西藏高争民爆股份有限公司
                     风险投资管理制度

                        第一章 总 则
    第一条 为规范西藏高争民爆股份有限公司（以下简称“公司”
或“本公司”）、控股子公司的风险投资行为，建立完善有序的投资
决策管理机制，有效防范投资风险，保证公司资金、财产安全，维护
股东和公司合法权益，根据《中华人民共和国证券法》、《深圳证券
交易所股票上市规则》、《深圳证券交易所中小企业板上市公司规范
运作指引》等法律法规、规范性文件及《西藏高争民爆股份有限公司
章程》（以下简称《公司章程》）等的相关规定，结合公司实际情况，
特制定本制度。
    第二条 本制度所称风险投资，包括股票及其衍生品投资、基金
投资、期货投资、以非房地产为主营业务的上市公司从事房地产投资、
以上述投资为标的的证券投资产品以及深圳证券交易所认定的其他
投资行为。
    以下情形不适用本节风险投资规范的范围：
    （一）固定收益类或者承诺保本的投资行为；
    （二）参与其他上市公司的配股或者行使优先认购权利；
    （三）以战略投资为目的，购买其他上市公司股份超过总股本的
10%，且拟持有三年以上的证券投资；
    （四）公司首次公开发行股票并上市前已进行的投资。
    第三条 公司进行风险投资的原则为：
    （一）公司的风险投资应遵守国家法律、法规、规范性文件等相
关规定；
    （二）公司的风险投资应当防范投资风险，强化风险控制、合理
评估效益；
    （三）公司的风险投资必须与资产结构相适应，规模适度，量力
而行，不能影响自身主营业务的正常运行。
    第四条 公司风险投资的资金来源为公司自有资金。公司不得使
用募集资金等不符合国家法律法规和中国证券监督管理委员会、深圳
证券交易所有关规定的资金直接或间接地进行风险投资。
    第五条 公司在以下期间，不得进行风险投资：
    （一）使用闲置募集资金暂时补充流动资金期间；
    （二）将募集资金投向变更为永久性补充流动资金后十二个月内；
    （三）将超募资金永久性用于补充流动资金或者归还银行贷款后
的十二个月内。
    第六条 公司进行风险投资后的十二个月内，不得使用闲置募集
资金暂时补充流动资金、不得将募集资金投向变更为永久性补充流动
资金、不得将超募资金永久性用于补充流动资金或归还银行贷款。同
时，公司应当在公告中披露该承诺。
    第七条 公司应当以本公司名义设立证券账户和资金账户进行证
券投资，不得使用他人账户或向他人提供资金进行证券投资。
    如果公司已设立证券账户和资金账户，应当在披露董事会决议公
告的同时向深圳证券交易所报备相应的证券账户和资金账户信息。
    如果公司未设立证券账户和资金账户，应当在设立相关证券账户
和资金账户后二个交易日内向深圳证券交易所报备相关信息。
    第八条 本制度适用于公司、全资子公司及控股子公司。未经公
司同意，公司的全资子公司、控股子公司不得进行风险投资。如全资
子公司、控股子公司拟进行风险投资，应先将方案及相关材料报公司，
在公司履行相关程序并获批准后方可由控股子公司实施。
                 第二章 风险投资的决策权限
    第九条 公司进行风险投资的决策权限如下：
    （一）公司进行风险投资，应当经董事会审议通过后及时披露，

进行金额在人民币五千万元以上的除股票及其衍生品投资、基金投资、

期货投资以外的风险投资，还应当提交股东大会审议。

    （二）公司进行股票及其衍生品投资、基金投资、期货投资，应
当经董事会审议通过后提交股东大会审议，并应当取得全体董事三分
之二以上和独立董事三分之二以上同意。处于持续督导期的公司，保
荐机构应当对其股票及其衍生品投资、基金投资、期货投资事项出具
明确的同意意见。
                第三章 风险投资的责任部门及责任人
       第十条 公司董事长为风险投资管理的第一责任人，在董事会或
股东大会授权范围内签署风险投资相关的协议、合同。董事长指定专
门部门或专人负责风险投资项目的调研、洽谈、评估，执行具体操作
事宜。
       第十一条 公司财务部负责风险投资所需资金的筹集、划拨和使
用管理；负责对风险投资项目进行会计核算，并检查、监督其合法性、
真实性，防止公司资产流失；负责对风险投资项目保证金进行管理；
负责及时对风险投资业务进行账务处理并进行相关档案的归档和保
管。
       第十二条 公司进行风险投资后，内部审计部门对公司风险投资
的情况进行定期或不定期检查，并及时向审计委员会报告检查结果。
每个会计年度结束后，内部审计部门负责对风险投资项目的审计与监
督，对所有风险投资项目进行全面检查，并根据谨慎性原则，合理的
预计风险投资可能发生的收益和损失，并向审计委员会报告。
       第十三条 凡违反相关法律法规、本制度及公司其他规定，未按
照公司既定的投资方案进行操作，致使公司遭受损失的，应视具体情
况，由相关责任人员承担相应的责任。
        第四章 信息管理、信息披露和内部信息报告程序
    第十四条 公司风险投资活动应严格遵守中国证券监督管理委员
会、深圳证券交易所及公司对信息管理和信息披露方面的规定。
    第十五条 公司在调研、洽谈、评估风险投资项目时，内幕信息
知情人对已获知的未公开的信息负有保密的义务，不得擅自以任何形
式对外披露。由于工作失职或违反本制度规定，给公司带来严重影响
或损失的，公司将根据情况给予该责任人相应的批评、警告、直至解
除劳动合同等处分；情节严重的，将给予经济处罚；涉嫌违法或犯罪
的，公司将按相关法律法规的相关规定移送司法机关进行处理。
    第十六条 风险投资实施过程中，发现投资方案有重大漏洞、项
目投资实施的外部环境发生重大变化或受到不可抗力的影响、项目有
实质性进展或实施过程中发生重大变化时，董事、监事、高级管理人
员或公司其他信息知情人应第一时间向董事长报告。
    第十七条 公司董事会应当在做出风险投资决议后二个交易日内
向深圳证券交易所提交以下文件：
    （一）董事会决议及公告；
    （二）独立董事就相关审批程序是否合规、内控程序是否建立健
全、对公司的影响等事项发表的独立意见；
    （三）保荐机构应就该项风险投资的合规性、对公司的影响、可
能存在的风险、公司采取的风险控制措施是否充分有效等事项进行核
查，并出具明确同意的意见（如有）；
    （四）以公司名义开立的证券账户和资金账户（适用股票及其衍
生品投资、基金投资、期货投资）。
    第十八条 公司进行股票及其衍生品投资、基金投资、期货投资，
至少应当披露以下内容：
    （一）投资概述，包括投资目的、投资额度、投资方式、投资期
限、资金来源等；
    上述所称投资额度，包括将证券投资收益进行再投资的金额，即
任一时点证券投资的金额不得超过投资额度。
    （二）投资的内控制度，包括投资流程、资金管理、责任部门及
责任人等；
    （三）投资的风险分析及公司拟采取的风险控制措施；
    （四）投资对公司的影响；
    （五）独立董事意见；
    （六）保荐机构意见（如有）；
    （七）深圳证券交易所要求的其他内容。
                           第五章 附则
    第十九条 本制度未尽事宜，按照有关法律、法规、规范性文件
和《公司章程》等相关规定执行；本制度如与今后颁布的有关法律、
法规、规范性文件或经合法程序修改后的《公司章程》相抵触时，按
照有关法律、法规、规范性文件和《公司章程》等相关规定执行。
    第二十条 本制度由公司董事会负责解释及修订，未尽事宜，遵
照有关法律法规、规章、规范性文件和《公司章程》的规定执行。
    第二十一条 本制度自公司董事会审议通过之日起生效并实施。




                                   西藏高争民爆股份有限公司
                                   二零一七年十二月二十二日