孩子王儿童用品股份有限公司
已审财务报表
2021年度
孩子王儿童用品股份有限公司
目 录
页 次
审计报告 1-8
已审财务报表
合并资产负债表 9 - 10
合并利润表 11 - 12
合并股东权益变动表 13 - 14
合并现金流量表 15 - 16
公司资产负债表 17 - 18
公司利润表 19
公司股东权益变动表 20 - 21
公司现金流量表 22 - 23
财务报表附注 24 - 142
补充资料
1. 非经常性损益明细表 1
2. 净资产收益率和每股收益 1
审计报告
安永华明（2022）审字第60972026_N01号
孩子王儿童用品股份有限公司
孩子王儿童用品股份有限公司全体股东：
一、审计意见
我们审计了孩子王儿童用品股份有限公司的财务报表，包括2021年12月31日的合
并及公司资产负债表，2021年度的合并及公司利润表、股东权益变动表和现金流量表
以及相关财务报表附注。
我们认为，后附的孩子王儿童用品股份有限公司的财务报表在所有重大方面按照
企业会计准则的规定编制，公允反映了孩子王儿童用品股份有限公司2021年12月31日
的合并及公司财务状况以及2021年度的合并及公司经营成果和现金流量。
二、形成审计意见的基础
我们按照中国注册会计师审计准则的规定执行了审计工作。审计报告的“注册会
计师对财务报表审计的责任”部分进一步阐述了我们在这些准则下的责任。按照中国
注册会计师职业道德守则，我们独立于孩子王儿童用品股份有限公司，并履行了职业
道德方面的其他责任。我们相信，我们获取的审计证据是充分、适当的，为发表审计
意见提供了基础。
三、关键审计事项
关键审计事项是我们根据职业判断，认为对本期财务报表审计最为重要的事项。
这些事项的应对以对财务报表整体进行审计并形成审计意见为背景，我们不对这些事
项单独发表意见。我们对下述每一事项在审计中是如何应对的描述也以此为背景。
我们已经履行了本报告“注册会计师对财务报表审计的责任”部分阐述的责任，
包括与这些关键审计事项相关的责任。相应地，我们的审计工作包括执行为应对评估
的财务报表重大错报风险而设计的审计程序。我们执行审计程序的结果，包括应对下
述关键审计事项所执行的程序，为财务报表整体发表审计意见提供了基础。
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审计报告（续）
安永华明（2022）审字第60972026_N01号
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三、关键审计事项（续）
关键审计事项： 该事项在审计中是如何应对：
收入确认
2021年度公司合并财务报表营业收入总额 我们的审计程序包括但不限于：
为人民币9,048,876,572.42元，其中分别包
括主营业务收入人民币8,958,074,953.80元 了解并评估管理层的收入确认政策，复
和其他业务收入人民币90,801,618.62元。 核合同关键条款；
金额及交易量较大，收入类型较多，包含
母婴商品销售、供应商及母婴服务收入， 了解公司销售收入及收款交易流程，执
还涉及各种促销活动，收入确认需要管理 行穿行测试；基于对交易流程的了解，
层判断和估计，对我们审计而言是重要 测试关键内部控制，包括邀请内部信息
的，我们将其识别为关键审计事项。 系统专家协助我们对业务系统进行应用
控制测试；
关于收入确认的会计政策和相关披露请参
见财务报表附注三、22.与客户之间的合同 根据内部控制测试的执行结果，实施实
产生的收入，附注三、29.重大会计判断和 质性测试程序，包括分析性复核、细节
估计和附注五、35.营业收入及成本。 测试、截止性测试等；
复核管理层重要会计估计的合理性，包
括根据历史经验及对未来的预测估计的
会员积分的预期兑换率和商品退货率
等。
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审计报告（续）
安永华明（2022）审字第60972026_N01号
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三、关键审计事项（续）
关键审计事项： 该事项在审计中是如何应对：
存货跌价准备
截至2021年12月31日，公司合并财务报表 我们的审计程序包括但不限于：
列 示 的 存 货 账 面 价 值 为 人 民 币
910,117,760.44元，其中存货原值为人民币 了解并评估公司的存货跌价准备计提政
923,841,253.40 元 ， 跌 价 准 备 为 人 民 币 策；
13,723,492.96元。管理层需要结合历史与
期后销售情况分析、库龄等判断存货年末 了解与存货跌价准备计提相关的会计估
可变现净值，以估计存货跌价准备的计提 计流程，执行穿行测试并测试相关的关
金额。由于涉及管理层重大会计估计，我 键内部控制；
们将存货跌价准备的计提识别为关键审计
事项。 对估计存货可变现净值所涉及的关键假
设进行评价；
有关存货跌价准备会计估计的会计政策和
相关披露请参见财务报表附注三、9.存货， 抽样检查可变现净值的计算，并比较账
附注三、29. 重大会计判断和估计和附注 面成本与可变现净值差异。
五、6.存货。
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审计报告（续）
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三、关键审计事项（续）
关键审计事项： 该事项在审计中是如何应对：
新租赁准则的使用
截至2021年12月31日，公司合并资产负 我们的审计程序包括但不限于：
债 表 使 用 权资 产 的账 面价 值 为 人 民币
2,562,625,043.57元，租赁负债（包含 了解和评价管理层租赁相关的会计政策及
一 年 内 到 期 部 分 ） 为 人 民 币 租赁合同条款；
2,770,399,392.05元。公司主要作为承
租方以租赁门店的形式开展主营业务， 了解租赁流程，执行穿行测试并测试和租
涉及租赁合同数量及种类繁多，且租赁 赁相关的关键内部控制；包括邀请内部信
负债的确认涉及折现率重大估计，同时 息系统专家协助我们对租赁系统进行应用
使用权资产的减值涉及重大估计，对财 控制测试；
务报表影响金额重大，因此我们将新租
赁准则的运用识别为关键审计事项。 获取管理层系统中维护的租赁台账及门店
清单，抽样挑选租赁台账中重要租赁合
相关信息分别详见财务报表附注三、14. 同，识别并复核合同主要条款、租赁期
使用权资产，附注三、19.租赁负债，附 限、租赁付款额、合同约定的初始直接费
注三、26.租赁，附注三、29.重大会计 用及合同终止时预计将发生的复原费等，
判断和估计和附注五、12.使用权资产， 结合门店清单核对租赁台账数据；
附注五、25.一年内到期非流动负债，附
注五、28.租赁负债。 获取管理层编制的租赁相关的计算表，复
核计算表中使用权资产及租赁负债的初始
确认时点及计算结果，对计算过程中涉及
的折现率，引入专家进行复核，并对租赁
期限等关键参数进行评估；
复核管理层识别的存在减值迹象的使用权
资产，检查管理层编制的减值测试计算
表。在内部估值专家的协助下对管理层估
计的收入增长率、折现率和减值测试方法
等进行评估。对管理层编制的在未来资产
使用年限内的现金流量预测进行复核；
复核与新租赁准则相关的财务报表相关披
露。
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审计报告（续）
安永华明（2022）审字第60972026_N01号
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四、其他信息
孩子王儿童用品股份有限公司管理层对其他信息负责。其他信息包括年度报告中
涵盖的信息，但不包括财务报表和我们的审计报告。
我们对财务报表发表的审计意见不涵盖其他信息，我们也不对其他信息发表任何
形式的鉴证结论。
结合我们对财务报表的审计，我们的责任是阅读其他信息，在此过程中，考虑其
他信息是否与财务报表或我们在审计过程中了解到的情况存在重大不一致或者似乎存
在重大错报。
基于我们已执行的工作，如果我们确定其他信息存在重大错报，我们应当报告该
事实。在这方面，我们无任何事项需要报告。
五、管理层和治理层对财务报表的责任
管理层负责按照企业会计准则的规定编制财务报表，使其实现公允反映，并设计、
执行和维护必要的内部控制，以使财务报表不存在由于舞弊或错误导致的重大错报。
在编制财务报表时，管理层负责评估孩子王儿童用品股份有限公司的持续经营能
力，披露与持续经营相关的事项（如适用），并运用持续经营假设，除非计划进行清
算、终止运营或别无其他现实的选择。
治理层负责监督孩子王儿童用品股份有限公司的财务报告过程。
六、注册会计师对财务报表审计的责任
我们的目标是对财务报表整体是否不存在由于舞弊或错误导致的重大错报获取合理
保证，并出具包含审计意见的审计报告。合理保证是高水平的保证，但并不能保证按
照审计准则执行的审计在某一重大错报存在时总能发现。错报可能由于舞弊或错误导
致，如果合理预期错报单独或汇总起来可能影响财务报表使用者依据财务报表作出的
经 济 决 策 ， 则 通 常 认 为 错 报 是 重 大 的 。
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审计报告（续）
安永华明（2022）审字第60972026_N01号
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六、注册会计师对财务报表审计的责任（续）
在按照审计准则执行审计工作的过程中，我们运用职业判断，并保持职业怀疑。同
时，我们也执行以下工作：
（1） 识别和评估由于舞弊或错误导致的财务报表重大错报风险，设计和实施审
计程序以应对这些风险，并获取充分、适当的审计证据，作为发表审计意
见的基础。由于舞弊可能涉及串通、伪造、故意遗漏、虚假陈述或凌驾于
内部控制之上，未能发现由于舞弊导致的重大错报的风险高于未能发现由
于错误导致的重大错报的风险。
（2） 了解与审计相关的内部控制，以设计恰当的审计程序，但目的并非对内部
控制的有效性发表意见。
（3） 评价管理层选用会计政策的恰当性和作出会计估计及相关披露的合理性。
（4） 对管理层使用持续经营假设的恰当性得出结论。同时，根据获取的审计证
据，就可能导致对孩子王儿童用品股份有限公司持续经营能力产生重大疑
虑的事项或情况是否存在重大不确定性得出结论。如果我们得出结论认为
存在重大不确定性，审计准则要求我们在审计报告中提请报表使用者注意
财务报表中的相关披露；如果披露不充分，我们应当发表非无保留意见。
我们的结论基于截至审计报告日可获得的信息。然而，未来的事项或情况
可能导致孩子王儿童用品股份有限公司不能持续经营。
（5） 评价财务报表的总体列报（包括披露）、结构和内容，并评价财务报表是
否公允反映相关交易和事项。
（6） 就孩子王儿童用品股份有限公司中实体或业务活动的财务信息获取充分、
适当的审计证据，以对财务报表发表审计意见。我们负责指导、监督和执
行集团审计，并对审计意见承担全部责任。
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审计报告（续）
安永华明（2022）审字第60972026_N01号
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六、注册会计师对财务报表审计的责任（续）
我们与治理层就计划的审计范围、时间安排和重大审计发现等事项进行沟通，包括
沟通我们在审计中识别出的值得关注的内部控制缺陷。
我们还就已遵守与独立性相关的职业道德要求向治理层提供声明，并与治理层沟通
可能被合理认为影响我们独立性的所有关系和其他事项，以及相关的防范措施（如适
用）。
从与治理层沟通过的事项中，我们确定哪些事项对本期财务报表审计最为重要，因
而构成关键审计事项。我们在审计报告中描述这些事项，除非法律法规禁止公开披露
这些事项，或在极少数情形下，如果合理预期在审计报告中沟通某事项造成的负面后
果超过在公众利益方面产生的益处，我们确定不应在审计报告中沟通该事项。
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审计报告（续）
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（本页无正文）
安永华明会计师事务所（特殊普通合伙） 中国注册会计师：郭福艳
（项目合伙人）
中国注册会计师：钟 巧
中国 北京 2022年4月26日
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合并资产负债表
2021年12月31日 人民币元
资产 附注五 2021年12月31日 2020年12月31日
流动资产
货币资金 1 1,644,720,279.61 2,031,438,101.88
交易性金融资产 2 1,277,750,057.66 879,853,298.22
应收账款 3 75,785,730.54 60,728,850.74
预付款项 4 90,898,986.70 51,453,660.37
其他应收款 5 71,721,801.18 83,318,735.59
存货 6 910,117,760.44 941,095,535.07
一年内到期的非流动资产 7 6,931,267.20 4,377,087.27
其他流动资产 8 77,147,058.10 79,802,400.83
流动资产合计 4,155,072,941.43 4,132,067,669.97
非流动资产
长期应收款 9 48,504,156.72 42,097,998.90
固定资产 10 447,151,920.91 449,722,514.91
在建工程 11 186,491,730.01 -
使用权资产 12 2,562,625,043.57 -
无形资产 13 180,232,450.09 104,014,661.19
长期待摊费用 14 262,682,973.54 263,556,314.41
其他非流动资产 15 238,097,470.71 1,410,314.90
递延所得税资产 16 45,397,553.92 29,885,905.42
非流动资产合计 3,971,183,299.47 890,687,709.73
资产总计 8,126,256,240.90 5,022,755,379.70
本财务报表由以下人士签署：
法定代表人：徐卫红 主管会计工作负责人：沈晖 会计机构负责人：方红霞
后附财务报表附注为本财务报表的组成部分
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合并资产负债表（续）
2021年12月31日 人民币元
负债和股东权益 附注五 2021年12月31日 2020年12月31日
流动负债
短期借款 17 1,000,000.00 88,276,389.80
应付票据 18 453,610,791.18 545,368,221.02
应付账款 19 877,415,889.13 1,081,164,147.88
预收账款 20 768,692.76 1,482,865.31
合同负债 21 314,053,014.46 282,619,075.69
应付职工薪酬 22 134,128,101.01 139,413,600.46
应交税费 23 35,532,116.83 49,098,940.90
其他应付款 24 312,721,961.13 471,427,156.26
一年内到期的非流动负债 25 550,833,149.45 8,399,037.02
其他流动负债 26 24,403,200.68 20,504,850.82
流动负债合计 2,704,466,916.63 2,687,754,285.16
非流动负债
长期借款 27 305,947,759.36 215,501,188.45
租赁负债 28 2,248,199,431.04 -
长期应付款 29 4,653,810.64 6,441,075.57
递延收益 30 8,806,185.27 14,671,277.50
递延所得税负债 16 5,949,184.40 8,096,961.45
非流动负债合计 2,573,556,370.71 244,710,502.97
负债合计 5,278,023,287.34 2,932,464,788.13
股东权益
股本 31 1,088,000,000.00 979,093,333.00
资本公积 32 992,607,761.05 545,391,862.17
盈余公积 33 26,288,277.68 19,952,326.97
未分配利润 34 741,138,630.86 545,853,069.43
归属于母公司股东权益合计 2,848,034,669.59 2,090,290,591.57
少数股东权益 198,283.97 -
股东权益合计 2,848,232,953.56 2,090,290,591.57
负债和股东权益总计 8,126,256,240.90 5,022,755,379.70
本财务报表由以下人士签署：
法定代表人：徐卫红 主管会计工作负责人：沈晖 会计机构负责人：方红霞
后附财务报表附注为本财务报表的组成部分
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合并利润表
2021年度 人民币元
附注五 2021年 2020年
营业收入 35 9,048,876,572.42 8,355,435,242.12
减：营业成本 35 6,280,337,273.90 5,804,921,279.96
税金及附加 36 20,569,286.85 23,326,712.40
销售费用 37 1,938,250,862.30 1,617,954,981.62
管理费用 38 437,417,014.74 386,226,528.00
研发费用 39 100,945,150.64 87,057,244.17
财务费用 40 144,750,244.42 48,976,582.01
其中：利息费用 117,919,792.74 14,108,148.56
利息收入 19,917,387.01 12,008,742.97
加：其他收益 41 48,431,213.64 39,216,000.34
投资收益 42 55,789,924.92 52,638,275.18
公允价值变动收益 43 7,400,057.66 13,576,820.21
信用减值损失 44 (1,956,961.31 ) (4,611,230.55 )
资产减值损失 45 773,867.50 (6,625,229.61 )
资产处置收益/(损失) 46 3,962,953.49 (486,632.74 )
营业利润 241,007,795.47 480,679,916.79
加：营业外收入 47 5,267,911.66 4,270,784.26
减：营业外支出 48 17,281,617.68 3,659,634.48
利润总额 228,994,089.45 481,291,066.57
减：所得税费用 50 27,774,293.34 90,275,198.90
净利润 201,219,796.11 391,015,867.67
按经营持续性分类
持续经营净利润 201,219,796.11 391,015,867.67
按所有权归属分类
归属于母公司股东的净利润 201,621,512.14 391,015,867.67
少数股东损益 (401,716.03 ) -
本财务报表由以下人士签署：
法定代表人：徐卫红 主管会计工作负责人：沈晖 会计机构负责人：方红霞
后附财务报表附注为本财务报表的组成部分
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合并利润表（续）
2021年度 人民币元
附注五 2021年 2020年
其他综合收益的税后净额 - -
综合收益总额 201,219,796.11 391,015,867.67
其中：
归属于母公司股东的综合
收益总额 201,621,512.14 391,015,867.67
少数股东损益 (401,716.03 ) -
每股收益 51
基本每股收益 0.2022 0.3994
稀释每股收益 0.2022 0.3994
本财务报表由以下人士签署：
法定代表人：徐卫红 主管会计工作负责人：沈晖 会计机构负责人：方红霞
后附财务报表附注为本财务报表的组成部分
12
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合并股东权益变动表
2021年度 人民币元
2021年度
归属于母公司股东权益 少数股东 股东权益
股本 资本公积 其他综合收益 盈余公积 未分配利润 小计 权益 合计
一、 本年年初及上年年末余额 979,093,333.00 545,391,862.17 - 19,952,326.97 545,853,069.43 2,090,290,591.57 - 2,090,290,591.57
二、 本年增减变动金额
（一） 综合收益总额 - - - - 201,621,512.14 201,621,512.14 (401,716.03 ) 201,219,796.11
（二） 股东投入和减少资本
1.股东投入的普通股 108,906,667.00 447,215,898.88 - - - 556,122,565.88 - 556,122,565.88
2.子公司少数股东投入资本 - - - - - - 600,000.00 600,000.00
（三） 利润分配
1.提取盈余公积 - - - 6,335,950.71 (6,335,950.71 ) - - -
三、 本年年末余额 1,088,000,000.00 992,607,761.05 - 26,288,277.68 741,138,630.86 2,848,034,669.59 198,283.97 2,848,232,953.56
本财务报表由以下人士签署：
法定代表人：徐卫红 主管会计工作负责人：沈晖 会计机构负责人：方红霞
后附财务报表附注为本财务报表的组成部分
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合并股东权益变动表（续）
2021年度 人民币元
2020年度
归属于母公司股东权益 股东权益
股本 资本公积 其他综合收益 盈余公积 未分配利润 合计
一、 本年年初及上年年
末余额 979,093,333.00 545,391,862.17 - 19,804,223.15 154,985,305.58 1,699,274,723.90
二、 本年增减变动金额
（一） 综合收益总额 - - - - 391,015,867.67 391,015,867.67
（二） 利润分配
1.提取盈余公积 - - - 148,103.82 (148,103.82 ) -
三、. 本年年末余额 979,093,333.00 545,391,862.17 - 19,952,326.97 545,853,069.43 2,090,290,591.57
本财务报表由以下人士签署：
法定代表人：徐卫红 主管会计工作负责人：沈晖 会计机构负责人：方红霞
后附财务报表附注为本财务报表的组成部分
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合并现金流量表
2021年度 人民币元
附注五 2021年 2020年
一、 经营活动产生的现金流量
销售商品、提供劳务收到的现金 10,275,470,245.03 9,615,347,656.53
收到的税费返还/政府补助 42,785,711.51 50,158,875.19
收到其他与经营活动有关的现金 52 15,790,566.92 47,399,901.16
经营活动现金流入小计 10,334,046,523.46 9,712,906,432.88
购买商品、接受劳务支付的现金 8,221,237,682.42 7,535,164,593.92
支付给职工以及为职工支付的现金 1,226,553,535.96 953,305,504.18
支付的各项税费 215,404,209.38 293,547,486.55
支付其他与经营活动有关的现金 52 72,246,913.51 62,778,664.05
经营活动现金流出小计 9,735,442,341.27 8,844,796,248.70
经营活动产生的现金流量净额 598,604,182.19 868,110,184.18
二、 投资活动使用的现金流量
收回投资收到的现金 21,891,293,448.68 13,426,856,866.40
取得投资收益收到的现金 75,551,854.81 60,814,218.50
处置固定资产、无形资产和其他长
期资产收回的现金净额 704,174.15 3,325,163.59
投资活动现金流入小计 21,967,549,477.64 13,490,996,248.49
购建固定资产、无形资产和其他长
期资产支付的现金 518,951,038.10 211,065,605.32
投资支付的现金 22,656,093,590.73 13,477,223,355.40
投资活动现金流出小计 23,175,044,628.83 13,688,288,960.72
投资活动使用的现金流量净额 (1,207,495,151.19 ) (197,292,712.23 )
本财务报表由以下人士签署：
法定代表人：徐卫红 主管会计工作负责人：沈晖 会计机构负责人：方红霞
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合并现金流量表（续）
2021年度 人民币元
附注五 2021年 2020年
三、 筹资活动产生/(使用)的现金流量
吸收投资所收到的现金 586,991,468.59 -
其中：子公司吸收少数股东投资收到
的现金 600,000.00 -
取得借款收到的现金 135,998,890.22 217,265,925.00
收到的其他与筹资活动有关的现金 52 3,281,306.37 -
筹资活动现金流入小计 726,271,665.18 217,265,925.00
偿还债务支付的现金 105,224,500.00 209,710,749.90
分配股利、利润或偿付利息支付的现
金 15,954,377.62 14,218,629.42
支付其他与筹资活动有关的现金 52 563,644,628.35 11,391,918.65
筹资活动现金流出小计 684,823,505.97 235,321,297.97
筹资活动产生/(使用)的现金流量净额 41,448,159.21 (18,055,372.97 )
四、 汇率变动对现金及现金等价物的影响 (1,028,283.01) (2,476,890.80 )
五、 现金及现金等价物净(减少)/增加额 (568,471,092.80 ) 650,285,208.18
加：年初现金及现金等价物余额 1,769,959,934.08 1,119,674,725.90
六、 年末现金及现金等价物余额 53 1,201,488,841.28 1,769,959,934.08
本财务报表由以下人士签署：
法定代表人：徐卫红 主管会计工作负责人：沈晖 会计机构负责人：方红霞
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资产负债表
2021年12月31日 人民币元
资产 附注 2021年12月31日 2020年12月31日
十四
流动资产
货币资金 1,301,965,411.89 1,387,804,972.70
交易性金融资产 1,175,383,718.70 879,853,298.22
应收账款 1 722,853,972.96 389,574,938.31
预付款项 72,835,985.22 30,369,354.08
其他应收款 2 96,336,160.06 240,652,575.28
存货 540,141,721.31 937,826,760.57
一年内到期的非流动资产 3,337,065.80 1,736,407.28
其他流动资产 17,509,328.62 46,855,340.04
流动资产合计 3,930,363,364.56 3,914,673,646.48
非流动资产
长期应收款 10,047,322.87 9,634,709.29
长期股权投资 3 1,295,254,000.00 1,288,754,000.00
固定资产 56,662,822.78 57,074,589.59
使用权资产 573,561,196.58 -
无形资产 28,579,872.85 33,021,284.49
长期待摊费用 70,127,700.88 75,167,825.23
其他非流动资产 235,643,506.25 208,103.80
递延所得税资产 20,300,922.57 19,754,156.60
非流动资产合计 2,290,177,344.78 1,483,614,669.00
资产总计 6,220,540,709.34 5,398,288,315.48
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资产负债表（续）
2021年12月31日 人民币元
负债和股东权益 附注 2021年12月31日 2020年12月31日
十四
流动负债
短期借款 - 88,276,389.80
应付票据 453,610,791.18 545,368,221.02
应付账款 871,326,691.73 1,078,835,210.57
预收账款 279,086.99 258,277.48
合同负债 288,179,531.59 414,569,298.92
应付职工薪酬 35,301,597.38 40,622,789.67
应交税费 9,616,432.28 21,072,034.05
其他应付款 1,582,651,642.13 1,443,484,998.57
一年内到期的非流动负债 126,994,582.69 2,013,200.64
其他流动负债 20,995,055.20 40,007,253.53
流动负债合计 3,388,955,411.17 3,674,507,674.25
非流动负债
预计负债 2,135,766.86 2,014,434.62
递延收益 6,676,037.85 11,775,540.15
租赁负债 494,027,207.13 -
长期应付款 977,870.06 1,704,323.17
非流动负债合计 503,816,881.90 15,494,297.94
负债合计 3,892,772,293.07 3,690,001,972.19
股东权益
股本 1,088,000,000.00 979,093,333.00
资本公积 976,885,639.46 529,669,740.58
盈余公积 26,288,277.68 19,952,326.97
未分配利润 236,594,499.13 179,570,942.74
股东权益合计 2,327,768,416.27 1,708,286,343.29
负债和股东权益总计 6,220,540,709.34 5,398,288,315.48
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利润表
2021年度 人民币元
附注 2021年 2020年
十四
营业收入 4 8,333,425,954.15 7,350,838,687.79
减：营业成本 4 6,638,186,127.11 5,773,183,995.22
税金及附加 1,982,602.50 7,071,805.32
销售费用 1,436,793,975.19 1,273,562,137.44
管理费用 182,987,019.44 171,518,899.19
研发费用 23,406,176.50 25,733,829.34
财务费用 22,182,274.65 7,200,494.66
其中：利息费用 26,010,256.24 4,956,727.49
利息收入 17,052,075.77 11,469,818.16
加：其他收益 11,928,306.87 7,679,900.93
投资收益 5 49,515,215.48 97,517,821.43
公允价值变动收益 7,383,718.70 13,576,820.21
信用减值损失 (3,149,890.09 ) (2,673,131.74)
资产减值损失 3,722,396.72 (6,625,229.61)
资产处置收益 672,369.42 261,977.61
营业利润 97,959,895.86 202,305,685.45
加：营业外收入 2,365,478.56 1,674,879.14
减：营业外支出 14,738,346.00 3,677,645.64
利润总额 85,587,028.42 200,302,918.95
减：所得税费用 22,227,521.32 38,276,222.11
净利润 63,359,507.10 162,026,696.84
其他综合收益的税后净额 - -
综合收益总额 63,359,507.10 162,026,696.84
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股东权益变动表
2021年度 人民币元
2021 年度
股本 资本公积 其他综合收益 盈余公积 未分配利润 股东权益合计
一、 本年年初及上年年末余额 979,093,333.00 529,669,740.58 - 19,952,326.97 179,570,942.74 1,708,286,343.29
二、 本年增减变动金额
（一） 综合收益总额 - - - - 63,359,507.10 63,359,507.10
（二） 股东投入和减少资本
1.股东投入的普通股 108,906,667.00 447,215,898.88 - - - 556,122,565.88
（三） 利润分配
1.提取盈余公积 - - - 6,335,950.71 (6,335,950.71 ) -
三、 本年年末余额 1,088,000,000.00 976,885,639.46 - 26,288,277.68 236,594,499.13 2,327,768,416.27
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股东权益变动表（续）
2021年度 人民币元
2020 年度
股本 资本公积 其他综合收益 盈余公积 未分配利润 股东权益
合计
一、 本年年初及上年年
末余额 979,093,333.00 529,669,740.58 - 3,749,657.29 33,746,915.58 1,546,259,646.45
二、 本年增减变动金额
（一） 综合收益总额 - - - - 162,026,696.84 162,026,696.84
（二） 利润分配
1.提取盈余公积 - - - 16,202,669.68 (16,202,669.68) -
三、 本年年末余额 979,093,333.00 529,669,740.58 - 19,952,326.97 179,570,942.74 1,708,286,343.29
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现金流量表
2021年度 人民币元
2021年 2020年
一、 经营活动产生的现金流量
销售商品、提供劳务收到的现金 9,270,838,493.20 8,806,520,089.51
收到的税费返还/政府补助 6,894,304.70 19,262,775.74
收到其他与经营活动有关的现金 11,999,273.78 12,078,693.62
经营活动现金流入小计 9,289,732,071.68 8,837,861,558.87
购买商品、接受劳务支付的现金 8,854,676,815.34 7,716,439,076.27
支付给职工以及为职工支付的现金 325,378,737.97 270,541,292.42
支付的各项税费 42,662,133.91 82,938,460.49
支付其他与经营活动有关的现金 35,651,114.16 152,064,951.06
经营活动现金流出小计 9,258,368,801.38 8,221,983,780.24
经营活动产生的现金流量净额 31,363,270.30 615,877,778.63
二、 投资活动使用的现金流量
收回投资所收到的现金 17,471,113,448.68 11,808,506,866.40
取得投资收益收到的现金 95,660,834.91 57,449,518.56
处置固定资产、无形资产和其他长期资产收回
的现金净额 418,616.78 2,901,762.04
收到的其他与投资活动有关的现金 130,500.00 -
投资活动现金流入小计 17,567,323,400.37 11,868,858,147.00
购建固定资产、无形资产和其他长期资产支付
的现金 50,367,218.44 54,066,302.10
投资支付的现金 18,130,563,590.73 11,873,173,355.40
取得子公司及其他营业单位支付的现金净额 6,500,000.00 445,500,000.00
投资活动现金流出小计 18,187,430,809.17 12,372,739,657.50
投资活动使用的现金流量净额 (620,107,408.80) (503,881,510.50)
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孩子王儿童用品股份有限公司
现金流量表（续）
2021年度 人民币元
2021年 2020年
三、 筹资活动产生/(使用)的
现金流量
吸收投资所收到的现金 586,391,468.59 -
取得借款收到的现金 35,000,000.00 267,665,925.00
收到的其他与筹资活动有关的现金 1,257,280.55 -
筹资活动现金流入小计 622,648,749.14 267,665,925.00
偿还债务支付的现金 150,304,500.00 256,850,749.90
分配股利、利润或偿付利息支付的现金 383,761.02 5,169,995.98
支付其他与筹资活动有关的现金 143,474,687.96 11,391,918.65
筹资活动现金流出小计 294,162,948.98 273,412,664.53
筹资活动产生/(使用)的
现金流量净额 328,485,800.16 (5,746,739.53)
四、 汇率变动对现金及现金等价物的影响 (1,384.72 ) (91,542.58)
五、 现金及现金等价物净(减少)/增加额 (260,259,723.06 ) 106,157,986.02
加：年初现金及现金等价物余额 1,131,161,639.87 1,025,003,653.85
六、 年末现金及现金等价物余额 870,901,916.81 1,131,161,639.87
本财务报表由以下人士签署：
法定代表人：徐卫红 主管会计工作负责人：沈晖 会计机构负责人：方红霞
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孩子王儿童用品股份有限公司
财务报表附注
2021年度 人民币元
一、 基本情况
孩子王儿童用品股份有限公司 (以下简称“本公司”)是一家在中华人民共和国江苏省
注册的股份有限公司，于2012年6月1日成立。本公司总部位于江苏省南京市。本
公司所发行人民币普通股A股股票，已在深圳证券交易所上市。
本公司及子公司(以下简称“本集团”)主要从事图书、报刊批发零售；预包装食品
（含冷藏冷冻食品）、散装食品（含冷藏冷冻食品）销售；其他婴幼儿配方食品
销售；保健食品销售；婴幼儿配方乳粉销售；医疗器械（一类、二类）的销售；
母婴用品、儿童用品、玩具的研发与销售；服装设计与销售；化妆品销售；日用
百货销售；办公类电子设备的零售与批发；儿童娱乐设备（玩具）零售与批发及
佣金代理（拍卖除外）；自营和代理纺织、玩具、用品等商品及技术的进出口；
非学历职业技能益智开发，儿童娱乐设备领域的技术开发、技术转让、技术服
务、技术咨询；儿童玩具、儿童用品租赁，经济信息咨询，乐器信息的咨询服
务。会议与展览服务、礼仪服务，摄影服务，组织文化艺术交流活动，乐器及配
套器材、音响设备的安装、维护、租赁；企业形象的策划、商务服务，商场内母
婴服务；儿童室内游戏娱乐服务；通讯设备及智能卡的销售；开放式货架销售；
房屋租赁；物业管理，仓储服务，装卸搬运服务，商业信息服务；票务代理；育
儿知识培训服务。抚触及被动操；催乳按摩；营养指导及营养餐搭配；以特许经
营方式从事商业活动；健康信息咨询供应链管理、普通货物道路运输、商品展
示、电子产品批发与零售；珠宝首饰、金银饰品、工艺品、箱包、钟表销售。特
殊婴幼儿配方乳粉销售。特殊医学用途配方食品销售；理发服务；美容服务；家
政服务；养生保健服务（非医疗）（依法须经批准的项目，经相关部门批准后方
可开展经营活动）许可项目：特殊医学用途配方食品销售；理发服务；美容服
务；出版物互联网销售；食品互联网销售；婴幼儿洗浴服务（依法须经批准的项
目，经相关部门批准后方可开展经营活动，具体经营项目以审批结果为准）一般
项目：家政服务；养生保健服务（非医疗）；食品互联网销售（销售预包装食
品）；互联网销售（除销售需要许可的商品）；家用电器销售；宠物服务（不含
动物诊疗）；宠物食品及用品零售；租赁服务（不含出版物出租）；日用化学产
品销售；日用口罩（非医用）销售；体育用品及器材零售；日用品出租；文化用
品设备出租；休闲娱乐用品设备出租；特种设备出租；体育用品设备出租；期刊
出租；图书出租；音像制品出租；报纸出租；母婴生活护理（不含医疗服务）；
信息系统集成服务；软件开发；技术服务、技术开发、技术咨询、技术交流、技
术转让、技术推广；信息技术咨询服务；软件销售；美发饰品销售（除依法须经
批准的项目外，凭营业执照依法自主开展经营活动）。
24
孩子王儿童用品股份有限公司
财务报表附注（续）
2021年度 人民币元
一、 基本情况（续）
于 2016 年 12 月 9 日，本公司在全国中小企业股份转让系统挂牌。于 2018 年 4
月 23 日，本公司在全国中小企业股份转让系统终止挂牌。
于 2021 年 10 月 14 日，本公司在深圳证券交易所（“深交所”）发行 A 股普通股股
票 108,906,667 股，每股面值人民币 1 元。本次发行后，本公司股本合计达到人
民币 1,088,000,000.00 元。
本集团的实际控制人为汪建国。
本财务报表业经本公司董事会于2022年4月26日决议批准。
合并财务报表的合并范围以控制为基础确定，本公司合并子公司变化情况参见附
注六。
二、 财务报表的编制基础
本财务报表按照财政部颁布的《企业会计准则—基本准则》以及其后颁布及修订
的具体会计准则、应用指南、解释以及其他相关规定(统称“企业会计准则”)编制。
本财务报表以持续经营为基础列报。
编制本财务报表时，除某些金融工具外，均以历史成本为计价原则。资产如果发
生减值，则按照相关规定计提相应的减值准备。
三、 重要会计政策和会计估计
本集团根据实际生产经营特点制定了具体会计政策和会计估计，主要体现在应收
款项坏账准备的计提、存货计价方法、固定资产折旧、无形资产摊销、长期待摊
费用摊销、使用权资产和租赁负债的确认和后续计量、收入的确认和计量等。
1. 遵循企业会计准则的声明
本财务报表符合企业会计准则的要求，真实、完整地反映了本公司及本集团于
2021 年 12 月 31 日 的 财 务 状 况 以 及 2021 年 度 的 经 营 成 果 和 现 金 流 量 。
25
孩子王儿童用品股份有限公司
财务报表附注（续）
2021年度 人民币元
三、 重要会计政策和会计估计（续）
2. 会计期间
本集团会计年度采用公历年度，即每年自1月1日起至12月31日止。
3. 记账本位币
本集团记账本位币和编制本财务报表所采用的货币均为人民币。除有特别说明
外，均以人民币元为单位表示。
4. 企业合并
企业合并分为同一控制下企业合并和非同一控制下企业合并。
同一控制下企业合并
参与合并的企业在合并前后均受同一方或相同的多方最终控制，且该控制并非暂
时性的，为同一控制下企业合并。同一控制下企业合并，在合并日取得对其他参
与合并企业控制权的一方为合并方，参与合并的其他企业为被合并方。合并日，
是指合并方实际取得对被合并方控制权的日期。
合并方在同一控制下企业合并中取得的资产和负债（包括最终控制方收购被合并
方而形成的商誉），按合并日在最终控制方财务报表中的账面价值为基础进行相
关会计处理。合并方取得的净资产账面价值与支付的合并对价的账面价值（或发
行股份面值总额）的差额，调整资本公积中的股本溢价及原制度资本公积转入的
余额，不足冲减的则调整留存收益。
非同一控制下企业合并
参与合并的企业在合并前后不受同一方或相同的多方最终控制的，为非同一控制
下企业合并。非同一控制下企业合并，在购买日取得对其他参与合并企业控制权
的一方为购买方，参与合并的其他企业为被购买方。购买日，是指为购买方实际
取得对被购买方控制权的日期。
非同一控制下企业合并中所取得的被购买方可辨认资产、负债及或有负债在收购
日以公允价值计量。
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4. 企业合并（续）
支付的合并对价的公允价值（或发行的权益性证券的公允价值）与购买日之前持
有的被购买方的股权的公允价值之和大于合并中取得的被购买方可辨认净资产公
允价值份额的差额，确认为商誉，并以成本减去累计减值损失进行后续计量。支
付的合并对价的公允价值（或发行的权益性证券的公允价值）与购买日之前持有
的被购买方的股权的公允价值之和小于合并中取得的被购买方可辨认净资产公允
价值份额的，对取得的被购买方各项可辨认资产、负债及或有负债的公允价值以
及支付的合并对价的公允价值（或发行的权益性证券的公允价值）及购买日之前
持有的被购买方的股权的公允价值的计量进行复核，复核后支付的合并对价的公
允价值（或发行的权益性证券的公允价值）与购买日之前持有的被购买方的股权
的公允价值之和仍小于合并中取得的被购买方可辨认净资产公允价值份额的，其
差额计入当期损益。
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5. 合并财务报表
合并财务报表的合并范围以控制为基础确定，包括本公司及全部子公司的财务报
表。子公司，是指被本公司控制的主体(含企业、被投资单位中可分割的部分，以
及本公司所控制的结构化主体等)。
编制合并财务报表时，子公司采用与本公司一致的会计期间和会计政策。本集团
内部各公司之间的所有交易产生的资产、负债、权益、收入、费用和现金流量于
合并时全额抵销。
子公司少数股东分担的当期亏损超过了少数股东在该子公司期初股东权益中所享
有的份额的，其余额仍冲减少数股东权益。
对于通过非同一控制下企业合并取得的子公司，被购买方的经营成果和现金流量
自本集团取得控制权之日起纳入合并财务报表，直至本集团对其控制权终止。在
编制合并财务报表时，以购买日确定的各项可辨认资产、负债及或有负债的公允
价值为基础对子公司的财务报表进行调整。
对于通过同一控制下企业合并取得的子公司，被合并方的经营成果和现金流量自
合并当期期初纳入合并财务报表。编制比较合并财务报表时，对前期财务报表的
相关项目进行调整，视同合并后形成的报告主体自最终控制方开始实施控制时一
直存在。
如果相关事实和情况的变化导致对控制要素中的一项或多项发生变化的，本集团
重 新 评 估 是 否 控 制 被 投 资 方 。
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6. 现金及现金等价物
现金，是指本集团的库存现金以及可以随时用于支付的存款；现金等价物，是指
本集团持有的期限短、流动性强、易于转换为已知金额的现金、价值变动风险很
小的投资。
7. 外币业务和外币报表折算
本集团对于发生的外币交易，将外币金额折算为记账本位币金额。
外币交易在初始确认时，采用交易发生日的即期汇率将外币金额折算为记账本位
币金额。于资产负债表日，对于外币货币性项目采用资产负债表日即期汇率折
算。由此产生的结算和货币性项目折算差额，除属于与购建符合资本化条件的资
产相关的外币专门借款产生的差额按照借款费用资本化的原则处理之外，均计入
当期损益。以历史成本计量的外币非货币性项目，仍采用交易发生日的即期汇率
折算，不改变其记账本位币金额。以公允价值计量的外币非货币性项目，采用公
允价值确定日的即期汇率折算，由此产生的差额根据非货币性项目的性质计入当
期损益或其他综合收益。
外币现金流量，采用现金流量发生日的即期汇率折算。汇率变动对现金的影响额
作为调节项目，在现金流量表中单独列报。
8. 金融工具
金融工具，是指形成一个企业的金融资产，并形成其他单位的金融负债或权益工
具的合同。
金融工具的确认和终止确认
本集团于成为金融工具合同的一方时确认一项金融资产或金融负债。
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8. 金融工具（续）
满足下列条件的，终止确认金融资产(或金融资产的一部分，或一组类似金融资产
的一部分)，即从其账户和资产负债表内予以转销：
(1) 收取金融资产现金流量的权利届满；
(2) 转移了收取金融资产现金流量的权利，或在“过手协议”下承担了及时将收取
的现金流量全额支付给第三方的义务；并且(a)实质上转让了金融资产所有
权上几乎所有的风险和报酬，或(b)虽然实质上既没有转移也没有保留金融
资产所有权上几乎所有的风险和报酬，但放弃了对该金融资产的控制。
如果金融负债的责任已履行、撤销或届满，则对金融负债进行终止确认。如果现
有金融负债被同一债权人以实质上几乎完全不同条款的另一金融负债所取代，或
现有负债的条款几乎全部被实质性修改，则此类替换或修改作为终止确认原负债
和确认新负债处理，差额计入当期损益。
以常规方式买卖金融资产，按交易日会计进行确认和终止确认。常规方式买卖金
融资产，是指按照合同条款的约定，在法规或通行惯例规定的期限内收取或交付
金融资产。交易日，是指本集团承诺买入或卖出金融资产的日期。
金融资产分类和计量
本集团的金融资产于初始确认时根据本集团管理金融资产的业务模式和金融资产
的合同现金流量特征分类为：以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资
产、以摊余成本计量的金融资产、以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的
金融资产。当且仅当本集团改变管理金融资产的业务模式时，才对所有受影响的
相关金融资产进行重分类。
金融资产在初始确认时以公允价值计量，但是因销售商品或提供服务等产生的应
收账款或应收票据未包含重大融资成分或不考虑不超过一年的融资成分的，按照
交易价格进行初始计量。
对于以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产，相关交易费用直接计入
当期损益，其他类别的金融资产相关交易费用计入其初始确认金额。
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8. 金融工具（续）
金融资产的后续计量取决于其分类：
以摊余成本计量的债务工具投资
金融资产同时符合下列条件的，分类为以摊余成本计量的金融资产：管理该金融
资产的业务模式是以收取合同现金流量为目标；该金融资产的合同条款规定，在
特定日期产生的现金流量仅为对本金和以未偿付本金金额为基础的利息的支付。
此类金融资产采用实际利率法确认利息收入，其终止确认、修改或减值产生的利
得或损失，均计入当期损益。
以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产
上述以摊余成本计量的金融资产之外的金融资产，分类为以公允价值计量且其变
动计入当期损益的金融资产。对于此类金融资产，采用公允价值进行后续计量，
所有公允价值变动计入当期损益。
金融负债分类和计量
本集团的金融负债于初始确认时分类为：以公允价值计量且其变动计入当期损益
的金融负债、其他金融负债。对于以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融
负债，相关交易费用直接计入当期损益，其他金融负债的相关交易费用计入其初
始确认金额。
金融负债的后续计量取决于其分类：
以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债
以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债，包括交易性金融负债（含属
于金融负债的衍生工具）和初始确认时指定为以公允价值计量且其变动计入当期
损益的金融负债。
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8. 金融工具（续）
金融负债的后续计量取决于其分类：（续）
其他金融负债
对于此类金融负债，采用实际利率法，按照摊余成本进行后续计量。
金融工具减值
本集团以预期信用损失为基础，对以摊余成本计量的金融资产、租赁应收款进行
减值处理并确认损失准备。
对于不含重大融资成分的应收款项，本集团运用简化计量方法，按照相当于整个
存续期内的预期信用损失金额计量损失准备。
对于租赁应收款，本集团选择运用简化计量方法，按照相当于整个存续期内的预
期信用损失金额计量损失准备。
除上述采用简化计量方法以外的金融资产，本集团在每个资产负债表日评估其信
用风险自初始确认后是否已经显著增加，如果信用风险自初始确认后未显著增
加，处于第一阶段，本集团按照相当于未来12个月内预期信用损失的金额计量损
失准备，并按照账面余额和实际利率计算利息收入；如果信用风险自初始确认后
已显著增加但尚未发生信用减值的，处于第二阶段，本集团按照相当于整个存续
期内预期信用损失的金额计量损失准备，并按照账面余额和实际利率计算利息收
入；如果初始确认后发生信用减值的，处于第三阶段，本集团按照相当于整个存
续期内预期信用损失的金额计量损失准备，并按照摊余成本和实际利率计算利息
收入。对于资产负债表日只具有较低信用风险的金融工具，本集团假设其信用风
险自初始确认后未显著增加。
本集团基于单项和组合评估金融工具的预期信用损失。本集团考虑了不同客户的
信用风险特征，以账龄组合为基础评估应收账款、其他应收款、一年内到期的非
流动资产、长期应收款等金融工具的预期信用损失。
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8. 金融工具（续）
金融工具减值（续）
关于本集团对信用风险显著增加判断标准、已发生信用减值资产的定义、预期信
用损失计量的假设等披露参见附注八、2。
当本集团不再合理预期能够全部或部分收回金融资产合同现金流量时，本集团直
接减记该金融资产的账面余额。
金融工具抵销
同时满足下列条件的，金融资产和金融负债以相互抵销后的净额在资产负债表内
列示：具有抵销已确认金额的法定权利，且该种法定权利是当前可执行的；计划
以净额结算，或同时变现该金融资产和清偿该金融负债。
财务担保合同
财务担保合同，是指特定债务人到期不能按照债务工具条款偿付债务时，发行方
向蒙受损失的合同持有人赔付特定金额的合同。财务担保合同在初始确认时按照
公允价值计量，除指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债的财
务担保合同外，其余财务担保合同在初始确认后按照资产负债表日确定的预期信
用损失准备金额和初始确认金额扣除按照收入确认原则确定的累计摊销额后的余
额两者孰高者进行后续计量。
金融资产转移
本集团已将金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬转移给转入方的，终止确认
该金融资产；保留了金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬的，不终止确认该
金融资产。
本集团既没有转移也没有保留金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬的，分别
下列情况处理：放弃了对该金融资产控制的，终止确认该金融资产并确认产生的
资产和负债；未放弃对该金融资产控制的，按照其继续涉入所转移金融资产的程
度确认有关金融资产，并相应确认有关负债。
通过对所转移金融资产提供财务担保方式继续涉入的，按照金融资产的账面价值
和财务担保金额两者之中的较低者，确认继续涉入形成的资产。财务担保金额，
是指所收到的对价中，将被要求偿还的最高金额。
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9. 存货
存货主要为库存商品。存货按照成本进行初始计量。存货成本包括采购成本和其他
成本。库存商品，采用加权平均法确定其实际成本。存货的盘存制度采用永续盘存
制。
于资产负债表日，存货按照成本与可变现净值孰低计量，对成本高于可变现净值
的，计提存货跌价准备，计入当期损益。如果以前计提存货跌价准备的影响因素
已经消失，使得存货的可变现净值高于其账面价值，则在原已计提的存货跌价准
备金额内，将以前减记的金额予以恢复，转回的金额计入当期损益。
可变现净值，是指在日常活动中，存货的估计售价减去估计的销售费用以及相关
税费后的金额。计提存货跌价准备时，库存商品按类别计提。
10. 长期股权投资
长期股权投资包括对子公司的权益性投资。
长期股权投资在取得时以初始投资成本进行初始计量。通过同一控制下企业合并
取得的长期股权投资，以合并日取得被合并方所有者权益在最终控制方合并财务
报表中的账面价值的份额作为初始投资成本；初始投资成本与合并对价账面价值
之间差额，调整资本公积（不足冲减的，冲减留存收益）；合并日之前的其他综
合收益，在处置该项投资时采用与被投资单位直接处置相关资产或负债相同的基
础进行会计处理，因被投资方除净损益、其他综合收益和利润分配以外的其他股
东权益变动而确认的股东权益，在处置该项投资时转入当期损益；其中，处置后
仍为长期股权投资的按比例结转，处置后转换为金融工具的则全额结转。通过非
同一控制下企业合并取得的长期股权投资，以合并成本作为初始投资成本（通过
多次交易分步实现非同一控制下企业合并的，以购买日之前所持被购买方的股权
投资的账面价值与购买日新增投资成本之和作为初始投资成本），合并成本包括
购买方付出的资产、发生或承担的负债、发行的权益性证券的公允价值之和；购
买日之前持有的因采用权益法核算而确认的其他综合收益，在处置该项投资时采
用与被投资单位直接处置相关资产或负债相同的基础进行会计处理，因被投资方
除净损益、其他综合收益和利润分配以外的其他股东权益变动而确认的股东权
益，在处置该项投资时转入当期损益；其中，处置后仍为长期股权投资的按比例
结 转 ， 处 置 后 转 换 为 金 融 工 具 的 则 全 额 结 转 。
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10. 长期股权投资（续）
本公司能够对被投资单位实施控制的长期股权投资，在本公司个别财务报表中采
用成本法核算。控制，是指拥有对被投资方的权力，通过参与被投资方的相关活
动而享有可变回报，并且有能力运用对被投资方的权力影响回报金额。
采用成本法时，长期股权投资按初始投资成本计价。追加或收回投资的，调整长
期股权投资的成本。被投资单位宣告分派的现金股利或利润，确认为当期投资收
益。
处置长期股权投资，其账面价值与实际取得价款的差额，计入当期损益。
11. 固定资产
固定资产仅在与其有关的经济利益很可能流入本集团，且其成本能够可靠地计量
时才予以确认。与固定资产有关的后续支出，符合该确认条件的，计入固定资产
成本，并终止确认被替换部分的账面价值；否则，在发生时计入当期损益。
固定资产按照成本进行初始计量。购置固定资产的成本包括购买价款、相关税
费、使固定资产达到预定可使用状态前所发生的可直接归属于该项资产的其他支
出。
固定资产的折旧采用年限平均法计提，各类固定资产的使用寿命、预计净残值率
及年折旧率如下：
使用寿命 预计净残值率 年折旧率
房屋建筑物 40年 2% 2.5%
机器设备及货架 5-10年 2% 10-20%
运输工具 5年 2% 20%
其他设备 3-5年 2% 20-33%
本集团至少于每年年度终了，对固定资产的使用寿命、预计净残值和折旧方法进
行复核，必要时进行调整。
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12. 在建工程
在建工程成本按实际工程支出确定，包括在建期间发生的各项必要工程支出、工
程达到预定可使用状态前的应予资本化的借款费用以及其他相关费用等。
在建工程在达到预定可使用状态时转入固定资产。
13. 借款费用
借款费用，是指本集团因借款而发生的利息及其他相关成本，包括借款利息、折
价或者溢价的摊销、辅助费用以及因外币借款而发生的汇兑差额等。
可直接归属于符合资本化条件的资产的购建或者生产的借款费用，予以资本化，
其他借款费用计入当期损益。符合资本化条件的资产，是指需要经过相当长时间
的购建或者生产活动才能达到预定可使用或者可销售状态的固定资产等资产。
借款费用同时满足下列条件的，才能开始资本化：
(1) 资产支出已经发生；
(2) 借款费用已经发生；
(3) 为使资产达到预定可使用或者可销售状态所必要的购建或者生产活动已经
开始。
购建或者生产符合资本化条件的资产达到预定可使用或者可销售状态时，借款费
用停止资本化。之后发生的借款费用计入当期损益。
在资本化期间内，每一会计期间的利息资本化金额，按照下列方法确定：
(1) 专门借款以当期实际发生的利息费用，减去暂时性的存款利息收入或投资
收益后的金额确定；
(2) 占用的一般借款，根据累计资产支出超过专门借款部分的资产支出加权平
均数乘以所占用一般借款的加权平均利率计算确定。
符合资本化条件的资产在购建或者生产过程中，发生除达到预定可使用或者可销
售状态必要的程序之外的非正常中断、且中断时间连续超过3个月的，暂停借款费
用的资本化。在中断期间发生的借款费用确认为费用，计入当期损益，直至资产
的购建或者生产活动重新开始。
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14. 使用权资产
本集团使用权资产类别主要包括房屋建筑物。
在租赁期开始日，本集团将其可在租赁期内使用租赁资产的权利确认为使用权资
产，包括：租赁负债的初始计量金额；在租赁期开始日或之前支付的租赁付款
额，存在租赁激励的，扣除已享受的租赁激励相关金额；承租人发生的初始直接
费用；承租人为拆卸及移除租赁资产、复原租赁资产所在场地或将租赁资产恢复
至租赁条款约定状态预计将发生的成本。本集团后续采用年限平均法对使用权资
产计提折旧。能够合理确定租赁期届满时取得租赁资产所有权的，本集团在租赁
资产剩余使用寿命内计提折旧。无法合理确定租赁期届满时能够取得租赁资产所
有权的，本集团在租赁期与租赁资产剩余使用寿命两者孰短的期间内计提折旧。
本集团按照变动后的租赁付款额的现值重新计量租赁负债，并相应调整使用权资
产的账面价值时，如使用权资产账面价值已调减至零，但租赁负债仍需进一步调
减的，本集团将剩余金额计入当期损益。
15. 无形资产
无形资产仅在与其有关的经济利益很可能流入本集团，且其成本能够可靠地计量
时才予以确认，并以成本进行初始计量。但非同一控制下企业合并中取得的无形
资产，其公允价值能够可靠地计量的，即单独确认为无形资产并按照公允价值计
量。
无形资产按照其能为本集团带来经济利益的期限确定使用寿命，无法预见其为本
集团带来经济利益期限的作为使用寿命不确定的无形资产。
各项无形资产的使用寿命如下：
使用寿命
软件 10年
土地使用权 50年
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15. 无形资产（续）
本集团取得的土地使用权，通常作为无形资产核算。自行开发建造厂房等建筑
物，相关的土地使用权和建筑物分别作为无形资产和固定资产核算。外购土地及
建筑物支付的价款在土地使用权和建筑物之间进行分配，难以合理分配的，全部
作为固定资产处理。
使用寿命有限的无形资产，在其使用寿命内采用直线法摊销。本集团至少于每年
年度终了，对使用寿命有限的无形资产的使用寿命及摊销方法进行复核，必要时
进行调整。
16. 资产减值
本集团对除存货、递延所得税资产、金融资产外的资产减值，按以下方法确定：
本集团于资产负债表日判断资产是否存在可能发生减值的迹象，存在减值迹象
的，本集团将估计其可收回金额，进行减值测试。对使用寿命不确定的无形资
产，无论是否存在减值迹象，至少于每年末进行减值测试。对于尚未达到可使用
状态的无形资产，也每年进行减值测试。
可收回金额根据资产的公允价值减去处置费用后的净额与资产预计未来现金流量
的现值两者之间较高者确定。本集团以单项资产为基础估计其可收回金额；难以
对单项资产的可收回金额进行估计的，以该资产所属的资产组为基础确定资产组
的可收回金额。资产组的认定，以资产组产生的主要现金流入是否独立于其他资
产或者资产组的现金流入为依据。
当资产或者资产组的可收回金额低于其账面价值时，本集团将其账面价值减记至
可收回金额，减记的金额计入当期损益，同时计提相应的资产减值准备。
上述资产减值损失一经确认，在以后会计期间不再转回。
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17. 长期待摊费用
长期待摊费用采用直线法摊销，摊销期如下：
摊销期
装修支出 5年与租赁期孰短
未确认融资费用 租赁期
18. 职工薪酬
职工薪酬，是指本集团为获得职工提供的服务或解除劳动关系而给予的各种形式
的报酬或补偿。职工薪酬包括短期薪酬、离职后福利、辞退福利和其他长期职工
福利。本集团提供给职工配偶、子女、受赡养人、已故员工遗属及其他受益人等
的福利，也属于职工薪酬。
短期薪酬
在职工提供服务的会计期间，将实际发生的短期薪酬确认为负债，并计入当期损
益或相关资产成本。
离职后福利（设定提存计划）
本集团的职工参加由当地政府管理的养老保险和失业保险，相应支出在发生时计
入相关资产成本或当期损益。
19. 租赁负债
在租赁期开始日，本集团将尚未支付的租赁付款额的现值确认为租赁负债，短期
租赁和低价值资产租赁除外。在计算租赁付款额的现值时，本集团采用租赁内含
利率作为折现率；无法确定租赁内含利率的，采用承租人增量借款利率作为折现
率。本集团按照固定的周期性利率计算租赁负债在租赁期内各期间的利息费用，
并计入当期损益，但另有规定计入相关资产成本的除外。未纳入租赁负债计量的
可变租赁付款额于实际发生时计入当期损益，但另有规定计入相关资产成本的除
外。
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19. 租赁负债（续）
租赁期开始日后，当实质固定付款额发生变动、担保余值预计的应付金额发生变
化、用于确定租赁付款额的指数或比率发生变动、购买选择权、续租选择权或终
止选择权的评估结果或实际行权情况发生变化时，本集团按照变动后的租赁付款
额的现值重新计量租赁负债。
20. 预计负债
除了非同一控制下企业合并中的或有对价及承担的或有负债之外，当与或有事项
相关的义务同时符合以下条件，本集团将其确认为预计负债：
（1） 该义务是本集团承担的现时义务；
（2） 该义务的履行很可能导致经济利益流出本集团；
（3） 该义务的金额能够可靠地计量。
预计负债按照履行相关现时义务所需支出的最佳估计数进行初始计量，并综合考
虑与或有事项有关的风险、不确定性和货币时间价值等因素。每个资产负债表日
对预计负债的账面价值进行复核。有确凿证据表明该账面价值不能反映当前最佳
估计数的，按照当前最佳估计数对该账面价值进行调整。
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21. 股份支付
股份支付，分为以权益结算的股份支付和以现金结算的股份支付。以权益结算的
股份支付，是指本集团为获取服务以股份或其他权益工具作为对价进行结算的交
易。
以权益结算的股份支付换取职工提供服务的，以授予职工权益工具的公允价值计
量。授予后立即可行权的，在授予日按照公允价值计入相关成本或费用，相应增
加资本公积；完成等待期内的服务或达到规定业绩条件才可行权的，在等待期内
每个资产负债表日，以对可行权权益工具数量的最佳估计为基础，按照授予日的
公允价值，将当期取得的服务计入相关成本或费用，相应增加资本公积。权益工
具的公允价值采用恰当的定价模型确定。
对由于未满足非市场条件或服务期限条件而最终未能行权的股份支付，不确认成
本或费用。股份支付协议中规定了市场条件或非可行权条件的，无论是否满足市
场条件或非可行权条件，只要满足所有其他业绩条件或服务期限条件，即视为可
行权。
如果修改了以权益结算的股份支付的条款，至少按照未修改条款的情况确认取得
的服务。此外，增加所授予权益工具公允价值的修改，或在修改日对职工有利的
变更，均确认取得服务的增加。
如果取消了以权益结算的股份支付，则于取消日作为加速行权处理，立即确认尚
未确认的金额。职工或其他方能够选择满足非可行权条件但在等待期内未满足
的，作为取消以权益结算的股份支付处理。但是，如果授予新的权益工具，并在
新权益工具授予日认定所授予的新权益工具是用于替代被取消的权益工具的，则
以与处理原权益工具条款和条件修改相同的方式，对所授予的替代权益工具进行
处理。
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22. 与客户之间的合同产生的收入
本集团在履行了合同中的履约义务，即在客户取得相关商品或服务控制权时确认
收入。取得相关商品或服务的控制权，是指能够主导该商品的使用或该服务的提
供并从中获得几乎全部的经济利益。
销售商品合同
对于线下直营销售和电商销售，本集团与客户之间的销售商品合同通常仅包含转
让商品的履约义务。对于转让商品的单项履约义务，本集团通常在综合考虑了下
列因素的基础上，以客户取得相关商品控制权时点确认收入：取得商品的现时收
款权利、商品所有权上的主要风险和报酬的转移、商品的法定所有权的转移、商
品实物资产的转移、客户接受该商品。
提供服务合同
本集团与客户之间的提供服务合同通常包含在合同约定期限内提供服务的履约义
务，由于本集团履约的同时客户即取得并消耗本集团履约所带来的经济利益，本
集团将其作为在某一时段内履行的履约义务，按照履约进度确认收入，履约进度
不能合理确定的除外。本集团按照投入法，根据时间进度确定提供服务的履约进
度。对于履约进度不能合理确定时，本集团已经发生的成本预计能够得到补偿
的，按照已经发生的成本金额确认收入，直到履约进度能够合理确定为止。
应付客户对价
对于应付客户对价，本集团将该应付客户对价冲减交易价格，并在确认相关收入
与支付（或承诺支付）客户对价二者孰晚的时点冲减当期收入，除非该应付对价
是为了向客户取得其他可明确区分商品或服务。
销售退回条款
对于附有销售退回条款的销售，本集团在客户取得相关商品控制权时，按照因向
客户转让商品而预期有权收取的对价金额确认收入，按照预期因销售退回将退还
的金额确认为预计负债；同时，按照预期将退回商品转让时的账面价值，扣除收
回该商品预计发生的成本（包括退回商品的价值减损）后的余额，确认为一项资
产，即应收退货成本，按照所转让商品转让时的账面价值，扣除上述资产成本的
净额结转成本。每一资产负债表日，本集团重新估计未来销售退回情况，并对上
述 资 产 和 负 债 进 行 重 新 计 量 。
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22. 与客户之间的合同产生的收入（续）
奖励积分计划
本集团在销售商品或提供服务的同时会授予客户奖励积分，客户可以用奖励积分
兑换免费或折扣商品或服务。该奖励积分计划向客户提供了一项重大权利，本集
团将其作为单项履约义务，按照提供商品或服务和奖励积分的单独售价的相对比
例，将部分交易价格分摊至奖励积分，并在客户取得积分兑换商品或服务控制权
时或积分失效时确认收入。
主要责任人/代理人
对于本集团自第三方取得商品控制权后，再转让给客户，本集团有权自主决定所
交易商品或服务的价格，即本集团在向客户转让商品前能够控制该商品，本集团
是主要责任人，按照已收或应收对价总额确认收入。否则，本集团为代理人，按
照预期有权收取的佣金或手续费的金额确认收入，该金额应当按照已收或应收对
价总额扣除应支付给其他相关方的价款后的净额，或者按照既定的佣金金额或比
例等确定。
23. 合同资产与合同负债
本集团根据履行履约义务与客户付款之间的关系在资产负债表中列示合同资产或
合同负债。本集团将同一合同下的合同资产和合同负债相互抵销后以净额列示。
合同资产
合同资产是指已向客户转让商品或服务而有权收取对价的权利，且该权利取决于
时间流逝之外的其他因素。
合同负债
合同负债是指已收或应收客户对价而应向客户转让商品或服务的义务，如企业在
转让承诺的商品或服务之前已收取的款项。
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24. 政府补助
政府补助在能够满足其所附的条件并且能够收到时，予以确认。政府补助为货币
性资产的，按照收到或应收的金额计量。政府补助为非货币性资产的，按照公允
价值计量；公允价值不能可靠取得的，按照名义金额计量。
政府文件规定用于购建或以其他方式形成长期资产的，作为与资产相关的政府补
助；政府文件不明确的，以取得该补助必须具备的基本条件为基础进行判断，以
购建或其他方式形成长期资产为基本条件的作为与资产相关的政府补助，除此之
外的作为与收益相关的政府补助。
与收益相关的政府补助，用于补偿以后期间的相关成本费用或损失的，确认为递
延收益，并在确认相关成本费用或损失的期间计入当期损益或冲减相关成本；用
于补偿已发生的相关成本费用或损失的，直接计入当期损益或冲减相关成本。
与资产相关的政府补助，公司确认为递延收益，在相关资产使用寿命内按照合
理、系统的方法分期计入损益（但按照名义金额计量的政府补助，直接计入当期
损益)，相关资产在使用寿命结束前被出售、转让、报废或发生毁损的，尚未分配
的相关递延收益余额转入资产处置当期的损益。
25. 所得税
所得税包括当期所得税和递延所得税。除由于企业合并产生的调整商誉，或与直
接计入股东权益的交易或者事项相关的计入股东权益外，均作为所得税费用或收
益计入当期损益。
本集团对于当期和以前期间形成的当期所得税负债或资产，按照税法规定计算的
预期应交纳或返还的所得税金额计量。
本集团根据资产与负债于资产负债表日的账面价值与计税基础之间的暂时性差
异，以及未作为资产和负债确认但按照税法规定可以确定其计税基础的项目的账
面价值与计税基础之间的差额产生的暂时性差异，采用资产负债表债务法计提递
延所得税。
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25. 所得税（续）
各种应纳税暂时性差异均据以确认递延所得税负债，除非：
(1) 应纳税暂时性差异是在以下交易中产生的：商誉的初始确认，或者具有以
下特征的交易中产生的资产或负债的初始确认：该交易不是企业合并，并
且交易发生时既不影响会计利润也不影响应纳税所得额或可抵扣亏损；
(2) 对于与子公司投资相关的应纳税暂时性差异，该暂时性差异转回的时间能
够控制并且该暂时性差异在可预见的未来很可能不会转回。
对于可抵扣暂时性差异、能够结转以后年度的可抵扣亏损和税款抵减，本集团以
很可能取得用来抵扣可抵扣暂时性差异、可抵扣亏损和税款抵减的未来应纳税所
得额为限，确认由此产生的递延所得税资产，除非：
(1) 可抵扣暂时性差异是在以下交易中产生的：该交易不是企业合并，并且交
易发生时既不影响会计利润也不影响应纳税所得额或可抵扣亏损；
(2) 对于与子公司投资相关的可抵扣暂时性差异，同时满足下列条件的，确认
相应的递延所得税资产：暂时性差异在可预见的未来很可能转回，且未来
很可能获得用来抵扣可抵扣暂时性差异的应纳税所得额。
本集团于资产负债表日，对于递延所得税资产和递延所得税负债，依据税法规
定，按照预期收回该资产或清偿该负债期间的适用税率计量，并反映资产负债表
日预期收回资产或清偿负债方式的所得税影响。
于资产负债表日，本集团对递延所得税资产的账面价值进行复核，如果未来期间
很可能无法获得足够的应纳税所得额用以抵扣递延所得税资产的利益，减记递延
所得税资产的账面价值。于资产负债表日，本集团重新评估未确认的递延所得税
资产，在很可能获得足够的应纳税所得额可供所有或部分递延所得税资产转回的
限度内，确认递延所得税资产。
同时满足下列条件时，递延所得税资产和递延所得税负债以抵销后的净额列示：
拥有以净额结算当期所得税资产及当期所得税负债的法定权利；递延所得税资产
和递延所得税负债是与同一税收征管部门对同一应纳税主体征收的所得税相关或
者对不同的纳税主体相关，但在未来每一具有重要性的递延所得税资产和递延所
得税负债转回的期间内，涉及的纳税主体意图以净额结算当期所得税资产及当期
所得税负债或是同时取得资产、清偿债务。
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26. 租赁
租赁的识别
在合同开始日，本集团评估合同是否为租赁或者包含租赁，如果合同中一方让渡
了在一定期间内控制一项或多项已识别资产使用的权利以换取对价，则该合同为
租赁或者包含租赁。为确定合同是否让渡了在一定期间内控制已识别资产使用的
权利，本集团评估合同中的客户是否有权获得在使用期间内因使用已识别资产所
产生的几乎全部经济利益，并有权在该使用期间主导已识别资产的使用。
单独租赁的识别
合同中同时包含多项单独租赁的，本集团将合同予以分拆，并分别各项单独租赁
进行会计处理。同时符合下列条件的，使用已识别资产的权利构成合同中的一项
单独租赁：
（1）承租人可从单独使用该资产或将其与易于获得的其他资源一起使用中获利；
（2）该资产与合同中的其他资产不存在高度依赖或高度关联关系。
租赁和非租赁部分的分拆
合同中同时包含租赁和非租赁部分的，本集团作为出租人和承租人时，将租赁和
非租赁部分分拆后进行会计处理。
租赁期的评估
租赁期是本集团有权使用租赁资产且不可撤销的期间。本集团有续租选择权，即
有权选择续租该资产，且合理确定将行使该选择权的，租赁期还包含续租选择权
涵盖的期间。本集团有终止租赁选择权，即有权选择终止租赁该资产，但合理确
定将不会行使该选择权的，租赁期包含终止租赁选择权涵盖的期间。发生本集团
可控范围内的重大事件或变化，且影响本集团是否合理确定将行使相应选择权的，
本集团对其是否合理确定将行使续租选择权、购买选择权或不行使终止租赁选择
权进行重新评估。
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26. 租赁（续）
作为承租人
本集团作为承租人的一般会计处理见附注三、14和附注三、19。
租赁变更
租赁变更是原合同条款之外的租赁范围、租赁对价、租赁期限的变更，包括增加
或终止一项或多项租赁资产的使用权，延长或缩短合同规定的租赁期等。
租赁发生变更且同时符合下列条件的，本集团将该租赁变更作为一项单独租赁进
行会计处理：
（1）该租赁变更通过增加一项或多项租赁资产的使用权而扩大了租赁范围；
（2）增加的对价与租赁范围扩大部分的单独价格按该合同情况调整后的金额相
当。
租赁变更未作为一项单独租赁进行会计处理的，在租赁变更生效日，本集团重新
确定租赁期，并采用修订后的折现率对变更后的租赁付款额进行折现，以重新计
量租赁负债。在计算变更后租赁付款额的现值时，本集团采用剩余租赁期间的租
赁内含利率作为折现率；无法确定剩余租赁期间的租赁内含利率的，采用租赁变
更生效日的本集团增量借款利率作为折现率。
就上述租赁负债调整的影响，本集团区分以下情形进行会计处理：
（1）租赁变更导致租赁范围缩小或租赁期缩短的，本集团调减使用权资产的账面
价值，以反映租赁的部分终止或完全终止，部分终止或完全终止租赁的相关
利得或损失计入当期损益；
（2）其他租赁变更，本集团相应调整使用权资产的账面价值。
短期租赁和低价值资产租赁
本集团将在租赁期开始日，租赁期不超过12个月，且不包含购买选择权的租赁认
定为短期租赁；将单项租赁资产为全新资产时价值不超过人民币40,000.00元的租
赁认定为低价值资产租赁。本集团转租或预期转租租赁资产的，原租赁不认定为
低价值资产租赁。本集团对短期租赁和低价值资产租赁选择不确认使用权资产和
租赁负债。在租赁期内各个期间按照直线法计入相关的资产成本或当期损益。
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26. 租赁（续）
作为出租人
租赁开始日实质上转移了与租赁资产所有权有关的几乎全部风险和报酬的租赁为
融资租赁，除此之外的均为经营租赁。本集团作为转租出租人时，基于原租赁产
生的使用权资产对转租赁进行分类。
作为经营租赁出租人
经营租赁的租金收入在租赁期内各个期间按直线法确认为当期损益，未计入租赁
收款额的可变租赁付款额在实际发生时计入当期损益。
经营租赁发生变更的，本集团自变更生效日起将其作为一项新租赁进行会计处
理，与变更前租赁有关的预收或应收租赁收款额视为新租赁的收款额。
新冠肺炎疫情引发的租金减让
对于由新冠肺炎疫情直接引发的、本集团与交易对手方就现有租赁合同达成的租
金减免、延期支付等租金减让，同时满足下列条件的，本集团对所有租赁采用简
化方法：
（1）减让后的租赁对价较减让前减少或基本不变；
（2）减让仅针对2022年6月30日前的应付租赁付款额；
（3）综合考虑定性和定量因素后认定租赁的其他条款和条件无重大变化。
作为承租人
本集团不评估是否发生租赁变更，继续按照与减让前一致的折现率计算租赁负债
的利息费用并计入当期损益，继续按照与减让前一致的方法对使用权资产进行计
提折旧，对于发生的租金减免，本集团将减免的租金作为可变租赁付款额，在达
成减让协议等解除原租金支付义务时，按未折现金额冲减相关资产成本或费用，
同时相应调整租赁负债；对于发生的租金延期支付，本集团在实际支付时冲减前
期确认的租赁负债。
作为出租人
对于经营租赁，本集团继续按照与减让前一致的方法将原合同租金确认为租赁收
入；发生租金减免的，本集团将减免的租金作为可变租赁付款额，在减免期间冲
减租赁收入；延期收取租金的，本集团在原收取期间将应收取的租金确认为应收
款项，并在实际收到时冲减前期确认的应收款项。
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27. 利润分配
本公司的现金股利，于股东大会批准后确认为负债。
28. 公允价值计量
本集团于每个资产负债表日以公允价值计量交易性金融资产。公允价值，是指市
场参与者在计量日发生的有序交易中，出售一项资产所能收到或者转移一项负债
所需支付的价格。本集团以公允价值计量相关资产或负债，假定出售资产或者转
移负债的有序交易在相关资产或负债的主要市场进行；不存在主要市场的，本集
团假定该交易在相关资产或负债的最有利市场进行。主要市场(或最有利市场)是本
集团在计量日能够进入的交易市场。本集团采用市场参与者在对该资产或负债定
价时为实现其经济利益最大化所使用的假设。
以公允价值计量非金融资产的，考虑市场参与者将该资产用于最佳用途产生经济
利益的能力，或者将该资产出售给能够用于最佳用途的其他市场参与者产生经济
利益的能力。
本集团采用在当前情况下适用并且有足够可利用数据和其他信息支持的估值技
术，优先使用相关可观察输入值，只有在可观察输入值无法取得或取得不切实可
行的情况下，才使用不可观察输入值。
在财务报表中以公允价值计量或披露的资产和负债，根据对公允价值计量整体而
言具有重要意义的最低层次输入值，确定所属的公允价值层次：第一层次输入
值，在计量日能够取得的相同资产或负债在活跃市场上未经调整的报价；第二层
次输入值，除第一层次输入值外相关资产或负债直接或间接可观察的输入值；第
三层次输入值，相关资产或负债的不可观察输入值。
每个资产负债表日，本集团对在财务报表中确认的持续以公允价值计量的资产和
负债进行重新评估，以确定是否在公允价值计量层次之间发生转换。
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29. 重大会计判断和估计
编制财务报表要求管理层作出判断、估计和假设，这些判断、估计和假设会影响
收入、费用、资产和负债的列报金额及其披露，以及资产负债表日或有负债的披
露。这些假设和估计的不确定性所导致的结果可能造成对未来受影响的资产或负
债的账面金额进行重大调整。
判断
在应用本集团的会计政策的过程中，管理层作出了以下对财务报表所确认的金额
具有重大影响的判断：
经营租赁——作为出租人
本集团就租入的部分店铺场地通过签订租赁合同出租。本集团认为，根据租赁合
同的条款，本集团保留了这些店铺场地上的几乎全部重大风险和报酬，因此作为
经营租赁处理。
估计的不确定性
以下为于资产负债表日有关未来的关键假设以及估计不确定性的其他关键来源，
可能会导致未来会计期间资产和负债账面金额重大调整。
金融工具减值
本集团采用预期信用损失模型对金融工具的减值进行评估，应用预期信用损失模
型需要做出重大判断和估计，需考虑所有合理且有依据的信息，包括前瞻性信
息。在做出这些判断和估计时，本集团根据历史还款数据结合经济政策、宏观经
济指标、行业风险等因素推断债务人信用风险的预期变动。不同的估计可能会影
响减值准备的计提，已计提的减值准备可能并不等于未来实际的减值损失金额。
除金融资产之外的非流动资产减值（除商誉外）
本集团于资产负债表日对除金融资产之外的非流动资产判断是否存在可能发生减
值的迹象。当存在迹象表明其账面金额不可收回时，进行减值测试。当资产或资
产组的账面价值高于可收回金额，即公允价值减去处置费用后的净额和预计未来
现金流量的现值中的较高者，表明发生了减值。公允价值减去处置费用后的净额，
参考公平交易中类似资产的销售协议价格或可观察到的市场价格，减去可直接归
属于该资产处置的增量成本确定。预计未来现金流量现值时，管理层必须估计该
项资产或资产组的预计未来现金流量，并选择恰当的折现率确定未来现金流量的
现值。
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29. 重大会计判断和估计（续）
估计的不确定性（续）
理财产品及结构性存款的公允价值
非保本浮动收益的理财产品和挂钩中证500指数、欧元/美元汇率的结构性存款的
公允价值计量，要求本集团估计预计未来现金流量、信用风险波动率和折现率，
因此具有不确定性。
递延所得税资产
在很可能有足够的应纳税所得额用以抵扣可抵扣亏损的限度内，应就所有尚未利
用的可抵扣亏损确认递延所得税资产。这需要管理层运用大量的判断来估计未来
取得应纳税所得额的时间和金额，结合纳税筹划策略，以决定应确认的递延所得
税资产的金额。
会员积分的公允价值及预期兑换率
计入合同负债的会员积分金额主要根据积分的公允价值及预期兑换率计算。其中
积分公允价值参考年度平均兑换商品价值确定，预期兑换率乃根据历史经验及对
未来的预测而估计。积分公允价值及预期兑换率采用不同的估计对计入合同负债
的积分金额有重大影响。
销售退回条款
本集团对具有类似特征的合同组合，根据销售退回历史数据、当前销售退回情
况，考虑客户变动、市场变化等全部相关信息后，对退货率予以合理估计。估计
的退货率可能并不等于未来实际的退货率，本集团至少于每一资产负债表日对退
货率进行重新评估，并根据重新评估后的退货率确定应付退货款和应收退货成
本。
存货跌价准备
于每个资产负债表日，存货的可变现净值低于其成本的，本集团计提存货跌价准
备。本集团依据商品种类和库龄进行不同程度的折价而估计长库龄商品的可变现
净值。
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29. 重大会计判断和估计（续）
估计的不确定性（续）
承租人增量借款利率
对于无法确定租赁内含利率的租赁，本集团采用承租人增量借款利率作为折现率
计算租赁付款额的现值。确定增量借款利率时，本集团根据所处经济环境，以可
观察的利率作为确定增量借款利率的参考基础，在此基础上，根据自身情况、标
的资产情况、租赁期和租赁负债金额等租赁业务具体情况对参考利率进行调整以
得出适用的增量借款利率。
30. 会计政策变更
新租赁准则
2018年，财政部颁布了修订的《企业会计准则第21号——租赁》（简称“新租赁准
则”），新租赁准则采用与现行融资租赁会计处理类似的单一模型，要求承租人对
除短期租赁和低价值资产租赁以外的所有租赁确认使用权资产和租赁负债，并分
别确认折旧和利息费用。本集团自2021年1月1日开始按照新修订的租赁准则进行
会计处理，并根据衔接规定，对可比期间信息不予调整，首次执行日新租赁准则
与现行租赁准则的差异追溯调整本报告期期初留存收益：
（1） 对于首次执行日之前的经营租赁，本集团根据剩余租赁付款额按首次执行
日的增量借款利率折现的现值计量租赁负债，并根据每项租赁按照与租赁
负债相等的金额，并根据预付租金进行必要调整计量使用权资产；
（2） 本集团按照《企业会计准则第8号——资产减值》的规定对使用权资产进行
减值测试并进行相应的会计处理。
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30. 会计政策变更（续）
本集团对首次执行日之前租赁资产属于低价值资产的经营租赁或将于12个月内完
成的经营租赁，采用简化处理，未确认使用权资产和租赁负债。此外，本集团对
于首次执行日之前的经营租赁，采用了下列简化处理：
（1） 计量租赁负债时，具有相似特征的租赁可采用同一折现率；使用权资产的
计量可不包含初始直接费用；
（2） 存在续租选择权或终止租赁选择权的，本集团根据首次执行日前选择权的
实际行使及其他最新情况确定租赁期；
（3） 作为使用权资产减值测试的替代，本集团根据《企业会计准则第13号——
或有事项》评估包含租赁的合同在首次执行日前是否为亏损合同，并根据
首次执行日前计入资产负债表的亏损准备金额调整使用权资产；
（4） 首次执行日前的租赁变更，本集团根据租赁变更的最终安排进行会计处
理。
首次执行日前划分为经营租赁且在首次执行日后仍存续的转租赁，本集团作为转
租出租人在首次执行日基于原租赁和转租赁的剩余合同期限和条款进行重新评估
并做出分类。依据重新评估结果，本集团未对作为转租出租人的租赁进行调整。
对于首次执行日前的经营租赁，依其剩余合同期限不同，对应增量借款利率折现
率区间为2.89%-4.13%。
对于2020年财务报表中披露的重大经营租赁尚未支付的最低租赁付款额，本集团
按2021年1月1日本集团作为承租人的增量借款利率折现的现值，与2021年1月1日
计入资产负债表的租赁负债的差异调整过程如下：
2020年12月31日重大经营租赁最低租赁付款额 3,544,359,970.98
减：采用简化处理的租赁付款额 5,861,117.47
其中：剩余租赁期少于12个月的租赁 5,825,974.50
剩余租赁期超过12个月的低价值资产租赁 35,142.97
2021年1月1日增量借款利率折现计算的
经营租赁付款额现值 3,028,890,189.19
2021年1月1日租赁负债 3,028,890,189.19
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30. 会计政策变更（续）
新租赁准则（续）
执行新租赁准则对2021年1月1日资产负债表项目的影响如下：
合并资产负债表
报表数 假设按原准则 影响
使用权资产 2,908,045,794.60 - 2,908,045,794.60
预付款项 20,367,067.76 51,453,660.37 (31,086,592.61 )
一年内到期的非流动负债 512,837,584.35 8,399,037.02 504,438,547.33
其他应付款 319,496,169.06 471,427,156.26 (151,930,987.20 )
租赁负债 2,524,451,641.86 - 2,524,451,641.86
公司资产负债表
报表数 假设按原准则 影响
使用权资产 619,290,462.97 - 619,290,462.97
预付款项 25,036,510.18 30,369,354.08 (5,332,843.90 )
一年内到期的非流动负债 118,500,551.59 2,013,200.64 116,487,350.95
其他应付款 1,410,346,771.84 1,443,484,998.57 (33,138,226.73 )
租赁负债 530,608,494.85 - 530,608,494.85
执行新租赁准则对截至2021年财务报表的影响如下：
合并资产负债表
报表数 假设按原准则 影响
使用权资产 2,562,625,043.57 - 2,562,625,043.57
预付款项 90,898,986.70 124,430,378.20 (33,531,391.50)
递延所得税资产 45,397,553.92 24,316,789.88 21,080,764.04
一年内到期的非流动负债 550,833,149.45 28,633,188.44 522,199,961.01
其他应付款 312,721,961.13 473,368,897.08 (160,646,935.95)
租赁负债 2,248,199,431.04 - 2,248,199,431.04
未分配利润 741,138,630.86 800,716,670.85 (59,578,039.99)
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财务报表附注（续）
2021年度 人民币元
三、 重要会计政策及会计估计（续）
30. 会计政策变更（续）
新租赁准则（续）
执行新租赁准则对截至2021年财务报表的影响如下：（续）
公司资产负债表
报表数 假设按原准则 影响
使用权资产 573,561,196.58 - 573,561,196.58
预付款项 72,835,985.22 80,653,769.85 (7,817,784.63 )
递延所得税资产 20,300,922.57 16,155,610.01 4,145,312.56
一年内到期的非流动负债 126,994,582.69 1,766,321.49 125,228,261.20
其他应付款 1,582,651,642.13 1,619,582,448.26 (36,930,806.13 )
租赁负债 494,027,207.13 - 494,027,207.13
未分配利润 236,594,499.13 249,030,436.82 (12,435,937.69 )
合并利润表
报表数 假设按原准则 影响
主营业务成本 6,280,337,273.90 6,276,524,511.56 3,812,762.34
销售费用 1,938,250,862.30 1,965,667,646.27 (27,416,783.97 )
管理费用 437,417,014.74 437,642,925.25 (225,910.51 )
财务费用 144,750,244.42 37,238,414.60 107,511,829.82
资产处置收益 (3,962,953.49 ) 2,008,669.38 (5,971,622.87 )
资产减值损失 (773,867.50 ) (3,722,396.72 ) 2,948,529.22
所得税费用 27,774,293.34 48,855,057.38 (21,080,764.04 )
公司利润表
报表数 假设按原准则 影响
主营业务成本 6,638,186,127.11 6,636,744,193.08 1,441,934.03
销售费用 1,436,793,975.19 1,444,420,956.30 (7,626,981.11 )
管理费用 182,987,019.44 183,235,654.01 (248,634.57 )
财务费用 22,182,274.65 (1,720,501.76 ) 23,902,776.41
资产处置收益 (672,369.42 ) 215,475.09 (887,844.51 )
所得税费用 22,227,521.32 26,372,833.88 (4,145,312.56 )
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2021年度 人民币元
三、 重要会计政策及会计估计（续）
30. 会计政策变更（续）
新租赁准则（续）
此外，首次执行日开始本集团将偿还租赁负债本金和利息所支付的现金在现金流
量表中计入筹资活动现金流出，支付的采用简化处理的短期租赁付款额和低价值
资产租赁付款额以及未纳入租赁负债计量的可变租赁付款额仍然计入经营活动现
金流出。
四、 税项
1. 主要税种及税率
本集团本年度主要税项及其税率列示如下：
增值税 – 2019年4月1日起应税收入按5%、6%、9%、13%的税率计
算销项税，并按扣除当期允许抵扣的进项税额后的差额计
缴增值税。
城巿维护建设税 – 根据有关税务法规，本集团按实际缴纳的流转税的7%或5%
计缴城市维护建设税。
企业所得税 – 本公司下属重庆童联孩子王儿童用品有限公司、四川孩子
王儿童用品有限公司、陕西孩子王儿童用品有限公司、广
西爱乐儿童用品有限公司和四川亿略卓电子商务有限公司
按应纳税所得额的15%计缴，香港孩子王商贸有限公司按
应纳税所得额的16.5%计缴，上海童渠信息技术有限公司自
2021年1月1日至2022年12月31日免征企业所得税，本公司
及其余子公司均按应纳税所得额的25%计缴。
代扣代缴个
人所得税 – 本集团支付给雇员的薪金，由本集团按税法代扣缴。
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四、 税项（续）
2. 税收优惠
根据国家发展和改革委员会文 2014 年第 15 号《西部地区鼓励类产业目录》，本
公司下属重庆童联孩子王儿童用品有限公司、四川孩子王儿童用品有限公司、陕
西孩子王儿童用品有限公司、广西爱乐儿童用品有限公司和四川亿略卓电子商务
有限公司满足有关规定享受企业所得税优惠政策，按照 15%税率缴纳企业所得税。
本公司下属上海童渠信息技术有限公司，于 2019 年 9 月 30 日通过了上海高新技
术企业资格认定，高新技术企业证书编号为 GR201931001967，根据科技部、财
政部、国家税务总局《高新技术企业认定管理办法》（国科发火〔2016〕32 号）、
《高新技术企业认定管理工作指引》（国科发火〔2016〕195 号）、《上海市高
新技术企业认定管理实施办法》（沪科合〔2016〕22 号）的有关规定享受企业所
得税优惠政策，自 2019 年至 2021 年可享受高新技术企业 15%的所得税优惠税率。
根据《财政部、国家税务总局关于进一步鼓励软件产业和集成电路产业发展企业
所得税政策的通知》（财税〔2012〕27 号）、《财政部、国家税务总局、发展改
革委、工业和信息化部关于软件和集成电路产业企业所得税优惠政策有关问题的
通知》（财税〔2016〕49 号）规定，我国境内新办的集成电路设计企业和符合条
件的软件企业，经认定后，自首个获利年度起，第一年至第二年免征企业所得税，
第三年至第五年按照 25%的法定税率减半征收企业所得税。上海童渠信息技术有
限公司于 2020 年 8 月 30 日获得上海市软件行业协会颁发的《软件企业证书》，
自 2021 年度首次获利，于 2021 年度可享受税收优惠免征企业所得税。根据《国
家税务总局关于进一步明确企业所得税过渡期优惠政策执行口径问题的通知》
（国税函〔2010〕157 号）第一条第（二）款，居民企业被认定为高新技术企业，
同时又符合软件生产企业和集成电路生产企业定期减半征收企业所得税优惠条件
的，该居民企业的所得税适用税率可以选择适用高新技术企业的 15%税率，也可
以选择依照 25%的法定税率减半征税，但不能享受 15%税率的减半征税。上海童
渠信息技术有限公司选择适用第一年至第二年免征企业所得税，第三年至第五年
按照 25%的法定税率减半征收企业所得税。综上，上海童渠信息技术有限公司于
2021 年度免征企业所得税。
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五、 合并财务报表主要项目注释
1. 货币资金
2021年 2020年
库存现金 4,852,896.20 4,832,761.30
银行存款 1,164,282,936.07 1,723,231,215.77
其他货币资金 475,584,447.34 303,374,124.81
1,644,720,279.61 2,031,438,101.88
减：所有权或使用权受到限制的货币资金 313,231,438.33 261,478,167.80
到期日在三个月以上的所有权或使用
权未受到限制的货币资金 130,000,000.00 -
现金及现金等价物余额 1,201,488,841.28 1,769,959,934.08
于2021年12月31日，本集团所有权受到限制的货币资金为人民币313,231,438.33
元（2020年12月31日：261,478,167.80元）。参见附注五、54。
银行活期存款按照银行活期存款利率取得利息收入。短期定期存款的存款期依本
集团的现金需求而定，并按照相应的银行定期存款利率取得利息收入。
2. 交易性金融资产
2021年 2020年
以公允价值计量且其变动计入当期损益
的金融资产
金融机构理财产品 707,115,971.08 713,773,870.86
非保本浮动收益银行理财产品 410,400,533.94 -
结构性存款 160,233,552.64 166,079,427.36
1,277,750,057.66 879,853,298.22
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五、 合并财务报表主要项目注释（续）
3. 应收账款
应收账款信用期通常为6个月，主要结算户可以延长至一年。应收账款并不计息。
应收账款的账龄分析如下：
2021年 2020年
180天以内 78,505,948.99 64,498,938.51
181天至360天 2,867,160.35 433,259.92
360天以上 624,120.28 606,343.16
81,997,229.62 65,538,541.59
减：坏账准备 6,211,499.08 4,809,690.85
75,785,730.54 60,728,850.74
应收账款坏账准备的变动如下：
年初余额 本年计提 本年转回 年末余额
2021年 4,809,690.85 2,985,196.01 (1,583,387.78 ) 6,211,499.08
2020年 2,930,568.38 1,975,297.13 (96,174.66 ) 4,809,690.85
2021年
账面金额 坏账准备
计提比例
金额 比例（%） 金额
（%）
单项计提坏账准备 2,298,440.13 2.80 1,149,220.07 50.00
按信用风险特征组合
计提坏账准备 79,698,789.49 97.20 5,062,279.01 6.35
81,997,229.62 100.00 6,211,499.08 7.58
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五、 合并财务报表主要项目注释（续）
3. 应收账款（续）
2020年
账面金额 坏账准备
计提比例
金额 比例（%） 金额
（%）
按信用风险特征组合
计提坏账准备 65,538,541.59 100.00 4,809,690.85 7.34
于2021年12月31日，单项计提坏账准备的应收账款情况如下：
账面余额 坏账准备 预期信用损失率 计提理由
（%）
双方停止合作，
客户A 2,298,440.13 1,149,220.07 50.00 有回收风险
2021年，本集团采用预期损失法计提坏账准备的应收账款情况如下：
2021年
估计发生违约 整个存续期
预期信用损失率
的账面余额 预期信用损失
180天以内 77,999,078.82 5.35% 4,174,845.18
181天至360天 1,075,590.39 24.48% 263,313.55
360天以上 624,120.28 100.00% 624,120.28
79,698,789.49 5,062,279.01
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五、 合并财务报表主要项目注释（续）
3. 应收账款（续）
2020年，本集团采用预期损失法计提坏账准备的应收账款情况如下：
2020年
估计发生违约 整个存续期
的账面余额 预期信用损失率 预期信用损失
180天以内 64,498,938.51 6.35% 4,095,682.60
181天至360天 433,259.92 24.85% 107,665.09
360天以上 606,343.16 100.00% 606,343.16
65,538,541.59 4,809,690.85
于2021年12月31日，位列前五名的应收账款年末余额、占应收账款年末余额合计
数的比例以及相应计提的坏账准备年末余额如下：
占应收账款年 坏账准备
年末余额
单位名称 末余额比例(%) 年末余额
第一名 17,476,010.03 21.31 934,966.54
第二名 12,990,844.42 15.84 695,010.18
第三名 9,743,629.63 11.88 521,284.19
第四名 2,702,998.00 3.30 144,610.39
第五名 2,661,450.00 3.25 250,690.45
45,574,932.08 55.58 2,546,561.75
于2020年12月31日，位列前五名的应收账款年末余额、占应收账款年末余额合计
数的比例以及相应计提的坏账准备年末余额如下：
占应收账款年 坏账准备
单位名称 年末余额
末余额比例(%) 年末余额
第一名 9,216,184.51 14.06 585,227.72
第二名 6,226,649.60 9.50 395,392.25
第三名 5,600,000.00 8.54 355,600.00
第四名 5,418,219.80 8.27 344,056.96
第五名 3,000,000.00 4.58 190,500.00
29,461,053.91 44.95 1,870,776.93
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五、 合并财务报表主要项目注释（续）
4. 预付款项
预付款项的账龄分析如下：
2021年 2020年
账面余额 比例 账面余额 比例
（%） （%）
1年以内 90,095,003.25 99.12 51,453,660.37 100.00
1年至2年 803,983.45 0.88 - -
90,898,986.70 100.00 51,453,660.37 100.00
于2021年12月31日，本集团无账龄超过一年的重要预付款项(2020年12月31日：
无)。
于2021年12月31日位列前五名的预付款项年末余额及其占预付款项年末余额合计
数的比例如下：
单位名称 金额 比例(%)
第一名 59,604,032.72 65.57
第二名 4,779,933.02 5.26
第三名 894,580.34 0.98
第四名 799,063.21 0.88
第五名 650,000.00 0.72
66,727,609.29 73.41
于2020年12月31日位列前五名的预付款项年末余额及其占预付款项年末余额合计
数的比例如下：
单位名称 金额 比例(%)
第一名 16,520,853.69 32.11
第二名 2,629,310.07 5.11
第三名 1,280,614.40 2.49
第四名 884,353.37 1.72
第五名 776,240.01 1.51
22,091,371.54 42.94
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五、 合并财务报表主要项目注释（续）
5. 其他应收款
其他应收款的账龄分析如下：
2021年 2020年
180天以内 71,392,678.67 88,151,759.57
181天至360天 3,587,302.58 758,721.54
360天以上 3,588,331.35 708,582.12
78,568,312.60 89,619,063.23
减：坏账准备 6,846,511.42 6,300,327.64
71,721,801.18 83,318,735.59
其他应收款按性质分类如下：
2021年 2020年
应收供应商款项 70,258,506.99 84,237,460.85
应收租赁费及租赁保证金 5,309,752.42 3,396,762.07
备用金 1,782,595.73 1,456,649.22
其他 1,217,457.46 528,191.09
78,568,312.60 89,619,063.23
减：坏账准备 6,846,511.42 6,300,327.64
71,721,801.18 83,318,735.59
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2021年度 人民币元
五、 合并财务报表主要项目注释（续）
5. 其他应收款（续）
其他应收款按照12个月预期信用损失及整个存续期预期信用损失分别计提的坏账
准备的变动如下：
2021年
第一阶段 第二阶段 第三阶段 合计
未来12个月 整个存续期 已发生信用
预期信用损失 预期信用损失 减值金融资产
（整个存续期
预期信用损
失）
年初余额 6,300,327.64 - - 6,300,327.64
年初余额在本年
--转入第二阶段 (46,840.00 ) 46,840.00 - -
--转入第三阶段 (115,554.85 ) - 115,554.85 -
本年计提 884,473.63 4,788,488.17 1,066,444.09 6,739,405.89
本年转回 (6,121,411.66 ) (31,691.37 ) (40,119.08) (6,193,222.11 )
年末余额 900,994.76 4,803,636.80 1,141,879.86 6,846,511.42
2020年
第一阶段
未来12个月预期
信用损失
年初余额 3,575,825.72
本年计提 2,766,506.24
本年转回 (42,004.32 )
年末余额 6,300,327.64
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2021年度 人民币元
五、 合并财务报表主要项目注释（续）
5. 其他应收款（续）
影响损失准备变动的其他应收款账面余额显著变动具体如下：
2021年
第一阶段 第二阶段 第三阶段 合计
未来12个月 整个存续期 已发生信用
预期信用损失 预期信用损失 减值金融资产
（整个存续期
预期信用损
失）
年初余额 89,619,063.23 - - 89,619,063.23
年初余额在本年
--转入第二阶段 (252,884.32 ) 252,884.32 - -
--转入第三阶段 (1,117,068.65 ) - 1,117,068.65 -
本年新增 66,736,345.14 9,597,716.95 120,143.07 76,454,205.16
本年收回 (87,173,362.78 ) (236,261.15 ) (95,331.86 ) (87,504,955.79 )
年末余额 67,812,092.62 9,614,340.12 1,141,879.86 78,568,312.60
2020年
第一阶段
未来12个月
预期信用损失
年初余额 65,781,359.29
本年新增 24,658,318.34
本年收回 (820,614.40)
年末余额 89,619,063.23
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2021年度 人民币元
五、 合并财务报表主要项目注释（续）
5. 其他应收款（续）
于2021年12月31日，其他应收款金额前五名如下：
占其他应
年末余额 收款余额 性质 账龄 坏账准备
比例
（%） 年末余额
第一名 26,368,128.21 33.56 供应商款项 一年以内 355,969.73
第二名 17,133,433.81 21.81 供应商款项 一年以内 234,800.18
第三名 6,534,470.97 8.32 供应商款项 一年以内 88,215.36
第四名 4,680,327.11 5.96 供应商款项 一年以内 2,340,163.56
第五名 3,984,575.45 5.07 供应商款项 一年以内 1,992,287.73
58,700,935.55 74.72 5,011,436.56
于2020年12月31日，其他应收款金额前五名如下：
占其他应
年末余额 收款余额 性质 账龄 坏账准备
比例
（%） 年末余额
第一名 49,593,822.45 55.34 供应商款项 一年以内 3,149,207.72
第二名 18,817,143.09 21.00 供应商款项 一年以内 1,194,888.59
第三名 5,773,799.30 6.44 供应商款项 一年以内 366,636.26
第四名 2,560,000.00 2.86 其他 一年以内 162,560.00
第五名 1,015,669.32 1.13 供应商款项 一年以内 64,495.00
77,760,434.16 86.77 4,937,787.57
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2021年度 人民币元
五、 合并财务报表主要项目注释（续）
6. 存货
2021年
账面余额 跌价准备 账面价值
库存商品 923,841,253.40 13,723,492.96 910,117,760.44
2020年
账面余额 跌价准备 账面价值
库存商品 958,541,424.75 17,445,889.68 941,095,535.07
存货跌价准备变动如下：
2021年
年初余额 本年计提 本年减少 年末余额
转回 转销
库存商品 17,445,889.68 - (3,722,396.72 ) - 13,723,492.96
2020年
年初余额 本年计提 本年减少 年末余额
转回 转销
库存商品 10,820,660.07 6,625,229.61 - - 17,445,889.68
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7. 一年内到期的非流动资产
2021年 2020年
应收租赁保证金 6,938,205.41 4,381,468.74
减：坏账准备 6,938.21 4,381.47
6,931,267.20 4,377,087.27
8. 其他流动资产
2021年 2020年
待抵扣和待认证进项税 72,101,470.34 67,034,275.41
预缴企业所得税 3,363,961.97 -
应收退货成本 1,681,625.79 1,179,623.87
其他 - 11,588,501.55
77,147,058.10 79,802,400.83
9. 长期应收款
2021年 2020年
租赁保证金 48,552,709.42 42,140,139.04
减：坏账准备 48,552.70 42,140.14
48,504,156.72 42,097,998.90
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9. 长期应收款（续）
2021年按照12个月预期信用损失计提的坏账准备的变动如下：
第一阶段
未来12个月
预期信用损失
年初余额 42,140.14
本年计提 6,412.56
年末余额 48,552.70
2020年按照12个月预期信用损失计提的坏账准备的变动如下：
第一阶段
未来12个月
预期信用损失
年初余额 36,333.71
本年计提 5,806.43
年末余额 42,140.14
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10. 固定资产
2021年
机器设备及货架 运输工具 房屋建筑物 其他设备 合计
原价
年初余额 193,873,193.46 4,101,913.48 232,286,724.09 308,200,255.94 738,462,086.97
购置 24,973,834.17 1,776,190.43 - 72,331,991.04 99,082,015.64
处置或报废 (7,337,327.85) (17,319.49) - (20,077,981.00) (27,432,628.34)
年末余额 211,509,699.78 5,860,784.42 232,286,724.09 360,454,265.98 810,111,474.27
累计折旧
年初余额 98,534,131.74 2,914,764.02 8,062,285.08 179,228,391.22 288,739,572.06
计提 29,376,244.80 360,787.58 5,691,024.78 63,511,708.95 98,939,766.11
处置或报废 (6,230,337.97) (13,213.68) - (18,476,233.16) (24,719,784.81)
年末余额 121,680,038.57 3,262,337.92 13,753,309.86 224,263,867.01 362,959,553.36
账面价值
年末 89,829,661.21 2,598,446.50 218,533,414.23 136,190,398.97 447,151,920.91
年初 95,339,061.72 1,187,149.46 224,224,439.01 128,971,864.72 449,722,514.91
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10. 固定资产（续）
2020年
机器设备及货架 运输工具 房屋建筑物 其他设备 合计
原价
年初余额 166,860,568.36 5,922,090.89 232,286,724.09 280,758,877.23 685,828,260.57
购置 35,649,147.41 150,209.88 - 43,690,563.49 79,489,920.78
处置或报废 (8,636,522.31) (1,970,387.29) - (16,249,184.78) (26,856,094.38)
年末余额 193,873,193.46 4,101,913.48 232,286,724.09 308,200,255.94 738,462,086.97
累计折旧
年初余额 77,673,514.32 4,235,547.69 2,371,260.30 134,337,861.89 218,618,184.20
计提 27,845,109.16 502,030.30 5,691,024.78 59,127,521.67 93,165,685.91
处置或报废 (6,984,491.74) (1,822,813.97) - (14,236,992.34) (23,044,298.05)
年末余额 98,534,131.74 2,914,764.02 8,062,285.08 179,228,391.22 288,739,572.06
账面价值
年末 95,339,061.72 1,187,149.46 224,224,439.01 128,971,864.72 449,722,514.91
年初 89,187,054.04 1,686,543.20 229,915,463.79 146,421,015.34 467,210,076.37
于2021年12月31日，账面价值为人民币218,533,414.23元（2020年12月31日：
人民币224,224,439.01元）的房屋建筑物用于取得银行借款抵押，参见附注五、
27及附注五、54。
于 2021 年 12 月 31 日 ， 本 集 团 经 营 性 租 出 固 定 资 产 的 账 面 价 值 为 人 民 币
67,949,535.30元（2020年12月31日：人民币59,467,366.80元）。
于资产负债表日，本集团无暂时闲置、融资租入、未办妥产权证书的固定资产。
于资产负债表日，本集团管理层认为无需计提固定资产减值准备。
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11. 在建工程
2021年 2020年
在建工程 186,491,730.01 -
重要在建工程 2021 年变动如下：
预算 年初余额 本年增加 本年转入 其他减少 年末余额 资金来源 工程投入占
固定资产 预算比例
（%）
西南智慧 金融机构贷款
物流仓 326,000,000.00 - 186,491,730.01 - - 186,491,730.01 、自有资金 57.21%
工程进度 利息资本化 其中：本年 本年利息
累计金额 利息资本化 资本化率
在建工程 57.21% 966,392.11 966,392.11 3.91%
于资产负债表日，本集团管理层认为无需计提在建工程减值准备。
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12. 使用权资产
2021 年：
房屋及建筑 合计
成本
年初余额 2,908,045,794.60 2,908,045,794.60
增加 227,146,271.41 227,146,271.41
处置 (83,694,202.58 ) (83,694,202.58 )
年末余额 3,051,497,863.43 3,051,497,863.43
累计折旧
年初余额 - -
计提 497,537,403.35 497,537,403.35
处置 (11,613,112.71 ) (11,613,112.71 )
年末余额 485,924,290.64 485,924,290.64
减值准备
年初余额 - -
计提 2,948,529.22 2,948,529.22
年末余额 2,948,529.22 2,948,529.22
账面价值
年末 2,562,625,043.57 2,562,625,043.57
年初 2,908,045,794.60 2,908,045,794.60
本集团于 2021 年 12 月 31 日确认人民币 2,948,529.22 元的使用权资产减值损失，
系由于部分门店出现减值迹象，对其账面价值高于可收回金额的金额计提资产减
值准备。
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13. 无形资产
2021年
软件 土地使用权 合计
原价
年初余额 67,264,330.43 69,396,954.00 136,661,284.43
购置 8,743,237.19 76,601,879.46 85,345,116.65
年末余额 76,007,567.62 145,998,833.46 222,006,401.08
累计摊销
年初余额 26,265,817.31 6,380,805.93 32,646,623.24
计提 6,716,752.71 2,410,575.04 9,127,327.75
年末余额 32,982,570.02 8,791,380.97 41,773,950.99
账面价值
年末 43,024,997.60 137,207,452.49 180,232,450.09
年初 40,998,513.12 63,016,148.07 104,014,661.19
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13. 无形资产（续）
2020年
软件 土地使用权 合计
原价
年初余额 64,038,818.64 69,396,954.00 133,435,772.64
购置 3,225,511.79 - 3,225,511.79
年末余额 67,264,330.43 69,396,954.00 136,661,284.43
累计摊销
年初余额 19,539,732.20 5,053,854.88 24,593,587.08
计提 6,726,085.11 1,326,951.05 8,053,036.16
年末余额 26,265,817.31 6,380,805.93 32,646,623.24
账面价值
年末 40,998,513.12 63,016,148.07 104,014,661.19
年初 44,499,086.44 64,343,099.12 108,842,185.56
于2021年12月31日，账面价值为人民币137,207,452.49元（2020年12月31日：人民币
63,016,148.07元）的土地使用权用于取得银行借款抵押，参见附注五、27及附注五、
54。
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14. 长期待摊费用
2021年
年初余额 本年增加 本年摊销 年末余额
装修 231,783,823.74 95,391,371.39 93,787,162.67 233,388,032.46
未确认融资费用 31,772,490.67 873,164.36 3,350,713.95 29,294,941.08
263,556,314.41 96,264,535.75 97,137,876.62 262,682,973.54
2020年
年初余额 本年增加 本年摊销 年末余额
装修 217,849,060.56 99,309,108.71 85,374,345.53 231,783,823.74
未确认融资费用 25,989,824.18 8,831,890.35 3,049,223.86 31,772,490.67
243,838,884.74 108,140,999.06 88,423,569.39 263,556,314.41
15. 其他非流动资产
2021年 2020年
持有至到期的定期存单 235,549,420.03 -
预付设备工程款及装修款 2,548,050.68 1,410,314.90
238,097,470.71 1,410,314.90
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16. 递延所得税资产/负债
未经抵销的递延所得税资产和递延所得税负债：
2021年
可抵扣暂时性差异 递延所得税资产
递延所得税资产
使用权资产及租赁负债 202,372,536.42 46,728,713.40
租金费用直线法差异调整 31,306,014.42 7,309,624.69
供应商返利 35,305,570.81 8,826,392.70
会员销售积分 18,040,028.11 4,150,821.90
可抵扣亏损 45,496,404.00 10,932,876.80
黑金卡权益 15,264,733.23 3,816,183.31
资产减值准备 29,677,879.34 7,377,396.58
预计退货 454,033.85 104,696.07
递延收益 6,577,372.64 1,644,343.16
内部未实现损益 9,031,459.84 2,023,795.34
393,526,032.66 92,914,843.95
2020年
可抵扣暂时性差异 递延所得税资产
递延所得税资产
租金费用直线法差异调整 179,618,497.14 41,701,358.44
供应商返利 44,759,800.20 11,189,950.05
会员销售积分 26,624,631.81 6,152,340.56
可抵扣亏损 16,104,799.00 2,600,981.15
黑金卡权益 17,323,328.17 4,330,832.04
资产减值准备 28,114,783.81 6,921,137.70
预计退货 434,096.03 105,151.17
递延收益 11,582,874.81 2,895,718.70
324,562,810.97 75,897,469.81
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16. 递延所得税资产/负债（续）
2021年
应纳税暂时性差异 递延所得税负债
递延所得税负债
固定资产折旧税会差异 183,359,035.84 42,929,253.22
装修期房租分摊 29,494,359.73 6,927,378.65
交易性金融资产公允价值变动 7,400,057.64 1,848,565.62
长期保证金摊销 5,491,923.11 1,223,493.14
租赁收入直线法差异 2,232,458.23 537,783.80
227,977,834.55 53,466,474.43
2020年
应纳税暂时性差异 递延所得税负债
递延所得税负债
固定资产折旧税会差异 176,624,324.40 41,335,925.05
装修期房租分摊 31,162,385.69 7,302,680.47
交易性金融资产公允价值变动 13,853,298.22 3,463,324.56
长期保证金摊销 5,652,665.10 1,260,793.10
租赁收入直线法差异 3,087,763.40 745,802.66
230,380,436.81 54,108,525.84
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16. 递延所得税资产/负债（续）
递延所得税资产和递延所得税负债以抵销后的净额列示：
2021年 2020年
抵销金额 抵销后余额 抵销金额 抵销后余额
递延所得税资产 47,517,290.03 45,397,553.92 46,011,564.39 29,885,905.42
递延所得税负债 47,517,290.03 5,949,184.40 46,011,564.39 8,096,961.45
未确认递延所得税资产的可抵扣暂时性差异及可抵扣亏损如下：
2021年 2020年
可抵扣亏损 37,915,037.31 48,002,271.55
可抵扣暂时性差异 5,843,302.31 791,743.95
43,758,339.62 48,794,015.50
未确认递延所得税资产的可抵扣亏损将于以下年度到期：
2021年 2020年
2022年 4,156.00 207,649.09
2023年 1,270.30 1,270.30
2024年 25,060,700.11 41,700,844.21
2025年 5,361,377.15 6,092,507.95
2026年 7,487,533.75 -
37,915,037.31 48,002,271.55
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17. 短期借款
2021年 2020年
保证借款 - 88,276,389.80
质押借款 1,000,000.00 -
1,000,000.00 88,276,389.80
于2021年12月31日，质押借款人民币100万元的借款年利率为4%，由本集团子公司
南京品之冠贸易有限公司以其对本公司享有的应收账款债权质押给银行后取得借
款；于2020年12月31日，保证借款中欧元600万元借款年利率为0.60%，欧元500万
元借款年利率为1.02%，由五星控股集团有限公司及汪建国提供保证担保，详见附
注十、4(3)。
18. 应付票据
2021年 2020年
银行承兑汇票 453,610,791.18 545,368,221.02
于 2021 年 12 月 31 日,无到期未付的应付票据（2020 年 12 月 31 日：无）。
19. 应付账款
应付账款不计息，并通常在3个月内清偿。
2021年 2020年
1年以内 869,734,463.04 1,059,360,139.64
1年以上 7,681,426.09 21,804,008.24
877,415,889.13 1,081,164,147.88
80
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19. 应付账款（续）
于2021年12月31日，账龄超过1年的应付账款列示如下：
应付金额 未偿还原因
应付账款 7,681,426.09 尚未开票或结算
于2020年12月31日，账龄超过1年的应付账款列示如下：
应付金额 未偿还原因
应付账款 21,804,008.24 尚未开票或结算
20. 预收账款
2021年 2020年
预收租赁款 768,692.76 1,482,865.31
于资产负债表日，本集团无账龄超过1年的重要预收账款。
21. 合同负债
2021年 2020年
黑金卡会员费 128,058,968.20 102,407,479.25
储值卡 125,279,454.12 103,225,539.30
会员积分 18,449,114.41 26,636,583.87
黑金卡权益 15,264,733.23 17,323,355.17
预收货款 27,000,744.50 33,026,118.10
314,053,014.46 282,619,075.69
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五、 合并财务报表主要项目注释（续）
22. 应付职工薪酬
2021 年 年初余额 本年增加 本年减少 年末余额
短期薪酬 139,515,646.25 1,117,650,464.55 1,122,748,632.71 134,417,478.09
离职后福利(设定
提存计划) (102,045.79 ) 103,751,753.82 103,939,085.11 (289,377.08 )
139,413,600.46 1,221,402,218.37 1,226,687,717.82 134,128,101.01
2020 年 年初余额 本年增加 本年减少 年末余额
短期薪酬 111,798,879.82 949,488,550.43 921,771,784.00 139,515,646.25
离职后福利(设定
提存计划) (115,600.61 ) 31,578,003.51 31,564,448.69 (102,045.79 )
111,683,279.21 981,066,553.94 953,336,232.69 139,413,600.46
短期薪酬如下：
2021 年 年初余额 本年增加 本年减少 年末余额
工资、奖金、津贴和补贴 138,281,013.34 994,595,015.67 998,492,264.98 134,383,764.03
社会保险费 (53,623.48 ) 58,647,224.45 58,757,793.02 (164,192.05 )
其中：医疗保险费 (41,325.70 ) 53,743,986.94 53,828,631.37 (125,970.13 )
工伤保险费 (6,586.32 ) 2,152,488.17 2,169,003.34 (23,101.49 )
生育保险费 (5,711.46 ) 2,750,749.34 2,760,158.31 (15,120.43 )
职工福利费及住房公积金 781,546.39 64,339,590.02 64,923,230.30 197,906.11
工会经费和职工教育经费 506,710.00 68,634.41 575,344.41 -
139,515,646.25 1,117,650,464.55 1,122,748,632.71 134,417,478.09
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五、 合并财务报表主要项目注释（续）
22. 应付职工薪酬（续）
短期薪酬如下（续）：
2020 年 年初余额 本年增加 本年减少 年末余额
工资、奖金、津贴和补贴 111,082,358.59 859,528,563.04 832,329,908.29 138,281,013.34
社会保险费 (131,074.74 ) 39,332,692.26 39,255,241.00 (53,623.48 )
其中：医疗保险费 (121,197.40 ) 36,316,918.99 36,237,047.29 (41,325.70 )
工伤保险费 (1,315.43 ) 557,626.06 562,896.95 (6,586.32 )
生育保险费 (8,561.91 ) 2,458,147.21 2,455,296.76 (5,711.46 )
职工福利费及住房公积金 816,145.97 50,077,895.00 50,112,494.58 781,546.39
工会经费和职工教育经费 31,450.00 549,400.13 74,140.13 506,710.00
111,798,879.82 949,488,550.43 921,771,784.00 139,515,646.25
设定提存计划如下：
2021年 年初余额 本年增加 本年减少 年末余额
基本养老保险费 (99,349.04 ) 100,287,116.76 100,469,538.26 (281,770.54 )
失业保险费 (2,696.75 ) 3,464,637.06 3,469,546.85 (7,606.54 )
(102,045.79 ) 103,751,753.82 103,939,085.11 (289,377.08 )
2020年 年初余额 本年增加 本年减少 年末余额
基本养老保险费 (113,336.65 ) 30,486,685.74 30,472,698.13 (99,349.04 )
失业保险费 (2,263.96 ) 1,091,317.77 1,091,750.56 (2,696.75 )
(115,600.61 ) 31,578,003.51 31,564,448.69 (102,045.79 )
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23. 应交税费
2021年 2020年
增值税 9,524,383.25 3,395,674.59
企业所得税 21,808,907.60 43,869,662.12
城市维护建设税 938,383.13 345,906.13
教育费附加 688,879.60 306,894.70
代扣缴个人所得税 751,451.37 617,269.51
印花税 968,850.12 427,133.61
土地使用税 123,489.00 -
其他 727,772.76 136,400.24
35,532,116.83 49,098,940.90
24. 其他应付款
2021年 2020年
其他应付款 312,721,961.13 471,427,156.26
312,721,961.13 471,427,156.26
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24. 其他应付款（续）
其他应付款按性质分类如下：
2021年 2020年
租赁及物业费用 72,219,416.55 197,451,336.60
资产采买及预提费用 108,521,534.67 131,380,666.31
保证金 90,418,921.25 84,531,544.79
工程款 17,922,234.30 22,359,508.29
代收款项 15,155,995.27 20,308,746.21
其他 8,483,859.09 15,395,354.06
312,721,961.13 471,427,156.26
于资产负债表日，本集团无账龄超过1年的重要其他应付款。
25. 一年内到期的非流动负债
2021年 2020年
一年内到期的应付租赁保证金 5,483,188.44 8,399,037.02
一年内到期的长期借款 23,150,000.00 -
一年内到期的租赁负债 522,199,961.01 -
550,833,149.45 8,399,037.02
26. 其他流动负债
2021年 2020年
预计退货 2,222,949.71 1,615,923.12
待转销项税 22,180,250.97 18,888,927.70
24,403,200.68 20,504,850.82
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27. 长期借款
2021年 2020年
抵押担保借款 329,097,759.36 215,501,188.45
减：一年内到期的长期借款 23,150,000.00 -
305,947,759.36 215,501,188.45
于2021年12月31日，上述借款的年利率为3.90%至4.548%（2020年12月31日：
4.848%至5.008%）。
于 2021 年 12 月 31 日 ， 本 集 团 子 公 司 童 联 供 应 链 有 限 公 司 账 面 价 值 为 人 民 币
61,628,636.55元（2020年12月31日：人民币63,016,148.07元）的土地使用权及账
面价值为人民币218,533,414.23元（2020年12月31日：人民币224,224,439.01元）
的房屋建筑物用于取得银行借款抵押；用于抵押的土地使用权证为苏（2019）宁江
不动产权第0053725号。孩子王儿童用品股份有限公司、五星控股集团有限公司及
汪建国为前述长期借款同时提供连带担保责任，详见附注五、54及附注十、4(3)。
于2021年12月31日，本集团子公司四川童联供应链有限公司账面价值为人民币
75,578,815.94元的土地使用权用于取得银行借款抵押；用于抵押的土地使用权证为
川（2021）青白江区不动产权第0008687号。孩子王儿童用品股份有限公司及汪建
国为前述长期借款同时提供连带担保责任，详见附注五、54及附注十、4(3)。
28. 租赁负债
2021年12月31日 2020年12月31日
应付租赁款 2,770,399,392.05 -
其中：一年内到期的租赁负债 522,199,961.01 -
2,248,199,431.04 -
29. 长期应付款
2021年 2020年
租赁保证金 4,653,810.64 6,441,075.57
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30. 递延收益
2021年 年初余额 本年增加 本年减少 年末余额
未确认的融资
收益 795,069.31 512,972.84 732,562.94 575,479.21
政府补助 13,876,208.19 - 5,645,502.13 8,230,706.06
14,671,277.50 512,972.84 6,378,065.07 8,806,185.27
2020年 年初余额 本年增加 本年减少 年末余额
未确认的融资
收益 1,410,098.80 1,052,544.84 1,667,574.33 795,069.31
政府补助 2,933,333.34 12,000,000.00 1,057,125.15 13,876,208.19
4,343,432.14 13,052,544.84 2,724,699.48 14,671,277.50
于资产负债表日，涉及政府补助的负债项目如下：
2021年12月31日 年初余额 本年新增 本年计入其他收益 年末余额 与资产相关
自动化仓库补助 2,293,333.38 - 639,999.96 1,653,333.42 与资产相关
供应链体系建设补助 11,582,874.81 - 5,005,502.17 6,577,372.64 与资产相关
2020年12月31日 年初余额 本年新增 本年计入其他收益 年末余额 与资产相关
自动化仓库补助 2,933,333.34 - 639,999.96 2,293,333.38 与资产相关
供应链体系建设补助 - 12,000,000.00 417,125.19 11,582,874.81 与资产相关
31. 股本
2021年
年初余额 本年增减变动 年末余额
发行新股 送股 公积金转增 小计
股本(每股人民币1元) 979,093,333.00 108,906,667.00 - - 108,906,667.00 1,088,000,000.00
如附注一所述，本公司于2021年10月14日在深交所发行A股普通股股票108,906,667股，每
股面值人民币1元，本次发行后本公司股本合计达到人民币1,088,000,000.00元。上述实收
股本业经安永华明会计师事务所（特殊普通合伙）验证并出具安永华明（ 2021）验字第
60972026_N01号验资报告。
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31. 股本（续）
2020年
年初余额 本年增减变动 年末余额
发行新股 送股 公积金转增 小计
股本(每股人民币1元) 979,093,333.00 - - - - 979,093,333.00
32. 资本公积
2021 年 年初余额 本年增加 本年减少 年末余额
净资产折股 4,037,510.41 - - 4,037,510.41
股份支付 22,805,084.76 - - 22,805,084.76
股本溢价 489,549,267.00 447,215,898.88 - 936,765,165.88
其他资本公积 29,000,000.00 - - 29,000,000.00
545,391,862.17 447,215,898.88 - 992,607,761.05
于2021年10月14日，本公司在深圳证券交易所创业板首次公开发行人民币普通股
108,906,667股，募集资金总额人民币628,391,468.59元，扣除所有发行费用（不含税）
后募集资金净额人民币556,122,565.88元，其中：增加股本人民币108,906,667.00元，
增加资本公积人民币447,215,898.88元。
2020 年 年初余额 本年增加 本年减少 年末余额
净资产折股 4,037,510.41 - - 4,037,510.41
股份支付 22,805,084.76 - - 22,805,084.76
股本溢价 489,549,267.00 - - 489,549,267.00
其他资本公积 29,000,000.00 - - 29,000,000.00
545,391,862.17 - - 545,391,862.17
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33. 盈余公积
2021 年 年初余额 本年增加 本年减少 年末余额
法定盈余公积 19,952,326.97 6,335,950.71 - 26,288,277.68
2020 年 年初余额 本年增加 本年减少 年末余额
法定盈余公积 19,804,223.15 148,103.82 - 19,952,326.97
根据公司法、本公司章程的规定，本公司按净利润的10%提取法定盈余公积金。法定盈
余公积累计额为本公司注册资本50%以上的，可不再提取。本公司在提取法定盈余公积
金后，可提取任意盈余公积金。经批准，任意盈余公积金可用于弥补以前年度亏损或增
加股本。
34. 未分配利润
2021年 2020年
年初未分配利润 545,853,069.43 154,985,305.58
归属于母公司股东的净利润 201,621,512.14 391,015,867.67
减：提取法定盈余公积 6,335,950.71 148,103.82
年末未分配利润 741,138,630.86 545,853,069.43
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35. 营业收入及成本
2021年 收入 成本
主营业务 8,958,074,953.80 6,247,824,126.80
其他业务 90,801,618.62 32,513,147.10
9,048,876,572.42 6,280,337,273.90
2020年 收入 成本
主营业务 8,280,248,478.12 5,778,176,050.43
其他业务 75,186,764.00 26,745,229.53
8,355,435,242.12 5,804,921,279.96
营业收入列示如下：
2021年 2020年
与客户之间的合同产生的收入 8,986,427,547.15 8,300,695,095.07
招商收入 62,449,025.27 54,740,147.05
9,048,876,572.42 8,355,435,242.12
与客户之间合同产生的营业收入分解情况如下：
2021年 2020年
母婴商品销售收入 7,835,114,945.23 7,386,419,961.08
供应商服务收入 676,858,767.14 518,792,822.54
母婴服务收入 258,216,954.62 221,870,499.14
广告收入 85,661,458.57 70,778,478.54
软件收入 5,814,159.29 -
招商收入 19,629,391.10 17,798,919.49
平台服务收入 102,222,828.24 82,386,716.82
其他收入 2,909,042.96 2,647,697.46
8,986,427,547.15 8,300,695,095.07
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35. 营业收入及成本（续）
营业成本列示如下：
2021年 2020年
母婴商品销售成本 6,142,551,149.97 5,700,870,951.44
供应商服务成本 11,221,980.39 10,522,310.22
母婴服务成本 18,538,531.69 13,178,351.33
广告成本 49,968,969.37 47,687,302.66
招商成本 32,513,147.10 26,745,229.53
平台服务成本 25,543,495.38 5,917,134.78
6,280,337,273.90 5,804,921,279.96
与客户之间合同产生的营业收入分解情况如下：
2021年 2020年
主要经营地区
中国大陆 8,986,427,547.15 8,300,695,095.07
主要产品类型
快消 6,273,193,266.53 5,867,347,519.41
用品 1,487,207,512.03 1,454,112,441.20
文教 74,714,166.67 64,960,000.47
供应商服务收入 676,858,767.14 518,792,822.54
母婴服务收入 258,216,954.62 221,870,499.14
广告收入 85,661,458.57 70,778,478.54
招商收入 19,629,391.10 17,798,919.49
平台服务收入 102,222,828.24 82,386,716.82
软件收入 5,814,159.29 -
其他收入 2,909,042.96 2,647,697.46
8,986,427,547.15 8,300,695,095.07
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35. 营业收入及成本（续）
收入确认时间 2021年 2020年
在某一个时间点确认收入
母婴商品销售收入 7,835,114,945.23 7,386,419,961.08
供应商服务收入 88,912,412.90 64,363,842.58
平台服务收入 85,870,778.76 73,082,668.72
软件收入 5,814,159.29 -
其他收入 2,909,042.96 2,647,697.46
在某一个时间段内确认收入
供应商服务收入 587,946,354.24 454,428,979.96
母婴服务收入 258,216,954.62 221,870,499.14
平台服务收入 16,352,049.48 9,304,048.10
广告收入 85,661,458.57 70,778,478.54
招商收入 19,629,391.10 17,798,919.49
8,986,427,547.15 8,300,695,095.07
当年确认的包括在合同负债年初账面价值中的收入如下：
2021年 2020年
销售商品及提供劳务 282,619,075.69 203,430,104.81
本集团与履约义务相关的信息如下：
母婴商品销售收入
向客户交付商品时履行履约义务。对于线下销售，需要客户及时付清全部价款。
对于电商销售，在客户在电商平台上确认收货时完成履约义务，款项在一个月内
从电商平台收款户划入公司账户中。
母婴服务收入
在提供服务的时间内履行履约义务。根据合同约定的时间结算。
供应商服务、平台服务收入
依据提供的服务项目不同，在提供服务的时间内履行履约义务或在完成交易时履
行履约义务。根据合同约定的时间结算。
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五、 合并财务报表主要项目注释（续）
35. 营业收入及成本（续）
本集团与履约义务相关的信息如下：（续）
广告、招商收入
在提供服务的时间内履行履约义务。根据合同约定的时间结算。
软件收入
在提供服务的某一时点履行履约义务。根据合同约定的时间结算。
分摊至年末尚未履行（或部分未履行）履约义务的交易价格总额确认为收入的预
计时间如下：
2021年 2020年
1年以内 314,053,014.46 282,619,075.69
36. 税金及附加
2021年 2020年
城市维护建设税 8,510,972.07 11,093,461.75
教育费附加 6,691,605.37 8,522,483.07
印花税 4,108,835.01 3,707,047.58
房产税 643,578.30 -
土地使用税 123,489.00 -
车船使用税 3,720.00 3,720.00
其他 487,087.10 -
20,569,286.85 23,326,712.40
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五、 合并财务报表主要项目注释（续）
37. 销售费用
2021年 2020年
工资性支出 831,207,484.04 654,676,116.51
租赁及物业费 239,234,981.78 592,193,106.07
宣传费 114,788,895.77 98,895,255.63
办公费 80,274,262.21 78,787,377.42
装修费摊销 69,746,861.17 65,549,574.24
折旧及摊销 514,361,370.29 52,829,680.16
水电费 50,459,849.56 37,056,616.51
安保卫生费 19,342,873.19 18,573,841.01
其他 18,834,284.29 19,393,414.07
1,938,250,862.30 1,617,954,981.62
38. 管理费用
2021年 2020年
工资性支出 274,850,584.73 233,416,058.48
服务费 40,851,696.50 25,740,894.99
办公费 28,850,434.95 25,472,843.49
物流仓储费 25,449,676.45 25,419,036.79
折旧费 34,852,525.24 33,508,095.33
租赁费 9,725,004.40 22,634,041.11
其他 22,837,092.47 20,035,557.81
437,417,014.74 386,226,528.00
39. 研发费用
2021年 2020年
工资奖金 98,674,159.55 87,057,244.17
其他费用 2,270,991.09 -
100,945,150.64 87,057,244.17
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40. 财务费用
2021年 2020年
利息支出 118,886,184.85 14,108,148.56
其中：租赁负债利息支出 107,511,829.82 -
减：利息收入 19,917,387.01 12,008,742.97
减：利息资本化金额 966,392.11 -
折现损失的摊销 780,215.70 1,052,544.84
折现收益的摊销 (3,121,008.64 ) (5,906,098.99 )
汇兑损益 2,167,110.10 7,218,663.98
手续费 46,921,521.53 44,512,066.59
144,750,244.42 48,976,582.01
借款费用资本化金额已计入在建工程。
利息收入明细如下：
2021年 2020年
银行利息收入 8,459,335.31 7,257,559.16
银行定期存单利息收入 11,458,051.70 4,751,183.81
19,917,387.01 12,008,742.97
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41. 其他收益
2021年 2020年
与日常活动相关的政府补助 48,431,213.64 39,216,000.34
与日常活动相关的政府补助如下：
2021年 2020年 与收益/资产相关
产业发展补助金 31,520,266.68 25,109,970.40 与收益相关
供应链体系建设款 5,005,502.17 417,125.19 与资产相关
自动化仓库补助款 639,999.96 639,999.96 与资产相关
税收返还 3,716,308.63 8,490,756.83 与收益相关
财政奖励 4,869,136.20 4,354,316.96 与收益相关
服务业发展专项补助 780,000.00 87,674.00 与收益相关
主导产业奖励 1,900,000.00 - 与收益相关
防疫防控补助 - 116,157.00 与收益相关
48,431,213.64 39,216,000.34
42. 投资收益
2021年 2020年
对非金融机构的利息收入 - 243,393.13
交易性金融资产持有期间取得的投资收益 55,789,924.92 52,394,882.05
55,789,924.92 52,638,275.18
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43. 公允价值变动收益
2021年 2020年
以公允价值计量且其变动计入
当期损益的金融资产
其中：金融机构理财产品 7,195,537.71 13,773,870.86
非保本浮动收益银行理财产品 50,533.91 -
结构性存款 153,986.04 (197,050.65 )
7,400,057.66 13,576,820.21
44. 信用减值损失
2021年 2020年
应收账款坏账损失 (1,401,808.23) (1,879,122.47 )
其他应收款坏账损失 (546,183.78) (2,724,501.92 )
一年内到期的长期应收款坏账损失 (2,556.74) (1,799.73 )
长期应收款坏账损失 (6,412.56) (5,806.43 )
(1,956,961.31) (4,611,230.55 )
45. 资产减值损失
2021年 2020年
使用权资产减值损失 (2,948,529.22) -
存货跌价损失（损失以负数列示） 3,722,396.72 (6,625,229.61)
773,867.50 (6,625,229.61)
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五、 合并财务报表主要项目注释（续）
46. 资产处置收益/(损失)
2021年 2020年
固定资产处置损失 (2,008,669.38) (486,632.74)
使用权资产处置收益 5,971,622.87 -
3,962,953.49 (486,632.74)
47. 营业外收入
2021年 2020年 计入2021年
非经常性损益
罚没收入 2,424,567.27 1,938,243.31 2,424,567.27
其他 2,843,344.39 2,332,540.95 2,843,344.39
5,267,911.66 4,270,784.26 5,267,911.66
48. 营业外支出
2021年 2020年 计入2021年
非经常性损益
捐赠支出 12,766,955.97 1,819,500.00 12,766,955.97
其他 4,514,661.71 1,840,134.48 4,514,661.71
17,281,617.68 3,659,634.48 17,281,617.68
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五、 合并财务报表主要项目注释（续）
49. 费用按性质分类
本集团营业成本、销售费用、管理费用、研发费用按照性质分类的补充资料如
下：
2021年 2020年
销售商品成本 6,142,551,149.97 5,700,870,951.44
职工薪酬 1,221,402,218.37 981,066,553.94
租金及物业费 248,959,986.18 614,827,147.18
折旧和摊销 693,270,915.46 189,642,291.46
办公费 109,124,697.16 104,260,220.91
宣传费 114,788,895.77 98,895,255.63
其他 226,852,438.67 206,597,613.19
8,756,950,301.58 7,896,160,033.75
50. 所得税费用
2021年 2020年
当期所得税费用 45,433,718.89 88,274,540.91
递延所得税费用 (17,659,425.55 ) 2,000,657.99
27,774,293.34 90,275,198.90
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五、 合并财务报表主要项目注释（续）
50. 所得税费用（续）
所得税费用与利润总额的关系列示如下：
2021年 2020年
利润总额 228,994,089.45 481,291,066.57
按适用税率计算的所得税费用（注1） 57,248,522.36 120,322,766.64
某些子公司适用不同税率的影响 (22,205,066.92 ) (20,431,116.50 )
不可抵扣的费用 893,660.62 466,410.68
利用以前年度可抵扣亏损 (4,160,036.03 ) (4,805,684.81 )
税率变动对期初递延所得税余额的影响 1,801,245.83 (83,004.70 )
研发费用加计扣除（注2） (8,331,364.62 ) (6,825,515.96 )
未确认的可抵扣暂时性差异的影响
和可抵扣亏损 2,527,332.10 1,631,343.55
27,774,293.34 90,275,198.90
注1： 按在中国境内取得的利润总额及适用税率25%计提。
注2： 本集团子公司上海童渠信息技术有限公司发生研发费用支出，按照税法规
定可加计扣除。
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五、 合并财务报表主要项目注释（续）
51. 每股收益
基本每股收益按照归属于本公司普通股股东的当期净利润，除以发行在外普通股
的加权平均数计算。新发行普通股股数，根据发行合同的具体条款，从应收对价
之日（一般为股票发行日）起计算确定，本公司无稀释性潜在普通股。
2021年 2020年
元/股 元/股
基本每股收益
持续经营 0.2022 0.3994
稀释每股收益
持续经营 0.2022 0.3994
基本每股收益与稀释每股收益的具体计算如下：
2021年 2020年
收益
归属于本公司普通股股东的当期净利润 201,621,512.14 391,015,867.67
股份
本公司发行在外普通股的加权平均数 997,244,444.17 979,093,333.00
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五、 合并财务报表主要项目注释（续）
52. 现金流量表项目注释
2021年 2020年
收到的其他与经营活动有关的现金
利息收入 8,459,335.31 9,073,294.62
保证金及其他 7,331,231.61 38,326,606.54
15,790,566.92 47,399,901.16
支付的其他与经营活动有关的现金
保证金及押金 10,259,330.01 12,022,107.86
手续费 46,921,521.53 39,023,587.66
其他 15,066,061.97 11,732,968.53
72,246,913.51 62,778,664.05
收到的其他与筹资活动有关的现金
收回租赁保证金 3,281,306.37 -
支付的其他与筹资活动有关的现金
支付租赁保证金 8,901,137.98 -
偿还租赁负债本金及利息 536,063,089.21 -
支付上市中介费用 18,680,401.16 11,391,918.65
563,644,628.35 11,391,918.65
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五、 合并财务报表主要项目注释（续）
53. 现金流量表补充资料
(1) 现金流量表补充资料
将净利润调节为经营活动现金流量：
2021年 2020年
净利润 201,219,796.11 391,015,867.67
加：资产减值损失 (773,867.50 ) 6,625,229.61
信用减值损失 1,956,961.31 4,611,230.55
固定资产折旧 98,939,766.11 93,165,685.91
使用权资产折旧 497,537,403.35 -
无形资产摊销 9,127,327.75 8,053,036.16
长期待摊费用摊销 97,137,876.62 88,423,569.39
处置固定资产、无形资产和其他长
期资产的(收益)/损失 (3,962,953.49 ) 486,632.74
财务费用 110,386,601.90 21,551,933.16
投资收益 (55,789,924.92 ) (52,638,275.18 )
公允价值变动收益 (7,400,057.66 ) (13,576,820.21 )
折现收益的摊销 (2,340,792.94 ) (4,853,554.15 )
递延收益摊销 (6,378,065.07 ) (2,724,699.48 )
递延所得税资产减少/(增加) (15,511,648.50 ) 4,551,524.17
递延所得税负债减少 (2,147,777.05 ) (2,550,866.18 )
存货的减少 34,700,171.35 46,620,710.96
经营性应收项目的增加 (141,625,068.35 ) (37,610,342.17 )
经营性应付项目的(减少)/增加 (216,471,566.83 ) 316,959,321.23
598,604,182.19 868,110,184.18
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53. 现金流量表补充资料（续）
(1) 现金流量表补充资料（续）
现金及现金等价物净变动：
2021年 2020年
现金的年末余额 1,201,488,841.28 1,769,959,934.08
减：现金的年初余额 1,769,959,934.08 1,119,674,725.90
现金及现金等价物净(减少)/增加额 (568,471,092.80 ) 650,285,208.18
(2) 现金及现金等价物
2021年 2020年
现金 1,201,488,841.28 1,769,959,934.08
其中：库存现金 4,852,896.20 4,832,761.30
可随时用于支付的银行存款 1,164,282,936.07 1,723,231,215.77
可随时用于支付的其他货币资金 32,353,009.01 41,895,957.01
年末现金及现金等价物余额 1,201,488,841.28 1,769,959,934.08
54. 所有权或使用权受到限制的资产
2021年 2020年
货币资金 313,231,438.33 261,478,167.80 注1
固定资产 218,533,414.23 224,224,439.01 注2
无形资产 137,207,452.49 63,016,148.07 注3
668,972,305.05 548,718,754.88
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54. 所有权或使用权受到限制的资产（续）
注1： 于 2021 年 12 月 31 日 ， 本 集 团 的 所 有 权 受 到 限 制 的 货 币 资 金 为 人 民 币
313,231,438.33元（2020年12月31日：人民币261,478,167.80元）。其
中，开具银行承兑汇票之保证金为人民币206,759,706.44元（2020年12月
31 日 ： 人 民 币 158,227,878.72 元 ） ， 开 具银 行 保 函 之 保 证 金 为 人 民 币
3,192,398.97（2020年12月31日：人民币3,611,628.52元）元，其他保证
金 为 人 民 币 5,000,000.00 元 （ 2020 年 12 月 31 日 ： 人 民 币 5,000,000.00
元），司法冻结金额为人民币10,500,000.00元（2020年12月31日：人民
币9,318,293.49元），专用账户为人民币87,779,130.66元（2020年12月
31日：人民币84,683,656.53 元），外汇资本金账户为人民币 163.35元
（2020年12月31日：人民币1,117.23元），资本金户为人民币38.91元
（2020年12月31日：人民币635,586.41元），资本项目外债专户金额为人
民币0.00元（2020年12月31日：人民币6.90元）。上述司法冻结款项中人
民币470,000元于2022年2月11日解除冻结，人民币2,000,000.00元于2022
年2月16日解除冻结（2020年12月31日：人民币6,800,000.00元于2021年
2月7日解除冻结）。
注2： 于 2021 年 12 月 31 日 ， 本 集 团 的 所 有 权 受 到 限 制 的 固 定 资 产 为 人 民 币
218,533,414.23元（2020年12月31日：人民币224,224,439.01元）的房屋
建筑物，详见附注五、10和附注五、27。
注3： 于 2021 年 12 月 31 日 ， 本 集 团 的 所 有 权 受 到 限 制 的 无 形 资 产 为 人 民 币
137,207,452.49元（2020年12月31日：人民币63,016,148.07元）的土地
使用权，详见附注五、13和附注五、27。
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55. 外币货币性项目
2021年
原币 汇率 折合人民币
货币资金
美元 17,729,606.61 6.3757 113,038,652.86
澳元 72,237.16 4.6220 333,880.15
欧元 15,053.09 7.2197 108,678.79
2020年
原币 汇率 折合人民币
货币资金
美元 17,021,433.77 6.5249 111,063,153.21
澳元 70,800.74 5.0163 355,157.75
欧元 15,206.56 8.0250 122,032.64
短期借款
欧元 11,000,000.00 8.0250 88,275,000.00
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六、 合并范围的变动
1. 非同一控制下企业合并
2021 年 5 月，本公司以零对价取得了南京品之冠贸易有限公司 51%股权，购买
日确定为 2021 年 5 月 27 日。南京品之冠贸易有限公司可辨认资产和负债于购买
日的公允价值和账面价值均为零，未形成商誉。
南京品之冠贸易有限公司自购买日至本年末的经营成果和现金流量列示如下：
2021年5月27日
至2021年12月31日期间
营业收入 4,417,748.87
净亏损 (776,214.93)
现金流量净额 669,930.62
2. 其他原因的合并范围变动
新设子公司情况参见附注七、1。
于2021年8月，本集团注销子公司孩子王保险经纪有限公司。
七、 在其他主体中的权益
1. 在子公司中的权益
本公司子公司的情况如下：
通过设立或投资等方式取得的子公司：
主要经营地 成立日期 业务性质 注册 持股比例(%)
及注册地 资本 直接 间接
安徽童联孩子王 人民币
儿童用品有限公司 安徽省 2012 年 8 月 3 日 贸易 500 万元 100 -
重庆童联孩子王 人民币
儿童用品有限公司 重庆市 2012 年 8 月 1 日 贸易 500 万元 100 -
上海爱乐孩子王 人民币
实业有限公司 上海市 2012 年 8 月 9 日 贸易 8,000 万元 100 -
四川孩子王 人民币
儿童用品有限公司 四川省 2012 年 9 月 28 日 贸易 500 万元 100 -
湖南童联 人民币
儿童用品有限公司 湖南省 2013 年 3 月 13 日 贸易 500 万元 100 -
湖北孩子王 人民币
儿童用品有限公司 湖北省 2013 年 6 月 17 日 贸易 500 万元 100 -
杭州孩子王 人民币
儿童用品有限公司 浙江省 2013 年 8 月 13 日 贸易 5,000 万元 100 -
山东孩子王 人民币
儿童用品有限公司 山东省 2013 年 6 月 19 日 贸易 4,000 万元 100 -
107
孩子王儿童用品股份有限公司
财务报表附注（续）
2021年度 人民币元
七、 在其他主体中的权益（续）
1. 在子公司中的权益（续）
本公司子公司的情况如下：（续）
通过设立或投资等方式取得的子公司：（续）
主要经营地 成立日期 业务性质 注册 持股比例(%)
及注册地 资本 直接 间接
青岛孩子王 人民币
儿童用品有限公司 山东省 2013 年 9 月 29 日 贸易 2,500 万元 100 -
宁波孩子王 人民币
儿童用品有限公司 浙江省 2014 年 10 月 9 日 贸易 1,500 万元 100 -
河北孩子王 人民币
儿童用品有限公司 河北省 2014 年 11 月 10 日 贸易 500 万元 100 -
广东孩子王 人民币
儿童用品有限公司 广东省 2015 年 4 月 24 日 贸易 3,000 万元 100 -
陕西孩子王 人民币
儿童用品有限公司 陕西省 2015 年 6 月 8 日 贸易 500 万元 100 -
天津童联孩子王 人民币
儿童用品有限公司 天津市 2015 年 6 月 23 日 贸易 5,000 万元 100 -
河南童联孩子王 人民币
儿童用品有限公司 河南省 2015 年 5 月 29 日 贸易 20,500 万元 100 -
辽宁孩子王 人民币
儿童用品有限公司 辽宁省 2015 年 10 月 22 日 贸易 1,500 万元 100 -
福建孩子王 人民币
儿童用品有限公司 福建省 2015 年 10 月 23 日 贸易 2,000 万元 100 -
童联供应链 人民币
有限公司 江苏省 2015 年 10 月 21 日 贸易 31,949 万元 100 -
上海童渠 人民币
信息技术有限公司 上海市 2015 年 10 月 26 日 贸易 5,000 万元 100 -
香港孩子王 港币
商贸有限公司 香港 2015 年 8 月 24 日 贸易 250 万元 100 -
厦门童联孩子王 人 人民币
儿童用品有限公司
民币 福建省 2016 年 4 月 15 日 贸易 500 万元 100 -
商贸有限公司 上 人民币
商贸有限公司 海
海市 市 江苏省 2016 年 11 月 17 日 贸易 20,000 万元 - 100
江西孩子王2015 年 10 月 人民币
26儿童用品有限公司500
日 贸易 江西省 2017 年 4 月 6 日 贸易 500 万元 100 -
广西爱乐 100
万元 - 人民币
儿童用品有限公司 广西省 2017 年 4 月 12 日 贸易 500 万元 100 -
南京哲也教育 人民币
信息咨询有限公司 江苏省 2017 年 4 月 25 日 信息咨询 100 万元 - 100
江苏思想传媒 人民币
有限公司 江苏省 2017 年 11 月 21 日 广告设计 1,500 万元 - 100
贵州孩子王 人民币
儿童用品有限公司 贵州省 2018 年 3 月 8 日 贸易 500 万元 100 -
深圳市童联 人民币
儿童用品有限公司 深圳市 2018 年 6 月 15 日 贸易 500 万元 100 -
云南孩子王 人民币
儿童用品有限公司 云南省 2020 年 6 月 11 日 贸易 500 万元 100 -
江苏孩享乐 人民币
儿童用品有限公司 江苏省 2020 年 5 月 12 日 贸易 20,000 万元 - 100
四川亿略卓电子 人民币
商务有限公司 四川省 2020 年 4 月 7 日 贸易 24,544 万元 - 100
四川童联供应链 人民币
有限公司 四川省 2020 年 6 月 2 日 贸易 24,500 万元 - 100
108
孩子王儿童用品股份有限公司
财务报表附注（续）
2021年度 人民币元
七、 在其他主体中的权益（续）
1. 在子公司中的权益（续）
本公司子公司的情况如下：（续）
通过设立或投资等方式取得的子公司：（续）
主要经营地 成立日期 业务性质 注册 持股比例(%)
及注册地 资本 直接 间接
海南童韵信息技术
有限公司 海南省 2021 年 7 月 8 日 贸易 1,000 万元 - 100
浙江童乐供应链管理
有限责任公司 浙江省 2021 年 7 月 8 日 贸易 1,000 万元 - 100
天津亿略卓电子商务
有限公司 天津市 2021 年 8 月 5 日 贸易 10,000 万元 - 100
天津童联供应链管理
有限公司 天津市 2021 年 8 月 11 日 贸易 10,000 万元 - 100
南京孩趣皮尼文化科技
有限公司 江苏省 2021 年 8 月 26 日 贸易 400 万元 - 51
非同一控制下企业合并取得的子公司：
主要经营地 成立日期 业务性质 注册资本 持股比例(%)
及注册地 人民币 直接 间接
南京品之冠贸易
有限公司（注 1） 江苏省 2021 年 3 月 23 日 贸易 200 万元 - 70
注 1：
于 2021 年 5 月，本集团通过非同一控制下企业合并取得南京品之冠贸易有限公
司 51%股权，参见附注六。于 2021 年 10 月，南京品之冠贸易有限公司少数股
东以零对价转让 19%股权给本公司，截至 2021 年 12 月 31 日，本公司持股比例
为 70%。
于 2021 年 10 月，根据本公司与陈海燕签署的股权转让协议，本公司以零对价收
购陈海燕持有的子公司南京品之冠贸易有限公司 19%的股权。由于根据公司章程，
股东按实缴出资比例分红，截至股权转让日，少数股东尚未实缴出资，故本次收
购少数股东股权对资本公积无影响。
同一控制下企业合并取得的子公司：
主要经营地 成立日期 业务性质 注册资本 持股比例(%)
及注册地 人民币 直接 间接
童联供应链有限公司 江苏省 2015 年 10 月 21 日 贸易 31,949 万元 100 -
于 2016 年 3 月，本集团实际控制人控制的中国孩子王投资控股（香港）有限
公司将其持有的童联供应链有限公司的 100%股权转让给本集团。
109
孩子王儿童用品股份有限公司
财务报表附注（续）
2021年度 人民币元
七、 在其他主体中的权益（续）
2. 在子公司的股东权益份额发生变化且未影响控制权的交易
在子公司的股东权益份额发生变化且未影响控制权的交易的情况参见附注七、1
注 1。
八、 金融工具及其风险
1. 金融工具分类
资产负债表日的各类金融工具的账面价值如下：
2021年
金融资产
以摊余成本计量 以公允价值计量且其变动计入当期损益 合计
准则要求 指定
货币资金 1,644,720,279.61 - - 1,644,720,279.61
应收账款 75,785,730.54 - - 75,785,730.54
其他应收款 71,721,801.18 - - 71,721,801.18
交易性金融资产 - 1,277,750,057.66 - 1,277,750,057.66
一年内到期的非流动资产 6,931,267.20 - - 6,931,267.20
长期应收款 48,504,156.72 - - 48,504,156.72
其他非流动资产 235,549,420.03 - - 235,549,420.03
2,083,212,655.28 1,277,750,057.66 - 3,360,962,712.94
金融负债
以摊余成本计量的金融负债 合计
短期借款 1,000,000.00 1,000,000.00
应付票据 453,610,791.18 453,610,791.18
应付账款 877,415,889.13 877,415,889.13
其他应付款 312,721,961.13 312,721,961.13
一年内到期的非流动负债 28,633,188.44 28,633,188.44
长期借款 305,947,759.36 305,947,759.36
长期应付款 4,653,810.64 4,653,810.64
1,983,983,399.88 1,983,983,399.88
110
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财务报表附注（续）
2021年度 人民币元
八、 金融工具及其风险（续）
1. 金融工具分类（续）
2020年
金融资产
以摊余成本计量 以公允价值计量且其变动计入当期损益 合计
准则要求 指定
货币资金 2,031,438,101.88 - - 2,031,438,101.88
应收账款 60,728,850.74 - - 60,728,850.74
其他应收款 83,318,735.59 - - 83,318,735.59
交易性金融资产 - 879,853,298.22 - 879,853,298.22
一年内到期的非流动资产 4,377,087.27 - - 4,377,087.27
长期应收款 42,097,998.90 - - 42,097,998.90
2,221,960,774.38 879,853,298.22 - 3,101,814,072.60
金融负债
以摊余成本计量的金融负债 合计
短期借款 88,276,389.80 88,276,389.80
应付票据 545,368,221.02 545,368,221.02
应付账款 1,081,164,147.88 1,081,164,147.88
其他应付款 471,427,156.26 471,427,156.26
一年内到期的非流动负债 8,399,037.02 8,399,037.02
长期借款 215,501,188.45 215,501,188.45
长期应付款 6,441,075.57 6,441,075.57
2,416,577,216.00 2,416,577,216.00
2. 金融工具风险
本集团在日常活动中面临各种金融工具的风险，主要包括信用风险、流动性风险
及市场风险（包括汇率风险、利率风险和商品价格风险）。本集团的主要金融工
具包括货币资金、交易性金融资产、借款、应收账款、其他应收款、应付票据及
应付账款等。与这些金融工具相关的风险，以及本集团为降低这些风险所采取的
风险管理策略如下所述。
111
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财务报表附注（续）
2021年度 人民币元
八、 金融工具及其风险（续）
2. 金融工具风险（续）
信用风险
本集团仅与经认可的、信誉良好的第三方进行交易。按照本集团的政策，需对所
有要求采用信用方式进行交易的客户进行信用审核。另外，本集团对应收账款余
额进行持续监控，以确保本集团不致面临重大坏账风险。对于未采用相关经营单
位的记账本位币结算的交易，除非本集团信用控制部门特别批准，否则本集团不
提供信用交易条件。
由于货币资金和银行理财类交易性金融资产的交易对手是声誉良好并拥有较高信
用评级的银行，这些金融工具信用风险较低。
本集团其他金融资产包括应收账款、其他应收款、金融机构理财类交易性金融资
产、长期应收款，这些金融资产的信用风险源自交易对手违约，最大风险敞口等
于这些工具的账面金额。
本集团与客户订立协议，只有在客户发生拖欠的情况下，应付客户的金额才可以
与应收客户的金额进行抵销。因此，本集团在每一资产负债表日面临的最大信用
风险敞口为应向客户收取的总金额减去坏账准备后的金额。由于应付款项在资产
负债表内不可抵销，因此该最大信用风险敞口未扣减应付客户的金额。
由于本集团仅与经认可的且信誉良好的第三方进行交易，所以无需担保物。信用
风险集中按照客户、地理区域和行业进行管理。于2021年12月31日，本集团具有
特定信用风险集中，本集团的应收账款的21.31%和55.58%分别源于应收账款余
额最大和前五大客户（2020年12月31日：14.06%和44.95%）。本集团对应收账
款余额未持有任何担保物或其他信用增级。
112
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财务报表附注（续）
2021年度 人民币元
八、 金融工具及其风险（续）
2. 金融工具风险（续）
信用风险（续）
信用风险显著增加判断标准
本集团在每个资产负债表日评估相关金融工具的信用风险自初始确认后是否已显
著增加。在确定信用风险自初始确认后是否显著增加时，本集团考虑在无须付出
不必要的额外成本或努力即可获得合理且有依据的信息，包括基于本集团历史数
据的定性和定量分析、外部信用风险评级以及前瞻性信息。本集团以单项金融工
具或者具有相似信用风险特征的金融工具组合为基础，通过比较金融工具在资产
负债表日发生违约的风险与在初始确认日发生违约的风险，以确定金融工具预计
存续期内发生违约风险的变化情况。
当触发以下一个或多个定性标准时，本集团认为金融工具的信用风险已发生显著
增加：
定性标准主要为债务人经营或财务情况出现重大不利变化、预警客户清单等。
已发生信用减值资产的定义
为确定是否发生信用减值，本集团所采用的界定标准，与内部针对相关金融工具
的信用风险管理目标保持一致，同时考虑定量、定性指标。本集团评估债务人是
否发生信用减值时，主要考虑以下因素：
（1）发行方或债务人发生重大财务困难；
（2）债务人违反合同，如偿付利息或本金违约或逾期等；
（3）债权人出于与债务人财务困难有关的经济或合同考虑，给予债务人在任何
其他情况下都不会做出的让步；
（4）债务人很可能破产或进行其他财务重组；
（5）发行方或债务人财务困难导致该金融资产的活跃市场消失；
（6）以大幅折扣购买或源生一项金融资产，该折扣反映了发生信用损失的事
实。
113
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2021年度 人民币元
八、 金融工具及其风险（续）
2. 金融工具风险（续）
信用风险（续）
金融资产发生信用减值，有可能是多个事件的共同作用所致，未必是可单独识别
的事件所致。
预期信用损失计量的参数
根据信用风险是否发生显著增加以及是否已发生信用减值，本集团对不同的资产
分别以 12 个月或整个存续期的预期信用损失计量减值准备。预期信用损失计量
的关键参数包括违约概率、违约损失率和违约风险敞口。本集团考虑历史统计数
据（如交易对手资信情况、担保方式及抵质押物类别、还款方式等）的定量分析
及前瞻性信息，建立违约概率、违约损失率及违约风险敞口模型。
相关定义如下：
（1）违约概率是指债务人在未来12个月或在整个剩余存续期，无法履行其偿付
义务的可能性。本集团的违约概率以迁徙率模型结果为基础进行调整，加入
前瞻性信息，以反映当前宏观经济环境下债务人违约概率；
（2）违约损失率是指本集团对违约风险暴露发生损失程度作出的预期。根据交
易对手的类型、追索的方式和优先级，以及担保品的不同，违约损失率也有
所不同。违约损失率为违约发生时风险敞口损失的百分比，以未来12个月
内或整个存续期为基准进行计算；
（3）违约风险敞口是指，在未来12个月或在整个剩余存续期中，在违约发生
时，本集团应被偿付的金额。
信用风险显著增加的评估及预期信用损失的计算均涉及前瞻性信息。本集团通过
进行历史数据分析，识别出影响各业务类型信用风险及预期信用损失的关键经济
指标。
这些经济指标对违约概率和违约损失率的影响，对不同的业务类型有所不同。本
集团在此过程中参考权威预测值，根据其结果，定期对这些经济指标进行预测，
并确定这些经济指标对违约概率和违约损失率的影响。
信用风险敞口
对于按照整个存续期预期信用损失计提减值准备的应收账款和按照未来 12 个月
预期信用损失计提减值准备的其他应收款、长期应收款，在附注五、3，附注五、
5 及附注五、9 披露相应风险矩阵。
114
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八、 金融工具及其风险（续）
2. 金融工具风险（续）
流动性风险
本集团采用循环流动性计划工具管理资金短缺风险。该工具既考虑其金融工具的
到期日，也考虑本集团运营产生的预计现金流量。
下表概括了金融负债按未折现的合同现金流量所作的到期期限分析：
2021年12月31日
1年以内 1年至2年 2年至5年 5年以上 合计
短期借款 1,012,821.92 - - - 1,012,821.92
应付票据 453,610,791.18 - - - 453,610,791.18
有应付账款 877,415,889.13 - - - 877,415,889.13
其他应付款 312,721,961.13 - - - 312,721,961.13
一年内到期的非
流动负债 561,182,247.11 - - - 561,182,247.11
租赁负债 - 516,636,064.87 1,254,590,343.45 846,065,441.26 2,617,291,849.58
长期应付款 - 2,451,132.69 2,800,305.86 - 5,251,438.55
长期借款 9,239,637.54 40,962,574.82 152,686,035.18 178,472,472.15 381,360,719.69
2,215,183,348.01 560,049,772.38 1,410,076,684.49 1,024,537,913.41 5,209,847,718.29
2020年12月31日
1年以内 1年至2年 2年至5年 5年以上 合计
短期借款 88,934,271.70 - - - 88,934,271.70
应付票据 545,368,221.02 - - - 545,368,221.02
有应付账款 1,081,164,147.88 - - - 1,081,164,147.88
其他应付款 471,427,156.26 - - - 471,427,156.26
一年内到期的非流
动负债 8,399,037.02 - - - 8,399,037.02
长期应付款 - 4,098,636.90 2,342,438.67 - 6,441,075.57
长期借款 11,502,831.24 11,502,831.24 34,540,008.34 240,659,249.77 298,204,920.59
2,206,795,665.12 15,601,468.14 36,882,447.01 240,659,249.77 2,499,938,830.04
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2021年度 人民币元
八、 金融工具及其风险（续）
2. 金融工具风险（续）
市场风险
汇率风险
下表为汇率风险的敏感性分析，反映了在所有其他变量保持不变的假设下，美
元、欧元及澳元汇率发生合理、可能的变动时，将对净损益产生的影响。
2021年 汇率增加/ 净损益增加/ 股东权益合计
（减少）% （减少） 增加/（减少）
人民币对美元贬值 5.00 4,253,780.66 4,253,780.66
人民币对美元升值 (5.00) (4,253,780.66) (4,253,780.66)
人民币对欧元贬值 5.00 4,537.34 4,537.34
人民币对欧元升值 (5.00) (4,537.34) (4,537.34)
人民币对澳元贬值 5.00 13,939.50 13,939.50
人民币对澳元升值 (5.00) (13,939.50) (13,939.50)
2020年 汇率增加/ 净损益增加/ 股东权益合计
（减少）% （减少） 增加/（减少）
人民币对美元贬值 5.00 4,165,250.49 4,165,250.49
人民币对美元升值 (5.00) (4,165,250.49) (4,165,250.49)
人民币对欧元贬值 5.00 (3,084,530.20) (3,084,530.20)
人民币对欧元升值 (5.00) 3,084,530.20 3,084,530.20
人民币对澳元贬值 5.00 14,827.84 14,827.84
人民币对澳元升值 (5.00) (14,827.84) (14,827.84)
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2021年度 人民币元
八、 金融工具及其风险（续）
2. 金融工具风险（续）
市场风险（续）
利率风险
本集团面临的市场利率变动的风险主要与本集团以浮动利率计息的负债有关。
2021年 基点增加/ 净损益增加/ 股东权益合计
（减少） （减少） 增加/（减少）
人民币 5.00 (100,654.55) (100,654.55)
人民币 (5.00) 100,654.55 100,654.55
2020年 基点增加/ 净损益增加/ 股东权益合计
（减少） （减少） 增加/（减少）
人民币 5.00 (109,380.99) (109,380.99)
人民币 (5.00) 109,380.99 109,380.99
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八、 金融工具及其风险（续）
3. 资本管理
本集团资本管理的主要目标是确保本集团持续经营的能力，为股东提供回报，并
保持最佳资本结构以降低资本成本。
本集团根据经济形势管理资本结构并对其进行调整。为维持或调整资本结构，本
集团可以调整对股东的利润分配、向股东归还资本、或发行新股或出售资产以减
少负债。2021年度和2020年度，资本管理目标、政策或程序未发生变化。
本集团采用资产负债率来管理资本，资产负债率是指总负债和总资产的比率。本
集团的政策将使该资产负债率保持相对稳定。总负债包括流动负债和非流动负
债。本集团于资产负债表日的资产负债率如下：
2021年 2020年
总负债 5,278,023,287.34 2,932,464,788.13
总资产 8,126,256,240.90 5,022,755,379.70
资产负债率 64.95% 58.38%
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九、 公允价值的披露
1. 以公允价值计量的资产和负债
以公允价值计量的资产：
2021年 公允价值计量使用的输入值
活跃市场报价 重要可观察 重要不可观察
输入值 输入值 合计
（第一层次） （第二层次） （第三层次）
交易性金融资产 - - 1,277,750,057.66 1,277,750,057.66
2020年 公允价值计量使用的输入值
活跃市场报价 重要可观察 重要不可观察
输入值 输入值 合计
（第一层次） （第二层次） （第三层次）
交易性金融资产 - - 879,853,298.22 879,853,298.22
以公允价值披露的资产：
2021年 公允价值计量使用的输入值
活跃市场报价 重要可观察 重要不可观察
输入值 输入值 合计
（第一层次） （第二层次） （第三层次）
长期应收款 - - 51,673,718.06 51,673,718.06
2020年 公允价值计量使用的输入值
活跃市场报价 重要可观察 重要不可观察
输入值 输入值 合计
（第一层次） （第二层次） （第三层次）
长期应收款 - - 46,556,084.21 46,556,084.21
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2021年度 人民币元
九、 公允价值的披露（续）
2. 以公允价值披露的资产和负债（续）
以公允价值披露的负债：
2021年
公允价值计量使用的输入值
活跃市场报价 重要可观察 重要不可观察
输入值 输入值 合计
（第一层次） （第二层次） （第三层次）
长期借款 - - 307,097,408.93 307,097,408.93
2020年
公允价值计量使用的输入值
活跃市场报价 重要可观察 重要不可观察
输入值 输入值 合计
（第一层次） （第二层次） （第三层次）
长期借款 - - 244,986,573.77 244,986,573.77
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九、 公允价值的披露（续）
3. 公允价值估值
金融工具公允价值：
以下是本集团除账面价值与公允价值差异很小的金融工具之外的各类别金融工具
的账面价值与公允价值的比较：
2021年12月31日 2020年12月31日
账面价值 公允价值 账面价值 公允价值
金融资产
长期应收款 48,504,156.72 51,673,718.06 42,097,998.90 46,556,084.21
48,504,156.72 51,673,718.06 42,097,998.90 46,556,084.21
金融负债
长期借款 305,947,759.36 307,097,408.93 215,501,188.45 244,986,573.77
305,947,759.36 307,097,408.93 215,501,188.45 244,986,573.77
管理层已经评估了货币资金、应收账款、其他应收款、一年内到期的非流动资
产、应付票据、应付账款、短期借款、一年内到期的非流动负债、其他应付款和
长期应付款，因剩余期限不长，公允价值与账面价值相若。
本集团的财务部门由财务经理领导，负责制定金融工具公允价值计量的政策和程
序。财务经理直接向首席财务官报告。每个资产负债表日，财务部门分析金融工
具价值变动，确定估值适用的主要输入值。估值须经首席财务官审核批准。
金融资产和金融负债的公允价值，以在公平交易中，熟悉情况的交易双方自愿进
行资产交换或者债务清偿的金额确定，而不是被迫出售或清算情况下的金额。以
下方法和假设用于估计公允价值。
长期借款、长期应收款、长期应付款等，采用未来现金流量折现法确定公允价
值，以有相似合同条款、信用风险和剩余期限的其他金融工具的市场收益率作为
折现率。于2021年12月31日，针对长短期借款等自身不履约风险不重大。
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九、 公允价值的披露（续）
4. 不可观察输入值
如下为第三层次公允价值计量的重要不可观察输入值概述：
年末公允价值 估值技术 不可观察输入值 范围区间 与公允价值直
（加权平均值） 接的关系
交易性金融资产 2021年：1,277,750,057.66 以预期收益 2021年：2.25%-6.8% 与金融资产公
率预测未来 预期收益率 允价值同向变
2020年：879,853,298.22 现金流量 2020年：2.25%-6% 动
如下为第三层次公允价值披露的重要不可观察输入值概述：
年末公允价值 估值技术 不可观察输入值 范围区间 与公允价值
（加权平均值） 直接的关系
长期应收款 2021年：51,673,718.06 2021年：4.90% 与长期应收
未来现金流
预期折现率 款公允价值
量折现法
2020年：46,556,084.21 2020年：4.90% 反向变动
长期借款 2021年：307,097,408.93 2021年：4.10%-4.548% 与长期借款
未来现金流
预期借款利率 公允价值反
量折现法
2020年：244,986,573.77 2020年：4.548% 向变动
对于持续的第三层次公允价值计量，不可观察输入值的增减变动对公允价值的影
响如下：
估值技术 不可观察输入值 公允价值对输入值的敏感性
(不可观察输入值增加1%对公允价值的影响)
交易性金融资产 以预期收益率预测未 2021年：5,677,045.81
交易性金融资产 来现金流量 预期收益率 2020年：4,004,602.74
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十、 关联方关系及其交易
1. 实际控制人
本公司的实际控制人为汪建国。
2. 子公司
子公司详见附注七、1。
3. 其他关联方
关联方关系
五星控股集团有限公司 本公司实际控制人控制的企业
北京极智嘉科技股份有限公司（注 1） 本公司曾经的关联自然人担任董事的企业
江苏孩子王实业有限公司（注 2） 本公司实际控制人曾经控制的企业
深圳慧星远商业保理有限公司（注 3） 本公司曾经重要合作方
江苏星合投资管理有限公司 本公司实际控制人控制的企业
江苏创纪云网络科技有限公司 本公司关联自然人控制的企业
江苏星瑞堂置业管理有限公司（注 4） 本公司实际控制人曾经控制的企业
金可儿（上海）床具有限公司 本公司关联自然人担任董事的企业
南京圣和文化交流有限公司（注 5） 本公司曾经的关联自然人控制的企业
山东星贝保险经纪有限公司 本公司关联自然人控制的企业
妍丽化妆品（中国）有限公司 本公司实际控制人施加重大影响的企业
北京猿力教育科技有限公司 本公司关联自然人担任董事的企业
黄山千鸟谷生态科技有限公司 本公司实际控制人控制的企业
江苏阿格拉金融数据服务有限公司 本公司关联自然人控制的企业
江苏居家运通商贸有限公司 本公司实际控制人控制的企业
南京圣和投资集团有限公司府邸酒店分公司
（注 5） 本公司曾经的关联自然人控制的企业
上海辰谊企业服务有限公司 本公司关联自然人控制的企业
上海安能聚创供应链管理有限公司（注 1） 本公司曾经的关联自然人担任董事的企业
南京象皮尼科技有限公司 子公司的少数股东
注 1：该公司自 2021 年 2 月起与本集团不再存在关联关系。
注 2：该公司已于 2021 年 7 月注销。
注 3：该公司已于 2021 年 3 月注销。
注 4：该公司自 2020 年 11 月起与本集团不再存在关联关系，于 2021 年 12 月起，该公司与
本集团不存在关联关系超过 12 个月，不再纳入本集团关联方。
注 5：该公司自 2021 年 12 月起与本集团不再存在关联关系。
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十、 关联方关系及其交易（续）
4. 本集团与关联方的主要交易
(1) 关联方商品和劳务交易
自关联方购买商品和接受劳务
2021年 2020年
山东星贝保险经纪有限公司 (1)(a) 1,196,894.86 1,393,190.36
北京极智嘉科技股份有限公司 (1)(b) 153,337.75 -
南京圣和文化交流有限公司 (1)(c) 7,139.62 -
江苏创纪云网络科技有限公司 (1)(d) 1,379,646.02 -
金可儿（上海）床具有限公司 (1)(e) 316,064.74 -
南京象皮尼科技有限公司 (1)(f) 796,877.62 -
3,849,960.61 1,393,190.36
向关联方销售商品和提供劳务
2021年 2020年
妍丽化妆品（中国）有限公司 (1)(g) 210,222.40 117,191.94
山东星贝保险经纪有限公司 (1)(a) 589,564.18 656,814.69
江苏孩子王实业有限公司 (1)(h) - 188,679.25
江苏阿格拉金融数据服务有限公司 (1)(i) 114.87 8,080.25
江苏星合投资管理有限公司 (1)(j) - 7,194.00
江苏居家运通商贸有限公司 (1)(k) 34,008.34 -
北京猿力教育科技有限公司 (1)(l) 152,197.02 -
南京圣和投资集团有限公司府邸酒店分公司 (1)(m) 7,524.92 -
金可儿（上海）床具有限公司 (1)(e) 80,102.46 -
黄山千鸟谷生态科技有限公司 (1)(n) 6,509.43 -
1,080,243.62 977,960.13
(2) 关联方租赁
作为承租人
2021年 2020年
江苏星瑞堂置业管理有限公司 (2)(a) 686,671.78 421,500.39
作为出租人
上海辰谊企业服务有限公司 (2)(b) 241,166.90 1,007,108.93
上海安能聚创供应链管理有限公司 (2)(c) 2,223,556.18 7,055,673.06
2,464,723.08 8,062,781.99
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2021年度 人民币元
十、 关联方关系及其交易（续）
4. 本集团与关联方的主要交易（续）
(3) 接受担保
注释 担保金额 起始日 到期日 担保是否履行完毕
人民币
五星控股集团有限公司 (3)(a) 41,000万元 2017年7月20日 2027年7月20日 否
汪建国
五星控股集团有限公司 (3)(a) 120,600万元 2021年5月19日 2022年5月19日 否
汪建国
五星控股集团有限公司 (3)(a) 5,000万元 2019年2月20日 2021年4月13日 是
五星控股集团有限公司 (3)(a) 30,000万元 2020年4月3日 2021年4月3日 是
汪建国
五星控股集团有限公司 (3)(a) 15,000万元 2020年4月13日 2021年4月12日 是
汪建国
五星控股集团有限公司 (3)(a) 10,000万元 2020年3月31日 2021年3月26日 是
汪建国
五星控股集团有限公司 (3)(a) 20,000万元 2020年8月20日 2021年6月14日 是
汪建国
五星控股集团有限公司 (3)(a) 10,000万元 2020年8月31日 2021年7月30日 是
汪建国
五星控股集团有限公司 (3)(a) 15,000万元 2020年12月25日 2021年12月25日 是
汪建国
五星控股集团有限公司 (3)(a) 10,000万元 2020年12月14日 2021年12月13日 是
五星控股集团有限公司 (3)(a) 16,000万元 2021年1月4日 2021年12月29日 是
汪建国
五星控股集团有限公司 (3)(a) 25,000万元 2021年5月25日 2021年9月14日 是
汪建国
五星控股集团有限公司 (3)(a) 12,000万元 2021年5月24日 2022年5月17日 否
汪建国
五星控股集团有限公司 (3)(a) 2,800万美元 2019年5月30日 2026年3月25日 否
汪建国
五星控股集团有限公司 (3)(a) 1,500万美元 2020年9月3日 长期 否
五星控股集团有限公司 (3)(a) 40,000万元 2021年12月23日 2022年12月22日 否
汪建国
五星控股集团有限公司 (3)(a) 70,000万元 2021年12月29日 2022年12月28日 否
汪建国
汪建国 (3)(a) 35,000万元 2021年12月24日 2022年12月24日 否
五星控股集团有限公司 (3)(a) 20,000万元 2021年11月17日 2022年11月16日 否
汪建国
五星控股集团有限公司 (3)(a) 25,000万元 2021年9月14日 2022年5月24日 否
汪建国
五星控股集团有限公司 (3)(a) 26,000万元 2021年10月22日 2022年10月21日 否
汪建国
五星控股集团有限公司 (3)(a) 30,000万元 2021年10月20日 2022年9月17日 否
汪建国
五星控股集团有限公司 (3)(a) 1,000万美元 2021年10月11日 2026年10月9日 否
汪建国
汪建国 (3)(a) 30,000万元 2021年9月2日 2028年9月1日 否
汪建国 (3)(a) 70万美元 2021年5月14日 2026年5月13日 否
五星控股集团有限公司
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2021年度 人民币元
十、 关联方关系及其交易（续）
4. 本集团与关联方的主要交易（续）
(4) 其他关联方交易
2021年 2020年
江苏创纪云网络科技有限公司 (4)(a) 2,488,126.47 1,857,802.90
江苏孩子王实业有限公司 (4)(b) - 3,964,832.61
江苏孩子王实业有限公司 (4)(b) - 1,564,918,314.00
深圳慧星远商业保理有限公司 (4)(c) - 51,000,000.00
深圳慧星远商业保理有限公司 (4)(c) - 257,996.71
深圳慧星远商业保理有限公司 (4)(c) - 994,799.59
深圳慧星远商业保理有限公司 (4)(c) - 40,271,795.20
妍丽化妆品（中国）有限公司 (4)(d) 78,096.26 17,985.81
金可儿（上海）床具有限公司 (4)(e) 2,180.87 -
江苏居家运通商贸有限公司 (4)(f) 13,679.25 -
注释：
(1) 关联方商品和劳务交易
(a) 2021年，本集团按照市场价向山东星贝保险经纪有限公司采购保险产品人民币
1,196,894.86元，收取平台服务费及资源服务费人民币312,338.94元，并向其出
售 平 台 购 物 卡 人 民 币 277,225.24 元 。 （ 2020 年 ： 采 购 保 险 产 品 人 民 币
1,393,190.36元，收取平台服务费及资源服务费人民币319,295.82元，出售平台
购物卡人民币337,518.87元）。
(b) 2021年，北京极智嘉科技股份有限公司向本集团提供机器人仓储物流服务，按照
市场价收取服务费，本年发生费用人民币153,337.75元（2020年：无）。
(c) 2021年，南京圣和文化交流有限公司按照市场价为集团提供住宿服务人民币
7,139.62元（2020年：无）。
(d) 2021年，本集团按照市场价向江苏创纪云网络科技有限公司购买系统软件，发生
交易人民币1,379,646.02元（2020年：无）。
(e) 2021年，本集团按照市场价向金可儿（上海）床具有限公司采购商品人民币
316,064.74元，收取平台服务费人民币80,102.46元（2020年：无）。
(f) 2021年，本集团按照市场价向南京象皮尼科技有限公司购买固定资产及软件，发
生人民币796,877.62元（2020年：无）。
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十、 关联方关系及其交易（续）
4. 本集团与关联方的主要交易（续）
注释：（续）
(1) 关联方商品和劳务交易（续）
(g) 2021 年 ， 本 集 团 向 妍 丽 化 妆 品 （ 中 国 ） 有 限 公 司 收 取 平 台 服 务 费 人 民 币
210,222.40元（2020年：人民币117,191.94元）。
(h) 本集团已与江苏孩子王实业有限公司终止合作关系，2021年未发生软件授权交易
（2020年：人民币188,679.25元）。
(i) 2021年，本集团向江苏阿格拉金融数据服务有限公司收取平台服务费人民币
114.87元（2020年：人民币8,080.25元）。
(j) 2021年，江苏星合投资管理有限公司未向本集团采购黑金卡和礼品卡（ 2020
年：人民币7,194.00元）。
(k) 2021年，本集团向江苏居家运通商贸有限公司收取平台服务费人民币34,008.34
元（2020年：无）。
(l) 2021年，本集团向北京猿力教育科技有限公司收取平台服务费人民币118,234.76
元（2020年：无），收取广告投放费人民币33,962.26元（2020年：无）。
(m) 2021年，本集团向南京圣和投资集团有限公司府邸酒店分公司收取平台服务费人
民币7,524.92元（2020年：无）。
(n) 2021年，本集团向黄山千鸟谷生态科技有限公司收取平台服务费人民币6,509.43
元（2020年：无）。
(2) 关联方资产租赁
(a) 2021年，本集团按照市场价从江苏星瑞堂置业管理有限公司租入门店，租金及物
业费合计人民币686,671.78元（2020年：421,500.39元）。
(b) 2021年，本集团按照市场价向上海辰谊企业服务有限公司租赁办公场所，取得租
赁收入人民币241,166.90元（2020年：1,007,108.93元）。
(c) 2021年，本集团按照市场价向上海安能聚创供应链管理有限公司租赁办公场所，
取 得 租 赁 收 入 分 别 为 人 民 币 2,223,556.18 元 （ 2020 年 ： 人 民 币 7,055,673.06
元）。
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十、 关联方关系及其交易（续）
4. 本集团与关联方的主要交易（续）
注释：（续）
(3) 关联方担保
（a） 五星控股集团有限公司及汪建国无偿为本公司的银行授信额度提供连带担保。
(4) 其他主要的关联交易
(a) 2021年，本集团与江苏创纪云网络科技有限公司发生返佣交易收取佣金人民币
2,488,126.47元（2020年：人民币1,857,802.90元）。
(b) 本集团已与江苏孩子王实业有限公司终止合作关系，2021年未发生代收代付交易
或平台服务费用（2020年：代收代付款项人民币1,564,918,314.00元，平台服务
费人民币3,964,832.61元）。
(c) 2021年，本集团和深圳慧星远商业保理有限公司未发生交易（2020年：提供深
圳 慧 星 远 商 业 保 理 有 限公 司 借 款 人 民 币 51,000,000.00 元 ， 收 取 利 息 人民 币
257,996.71元，提供咨询服务收入人民币994,799.59元，代供应商向深圳慧星远
付款人民币40,271,795.20元）。
(d) 2021 年本集团同妍丽化妆品（中国）有限公司联营销售商品，按销售金额的约
定比例收取佣金人民币 78,096.26 元（2020 年：人民币 17,985.81 元）。
(e) 2021 年本集团同金可儿（上海）床具有限公司联营销售商品，按销售金额的约
定比例收取佣金人民币 2,180.87 元（2020 年：无）。
(f) 2021年本集团按照合同约定支付江苏居家运通商贸有限公司促销费用人民币
13,679.25元（2020年：无）。
5. 关联方应收应付款项余额
2021年 2020年
账面余额 坏账准备 账面余额 坏账准备
其他应收款
江苏星瑞堂置业管理有限公司 - - 1,402.84 70.14
- - 1,402.84 70.14
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5. 关联方应收应付款项余额（续）
2021年 2020年
账面余额 坏账准备 账面余额 坏账准备
长期应收款（含一年内到
期的非流动资产）
江苏星瑞堂置业管理
有限公司 130,000.00 130.00 130,000.00 130.00
130,000.00 130.00 130,000.00 130.00
2021年 2020年
其他应付款
江苏星瑞堂置业管理有限公司 - 110,515.01
妍丽化妆品（中国）有限公司 30,000.00 -
江苏居家运通商贸有限公司 10,000.00 -
江苏创纪云网络科技有限公司 150,000.00 -
北京猿力教育科技有限公司 5,000.00 -
黄山千鸟谷生态科技有限公司 5,000.00 -
金可儿（上海）床具有限公司 10,000.00 -
南京圣和投资集团有限公司府邸 5,000.00 -
酒店分公司 - 56,274.14
上海安能聚创供应链管理有限公 - 826,928.23
司 - 10,000.00
司
215,000.00 1,003,717.38
应付账款
妍丽化妆品（中国）有限公司 134,627.59 130,309.31
金可儿（上海）床具有限公司 59,106.47 -
193,734.06 130,309.31
预付账款
江苏星瑞堂置业管理有限公司 44,410.27 -
合同负债
山东星贝保险经纪有限公司 32,005.86 -
北京猿力教育科技有限公司 1,509.43 -
33,515.29 -
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十、 关联方关系及其交易（续）
6. 关键管理人员薪酬
2021年 2020年
关键管理人员薪酬 6,101,695.69 6,622,413.78
十一、承诺及或有事项
1. 重要承诺事项
2021年 2020年
已签约但未拨备购置非流动资产 73,075,790.35 -
2. 或有事项
2021年12月31日 2020年12月31日
工程施工合同纠纷（注1） 8,770,606.30 2,000,000.00
未决诉讼或仲裁形成的
或有负债合计 8,770,606.30 2,000,000.00
注1：2020年4月，上海环创机电工程有限公司（以下简称“上海环创”）为原告，以
孩子王儿童用品股份有限公司（以下简称“本公司”）子公司童联供应链有限公司
（以下简称“童联供应链”）、浙江天元建设（集团）股份有限公司（以下简称“浙
江天元”）为共同被告。要求判令浙江天元和童联供应链支付拖欠工程款人民币
2,000,000.00元及相应的利息损失。2020年6月4日，江苏省江宁区经济技术开发区人
民 法 院 作 出 （ 2020 ） 苏 0191 民 初 1082 号 《 民 事 裁 定 书 》 ， 童 联 供 应 链 人 民 币
2,000,000.00 元 银 行 存 款 被 冻 结 。 2021 年 12 月 3 日 ， 南 京 市 中 级 人 民 法 院 作 出
（2021）苏01民终7851号判决书，判决驳回原审原告上海环创安装工程集团有限公司
的诉讼请求。一审案件受理费、财产保全费，均由上海环创安装工程集团有限公司负
担。该裁定为终审裁定。
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财务报表附注（续）
2021年度 人民币元
十一、承诺及或有事项
2. 或有事项（续）
2021年11月，浙江天 元为原告，以本公司及 子公司童联供应链为共 同被告（案号
（2021）苏0191民初7372号）（以下简称“7372号案件”）。浙江天元诉求本公司及
童联供应链支付工程款（质保金）8,770,606.30元及利息。2021年11月29日，江苏省江
宁区经济技术开发区人民法院作出（2021）苏0191民初7372号《民事裁定书》，童联供
应链人民币8,000,000.00元银行存款被冻结。2012年12月27日，江宁经济技术开发区人
民法院作出（2021）苏0191民初7372号民事裁定书，因本案要以原告童联供应链有限公
司与被告浙江天元建设（集团）股份有限公司、上海环创安装工程集团有限公司、南京
市平盛市政工程有限公司、江苏鲁邦建设有限公司建设工程合同纠纷案（2021）苏0191
民初6233 号的审理结果为依据，而该案尚未审结，故裁定中止诉讼。截至2021年12月
31日，本集团账面已确认相关应付工程质保金。
十二、其他重要事项
1． 分部报告
经营分部
就管理而言，本集团有单一的经营分部，经营母婴产品零售业。本集团所有业务
都在中国，来自外部客户的收入均通过母婴产品零售和相关业务产生。
其他信息
本集团的产品和劳务信息详见附注五、35。本集团所有非流动资产均位于中国境
内。2021年度，没有来自单一客户的销售收入到达集团收入的10%以上 （2020
年：无）。
2. 租赁
（1） 作为出租人
经营租赁
与经营租赁有关的损益列示如下：
2021年 2020年
租赁收入 62,449,025.27 54,740,147.05
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2021年度 人民币元
十二、其他重要事项（续）
2. 租赁（续）
（1） 作为出租人（续）
根据与承租人签订的租赁合同，不可撤销租赁的最低租赁收款额如下：
2021年 2020年
1年以内(含1年) 35,931,367.91 53,624,491.94
1年至2年(含2年) 17,957,985.28 31,395,476.71
2年至3年(含3年) 6,877,673.65 14,969,578.15
3年以上 1,743,058.11 6,981,385.03
62,510,084.95 106,970,931.83
（2） 作为承租人
2021年
租赁负债利息费用 111,630,301.89
计入当期损益的采用简化处理的短期租赁费用 14,189,614.39
计入当期损益的采用简化处理的低价值资产
租赁费用（短期租赁除外） 353,415.63
未纳入租赁负债计量的可变租赁付款额 44,605,861.57
转租使用权资产取得的收入 58,146,258.69
与租赁相关的总现金流出 606,232,807.69
重大经营租赁（仅适用于2021年1月1日前）
根据与出租人签订的租赁合同，不可撤销租赁的最低租赁付款额如下：
2020年
1年以内(含1年) 523,912,180.37
1年至2年(含2年) 535,098,018.23
2年至3年(含3年) 516,268,439.46
3年以上 1,969,081,333.04
3,544,359,971.10
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十三、资产负债表日后事项
于 2022 年 4 月 26 日，本公司第二届董事会召开第十四次会议，批准 2021 年度
利润分配预案，分配现金股利人民币 21,760,000.00 元，即每 10 股现金股利人民
币 0.2 元（含税）。
十四、公司财务报表主要项目注释
1. 应收账款
应收账款信用期通常为1个月，主要结算户可以延长至3个月。应收账款并不计
息。
应收账款的账龄分析如下：
2021年 2020年
180天以内 723,868,565.97 390,819,652.92
181天至360天 2,835,529.91 227,295.58
360天以上 615,220.28 59,987.14
727,319,316.16 391,106,935.64
减：坏账准备 4,465,343.20 1,531,997.33
722,853,972.96 389,574,938.31
应收账款坏账准备的变动如下：
年初余额 本年计提 本年转回 年末余额
2021年 1,531,997.33 2,933,345.87 - 4,465,343.20
2020年 1,018,522.78 513,474.55 - 1,531,997.33
2021年
账面金额 坏账准备
金额 比例 金额 计提比例
（%） （%）
单项计提坏账准备 2,298,440.13 0.32 1,149,220.07 50.00
按信用风险特征组合
计提坏账准备 725,020,876.03 99.68 3,316,123.13 0.46
727,319,316.16 100.00 4,465,343.20 0.61
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2021年度 人民币元
十四、公司财务报表主要项目注释（续）
1. 应收账款（续）
2020年
账面金额 坏账准备
金额 比例（%） 金额 计提比例
（%）
按信用风险特征组合
计提坏账准备 391,106,935.64 100.00 1,531,997.33 0.39
于2021年12月31日，单项计提坏账准备的应收账款情况如下：
账面余额 坏账准备 预期信用损失率 计提理由
（%）
双方停止合作，
客户A 2,298,440.13 1,149,220.07 50.00 有回收风险
2021年，本公司采用预期损失法计提坏账准备的应收账款情况如下：
2021年
估计发生违约的 预期信用损失率 整个存续期预期
账面余额 信用损失
180天以内 723,361,695.80 0.34% 2,445,266.00
181天至360天 1,043,959.95 24.49% 255,636.85
360天以上 615,220.28 100.00% 615,220.28
725,020,876.03 3,316,123.13
2020年，本公司采用预期损失法计提坏账准备的应收账款情况如下：
2020年
估计发生违约的 预期信用损失率 整个存续期预期
账面余额 信用损失
180天以内 390,819,652.92 0.36% 1,415,527.24
181天至360天 227,295.58 24.85% 56,482.95
360天以上 59,987.14 100.00% 59,987.14
391,106,935.64 1,531,997.33
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十四、公司财务报表主要项目注释（续）
1. 应收账款（续）
于2021年12月31日、2020年12月31日，位列前五名的应收账款年末余额、占应
收账款年末余额合计数的比例以及相应计提的坏账准备年末余额分别如下：
2021年12月31日：
单位名称 年末余额 占应收账款 坏账准备
年末余额 年末余额
比例(%)
南京亿略卓电子商贸有限公司 200,688,642.56 27.59 -
四川亿略卓电子商务有限公司 161,889,506.75 22.26 -
安徽童联孩子王儿童用品有限公司 92,527,592.76 12.72 -
杭州孩子王儿童用品有限公司 48,327,754.84 6.64 -
广东孩子王儿童用品有限公司 33,633,703.07 4.62 -
537,067,199.98 73.83 -
2020年12月31日：
单位名称 年末余额 占应收账款 坏账准备
年末余额 年末余额
比例(%)
南京亿略卓电子商贸有限公司 91,289,380.94 23.34 -
安徽童联孩子王儿童用品有限公司 54,746,940.20 14.00 -
杭州孩子王儿童用品有限公司 53,316,364.43 13.63 -
四川亿略卓电子商务有限公司 46,206,113.00 11.81 -
江苏孩享乐儿童用品有限公司 28,399,225.56 7.26 -
273,958,024.13 70.04 -
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十四、公司财务报表主要项目注释（续）
2. 其他应收款
2021年 2020年
应收股利 - 28,000,000.00
其他应收款 96,336,160.06 212,652,575.28
96,336,160.06 240,652,575.28
应收股利
2021年 2020年
重庆童联孩子王儿童用品有限公司 - 7,000,000.00
上海爱乐孩子王实业有限公司 - 3,000,000.00
四川孩子王儿童用品有限公司 - 7,000,000.00
上海童渠信息技术有限公司 - 11,000,000.00
- 28,000,000.00
其他应收款
2021年 2020年
180天以内 98,285,676.07 217,273,106.35
181-360天 2,586,637.06 256,637.15
360天以上 916,642.12 482,430.29
101,788,955.25 218,012,173.79
减：坏账准备 5,452,795.19 5,359,598.51
96,336,160.06 212,652,575.28
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十四、公司财务报表主要项目注释（续）
2. 其他应收款（续）
其他应收款按性质分类如下：
2021年 2020年
应收供应商款项 65,708,662.69 76,681,490.51
子公司往来款 33,459,990.92 140,011,587.02
应收租赁费 1,015,846.49 482,574.07
备用金 459,824.90 313,446.81
其他 1,144,630.25 523,075.38
101,788,955.25 218,012,173.79
减：坏账准备 5,452,795.19 5,359,598.51
96,336,160.06 212,652,575.28
其他应收款按照12个月预期信用损失及整个存续期预期信用损失分别计提的坏账
准备的变动如下：
2021年
第一阶段 第二阶段 第三阶段 合计
未来12个月 整个存续期 已发生信用
预期信用损失 预期信用损失 减值金融资产
（整个存续期
预期信用损失）
年初余额 5,359,598.51 - - 5,359,598.51
年初余额在本年
--转入第二阶段 (19,230.96 ) 19,230.96 - -
本年计提 740,828.89 4,702,673.87 - 5,443,502.76
本年转回 (5,333,225.88 ) (17,080.20 ) - (5,350,306.08 )
年末余额 747,970.56 4,704,824.63 - 5,452,795.19
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财务报表附注（续）
2021年度 人民币元
十四、公司财务报表主要项目注释（续）
2. 其他应收款（续）
其他应收款按照12个月预期信用损失及整个存续期预期信用损失分别计提的坏账
准备的变动如下：（续）
2020年
第一阶段
未来12个月
预期信用损失
年初余额 3,200,719.95
本年计提 2,158,878.56
年末余额 5,359,598.51
影响损失准备变动的其他应收款账面余额显著变动具体如下：
2021 年
第一阶段 第二阶段 第三阶段 合计
未来12个月 整个存续期 已发生信用
预期信用损失 预期信用损失 减值金融资产
（整个存续期
预期信用损失）
年初余额 218,012,173.79 - - 218,012,173.79
年初余额在本年
--转入第二阶段 (21,460.68 ) 21,460.68 - -
本年新增 78,864,368.40 9,454,680.42 - 88,319,048.82
本年收回 (204,518,696.87 ) (23,570.49 ) - (204,542,267.36 )
年末余额 92,336,384.64 9,452,570.61 - 101,788,955.25
2020 年
第一阶段
未来12个月
预期信用损失
年初余额 95,178,894.39
本年新增 186,400,219.77
本年收回 (63,566,940.37)
年末余额 218,012,173.79
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2. 其他应收款（续）
于2021年12月31日，其他应收款金额前五名如下：
年末余额 占其他应收款 性质 账龄 坏账准备
余额比例
（%） 年末余额
第一名 26,368,128.21 25.90 供应商款项 一年以内 355,969.73
第二名 18,705,593.21 18.38 关联方往来 一年以内 -
第三名 16,900,178.93 16.60 供应商款项 一年以内 234,800.18
第四名 10,018,642.07 9.84 关联方往来 一年以内 -
第五名 6,534,470.97 6.42 供应商款项 一年以内 88,215.36
78,527,013.39 77.14 678,985.27
于2020年12月31日，其他应收款金额前五名如下：
年末余额 占其他应收款 性质 账龄 坏账准备
余额比例（%
） 年末余额
第一名 120,180,862.17 55.13 关联方往来 一年以内 -
第二名 49,593,822.45 22.75 供应商款项 一年以内 3,149,207.73
第三名 14,843,549.76 6.81 供应商款项 一年以内 942,565.41
第四名 13,069,931.46 6.00 关联方往来 一年以内 -
第五名 5,773,799.30 2.65 供应商款项 一年以内 366,636.26
203,461,965.14 93.34 4,458,409.40
应收资金集中管理款
2021年12月31日 2020年12月31日
应收资金集中管理款 33,459,990.92 140,011,587.02
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财务报表附注（续）
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3. 长期股权投资
2021年12月31日 2020年12月31日
子公司 1,295,254,000.00 1,288,754,000.00
2021年 本年变动
年初余额 追加投资 减少投资 年末余额
安徽童联孩子王儿童用品有限公司 5,000,000.00 - - 5,000,000.00
重庆童联孩子王儿童用品有限公司 5,000,000.00 - - 5,000,000.00
上海爱乐孩子王实业有限公司 80,000,000.00 - - 80,000,000.00
四川孩子王儿童用品有限公司 5,000,000.00 - - 5,000,000.00
湖北孩子王儿童用品有限公司 5,000,000.00 - - 5,000,000.00
湖南童联儿童用品有限公司 5,000,000.00 - - 5,000,000.00
杭州孩子王儿童用品有限公司 50,000,000.00 - - 50,000,000.00
山东孩子王儿童用品有限公司 40,000,000.00 - - 40,000,000.00
青岛孩子王儿童用品有限公司 25,000,000.00 - - 25,000,000.00
宁波孩子王儿童用品有限公司 15,000,000.00 - - 15,000,000.00
河北孩子王儿童用品有限公司 5,000,000.00 - - 5,000,000.00
广东孩子王儿童用品有限公司 30,000,000.00 - - 30,000,000.00
陕西孩子王儿童用品有限公司 5,000,000.00 - - 5,000,000.00
天津童联孩子王儿童用品有限公司 110,000,000.00 - - 110,000,000.00
河南童联孩子王儿童用品有限公司 205,000,000.00 - - 205,000,000.00
辽宁孩子王儿童用品有限公司 15,000,000.00 - - 15,000,000.00
上海童渠信息技术有限公司 38,000,000.00 - - 38,000,000.00
福建孩子王儿童用品有限公司 20,000,000.00 - - 20,000,000.00
厦门童联孩子王儿童用品有限公司 3,500,000.00 1,500,000.00 - 5,000,000.00
广西爱乐儿童用品有限公司 5,000,000.00 - - 5,000,000.00
江西孩子王儿童用品有限公司 5,000,000.00 - - 5,000,000.00
香港孩子王商贸有限公司 447,500,000.00 - - 447,500,000.00
童联供应链有限公司 154,754,000.00 - - 154,754,000.00
贵州孩子王儿童用品有限公司 5,000,000.00 - - 5,000,000.00
深圳市童联儿童用品有限公司 5,000,000.00 - - 5,000,000.00
云南孩子王儿童用品有限公司 - 5,000,000.00 - 5,000,000.00
1,288,754,000.00 6,500,000.00 - 1,295,254,000.00
140
孩子王儿童用品股份有限公司
财务报表附注（续）
2021年度 人民币元
十四、公司财务报表主要项目注释（续）
3. 长期股权投资（续）
2020年 本年变动
年初余额 追加投资 减少投资 年末余额
安徽童联孩子王儿童用品有限公司 5,000,000.00 - - 5,000,000.00
重庆童联孩子王儿童用品有限公司 5,000,000.00 - - 5,000,000.00
上海爱乐孩子王实业有限公司 80,000,000.00 - - 80,000,000.00
四川孩子王儿童用品有限公司 5,000,000.00 - - 5,000,000.00
湖北孩子王儿童用品有限公司 5,000,000.00 - - 5,000,000.00
湖南童联儿童用品有限公司 5,000,000.00 - - 5,000,000.00
杭州孩子王儿童用品有限公司 50,000,000.00 - - 50,000,000.00
山东孩子王儿童用品有限公司 40,000,000.00 - - 40,000,000.00
青岛孩子王儿童用品有限公司 25,000,000.00 - - 25,000,000.00
宁波孩子王儿童用品有限公司 15,000,000.00 - - 15,000,000.00
河北孩子王儿童用品有限公司 5,000,000.00 - - 5,000,000.00
广东孩子王儿童用品有限公司 30,000,000.00 - - 30,000,000.00
陕西孩子王儿童用品有限公司 5,000,000.00 - - 5,000,000.00
天津童联孩子王儿童用品有限公司 110,000,000.00 - - 110,000,000.00
河南童联孩子王儿童用品有限公司 5,000,000.00 200,000,000.00 - 205,000,000.00
辽宁孩子王儿童用品有限公司 15,000,000.00 - - 15,000,000.00
上海童渠信息技术有限公司 38,000,000.00 - - 38,000,000.00
福建孩子王儿童用品有限公司 20,000,000.00 - - 20,000,000.00
厦门童联孩子王儿童用品有限公司 3,500,000.00 - - 3,500,000.00
广西爱乐儿童用品有限公司 5,000,000.00 - - 5,000,000.00
江西孩子王儿童用品有限公司 5,000,000.00 - - 5,000,000.00
香港孩子王商贸有限公司 202,000,000.00 245,500,000.00 - 447,500,000.00
童联供应链有限公司 154,754,000.00 - - 154,754,000.00
贵州孩子王儿童用品有限公司 5,000,000.00 - - 5,000,000.00
深圳市童联儿童用品有限公司 5,000,000.00 - - 5,000,000.00
843,254,000.00 445,500,000.00 - 1,288,754,000.00
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孩子王儿童用品股份有限公司
财务报表附注（续）
2021年度 人民币元
十四、公司财务报表主要项目注释（续）
4. 营业收入及成本
2021年 收入 成本
主营业务 8,307,768,026.99 6,628,800,787.11
其他业务 25,657,927.16 9,385,340.00
8,333,425,954.15 6,638,186,127.11
2020年 收入 成本
主营业务 7,331,342,469.64 5,767,626,344.32
其他业务 19,496,218.15 5,557,650.90
7,350,838,687.79 5,773,183,995.22
2021年 2020年
母婴商品销售收入 7,438,553,060.22 6,612,215,724.90
供应商服务收入 643,349,048.49 518,563,591.22
母婴服务收入 232,242,658.20 202,395,447.62
招商收入 18,377,843.35 16,722,832.33
其他收入 903,343.89 941,091.72
8,333,425,954.15 7,350,838,687.79
5. 投资收益
2021年 2020年
按成本法核算的长期股权投资收益 - 48,000,000.00
对非金融机构的利息收入 - 243,393.13
交易性金融资产持有期间的投资收益 49,515,215.48 49,274,428.30
49,515,215.48 97,517,821.43
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孩子王儿童用品股份有限公司
补充资料
2021年度 人民币元
1. 非经常性损益明细表
2021 年
非流动资产处置收益 3,962,953.49
计入当期损益的政府补助 48,431,213.64
持有交易性金融资产取得的投资收益 55,789,924.92
持有交易性金融资产产生的公允价值变动损益 7,400,057.66
除上述各项之外的其他营业外收支 (12,013,706.02 )
小计 103,570,443.69
所得税影响数 23,473,583.94
80,096,859.75
本集团对非经常性损益项目的确认依照《公开发行证券的公司信息披露解释性公
告第1号——非经常性损益》（证监会公告[2008]43号）的规定执行。
2. 净资产收益率和每股收益
2021年度 2021年度
净资产收益率 基本每股收益
加权平均 人民币元
归属于公司普通股股东的净利润 8.83% 0.2022
扣除非经常性损益后归属于公司普通股
股东的净利润 5.32% 0.1219
2020年度 2020年度
净资产收益率 基本每股收益
加权平均 人民币元
归属于公司普通股股东的净利润 20.64% 0.3994
扣除非经常性损益后归属于公司普通股
股东的净利润 16.38% 0.3169
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