证券代码：300836 证券简称：佰奥智能 公告编号：2021-032
昆山佰奥智能装备股份有限公司
关于对深圳证券交易所2020年年报问询函回复的公告
本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完整，没有
虚假记载、误导性陈述或重大遗漏。
昆山佰奥智能装备股份有限公司（以下简称“公司”、“佰奥智能”）于2021
年5月17日收到深圳证券交易所创业板公司管理部下发的《关于对昆山佰奥智能装备
股份有限公司的2020年年报问询函》（创业板年报问询函【2021】第242号）（以下
简称“问询函”）。公司高度重视，针对问询函中所提到的问题回复如下：
1.年报显示，公司2020年度盈利1,521.86万元，同比下降76.32%，业绩大幅下
滑，原因之一为公司口罩机业务产能过剩，前期备货积压，公司对口罩机相关资产
计提减值准备。请补充说明：
（1）结合公司口罩机业务的生产及销售模式、主要客户、在手订单、同行业
公司情况等说明公司口罩机业务出现产能过剩的原因及合理性，公司从事口罩机的
生产经营规划是否谨慎、合理；
（2）公司口罩机相关资产的种类、数量，期末账面余额，本次计提减值准备
的比例及具体测算过程；
（3）结合行业发展情况、市场需求、客户变化、相关资产价格及成本变化、
公司知悉前述事项时点等，说明相关资产减值准备计提的合理性、及时性。
请年审会计师核查并发表明确意见。
回复：
（一）结合公司口罩机业务的生产及销售模式、主要客户、在手订单、同行业
公司情况等说明公司口罩机业务出现产能过剩的原因及合理性，公司从事口罩机的
生产经营规划是否谨慎、合理；
1、口罩机业务的开展背景
2020年初新冠疫情爆发，我国口罩需求井喷式爆发，在口罩市场急剧增长的背
景之下，生产口罩的关键设备口罩机更是一机难求。国内口罩需求爆增，又受到春
节停产以及工人返工的影响，导致口罩产能限制，再加上部分消费者恐慌性的囤货
心理，一时之间，口罩出现紧俏甚至断供。国内部分口罩生产企业，因没有足够的
口罩生产设备，无法快速扩充产能。
面对突如其来的疫情，国家相关部门纷纷出台文件明确，将相关医疗防护物资
列入国家储备物资，并鼓励地方政府出台相关支持政策。在国家医疗防护物资及相
应生产设备严重短缺的情况下，公司作为国内领先的智能制造装备系统解决方案提
供商，拥有多年自动化技术经验，应国家所急，积极履行社会责任，根据市场需求
迅速应对疫情所需，在此背景下，佰奥智能积极响应政府的抗疫号召，2020年2
月，公司管理层经过讨论，决定开展口罩机设备的研发、生产、销售业务。
2、口罩机业务的生产及销售模式
2020年初，国内疫情突发，市场口罩等防护医疗器械急缺，防疫时间急迫，处
于抗疫需要，对于口罩机产品，公司启动危机应急方案，根据意向性订单安排研发
及生产。公司具备较强的智能制造装备生产优势，利用自身技术水平，独立、自主
开发出了平面口罩、N95、KN95口罩等多种规格的口罩生产设备。具体生产和销售
模式如下：
（1）生产模式
a、方案设计阶段：公司组织口罩机产品团队，就口罩生产工艺、特点、生产
节拍、设计产能、运行参数等各项指标进行多次验证和评估，寻找出最优设计方
案。
b、生产加工阶段：主要有自主生产和外协加工两种方式。
1）自主生产： 在确定设计方案后，机械加工团队根据各类设计图纸，负责关
键零部件的生产加工。
2）外协加工：将部分机械加工及表面处理等非核心工序交由外协厂商加工处
理。
c、系统组装及调试阶段：产品团队合理规划口罩机的组装及调试步骤，有序
完成各个功能模组的组装、检测和调试，并最终完成生产过程，根据客户要求，运
送至指定场地并完成安装、调试及最终验收。
（2）销售模式
设备开发完成后结合当时的市场环境，公司主要通过设备直接销售及制造服务
两种销售模式开展口罩机业务。设备直接销售，是指公司直接向口罩生产企业销售
口罩机设备，设备经安装、调试，并经客户验收后公司确认收入。制造服务方式，
是指公司将口罩机提供给口罩生产企业使用，根据设备的实际产出及约定的加工费
单价收取相应费用。
3、口罩机业务的主要客户及在手订单情况
2020年2-3月疫情开始阶段，口罩及其上下游市场需求猛增，在直接销售的模
式下，公司累计洽谈的N95口罩机及平面口罩机客户19家，口罩机数量115台，预计
口罩机的含税销售总额8,758.47万元；在制造服务的销售模式下，口罩机客户10家
以上，按照当时的市场价格测算，预计含税金额上亿元。
2020年度，公司口罩机相关业务主要客户的销售情况见下：
单位：万元
客户 销售额（不含税）
客户A 678.47
客户B 346.82
客户C 157.52
客户D 132.74
客户E 114.87
客户F 113.27
客户G 100.00
客户H 99.12
4、口罩机业务出现产能过剩的原因及合理性
2020年5月以来，国内疫情逐渐好转，口罩市场逐渐出现饱和，供求关系迅速
转变，口罩机市场价格出现明显下滑趋势。虽然国外疫情仍没有出现明显好转，但
随着口罩出口业务管制更为严苛，需要对口罩进行相关CE认证（安全合规认证）及
FDA认证（美国食品和药物管理局认证），增加了口罩机客户的出口门槛，口罩出
口市场业务量快速下滑。公司也逐步回归原有的消费电子产品及汽车等工业领域精
密组件等的智能制造业务领域，故导致公司口罩机业务出现过剩情况。
5、同行业（口罩机业务）公司情况
2020年2月份以来，部分智能制造领域的上市公司也开展了相应的口罩机业
务，从上市公司公开披露的信息来看，同行业（口罩机业务）公司均由原有的其他
智能装备生产迅速切入口罩机生产，均为自主设计、研发生产口罩机，由此可见口
罩机市场增长异常迅猛。根据上市公司已公告的年报来看，到2020年年末口罩机业
务均出现了不同程度的退货及滞销情况，具体信息如下：
序号 公司名称 公告情况
由于疫情后期国内口罩产能过剩，部分口罩机客户临时取
1 大族激光（002008） 消合同导致公司前期备货积压，备货库存13,219.27万元
并相应计提减值损失。
疫情期间紧急生产口罩及口罩生产线，随着疫情进一步得
2 机器人（300024） 到控制，公司判断未来口罩及口罩生产线价格下行，按照
市场价格进行减值测试。
公司积极响应国家号召，推出口罩机业务，但由于疫情后
3 赢合科技（300457） 期产能过剩，公司对外销售口罩机发生退货情况，相应调
减营业收入并计提跌价损失。
由上表，上市公司不同程度的参与到了口罩机业务中，主要系受疫情肆虐这一
特殊的背景环境，具备一定的商业合理性。在疫情结束后，受市场环境、供求关系
等多方面因素的影响，各公司均出现了不同程度的口罩机产能过剩情况，在年末计
提了相应的减值准备。同时，在疫情结束后，各公司均逐步回归原有主业。
6、公司从事口罩机的生产经营规划是否谨慎、合理
综上所述，公司从事口罩机的生产经营规划是公司根据疫情形势作出的合理的
经营决策，也是积极响应国家政策的决定。在当时特殊的环境背景和市场需求拉动
下，公司亦存在相应技术基础及业务能力，因此作出从事口罩机的生产经营规划，
是谨慎、合理的。由于疫情后期市场环境变化，国内口罩产能过剩及口罩出口业务
的资质认证要求，导致公司口罩机相关资产出现产能过剩，公司资产出现减值情
况。公司未来将进一步聚焦主业，不断在智能装备领域提升核心竞争力。
（二）公司口罩机相关资产的种类、数量，期末账面余额，本次计提减值准备
的比例及具体测算过程；
1、口罩机相关资产的种类、数量、期末账面余额、计提减值准备的比例
公司研发生产的口罩机主要包括KN95口罩生产线、平面口罩生产线、儿童口罩
线等，截止2020年12月31日结存的数量、期末账面余额、本次计提减值准备的比例
如下：
单位：万元；台
核算科目 名称 数量 账面净值 减值金额 计提比例
N95口罩生产线 79.00 3,041.45 1,060.94 34.88%
库存商品
平面口罩生产线 19.00 461.30 154.68 33.53%
儿童立体口罩线 2.00 90.79 47.35 52.15%
熔喷布设备 2.00 443.98 176.94 39.85%
固定资产
KN95全自动口罩线 56.00 1,359.57 288.20 21.20%
合计 130.00 5,397.10 1,728.10 32.02%
注：上表金额系根据评估报告评估结果及合并抵消内部未实现损益影响合并计
算列示。
2、减值准备具体测算过程
考虑到口罩机业务的特殊性，公司将口罩机业务的存货与公司原有业务的存货
进行了分类。对于口罩机业务由于下游市场变化较大，订单量不稳定，出于谨慎性
及专业性原则，公司聘请了专业的评估机构中水致远资产评估有限公司对口罩机、
熔喷等口罩机设备进行了专项资产评估，并出具了专项评估报告（中水致远评报字
[2021]第020236号）。
由于疫情为公共卫生突发事件，疫情初期较为严重时，口罩紧俏，口罩机等相
关设备处于供不应求状态，但随着我国对疫情的有效防控以及市场上大量口罩机的
上市，使得口罩及口罩机的产能过剩，供大于求。故本次采用公允价值减去处置费
用后净额的方法进行评估测算。根据相关资产评估的准则规定，本次资产公允价值
采用成本法进行评估。即：公允价值减去处置费用后净额=设备公允价值-处置费
用；设备公允价值=重置全价-实体性贬值-功能性贬值-经济性贬值；设备处置费用
=手续费及服务费+相关税费。口罩机设备属于公司自制设备，本次评估测算自制设
备采用综合估价法来确定自制设备重置价值。其计算公式为：自制设备重置价值=
材料费+人工费+制造费用+资金成本+利润。
具体的评估测算过程如下表：
单位：万元；台
评估价值
核 算
名称 型号 数量 账面价值 处 置 可收回价 增减值 增值率
科目 公允价值
费用 值
-
N95口罩生产线 自制 79.00 3,262.55 2,032.55 52.03 1,980.51 -39.30%
1,282.04
库 存
商品 平面口罩生产线 自制 19.00 550.07 314.68 8.06 306.62 -243.44 -44.26%
儿童立体口罩线 自制 2.00 90.79 44.59 1.14 43.45 -47.35 -52.15%
固 定 KN95全自动口罩线 自制 56.00 1,359.58 1,332.55 34.11 1,298.44 -288.20 -21.20%
资产 熔喷布设备 自制 2.00 505.25 274.06 7.02 267.05 -238.21 -47.15%
公司根据上述的评估测算结果，对出现减值的存货及固定资产计提了相应的减
值准备。
（三）结合行业发展情况、市场需求、客户变化、相关资产价格及成本变化、
公司知悉前述事项时点等，说明相关资产减值准备计提的合理性、及时性。
自2020年1月疫情爆发开始，口罩市场逐步火爆，市场上的口罩数量极度紧
缺，市场需求量突飞猛涨，政府也不断号召企业生产口罩及其相关的设备，口罩整
个上下游出现井喷式爆发，市场火爆。2020年5月至2020年年末，国内疫情情况逐
步得到控制，口罩业务逐步出现供大于求的局面，上游的口罩设备也相应出现了产
能过剩的局面。但随着海外疫情的复发，欧洲病毒变异，2020年第三季度，欧美二
次疫情复发，国外市场对口罩需求与日俱增，当时公司收到数家客户咨询口罩代加
工业务，均为出口荷兰、英国等国家地区订单，意向订单金额合计约为1亿元，产
能预计将处于饱和状态。基于上述意向型的订单，且对海外口罩机业务的看好，公
司于2020年末根据企业会计准则的相关规定进行了减值测试，未出现减值迹象，未
计提减值准备。
2021年3月份以来，由于出口贸易限制等因素，原有的意向性客户取消了原洽
谈的部分口罩代加工订单，导致公司口罩机相关的存货出现积压。公司结合宏观经
济形势，经过审慎考虑，聘请具有证券期货资格的专业评估机构对公司的口罩机相
关资产进行了评估，根据评估结果，对口罩机相关资产计提减值准备1,728.10 万
元 。
综合上述情况来看，在2020年12月末，公司判断口罩机存在一定量的意向性订
单且可以在期后进行落实，但由于上述意向性订单没有最终落实，导致公司在年底
对相关资产减值迹象判断存在误差，相关资产减值确认的时点存在一定的滞后性。
年审会计师核查情况：
1、针对上述事项，我们执行的主要核查程序如下：
（1）评价和测试与存货跌价准备相关的关键内部控制，检查相关内部控制设
计是否合理和执行是否有效。
（2）复核管理层对存货进行减值测试的相关考虑及客观证据，关注管理层是
否充分识别已发生减值的项目。
（3）获取公司存货跌价准备计算表，执行存货减值测试，检查以前年度计提的
存货跌价本期的变化情况等，分析存货跌价准备计提是否充分。
（4）了解并评价管理层聘用的外部评估专家的胜任能力、专业素质和独立
性，复核评估师的工作和相关参数的引用。
（5）执行存货监盘程序，检查存货的数量、状况等。
2、核查结论
经核查，我们认为：
（1）公司从事口罩机的生产经营规划是公司根据疫情形势作出的合理的经营
决策，由于疫情后期的国内口罩产能过剩及口罩出口业务的资质认证要求，导致公
司口罩机相关资产出现产能过剩的情况，导致公司资产出现减值情况；
（2）口罩机相关资产资产减值准备计提合理。
2.年报显示，公司2020年实现营业收入3.37亿元，同比下降20.13%，其中一季
度至四季度分别实现营业收入1.23亿元、1.12亿元、0.53亿元、1.60亿元；前五大客
户销售占比合计73.96%；存货期末余额为1.63亿元，同比增长154.81%，主要系生
产备货增长所致。请补充说明：
（1）结合行业环境、公司主要订单签署时点、执行期间、结算及收入确认方
式等，详细说明各季度收入差异的原因及合理性，收入确认是否存在季节性差异，
与同行业公司相比是否存在重大差异，是否存在跨期确认收入的情形；
（2）前五大客户的主要情况，包括销售内容、金额、同比变动情况、回款情
况、相关客户与公司、实际控制人、5%以上股东及董监高是否存在关联关系，并
结合同行业公司情况说明公司对前五大客户销售占比较高的原因及合理性，是否存
在重大依赖及公司的应对措施；
（3）结合行业环境、公司生产经营及在手订单情况等说明营业收入下降而公
司大幅增加生产备货的原因及合理性，相关存货是否存在滞销风险，并结合存货跌
价准备计提的具体过程说明相关跌价准备计提是否充分。
请年审会计师核查并发表明确意见。
回复：
（一）结合行业环境、公司主要订单签署时点、执行期间、结算及收入确认方
式等，详细说明各季度收入差异的原因及合理性，收入确认是否存在季节性差异，
与同行业公司相比是否存在重大差异，是否存在跨期确认收入的情形；
1、行业环境
报告期内，受疫情冲击和国际贸易保护主义以及各种不稳定因素的影响，2020
年度我国GDP 增速下滑至2.3%，为近年来新低。数据显示，2020年上半年我国国内
生产总值达456,614亿元，按可比价格计算，同比下降1.6%。2020年疫后中国经济
呈现持续复苏态势，工业生产已基本恢复至正常水平，企业销售收入增速逐季回
升，2020年10月制造业投资增速回升0.7个百分点至3.7%。公司在大环境下，坚持
保研发、稳生产，持续平稳发展。
2、公司主要订单签署时点、执行期间、结算及收入确认方式及各季度收入差
异的原因及合理性
按照行业惯例，客户一般在上半年根据本年度固定资产投资预算陆续下发订
单。公司主要客户为消费性电子及汽车行业和火供品行业客户，该类客户一般在上半
年批准采购计划，后续开展招投标及合同签订工作，2020年度，受疫情因素影响，整个
行业固定资产投资延缓，导致一季度除了口罩机订单外其他设备类订单较少，大部分客
户在4-5月份才陆续下发及签署订单。考虑项目价值较高、生产调试周期较长，安装调
试完毕到执行周期一般为3-6个月，因此，相应的发货和验收等事项相对集中在四季
度，第一二季度验收项目主要为2019年度存量项目及口罩机相关项目，第三季度由于大
部分二季度签署订单处于执行周期，验收较少，故第二季度收入高于三季度。以上情
况，导致公司存在季节性差异。
公司的主要产品为大型专用设备，均为定制化产品，其结算方式一般是根据行
业惯例，在与客户约定自合同签订后，向客户收取一定比例的预收款，剩余款项待
完成设备终验收及质保期后分别收取，收入确认方式为设备终验确认。结算及收入
确认方式在本期没有发生重大变化。
专用设备类行业存在季节性因素影响情形较为普遍，同行业可比上市公司2020
年各季度收入占当期营业收入比例情况如下：
营业收入 第一季度 第二季度 第三季度 第四季度
瀚川智能 1.71% 27.05% 24.18% 47.06%
天准科技 9.66% 13.55% 21.62% 55.16%
赛腾股份 12.64% 20.96% 26.45% 39.95%
平均值 8.00% 20.52% 24.08% 47.39%
佰奥智能 3.65% 33.33% 15.59% 47.43%
数据来源：上市公司定期报告及招股说明书
综上所述，专用设备类行业存在季节性因素影响情形较为普遍，本公司收入确
认存在季节性差异，与同行业公司相比不存在重大差异，不存在跨期确认收入的情
形。
（二）前五大客户的主要情况，包括销售内容、金额、同比变动情况、回款情
况、相关客户与公司、实际控制人、5%以上股东及董监高是否存在关联关系，并结
合同行业公司情况说明公司对前五大客户销售占比较高的原因及合理性，是否存在
重大依赖及公司的应对措施；
1、前五大客户主要情况
公司前五大客户交易情况、销售内容、金额、同比变动情况、回款情况如下：
单位：万元
上 年
上年度
排 本期回款 上年度销 度 销
客户名称 主要交易内容 销售金额 销售占比 销售占
名 金额 售金额 售 排
比
名
10,161.6 14,836.5 第 一
1 客户A 智能设备及耗材 13,650.33 40.51% 35.17%
2 9 大
第 二
2 客户B 智能设备及耗材 6,875.04 20.40% 2,700.42 4,967.31 11.77%
大
第 七
3 客户C 智能设备 2,974.78 8.83% 3,276.89 893.64 2.12%
大
第 九
4 客户D 智能设备及耗材 822.11 2.44% 1,022.95 724.78 1.72%
大
50 名
5 客户E 智能设备及耗材 598.37 1.78% 176.27 22.10 0.05%
之外
17,338.1 21,422.3
合 计 24,920.63 73.96% 50.83%
5 2
由上表，公司本年度前五大客户较上期无重大异常变动，无新增大额客户，均
为公司长期合作的客户。其中第一大、第二大客户与上期无变化。
经查询公开信息及相关方自查，除客户D为本公司持股30%的联营企业外，其余
前五大客户与公司、实际控制人、5%以上股东及董监高不存在关联关系，亦不存在
造成利益倾斜的其他关系。
2、公司对前五大客户销售占比较高的原因及合理性
公司主要业务为智能装备及其零组件的研发、设计、生产和销售，所属的细分
行业为智能装备制造业。智能装备行业下游客户集中度较高属于行业普遍现象。
① 消费性电子终端品牌商及零组件生产商市场集中度较高
公司面向的下游行业主要为以手机为代表的消费电子和汽车精密组件、火供品
生产行业，上述行业属于技术要求高、资金需求大、行业集中度较高的技术和资本
密集行业。如在消费电子行业分工日益深化的同时，消费电子产品终端品牌商及其
上游生产制造环节的组件生产商等集中度不断提高。
随着下游终端品牌商及其配套组件生产商的市场集中度不断提高，而生产设备
的稳定性、生产效率、快速交付、售后服务等对最终产品质量保障及准时交付至关
重要，因此，零组件及整机生产商也与更优质的装备供应商持续合作，对设备的采
购也呈现相对集中的现象。公司客户集中度较高的特点符合下游行业的市场竞争格
局。
②选取部分优质客户作为核心服务对象符合行业经营特点
智能装备行业具有定制化程度高的特点，且客户订单需求多样，研发周期长，
客户对供应商快速响应能力有着严格要求。在这种行业特征下，公司往往倾向于集
中有限的研发、资源服务部分优质客户，从而深度切入核心客户的供应链体系中，
伴随客户产品升级迭代，同时这种战略服务关系能够提高对客户产品及生产过程的
理解能力和响应速度，进一步在行业竞争中建立核心竞争力，掌握竞争主动权。
公司主要客户均有着严格的供应商筛选标准和技术要求，尤其对于供应商的研
发能力、品质控制、品牌形象及快速反应能力等各方面有着严格要求。这也要求供
应商必须集中投入主要技术资源深度研究客户生产流程及制造工艺，研发技术人员
与客户采购部门、工程技术部门及生产部门等进行长期沟通、反复论证。较深的研
究投入成为智能装备行业的客户开发特点，这导致了智能装备行业在核心客户群体
的培育上主要以深度开发-集中服务-长期绑定的模式为主。
公司在发展过程中主动选择消费电子及汽车行业部分优质客户，主要由于该等
客户在行业内处于领先水平，其产品需求量及技术难度要求均高于一般客户，且客
户回款情况、信用水平均优于一般客户。公司凭借自身出色的技术实力和研发经验
与主要客户建立长期稳定的合作关系，集中主要研发资源重点服务客户，既保证了
自身毛利水平及订单量，又能够集约使用研发资源，树立了行业口碑，为未来进一
步发展打下坚实基础。
报告期内，公司通过优异的研发能力、定制化的设计开发及快速响应能力，顺
利通过下游客户严格的认证程序，成为立讯精密、鸿海精密等国际知名客户的合格
供应商，并与客户形成了长期稳定的合作关系，符合行业惯例。
③同行业公司也具备客户集中度较高的特征
一般情况下，下游客户为保证上游设备供应商的产品质量和响应速度，建立了
一系列的考核体系和认证制度，对供应商的技术水平、质量管理、产能规模等方面
需进行严格考核。认证一旦通过后，客户与其设备供应商的合作通常比较稳定。同
时，与客户结成稳定合作有利于供应商形成竞争优势和壁垒，符合供求双方利益诉
求，因此行业内普遍存在客户集中度较高的现象。
与同行业公司相比，本公司向前五名客户销售收入占比与同行业公司总体一
致，符合智能装备制造行业特点。具体比较如下：
单位：万元
公司名称 2020年度营业收入 2020年度前五名客户收入 前五客户收入占比
赛腾股份 202,836.96 125,384.39 61.81%
瀚川智能 60,313.84 28,116.32 46.62%
天准科技 96,411.02 62,079.91 64.39%
平均值 119,853.94 71,860.21 57.61%
佰奥智能 33,694.23 24,920.63 73.96%
公司整体销售规模小于行业平均，前五名客户销售收入占比略高。
4、应对措施
公司将持续不断积极开拓新应用领域和新产品的新客户，随着公司经营规模继
续扩张，客户集中度将会自然降低。
公司自身凭借其技术研发实力和品牌口碑，将通过不断开拓新客户和多样化产
品布局的方式，积极拓展不同应用领域和不同类型的优质客户，包括进入火控品、
高铁、航空、新能源汽车等其他高端装备制造领域，为企业未来发展收入及利润稳
定提供进一步保障，客户结构也会相应优化，客户集中度将会不断降低。
综上，本公司对前五大客户销售占比较高主要系下游客户集中及公司优先服务
优质客户的战略选择所致，符合行业特点，是合理的，对主要客户不存在重大依
赖。随着客户结构优化，公司客户集中度预计将不断降低。
（三）结合行业环境、公司生产经营及在手订单情况等说明营业收入下降而公
司大幅增加生产备货的原因及合理性，相关存货是否存在滞销风险，并结合存货跌
价准备计提的具体过程说明相关跌价准备计提是否充分。
1、公司增加生产备货的原因及合理性
公司生产备货增加主要系在执行的、尚未完成验收的项目增加所致。
公司从事定制化智能制造装备的生产，采取以销定产、以产定购的经营模式，
根据客户订单及市场需求进行产品设计及采购、生产，存货为执行订单所必需的原
材料、在产品、库存商品和发出商品等。除常用标准件材料存在少量备货外，公司
其余材料及人工投入按需请购、以销定产、以产定采。由于期末在手订单增加所
致，公司存货金额大幅增加。公司根据订单按需请购及生产，相关存货不存在滞销
风险。
存货增加与在手订单增加关系如下：
单位：万元
项目 2020年12月31日 2019年12月31日 变动比例
存货金额 14,872.96 6,252.71 137.86%
其中：口罩机相关存货 2,640.45 — —
剔除口罩机的存货金额 12,232.51 6,252.71 95.64%
在手订单（不含税） 19,491.42 13,340.44 46.11%
预收款项（包括合同负债） 2,043.68 242.82 741.66%
2020年末，公司剔除口罩机相关存货后金额为1.22亿元，同比增长95.64%，公
司期末已取得的在手订单金额为1.95亿元，同比增长46.11%，存货与订单金额同步
增长。订单及存货金额大幅增加的主要原因包括：
（1）生产装备智能化投资需求持续增加。随着客户产品及技术升级发展，以
及人工成本增加，下游行业生产智能化投资需求进一步增强，公司订单量持续增
长；
（2）2020年上半年，受疫情影响，客户开工时间较往年有所推迟，固定资产
投资放缓，大部分客户在4-5月份才陆续洽谈及下发订单， 订单进度推迟导致期末在
执行的、尚未完成验收的项目增加；
（3）公司所属的智能装备生产领域非标件设备较多，生产周期普遍较长，尤
其是部分新客户项目复杂，其订单金额较大（如火供品类），项目周期更长，导致
期末存货金额增加较多。
同样地，由于公司订单量增长、未验收的项目增加，公司期末预收款项金额
2,043.68万元，同比增长741.66%，与存货增长趋势一致。
综上，由于公司下游市场持续向好，智能装备投资需求持续增加，同时受2020
年疫情短期影响，订单签署及交付较上期有所延迟，期末尚未完工及尚未验收的产
品增加，故导致本期营业收入下降而生产备货增加。
2、公司存货跌价准备的计提情况
报告期内，公司计提存货跌价损失1,300.73万元，存货跌价损失的计提依据及
方法为：资产负债表日按成本与可变现净值孰低计量，存货成本高于其可变现净值
的，计提存货跌价准备，计入当期损益。
在确定存货的可变现净值时，以取得的可靠证据为基础，并且考虑持有存货的
目的、资产负债表日后事项的影响等因素。
①产成品、商品和用于出售的材料等直接用于出售的存货，在正常生产经营过
程中，以该存货的估计售价减去估计的销售费用和相关税费后的金额确定其可变现
净值。为执行销售合同或者劳务合同而持有的存货，以合同价格作为其可变现净值
的计量基础；如果持有存货的数量多于销售合同订购数量，超出部分的存货可变现
净值以一般销售价格为计量基础。用于出售的材料等，以市场价格作为其可变现净
值的计量基础。
②需要经过加工的材料存货，在正常生产经营过程中，以所生产的产成品的估
计售价减去至完工时估计将要发生的成本、估计的销售费用和相关税费后的金额确
定其可变现净值。如果用其生产的产成品的可变现净值高于成本，则该材料按成本
计量；如果材料价格的下降表明产成品的可变现净值低于成本，则该材料按可变现
净值计量，按其差额计提存货跌价准备。
③存货跌价准备一般按单个存货项目计提；对于数量繁多、单价较低的存货，
按存货类别计提。
④资产负债表日如果以前减记存货价值的影响因素已经消失，则减记的金额予
以恢复，并在原已计提的存货跌价准备的金额内转回，转回的金额计入当期损益。
具体来看，公司期末存货跌价准备的计提主要分为两大类：
（1）口罩机业务
本年度公司疫情期间积极响应国家抗击疫情号召，推出口罩机相关业务，但由
于疫情后期国内口罩产能过剩及出口业务停滞，进而导致公司前期备货积压。公司
对期末口罩机相关资产进行全面清查，本着谨慎性原则，聘请具有证券期货资格的
专业评估机构对公司的口罩机相关资产进行评估，根据评估结果对口罩机相关资产
计提充分的减值损失。详细过程见本回复“问题1、（二）公司口罩机相关资产的
种类、数量，期末账面余额，本次计提减值准备的比例及具体测算过程、2、减值
准备具体测算过程”。
（2）原有智能装备业务
非口罩机相关存货，公司根据在手订单情况，结合公司的存货跌价准备计提政
策，进行存货减值测试，根据销售合同确定预计售价，减去估计的销售费用和相关
税费后的金额确定其可变现净值，并相应计提存货跌价准备。
年审会计师核查情况：
1、针对上述事项，我们执行的主要核查程序如下：
（1）了解和评价管理层与收入确认相关的关键内部控制的设计和运行有效
性。
（2）选取样本检查销售合同，识别与商品所有权上的风险和报酬转移相关的
合同条款与条件，评价收入确认时点是否符合企业会计准则的要求。
（3）对收入和成本执行分析程序，包括：各期收入、成本、毛利率波动情况
等分析程序。
（4）获取销售清单，对记录的收入交易选取样本，核对销售合同、发票、出
库单、验收单、报关单等支持性文件。
（5）对重大客户实施函证程序并检查主要客户的期后回款情况。
（6）对主要客户现场走访核查。
（7）对资产负债表日前后记录的收入交易进行截止测试。
（8）获取海关部门的相关出口数据并与账面外销记录进行核对。
（9）获取公司存货跌价准备计算表，执行存货减值测试，检查以前年度计提
的存货跌价本期的变化情况等，分析存货跌价准备计提是否充分。
（10）了解并评价管理层聘用的外部评估专家的胜任能力、专业素质和独立
性，复核评估师的工作和相关参数的引用。
（11）执行存货监盘程序，检查存货的数量、状况等。
2、核查结论
经核查，我们认为：
（1）公司收入确认存在季节性差异，与同行业公司相比不存在重大差异，收
入差异合理，不存在跨期确认收入的情形；
（2）除苏州盛荣佰奥智能装备有限公司系公司联营企业外，前五大客户与公
司、实际控制人、5%以上股东及董监高不存在关联关系；公司对前五大客户销售占
比较高与同行业上市公司具有可比性，符合行业惯例，具有合理性；公司对前五大
客户不存在重大依赖；
（3）公司营业收入下降而大幅增加生产备货主要系在手订单增加所致，具有
合理性；相关存货不存在滞销风险，存货减值准备计提充分。
3.报告期末，公司应收账款余额为2.84亿元，同比增长5.41%，其中前五名应收
账款金额占比合计72.30%。请补充说明：
（1）应收账款增长的原因及合理性，报告期内销售政策是否发生变化，是否
采用激进的赊销政策，相关销售收入是否满足确认条件；
（2）前五名应收账款客户的具体情况，包括客户名称、销售内容、金额、回
款情况、账龄，相关客户与公司、实际控制人、5%以上股东及董监高是否存在关
联关系，并结合相关客户的财务情况、是否逾期付款等说明坏账准备计提是否充分
。
请年审会计师核查并发表明确意见。
回复：
（一）应收账款增长的原因及合理性，报告期内销售政策是否发生变化，是否
采用激进的赊销政策，相关销售收入是否满足确认条件；
1、应收账款增长的原因及合理性分析
报告期公司应收账款期末余额为28,363.25万元，上期应收账款期末余额为
26,906.67万元，同比增长5.41%，增长幅度较小，增加具体原因为：
（1）公司部分重要的下游客户开拓布局通信及汽车、5G、云服务等新兴优质
新业务领域，在开拓新市场领域，前期投入成本较高，故对设备供应商实际回款速
度较慢，导致应收账款有所上升。
（2）回款周期影响。公司主要客户为行业内知名企业，其内部付款审批流程
较长。因双方对账、开票等单据传递及客户付款内部审批流程等因素影响，从发起
付款申请到实际支付需要一定的时间间隔。
（3）新冠疫情影响。报告期因新冠疫情影响，部分客户项目投资延缓、临时
性资金周转出现困难，导致未及时回款。
（4）季节性因素影响。按照行业惯例，客户一般在上半年根据本年度固定资
产投资预算陆续下发订单。项目价值较高、生产调试周期较长，安装调试完毕并最
终完成验收一般集中在下半年或四季度，该部分项目主要在次年回款，导致期末应
收账款余额较高。
2、关于报告期内信用销售政策和收入确认问题
（1）公司结合客户信誉、项目情况、客户特征及合作历史等因素，参照行业
惯例确定结算模式及信用政策：
智能组装设备：对于消费电子行业，预收款在合同签订之后、终验收前收取
0%-45%，对于汽车零部件行业，预收款在合同签订之后、终验收前收取70%-90%，
终验收之后确认收入及应收款，一般给予信用期30-90天，质保金比例0%-10%，一
年以后收取。零组件产品：一般采用月结结算，给予30-90天信用期。
公司严格按照上述销售政策执行，销售政策未发生变化，未采用激进的赊销政
策。
（2）根据收入确认准则，公司收入确认的具体原则为：公司销售智能组装设
备，在产品运抵买方指定地点，安装调试完毕并完成验收时确认收入；零组件产品
境内销售时，在产品运抵买方指定地点，并经买方签收时确认收入；零组件产品出
口销售时，以产品办理完出口报关手续并取得报关单时确认销售收入。
报告期内公司所有业务均是在公司履行完毕合同履约义务，客户签收或调试验
收并取得相关商品控制权时确认收入，符合收入确认条件。
（二）前五名应收账款客户的具体情况，包括客户名称、销售内容、金额、回
款情况、账龄，相关客户与公司、实际控制人、5%以上股东及董监高是否存在关联
关系，并结合相关客户的财务情况、是否逾期付款等说明坏账准备计提是否充分。
1、报告期末应收账款前五名客户情况：
单位：万元
账龄情况
本期含 截止目前 是否存
序 所属集 销售内 本期回款 应收账款 坏账准备
客户 税销售 期后回款 在关联
号 团 容 金额 期末余额 1年以内 1年以上 期末余额
额 情况 方关系
智能设 15,294 10,161.3 11,627.2 11,627.2
1 集团A 客户A — 581.36 1,547.11 否
备 .97 7 1 1
智能设 2,404.
2 集团B 客户B 87.06 3,231.93 2,404.21 827.72 202.98 1,399.18 否
备 21
智能设 3,125.
3 集团B 客户C 66.26 3,124.72 3,124.72 — 156.24 2,771.91 否
备 59
智能设 1,044.
4 集团B 客户D 68.18 1,757.55 1,044.90 712.65 123.51 302.33 否
备 90
智能设
5 无 客户E 157.48 3,810.01 765.00 157.48 607.53 68.63 110.00 否
备
合计 — 22,027 14,192.8 20,506.4 18,358.5 2,147.89 1,132.72 6130.53 —
.15 8 1 2
应收账款客户前五大客户较上期无明显变化，客户资质优良。客户A本身为消
费性电子行业龙头，资信较好。公司应收账款账龄均为1年以内，余额构成项目主
要为2020年12月验收项目。2020年度因客户投入新的领域，前期投入成本较高，对
于供应商付款流程较长，导致整个付款周期延后，该部分款项预计于2021年上半年
收回。
集团B三家公司（客户B、客户C及客户D）资信及回款情况良好，但是存在部分
超期情况，主要系客户今年投入新的领域，前期成本较高、对供应商延后付款，部
分回款滞后所致。
客户E剩余尾款主要为设备的尾款，预计在2021年收回。
综上，上述客户与公司、5%以上股东、实际控制人、控股股东及董监高不存在
关联关系。公司应收前五名客户资信状况良好，期后回款正常，从历史合作情况来
看，均未出现过呆坏账，未来出现坏账损失的可能性较低。
2、结合相关客户的财务情况、是否逾期付款等说明坏账准备计提是否充分。
针对前五名应收账款客户，公司重点评估客户的经营情况、市场环境、历史还
款情况等对信用风险作出评估。截止期后，前五名应收账款客户存在部分货款逾期
支付的情况，但前五名应收账款客户经营情况良好，公司参考历史信用损失经验，
结合当前状况以及对未来经济状况的预测，编制应收账款账龄与整个存续期预期信
用损失率对照表，计算预期信用损失，并与同行业进行对比见下：
公司 应收账款坏账计提政策 坏账计提比例
对于应收票据、应收账款、应收款项融资及合同资产，无论是否
瀚川智能 存在重大融资成分，本公司均按照整个存续期的预期信用损失计 6.57%
量损失准备。
在资产负债表日，本公司按应收取的合同现金流量与预期收取的
现金流量之间的差额的现值计量应收账款的信用损失。当单项应
收账款无法以合理成本评估预期信用损失的信息时，本公司根据
天准科技 3.84%
信用风险特征将应收账款划分为若干组合，参考历史信用损失经
验，结合当前状况并考虑前
瞻性信息， 在组合基础上估计预期信用损失
对于划分为组合的应收票据及应收账款，本公司参考历史信用损
赛腾股份 失经验，结合当前状况以及 对未来经济状况的预测，通过违约 3.07%
风险敞口和整个存续期预期信用损失率，计算预期信用损失。
平均
4.49%
公司参考历史信用损失经验，结合当前状况以及对未来经济状况
昆山佰奥 的预测，编制应收账款账龄与整个存续期预期信用损失率对照 6.34%
表，计算预期信用损失
综上，公司前五名应收账款客户主要为业界大型电子产品制造商，客户资信优
良，与公司、实际控制人、5%以上的股东及董监高不存在关联关系。前五名应收款
的账龄基本为1年以内，应收账款资产质量较好。结合公司的财务状况、逾期情况
并与同行业上市公司进行对比，公司的坏账准备计提充分。
年审会计师核查情况：
1、针对上述事项，我们执行的主要核查程序如下：
（1）了解和评价管理层与收入确认相关的关键内部控制的设计和运行有效
性；
（2）选取样本检查销售合同，识别与商品所有权上的风险和报酬转移相关的
合同条款与条件，评价收入确认时点是否符合企业会计准则的要求；
（3）对收入和成本执行分析程序，包括：各期收入、成本、毛利率波动情况
等分析程序；
（4）获取销售清单，对记录的收入交易选取样本，核对销售合同、发票、出
库单、验收单、报关单等支持性文件；
（5）对重大客户实施函证程序并检查主要客户的期后回款情况，评价应收账
款坏账准备计提的合理性；
（6）对主要客户现场走访核查，通过工商信息检索查询客户经营范围及业务
规模，分析复核业务的真实性和应收账款的可回收性；
（7）对资产负债表日前后记录的收入交易进行截止测试；
（8）获取海关部门的相关出口数据并与账面外销记录进行核对；
（9）评价和测试与应收账款管理相关的关键内部控制，检查相关内部控制设
计是否合理和执行是否有效；
（10）复核管理层对应收账款进行减值测试的相关考虑及客观证据，关注管理
层是否充分识别已发生减值的项目；
（11）获取集团内各公司坏账准备计算过程，检查计提方法是否按照披露的会
计政策执行，重新执行坏账准备计算程序，检查坏账金额是否准确；
（12）对比同行业上市公司的坏账准备计提政策及计提比例，检查坏账准备计
提是否充分合理；
（13）检查前五名客户与公司、5%以上股东、实际控制人、控股股东、董监高
是否存在关联关系。
2、核查结论
经核查，我们认为：
（1）应收账款同比上升合理，报告期内销售政策未发生变化，未采用激进的
赊销政策，相关销售收入满足确认条件；
（2）前五名应收账款客户与公司、5%以上股东、实际控制人、控股股东、董
监高不存在关联关系，回款正常，坏账准备计提充分、谨慎，符合企业会计准则和
公司会计政策的规定。
4.报告期末，公司固定资产账面余额为3,904.24万元，本期计提减值准备840.93
万元；暂时闲置的机器设备账面价值898.32万元。请补充说明：
（1）闲置机器设备的主要类型、数量及用途，闲置的原因及合理性；
（2）结合行业环境、公司经营情况及固定资产减值测试的具体过程说明减值
准备计提是否充分、合理。
请年审会计师核查并发表明确意见。
回复：
（一）闲置机器设备的主要类型、数量及用途，闲置的原因及合理性；
1、闲置机器设备的主要类型、数量及用途
序号 主要类型 数量 用途
1 N95口罩生产线 43.00 出租给客户生产口罩并提供维修服务
2 三芯、四芯电源线生产线 3.00 出租给客户生产生电源连接线
合计 46.00 —
2、闲置的原因及合理性
（1）N95口罩生产线闲置的主要原因
公司疫情期间积极响应国家抗击疫情号召，推出口罩机相关业务，但由于疫情
后期国内口罩产能过剩，导致公司前期备货积压。口罩机租赁业务有部分仍在持续
进行，剩余口罩生产线处于闲置状态。
（2）三芯、四芯电源线生产线闲置的主要原因
公司曾为客户提供了三条电源连接线自动生产线，因客户重大资产重组，其生
产团队发生更迭及客户要求改变等，相关设备未能稳定使用。为充分发挥公司设备
价值，保障客户产品生产质量，维护客户关系，经与客户协商一致，公司将上述3
条生产线以提供制造服务的方式提供给客户使用，并提供相关技术指导，以帮助客
户更好完成生产。后续由于客户产品迭代，设备改造还需较大投入，相关设备最终
停产处于闲置状态。
（二）结合行业环境、公司经营情况及固定资产减值测试的具体过程说明减值
准备计提是否充分、合理。
1、固定资产减值计提情况
单位：万元
2020 年 12 月 2020年12月31 期末账面价
序号 主要类型 资产减值准备
31日原值 日累计折旧 值
2019年计提减 2020年计提减
值 值
1 N95口罩生产线 1,671.14 484.62 — 288.20 898.32
三芯、四芯电
2 671.02 250.38 44.84 375.79 —
源线生产线
合计 2,342.16 735.01 44.84 663.99 898.32
2、固定资产减值测试计提情况
（1）口罩机业务：由于疫情后期国内口罩产能过剩，导致公司前期备货积
压，口罩机租赁业务部分仍在持续进行，剩余口罩生产线处于闲置状态，存在减值
迹象，于是委托评估机构对设备减值情况进行评估，根据评估结果公司对上述固定
资产计提减值损失288.20万元；详细过程见本回复“问题1、（二）公司口罩机相
关资产的种类、数量，期末账面余额，本次计提减值准备的比例及具体测算过程、
2、减值准备具体测算过程”。
（2）2019年公司三芯、四芯电源线生产线设备订单不稳定、结算情况不及预
期，存在减值迹象，于是委托评估机构对设备减值情况进行评估，根据评估结果公
司对上述固定资产计提减值损失44.84万元。2020年，公司三芯、四芯电源线生产
线设备结算情况未见改善，并最终停产处于闲置状态，公司对该资产剩余账面价值
全额计提资产减值损失。
年审会计师核查情况：
1、针对上述事项，我们执行的主要核查程序如下：
（1）了解和评价管理层与固定资产减值测试的关键内部控制的设计和运行有
效性；
（2）复核管理层对固定资产进行减值测试的相关考虑及客观证据，关注管理
层是否充分识别已发生减值的项目。
（3）了解并评价管理层聘用的外部评估专家的胜任能力、专业素质和独立
性，复核评估师的工作和相关参数的引用。
（4）执行固定资产监盘程序，检查固定资产的数量、状况等。
2、核查结论
经核查，我们认为：
（1）公司机器设备闲置主要系受新冠疫情变化及客户需求变动影响所致，具
有合理性；
（2）固定资产减值准备计提充分、合理。
特此公告。
昆山佰奥智能装备股份有限公司董事会
2021年5月24日
