锐捷网络股份有限公司
首次公开发行股票并在创业板上市
初步询价及推介公告
保荐机构（联席主承销商）：中信证券股份有限公司
联席主承销商：兴业证券股份有限公司
特别提示
锐捷网络股份有限公司（以下简称“锐捷网络”、“发行人”或“公司”）
根据《证券发行与承销管理办法》（证监会令[第 144 号]）（以下简称“《管理
办法》”）《创业板首次公开发行股票注册管理办法（试行）》（证监会令〔第
167 号〕）（以下简称“《注册办法》”）、《创业板首次公开发行证券发行与
承销特别规定》（证监会公告〔2021〕21 号，以下简称“《特别规定》”）、《深
圳证券交易所创业板首次公开发行证券发行与承销业务实施细则（2021 年修订）》
（深证上〔2021〕919 号）（以下简称“《业务实施细则》”）、《深圳市场首
次公开发行股票网上发行实施细则》（深证上〔2018〕279 号）（以下简称“《网
上发行实施细则》”）及《深圳市场首次公开发行股票网下发行实施细则（2020
年修订）》（深证上〔2020〕483 号）（以下简称“《网下发行实施细则》”）、
《注册制下首次公开发行股票承销规范》（中证协发〔2021〕213 号）（以下简
称“《承销规范》”）、《首次公开发行股票网下投资者管理细则》（中证协发
〔2018〕142 号）、《注册制下首次公开发行股票网下投资者管理规则》（中证
协发〔2021〕212 号）（以下简称“《网下投资者管理规则》”）、《首次公开
发行股票配售细则》（中证协发〔2018〕142 号）等相关规定，以及深圳证券交
易所（以下简称“深交所”）有关股票发行上市规则和最新操作指引等有关规定
组织实施首次公开发行股票并在创业板上市。
中信证券股份有限公司（以下简称“中信证券”或“保荐机构（联席主承销
商）”）担任本次发行的保荐机构（联席主承销商），兴业证券股份有限公司（以
下简称“兴业证券”）担任本次发行的联席主承销商（中信证券和兴业证券以下
合称“联席主承销商”）。
1
本次初步询价及网下发行均通过深交所网下发行电子平台（以下简称“网下
发行电子平台”）及中国证券登记结算有限责任公司深圳分公司（以下简称“中
国结算深圳分公司”）登记结算平台进行，请网下投资者认真阅读本公告。关于
初步询价和网下发行的详细内容，请查阅深交所网站（http://www.szse.cn）公布
的《网下发行实施细则》等相关规定。
敬请投资者重点关注本次发行流程、网上网下申购及缴款、弃购股份处理等
方面，具体内容如下：
1、本次发行采用向战略投资者定向配售（以下简称“战略配售”）、网下
向符合条件的投资者询价配售（以下简称“网下发行”）和网上向持有深圳市场
非限售 A 股股份或非限售存托凭证市值的社会公众投资者定价发行（以下简称
“网上发行”）相结合的方式进行。
本次发行的战略配售、初步询价及网上网下发行由联席主承销商负责组织实
施。初步询价及网下发行通过网下发行电子平台（https://eipo.szse.cn）及中国结
算深圳分公司登记结算平台实施；网上发行通过深交所交易系统（以下简称“交
易系统”）进行。
本次发行的战略配售由发行人的高级管理人员和核心员工参与本次战略配
售设立的专项资产管理计划和保荐机构相关子公司跟投（如有）组成。如本次发
行价格超过剔除最高报价后网下投资者报价的中位数和加权平均数以及剔除最
高报价后通过公开募集方式设立的证券投资基金（以下简称“公募基金”）、全
国社会保障基金（以下简称“社保基金”）、基本养老保险基金（以下简称“养
老金”）、根据《企业年金基金管理办法》设立的企业年金基金（以下简称“企
业年金基金”）和符合《保险资金运用管理办法》等规定的保险资金（以下简称
“保险资金”）报价中位数、加权平均数孰低值，保荐机构相关子公司将按照相
关规定参与本次发行的战略配售。战略配售相关情况见本公告“二、战略配售的
相关安排”。
发行人和联席主承销商将在《锐捷网络股份有限公司首次公开发行股票并在
创业板上市发行公告》（以下简称“《发行公告》”）中披露向战略投资者配售
的股票总量、认购数量、占本次发行股票数量的比例以及持有期限等信息。
2、发行人和联席主承销商将通过网下初步询价直接确定发行价格，网下不
再进行累计投标询价。
2
3、网下发行对象：符合《网下投资者管理规则》中确定的条件及要求的证
券公司、基金管理公司、信托公司、财务公司、保险公司、合格境外机构投资者
以及符合一定条件的私募基金管理人等专业机构投资者。
4、初步询价：本次发行初步询价时间为 2022 年 11 月 4 日（T-4 日）09:30-
15:00。在上述时间内，符合条件的网下投资者可通过深交所网下发行电子平台
填写、提交拟申购价格和拟申购数量。
网下投资者在本次初步询价开始前，应通过深交所网下发行电子平台提交
定价依据和内部研究报告给出的建议价格或价格区间。未在询价开始前提交定
价依据和建议价格或价格区间的网下投资者，不得参与本次询价。
参与创业板网下询价的投资者可以为其管理的多个配售对象分别填报不同
的报价，每个网下投资者最多填报 3 个报价，且最高报价不得高于最低报价的
120%。网下投资者及其管理的配售对象报价应当包含每股价格和该价格对应的
拟申购股数，同一配售对象只能有一个报价。
相关申报一经提交，不得全部撤销。因特殊原因需要调整报价的，应重新履
行报价决策程序，在深交所网下发行电子平台填写说明改价理由、改价幅度的逻
辑计算依据以及之前报价是否存在定价依据不充分、报价决策程序不完备等情
况，并将有关材料存档备查。
网下投资者申报价格的最小变动单位为 0.01 元，初步询价阶段网下配售对
象最低拟申购数量设定为 100 万股，拟申购数量最小变动单位设定为 10 万股，
即网下投资者指定的配售对象的拟申购数量超过 100 万股的部分必须是 10 万股
的整数倍。本次网下发行每个配售对象的申购股数上限为 2,500 万股，约占网下
初始发行数量的 53.92%。
网下投资者及其管理的配售对象应严格遵守行业监管要求，加强风险控制
和合规管理，审慎合理确定申购价格和申购数量。参与初步询价时，请特别留意
申报价格和申购数量对应的申购金额是否超过其提供给联席主承销商及在深交
所网下发行电子平台填报的 2022 年 10 月 28 日（T-9 日）的资产规模或资金规
模。联席主承销商发现配售对象不遵守行业监管要求，超过其向联席主承销商提
交资产证明材料中相应资产规模或资金规模申购的，则该配售对象的申购无效。
参与本次锐捷网络网下询价的投资者应在 2022 年 11 月 3 日（T-5 日）中午
12:00 前将资产证明材料通过中信证券 IPO 网下投资者资格核查系统（网址：
3
https://www.citics.com/ipo/login/index.html）提交给联席主承销商。如投资者拒
绝配合核查、未能完整提交相关材料或者提交的材料不足以排除其存在法律、法
规、规范性文件禁止参与网下发行情形的，发行人和联席主承销商将拒绝其参与
本次网下发行、将其报价作为无效报价处理或不予配售，并在《发行公告》中予
以披露。网下投资者违反规定参与本次新股网下发行的，应自行承担由此产生的
全部责任。
特别提示一：为促进网下投资者审慎报价，深交所在网下发行电子平台上新
增了定价依据核查功能。要求网下投资者按以下要求操作：
网下投资者需在深交所网下发行电子平台页面显示“锐捷网络初步询价已
启动（待开始）”后、初步询价当天上午 09:30 前，通过网下发行电子平台
（https://eipo.szse.cn）提交定价依据并填报建议价格或价格区间。未在询价开始
前提交定价依据和建议价格或价格区间的网下投资者，不得参与询价。
网下投资者应按照内部研究报告给出的建议价格或价格区间进行报价，原
则上不得超出研究报告建议价格区间。
特别提示二：网下投资者及其管理的配售对象应严格遵守行业监管要求，如
实向联席主承销商提交资产规模或资金规模证明材料，确保其填写的“配售对象
资产规模明细表”与其提供的上述证明材料中相应的资产证明金额保持一致，且
配售对象申购金额不得超过上述证明材料及“配售对象资产规模明细表”中相应
的资产规模或资金规模。配售对象为公募基金、基金专户、资产管理计划和私募
基金等产品的，以初步询价日前第五个交易日即 2022 年 10 月 28 日（T-9 日）
的产品总资产为准；配售对象为自营投资账户的，以公司出具的初步询价日前第
五个交易日即 2022 年 10 月 28 日（T-9 日）自营账户资金规模说明为准。上述
证明材料需加盖公司公章或外部证明机构公章。
特别提示三：为促进网下投资者审慎报价，便于核查创业板网下投资者资产
规模，深交所在网下发行电子平台上新增了资产规模核查功能。要求网下投资者
按以下要求操作：
初步询价期间，投资者报价前须在深交所网下发行电子平台
（https://eipo.szse.cn）如实填写截至 2022 年 10 月 28 日（T-9 日）的资产规模
或资金规模，投资者填写的资产规模或资金规模应当与其向联席主承销商提交
的资产规模或资金规模证明材料中的金额保持一致。投资者需严格遵守行业监
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管要求，合理确定申购规模，申购金额不得超过向联席主承销商提交的资产证明
材料中相应资产规模或资金规模。
5、网下剔除比例规定：初步询价结束后，发行人和联席主承销商根据剔除
不符合要求投资者条件报价的初步询价结果，对所有符合条件的网下投资者所属
配售对象的报价按照拟申购价格由高到低、同一拟申购价格上按配售对象的拟申
购数量由小到大、同一拟申购价格同一拟申购数量的按申报时间（申报时间以深
交所网下发行电子平台记录为准）由晚到早、同一拟申购价格同一拟申购数量同
一申报时间上按深交所网下发行电子平台自动生成的配售对象顺序从后到前的
顺序排序，剔除报价最高部分配售对象的报价，剔除的拟申购量为所有网下投资
者拟申购总量的 1%。当拟剔除的最高拟申购价格部分中的最低价格与确定的发
行价格相同时，对该价格上的申购不再剔除。剔除部分不得参与网下申购。
在剔除最高部分报价后，发行人和联席主承销商将综合有效认购倍数、行业
可比公司估值水平、发行人所处行业、发行人基本面、市场情况、募集资金需求
及承销风险等因素，协商确定发行价格、有效报价投资者数量及有效拟申购数量。
发行人和联席主承销商按照上述原则确定的有效报价网下投资者家数不少于 10
家。
发行价格如超过剔除最高报价后网下投资者报价的中位数和加权平均数以
及剔除最高报价后公募基金、社保基金、养老金、企业年金基金和保险资金报价
中位数和加权平均数孰低值，或本次发行定价对应市盈率高于同行业可比上市
公司二级市场平均市盈率（中证指数有限公司发布的同行业最近一个月静态平
均市盈率），发行人和联席主承销商将在网上申购前发布《锐捷网络股份有限公
司首次公开发行股票并在创业板上市投资风险特别公告》（以下简称“《投资风
险特别公告》”），详细说明定价合理性，提示投资者注意投资风险。
有效报价是指网下投资者申报的不低于发行人和联席主承销商确定的发行
价格，且未作为最高报价部分被剔除，同时符合发行人和联席主承销商事先确定
且公告的其他条件的报价。在初步询价期间提交有效报价的网下投资者方可且必
须参与网下申购。联席主承销商已聘请北京德恒律师事务所对本次发行和承销全
程进行即时见证，并将对网下投资者资质、询价、定价、配售、资金划拨、信息
披露等有关情况的合规有效性发表明确意见。
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6、限售期安排：本次发行的股票中，网上发行的股票无流通限制及限售期
安排，自本次公开发行的股票在深交所上市之日起即可流通。
网下发行部分采用比例限售方式，网下投资者应当承诺其获配股票数量的
10%（向上取整计算）限售期限为自发行人首次公开发行并上市之日起 6 个月。
即每个配售对象获配的股票中，90%的股份无限售期，自本次发行股票在深交所
上市交易之日起即可流通；10%的股份限售期为 6 个月，限售期自本次发行股票
在深交所上市交易之日起开始计算。
网下投资者参与初步询价报价及网下申购时，无需为其管理的配售对象填写
限售期安排，一旦报价即视为接受本公告所披露的网下限售期安排。
战略配售股份限售期安排见本公告“二、战略配售的相关安排”。
7、市值要求：
网下投资者：以初步询价开始前两个交易日 2022 年 11 月 2 日（T-6 日）为
基准日，参与本次发行初步询价的以封闭方式运作的创业板主题公募基金与战略
配售基金在该基准日前 20 个交易日（含基准日）所持有深圳市场非限售 A 股股
份和非限售存托凭证日均市值应为 1,000 万元（含）以上，其他参与本次发行的
初步询价网下投资者及其管理的配售对象在该基准日前 20 个交易日（含基准日）
所持有深圳市场非限售 A 股股份和非限售存托凭证日均市值应为 6,000 万元（含）
以上。配售对象证券账户开户时间不足 20 个交易日的，按 20 个交易日计算日均
持有市值。具体市值计算规则按照《网下发行实施细则》执行。
网上投资者：投资者持有 10,000 元以上（含 10,000 元）深交所非限售 A 股
股份和非限售存托凭证市值的，可在 2022 年 11 月 10 日（T 日）参与本次发行
的网上申购。其中自然人需根据《深圳证券交易所创业板投资者适当性管理实施
办法（2020 年修订）》等规定已开通创业板市场交易权限（国家法律、法规禁止
者除外）。每 5,000 元市值可申购 500 股，不足 5,000 元的部分不计入申购额度。
每一个申购单位为 500 股，申购数量应当为 500 股或其整数倍，但申购上限不得
超过本次网上初始发行股数的千分之一，具体网上发行数量将在《发行公告》中
披露。投资者持有的市值按其 2022 年 11 月 8 日（T-2 日）前 20 个交易日（含 T-
2 日）的日均持有市值计算，可同时用于 2022 年 11 月 10 日（T 日）申购多只新
股。投资者相关证券账户开户时间不足 20 个交易日的，按 20 个交易日计算日均
持有市值。投资者持有的市值应符合《网上发行实施细则》的相关规定。
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8、网下网上申购：本次网下发行申购日与网上发行申购日同为 2022 年 11
月 10 日（T 日）。其中，网下申购时间为 09:30-15:00，网上申购时间为 09:15-
11:30，13:00-15:00。投资者在 2022 年 11 月 10 日（T 日）进行网上和网下申购
时无需缴付申购资金。
发行人和联席主承销商在网上网下申购结束后，将根据网上申购情况于
2022 年 11 月 10 日（T 日）决定是否启动回拨机制，对网下、网上发行的规模进
行调节。回拨机制的具体安排请参见本公告中的“七、回拨机制”。
9、网上投资者应当自主表达申购意向，不得全权委托证券公司代其进行新
股申购。
10、获配投资者缴款与弃购股份处理：网下投资者应根据《锐捷网络股份有
限公司首次公开发行股票并在创业板上市网下发行初步配售结果公告》（以下简
称“《网下发行初步配售结果公告》”），于 2022 年 11 月 14 日（T+2 日）16:00
前，按最终确定的发行价格与获配数量，及时足额缴纳新股认购资金。
网上投资者申购新股中签后，应根据《锐捷网络股份有限公司首次公开发行
股票并在创业板上市网上摇号中签结果公告》（以下简称“《网上摇号中签结果
公告》”）履行资金交收义务，确保其资金账户在 2022 年 11 月 14 日（T+2 日）
日终有足额的新股认购资金，投资者款项划付需遵守投资者所在证券公司的相关
规定。
网下和网上投资者放弃认购部分的股份由保荐机构（联席主承销商）包销。
11、中止发行情况：当出现网下和网上投资者缴款认购的股份数量合计不足
扣除最终战略配售数量后本次公开发行数量的 70%时，发行人和联席主承销商
将中止本次新股发行，并就中止发行的原因和后续安排进行信息披露。具体中止
条款请见“十一、中止发行情况”。
12、违约责任：提供有效报价的网下投资者未参与申购或者获得初步配售的
网下投资者未及时足额缴纳认购款的，将被视为违约并应承担违约责任，联席主
承销商将违约情况报中国证券业协会备案。配售对象在北京证券交易所（以下简
称“北交所”）、上海证券交易所（以下简称“上交所”）、深交所股票市场各
板块的违规次数合并计算。被列入限制名单期间，该配售对象不得参与北交所、
上交所、深交所股票市场各板块相关项目的网下询价和配售。
网上投资者连续 12 个月内累计出现 3 次中签但未足额缴款的情形时，自结
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算参与人最近一次申报其放弃认购的次日起 6 个月（按 180 个自然日计算，含
次日）内不得参与新股、存托凭证、可转换公司债券、可交换公司债券网上申购。
13、本次股票发行后拟在创业板上市，该市场具有较高的投资风险。创业板
公司具有研发投入大、经营风险高、业绩不稳定、退市风险高等特点，投资者面
临较大的市场风险。投资者应充分了解创业板市场的投资风险及本公司《锐捷网
络股份有限公司首次公开发行股票并在创业板上市招股意向书》（以下简称“《招
股意向书》”）中披露的风险因素，审慎作出投资决定。
投资者需充分了解有关新股发行的相关法律法规，认真阅读本公告的各项内
容，知悉本次发行的定价原则和配售原则，在提交报价前应确保不属于禁止参与
网下询价的情形，并确保其申购数量和未来持股情况符合相关法律法规及主管部
门的规定。投资者一旦提交报价，联席主承销商视为该投资者承诺：投资者参与
本次报价符合法律法规和本公告的规定，由此产生的一切违法违规行为及相应后
果由投资者自行承担。
14、发行人和联席主承销商承诺，截至本公告发布日，不存在影响本次发行
的会后事项。
有关本询价公告和本次发行的相关问题由联席主承销商保留最终解释权。
估值及投资风险提示
新股投资具有较大的市场风险，投资者需要充分了解新股投资风险，仔细
研读发行人招股意向书中披露的风险，并充分考虑如下风险因素，审慎参与本次
新股发行的估值、报价和投资：
1、根据中国证券监督管理委员会（以下简称“中国证监会”）《上市公司
行业分类指引》（2012 年修订），锐捷网络所属行业为“计算机、通信和其他电
子设备制造业”（行业分类代码为 C39）。中证指数有限公司已经发布了行业平
均市盈率，请投资者决策时参考。如果本次发行市盈率高于行业平均市盈率，存
在未来发行人估值水平向行业平均市盈率水平回归、股价下跌给新股投资者带来
损失的风险。
2、投资者需充分了解有关新股发行的相关法律法规，认真阅读本公告的各
项内容，知悉本次发行的定价原则和配售原则，在提交报价前应确保不属于禁止
参与网下询价的情形，并确保其申购数量和未来持股情况符合相关法律法规及主
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管部门的规定。投资者一旦提交报价，联席主承销商视为该投资者承诺：投资者
参与本次报价符合法律法规和本公告的规定，由此产生的一切违法违规行为及相
应后果由投资者自行承担。
重要提示
1、锐捷网络股份有限公司首次公开发行不超过 68,181,818 股人民币普通股
（A 股）（以下简称“本次发行”）的申请已经深交所创业板上市委员会委员审
议通过，并已经中国证监会同意注册（证监许可〔2022〕2002 号）。发行人股票
简称为“锐捷网络”，股票代码为“301165”，该代码同时适用于本次发行的初
步询价、网下申购及网上申购。
2、本次公开发行股份 68,181,818 股，全部为公开发行新股，不安排老股转
让。本次公开发行后公司总股本 568,181,818 股，本次公开发行股份数量占公司
本次公开发行后总股本的比例约为 12.00%。
本次发行的初始战略配售数量为 10,227,271 股，约占本次发行数量的 15.00%。
战略投资者最终配售数量与初始配售数量的差额部分将回拨至网下发行。其中，
中信证券锐捷网络员工参与创业板战略配售集合资产管理计划（发行人的高级管
理人员与核心员工参与本次战略配售设立的专项资产管理计划，以下简称“锐捷
网络员工资管计划”）预计认购金额不超过 21,822.18 万元，且认购数量不超过
本次发行数量的 10.00%；保荐机构相关子公司跟投数量预计不超过本次发行数
量的 5.00%（如本次发行价格超过剔除最高报价后网下投资者报价的中位数和加
权平均数以及剔除最高报价后公募基金、社保基金、养老金、企业年金基金和保
险资金报价中位数、加权平均数孰低值，保荐机构相关子公司将按照相关规定参
与本次发行的战略配售）。最终战略配售比例和金额将在确定发行价格后确定。
最终战略配售数量与初始战略配售数量的差额将根据“七、回拨机制”的原则进
行回拨。
回拨机制启动前，网下初始发行数量为 46,364,047 股，约占扣除初始战略配
售数量后发行数量的 80.00%，网上初始发行数量为 11,590,500 股，约占扣除初
始战略配售数量后发行数量的 20.00%。最终网下、网上发行合计数量为本次发
行总数量扣除最终战略配售数量，网上及网下最终发行数量将根据回拨情况确定。
3、发行人和联席主承销商将通过网下初步询价直接确定发行价格。本次发
9
行的初步询价及网下发行由联席主承销商通过深交所网下发行电子平台组织实
施；网上发行通过深交所交易系统实施。
4、本次发行的初步询价时间为 2022 年 11 月 4 日（T-4 日）的 09:30-15:00。
网下投资者应在上述时间内通过深交所网下发行电子平台为其所管理的配售对
象填写、提交拟申购价格和拟申购数量等信息。
深交所网下发行电子平台网址为：https://eipo.szse.cn，请符合资格的网下投
资者通过上述网址参与本次发行的初步询价和网下申购，通过深交所网下发行电
子平台报价、查询的时间为初步询价和网下申购期间每个交易日 09:30-15:00。关
于深交所网下发行电子平台的相关操作办法请查阅深交所网站
（http://www.szse.cn）公布的《网下发行实施细则》的相关规定。
5、发行人将进行管理层网下路演推介及网上路演推介。发行人及联席主承
销商将于 2022 年 11 月 9 日（T-1 日）组织安排本次发行网上路演。关于网上路
演的具体信息请参阅 2022 年 11 月 8 日（T-2 日）刊登的《锐捷网络股份有限公
司首次公开发行股票并在创业板上市网上路演公告》（以下简称“《网上路演公
告》”）。
6、联席主承销商已根据《管理办法》《网下发行实施细则》及《网下投资
者管理规则》等相关制度的要求，制定了网下投资者的标准，具体标准及安排请
见本公告“三、网下投资者的资格条件与核查程序”。
只有符合联席主承销商及发行人确定的网下投资者标准要求的投资者方能
参与本次发行的初步询价。不符合相关标准而参与本次初步询价的，须自行承担
一切由该行为引发的后果。联席主承销商将在深交所网下发行电子平台中将其设
定为无效，并在《发行公告》中披露相关情况。
提请投资者注意，联席主承销商将在初步询价及配售前对网下投资者是否
存在禁止性情形进行核查，投资者应按联席主承销商的要求进行相应的配合（包
括但不限于提供公司章程等工商登记资料、安排实际控制人访谈、如实提供相关
自然人主要社会关系名单、配合其它关联关系调查等），如拒绝配合核查或其提
供的材料不足以排除其存在上述禁止性情形的，或经核查不符合配售资格的，联
席主承销商将拒绝接受其初步询价或向其进行配售。
7、综合考虑本次发行初步询价阶段网下初始发行数量及联席主承销商对发
行人的估值情况，联席主承销商将网下投资者管理的每个配售对象最低拟申购数
10
量设定为 100 万股，拟申购数量最小变动单位设定为 10 万股，即网下投资者管
理的每个配售对象的拟申购数量超过 100 万股的部分必须是 10 万股的整数倍，
且每个配售对象的拟申购数量不得超过 2,500 万股。配售对象申报价格的最小变
动单位为 0.01 元。
网下投资者及其管理的配售对象应严格遵守行业监管要求，加强风险控制和
合规管理，审慎合理确定拟申购价格和拟申购数量。参与初步询价时，请特别留
意拟申购价格和拟申购数量对应的申购金额是否超过其提供给联席主承销商及
在网下发行电子平台填报的 2022 年 10 月 28 日（T-9 日）的资产规模或资金规
模。联席主承销商发现配售对象不遵守行业监管要求，超过其向联席主承销商提
交资产证明材料中相应资产规模或资金规模申购的，则该配售对象的申购无效。
8、初步询价结束后，发行人和联席主承销商根据剔除不符合要求投资者条
件报价的初步询价结果，对所有符合条件的网下投资者所属配售对象的报价按照
拟申购价格由高到低、同一拟申购价格上按配售对象的拟申购数量由小到大、同
一拟申购价格同一拟申购数量的按申报时间（申报时间以深交所网下发行电子平
台记录为准）由晚到早、同一拟申购价格同一拟申购数量同一申报时间上按深交
所网下发行电子平台自动生成的配售对象顺序从后到前的顺序排序，剔除报价最
高部分配售对象的报价，剔除的拟申购量为所有网下投资者拟申购总量的 1%。
当拟剔除的最高拟申购价格部分中的最低价格与确定的发行价格相同时，对该价
格上的申购不再剔除。剔除部分不得参与网下申购。
9、在剔除最高部分报价后，发行人和联席主承销商将综合有效认购倍数、行
业可比公司估值水平、发行人所处行业、发行人基本面、市场情况、募集资金需
求及承销风险等因素，协商确定发行价格、有效报价投资者数量及有效拟申购数
量。发行人和联席主承销商按照上述原则确定的有效报价网下投资者家数不少于
10 家。
发行价格如超过剔除最高报价后网下投资者报价的中位数和加权平均数以
及剔除最高报价后公募基金、社保基金、养老金、企业年金基金和保险资金报价
中位数和加权平均数孰低值，或本次发行定价对应市盈率高于同行业可比上市
公司二级市场平均市盈率（中证指数有限公司发布的同行业最近一个月静态平
均市盈率），发行人和联席主承销商将在网上申购前发布《投资风险特别公告》，
详细说明定价合理性，提示投资者注意投资风险。
11
有效报价是指网下投资者申报的不低于发行人和联席主承销商确定的发行
价格，且未作为最高报价部分被剔除，同时符合发行人和联席主承销商事先确定
且公告的其他条件的报价。
10、在初步询价期间提交有效报价的配售对象方可且必须参与网下申购。未
参与初步询价或者参与初步询价未提交有效报价的网下投资者不得参与本次网
下申购。可参与网下申购投资者的申购数量应为初步询价中的有效申购数量，获
得初步配售的网下投资者应按照确定的发行价格与获配数量的乘积足额缴纳认
购款，提供有效报价的网下投资者未参与申购或获得初步配售的网下投资者未及
时足额缴纳认购款的，将被视为违约并应承担违约责任，联席主承销商将公告违
约相关情况，并将违约情况报中国证监会、中国证券业协会备案。
11、初步询价结束后，发行人和联席主承销商将在 2022 年 11 月 9 日（T-1
日）刊登的《发行公告》中公布网下投资者的报价情况、发行价格、最终发行数
量、关联方核查结果以及有效报价投资者的名单等信息。
12、配售对象只能选择网下发行或者网上发行中的一种方式进行申购。凡参
与初步询价的配售对象，无论是否有效报价，均不能参与网上发行。
13、本次发行网下申购的时间为 2022 年 11 月 10 日（T 日）的 09:30-15:00。
《发行公告》中公布的全部有效报价配售对象必须参与网下申购。在参与网下申
购时，网下有效报价投资者应通过深交所网下发行电子平台为其管理的有效报价
配售对象录入申购单信息，其申购价格为确定的发行价格，申购数量须为其初步
询价中的有效拟申购数量。
网下投资者在 2022 年 11 月 10 日（T 日）参与网下申购时，无需为其管理
的配售对象缴付申购资金，获得初步配售后在 2022 年 11 月 14 日（T+2 日）缴
纳认购款。
14、本次发行网上申购的时间为 2022 年 11 月 10 日（T 日）09:15-11:30，
13:00-15:00。可参与网上发行的投资者为：在 2022 年 11 月 8 日（T-2 日）前 20
个交易日（含 T-2 日）的日均持有深圳市场非限售 A 股和非限售存托凭证市值符
合《网上发行实施细则》所规定的投资者。网上投资者应当自主表达申购意向，
不得全权委托证券公司代其进行新股申购。
网上投资者申购日（T 日）申购无需缴纳申购款，2022 年 11 月 14 日（T+2
日）根据中签结果缴纳认购款。
12
15、本次发行网下和网上申购结束后，发行人和联席主承销商将根据总体申
购情况决定是否启动回拨机制，对网下和网上发行的规模进行调节。具体安排请
见本公告“七、回拨机制”。
16、本次发行的配售原则请见本公告“八、网下配售原则”。2022 年 11 月
14 日（T+2 日）当日 16:00 前，网下投资者应根据《网下发行初步配售结果公
告》，为其获配的配售对象全额缴纳新股认购资金。
17、网下投资者存在下列情形的，一经发现，联席主承销商将及时向中国证
券业协会报告：
（1）使用他人账户、多个账户或委托他人报价；
（2）在询价结束前泄露本公司报价，打听、收集、传播其他投资者报价，
或者投资者之间协商报价等；
（3）与发行人或承销商串通报价；
（4）利用内幕信息、未公开信息报价；
（5）未履行报价评估和决策程序审慎报价；
（6）无定价依据、未在充分研究的基础上理性报价，或故意压低、抬高报
价；
（7）未合理确定拟申购数量，拟申购金额超过配售对象总资产或资金规模
且未被主承销商剔除的；
（8）接受发行人、主承销商以及其他利益相关方提供的财务资助、补偿、
回扣等；
（9）其他不独立、不客观、不诚信、不廉洁的情形；
（10）提供有效报价但未参与申购或未足额申购；
（11）获配后未按时足额缴付认购资金；
（12）网上网下同时申购；
（13）获配后未恪守限售期等相关承诺；
（14）其他影响发行秩序的情形。
18、公告仅对本次发行中有关初步询价的事宜进行说明，投资者欲了解本次
发行的一般情况，请仔细阅读 2022 年 10 月 31 日（T-8 日）登载于深交所网站
（http://www.szse.cn）及巨潮资讯网（http://www.cninfo.com.cn）的《招股意向书》。
13
一、本次发行的基本情况
（一）发行方式
1、锐捷网络股份有限公司首次公开发行不超过 68,181,818 股人民币普通股
（A 股）的申请已经深交所创业板上市委员会委员审议通过，并已经中国证监会
同意注册（证监许可〔2022〕2002 号）。发行人股票简称为“锐捷网络”，股票
代码为“301165”，该代码同时适用于本次发行的初步询价、网下申购及网上申
购。
2、本次发行采用向战略投资者定向配售、网下向符合条件的投资者询价配
售和网上向持有深圳市场非限售 A 股股份或非限售存托凭证市值的社会公众投
资者定价发行相结合的方式进行。
3、本次发行的战略配售由发行人的高级管理人员和核心员工参与本次战略
配售设立的专项资产管理计划和保荐机构相关子公司跟投（如有）组成。如本次
发行价格超过剔除最高报价后网下投资者报价的中位数和加权平均数以及剔除
最高报价后公募基金、社保基金、养老金、企业年金基金和保险资金报价中位数、
加权平均数孰低值，保荐机构相关子公司将按照相关规定参与本次发行的战略配
售。
4、本公告所称“网下投资者”是指参与网下发行的机构投资者，包括经中
国证券业协会注册的证券公司、基金管理公司、信托公司、财务公司、保险公司、
合格境外机构投资者及符合一定条件的私募基金管理人等专业机构投资者，网下
投资者的具体标准请见本公告“三、网下投资者的资格条件与核查程序之（一）
参与网下询价的投资者资格条件”。本公告所称“配售对象”是指参与网下发行
的投资者或其管理的证券投资产品。
（二）网下、网上发行数量及战略配售
本次发行向社会公众公开发行新股 68,181,818 股，全部为公开发行新股，不
安排老股转让。本次公开发行后公司总股本 568,181,818 股，本次公开发行股份
数量占公司本次公开发行后总股本的比例约为 12.00%。
本次发行的初始战略配售发行数量为 10,227,271 股，约占本次发行数量的
15.00%，最终战略配售数量与初始战略配售数量的差额将根据“七、回拨机制”
14
的原则进行回拨。
回拨机制启动前，网下初始发行数量为 46,364,047 股，约占扣除初始战略配
售数量后发行数量的 80.00%，网上初始发行数量为 11,590,500 股，约占扣除初
始战略配售数量后发行数量的 20.00%。最终网下、网上发行合计数量为本次发
行总数量扣除最终战略配售数量，网上及网下最终发行数量将根据回拨情况确定。
最终网下、网上发行数量及战略配售情况将在 2022 年 11 月 14 日（T+2 日）刊
登的《网下发行初步配售结果公告》中予以明确。
（三）定价方式
本次发行通过向符合条件的投资者进行初步询价直接确定发行价格，不再进
行累计投标询价。
（四）限售期安排
本次发行的股票中，网上发行的股票无流通限制及限售期安排，自本次公开
发行的股票在深交所上市之日起即可流通。
网下发行部分采用比例限售方式，网下投资者应当承诺其获配股票数量的
10%（向上取整计算）限售期限为自发行人首次公开发行并上市之日起 6 个月。
即每个配售对象获配的股票中，90%的股份无限售期，自本次发行股票在深交所
上市交易之日起即可流通；10%的股份限售期为 6 个月，限售期自本次发行股票
在深交所上市交易之日起开始计算。
参与本次网下发行的所有投资者均需通过中信证券 IPO 网下投资者资格核
查系统（https://www.citics.com/ipo/login/index.html）在线提交《网下投资者承诺
函》及相关核查资料。网下投资者参与初步询价报价及网下申购时，无需为其管
理的配售对象填写限售期安排，一旦报价即视为接受本公告所披露的网下限售期
安排。
（五）发行时间安排
交易日 日期 发行安排
刊登《初步询价及推介公告》《创业板上市提示公告》
2022 年 10 月 31 日 《招股意向书》等相关文件网上披露
T-8 日
（周一） 网下投资者向联席主承销商提交核查材料
网下路演
15
交易日 日期 发行安排
2022 年 11 月 1 日 网下投资者向联席主承销商提交核查材料
T-7 日
（周二） 网下路演
2022 年 11 月 2 日 网下投资者向联席主承销商提交核查材料
T-6 日
（周三） 网下路演
网下投资者向联席主承销商提交核查材料截止日（当日中
午12:00前）
2022 年 11 月 3 日 网下投资者在中国证券业协会完成注册截止日（当日中午
T-5 日
（周四） 12:00前）
联席主承销商开展网下投资者核查
网下路演
初步询价（通过深交所网下发行电子平台，初步询价时间
2022 年 11 月 4 日 为 09:30-15:00）
T-4 日
（周五） 初步询价截止日
战略投资者缴纳认购资金
2022 年 11 月 7 日
T-3 日 联席主承销商开展网下投资者核查
（周一）
刊登《网上路演公告》
2022 年 11 月 8 日 确定发行价格
T-2 日
（周二） 确定有效报价投资者及其有效申购数量
确定战略投资者最终获配数量和比例
2022 年 11 月 9 日 刊登《发行公告》《投资风险特别公告》
T-1 日
（周三） 网上路演
网下发行申购日（09:30-15:00）
2022 年 11 月 10 日 网上发行申购日（09:15-11:30，13:00-15:00）
T日
（周四） 确定是否启动回拨机制及网上、网下最终发行数量
网上申购配号
刊登《网上申购情况及中签率公告》
2022 年 11 月 11 日
T+1 日 网上发行摇号抽签
（周五）
确定网下初步配售结果
刊登《网下发行初步配售结果公告》及《网上摇号中签
结果公告》
2022 年 11 月 14 日 网下发行获配投资者缴款（认购资金到账时间截至
T+2 日
（周一） 16:00）
网上中签投资者缴纳认购资金（投资者确保资金账户在
T+2 日日终有足额的新股认购资金）
2022 年 11 月 15 日 联席主承销商根据网上、网下资金到账情况确定最终配
T+3 日
（周二） 售结果和包销金额
2022 年 11 月 16 日
T+4 日 刊登《发行结果公告》《招股说明书》
（周三）
16
注：1、T 日为网上网下发行申购日。
2、上述日期为交易日，如遇重大突发事件影响本次发行，联席主承销商将及时公告，修改本次发行日程。
3、若本次发行价格超过《发行公告》中披露的剔除最高报价后网下投资者报价的中位数和加权平均数，
剔除最高报价后公募基金、社保基金、养老金、企业年金基金和保险资金的报价中位数和加权平均数的孰低值，
或本次发行定价对应市盈率高于同行业可比上市公司二级市场平均市盈率（中证指数有限公司发布的同行业最
近一个月静态平均市盈率），发行人和联席主承销商将在网上申购前发布《投资风险特别公告》，详细说明定
价合理性，提示投资者注意投资风险。
4、保荐机构相关子公司将于 T-4 日前（含 T-4 日）向联席主承销商缴纳认购资金。如本次发行价格超过
剔除最高报价后网下投资者报价的中位数、加权平均数以及剔除最高报价后公募基金、社保基金、养老金、
企业年金基金和保险资金报价中位数、加权平均数的孰低值，保荐机构相关子公司将按照相关规定参与本次
发行的战略配售。如保荐机构相关子公司缴纳的认购资金低于最终获配的金额，保荐机构相关子公司将于 T-
3 日前（含 T-3 日）缴纳差额部分认购资金。
5、如因深交所网下发行电子平台系统故障或非可控因素导致网下投资者无法正常使用其网下发行电子平
台进行初步询价或网下申购工作，请投资者及时与联席主承销商联系。
（六）路演推介安排
本次发行将于 2022 年 11 月 9 日（T-1 日）组织安排网上路演。关于网上路
演的具体信息请参阅 2022 年 11 月 8 日（T-2 日）刊登的《网上路演公告》。
发行人和联席主承销商将于 2022 年 10 月 31 日（T-8 日）至 2022 年 11 月 3
日（T-5 日）期间，向符合要求的网下投资者通过现场、电话或视频的方式进行
网下推介，路演推介内容不超过《招股意向书》及其他已公开信息范围，不对股
票二级市场交易价格作出预测。网下路演推介阶段，除发行人、联席主承销商、
投资者及见证律师以外的人员不得参与。
推介的具体安排如下：
推介日期 推介时间 推介方式
2022 年 10 月 31 日
09:00-17:00 现场或电话/视频会议
（T-8 日）
2022 年 11 月 1 日
09:00-17:00 现场或电话/视频会议
（T-7 日）
2022 年 11 月 2 日
09:00-17:00 现场或电话/视频会议
（T-6 日）
2022 年 11 月 3 日
09:00-17:00 现场或电话/视频会议
（T-5 日）
二、战略配售的相关安排
（一）本次战略配售的总体安排
1、本次发行的战略配售由发行人的高级管理人员和核心员工参与本次战略
配售设立的专项资产管理计划和保荐机构相关子公司跟投（如有）组成。如本次
发行价格超过剔除最高报价后网下投资者报价的中位数和加权平均数以及剔除
最高报价后公募基金、社保基金、养老金、企业年金基金和保险资金报价中位数、
17
加权平均数孰低值，保荐机构相关子公司将按照相关规定参与本次发行的战略配
售。
2、本次发行的初始战略配售发行数量为 10,227,271 股，约占本次发行数量
的 15.00%。其中，锐捷网络员工资管计划（发行人的高级管理人员与核心员工
参与本次战略配售设立的专项资产管理计划）预计认购金额不超过 21,822.18 万
元，且认购数量不超过本次发行数量的 10.00%；保荐机构相关子公司跟投数量
预计不超过本次发行数量的 5.00%（如本次发行价格超过剔除最高报价后网下投
资者报价的中位数和加权平均数以及剔除最高报价后公募基金、社保基金、养老
金、企业年金基金和保险资金报价中位数、加权平均数孰低值，保荐机构相关子
公司将按照相关规定参与本次发行的战略配售）。最终战略配售比例和金额将在
2022 年 11 月 8 日（T-2 日）确定发行价格后确定。最终战略配售数量与初始战
略配售数量的差额将根据回拨机制规定的原则进行回拨。
3、本次发行最终战略配售情况将在 2022 年 11 月 14 日（T+2 日）公布的
《网下发行初步配售结果公告》中披露。
（二）发行人高管核心员工专项资产管理计划
1、基本情况
具体名称：中信证券锐捷网络员工参与创业板战略配售集合资产管理计划；
设立时间：2022 年 9 月 26 日；
备案时间：2022 年 9 月 30 日；
募集资金规模：21,822.18 万元；
备案证明：已在中国证券投资基金业协会完成备案，经备案的产品编码为
SXK304；
管理人：中信证券股份有限公司；
实际支配主体：中信证券股份有限公司，实际支配主体非发行人高级管理人
员。
锐捷网络员工资管计划份额持有人的姓名、职务及份额持有比例如下：
18
序 认购金额上 资管计划份
姓名 职务 员工类别
号 限（万元） 额持有比例
1 刘忠东 公司总经理 2,240.00 10.26% 高级管理人员
2 陈宏涛 副总经理、研究院院长 2,176.00 9.97% 高级管理人员
3 刘弘瑜 副总经理、财务负责人 2,080.00 9.53% 高级管理人员
4 何成梅 董事会秘书 160.00 0.73% 高级管理人员
5 黄育辉 公司副总经理 896.00 4.11% 高级管理人员
6 夏国卿 事业部大区总经理 640.00 2.93% 核心员工
7 吕胜蛟 事业部副总经理 256.00 1.17% 核心员工
8 王刚 部门总经理 256.00 1.17% 核心员工
9 胡潇予 部门副总经理 192.00 0.88% 核心员工
10 唐超 部门总经理 256.00 1.17% 核心员工
11 陶汉君 部门总经理 256.00 1.17% 核心员工
12 黄莹 部门副总经理 160.00 0.73% 核心员工
13 胡鹏举 部门总经理 512.00 2.35% 核心员工
14 邱根生 事业部副总经理 256.00 1.17% 核心员工
15 邓卫松 事业部副总经理 256.00 1.17% 核心员工
16 刘福能 事业部总经理 256.00 1.17% 核心员工
17 陈兴斌 事业部副总经理 192.00 0.88% 核心员工
18 张横洋 事业部总经理 256.00 1.17% 核心员工
19 赵敏 事业部总经理 256.00 1.17% 核心员工
20 蒙亮 事业部总经理 256.00 1.17% 核心员工
21 王政 事业部副总经理 192.00 0.88% 核心员工
22 项小升 事业部总经理 224.00 1.03% 核心员工
23 陈朝晖 事业部副总经理 128.00 0.59% 核心员工
24 陈亨荣 事业部总经理 256.00 1.17% 核心员工
25 林鹏 事业部副总经理 128.00 0.59% 核心员工
26 林东豪 事业部总经理 320.00 1.47% 核心员工
27 吴治国 事业部副总经理 256.00 1.17% 核心员工
28 郑磊 事业部总经理 256.00 1.17% 核心员工
29 黄赞 事业部副总经理 192.00 0.88% 核心员工
30 肖群 研究院副院长 320.00 1.47% 核心员工
31 黄崇滨 研究院总监 384.00 1.76% 核心员工
32 陈晓辉 研究院总监 256.00 1.17% 核心员工
19
序 认购金额上 资管计划份
姓名 职务 员工类别
号 限（万元） 额持有比例
33 彭鼎祥 研究院总监 160.00 0.73% 核心员工
34 陈浩 研究院总监 256.00 1.17% 核心员工
35 王宇 公司总经理助理 160.00 0.73% 核心员工
36 吝超 公司总经理助理 986.18 4.52% 核心员工
37 陈礼青 公司总经理助理 800.00 3.67% 核心员工
38 杜琳 公司总经理助理 320.00 1.47% 核心员工
39 徐继勇 部门经理 800.00 3.67% 核心员工
40 刘积慧 部门副经理 160.00 0.73% 核心员工
41 林小海 部门总经理 160.00 0.73% 核心员工
42 宋风贞 部门总经理 160.00 0.73% 核心员工
43 邹吉乐 厂长 160.00 0.73% 核心员工
44 汪玲玲 总经理办公室主任 160.00 0.73% 核心员工
45 石秀娟 部门经理 192.00 0.88% 核心员工
46 郭苏贞 部门经理 128.00 0.59% 核心员工
47 冯东 部门经理 160.00 0.73% 核心员工
48 刘茗 研究院总监 256.00 1.17% 核心员工
49 王肖军 研究院总监 128.00 0.59% 核心员工
50 林建加 研究院副总监 256.00 1.17% 核心员工
51 迟立华 研究院副总监 192.00 0.88% 核心员工
52 林镜华 研究院技术总监 192.00 0.88% 核心员工
53 郑伟忠 研究院副总监 192.00 0.88% 核心员工
54 陈武 部门经理 128.00 0.59% 核心员工
55 黄米青 部门经理 192.00 0.88% 核心员工
56 潘文贤 部门经理 192.00 0.88% 核心员工
57 翁尔新 研究院经理 192.00 0.88% 核心员工
58 杨帆 部门经理 192.00 0.88% 核心员工
59 陈秋植 部门经理 128.00 0.59% 核心员工
60 郭发长 研究院经理 100.00 0.46% 核心员工
合计 21,822.18 100.00% -
注 1：本资管计划募集资金可以全部用于参与本次战略配售。最终认购股数待 T-2 日确定发行价格后确认。
注 2：合计数与各部分数直接相加之和在尾数存在的差异系由四舍五入造成。
2、战略配售资格
根据《实施细则》第三十二条关于可参与发行人战略配售的投资者类型规定，
20
锐捷网络员工资管计划作为发行人高级管理人员、核心员工参与本次战略配售设
立的专项资产管理计划，具有参与发行人首次公开发行战略配售的资格。
根据发行人于 2022 年 9 月 20 日作出的第三届董事会第十一次会议决议，发
行人审议通过了《关于公司高级管理人员与核心员工参与公司首次公开发行股票
并在创业板上市战略配售计划的议案》，发行人高级管理人、核心员工设立专项
资产管理计划参与本次战略配售，参与配售数量不超过本次公开发行股份数量的
10%。
综上，锐捷网络员工资管计划已依据法律规范履行了董事会审批程序，符合
《特别规定》第十八条关于发行人高级管理人员、核心员工参与战略配售的规定。
3、参与战略配售的认购资金来源
经本次发行联席主承销商和战略配售核查律师北京德恒律师事务所的核查，
锐捷网络员工资管计划用于参与本次战略配售的资金均为其自有资金。
4、限售安排及相关承诺
锐捷网络员工资管计划承诺获得本次配售的股票限售期为自发行人首次公
开发行并上市之日起 12 个月。
（三）保荐机构相关子公司跟投（如有）
1、跟投主体
如本次发行价格超过剔除最高报价后网下投资者报价的中位数和加权平均
数以及剔除最高报价后公募基金、社保基金、养老金、企业年金基金和保险资金
报价中位数、加权平均数孰低值，保荐机构相关子公司将按照《特别规定》《业
务实施细则》等相关规定参与本次发行的战略配售，跟投机构为保荐机构相关子
公司中信证券投资有限公司（以下简称“中证投资”）。
2、跟投数量
如发生上述情形，本次保荐机构相关子公司中证投资将按照相关规定参与本
次发行的战略配售认购发行人首次公开发行股票数量 2%-5%的股票，具体比例
根据发行人首次公开发行股票的规模分档确定：
（1）发行规模不足 10 亿元的，跟投比例为 5%，但不超过人民币 4,000 万
元；
（2）发行规模 10 亿元以上、不足 20 亿元的，跟投比例为 4%，但不超过人
21
民币 6,000 万元；
（3）发行规模 20 亿元以上、不足 50 亿元的，跟投比例为 3%，但不超过人
民币 1 亿元；
（4）发行规模 50 亿元以上的，跟投比例为 2%，但不超过人民币 10 亿元。
具体跟投比例和金额将在 2022 年 11 月 8 日（T-2 日）确定发行价格后确定。
因保荐机构相关子公司最终跟投与发行价格、实际认购数量与最终实际发行规模
相关，联席主承销商将在确定发行价格后对保荐机构相关子公司最终实际认购数
量进行调整。
3、配售条件
如发生上述跟投情况，中证投资将与发行人签署配售协议，不参加本次发行
初步询价，并承诺按照发行人和联席主承销商确定的发行价格认购其承诺认购的
股票数量。
（四）限售期
保荐机构相关子公司跟投（如本次发行价格超过剔除最高报价后网下投资者
报价的中位数和加权平均数以及剔除最高报价后公募基金、社保基金、养老金、
企业年金基金和保险资金报价中位数、加权平均数孰低值，保荐机构相关子公司
将按照相关规定参与本次发行的战略配售）为中证投资，其获配股票限售期为 24
个月，限售期自本次公开发行的股票在深交所上市之日起开始计算。
发行人高管核心员工专项资产管理计划承诺获得本次配售的股票限售期为
自发行人首次公开发行并上市之日起 12 个月，限售期自本次公开发行的股票在
深交所上市之日起开始计算。
限售期届满后，战略投资者对获配股份的减持适用中国证监会和深交所关于
股份减持的有关规定。
（五）核查情况
联席主承销商和聘请的北京德恒律师事务所已对战略投资者的选取标准、配
售资格及是否存在《业务实施细则》第三十三条规定的禁止性情形进行核查，并
要求发行人、战略投资者就核查事项出具承诺函。
中证投资承诺不会利用获配股份取得的股东地位影响发行人正常生产经营，
22
不会在获配股份限售期内谋求发行人控制权。
相关核查文件及法律意见书将于 2022 年 11 月 9 日（T-1 日）进行披露。
如中证投资未按《业务实施细则》的相关规定实施跟投，发行人应当中止本
次发行，并及时进行披露。中止发行后，在中国证监会同意注册决定的有效期内，
且满足会后事项监管要求的前提下，经向深交所备案后，发行人和联席主承销商
将择机重启发行。
三、网下投资者的资格条件与核查程序
（一）参与网下询价的投资者资格条件
参与本次网下询价的网下投资者需具备以下资格条件：
1、本次网下发行对象为经中国证券业协会注册的证券公司、基金管理公司、
信托公司、财务公司、保险公司、合格境外机构投资者及符合一定条件的私募基
金管理人等专业机构投资者。个人投资者不得参与本次网下初步询价及网下发行。
2、参与本次网下发行的投资者应符合《管理办法》《网下发行实施细则》
以及《网下投资者管理规则》等相关规定的网下投资者标准。
3、已于初步询价开始日前一个交易日 2022 年 11 月 3 日（T-5 日）中午 12:00
前在中国证券业协会完成网下投资者注册且已开通深交所网下发行电子平台 CA
证书，并通过中国结算深圳分公司完成配售对象的证券账户、银行账户配号工作。
4、以初步询价开始日前两个交易日 2022 年 11 月 2 日（T-6 日）为基准日，
参与本次发行初步询价的以封闭方式运作的创业板主题公募基金与战略配售基
金在该基准日前 20 个交易日（含基准日）所持有深圳市场非限售 A 股和非限售
存托凭证日均市值应不少于 1,000 万元（含）。其他参与本次发行的初步询价网
下投资者及其管理的配售对象在该基准日前 20 个交易日（含基准日）所持有深
圳市场非限售 A 股和非限售存托凭证日均市值应不少于 6,000 万元（含）。配售
对象证券账户开户时间不足 20 个交易日的，按 20 个交易日计算日均持有市值。
具体市值计算规则按照《网下发行实施细则》执行。
5、若配售对象属于《中华人民共和国证券投资基金法》《私募投资基金监
督管理暂行办法》和《私募投资基金管理人登记和基金备案办法（试行）》规范
的私募投资基金的，私募基金管理人注册为创业板首次公开发行股票网下投资者，
23
应符合以下条件：
（1）已在中国证券投资基金业协会完成登记；
（2）具备一定的证券投资经验。依法设立并持续经营时间达到两年（含）
以上，从事证券交易时间达到两年（含）以上；
（3）具有良好的信用记录。最近 12 个月未受到相关监管部门的行政处罚、
行政监管措施或相关自律组织的纪律处分；
（4）具备必要的定价能力。具有相应的研究力量、有效的估值定价模型、
科学的定价决策制度和完善的合规风控制度；
（5）具备一定的资产管理实力。私募基金管理人管理的在中国证券投资基
金业协会备案的产品总规模最近两个季度均为 10 亿元（含）以上，且近三年管
理的产品中至少有一只存续期两年（含）以上的产品；申请注册的私募基金产品
规模应为 6,000 万元（含）以上、已在中国证券投资基金业协会完成备案，且委
托第三方托管人独立托管基金资产。其中，私募基金产品规模是指基金产品资产
净值。
（6）符合监管部门、中国证券业协会要求的其他条件；
（7）投资者还应当于 2022 年 11 月 3 日（T-5 日）中午 12:00 前提交在监管
机构完成私募基金管理人登记以及私募投资基金产品成立的备案程序等相关核
查材料。
6、若配售对象类型为基金公司或其资产管理子公司一对一专户理财产品、
基金公司或其资产管理子公司一对多专户理财产品、证券公司定向资产管理计划、
证券公司单一资产管理计划、证券公司集合资产管理计划、证券公司限额特定资
产管理计划，须在 2022 年 11 月 3 日（T-5 日）中午 12:00 前完成备案。
7、初步询价开始日前一个交易日 2022 年 11 月 3 日（T-5 日）中午 12:00 前，
通过中信证券 IPO 网下投资者资格核查系统向联席主承销商提交网下投资者资
格核查材料。具体方式请见本公告“三、（二）网下投资者资格核查文件的提交”。
8、网下投资者须如实提交资产规模或资金规模证明材料，并严格遵守行业
监管要求，申购金额不得超过向联席主承销商提交的配售对象资产规模证明材
料以及《配售对象资产规模明细表》中相应的资产规模或资金规模，确保其在“配
售对象资产规模明细表”中填写的总资产数据应与其提交的资产规模证明材料
中的金额保持一致。
24
9、网下投资者属于以下情形之一的，不得参与本次网下发行：
（1）发行人及其股东、实际控制人、董事、监事、高级管理人员和其他员
工；发行人及其股东、实际控制人、董事、监事、高级管理人员能够直接或间接
实施控制、共同控制或施加重大影响的公司，以及该公司控股股东、控股子公司
和控股公司控制的其他子公司；
（2）联席主承销商及其持股比例 5%以上的股东，联席主承销商的董事、监
事、高级管理人员和其他员工；联席主承销商及其持股比例 5%以上的股东、董
事、监事、高级管理人员能够直接或间接实施控制、共同控制或施加重大影响的
公司，以及该公司控股股东、控股子公司和控股股东控制的其他子公司；
（3）承销商及其控股股东、董事、监事、高级管理人员和其他员工；
（4）本条第（1）（2）（3）项所述人士的关系密切的家庭成员，包括配偶、
子女及其配偶、父母及配偶的父母、兄弟姐妹及其配偶、配偶的兄弟姐妹、子女
配偶的父母；
（5）过去 6 个月内与联席主承销商存在保荐、承销业务关系的公司及其持
股 5%以上的股东、实际控制人、董事、监事、高级管理人员，或已与联席主承
销商签署保荐、承销业务合同或达成相关意向的公司及其持股 5%以上的股东、
实际控制人、董事、监事、高级管理人员；
（6）通过配售可能导致不当行为或不正当利益的其他自然人、法人和组织；
（7）被中国证券业协会列入的首次公开发行股票配售对象黑名单、限制名
单及异常名单的投资者或配售对象；
（8）债券型证券投资基金或信托计划，或在招募说明书、投资协议等文件
中以直接或间接方式载明以博取一、二级市场价差为目的申购首发股票的理财产
品等证券投资产品；
（9）本次发行的战略投资者；
本条第（2）（3）项规定的禁止配售对象管理的公募基金不受前款规定的限
制，但应符合中国证监会的有关规定。上述第（9）项中的证券投资基金管理人
管理的未参与战略配售的证券投资基金除外。
联席主承销商将在初步询价及配售前对网下投资者是否存在禁止性情形进
行核查，投资者应按联席主承销商的要求进行相应的配合（包括但不限于提供公
司章程等工商登记资料、安排实际控制人访谈、如实提供相关自然人主要社会关
25
系名单、配合其它关联关系调查等），如拒绝配合核查或其提供的材料不足以排
除其存在上述禁止性情形的，或经核查不符合配售资格的，联席主承销商将拒绝
接受其初步询价或者向其进行配售。
投资者若参与锐捷网络初步询价，即视为其向发行人及联席主承销商承诺
其不存在法律法规禁止参与网下询价及配售的情形。如因投资者的原因，导致参
与询价或发生关联方配售等情况，投资者应承担由此所产生的全部责任。
（二）网下投资者资格核查文件的提交
所有拟参与本次初步询价的网下投资者须符合上述投资者条件，并按要求在
规定时间内（2022 年 11 月 3 日（T-5 日）中午 12:00 前）通过中信证券 IPO 网
下投资者资格核查系统录入信息并提交相关核查材料。
1、需提交的核查材料
（1）所有拟参与本次发行的网下投资者均应在“网下投资者证明文件”处
提交《网下投资者承诺函》《网下投资者关联关系核查表》《配售对象资产规模
明细表》以及资产规模或资金规模证明材料。
网下投资者提供的资产规模或资金规模证明材料应满足如下要求：对于配售
对象为公募基金、基金专户、资产管理计划、私募基金（含期货公司及其资管子
公司资产管理计划）等产品的，应提供截至初步询价日前第五个交易日即 2022
年 10 月 28 日（T-9 日）的产品总资产证明文件；对于配售对象为自营投资账户
的，应提供公司出具的截至初步询价日前第五个交易日即 2022 年 10 月 28 日（T-
9 日）自营账户资金规模说明。上述证明材料需加盖公司公章或外部证明机构公
章。
（2）除公募产品、养老金、社保基金、企业年金基金、保险资金、合格境
外机构投资者投资账户和机构自营投资账户外的其他配售对象还需提供《配售对
象出资方基本信息表》。
（3）配售对象如属于《中华人民共和国证券投资基金法》《私募投资基金
监督管理暂行办法》和《私募投资基金管理人登记和基金备案办法（试行）》规
范的私募投资基金，还应上传私募基金管理人登记以及私募投资基金产品成立的
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备案证明文件扫描件；期货公司及其资产管理子公司资产管理计划应上传产品成
立的备案证明文件扫描件。
（4）配售对象如属于基金公司或其资产管理子公司一对一专户理财产品、
基金公司或其资产管理子公司一对多专户理财产品、证券公司定向资产管理计划、
证券公司单一资产管理计划、证券公司集合资产管理计划、证券公司限额特定资
产管理计划，应上传产品备案证明文件的扫描件（包括但不限于备案函、备案系
统截屏等）。
2、核查材料提交方式
登录网址：https://www.citics.com/ipo/login/index.html，点击页面右侧“机构”，
按照“登录说明”的相关要求登录中信证券 IPO 网下投资者资格核查系统，并通
过该系统填写并提交相关资格核查材料。
登录系统后请按如下步骤进行投资者信息报备：
第一步：点击左侧菜单“基本信息”链接后点击“修改”操作，在页面中填
写完善投资者基本信息等资料后，点击“提交”；
第二步：点击左侧菜单“项目申报”链接，在右侧表格“可申报项目”选择
“锐捷网络”项目，点击“申报”进入投资者信息报备页面，选择参与询价的配
售对象，确认后请真实、准确、完整填写投资者关联方信息、董监高信息、配售
对象资产规模明细信息和配售对象出资方基本信息（如适用）；
第三步：不同类型配售对象根据上述“1、需提交的核查材料”具体要求，
在“网下投资者证明文件”处提交相应材料。
《网下投资者承诺函》《网下投资者关联关系核查表》《配售对象资产规模
明细表》《配售对象出资方基本信息表》（如适用）的提交方式：在“网下投资
者证明文件”处下载打印文件，系统将根据投资者填报信息自动生成 pdf 文件，
投资者打印并签章后上传扫描件。
资产证明、管理人登记及产品备案证明文件的提交方式：须加盖公司公章或
外部证明机构公章，在“网下投资者证明文件”处上传电子版扫描件。
27
第四步：上述步骤完成后，点击页面下方“完成提交”。材料提交后网下投
资者在“项目申报—已申报项目”中查询已提交的材料。
3、投资者注意事项
《网下投资者承诺函》要求，参与本次发行初步询价并最终获得网下配售的
网下投资者应当承诺其获配股票数量的 10%（向上取整计算）限售期限为自发行
人首次公开发行并上市之日起 6 个月。即每个配售对象获配的股票中，90%的股
份无限售期，自本次发行股票在深交所上市交易之日起即可流通；10%的股份限
售期为 6 个月，限售期自本次发行股票在深交所上市交易之日起开始计算。
投资者须对其填写信息的准确真实性、提交资料的准确完整性负责。投资者
未按要求在 2022 年 11 月 3 日（T-5 日）中午 12:00 之前完成备案，或虽完成备
案但存在不真实、不准确、不完整情形的，则将无法参加询价配售或者初步报价
被界定为无效报价。
请投资者认真阅读报备页面中的填写注意事项。联席主承销商将安排专人在
2022 年 10 月 31 日（T-8 日）至 2022 年 11 月 3 日（T-5 日）期间（09:00-12:00，
13:00-17:00）接听咨询电话，号码为 0755-2383 5518、0755-2383 5519、010-6083
3802。
（三）网下投资者资格核查
发行人和联席主承销商将会同见证律师对投资者资质进行核查并有可能要
求其进一步提供相关证明材料，投资者应当予以积极配合。如投资者不符合条件、
投资者或其管理的私募投资基金产品的出资方属于《管理办法》第十六条所界定
的关联方、投资者拒绝配合核查、未能完整提交相关材料或者提交的材料不足以
排除其存在法律、法规、规范性文件和本公告规定的禁止参与网下发行情形的，
发行人和主承销商将拒绝其参与本次网下发行、将其报价作为无效报价处理或不
予配售，并在《发行公告》中予以披露。
网下投资者违反规定参与本次新股网下发行的，应自行承担由此产生的全
部责任。网下投资者需自行审核比对关联方，确保不参加与发行人和联席主承销
商存在任何直接或间接关联关系的新股网下询价。投资者参与询价即视为与发
行人和联席主承销商不存在任何直接或间接关联关系。如因投资者的原因，导致
28
关联方参与询价或发生关联方配售等情况，投资者应承担由此所产生的全部责
任。
（四）网下投资者违规行为的处理
网下投资者参与本次发行应当接受中国证券业协会的自律管理，遵守中国证
券业协会的自律规则。网下投资者或配售对象存在下列情形的，联席主承销商将
及时向中国证券业协会报告：
（1）使用他人账户、多个账户或委托他人报价；
（2）在询价结束前泄露本公司报价，打听、收集、传播其他投资者报价，
或者投资者之间协商报价等；
（3）与发行人或承销商串通报价；
（4）利用内幕信息、未公开信息报价；
（5）未履行报价评估和决策程序审慎报价；
（6）无定价依据、未在充分研究的基础上理性报价，或故意压低、抬高报
价；
（7）未合理确定拟申购数量，拟申购金额超过配售对象总资产或资金规模
且未被主承销商剔除的；
（8）接受发行人、主承销商以及其他利益相关方提供的财务资助、补偿、
回扣等；
（9）其他不独立、不客观、不诚信、不廉洁的情形；
（10）提供有效报价但未参与申购或未足额申购；
（11）获配后未按时足额缴付认购资金；
（12）网上网下同时申购；
（13）获配后未恪守限售期等相关承诺；
（14）其他影响发行秩序的情形。
四、初步询价
1、联席主承销商和发行人将在《招股意向书》刊登后的当日把投资价值研
究报告置于深交所网下发行电子平台中，供网下投资者和配售对象参考。
2、本次发行的初步询价通过深交所网下发行电子平台进行。符合《管理办
29
法》及《网下投资者管理规则》要求的投资者应于 2022 年 11 月 3 日（T-5 日）
中午 12:00 前在中国证券业协会完成网下投资者注册且已开通深交所网下发行电
子平台数字证书，并与深交所签订网下发行电子平台使用协议成为网下发行电子
平台的用户，并通过中国结算深圳分公司完成配售对象的证券账户、银行账户配
号工作后方可参与初步询价。
3、本次发行的初步询价期间为 2022 年 11 月 4 日（T-4 日）09:30-15:00。在
上述时间内，网下投资者可通过深交所网下发行电子平台为其管理的配售对象填
写、提交申报价格和拟申购数量等信息。
网下投资者在本次初步询价开始前，应通过深交所网下发行电子平台提交
定价依据和内部研究报告给出的建议价格或价格区间。未在询价开始前提交定
价依据和建议价格或价格区间的网下投资者，不得参与本次询价。
4、网下发行初步询价期间，网下投资者在网下发行电子平台为其管理的配
售对象进行价格申报并填写相应的拟申购数量等信息。每个网下投资者最多填报
3 个报价，且最高报价不得高于最低报价的 120%。网下投资者及其管理的配售
对象报价应当包含每股价格和该价格对应的拟申购数量，同一配售对象只能有一
个报价。相关申报一经提交，不得撤销。因特殊原因需要调整报价的，应重新履
行报价决策程序，在深交所网下发行电子平台填写说明改价理由、改价幅度的逻
辑计算依据以及之前报价是否存在定价依据不充分、报价决策程序不完备等情况，
并将有关材料存档备查。
综合考虑本次发行初步询价阶段网下初始发行数量及联席主承销商对发行
人的估值情况，联席主承销商将网下投资者管理的每个配售对象最低拟申购数量
设定为 100 万股，拟申购数量最小变动单位设定为 10 万股，即网下投资者管理
的每个配售对象的拟申购数量超过 100 万股的部分必须是 10 万股的整数倍，且
每个配售对象的拟申购数量不得超过 2,500 万股。配售对象申报价格的最小变动
单位为 0.01 元。
特别提示一：为促进网下投资者审慎报价，深交所在网下发行电子平台上新
增了定价依据核查功能。要求网下投资者按以下要求操作：
网下投资者需在深交所网下发行电子平台页面显示“锐捷网络初步询价已
启动（待开始）”后、初步询价当天上午 09:30 前，通过网下发行电子平台
（https://eipo.szse.cn）提交定价依据并填报建议价格或价格区间。未在询价开始
30
前提交定价依据和建议价格或价格区间的网下投资者，不得参与询价。
网下投资者应按照内部研究报告给出的建议价格或价格区间进行报价，原
则上不得超出研究报告建议价格区间。
特别提示二：为促进网下投资者审慎报价，便于核查创业板网下投资者资产
规模，深交所在网下发行电子平台上新增了资产规模核查功能。要求网下投资者
按以下要求操作：
初步询价期间，投资者须在深交所网下发行电子平台内如实填写截至 2022
年 10 月 28 日（T-9 日）的资产规模或资金规模，投资者填写的资产规模或资金
规模应当与其向联席主承销商提交的资产规模或资金规模证明材料中的金额保
持一致。
投资者需严格遵守行业监管要求，合理确定申购规模，申购金额不得超过其
向联席主承销商提交的资产证明材料中相应资产规模或资金规模。投资者在深
交所网下发行电子平台填写资产规模或资金规模的具体流程是：
（1）投资者在提交初询报价前，应当承诺资产规模情况，否则无法进入初
询录入阶段。承诺内容为“参与本次新股申购的网下投资者及其管理的配售对象
已充分知悉，将对初询公告要求的基准日对应的资产规模是否超过本次发行可申
购上限（拟申购价格×初询公告中的网下申购数量上限）进行确认，该确认与事
实相符。上述配售对象拟申购金额（拟申购价格×拟申购数量）不超过其资产规
模，且已根据联席主承销商要求提交资产规模数据，该数据真实、准确、有效。
上述网下投资者及配售对象自行承担因违反前述承诺所引起的全部后果”。
（2）投资者应在初询报价表格中填写“资产规模是否超过本次发行可申购
金额上限”和“资产规模（万元）”。
对于资产规模超过本次发行可申购金额上限（本次发行可申购金额上限=配
售对象拟申购价格×2,500 万股，下同）的配售对象，应在“资产规模是否超过
本次发行可申购金额上限”栏目中选择“是”，并选择在“资产规模（万元）”
栏目填写具体资产规模或资金规模金额；对于资产规模未超过本次发行可申购金
额上限的配售对象，应在“资产规模是否超过本次发行可申购金额上限”中选择
“否”，并必须在“资产规模（万元）”栏目填写具体资产规模或资金规模金额。
投资者应对每个配售对象填写具体内容的真实性和准确性承担责任，确保
不存在超资产规模申购的情形。
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4、网下投资者的申报出现以下情形之一的，将被视为无效：
（1）网下投资者未能在初步询价开始日前一个交易日 2022 年 11 月 3 日（T-
5 日）中午 12:00 前在中国证券业协会完成创业板网下投资者配售对象的注册工
作的；
（2）配售对象名称、证券账户、银行收付款账户/账号等申报信息与中国证
券业协会注册信息不一致的；该信息不一致的配售对象的报价为无效报价；
（3）配售对象的拟申购数量超过 2,500 万股以上的部分为无效申报；
（4）配售对象的拟申购数量不符合 100 万股的最低数量要求，或者拟申购
数量不符合 10 万股的整数倍，则该配售对象的申报无效；
（5）被中国证券业协会列入的首次公开发行股票配售对象黑名单、限制名
单及异常名单的投资者或配售对象；
（6）联席主承销商发现投资者或配售对象不遵守行业监管要求、申购金额
超过其管理的资产规模或资金规模，则该配售对象的申购无效；
（7）未按本公告要求提交投资者资格核查材料的，或者经核查不符合的本
公告网下投资者资格条件相关要求的；
（8）按照《中华人民共和国证券投资基金法》《私募投资基金监督管理暂
行办法》《私募投资基金管理人登记和基金备案办法（试行）》的规定，未能在
中国基金业协会完成管理人登记和基金备案的私募基金。
5、网下投资者的托管席位号系办理股份登记的重要信息，托管席位号错误
将会导致无法办理股份登记或股份登记有误，请参与初步询价的网下投资者正确
填写其托管席位号，如发现填报有误请及时与联席主承销商联系。
6、北京德恒律师事务所将对本次发行的发行与承销过程进行见证，并出具
专项法律意见书。
五、定价及有效报价的确定
1、初步询价结束后，发行人和联席主承销商根据剔除不符合要求投资者报
价后的初步询价结果，对所有符合条件的网下投资者所属配售对象的报价按照拟
申购价格由高到低、同一拟申购价格上按配售对象的拟申购数量由小到大、同一
拟申购价格同一拟申购数量的按申报时间（申报时间以深交所网下发行电子平台
记录为准）由晚到早、同一拟申购价格同一拟申购数量同一申报时间上按深交所
32
网下发行电子平台自动生成的配售对象顺序从后到前的顺序排序，剔除报价最高
部分配售对象的报价，剔除的拟申购量为所有网下投资者拟申购总量的 1%。当
拟剔除的最高拟申购价格部分中的最低价格与确定的发行价格相同时，对该价格
上的申购不再剔除。剔除部分不得参与网下申购。
在剔除最高部分报价后，发行人和联席主承销商将综合有效认购倍数、行业
可比公司估值水平、发行人所处行业、发行人基本面、市场情况、募集资金需求
及承销风险等因素，协商确定发行价格、有效报价投资者数量及有效拟申购数量。
发行人和联席主承销商按照上述原则确定的有效报价网下投资者家数不少于 10
家。
2、发行人和联席主承销商将在 2022 年 11 月 9 日（T-1 日）公告的《发行公
告》中披露下列信息：
（1）同行业可比上市公司二级市场平均市盈率；
（2）剔除最高报价部分后所有网下投资者及各类网下投资者剩余报价的中
位数和加权平均数；
（3）剔除最高报价部分后公募基金、社保基金、养老金、企业年金基金和
保险资金剩余报价的中位数和加权平均数；
（4）网下投资者详细报价情况，具体包括投资者名称、配售对象信息、申
购价格及对应的拟申购数量、发行价格确定的主要依据，以及发行价格所对应的
网下投资者认购倍数。
3、若发行人和联席主承销商确定的发行价格超过剔除最高报价部分后网下
投资者报价的中位数和加权平均数以及剔除最高报价后公募基金、社保基金、养
老金、企业年金基金和保险资金报价中位数和加权平均数的孰低值，发行人及联
席主承销商将在网上申购前发布《投资风险特别公告》，详细说明定价合理性，
提示投资者注意投资风险。同时，保荐机构相关子公司将按照相关规定参与本次
发行的战略配售。
若本次发行定价对应市盈率高于同行业可比上市公司二级市场平均市盈率
（中证指数有限公司发布的同行业最近一个月静态平均市盈率），发行人和联席
主承销商亦将在网上申购前发布《投资风险特别公告》，详细说明定价合理性，
提示投资者注意投资风险。
4、申报价格不低于发行价格且未被剔除或未被认定为无效的报价为有效报
33
价，有效报价对应的申报数量为有效申报数量。有效报价的投资者数量不得少于
10 家；少于 10 家的，发行人和联席主承销商将中止发行并予以公告，中止发行
后，在中国证监会予以注册的有效期内，且满足会后事项监管要求的前提下，经
向深交所备案后，发行人和联席主承销商将择机重启发行。
5、在初步询价期间提交有效报价的网下投资者方可且必须参与网下申购。
发行价格及其确定过程，以及可参与网下申购的配售对象及其有效拟申购数量信
息将在 2022 年 11 月 9 日（T-1 日）刊登的《发行公告》中披露。
6、在确定发行价格后，若网下投资者管理的任意配售对象在初步询价阶段
申报价格不低于发行价格，且未作为最高报价部分被剔除，则该网下投资者被视
为有效报价投资者，方有资格且有义务作为有效报价投资者参与申购。
六、网下网上申购
（一）网下申购
本次发行网下申购时间为 2022 年 11 月 10 日（T 日）的 09:30-15:00。《发
行公告》中公布的全部有效报价配售对象必须参与网下申购。在参与网下申购时，
网下有效报价投资者应通过深交所网下发行电子平台为其管理的有效报价配售
对象录入申购单记录，其申购价格为确定的发行价格，申购数量须为其初步询价
中的有效拟申购数量。
网下投资者在 2022 年 11 月 10 日（T 日）参与网下申购时，无需为其管理
的配售对象缴付申购资金，获得初步配售后在 2022 年 11 月 14 日（T+2 日）缴
纳认购资金。
（二）网上申购
本次发行的网上申购时间为 2022 年 11 月 10 日（T 日）的 09:15-11:30，
13:00-15:00，网上发行通过深交所交易系统进行。持有深交所股票账户卡并开通
创业板投资账户的境内自然人、法人及其它机构（法律、法规禁止购买者除外）
可参与网上申购。根据投资者持有的市值确定其网上可申购额度，持有市值
10,000 元以上（含 10,000 元）深交所非限售 A 股股份及非限售存托凭证市值的
投资者才能参与新股申购，每 5,000 元市值可申购 500 股，不足 5,000 元的部分
不计入申购额度。每一个申购单位为 500 股，申购数量应当为 500 股或其整数
34
倍，但申购上限不得超过本次网上初始发行股数的千分之一，具体网上发行数量
将在《发行公告》中披露。投资者持有的市值按其 2022 年 11 月 8 日（T-2 日）
前 20 个交易日（含 T-2 日）的日均持有市值计算，可同时用于 2022 年 11 月 10
日（T 日）申购多只新股。投资者相关证券账户开户时间不足 20 个交易日的，
按 20 个交易日计算日均持有市值。投资者持有的市值应符合《网上发行实施细
则》的相关规定。
网上投资者应当自主表达申购意向，不得全权委托证券公司代其进行新股申
购。网上投资者在 2022 年 11 月 10 日（T 日）参与网上申购时，无需缴付申购
资金，2022 年 11 月 14 日（T+2 日）根据中签结果缴纳认购资金。
凡参与本次发行初步询价报价的配售对象，无论是否为有效报价，均不得再
参与网上申购，若配售对象同时参与网下询价和网上申购的，网上申购部分为无
效申购。
七、回拨机制
本次发行网上网下申购于 2022 年 11 月 10 日（T 日）15:00 同时截止。申购
结束后，发行人及联席主承销商将根据总体申购情况决定是否启动回拨机制，对
网下、网上发行数量进行调节。回拨机制的启动将根据网上投资者初步有效申购
倍数确定：
网上投资者初步有效申购倍数=网上有效申购数量÷回拨前网上发行数量。
有关回拨机制的具体安排如下：
1、最终战略配售数量与初始战略配售数量的差额部分，将于 2022 年 11 月
8 日（T-2 日）回拨至网下发行。战略配售回拨情况将于 2022 年 11 月 9 日（T-1
日）在《发行公告》中进行披露。
2、网上、网下均获得足额认购的情况下，若网上投资者初步有效申购倍数
未超过 50 倍的，将不启动回拨机制；若网上投资者有效申购倍数超过 50 倍且不
超过 100 倍（含）的，应从网下向网上回拨，回拨比例为本次公开发行股票数量
的 10%；网上投资者初步有效申购倍数超过 100 倍的，回拨比例为本次公开发行
股票数量的 20%；回拨后无限售期的网下发行数量原则上不超过本次公开发行
股票数量的 70%。前款所指公开发行股票数量应当按照扣除设定限售期的股票
数量计算，网下投资者因网下发行部分采用比例限售方式而被限售的 10%的股
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份无需扣除。
3、在网上发行未获足额申购的情况下，网上申购不足部分向网下回拨，由
参与网下申购的投资者认购，联席主承销商按照已公告的网下配售原则进行配售；
网上申购不足部分向网下回拨后，仍未能足额申购的情况下，发行人和联席主承
销商将协商采取中止发行措施。
4、在网下发行未获得足额申购的情况下，不足部分不向网上回拨，将中止
发行。
在发生回拨的情形下，发行人和联席主承销商将及时启动回拨机制，具体情
况将在 2022 年 11 月 11 日（T+1 日）在《锐捷网络股份有限公司首次公开发行
股票并在创业板上市网上申购情况及中签率公告》中披露。
八、网下配售原则
发行人和联席主承销商根据回拨后网下最终发行数量及参与申购投资者的
有效申购结果，按照如下原则确定网下初步配售结果：
（一）联席主承销商及发行人将对提供有效报价的网下投资者是否符合联
席主承销商及发行人确定的网下投资者标准进行核查，不符合配售投资者条件
的，将被剔除，不能参与网下配售。
（二）联席主承销商将提供有效报价并按规定参与网下申购的符合配售投
资者条件的网下投资者分为以下三类，同类配售对象的配售比例相同，投资者的
分类标准为：
1、公募基金、社保基金、养老金、企业年金基金和保险资金为 A 类投资者，
其配售比例为 RA；
2、合格境外机构投资者资金为 B 类投资者，其配售比例为 RB；
3、所有不属于 A 类和 B 类的网下投资者为 C 类投资者，其配售比例为 RC。
（三）配售规则和配售比例的确定
联席主承销商将根据网下有效申购情况，按照各类配售对象的配售比例关
系 RA≥RB≥RC 进行配售。调整原则：
1、联席主承销商将优先安排不低于回拨后网下发行股票数量的 70%向 A 类
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投资者进行配售，如果 A 类投资者的有效申购量不足安排数量的，则其有效申
购将获得全额配售，剩余部分可向其他符合条件的网下投资者进行配售。在向 A
类和 B 类投资者配售时，联席主承销商确保向 A 类投资者的配售比例不低于 B
类投资者，即 RA≥RB；
2、向 A 类和 B 类投资者进行配售后，联席主承销商将向 C 类投资者配售，
并确保 A 类、B 类投资者的配售比例均不低于 C 类，即 RA≥RB≥RC；
如初步配售后已满足以上要求，则不做调整。
（四）配售数量的计算
某一配售对象的获配股数=该配售对象的有效申购数量×该类配售比例
联席主承销商将根据以上标准得出各类投资者的配售比例和配售股数。在
实施配售过程中，每个配售对象的获配数量向下取整后精确到 1 股，产生的零股
分配给 A 类投资者中申购数量最大的配售对象；若配售对象中没有 A 类投资者，
则产生的零股分配给 B 类投资者中申购数量最大的配售对象；若配售对象中没
有 B 类投资者，则产生的零股分配给 C 类投资者中申购数量最大的配售对象。
当申购数量相同时，产生的零股分配给申购时间（以深交所网下发行电子平台显
示的申报时间及申报编号为准）最早的配售对象。若由于获配零股导致超出该配
售对象的配售股数超过其有效申购数量时，则超出部分顺序配售给下一配售对象，
直至零股分配完毕。
如网下有效申购总量等于本次网下最终发行数量，发行人和联席主承销商
将按照配售对象的实际申购数量直接进行配售。如网下有效申购总量小于本次网
下发行数量，将中止发行。
（五）网下比例限售
网下发行部分采用比例限售方式，网下投资者应当承诺其获配股票数量的
10%（向上取整计算）限售期限为自发行人首次公开发行并上市之日起 6 个月。
即每个配售对象获配的股票中，90%的股份无限售期，自本次发行股票在深交所
上市交易之日起即可流通；10%的股份限售期为 6 个月，限售期自本次发行股票
在深交所上市交易之日起开始计算。
网下投资者参与初步询价报价及网下申购时，无需为其管理的配售对象填
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写限售期安排，一旦报价即视为接受本公告所披露的网下限售期安排。
九、投资者缴款
（一）网下投资者缴款
发行人和联席主承销商将在 2022 年 11 月 14 日（T+2 日）刊登的《网下发
行初步配售结果公告》中公布网下初步配售结果。获得初步配售的网下投资者，
应于 2022 年 11 月 14 日（T+2 日）08:30-16:00 足额缴纳认购资金，认购资金应
当于 2022 年 11 月 14 日（T+2 日）16:00 前到账。
联席主承销商将在 2022 年 11 月 16 日（T+4 日）刊登的《锐捷网络股份有
限公司首次公开发行股票并在创业板上市发行结果公告》（以下简称“《发行结
果公告》”）中披露网上、网下投资者获配未缴款金额以及保荐机构（联席主承
销商）的包销比例，列表公示并着重说明获得初步配售但未足额缴款的网下投资
者。
提供有效报价的网下投资者未参与申购或者获得初步配售的网下投资者未
及时足额缴纳认购款的，将被视为违约并应承担违约责任，联席主承销商将违约
情况报中国证券业协会备案。配售对象在北交所、上交所、深交所股票市场各板
块的违规次数合并计算。被列入限制名单期间，该配售对象不得参与北交所、上
交所、深交所股票市场各板块相关项目的网下询价和配售。
（二）网上投资者缴款
网上投资者申购新股中签后，应根据《网上中签结果公告》履行资金交收义
务，确保其资金账户在 2022 年 11 月 14 日（T+2 日）日终有足额的新股认购资
金。投资者认购资金不足的，不足部分视为放弃认购，由此产生的后果及相关法
律责任由投资者自行承担。投资者款项划付需遵守投资者所在证券公司的相关规
定。
特别提醒，网上投资者连续 12 个月内累计出现 3 次中签后未足额缴款的情
形时，自结算参与人最近一次申报其放弃认购的次日起 6 个月（按 180 个自然日
计算，含次日）内不得参与新股、存托凭证、可转换公司债券、可交换公司债券
网上申购。放弃认购的次数按照投资者实际放弃认购新股、存托凭证、可转换公
司债券与可交换公司债券的次数合并计算。
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（三）战略投资者缴款
锐捷网络员工资管计划将于 2022 年 11 月 4 日（T-4 日）前（含当日）向联
席主承销商足额缴纳认购资金。
保荐机构相关子公司将于 2022 年 11 月 4 日（T-4 日）前（含当日）向联席
主承销商缴纳认购资金。如本次发行价格超过剔除最高报价后网下投资者报价的
中位数和加权平均数以及剔除最高报价后公募基金、社保基金、养老金、企业年
金基金和保险资金报价中位数、加权平均数孰低值，保荐机构相关子公司将按照
相关规定参与本次发行的战略配售。如保荐机构相关子公司缴纳的认购资金低于
最终获配的金额，保荐机构相关子公司将于 2022 年 11 月 7 日（T-3 日）前（含
当日）缴纳差额部分认购资金。
战略配售投资者认购不足的，最终战略配售数量与初始战略配售数量的差额
部分将回拨至网下发行。
华兴会计师事务所（特殊普通合伙）将于 2022 年 11 月 16 日（T+4 日）对
战略投资者缴纳的认购资金的到账情况进行审验，并出具验资报告。
十、投资者放弃认购或认购不足部分股份处理
当出现网下和网上投资者缴款认购的股份数量合计不足扣除最终战略配售
数量后本次公开发行数量的 70%时，发行人和联席主承销商将中止本次新股发
行，并就中止发行的原因和后续安排进行信息披露。
当出现网下和网上投资者缴款认购的股份数量合计不低于扣除最终战略配
售数量后本次公开发行数量的 70%时，本次发行因网下、网上投资者未足额缴纳
申购款而放弃认购的股票由保荐机构（联席主承销商）中信证券包销。
网下、网上投资者获配未缴款金额以及保荐机构（联席主承销商）中信证券
的包销比例等具体情况请见 2022 年 11 月 16 日（T+4 日）刊登的《发行结果公
告》。
十一、中止发行情况
本次发行中如出现以下情况时，发行人和联席主承销商将协商采取中止发行
措施：
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（1）初步询价结束后，提供报价的网下投资者不足 10 家；
（2）初步询价结束后，剔除不低于拟申购总量 1%的最高报价部分后有效报
价投资者数量不足 10 家的；
（3）初步询价结束后，网下投资者拟申购数量不足初步询价阶段网下初始
发行数量，或剔除最高报价部分后剩余拟申购数量不足初步询价阶段网下初始发
行数量的；
（4）发行价格未达发行人预期或发行人和联席主承销商就确定发行价格未
能达成一致意见；
（5）预计发行后不满足发行人选定市值与财务指标上市标准的；
（6）保荐机构相关子公司未按照做出的承诺实施跟投的；
（7）网下申购后，有效报价的配售对象实际申购总量不足网下初始发行数
量；
（8）若网上申购不足，申购不足部分向网下回拨后，网下投资者未能足额
申购的；
（9）扣除最终战略配售数量后，网下和网上投资者缴款认购的股份数量合
计不足本次公开发行数量的 70%；
（10）发行人在发行过程中发生重大会后事项影响本次发行的；
（11）根据《管理办法》第三十六条和《实施细则》第五条，中国证监会和
深交所发现证券发行承销过程存在涉嫌违法违规或者存在异常情形的，可责令发
行人和承销商暂停或中止发行，对相关事项进行调查处理。
如发生以上情形，发行人和联席主承销商将中止发行并及时公告中止发行原
因、后续安排等事宜。投资者已缴纳认购款的，发行人、联席主承销商、深交所
和中国结算深圳分公司将尽快安排已经缴款投资者的退款事宜。中止发行后，在
中国证监会予以注册的有效期内，且满足会后事项监管要求的前提下，经向深交
所备案后，发行人和联席主承销商将择机重启发行。
十二、发行人和联席主承销商联系方式
（一）发行人：锐捷网络股份有限公司
法定代表人：黄奕豪
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住所：福州市仓山区金山大道 618 号桔园洲工业园 19#楼
联系人：何成梅
电话：010-5171 0249
（二）保荐机构（联席主承销商）：中信证券股份有限公司
法定代表人：张佑君
住所：广东省深圳市福田区中心三路 8 号卓越时代广场（二期）北座
联系人：股票资本市场部
联系电话：0755-2383 5518、0755-2383 5519、010-6083 3802
（三）联席主承销商：兴业证券股份有限公司
法定代表人：杨华辉
住所：上海市浦东新区长柳路 36 号兴业证券大厦 10 层
联系人：股权资本市场处
联系电话：021-2037 0808
发行人：锐捷网络股份有限公司
保荐机构（联席主承销商）：中信证券股份有限公司
联席主承销商：兴业证券股份有限公司
2022 年 10 月 31 日
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（此页无正文，为《锐捷网络股份有限公司首次公开发行股票并在创业板上市初
步询价及推介公告》盖章页）
发行人：锐捷网络股份有限公司
年 月 日
（此页无正文，为《锐捷网络股份有限公司首次公开发行股票并在创业板上市初
步询价及推介公告》盖章页）
保荐机构（联席主承销商）：中信证券股份有限公司
年 月 日
（此页无正文，为《锐捷网络股份有限公司首次公开发行股票并在创业板上市初
步询价及推介公告》盖章页）
联席主承销商：兴业证券股份有限公司
年 月 日
