实丰文化发展股份有限公司
2018 年度财务决算报告
受美国玩具反斗城破产影响导致海外市场波动较大、世界玩具市场需求疲软
及中美贸易摩擦等诸多不利因素的形势下，公司全体员工在董事会的领导下，努
力完成制订的年度经营计划，持续强化管理效率，提升营销和服务水平，克服原
材料价格和劳动力成本上涨的压力，基本完成年度各项任务目标。
一、 财务报表编制情况
1、 公司以持续经营为基础，根据实际发生的交易和事项，按照《企业会计
准则》及其具体会计准则的规定进行确认和计量，在此基础上编制财务报表。
2、 财务报表真实、完整地反映了公司 2018 年 12 月 31 日的财务状况，以
及 2018 年度经营成果和现金流量等财务信息。
3、 报告期内，公司不存在前期差错更正的事项，公司无重大会计政策、重
大会计估计、重大会计核算方法变更事项发生。
4、 财务报表业经广东正中珠江会计师事务所（特殊普通合伙）审计。
二、 基本财务状况
1、 主要经营指标
单位：人民币万元
本报告期
项 目 2018 年 2017 年
同比增减
营业总收入 39,795.73 43,664.80 -8.86%
营业利润 3,770.68 4,769.03 -20.93%
利润总额 3,782.21 5,049.18 -25.09%
归属于公司股东的净利润 3,196.84 4,339.88 -26.34%
归属于公司股东的扣除非经常性
2,711.23 3,613.52 -24.97%
损益的净利润
经营活动产生的现金流量净额 1,368.57 3,633.68 -62.34%
本报告期末比
项 目 2018 年度末 2017 年度末
上年度末增减
2018 年度财务决算报告
总资产 60,832.73 58,805.39 3.45%
归属于公司股东的所有者权益 56,917.13 54,186.02 5.04%
①. 报告期公司营业总收入同比下降 8.86%，主要系报告期受全球玩具市场
疲软及中美贸易摩擦的影响，公司海外接单较为谨慎，造成收入较去年同期有所
下降。
②. 报告期归属于公司股东扣除非经常性损益的净利润同比减少 24.97%，主
要系受海外制造订单减少导致净利润下滑。
③. 报告期经营活动产生的现金流量金额同比减少 62.34%，主要系销售收入
的下降及客户回款周期变长所致。
2、 主要财务指标
1） 盈利指标
本报告期
项 目 2018 年 2017 年
同比增减
基本每股收益（元/股） 0.40 0.59 -32.20%
稀释每股收益（元/股） 0.40 0.59 -32.20%
扣除非经常性损益后的基本每股
0.34 0.49 -30.61%
收益（元/股）
加权平均净资产收益率（%） 5.73% 9.59% -3.86%
扣非后加权平均净资产收益率（%） 4.86% 7.99% -3.13%
每股经营活动产生的现金流量净
0.17 0.50 -65.48%
额（元/股）
本报告期末比
项目 2018 年度末 2017 年度末
上年度末增减
归属于公司股东的每股净资产（元
7.11 6.77 0.34
/股）
2） 偿债能力指标
本报告期
财务指标名称 2018 年 2017 年
同比增减
1、流动比率 10.47 8.84 1.63
2、速动比率 8.94 7.84 1.10
3、资产负债率 6.44% 7.86% -1.42%
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2018 年度财务决算报告
3） 资产管理能力指标
本报告期
财务指标名称 2018 年 2017 年
同比增减
1、应收账款周转率（次） 4.06 5.27 -1.21
2、存货周转率（次） 6.24 7.76 -1.52
3、总资产周转率（次） 0.66 0.94 -0.28
三、 经营业务情况
1、 营业总收入按主营及其他业务情况
单位：人民币万元
项 目 营业收入 占营业总收入比重
玩具业务收入 38,966.39 97.92%
游戏业务收入 807.35 2.03%
其他业务收入 22.00 0.06%
营业总收入 39,795.73 100.00%
2、 主营业务（玩具）按产品和地区分布情况
1） 分产品经营情况
单位：人民币万元
主营业务 主营业务 主营业务收 主营业务成 毛利率同
产品类别 毛利率
收入 成本 入同比增减 本同比增减 比增减
电动遥控玩具 17,306.33 12,379.87 28.47% -16.05% -16.48% 0.37%
婴幼玩具 7,796.76 5,699.41 26.90% -39.26% -39.81% 0.67%
车模玩具 354.87 271.83 23.40% -65.73% -64.99% -1.62%
动漫游戏衍伸
189.27 135.61 28.35% -52.15% -51.32% -1.23%
品玩具
其他玩具 1,242.91 936.96 24.62% -41.46% -41.49% 0.04%
玩具自产小计 26,890.14 19,423.68 27.77% -27.33% -27.92% 0.59%
玩具贸易 12,076.25 10,949.35 9.33% 125.42% 130.38% -1.95%
玩具业务合计 38,966.39 30,373.03 22.05% -8.02% -4.19% -3.12%
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2） 分地区经营情况
单位：人民币万元
主营业务 主营业务 主营业务收 主营业务成 毛利率同
地区名称 毛利率
收入 成本 入同比增减 本同比增减 比增减
亚洲 6,048.94 4,702.63 22.26% -43.57% -41.39 -2.90%
北美洲 14,368.40 10,844.47 24.53% -11.83% -6.62% -4.21%
欧洲 10,345.70 8,288.98 19.88% 19.22% 20.55% -0.88%
南美洲 1,330.85 1,224.97 7.96% -2.25% 3.23% -4.88%
大洋洲 155.24 141.41 8.91% -83.43% -81.08% -11.34%
非洲 1,897.49 1,721.66 9.27% 100.00% 100.00% 9.27%
国内 4,819.77 3,448.90 28.44% 10.29% 6.01% 2.89%
玩具业务合计 38,966.39 30,373.03 22.05% -8.02% -4.19% -3.12%
四、 资产、负债、权益及损益类情况
1、 主要资产情况
单位：人民币万元
2018 年末 2017 年末
项 目 占总资产 占总资产 同比增减
金额 金额
比重 比重
货币资金 18,396.76 30.24% 15,399.00 26.19% 19.47%
应收账款 10,816.40 17.78% 8,793.79 14.95% 23.00%
预付款项 1,902.75 3.13% 2,598.24 4.42% -26.77%
其他应收款 64.62 0.11% 330.83 0.56% -80.47%
存货 5,556.60 9.13% 4,251.01 7.23% 30.71%
其他流动资产 1,278.14 2.10% 6,233.49 10.60% -79.50%
固定资产 17,736.78 29.16% 8,604.53 14.63% 106.13%
无形资产 4,759.88 7.82% 3,363.18 5.72% 41.53%
递延所得税资产 120.58 0.20% 89.43 0.15% 34.83%
其他非流动资产 200.22 0.33% 9,141.88 15.55% -97.81%
1） 货币资金报告期末同比增加 19.47%，主要系报告期募集资金理财到期转
回增加所致。
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2） 应收账款报告期末同比增长 23.00%，主要系海外玩具市场动荡及需求持
续疲软，客户资金回款资金较长所致。
3） 预付款项报告期末同比减少 26.77%，主要系公司预付材料款入库结转减
少，同期存货增加所致。
4） 其他应收款报告期末同比减少 80.47%，主要系报告期末应收出口退税余
额减少所致。
5） 存货报告期末同比增长 30.71%，主要系塑料原料的价格受国际原油价格
和汇率变动的影响较大，受 18 年人民币持续贬值以及 18 年 10 月至 12 月期间国
际原油价格持续大幅下跌的影响，塑料原料价格处于相对低位，公司通过先预付
供应商部分货款的方式锁定价格，采购一定量的存货作为库存，导致 18 年存货
较去年明显增加。
6） 其他流动资产报告期末同比减少 79.50%，主要系使用闲置募集资金购买
银行理财产品到期转回所致。
7） 固定资产报告期末同比增加 106.13%，主要系所购置的深圳子公司办公
场地产权手续办理完毕由其他非流动资产转入，以及深圳子办公场地装修费用增
加所致。
8） 无形资产报告期末同比增加 41.53%，主要系使用募集资金对玩具生产基
地建设项目基建投入增加所致。
9） 递延所得税资产报告期末同比增长 34.83%，主要系提取的坏账准备和存
货跌价损失增加，导致相应的递延所得税资产增加所致。
其他非流动资产报告期末同比减少 97.81%，主要系深圳前海购置办公场地
产权手续办理完毕，由其他非流动资产转入固定资产所致。
2、主要负债情况
单位：人民币万元
2018 年末 2017 年末
项 目 占总负债 占总负债 同比增减
金额 金额
比重 比重
应付账款 2,120.38 54.15% 2,699.94 58.45% -21.47%
预收账款 537.00 13.71% 701.04 15.18% -23.40%
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2018 年末 2017 年末
项 目 占总负债 占总负债 同比增减
金额 金额
比重 比重
应付职工薪酬 491.76 12.56% 414.99 8.98% 18.50%
应交税费 280.04 7.15% 354.29 7.67% -20.96%
其他应付款 119.45 3.05% 3.74 0.08% 3095.13%
一年内到期的非
82.36 2.10% 78.58 1.70% 4.82%
流动负债
长期借款 226.50 5.78% 294.66 6.38% -23.13%
递延收益 58.11 1.48% 72.14 1.56% -19.45%
1）应付账款报告期末同比减少 21.47%，主要系本年订单量较上年同期有所
减少，公司除塑料原料外的其他材料采购量有所减少影响所致。
2）预收账款报告期末同比减少 23.40%，主要系报告期订单量下降增加所致。
3）应付职工薪酬报告期末同比增加 18.50%，主要系公司整体劳动力成本上
升及深圳研发部门增加人员影响所致。
4）应交税费报告期末同比减少 20.96%，主要系公司利润下滑，相应应缴企
业所得税减少所致。
5）其他应付款报告期末同比增加 3095.13%%，主要系期末应付各项经营费
用未结清所致。
6）一年内到期的非流动负债报告期末同比增长 4.82%，主要系将长期借款
一年内到期的部分重分类所致。
7）长期借款报告期末同比减少 23.13%，主要系通过按揭贷款方式购入车辆
借款本金减少所致。
8）递延收益报告期末同比减少 19.45%，主要系与资产相关的政府补贴逐期
摊销所致。
3、主要股东权益情况
单位：人民币万元
2018 年末 2017 年末
项 目 占股东权 占股东权 同比增减
金额 金额
益比重 益比重
股本 8,000.00 14.06% 8,000.00 14.76% 0.00%
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2018 年末 2017 年末
项 目 占股东权 占股东权 同比增减
金额 金额
益比重 益比重
资本公积 30,780.23 54.08% 30,780.23 56.80% 0.00%
其他综合收益 29.97 0.05% 15.70 0.03% 90.89%
盈余公积 2,050.66 3.60% 1,706.90 3.15% 20.14%
未分配利润 16,056.26 28.21% 13,683.19 25.25% 17.34%
4、除收入成本外的主要损益类情况
单位：人民币万元
项 目 2018 年 2017 年 同比增减
销售费用 2,845.50 3,294.87 -13.64%
管理费用 2,305.17 1,664.47 38.49%
研发费用 1,108.85 1,421.77 -22.01%
财务费用 -759.91 656.61 -215.73%
资产减值损失 177.22 66.76 165.47%
其他收益 98.67 114.39 -13.74%
投资收益 459.27 459.89 -0.14%
资产处置收益 1.84 0.47 291.38%
营业外收入 111.55 292.19 -61.82%
营业外支出 100.01 12.04 730.50%
所得税费用 585.38 709.29 -17.47%
1）报告期公司销售费用同比减少 13.64%，主要系玩具订单减少，销售部门
薪酬减少 36.45%和运输费减少 25.68%，以及游戏业务宣传费用增加 108.87%和
游戏联运渠道费减少 69.28%共同影响所致。
项 目 2018 年度 2017 年度 变动金额 同比增减
职工薪酬 450.13 708.28 -258.16 -36.45%
运输费 562.29 756.53 -194.24 -25.68%
业务宣传费 1,097.44 525.42 572.02 108.87%
渠道费 237.65 773.48 -535.83 -69.28%
2）报告期公司管理费用同比增加 38.49%，主要系职工薪酬增长 54.92%、折
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2018 年度财务决算报告
旧费及摊销增加 174.43%、中介及咨询机构费增加 145.34%、以及上市费用减少
100.00%共同影响所致。
项 目 2018 年度 2017 年度 变动金额 同比增减
职工薪酬 1,032.46 666.46 366.00 54.92%
折旧费及摊销 578.25 210.71 367.54 174.43%
中介及咨询机构费 173.90 70.88 103.02 145.34%
上市费用 - 151.45 -151.45 -100.00%
3）报告期公司研发费用同比减少 22.01%，主要系玩具市场需求疲软，严格
控制研发投入成本，提高研发效益。
4）报告期公司财务费用同比减少 215.73%，主要系受人民币兑美元贬值影
响，公司出口业务汇况损益大幅增加影响所致。
5）报告期公司资产减值损失同比增长 165.47%，主要系报告期末应收账款
增加相应计提坏账损失和对存货计提跌价损失所致。
6）报告期公司其他收益同比减少 13.74%%，主要系取得与企业日常活动相
关的政府补助减少所致。
7）报告期公司投资收益同比减少 0.14%，主要系用暂时闲置募集资金购买
理财产品形成的收益减少所致。
8）报告期公司营业外收入同比减少 61.82%，主要系取得与企业日常活动无
关的政府补助减少所致。
9）报告期公司营业外支出同比增加 730.50%，主要系公益性捐赠支出增加
所致。
五、 现金流状况
单位：人民币万元
项目 2018 年度 2017 年度 同比增减
经营活动现金流入量 42,178.18 46,310.67 -8.92%
经营活动现金流出量 40,809.61 42,676.99 -4.38%
经营活动产生的现金流量净额 1,368.57 3,633.68 -62.34%
投资活动现金流入量 89,449.27 71,366.16 25.34%
投资活动现金流出量 87,104.72 87,652.29 -0.62%
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2018 年度财务决算报告
项目 2018 年度 2017 年度 同比增减
投资活动产生的现金流量净额 2,344.54 -16,286.13 -114.40%
筹资活动现金流入量 1,848.41 21,104.55 -91.24%
筹资活动现金流出量 2,445.82 1,036.55 135.96%
筹资活动产生的现金流量净额 -597.41 20,068.00 -102.98%
现金及现金等价物净增加额 3,255.88 7,294.69 -55.37%
1） 报告期公司经营活动产生的现金净流入量同比减少 62.34%，主要系海外
玩具市场需求疲软，客户资金周转变慢，公司适当延长对长期合作重点客户的信
用期限导致经营活动产生的现金净流量较上年度有所减少。
2） 报告期公司投资活动产生的现金净流出量同比减少 114.40%，主要购建
固定资产、无形资产和其他长期资产支付的现金减少所致。
3） 报告期公司筹资活动产生的现金净流入量同比减少 102.98%，主要系上
年度首次公开发行新股收到募集资金增加所致。
六、公司主要设备盈利能力、使用情况及减值情况。
公司玩具产品主要设备为注塑机，一般无大型机器设备。2018 年末公司机
器设备净值为 1,600.52 万元，占公司总资产的 9.38%，公司主要机器设备使用
良好。
报告期内公司各项资产中，对应收款项和存货计提减值，目前公司拥有的固
定资产和无形资产质量良好，不存在闲置资产、非经营性资产和不良资产。
报告期内各期末公司资产减值损失情况
单位：人民币万元
项 目 2018 年 2017 年 增长额 同比增减
坏账损失 103.71 66.76 36.95 55.35%
存货跌价损失 73.51 - 73.51 100.00%
固定资产减值损失 - - - -
合 计 177.22 66.76 110.46 165.28%
实丰文化发展股份有限公司
二○一九年四月二十五日
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