广东汤臣倍健生物科技股份有限公司 2011 年第一季度季度报告正文
证券代码：300146 证券简称：汤臣倍健 公告编号：2011-025
广东汤臣倍健生物科技股份有限公司 2011 年第一季度季度报告正文
§1 重要提示
1.1 本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、
误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。
1.2 没有董事、监事、高级管理人员对本报告内容的真实性、准确性和完整性无法保证或存在异议。
1.3 公司全体董事以通讯表决方式通过了 2011 年第一季度报告正文。
1.4 公司第一季度财务报告未经会计师事务所审计。
1.5 公司负责人梁允超先生、主管会计工作负责人付恩平先生及会计机构负责人(会计主管人员)杨磊
女士声明：保证季度报告中财务报告的真实、完整。
§2 公司基本情况
2.1 主要会计数据及财务指标
单位：元
本报告期末比上年度期末增减
本报告期末 上年度期末
（%）
总资产（元） 1,714,760,915.70 1,753,646,608.79 -2.22%
归属于上市公司股东的所有者权益（或股东权
1,665,327,375.72 1,624,368,147.02 2.52%
益）（元）
归属于上市公司股东的每股净资产（元/股） 30.46 29.71 2.52%
年初至报告期期末 比上年同期增减（%）
经营活动产生的现金流量净额（元） 3,017,352.63 -24.04%
每股经营活动产生的现金流量净额（元/股） 0.06 -43.05%
报告期 上年同期 本报告期比上年同期增减（%）
营业总收入（元） 130,220,101.73 85,348,185.09 52.58%
归属于上市公司股东的净利润（元） 40,959,228.70 32,684,032.31 25.32%
基本每股收益（元/股） 0.75 0.80 -6.25%
稀释每股收益（元/股） 0.75 0.80 -6.25%
加权平均净资产收益率（%） 2.49% 26.50% 减少 24.01 个百分点
扣除非经常性损益后的加权平均净资产收益率
2.49% 26.45% 减少 23.96 个百分点
（%）
注：根据《公开发行证券的公司信息披露编报规则第 9 号—净资产收益率和每股收益的计算及披露》（2010 年修订）的相关
规定，2010 年同期每股收益指标系按照加权平均股本 4100 万股来计算，本报告期每股收益指标系按照加权平均股本 5468
万股来计算。
非经常性损益项目
√ 适用 □ 不适用
单位：元
1
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非经常性损益项目 金额 附注（如适用）
非流动资产处置损益 -7,754.00
除上述各项之外的其他营业外收入和支出 76,886.53
所得税影响额 -11,620.38
合计 57,512.15 -
2.2 报告期末股东总人数及前十名无限售条件股东持股情况表
单位：股
报告期末股东总数（户） 7,841
前十名无限售条件流通股股东持股情况
股东名称（全称） 期末持有无限售条件流通股的数量 种类
中国建设银行－兴业社会责任股票型证券投资基金 735,987 人民币普通股
中国建设银行－华安宏利股票型证券投资基金 669,571 人民币普通股
交通银行－安顺证券投资基金 666,600 人民币普通股
交通银行－汉兴证券投资基金 490,821 人民币普通股
国信证券股份有限公司 439,471 人民币普通股
中国工商银行－新华泛资源优势灵活配置混合型证券投资基金 311,160 人民币普通股
云南国际信托有限公司－云信成长 2007-2 第六期集合资金信托 270,000 人民币普通股
中国建设银行－华富收益增强债券型证券投资基金 270,000 人民币普通股
中国建设银行－国投瑞银优化增强债券型证券投资基金 265,143 人民币普通股
中国建设银行－交银施罗德增利债券证券投资基金 260,000 人民币普通股
2.3 限售股份变动情况表
单位：股
本期解除限售 本期增加
股东名称 期初限售股数 期末限售股数 限售原因 解除限售日期
股数 限售股数
梁允超 31,437,883 0 0 31,437,883 首发承诺 2013-12-15
1,425,834 股 2011-12-15 解禁，
汤 晖 2,026,668 0 0 2,026,668 首发承诺
600,834 股 2012-12-15 解禁
1,052,503 股 2011-12-15 解禁，
陈 宏 1,524,206 0 0 1,524,206 首发承诺 122,100 股 2012-10-28 解禁，
349,603 股 2012-12-15 解禁
1,052,503 股 2011-12-15 解禁，
梁水生 1,517,106 0 0 1,517,106 首发承诺 118,550 股 2012-10-28 解禁，
346,053 股 2012-12-15 解禁
613,336 股 2011-12-15 解禁，
兰俊杰 1,321,673 0 0 1,321,673 首发承诺 47,500 股 2012-10-28 解禁，
660,837 股 2012-12-15 解禁
孙晋瑜 1,279,966 0 0 1,279,966 首发承诺 2013-12-15
480,010 股 2011-12-15 解禁，
龚炳辉 983,320 0 0 983,320 首发承诺 11,650 股 2012-10-28 解禁，
491,660 股 2012-12-15 解禁
168,003 股 2011-12-15 解禁，
王中伟 336,007 0 0 336,007 首发承诺
168,004 股 2012-12-15 解禁
2
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46,404 股 2011-12-15 解禁，34,950
周许挺 162,708 0 0 162,708 首发承诺 股 2012-10-28 解禁，81,354 股
2012-12-15 解禁
60,981 股 2011-12-15 解禁，2,750
龙翠耘 85,463 0 0 85,463 首发承诺 股 2012-10-28 解禁，21,732 股
2012-12-15 解禁
31,850 股 2012-10-28 解禁，31,850
黄 敏 63,700 0 0 63,700 首发承诺
股 2012-12-15 解禁
14,600 股 2012-10-28 解禁，14,600
蒋 钢 29,200 0 0 29,200 首发承诺
股 2012-12-15 解禁
13,800 股 2012-10-28 解禁，13,800
孙大千 27,600 0 0 27,600 首发承诺
股 2012-12-15 解禁
13,650 股 2012-10-28 解禁，13,650
王志辉 27,300 0 0 27,300 首发承诺
股 2012-12-15 解禁
11,200 股 2012-10-28 解禁，11,200
李祖伟 22,400 0 0 22,400 首发承诺
股 2012-12-15 解禁
10,150 股 2012-10-28 解禁，10,150
周 霆 20,300 0 0 20,300 首发承诺
股 2012-12-15 解禁
10,050 股 2012-10-28 解禁，10,050
朱新发 20,100 0 0 20,100 首发承诺
股 2012-12-15 解禁
9,800 股 2012-10-28 解禁，9,800
梁英男 19,600 0 0 19,600 首发承诺
股 2012-12-15 解禁
9,800 股 2012-10-28 解禁，9,800
余 刚 19,600 0 0 19,600 首发承诺
股 2012-12-15 解禁
9,250 股 2012-10-28 解禁，9,250
杨守志 18,500 0 0 18,500 首发承诺
股 2012-12-15 解禁
6,850 股 2012-10-28 解禁，6,850
吴震瑜 13,700 0 0 13,700 首发承诺
股 2012-12-15 解禁
6,500 股 2012-10-28 解禁，6,500
熊汉华 13,000 0 0 13,000 首发承诺
股 2012-12-15 解禁
6,250 股 2012-10-28 解禁，6,250
余 震 12,500 0 0 12,500 首发承诺
股 2012-12-15 解禁
3,350 股 2012-10-28 解禁，3,350
赵春丽 6,700 0 0 6,700 首发承诺
股 2012-12-15 解禁
2,750 股 2012-10-28 解禁，2,750
郑钟侨 5,500 0 0 5,500 首发承诺
股 2012-12-15 解禁
2,650 股 2012-10-28 解禁，2,650
邓杰伟 5,300 0 0 5,300 首发承诺
股 2012-12-15 解禁
网下询价发行股 网下配售相
2,700,000 2,700,000 0 0 已于 2011 年 3 月 15 日解禁
份 关规定
合计 43,700,000 2,700,000 0 41,000,000 － －
§3 管理层讨论与分析
3.1 公司主要会计报表项目、财务指标大幅度变动的情况及原因
√ 适用 □ 不适用
（一）资产负债表项目大幅变动情况与原因说明
1.应收账款期末余额 3,630.30 万元，较年初余额增长 179.64％，主要是公司销售规模大幅增加，及公司根据业务量按照信用政
3
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策调高部分客户信用额度所致，通常公司会在年初授予客户信用额度，年底集中进行清收，所以公司年中的应收账款余额往
往会较年底的余额大。
2.应收利息期末余额 413.78 万元，较年初余额增长 142.03％，主要原因是应收未到期的定期存款利息增加。
3.其他应收款期末余额 461.18 万元，较年初余额增长 92.57％，主要是公司业务规模扩大而增加的员工差旅与办理业务的预借
款、以及直营营养中心开拓而增加的预付租赁押金等所致。
4.固定资产期末余额 12,472.85 万元，较年初余额增长 119.65％，主要原因是 2010 年底公司为长远战略发展考虑购置了集“顾
客服务中心、营养健康研究中心、连锁总部及分公司办公场所”功能于一体的综合运营办公场所，公司于 2011 年 3 月对该办
公场所进行了验收，计入固定资产核算。
5.在建工程期末余额 1,454.53 万元，较年初余额增长 86.14％，主要是募投项目中的生产车间新建项目的工程施工投入增加所
致。
6.应付账款期末余额 2,863.76 万元，较年初余额增长 41.82％，主要是公司业务规模扩大所致。
7.应交税费期末余额 1,002.83 万元，较年初余额增加 687.44％，主要原因是公司应交 2011 年一季度所得税及 3 月增值税增加。
8.其他应付款期末余额 481.21 万元，较年初余额减少 56.15％，主要原因是公司在 2011 年年初支付 2010 年底按受益期计提的
品牌推广费以及应付其他款项。
（二）利润表项目大幅变动情况与原因说明
1.报告期内公司实现营业收入 13,022.01 万元，较上年同期增长 52.58％，主要是公司积极开拓市场以及以姚明为形象代表的品
牌力不断加强而使主营的膳食营养补充剂销售收入大幅增加所致。
2.报告期内公司营业成本为 4,716.51 万元，较上年同期增长 48.89％，主要原因是随着营业收入大幅增加而增加，增加幅度略
低于营业收入增加幅度。
3.报告期内公司销售费用 3,162.94 万元，较上年同期增长 226.93％，增长幅度大于营业收入增长的幅度，主要是品牌推广费较
上年同期大幅增加所致。报告期内品牌推广费金额 1,868.69 万元，占营业收入的 14.35％，上年同期品牌推广费金额 231.87
万元，占营业收入的 2.72％。报告期内品牌推广费较上年同期增加 1,636.82 万元，原因是：2010 年度经营中考虑到下半年要
推出新的品牌形象代言人，所以在上半年大幅压缩了品牌推广费，在下半年再围绕新的形象代言人姚明加大媒体广告等品牌
推广投入，2010 年度全年品牌推广费合计 3,948.85 万元，，占营业收入的 11.41％，其中第一季度、第二季度分别发生品牌推
广费用 231.87 万元、305.87 万元，合计 537.74 万元，合计占当年品牌推广费的 13.62%；下半年共发生品牌推广费 3,411.11
万元，占当年品牌推广费的 86.38%。为配合以姚明为核心的新的品牌形象的推广，不断提升公司的品牌力优势，2011 年公司
已经制定明确的年度推广方案，将延续 2010 年底的品牌推广计划及相关媒体推广安排，适度加大全年品牌推广费投入比例，
全年品牌推广费投入基本保持均衡。
4.报告期内公司管理费用 753.08 万元，较上年同期增长 71.55％，增长的主要原因是公司业务规模扩大导致人工费用以及办公
费、车辆使用费等行政费用增加。
5.报告期内公司财务费用-705.72 万元，较上年同期减少 716.96 万元，幅度为 6,380.16％，主要原因是公司 2010 年底增加募集
资金净额 142,525.80 万元而大幅增加的利息收入。
6.报告期内归属于上市公司股东的净利润为 4,095.92 万元，较上年同期增长 25.32％，净利润的增长幅度低于营业收入增长的
幅度，主要原因是本期的销售费用增长幅度较大（原因如上述第 3 点）。本期销售费用占营业收入的比例为 24.29％，去年同
期销售费用占营业收入的比例为 11.34％，比例增加了 12.95 个百分点，导致净利润增长幅度低于营业收入的增长幅度。
（三）现金流量表项目大幅变动情况与原因说明
1.报告期内经营活动产生的现金流量净额 301.74 万元，较上年同期减少 24.04％，主要是公司报告期内应收账款与存货均有所
增加所致。
2.报告期内投资活动产生的现金流量净额-5,832.56 万元，较上年同期减少 5,552.99 万元，幅度为 1986.26％，主要原因是根据
募集资金投资计划实施项目投资而增加的现金支出。
3.报告期内筹资活动产生的现金流量净额-7,422.52 万元，较上年同期减少 7,407.38 万元，幅度为 48946.92％，主要原因是 2011
年年初归还银行贷款 7,000.00 万元及支付上市费用而产生的现金流量支出增加。
（四）主要指标大幅度变动的情况及原因
由于公司 2010 年年底在深圳证券交易所创业板上市，增加募集资金净额 142,525.80 万元，导致公司净资产大幅提高，故本期
的加权平均净资产收益率、扣除非经常性损益后的加权平均净资产收益率两项指标大幅降低。（其他指标大幅度变动情况及原
因说明见上述描述）
3.2 业务回顾和展望
（一）报告期总体经营情况回顾
报告期内公司主营的膳食营业补充剂销售业务继续保持良好的发展态势，经营业绩较去年同期稳步增长，本期实现营业收入
为 13,022.01 万元，较去年同期增长 52.58%，实现营业利润 4,826.81 万元，较去年同期增长 25.11%，实现归属于上市公司股
东的净利润为 4,095.92 万元，较去年同期增长 25.32%。
（二）2011 年发展展望
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膳食营养补充剂市场发展主要取决于消费者的健康意识和消费水平，随着我国社会经济水平快速发展，居民可支配收入的增
长，我国的营养健康产品的消费水平得到了很大的提高；同时随着城镇化进程加快、人口老龄化、医疗费用增加，“治未病”
的观念不断深入，国民健康观念在不断强化，对行业发展产生巨大的推动；另外行业相关法规和政策逐步完善，营养健康产
业与膳食营养补充剂行业有望持续快速发展，对比发达国家的市场情况，我国营养健康产品的消费量远远低于世界平均水平，
在中国蕴含着巨大发展机会与增长潜力。
为了抓住膳食营业补充剂在中国快速发展的良好契机，确保 2011 年度销售收入、净利润较 2010 年度持续快速增长，公司围
绕发展战略重点抓好以下各方面的工作：继续加大产品研发的投入，保持产品科技优势；加大营销网络建设的投入，提升“渠
道力”核心竞争优势；适当加大品牌推广投入，提升“品牌力”竞争优势；加大信息系统建设的投入，提高公司管理水平；
加大注册营养师及各类专业人员的培养、引进。以优质的产品、先进的服务为基石，以强大的营销网络和品牌影响力为路径，
以学习、创新、高效、稳定的管理团队为保障，提升品牌价值，拉动产品销售，争取超额完成销售任务。
§4 重要事项
4.1 公司、股东及实际控制人承诺事项履行情况
√ 适用 □ 不适用
（一）关于股份的流通限制和自愿锁定股份的承诺
本公司控股股东和实际控制人梁允超先生和关联方孙晋瑜女士承诺：“自公司股票上市之日起 36 个月内，不转让或者委托他
人管理本人在公司本次公开发行股票前已持有的公司股份，也不由公司收购该部分股份”。
本公司其他股东承诺：“自公司股票上市之日起 12 个月内，不转让或者委托他人管理本人在公司本次公开发行股票前已持有
的公司股份，也不由公司收购该部分股份”。
汤晖、陈宏、梁水生、兰俊杰、龚炳辉、王中伟、周许挺、龙翠耘 8 名股东承诺：“本人有在 2009 年 7 月 27 日完成的对公司
进行增资扩股新增加的股份，在公司股票上市之日起 24 个月内，转让的上述新增股份不超过本人所持有该新增股份总额的
50％”。
陈宏、梁水生、兰俊杰、龚炳辉、周许挺、龙翠耘、黄敏、蒋钢、孙大千、王志辉、李祖伟、周霆、朱新发、余刚、梁英男、
杨守志、吴震瑜、熊汉华、余震、赵春丽、郑钟侨、邓杰伟 22 名股东承诺：“本人有在 2009 年 10 月 28 日完成的对公司进行
增资扩股新增加的股份，该新增股份在 2012 年 10 月 28 日之前不得转让”。
梁允超、汤晖、梁水生 3 名董事，蒋钢、周霆 2 名监事，陈宏、龙翠耘、周许挺 3 名高级管理人员承诺：“在作为公司董事、
监事、高级管理人员期间，本人将向公司申报所持有的公司的股份及其变动情况，在任职期间每年转让的股份不超过本人所
持有的公司股份总数的 25%。自公司股票上市之日起一年内和离职后半年内，不转让本人所持有的公司股份；在申报离职半
年后的三年内，每年转让的股份不得超过其所持公司股份总数的 25%”。
孙晋瑜女士作为本公司实际控制人梁允超先生的关联方，承诺：“梁允超在作为公司董事、监事、高级管理人员期间，本人将
向公司申报所持有的公司的股份及其变动情况，在梁允超任职期间每年转让的股份不超过本人所持有的公司股份总数的 25%。
自公司股票上市之日起一年内和梁允超离职后半年内，不转让本人所持有的公司股份；在梁允超申报离职半年后的三年内，
每年转让的股份不得超过其所持公司股份总数的 25%”。
报告期内，上述人员均完全履行了股份锁定与限制的相关承诺。
（二）关于避免同业竞争的承诺
为避免今后与公司之间可能出现的同业竞争，维护公司全体股东的利益和保证公司的长期稳定发展，公司的控股股东及实际
控制人梁允超先生向本公司出具了《关于避免同业竞争的承诺函》，承诺函的主要内容如下：
“1.本人保证不利用控股股东及实际控制人的地位损害汤臣倍健及汤臣倍健其他股东的利益。
2.在作为汤臣倍健的控股股东及实际控制人期间，本人保证本人及本人全资子公司、实际控制的公司（除汤臣倍健之外）不在
中国境内外以任何形式直接或间接从事与汤臣倍健主营业务或者主营产品相竞争或者构成竞争威胁的业务活动，包括不在中
国境内外投资、收购、兼并与汤臣倍健主营业务或者主要产品相同或者相似的公司、企业或者其他经济组织。”
报告期内，公司的控股股东及实际控制人梁允超先生完全履行了上述承诺。
（三）关于关联交易的承诺
为规范和减少与公司的关联交易，保证关联交易的公开、公平、公正，公司的控股股东及实际控制人梁允超先生承诺：“本人
将尽量避免与汤臣倍健进行关联交易，对于因汤臣倍健生产经营需要而发生的关联交易，本人将严格按照《广东汤臣倍健生
物科技股份有限公司章程》对关联交易做出的规定进行操作”。
公司全体董事（梁允超、汤晖、梁水生、陈平、林斌）承诺：“在公司涉及关联交易事项时，本人将严格按照《广东汤臣倍健
生物科技股份有限公司章程》对关联交易做出的规定进行操作”。
报告期内，相关人员均完全履行了上述承诺。
5
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4.2 募集资金使用情况对照表
√ 适用 □ 不适用
单位：万元
募集资金总额 142,525.80
本季度投入募集资金总额 16,376.07
报告期内变更用途的募集资金总额 0.00
累计变更用途的募集资金总额 0.00
已累计投入募集资金总额 16,376.07
累计变更用途的募集资金总额比例 0.00%
是否
已变 截至期末 项目可行
募集资金 截至期末 项目达到预 是否达
承诺投资项目和超募 更项 调整后投 本季度投 投资进度 本季度实 性是否发
承诺投资 累计投入 定可使用状 到预计
资金投向 目(含 资总额(1) 入金额 (%)(3)＝ 现的效益 生重大变
总额 金额(2) 态日期 效益
部分 (2)/(1) 化
变更)
承诺投资项目
2013 年 12
生产车间新建项目 否 13,902.00 13,902.00 3,845.56 3,845.56 27.66% 0.00 不适用 否
月 31 日
营销网络优化技术改 2013 年 12
否 12,300.00 12,300.00 2,509.09 2,509.09 20.40% 0.00 不适用 否
造项目 月 31 日
信息系统技术改造项 2013 年 12
否 1,866.00 1,866.00 399.64 399.64 21.42% 0.00 不适用 否
目 月 31 日
承诺投资项目小计 - 28,068.00 28,068.00 6,754.29 6,754.29 - - 0.00 - -
超募资金投向
2013 年 12
品牌建设项目 否 0.00 26,235.00 2,621.78 2,621.78 9.99% 0.00 不适用 否
月 31 日
归还银行贷款（如有） - 0.00 7,000.00 7,000.00 7,000.00 100.00% - - - -
补充流动资金（如有） - - - - -
超募资金投向小计 - 0.00 33,235.00 9,621.78 9,621.78 - - 0.00 - -
合计 - 28,068.00 61,303.00 16,376.07 16,376.07 - - 0.00 - -
未达到计划进度或预
计收益的情况和原因 无
（分具体项目）
项目可行性发生重大
无
变化的情况说明
适用
超募资金的金额、用途 2011 年 1 月 9 日，公司第一届董事会第十五次会议决议通过了《关于部分其他与主营业务相关的营运
及使用进展情况 资金用于偿还银行贷款的议案》及《关于以其他与主营业务相关的营运资金 2.6235 亿元开展公司品牌
建设项目的议案》，同意使用 7000 万元偿还银行贷款和使用 2.6235 亿元开展品牌建设项目。公司独立
董事及保荐机构已对议案发表意见，同意本议案。
募集资金投资项目实
不适用
施地点变更情况
募集资金投资项目实
不适用
施方式调整情况
适用
为保证各募集资金项目得以顺利实施，公司在募集资金到位前已先行投入部分自筹资金，进行募集资金
募集资金投资项目先 投资项目的建设。2011 年 1 月 9 日，公司第一届董事会第十五次会议和第一届监事会第六次会议审议
期投入及置换情况 通过，将募集资金 3,235.82 元置换预先已投入募集资金投资项目的自筹资金，其中：生产车间新建项目
1,513.95 万元，营销网络优化技术改造项目 1,402.43 万元，信息系统技术改造项目 319.44 万元。公司保
荐机构广发证券股份有限公司以及全体独立董事对此均出具了同意意见。
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广东汤臣倍健生物科技股份有限公司 2011 年第一季度季度报告正文
用闲置募集资金暂时
不适用
补充流动资金情况
项目实施出现募集资
不适用
金结余的金额及原因
尚未使用的募集资金均存放在公司银行募集资金专户中，剩余 81,222.80 万元超募资金，公司将结合业
尚未使用的募集资金
务发展目标和未来发展战略，合理安排使用资金，积极推进募投项目建设，严格按照中国证监会和深圳
用途及去向
证券交易所的相关规定，规范、科学的使用募集资金和超募资金。
募集资金使用及披露
中存在的问题或其他 无
情况
4.3 报告期内现金分红政策的执行情况
□ 适用 √ 不适用
4.4 预测年初至下一报告期期末的累计净利润可能为亏损、实现扭亏为盈或者与上年同期相比发生大幅度
变动的警示及原因说明
□ 适用 √ 不适用
4.5 向控股股东或其关联方提供资金、违反规定程序对外提供担保的情况
□ 适用 √ 不适用
4.6 证券投资情况
□ 适用 √ 不适用
4.7 按深交所相关指引规定应披露的报告期日常经营重大合同的情况
□ 适用 √ 不适用
广东汤臣倍健生物科技股份有限公司
董事长：梁允超
二○一一年四月二十一日
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