国信证券股份有限公司关于宁波慈星股份有限公司
变更募集资金投资项目的核查意见
根据《证券发行上市保荐业务管理办法》、《深圳证券交易所创业板股票上市
规则》、《深圳证券交易所创业板上市公司规范运作指引》等有关规定，作为宁波
慈星股份有限公司（以下简称“慈星股份”或“公司”）首次公开发行的保荐人，国
信证券股份有限公司（以下简称“国信证券”或“保荐人”）对公司变更募集资金投
资项目的情况进行了认真、审慎的核查。核查的具体情况如下：
一、保荐人进行的核查工作
国信证券保荐代表人通过与公司董事、监事、高级管理人员等人员交谈，查
阅了本次拟变更募集资金事项的相关文件、董事会和监事会会议关于本次募集资
金项目的议案文件（《关于变更年产20,000台电脑针织横机产业化项目投资概算
的可行性研究报告》、《关于变更年产5,000台电脑无缝针织内衣机产业化项目投
资概算的可行性研究报告》、《关于变更年产5,000台嵌花电脑针织横机产业化项
目投资概算的可行性研究报告》、《关于变更年产6,000台电脑针织丝袜机产业化
项目投资概算的可行性研究报告》、《关于变更电脑针织机械研发中心项目投资概
算的可行性研究报告》、《关于变更营销与服务体系建设项目投资概算的可行性研
究报告》），组织召开了有关此事项的沟通会议，对其变更募集资金投资项目的合
理性及有效性进行了核查。
二、募集资金及投资项目基本情况
经中国证券监督管理委员会证监许可【2012】298 号文《关于核准宁波慈星
股份有限公司首次公开发行股票并在创业板上市的批复》核准，公司于 2012 年
3 月 29 日首次公开发行普通股（A 股）6,100 万股，每股面值 1 元，每股发行价
格人民币 35 元，募集资金总额人民币 2,135,000,000 万元，扣除发行费用合计
77,044,623.67 万元后的募集资金净额为 2,057,955,376.33 万元。以上募集资金到
位情况已由天健会计师事务所（特殊普通合伙）审验确认，并由其出具了《验资
报告》（天健验[2012]68 号）。
根据公司 2011 年第二次临时股东大会通过的《关于公司首次公开发行人民
1
币普通股（A 股）股票募集资金投资项目可行性的议案》，本次发行募集资金扣
除发行费用后，按照项目轻重缓急程度按以下顺序排列：
项目名称 拟投资额（万元） 建设期（年）
年产 20,000 台电脑针织横机产业化项目 66,874.31 2
年产 5,000 台电脑无缝针织内衣机产业化项目 30,652.45 2
年产 5,000 台嵌花电脑针织横机产业化项目 33,294.44 2
年产 6,000 台电脑针织丝袜机产业化项目 23,926.66 2
电脑针织机械研发中心建设项目 19,148.82 2
营销与服务体系建设项目 19,506.56 1
其他与主营业务相关的营运资金 - -
合 计 193,403.24 -
三、募集资金投资项目变更的情况和原因
（一）“年产 20,000 台电脑针织横机产业化项目”变更为“年产 10,000 台
电脑针织横机产业化项目”
1、原募投项目简要介绍
根据公司首次公开发行股票并上市招股说明书的披露，公司募集资金项目之
“年产 20,000 台电脑针织横机产业化项目”主要情况如下：
“本项目依托公司自有研发力量，自主开发生产电脑针织横机多型号系列产
品。本项目预计建设期 2 年，计算生产期 10 年，项目总投资 66,874.31 万元，其
中：建筑工程及其他费用为 48,590.86 万元、设备购置和安装费用 6,829.00 万元、
土地购置费用为 3,361.49 万元、铺底流动资金为 8,092.96 万元。本项目投资概算
见下表：
单位：万元
序号 名称 金额 比例
1 固定资产 55,419.86 82.87%
1.1 建筑工程及其他费用 48,590.86 72.66%
1.2 设备购置和安装费用 6,829.00 10.21%
2 土地购置费用 3,361.49 5.03%
3 铺底流动资金 8,092.96 12.10%
合计 66,874.31 100.00%
年产 20,000 台电脑针织横机产业化项目，计划投资 66,874.31 万元。公司拟
将该项目变更为“年产 10,000 台电脑针织横机产业化项目”。
2、本次调整募集资金变更项目的相关情况
2
（1）变更后募投项目的基本情况
鉴于项目在建设实施过程中，国内和国际形势和行业发展情况均发生了较大
的变化，结合公司的实际情况，对该项目的实施方式和投资概算进行调整。本次
项目变更将产能调整到原计划的一半，由年产 20,000 台减少到 10,000 台；生产
采取装配与调试的模式，充分利用慈溪周边丰富的机加工配套协作环境，不再购
买机加工设备，只需购买 1,000GF 及 600GF 发电机组各一台及货梯 23 台、3T
电瓶叉车 12 台，可节约设备投资 5,148.00 万元；由于产能减半和取消机加工车
间及配套建筑，减少生产厂房面积 57,600 平方米，办公楼面积 10,035.2 平方米，
建筑等级要求降低，造价大幅减小，可节约建筑工程投资 27,759.30 万元；铺底
流动资金相应减少 3,641.83 万元；由于“电脑针织机械研发中心建设项目”实施
地点变更（请参见慈星股份编号为：2012-033 号公告），其征用土地划归本项目，
费用 486.00 万元，则本项目土地购置费调整为 3,847.49 万元。本次变更调整后
预计投资总额为 30,811.18 万元，较原计划投资总额减少了 36,063.13 万元，减
少部分存放于募集资金监管账户中，调整为未有投资计划的募集资金。
项目投资变更汇总表
首次募集资金 本次变更后募 变更金额
变更比例
概算（万元） 集资金概算（万元） （万元）
建筑工程及其他费用 48,590.86 20,831.56 -27,759.30 -57.13%
设备 6,829.00 1,681.00 -5,148.00 -75.38%
铺底流动资金 8,092.96 4,451.13 -3,641.83 -45.00%
土地购置费用 3,361.49 3,847.49 486.00 14.46%
合计 66,874.31 30,811.18 -36,063.13 -53.93%
（2）项目变更的原因
根据公司出具的编号为：2013-016 号《关于调整募集资金投资项目概算的公
告》，上述变更事项的原因为：
由于上述募投项目在投资建设实施过程中，国际国内的经济形势和行业发展
状况均发生了较大的变化；在此阶段，公司的资产、设备等也发生了一些变化，
有必要根据变化状况发展趋势对上述募投项目进行适度调整。
（3）项目变更的风险
3
根据公司出具的《关于变更年产 20,000 台电脑针织横机产业化项目投资概
算的可行性研究报告》，上述变更后的风险为：
项目主要风险来自全球性经济危机和我国宏观经济下行影响导致的国内外
客户需求下降的风险，根据当前实际情况，对该项目的实施方式和投资概算进行
调整是积极应对此风险的积极举措，以把风险降到最低限度。
（4）本次调整后的项目经济效益预测
根据本项目可行性研究报告编制时的市场行情测算，本项目达产年份可实现
销售收入 201,940 万元，年新增净利润 34,727.65 万元。本次调整减少了对本项
目的投资，但减少投资概算是为了避免造成新的产能过剩。本次项目调整投资后，
可以达到年增 10,000 台电脑针织横机产业化项目的生产能力。本项目原计划建
设期为 2 年，鉴于当前及今后纺织机械行业的发展形势，预计本项目的建设期延
长至 3 年。本项目达产后实现销售收入和净利润的情况如下：
单位：万元
金额
原计划 变更后 相比减少
指标
销售收入 201,940.00 92,968.00 108,972.00
净利润 34,727.65 14,688.94 20,038.71
（5）本次调整后募集资金安排
本项目原计划投入募集资金 66,874.31 万元，现已实际投入募集资金 6,717.90
万元，仍有大量募集资金闲置，不能产生应有的经济效益。如按原计划项目投资
概算继续实施，势必造成新的产能过剩和募集资金的不必要支出，不符合广大投
资者的利益。公司上市募集资金用于项目建设，根本目的是为了提高生产力，为
广大股东创造效益。基于合理使用募集资金，必须对本项目的投资概算进行必要
的调整。本次调整后的募集资金投入概算为 30,811.18 万元，较原计划的募集资
金投入减少 36,063.13 万元，该减少部分存放于募集资金监管账户中，调整为未
有投资计划的募集资金，公司将合理用于主营业务。
（二）“年产 5,000 台电脑无缝针织内衣机产业化项目”变更为“年产 2,000
台电脑无缝针织内衣机产业化项目项目”
4
1、原募投项目简要介绍
根据公司首次公开发行股票并上市招股说明书的披露，公司募集资金项目之
“年产 5,000 台电脑无缝针织内衣机产业化项目”主要情况如下：
“本项目依托公司自有研发力量，自主开发生产电脑无缝针织内衣机系列产
品。本项目预计建设期 2 年，计算生产期 10 年，项目总投资 30,652.45 万元，其
中：建筑工程及其他费用为 18,018.72 万元、设备购置和安装费用 2,727.00 万元、
土地购置费用为 1,247.02 万元、铺底流动资金为 8,659.71 万元。本项目投资概算
见下表：
单位：万元
序号 名称 金额 比例
1 固定资产 20,745.72 67.68%
1.1 建筑工程及其他费用 18,018.72 58.78%
1.2 设备购置和安装费用 2,727.00 8.90%
2 土地购置费用 1,247.02 4.07%
3 铺底流动资金 8,659.71 28.25%
合计 30,652.45 100.00%
年产 5,000 台电脑无缝针织内衣机产业化项目，计划投资 30,652.45 万元。
公司拟将该项目变更为“年产 2,000 台电脑无缝针织内衣机产业化项目”。
2、本次调整募集资金变更项目的相关情况
（1）变更后募投项目的基本情况
鉴于项目在建设实施过程中，国内和国际形势和行业发展情况均发生了较大
的变化，结合公司的实际情况，对该项目的实施方式和投资概算进行调整。本次
项目变更将产能由年产 5,000 台调整到 2,000 台；生产采取装配与调试的模式，
充分利用慈溪周边丰富的机加工配套协作环境，不再购买机加工设备，只需购买
货梯 6 台、0.6/0.8 储气筒 4 个、YSH/1.6 手动堆高车 16 台，可节约设备投资 2,417.00
万元；由于产能减少和取消机加工车间及配套建筑，减少生产厂房面积 21,504
平方米，办公楼面积 3,622 平方米，建筑等级要求降低，造价大幅减小，可节约
建筑工程投资 10,312.13 万元；铺底流动资金相应减少 4,762.84 万元。本次变更
调整后预计投资总额为 13,160.48 万元，较原计划投资总额减少了 17,491.97 万元，
减少部分存放于募集资金监管账户中，调整为未有投资计划的募集资金。
项目投资变更汇总表
5
首次募集资金 本次变更后募 变更金额
变更比例
概算（万元） 集资金概算（万元） （万元）
建筑工程及其他费用 18,018.72 7,706.59 -10,312.1 -57.23%
设备 2,727.00 310.00 -2,417 -88.63%
铺底流动资金 8,659.71 3,896.87 -4,762.84 -55.00%
土地购置费用 1,247.02 1,247.02 0 0
合计 30,652.45 13,160.48 -17,491.97 -57.07%
（2）项目变更原因
根据公司出具的编号为：2013-016 号《关于调整募集资金投资项目概算的公
告》，上述变更事项的原因为：
由于上述募投项目在投资建设实施过程中，国际国内的经济形势和行业发展
状况均发生了较大的变化；在此阶段，公司的资产、设备等也发生了一些变化，
有必要根据变化状况发展趋势对上述募投项目进行适度调整。
（3）项目变更的风险
根据公司出具的《关于变更年产 5,000 台电脑无缝针织内衣机产业化项目投
资概算的可行性研究报告》，上述变更事项的主要风险为：
项目主要风险来自全球性经济危机和我国宏观经济下行影响导致的国内外
客户需求下降的风险，根据当前实际情况，对该项目的实施方式和投资概算进行
调整是积极应对此风险的积极举措，以把风险降到最低限度。
（4）本次调整后的项目经济效益预测
根据本项目可行性研究报告编制时的市场行情测算，本项目达产年份可实现
销售收入 110,886 万元，年新增净利润 16,236.30 万元。本次调整减少了对本项
目的投资，但减少投资概算是为了避免造成新的产能过剩。本次项目调整投资后，
可以达到年增 2,000 台电脑无缝针织内衣机产业化项目的生产能力。本项目原计
划建设期为 2 年，鉴于当前及今后纺织机械行业的发展形势，预计本项目的建设
期延长至 3 年。本项目达产后销售收入和净利润情况如下：
单位：万元
金额
原计划 变更后 相比减少
指标
销售收入 110,886.00 39,638.20 71,247.80
6
净利润 16,236.30 5,141.08 11,095.22
（5）本次调整后募集资金的安排
本项目原计划投入募集资金 30,652.45 万元，现已实际投入募集资金 2,492.14
万元，仍有大量募集资金闲置，不能产生应有的经济效益。如按原计划项目投资
概算继续实施，势必造成新的产能过剩和募集资金的不必要支出。公司上市募集
资金用于项目建设，根本目的是为了提高生产力，为广大股东创造效益，基于合
理使用募集资金，必须对本项目的投资概算进行必要的调整。本次调整后的募集
资金投入概算为 13,160.48 万元，较原计划的募集资金投入减少 17,491.97 万元，
该减少部分存放于募集资金监管账户中，调整为未有投资计划的募集资金，公司
将合理用于主营业务。
（三）“年产 5,000 台嵌花电脑针织横机产业化项目”变更为“年产 2,000
台嵌花电脑针织横机产业化项目”
1、原募投项目简要介绍
根据公司首次公开发行股票并上市招股说明书的披露，公司募集资金项目之
“年产 5,000 台嵌花电脑针织横机产业化项目”主要情况如下：
“本项目依托全资子公司瑞士斯坦格（Steiger）的现有技术及自主研发力量，
自主开发生产嵌花电脑针织横机系列产品。本项目预计建设期 2 年，计算生产期
10 年，项目总投资 33,294.44 万元，其中：建筑工程及其他费用为 23,068.91 万
元、设备购置和安装费用 2,001.20 万元、土地购置费用为 1,594.67 万元、铺底流
动资金为 6,629.66 万元。本项目投资概算见下表：
单位：万元
序号 名称 金额 比例
1 固定资产 25,070.11 75.30%
1.1 建筑工程及其他费用 23,068.91 69.29%
1.2 设备购置和安装费用 2,001.20 6.01%
2 土地购置费用 1,594.67 4.79%
3 铺底流动资金 6,629.66 19.91%
合计 33,294.44 100.00%
年产 5,000 台嵌花电脑针织横机产业化项目，计划投资 33,294.44 万元。公
司拟将该项目变更为“年产 2,000 台嵌花电脑针织横机产业化项目”。
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2、本次调整募集资金变更项目的相关情况
（1）变更后募投项目的基本情况
鉴于项目在建设实施过程中，国内和国际形势和行业发展情况均发生了较大
的变化，结合公司的实际情况，对该项目的实施方式和投资概算进行调整。该项
目将产能由年产 5,000 台减少到 2,000 台；生产采取装配与调试的模式，充分利
用慈溪周边丰富的机加工配套协作环境，不再购买机加工设备，只需购买货梯
11 台、30-120KVA 发电机组 2 台、TOS/002 示波器 8 台和 CPC30HB 3 吨柴油传
动叉车 2 辆，可节约设备投资 1,373.20 万元；由于产能减小和取消机加工车间及
配套建筑，减少生产厂房面积 26,842 平方米，办公楼面积 4,681 平方米，建筑等
级要求降低，造价大幅减小，可节约建筑工程投资 13,148.18 万元；铺底流动资
金相应减少 4,309.28 万元；由于“营销与服务体系项目”实施地点变更（请参见
慈星股份编号为：2012-033 号公告），其征用土地划归本项目，费用 323.28 万元，
则本项目土地购置费调整为 1,917.95 万元。本次变更调整后预计投资总额为
14,786.43 万元，较原计划投资总额减少了 18,508.01 万元，减少部分存放于募集
资金监管账户中，调整为未有投资计划的募集资金。
项目投资变更汇总表
首次募集资金 本次变更后募 变更金额
变更比例
概算（万元） 集资金概算（万元） （万元）
建筑工程及其他费用 23,068.91 9,920.1 -13,148.81 -57.00%
设备 2,001.2 628 -1,373.2 -68.62%
铺底流动资金 6,629.66 2,320.38 -4,309.28 -65.00%
土地购置费用 1,594.67 1,917.95 323.28 20.27%
合计 33,294.44 14,786.43 -18,508.01 -55.59%
（2）项目变更原因
根据公司出具的编号为：2013-016 号《关于调整募集资金投资项目概算的公
告》，上述变更事项的原因为：
由于上述募投项目在投资建设实施过程中，国际国内的经济形势和行业发展
状况均发生了较大的变化；在此阶段，公司的资产、设备等也发生了一些变化，
有必要根据变化状况发展趋势对上述募投项目进行适度调整。
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（3）项目变更的风险
根据公司出具的《关于变更年产 5,000 台嵌花电脑针织横机产业化项目投资
概算的可行性研究报告》，上述变更事项的主要风险为：
本项目产品在瑞士斯坦格（Steiger）被本公司收购前，即已在瑞士斯坦格
（Steiger）进行了生产和销售，原有产品技术成熟。公司在收购瑞士斯坦格
（Steiger）100%股权时，对该产品相关专利进行了全部收购，且全员保留了原
有研发、生产团队。另一方面，公司多年的电脑针织横机研发和生产经验，使得
公司在两产品相似装置方面有着众多专利技术积累，这也为高端产品嵌花电脑针
织横机在我国大规模生产提供了足够的技术保障。项目主要风险来自全球性经济
危机和我国宏观经济下行影响导致的国内外客户需求下降的风险，根据当前实际
情况，对该项目的实施方式和投资概算进行调整是积极应对此风险的积极举措，
以把风险降到最低限度。
（4）本次调整后的项目经济效益预测
根据本项目可行性研究报告编制时的市场行情测算，本项目达纲年份可实现
销售收入 113,333.22 万元，年新增净利润 21,276.81 万元。本次调整减少了对本
项目的投资，但减少投资概算是为了避免造成新的产能过剩。本次项目调整投资
后，可以达到年增 2,000 台嵌花电脑针织横机产业化项目的生产能力。 本项目
原计划建设期为 2 年，鉴于当前及今后纺织机械行业的发展形势，预计本项目的
建设期延长至 3 年。本项目达产后销售收入和净利润情况如下：
单位：万元
金额
原计划 变更后 相比减少
指标
销售收入 113,333.22 42,341.80 70,991.22
净利润 21,276.81 6,825.50 14,451.31
（5）本次调整后募集资金的安排
本项目原计划投入募集资金 33,294.44 万元，现已实际投入募集资金 3,186.91
万元，仍有大量募集资金闲置，不能产生应有的经济效益。如按原计划项目投资
概算继续实施，势必造成新的产能过剩和募集资金的不必要支出，不符合广大投
资者的利益。公司上市募集资金用于项目建设，根本目的是为了提高生产力，为
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广大股东创造效益。基于合理使用募集资金，必须对本项目的投资概算进行必要
的调整。本次调整后的募集资金投入概算为 14,786.43 万元，较原计划的募集资
金投入减少 18,508.01 万元，该减少部分存放于募集资金监管账户中，调整为未
有投资计划的募集资金，公司将合理用于主营业务。
（四）“年产 6,000 台电脑针织丝袜机产业化项目”变更为“年产 3,000 台
电脑针织丝袜机产业化项目”
1、原募投项目简要介绍
根据公司首次公开发行股票并上市招股说明书的披露，公司募集资金项目之
“年产 6,000 台电脑针织丝袜机产业化项目”主要情况如下：
“本项目依托公司自主研发力量，自主开发生产电脑针织丝袜机系列产品。
本项目预计建设期 2 年，计算生产期 10 年，项目总投资规模 23,926.66 万元，其
中：建筑工程及其他费用为 14,725.46 万元、设备购置和安装费用 2,086.80 万元、
土地购置费用为 1,017.37 万元、铺底流动资金为 6,097.03 万元。本项目投资概算
见下表：
单位：万元
序号 名称 金额 比例
1 固定资产 16,812.26 70.27%
1.1 建筑工程及其他费用 14,725.46 61.54%
1.2 设备购置和安装费用 2,086.80 8.72%
2 土地购置费用 1,017.37 4.25%
3 铺底流动资金 6,097.03 25.48%
合计 23,926,66 100.00%
年产 6,000 台电脑针织丝袜机产业化项目，计划投资 23,926,66 万元。公司
拟将该项目变更为“年产 3,000 台电脑针织丝袜机产业化项目”。
2、本次调整募集资金变更项目的相关情况
（1）变更后募投项目的基本情况
鉴于项目在建设实施过程中，国内和国际形势和行业发展情况均发生了较大
的变化，结合公司的实际情况，对该项目的实施方式和投资概算进行调整，将产
能由年产 6,000 台调整到 3,000 台；生产采取装配与调试的模式，充分利用慈溪
周边丰富的机加工配套协作环境，不再购买机加工设备，只需购买货梯 6 台、
GA-22 螺杆式空压机 1 台、0.6/0.8 储气筒 4 个、YSH/1.6 手动堆高车 16 台，可
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节约设备投资 1,743.80 万元；由于产能减少和取消机加工车间及配套建筑，减少
生产厂房面积 17,472 平方米，办公楼面积 3,027.2 平方米，建筑等级要求降低，
造价大幅减小，可节约建筑工程投资 8,432.51 万元；铺底流动资金相应减少
2,743.66 万元。本次变更调整后预计投资总额为 11,006.68 万元，较原计划投资
总额减少了 12,919.98 万元，减少部分存放于募集资金监管账户中，调整为未有
投资计划的募集资金。
项目投资变更汇总表
首次募集资金 本次变更后募 变更金额
变更比例
概算（万元） 集资金概算（万元） （万元）
建筑工程及其他费用 14,725.46 6,292.94 -8,432.52 -57.26%
设备 2,086.8 343 -1,743.8 -83.56%
铺底流动资金 6,097.03 3,353.37 -2,743.66 -45.00%
土地购置费用 1,017.37 1,017.37 0 0
合计 23,926.66 11,006.68 -12,919.98 -54.00%
（2）项目变更原因
根据公司出具的编号为：2013-016 号《关于调整募集资金投资项目概算的公
告》，上述变更事项的原因为：
由于上述募投项目在投资建设实施过程中，国际国内的经济形势和行业发展
状况均发生了较大的变化；在此阶段，公司的资产、设备等也发生了一些变化，
有必要根据变化状况发展趋势对上述募投项目进行适度调整。
（3）项目变更的风险
根据公司出具的《关于变更年产 6,000 台电脑针织丝袜机产业化项目投资概
算的可行性研究报告》，上述变更事项的主要风险为：
项目主要风险来自全球性经济危机和我国宏观经济下行影响导致的国内外
客户需求下降的风险，根据当前实际情况，对该项目的实施方式和投资概算进行
调整是积极应对此风险的积极举措，以把风险降到最低限度。
（4）本次调整后的项目经济效益预测
根据本项目可行性研究报告编制时的市场行情测算，本项目达纲年份可实现
销售收入 51,896.99 万元，年新增净利润 8,828.35 万元。本次调整减少了对本项
11
目的投资，但减少投资概算是为了避免造成新的产能过剩。本次项目调整投资后，
可以达到年增 3,000 台电脑针织丝袜机产业化项目的生产能力。本项目原计划建
设期为 2 年，鉴于当前及今后纺织机械行业的发展形势，预计本项目的建设期延
长至 3 年。
单位：万元
金额
原计划 变更后 相比减少
指标
销售收入 51,896.99 19,820.40 32,076.59
净利润 8,828.35 2,267.45 6,560.90
（5）本次调整后募集资金的安排
本项目原计划投入募集资金 23,926.66 万元，现已实际投入募集资金 2,033.20
万元，仍有大量募集资金闲置，不能产生应有的经济效益。如按原计划项目投资
概算继续实施，势必造成新的产能过剩和募集资金的不必要支出，不符合广大投
资者的利益。公司上市募集资金用于项目建设，根本目的是为了提高生产力，为
广大股东创造效益。基于合理使用募集资金，必须对本项目的投资概算进行必要
的调整。本次调整后的募集资金投入概算为 11,006.68 万元，较原计划的募集资
金投入减少 12,919.98 万元，该减少部分存放于募集资金监管账户中，调整为未
有投资计划的募集资金，公司将合理用于主营业务。
（五）对“电脑针织机械研发中心建设项目”进行调整
1、原募投项目简要介绍
根据公司首次公开发行股票并上市招股说明书的披露，公司募集资金项目之
“电脑针织机械研发中心建设项目”主要情况如下：
“本项目将建设集电脑针织机械控制系统研发、电脑针织机械制版系统研发
和电脑针织机械新产品研发于一体的综合技术研发平台。项目预计建设期 2 年，
总投资 19,148.82 万元，其中：建筑工程及其他费用为 8,942.82 万元、设备购置
和安装费用 4,960.00 万元、土地购置费用为 486.00 万元、研发费用为 4,760.00
万元。本项目投资概算如下表：
单位：万元
序号 项目名称 金额 比例
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1 固定资产 13,902.82 72.60%
1.1 建筑工程及其他费用 8,942.82 46.70%
1.2 设备购置和安装费用 4,960.00 25.90%
2 土地购置费 486.00 2.54%
3 研发费用 4,760.00 24.86%
合计 19,148.82 100.00%
”
电脑针织机械研发中心建设项目，计划投资 19,148.82 万元，公司拟将该项
目进行调整。
2、本次调整募集资金变更项目的相关情况
（1）变更后募投项目的基本情况
鉴于项目在建设实施过程中，国内和国际形势和行业发展情况均发生了较大
的变化，结合公司的实际情况，拟加强研发中心的项目建设来减少市场带来的负
面影响，对该项目的实施方式和投资概算进行调整。为了对募投项目的实施进行
更好的统筹管理，同时结合募投项目的实施特点，公司将“电脑针织机械研发中
心建设项目”实施地点变更为浙江省宁波市慈溪市白沙路街道新横江村、轻纺村，
该区域是政府重点商务区实施地点，靠近市区，公用配套设施完备，新建设地的
区位优势可为项目提供丰富的技术、人才、政策等支持，且公司已取得该宗土地
的使用权。本项目的建筑工程也作相应调整，由原建筑面积 2,1601.08 平方米调
整为 3,5155.75 平方米。
本次变更调整后预计投资总额为 24,132.90 万元，较原计划投资总额增加了
4,984.08 万元，增加部分利用其他项目减少的募集资金补足。
项目投资变更汇总表
首次募集资金 本次变更后募 变更金额
变更比例
概算（万元） 集资金概算（万元） （万元）
建筑工程及其他费用 8,942.82 14,412.9 5,470.08 61.17%
设备 4,960 4,960 0 0
土地购置费用 486 0 -486 -100.00%
研发费用 4,760 4,760 0 0
合计 19,148.82 24,132.9 4,984.08 26.03%
（2）项目变更原因
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根据公司出具的编号为：2013-016 号《关于调整募集资金投资项目概算的公
告》，上述变更事项的原因为：
由于上述募投项目在投资建设实施过程中，国际国内的经济形势和行业发展
状况均发生了较大的变化；在此阶段，公司的资产、设备等也发生了一些变化，
有必要根据变化状况发展趋势对上述募投项目进行适度调整。
（3）本次调整后的项目经济效益预测
本项目不涉及具体产品的开发，不单独核算投资效益。本项目将在电脑针织
机械控制系统、电脑针织机械制版系统和电脑针织机械新产品三大领域进行技术
研究开发，将公司研发中心构建成国际一流的企业研发中心。通过本项目的实施，
公司技术研发优势将得到进一步巩固，更好地为针织行业提供先进的生产装备，
进一步提升公司品牌价值，保证公司的持续盈利能力。
本项目建成后并不直接产生经济效益，其效益主要体现在进一步提高公司的
技术优势，提升公司产品技术壁垒，提高产品的利润率，从而增强公司的整体盈
利水平。
（4）本次调整后募集资金的安排
本项目原计划投入募集资金 19,148.82 万元，现已实际投入募集资金 3,795.66
万元，公司上市募集资金用于项目建设，根本目的是为了提高生产力，为广大股
东创造效益。基于广大投资者的根本利益，合理使用募集资金，对本项目的投资
概算进行必要的调整。本次变更调整后预计投资总额为 24,132.90 万元，较原计
划投资总额增加了 4,984.08 万元，增加部分利用其他项目减少的募集资金补足。
（六）对“营销与服务体系建设项目”进行调整
1、原募投项目简要介绍
根据公司首次公开发行股票并上市招股说明书的披露，公司募集资金项目之
“营销与服务体系建设项目”主要情况如下：
“本项目将在现有营销与服务体系的基础上，构建可以满足募集资金投资项
目达产后需求的，更加系统、完善的营销与服务体系。项目预计建设期 1 年，总
投资 19,506.56 万元，其中：营销服务网络建设费用为 11,864.76 万元、培训中心
建设费用为 7,641.80 万元。本项目投资概算如下表：
单位：万元
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序号 项目类别 金额 比例
1 营销服务网络建设 11,864.76 60.82%
1.1 设备购置和安装费用 4,195.87 21.51%
1.2 场地租赁及装修费用 2,620.00 13.43%
1.3 营销服务网络人员工资 5,048.89 25.88%
2 培训中心建设 7,641.80 39.18%
2.1 建筑工程及其他费用 5,936.52 30.43%
2.2 设备购置和安装费用 1,190.00 6.10%
2.3 土地购置费用 323.28 1.66%
2.4 培训中心人员工资 192.00 0.98%
合计 19,506.56 100.00%
”
营销与服务体系建设项目，计划投资 19,506.56 万元。公司拟将该项目进行
调整。
2、本次调整募集资金变更项目的相关情况
（1）变更后募投项目的基本情况
鉴于项目在建设实施过程中，国内和国际形势和行业发展情况均发生了较大
的变化，结合公司的实际情况，对该项目的实施方式和投资概算进行调整，国内
营销服务网点不再扩张建设，营销服务网络人员工资取消；原计划的场地租赁及
装修费用适当调整强化到国外销售服务网点的建设和国外参展上；设备购置和安
装费用调整强化到现有的销售服务网点上。为了对募投项目的实施进行更好的统
筹管理，同时结合募投项目的实施特点，公司将“营销与服务体系建设项目”实
施地点变更为浙江省宁波市慈溪市白沙路街道新横江村、轻纺村，该区域是政府
重点商务区实施地点，靠近市区，公用配套设施完备，新建设地的区位优势可为
项目提供丰富的技术、人才、政策等支持，且公司已取得该宗土地的使用权。培
训中心的建设扩展为营销服务培训中心，本项目的建筑工程也作相应调整，由原
建筑面积 14,368.07 平方米调整为 35,155.75 平方米，预期建设期延长至 2 年。本
次变更调整后预计投资总额为 21,710.97 万元，较原计划投资总额增加了 2,204.41
万元，增加部分由其他募集项目调整减少的募集资金补足。
项目投资变更汇总表
首次募集资金 本次变更后募 变更金额
项目 变更比例
概算（万元） 集资金概算（万元） （万元）
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营销服务网络建
1 11,864.76 5,916.07 -5,948.69 -50.14%
设
设备购置和安装
1.1 4,195.87 0 -4,195.87 -100.00%
费用
场地租赁及装修
1.2 2,620.00 1,720.2 -899.8 -34.34%
费用
营销服务网络人
1.3 5,048.89 0 -5,048.89 -100.00%
员工资
加强现有网点 0 4,195.87 4,195.87 新增
2 培训中心建设 7,641.80 15,794.90 8,153.1 106.69%
建筑工程及其他
2.1 5,936.52 14,412.90 8,476.38 142.78%
费用
设备购置和安装
2.2 1,190.00 1,190.00 0 0
费用
2.3 土地购置费用 323.28 0 -323.28 -100.00%
培训中心人员工
2.4 192.00 192.00 0 0
资
合计 19,506.56 21,387.69 1,881.13 9.64%
（2）项目变更原因
根据公司出具的编号为：2013-016 号《关于调整募集资金投资项目概算的公
告》，上述变更事项的原因为：
由于上述募投项目在投资建设实施过程中，国际国内的经济形势和行业发展
状况均发生了较大的变化；在此阶段，公司的资产、设备等也发生了一些变化，
有必要根据变化状况发展趋势对上述募投项目进行适度调整。
（3）本次调整后的项目经济效益预测
本项目不涉及具体产品的开发，不单独核算投资效益。近年来公司业务快速
发展，募集资金投资项目投产后，公司现有营销网络将无法满足公司经营发展的
需要。本项目的实施可以提高公司的营销及服务能力，提升公司的品牌认可度，
进而推动公司业务和业绩的增长，产生良好的综合效益。
（4）本次调整后募集资金的安排
本项目原计划投入募集资金 19,506.56 万元，本项目实际投入募集资金
2,524.71 万元。公司上市募集资金用于项目建设，根本目的是为了提高生产力，
为广大股东创造效益。基于广大投资者的根本利益，合理使用募集资金，必须对
本项目的投资概算进行必要的调整。本次调整后的募集资金投入概算为
21,710.97 万元，较原计划投资总额增加了 2,204.41 万元， 增加部分由其他募集
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项目调整减少的募集资金补足。
四、相关审议及批准程序
1、董事会审议情况
第一届董事会第二十二次会议审议通过了《关于调整募集资金投资项目概算
的议案》，认为公司此次对募集资金投资项目投资概算的调整是为了避免新增产
能过剩，不会对募投项目的实施产生实质性的影响，而且有利于募集资金的合理
使用，提高使用效率。
2、监事会意见
第一届监事会第十一次会议审议通过了《关于调整募集资金投资项目投资概
算的议案》，认为公司根据募投项目的实际进展情况和目前行业整体发展情况，
对募集募投项目的投资概算进行必要的调整不会对募投项目的实施产生实质性
的影响，此次调整符合中国证监会、深圳证券交易所关于募集资金使用的相关法
律、法规的要求，不存在损害股东利益的情形。
3、独立董事意见
独立董事对公司本次调整募集资金投资项目投资概算发表明确同意的独立
意见，认为此次调整投资概算的原因是为了避免公司新增产能过剩，不会对募投
项目的实施产生实质性影响。公司通过对现有设备的生产工艺进行提升或购置先
进的工艺工装，使得设备的生产能力得到显著提升，既满足公司现有产能的生产
需求，也能满足募投项目投产后的生产需求，因此，不会对公司现有产能和持续
经营造成影响。此次调整符合中国证监会、深圳证券交易所关于募集资金使用的
相关法律、法规的要求，不存在损害股东利益的情形。
上述变更事项已经公司第一届董事会第二十二次会议审议通过，独立董事、
监事会均对该事宜发表了同意意见，尚有待 2012 年年度股东大会审议通过。
五、保荐人的核查意见
经核查，保荐人认为：
1、本次募集资金投资项目变更已经公司董事会审议批准，独立董事、监事
会均发表明确同意意见，履行了必要的审批程序，符合《深圳证券交易所创业板
股票上市规则》等相关规定的要求。
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2、本次变更是根据募集资金投资项目实施的客观需要做出的，符合公司的
发展战略，不影响募集资金投资项目的实施，不存在损害股东利益的情形。
保荐人对本次募集资金投资项目变更无异议。
（以下无正文）
18
【本页无正文，为《国信证券股份有限公司关于宁波慈星股份有限公司变更
募集资金投资项目的核查意见》之签字盖章页】
保荐代表人： ______________ ______________
王水兵 林郁松
国信证券股份有限公司
2013 年 4 月 12 日
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