广东燕塘乳业股份有限公司 2016 年半年度报告全文
广东燕塘乳业股份有限公司
2016 年半年度报告
2016-035
2016 年 07 月
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广东燕塘乳业股份有限公司 2016 年半年度报告全文
第一节 重要提示、目录和释义
公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证半年度报告内容的
真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和
连带的法律责任。
除下列董事外，其他董事亲自出席了审议本次半年报的董事会会议
未亲自出席董事姓名 未亲自出席董事职务 未亲自出席会议原因 被委托人姓名
欧永良 独立董事 个人工作安排 吴震
公司计划不派发现金红利，不送红股，不以公积金转增股本。
公司负责人黄宣、主管会计工作负责人邵侠及会计机构负责人(会计主管人
员)曹翔声明：保证本半年度报告中财务报告的真实、准确、完整。
本报告涉及的有关未来计划、发展战略等前瞻性描述，不代表公司的盈利
预测，亦不构成公司对投资者的实质承诺。投资者及相关人士应当理解“计划”、
“预测”与“承诺”之间的差异，树立必要的风险意识，审慎决策，理性投资。
公司未来将面临的主要风险及应对措施未发生重大变化，详见公司《2015
年年度报告》“第四节 管理层讨论与分析”之“九、公司未来发展的展望”部分，
请投资者注意投资风险。
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目录
第一节 重要提示、目录和释义 .................................................. 2
第二节 公司简介 .............................................................. 5
第三节 会计数据和财务指标摘要 ................................................ 7
第四节 董事会报告 ............................................................ 9
第五节 重要事项 ............................................................. 22
第六节 股份变动及股东情况 ................................................... 38
第七节 优先股相关情况 ....................................................... 44
第八节 董事、监事、高级管理人员情况 ......................................... 45
第九节 财务报告 ............................................................. 46
第十节 备查文件目录 ........................................................ 137
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释义
释义项 指 释义内容
中国证监会、证监会 指 中国证券监督管理委员会
深交所 指 深圳证券交易所
公司、本公司、燕塘乳业、发行人 指 广东燕塘乳业股份有限公司
报告期 指 2016 年 1 月 1 日至 2016 年 6 月 30 日
期初、报告期初 指 2016 年 1 月 1 日
期末、报告期末 指 2016 年 6 月 30 日
元、万元 指 人民币元、人民币万元
湛江燕塘 指 湛江燕塘乳业有限公司
新澳养殖、陆丰牧场 指 陆丰市新澳良种奶牛养殖有限公司
澳新牧场 指 湛江燕塘澳新牧业有限公司
阳江牧场 指 公司分公司，广东燕塘乳业股份有限公司红五月良种奶牛场分公司
燕塘冷冻 指 广东燕塘冷冻食品有限公司
中科白云 指 广东中科白云创业投资有限公司
广东中科招商 指 广东中科招商创业投资管理有限责任公司
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第二节 公司简介
一、公司简介
股票简称 燕塘乳业 股票代码 002732
股票上市证券交易所 深圳证券交易所
公司的中文名称 广东燕塘乳业股份有限公司
公司的中文简称（如有） 燕塘乳业
公司的外文名称（如有） Guangdong Yantang Dairy Co., Ltd.
公司的外文名称缩写（如有）Yantang Dairy
公司的法定代表人 黄宣
二、联系人和联系方式
董事会秘书 证券事务代表
姓名 黄宣（代理董事会秘书）
联系地址 广州市天河区沙河燕塘
电话 020-61372566
传真 020-61372038
电子信箱 master@ytdairy.com
三、其他情况
1、公司联系方式
公司注册地址，公司办公地址及其邮政编码，公司网址、电子信箱在报告期是否变化
□ 适用 √ 不适用
公司注册地址，公司办公地址及其邮政编码，公司网址、电子信箱报告期无变化，具体可参见 2015 年年报。
2、信息披露及备置地点
信息披露及备置地点在报告期是否变化
□ 适用 √ 不适用
公司选定的信息披露报纸的名称，登载半年度报告的中国证监会指定网站的网址，公司半年度报告备置地报告期无变化，具
体可参见 2015 年年报。
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3、注册变更情况
注册情况在报告期是否变更情况
□ 适用 √ 不适用
公司注册登记日期和地点、企业法人营业执照注册号、税务登记号码、组织机构代码等注册情况在报告期无变化，具体可参
见 2015 年年报。
4、其他有关资料
其他有关资料在报告期是否变更情况
√ 适用 □ 不适用
公司于 2016 年 3 月 30 日召开的 2015 年年度股东大会审议通过了《关于修订公司<章程>的议案》，本次《章程》修订
的详细内容，请参见公司于 2016 年 2 月 4 日刊登在巨潮资讯网的《公司章程修订对照表》。公司已在工商行政管理部门完成
对新《章程》的备案手续。
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第三节 会计数据和财务指标摘要
一、主要会计数据和财务指标
公司是否因会计政策变更及会计差错更正等追溯调整或重述以前年度会计数据
□ 是 √ 否
本报告期 上年同期 本报告期比上年同期增减
营业收入（元） 497,336,796.37 465,086,899.57 6.93%
归属于上市公司股东的净利润（元） 48,632,431.42 45,846,159.71 6.08%
归属于上市公司股东的扣除非经常性损
46,278,701.55 46,751,089.10 -1.01%
益的净利润（元）
经营活动产生的现金流量净额（元） 63,102,262.28 37,111,554.16 70.03%
基本每股收益（元/股） 0.31 0.29 6.90%
稀释每股收益（元/股） 0.31 0.29 6.90%
加权平均净资产收益率 6.10% 6.21% -0.11%
本报告期末比上年度末增
本报告期末 上年度末
减
总资产（元） 1,023,048,148.60 1,029,623,979.62 -0.64%
归属于上市公司股东的净资产（元） 794,754,965.45 785,460,034.03 1.18%
二、境内外会计准则下会计数据差异
1、同时按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况
□ 适用 √ 不适用
公司报告期不存在按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。
2、同时按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况
□ 适用 √ 不适用
公司报告期不存在按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。
三、非经常性损益项目及金额
√ 适用 □ 不适用
单位：元
项目 金额 说明
非流动资产处置损益（包括已计提资产减值准备的冲销部分） -2,970,368.66 主要是报告期内淘汰生物资产
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（成母牛）产生的损失。
主要因为报告期内子公司广东
计入当期损益的政府补助（与企业业务密切相关，按照国家统 燕隆乳业科技有限公司收到政
4,476,223.81
一标准定额或定量享受的政府补助除外） 府部门下拨的土地置换补偿款
4,111,505.21 元。
除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外，持有交易
性金融资产、交易性金融负债产生的公允价值变动损益，以及 主要是报告期内公司购买理财
2,124,960.28
处置交易性金融资产、交易性金融负债和可供出售金融资产取 产品产生的收益。
得的投资收益
除上述各项之外的其他营业外收入和支出 -142,664.36
减：所得税影响额 1,557,232.23
少数股东权益影响额（税后） -422,811.03
合计 2,353,729.87 --
对公司根据《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号——非经常性损益》定义界定的非经常性损益项目，以及把《公
开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号——非经常性损益》中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目，应
说明原因
□ 适用 √ 不适用
公司报告期不存在将根据《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号——非经常性损益》定义、列举的非经常性损益
项目界定为经常性损益的项目的情形。
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第四节 董事会报告
一、概述
（一）公司主营业务概况
公司主要从事乳制品和含乳饮料的研发、生产和销售，属于食品制造业。公司生产的乳制品与含乳饮料属日常消费品，
可直接供消费者饮用。报告期内，公司主营业务未发生重大变化。
（二）行业分析及公司发展概况
2016年上半年，受进口低价奶大量涌入的冲击和国内乳制品消费低迷、增速放缓的双重影响，国内乳品行业形势依旧困
难。农业部官员在2016年6月召开的第七届中国奶业大会上表示，在当前和今后一段时期，农业部将从加强优质奶源基地建
设、加强优质饲草料生产体系建设、加强生鲜乳质量安全监管、加强行业发展成就展示和消费引导等四个方面发力，推进国
内奶业供给侧结构性改革，推动奶业转型升级。
公司管理层分析，国内乳品行业竞争严峻的态势将在未来数年持续存在，公司作为开放市场的一员，不可避免的要受到
消费市场系统性竞争环境的影响。公司将继续深入的领会国家对乳品行业的宏观调控方针，加强全产业链各个环节的协调发
展，坚持“创新力升级”和“差异化发展”双重驱动，推进公司健康、可持续发展。
报告期内，公司按照2015年年报中制定的发展计划开展经营，实现了营业收入和净利润的双增长，进一步夯实了优势资
源基础，巩固了区域市场地位，在激烈的竞争环境中完成了初步“突围”，为“十三五”期间深入推进“精耕广东、放眼华南、
迈向全国”的发展战略注入了坚定的信心和宝贵的经验。
（三） 公司经营运作分析
作为区域性龙头乳企，如何在竞争市场中脱颖而出，并保持步步为营，对于树立本土行业标杆、构建良好健康的区域乳
品市场秩序具有深远的现实意义。报告期内，公司继续精耕细作，务实求真，在夯实全产业链的基础上，层层推进，全面升
级，并在关键领域，实现差异化突破。
1、牧草种植方面。公司率先将经营关注点延伸至乳业产业链的最上游，即牧草种植方面。报告期内，公司下属牧场除
继续提高对采购饲料的品质把控外，还安排种植了数千亩全株玉米，实现大型机械化收割，为牧场提供了稳定的饲料来源，
最大限度地保证奶源的安全和优质。
2、牧场建设方面。报告期内，公司继续推进自有牧场的现代化、集约化、标准化建设和升级，各个牧场的管理更趋规
范科学，奶牛饲养水平、出奶量及出奶品质进一步提升。同时，公司也不断加强与战略合作牧场的“互惠共赢”合作，从源头
上保证了生鲜牛乳的供应数量与质量。报告期内，公司下属牧场新澳养殖的基建工作正在有序推进。
3、生产基地建设方面。报告期内，公司加紧推进“日产600吨乳品生产基地”建设，该项目是公司首次公开发行股票的募
投项目之一，建设之初，就被评为“广东省食品放心工程示范基地”。公司现已签约引进诸多全球领先的技术和设备，全力将
其建设成为中国南方规模一流的乳品旗舰工厂。
4、产品扩容方面。受益于2015年推出的低温酸奶及益生菌产品带来的良好市场反应，精准把握当前巴氏低温乳制品快
速增长的黄金时期，报告期内，公司再次发力，接连推出了“味嚼2016”、“岁月臻典”和“益生君”三大系列近十款新产品，将
自有研发科创中心的成熟理论转化为生产力，进一步丰富产品结构，为公司培育更多的利润增长点。
5、对外投资方面。报告期内，公司利用自身优势资源，对外投资设立了全资子公司燕塘冷冻，现已推出融合养生食膳
元素的“诗华诺”系列鲜奶冰淇淋产品，与公司现有乳制品形成产品集群效应，是公司产业升级，推行“高、精、专”经管路线
的良好开端。
6、营销网络建设方面。报告期内，公司在巩固传统营销模式的基础上，积极尝试路演、互联网、移动端等时尚新颖的
宣传模式，贴近更多层次的消费群体。7月2日，公司在广州市中心商圈举行了大型新品发布会，除隆重推介新产品外，还发
布了公司60周年品牌新形象，持续为品牌注入创意、青春、活力的内涵。
7、经营管理与内部控制方面。报告期内，公司“三会”运作规范，内部控制体系完善，运作有序，公司管理层严格执行
董事会决议，审慎行使董事会授权事项，在总经理的统筹安排下，通过向下工作细分、同层工作协作、向上对董事会负责，
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通力主持公司的生产经营与管理运作，公司管理工作全面向好。
随着人口增长、城镇化推进、人民生活水平提高，人均乳制品消费量仍将持续增长，奶类消费还有很大潜力可挖，加之
政府对该行业调控政策明朗化和国内乳制品质量安全状况稳定向好的态势，国内乳制品行业仍处在大有可为的重要阶段。公
司将把握好稳增长与调结构的平衡，贯彻落实创新、协调、开放的发展理念，制定张弛有度的经营方针和业绩目标，保持公
司稳步发展。
二、主营业务分析
概述
报告期内，公司利润及利润构成未发生重大变化，相关利润和成本项目同比变动情况如下表所示：
项 目 本报告期 上年同期 同比增减 增减主要原因
营业收入 497,336,796.37 465,086,899.57 6.93% 产品销售同比增长。
营业成本 316,889,142.40 302,471,481.07 4.77%
费用 116,930,393.29 100,538,041.72 16.30% 职工薪酬、客户支持费用、运输费
用增长。
研发支出 13,935,305.76 13,022,433.19 7.01% 公司加大研发投入。
经营活动产生的现 63,102,262.28 37,111,554.16 70.03% 销售同比增长及应收应付账款变
金净流量 化影响。
主要财务数据同比变动情况
单位：元
本报告期 上年同期 同比增减 变动原因
营业收入 497,336,796.37 465,086,899.57 6.93%
营业成本 316,889,142.40 302,471,481.07 4.77%
销售费用 90,207,892.89 81,097,932.51 11.23%
管理费用 26,897,407.63 22,816,647.30 17.89%
主要因为报告期公司募
集资金定期存款基数减
财务费用 -174,907.23 -3,376,538.09 94.82%
少及存款利率降低，利
息收入减少。
所得税费用 13,203,667.03 12,183,734.54 8.37%
研发投入 13,925,430.30 13,022,433.19 6.93%
主要因为报告期销售收
入增长至回款增加，同
经营活动产生的现金流 时由于主要材料价格下
63,102,262.28 37,111,554.16 70.03%
量净额 降及去年预付货款影
响，本期支付的材料采
购款有所下降，经营活
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动现金流净额增加。
主要因为报告期内转回
投资活动产生的现金流
75,310,313.76 -140,685,659.37 153.53% 去年购买理财产品到期
量净额
资金 2.13 亿元。
主要因为报告期归还借
筹资活动产生的现金流
-70,648,561.39 -40,032,326.85 -76.48% 款支出相比去年同期增
量净额
加 4,500 万元。
现金及现金等价物净增
67,764,014.65 -143,606,432.06 147.19%
加额
主要因为报告期公司阳
江牧场转卖一批奶牛给
资产减值损失 1,171,764.33 459,258.98 155.14%
澳新牧场，经评估减值
约 60 万元。
主要因为报告期理财产
品包括去年下半年购买
的理财产品在今年上半
投资收益 2,124,960.28 1,173,041.10 81.15%
年到期，同时确认收益，
导致本期确认理财收益
高于去年同期。
公司报告期利润构成或利润来源发生重大变动
□ 适用 √ 不适用
公司报告期利润构成或利润来源没有发生重大变动。
公司招股说明书、募集说明书和资产重组报告书等公开披露文件中披露的未来发展与规划延续至报告期内的情况
□ 适用 √ 不适用
公司招股说明书、募集说明书和资产重组报告书等公开披露文件中没有披露未来发展与规划延续至报告期内的情况。
公司回顾总结前期披露的经营计划在报告期内的进展情况
公司在《2015年年度报告》“第四节 管理层讨论与分析”详细披露了2016年发展计划，报告期内，公司沿既有计划逐步
推进经营运作，全产业链协同发展成效显著，进展概况详见本报告“第四节 董事会报告”之“一、概述”部分。
三、主营业务构成情况
单位：元
营业收入比上年 营业成本比上年 毛利率比上年同
营业收入 营业成本 毛利率
同期增减 同期增减 期增减
分行业
食品制造业 491,044,133.11 311,729,281.88 36.52% 6.53% 4.30% 1.36%
分产品
液体乳类 152,263,388.26 104,183,222.47 31.58% 8.23% 4.05% 2.75%
花式奶 181,880,041.61 119,035,297.80 34.55% 1.20% 0.49% 0.46%
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乳酸菌乳饮料类 156,900,703.24 88,510,761.60 43.59% 11.67% 10.24% 0.73%
合计 491,044,133.11 311,729,281.88 36.52% 6.53% 4.30% 1.36%
分地区
广东省内 487,536,453.32 309,449,883.35 36.53% 6.22% 3.99% 1.37%
－珠三角地区 355,181,260.82 227,970,975.91 35.82% 8.40% 3.98% 2.73%
－珠三角以外地
132,355,192.50 81,478,907.44 38.44% 0.78% 4.01% -1.91%
区
广东省外 3,507,679.79 2,279,398.53 35.02% 79.84% 76.10% 1.38%
合计 491,044,133.11 311,729,281.88 36.52% 6.53% 4.30% 1.36%
四、核心竞争力分析
报告期内，公司的核心竞争力未发生重大变化，主要包括以下方面：
（一）稳定安全的奶源基地
公司在原料奶供应上竞争优势突出，凭借自有奶源基地及战略合作奶源基地保证了公司优质的产品质量。为更好地提升
原料奶品质并有效掌控原料奶资源，公司不断加大自有牧场建设。从2009年开始，公司设立分公司、控股子公司，专营奶牛
养殖，通过引进新西兰及澳洲优质良种奶牛，以规模化、集约化、标准化的方式进行管理，现已建成全新型、现代化的自有
高端牧场。此外，公司全资子公司陆丰市新澳良种奶牛养殖有限公司尚在建设过程中，未来投产后将进一步提高公司自有优
质奶源数量。
在不断加大自有牧场投资建设的同时，公司也十分重视对合作牧场原料奶供应质量和数量的管控，与合作牧场建立了互
助互信、诚信合作、风险共担的战略合作关系。公司严格执行“公司+牧场”的集约化购奶模式，把牧场视为公司第一生产
车间，从外部有效的保障了公司获得稳定安全的原料奶。
（二）产品质量优势
公司始终坚持以“市场导向、科技领先、质量第一、顾客至上”为经营方针。为实现对乳制品全方位的质量控制，公司
建立了华南地区先进成熟的产品质量控制体系，先后通过了ISO9001：2008质量管理体系认证、ISO22000:2005食品安全管理
体系认证、危害分析与关键控制点（HACCP）体系的乳制品生产企业认证、及GMP乳制品良好生产规范认证。公司坚持从牧场
开始进行全程质量监控，拥有一批经验丰富的质检人员，并配有先进、齐全的检验检测设备和科研仪器，具备了雄厚的企业
科技竞争力。这些充分满足了广大消费者对牛奶“新鲜、安全”的质量诉求，也给公司带来了多个国家及省市级荣誉，公司
品牌也为本地广大消费者所认可，公司产品质量优势十分突出。
（三）品牌影响力优势
“燕塘”品牌源于1956年，经过多年耕耘，公司已发展成为华南地区规模最大的乳制品加工企业之一，“燕塘”品牌在
广东省内拥有较高的知名度，埠外市场影响力也逐步提高。公司属于区域性乳制品龙头企业，公司凭借稳定安全的奶源基地
优势和产品质量优势，赢得了消费者的广泛认可，品牌优势突出。公司现已获得“广东老字号”“广州老字号”和“广东省
著名商标”等称号，还获得“农业产业化国家重点龙头企业”、“中国乳业优秀企业”、“全国农垦现代化养殖示范场”、
“广东省食品药品放心工程示范基地”、“国家学生饮用奶推广先进企业”、“2011年-2014年度优秀乳品加工企业”等多
项殊荣，并已加入中国奶业协会、国际乳品联合会中国国家委员会（CNCIDF）、中国乳制品工业协会、中国农垦乳业联盟等
多个行业自治组织，进一步扩大自身品牌影响力。
在新近召开的2016中国龙头食品企业峰会上，公司荣获中国食品工业协会授予的“2014-2015年度全国食品工业优秀龙
头食品企业”荣誉称号，“燕塘”品牌在全国的影响力进一步扩大。
（四）产品的差异化优势
为提升自身竞争力，公司坚持走产品差异化、精细化的产品研发策略。公司利用本土独特的饮食文化，走出一条具有自
身特色的产品发展道路，目前已形成了独特的产品风格。比如公司的养生食膳系列产品，采用添加纯正果汁为产品主题，经
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过多年的发展，公司红枣枸杞、木瓜、花生核桃、桂圆莲子、桑果等风味的养生食膳产品深得消费者青睐。近年来，公司还
针对消费者细分市场开发出一系列城市时尚性、功能性牛奶饮品，品类齐全，区分显著。近年来，公司紧跟低温产品和乳酸
菌快速发展的趋势，相继推出的低温产品和乳酸菌饮料，已成为公司新的利润增长点。随着城镇化进程的加快，公司的差异
化研发水平、优质的产品质量和低温城市乳饮配售优势，能进一步满足消费者的个性化营养需求，公司的竞争优势将进一步
凸显。
（五）完善封闭的冷链体系
公司拥有近百辆冷藏运输车、超过200人的专业配送队伍，构建了广东省乃至华南地区规模最大的乳制品冷链配送体系。
公司凭借自有的低温冷藏配送系统，保证了公司低温奶产品能够完全按照国家规定的温度保存，在产品配送过程中实现产品
储藏分装等全程无缝对接，避免低温奶产品由于配送链条过长而降低产品质量安全、影响风味与营养价值的可能性，保证了
产品质量的稳定。依托全程冷链配送系统，公司将新鲜健康的乳制品从工厂送到消费者手中。
（六）渠道覆盖率高的立体销售网络
公司营销网络渠道包括经销、商超、机团、专营店、送奶服务部等所有的销售渠道，构建了一个立体式的营销网络。这
种立体式营销网络在很大程度上形成了独特的渠道优势，避免与其他全国性品牌或区域性品牌在营销渠道上形成较大的冲
突，也在一定程度上避免了产品的销售渠道过于单一而出现渠道依赖的风险。从2015年开始，公司也开启了多渠道的电商销
售模式，通过降低流通成本，来提高经营效率。未来，公司将坚持以开放的思维，紧跟时代动向，探索更多契合品牌价值的
“互联网+”模式，打破地域壁垒，让更多的消费者，通过更便捷的渠道，品尝到新鲜健康的燕塘产品。
（七）强大的产品研发能力及完整的产品链
在产品研发上，公司一直秉承“研发一代、储备一代、推出一代”的产品上市原则，每年均有全新产品推出。公司在2003
年就成立了广东省最早的乳制品科创中心，包括了产品研发中心、检测中心，完整的配套设备及专业的研发检测人员，可以
保证本公司持续、独立的产品研发能力。同时，公司也通过与华南理工大学、华南农业大学等高等院校的全面合作，发挥高
等院校在人才、研发能力上的优势，进一步提高产品研发的先进性。
公司将继续保持并不断加强自身核心竞争力，在激烈的市场环境中保持有利地位。
五、投资状况分析
1、对外股权投资情况
（1）对外投资情况
√ 适用 □ 不适用
对外投资情况
报告期投资额（元） 上年同期投资额（元） 变动幅度
5,000,000.00 0.00 100.00%
被投资公司情况
公司名称 主要业务 上市公司占被投资公司权益比例
预包装食品批发；乳制品批发；预包装
食品零售；冷冻饮品及食用冰制造(仅限
广东燕塘冷冻食品有限公司 100.00%
分支机构经营)；速冻食品制造(仅限分支
机构经营)；食品科学技术研究服务
（2）持有金融企业股权情况
√ 适用 □ 不适用
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广东燕塘乳业股份有限公司 2016 年半年度报告全文
最初投资 期初持股 期初持股 期末持股 期末持股 期末账面 报告期损 会计核算
公司名称 公司类别 股份来源
成本（元）数量（股） 比例 数量（股） 比例 值（元） 益（元） 科目
广东广垦 以自有资
小额贷款 40,000,000 40,000,000 2,066,919. 可供出售 金投资，
其他 40,000,000 13.33% 40,000,000 13.33%
股份有限 .00 .00 94 金融资产 参与发起
公司 设立。
40,000,000 40,000,000 2,066,919.
合计 40,000,000 -- 40,000,000 -- -- --
.00 .00 94
（3）证券投资情况
□ 适用 √ 不适用
公司报告期不存在证券投资。
（4）持有其他上市公司股权情况的说明
□ 适用 √ 不适用
公司报告期未持有其他上市公司股权。
2、委托理财、衍生品投资和委托贷款情况
（1）委托理财情况
√ 适用 □ 不适用
单位：万元
本期实际 计提减值 报告期实
受托人名 是否关联 委托理财 报酬确定
关联关系 产品类型 起始日期 终止日期 收回本金 准备金额 预计收益 际损益金
称 交易 金额 方式
金额 （如有） 额
广发证券 2015 年 2016 年
保本固定
股份有限 无 否 1,200 11 月 02 02 月 04 年化利率 1,200 10.93 10.93
收益凭证
公司 日 日
广发证券 2015 年 2016 年
保本固定
股份有限 无 否 500 11 月 02 02 月 04 年化利率 500 4.55 4.55
收益凭证
公司 日 日
2015 年 2016 年
保本保证
民生银行 无 否 1,500 11 月 09 01 月 11 年化利率 1,500 9.19 9.19
收益型
日 日
2015 年 2016 年
保本固定
中国银行 无 否 4,500 11 月 20 02 月 22 年化利率 4,500 40.56 40.56
收益凭证
日 日
交通银行 无 否 保本保证 2,000 2015 年 2016 年 年化利率 2,000 7.69 7.69
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收益型 12 月 11 01 月 19
日 日
2015 年 2016 年
保本固定
中国银行 无 否 5,600 12 月 15 03 月 16 年化利率 5,600 52.23 52.23
收益凭证
日 日
2015 年 2016 年
保本保证
交通银行 无 否 3,000 12 月 18 01 月 18 年化利率 3,000 9.17 9.17
收益型
日 日
2015 年 2016 年
保本固定
中国银行 无 否 3,000 12 月 31 02 月 23 年化利率 3,000 15.98 15.98
收益凭证
日 日
2016 年 2016 年
保本固定
中国银行 无 否 500 01 月 26 03 月 15 年化利率 500 1.88 1.88
收益凭证
日 日
2016 年 2016 年
保本固定
中国银行 无 否 3,000 02 月 22 04 月 05 年化利率 3,000 9.9 9.9
收益凭证
日 日
2016 年 2016 年
保本固定
中国银行 无 否 3,000 02 月 23 05 月 03 年化利率 3,000 16.11 16.11
收益凭证
日 日
2016 年 2016 年
保本固定
中国银行 无 否 400 03 月 04 05 月 09 年化利率 400 1.95 1.95
收益凭证
日 日
2016 年 2016 年
保本固定
中国银行 无 否 5,600 03 月 16 05 月 16 年化利率 5,600 24.33 24.33
收益凭证
日 日
2016 年 2016 年
保本固定
中国银行 无 否 500 03 月 24 06 月 24 年化利率 500 3.53 3.53
收益凭证
日 日
2016 年 2016 年
保本固定
中国银行 无 否 1,500 04 月 06 07 月 07 年化利率 10.96
收益凭证
日 日
2016 年 2016 年
保本固定
中国银行 无 否 3,000 05 月 03 08 月 01 年化利率 21.45
收益凭证
日 日
2016 年 2016 年
保本固定
中国银行 无 否 1,500 05 月 17 06 月 28 年化利率 1,500 4.49 4.49
收益凭证
日 日
保本固定 2016 年 2016 年
中国银行 无 否 1,500 年化利率 8.34
收益凭证 05 月 17 07 月 26
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广东燕塘乳业股份有限公司 2016 年半年度报告全文
日 日
2016 年 2016 年
保本保证
交通银行 无 否 2,000 06 月 08 09 月 06 年化利率 14.79
收益型
日 日
合计 43,800 -- -- -- 35,800 268.03 212.49
委托理财资金来源 自有资金及部分闲置募集资金
逾期未收回的本金和收益累计金额 0
涉诉情况（如适用） 不适用
委托理财审批董事会公告披露日期（如
2015 年 02 月 09 日
有)
委托理财审批股东会公告披露日期（如
2015 年 03 月 04 日
有)
（2）衍生品投资情况
□ 适用 √ 不适用
公司报告期不存在衍生品投资。
（3）委托贷款情况
□ 适用 √ 不适用
公司报告期不存在委托贷款。
3、募集资金使用情况
√ 适用 □ 不适用
（1）募集资金总体使用情况
√ 适用 □ 不适用
单位：万元
募集资金总额 34,543.55
报告期投入募集资金总额 5,272.3
已累计投入募集资金总额 21,977.67
报告期内变更用途的募集资金总额 0
累计变更用途的募集资金总额 2,050.8
累计变更用途的募集资金总额比例 5.94%
募集资金总体使用情况说明
公司首次公开发行股票募得资金总额为 398,615,500.00 元，扣除发行费用后，实际募集资金净额为 345,435,544.43 元。
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公司首次公开发行股票募集的资金计划用于“日产 600 吨乳品生产基地工程”和“营销网络建设项目”建设。
公司 2014 年度未发生募集资金支出。
公司于 2015 年 1 月 27 日召开的第二届董事会第十次会议审议通过了《关于使用募集资金置换前期已投入自筹资金的
议案》，同意公司使用募集资金 5,102.33 万元置换前期以自筹资金投入募投项目的资金 5,102.33 万元。公司已于 2015 年 1
月 30 日将 5,102.33 万元募集资金转入公司结算账户，完成置换。
根据公司的发展战略、当前市场环境状况、人工成本及部分生产资料的市场价格，公司于 2015 年 9 月 30 日召开的 2
015 年第三次临时股东大会审议通过了《关于变更“营销网络建设项目”部分募集资金用途的议案》，同意公司在保留“营销
网络建设项目”项目及保持该项目投资总额不变的前提下，对其中部分募集资金的用途作出调整变更，共涉募集资金 2,050.
8 万元。详情请参阅公司 2015 年 9 月 10 日发布在巨潮资讯网的《关于变更“营销网络建设项目”部分募集资金用途的公告》
（公告编号：2015-060）。
报告期内，公司根据 2015 年第二次临时股东大会审议通过的《关于使用部分闲置募集资金购买理财产品的议案》，多
次使用闲置募集资金购买保本型理财产品，增加募集资金现金管理收益。
截至 2016 年 6 月 30 日，公司募投项目“日产 600 吨乳品生产基地工程”和“营销网络建设项目”分别使用募集资金 20,0
09.00 万元（含置换募集资金到位前公司以自筹资金预先投入募投项目的金额 5,102.33 万元）、1,968.67 万元。公司尚未使
用的募集资金余额为 13,649.49 万元（含利息收入及理财收益）,除购买银行保本理财产品的本金 6,000 万元之外，剩余 7,
649.49 万元存放于中国银行广州粤垦路支行、中国民生银行广州分行的募集资金专户。
报告期内，公司首次公开发行股票募集的资金按计划有序投放，未出现违规情形。
（2）募集资金承诺项目情况
√ 适用 □ 不适用
单位：万元
是否已 截至期末 项目达到 项目可行
募集资金 调整后投 截至期末 本报告期
承诺投资项目和超募 变更项 本报告期 投资进度 预定可使 是否达到 性是否发
承诺投资 资总额 累计投入 实现的效
资金投向 目(含部 投入金额 (3)＝ 用状态日 预计效益 生重大变
总额 (1) 金额(2) 益
分变更) (2)/(1) 期 化
承诺投资项目
2016 年
1、日产 600 吨乳品生
否 31,034.7 31,032.75 5,075.6 20,009 64.48% 12 月 01 否 否
产基地工程
日
2016 年
2、 营销网络建设项
是 3,510.8 3,510.8 196.7 1,968.67 56.07% 12 月 01 否 否
目
日
承诺投资项目小计 -- 34,545.5 34,543.55 5,272.3 21,977.67 -- -- -- --
超募资金投向
不适用
合计 -- 34,545.5 34,543.55 5,272.3 21,977.67 -- -- 0 -- --
未达到计划进度或预 “日产 600 吨乳品生产基地工程”尚未投产，未产生效益；“营销网络建设项目”建设有序开展，鉴于
计收益的情况和原因 非独立运营，效益无法定量评估，但本项目在扩大公司营销版图、扩大品牌影响力等方面已卓有成
（分具体项目） 效。
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项目可行性发生重大
不适用
变化的情况说明
超募资金的金额、用 不适用
途及使用进展情况
不适用
募集资金投资项目实
施地点变更情况
适用
以前年度发生
根据公司当前市场环境状况及人工成本、部分生产资料的市场价格变化，公司于 2015 年 9 月 30 日
募集资金投资项目实 召开的 2015 年第三次临时股东大会审议通过了《关于变更“营销网络建设项目”部分募集资金用途的
施方式调整情况 议案》，同意公司在保留“营销网络建设项目”项目及保持该项目投资总额不变的前提下，对其中部分
募集资金的用途作出调整变更。详情请参阅公司 2015 年 9 月 10 日发布在巨潮资讯网的《关于变更“营
销网络建设项目”部分募集资金用途的公告》（公告编号：2015-060）。2016 年上半年，公司不存在变
更募集资金投资项目或变更募集资金用途的情况。
适用
截止 2014 年 11 月 30 日，公司以自筹资金预先投入募集资金投资项目的累计金额为 5,102.33 万元，
已经广东正中珠江会计师事务所（特殊普通合伙）专项审核，并出具了“广会专字[2015]G14001100192
募集资金投资项目先 号”《关于广东燕塘乳业股份有限公司以自筹资金预先投入募集资金项目的鉴证报告》。2015 年 1 月
期投入及置换情况 27 日召开的公司第二届董事会第十次会议审议通过了《关于使用募集资金置换前期已投入自筹资金
的议案》，同意公司使用募集资金 5,102.33 万元置换预先已利用自筹资金投入日产 600 吨乳品生产基
地工程、营销网络建设项目的资金 5,102.33 万元。公司已经于 2015 年 1 月 30 日将募集资金 5,102.33
万元转入公司结算账户。
用闲置募集资金暂时 不适用
补充流动资金情况
项目实施出现募集资 不适用
金结余的金额及原因
将加紧推进“日产 600 吨乳品生产基地工程”项目和“营销网络建设项目”的建设进度。同时，在确保
尚未使用的募集资金
不影响募投项目建设和募集资金使用计划的前提下，在相关决议通过的权限内，通过购买短期保本
用途及去向
型理财产品，提高募集资金使用效率，增加公司的现金管理收益。
募集资金使用及披露
中存在的问题或其他 无
情况
（3）募集资金变更项目情况
□ 适用 √ 不适用
公司报告期不存在募集资金变更项目情况。
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（4）募集资金项目情况
募集资金项目概述 披露日期 披露索引
2015 年年度募集资金存放与实际使用情
2016 年 02 月 04 日 巨潮资讯网
况专项报告
4、主要子公司、参股公司分析
√ 适用 □ 不适用
主要子公司、参股公司情况
单位：元
主要产品
公司名称 公司类型 所处行业 注册资本 总资产 净资产 营业收入 营业利润 净利润
或服务
湛江燕塘 乳制品、含
食品制造 56,000,000. 115,055,95 86,436,008. 65,375,762. 7,233,853
乳业有限 子公司 乳饮料加 6,576,443.55
业 00 5.97 33 40 .93
公司 工、销售
广东燕隆 乳制品研
食品制造 289,000,00 309,687,57 290,735,37
乳业科技 子公司 发、加工、 163,076.92 27,998.60 3,470,945.99
业 0.00 0.55 1.47
有限公司 销售
5、非募集资金投资的重大项目情况
□ 适用 √ 不适用
公司报告期无非募集资金投资的重大项目。
六、对 2016 年 1-9 月经营业绩的预计
2016 年 1-9 月预计的经营业绩情况：归属于上市公司股东的净利润为正值且不属于扭亏为盈的情形
归属于上市公司股东的净利润为正值且不属于扭亏为盈的情形
2016 年 1-9 月归属于上市公司股东的净利润变
-5.00% 至 20.00%
动幅度
2016 年 1-9 月归属于上市公司股东的净利润变
7,657.62 至 9,672.78
动区间（万元）
2015 年 1-9 月归属于上市公司股东的净利润（万
8,060.65
元）
业绩变动的原因说明 公司销售业绩的稳定增长及成本持续降低。
七、董事会、监事会对会计师事务所本报告期“非标准审计报告”的说明
□ 适用 √ 不适用
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广东燕塘乳业股份有限公司 2016 年半年度报告全文
八、董事会对上年度“非标准审计报告”相关情况的说明
□ 适用 √ 不适用
九、公司报告期利润分配实施情况
报告期内实施的利润分配方案特别是现金分红方案、资本公积金转增股本方案的执行或调整情况
√ 适用 □ 不适用
1、报告期内，公司的利润分配政策未发生变化，仍按照公司《章程》及公司2014年第一次临时股东大会审议通过的《公
司首次公开发行股票并上市后未来三年股东分红回报规划》执行，后者详见本报告第五节“重要事项”之“承诺事项履行情况”
部分。
2、公司2015年年度股东大会审议通过了《关于审议2015年年度利润分配预案的议案》：公司以总股本157,350,000股为
基数，向全体股东每10股派发现金红利2.5元（含税），共分配现金红利39,337,500.00元（含税）；不以公积金转增股本；不
送红股；剩余未分配利润结转以后年度。2016年4月26日，本次权益分派实施完毕。
现金分红政策的专项说明
是否符合公司章程的规定或股东大会决议的要求： 是
分红标准和比例是否明确和清晰： 是
相关的决策程序和机制是否完备： 是
独立董事是否履职尽责并发挥了应有的作用： 是
中小股东是否有充分表达意见和诉求的机会，其合法权益是
是
否得到了充分保护：
现金分红政策进行调整或变更的，条件及程序是否合规、透
不适用
明：
十、本报告期利润分配或资本公积金转增股本预案
□ 适用 √ 不适用
公司计划半年度不派发现金红利，不送红股，不以公积金转增股本。
十一、报告期内接待调研、沟通、采访等活动登记表
√ 适用 □ 不适用
谈论的主要内容及提供的
接待时间 接待地点 接待方式 接待对象类型 接待对象
资料
中信建投、金鹰基 实际到场人员及沟通的主
金、海通证券、太 要内容，详见公司 2016 年
2016 年 03 月 16 日 公司会议室 实地调研 机构 平洋证券、中科沃 3 月 18 日刊登在巨潮资讯
土基金、兴业证券、网的《2016 年 3 月 16 日投
广州证券 资者关系活动记录表》。
广州市天河区燕岭 国泰君安、建信基 实际到场人员及沟通的主
2016 年 03 月 30 日 实地调研 机构
大厦会议室 金（王麟锴）、新价 要内容，详见公司 2016 年
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广东燕塘乳业股份有限公司 2016 年半年度报告全文
值投资、国投瑞银 4 月 1 日刊登在巨潮资讯
基金、兴业证券、 网的《2016 年 3 月 30 日投
海富通基金、格林 资者关系活动记录表》。
施通、林园投资、
创钰投资、腾祺理
财、小禹投资，及
个人投资者
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广东燕塘乳业股份有限公司 2016 年半年度报告全文
第五节 重要事项
一、公司治理情况
报告期内，公司严格按照《公司法》、《证券法》、《上市公司治理准则》、《深圳证券交易所上市规则》、《深圳证
券交易所中小板上市公司规范运作指引》等有关法律、行政法规、部门规章、规范性文件的要求，完善公司治理机构，建立
健全内部管理和控制制度，不断提高公司的治理水平。报告期内，公司共召开1次年度股东大会，2次董事会和2次监事会。
会议的召集与召开程序、会议审议议案的权限、会议决议的披露等，均符合《公司法》、《证券法》及证监会、深交所相关
法律法规及公司《章程》等的规定。公司的董事、监事及高级管理人员均能认真、尽职、诚信的履行职责。
截至报告期末，公司治理的实际情况符合中国证监会发布的有关上市公司治理的规范性文件要求，未收到被监管部门采
取行政监管措施的有关文件。
二、诉讼事项
重大诉讼仲裁事项
□ 适用 √ 不适用
本报告期公司无重大诉讼、仲裁事项。
其他诉讼事项
□ 适用 √ 不适用
三、媒体质疑情况
□ 适用 √ 不适用
本报告期公司无媒体普遍质疑事项。
四、破产重整相关事项
□ 适用 √ 不适用
公司报告期未发生破产重整相关事项。
五、资产交易事项
1、收购资产情况
□ 适用 √ 不适用
公司报告期未收购资产。
2、出售资产情况
√ 适用 □ 不适用
交易对 被出售 出售日 交易价 本期初 出售对 资产出 资产出 是否为 与交易 所涉及 所涉及 披露 披露索
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广东燕塘乳业股份有限公司 2016 年半年度报告全文
方 资产 格（万 起至出 公司的 售为上 售定价 关联交 对方的 的资产 的债权 日期 引
元） 售日该 影响（注 市公司 原则 易 关联关 产权是 债务是
资产为 3） 贡献的 系（适用 否已全 否已全
上市公 净利润 关联交 部过户 部转移
司贡献 占净利 易情形）
的净利 润总额
润（万 的比例
元）
汕头嘉
信饮料 生产设 2016/4/ 无重大 市场价
76.66 27.75 -0.01% 否 无 是 否 无
有限公 备一批 19 影响 格
司
汕头嘉
信饮料 检验设 2016/4/ 无重大 市场价
94.28 34.13 -0.13% 否 无 是 否 无
有限公 备一批 19 影响 格
司
3、企业合并情况
□ 适用 √ 不适用
公司报告期未发生企业合并情况。
六、公司股权激励的实施情况及其影响
□ 适用 √ 不适用
公司报告期无股权激励计划及其实施情况。
七、重大关联交易
1、与日常经营相关的关联交易
√ 适用 □ 不适用
占同类 获批的 可获得
关联 关联交 是否超 关联交
关联交 关联关 关联交 关联交易 关联交 交易金 交易额 的同类 披露日 披露
交易 易金额 过获批 易结算
易方 系 易类型 定价原则 易价格 额的比 度（万 交易市 期 索引
内容 （万元） 额度 方式
例 元） 价
280 亩
广东省 同一实 公司向 400 元/
土地 400 元/ 银行汇
红五月 际控制 其承包 市场定价 5.6 1.66% 12 否 亩/年左
的使 亩/年 款
农场 人 土地 右
用权
1005
广东省 同一实 公司向 700 元/ 银行汇 700 元/ 2016 年 巨潮
亩土 市场定价 35.18 10.42% 100 否
铜锣湖 际控制 其承包 亩/年 款 亩/年左 06 月 18 资讯
地的
23
广东燕塘乳业股份有限公司 2016 年半年度报告全文
农场 人 土地 使用 右 日 网
权
租赁
广州广 租金标
同一实 公司向 及装 39 元/平
垦仓储 准：39 银行汇
际控制 其租赁 卸费、 市场定价 143.19 33.44% 450 否 方米左
有限公 元/平方 款
人 仓库 转仓 右
司 米
费
广东广
统一的
垦绿色 同一实 公司向
公司 市场批 银行汇 市场批
农产品 际控制 其销售 市场定价 84.49 0.17% 200 否
产品 零价 款 零定价
有限公 人 产品
标准
司
东莞市
广垦宏 统一的
同一实 公司向
远绿色 公司 市场批 银行汇 市场批
际控制 其销售 市场定价 93.66 0.19% 350 否
农产品 产品 零价 款 零定价
人 产品
有限公 标准
司
合计 -- -- 362.12 -- 1,112 -- -- -- -- --
大额销货退回的详细情况 无
公司于 2016 年 3 月 30 日召开的 2015 年年度股东大会审议通过了《关于审议 2016 年预
计经常性关联交易的议案》，预计 2016 全年与关联方广东省红五月农场产生土地承包费
按类别对本期将发生的日常关联 12 万元，与广东省铜锣湖农场发生土地承包费 620 万，与广州广垦仓储有限公司发生仓
交易进行总金额预计的，在报告 库租赁费等 450 万元，与广东广垦绿色农产品有限公司产品销售 200 万，与东莞市广垦
期内的实际履行情况（如有） 宏远绿色农产品有限公司产品销售 350 万，及其他日常关联交易，详见公司于 2016 年 2
月 4 日发布在巨潮资讯网的《2016 年经常性关联交易预计公告》。报告期内，上述交易
在预计范围内履行。公司在本表仅披露报告期内实际发生额较大的关联交易。
交易价格与市场参考价格差异较
不适用
大的原因（如适用）
2、资产收购、出售发生的关联交易
□ 适用 √ 不适用
公司报告期未发生资产收购、出售的关联交易。
3、共同对外投资的关联交易
□ 适用 √ 不适用
公司报告期未发生共同对外投资的关联交易。
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4、关联债权债务往来
□ 适用 √ 不适用
公司报告期不存在关联债权债务往来。
5、其他关联交易
√ 适用 □ 不适用
公司与关联方之间的交易主要为公司向关联方采购原材料、产品（用于员工福利）、承包土地、租赁仓库等，及关联方
向公司采购产品、提供服务等，均属日常经营活动。基于此，公司2015年年度股东大会审议通过了《关于审议2016年预计经
常性关联交易的议案》。
报告期内，公司与相关方发生的关联交易尚在前述预计范围内，详细情况，请参阅本报告“第九节 财务报告”之“十二 关
联方及关联交易”部分。
关联交易临时报告披露网站相关查询
临时公告名称 临时公告披露日期 临时公告披露网站名称
《2016 年经常性关联交易预计公告》 2016 年 02 月 04 日 巨潮资讯网
八、重大合同及其履行情况
1、托管、承包、租赁事项情况
（1）托管情况
□ 适用 √ 不适用
公司报告期不存在托管情况。
（2）承包情况
□ 适用 √ 不适用
公司报告期不存在承包情况。
（3）租赁情况
□ 适用 √ 不适用
公司报告期不存在租赁情况。
2、担保情况
√ 适用 □ 不适用
单位：万元
公司对外担保情况（不包括对子公司的担保）
担保对象名称 担保额度相 担保额度 实际发生日期 实际担保金额 担保类型 担保期 是否履行 是否为关
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广东燕塘乳业股份有限公司 2016 年半年度报告全文
关公告披露 （协议签署日） 完毕 联方担保
日期
公司与子公司之间担保情况
担保额度
实际发生日期 是否履行 是否为关
担保对象名称 相关公告 担保额度 实际担保金额 担保类型 担保期
（协议签署日） 完毕 联方担保
披露日期
广东燕隆乳业科 2015 年 09
25,000 0 否
技有限公司 月 10 日
广东燕隆乳业科 2015 年 09
12,000 0 否
技有限公司 月 10 日
燕隆乳业与
利乐包装
（昆山）有
限公司签订
了设备《租
赁协议》，公
司为该协议
项下燕隆乳
业的所有职
广东燕隆乳业科 2016 年 02 2016 年 04 月 18 连带责任保
2,648.45 2,648.45 责、义务、 否 否
技有限公司 月 04 日 日 证
责任和债务
承担连带责
任保证，保
证期间终止
于《租赁协
议》项下债
务履行期届
满之日起 2
年。
报告期内审批对子公司担保额 报告期内对子公司担保实际
2,648.45 2,648.45
度合计（B1） 发生额合计（B2）
报告期末已审批的对子公司担 报告期末对子公司实际担保
39,648.45 2,648.45
保额度合计（B3） 余额合计（B4）
子公司对子公司的担保情况
担保额度
实际发生日期 是否履行 是否为关
担保对象名称 相关公告 担保额度 实际担保金额 担保类型 担保期
（协议签署日） 完毕 联方担保
披露日期
公司担保总额（即前三大项的合计）
报告期内审批担保额度合计 报告期内担保实际发生额合
2,648.45 2,648.45
（A1+B1+C1） 计（A2+B2+C2）
报告期末已审批的担保额度合 39,648.45 报告期末实际担保余额合计 2,648.45
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广东燕塘乳业股份有限公司 2016 年半年度报告全文
计（A3+B3+C3） （A4+B4+C4）
实际担保总额（即 A4+B4+C4）占公司净资产的比例 3.33%
其中：
为股东、实际控制人及其关联方提供担保的金额（D） 0
直接或间接为资产负债率超过 70%的被担保对象提供的债
0
务担保金额（E）
担保总额超过净资产 50%部分的金额（F） 0
上述三项担保金额合计（D+E+F） 0
未到期担保可能承担连带清偿责任说明（如有） 无
违反规定程序对外提供担保的说明（如有） 无
采用复合方式担保的具体情况说明
不适用
（1）违规对外担保情况
□ 适用 √ 不适用
公司报告期无违规对外担保情况。
3、其他重大合同
□ 适用 √ 不适用
公司报告期不存在其他重大合同。
4、其他重大交易
□ 适用 √ 不适用
公司报告期不存在其他重大交易。
九、公司或持股 5%以上股东在报告期内发生或以前期间发生但持续到报告期内的承诺事项
√ 适用 □ 不适用
承诺事由 承诺方 承诺内容 承诺时间 承诺期限 履行情况
股改承诺
收购报告书
或权益变动
报告书中所
作承诺
资产重组时
所作承诺
首次公开发 广东省农垦 关于招股说明书信息披露的承诺：如发行人的招股说明书 2014 年 01 长期 履行中
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广东燕塘乳业股份有限公司 2016 年半年度报告全文
行或再融资 集团公司暨 有任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，致使投资者 月 23 日
时所作承诺 广东省农垦 在证券交易中遭受损失的，本公司（局）将依法赔偿投资
总局 者的损失。
关于减少及规范关联交易的承诺：本公司（局）将善意履
行作为发行人实际控制人的义务，不利用实际控制人地
位，就发行人与本公司（局）或附属公司或附属企业相关
的任何关联交易采取任何行动，故意促使发行人的股东大
会或董事会作出侵犯其他股东合法权益的决议。如果发行
人必须与本公司（局）或附属公司或附属企业发生关联交
易，则本公司（局）承诺将促使上述交易按照公平合理和
广东省农垦 正常商业交易的条件进行。本公司（局）及附属公司或附
集团公司暨 属企业将不会要求或接受发行人给与比在任何一项市场 2011 年 11
长期 履行中
广东省农垦 公平交易中第三方更优惠的条件。本公司（局）如在今后 月 18 日
总局 的经营活动中与发行人发生无法避免的关联交易，则此种
交易必须按正常的商业条件进行，并且严格按照国家有关
法律法规、发行人公司章程的规定履行有关程序，保证不
要求或接受发行人在任何一项交易中给予本公司（局）优
于任何其他独立第三方的条件。本公司（局）及附属公司
或附属企业将严格和善意的履行其余发行人签订的各项
关联交易协议。本公司（局）承诺不会向发行人谋求任何
超出上述协议规定以外的利益或收益。
关于避免同业竞争的承诺：1、本公司（局）没有在中国
境内或境外单独或与其他自然人、法人、合伙企业或组织，
以任何形式直接或间接从事或参与任何对发行人构成竞
争的业务及活动，或拥有与发行人存在竞争关系的任何经
济实体、机构、经济组织的权益。2、本公司（局）及其
控制的其他企业（包括本公司（局）及其控制的其他企业
的全资、控股公司及本公司（局）及其控制的其他企业对
其具有实际控制权的公司）将来不会以任何形式直接或间
广东省农垦
接的从事与发行人及其子公司业务相同或相似的业务。3、
集团公司暨
如发行人或其子公司现在或将来认定本公司（局）及其控
广东省农垦 2011 年 11
制的其他企业现有业务与发行人及其子公司业务存在同 长期 履行中
总局、广东 月 18 日
业竞争，则本公司（局）及其控制的其他企业将在发行人
省燕塘投资
或其子公司提出异议后及时转让或终止该业务。4、在发
有限公司
行人或其子公司现在或将来认定是否与本公司（局）及其
控制的其他企业存在同业竞争的董事会或股东大会上，本
公司（局）或其控制的其他企业有关的董事、股东代表将
按发行人公司章程的规定回避。5、如本公司（局）及其
控制的其他企业获得的商业机会与发行人主营业务发生
同业竞争或可能发生同业竞争的，本公司（局）将立即通
知发行人，并尽力将该商业机会给与发行人，以确保发行
人及其全体股东利益不受损害。
广东省农垦 关于规范关联交易、不占用上市公司资金及善意行使股东 2014 年 08 长期 履行中
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广东燕塘乳业股份有限公司 2016 年半年度报告全文
集团公司暨 权利的承诺：本公司不会利用股东的地位，占用发行人及 月 05 日
广东省农垦 其子公司的资金。本公司及其控制的其他企业将尽力减少
总局、广东 与发行人及其子公司的关联交易。对于无法回避的任何业
省燕塘投资 务往来或交易均应按照公平、公允和等价有偿的原则进
有限公司 行，交易价格应按市场公认的合理价格确定，并按规定履
行信息披露义务。本公司及其控制的其他企业保证严格遵
守发行人公司章程的规定，不利用股东地位谋求不当利
益，不损害发行人和其他股东的合法权益。
关于股份锁定的承诺：自发行人股票上市之日起 36 个月
自公司上
广东省燕塘 内，不转让或者委托他人管理本公司直接或间接持有的发
2014 年 01 市之日起
投资有限公 行人公开发行股票前已发行的股份，也不由发行人回购本 履行中
月 01 日 36 个月
司 公司直接或间接持有的发行人公开发行股票前已发行的
内
股份。
关于持股意向及减持意向的承诺：本公司所持发行人股票
在锁定期满后两年内无减持意向；如超过上述期限拟减持
广东省燕塘
发行人股份的，将提前三个交易日通知发行人并予以公 2014 年 01
投资有限公 长期 履行中
告，并按照《公司法》、《证券法》、《国有股东转让所持上 月 01 日
司
市公司股份管理暂行办法》、中国证监会及深圳证券交易
所相关规定办理。
关于稳定公司股价的承诺：在发行人上市后三年内，如发
行人股票连续 20 个交易日的收盘价均低于发行人最近一
期经审计的每股净资产（最近一期审计基准日后，因利润
广东省燕塘 分配、资本公积金转增股本、增发、配股等情况导致发行 自公司上
2014 年 01
投资有限公 人净资产或股份总数出现变化的，每股净资产相应进行调 市之日起 履行中
月 01 日
司 整），非因不可抗力因素所致，本公司将采取增持公司股 三年内
票或其他证券监管部门认可的方式稳定公司股价。在每一
个自然年度，本公司需强制启动股价稳定措施的义务仅限
一次。
关于招股说明书信息披露的承诺：（1）如发行人的招股说
明书有任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，对判断
发行人是否符合法律规定的发行条件构成重大、实质影响
的，在发行人股东大会审议通过回购首次公开发行的全部
广东省燕塘 新股的方案之日起五日内，本公司将启动回购方案，购回
2014 年 01
投资有限公 首次公开发行股票时本公司公开发售的股份以及已转让 长期 履行中
月 01 日
司 的原限售股，回购价格以中国证监会就此对发行人作出行
政处罚决定生效之日前三十个交易日发行人股票交易均
价为准。（2）如发行人的招股说明书有任何虚假记载、误
导性陈述或者重大遗漏，致使投资者在证券交易中遭受损
失的，本公司将依法赔偿投资者的损失。
关于股份锁定的承诺：自发行人股票上市之日起 36 个月 自公司上
广东省粤垦
内，不转让或者委托他人管理本公司直接或间接持有的发 2014 年 01 市之日起
投资有限公 履行中
行人公开发行股票前已发行的股份，也不由发行人回购本 月 20 日 36 个月
司
公司直接或间接持有的发行人公开发行股票前已发行的 内
29
广东燕塘乳业股份有限公司 2016 年半年度报告全文
股份。
关于减持意向的承诺：（1）减持数量：本公司所持发行人
股票在锁定期满后两年内合计减持比例不超过其持有发
行人首次公开发行时的股份总额的 100%。（2）减持价格：
本公司所持发行人股票在锁定期满后两年内减持价格不
低于发行人首次公开发行股票的发行价格，如自发行人首
次公开发行股票至上述减持公告之日发行人发生过除权
广东省粤垦 除息等事项的，发行价格应相应调整。（3）减持条件：本
2014 年 01
投资有限公 公司在锁定期满后两年内依法减持发行人股份的，将在满 长期 履行中
月 20 日
司 足发行人股价不低于最近一期每股净资产且公司运营正
常、减持对公司二级市场不构成重大干扰、不影响控股股
东对发行人的控制权的条件下进行减持。（4）减持方式：
本公司将在公告的减持期限内以中国证监会及深圳证券
交易所等有权部门允许的如大宗交易、集合竞价等合规方
式进行减持。（5）信息披露：在锁定期满后，本公司如确
定依法减持发行人股份的，将提前三个交易日予以公告。
关于避免同业竞争、关联交易的承诺：（1）除发行人及其
控股子公司之外，本单位及本单位直接或间接控制的其他
公司或者企业目前没有直接或间接地从事任何与发行人
所从事的业务构成同业竞争的业务活动。（2）本单位承诺，
将不会直接或间接地以任何方式（包括但不限于独资、合
资、合作、合伙或联营）参与或进行与发行人所从事的业
广东省粤垦
务有实际性竞争或可能有实际性竞争的业务活动。（3）如 2010 年 12
投资有限公 长期 履行中
果本单位及本单位直接或间接控制的其他公司或者企业 月 15 日
司
从任何第三者获得的任何商业机会与发行人所从事的业
务有实际性竞争或可能有实际性竞争，则本单位将立即通
知发行人，并保证将该商业机会让与发行人。（4）本单位
及本单位直接或间接控制的其他公司或者企业如违反上
述声明、承诺与保证，本单位愿向发行人承担相应的经济
赔偿责任。
关于股份锁定的承诺：自发行人股票上市之日起 36 个月
自公司上
广东省湛江 内，不转让或者委托他人管理本公司直接或间接持有的发
2014 年 01 市之日起
农垦集团公 行人公开发行股票前已发行的股份，也不由发行人回购本 履行中
月 01 日 36 个月
司 公司直接或间接持有的发行人公开发行股票前已发行的
内
股份。
关于减持意向的承诺：（1）减持数量：本公司所持发行人
股票在锁定期满后两年内合计减持比例最高为其持有发
该公司所
行人首次公开发行时的股份总额的 100%。（2）减持价格：
广东省湛江 持公司股
本公司所持发行人股票在锁定期满后两年内减持价格不 2014 年 01
农垦集团公 票在锁定 履行中
低于发行人首次公开发行股票的发行价格，如自发行人首 月 01 日
司 期满后两
次公开发行股票至上述减持公告之日发行人发生过除权
年内
除息等事项的，发行价格应相应调整。（3）减持条件：本
公司在锁定期满后两年内依法减持发行人股份的，将在满
30
广东燕塘乳业股份有限公司 2016 年半年度报告全文
足发行人股价不低于最近一期每股净资产且公司运营正
常、减持对公司二级市场不构成重大干扰、不影响控股股
东对发行人的控制权的条件下进行减持。（4）减持方式：
本公司将在公告的减持期限内按照《公司法》、《证券法》、
《国有股东转让所持上市公司股份管理暂行办法》、中国
证监会及深圳证券交易所等有权部门允许的如大宗交易、
集合竞价等合规方式进行减持。（5）信息披露：在锁定期
满后，本公司如确定依法减持发行人股份的，将提前三个
交易日予以公告。
关于避免同业竞争的承诺：（1）除发行人及其控股子公司
之外，本单位及本单位直接或间接控制的其他公司或者企
业目前没有直接或间接地从事任何与发行人所从事的业
务构成同业竞争的业务活动。（2）本单位承诺，将不会直
接或间接地以任何方式（包括但不限于独资、合资、合作、
广东省湛江 合伙或联营）参与或进行与发行人所从事的业务有实际性
2010 年 12
农垦集团公 竞争或可能有实际性竞争的业务活动。（3）如果本单位及 长期 履行中
月 15 日
司 本单位直接或间接控制的其他公司或者企业从任何第三
者获得的任何商业机会与发行人所从事的业务有实际性
竞争或可能有实际性竞争，则本单位将立即通知发行人，
并保证将该商业机会让与发行人。（4）本单位及本单位直
接或间接控制的其他公司或者企业如违反上述声明、承诺
与保证，本单位愿向发行人承担相应的经济赔偿责任。
2016 年 1 月 23
日，广东中科白
云创业投资有
限公司与及其
一致行动人广
东中科招商创
关于减持意向的承诺：自 12 个月锁定期满之日起二十四 业投资管理有
个月内，本公司可因自身的经营或投资需求，可根据需要 限责任公司通
以集中竞价交易、大宗交易、协议转让或其他合法方式适 自该公司 过公司发布《关
当转让部分发行人股票。自上述锁定期满之日起二十四个 12 个月 于持股 5%以上
广东中科白
月内，本公司减持所持发行人股份比例最高可至本公司持 2014 年 01 锁定期满 股东及其一致
云创业投资
有发行人首次公开发行时的股份总额的 100%。本公司在 月 21 日 之日起 行动人减持股
有限公司
上述期限内减持股份的，减持价格不低于以转让日为基准 24 个月 份预披露公
经前复权计算的发行价格。在本公司拟转让所持发行人股 内 告》，披露了减
票时，本公司将在减持前三个交易日通过发行人公告减持 持计划。2016
意向。 年 6 月 8 日，前
述两家公司通
过公司发布《简
式权益变动报
告书》，截至
2016 年 6 月 6
日，两家公司合
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广东燕塘乳业股份有限公司 2016 年半年度报告全文
计持股占公司
总股本的比例
为 4.93%，将不
再是公司持股
超 5%的大股
东。详情请参阅
公司相关公告。
关于稳定公司股价的承诺：本公司上市后三年内，如公司
股票连续 20 个交易日的收盘价均低于公司最近一期经审
计的每股净资产（最近一期审计基准日后，因利润分配、
资本公积金转增股本、增发、配股等情况导致公司净资产
或股份总数出现变化的，每股净资产相应进行调整），非
因不可抗力因素所致，本公司将采取回购公司股票或其他
证券监管部门认可的方式稳定公司股价。在每一个自然年
度，本公司需强制启动股价稳定措施的义务仅限一次。在
达到触发启动股价稳定措施条件的情况下，本公司将在 10
日内召开董事会，依法作出实施回购股票的决议，提交股
东大会批准并履行相应的公告程序。本公司将在董事会决
议出具之日起 30 日内召开股东大会，审议实施回购股票
的议案，本公司股东大会对实施回购股票作出决议，必须
经出席会议的股东所持表决权的三分之二以上通过。本公
司股东大会批准实施回购股票的议案后公司将依法履行
相应的公告、备案及通知债权人等义务。在满足法定条件
下依照决议通过的实施回购股票的议案中所规定的价格
广东燕塘乳 区间、期限实施回购。除非出现下列情形，本公司将在股
2014 年 01 公司上市
业股份有限 东大会决议作出之日起 6 个月内回购股票，且回购股份数 履行中
月 01 日 后三年内
公司 量不超过公司股份总数的 4%：1、本公司股票连续 10 个
交易日的收盘价均高于本公司最近一期经审计的每股净
资产（最近一期审计基准日后，因利润分配、资本公积金
转增股本、增发、配股等情况导致公司净资产或股份总数
出现变化的，每股净资产相应进行调整）；2、继续回购股
票将导致本公司不满足法定上市条件。单次实施回购股票
完毕或终止后，本次回购的公司股票应在实施完毕或终止
之日起 10 日内注销，并及时办理公司减资程序。本公司
将不为控股股东实施增持本公司股票提供资金支持。对于
未来新聘的在公司领取薪酬的董事（独立董事除外）、高
级管理人员，本公司将在其作出承诺履行公司发行上市时
董事、高级管理人员已作出的相应承诺要求后，方可聘任。
若本公司制订的稳定公司股价措施涉及公司控股股东增
持公司股票，如广东省燕塘投资有限公司在规定的期限内
未能履行稳定公司股价的承诺，则本公司将自该等期限届
满后对广东省燕塘投资有限公司的现金分红予以扣留，直
至其履行增持义务。若本公司制订的稳定公司股价措施涉
及在公司领取薪酬的董事（独立董事除外）、高级管理人
32
广东燕塘乳业股份有限公司 2016 年半年度报告全文
员增持公司股票，如该等董事、高级管理人员在规定的期
限内未能履行稳定公司股价的承诺，则本公司将自该等期
限届满后将对其从公司领取的收入予以扣留，直至其履行
增持义务。
关于招股说明书信息披露的承诺：如本公司的招股说明书
有任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，对判断本公
司是否符合法律规定的发行条件构成重大、实质影响的，
在中国证监会就此对本公司作出行政处罚决定生效之日
广东燕塘乳 起三十日内召开股东大会审议回购首次公开发行的全部
2014 年 01
业股份有限 新股的方案，在股东大会审议通过之日起五日内启动回购 长期 履行中
月 01 日
公司 方案，回购价格以中国证监会就此对本公司作出行政处罚
决定生效之日前三十个交易日本公司股票交易均价为准。
如本公司的招股说明书有任何虚假记载、误导性陈述或者
重大遗漏，致使投资者在证券交易中遭受损失的，本公司
将依法赔偿投资者的损失。
关于避免同业竞争的承诺：本人承诺，将不会直接或间接
地以任何方式（包括但不限于独资、合资、合作、合伙或
黄宣、谢立 联营）参与或进行与股份公司所从事的业务有实际性竞争
民、林树斌、或可能有实际性竞争的业务活动。如果本人及本人直接或
谢勇、欧永 间接控制的公司或者企业（如有）从任何第三者获得的任
良、卫建侬、何商业机会与股份公司所从事的业务有实际性竞争或可 2013 年 12
长期 履行中
吴震、赵谋 能有实际性竞争，则本人将立即通知股份公司，并保证将 月 26 日
明、冯立科、该商业机会让与股份公司。本人及本人直接或间接控制的
刘世坤、吴 公司或者企业（如有）如违反上述声明、承诺与保证，本
乘云 人愿向股份公司承担相应的经济赔偿责任。本声明、承诺
与保证将持续有效，直至本人不再担任股份公司的董事或
高级管理人员为止。
黄宣、谢立
民、林树斌、
卫建侬、吴
震、欧永良、关于招股说明书信息披露的承诺：如发行人的招股说明书
赵谋明、谢 有任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，致使投资者 2014 年 01
长期 履行中
勇、冯立科、在证券交易中遭受损失的，本人将依法赔偿投资者的损 月 23 日
刘世坤、吴 失。
乘云、严文
海、周铭超、
陈琛
关于高管锁定的承诺：除首发 12 个月锁定期外，在本人
黄宣、谢立 担任公司董事、监事、高级管理人员期间，每年转让的股
民、刘世坤、份不超过本人所持公司股份总数的 25%；因公司进行权益 2014 年 01
长期 履行中
吴乘云、冯 分派、减资缩股等导致本人所持发行人股份变化的，相应 月 23 日
立科 年度可转让股份额度做相应变更；离职后半年内，不转让
本人所持有的公司股份；申报离任 6 个月后的 12 个月内
33
广东燕塘乳业股份有限公司 2016 年半年度报告全文
通过证券交易所挂牌交易出售公司的股票数量占本人所
持有公司股票总数的比例不超过 50%；公司上市后 6 个月
内，如公司股票连续 20 个交易日的收盘价均低于发行价，
或者上市后 6 个月期末收盘价低于发行价，本人持有发行
人股票的锁定期限自动延长 6 个月。本人所持公司股票在
锁定期满后两年内减持价格不低于公司首次公开发行股
票的发行价格，如自公司首次公开发行股票至上述减持之
日公司发生过除权除息等事项的，发行价格应相应调整。
关于稳定公司股价的承诺：发行人上市后三年内，如发行
人股票连续 20 个交易日的收盘价均低于发行人最近一期
经审计的每股净资产（最近一期审计基准日后，因利润分
黄宣、谢立
配、资本公积金转增股本、增发、配股等情况导致发行人 自公司上
民、刘世坤、 2014 年 01
净资产或股份总数出现变化的，每股净资产相应进行调 市之日起 履行中
吴乘云、冯 月 23 日
整），非因不可抗力因素所致，本人将采取增持公司股票 三年内
立科
或其他证券监管部门认可的方式稳定公司股价。在每一个
自然年度，本人需强制启动股价稳定措施的义务仅限一
次。
一、关于避免同业竞争的承诺：本人承诺，将不会直接或
间接地以任何方式（包括但不限于独资、合资、合作、合
伙或联营）参与或进行与燕塘乳业所从事的业务有实际性
竞争或可能有实际性竞争的业务活动。如果本人及本人直
接或间接控制的公司或者企业（如有）从任何第三者获得
的任何商业机会与燕塘乳业所从事的业务有实际性竞争
或可能有实际性竞争，则本人将立即通知燕塘乳业，并保
证将该商业机会让与燕塘乳业。本人及本人直接或间接控
制的公司或者企业（如有）如违反上述声明、承诺与保证，
本人愿向燕塘乳业承担相应的经济赔偿责任。本声明、承
诺与保证将持续有效，直至本人不再担任燕塘乳业的董事
或高级管理人员为止。二、关于高管锁定的承诺：在本人
担任燕塘乳业董事、监事、高级管理人员期间，每年转让
2015 年 09
邵侠 的股份不超过本人所持燕塘乳业股份总数的 25%；因燕塘 长期 履行中
月 01 日
乳业进行权益分派、减资缩股等导致本人所持燕塘乳业股
份变化的，相应年度可转让股份额度做相应变更；离职后
半年内，不转让本人所持有的燕塘乳业股份；申报离任 6
个月后的 12 个月内通过证券交易所挂牌交易出售燕塘乳
业的股票数量占本人所持有公司股票总数的比例不超过
50%。本人所持燕塘乳业股票在燕塘乳业上市后两年内减
持价格不低于燕塘乳业首次公开发行股票的发行价格，如
自燕塘乳业首次公开发行股票至上述减持之日发生过除
权除息等事项的，发行价格应相应调整。三、关于稳定公
司股价的承诺：燕塘乳业上市后三年内，如燕塘乳业股票
连续 20 个交易日的收盘价均低于发行人最近一期经审计
的每股净资产（最近一期审计基准日后，因利润分配、资
本公积金转增股本、增发、配股等情况导致燕塘乳业净资
34
广东燕塘乳业股份有限公司 2016 年半年度报告全文
产或股份总数出现变化的，每股净资产相应进行调整），
非因不可抗力因素所致，本人将采取增持燕塘乳业股票或
其他证券监管部门认可的方式稳定公司股价。在每一个自
然年度，本人需强制启动股价稳定措施的义务仅限一次。
2016 年 04
余保宁 同上。 长期 履行中
月 19 日
公司首次公开发行股票并上市后未来三年股东分红回报
规划：1、考虑因素：着眼于燕塘乳业的实际经营情况和
可持续发展，在综合考虑股东（特别是公众投资者）要求
和意愿、资金成本、外部融资环境等因素的基础上，建立
对投资者持续、稳定、科学合理的回报机制。利润分配政
策应保持持续性、稳定性，利润分配不得影响燕塘乳业的
持续经营。2、股东回报规划制定原则：公司实行积极、
持续、稳定的利润分配政策，重视对投资者的合理投资回
报并兼顾公司当年的实际经营情况和可持续发展；董事
会、监事会和股东大会对利润分配政策的决策和论证应当
充分考虑独立董事、监事和股东（特别是中小股东）的意
见。3、股东分红回报规划制定周期和相关决策机制：公
司至少每三年重新审阅一次股东分红回报规划，根据股东
（特别是社会公众股东）、独立董事和监事会的意见对公
司正在实施的股利分配政策做出适当且必要的修改，确定
该时间段的股东分红回报规划，并提交公司股东大会通过
网络投票的形式进行表决。公司董事会结合具体经营数
据，充分考虑公司盈利规模、现金流量状况、发展阶段及
其他对公司 广东燕塘乳 自公司上
当期资金需求，并结合股东（特别是社会公众股东）、独 2014 年 01
中小股东所 业股份有限 市之日起 履行中
立董事和监事会的意见，制定年度或中期分红方案，并经 月 17 日
作承诺 公司 三年内
公司股东大会表决通过后实施。公司董事会负有提出现金
分红提案的义务，对当年实现的可分配利润中未分配部
分，董事会应说明使用计划安排或原则。4、公司上市后
三年股东分红回报计划：公司满足现金分红条件的，应当
进行现金分红，现金分红不少于当年实现的可分配利润的
15%。公司董事会应当综合考虑所处行业特点、发展阶段、
自身经营模式、盈利水平以及是否有重大资金支出安排等
因素，区分下列情形，并按照公司章程规定的程序，提出
差异化的现金分红政策：（1）公司发展阶段属成熟期且无
重大资金支出安排的，进行利润分配时，现金分红在本次
利润分配中所占比例最低应达到 80%；（2）公司发展阶段
属成熟期且有重大资金支出安排的，进行利润分配时，现
金分红在本次利润分配中所占比例最低应达到 40%；（3）
公司发展阶段属成长期且有重大资金支出安排的，进行利
润分配时，现金分红在本次利润分配中所占比例最低应达
到 20%；公司发展阶段不易区分但有重大资金支出安排
的，按照前项规定处理。上述“重大资金支出安排”是指以
下情形之一：（1）公司未来十二个月内拟对外投资、收购
35
广东燕塘乳业股份有限公司 2016 年半年度报告全文
资产或购买设备累计支出达到或超过公司最近一期经审
计净资产的 50%且超过 3,000 万元；（2）公司未来十二个
月内拟对外投资、收购资产或购买设备累计支出达到或超
过公司最近一期经审计总资产的 30%。由于公司目前处于
成长阶段，公司进行利润分配时，现金分红在当次利润分
配中所占最低比例为 20%；公司股利分配不得超过累计可
供分配利润的范围。随着公司的不断发展，公司董事会认
为公司的发展阶段属于成熟期的，则根据公司有无重大资
金支出安排计划，由董事会按照公司章程规定的利润分配
政策调整的程序提请股东大会决议提高现金分红在本次
利润分配中的最低比例。公司采用股票股利进行利润分配
的，应当在分配方案中对公司现金流状况、公司成长性、
每股净资产的摊薄等因素进行分析。公司在每个会计年度
结束后，由公司董事会提出分红议案，并交付股东大会通
过网络投票的形式进行表决。公司接受所有股东（特别是
公众投资者）、独立董事、监事对公司分红的建议和监督。
黄宣、谢立
民、刘世坤、 2015 年 7
不减持承诺：自 2015 年 7 月 9 日起，六个月内（2015 年
吴乘云、冯 2015 年 07 月 9 日至
7 月 9 日至 2016 年 1 月 8 日）不减持公司股票。如有违反， 履行完毕
立科、余保 月 08 日 2016 年 1
应向公司上缴减持所得。
宁、张宝堂、 月8日
李春锋
2015 年 7
黄宣、谢立
增持承诺：六个月内（2015 年 7 月 10 日至 2016 年 1 月 9 月 10 日
民、刘世坤、 2015 年 07
日），择机增持公司股票，并保证增持期间及增持完成后 至 2016 履行完毕
吴乘云、冯 月 09 日
的六个月内不转让所持有的公司股份。 年1月9
立科
日
承诺是否及
是
时履行
十、聘任、解聘会计师事务所情况
半年度财务报告是否已经审计
□ 是 √ 否
公司半年度报告未经审计。
十一、处罚及整改情况
□ 适用 √ 不适用
公司报告期不存在处罚及整改情况。
36
广东燕塘乳业股份有限公司 2016 年半年度报告全文
十二、其他重大事项的说明
√ 适用 □ 不适用
1、2016年1月23日，原持股5%以上股东中科白云与及其一致行动人广东中科招商，通过公司发布《关于持股5%以上股
东及其一致行动人减持股份预披露公告》，披露了减持计划；2016年6月8日，前述两家公司通过公司发布《简式权益变动报
告书》，截至2016年6月6日收市，两家公司合计持股占公司总股本的比例为4.93%，不再是公司持股超5%的大股东。详情请
参阅公司相关公告。
2、2016年3月，公司对外投资设立的全资子公司燕塘冷冻完成工商登记，并已经推出具有特色养生食膳元素概念的“诗
华诺”系列鲜奶雪糕及冰淇淋产品，将进一步拓宽产业链，丰富产品结构，推进市场扩容，提升公司综合竞争优势。报告期
内，公司按照燕塘冷冻《章程》的规定，已对其完成500万元出资。
3、公司于2016年3月30日召开的2015年年度股东大会审议通过了《关于修订公司<章程>的议案》，本次《章程》修订
的详细内容，请参见公司于2016年2月4日刊登在巨潮资讯网的《公司章程修订对照表》。公司现已在工商行政管理部门完成
新《章程》的备案。
4、公司于2016年4月26日召开的第二届董事会第十九次会议审议通过了《关于聘任高级管理人员的议案》，聘任余保宁
先生为公司总工程师，任期自本议案通过董事会之日起至第二届董事会届满为止。余保宁先生任职期间，所持有公司的股份
按照“高管锁定股”予以锁定。
5、2016年5月28日，公司董事会收到吴树荣先生递交的正式书面辞职报告。吴树荣先生因个人工作调动，申请辞去公司
副总经理、董事会秘书职务，辞职报告自送达公司董事会之日起生效。辞职后，吴树荣先生将不再担任公司及子分公司任何
职务，董事会指定公司董事长黄宣先生代行董事会秘书职责。
6、报告期内，公司计入当期损益的财政补贴款及补偿款共计4,476,223.81元，详见下表：
项 目 金额（单位：元） 拔款单位
农机购置补贴款 97,461.66 广东省农垦总局
环境保护专项资金 10,416.72 广州市财政局国库
UHT技术改造专项资金款 95833.38 湛江市麻章区财政局
土地治理（农业综合开发项目） 23,819.22 广东省农垦总局
热带奶牛标准化健康养殖技术推广 8,483.82 广东省农垦总局
粤港关键领域重点突破招标项目资金(乳制品质量安全生 12,375.00 广东省财政厅
命周期智能溯源平台应用)
2015年规模化禽畜养殖业"以奖促减"资金 29,583.36 广东省遂溪县财政局
标准化规模养殖建设项目（沼气池建设） 64,120.44 阳东县财政局
广东省2015年中央财政农业机械购置补贴（拖拉机） 2,625.00 广东省遂溪县财政局
清洁生产企业奖励 20,000.00 湛江市麻章区财政局
土地置换补偿款 4,111,505.21 广州开发区财政国库
合 计 4,476,223.81 ——
十三、公司债相关情况
公司是否存在公开发行并在证券交易所上市，且在半年度报告批准报出日未到期或到期未能全额兑付的公司债券
否
37
广东燕塘乳业股份有限公司 2016 年半年度报告全文
第六节 股份变动及股东情况
一、股份变动情况
1、股份变动情况
单位：股
本次变动前 本次变动增减（＋，－） 本次变动后
公积金转
数量 比例 发行新股 送股 其他 小计 数量 比例
股
96,578,14 96,641,19
一、有限售条件股份 61.38% 63,045 63,045 61.42%
5 0
1、国家持股 0 0.00% 0 0.00%
94,718,60 94,718,60
2、国有法人持股 60.20% 60.20%
0 0
3、其他内资持股 1,859,545 1.18% 63,045 63,045 1,922,590 1.22%
其中：境内法人持股 0 0.00% 0 0.00%
境内自然人持股 1,859,545 1.18% 63,045 63,045 1,922,590 1.22%
60,771,85 60,708,81
二、无限售条件股份 38.62% -63,045 -63,045 38.58%
5 0
60,771,85 60,708,81
1、人民币普通股 38.62% -63,045 -63,045 38.58%
5 0
157,350,0 157,350,0
三、股份总数 100.00% 0 0 100.00%
00 00
股份变动的原因
√ 适用 □ 不适用
报告期内，公司股份变动是高管变动引起的高管锁定股调整所致。
股份变动的批准情况
□ 适用 √ 不适用
股份变动的过户情况
□ 适用 √ 不适用
股份变动对最近一年和最近一期基本每股收益和稀释每股收益、归属于公司普通股股东的每股净资产等财务指标的影响
□ 适用 √ 不适用
公司认为必要或证券监管机构要求披露的其他内容
□ 适用 √ 不适用
公司股份总数及股东结构的变动、公司资产和负债结构的变动情况说明
□ 适用 √ 不适用
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广东燕塘乳业股份有限公司 2016 年半年度报告全文
2、限售股份变动情况
√ 适用 □ 不适用
单位：股
本期解除限售股 本期增加限售股
股东名称 期初限售股数 期末限售股数 限售原因 解除限售日期
数 数
公司首次公开发
广东省燕塘投资 行股票前所持股 2017 年 12 月 5
64,465,743 0 0 64,465,743
有限公司 份的 36 个月限售 日
期
公司首次公开发
广东省粤垦投资 行股票前所持股 2017 年 12 月 5
18,401,011 0 0 18,401,011
有限公司 份的 36 个月限售 日
期
公司首次公开发
广东省湛江农垦 行股票前所持股 2017 年 12 月 5
7,916,846 0 0 7,916,846
集团公司 份的 36 个月限售 日
期
公司首次公开发
全国社会保障基
行股票前所持股 2017 年 12 月 5
金理事会转持二 3,935,000 0 0 3,935,000
份的 36 个月限售 日
户
期
任职期间，每年
通过集中竞价、
大宗交易、协议
转让等方式转让
的股份不得超过
其所持本公司股
黄宣 367,220 650 0 366,570 高管锁定股
份总数的 25%，
因司法强制执
行、继承、遗赠、
依法分割财产等
导致股份变动的
除外。
任职期间，每年
通过集中竞价、
大宗交易、协议
转让等方式转让
谢立民 366,620 500 0 366,120 高管锁定股
的股份不得超过
其所持本公司股
份总数的 25%，
因司法强制执
39
广东燕塘乳业股份有限公司 2016 年半年度报告全文
行、继承、遗赠、
依法分割财产等
导致股份变动的
除外。
任职期间，每年
通过集中竞价、
大宗交易、协议
转让等方式转让
的股份不得超过
其所持本公司股
刘世坤 270,540 375 0 270,165 高管锁定股
份总数的 25%，
因司法强制执
行、继承、遗赠、
依法分割财产等
导致股份变动的
除外。
任职期间，每年
通过集中竞价、
大宗交易、协议
转让等方式转让
的股份不得超过
其所持本公司股
吴乘云 202,780 250 0 202,530 高管锁定股
份总数的 25%，
因司法强制执
行、继承、遗赠、
依法分割财产等
导致股份变动的
除外。
任职期间，每年
通过集中竞价、
大宗交易、协议
转让等方式转让
的股份不得超过
其所持本公司股
冯立科 174,075 375 0 173,700 高管锁定股
份总数的 25%，
因司法强制执
行、继承、遗赠、
依法分割财产等
导致股份变动的
除外。
任职期间，每年
余保宁 0 0 172,575 172,575 高管锁定股 通过集中竞价、
大宗交易、协议
40
广东燕塘乳业股份有限公司 2016 年半年度报告全文
转让等方式转让
的股份不得超过
其所持本公司股
份总数的 25%，
因司法强制执
行、继承、遗赠、
依法分割财产等
导致股份变动的
除外。
该高管申报离职
的六个月内，股
份按 100%自动
锁定；六个月后
吴树荣 158,530 0 52,510 211,040 离任高管锁定股
的十二个月内，
股份按 50%自动
锁定；前述期满，
股份全部解锁。
该高管申报离职
六个月后的十二
个月内，股份按
张汉明 319,780 159,890 0 159,890 离任高管锁定股
50%自动锁定；
前述期满，股份
全部解锁。
合计 96,578,145 162,040 225,085 96,641,190 -- --
二、公司股东数量及持股情况
单位：股
报告期末表决权恢复的优先股
报告期末普通股股东总数 16,580 0
股东总数（如有）（参见注 8）
持股 5%以上的普通股股东或前 10 名普通股股东持股情况
持有有限 持有无限 质押或冻结情况
报告期末 报告期内
售条件的 售条件的
股东名称 股东性质 持股比例 持有的普 增减变动
普通股数 普通股数 股份状态 数量
通股数量 情况
量 量
广东省燕塘投 64,465,74 64,465,74
国有法人 40.97% 无 0
资有限公司 3 3
广东省粤垦投 18,401,01 18,401,01
国有法人 11.69% 无 0
资有限公司 1 1
广东省湛江农
国有法人 5.03% 7,916,846 无 7,916,846 0
垦集团公司
41
广东燕塘乳业股份有限公司 2016 年半年度报告全文
广东中科白云
创业投资有限 境内非国有法人 2.70% 4,250,065 减持 0 4,250,065
公司
全国社会保障
基金理事会转 国有法人 2.50% 3,935,000 无 3,935,000 0
持二户
广东中远轻工
境内非国有法人 2.44% 3,840,900 无 0 3,840,900 质押 3,840,900
有限公司
中央汇金资产
管理有限责任 国有法人 1.40% 2,195,500 无 0 2,195,500
公司
陈锦洪 境内自然人 0.86% 1,352,368 增持 0 1,352,368
唐钊扬 境内自然人 0.46% 723,405 增持 0 723,405
天安财产保险
股份有限公司 其他 0.45% 701,991 增持 0 701,991
－保赢 1 号
战略投资者或一般法人因配售新
股成为前 10 名普通股股东的情况 无
（如有）（参见注 3）
广东省燕塘投资有限公司、广东省粤垦投资有限公司和广东省湛江农垦集团公司是公司
上述股东关联关系或一致行动的
的关联方，与公司同受广东省农垦集团公司实际控制，该三名股东为一致行动人。除此
说明
之外，公司未知上述股东之间是否存在其他关联关系或一致行动关系。
前 10 名无限售条件普通股股东持股情况
股份种类
股东名称 报告期末持有无限售条件普通股股份数量
股份种类 数量
广东中科白云创业投资有限公司 4,250,065 人民币普通股
广东中远轻工有限公司 3,840,900 人民币普通股
中央汇金资产管理有限责任公司 2,195,500 人民币普通股
陈锦洪 1,352,368 人民币普通股
唐钊扬 723,405 人民币普通股
天安财产保险股份有限公司－保
701,991 人民币普通股
赢1号
廖小平 564,661 人民币普通股
中国建设银行股份有限公司－摩
根士丹利华鑫多因子精选策略混 490,826 人民币普通股
合型证券投资基金
蒋国林 263,100 人民币普通股
胡根华 240,207 人民币普通股
42
广东燕塘乳业股份有限公司 2016 年半年度报告全文
前 10 名无限售条件普通股股东之 广东省燕塘投资有限公司、广东省粤垦投资有限公司和广东省湛江农垦集团公司是公司
间，以及前 10 名无限售条件普通 的关联方，与公司同受广东省农垦集团公司实际控制，该三名股东为一致行动人。除此
股股东和前 10 名普通股股东之间 之外，公司未知前 10 名无限售条件普通股股东之间，以及前 10 名无限售条件普通股股
关联关系或一致行动的说明 东和前 10 名普通股股东之间是否存在其他关联关系，也未知是否属于一致行动人。
前 10 名普通股股东参与融资融券
业务股东情况说明（如有）（参见 无
注 4）
公司前 10 名普通股股东、前 10 名无限售条件普通股股东在报告期内是否进行约定购回交易
□ 是 √ 否
公司前 10 名普通股股东、前 10 名无限售条件普通股股东在报告期内未进行约定购回交易。
三、控股股东或实际控制人变更情况
控股股东报告期内变更
□ 适用 √ 不适用
公司报告期控股股东未发生变更。
实际控制人报告期内变更
□ 适用 √ 不适用
公司报告期实际控制人未发生变更。
43
广东燕塘乳业股份有限公司 2016 年半年度报告全文
第七节 优先股相关情况
□ 适用 √ 不适用
报告期公司不存在优先股。
44
广东燕塘乳业股份有限公司 2016 年半年度报告全文
第八节 董事、监事、高级管理人员情况
一、董事、监事和高级管理人员持股变动
□ 适用 √ 不适用
公司董事、监事和高级管理人员在报告期持股情况没有发生变动，具体可参见 2015 年年报。
二、公司董事、监事、高级管理人员变动情况
√ 适用 □ 不适用
姓名 担任的职务 类型 日期 原因
公司于 2016 年 4 月 26 日召开的第二届董事会第十九
次会议审议通过了《关于聘任高级管理人员的议案》，
2016 年 04 月 26
余保宁 总工程师 聘任 聘任余保宁先生为公司总工程师（属高级管理人员），
日
任期自该议案通过董事会之日起至第二届董事会届满
为止。
2016 年 5 月 27 日，公司董事会收到吴树荣先生递交
董事会秘书、副 2016 年 05 月 27 的正式书面辞职报告，吴树荣先生因个人工作调动，
吴树荣 解聘
总经理 日 申请辞去公司副总经理、董事会秘书职务，辞职后，
吴树荣先生将不再担任公司及子分公司任何职务。
45
广东燕塘乳业股份有限公司 2016 年半年度报告全文
第九节 财务报告
一、审计报告
半年度报告是否经过审计
□ 是 √ 否
公司半年度财务报告未经审计。
二、财务报表
财务附注中报表的单位为：人民币元
1、合并资产负债表
编制单位：广东燕塘乳业股份有限公司
2016 年 06 月 30 日
单位：元
项目 期末余额 期初余额
流动资产：
货币资金 203,016,595.69 135,252,581.04
结算备付金
拆出资金
以公允价值计量且其变动计入当
期损益的金融资产
衍生金融资产
应收票据
应收账款 42,290,883.67 33,224,218.80
预付款项 13,545,956.79 18,256,661.52
应收保费
应收分保账款
应收分保合同准备金
应收利息 305,107.50 100,206.93
应收股利 0.00
其他应收款 3,871,059.89 1,997,155.62
买入返售金融资产
存货 70,204,313.48 63,626,080.61
46
广东燕塘乳业股份有限公司 2016 年半年度报告全文
划分为持有待售的资产
一年内到期的非流动资产
其他流动资产 85,570,727.52 216,170,433.89
流动资产合计 418,804,644.54 468,627,338.41
非流动资产：
发放贷款及垫款
可供出售金融资产 60,000,000.00 60,000,000.00
持有至到期投资
长期应收款
长期股权投资
投资性房地产
固定资产 265,256,724.89 273,737,433.07
在建工程 97,223,390.92 73,996,342.45
工程物资
固定资产清理
生产性生物资产 73,445,692.16 71,748,633.26
油气资产
无形资产 31,352,349.00 31,541,482.04
开发支出
商誉 397,571.49 397,571.49
长期待摊费用 418,810.93 122,071.80
递延所得税资产 6,981,037.43 6,192,614.21
其他非流动资产 69,167,927.24 43,260,492.89
非流动资产合计 604,243,504.06 560,996,641.21
资产总计 1,023,048,148.60 1,029,623,979.62
流动负债：
短期借款 40,000,000.00 70,000,000.00
向中央银行借款
吸收存款及同业存放
拆入资金
以公允价值计量且其变动计入当
期损益的金融负债
衍生金融负债
应付票据
47
广东燕塘乳业股份有限公司 2016 年半年度报告全文
应付账款 76,878,031.70 73,827,624.51
预收款项 12,004,742.54 11,458,610.88
卖出回购金融资产款
应付手续费及佣金
应付职工薪酬 8,604,250.47 18,474,380.97
应交税费 20,966,778.76 3,093,059.59
应付利息
应付股利
其他应付款 43,189,477.66 41,708,043.44
应付分保账款
保险合同准备金
代理买卖证券款
代理承销证券款
划分为持有待售的负债
一年内到期的非流动负债
其他流动负债
流动负债合计 201,643,281.13 218,561,719.39
非流动负债：
长期借款
应付债券
其中：优先股
永续债
长期应付款
长期应付职工薪酬
专项应付款
预计负债
递延收益 9,706,547.75 7,871,266.35
递延所得税负债
其他非流动负债
非流动负债合计 9,706,547.75 7,871,266.35
负债合计 211,349,828.88 226,432,985.74
所有者权益：
股本 157,350,000.00 157,350,000.00
其他权益工具
48
广东燕塘乳业股份有限公司 2016 年半年度报告全文
其中：优先股
永续债
资本公积 319,405,903.55 319,405,903.55
减：库存股
其他综合收益
专项储备
盈余公积 35,806,157.81 35,806,157.81
一般风险准备
未分配利润 282,192,904.09 272,897,972.67
归属于母公司所有者权益合计 794,754,965.45 785,460,034.03
少数股东权益 16,943,354.27 17,730,959.85
所有者权益合计 811,698,319.72 803,190,993.88
负债和所有者权益总计 1,023,048,148.60 1,029,623,979.62
法定代表人：黄宣 主管会计工作负责人：邵侠 会计机构负责人：曹翔
2、母公司资产负债表
单位：元
项目 期末余额 期初余额
流动资产：
货币资金 112,920,522.56 71,533,535.89
以公允价值计量且其变动计入当
期损益的金融资产
衍生金融资产
应收票据
应收账款 39,607,010.66 32,956,207.72
预付款项 10,599,404.78 15,025,503.75
应收利息 190,778.04 61,566.93
应收股利
其他应收款 84,679,468.80 93,126,032.18
存货 49,377,669.49 47,611,934.47
划分为持有待售的资产
一年内到期的非流动资产
其他流动资产 23,208,478.18 71,702,786.74
流动资产合计 320,583,332.51 332,017,567.68
49
广东燕塘乳业股份有限公司 2016 年半年度报告全文
非流动资产：
可供出售金融资产 60,000,000.00 60,000,000.00
持有至到期投资
长期应收款
长期股权投资 376,989,175.00 371,989,175.00
投资性房地产
固定资产 160,735,418.42 166,134,599.71
在建工程 4,049,693.20
工程物资
固定资产清理
生产性生物资产 32,362,966.45 36,115,362.53
油气资产
无形资产 1,778,672.86 1,652,649.66
开发支出
商誉
长期待摊费用 36,595.80 122,071.80
递延所得税资产 5,363,737.12 5,725,401.76
其他非流动资产 1,709,822.28 5,104,850.49
非流动资产合计 643,026,081.13 646,844,110.95
资产总计 963,609,413.64 978,861,678.63
流动负债：
短期借款 40,000,000.00 70,000,000.00
以公允价值计量且其变动计入当
期损益的金融负债
衍生金融负债
应付票据
应付账款 62,284,235.57 60,747,528.49
预收款项 10,474,939.87 8,836,707.08
应付职工薪酬 7,091,812.67 14,086,063.75
应交税费 18,799,395.35 2,344,270.82
应付利息
应付股利
其他应付款 42,380,755.30 43,264,852.91
划分为持有待售的负债
50
广东燕塘乳业股份有限公司 2016 年半年度报告全文
一年内到期的非流动负债
其他流动负债
流动负债合计 181,031,138.76 199,279,423.05
非流动负债：
长期借款
应付债券
其中：优先股
永续债
长期应付款
长期应付职工薪酬
专项应付款
预计负债
递延收益 7,786,907.25 5,817,084.13
递延所得税负债
其他非流动负债
非流动负债合计 7,786,907.25 5,817,084.13
负债合计 188,818,046.01 205,096,507.18
所有者权益：
股本 157,350,000.00 157,350,000.00
其他权益工具
其中：优先股
永续债
资本公积 325,223,593.36 325,223,593.36
减：库存股
其他综合收益
专项储备
盈余公积 35,806,157.81 35,806,157.81
未分配利润 256,411,616.46 255,385,420.28
所有者权益合计 774,791,367.63 773,765,171.45
负债和所有者权益总计 963,609,413.64 978,861,678.63
3、合并利润表
单位：元
项目 本期发生额 上期发生额
51
广东燕塘乳业股份有限公司 2016 年半年度报告全文
一、营业总收入 497,336,796.37 465,086,899.57
其中：营业收入 497,336,796.37 465,086,899.57
利息收入
已赚保费
手续费及佣金收入
二、营业总成本 438,976,454.57 407,067,191.61
其中：营业成本 316,889,142.40 302,471,481.07
利息支出
手续费及佣金支出
退保金
赔付支出净额
提取保险合同准备金净额
保单红利支出
分保费用
营业税金及附加 3,985,154.55 3,598,409.84
销售费用 90,207,892.89 81,097,932.51
管理费用 26,897,407.63 22,816,647.30
财务费用 -174,907.23 -3,376,538.09
资产减值损失 1,171,764.33 459,258.98
加：公允价值变动收益（损失以
“－”号填列）
投资收益（损失以“－”号填
2,124,960.28 1,173,041.10
列）
其中：对联营企业和合营企业
的投资收益
汇兑收益（损失以“-”号填列）
三、营业利润（亏损以“－”号填列） 60,485,302.08 59,192,749.06
加：营业外收入 4,871,879.86 1,350,874.68
其中：非流动资产处置利得 16,768.89 247,934.73
减：营业外支出 3,508,689.07 2,269,334.06
其中：非流动资产处置损失 2,987,137.55 2,266,114.81
四、利润总额（亏损总额以“－”号填列） 61,848,492.87 58,274,289.68
减：所得税费用 13,203,667.03 12,183,734.54
五、净利润（净亏损以“－”号填列） 48,644,825.84 46,090,555.14
归属于母公司所有者的净利润 48,632,431.42 45,846,159.71
52
广东燕塘乳业股份有限公司 2016 年半年度报告全文
少数股东损益 12,394.42 244,395.43
六、其他综合收益的税后净额
归属母公司所有者的其他综合收益
的税后净额
（一）以后不能重分类进损益的其
他综合收益
1.重新计量设定受益计划净
负债或净资产的变动
2.权益法下在被投资单位不
能重分类进损益的其他综合收益中享
有的份额
（二）以后将重分类进损益的其他
综合收益
1.权益法下在被投资单位以
后将重分类进损益的其他综合收益中
享有的份额
2.可供出售金融资产公允价
值变动损益
3.持有至到期投资重分类为
可供出售金融资产损益
4.现金流量套期损益的有效
部分
5.外币财务报表折算差额
6.其他
归属于少数股东的其他综合收益的
税后净额
七、综合收益总额 48,644,825.84 46,090,555.14
归属于母公司所有者的综合收益
48,632,431.42 45,846,159.71
总额
归属于少数股东的综合收益总额 12,394.42 244,395.43
八、每股收益：
（一）基本每股收益 0.31 0.29
（二）稀释每股收益 0.31 0.29
本期发生同一控制下企业合并的，被合并方在合并前实现的净利润为：元，上期被合并方实现的净利润为：元。
法定代表人：黄宣 主管会计工作负责人：邵侠 会计机构负责人：曹翔
53
广东燕塘乳业股份有限公司 2016 年半年度报告全文
4、母公司利润表
单位：元
项目 本期发生额 上期发生额
一、营业收入 446,223,815.91 409,969,029.80
减：营业成本 292,697,492.69 273,714,573.59
营业税金及附加 3,429,189.80 3,034,759.72
销售费用 79,801,719.55 70,485,763.65
管理费用 18,627,462.70 15,524,066.99
财务费用 -933,180.58 -704,459.48
资产减值损失 392,340.79 452,152.69
加：公允价值变动收益（损失以
“－”号填列）
投资收益（损失以“－”号填
1,506,116.45 2,702,301.37
列）
其中：对联营企业和合营企
业的投资收益
二、营业利润（亏损以“－”号填列） 53,714,907.41 50,164,474.01
加：营业外收入 286,363.22 1,219,719.29
其中：非流动资产处置利得 16,768.89 247,934.73
减：营业外支出 2,009,003.38 1,345,517.46
其中：非流动资产处置损失 2,003,379.38 1,345,650.22
三、利润总额（亏损总额以“－”号填
51,992,267.25 50,038,675.84
列）
减：所得税费用 11,628,571.07 10,434,476.07
四、净利润（净亏损以“－”号填列） 40,363,696.18 39,604,199.77
五、其他综合收益的税后净额
（一）以后不能重分类进损益的
其他综合收益
1.重新计量设定受益计划
净负债或净资产的变动
2.权益法下在被投资单位
不能重分类进损益的其他综合收益中
享有的份额
（二）以后将重分类进损益的其
他综合收益
1.权益法下在被投资单位
54
广东燕塘乳业股份有限公司 2016 年半年度报告全文
以后将重分类进损益的其他综合收益
中享有的份额
2.可供出售金融资产公允
价值变动损益
3.持有至到期投资重分类
为可供出售金融资产损益
4.现金流量套期损益的有
效部分
5.外币财务报表折算差额
6.其他
六、综合收益总额 40,363,696.18 39,604,199.77
七、每股收益：
（一）基本每股收益 0.26 0.25
（二）稀释每股收益 0.26 0.25
5、合并现金流量表
单位：元
项目 本期发生额 上期发生额
一、经营活动产生的现金流量：
销售商品、提供劳务收到的现金 550,221,004.29 512,755,129.63
客户存款和同业存放款项净增加
额
向中央银行借款净增加额
向其他金融机构拆入资金净增加
额
收到原保险合同保费取得的现金
收到再保险业务现金净额
保户储金及投资款净增加额
处置以公允价值计量且其变动计
入当期损益的金融资产净增加额
收取利息、手续费及佣金的现金
拆入资金净增加额
回购业务资金净增加额
收到的税费返还
收到其他与经营活动有关的现金 10,138,196.30 8,658,572.85
经营活动现金流入小计 560,359,200.59 521,413,702.48
55
广东燕塘乳业股份有限公司 2016 年半年度报告全文
购买商品、接受劳务支付的现金 314,481,308.53 325,514,131.31
客户贷款及垫款净增加额
存放中央银行和同业款项净增加
额
支付原保险合同赔付款项的现金
支付利息、手续费及佣金的现金
支付保单红利的现金
支付给职工以及为职工支付的现
68,297,092.72 55,911,883.97
金
支付的各项税费 34,629,259.68 42,833,593.33
支付其他与经营活动有关的现金 79,849,277.38 60,042,539.71
经营活动现金流出小计 497,256,938.31 484,302,148.32
经营活动产生的现金流量净额 63,102,262.28 37,111,554.16
二、投资活动产生的现金流量：
收回投资收到的现金 358,000,000.00 78,000,000.00
取得投资收益收到的现金 2,124,960.28 1,173,041.10
处置固定资产、无形资产和其他
3,649,410.00 1,676,615.00
长期资产收回的现金净额
处置子公司及其他营业单位收到
的现金净额
收到其他与投资活动有关的现金
投资活动现金流入小计 363,774,370.28 80,849,656.10
购建固定资产、无形资产和其他
63,464,056.52 28,535,315.47
长期资产支付的现金
投资支付的现金 225,000,000.00 193,000,000.00
质押贷款净增加额
取得子公司及其他营业单位支付
的现金净额
支付其他与投资活动有关的现金
投资活动现金流出小计 288,464,056.52 221,535,315.47
投资活动产生的现金流量净额 75,310,313.76 -140,685,659.37
三、筹资活动产生的现金流量：
吸收投资收到的现金
其中：子公司吸收少数股东投资
收到的现金
取得借款收到的现金 60,000,000.00 40,000,000.00
56
广东燕塘乳业股份有限公司 2016 年半年度报告全文
发行债券收到的现金
收到其他与筹资活动有关的现金 3,392.08
筹资活动现金流入小计 60,003,392.08 40,000,000.00
偿还债务支付的现金 90,000,000.00 45,000,000.00
分配股利、利润或偿付利息支付
40,651,953.47 33,336,326.85
的现金
其中：子公司支付给少数股东的
800,000.00 1,040,000.00
股利、利润
支付其他与筹资活动有关的现金 1,696,000.00
筹资活动现金流出小计 130,651,953.47 80,032,326.85
筹资活动产生的现金流量净额 -70,648,561.39 -40,032,326.85
四、汇率变动对现金及现金等价物的
影响
五、现金及现金等价物净增加额 67,764,014.65 -143,606,432.06
加：期初现金及现金等价物余额 135,252,581.04 488,860,358.87
六、期末现金及现金等价物余额 203,016,595.69 345,253,926.81
6、母公司现金流量表
单位：元
项目 本期发生额 上期发生额
一、经营活动产生的现金流量：
销售商品、提供劳务收到的现金 486,631,222.61 445,350,151.57
收到的税费返还
收到其他与经营活动有关的现金 23,663,254.54 96,451,300.92
经营活动现金流入小计 510,294,477.15 541,801,452.49
购买商品、接受劳务支付的现金 283,971,600.98 291,614,901.43
支付给职工以及为职工支付的现
52,958,088.84 44,226,738.93
金
支付的各项税费 27,708,885.29 35,811,944.19
支付其他与经营活动有关的现金 75,843,064.40 73,986,211.72
经营活动现金流出小计 440,481,639.51 445,639,796.27
经营活动产生的现金流量净额 69,812,837.64 96,161,656.22
二、投资活动产生的现金流量：
收回投资收到的现金 70,000,000.00 68,000,000.00
取得投资收益收到的现金 1,506,116.45 2,702,301.37
57
广东燕塘乳业股份有限公司 2016 年半年度报告全文
处置固定资产、无形资产和其他
1,554,350.00 1,582,795.00
长期资产收回的现金净额
处置子公司及其他营业单位收到
的现金净额
收到其他与投资活动有关的现金
投资活动现金流入小计 73,060,466.45 72,285,096.37
购建固定资产、无形资产和其他
6,637,756.03 7,743,652.15
长期资产支付的现金
投资支付的现金 20,000,000.00 122,000,000.00
取得子公司及其他营业单位支付
5,000,000.00
的现金净额
支付其他与投资活动有关的现金
投资活动现金流出小计 31,637,756.03 129,743,652.15
投资活动产生的现金流量净额 41,422,710.42 -57,458,555.78
三、筹资活动产生的现金流量：
吸收投资收到的现金
取得借款收到的现金 60,000,000.00 40,000,000.00
发行债券收到的现金
收到其他与筹资活动有关的现金 3,392.08
筹资活动现金流入小计 60,003,392.08 40,000,000.00
偿还债务支付的现金 90,000,000.00 40,000,000.00
分配股利、利润或偿付利息支付
39,851,953.47 32,198,296.99
的现金
支付其他与筹资活动有关的现金 1,696,000.00
筹资活动现金流出小计 129,851,953.47 73,894,296.99
筹资活动产生的现金流量净额 -69,848,561.39 -33,894,296.99
四、汇率变动对现金及现金等价物的
影响
五、现金及现金等价物净增加额 41,386,986.67 4,808,803.45
加：期初现金及现金等价物余额 71,533,535.89 90,200,854.28
六、期末现金及现金等价物余额 112,920,522.56 95,009,657.73
7、合并所有者权益变动表
本期金额
单位：元
58
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本期
归属于母公司所有者权益
所有者
项目 其他权益工具 少数股
资本公 减：库 其他综 专项储 盈余公 一般风 未分配 权益合
股本 优先 永续 东权益
其他 积 存股 合收益 备 积 险准备 利润 计
股 债
157,35
319,405 35,806, 272,897 17,730, 803,190
一、上年期末余额 0,000.
,903.55 157.81 ,972.67 959.85 ,993.88
00
加：会计政策
变更
前期差
错更正
同一控
制下企业合并
其他
157,35
319,405 35,806, 272,897 17,730, 803,190
二、本年期初余额 0,000.
,903.55 157.81 ,972.67 959.85 ,993.88
00
三、本期增减变动
9,294,9 -787,60 8,507,3
金额（减少以“－”
31.42 5.58 25.84
号填列）
（一）综合收益总 48,632, 12,394. 48,644,
额 431.42 42 825.84
（二）所有者投入
和减少资本
1．股东投入的普
通股
2．其他权益工具
持有者投入资本
3．股份支付计入
所有者权益的金
额
4．其他
-39,337, -800,00 -40,137,
（三）利润分配
500.00 0.00 500.00
1．提取盈余公积
2．提取一般风险
准备
59
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3．对所有者（或 -39,337, -800,00 -40,137,
股东）的分配 500.00 0.00 500.00
4．其他
（四）所有者权益
内部结转
1．资本公积转增
资本（或股本）
2．盈余公积转增
资本（或股本）
3．盈余公积弥补
亏损
4．其他
（五）专项储备
1．本期提取
2．本期使用
（六）其他
157,35
319,405 35,806, 282,192 16,943, 811,698
四、本期期末余额 0,000.
,903.55 157.81 ,904.09 354.27 ,319.72
00
上年金额
单位：元
上期
归属于母公司所有者权益
所有者
项目 其他权益工具 少数股
资本公 减：库 其他综 专项储 盈余公 一般风 未分配 权益合
股本 东权益
优先 永续 计
其他 积 存股 合收益 备 积 险准备 利润
股 债
157,35
319,405 27,322, 216,793 18,951, 739,824
一、上年期末余额 0,000.
,903.55 919.10 ,559.46 731.43 ,113.54
00
加：会计政策
变更
前期差
错更正
同一控
制下企业合并
其他
157,35
二、本年期初余额 319,405 27,322, 216,793 18,951, 739,824
0,000.
60
广东燕塘乳业股份有限公司 2016 年半年度报告全文
00 ,903.55 919.10 ,559.46 731.43 ,113.54
三、本期增减变动
8,483,2 56,104, -1,220, 63,366,
金额（减少以“－”
38.71 413.21 771.58 880.34
号填列）
（一）综合收益总 96,057, -180,77 95,876,
额 651.92 1.58 880.34
（二）所有者投入
和减少资本
1．股东投入的普
通股
2．其他权益工具
持有者投入资本
3．股份支付计入
所有者权益的金
额
4．其他
8,483,2 -39,953, -1,040, -32,510,
（三）利润分配
38.71 238.71 000.00 000.00
8,483,2 -8,483,2
1．提取盈余公积
38.71 38.71
2．提取一般风险
准备
3．对所有者（或 -31,470, -1,040, -32,510,
股东）的分配 000.00 000.00 000.00
4．其他
（四）所有者权益
内部结转
1．资本公积转增
资本（或股本）
2．盈余公积转增
资本（或股本）
3．盈余公积弥补
亏损
4．其他
（五）专项储备
1．本期提取
2．本期使用
（六）其他
61
广东燕塘乳业股份有限公司 2016 年半年度报告全文
157,35
319,405 35,806, 272,897 17,730, 803,190
四、本期期末余额 0,000.
,903.55 157.81 ,972.67 959.85 ,993.88
00
8、母公司所有者权益变动表
本期金额
单位：元
本期
项目 其他权益工具 减：库存 其他综合 未分配 所有者权
股本 资本公积 专项储备 盈余公积
优先股 永续债 其他 股 收益 利润 益合计
157,350, 325,223,5 35,806,15 255,385 773,765,1
一、上年期末余额
000.00 93.36 7.81 ,420.28 71.45
加：会计政策
变更
前期差
错更正
其他
157,350, 325,223,5 35,806,15 255,385 773,765,1
二、本年期初余额
000.00 93.36 7.81 ,420.28 71.45
三、本期增减变动
1,026,1 1,026,196
金额（减少以“－”
96.18 .18
号填列）
（一）综合收益总 40,363, 40,363,69
额 696.18 6.18
（二）所有者投入
和减少资本
1．股东投入的普
通股
2．其他权益工具
持有者投入资本
3．股份支付计入
所有者权益的金
额
4．其他
-39,337, -39,337,5
（三）利润分配
500.00 00.00
1．提取盈余公积
2．对所有者（或 -39,337, -39,337,5
62
广东燕塘乳业股份有限公司 2016 年半年度报告全文
股东）的分配 500.00 00.00
3．其他
（四）所有者权益
内部结转
1．资本公积转增
资本（或股本）
2．盈余公积转增
资本（或股本）
3．盈余公积弥补
亏损
4．其他
（五）专项储备
1．本期提取
2．本期使用
（六）其他
157,350, 325,223,5 35,806,15 256,411 774,791,3
四、本期期末余额
000.00 93.36 7.81 ,616.46 67.63
上年金额
单位：元
上期
项目 其他权益工具 减：库存 其他综合 未分配 所有者权
股本 资本公积 专项储备 盈余公积
优先股 永续债 其他 股 收益 利润 益合计
157,350, 325,223,5 27,322,91 210,506 720,402,7
一、上年期末余额
000.00 93.36 9.10 ,271.89 84.35
加：会计政策
变更
前期差
错更正
其他
157,350, 325,223,5 27,322,91 210,506 720,402,7
二、本年期初余额
000.00 93.36 9.10 ,271.89 84.35
三、本期增减变动
8,483,238 44,879, 53,362,38
金额（减少以“－”
.71 148.39 7.10
号填列）
（一）综合收益总 84,832, 84,832,38
额 387.10 7.10
（二）所有者投入
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广东燕塘乳业股份有限公司 2016 年半年度报告全文
和减少资本
1．股东投入的普
通股
2．其他权益工具
持有者投入资本
3．股份支付计入
所有者权益的金
额
4．其他
8,483,238 -39,953, -31,470,0
（三）利润分配
.71 238.71 00.00
8,483,238 -8,483,2
1．提取盈余公积
.71 38.71
2．对所有者（或 -31,470, -31,470,0
股东）的分配 000.00 00.00
3．其他
（四）所有者权益
内部结转
1．资本公积转增
资本（或股本）
2．盈余公积转增
资本（或股本）
3．盈余公积弥补
亏损
4．其他
（五）专项储备
1．本期提取
2．本期使用
（六）其他
157,350, 325,223,5 35,806,15 255,385 773,765,1
四、本期期末余额
000.00 93.36 7.81 ,420.28 71.45
三、公司基本情况
1、公司历史沿革
广东燕塘乳业股份有限公司（原广东燕塘乳业有限公司，以下简称“公司”、 “燕塘乳业”）于1994年4月注册成立。
2010年12月，经广东省农垦集团公司粤垦函字[2010]239号《关于广东燕塘乳业有限公司整体变更为股份有限公司的批
复》的批准，并经创立大会作出决议，燕塘乳业全体股东作为发起人，将燕塘乳业依法整体变更为股份有限公司。以燕塘乳
业截至2010年6月30日止经审计的净资产137,138,048.93元按1:0.860446834的比例折合为股本，共计11,800万股，每股面值1
64
广东燕塘乳业股份有限公司 2016 年半年度报告全文
元；超过折合股本部分19,138,048.93元计入资本公积。经广东省工商行政管理局核准变更登记，公司名称变更为“广东燕塘
乳业股份有限公司”，注册资本和实收资本变更为人民币11,800万元
2014年11月24日，经中国证券监督管理委员会“证监许可［2014］1184号”文《关于核准广东燕塘乳业股份有限公司首次
公开发行股票的批复》核准，公司向社会公众公开发行人民币普通股（A股）39,350,000.00股，注册资本变更为157,350,000.00
元，业经广东正中珠江会计师事务所（特殊普通合伙）广会验字[2014]G14001100180号验资报告验证。
营业执照号为440000000065176号。法定代表人为黄宣。
2、业务性质
公司属于液体乳及乳制品制造业行业。
3、公司经营范围及主要产品
生产、销售乳制品：［液体乳（巴氏杀菌乳、调制乳、灭菌乳、发酵乳）］，饮料（蛋白饮料类，生鲜乳收购（以上各
项凭本公司有效许可证经营）；乳制品生产技术服务。以下由分支机构经营：奶牛、种牛养殖及销售；草类的种植及销售；
有机肥的生产及销售；批发兼零售：预包装食品、乳制品（不含婴幼儿配方奶粉）。（依法须经批准的项目，经相关部门批
准后方可开展经营活动。）
4、公司法定地址
广州市天河区沙河燕塘。
5、财务报告的批准报出
本财务报告于2016年7月28日经公司董事会批准报出。
6、本期合并财务报表范围
公司纳入合并财务报表范围的子公司为：广东燕隆乳业科技有限公司、湛江燕塘乳业有限公司、汕头市燕塘乳业有限公
司、湛江燕塘澳新牧业有限公司、陆丰市新澳良种奶牛养殖有限公司、广东燕塘冷冻食品有限公司。详见本附注九、在其他
主体中的权益1、企业集团的构成。
7、本期合并财务报表范围变化情况
公司本期新增纳入合并财务报表范围的子公司：广东燕塘冷冻食品有限公司。
四、财务报表的编制基础
1、编制基础
公司以持续经营为基础，根据实际发生的交易和事项，按照财政部2006年颁布的《企业会计准则》、2014年新颁布或修
订的相关会计准则和中国证监会发布的2014年修订的《公开发行证券的公司信息披露编报规则第15号—财务报告的一般规
定》有关财务报表及其附注的披露要求，并基于以下所述主要会计政策、会计估计进行编制。
2、持续经营
公司自本报告期末至少12个月内具备持续经营能力，不存在影响持续经营能力的重大事项，编制财务报表所依据的持续
经营假设是合理的。
五、重要会计政策及会计估计
具体会计政策和会计估计提示：
公司及各子公司根据实际经营特点，依据相关企业会计准则的规定，对存货、生产性生物资产、收入确认等交易和事项
制定了若干项具体会计政策和会计估计，详见附注五、12“存货”、附注五、19“生物资产”、附注五、28“收入”各项描述。
65
广东燕塘乳业股份有限公司 2016 年半年度报告全文
1、遵循企业会计准则的声明
公司根据实际发生的交易和事项，遵循《企业会计准则—基本准则》、各项具体会计准则及解释的规定进行确认和计量，
并在此基础上编制财务报表，真实、完整地反映了公司的财务状况、经营成果和现金流量等有关信息。
2、会计期间
公司会计年度自公历1月1日起至12月31日止。
3、营业周期
公司以12个月为一个营业周期，并以其作为资产和负债的流动性划分标准。
4、记账本位币
公司及子公司的记账本位币为人民币。
5、同一控制下和非同一控制下企业合并的会计处理方法
企业合并，是指将两个或两个以上单独的企业合并形成一个报告主体的交易或事项。企业合并分为同一控制下企业合并
和非同一控制下企业合并。
（1）同一控制下企业合并
参与合并的企业在合并前后均受同一方或相同的多方最终控制，且该控制并非暂时性的，为同一控制下的企业合并。在
合并日取得对其他参与合并企业控制权的一方为合并方，参与合并的其他企业为被合并方。
同一控制下的企业合并，并以支付现金、转让非现金资产或承担债务方式作为合并对价的，在合并日按照取得被合并方
所有者权益在最终控制方合并财务报表中的账面价值作为长期股权投资的投资成本，为企业合并发生的直接相关费用计入当
期损益。长期股权投资投资成本与支付的现金、转让的非现金资产以及所承担债务账面价值之间的差额，应当调整资本公积；
资本公积不足冲减的，调整留存收益。
（2）非同一控制下企业合并
参与合并的企业在合并前后不受同一方或相同的多方最终控制，为非同一控制下的企业合并。在合并日取得对其他参与
合并企业控制权的一方为合并方，参与合并的其他企业为被合并方。购买日，是指为购买方实际取得对被购买方控制权的日
期。
对于非同一控制下的企业合并，合并成本包含购买日购买方为取得对被购买方的控制权而付出的资产、发生或承担的负
债以及发行的权益性证券的公允价值，为企业合并发生的审计、法律服务、评估咨询等中介费用以及其他管理费用于发生时
计入当期损益。购买方作为合并对价发行的权益性证券或债务性证券的交易费用，计入权益性证券或债务性证券的初始确认
金额。所涉及的或有对价按其在购买日的公允价值计入合并成本，购买日后12个月内出现对购买日已存在情况的新的或进一
步证据而需要调整或有对价的，相应调整合并商誉。购买方发生的合并成本及在合并中取得的可辨认净资产按购买日的公允
价值计量。合并成本大于合并中取得的被购买方于购买日可辨认净资产公允价值份额的差额，确认为商誉。合并成本小于合
并中取得的被购买方可辨认净资产公允价值份额的，首先对取得的被购买方各项可辨认资产、负债及或有负债的公允价值以
及合并成本的计量进行复核，复核后合并成本仍小于合并中取得的被购买方可辨认净资产公允价值份额的，其差额计入当期
损益。
6、合并财务报表的编制方法
公司将拥有实际控制权的子公司和特殊目的主体纳入合并财务报表范围。
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广东燕塘乳业股份有限公司 2016 年半年度报告全文
公司合并财务报表按照《企业会计准则第33号－合并财务报表》及相关规定的要求编制，合并时合并范围内的所有重大
内部交易和往来业已抵销。子公司的股东权益中不属于母公司所拥有的部分作为少数股东权益在合并财务报表中股东权益项
下单独列示。
子公司与公司采用的会计政策或会计期间不一致的，在编制合并财务报表时，按照公司的会计政策或会计期间对子公司
财务报表进行必要的调整。
对于非同一控制下企业合并取得的子公司，在编制合并财务报表时，以购买日可辨认净资产公允价值为基础对其个别财
务报表进行调整；对于同一控制下企业合并取得的子公司，视同该企业合并于合并当期的年初已经发生，从合并当期的年初
起将其资产、负债、经营成果和现金流量纳入合并财务报表。
7、合营安排分类及共同经营会计处理方法
合营安排是指一项由两个或两个以上的参与方共同控制的安排，分为共同经营和合营企业。
当公司为共同经营的合营方时，确认与共同经营利益份额相关的下列项目：
(1) 确认单独所持有的资产，以及按持有份额确认共同持有的资产；
(2) 确认单独所承担的负债，以及按持有份额确认共同承担的负债；
(3) 确认出售公司享有的共同经营产出份额所产生的收入；
(4) 按公司持有份额确认共同经营因出售资产所产生的收入；
(5) 确认单独所发生的费用，以及按公司持有份额确认共同经营发生的费用。
当公司为合营企业的合营方时，将对合营企业的投资确认为长期股权投资，并按照本财务报表附注长期股权投资所述方
法进行核算。
8、现金及现金等价物的确定标准
公司在编制现金流量表时所确定的现金等价物，是指公司持有的期限短、流动性强、易于转换为已知金额现金、价值变
动风险很小的投资。
9、外币业务和外币报表折算
公司对发生的非本位币经济业务按业务发生当日中国人民银行公布的市场汇价的中间价折合为本位币记账；月终对外币
的货币项目余额按期末中国人民银行公布的市场汇价的中间价进行调整，按照期末汇率折合的记账本位币金额与账面记账本
位币金额之间的差额作为“财务费用-汇兑损益”计入当期损益；属于与购建固定资产有关的借款产生的汇兑损益，按照借款
费用资本化的原则进行处理。
外币财务报表的折算方法为：
（1）资产负债表中的货币性项目，采用资产负债表日的即期汇率折算，以历史成本计量的外币非货币性项目，仍采用
交易发生日的即期汇率折算的记账本位币金额计量，以公允价值计量的外币非货币性项目，采用公允价值确定日的即期汇率
折算，折算后的记账本位币金额与原记账本位币金额的差额，作为公允价值变动（含汇率变动）处理，计入当期损益或确认
为其他综合收益。
（2）利润表中的收入和费用项目，采用当期平均汇率折算。
按照上述（1）、（2）折算产生的外币财务报表折算差额，在资产负债表中股东权益项目下作为“其他综合收益”单独列
示。
10、金融工具
金融工具包括金融资产、金融负债和权益工具。
（1）金融工具的分类
67
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金融资产和金融负债于初始确认时分类为：以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产或金融负债，包括交易性
金融资产或金融负债和直接指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产或金融负债；持有至到期投资；应收款
项；可供出售金融资产；其他金融负债等。
（2）金融工具的确认依据和计量方法
①以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产（金融负债）
取得时以公允价值（扣除已宣告但尚未发放的现金股利或已到付息期但尚未领取的债券利息）作为初始确认金额，相关
的交易费用计入当期损益。
持有期间将取得的利息或现金股利确认为投资收益，期末将公允价值变动计入当期损益。
处置时，其公允价值与初始入账金额之间的差额确认为投资收益，同时调整公允价值变动损益。
②持有至到期投资
取得时按公允价值（扣除已到付息期但尚未领取的债券利息）和相关交易费用之和作为初始确认金额。
持有期间按照摊余成本和实际利率计算确认利息收入，计入投资收益。实际利率在取得时确定，在该预期存续期间或适
用的更短期间内保持不变。
处置时，将所取得价款与该投资账面价值之间的差额计入投资收益。
③应收款项
公司对外销售商品或提供劳务形成的应收债权，以及公司持有的其他企业的不包括在活跃市场上有报价的债务工具的债
权，包括应收账款、其他应收款等，以向购货方应收的合同或协议价款作为初始确认金额；具有融资性质的，按其现值进行
初始确认。
收回或处置时，将取得的价款与该应收款项账面价值之间的差额计入当期损益。
④可供出售金融资产
取得时按公允价值（扣除已宣告但尚未发放的现金股利或已到付息期但尚未领取的债券利息）和相关交易费用之和作为
初始确认金额。
持有期间将取得的利息或现金股利确认为投资收益。期末以公允价值计量且将公允价值变动计入其他综合收益。但是，
在活跃市场中没有报价且其公允价值不能可靠计量的权益工具投资，以及与该权益工具挂钩并须通过交付该权益工具结算的
衍生金融资产，按照成本计量。
处置时，将取得的价款与该金融资产账面价值之间的差额，计入投资损益；同时，将原直接计入所有者权益的公允价值
变动累计额对应处置部分的金额转出，计入投资损益。
⑤其他金融负债
按其公允价值和相关交易费用之和作为初始确认金额。采用摊余成本进行后续计量。
（3）金融资产转移的确认依据和计量方法
公司发生金融资产转移时，如已将金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬转移给转入方，则终止确认该金融资产；如
保留了金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬的，则不终止确认该金融资产。
在判断金融资产转移是否满足上述金融资产终止确认条件时，采用实质重于形式的原则。公司将金融资产转移区分为金
融资产整体转移和部分转移。金融资产整体转移满足终止确认条件的，将下列两项金额的差额计入当期损益：
①所转移金融资产的账面价值；
②因转移而收到的对价，与原直接计入所有者权益的公允价值变动累计额（涉及转移的金融资产为可供出售金融资产的
情形）之和。
金融资产部分转移满足终止确认条件的，将所转移金融资产整体的账面价值，在终止确认部分和未终止确认部分之间，
按照各自的相对公允价值进行分摊，并将下列两项金额的差额计入当期损益：
①终止确认部分的账面价值；
②终止确认部分的对价，与原直接计入所有者权益的公允价值变动累计额中对应终止确认部分的金额（涉及转移的金融
资产为可供出售金融资产的情形）之和。
金融资产转移不满足终止确认条件的，继续确认该金融资产，所收到的对价确认为一项金融负债。
（4）金融负债终止确认条件
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金融负债的现时义务全部或部分已经解除的，则终止确认该金融负债或其一部分；公司若与债权人签定协议，以承担新
金融负债方式替换现存金融负债，且新金融负债与现存金融负债的合同条款实质上不同的，则终止确认现存金融负债，并同
时确认新金融负债。
对现存金融负债全部或部分合同条款作出实质性修改的，则终止确认现存金融负债或其一部分，同时将修改条款后的金
融负债确认为一项新金融负债。
金融负债全部或部分终止确认时，终止确认的金融负债账面价值与支付对价（包括转出的非现金资产或承担的新金融负
债）之间的差额，计入当期损益。
公司若回购部分金融负债的，在回购日按照继续确认部分与终止确认部分的相对公允价值，将该金融负债整体的账面价
值进行分配。分配给终止确认部分的账面价值与支付的对价（包括转出的非现金资产或承担的新金融负债）之间的差额，计
入当期损益。
（5）金融资产和金融负债公允价值的确定方法
存在活跃市场的金融工具，以活跃市场中的报价确定其公允价值。不存在活跃市场的金融工具，采用估值技术确定其公
允价值。在估值时，公司采用在当前情况下适用并且有足够可利用数据和其他信息支持的估值技术，选择与市场参与者在相
关资产或负债的交易中所考虑的资产或负债特征相一致的输入值，并优先使用相关可观察输入值。只有在相关可观察输入值
无法取得或取得不切实可行的情况下，才使用不可观察输入值。
（6）金融资产（不含应收款项）减值准备计提
除以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产外，公司于资产负债表日对金融资产的账面价值进行检查，如果有
客观证据表明某项金融资产发生减值的，计提减值准备。
①可供出售金融资产的减值准备
期末如果可供出售金融资产的公允价值发生较大幅度下降，或在综合考虑各种相关因素后，预期这种下降趋势属于非暂
时性的，就认定其已发生减值，将原直接计入所有者权益的公允价值下降形成的累计损失一并转出，确认减值损失。
对于已确认减值损失的可供出售债务工具，在随后的会计期间公允价值已上升且客观上与确认原减值损失确认后发生的
事项有关的，原确认的减值损失予以转回，计入当期损益。
可供出售权益工具投资发生的减值损失，不得通过损益转回。
②持有至到期投资的减值准备：
持有至到期投资减值损失的计量比照应收款项减值损失计量方法处理。
11、应收款项
（1）单项金额重大并单独计提坏账准备的应收款项
除对列入合并范围内母子公司之间应收款项或有确凿证据表
单项金额重大的判断依据或金额标准 明不存在减值的应收款项不计提坏账准备之外，公司将单项
金额超 100 万元的应收款项视为重大应收款项。
期末如果有客观证据表明应收款项发生减值，根据其未来现
金流量现值低于其账面价值的差额，单独进行减值测试，计
单项金额重大并单项计提坏账准备的计提方法
提坏账准备。单独测试未发生减值的单项金额重大的应收款
项，以账龄为信用风险组合计提坏账准备。
（2）按信用风险特征组合计提坏账准备的应收款项
组合名称 坏账准备计提方法
账龄组合 账龄分析法
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合并范围内关联方组合
组合中，采用账龄分析法计提坏账准备的：
√ 适用 □ 不适用
账龄 应收账款计提比例 其他应收款计提比例
1 年以内（含 1 年） 5.00% 5.00%
1－2 年 30.00% 30.00%
2－3 年 50.00% 50.00%
3 年以上 100.00% 100.00%
组合中，采用余额百分比法计提坏账准备的：
□ 适用 √ 不适用
组合中，采用其他方法计提坏账准备的：
□ 适用 √ 不适用
（3）单项金额不重大但单独计提坏账准备的应收款项
单项计提坏账准备的理由 有证据表明难以收回的款项，存在特殊的回收风险。
按预计未来现金流量现值低于其账面价值的差额计提坏账准
坏账准备的计提方法
备，计入当期损益。
12、存货
（1）存货的分类
存货分为：原材料、包装物、产成品、低值易耗品和消耗性生物资产等。
（2）发出存货的计价方法
存货发出时，按照实际成本进行核算，并采用加权平均法确定其实际成本。
（3）存货可变现净值的确定依据及存货跌价准备的计提方法：公司于每年中期期末及期末在对存货进行全面盘点的基
础上，对遭受损失，全部或部分陈旧过时或销售价格低于成本的存货，根据存货成本与可变现净值孰低计量。
存货跌价准备按单个存货项目的成本与可变现净值计量，但如果某些存货与在同一地区生产和销售的产品系列相关、具
有相同或类似最终用途或目的，且难以与其他项目分开计量，可以合并计量成本与可变现净值；对于数量繁多、单价较低的
存货，可以按照存货类别计量成本与可变现净值。
可直接用于出售的存货，其可变现净值按该等存货的估计售价减去估计的销售费用和相关税费后的金额确定；用于生产
而持有的存货，其可变现净值按所生产的产成品的估计售价减去至完工时估计将要发生的成本、估计的销售费用和相关税费
后的金额确定；为执行销售合同或者劳务合同而持有的存货，其可变现净值以合同价格为基础计算；企业持有存货的数量多
于销售合同订购数量的，超出部分的存货可变现净值以一般销售价格为基础计算。对于存货因遭受毁损、全部或部分陈旧过
时或销售价格低于成本等原因，预计其成本不可收回的部分，提取存货跌价准备。
（4）存货的盘存制度
采用永续盘存制，并且定期对存货进行盘点,盘点结果如与账面记录不符，根据管理权限报经批准后，在年终结账前处
理完毕，计入当期损益。
（5）低值易耗品和包装物的摊销方法：
低值易耗品采用一次摊销法摊销。对于不可重复使用的包装物采用一次摊销法摊销，对于可重复使用的包装物采用分次摊销
法摊销。
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13、划分为持有待售资产
同时满足下列条件的非流动资产或公司某一组成部分划分为持有待售：
(一)该组成部分必须在其当前状况下仅根据出售此类组成部分的惯常条款即可立即出售；
(二)公司已经就处置该非流动资产或该组成部分作出决议；
(三)公司已经与受让方签订了不可撤销的转让协议；
(四)该项转让将在一年内完成。符合持有待售条件的非流动资产(不包括金融资产及递延所得税资产)，以账面价值与公
允价值减去处置费用孰低的金额列示为其他流动资产。公允价值减去处置费用低于原账面价值的金额，确认为资产减值损失。
终止经营为已被处置或被划归为持有待售的、于经营上和编制财务报表时能够在公司内单独区分的组成部分。
14、长期股权投资
（1）长期股权投资的分类
公司的长期股权投资包括对子公司的投资和对合营企业、联营企业的投资。
（2）投资成本的确定
①同一控制下的企业合并形成的，合并方以支付现金、转让非现金资产、承担债务或发行权益性证券作为合并对价的，
在合并日按照取得被合并方所有者权益在最终控制方合并财务报表中的账面价值的份额作为其初始投资成本。长期股权投资
初始投资成本与支付的现金、转让的非现金资产以及所承担债务账面价值之间的差额调整资本公积；资本公积不足冲减的，
调整留存收益。
公司通过多次交易分步实现同一控制下企业合并形成的长期股权投资，在个别财务报表和合并财务报表中，将按持股比
例享有在合并日被合并方所有者权益账面价值的份额作为初始投资成本。 合并日之前所持被合并方的股权投资账面价值加
上合并日新增投资成本， 与长期股权投资初始投资成本之间的差额调整资本公积；资本公积不足冲减的，调整留存收益。
② 非同一控制下的企业合并形成的，在购买日按照支付的合并对价的公允价值作为其初始投资成本。公司通过多次交
易分步实现非同一控制下企业合并形成的长期股权投资， 区分个别财务报表和合并财务报表进行相关会计处理：1) 在个别
财务报表中，以购买日之前所持被购买方的股权投资的账面价值与购买日新增投资成本之和，作为该项投资的初始投资成本；
购买日之前持有的被购买方的股权涉及其他综合收益的，在处置该项投资时将与其相关的其他综合收益转入当期投资收益。
2) 在合并财务报表中，对于购买日之前持有的被购买方的股权，按照该股权在购买日的公允价值进行重新计量，公允价值
与其账面价值的差额计入当期投资收益； 购买日之前持有的被购买方的股权涉及其他综合收益的，与其相关的其他综合收
益转为购买日所属当期投资收益。
③ 除企业合并形成以外的：以支付现金取得的长期股权投资，按照实际支付的购买价款作为投资成本。投资成本包括
与取得长期股权投资直接相关的费用、税金及其他必要支出；发行权益性证券取得的长期股权投资，按照发行权益性证券的
公允价值作为投资成本；通过非货币性资产交换（该项交换具有商业实质）取得的长期股权投资，其投资成本以该项投资的
公允价值和应支付的相关税费作为换入资产的成本；通过债务重组取得的长期股权投资，债权人将享有股份的公允价值确认
为对债务人的投资。
（3）后续计量及损益确认方法
对被投资单位能够实施控制的长期股权投资采用成本法核算；对具有共同控制、重大影响的长期股权投资，采用权益法
核算。
（4）减值测试方法及减值准备计提方法详见附注五、22、长期资产减值
15、投资性房地产
投资性房地产计量模式
不适用
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16、固定资产
（1）确认条件
指同时满足与该固定资产有关的经济利益很可能流入企业和该固定资产的成本能够可靠地计量条件的，为生产商品、提供劳
务、出租或经营管理而持有的使用寿命超过一个会计年度的有形资产。
（2）折旧方法
类别 折旧方法 折旧年限 残值率 年折旧率
房屋建筑物 年限平均法 25 年 3%-5% 3.8%-3.9%
机器设备 年限平均法 12 年 3%-5% 7.9%-8.1%
运输设备 年限平均法 10 年 3%-5% 9.5%-9.7%
其他设备 年限平均法 5年 3%-5% 19%-19.4%
无
（3）融资租入固定资产的认定依据、计价和折旧方法
无
17、在建工程
（1）在建工程的类别
公司在建工程包括装修工程、技术改造工程、大修理工程和固定资产新建等。
（2）在建工程的计量
在建工程以实际成本计价，按照实际发生的支出确定其工程成本，工程达到预定可使用状态前因进行试运转发生的净支
出计入工程成本。工程达到预定可使用状态前所取得的试运转过程中形成的、能够对外销售的产品，其发生的成本，计入在
建工程成本，销售或结转为产成品时，按实际销售收入或者预计售价冲减在建工程成本。在建工程发生的借款费用，符合借
款费用资本化条件的，在所购建的固定资产达到预定可使用状态前，计入在建工程成本。
（3）在建工程结转为固定资产的时点
在建工程按各项工程所发生的实际支出核算，在达到预定可使用状态时转作固定资产。所建造的固定资产已达到预定可
使用状态，但尚未办理竣工决算手续的，自达到预定可使用状态之日起，根据工程预算、造价或者工程实际成本等，按估计
的价值转入固定资产，并计提固定资产的折旧，待办理了竣工决算手续后再对原估计值进行调整。购建或者生产符合资本化
条件的资产而借入的专门借款或占用了一般借款发生的借款利息以及专门借款发生的辅助费用，在所购建或者生产的符合资
本化条件的资产达到预定可使用或者可销售状态之前根据其发生额予以资本化。
（4）在建工程减值测试方法及减值准备计提方法详见附注五、22、长期资产减值
18、借款费用
购建或者生产符合资本化条件的资产而借入的专门借款或占用了一般借款发生的借款利息以及专门借款发生的辅助费
用，在所购建或者生产的符合资本化条件的资产达到预定可使用或者可销售状态之前，根据其资本化率计算的发生额予以资
本化。除此以外的其它借款费用在发生时计入当期损益。符合资本化条件的资产，是指需要经过相当长时间的购建或者生产
活动才能达到预定可使用或者可销售状态的固定资产、投资性房地产和存货等资产。同时满足下列条件时，借款费用开始资
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本化：（1）资产支出已经发生，资产支出包括为购建或者生产符合资本化条件的资产而以支付现金、转移非现金资产或者
承担带息债务形式发生的支出；（2）借款费用已经发生；（3）为使资产达到预定可使用或者可销售状态所必要的购建或者
生产活动已经开始。
为购建或者生产符合资本化条件的资产而借入专门借款的，以专门借款当期实际发生的利息费用，减去将尚未动用的借
款资金存入银行取得的利息收入或进行暂时性投资取得的投资收益后的金额确定为应予以资本化的费用。
为购建或者生产符合资本化条件的资产而占用了一般借款的，公司根据累计资产支出超过专门借款部分的资产支出加权
平均数乘以所占用一般借款的资本化率，计算确定一般借款应予资本化的利息金额。资本化率根据一般借款加权平均利率计
算确定。
符合资本化条件的资产在购建或者生产过程中发生非正常中断、且中断时间连续超过3个月的，暂停借款费用的资本化。
在中断期间发生的借款费用确认为费用，计入当期损益，直至资产的购建或者生产活动重新开始。如果中断是所购建或者生
产的符合资本化条件的资产达到预定可使用或者可销售状态必要的程序，借款费用继续资本化。
购建或者生产符合资本化条件的资产达到预定可使用或者可销售状态时，停止借款费用资本化。
19、生物资产
生产性生物资产的确认和计量
生产性生物资产，是指为产出农产品、提供劳务或出租等目的而持有的生物资产，本公司的生产性生物资产指为生产鲜
牛奶而养殖的奶牛。
生产性生物资产按照实际成本进行初始计量，对于外购的生产性生物资产的成本包括购买价款、相关税费、运输费、保
险费以及可直接归属于购买该资产的其他支出。对于自行繁殖的生产性生物资产的成本，包括达到预定生产经营目的(成龄)
前发生的饲料费、人工费和应分摊的间接费用等必要支出。
对达到预定生产经营目的（成龄）的生产性生物资产采用平均年限法计算折旧，预计残值率为资产原值的5%，折旧年
限为6年，年折旧率为15.83%。
生产性生物资产减值测试方法及减值准备计提方法详见附注五、22、长期资产减值
20、油气资产
不适用
21、无形资产
（1）计价方法、使用寿命、减值测试
①无形资产的确定标准和分类
无形资产是指公司拥有或者控制的没有实物形态的可辨认非货币性资产，包括专利权、非专利技术、商标权、著作权、
土地使用权等。
②无形资产的计量
无形资产按成本进行初始计量。购入的无形资产，按实际支付的价款和相关支出作为实际成本。投资者投入的无形资产，
按投资合同或协议约定的价值确定实际成本，但合同或协议约定价值不公允的，按公允价值确定实际成本。
③无形资产的摊销
使用寿命有限的无形资产自可供使用时起，在其预计使用寿命内采用直线法分期平均摊销。使用寿命不确定的无形资产
不予摊销，其中土地使用权自取得时起，在土地使用期内采用直线法分期平均摊销，不留残值。
④无形资产减值测试方法和减值准备计提方法详见附注五、22、长期资产减值
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（2）内部研究开发支出会计政策
公司内部研究开发项目开发阶段的支出，符合下列各项时，确认为无形资产：
a、从技术上来讲，完成该无形资产以使其能够使用或出售具有可行性。
b、具有完成该无形资产并使用或出售的意图。
c、无形资产产生未来经济利益的方式，包括能够证明运用该无形资产生产的产品存在市场或无形资产自身存在市场；
无形资产将在内部使用时，证明其有用性。
d、有足够的技术、财务资源和其他资源支持，以完成该无形资产的开发，并有能力使用或出售该无形资产。
e、归属于该无形资产开发阶段的支出能够可靠计量。
22、长期资产减值
对于固定资产、在建工程、使用寿命有限的无形资产、以成本模式计量的投资性房地产和生产性生物资产及对子公司、
合营企业、联营企业的长期股权投资等非流动非金融资产，公司于资产负债表日判断是否存在减值迹象。如存在减值迹象的，
则估计其可收回金额，进行减值测试。商誉、使用寿命不确定的无形资产和尚未达到可使用状态的无形资产，无论是否存在
减值迹象，每年均进行减值测试。
减值测试结果表明资产的可收回金额低于其账面价值的，按其差额计提减值准备并计入减值损失。可收回金额为资产的
公允价值减去处置费用后的净额与资产预计未来现金流量的现值两者之间的较高者。资产的公允价值根据公平交易中销售协
议价格确定；不存在销售协议但存在资产活跃市场的，公允价值按照该资产的买方出价确定；不存在销售协议和资产活跃市
场的，则以可获取的最佳信息为基础估计资产的公允价值。处置费用包括与资产处置有关的法律费用、相关税费、搬运费以
及为使资产达到可销售状态所发生的直接费用。资产预计未来现金流量的现值，按照资产在持续使用过程中和最终处置时所
产生的预计未来现金流量，选择恰当的折现率对其进行折现后的金额加以确定。资产减值准备按单项资产为基础计算并确认，
如果难以对单项资产的可收回金额进行估计的，以该资产所属的资产组确定资产组的可收回金额。资产组是能够独立产生现
金流入的最小资产组合。
在财务报表中单独列示的商誉，在进行减值测试时，将商誉的账面价值分摊至预期从企业合并的协同效应中受益的资产
组或资产组组合。测试结果表明包含分摊的商誉的资产组或资产组组合的可收回金额低于其账面价值的，确认相应的减值损
失。减值损失金额先抵减分摊至该资产组或资产组组合的商誉的账面价值，再根据资产组或资产组组合中除商誉以外的其他
各项资产的账面价值所占比重，按比例抵减其他各项资产的账面价值。
上述资产减值损失一经确认，以后期间不予转回价值得以恢复的部分。
23、长期待摊费用
长期待摊费用是指已经支出，但受益期限在一年以上（不含一年）的各项费用，长期待摊费用按发生时的实际成本计价，
并在受益期限内平均摊销。如果长期待摊费用项目不能使以后会计期间受益的，则将尚未摊销的该项目的摊余价值全部转入
当期损益。
24、职工薪酬
（1）短期薪酬的会计处理方法
短期薪酬，是指企业在职工提供相关服务的年度报告期间结束后十二个月内需要全部予以支付的职工薪酬，因解除与职
工的劳动关系给予的补偿除外。短期薪酬具体包括：职工工资、奖金、津贴、职工福利费、医疗保险费、工伤保险费和生育
保险费等社会保险费，住房公积金，工会经费和职工教育费，短期带薪缺勤，短期利润分享计划，非货币性福利以及其他短
期薪酬。公司在职工为其提供服务的会计期间，将实际发生的短期薪酬确认为负债，并计入当期损益，其他会计准则要求或
允许计入资产成本的除外。
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（2）离职后福利的会计处理方法
离职后福利，是指为获得职工提供的服务而在职工退休或与企业解除劳动关系后，提供的各种形式的报酬和福利，短期
薪酬和辞退福利除外。公司将离职后福利计划分类为设定提存计划和设定受益计划。（一）设定提存计划：公司向独立的基
金缴存固定费用后，公司不再承担进一步支付义务的离职后福利计划。包含基本养老保险、失业保险等，在职工为其提供服
务的会计期间，将根据设定提存计划计算的应缴存金额确认为负债，并计入当期损益或相关资产成本。（二）设定受益计划：
除设定提存计划以外的离职后福利计划。
（3）辞退福利的会计处理方法
辞退福利是指公司在职工劳动合同到期之前解除与职工的劳动关系，或者为鼓励职工自愿接受裁减而给予职工的补偿。
公司向职工提供辞退福利的，在下列两者孰早日确认辞退福利产生的职工薪酬负债，并计入当期损益：（一）企业不能单方
面撤回因解除劳动关系计划或裁减建议所提供的辞退福利时。（二）企业确认与涉及支付辞退福利的重组相关的成本或费用
时。
实行职工内部退休计划的，在正式退休日之前的经济补偿，属于辞退福利，自职工停止提供服务日至正常退休日期间，
拟支付的内退职工工资和缴纳的社会保险费等一次性记入当期损益。正式退休日之后的经济补偿（如正常养老退休金），按
照离职后福利处理。
（4）其他长期职工福利的会计处理方法
其他长期职工福利，是指除短期薪酬、离职后福利、辞退福利之外所有的职工薪酬，包括长期带薪缺勤、长期残疾福利、
长期利润分享计划等。公司向职工提供的其他长期职工福利，符合设定提存条件的，将根据设定的提存计划计算的应缴存金
额确认为负债，并计入当期损益或相关资产成本。
除此以外，企业将其他长期职工福利产生的职工薪酬成本确认为下列组成部分：①服务成本。②其他长期职工福利净负
债或净资产的利息净额。③重新计量其他长期职工净负债或净资产所产生的变动。上述项目的总净额计入当期损益或相关资
产成本。
25、预计负债
（1）预计负债的确认标准
当与对外担保、未决诉讼或仲裁、产品质量保证、裁员计划、亏损合同、重组义务、固定资产弃置义务等或有事项相关
的业务同时符合以下条件时，确认为负债：
该义务是公司承担的现时义务；
该义务的履行很可能导致经济利益流出企业；
该义务的金额能够可靠地计量。
（2）预计负债的计量方法
预计负债按照履行现时义务所需支出的最佳估计数进行精算并初始计量。所需支出存在一个连续范围，且该范围内各种
结果发生的可能性相同的最佳估计数按该范围的中间值确定；在其他情况下，最佳估计数按如下方法确定：
或有事项涉及单个项目时，最佳估计数按最可能发生金额确定；
或有事项涉及多个项目时，最佳估计数按各种可能发生额及其发生概率计算确定。
公司清偿预计负债所需支出全部或部分预期由第三方或其他方补偿的，则补偿金额在基本确定能收到时，作为资产单独
确认。确认的补偿金额不超过所确认预计负债的账面价值。
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26、股份支付
股份支付是为了获取职工或其他方提供服务而授予权益工具或者承担以权益工具为基础确定的负债的交易。股份支付分
为以权益结算的股份支付和以现金结算的股份支付。
以权益结算的股份支付
用以换取职工提供的服务的权益结算的股份支付，以授予职工权益工具在授予日的公允价值计量。该公允价值的金额，
在完成等待期内的服务或达到规定业绩条件才可行权的情况下，在等待期内以对可行权权益工具数量的最佳估计为基础，按
直线法计算计入相关成本或费用，在授予后立即可行权时，在授予日计入相关成本或费用，相应增加资本公积。
用以换取其他方服务的权益结算的股份支付，如果其他方服务的公允价值能够可靠计量，按照其他方服务在取得日的公
允价值计量，如果其他方服务的公允价值不能可靠计量，但权益工具的公允价值能够可靠计量的，按照权益工具在服务取得
日的公允价值计量，计入相关成本或费用，相应增加所有者权益。
以现金结算的股份支付
以现金结算的股份支付，按照公司承担的以股份或其他权益工具为基础确定的负债的公允价值计量。如授予后立即可行
权，在授予日计入相关成本或费用，相应增加负债；如须完成等待期内的服务或达到规定业绩条件以后才可行权，在等待期
的每个资产负债表日，以对可行权情况的最佳估计为基础，按照本集团承担负债的公允价值金额，将当期取得的服务计入成
本或费用，相应增加负债。
在相关负债结算前的每个资产负债表日以及结算日，对负债的公允价值重新计量，其变动计入当期损益。
27、优先股、永续债等其他金融工具
不适用
28、收入
（1）销售商品
公司销售的商品在同时满足下列条件时，按从购货方已收或应收的合同或协议价款的金额确认销售商品收入：①已将商
品所有权上的主要风险和报酬转移给购货方；②既没有保留通常与所有权相联系的继续管理权，也没有对已售出的商品实施
有效控制；③收入的金额能够可靠地计量；④相关的经济利益很可能流入企业；⑤相关的已发生或将发生的成本能够可靠地
计量。
公司具体的销售收入确认方法是以产品送货单已经开出，产品已经从仓库中发出时确认收入。
（2）提供劳务
在同一年度内开始并完成的劳务，应当在完成劳务时确认收入。如劳务的开始和完成分属不同的会计年度，在提供劳务
交易的结果能够可靠估计的情况下，公司于资产负债表日按完工百分比法确认相关的劳务收入。如提供劳务交易的结果不能
够可靠估计且已经发生的劳务成本预计能够得到补偿的，按已经发生的劳务成本金额确认收入，并按相同金额结转成本；发
生的劳务成本预计不能够全部得到补偿的，按能够得到补偿的劳务成本金额确认收入，并按已经发生的劳务成本作为当期费
用；发生的劳务成本预计全部不能够得到补偿，应按已经发生的劳务成本作为当期费用，不确认收入。
（3）让渡资产使用权
公司在与让渡资产使用权相关的经济利益能够流入和收入的金额能够可靠的计量时确认让渡资产使用权收入。
利息收入按使用货币资金的使用时间和适用利率计算确定。使用费收入金额，按照有关合同或协议约定的收费时间和方
法计算确定。
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29、政府补助
（1）与资产相关的政府补助判断依据及会计处理方法
与资产相关的政府补助，确认为递延收益，并在相关资产的使用寿命内平均分配计入当期损益。
（2）与收益相关的政府补助判断依据及会计处理方法
与收益相关的政府补助，用于补偿以后期间的相关费用和损失的，确认为递延收益，并在确认相关费用的期间计入当期
损益；用于补偿已经发生的相关费用和损失的，直接计入当期损益。
已确认的政府补助需要返还时，存在相关递延收益余额的，冲减相关递延收益账面余额，超出部分计入当期损益；不存
在相关递延收益的，直接计入当期损益。
30、递延所得税资产/递延所得税负债
所得税费用的会计处理采用资产负债表债务法核算。资产负债表日，公司按照可抵扣暂时性差异与适用所得税税率计算
的结果，确认递延所得税资产及相应的递延所得税收益；按照应纳税暂时性差异与适用企业所得税税率计算的结果，确认递
延所得税负债及相应的递延所得税费用。
（1）递延所得税资产的确认
公司以很可能取得用来抵扣可抵扣暂时性差异的应纳税所得额为限，确认由可抵扣暂时性差异产生的递延所得税资产。
但是同时具有下列特征的交易中因资产或负债的初始确认所产生的递延所得税资产不予确认：该项交易不是企业合并；交易
发生时既不影响会计利润也不影响应纳税所得额（或可抵扣亏损）。
公司对与子公司、联营公司及合营企业投资相关的可抵扣暂时性差异，同时满足下列条件的，确认相应的递延所得税资
产：暂时性差异在可预见的未来很可能转回；未来很可能获得用来抵扣暂时性差异的应纳税所得额。
公司对于能够结转以后年度的可抵扣亏损和税款抵减，以很可能获得用来抵扣可抵扣亏损和税款抵减的未来应纳税所得
额为限，确认相应的递延所得税资产。
（2）递延所得税负债的确认
除下列情况产生的递延所得税负债以外，公司确认所有应纳税暂时性差异产生的递延所得税负债：①商誉的初始确认；
②同时满足具有下列特征的交易中产生的资产或负债的初始确认：该项交易不是企业合并；交易发生时既不影响会计利润也
不影响应纳税所得额（或可抵扣亏损）。
公司对与子公司、联营公司及合营企业投资产生相关的应纳税暂时性差异，同时满足下列条件的：投资企业能够控制暂
时性差异的转回的时间；该暂时性差异在可预见的未来很可能不会转回。
（3）所得税费用计量
公司将当期所得税和递延所得税作为所得税费用或收益计入当期损益，但不包括下列情况产生的所得税：企业合并；直
接在所有者权益中确认的交易或事项。
31、租赁
（1）经营租赁的会计处理方法
实质上转移了与资产所有权有关的全部风险和报酬的租赁为融资租赁。融资租赁以外的其他租赁为经营租赁。
本公司作为承租人记录经营租赁业务 经营租赁的租金支出在租赁期内的各个期间按直线法计入相关资产成本或当期损
益。初始直接费用计入当期损益。或有租金于实际发生时计入当期损益。
本公司作为出租人记录经营租赁业务 经营租赁的租金收入在租赁期内的各个期间按直线法确认为当期损益。对金额较
大的初始直接费用于发生时予以资本化，在整个租赁期间内按照与确认租金收入相同的基础分期计入当期损益；其他金额较
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小的初始直接费用于发生时计入当期损益。或有租金于实际发生时计入当期损益。
（2）融资租赁的会计处理方法
不适用
32、其他重要的会计政策和会计估计
不适用
33、重要会计政策和会计估计变更
（1）重要会计政策变更
□ 适用 √ 不适用
（2）重要会计估计变更
□ 适用 √ 不适用
34、其他
不适用
六、税项
1、主要税种及税率
税种 计税依据 税率
增值税 应税销售额 17%、13%
营业税 应交流转税额 5%
城市维护建设税 应交流转税额 7%
企业所得税 应纳税所得额 25%
教育费附加 应交流转税额 3%
地方教育附加 应交流转税额 2%
存在不同企业所得税税率纳税主体的，披露情况说明
纳税主体名称 所得税税率
2、税收优惠
（1）增值税
根据《中华人民共和国增值税暂行条例》，农业生产者销售自产农产品免征增值税，广东燕塘乳业股份有限公司红五月
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良种奶牛场分公司和湛江燕塘澳新牧业有限公司销售自产农产品享受免征增值税的优惠政策。
（2）企业所得税
根据自 2008 年 1 月 1 日起施行的《中华人民共和国企业所得税法实施条例》及财税[2008]149号《关于发布享受企业
所得税优惠政策的农产品初加工范围（试行）的通知》，公司及子公司奶类初加工项目产品的所得享受免征企业所得税的优
惠政策。
根据自 2008 年 1 月 1 日起施行的《中华人民共和国企业所得税法》和《中华人民共和国企业所得税法实施条例》，企业
从事牲畜饲养的所得免征企业所得税。广东燕塘乳业股份有限公司红五月良种奶牛场分公司和湛江燕塘澳新牧业有限公司从
事奶牛饲养的所得享受免征企业所得税的优惠政策。
3、其他
无
七、合并财务报表项目注释
1、货币资金
单位： 元
项目 期末余额 期初余额
库存现金 78,101.94 97,785.85
银行存款 202,938,493.75 135,154,795.19
合计 203,016,595.69 135,252,581.04
其他说明
无
2、以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产
不适用
3、衍生金融资产
□ 适用 √ 不适用
4、应收票据
（1）应收票据分类列示
不适用
（2）期末公司已质押的应收票据
无
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（3）期末公司已背书或贴现且在资产负债表日尚未到期的应收票据
无
（4）期末公司因出票人未履约而将其转应收账款的票据
无
5、应收账款
（1）应收账款分类披露
单位： 元
期末余额 期初余额
账面余额 坏账准备 账面余额 坏账准备
类别
计提比 账面价值 账面价值
金额 比例 金额 金额 比例 金额 计提比例
例
按信用风险特征组
44,536,6 2,245,75 42,290,88 34,989, 1,765,308 33,224,218.
合计提坏账准备的 100.00% 5.04% 100.00% 5.05%
34.54 0.87 3.67 526.83 .03 80
应收账款
44,536,6 2,245,75 42,290,88 34,989, 1,765,308 33,224,218.
合计 100.00% 5.04% 100.00% 5.05%
34.54 0.87 3.67 526.83 .03 80
期末单项金额重大并单项计提坏账准备的应收账款：
□ 适用 √ 不适用
组合中，按账龄分析法计提坏账准备的应收账款：
√ 适用 □ 不适用
单位： 元
期末余额
账龄
应收账款 坏账准备 计提比例
1 年以内分项
1 年以内小计 44,396,060.02 2,196,308.02 4.95%
1至2年 130,188.10 39,056.43 30.00%
3 年以上 10,386.42 10,386.42 100.00%
合计 44,536,634.54 2,245,750.87 5.04%
确定该组合依据的说明：
组合中，采用余额百分比法计提坏账准备的应收账款：
□ 适用 √ 不适用
组合中，采用其他方法计提坏账准备的应收账款：
无
80
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（2）本期计提、收回或转回的坏账准备情况
本期计提坏账准备金额 480,442.84 元；本期收回或转回坏账准备金额元。
其中本期坏账准备收回或转回金额重要的：无
（3）本期实际核销的应收账款情况
不适用
（4）按欠款方归集的期末余额前五名的应收账款情况
公 司 名 称 金 额(元) 账 龄 占总额的比例(%) 坏账准备期末余额
第一名 6,368,863.98 1年以内 14.30% 318,443.20
第二名 4,348,840.90 1年以内 9.76% 217,442.05
第三名 1,610,561.96 1年以内 3.62% 80,528.10
第四名 1,653,967.29 1年以内 3.71% 82,698.36
第五名 1,533,728.43 1年以内 3.44% 76,686.42
合 计 15,515,962.56 34.84% 775,798.13
（5）因金融资产转移而终止确认的应收账款
不适用
（6）转移应收账款且继续涉入形成的资产、负债金额
不适用
6、预付款项
（1）预付款项按账龄列示
单位： 元
期末余额 期初余额
账龄
金额 比例 金额 比例
1 年以内 13,214,907.70 97.56% 17,934,744.16 98.24%
1至2年 20,000.00 0.15%
2至3年 34,105.76 0.19%
3 年以上 311,049.09 2.30% 287,811.60 1.57%
合计 13,545,956.79 -- 18,256,661.52 --
账龄超过 1 年且金额重要的预付款项未及时结算原因的说明：
81
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无
（2）按预付对象归集的期末余额前五名的预付款情况
序号 单位名称 金额 账龄 占总额的比例% 款项性质
1 第一名 2,752,774.91 1年之内 20.32% 材料款
2 第二名 1,999,204.00 1年之内 14.76% 材料款
3 第三名 1,083,058.20 1年之内 8.00% 材料款
4 第四名 882,864.86 1年之内 6.52% 材料款
5 第五名 524,093.41 1年以内 3.87% 事故垫付款
合 计 7,241,995.38 53.46%
其他说明：
7、应收利息
（1）应收利息分类
单位： 元
项目 期末余额 期初余额
定期存款 305,107.50 100,206.93
合计 305,107.50 100,206.93
（2）重要逾期利息
无
8、应收股利
（1）应收股利
单位： 元
项目(或被投资单位) 期末余额 期初余额
合计 0.00
（2）重要的账龄超过 1 年的应收股利
无
82
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9、其他应收款
（1）其他应收款分类披露
单位： 元
期末余额 期初余额
账面余额 坏账准备 账面余额 坏账准备
类别
计提比 账面价值 账面价值
金额 比例 金额 金额 比例 金额 计提比例
例
按信用风险特征组
4,855,82 984,766. 3,871,059 2,878,5 881,401.7 1,997,155.6
合计提坏账准备的 100.00% 20.29% 100.00% 30.62%
5.98 09 .89 57.39 7 2
其他应收款
4,855,82 984,766. 3,871,059 2,878,5 881,401.7 1,997,155.6
合计 100.00% 20.29% 100.00% 30.62%
5.98 09 .89 57.39 7 2
期末单项金额重大并单项计提坏账准备的其他应收款：
□ 适用 √ 不适用
组合中，按账龄分析法计提坏账准备的其他应收款：
√ 适用 □ 不适用
单位： 元
期末余额
账龄
其他应收款 坏账准备 计提比例
1 年以内分项
1 年以内小计 3,393,381.33 167,733.87 4.94%
1至2年 671,552.00 201,465.60 30.00%
2至3年 350,652.06 175,326.03 50.00%
3 年以上 440,240.59 440,240.59 100.00%
合计 4,855,825.98 984,766.09 20.29%
确定该组合依据的说明：
组合中，采用余额百分比法计提坏账准备的其他应收款：
□ 适用 √ 不适用
组合中，采用其他方法计提坏账准备的其他应收款：
□ 适用 √ 不适用
（2）本期计提、收回或转回的坏账准备情况
本期计提坏账准备金额 103,364.32 元；本期收回或转回坏账准备金额 0.00 元。
其中本期坏账准备转回或收回金额重要的：
单位： 元
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单位名称 转回或收回金额 收回方式
（3）本期实际核销的其他应收款情况
无
（4）其他应收款按款项性质分类情况
单位： 元
款项性质 期末账面余额 期初账面余额
往来款 103,918.23 792,413.86
押金及保证金 3,539,608.13 1,926,247.07
备用金及其他 1,212,299.62 159,896.46
合计 4,855,825.98 2,878,557.39
（5）按欠款方归集的期末余额前五名的其他应收款情况
单位： 元
占其他应收款期末
单位名称 款项的性质 期末余额 账龄 坏账准备期末余额
余额合计数的比例
第一名 押金 900,000.00 1-2 年 18.53% 170,000.00
新工厂建设材料专
第二名 790,209.86 1 年以内 16.27% 39,510.49
项基金
第三名 押金 500,000.00 1 年以内 10.30% 25,000.00
第四名 奶农借款 220,800.00 3 年以上 4.55% 220,800.00
第五名 押金 200,000.00 1 年以内 4.12% 10,000.00
合计 -- 2,611,009.86 -- 53.77% 465,310.49
（6）涉及政府补助的应收款项
不适用
（7）因金融资产转移而终止确认的其他应收款
不适用
（8）转移其他应收款且继续涉入形成的资产、负债金额
不适用
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10、存货
（1）存货分类
单位： 元
期末余额 期初余额
项目
账面余额 跌价准备 账面价值 账面余额 跌价准备 账面价值
原材料 32,339,827.18 426,874.89 31,912,952.29 29,036,366.52 494,076.18 28,542,290.34
库存商品 15,635,895.20 15,635,895.20 13,248,275.11 13,248,275.11
消耗性生物资产 395,222.66 395,222.66 331,317.45 331,317.45
包装物 21,090,420.43 21,090,420.43 20,712,630.64 20,712,630.64
低值易耗品 671,296.31 671,296.31 791,567.07 791,567.07
委托加工物资 498,526.59 498,526.59
合计 70,631,188.37 426,874.89 70,204,313.48 64,120,156.79 494,076.18 63,626,080.61
（2）存货跌价准备
单位： 元
本期增加金额 本期减少金额
项目 期初余额 期末余额
计提 其他 转回或转销 其他
原材料 494,076.18 67,201.29 426,874.89
合计 494,076.18 67,201.29 426,874.89
项目 计提存货跌价准备的依据 本期转销存货跌价准备的原因
备品备件 放置时间较长，预计生产中难以使用 维修领用、报废处理
（3）存货期末余额含有借款费用资本化金额的说明
无
（4）期末建造合同形成的已完工未结算资产情况
无
11、划分为持有待售的资产
无
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12、一年内到期的非流动资产
无
13、其他流动资产
单位： 元
项目 期末余额 期初余额
待抵扣进项税额 5,504,474.18 3,020,350.12
预缴所得税 66,253.34 150,083.77
理财产品 80,000,000.00 213,000,000.00
合计 85,570,727.52 216,170,433.89
其他说明：
无
14、可供出售金融资产
（1）可供出售金融资产情况
单位： 元
期末余额 期初余额
项目
账面余额 减值准备 账面价值 账面余额 减值准备 账面价值
可供出售权益工具： 60,000,000.00 60,000,000.00 60,000,000.00 60,000,000.00
按成本计量的 60,000,000.00 60,000,000.00 60,000,000.00 60,000,000.00
合计 60,000,000.00 60,000,000.00 60,000,000.00 60,000,000.00
（2）期末按公允价值计量的可供出售金融资产
不适用
（3）期末按成本计量的可供出售金融资产
单位： 元
账面余额 减值准备 在被投资
被投资单 本期现金
单位持股
位 期初 本期增加 本期减少 期末 期初 本期增加 本期减少 期末 红利
比例
广东广垦
小额贷款 40,000,000 40,000,000
13.33%
股份有限 .00 .00
公司
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北京广垦
太证投资 20,000,000 20,000,000
20.00%
中心（有 .00 .00
限合伙）
60,000,000 60,000,000
合计 --
.00 .00
（4）报告期内可供出售金融资产减值的变动情况
无
（5）可供出售权益工具期末公允价值严重下跌或非暂时性下跌但未计提减值准备的相关说明
无
15、持有至到期投资
（1）持有至到期投资情况
无
（2）期末重要的持有至到期投资
无
（3）本期重分类的持有至到期投资
不适用
16、长期应收款
（1）长期应收款情况
不适用
（2）因金融资产转移而终止确认的长期应收款
不适用
（3）转移长期应收款且继续涉入形成的资产、负债金额
不适用
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17、长期股权投资
不适用
18、投资性房地产
（1）采用成本计量模式的投资性房地产
□ 适用 √ 不适用
（2）采用公允价值计量模式的投资性房地产
□ 适用 √ 不适用
（3）未办妥产权证书的投资性房地产情况
不适用
19、固定资产
（1）固定资产情况
单位： 元
项目 房屋建筑物 机器设备 运输设备 其他设备 合计
一、账面原值：
1.期初余额 196,760,588.11 191,107,440.20 30,149,349.72 8,248,656.69 426,266,034.72
2.本期增加金额 207,876.58 2,845,526.28 573,593.59 501,492.44 4,128,488.89
（1）购置 207,876.58 2,845,526.28 573,593.59 501,492.44 4,128,488.89
（2）在建工程
转入
（3）企业合并
增加
3.本期减少金额 65,224.61 3,175,826.93 0.00 6,300.00 3,247,351.54
（1）处置或报
65,224.61 3,175,826.93 0.00 6,300.00 3,247,351.54
废
4.期末余额 196,903,240.08 190,777,139.55 30,722,943.31 8,743,849.13 427,147,172.07
二、累计折旧
1.期初余额 32,218,763.37 103,354,892.17 10,922,084.66 5,407,724.88 151,903,465.08
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2.本期增加金额 3,769,719.47 5,001,530.86 1,431,860.13 459,490.25 10,662,600.71
（1）计提 3,769,719.47 5,001,530.86 1,431,860.13 459,490.25 10,662,600.71
0.00
3.本期减少金额 3,442.49 1,291,536.69 0.00 5,776.00 1,300,755.18
（1）处置或报
3,442.49 1,291,536.69 0.00 5,776.00 1,300,755.18
废
0.00
4.期末余额 35,985,040.35 107,064,886.34 12,353,944.79 5,861,439.13 161,265,310.61
三、减值准备
1.期初余额 387,694.47 237,442.10 625,136.57
2.本期增加金额
（1）计提
3.本期减少金额
（1）处置或报
废
4.期末余额 387,694.47 237,442.10 625,136.57
四、账面价值
1.期末账面价值 160,918,199.73 83,324,558.74 18,131,556.42 2,882,410.00 265,256,724.89
2.期初账面价值 164,541,824.74 87,364,853.56 18,989,822.96 2,840,931.81 273,737,433.07
（2）暂时闲置的固定资产情况
不适用
（3）通过融资租赁租入的固定资产情况
不适用
（4）通过经营租赁租出的固定资产
不适用
（5）未办妥产权证书的固定资产情况
其他说明
报告期期末，除上述已计提625,136.57元减值准备的固定资产外，其余不存在固定资产可收回金额低于账
面价值而需计提减值准备的情形。
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20、在建工程
（1）在建工程情况
单位： 元
期末余额 期初余额
项目
账面余额 减值准备 账面价值 账面余额 减值准备 账面价值
购置康美包生产
4,049,693.20 4,049,693.20
线杀菌机
日产 600 吨乳品
89,994,981.58 89,994,981.58 70,962,206.91 70,962,206.91
生产基地项目
陆丰牧场建造工
579,310.60 579,310.60 537,730.00 537,730.00
程
湛江燕塘乳业二
2,599,405.54 2,599,405.54 2,496,405.54 2,496,405.54
期扩建工程建筑
合计 97,223,390.92 97,223,390.92 73,996,342.45 73,996,342.45
（2）重要在建工程项目本期变动情况
单位： 元
本期转 工程累 其中：本
本期其 利息资 本期利
项目名 期初余 本期增 入固定 期末余 计投入 工程进 期利息 资金来
预算数 他减少 本化累 息资本
称 额 加金额 资产金 额 占预算 度 资本化 源
金额 计金额 化率
额 比例 金额
湛江燕
塘乳业
31,730,0 2,496,40 103,000. 2,599,40
二期扩 8.19% 其他
00.00 5.54 00 5.54
建工程
建筑
陆丰牧
43,232,5 537,730. 41,580.6 579,310.
场建造 1.34% 其他
00.00 00 0 60
工程
日产 600
吨乳品 338,347, 70,962,2 19,032,7 89,994,9 募股资
26.60%
生产基 000.00 06.91 74.67 81.58 金
地项目
购置康 4,049,69 4,049,69
其他
美包生 3.20 3.20
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产线杀
菌机
413,309, 73,996,3 23,227,0 97,223,3
合计 -- -- --
500.00 42.45 48.47 90.92
（3）本期计提在建工程减值准备情况
不适用
21、工程物资
不适用
22、固定资产清理
不适用
23、生产性生物资产
（1）采用成本计量模式的生产性生物资产
√ 适用 □ 不适用
单位： 元
项目 种植业 畜牧养殖业 林业 水产业 合计
成母牛 青年牛 牛犊
一、账面原值
1.期初余额 66,485,967.26 16,499,603.29 3,536,557.48 86,522,128.03
2.本期增加
4,638,032.49 14,820,384.82 3,706,828.59 23,165,245.90
金额
(1)外购 0.00
(2)自行培
4,638,032.49 14,820,384.82 3,706,828.59 23,165,245.90
育
3.本期减少
6,011,039.41 5,305,851.43 6,430,083.31 17,746,974.15
金额
(1)处置 6,011,039.41 790,552.21 37,617.26 6,839,208.88
(2)其他 4,515,299.22 6,392,466.05 10,907,765.27
4.期末余额 65,112,960.34 26,014,136.68 813,302.76 91,940,399.78
二、累计折旧
91
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1.期初余额 14,773,494.77 14,773,494.77
2.本期增加
5,245,371.19 5,245,371.19
金额
(1)计提 5,245,371.19 5,245,371.19
3.本期减少
2,121,947.39 2,121,947.39
金额
(1)处置 2,121,947.39 2,121,947.39
(2)其他
4.期末余额 17,896,918.57 17,896,918.57
三、减值准备
1.期初余额
2.本期增加
597,789.05 597,789.05
金额
(1)计提 597,789.05 597,789.05
3.本期减少
金额
(1)处置
(2)其他
4.期末余额 597,789.05 597,789.05
四、账面价值
1.期末账面
47,216,041.77 25,416,347.63 813,302.76 73,445,692.16
价值
2.期初账面
51,712,472.49 16,499,603.29 3,536,557.48 71,748,633.26
价值
（2）采用公允价值计量模式的生产性生物资产
□ 适用 √ 不适用
24、油气资产
□ 适用 √ 不适用
92
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25、无形资产
（1）无形资产情况
单位： 元
项目 土地使用权 专利权 非专利技术 信息系统软件 合计
一、账面原值
1.期初余额 33,036,184.00 3,598,551.92 36,634,735.92
2.本期增加金
55,000.00 365,461.20 420,461.20
额
（1）购置 55,000.00 365,461.20 420,461.20
（2）内部研
发
（3）企业合
并增加
3.本期减少金额
（1）处置
4.期末余额 33,036,184.00 55,000.00 3,964,013.12 37,055,197.12
二、累计摊销
1.期初余额 3,147,351.62 1,945,902.26 5,093,253.88
2.本期增加金
315,156.24 348.10 294,089.90 609,594.24
额
（1）计提 315,156.24 348.10 294,089.90 609,594.24
3.本期减少金
额
（1）处置
4.期末余额 3,462,507.86 348.10 2,239,992.16 5,702,848.12
三、减值准备
1.期初余额
2.本期增加金
额
（1）计提
93
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3.本期减少金
额
（1）处置
4.期末余额
四、账面价值
1.期末账面价
29,573,676.14 54,651.90 1,724,020.96 31,352,349.00
值
2.期初账面价
29,888,832.38 1,652,649.66 31,541,482.04
值
本期末通过公司内部研发形成的无形资产占无形资产余额的比例。
（2）未办妥产权证书的土地使用权情况
不适用
26、开发支出
不适用
27、商誉
（1）商誉账面原值
单位： 元
被投资单位名称
或形成商誉的事 期初余额 本期增加 本期减少 期末余额
项
湛江燕塘澳新牧
397,571.49 397,571.49
业有限公司
合计 397,571.49 397,571.49
（2）商誉减值准备
说明商誉减值测试过程、参数及商誉减值损失的确认方法：
无
其他说明
无
94
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28、长期待摊费用
单位： 元
项目 期初余额 本期增加金额 本期摊销金额 其他减少金额 期末余额
租赁资产改造支出 122,071.80 431,763.13 135,024.00 418,810.93
合计 122,071.80 431,763.13 135,024.00 418,810.93
其他说明
无
29、递延所得税资产/递延所得税负债
（1）未经抵销的递延所得税资产
单位： 元
期末余额 期初余额
项目
可抵扣暂时性差异 递延所得税资产 可抵扣暂时性差异 递延所得税资产
资产减值准备 3,817,970.89 954,492.72 3,298,184.32 824,546.08
费用时间性差异影响数 24,106,178.81 6,026,544.71 21,472,272.52 5,368,068.13
合计 27,924,149.70 6,981,037.43 24,770,456.84 6,192,614.21
（2）未经抵销的递延所得税负债
单位： 元
期末余额 期初余额
项目
应纳税暂时性差异 递延所得税负债 应纳税暂时性差异 递延所得税负债
（3）以抵销后净额列示的递延所得税资产或负债
单位： 元
递延所得税资产和负债 抵销后递延所得税资产 递延所得税资产和负债 抵销后递延所得税资产
项目
期末互抵金额 或负债期末余额 期初互抵金额 或负债期初余额
递延所得税资产 6,981,037.43 6,192,614.21
（4）未确认递延所得税资产明细
单位： 元
项目 期末余额 期初余额
可抵扣亏损 1,518,389.67 1,518,389.67
合计 1,518,389.67 1,518,389.67
95
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（5）未确认递延所得税资产的可抵扣亏损将于以下年度到期
单位： 元
年份 期末金额 期初金额 备注
2018 年 30,648.36 30,648.36
2019 年 1,487,741.31 1,487,741.31
合计 1,518,389.67 1,518,389.67 --
其他说明：
无
30、其他非流动资产
单位： 元
项目 期末余额 期初余额
预付长期资产购置款 69,167,927.24 43,260,492.89
合计 69,167,927.24 43,260,492.89
其他说明：
无
31、短期借款
（1）短期借款分类
单位： 元
项目 期末余额 期初余额
保证借款 20,000,000.00
信用借款 40,000,000.00 50,000,000.00
合计 40,000,000.00 70,000,000.00
短期借款分类的说明：
无
（2）已逾期未偿还的短期借款情况
不适用
32、以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债
不适用
96
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33、衍生金融负债
□ 适用 √ 不适用
34、应付票据
不适用
35、应付账款
（1）应付账款列示
单位： 元
项目 期末余额 期初余额
1 年以内 74,709,718.17 71,077,052.43
1-2 年 644,924.58 977,908.36
2-3 年 591,956.81 668,816.80
3 年以上 931,432.14 1,103,846.92
合计 76,878,031.70 73,827,624.51
（2）账龄超过 1 年的重要应付账款
不适用
36、预收款项
（1）预收款项列示
单位： 元
项目 期末余额 期初余额
1 年以内 11,697,566.60 11,026,927.69
1-2 年 269,616.63 330,711.05
2-3 年 37,559.31 100,972.14
合计 12,004,742.54 11,458,610.88
（2）账龄超过 1 年的重要预收款项
不适用
97
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（3）期末建造合同形成的已结算未完工项目情况
不适用
37、应付职工薪酬
（1）应付职工薪酬列示
单位： 元
项目 期初余额 本期增加 本期减少 期末余额
一、短期薪酬 18,474,380.97 56,186,138.68 66,056,269.18 8,604,250.47
二、离职后福利-设定提
3,033,403.61 3,033,403.61
存计划
三、辞退福利 555,569.26 555,569.26
合计 18,474,380.97 59,775,111.55 69,645,242.05 8,604,250.47
（2）短期薪酬列示
单位： 元
项目 期初余额 本期增加 本期减少 期末余额
1、工资、奖金、津贴和
17,938,560.45 46,061,717.26 55,712,448.17 8,287,829.54
补贴
2、职工福利费 2,111,961.29 2,111,961.29
3、社会保险费 3,551,970.65 3,551,970.65
其中：医疗保险费 1,889,425.76 1,889,425.76
工伤保险费 68,375.13 68,375.13
生育保险费 202,585.96 202,585.96
大病
83,955.21 83,955.21
保险
补充
82,465.98 82,465.98
医疗保险
4、住房公积金 36,200.00 3,249,741.00 3,248,841.00 37,100.00
5、工会经费和职工教育
499,620.52 1,202,428.48 1,422,728.07 279,320.93
经费
8、其他 8,320.00 8,320.00
合计 18,474,380.97 56,186,138.68 66,056,269.18 8,604,250.47
98
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（3）设定提存计划列示
单位： 元
项目 期初余额 本期增加 本期减少 期末余额
1、基本养老保险 2,916,803.35 2,916,803.35
2、失业保险费 116,600.26 116,600.26
合计 3,033,403.61 3,033,403.61
其他说明：
无
38、应交税费
单位： 元
项目 期末余额 期初余额
增值税 7,516,122.08 1,899,258.72
营业税 144,407.69
企业所得税 12,223,403.06 535,953.26
个人所得税 259,435.76 219,062.18
城市维护建设税 526,128.54 142,948.65
教育费附加 225,483.66 61,309.99
地方教育附加 150,322.44 40,873.33
堤围防护费 16,169.89 9,250.64
印花税及其他 49,713.33 39,995.13
合计 20,966,778.76 3,093,059.59
其他说明：
无
39、应付利息
不适用
40、应付股利
不适用
41、其他应付款
（1）按款项性质列示其他应付款
单位： 元
99
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项目 期末余额 期初余额
押金及保证金 21,481,181.77 19,312,117.35
预计促销款项 21,402,474.59 21,077,337.31
往来款及其他 305,821.30 1,318,588.78
合计 43,189,477.66 41,708,043.44
（2）账龄超过 1 年的重要其他应付款
不适用
42、划分为持有待售的负债
不适用
43、一年内到期的非流动负债
不适用
44、其他流动负债
不适用
45、长期借款
（1）长期借款分类
不适用
46、应付债券
（1）应付债券
不适用
（2）应付债券的增减变动（不包括划分为金融负债的优先股、永续债等其他金融工具）
不适用
（3）可转换公司债券的转股条件、转股时间说明
无
100
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（4）划分为金融负债的其他金融工具说明
期末发行在外的优先股、永续债等其他金融工具基本情况
无
期末发行在外的优先股、永续债等金融工具变动情况表
无
其他金融工具划分为金融负债的依据说明
无
其他说明
无
47、长期应付款
（1）按款项性质列示长期应付款
不适用
48、长期应付职工薪酬
（1）长期应付职工薪酬表
不适用
（2）设定受益计划变动情况
设定受益计划义务现值：无
计划资产：无
设定受益计划净负债（净资产）：无
设定受益计划的内容及与之相关风险、对公司未来现金流量、时间和不确定性的影响说明：无
设定受益计划重大精算假设及敏感性分析结果说明：无
其他说明：无
49、专项应付款
不适用
50、预计负债
不适用
51、递延收益
单位： 元
101
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项目 期初余额 本期增加 本期减少 期末余额 形成原因
政府补助 7,871,266.35 2,200,000.00 364,718.60 9,706,547.75
合计 7,871,266.35 2,200,000.00 364,718.60 9,706,547.75 --
涉及政府补助的项目：
单位： 元
本期新增补助金 本期计入营业外 与资产相关/与收
负债项目 期初余额 其他变动 期末余额
额 收入金额 益相关
农林业保险补贴
2,180,000.00 2,180,000.00 与收益相关
款
中央财政农业保
1,609,376.00 1,609,376.00 与收益相关
险保费补贴资金
粤港关键领域重
点突破招标项目
资金(乳制品质
123,750.00 12,375.00 111,375.00 与资产相关
量安全生命周期
智能溯源平台应
用)
土地治理（农业
792,346.35 23,819.22 768,527.13 与资产相关
综合开发项目）
热带奶牛标准化
健康养殖技术推 102,384.23 8,483.82 93,900.41 与资产相关
广
全谷物酸奶产业
化关键技术及功 360,000.00 360,000.00 与资产相关
能研究
农业科技推广示
833,333.33 62,500.02 770,833.31 与资产相关
范项目资金
农机购置补贴款 1,502,717.48 97,461.66 1,405,255.82 与资产相关
牛流行热综合防
控技术研究与应 50,000.00 50,000.00 与资产相关
用
环境保护专项资
132,912.93 10,416.72 122,496.21 与资产相关
金
广东省 2015 年中
央财政农业机械
48,125.00 2,625.00 45,500.00 与资产相关
购置补贴（拖拉
机）
标准化规模养殖
1,280,263.81 64,120.44 1,216,143.37 与资产相关
建设项目
102
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UHT 技术改造专
466,666.60 33,333.36 433,333.24 与资产相关
项资金款
2015 年规模化禽
畜养殖业"以奖 569,390.62 29,583.36 539,807.26 与资产相关
促减"资金
清洁生产企业奖
20,000.00 20,000.00 0.00 与收益相关
励
合计 7,871,266.35 2,200,000.00 364,718.60 9,706,547.75 --
其他说明：
无
52、其他非流动负债
不适用
53、股本
单位：元
本次变动增减（+、-）
期初余额 期末余额
发行新股 送股 公积金转股 其他 小计
股份总数 157,350,000.00 157,350,000.00
其他说明：
无
54、其他权益工具
（1）期末发行在外的优先股、永续债等其他金融工具基本情况
不适用
（2）期末发行在外的优先股、永续债等金融工具变动情况表
不适用
55、资本公积
单位： 元
项目 期初余额 本期增加 本期减少 期末余额
资本溢价（股本溢价） 319,405,903.55 319,405,903.55
合计 319,405,903.55 319,405,903.55
其他说明，包括本期增减变动情况、变动原因说明：
103
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无
56、库存股
不适用
57、其他综合收益
不适用
58、专项储备
不适用
59、盈余公积
单位： 元
项目 期初余额 本期增加 本期减少 期末余额
法定盈余公积 35,806,157.81 35,806,157.81
合计 35,806,157.81 35,806,157.81
盈余公积说明，包括本期增减变动情况、变动原因说明：
无
60、未分配利润
单位： 元
项目 本期 上期
调整前上期末未分配利润 272,897,972.67 216,793,559.46
调整后期初未分配利润 272,897,972.67 216,793,559.46
加：本期归属于母公司所有者的净利润 48,632,431.42 96,057,651.92
减：提取法定盈余公积 8,483,238.71
应付普通股股利 39,337,500.00 31,470,000.00
期末未分配利润 282,192,904.09 272,897,972.67
调整期初未分配利润明细：
1)、由于《企业会计准则》及其相关新规定进行追溯调整，影响期初未分配利润 0.00 元。
2)、由于会计政策变更，影响期初未分配利润 0.00 元。
3)、由于重大会计差错更正，影响期初未分配利润 0.00 元。
4)、由于同一控制导致的合并范围变更，影响期初未分配利润 0.00 元。
5)、其他调整合计影响期初未分配利润 0.00 元。
104
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61、营业收入和营业成本
单位： 元
本期发生额 上期发生额
项目
收入 成本 收入 成本
主营业务 491,044,133.11 311,729,281.88 460,924,258.72 298,870,845.18
其他业务 6,292,663.26 5,159,860.52 4,162,640.85 3,600,635.89
合计 497,336,796.37 316,889,142.40 465,086,899.57 302,471,481.07
62、营业税金及附加
单位： 元
项目 本期发生额 上期发生额
营业税 -138,195.69 7,478.00
城市维护建设税 2,405,357.63 2,094,702.31
教育费附加 1,717,992.61 1,496,229.53
合计 3,985,154.55 3,598,409.84
其他说明：
无
63、销售费用
单位： 元
项目 本期发生额 上期发生额
职工薪酬 10,536,912.77 7,647,768.25
运输费 33,602,272.46 26,776,494.41
广告宣传及促销费用 34,173,055.62 38,979,291.55
办公及修理费 1,202,717.04 1,400,206.22
业务招待费 327,869.95 263,708.45
折旧费 357,319.75 302,821.10
差旅费 1,685,562.75 989,259.91
商品损耗费 2,368,272.17 1,037,773.11
物料消耗 5,311,976.35 3,259,854.46
其他费用 641,934.03 440,755.05
合计 90,207,892.89 81,097,932.51
其他说明：
无
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64、管理费用
单位： 元
项目 本期发生额 上期发生额
职工薪酬 17,991,854.07 13,690,398.78
办公及修理费 2,588,066.54 3,580,800.29
差旅费 534,602.35 538,145.28
业务招待费 442,400.21 691,371.77
折旧费及摊销 1,625,128.20 1,437,066.72
税金 587,023.94 1,234,699.44
物料消耗 82,210.56 441,836.13
聘请中介机构费 1,010,537.49 313,143.45
其他费用 2,035,584.27 889,185.44
合计 26,897,407.63 22,816,647.30
其他说明：
无
65、财务费用
单位： 元
项目 本期发生额 上期发生额
利息支出 552,863.20 2,419,850.68
减：利息收入 931,848.87 5,998,764.32
手续费及其他 204,078.44 202,375.55
合计 -174,907.23 -3,376,538.09
其他说明：
无
66、资产减值损失
单位： 元
项目 本期发生额 上期发生额
一、坏账损失 583,807.16 459,258.98
二、存货跌价损失 -9,831.88
十、生产性生物资产减值损失 597,789.05
合计 1,171,764.33 459,258.98
其他说明：
106
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无
67、公允价值变动收益
不适用
68、投资收益
单位： 元
项目 本期发生额 上期发生额
短期理财产品持有期间的投资收益 2,124,960.28 1,173,041.10
合计 2,124,960.28 1,173,041.10
其他说明：
无
69、营业外收入
单位： 元
计入当期非经常性损益的金
项目 本期发生额 上期发生额
额
非流动资产处置利得合计 16,768.89 247,934.73 16,768.89
政府补助 4,476,223.81 923,172.04 4,476,223.81
其他 378,887.16 179,767.91 378,887.16
合计 4,871,879.86 1,350,874.68 4,871,879.86
计入当期损益的政府补助：
单位： 元
补贴是否影 是否特殊补 本期发生金 上期发生金 与资产相关/
补助项目 发放主体 发放原因 性质类型
响当年盈亏 贴 额 额 与收益相关
因从事国家
鼓励和扶持
特定行业、产
农机购置补 广东省农垦
补助 业而获得的 是 否 97,461.66 97,461.78 与资产相关
贴款 总局
补助（按国家
级政策规定
依法取得）
因从事国家
鼓励和扶持
农业信息经 广东省农垦
补助 特定行业、产 是 否 9,166.49 与资产相关
费 总局
业而获得的
补助（按国家
107
广东燕塘乳业股份有限公司 2016 年半年度报告全文
级政策规定
依法取得）
因从事国家
鼓励和扶持
特定行业、产
畜牧良种补 广东省农垦
补助 业而获得的 是 否 50,000.00 与收益相关
贴 总局
补助（按国家
级政策规定
依法取得）
因从事国家
鼓励和扶持
特定行业、产
农业经营主 广东省财政
补助 业而获得的 是 否 260,000.00 与收益相关
体贷款贴息 厅国库
补助（按国家
级政策规定
依法取得）
因从事国家
鼓励和扶持
特定行业、产
环境保护专 广州市财政
补助 业而获得的 是 否 10,416.72 10,416.72 与资产相关
项资金 局国库
补助（按国家
级政策规定
依法取得）
因研究开发、
UHT 技术改
湛江市麻章 技术更新及
造专项资金 补助 是 否 95,833.38 95,833.26 与资产相关
区财政局 改造等获得
款
的补助
因从事国家
鼓励和扶持
土地治理（农 特定行业、产
广东省农垦
业综合开发 补助 业而获得的 是 否 23,819.22 23,819.22 与资产相关
总局
项目） 补助（按国家
级政策规定
依法取得）
因从事国家
鼓励和扶持
热带奶牛标 特定行业、产
广东省农垦
准化健康养 补助 业而获得的 是 否 8,483.82 8,483.82 与资产相关
总局
殖技术推广 补助（按国家
级政策规定
依法取得）
粤港关键领 广东省财政 补助 因研究开发、是 否 12,375.00 12,375.00 与资产相关
108
广东燕塘乳业股份有限公司 2016 年半年度报告全文
域重点突破 厅 技术更新及
招标项目资 改造等获得
金(乳制品质 的补助
量安全生命
周期智能溯
源平台应用)
因从事国家
鼓励和扶持
2015 年规模
特定行业、产
化禽畜养殖 广东省遂溪
补助 业而获得的 是 否 29,583.36 与资产相关
业"以奖促减 县财政局
补助（按国家
"资金
级政策规定
依法取得）
因从事国家
鼓励和扶持
标准化规模
特定行业、产
养殖建设项 阳东县财政
补助 业而获得的 是 否 64,120.44 355,615.75 与资产相关
目（沼气池建 局
补助（按国家
设）
级政策规定
依法取得）
因从事国家
广东省 2015 鼓励和扶持
年中央财政 特定行业、产
广东省遂溪
农业机械购 补助 业而获得的 是 否 2,625.00 与资产相关
县财政局
置补贴（拖拉 补助（按国家
机） 级政策规定
依法取得）
因研究开发、
清洁生产企 湛江市麻章 技术更新及
补助 是 否 20,000.00 与收益相关
业奖励 区财政局 改造等获得
的补助
因符合地方
政府招商引
土地置换补 广州开发区
补助 资等地方性 是 否 4,111,505.21 与收益相关
偿款 财政国库
扶持政策而
获得的补助
合计 -- -- -- -- -- 4,476,223.81 923,172.04 --
其他说明：
无
109
广东燕塘乳业股份有限公司 2016 年半年度报告全文
70、营业外支出
单位： 元
计入当期非经常性损益的金
项目 本期发生额 上期发生额
额
非流动资产处置损失合计 2,987,137.55 2,266,114.81 2,987,137.55
其中：固定资产处置损失 158,711.59 139,087.40 158,711.59
对外捐赠 52,842.00 52,842.00
其他 468,709.52 3,219.25 468,709.52
合计 3,508,689.07 2,269,334.06 3,508,689.07
其他说明：
无
71、所得税费用
（1）所得税费用表
单位： 元
项目 本期发生额 上期发生额
当期所得税费用 13,794,069.14 11,152,769.11
递延所得税费用 -590,402.11 1,030,965.43
合计 13,203,667.03 12,183,734.54
（2）会计利润与所得税费用调整过程
单位： 元
项目 本期发生额
利润总额 61,848,492.87
按法定/适用税率计算的所得税费用 15,462,123.22
调整以前期间所得税的影响 -287,941.96
非应税收入的影响 -577,314.92
不可抵扣的成本、费用和损失的影响 71,899.23
使用前期未确认递延所得税资产的可抵扣亏损的影响 -433,893.63
本期未确认递延所得税资产的可抵扣暂时性差异或可抵扣亏
243,192.53
损的影响
从事奶牛饲养的所得享受免征企业所得税 -1,135,360.51
其他纳税调减事项影响 -139,036.93
所得税费用 13,203,667.03
110
广东燕塘乳业股份有限公司 2016 年半年度报告全文
其他说明
无
72、其他综合收益
详见附注。
73、现金流量表项目
（1）收到的其他与经营活动有关的现金
单位： 元
项目 本期发生额 上期发生额
政府补助 6,311,505.21 2,220,000.00
银行存款利息收入 610,425.21 4,138,248.25
营业外收入 369,487.96 425,213.26
往来款及其他（注） 2,846,777.92 1,875,111.34
合计 10,138,196.30 8,658,572.85
收到的其他与经营活动有关的现金说明：
收到往来款及其他的现金主要为公司收取经销商的经营保证金和包装物押金等杂项。
（2）支付的其他与经营活动有关的现金
单位： 元
项目 本期发生额 上期发生额
营业费用及管理费用 78,254,383.88 59,242,801.24
财务费用 174,402.26 132,482.15
营业外支出 63,046.00 3,852.01
往来款及其他（注） 1,357,445.24 663,404.31
合计 79,849,277.38 60,042,539.71
支付的其他与经营活动有关的现金说明：
支付往来款及其他的现金主要为公司退还经销商的经营保证金和包装物押金等杂项。
（3）收到的其他与投资活动有关的现金
不适用
（4）支付的其他与投资活动有关的现金
不适用
111
广东燕塘乳业股份有限公司 2016 年半年度报告全文
（5）收到的其他与筹资活动有关的现金
单位： 元
项目 本期发生额 上期发生额
代扣代缴 QFII/RQFII 应缴分红税金 3,392.08
合计 3,392.08
收到的其他与筹资活动有关的现金说明：
无
（6）支付的其他与筹资活动有关的现金
单位： 元
项目 本期发生额 上期发生额
发行股票相关费用 1,696,000.00
合计 1,696,000.00
支付的其他与筹资活动有关的现金说明：
无
74、现金流量表补充资料
（1）现金流量表补充资料
单位： 元
补充资料 本期金额 上期金额
1．将净利润调节为经营活动现金流量： -- --
净利润 48,644,825.84 46,090,555.14
加：资产减值准备 1,171,764.33 459,258.98
固定资产折旧、油气资产折耗、生产性生
15,907,971.90 10,956,788.66
物资产折旧
无形资产摊销 609,594.24 563,695.25
长期待摊费用摊销 136,524.00 110,366.10
处置固定资产、无形资产和其他长期资产
2,970,368.66 2,350,734.46
的损失（收益以“－”号填列）
财务费用（收益以“－”号填列） 552,863.20 2,419,850.68
投资损失（收益以“－”号填列） -2,124,960.28 -1,173,041.10
递延所得税资产减少（增加以“－”号填列） -788,423.22 1,030,965.43
存货的减少（增加以“－”号填列） 93,258.36 -4,795,599.69
经营性应收项目的减少（增加以“－”号填 -6,229,864.41 31,329,911.62
112
广东燕塘乳业股份有限公司 2016 年半年度报告全文
列）
经营性应付项目的增加（减少以“－”号填
2,158,339.66 -52,231,931.37
列）
经营活动产生的现金流量净额 63,102,262.28 37,111,554.16
2．不涉及现金收支的重大投资和筹资活
-- --
动：
3．现金及现金等价物净变动情况： -- --
现金的期末余额 203,016,595.69 345,253,926.81
减：现金的期初余额 135,252,581.04 488,860,358.87
现金及现金等价物净增加额 67,764,014.65 -143,606,432.06
（2）本期支付的取得子公司的现金净额
不适用
（3）本期收到的处置子公司的现金净额
不适用
（4）现金和现金等价物的构成
单位： 元
项目 期末余额 期初余额
一、现金 203,016,595.69 135,252,581.04
其中：库存现金 78,101.94 97,785.85
可随时用于支付的银行存款 202,938,493.75 135,154,795.19
三、期末现金及现金等价物余额 203,016,595.69 135,252,581.04
其他说明：
无
75、所有者权益变动表项目注释
说明对上年期末余额进行调整的“其他”项目名称及调整金额等事项：
无
76、所有权或使用权受到限制的资产
不适用
113
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77、外币货币性项目
（1）外币货币性项目
不适用
（2）境外经营实体说明，包括对于重要的境外经营实体，应披露其境外主要经营地、记账本位币及选择
依据，记账本位币发生变化的还应披露原因。
□ 适用 √ 不适用
78、套期
按照套期类别披露套期项目及相关套期工具、被套期风险的定性和定量信息：
不适用
79、其他
不适用
八、合并范围的变更
1、非同一控制下企业合并
（1）本期发生的非同一控制下企业合并
不适用
（2）合并成本及商誉
不适用
（3）被购买方于购买日可辨认资产、负债
不适用
（4）购买日之前持有的股权按照公允价值重新计量产生的利得或损失
是否存在通过多次交易分步实现企业合并且在报告期内取得控制权的交易
□ 是 √ 否
（5）购买日或合并当期期末无法合理确定合并对价或被购买方可辨认资产、负债公允价值的相关说明
无
114
广东燕塘乳业股份有限公司 2016 年半年度报告全文
（6）其他说明
无
2、同一控制下企业合并
（1）本期发生的同一控制下企业合并
不适用
（2）合并成本
不适用
（3）合并日被合并方资产、负债的账面价值
不适用
3、反向购买
交易基本信息、交易构成反向购买的依据、上市公司保留的资产、负债是否构成业务及其依据、合并成本的确定、按照权益
性交易处理时调整权益的金额及其计算：
不适用
4、处置子公司
是否存在单次处置对子公司投资即丧失控制权的情形
□ 是 √ 否
是否存在通过多次交易分步处置对子公司投资且在本期丧失控制权的情形
□ 是 √ 否
5、其他原因的合并范围变动
说明其他原因导致的合并范围变动（如，新设子公司、清算子公司等）及其相关情况：
子公司名称 主要经营地 注册地 业务性质 持股比例 取得方式
直接 间接
广东燕塘冷冻食品有限公 广东省 广州市 预包装食品批 100% 新设子公司
司 发；乳制品批发；
预包装食品零售；
冷冻饮品及食用
冰制造(仅限分支
机构经营)；速冻
食品制造(仅限分
支机构经营)；食
115
广东燕塘乳业股份有限公司 2016 年半年度报告全文
品科学技术研究
服务
6、其他
不适用
九、在其他主体中的权益
1、在子公司中的权益
（1）企业集团的构成
持股比例
子公司名称 主要经营地 注册地 业务性质 取得方式
直接 间接
湛江燕塘乳业有
湛江 湛江 生产及销售 100.00% 出资设立
限公司
汕头市燕塘乳业
汕头 汕头 生产及销售 60.00% 出资设立
有限公司
广东燕隆乳业科
广州 广州 研究与开发 98.00% 2.00% 出资设立
技有限公司
湛江燕塘澳新牧 非同一控制下企
湛江 湛江 奶牛养殖 25.00% 45.00%
业有限公司 业合并
陆丰市新澳良种
奶牛养殖有限公 陆丰 陆丰 奶牛养殖 100.00% 出资设立
司
广东燕塘冷冻食
广州 广州 生产及销售 100.00% 出资设立
品有限公司
在子公司的持股比例不同于表决权比例的说明：
无
持有半数或以下表决权但仍控制被投资单位、以及持有半数以上表决权但不控制被投资单位的依据：
不适用
对于纳入合并范围的重要的结构化主体，控制的依据：
不适用
确定公司是代理人还是委托人的依据：
不适用
其他说明：
无
116
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（2）重要的非全资子公司
单位： 元
本期归属于少数股东的 本期向少数股东宣告分
子公司名称 少数股东持股比例 期末少数股东权益余额
损益 派的股利
汕头市燕塘乳业有限公
40.00% -176,068.38 800,000.00 4,656,148.51
司
湛江燕塘澳新牧业有限
30.00% 188,462.80 12,287,205.76
公司
子公司少数股东的持股比例不同于表决权比例的说明：
无
其他说明：
无
（3）重要非全资子公司的主要财务信息
单位： 元
期末余额 期初余额
子公司
流动资 非流动 资产合 流动负 非流动 负债合 流动资 非流动 资产合 流动负 非流动 负债合
名称
产 资产 计 债 负债 计 产 资产 计 债 负债 计
汕头市
燕塘乳 12,268,3 1,097,94 13,366,2 1,725,92 1,725,92 15,397,6 2,740,00 18,137,6 4,057,07 4,057,07
业有限 57.05 0.40 97.45 6.17 6.17 17.13 1.71 18.84 6.61 6.61
公司
湛江燕
塘澳新 10,152,7 92,638,2 102,791, 62,617,2 635,307. 63,252,5 9,787,05 88,374,7 98,161,8 58,653,1 667,515. 59,320,7
牧业有 60.86 96.32 057.18 32.61 26 39.87 9.67 70.65 30.32 95.47 62 11.09
限公司
单位： 元
本期发生额 上期发生额
子公司名称 综合收益总 经营活动现 综合收益总 经营活动现
营业收入 净利润 营业收入 净利润
额 金流量 额 金流量
汕头市燕塘
20,589,735.5 21,836,069.5
乳业有限公 -440,170.95 -440,170.95 -3,058,100.21 1,582,747.70 1,582,747.70 60,792.57
2 8
司
湛江燕塘澳
17,903,600.7 10,456,242.0 11,861,386.0
新牧业有限 628,209.32 628,209.32 -110,243.10 -1,295,678.83 -1,295,678.83
0 0 6
公司
其他说明：
无
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（4）使用企业集团资产和清偿企业集团债务的重大限制
不适用
（5）向纳入合并财务报表范围的结构化主体提供的财务支持或其他支持
不适用
其他说明：
无
2、在子公司的所有者权益份额发生变化且仍控制子公司的交易
（1）在子公司所有者权益份额发生变化的情况说明
无
（2）交易对于少数股东权益及归属于母公司所有者权益的影响
不适用
3、在合营安排或联营企业中的权益
（1）重要的合营企业或联营企业
不适用
（2）重要合营企业的主要财务信息
不适用
（3）重要联营企业的主要财务信息
不适用
（4）不重要的合营企业和联营企业的汇总财务信息
不适用
（5）合营企业或联营企业向本公司转移资金的能力存在重大限制的说明
无
（6）合营企业或联营企业发生的超额亏损
不适用
118
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（7）与合营企业投资相关的未确认承诺
不适用
（8）与合营企业或联营企业投资相关的或有负债
不适用
4、重要的共同经营
不适用
5、在未纳入合并财务报表范围的结构化主体中的权益
未纳入合并财务报表范围的结构化主体的相关说明：
无
6、其他
不适用
十、与金融工具相关的风险
公司的主要金融工具包括应收账款、短期借款、应付账款等，各项金融工具的详细情况说明见本附注五相关项目。公司
在经营过程中面临各种金融风险：信用风险、市场风险和流动性风险。公司经营管理层全面负责风险管理目标和政策的确定，
并对风险管理目标和政策承担最终责任。公司风险管理的总体目标是在不过度影响公司竞争力和应变力的情况下，制定尽可
能降低风险的风险管理政策。
（一） 信用风险
信用风险是指金融工具的一方不履行义务，造成另一方发生财务损失的风险。公司主要面临赊销导致的客户信用风险。
对于经销商客户，公司采用先收款后发货的方式销售产品，因此该部分客户不存在信用风险的问题。对于经销商以外的客户，
本公司在与其签订相关协议之前，会进行尽职调查，对信用风险进行评估，根据客户的资产财务状况、历史信用记录核定相
应的信用期限，经过审批后签订相关协议，并在执行过程中实时监控，确保公司货款及时回收。公司通过对已有客户信用评
级的年度监控以及应收账款账龄分析的月度审核来确保公司的整体信用风险在可控的范围内。
（二） 市场风险
金融工具的市场风险，是指金融工具的公允价值或未来现金流量因市场价格变动而发生波动的风险，包括利率风险和价
格风险。
（2）利率风险
利率风险，是指金融工具的公允价值或未来现金流量因市场利率变动而发生波动的风险。。公司面临的市场利率变动的
风险主要与公司以浮动利率计息的银行短期借款有关。公司持续关注市场利率水平，并依据最新的市场状况及时做出调整，
以降低利率波动对公司造成的风险。
（3）价格风险
公司以市场价格采购材料、销售产品，因此受到此等价格波动的影响。
（三） 流动性风险
流动风险，是指企业在履行以交付现金或其他金融资产的方式结算的义务时发生资金短缺的风险。公司的政策是确保拥
有充足的现金以偿还到期债务。流动性风险由公司的财务部门集中控制，监控现金余额以及对未来12个月现金流量进行滚动
119
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预测。公司建立资金监控管理制度,保持充分的现金及现金等价物并对其进行监控,以满足公司经营需要,降低现金流量波动的
影响;同时实时监控资金流向,严格控制资金流动风险，确保公司在所有合理预测的情况下拥有充足的资金偿还债务。公司各
项金融负债预计1年内到期。
十一、公允价值的披露
1、以公允价值计量的资产和负债的期末公允价值
不适用
2、持续和非持续第一层次公允价值计量项目市价的确定依据
不适用
3、持续和非持续第二层次公允价值计量项目，采用的估值技术和重要参数的定性及定量信息
不适用
4、持续和非持续第三层次公允价值计量项目，采用的估值技术和重要参数的定性及定量信息
不适用
5、持续的第三层次公允价值计量项目，期初与期末账面价值间的调节信息及不可观察参数敏感性分析
不适用
6、持续的公允价值计量项目，本期内发生各层级之间转换的，转换的原因及确定转换时点的政策
不适用
7、本期内发生的估值技术变更及变更原因
不适用
8、不以公允价值计量的金融资产和金融负债的公允价值情况
不适用
9、其他
不适用
120
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十二、关联方及关联交易
1、本企业的母公司情况
母公司对本企业的 母公司对本企业的
母公司名称 注册地 业务性质 注册资本
持股比例 表决权比例
广东省燕塘投资有
广州 实业投资 8,000 万元 40.97% 40.97%
限公司
本企业的母公司情况的说明
本企业最终控制方是广东省农垦集团公司、广东省农垦总局。
其他说明：
无
2、本企业的子公司情况
本企业子公司的情况详见附注附注九、1、(1)企业集团的构成。
3、本企业合营和联营企业情况
本企业重要的合营或联营企业详见附注。
本期与本公司发生关联方交易，或前期与本公司发生关联方交易形成余额的其他合营或联营企业情况如下：
无
4、其他关联方情况
其他关联方名称 其他关联方与本企业关系
广东省农垦集团公司 实际控制人
广东省农垦总局 实际控制人
广东省粤垦投资有限公司 同一实际控制人
广东省湛江农垦集团公司 同一实际控制人
广东龙燕经济发展有限公司 受同一母公司控制
广东省农垦集团进出口有限公司 同一实际控制人
广东燕塘物业管理有限公司 受同一母公司控制
广州市燕塘农贸市场有限公司 受同一母公司控制
广东农垦燕岭大厦有限公司 同一实际控制人
广州广垦仓储有限公司 同一实际控制人
广东省红五月农场 同一实际控制人
广东省广垦橡胶集团有限公司 同一实际控制人
广东省广垦橡胶集团销售有限公司 同一实际控制人
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广州市粤垦房地产开发有限公司 同一实际控制人
广东省燕塘环力有限公司 同一实际控制人
广东新时代物业管理服务公司 同一实际控制人
广东绿色国际旅行社 同一实际控制人
广东智富时代出版传媒有限公司 同一实际控制人
广东广垦绿色农产品有限公司 同一实际控制人
东莞市广垦宏远绿色农产品有限公司 同一实际控制人
深圳市广垦绿色农产品有限公司 同一实际控制人
广东省农垦科技中心 同一实际控制人
广东省广垦置业有限公司 同一实际控制人
广东广垦物流发展有限公司湛江分公司 同一实际控制人
广东广垦电子商务交易有限公司 同一实际控制人
广东省铜锣湖农场 同一实际控制人
广州市广垦柏辉供应链管理有限公司 同一实际控制人
湛江市垦泰物业服务有限公司 同一实际控制人
湛江燕岭翠园饭店有限公司 同一实际控制人
广东省红十月农场 同一实际控制人
广东粤垦物业管理有限公司 同一实际控制人
广东广垦小额贷款股份有限公司 本公司投资参股的企业
北京广垦太证投资中心（有限合伙） 本公司投资参股的企业
其他说明
公司实际控制人广东省农垦集团公司下属企业众多，导致公司关联方众多，公司仅罗列近年来发生过和预计将要发生关
联交易的主体。
5、关联交易情况
（1）购销商品、提供和接受劳务的关联交易
采购商品/接受劳务情况表：不适用
出售商品/提供劳务情况表
单位： 元
关联方 关联交易内容 本期发生额 上期发生额
广东省广垦橡胶集团有限公司 销售产品 1,897.44 15,179.49
广州市广橡国际贸易有限公司 销售产品 5,059.83
广东省燕塘环力有限公司 销售产品 4,427.35 3,162.40
122
广东燕塘乳业股份有限公司 2016 年半年度报告全文
广东省燕塘投资有限公司 销售产品 7,273.51 5,587.19
广东燕塘物业管理有限公司 销售产品 19,487.18
广州市粤垦房地产开发有限公
销售产品 47,435.90 37,948.73
司
广东农垦燕岭大厦有限公司
（原广东农垦燕岭大厦联合公 销售产品 179,874.36 127,418.51
司）
广东省农垦集团进出口有限公
销售产品 2,946.90 11,870.88
司
广东广垦绿色农产品有限公司 销售产品 844,935.10 427,593.39
东莞市广垦宏远绿色农产品有
销售产品 936,576.17 51,954.39
限公司
深圳市广垦绿色农产品有限公
销售产品 12,276.75 29,267.69
司
广东粤垦物业管理有限公司 销售产品 1,581.20
广东广垦物流发展有限公司湛
销售产品 2,377.31
江分公司
湛江市垦泰物业服务有限公司 销售产品 43,702.97
湛江燕岭翠园饭店有限公司 销售产品 1,598.82
广东省红十月农场 销售产品 187,200.00
购销商品、提供和接受劳务的关联交易说明
无
（2）关联受托管理/承包及委托管理/出包情况
本公司受托管理/承包情况表：
单位： 元
委托方/出包方名 受托方/承包方名 受托/承包资产类 托管收益/承包收 本期确认的托管
受托/承包起始日 受托/承包终止日
称 称 型 益定价依据 收益/承包收益
广东省红五月农 广东燕塘乳业股 2009 年 09 月 09 2039 年 09 月 09 根据市场水平确
280 亩土地 55,999.98
场 份有限公司 日 日 定交易价格
陆丰市新澳良种
广东省铜锣湖农 2015 年 06 月 16 2035 年 06 月 15 根据市场水平确
奶牛养殖有限公 1005 亩土地 351,750.00
场 日 日 定交易价格
司
关联托管/承包情况说明
2009年9月、2010年11月，公司与关联方广东省红五月农场签订《土地承包合同书》（200903号）、《补充协议》及《补
充合同书》，约定公司向广东省红五月农场承包土地280亩，用于奶牛生产基地建设。承包使用时间从2009年9月9日至2039
年9月9日止，共30年，约定支付土地补偿款1,805,100.00元，土地承包费价格如下：
123
广东燕塘乳业股份有限公司 2016 年半年度报告全文
时间 承包费用（每年）
第1-10年 400元/亩
第11-20年 450元/亩
第21-30年 500元/亩
2015年6月，公司与关联方广东省铜锣湖农场签订《土地承包合同书》，约定公司向广东省铜锣湖农场承包土地1005亩，用
于奶牛养殖及配套种植。承包使用时间从2015年6月16日至2035年6月15日止，共20年，土地承包费价格如下：
时间 承包费用（每年）
第1-10年 700元/亩
第11-20年 800元/亩
另外，公司支付广东省铜锣湖农场青苗补偿款、地上物清偿款等3,500,000.00元。
本公司委托管理/出包情况表：
不适用
（3）关联租赁情况
本公司作为出租方：无
本公司作为承租方：
单位： 元
出租方名称 租赁资产种类 本期确认的租赁费 上期确认的租赁费
广州广垦仓储有限公司 仓库 1,006,125.91 603,537.73
广东省燕塘投资有限公司 宿舍 75,315.00
关联租赁情况说明
出租房名称 承租方名称 租赁资产 租赁起始日 租赁终止日 租赁费定价依据
种类
广州广垦仓储有限公司 广东燕塘乳业股份 仓库 2016年3月1日 2021年2月28日 根据市场水平确定交易
有限公司 价格
广州广垦仓储有限公司 广东燕塘乳业股份 仓库 2016年4月1日 2016年7月31日 根据市场水平确定交易
有限公司 价格
广州广垦仓储有限公司 广东燕塘乳业股份 仓库 2015年2月1日 2017年7月31日 根据市场水平确定交易
有限公司 价格
广州广垦仓储有限公司 广东燕塘乳业股份 仓库 2015年8月1日 2016年7月31日 根据市场水平确定交易
有限公司 价格
广州广垦仓储有限公司 广东燕塘乳业股份 仓库 2016年8月1日 2017年7月31日 根据市场水平确定交易
有限公司 价格
广东省燕塘投资有限公司 广东燕塘乳业股份 宿舍 2015年2月1日 2017年1月31日 根据市场水平确定交易
有限公司 价格
124
广东燕塘乳业股份有限公司 2016 年半年度报告全文
本报告期确认的与租赁相关的费用 2016年度上半年 2015年度上半年
广州广垦仓储有限公司 425,798.55 369,493.63
合 计 425,798.55 369,493.63
2012年5月，公司与广州广垦仓储有限公司续签仓储合同，租赁该公司位于广州市天河区广汕一路680号龙洞库区的三
号仓库一层1号位，面积1,500平方米，租期为2012年6月1日至2014年5月31日，仓储保管费按每月26元/平方米，月租金39,000.00
元，货物出入库装卸费、转仓费按广州广垦仓储有限公司所定收费标准结算。
2014年5月，公司与广州广垦仓储有限公司续签仓储合同，租期为2014年6月1日至2015年5月31日，仓储费按32元/平方
米计算每月48,000.00元，理货服务费按6元/平方米计算每月9,000.00元，货物出入库装卸费、转仓费按广州广垦仓储有限公
司所定收费标准结算。
2015年2月，公司与广州广垦仓储有限公司签订仓储合同，租赁该公司位于广州市天河区广汕一路680号龙洞库区的三号
仓库一层3号、6号库位，面积1,750平方米，租期为2015年2月1日至2016年5月31日，仓储保管费按每月39元/平方米，月租金
68,250.00元，货物出入库装卸费、转仓费按广州广垦仓储有限公司所定收费标准结算 。
2015年8月，公司与广州广垦仓储有限公司签订仓储合同，租赁该公司位于广州市天河区广汕一路680号龙洞库区的三号
仓库二楼3、4、9号库位，面积1,270平方米，租期为2015年8月1日至2016年7月31日，仓储保管费按每月33元/平方米，月租
金41,910.00元，货物出入库装卸费、转仓费按广州广垦仓储有限公司所定收费标准结算。
2016年4月，公司与广州广垦仓储有限公司签订仓储合同，租赁该公司位于广州市天河区广汕一路680号龙洞库区的三号
仓库二楼5号库位，面积443平方米，租期为2016年4月1日至2016年7月31日，仓储保管费按每月33元/平方米，月租金14,6190.00
元，货物出入库装卸费、转仓费按广州广垦仓储有限公司所定收费标准结算。
2015年1月，公司与广东省燕塘投资有限公司签订物业租赁合同，租赁该公司位于天河区新燕花园后门，广州市第75中
学（燕塘校区）正门外左侧斜对面的平房及空地，建筑物面积311平方米，空地面积192平方米，租期为2015年2月1日至2016
年1月31日，平房及空地合计每月租金15,063.00元。
2016年2月，公司与广东省燕塘投资有限公司签订物业租赁合同，租赁该公司位于天河区新燕花园后门，广州市第75中
学（燕塘校区）正门外左侧斜对面的平房及空地，建筑物面积311平方米，空地面积192平方米，租期为2016年2月1日至2017
年1月31日，平房及空地合计每月租金15,063.00元。
（4）关联担保情况
本公司作为担保方：不适用
本公司作为被担保方
单位： 元
担保方 担保金额 担保起始日 担保到期日 担保是否已经履行完毕
广东省燕塘投资有限公
20,000,000.00 2015 年 01 月 01 日 2017 年 12 月 31 日 是
司
关联担保情况说明
无
（5）关联方资金拆借
不适用
125
广东燕塘乳业股份有限公司 2016 年半年度报告全文
（6）关联方资产转让、债务重组情况
不适用
（7）关键管理人员报酬
单位： 元
项目 本期发生额 上期发生额
关键管理人员 2,055,909.77 786,736.50
（8）其他关联交易
公司接受关联方提供服务的收费金额如下： 单位：元
关联方 交易内容 本报告期 上年同期
广东农垦燕岭大厦有限公司 餐饮及住宿服务 - 6,763.00
广东智富时代出版传媒有限公司 广告费 - 24,000.00
广东绿色国际旅行社 租车费 3,000.00 -
广州市广垦柏辉供应链管理有限公司 配送费 19,1658.40 -
6、关联方应收应付款项
（1）应收项目
单位： 元
期末余额 期初余额
项目名称 关联方
账面余额 坏账准备 账面余额 坏账准备
广东农垦燕岭大厦
应收账款 411.60 20.58 1,916.70 95.84
有限公司
东莞市广垦宏远绿
应收账款 340,089.64 17,004.48 153,369.02 7,668.45
色农产品有限公司
广东广垦绿色农产
应收账款 1,183,840.90 59,192.05 591,576.99 29,578.85
品有限公司
深圳市广垦绿色农
应收账款 36,561.79 1,828.09 29,429.25 1,471.46
产品有限公司
广州广垦仓储有限
其他应收款 41,400.00 41,400.00 41,400.00 41,400.00
公司
其他非流动资产 广东省铜锣湖农场 3,500,000.00 3,000,000.00
预付款项 广东省红五月农场 242,666.70 298,666.68
126
广东燕塘乳业股份有限公司 2016 年半年度报告全文
（2）应付项目
单位： 元
项目名称 关联方 期末账面余额 期初账面余额
广东广垦物流发展有限公司
预收账款 1,438.99 60.51
湛江分公司
应付账款 广东省燕塘投资有限公司 75,315.00
广州市广垦柏辉供应链管理
应付账款 110,039.31
有限公司
广东广垦物流发展有限公司
其他应付款 336.50 475.00
湛江分公司
广州市广垦柏辉供应链管理
其他应付款 110,000.00
有限公司
东莞市广垦宏远绿色农产品
其他应付款 15,107.00
有限公司
广东广垦绿色农产品有限公
其他应付款 395.90
司
7、关联方承诺
不适用
8、其他
不适用
十三、股份支付
1、股份支付总体情况
□ 适用 √ 不适用
2、以权益结算的股份支付情况
□ 适用 √ 不适用
3、以现金结算的股份支付情况
□ 适用 √ 不适用
127
广东燕塘乳业股份有限公司 2016 年半年度报告全文
4、股份支付的修改、终止情况
不适用
5、其他
不适用
十四、承诺及或有事项
1、重要承诺事项
资产负债表日存在的重要承诺
截至报告期末，公司无影响正常经营活动需作披露的重大承诺事项。
2、或有事项
（1）资产负债表日存在的重要或有事项
截至2016年6月30日止，公司无影响正常经营活动需作披露的或有事项。
（2）公司没有需要披露的重要或有事项，也应予以说明
公司不存在需要披露的重要或有事项。
3、其他
不适用
十五、资产负债表日后事项
1、重要的非调整事项
不适用
2、利润分配情况
不适用
3、销售退回
不适用
128
广东燕塘乳业股份有限公司 2016 年半年度报告全文
4、其他资产负债表日后事项说明
不适用
十六、其他重要事项
1、前期会计差错更正
（1）追溯重述法
不适用
（2）未来适用法
不适用
2、债务重组
不适用
3、资产置换
（1）非货币性资产交换
不适用
（2）其他资产置换
不适用
4、年金计划
不适用
5、终止经营
不适用
6、分部信息
（1）报告分部的确定依据与会计政策
不适用
129
广东燕塘乳业股份有限公司 2016 年半年度报告全文
（2）报告分部的财务信息
不适用
（3）公司无报告分部的，或者不能披露各报告分部的资产总额和负债总额的，应说明原因
不适用
（4）其他说明
不适用
7、其他对投资者决策有影响的重要交易和事项
不适用
8、其他
不适用
十七、母公司财务报表主要项目注释
1、应收账款
（1）应收账款分类披露
单位： 元
期末余额 期初余额
账面余额 坏账准备 账面余额 坏账准备
类别
计提比 账面价值 账面价值
金额 比例 金额 金额 比例 金额 计提比例
例
按信用风险特征组
41,709,2 2,102,27 39,607,01 34,707, 1,751,202 32,956,207.
合计提坏账准备的 100.00% 5.04% 100.00% 5.05%
90.38 9.72 0.66 409.90 .18 72
应收账款
41,709,2 2,102,27 39,607,01 34,707, 1,751,202 32,956,207.
合计 100.00% 5.04% 100.00% 5.05%
90.38 9.72 0.66 409.90 .18 72
期末单项金额重大并单项计提坏账准备的应收账款：
□ 适用 √ 不适用
组合中，按账龄分析法计提坏账准备的应收账款：
√ 适用 □ 不适用
单位： 元
账龄 期末余额
130
广东燕塘乳业股份有限公司 2016 年半年度报告全文
应收账款 坏账准备 计提比例
1 年以内分项
1 年以内小计 41,568,715.86 2,052,836.87 4.94%
1至2年 130,188.10 39,056.43 30.00%
2至3年 50.00%
3 年以上 10,386.42 10,386.42 100.00%
合计 41,709,290.38 2,102,279.72 5.04%
确定该组合依据的说明：
无
组合中，采用余额百分比法计提坏账准备的应收账款：
□ 适用 √ 不适用
组合中，采用其他方法计提坏账准备的应收账款：
不适用
（2）本期计提、收回或转回的坏账准备情况
本期计提坏账准备金额 351,077.54 元；本期收回或转回坏账准备金额 0.00 元。
其中本期坏账准备收回或转回金额重要的：无
（3）本期实际核销的应收账款情况
不适用
（4）按欠款方归集的期末余额前五名的应收账款情况
名 称 金 额 账龄 占总额的比例(%) 坏账准备期末余额
第一名 6,368,863.98 1年以内 15.27% 318,443.20
第二名 4,348,840.90 1年以内 10.43% 217,442.05
第三名 1,610,561.96 1年以内 3.86% 80,528.10
第四名 1,653,967.29 1年以内 3.97% 82,698.36
第五名 1,533,728.43 1年以内 3.68% 76,686.42
合 计 15,515,962.56 37.20% 775,798.13
（5）因金融资产转移而终止确认的应收账款
不适用
131
广东燕塘乳业股份有限公司 2016 年半年度报告全文
（6）转移应收账款且继续涉入形成的资产、负债金额
不适用
其他说明：
无
2、其他应收款
（1）其他应收款分类披露
单位： 元
期末余额 期初余额
账面余额 坏账准备 账面余额 坏账准备
类别
计提比 账面价值 账面价值
金额 比例 金额 金额 比例 金额 计提比例
例
按信用风险特征组
85,106,3 426,884. 84,679,46 93,501, 375,789.3 93,126,032.
合计提坏账准备的 100.00% 0.50% 100.00% 0.40%
53.23 43 8.80 821.48 0 18
其他应收款
85,106,3 426,884. 84,679,46 93,501, 375,789.3 93,126,032.
合计 100.00% 0.50% 100.00% 0.40%
53.23 43 8.80 821.48 0 18
期末单项金额重大并单项计提坏账准备的其他应收款：
□ 适用 √ 不适用
组合中，按账龄分析法计提坏账准备的其他应收款：
√ 适用 □ 不适用
单位： 元
期末余额
账龄
其他应收款 坏账准备 计提比例
1 年以内分项
1 年以内小计 2,459,499.18 122,824.68 5.00%
1至2年 627,552.00 188,265.60 30.00%
2至3年 79,852.06 39,926.03 50.00%
3 年以上 75,868.12 75,868.12 100.00%
合计 3,242,771.36 426,884.43 13.16%
确定该组合依据的说明：
无
组合中，采用余额百分比法计提坏账准备的其他应收款：
□ 适用 √ 不适用
组合中，采用其他方法计提坏账准备的其他应收款：
□ 适用 √ 不适用
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广东燕塘乳业股份有限公司 2016 年半年度报告全文
（2）本期计提、收回或转回的坏账准备情况
本期计提坏账准备金额 51,095.13 元；本期收回或转回坏账准备金额 0.00 元。
其中本期坏账准备转回或收回金额重要的：无
（3）本期实际核销的其他应收款情况
不适用
（4）其他应收款按款项性质分类情况
单位： 元
款项性质 期末账面余额 期初账面余额
往来款 81,949,910.07 91,627,016.42
押金及保证金 2,668,275.80 1,801,908.60
备用金及其他 488,167.36 72,896.46
合计 85,106,353.23 93,501,821.48
（5）按欠款方归集的期末余额前五名的其他应收款情况
单位： 元
占其他应收款期末
单位名称 款项的性质 期末余额 账龄 坏账准备期末余额
余额合计数的比例
第一名 往来款 53,299,914.13 1-3 年 62.63%
第二名 往来款 18,902,024.86 1 年内 22.21%
第三名 往来款 9,661,642.88 1-2 年 11.35%
第四名 押金 900,000.00 1-2 年 1.06% 170,000.00
第五名 保证金 500,000.00 1 年内 0.59% 25,000.00
合计 -- 83,263,581.87 -- 97.83% 195,000.00
（6）涉及政府补助的应收款项
不适用
（7）因金融资产转移而终止确认的其他应收款
不适用
（8）转移其他应收款且继续涉入形成的资产、负债金额
不适用
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其他说明：
无
3、长期股权投资
单位： 元
期末余额 期初余额
项目
账面余额 减值准备 账面价值 账面余额 减值准备 账面价值
对子公司投资 376,989,175.00 376,989,175.00 371,989,175.00 371,989,175.00
合计 376,989,175.00 376,989,175.00 371,989,175.00 371,989,175.00
（1）对子公司投资
单位： 元
本期计提减值准 减值准备期末余
被投资单位 期初余额 本期增加 本期减少 期末余额
备 额
湛江燕塘乳业有
60,051,950.00 60,051,950.00
限公司
汕头市燕塘乳业
6,000,000.00 6,000,000.00
有限公司
广东燕隆乳业科
283,220,000.00 283,220,000.00
技有限公司
陆丰市新澳良种
奶牛养殖有限公 9,800,000.00 9,800,000.00
司
湛江燕塘澳新牧
12,917,225.00 12,917,225.00
业有限公司
广东燕塘冷冻食
5,000,000.00 5,000,000.00
品有限公司
合计 371,989,175.00 5,000,000.00 376,989,175.00
（2）对联营、合营企业投资
不适用
（3）其他说明
无
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广东燕塘乳业股份有限公司 2016 年半年度报告全文
4、营业收入和营业成本
单位： 元
本期发生额 上期发生额
项目
收入 成本 收入 成本
主营业务 438,233,959.11 285,235,681.98 406,994,200.77 270,863,024.46
其他业务 7,989,856.80 7,461,810.71 2,974,829.03 2,851,549.13
合计 446,223,815.91 292,697,492.69 409,969,029.80 273,714,573.59
其他说明：
无
5、投资收益
单位： 元
项目 本期发生额 上期发生额
成本法核算的长期股权投资收益 1,200,000.00 1,560,000.00
短期理财产品持有期间的投资收益 306,116.45 1,142,301.37
合计 1,506,116.45 2,702,301.37
6、其他
不适用
十八、补充资料
1、当期非经常性损益明细表
√ 适用 □ 不适用
单位： 元
项目 金额 说明
主要是报告期内淘汰生物资产（成母牛）
非流动资产处置损益 -2,970,368.66
产生的损失。
计入当期损益的政府补助（与企业业务密 主要因为报告期内子公司广东燕隆乳业
切相关，按照国家统一标准定额或定量享 4,476,223.81 科技有限公司收到政府部门下拨的土地
受的政府补助除外） 置换补偿款 4,111,505.21 元。
除同公司正常经营业务相关的有效套期保
值业务外，持有交易性金融资产、交易性
主要是报告期内公司购买理财产品产生
金融负债产生的公允价值变动损益，以及 2,124,960.28
的收益。
处置交易性金融资产、交易性金融负债和
可供出售金融资产取得的投资收益
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广东燕塘乳业股份有限公司 2016 年半年度报告全文
除上述各项之外的其他营业外收入和支出 -142,664.36
减：所得税影响额 1,557,232.23
少数股东权益影响额 -422,811.03
合计 2,353,729.87 --
对公司根据《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号——非经常性损益》定义界定的非经常性损益项目，以及把《公
开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号——非经常性损益》中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目，应
说明原因。
□ 适用 √ 不适用
2、净资产收益率及每股收益
每股收益
报告期利润 加权平均净资产收益率
基本每股收益（元/股） 稀释每股收益（元/股）
归属于公司普通股股东的净利润 6.10% 0.31 0.31
扣除非经常性损益后归属于公司
5.81% 0.290 0.290
普通股股东的净利润
3、境内外会计准则下会计数据差异
（1）同时按照国际会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况
□ 适用 √ 不适用
（2）同时按照境外会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况
□ 适用 √ 不适用
（3）境内外会计准则下会计数据差异原因说明，对已经境外审计机构审计的数据进行差异调节的，应注
明该境外机构的名称
不适用
4、其他
不适用
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广东燕塘乳业股份有限公司 2016 年半年度报告全文
第十节 备查文件目录
一、载有公司法定代表人、财务负责人和会计机构负责人签名并盖章的财务报告。
二、报告期内在中国证监会指定报纸上公开披露过的所有公司文件的正本原稿。
三、载有公司法定代表人签名的公司《2016年半年度报告》及其摘要的文本原告。
四、以上备查文件的备置地点：公司董事会办公室。
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