发行人关于公司设立以来股本演变情况的说明
及其董事、监事、高级管理人员的确认意见
除非文义另有所指，本确认意见中所使用的词语含义与《青岛惠城环保科技
股份有限公司首次公开发行股票并在创业板上市招股说明书》一致。
注：本文除特别说明外所有数值保留 2 位小数，若出现总数与各分项数值之
和尾数不符的情况，均为四舍五入原因造成。除特别说明外，本文所涉及金额均
以人民币为货币单位。
一、公司股本演变情况简表
时间 事项完成后注册资本 股权结构
2006 年 惠城有限设立
张新功 70.00%、周惠玲 30.00%
2 月 27 日 注册资本：100.00 万元
第一次股权转让及第一次增资扩
股
2007 年 周惠玲将其全部股权转让给杜峰； 张新功 64.40% 李晶 12.00%
11 月 张新功、李晶、杜峰、刘欣梅对惠 杜峰 13.60% 刘欣梅 10.00%
城有限增资；
注册资本：500.00 万元
第二次增资扩股
2008 年 张新功、徐贵山、李文战对惠城有 张新功 52.20% 杜峰 6.80%
徐贵山 20.00% 李晶 6.00%
8月 限增资； 李文战 10.00% 刘欣梅 5.00%
注册资本：1,000.00 万元
第三次增资扩股
张新功 70.99% 李晶 2.99%
2010 年 张新功、徐贵山、李国赞对惠城有 徐贵山 13.96% 刘欣梅 2.49%
9月 限增资； 李文战 4.99%
李国赞 1.20%
杜峰 3.39%
注册资本：2,006.00 万元
1
张新功 45.35% 孙中惠 2.96%
第四次增资扩股
徐贵山 8.92% 罗宇 2.71%
2010 年 王莉芸等 24 位自然人对惠城有限 王莉芸 6.62% 周广涛 2.39%
10 月 增资； 杜峰 6.15% 彭敏丹 2.07%
刘胜贵 3.95% 李晶等 20 名
注册资本：3,140.00 万元 15.70%
李文战 3.18% 自然人
第二次股权转让及第五次增资扩
张新功 37.31% 李国赞 3.25%
股
徐贵山 7.34% 冯长娟 3.14%
2011 年 李文战将其全部股权转让给李国 汪攸 5.50% 孙中惠 2.44%
2月 赞；汪攸等 13 位自然人对惠城有限 王莉芸 5.45% 罗宇 2.23%
杜峰 5.06% 周明等 29 名
增资； 25.05%
刘胜贵 3.25% 自然人
注册资本：3,817.00 万元
张新功 33.40% 刘胜贵 2.91%
第六次增资扩股 惠城信德 10.47% 李国赞 2.91%
2011 年 徐贵山 6.57% 冯长娟 2.82%
惠城信德对惠城有限增资；
6月 汪攸 4.93% 孙中惠 2.18%
注册资本：4,263.33 万元 王莉芸 4.88% 罗宇等 30 名
24.42%
杜峰 4.53% 自然人
张新功 31.90 刘胜贵 2.78%
第七次增资扩股 惠城信德 10.00% 李国赞 2.78%
2011 年 徐贵山 6.27% 冯长娟 2.69%
张薇莉、李德杰对惠城有限增资；
8月 汪攸 4.71% 张薇莉 2.69%
注册资本：4,463.33 万元 王莉芸 4.66% 孙中惠等 32
27.20%
杜峰 4.32% 名自然人
第八次增资扩股及惠城有限性质
张新功 25.52% 杜峰 3.46%
变更
道博嘉美 20.00% 刘胜贵 2.22%
2011 年 道博嘉美对惠城有限增资； 惠城信德 8.00% 李国赞 2.2 %
9月 惠城有限性质变更为中外合资经营 徐贵山 5.02% 冯长娟 2.15%
汪攸 3.76% 张薇莉等 33
企业； 23.91%
王莉芸 3.73% 名自然人
注册资本：5,579.17 万元
2
张新功 23.73% 王莉芸 3.47%
第九次增资扩股
道博嘉美 20.00% 杜峰 3.22%
2012 年 山东省高新投、道博嘉美、惠城信 惠城信德 8.05% 刘胜贵 2.07%
2月 德对惠城有限增资； 山东省高新投 5.00% 李国赞 2.07%
徐贵山 4.67% 冯长娟等 34
注册资本：6,000.00 万元 24.23%
汪攸 3.50% 名自然人
张新功 21.98% 汪攸 3.24%
第十次增资扩股
道博嘉美 18.52% 王莉芸 3.21%
2012 年 李国赞等 9 位自然人及惠城信德、 惠城信德 7.59% 杜峰 2.98%
9月 鲁创创投对惠城有限增资； 鲁创创投 5.56% 李国赞 2.04%
山东省高新投 4.63% 刘胜贵等 35
注册资本：6,480.00 万元 25.95%
徐贵山 4.32% 名自然人
张新功 22. 5% 汪攸 3.24%
第三次股权转让
道博嘉美 17.75% 王莉芸 3.21%
2013 年 道博嘉美将其部分股权转让给张新 惠城信德 7.59% 杜峰 2.98%
4月 功； 鲁创创投 5.56% 李国赞 2.04%
山东省高新投 4.63% 刘胜贵等 35
注册资本：6,480.00 万元 25.95%
徐贵山 4.32% 名自然人
张新功 22.75% 汪攸 3.24%
第四次股权转让
道博嘉美 17.75% 杜峰 2.98%
2015 年 王莉芸将其全部股权转让给惠城信 惠城信德 10.80% 李国赞 2.04%
2月 德； 鲁创创投 5.56% 刘胜贵 1.93%
山东省高新投 4.63% 冯长娟等 34
注册资本：6,480.00 万元 24.02%
徐贵山 4.32% 名自然人
张新功 22.75% 汪攸 3.24%
第五次股权转让
道博嘉美 17.75% 杜峰 2.98%
2015 年 鲁创创投将其全部股权转让给宜鸿 惠城信德 11.72% 李国赞 2.04%
4月 投资及惠城信德； 宜鸿投资 4.63% 刘胜贵 1.93%
山东省高新投 4.63% 冯长娟等 34
注册资本：6,480.00 万元 24.02%
徐贵山 4.32% 名自然人
2015 年 惠城有限整体变更设立惠城环保
同上
9月 注册资本：7,500.00 万元
3
第六次股权转让 张新功 22.75% 汪攸 3.24%
潘栋梁将其全部股权转让给惠城信 道博嘉美 17.75% 杜峰 2.98%
2016 年 惠城信德 12.49% 李国赞 2.04%
德；张薇莉将其全部股权转让给岳
11 月 宜鸿投资 4.63% 刘胜贵 1.93%
廷林； 山东省高新投 4.63% 冯长娟等 33
23.25%
徐贵山 4.32% 名自然人
注册资本：7,500.00 万元
第七次股权转让 张新功 22.75% 汪攸 3.24%
邵爱美、刘欣梅将其全部股权转让 道博嘉美 17.75% 杜峰 2.98%
2017 年 惠城信德 14.44% 李国赞 2.04%
给惠城信德；晁青将其全部股权转
2月 宜鸿投资 4.63% 刘胜贵 1.93%
让给聂廷彬； 山东省高新投 4.63% 冯长娟等 31
21.30%
徐贵山 4.32% 名自然人
注册资本：7,500.00 万元
二、公司股本演变的具体情况
（一）2006 年 2 月 27 日，惠城有限设立
2006 年 2 月，张新功、周惠玲共同签署《青岛惠城石化科技有限公司章程》，
双方分别出资 70.00 万元、30.00 万元，设立惠城有限。
2006 年 2 月 23 日，山东光大会计师事务所有限责任公司青岛分所出具《验
资报告》（鲁光会青内验字[2006]第 Q-131 号），确认截至 2006 年 2 月 23 日，惠
城有限已收到全体股东缴纳的注册资本合计 100.00 万元，出资方式均为货币资
金。
2006 年 2 月 27 日，青岛市工商局黄岛分局向惠城有限核发了注册号为
3702112807155 号的《企业法人营业执照》。
惠城有限设立时的股权结构为：
序号 股东 出资额（万元） 出资比例
1 张新功 70.00 70.00%
2 周惠玲 30.00 30.00%
合计 100.00 100.00%
（二）2007 年 11 月，第一次股权转让及第一次增资扩股
4
2007 年 11 月 6 日，周惠玲与杜峰签订《股权转让协议》，约定周惠玲将其
持有的惠城有限全部 30.00 万元出资额转让给杜峰。本次股权转让情况如下：
转让出资额 占注册资 转让价格
序号 出让方 受让方 定价依据
（万元） 本比例 （万元）
每 1 元注册资
1 周惠玲 杜峰 30.00 30.00% 30.00
本定价 1.00 元
2007 年 11 月 6 日，惠城有限股东会通过决议，同意上述股权转让事宜；同
意张新功、李晶、杜峰、刘欣梅增资 400.00 万元，惠城有限的注册资本由 100.00
万元增加至 500.00 万元。本次增资情况如下：
认缴出资额 认购价款
序号 股东名称 定价依据
（万元） （万元）
1 张新功 252.00 252.00 每 1 元注册资本定价 1.00 元
2 李晶 60.00 60.00 每 1 元注册资本定价 1.00 元
3 杜峰 38.00 38.00 每 1 元注册资本定价 1.00 元
4 刘欣梅 50.00 50.00 每 1 元注册资本定价 1.00 元
合计 400.00 400.00 -
2007 年 11 月 6 日，青岛康帮联合会计师事务所出具《验资报告》（青康帮
内验字（2007）第 05-Y1170 号），确认截至 2007 年 11 月 6 日，惠城有限已收到
股东缴纳的新增注册资本 400.00 万元，出资方式均为货币资金。
2007 年 11 月 7 日，惠城有限就本次股权转让及增资办理了工商变更登记。
本次股权转让及增资完成后，惠城有限的股权结构为：
序号 股东 出资额（万元） 出资比例
1 张新功 322.00 64.40%
2 杜峰 68.00 13.60%
3 李晶 60.00 12.00%
4 刘欣梅 50.00 10.00%
合计 500.00 100.00%
（三）2008 年 8 月，第二次增资扩股
2008 年 7 月 30 日，惠城有限股东会通过决议，同意张新功、徐贵山、李文
战增资 500.00 万元，惠城有限的注册资本由 500.00 万元增加至 1,000.00 万元。
本次增资情况如下：
5
认缴出资额 认购价款
序号 股东名称 定价依据
（万元） （万元）
1 张新功 200.00 200.00 每 1 元注册资本定价 1.00 元
2 徐贵山 200.00 200.00 每 1 元注册资本定价 1.00 元
3 李文战 100.00 100.00 每 1 元注册资本定价 1.00 元
合计 500.00 500.00 -
2008 年 8 月 19 日，青岛嵩德有限责任会计师事务所出具《验资报告》 [2008]
青嵩会内验字第 335-C 号），确认截至 2008 年 8 月 19 日，惠城有限已收到股东
缴纳的新增注册资本 500.00 万元，出资方式均为货币资金。
2008 年 8 月 20 日，惠城有限就本次增资办理了工商变更登记。本次增资完
成后，惠城有限的股权结构为：
序号 股东 出资额（万元） 出资比例
1 张新功 522.00 52.20%
2 徐贵山 200.00 20.00%
3 李文战 100.00 10.00%
4 杜峰 68.00 6.80%
5 李晶 60.00 6.00%
6 刘欣梅 50.00 5.00%
合计 1,000.00 100.00%
（四）2010 年 9 月，第三次增资扩股
2010 年 8 月 19 日，惠城有限股东会通过决议，同意张新功、徐贵山、李国
赞增资 1,006.00 万元，惠城有限的注册资本由 1,000.00 万元增加至 2,006.00 万元。
本次增资情况如下：
认缴出资额 认购价款
序号 股东名称 定价依据
（万元） （万元）
1 张新功 902.00 902.00 每 1 元注册资本定价 1.00 元
2 徐贵山 80.00 80.00 每 1 元注册资本定价 1.00 元
3 李国赞 24.00 24.00 每 1 元注册资本定价 1.00 元
合计 1,006.00 1,006.00 -
2010 年 8 月 28 日，山东润德有限责任会计师事务所出具《验资报告》 [2010]
润德所验字 3-073 号），确认截至 2010 年 8 月 27 日，惠城有限已收到股东缴纳
的新增注册资本 1,006.00 万元，出资方式均为货币资金。
6
2010 年 9 月 1 日，惠城有限就本次增资办理了工商变更登记。本次增资完
成后，惠城有限的股权结构为：
序号 股东 出资额（万元） 出资比例
1 张新功 1,424.00 70.99%
2 徐贵山 280.00 13.96%
3 李文战 100.00 4.99%
4 杜峰 68.00 3.39%
5 李晶 60.00 2.99%
6 刘欣梅 50.00 2.49%
7 李国赞 24.00 1.20%
合计 2,006.00 100.00%
（五）2010 年 10 月，第四次增资扩股
2010 年 9 月 13 日，惠城有限股东会通过决议，同意王莉芸等 24 位自然人
增资 1,134.00 万元，惠城有限的注册资本由 2,006.00 万元增加至 3,140.00 万元。
本次增资情况如下：
认缴出资额 认购价款
序号 股东名称 定价依据
（万元） （万元）
1 王莉芸 208.00 208.00 每 1 元注册资本定价 1.00 元
2 杜峰 125.00 125.00 每 1 元注册资本定价 1.00 元
3 刘胜贵 124.00 124.00 每 1 元注册资本定价 1.00 元
4 孙中惠 93.00 93.00 每 1 元注册资本定价 1.00 元
5 罗宇 85.00 85.00 每 1 元注册资本定价 1.00 元
6 周广涛 75.00 75.00 每 1 元注册资本定价 1.00 元
7 彭敏丹 65.00 65.00 每 1 元注册资本定价 1.00 元
8 潘栋梁 50.00 50.00 每 1 元注册资本定价 1.00 元
9 何明 37.00 37.00 每 1 元注册资本定价 1.00 元
10 王秋桂 37.00 37.00 每 1 元注册资本定价 1.00 元
11 邵爱美 37.00 37.00 每 1 元注册资本定价 1.00 元
12 程文亭 31.00 31.00 每 1 元注册资本定价 1.00 元
13 孔繁俊 31.00 31.00 每 1 元注册资本定价 1.00 元
14 张崇波 24.00 24.00 每 1 元注册资本定价 1.00 元
15 吴聿 16.00 16.00 每 1 元注册资本定价 1.00 元
16 孙颖涛 15.00 15.00 每 1 元注册资本定价 1.00 元
17 谢卫东 15.00 15.00 每 1 元注册资本定价 1.00 元
18 马丽华 12.00 12.00 每 1 元注册资本定价 1.00 元
19 黄慧 12.00 12.00 每 1 元注册资本定价 1.00 元
20 钟映梅 11.00 11.00 每 1 元注册资本定价 1.00 元
7
21 周明 11.00 11.00 每 1 元注册资本定价 1.00 元
22 杨学鹰 8.00 8.00 每 1 元注册资本定价 1.00 元
23 苏传金 6.00 6.00 每 1 元注册资本定价 1.00 元
24 吴荣华 6.00 6.00 每 1 元注册资本定价 1.00 元
合计 1,134.00 1,134.00 -
2010 年 9 月 29 日，山东润德有限责任会计师事务所出具《验资报告》 [2010]
润德所验字 3-080 号），确认截至 2010 年 9 月 29 日，惠城有限已收到股东缴纳
的新增注册资本 1,134.00 万元，出资方式均为货币资金。
2010 年 10 月 9 日，惠城有限就本次增资办理了工商变更登记。本次增资完
成后，惠城有限的股权结构为：
序号 股东 出资额（万元） 出资比例
1 张新功 1,424.00 45.35%
2 徐贵山 280.00 8.92%
3 王莉芸 208.00 6.62%
4 杜峰 193.00 6.15%
5 刘胜贵 124.00 3.95%
6 李文战 100.00 3.18%
7 孙中惠 93.00 2.96%
8 罗宇 85.00 2.71%
9 周广涛 75.00 2.39%
10 彭敏丹 65.00 2.07%
11 李晶 60.00 1.91%
12 刘欣梅 50.00 1.59%
13 潘栋梁 50.00 1.59%
14 何明 37.00 1.18%
15 王秋桂 37.00 1.18%
16 邵爱美 37.00 1.18%
17 程文亭 31.00 0.99%
18 孔繁俊 31.00 0.99%
19 张崇波 24.00 0.76%
20 李国赞 24.00 0.76%
21 吴聿 16.00 0.51%
22 孙颖涛 15.00 0.48%
23 谢卫东 15.00 0.48%
24 马丽华 12.00 0.38%
25 黄慧 12.00 0.38%
26 钟映梅 11.00 0.35%
27 周明 11.00 0.35%
8
28 杨学鹰 8.00 0.25%
29 苏传金 6.00 0.19%
30 吴荣华 6.00 0.19%
合计 3,140.00 100.00%
（六）2011 年 2 月，第二次股权转让及第五次增资扩股
2010 年 12 月 25 日，李文战与李国赞签订《股权转让协议》，约定李文战将
其持有的惠城有限全部 100.00 万元出资额转让给李国赞。本次股权转让情况如
下：
转让出资额 占注册资 转让价格
序号 出让方 受让方 定价依据
（万元） 本比例 （万元）
每 1 元注册资
1 李文战 李国赞 100.00 3.18% 107.00
本定价 1.07 元
2010 年 12 月 25 日，惠城有限股东会通过决议，同意上述股权转让事宜，
其他股东放弃优先受让权；同意汪攸等 13 名自然人增资 1,807.59 万元，其中
677.00 万元用于增加注册资本，其余 1,130.59 万元计入资本公积，惠城有限的注
册资本由 3,140.00 万元增加至 3,817.00 万元。本次增资情况如下：
认缴出资额 认购价款
序号 股东名称 定价依据
（万元） （万元）
1 汪攸 210.00 560.70 每 1 元注册资本定价 2.67 元
2 冯长娟 120.00 320.40 每 1 元注册资本定价 2.67 元
3 吕绪尧 75.00 200.25 每 1 元注册资本定价 2.67 元
4 周明 71.00 189.57 每 1 元注册资本定价 2.67 元
5 张鲁芹 56.00 149.52 每 1 元注册资本定价 2.67 元
6 刘忠 38.00 101.46 每 1 元注册资本定价 2.67 元
7 吴聿 30.00 80.10 每 1 元注册资本定价 2.67 元
8 陈静淑 22.00 58.74 每 1 元注册资本定价 2.67 元
9 晁青 20.00 53.40 每 1 元注册资本定价 2.67 元
10 黄慧 11.00 29.37 每 1 元注册资本定价 2.67 元
11 战玉富 10.00 26.70 每 1 元注册资本定价 2.67 元
12 韩忠祥 7.00 18.69 每 1 元注册资本定价 2.67 元
13 刘树文 7.00 18.69 每 1 元注册资本定价 2.67 元
合计 677.00 1,807.59 -
2011 年 1 月 14 日，山东润德有限责任会计师事务所出具《验资报告》 [2010]
润德所验字 3-005 号），确认截至 2011 年 1 月 14 日，惠城有限已收到股东缴纳
9
的新增注册资本 677.00 万元，各股东新增出资总额为 1,807.59 万元，其中实收
资本 677.00 万元，资本公积 1,130.59 万元，出资方式均为货币资金。
2011 年 2 月 11 日，惠城有限就本次股权转让及增资办理了工商变更登记。
本次股权转让及增资完成后，惠城有限的股权结构为：
序号 股东 出资额（万元） 出资比例
1 张新功 1,424.00 37.31%
2 徐贵山 280.00 7.34%
3 汪攸 210.00 5.50%
4 王莉芸 208.00 5.45%
5 杜峰 193.00 5.06%
6 刘胜贵 124.00 3.25%
7 李国赞 124.00 3.25%
8 冯长娟 120.00 3.14%
9 孙中惠 93.00 2.44%
10 罗宇 85.00 2.23%
11 周明 82.00 2.15%
12 周广涛 75.00 1.96%
13 吕绪尧 75.00 1.96%
14 彭敏丹 65.00 1.70%
15 李晶 60.00 1.57%
16 张鲁芹 56.00 1.47%
17 刘欣梅 50.00 1.31%
18 潘栋梁 50.00 1.31%
19 吴聿 46.00 1.21%
20 刘忠 38.00 1.00%
21 何明 37.00 0.97%
22 王秋桂 37.00 0.97%
23 邵爱美 37.00 0.97%
24 程文亭 31.00 0.81%
25 孔繁俊 31.00 0.81%
26 张崇波 24.00 0.63%
27 黄慧 23.00 0.60%
28 陈静淑 22.00 0.58%
29 晁青 20.00 0.52%
30 孙颖涛 15.00 0.39%
31 谢卫东 15.00 0.39%
32 马丽华 12.00 0.31%
33 钟映梅 11.00 0.29%
34 战玉富 10.00 0.26%
10
35 杨学鹰 8.00 0.21%
36 韩忠祥 7.00 0.18%
37 刘树文 7.00 0.18%
38 苏传金 6.00 0.16%
39 吴荣华 6.00 0.16%
合计 3,817.00 100.00%
（七）2011 年 6 月，第六次增资扩股
2011 年 6 月 20 日，惠城有限股东会通过决议，同意惠城信德向惠城有限增
资 1,205.10 万元，其中 446.33 万元用于增加注册资本，其余 758.77 万元计入资
本公积，惠城有限的注册资本由 3,817.00 万元增加至 4,263.33 万元。本次增资情
况如下：
认缴出资额 认购价款
序号 股东名称 定价依据
（万元） （万元）
1 惠城信德 446.33 1,205.10 每 1 元注册资本定价 2.70 元
合计 446.33 1,205.10 -
2011 年 6 月 30 日，青岛明航会计师事务所出具验资报告（青明会内验字[2011]
第 043 号），确认截至 2011 年 6 月 29 日，惠城有限已收到股东缴纳的新增注册
资本 446.33 万元，股东实际缴纳出资额 1,205.10 万元，其中 446.33 万元计入注
册资本，758.77 万元计入资本公积，出资方式均为货币资金。
2011 年 6 月 30 日，惠城有限就本次增资办理了工商变更登记。本次增资完
成后，惠城有限的股权结构为：
序号 股东 出资额（万元） 出资比例
1 张新功 1,424.00 33.40%
2 惠城信德 446.33 10.47%
3 徐贵山 280.00 6.57%
4 汪攸 210.00 4.93%
5 王莉芸 208.00 4.88%
6 杜峰 193.00 4.53%
7 刘胜贵 124.00 2.91%
8 李国赞 124.00 2.91%
9 冯长娟 120.00 2.82%
10 孙中惠 93.00 2.18%
11 罗宇 85.00 1.99%
12 周明 82.00 1.92%
11
13 周广涛 75.00 1.76%
14 吕绪尧 75.00 1.76%
15 彭敏丹 65.00 1.53%
16 李晶 60.00 1.41%
17 张鲁芹 56.00 1.31%
18 刘欣梅 50.00 1.17%
19 潘栋梁 50.00 1.17%
20 吴聿 46.00 1.08%
21 刘忠 38.00 0.89%
22 何明 37.00 0.87%
23 王秋桂 37.00 0.87%
24 邵爱美 37.00 0.87%
25 程文亭 31.00 0.73%
26 孔繁俊 31.00 0.73%
27 张崇波 24.00 0.56%
28 黄慧 23.00 0.54%
29 陈静淑 22.00 0.52%
30 晁青 20.00 0.47%
31 孙颖涛 15.00 0.35%
32 谢卫东 15.00 0.35%
33 马丽华 12.00 0.28%
34 钟映梅 11.00 0.26%
35 战玉富 10.00 0.24%
36 杨学鹰 8.00 0.19%
37 韩忠祥 7.00 0.16%
38 刘树文 7.00 0.16%
39 苏传金 6.00 0.14%
40 吴荣华 6.00 0.14%
合计 4,263.33 100.00%
（八）2011 年 8 月，第七次增资扩股
2011 年 7 月 18 日，惠城有限股东会通过决议，同意张薇莉、李德杰增资 733.56
万元，其中 200.00 万元用于增加注册资本，其余 533.56 万元计入资本公积，惠
城有限的注册资本由 4,263.33 万元增加至 4,463.33 万元。本次增资情况如下：
认缴出资额 认购价款
序号 股东名称 定价依据
（万元） （万元）
1 张薇莉 120.00 440.14 每 1 元注册资本定价 3.67 元
2 李德杰 80.00 293.42 每 1 元注册资本定价 3.67 元
合计 200.00 733.56 -
12
2011 年 7 月 29 日，青岛明航会计师事务所出具验资报告（青明会内验字[2011]
第 054 号），确认截至 2011 年 7 月 28 日，惠城有限已收到股东缴纳的新增注册
资本 200.00 万元，张薇莉实际缴纳出资额 440.14 万元，其中 120.00 万元计入注
册资本、320.14 万元计入资本公积，李德杰实际缴纳出资额 293.42 万元，其中
80.00 万元计入注册资本，213.42 万元计入资本公积，出资方式均为货币资金。
2011 年 8 月 2 日，惠城有限就本次增资办理了工商变更登记。本次增资完
成后，惠城有限的股权结构为：
序号 股东 出资额（万元） 出资比例
1 张新功 1,424.00 31.90%
2 惠城信德 446.33 10.00%
3 徐贵山 280.00 6.27%
4 汪攸 210.00 4.71%
5 王莉芸 208.00 4.66%
6 杜峰 193.00 4.32%
7 刘胜贵 124.00 2.78%
8 李国赞 124.00 2.78%
9 冯长娟 120.00 2.69%
10 张薇莉 120.00 2.69%
11 孙中惠 93.00 2.08%
12 罗宇 85.00 1.90%
13 周明 82.00 1.84%
14 李德杰 80.00 1.79%
15 周广涛 75.00 1.68%
16 吕绪尧 75.00 1.68%
17 彭敏丹 65.00 1.46%
18 李晶 60.00 1.34%
19 张鲁芹 56.00 1.26%
20 刘欣梅 50.00 1.12%
21 潘栋梁 50.00 1.12%
22 吴聿 46.00 1.03%
23 刘忠 38.00 0.85%
24 何明 37.00 0.83%
25 王秋桂 37.00 0.83%
26 邵爱美 37.00 0.83%
27 程文亭 31.00 0.70%
28 孔繁俊 31.00 0.70%
29 张崇波 24.00 0.54%
30 黄慧 23.00 0.52%
13
31 陈静淑 22.00 0.49%
32 晁青 20.00 0.45%
33 孙颖涛 15.00 0.34%
34 谢卫东 15.00 0.34%
35 马丽华 12.00 0.27%
36 钟映梅 11.00 0.25%
37 战玉富 10.00 0.22%
38 杨学鹰 8.00 0.18%
39 韩忠祥 7.00 0.16%
40 刘树文 7.00 0.16%
41 苏传金 6.00 0.13%
42 吴荣华 6.00 0.13%
合计 4,463.33 100.00%
（九）2011 年 9 月，第八次增资扩股及惠城有限性质变更
2011 年 8 月 6 日，惠城有限股东会通过决议，同意道博嘉美向惠城有限增
资 4,092.65 万元，其中 1,115.83 万元用于增加注册资本，其余 2,976.82 万元计入
资本公积，惠城有限的注册资本由 4,463.33 万元增加至 5,579.17 万元，惠城有限
由内资企业变更为中外合资经营企业。同时道博嘉美与张新功、徐贵山、周明、
惠城有限于 2011 年 6 月 17 日签订对赌协议。本次增资情况如下：
认缴出资额 认购价款
序号 股东名称 定价依据
（万元） （万元）
1 道博嘉美 1,115.83 4,092.65 每 1 元注册资本定价 3.67 元
合计 1,115.83 4,092.65 -
2011 年 8 月 10 日，青岛经济技术开发区、青岛市黄岛区对外贸易经济合作
局出具《关于对青岛惠城石化科技有限公司变更为外商投资企业的批复》（青开
外经贸审字[2011]157 号），同意惠城有限总投资变更为 10,978.90 万元，注册资
本变更为 5,579.17 万元，惠城有限变更为中外合资经营企业。2011 年 8 月 15 日，
青岛市人民政府核发了《外商投资企业批准证书》（商外资青府开字[2011]0034
号）。
2011 年 9 月 1 日，青岛明航会计师事务所出具验资报告（青明会外验字[2011]
第 009 号），确认截至 2011 年 8 月 31 日，惠城有限已收到股东缴纳的新增注册
资本 1,115.83 万元，道博嘉美实际缴纳出资额 641.10 万美元，按当日汇率合计
折人民币 4,093.35 万元，其中 1,115.83 万元计入新增注册资本，2,977.52 万元计
14
入资本公积，出资方式均为货币资金。
2011 年 9 月 9 日，惠城有限就本次增资及性质变更办理了工商变更登记。
本次增资完成后，惠城有限的股权结构为：
序号 股东 出资额（万元） 出资比例
1 张新功 1,424.00 25.52%
2 道博嘉美 1,115.83 20.00%
3 惠城信德 446.33 8.00%
4 徐贵山 280.00 5.02%
5 汪攸 210.00 3.76%
6 王莉芸 208.00 3.73%
7 杜峰 193.00 3.46%
8 刘胜贵 124.00 2.22%
9 李国赞 124.00 2.22%
10 冯长娟 120.00 2.15%
11 张薇莉 120.00 2.15%
12 孙中惠 93.00 1.67%
13 罗宇 85.00 1.52%
14 周明 82.00 1.47%
15 李德杰 80.00 1.43%
16 周广涛 75.00 1.34%
17 吕绪尧 75.00 1.34%
18 彭敏丹 65.00 1.17%
19 李晶 60.00 1.08%
20 张鲁芹 56.00 1.00%
21 刘欣梅 50.00 0.90%
22 潘栋梁 50.00 0.90%
23 吴聿 46.00 0.83%
24 刘忠 38.00 0.68%
25 何明 37.00 0.66%
26 王秋桂 37.00 0.66%
27 邵爱美 37.00 0.66%
28 程文亭 31.00 0.56%
29 孔繁俊 31.00 0.56%
30 张崇波 24.00 0.43%
31 黄慧 23.00 0.41%
32 陈静淑 22.00 0.39%
33 晁青 20.00 0.36%
34 孙颖涛 15.00 0.27%
35 谢卫东 15.00 0.27%
15
36 马丽华 12.00 0.22%
37 钟映梅 11.00 0.20%
38 战玉富 10.00 0.18%
39 杨学鹰 8.00 0.14%
40 韩忠祥 7.00 0.13%
41 刘树文 7.00 0.13%
42 苏传金 6.00 0.11%
43 吴荣华 6.00 0.11%
合计 5,579.17 100.00%
（十）2012 年 2 月，第九次增资扩股
2011 年 12 月，山东省高新投、道博嘉美、惠城信德、张新功及惠城有限共
同签订《增资协议书》，约定山东省高新投出资 1,599.00 万元，其中 300.00 万元
用于新增注册资本，1,299.00 万元计入公司资本公积，道博嘉美出资 448.61 万元，
其中 84.17 万元用于新增注册资本，364.44 万元计入公司资本公积，惠城信德出
资 195.43 万元，其中 36.67 万元用于新增注册资本，158.77 万元计入公司资本公
积。
2011 年 12 月 19 日，山东省鲁信投资控股集团有限公司召开董事会，同意
山东省高新投出资 1,599.00 万元，以每 1 元注册资本 5.33 元的价格认购惠城有
限 300.00 万元注册资本。2011 年 12 月 21 日，山东省高新投召开董事会，同意
出资 1,599.00 万元，以每 1 元注册资本 5.33 元的价格认购惠城有限 300.00 万元
注册资本。
2012 年 1 月 17 日，山东省人民政府国有资产监督管理委员会下发文件，确
认已收悉《关于山东省高新技术创业投资有限公司投资青岛惠城石化科技有限公
司办理工商变更登记相关情况的请示》，根据《山东省省直企业投资管理暂行办
法》等规定，鉴于该投资事项是山东省鲁信投资控股集团有限公司所属上市公司
控股子公司的对外出资，且《鲁信创业投资集团股份有限公司章程》有关条款已
对控股子公司投资的有关问题做了明确规定，建议山东省鲁信投资控股集团有限
公司按照上市公司章程和相关制度规定履行决策程序，依法办理工商及产权登记
手续。
2012 年 1 月 29 日，惠城有限董事会通过决议，同意山东省高新投、道博嘉
16
美、惠城信德增资 2,243.04 万元，其中 420.83 万元用于新增注册资本，1,822.21
万元计入资本公积，惠城有限注册资本由 5,579.17 万元增至 6,000.00 万元。本次
增资情况如下：
认缴出资额 认购价款
序号 股东名称 定价依据
（万元） （万元）
1 山东省高新投 300.00 1,599.00 每 1 元注册资本定价 5.33 元
2 道博嘉美 84.17 448.61 每 1 元注册资本定价 5.33 元
3 惠城信德 36.67 195.43 每 1 元注册资本定价 5.33 元
合计 420.83 2,243.04 -
2011 年 11 月 25 日，中瑞岳华会计师事务所出具《审计报告》（中瑞岳华鲁
审字[2011]第 345 号）。2011 年 12 月 5 日，北京天健兴业资产评估有限公司出具
《评估报告》（天兴评报字（2011）第 726 号），该《评估报告》于 2012 年 9 月
24 日办理了评估备案，且山东省人民政府国有资产监督管理委员会确认评估结
果使用有效期至 2012 年 9 月 29 日。
2012 年 2 月 1 日，青岛经济技术开发区、青岛市黄岛区对外贸易经济合作
局出具《关于青岛惠城石化科技有限公司增资的批复》（青开外经贸资审字
[2012]010 号），同意惠城有限投资总额由 10,978.90 万元增至 13,221.95 万元，注
册资本由 5,579.17 万元增至 6,000.00 万元。
2012 年 2 月 8 日，青岛明航会计师事务所出具验资报告（青明会外验字[2012]
第 003 号），确认截至 2012 年 2 月 7 日，惠城有限已收到股东缴纳的新增注册资
本 420.83 万元，股东实际缴纳出资额 2,243.18 万元，其中 420.83 万元计入新增
注册资本，1,822.35 万元计入资本公积，出资方式均为货币资金。
2012 年 2 月 10 日，惠城有限就本次增资办理了工商变更登记。本次增资完
成后，惠城有限的股权结构为：
序号 股东 出资额（万元） 出资比例
1 张新功 1,424.00 23.73%
2 道博嘉美 1,200.00 20.00%
3 惠城信德 483.00 8.05%
4 山东省高新投 300.00 5.00%
5 徐贵山 280.00 4.67%
6 汪攸 210.00 3.50%
17
7 王莉芸 208.00 3.47%
8 杜峰 193.00 3.22%
9 刘胜贵 124.00 2.07%
10 李国赞 124.00 2.07%
11 冯长娟 120.00 2.00%
12 张薇莉 120.00 2.00%
13 孙中惠 93.00 1.55%
14 罗宇 85.00 1.42%
15 周明 82.00 1.37%
16 李德杰 80.00 1.33%
17 周广涛 75.00 1.25%
18 吕绪尧 75.00 1.25%
19 彭敏丹 65.00 1.08%
20 李晶 60.00 1.00%
21 张鲁芹 56.00 0.93%
22 刘欣梅 50.00 0.83%
23 潘栋梁 50.00 0.83%
24 吴聿 46.00 0.77%
25 刘忠 38.00 0.63%
26 何明 37.00 0.62%
27 王秋桂 37.00 0.62%
28 邵爱美 37.00 0.62%
29 程文亭 31.00 0.52%
30 孔繁俊 31.00 0.52%
31 张崇波 24.00 0.40%
32 黄慧 23.00 0.38%
33 陈静淑 22.00 0.37%
34 晁青 20.00 0.33%
35 孙颖涛 15.00 0.25%
36 谢卫东 15.00 0.25%
37 马丽华 12.00 0.20%
38 钟映梅 11.00 0.18%
39 战玉富 10.00 0.17%
40 杨学鹰 8.00 0.13%
41 韩忠祥 7.00 0.12%
42 刘树文 7.00 0.12%
43 苏传金 6.00 0.10%
44 吴荣华 6.00 0.10%
合计 6,000.00 100.00%
（十一）2012 年 9 月，第十次增资扩股
18
2012 年 9 月 13 日，惠城有限董事会通过决议，同意李国赞等 9 位自然人以
及惠城信德、鲁创创投向惠城有限增资 3,360.00 万元，其中 480.00 万元计入注
册资本，2,880.00 万元计入资本公积。惠城有限注册资本由 6,000.00 万元增至
6,480.00 万元。本次增资情况如下：
认缴出资额 认购价款
序号 股东名称 定价依据
（万元） （万元）
1 李国赞 8.00 56.00 每 1 元注册资本定价 7.00 元
2 刘胜贵 1.00 7.00 每 1 元注册资本定价 7.00 元
3 吕绪尧 15.00 105.00 每 1 元注册资本定价 7.00 元
4 何明 20.00 140.00 每 1 元注册资本定价 7.00 元
5 王秋桂 23.00 161.00 每 1 元注册资本定价 7.00 元
6 邵爱美 39.00 273.00 每 1 元注册资本定价 7.00 元
7 刘忠 2.00 14.00 每 1 元注册资本定价 7.00 元
8 孙颖涛 2.00 14.00 每 1 元注册资本定价 7.00 元
9 吴荣华 1.50 10.50 每 1 元注册资本定价 7.00 元
10 惠城信德 8.50 59.50 每 1 元注册资本定价 7.00 元
11 鲁创创投 360.00 2,520.00 每 1 元注册资本定价 7.00 元
合计 480.00 3,360.00 -
2012 年 9 月 25 日，青岛经济技术开发区、青岛市黄岛区对外贸易经济合
作局出具《关于青岛惠城石化科技有限公司增资的批复》（青开外经贸资审字
[2012]193 号），同意惠城有限投资总额不变，注册资本由 6,000 万元增至 6,480
万元。
2012 年 9 月 28 日，青岛明航会计师事务所出具验资报告（青明会外验字
[2012]第 012 号），确认截至 2012 年 9 月 28 日，惠城有限已收到股东缴纳的新
增注册资本 480.00 万元，股东实际缴纳出资额 3,360.00 万元，其中 480.00 万元
计入新增注册资本，2,880.00 万元计入资本公积，出资方式均为货币资金。
2012 年 9 月，惠城有限就本次增资办理了工商变更登记。本次增资完成后，
惠城有限的股权结构为：
序号 股东 出资额（万元） 出资比例
1 张新功 1,424.00 21.98%
2 道博嘉美 1,200.00 18.52%
3 惠城信德 491.50 7.59%
4 鲁创创投 360.00 5.56%
19
5 山东省高新投 300.00 4.63%
6 徐贵山 280.00 4.32%
7 汪攸 210.00 3.24%
8 王莉芸 208.00 3.21%
9 杜峰 193.00 2.98%
10 李国赞 132.00 2.04%
11 刘胜贵 125.00 1.93%
12 冯长娟 120.00 1.85%
13 张薇莉 120.00 1.85%
14 孙中惠 93.00 1.44%
15 罗宇 85.00 1.31%
16 周明 82.00 1.27%
17 李德杰 80.00 1.24%
18 周广涛 75.00 1.16%
19 吕绪尧 90.00 1.39%
20 彭敏丹 65.00 1.00%
21 李晶 60.00 0.93%
22 张鲁芹 56.00 0.86%
23 刘欣梅 50.00 0.77%
24 潘栋梁 50.00 0.77%
25 吴聿 46.00 0.71%
26 刘忠 40.00 0.62%
27 何明 57.00 0.88%
28 王秋桂 60.00 0.93%
29 邵爱美 76.00 1.17%
30 程文亭 31.00 0.48%
31 孔繁俊 31.00 0.48%
32 张崇波 24.00 0.37%
33 黄慧 23.00 0.36%
34 陈静淑 22.00 0.34%
35 晁青 20.00 0.31%
36 孙颖涛 17.00 0.26%
37 谢卫东 15.00 0.23%
38 马丽华 12.00 0.19%
39 钟映梅 11.00 0.17%
40 战玉富 10.00 0.15%
41 杨学鹰 8.00 0.12%
42 韩忠祥 7.00 0.11%
43 刘树文 7.00 0.11%
44 苏传金 6.00 0.09%
45 吴荣华 7.50 0.12%
20
合计 6,480.00 100.00%
本次增资后，山东省高新投持有的公司股权比例自 5%被稀释至 4.63%，根
据《企业国有资产评估管理暂行办法》的规定，本次增资应办理相应的国有资产
评估及备案，但截至本确认意见出具日，山东省高新投未就上述增资进行国有资
产评估及备案手续。
2018 年 5 月 28 日，山东省人民政府出具《山东省人民政府关于对青岛惠城
石化科技有限公司国有股权管理有关事项予以确认的批复》（鲁政字[2018]106
号），对发行人 2012 年 9 月增资后山东省高新投股权被稀释及整体变更设立股份
有限公司过程中国有股权管理有关事项予以确认。
保荐机构及发行人律师认为，山东省高新投就本次增资未办理国有资产评估
及备案手续，不符合《企业国有资产评估管理暂行办法》的相关规定，存在一定
的法律瑕疵，但鉴于本次增资价格（即每 1 元注册资本 7 元）系惠城有限及其股
东、投资人参考经山东省人民政府国有资产监督管理委员会备案的且当时在有效
期内的天兴评报字（2011）第 726 号《评估报告》的评估价值并依据市场化原则
经协商确定，该增资价格高于前次山东省高新投投资时的增资价格（即每单位注
册资本 5.33 元），且山东省高新投持有惠城有限的股权比例因本次增资被稀释的
较小，此外，山东省鲁信投资控股集团有限公司以及山东省人民政府国有资产监
督管理委员会对于山东省高新投持有发行人的股份数量均已经进行了确认，并完
成了相应的国有产权登记，山东省人民政府对本次增资后山东省高新投股权被稀
释涉及国有股权管理事项进行了确认，因此，上述法律瑕疵不会对发行人本次发
行并上市构成实质性法律障碍。
（十二）2013 年 4 月，第三次股权转让
2011年6月7日，道博嘉美与惠城有限及惠城有限全体股东签署了《关于青
岛惠城石化科技有限公司之增资协议》（以下简称“《增资协议》”），约定
由道博嘉美对惠城有限进行增资，在《增资协议》中，各方未约定相关对赌内
容。
2011年6月17日，道博嘉美与惠城有限、张新功、徐贵山、周明签署了《增
21
资合同补充协议》（以下简称“《补充协议一》”），主要就惠城有限2011年
和2012年业绩目标、承诺上市等对赌内容作出约定，其中若惠城有限2011年和
2012年净利润总计超过3,750万元的110%即4,125万元，则道博嘉美将给予业绩
奖励。
惠城有限 2011 年度实现净利润 1,335 万元，2012 年度实现净利润 2,325 万
元，总计 3,660 万元。惠城有限 2011-2012 年度虽未达到《补充协议一》所约
定的业绩奖励条件，但考虑到惠城有限于 2011 年至 2012 年期间未发生为达业
绩而收缩开支的行为，且能够保持较高的研发投入，不断完备研发平台的建设，
引进高层次的技术、管理人员，因此，道博嘉美参考上述《补充协议一》中的
业绩奖励条款，对发行人实际控制人张新功个人进行股份奖励，最终经双方协
商一致，道博嘉美将其持有的惠城有限 50 万元的出资额平价转让给张新功。
2013 年 3 月 29 日，道博嘉美与张新功签订《股权转让协议》，约定道博嘉
美将其持有的惠城有限 50.00 万元出资额转让给张新功。2013 年 3 月 29 日，惠
城有限董事会通过决议，同意上述股权转让事宜。其他股东放弃优先受让权。
本次股权转让情况如下：
转让出资额 占注册资 转让价格
序号 出让方 受让方 定价依据
（万元） 本比例 （万元）
每 1 元注册资
1 道博嘉美 张新功 50.00 0.77% 50.00
本定价 1.00 元
2017年7月4日，惠城环保与道博嘉美、张新功、徐贵山、周明签署《增资合
同补充协议（二）》（以下简称“《补充协议二》”），约定自《补充协议二》
签署之日起，终止《补充协议一》，尚未履行的部分终止履行，各方互不承担或
追究对方的任何法律责任。
因此，截至本确认意见出具之日，发行人相关对赌协议均已合法有效终止
并清理完毕，不存在潜在争议或纠纷，不存在应披露而未披露的情形及其他利
益安排。
2013 年 4 月 7 日，青岛市经济技术开发区对外贸易经济合作局出具《关于
青岛惠城石化科技有限公司股权变更的批复》（青开外经贸资审字[2013]080 号），
22
同意道博嘉美将其持有的惠城有限 0.77%的股权以人民币 50.00 万元的价格转让
给张新功。
2013 年 4 月 28 日，惠城有限就本次股权转让办理了工商变更登记。本次
股权转让完成后，惠城有限的股权结构为：
序号 股东 出资额（万元） 出资比例
1 张新功 1,474.00 22.75%
2 道博嘉美 1,150.00 17.75%
3 惠城信德 491.50 7.59%
4 鲁创创投 360.00 5.56%
5 山东省高新投 300.00 4.63%
6 徐贵山 280.00 4.32%
7 汪攸 210.00 3.24%
8 王莉芸 208.00 3.21%
9 杜峰 193.00 2.98%
10 李国赞 132.00 2.04%
11 刘胜贵 125.00 1.93%
12 冯长娟 120.00 1.85%
13 张薇莉 120.00 1.85%
14 孙中惠 93.00 1.44%
15 吕绪尧 90.00 1.39%
16 罗宇 85.00 1.31%
17 周明 82.00 1.27%
18 李德杰 80.00 1.24%
19 邵爱美 76.00 1.17%
20 周广涛 75.00 1.16%
21 彭敏丹 65.00 1.00%
22 李晶 60.00 0.93%
23 王秋桂 60.00 0.93%
24 何明 57.00 0.88%
25 张鲁芹 56.00 0.86%
26 刘欣梅 50.00 0.77%
27 潘栋梁 50.00 0.77%
28 吴聿 46.00 0.71%
29 刘忠 40.00 0.62%
30 程文亭 31.00 0.48%
31 孔繁俊 31.00 0.48%
32 张崇波 24.00 0.37%
33 黄慧 23.00 0.36%
34 陈静淑 22.00 0.34%
23
35 晁青 20.00 0.31%
36 孙颖涛 17.00 0.26%
37 谢卫东 15.00 0.23%
38 马丽华 12.00 0.19%
39 钟映梅 11.00 0.17%
40 战玉富 10.00 0.15%
41 杨学鹰 8.00 0.12%
42 吴荣华 7.50 0.12%
43 韩忠祥 7.00 0.11%
44 刘树文 7.00 0.11%
45 苏传金 6.00 0.09%
合计 6,480.00 100.00%
（十三）2015 年 2 月，第四次股权转让
2014 年 12 月 10 日，惠城信德与王莉芸签订《股权转让协议》，约定王莉芸
将其持有的惠城有限全部 208.00 万元出资额转让给惠城信德。2015 年 1 月 28
日，惠城有限董事会通过决议，同意上述股权转让事宜。其他股东放弃优先受让
权。本次股权转让情况如下：
转让出资额 占注册资 转让价格
序号 出让方 受让方 定价依据
（万元） 本比例 （万元）
每 1 元注册资
1 王莉芸 惠城信德 208.00 3.21% 520.30
本定价 2.50 元
2015 年 2 月 5 日，青岛市黄岛区商务局出具《关于青岛惠城石化科技有限
公司股权变更的批复》（青商资审字[2015]202 号），同意王莉芸将其持有的惠城
有限 3.21%的股权以人民币 520.30 万元的价格溢价转让给惠城信德。
2015 年 2 月 6 日，惠城有限就本次股权转让办理了工商变更登记。本次股
权转让完成后，惠城有限的股权结构为：
序号 股东 出资额（万元） 出资比例
1 张新功 1,474.00 22.75%
2 道博嘉美 1,150.00 17.75%
3 惠城信德 699.50 10.80%
4 鲁创创投 360.00 5.56%
5 山东省高新投 300.00 4.63%
6 徐贵山 280.00 4.32%
24
7 汪攸 210.00 3.24%
8 杜峰 193.00 2.98%
9 李国赞 132.00 2.04%
10 刘胜贵 125.00 1.93%
11 冯长娟 120.00 1.85%
12 张薇莉 120.00 1.85%
13 孙中惠 93.00 1.44%
14 吕绪尧 90.00 1.39%
15 罗宇 85.00 1.31%
16 周明 82.00 1.27%
17 李德杰 80.00 1.24%
18 邵爱美 76.00 1.17%
19 周广涛 75.00 1.16%
20 彭敏丹 65.00 1.00%
21 李晶 60.00 0.93%
22 王秋桂 60.00 0.93%
23 何明 57.00 0.88%
24 张鲁芹 56.00 0.86%
25 刘欣梅 50.00 0.77%
26 潘栋梁 50.00 0.77%
27 吴聿 46.00 0.71%
28 刘忠 40.00 0.62%
29 程文亭 31.00 0.48%
30 孔繁俊 31.00 0.48%
31 张崇波 24.00 0.37%
32 黄慧 23.00 0.36%
33 陈静淑 22.00 0.34%
34 晁青 20.00 0.31%
35 孙颖涛 17.00 0.26%
36 谢卫东 15.00 0.23%
37 马丽华 12.00 0.19%
38 钟映梅 11.00 0.17%
39 战玉富 10.00 0.15%
40 杨学鹰 8.00 0.12%
41 吴荣华 7.50 0.12%
42 韩忠祥 7.00 0.11%
43 刘树文 7.00 0.11%
44 苏传金 6.00 0.09%
合计 6,480.00 100.00%
（十四）2015 年 4 月，第五次股权转让
25
2015 年 3 月，鲁创创投与宜鸿投资签订《股权转让协议》，约定鲁创创投将
其持有的惠城有限 300.00 万元出资额转让给宜鸿投资；鲁创创投与惠城信德签
订《股权转让协议》，约定鲁创创投将其持有的惠城有限 60.00 万元出资额转让
给惠城信德。2015 年 3 月 31 日，惠城有限董事会通过决议，同意上述股权转让
事宜。其他股东放弃优先受让权。本次股权转让情况如下：
转让出资额 占注册资 转让价格
序号 出让方 受让方 定价依据
（万元） 本比例 （万元）
每 1 元注册资
1 鲁创创投 宜鸿投资 300.00 4.63% 2,550.00
本定价 8.50 元
每 1 元注册资
2 鲁创创投 惠城信德 60.00 0.93% 510.00
本定价 8.50 元
2015 年 4 月 13 日，青岛市黄岛区商务局出具《关于青岛惠城石化科技有
限公司股权变更的批复》（青商资审字[2015]706 号），同意鲁创创投将其持有的
惠城有限 4.63%的股权以人民币 2,550.00 万元的价格溢价转让给宜鸿投资，鲁创
创投将其持有的惠城有限 0.93%的股权以人民币 510.00 万元的价格溢价转让给
惠城信德。
2015 年 4 月 28 日，惠城有限就本次股权转让办理了工商变更登记。本次股
权转让完成后，惠城有限的股权结构为：
序号 股东 出资额（万元） 出资比例
1 张新功 1,474.00 22.75%
2 道博嘉美 1,150.00 17.75%
3 惠城信德 759.50 11.72%
4 宜鸿投资 300.00 4.63%
5 山东省高新投 300.00 4.63%
6 徐贵山 280.00 4.32%
7 汪攸 210.00 3.24%
8 杜峰 193.00 2.98%
9 李国赞 132.00 2.04%
10 刘胜贵 125.00 1.93%
11 冯长娟 120.00 1.85%
12 张薇莉 120.00 1.85%
13 孙中惠 93.00 1.44%
14 吕绪尧 90.00 1.39%
15 罗宇 85.00 1.31%
26
16 周明 82.00 1.27%
17 李德杰 80.00 1.24%
18 邵爱美 76.00 1.17%
19 周广涛 75.00 1.16%
20 彭敏丹 65.00 1.00%
21 李晶 60.00 0.93%
22 王秋桂 60.00 0.93%
23 何明 57.00 0.88%
24 张鲁芹 56.00 0.86%
25 刘欣梅 50.00 0.77%
26 潘栋梁 50.00 0.77%
27 吴聿 46.00 0.71%
28 刘忠 40.00 0.62%
29 程文亭 31.00 0.48%
30 孔繁俊 31.00 0.48%
31 张崇波 24.00 0.37%
32 黄慧 23.00 0.36%
33 陈静淑 22.00 0.34%
34 晁青 20.00 0.31%
35 孙颖涛 17.00 0.26%
36 谢卫东 15.00 0.23%
37 马丽华 12.00 0.19%
38 钟映梅 11.00 0.17%
39 战玉富 10.00 0.15%
40 杨学鹰 8.00 0.12%
41 吴荣华 7.50 0.12%
42 韩忠祥 7.00 0.11%
43 刘树文 7.00 0.11%
44 苏传金 6.00 0.09%
合计 6,480.00 100.00%
（十五）2015 年 9 月，惠城有限整体变更设立惠城环保
2015年5月28日，瑞华会计师事务所（特殊普通合伙）对惠城有限以2015年4
月30日为基准日的财务状况进行审计并出具《审计报告》（瑞华审字[2015]第
01850234号）；2015年6月5日，北京中和谊资产评估有限公司对惠城有限以2015
年4月30日为基准日的全部资产和负债进行评估并出具《资产评估报告书》（中和
谊评报字[2015]第12007号）。
2015年8月24日，惠城有限董事会通过决议，决定以2015年4月30日为基准日，
27
按净资产值折股整体变更为股份有限公司，注册资本为7,500,00万元，股份总额
为7,500.00万股，整体变更前后各股东持股比例不变。
2015年8月24日，惠城有限44名股东签署《青岛惠城环保科技股份有限公司
发起人协议》。2015年9月1日，青岛市黄岛区商务局出具《关于同意青岛惠城石
化科技有限公司变更为外商投资股份有限公司的批复》（青商资审字[2015]1615
号）。2015年9月2日，青岛市人民政府换发了《中华人民共和国外商投资企业批
准证书》（商外资青府开字[2011]0034号）。2015年9月19日，惠城环保召开创
立大会暨第一次股东大会。
2015年9月19日，瑞华会计师事务所（特殊普通合伙）对此次整体变更的出
资情况进行审验并出具《验资报告》（瑞华验字[2015]01850011号），确认截至
2015年9月19日，惠城环保全体发起人以其拥有的惠城有限经评估净资产作价
203,175,371.21元，其中7,500.00万元缴纳注册资本，余额作为资本公积。
2015 年 9 月 24 日 ， 青 岛 市 工 商 局 向 惠 城 环 保 核 发 了 注 册 号 为
370211228071554 的《营业执照》。
本次变更完成后，公司股权结构为：
序号 股东 股份 持股比例
1 张新功 17,060,250 22.75%
2 道博嘉美 13,310,250 17.75%
3 惠城信德 8,790,750 11.72%
4 山东省高新投 3,472,500 4.63%
5 宜鸿投资 3,472,500 4.63%
6 徐贵山 3,240,750 4.32%
7 汪攸 2,430,750 3.24%
8 杜峰 2,232,750 2.98%
9 李国赞 1,527,750 2.04%
10 刘胜贵 1,446,750 1.93%
11 冯长娟 1,389,000 1.85%
12 张薇莉 1,389,000 1.85%
13 孙中惠 1,076,250 1.44%
14 吕绪尧 1,041,750 1.39%
15 罗宇 984,000 1.31%
16 周明 948,750 1.27%
17 李德杰 926,250 1.24%
18 邵爱美 879,750 1.17%
28
19 周广涛 867,750 1.16%
20 彭敏丹 752,250 1.00%
21 李晶 694,500 0.93%
22 王秋桂 694,500 0.93%
23 何明 660,000 0.88%
24 张鲁芹 648,000 0.86%
25 刘欣梅 579,000 0.77%
26 潘栋梁 579,000 0.77%
27 吴聿 532,500 0.71%
28 刘忠 462,750 0.62%
29 程文亭 358,500 0.48%
30 孔繁俊 358,500 0.48%
31 张崇波 277,500 0.37%
32 黄慧 266,250 0.36%
33 陈静淑 255,000 0.34%
34 晁青 231,750 0.31%
35 孙颖涛 196,500 0.26%
36 谢卫东 173,250 0.23%
37 马丽华 138,750 0.19%
38 钟映梅 127,500 0.17%
39 战玉富 115,500 0.15%
40 杨学鹰 92,250 0.12%
41 吴荣华 87,000 0.12%
42 韩忠祥 81,000 0.11%
43 刘树文 81,000 0.11%
44 苏传金 69,750 0.09%
合计 75,000,000 100.00%
2016 年 7 月 10 日，山东省鲁信投资控股集团有限公司核发了编号为
3700002013070200088 的《企业产权登记表》，对山东省高新投持有的公司 347.25
万股股份进行了国有产权登记。
2017 年 8 月 23 日，山东省人民政府国有资产监督管理委员会核发《山东省
国资委关于青岛惠城环保科技股份有限公司国有股权管理有关事宜的批复》（鲁
国资产权字[2017]35 号），确认山东省高新投持有公司 347.25 万股，占公司总股
本的 4.63%，若公司在境内发行股票并上市，山东省高新投在证券登记结算公司
开立的证券账户上应加注“SS”标识。
2018 年 5 月 28 日，山东省人民政府出具《山东省人民政府关于对青岛惠城
29
石化科技有限公司国有股权管理有关事项予以确认的批复》（鲁政字[2018]106
号），对发行人 2012 年 9 月增资后山东省高新投股权被稀释及整体变更设立股份
有限公司过程中国有股权管理有关事项予以确认。
综上，保荐机构及发行人律师认为，发行人股改时未取得国有股权管理的
批复，存在一定的程序瑕疵，但鉴于截至本确认意见出具日，发行人已取得国有
股权管理的批复且相应国有产权登记已办理完毕，相关国资程序已履行完毕，因
此不会对本次发行构成实质性障碍。
（十六）2016 年 11 月，第六次股权转让
2016 年 11 月，张薇莉与岳廷林签订《股权转让协议》，约定张薇莉将其持
有的惠城环保全部 1,389,000 股转让给岳廷林；潘栋梁与惠城信德签订《股权转
让协议》，约定潘栋梁将其持有的惠城环保全部 579,000 股转让给惠城信德。本
次股权转让情况如下：
占总股份 转让价格
序号 出让方 受让方 转让股份数 定价依据
数量比例 （万元）
每 1 元注册资
1 张薇莉 岳廷林 1,389,000 1.85% 440.00
本定价 3.17 元
每 1 元注册资
2 潘栋梁 惠城信德 579,000 0.77% 160.00
本定价 2.76 元
本次股权转让完成后，公司股权结构为：
序号 股东 股份 持股比例
1 张新功 17,060,250 22.75%
2 道博嘉美 13,310,250 17.75%
3 惠城信德 9,369,750 12.49%
4 山东省高新投 3,472,500 4.63%
5 宜鸿投资 3,472,500 4.63%
6 徐贵山 3,240,750 4.32%
7 汪攸 2,430,750 3.24%
8 杜峰 2,232,750 2.98%
9 李国赞 1,527,750 2.04%
10 刘胜贵 1,446,750 1.93%
11 冯长娟 1,389,000 1.85%
12 岳廷林 1,389,000 1.85%
13 孙中惠 1,076,250 1.44%
30
14 吕绪尧 1,041,750 1.39%
15 罗宇 984,000 1.31%
16 周明 948,750 1.27%
17 李德杰 926,250 1.24%
18 邵爱美 879,750 1.17%
19 周广涛 867,750 1.16%
20 彭敏丹 752,250 1.00%
21 李晶 694,500 0.93%
22 王秋桂 694,500 0.93%
23 何明 660,000 0.88%
24 张鲁芹 648,000 0.86%
25 刘欣梅 579,000 0.77%
26 吴聿 532,500 0.71%
27 刘忠 462,750 0.62%
28 程文亭 358,500 0.48%
29 孔繁俊 358,500 0.48%
30 张崇波 277,500 0.37%
31 黄慧 266,250 0.36%
32 陈静淑 255,000 0.34%
33 晁青 231,750 0.31%
34 孙颖涛 196,500 0.26%
35 谢卫东 173,250 0.23%
36 马丽华 138,750 0.19%
37 钟映梅 127,500 0.17%
38 战玉富 115,500 0.15%
39 杨学鹰 92,250 0.12%
40 吴荣华 87,000 0.12%
41 韩忠祥 81,000 0.11%
42 刘树文 81,000 0.11%
43 苏传金 69,750 0.09%
合计 75,000,000 100.00%
（十七）2017 年 2 月，第七次股权转让
2017 年 2 月，晁青与聂廷彬签订《股权转让协议》，约定晁青将其持有的惠
城环保全部 231,750 股转让给聂廷彬；刘欣梅与惠城信德签订《股权转让协议》，
约定刘欣梅将其持有的惠城环保全部 579,000 股转让给惠城信德；邵爱美与惠城
信德签订《股权转让协议》，约定邵爱美将其持有的惠城环保全部 879,750 股转
让给惠城信德。本次股权转让情况如下：
31
占总股份 转让价格
序号 出让方 受让方 转让股份数 定价依据
数比例 （万元）
每 1 元注册资
1 晁青 聂廷彬 231,750 0.31% 81.58
本定价 3.52 元
每 1 元注册资
2 刘欣梅 惠城信德 579,000 0.77% 203.81
本定价 3.52 元
每 1 元注册资
3 邵爱美 惠城信德 879,750 1.17% 310.00
本定价 3.52 元
本次股权转让完成后，公司股权结构为：
序号 股东 股份 持股比例
1 张新功 17,060,250 22.75%
2 道博嘉美 13,310,250 17.75%
3 惠城信德 10,828,500 14.44%
4 山东省高新投 3,472,500 4.63%
5 宜鸿投资 3,472,500 4.63%
6 徐贵山 3,240,750 4.32%
7 汪攸 2,430,750 3.24%
8 杜峰 2,232,750 2.98%
9 李国赞 1,527,750 2.04%
10 刘胜贵 1,446,750 1.93%
11 冯长娟 1,389,000 1.85%
12 岳廷林 1,389,000 1.85%
13 孙中惠 1,076,250 1.44%
14 吕绪尧 1,041,750 1.39%
15 罗宇 984,000 1.31%
16 周明 948,750 1.27%
17 李德杰 926,250 1.24%
18 周广涛 867,750 1.16%
19 彭敏丹 752,250 1.00%
20 李晶 694,500 0.93%
21 王秋桂 694,500 0.93%
22 何明 660,000 0.88%
23 张鲁芹 648,000 0.86%
24 吴聿 532,500 0.71%
25 刘忠 462,750 0.62%
26 程文亭 358,500 0.48%
27 孔繁俊 358,500 0.48%
28 张崇波 277,500 0.37%
29 黄慧 266,250 0.36%
30 陈静淑 255,000 0.34%
32
31 聂廷彬 231,750 0.31%
32 孙颖涛 196,500 0.26%
33 谢卫东 173,250 0.23%
34 马丽华 138,750 0.19%
35 钟映梅 127,500 0.17%
36 战玉富 115,500 0.15%
37 杨学鹰 92,250 0.12%
38 吴荣华 87,000 0.12%
39 韩忠祥 81,000 0.11%
40 刘树文 81,000 0.11%
41 苏传金 69,750 0.09%
合计 75,000,000 100.00%
本次股权转让完成后，公司股本总额和股权结构未发生变动。
33
（本页无正文，为《青岛惠城环保科技股份有限公司设立以来股本演变情况的说
明》盖章页）
青岛惠城环保科技股份有限公司
年 月 日
34
35