广东顶固集创家居股份有限公司
2018 年度财务决算报告
公司经营层在董事会的正确领导和支持下，公司按既定的经营计划有序开展工作，运营
情况稳定，借助资本市场，公司继续强化治理结构，在精品五金、定制家具、定制生态门产
品领域深耕细作，公司加强渠道管理，内外部资源不断整合和补充，逐步发挥协同效应，定
制产品板块的持续增长，带动了公司业绩持续增长。2018 年公司实现营业收入 83,065.88
万元，同比增长 2.86%；归属母公司净利润 7,651.27 万元，同比增长 2.96%。
公司 2018 年 12 月 31 日的合并资产负债表及母公司资产负债表，2018 年度的合并利润
表及母公司利润表、合并现金流量表及母公司现金流量表、合并股东权益变动表及母公司股
东权益变动表以及财务报表附注业经大华会计师事务所(特殊普通合伙)审计，并出具了“大
华审字[2019]003436 号”标准无保留意见的审计报告。
一、2018 年度财务状况，经营成果和现金流量情况分析
（一）资产情况分析
单位：元（人民币）
项目 2018 年 12 月 31 日 2017 年 12 月 31 日 变动幅度
货币资金 197,107,576.65 150,567,413.87 30.91%
应收票据及应收账款 106,902,991.66 75,421,927.65 41.74%
预付账款 8,217,206.09 4,746,859.03 73.11%
其他应收款 4,986,950.08 8,728,474.93 -42.87%
存货 146,886,572.96 93,624,574.33 56.89%
其他流动资产 150,925,466.69 3,062,401.47 4828.34%
可供出售金融资产 50,000,000.00 0.00 100.00%
投资性房地产 0.00 18,499,652.07 -100.00%
固定资产 227,622,364.55 205,098,829.13 10.98%
在建工程 10,054,738.38 8,466,178.17 18.76%
无形资产 81,666,865.10 84,230,677.94 -3.04%
长期待摊费用 9,589,154.09 10,861,603.86 -11.72%
递延所得税资产 4,058,465.96 3,341,903.18 21.44%
其他非流动资产 7,795,657.05 3,034,928.54 156.86%
报告期末公司总资产100,581.40万元，比报告期初66,968.54万元增加了33,612.86万
元，增幅50.19%。
其中：流动资产 61,502.68 万元，占期末总资产 61.15%；固定资产 22,762.24 万元，
占期末总资产 22.63%；无形资产 8,166.69 万元，占期末总资产 8.12%；其他非流动资产
779.57 万元，占期末总资产 0.78%，非流动资产 39,078.72 万元，占期末总资产 38.85%。
资产总额增加主要系 2018 年 9 月公司完成首次公开发行上市并募集资金，以及公司经
营成果的累积，导致上市公司货币资金、其他流动资产、固定资产、应收款项及存货等科目
增加所致。
流动资产增加主要系 2018 年 9 月公司完成首次公开发行上市募集资金，导致货币资金、
其他流动资产（主要系暂时闲置募集资金理财）等流动资产增加所致。
货币资金期末较期初增加 30.91%，主要系因为 2018 年公司收到首次公开发行所募集的
资金；
应收票据及应收账款较期初增加 41.74%，主要系因为 2018 年大宗客户收入增加所致，
公司在与房地产等大宗客户签订业务合同时，根据客户的信用和资金实力等情况在产品安装
完毕或销售结算后给予客户一定的信用账期，大宗客户销售额上升，使得应收账款相应增加。
预付款项期末较期初增加 73.11%，主要原因系年底开具银行承兑汇票预付供应商材料
款所致。
其他应收款较期初减少 42.87%，主要系收回 2017 年转让昆山子公司股权尾款所致。
存货期末较期初增加 56.89%，增加原因主要系:1)公司原材料采购的方式变动所致。之
前公司采购原材料，会要求供应商将原材料放在公司仓库，公司需要时随时领用，并以实际
领用数量结算，此类采购方式虽然公司原材料存货减少，但供应商要求的采购价格会高些。
2018 年,为了降低采购成本,公司的采购方式变为根据生产计划预先集中采购原材料，故存
货金额相应增加；2）经过公司不断研发，2018 年推出较多新品如竹香板衣柜、原木复合板
衣柜等，产品类型增多，备货相应增加。
其他流动资产期末较期初增加 4828.34%，主要系新增暂时闲置募集资金理财金额。
可供出售金融资产期末较期初增加 100%，主要系公司参股投资了深圳市凯迪仕智能科
技有限公司，投资金额 5,000 万元。
投资性房地产期末较期初减少 100%，主要系公司收回原出租的厂房转入固定资产。
固定资产期末较期初增加 10.98%，主要系原投资性房地产转入固定资产所致。
在建工程期末较期初增加 18.76%，主要系购入柔性定制封边连线设备安装调试中，未
达到预定可生产状态所致。
（二）负债情况分析
单位：元（人民币）
项目 2018 年 12 月 31 日 2017 年 12 月 31 日 变动幅度
短期借款 7,370,182.50 44,400,000.00 -83.40%
应付票据及应付账款 138,106,766.84 135,149,136.21 2.19%
预收账款 27,361,027.16 20,848,839.76 31.24%
应付职工薪酬 29,460,201.34 27,294,621.22 7.93%
应交税费 11,191,840.74 15,713,036.49 -28.77%
其他应付款 43,017,693.21 42,034,477.73 2.34%
长期借款 27,015,904.79 -100.00%
递延收益 9,522,650.09 8,044,000.00 18.38%
报告期末公司总负债 26,603.04 万元，比报告期初 32,050.00 万元减少了 5,446.96 万
元万元，减幅 17.00%。
其中：流动负债 25,650.77 万元，占期末总负债 96.42%；非流动负债 952.27 万元，占
期末总负债 3.58%。
短期借款期末较期初减少 83.40%，主要系公司在经营活动现金良好，营运资金较为充
裕的情况下，减少了银行借款融资规模。
预收账款期末较期初增加 31.24%，主要系预收订单款增加所致。
长期借款期末较期初减少 100%，主要系公司在经营活动现金良好，营运资金较为充裕
的情况下，归还了项目贷款。
（三）所有者权益
单位：元（人民币）
项目 2018 年 12 月 31 日 2017 年 12 月 31 日 变动幅度
股本 113,983,000.00 85,483,000.00 33.34%
资本公积 342,121,798.96 56,545,120.66 505.04%
盈余公积 33,540,715.49 26,275,381.38 27.65%
未分配利润 250,040,402.73 180,793,004.83 38.30%
归属于母公司股东权益 739,685,917.18 349,096,506.87 111.89%
股本期末较期初增加 33.34%，系公司 2018 年 9 月首次公开发行股票上市，注册资本
增加 2850 万股股本；
资本公积期末较期初增加 505.04%，系公司 2018 年 9 月首次公开发行股票上市，募
集资金到位股本溢价增加所致；
盈余公积期末较期初增加 27.65%，主要是计提当期盈余公积。
未分配利润期末加期初增加 38.30%，主要是报告期内净利润的增加所致。
归属于母公司股东权益期末较期初增加 111.89%，主要是公司 2018 年 9 月首次公开
发行股票上市，股本、资本公积增加及 2018 年度净利润增加所致。
（四）经营情况分析
单位：元（人民币）
项目 2018 年 12 月 31 日 2017 年 12 月 31 日 变动幅度
营业收入 830,658,816.02 807,567,780.79 2.86%
营业成本 517,112,317.51 501,272,559.99 3.16%
税金及附加 7,820,468.84 9,031,239.58 -13.41%
销售费用 102,701,561.75 101,638,131.15 1.05%
管理费用 86,142,445.64 80,216,573.74 7.39%
研发费用 33,769,968.64 33,508,570.09 0.78%
财务费用 2,535,064.95 6,482,423.80 -60.89%
资产减值损失 6,639,473.08 4,895,879.54 35.61%
投资收益 1,320,993.00 13,475,615.72 -90.20%
资产处置收益 -22,914.23 -500,826.06 -95.42%
其他收益 9,431,197.75 304,573.68 2996.52%
营业外收入 2,061,142.17 1,707,275.94 20.73%
营业外支出 1,014,469.51 489,312.67 107.33%
所得税费用 9,191,903.68 10,724,684.19 -14.29%
净利润 76,521,561.11 74,295,045.32 3.00%
2018年度，公司实现营业收入83,065.88万元，较2017年度上升2.86%；实现归属于母公
司所有者的净利润7,651.27，较2017年上升2.96%，公司经营效益持续上升。
（五）现金流情况分析
单位：元（人民币）
项目 2018 年 12 月 31 日 2017 年 12 月 31 日 变动幅度
经营活动现金流入小计 968,736,140.17 925,407,347.05 4.68%
经营活动现金流出小计 939,747,922.20 815,322,251.81 15.26%
经营活动产生的现金流量净
28,988,217.97 110,085,095.24 -73.67%
额
投资活动现金流入小计 626,685,921.96 801,545,053.64 -21.82%
投资活动现金流出小计 858,980,060.69 800,993,844.20 7.24%
投资活动产生的现金流量净
-232,294,138.73 551,209.44 -42242.63%
额
筹资活动现金流入小计 386,396,041.50 111,790,000.00 245.64%
筹资活动现金流出小计 139,481,316.14 170,129,185.95 -18.01%
筹资活动产生的现金流量净
246,914,725.36 -58,339,185.95
额
现金及现金等价物净增加额 43,608,804.60 52,297,118.73 -16.61%
（1）经营活动现金流入小计较上年增加 4.68%，主要系公司业务规模增大，收入较上
年增加所致。
（2）经营活动现金流出小计较上年增加 15.26%，主要系支付供应商材料款增加所致。
（3）经营活动产生的现金流量净额较上年减少 73.67%，主要系经过公司不断研发，2018
年推出较多新品如竹香板衣柜、原木复合板衣柜等，产品类型增多，备货相应增加，购买商
品、接受劳务支付的现金 2018 年较上年同期增加 23.01%所致。
（4）投资活动现金流入小计较上年减少 21.82%，主要系前期处置子公司上年同期收回
投资款及 2018 年部分募集资金购买理财产品未到期所致。
（5）投资活动现金流出小计较上年增加 7.24%，主要系公司本期购买理财产品增加及
参股投资了深圳市凯迪仕智能科技有限公司所致。
（6）投资活动产生的现金流量净额较上年同期减少 42242.63%，主要系前期处置子公
司上年同期收回投资款及 2018 年募集资金理财未到期影响所致。
（7）筹资活动现金流入小计较上年增加 245.64%，主要系公司公开发行普通股股票收
到募集资金及减少了银行借款融资规模所致。
（8）筹资活动现金流出小计较上年减少 18.01%，主要系本期偿还借款减少，上年同期
分配股利支付的现金增加所致。
二、主要财务指标
项目 2018 年 12 月 31 日 2017 年 12 月 31 日 变动幅度
基本每股收益（元/股） 0.83 0.87 -4.60%
稀释每股收益（元/股） 0.83 0.87 -4.60%
扣除非经常性损益后的基本每股
0.72 0.71 1.41%
收益（元/ 股）
加权平均净资产收益率 19.39% 23.27% -16.68%
扣除非经常性损益后的加权平均
16.87% 18.97% -11.07%
净资产收益率
每股经营活动产生的现金流量净
0.25 1.29 -80.62%
额（元/股）
归属于上市公司股东的每股净资
6.49 4.08 59.07%
产（元/股）
广东顶固集创家居股份有限公司
董事会
2019 年 4 月 2 日
