中牧实业股份有限公司 2011 年半年度报告
中牧实业股份有限公司
二○一一年半年度报告
中牧实业股份有限公司
董事长：张春新
二○一一年八月五日
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中牧实业股份有限公司 2011 年半年度报告
重要提示
公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证本报告所
载资料不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真
实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。
公司法定代表人张春新先生、总经理张兴明先生、总会计师
梁传玉先生、财务经理于雪冬女士保证半年度报告中财务报告真
实、完整。
公司董事胡启毅先生因公出差特委托董事王建成先生代为出
席会议并行使表决权。
公司半年度财务报告未经审计。
释 义
1、控股股东：指中国牧工商（集团）总公司
2、中牧总公司：指中国牧工商（集团）总公司
3、实际控制人：指中国农业发展集团有限公司
4、中国农业集团：指中国农业发展集团有限公司
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中牧实业股份有限公司 2011 年半年度报告
目录
一、公司基本情况……………………………………………3
二、股本变动和主要股东持股情况…………………………5
三、董事、监事、高级管理人员情况………………………7
四、董事会报告………………………………………………8
五、重要事项…………………………………………………10
六、财务报告…………………………………………………13
七、备查文件…………………………………………………67
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中牧实业股份有限公司 2011 年半年度报告
一、公司基本情况
（一）基本情况
1、公司名称
中文全称：中牧实业股份有限公司
中文简称：中牧股份
英文全称：CHINA ANIMAL HUSBANDRY INDUSTRY CO., LTD.
英文简称：CAHIC
2、公司股票上市地：上海证券交易所
A 股简称：中牧股份
A 股代码：600195
3、公司注册地址：北京市丰台区南四环西路 188 号八区 16-19 号楼
公司办公地址：北京市丰台区南四环西路 188 号八区 16-19 号楼
邮政编码：100070
公司互联网网址：www.cahic.com
公司电话：010-63701111
投资者热线：010-63702195
公司电子信箱：600195@cahic.com
4、公司法定代表人：张春新先生
5、公司董事会秘书：张菁桦女士
联系电话：010-63701951
传真：010-63702196
联系地址：北京市丰台区南四环西路 188 号总部基地八区 16 号楼
6、公司信息披露报纸：《中国证券报》、《上海证券报》
登载公司中期报告的互联网网址：http://www.sse.com.cn
公司中期报告备置地点：北京市丰台区南四环西路 188 号总部基地八区 16 号楼中牧实业股
份有限公司董事会办公室
7、其他有关资料：
（1）公司于 1998 年 12 月 25 日在国家工商行政管理局注册登记，于 2010 年 11 月 2 日在北京
工商行政管理局办理了变更登记。
（2）公司企业法人营业执照注册号：110000009745520
（3）税务登记号码：11010671092358X
（4）组织机构代码：71092358-X
（5）公司聘请的会计师事务所是中审亚太会计师事务所有限公司。其注册地址和办公地址均
为北京市海淀区复兴路 47 号天行建商务大厦 22-23 层。
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中牧实业股份有限公司 2011 年半年度报告
（二）公司主要财务数据和指标
单位：元
本报告期末比上年
项目 2011 年 6 月 30 日 2010 年 12 月 31 日
度期末增减(%)
总资产 2,930,778,476.32 2,904,661,398.93 0.90
所有者权益（或股东权益） 1,594,812,359.34 1,518,834,954.18 5.00
归属于上市公司股东的每股净资
4.09 3.89 5.14
产（元／股）
本报告期比上年同
项目 2011 年 1－6 月 2010 年 1-6 月
期增减(%)
营业利润 238,187,726.92 264,859,316.97 -10.07
利润总额 241,007,862.91 265,123,165.34 -9.10
归属于上市公司股东的净利润 192,997,563.66 187,030,833.28 3.19
归属于上市公司股东的扣除非经
190,322,883.75 186,503,711.98 2.05
常性损益的净利润
基本每股收益(元) 0.4949 0.4796 3.19
扣除非经常性损益后的基本每股
0.4880 0.4782 2.05
收益(元)
稀释每股收益(元) 0.4949 0.4796 3.19
加权平均净资产收益率(%) 11.81 13.64 减少 1.83 个百分点
经营活动产生的现金流量净额 -440,608,391.92 -257,402,810.45 -71.17
每股经营活动产生的现金流量净
-1.1297 -0.66 -71.17
额（元）
非经营性损益明细
项 目 2011 年 1-6 月
非流动资产处置损益 -208,527.03
计入当期损益的政府补助（与企业业务密切相关，按照
3,154,720.00
国家统一标准定额或定量享受的政府补助除外）
计入当期损益的对非金融企业收取的资金占用费 43,195.32
除上述各项之外的其他营业外收入和支出 -126,056.98
所得税影响额 -429,499.70
少数股东权益影响额（税后） 240,848.30
合计 2,674,679.91
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二、股本变动和主要股东持股情况
（一）股份变动情况
报告期内公司股本结构及股份总数未发生变化。
（二）报告期末股东总数
截止 2011 年 6 月 30 日，公司在中国证券登记结算有限责任公司上海分公司登记的股东共有
23225 户，持股 39,000 万股，其中公司控股股东中国牧工商（集团）总公司持股 22,800 万股；
其他持无限售条件流通股股东 23224 户，持股 16,200 万股。
（三）公司主要股东持股情况（截止 2011 年 6 月 30 日）
报告期内增
持有有限 质押或冻
减（与 2010 期末持股 比例 股东
股东名称 售条件 结的股份
年 12 月 31 日 数量 （%） 性质
股份数量 数量
相比）
国有
中国牧工商（集团）总公司 0 228,000,000 58.46 0 无
股东
中国工商银行－南方绩优成长股票 境内非国
7,985,295 11,585,156 2.97 无
型证券投资基金 有法人
中国工商银行－中海能源策略混合 境内非国
4,668,611 4,668,611 1.20 无
型证券投资基金 有法人
兴业银行股份有限公司－兴全有机 境内非国
4,009,992 4,009,992 1.03 无
增长灵活配置混合型证券投资基金 有法人
中国工商银行股份有限公司－嘉实 境内非国
3,909,979 3,909,979 1.00 无
主题新动力股票型证券投资基金 有法人
中国人寿保险股份有限公司－分红 境内非国
338,635 3,702,889 0.95 无
－个人分红－005L－FH002 沪 有法人
中国银行－景顺长城动力平衡证券 境内非国
3,029,491 3,029,491 0.78 无
投资基金 有法人
境内非国
银丰证券投资基金 2,799,894 2,799,894 0.72 无
有法人
中国太平洋人寿保险股份有限公司 境内非国
2,508,860 2,508,860 0.64 无
－分红－个人分红 有法人
中国人寿保险(集团)公司－传统－ 境内非国
0 2,260,985 0.58 无
普通保险产品 有法人
前十名无限售条件流通股股东持股情况
期末持有无限售条件
股东名称（全称） 种类
股份数量
中国牧工商（集团）总公司 228,000,000 A股
中国工商银行－南方绩优成长股票型证券投资基金 11,585,156 A股
中国工商银行－中海能源策略混合型证券投资基金 4,668,611 A股
兴业银行股份有限公司－兴全有机增长灵活配置混合型证券投资基金 4,009,992 A股
中国工商银行股份有限公司－嘉实主题新动力股票型证券投资基金 3,909,979 A股
中国人寿保险股份有限公司－分红－个人分红－005L－FH002 沪 3,702,889 A股
中国银行－景顺长城动力平衡证券投资基金 3,029,491 A股
银丰证券投资基金 2,799,894 A股
中国太平洋人寿保险股份有限公司－分红－个人分红 2,508,860 A股
中国人寿保险(集团)公司－传统－普通保险产品 2,260,985 A股
说明：公司前十名股东中中国人寿保险（集团）公司为中国人寿保险股份有限公司持股 68.37%的
控股股东，其他股东间不存在关联关系。
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（四）报告期内公司实际控制人及公司控股股东未发生变更。
经国家工商行政管理总局核准，公司实际控制人中国农业发展集团总公司更名为中国农业发
展集团有限公司，其注册资本、经营范围未发生变化。
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三、董事、监事、高级管理人员情况
（一）董事、监事和高级管理人员持股变动
报告期内公司董事、监事、高级管理人员持股未发生变化。
（二）新聘或解聘公司董事、监事、高级管理人员的情况
1、因公司第四届董事会届满，2011 年 4 月 22 日召开的公司 2010 年年度股东大会选举张春
新先生、胡启毅先生、刘金华先生、王建成先生、薛廷伍先生、张兴明先生、史志国先生、陈焕
春先生、胡竞霜女士为公司第五届董事会董事，其中史志国先生、陈焕春先生、胡竞霜女士为独
立董事。2011 年 4 月 29 日召开的第五届董事会第一次会议选举张春新先生为董事长。
2、因公司第四届监事会届满，2011 年 4 月 22 日召开的公司 2010 年年度股东大会选举徐进
先生、苏智强先生为公司第五届监事会监事，与公司职工代表大会选举产生的职工监事王水华先
生共同组成第五届监事会。2011 年 4 月 29 日召开的第五届监事会第一次会议选举徐进先生为监
事会主席。
3、2011 年 4 月 29 日召开的第五届董事会第一次会议续聘张兴明先生为总经理，高伟先生为
常务副总经理，陆为中先生、薛景山先生为副总经理，梁传玉先生为总会计师，田连信先生、吴
冬荀先生为副总经理。
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四、董事会报告
（一）报告期内经营情况
1、报告期内总体经营情况
2011 年上半年，受国内通胀压力持续增加、饲料原料价格高位运行的影响，国内生猪存栏量
降低，生猪价格持续上涨，养殖业和饲料业发展面临较大压力，加之部分政府采购疫苗产品市场
竞争加剧、物流成本及运营成本不断增加，对公司发展带来一定影响。在外部经营环境不利的形
势下，公司密切关注国家政策，深入分析行业情况，切实做好国家政府采购动物疫苗产品的生产
销售；积极倡导品牌经营，加强服务创新，以客户需求为导向，加大品牌宣传力度，发挥集中采
购优势，持续优化营销工作；同时加快组织机构调整，加强业务队伍建设，做好企业资源调配；
积极贯彻科学发展观，全面加强风险管控，加大成本控制力度。通过多项举措，努力克服困难，
保持了公司持续稳定发展。
单位:(元)
2011 年 1-6 月 2010 年 1-6 月 增减比例（%）
项目
合并 母公司 合并 母公司 合并 母公司
营业收入 1,221,274,834.30 1,016,377,923.41 1,331,093,026.65 1,070,235,079.46 -8.25 -5.03
营业利润 238,187,726.92 238,459,887.91 264,859,316.97 234,239,741.07 -10.07 1.80
净利润 192,997,563.66 187,030,833.28 3.19
2、公司主营业务范围及经营状况
公司主营业务范围为动物保健品行业、动物营养品行业。包括生物制品、饲料原料、饲料添
加剂、兽药及大宗原料的贸易等。
报告期占主营业务收入 10%以上经营业务的行业分布情况如下：单位:(元)
营业利 营业收入 营业成本 营业利润率
分行业或
主营业务收入 主营业务成本 润率 比上年同 比上年同 比上年同期
分产品
(%) 期增减（%） 期增减（%） 增减（%）
分行业
农业 1,217,680,593.32 783,774,890.54 35.63 -8.02 -5.66 -1.61
分产品
生物制品 596,317,316.66 223,368,419.71 62.54 -8.85 -3.81 -1.96
饲料 542,115,811.08 489,712,743.25 9.67 -10.64 -9.76 -0.87
其中: 饲
料添加剂 226,684,854.28 194,146,070.92 14.35 -1.37 -0.12 -1.08
报告期主营业务分地区情况： 单位:(元)
地区 营业收入 营业收入比上年增减（％）
国内 1,202,805,697.19 -8.29
国外 14,874,896.13 20.97
3、报告期内公司利润构成、主营业务及其结构、主营业务盈利能力未发生重大变化。
4、来源于单个参股公司的投资收益对公司净利润影响达到 10%以上的情况
厦门金达威集团股份有限公司经营范围为生产饲料添加剂、食品添加剂；销售维生素类饲料
添加剂、食品添加剂；生产及销售化学医药原料等。主要产品为维生素 A、维生素 D3、DHA 粉等。
2011 年 1-6 月实现净利润 7958.74 万元(未经审计数据)，贡献的投资收益为 2829.33 万元，占公
司净利润的 14.66%。
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5、报告期内财务指标重大变化的说明 单位:(元)
项目 2011 年 6 月 30 日 2010 年 12 月 31 日 增减比例% 主要原因
货币资金 382,448,859.74 908,619,962.59 -57.91 2010 年末销售款回收金额较大
主要为政府采购货款未到结算期及
应收账款 681,283,511.92 199,523,049.62 241.46
尚在信用期内应收货款
预付款项 80,590,840.14 34,888,706.00 130.99 为保证正常采购，预付供应商货款
其他应收款 44,144,466.54 69,361,118.22 -36.36 主要由于退回招标保证金
主要为成都厂检验动物房项目转入
在建工程 3,783,384.13 22,214,224.37 -82.97
固定资产
应付票据 91,272,880.00 48,720,000.00 87.34 银行承兑汇票尚未到期
预收款项 47,398,481.05 137,611,067.54 -65.56 按照合同规定客户付款后提货
应付职工薪酬 75,303,547.39 111,058,649.87 -32.19 主要为发放了上年绩效奖励
应交税费 23,786,578.26 10,356,583.83 129.68 应交而尚未交纳的税金
应付利息 11,663,000.00 5,123,000.00 127.66 预提短期融资债券利息
应付股利 11,123,920.00 4,808,920.00 131.32 应付而未付的分红款
项目 2011 年 1-6 月 2010 年 1-6 月 增减比例% 主要原因
营业外收入 3,925,529.77 615,854.52 537.41% 主要为收到政府补助款
营业外支出 1,105,393.78 352,006.15 214.03% 固定资产处置及其他损失
6、经营中的问题与困难及下一步的应对措施
报告期内，受动物疫病频发、饲料原料价格高位运行和通胀持续的影响，畜牧业发展面
临严峻考验，行业内竞争形势加剧，部分产品价格波动，对公司饲料和兽药板块发展带来一
定影响。
2011 年下半年，公司将密切关注国家政策，重点抓好政府采购产品的招标工作，抓住
生猪养殖恢复增长的契机，加强兽药、饲料板块的营销；继续做好生产工艺改进及新产品研
发，加快项目建设；强化过程管理，加强产销衔接，深化科技创新、服务创新、模式创新和
管理创新，确保公司平稳、可持续发展。
（二）报告期投资情况
1、募集资金使用：
公司募集资金已使用完毕。
2、重大非募集资金情况
（1）经公司第四届董事会 2010 年第一次临时会议、2011 年第一次临时会议审议批准，公司
投资 859 万元在兰州厂实施合成肽疫苗抗原生产车间技改项目，目前项目改造已完成。
（2）经公司第四届董事会第十二次会议审议批准，在武汉新建预混饲料生产厂，目前项目
正在报建中。
（3）经公司第四届董事会第十二次会议审议批准，在长春新建预混饲料生产厂，目前项目
正在报建中。
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五、重要事项
（一）公司治理状况
报告期内，公司按照《公司法》、《证券法》、《公司章程》及中国证监会等监管部门对上市公
司的要求，不断完善法人治理结构，规范公司运作，着力提高上市公司治理水平。
根据中国证监会及北京证监局相关文件精神，报告期内，公司积极推进落实各项整改措施，
资产不完整问题已基本整改完成。具体如下：
1、资产不完整问题
(1)兰州厂土地房产情况：经公司 2007 年第一次临时股东大会审议批准，公司以兼并兰州中
亚药械厂的方式取得兰州土地，各项工作基本完成。报告期内，已完成部分土地过户手续，其余
部分正在办理中。
(2)郑州厂土地房产情况：经公司第四届董事会第二次会议审议批准，公司购买中牧总公司在
郑州厂部分土地。目前已取得土地权属证明及部分房产权属证明，其余部分正在办理中。
2、收购股权资产权属证明办理情况
收购北京中农发药业有限公司：经 2008 年 4 月 25 日召开的公司第四届董事会第一次会议审
议批准，公司收购中水集团远洋股份有限公司、中国乡镇企业总公司、中国万牧新技术有限责任
公司所持北京中农发药业有限公司 100%股权，报告期内已完成所有手续，其资产均已变更至公司
名下，北京中农发药业有限公司已于 2011 年 6 月 3 日经北京市工商行政管理局朝阳分局核准注销。
（二）公司现金分红政策及上年度利润分配方案执行情况
1、《公司章程》规定的现金分红政策：
（1）公司可以采取现金或者股票方式分配股利，可以进行中期分红。
（2）公司向社会公众增发新股、发行可转换公司债券或向原有股东配售股份需满足公司最近
三年以现金方式累计分配的利润不少于最近三年实现的年均可分配利润的30%。
2、公司 2010 年度利润分配方案为：以 2010 年年末总股本 390,000,000 股为基数，每 10 股
派发现金红利 3 元（含税），分配方案已于 2011 年 6 月 21 日实施。以上事项刊登在 2011 年 6 月
7 日的《中国证券报》、《上海证券报》。
（三）报告期内无重大诉讼、仲裁事项
（四）持有其他上市及拟上市公司股权情况
1、公司持有四川友利投资控股股份有限公司（原四川舒卡股份特种纤维股份有限公司）流
通股 67195 股，占该公司总股本的 0.02%，公司投资成本为 60341.00 元，是公司所属成都药械厂
改制前持有的成都蜀都大厦股份有限公司法人股转换而来，公司上市以来未进行过股票投资。
截止 2011 年 6 月 30 日，帐面投资余额 568469.70 元。
2、公司持有厦门金达威集团股份有限公司 35.55%的股权，持股数量为 2382.206 万股。公司
投资成本为 5353.19 万元，期末帐面值为 15931.75 万元，会计核算科目为长期股权投资。厦门金
达威集团股份有限公司的首发申请已于 2011 年 5 月 16 日获得中国证券监督管理委员会发行审核
委员会 2011 年第 100 次会议审核通过，详见 2011 年 5 月 17 日的《中国证券报》、《上海证券报》。
（五）报告期内无重大资产出售、收购情况
（六）重大关联交易事项
1、日常关联交易
（1）与中牧总公司的日常关联交易
①经公司 2008 年第二次临时股东大会审议批准，公司委托控股股东中牧总公司采购部分生产
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中牧实业股份有限公司 2011 年半年度报告
经营用大宗原料，定价按照市场当期价格确定。报告期内,公司委托中牧总公司采购原料金额为
152.99 万元。
②经公司 2010 年年度股东会议审议批准，公司向中牧总公司销售氨基酸产品等饲料原料，定
价按照市场当期价格确定。报告期内未发生此类交易。
③经公司2010年年度股东会议审议批准，公司委托中牧总公司出口公司及公司所属企业的生
物制品、饲料添加剂和兽药等部分产品，定价按照市场当期价格确定。报告期内公司委托中牧总
公司出口产品金额为1246.36万元。
（2）经公司 2007 年第一次临时股东大会审议批准，公司与厦门金达威集团股份有限公司签
订购销协议，报告期内关联采购金额为 1880.38 万元。
（3）经公司 2008 年度股东大会审议批准，公司与宜兴中牧签订采购生物佐剂协议，报告期
内关联采购金额为 66.55 万元。
（4）经公司 2008 年度股东大会审议批准，公司与中牧连锁签订长期合作经销协议，报告期
内关联销售金额为 155.53 万元。
（七）重大合同及履行情况
1、报告期内公司无托管、承包资产情况，除租赁中牧总公司土地、房产外，无其他重大租赁
事项。
2、担保情况
公司未向其他公司及本公司控股子公司提供担保。
3、报告期内，公司无委托理财、委托贷款情况。
（八）公司持 5%以上股份股东在报告期内承诺事项
公司控股股东中牧总公司在公司股权分置改革中做出特别承诺：
1、持有的非流通股股份自获得上市流通权之日起，在二十四个月内不上市交易或者转让。
2、在前项承诺期期满后，通过证券交易所挂牌交易出售的股份占股份总数的比例在十二个月
内不超过 5%,在二十四个月内不超过 10%，且承诺上述期限内通过证券交易所挂牌交易出售价格不
低于每股 5.90 元，若自股权分置改革方案实施之日起至出售股份期间有派息、送股、资本公积金
转增股份等除权、除息事项，则对该价格进行除权处理。
3、通过证券交易所挂牌交易出售的股份数量达到公司股份总数百分之一的，自该事实发生之
日起两个工作日内将及时履行公告义务。
4、公司将在股权分置改革完成后，根据国家相关管理制度和办法实施管理层股权激励计划。
2006 年 3 月 20 日公司股权分置改革顺利通过，中牧总公司所持有限售条件的流通股 22800
万股已全部托管在公司股权分置改革保荐机构国都证券有限责任公司指定的营业部，接受其监督。
2008 年 3 月 28 日、2009 年 3 月 30 日，2010 年 3 月 29 日中牧总公司持有的有限售条件流通
股中分别有 1950 万股、1950 万股、18900 万股可上市交易，详见 2008 年 3 月 25 日、2009 年 3
月 25 日、2010 年 3 月 23 日的《中国证券报》、《上海证券报》。至此，中牧总公司所持有的 22800
万股均可上市流通。截止报告期末，中牧总公司所持股份总数未发生变化。
（九）报告期内公司、公司董事会、董事及高级管理人员无受监管部门处罚的情况。
（十）重要事项索引
公司公告均刊登在《中国证券报》、《上海证券报》及上海证券交易所网站（www.sse.com.cn）。
1、2011 年 1 月 15 日刊登公司第四届董事会 2011 年第一次临时会议决议公告、第四届监事
会 2011 年第一次临时会议决议公告；
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中牧实业股份有限公司 2011 年半年度报告
2、2011年3月22日刊登公司第四届董事会第十二次会议决议公告暨召开2010年年度股东大会
的通知、公司第四届监事会第十二次会议决议公告、公司与中国牧工商（集团）总公司签订销售
协议的关联交易公告、公司与中国牧工商（集团）总公司签订委托出口协议的关联交易公告；
3、2011 年 4 月 23 日刊登公司 2010 年年度股东大会决议公告；
4、2011 年 4 月 30 日刊登公司第五届董事会第一次会议决议公告、公司第五届监事会第一次
会议决议公告；
5、2011 年 5 月 17 日刊登公司关于参股公司厦门金达威集团股份有限公司首发获中国证监会
发审会通过的公告；
6、2011 年 6 月 7 日刊登公司 2010 年度利润分配实施公告；
7、2011 年 6 月 15 日刊登公司关于相关媒体报道的说明公告；
8、2011 年 7 月 30 日刊登关于公司疫苗产品检验结果的公告。
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中牧实业股份有限公司 2011 年半年度报告
六、财务报告（未经审计）
资产负债表（资产方）
编制单位：中牧实业股份有限公司 单位：人民币元
注释 合并 母公司
资 产 合 母公
2011 年 6 月 30 日 2010 年 12 月 31 日 2011 年 6 月 30 日 2010 年 12 月 31 日
并 司
流动资产：
货币资金 5.1 382,448,859.74 908,619,962.59 227,093,545.11 746,648,477.59
交易性金融资产 5.2 8,665.00 8,665.00 - -
应收票据 5.3 1,304,500.00 1,697,700.00 674,500.00 250,000.00
应收账款 5.4 11.1 681,283,511.92 199,523,049.62 542,536,510.64 145,357,178.29
预付款项 5.5 80,590,840.14 34,888,706.00 30,694,518.62 22,169,913.32
应收利息 - - - -
应收股利 - - 53,215,600.00 37,339,600.00
其他应收款 5.6 11.2 44,144,466.54 69,361,118.22 156,712,896.00 137,527,241.98
存货 5.7 517,339,690.30 459,825,446.42 362,347,085.75 320,918,923.26
一年内到期的非流动资产 - - - -
其他流动资产 - - - -
流动资产合计 1,707,120,533.64 1,673,924,647.85 1,373,274,656.12 1,410,211,334.44
非流动资产： - - - -
可供出售金融资产 5.8 568,469.70 588,628.20 568,469.70 588,628.20
持有至到期投资 - - - -
长期应收款 - - - -
长期股权投资 5.9 11.3 227,444,324.94 211,344,162.34 502,358,866.59 486,258,703.98
投资性房地产 - - 45,215,001.32 45,823,550.97
固定资产 5.10 746,918,618.43 750,893,040.31 482,723,261.40 481,879,998.85
在建工程 5.11 3,783,384.13 22,214,224.37 1,285,418.61 19,648,076.30
工程物资 - - - -
固定资产清理 5.12 408,277.80 756,699.30 398,072.01 746,493.51
生产性生物资产
油汽资产
无形资产 5.13 170,420,735.09 172,218,397.39 119,847,949.04 124,613,813.34
开发支出 5.14 7,807,697.42 8,799,697.42 - -
商誉 5.15 2,251,722.87 2,251,722.87 - -
长期待摊费用 5.16 1,598,309.19 625,827.59 98,866.79 109,040.27
递延所得税资产 5.17 62,456,403.11 61,044,351.29 60,591,057.53 59,580,425.91
其他非流动资产 - - - -
非流动资产合计 1,223,657,942.68 1,230,736,751.08 1,213,086,962.99 1,219,248,731.33
资产总计 2,930,778,476.32 2,904,661,398.93 2,586,361,619.11 2,629,460,065.77
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中牧实业股份有限公司 2011 年半年度报告
资产负债表（负债方）
编制单位：中牧实业股份有限公司 单位：人民币元
注释 合并 母公司
项目 母公
合并 2011 年 6 月 30 日 2010 年 12 月 31 日 2011 年 6 月 30 日 2010 年 12 月 31 日
司
流动负债：
短期借款 5.19 410,000,000.00 400,000,000.00 400,000,000.00 400,000,000.00
交易性金融负债 - - - -
应付票据 5.20 91,272,880.00 48,720,000.00 91,272,880.00 48,720,000.00
应付账款 5.21 173,423,880.28 184,828,849.32 145,749,610.74 147,318,277.01
预收款项 5.22 47,398,481.05 137,611,067.54 42,329,971.84 120,167,650.05
应付职工薪酬 5.23 75,303,547.39 111,058,649.87 55,548,444.07 86,869,076.41
应交税费 5.24 23,786,578.26 10,356,583.83 25,662,474.36 1,761,294.88
应付利息 5.25 11,663,000.00 5,123,000.00 11,663,000.00 5,123,000.00
应付股利 5.26 11,123,920.00 4,808,920.00 - -
其他应付款 5.27 243,353,850.62 230,878,698.94 203,032,965.04 296,313,978.47
一年内到期的非流动负债 - - - -
其他流动负债 - - - -
流动负债合计 1,087,326,137.60 1,133,385,769.50 975,259,346.05 1,106,273,276.82
非流动负债： - - - -
长期借款 - - - -
应付债券 - - - -
长期应付款 - - - -
专项应付款 5.28 39,683,818.50 38,057,031.92 14,139,866.58 12,513,080.00
预计负债 - - - -
递延所得税负债 - - - -
其他非流动负债 - - - -
非流动负债合计 39,683,818.50 38,057,031.92 14,139,866.58 12,513,080.00
负债合计 1,127,009,956.10 1,171,442,801.42 989,399,212.63 1,118,786,356.82
所有者权益（或股东权益）： - - - -
实收资本（或股本） 5.29 390,000,000.00 390,000,000.00 390,000,000.00 390,000,000.00
资本公积 5.30 269,516,504.91 269,536,663.41 268,168,064.86 268,188,223.36
减：库存股 - - - -
盈余公积 5.31 192,060,058.01 192,060,058.01 192,060,058.01 192,060,058.01
未分配利润 5.32 743,235,796.42 667,238,232.76 746,734,283.61 660,425,427.58
外币报表折算差额
归属母公司所有者权益合计 1,594,812,359.34 1,518,834,954.18 1,596,962,406.48 1,510,673,708.95
少数股东权益 208,956,160.88 214,383,643.33
所有者权益（或股东权益）合计 1,803,768,520.22 1,733,218,597.51 1,596,962,406.48 1,510,673,708.95
负债和所有者权益
2,930,778,476.32 2,904,661,398.93 2,586,361,619.11 2,629,460,065.77
（或股东权益）总计
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中牧实业股份有限公司 2011 年半年度报告
利润表
编制单位：中牧实业股份有限公司 单位：人民币元
注释 合并 母公司
项 目 母公
合并 2011 年 1-6 月 2010 年 1-6 月 2011 年 1-6 月 2010 年 1-6 月
司
一、营业收入 5.33 11.4 1,221,274,834.30 1,331,093,026.65 1,016,377,923.41 1,070,235,079.46
减：营业成本 5.33 11.4 787,808,612.60 836,154,426.24 667,757,823.97 693,884,141.99
营业税金及附加 5.34 5,050,952.53 4,964,461.13 3,276,284.36 3,305,979.39
销售费用 5.35 117,273,631.88 126,661,201.06 83,936,808.53 98,863,130.54
管理费用 5.36 88,819,323.98 113,070,815.10 55,627,570.09 74,210,481.76
财务费用 5.37 3,021,453.23 3,885,356.75 4,469,196.99 3,945,878.69
资产减值损失 5.38 9,124,325.77 12,062,591.31 6,737,544.17 9,814,467.93
加：公允价值变动收
益（损失以“-”号填
列）
投资收益（损失以
5.39 11.5 28,011,192.61 30,565,141.91 43,887,192.61 48,028,741.91
“-”号填列）
其中：对联营企业和
28,011,192.61 28,011,192.61
合营企业的投资收益
二、营业利润（亏损
238,187,726.92 264,859,316.97 238,459,887.91 234,239,741.07
以“-”号填列）
加：营业外收入 5.40 3,925,529.77 615,854.52 3,238,752.80 109,515.00
减：营业外支出 5.41 1,105,393.78 352,006.15 1,027,557.67 211,991.08
其中：非流动资产处
210,718.83 89,958.14 150,621.36 89,958.14
置损失
三、利润总额（亏损
241,007,862.91 265,123,165.34 240,671,083.04 234,137,264.99
总额以“-”号填列）
减：所得税费用 5.42 39,313,781.70 54,089,465.50 37,362,227.01 43,784,038.82
四、净利润（净亏损
201,694,081.21 211,033,699.84 203,308,856.03 190,353,226.17
以“-”号填列）
归属于母公司所有者
192,997,563.66 187,030,833.28
净利润
少数股东损益 8,696,517.55 24,002,866.56
五、每股收益：
（一）基本每股收益 5.43 0.4949 0.4796
（二）稀释每股收益 0.4949 0.4796
七、其他综合收益 5.44 -20,158.50 -315,144.55 -20,158.50 -2,133,203.68
八、综合收益总额 201,673,922.71 210,718,555.28 203,288,697.53 188,220,022.49
归属于母公司所有者
192,977,405.16 186,715,688.73
的综合收益总额
归属于少数股东的综
8,696,517.55 24,002,866.56
合收益总额
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中牧实业股份有限公司 2011 年半年度报告
现金流量表
编制单位：中牧实业股份有限公司 单位：人民币元
合并 母公司
项 目 注释
2011 年 1-6 月 2010 年 1-6 月 2011 年 1-6 月 2010 年 1-6 月
一.经营活动产生的现金流量:
销售商品、提供劳务收到的现金 733,203,116.96 758,922,179.33 605,911,250.58 600,807,953.13
收到的税费返还 236,906.00 31,523.63 - -
收到的其他与经营活动有关的现金 5.45.1 70,941,850.58 45,209,758.66 21,132,304.14 14,669,841.64
现金流入小计 804,381,873.54 804,163,461.62 627,043,554.72 615,477,794.77
购买商品、接受劳务支付的现金 782,712,369.53 669,665,074.05 613,460,377.24 514,608,302.39
支付给职工以及为职工支付的现金 148,935,392.93 110,915,976.50 95,129,394.19 58,639,934.48
支付的各项税费 109,709,063.98 120,769,654.01 80,397,080.78 88,485,590.45
支付其他与经营活动有关的现金 5.45.2 203,633,439.02 160,215,567.51 279,468,094.84 142,086,093.19
现金流出小计 1,244,990,265.46 1,061,566,272.07 1,068,454,947.05 803,819,920.51
经营活动产生的现金流量净额 -440,608,391.92 -257,402,810.45 -441,411,392.33 -188,342,125.74
二.投资活动产生的现金流量:
收回投资收到的现金 - - - -
取得投资收益收到的现金 11,911,030.00 3,923,309.00 11,911,030.00 3,923,309.00
处置固定资产、无形资产和其他长期资产
78,740.00 36,401,300.00 78,740.00 36,401,300.00
收回的现金净额
处置子公司及其他营业单位收到的现金
- - - -
净额
收到其他与投资活动有关的现金 5.45.3 30,000,000.00 - 30,000,000.00 -
现金流入小计 41,989,770.00 40,324,609.00 41,989,770.00 40,324,609.00
购建固定资产、无形资产和其他长期资产
15,941,953.76 36,162,647.86 6,577,012.32 23,061,604.94
支付的现金
投资支付的现金 668,830.00 24,003,900.00 668,830.00 14,000,000.00
取得子公司及其他营业单位支付的现金
- - - -
净额
支付其他与投资活动有关的现金 - 6,520,000.00 - 6,520,000.00
现金流出小计 16,610,783.76 66,686,547.86 7,245,842.32 43,581,604.94
投资活动产生的现金流量净额 25,378,986.24 -26,361,938.86 34,743,927.68 -3,256,995.94
三.筹资活动产生的现金流量:
吸收投资收到的现金 - - - -
取得借款收到的现金 25,000,000.00 448,880,500.00 - 403,880,500.00
收到其他与筹资活动有关的现金 - - - -
现金流入小计 25,000,000.00 448,880,500.00 - 403,880,500.00
偿还债务支付的现金 15,000,000.00 403,870,000.00 - 403,870,000.00
分配股利、利润或偿付利息支付的现金 120,926,942.83 78,580,309.45 112,887,467.83 67,779,543.20
支付其他与筹资活动有关的现金 - - - -
筹资活动现金流出小计 135,926,942.83 482,450,309.45 112,887,467.83 471,649,543.20
筹资活动产生的现金流量净额 -110,926,942.83 -33,569,809.45 -112,887,467.83 -67,769,043.20
四、汇率变动对现金的影响 -14,754.34 -9,906.65 - -
五、现金及现金等价物净增加额 -526,171,102.85 -317,344,465.41 -519,554,932.48 -259,368,164.88
加：期初现金及现金等价物余额 908,619,962.59 470,726,119.86 746,648,477.59 382,585,166.59
六、期末现金及现金等价物余额 382,448,859.74 153,381,654.45 227,093,545.11 123,217,001.71
- 16 -
中牧实业股份有限公司 2011 年半年度报告
所有者权益变动表（合并）
编制单位：中牧实业股份有限公司 单位：人民币元
2011 年 1-6 月
归属于母公司所有者权益
项 目 所有者
实收资本 少数股东权益
资本公积 盈余公积 未分配利润 权益合计
（或股本）
一、上年年末余额 390,000,000.00 269,536,663.41 192,060,058.01 667,238,232.76 214,383,643.33 1,733,218,597.51
加：会计政策变更 -
前期差错更正 -
合并范围更正 -
二、本年年初余额 390,000,000.00 269,536,663.41 192,060,058.01 667,238,232.76 214,383,643.33 1,733,218,597.51
三、本年增减变动金额
-20,158.50 - 75,997,563.66 -5,427,482.45 70,549,922.71
（减少以“－”号填列）
（一）净利润 192,997,563.66 8,696,517.55 201,694,081.21
（二）其他综合收益 -20,158.50 - -20,158.50
1. 可 供 出 售 金 融 资
-20,158.50 -20,158.50
产公允价值变动净额
2. 权 益 法 下 被 投 资
单位其他所有者权益变 -
动的影响
3. 与 计 入 所 有 者 权
益项目相关的所得税影 -
响
4.其他 -
上述（一）和（二）小计 -20,158.50 192,997,563.66 8,696,517.55 201,673,922.71
（三）所有者投入和减
- -
少资本
1.所有者投入资本 -
2.股份支付计入所
-
有者权益的金额
3.其他 -
（四）利润分配 - -117,000,000.00 -14,124,000.00 -131,124,000.00
1.提取盈余公积 - - -
其中：法定盈余公积 - - -
任意盈余公积 -
2.提取一般风险准
-
备（金融企业填报）
3.对所有者（或股
-117,000,000.00 -14,124,000.00 -131,124,000.00
东）的分配
其中：国有企业应上交的利润
（国有股红利、股息、股利）
普通股股利 -117,000,000.00 -14,124,000.00 -131,124,000.00
转作股本（资本）的普通股股利 -
4.其他 -
（五）所有者权益内部结转 -
1.资本公积转增资本
-
（或股本）
2.盈余公积转增资本
-
（或股本）
3.盈余公积弥补亏损 -
4.其他 -
（六）专项储备
（七）其他
四、本年年末余额 390,000,000.00 269,516,504.91 192,060,058.01 743,235,796.42 208,956,160.88 1,803,768,520.22
- 17 -
中牧实业股份有限公司 2011 年半年度报告
所有者权益变动表（合并）
编制单位：中牧实业股份有限公司 单位：人民币元
2010 年 1-6 月
项 目 归属于母公司所有者权益
少数股东权 所有者
实收资本
资本公积 盈余公积 未分配利润 益 权益合计
（或股本）
一、上年年末余额 390,000,000.00 270,698,118.98 162,360,541.34 445,286,645.84 150,125,794.46 1,418,471,100.62
加：会计政策变更
前期差错更正
合并范围更正
二、本年年初余额 390,000,000.00 270,698,118.98 162,360,541.34 445,286,645.84 150,125,794.46 1,418,471,100.62
三、本年增减变动金额
-315,144.55 128,530,833.28 8,466,466.56 136,682,155.28
（减少以“－”号填列）
（一）净利润 187,030,833.28 24,002,866.56 211,033,699.83
（二）其他综合收益 -315,144.55 -315,144.55
1. 可 供 出 售 金 融 资
-315,144.55 -315,144.55
产公允价值变动净额
2. 权 益 法 下 被 投 资
单位其他所有者权益变
动的影响
3. 与 计 入 所 有 者 权
益项目相关的所得税影
响
4.其他
上述（一）和（二）小计 -315,144.55 187,030,833.28 24,002,866.56 210,718,555.28
（三）所有者投入和减
少资本
1.所有者投入资本
2.股份支付计入所
有者权益的金额
3.其他
（四）利润分配 -58,500,000.00 -15,536,400.00 -74,036,400.00
1.提取盈余公积
其中：法定盈余公积
任意盈余公积
2.提取一般风险准
备（金融企业填报）
3.对所有者（或股
-58,500,000.00 -15,536,400.00 -74,036,400.00
东）的分配
其中：国有企业应上交的利润
（国有股红利、股息、股利）
普通股股利 -58,500,000.00 -15,536,400.00 -74,036,400.00
转作股本（资本）的普通股股利
4.其他
（五）所有者权益内部结转
1.资本公积转增资本
（或股本）
2.盈余公积转增资本
-
（或股本）
3.盈余公积弥补亏损 -
4.其他 -
（六）专项储备
（七）其他
四、本年年末余额 390,000,000.00 270,382,974.43 162,360,541.34 573,817,479.12 158,592,261.02 1,555,153,255.90
- 18 -
中牧实业股份有限公司 2011 年半年度报告
所有者权益变动表（母公司）
编制单位：中牧实业股份有限公司 单位：人民币元
2011 年 1-6 月
项 目
股本 资本公积 盈余公积 未分配利润 所有者权益合计
一、上年年末余额 390,000,000.00 268,188,223.36 192,060,058.01 660,425,427.58 1,510,673,708.95
加：会计政策变更 -
前期差错更正 -
合并范围更正 -
二、本年年初余额 390,000,000.00 268,188,223.36 192,060,058.01 660,425,427.58 1,510,673,708.95
三、本年增减变动金额（减少以
- -20,158.50 - 86,308,856.03 86,288,697.53
“－”号填列）
（一）净利润 203,308,856.03 203,308,856.03
（二）其他综合收益 -20,158.50 - -20,158.50
1.可供出售金融资产公允价
-20,158.50 -20,158.50
值变动净额
2.权益法下被投资单位其他
-
所有者权益变动的影响
3.与计入所有者权益项目相
-
关的所得税影响
4.其他
上述（一）和（二）小计 -20,158.50 203,308,856.03 203,288,697.53
（三）所有者投入和减少资本 - -
1.所有者投入资本 -
2.股份支付计入所有者权益
-
的金额
3.其他 -
（四）利润分配 - -117,000,000.00 -117,000,000.00
1.提取盈余公积 - - -
其中：法定盈余公积 - - -
任意盈余公积 -
2.提取一般风险准备（金融企
-
业填报）
3.对所有者（或股东）的分配 -117,000,000.00 -117,000,000.00
其中：国有企业应上交的利润（国有股
红利、股息、股利） -
普通股股利 -117,000,000.00 -117,000,000.00
转作股本（资本）的普通股股利 -
4.其他 -
（五）所有者权益内部结转 -
1.资本公积转增资本（或股本） -
2.盈余公积转增资本（或股本） -
3.盈余公积弥补亏损 -
4.其他 -
（六）专项储备
（七）其他
四、本年年末余额 390,000,000.00 268,168,064.86 192,060,058.01 746,734,283.61 1,596,962,406.48
- 19 -
中牧实业股份有限公司 2011 年半年度报告
所有者权益变动表（母公司）
编制单位：中牧实业股份有限公司 单位：人民币元
2010 年 1-6 月
项 目
股本 资本公积 盈余公积 未分配利润 所有者权益小计
一、上年年末余额 390,000,000.00 270,464,115.03 162,360,541.34 452,400,076.71 1,275,224,733.08
加：会计政策变更 -
前期差错更正 -
合并范围更正 -
二、本年年初余额 390,000,000.00 270,464,115.03 162,360,541.34 452,400,076.71 1,275,224,733.08
三、本年增减变动金额（减少以
-2,133,203.68 131,853,226.17 129,720,022.49
“－”号填列）
（一）净利润 190,353,226.17 190,353,226.17
（二）其他综合收益 -2,133,203.68 -2,133,203.68
1.可供出售金融资产公允价
-315,144.55 -315,144.55
值变动净额
2.权益法下被投资单位其他
-
所有者权益变动的影响
3.与计入所有者权益项目相
-
关的所得税影响
4.其他 -1,818,059.13 -1,818,059.13
上述（一）和（二）小计 -2,133,203.68 190,353,226.17 188,220,022.49
（三）所有者投入和减少资本
1.所有者投入资本
2.股份支付计入所有者权益
的金额
3.其他 -
（四）利润分配 -58,500,000.00 -58,500,000.00
1.提取盈余公积
其中：法定盈余公积
任意盈余公积
2.提取一般风险准备（金融企
业填报）
3.对所有者（或股东）的分配 -58,500,000.00 -58,500,000.00
其中：国有企业应上交的利润（国有股
红利、股息、股利） -
普通股股利 -58,500,000.00 -58,500,000.00
转作股本（资本）的普通股股利 -
4.其他 -
（五）所有者权益内部结转 -
1.资本公积转增资本（或股本） -
2.盈余公积转增资本（或股本） -
3.盈余公积弥补亏损 -
4.其他 -
（六）专项储备
（七）其他
四、本年年末余额 390,000,000.00 268,330,911.35 162,360,541.34 584,253,302.88 1,404,944,755.57
- 20 -
中牧实业股份有限公司 2011 年半年度报告
会计报表附注
1、公司基本情况
中牧实业股份有限公司（以下简称“本公司”或“公司”）是由中国牧工商（集团）总公司（以
下简称“中牧总公司”）独家发起，以募集方式设立的股份有限公司。本公司于 1998 年 12 月 25
日经国家工商行政管理局批准注册。根据国务院国有资产监督管理委员会有关文件批准，2004 年
至 2005 年间，中牧总公司和中国水产（集团）总公司（以下简称“中水集团”）进行了重组。重
组后，中水集团更名为中国农业发展集团有限公司，中牧总公司成为其全资子公司，中国农业发
展集团有限公司通过中牧总公司控制本公司 22,800 万股国有法人股，占中牧股份总股本的
58.46%。
本公司经营范围：饲料原料、饲料、饲料添加剂、动物保健品、生物制品、畜禽制品及其产
品的加工、生产、销售，畜牧业生产资料的销售；经营本企业和成员企业生产产品及技术服务；
本企业和成员企业所需的原辅材料、仪器仪表、机械设备、零配件及技术的进口业务（国家限定
公司经营和国家进口的商品除外）；经营进料加工和“三来一补”业务；研究开发饲料新品种、饲
料新技术；与以上项目相关的技术、咨询、服务等。
本公司注册资本：3.9 亿元，法定代表人：张春新。
2、公司主要会计政策、会计估计和前期差错
2.1 财务报表的编制基础
本公司财务报表以持续经营为基础进行编制，根据实际发生的交易和事项，按照企业会计准
则的规定进行确认和计量，在此基础上编制财务报表。
2.2 遵循企业会计准则的声明
本公司编制的财务报表符合企业会计准则的要求，真实、完整地反映了企业的财务状况、经
营成果、股东权益变动和现金流量等有关信息。
2.3 会计期间
本公司会计期间分为年度和中期。中期包括半年度、季度和月度。年度、半年度、季度、月
度起止日期按公历日期确定。公司会计年度为每年 1 月 1 日起至 12 月 31 日止。
2.4 记账本位币
本公司以人民币为记账本位币。
2.5 会计计量属性
2.5.1 计量属性
本公司以权责发生制为记账基础，以历史成本计量为主。以公允价值计量且其变动记入当期
损益的金融资产和金融负债、可供出售金融资产和衍生金融工具等以公允价值计量；采购时超过
正常信用条件延期支付的存货、固定资产等，以购买价款的现值计量；发生减值损失的存货以可
变现净值计量，其他减值资产按可收回金额（公允价值与现值孰高）计量；盘盈资产等按重置成
本计量。
2.5.2 计量属性在本期发生变化的报表项目
本报告期各财务报表项目会计计量属性未发生变化。
2.6 现金及现金等价物的确定标准
现金，是指企业库存现金以及可以随时用于支付的存款。现金等价物，是指企业持有的同时
- 21 -
中牧实业股份有限公司 2011 年半年度报告
具备期限短（一般指从购入日起不超过 3 个月内到期）、流动性强、易于转换为已知金额现金、价
值变动风险很小的投资。
2.7 外币业务
2.7.1 发生外币交易时的折算方法
本公司发生的外币交易在初始确认时，按交易日的即期汇率（通常指中国人民银行公布的当
日外汇牌价的中间价，下同）折算为人民币金额。
2.7.2 在资产负债表日对外币货币性项目和外币非货币性项目的处理方法
外币货币性项目，采用资产负债表日即期汇率折算。因资产负债表日即期汇率与初始确认时
或者前一资产负债表日即期汇率不同而产生的汇兑差额，除了按照《企业会计准则第 17 号—借款
费用》的规定，与购建或生产符合资本化条件的资产相关的外币借款产生的汇兑差额予以资本化
外，计入当期损益。以历史成本计量的外币非货币性项目，仍采用交易发生日的即期汇率折算，
不改变其记账本位币金额。以公允价值计量的股票、基金等外币非货币性项目，采用公允价值确
定日的即期汇率折算，折算后记账本位币金额与原记账本位币金额的差额，作为公允价值变动（含
汇率变动）处理，计入当期损益。
2.7.3 外币财务报表的折算方法
本公司按照以下规定，将以外币表示的财务报表折算为人民币金额表示的财务报表。
资产负债表中的资产和负债项目，采用资产负债表日的即期汇率折算；所有者权益类项目除
“未分配利润”项目外，其他项目采用发生时的即期汇率折算。利润表中的收入和费用项目，采
用交易发生日的即期汇率折算。按照上述方法折算产生的外币财务报表折算差额，在资产负债表
中所有者权益项目下单独列示。以外币表示的现金流量表采用现金流量发生日的即期汇率折算。
汇率变动对现金的影响额作为调节项目，在现金流量表中单独列报。
2.8 金融工具
2.8.1 金融工具的确认依据
金融工具是指形成一个企业的金融资产，并形成其他单位的金融负债或权益工具的合同。本
公司于成为金融工具合同的一方时确认一项金融资产或金融负债。
金融资产满足下列条件之一的，终止确认：收取该金融资产现金流量的合同权利终止；该金
融资产已转移，且符合《企业会计准则第 23 号——金融资产转移》规定的终止确认条件。
金融负债的现时义务全部或部分已经解除的，才终止确认该金融负债或其一部分。
2.8.2 金融资产和金融负债的分类
按照投资目的和经济实质将本公司拥有的金融资产划分为四类：①以公允价值计量且其变动
计入当期损益的金融资产，包括交易性金融资产和指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益
的金融资产；②持有至到期投资；③贷款和应收款项；④可供出售金融资产。
按照经济实质将承担的金融负债划分为两类：①以公允价值计量且其变动计入当期损益的金
融负债，包括交易性金融负债和指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债；②其
他金融负债。
2.8.3 金融资产和金融负债的计量
本公司初始确认金融资产或金融负债，按照公允价值计量。对于以公允价值计量且其变动计
入当期损益的金融资产或金融负债，相关交易费用直接计入当期损益；对于其他类别的金融资产
或金融负债，相关交易费用计入初始确认金额。
- 22 -
中牧实业股份有限公司 2011 年半年度报告
本公司对金融资产和金融负债的后续计量主要方法：
（1）以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产和金融负债，按照公允价值进行后续
计量，公允价值变动计入当期损益。
（2）持有至到期投资和应收款项，采用实际利率法，按摊余成本计量。
（3）可供出售金融资产按照公允价值进行后续计量，公允价值变动形成的利得或损失，除减
值损失和外币货币性金融资产形成的汇兑损益外，直接计入所有者权益，在该金融资产终止确认
时转出，计入当期损益。
（4）在活跃市场中没有报价且其公允价值不能可靠计量的权益工具投资，以及与该权益工具
挂钩并须通过交付该权益工具结算的衍生金融资产，按照成本计量。
（5）其他金融负债按摊余成本进行后续计量。但是下列情况除外：
①与在活跃市场中没有报价，公允价值不能可靠计量的权益工具挂钩并须通过交付该权益工
具结算的衍生金融负债，按照成本计量。
②不属于指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债的财务担保合同，或没有
指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益并将以低于市场利率贷款的贷款承诺，在初始确认
后按照下列两项金额之中的较高者进行后续计量：
A.《企业会计准则第 13 号―或有事项》确定的金额。
B.初始确认金额扣除按照《企业会计准则第 14 号―收入》的原则确定的累计摊销额后的余额。
2.8.4 金融资产和金融负债的公允价值的确定方法
（1）存在活跃市场的金融资产或金融负债，以活跃市场中的报价确定公允价值。报价按照以
下原则确定：
①在活跃市场上，公司已持有的金融资产或拟承担的金融负债的报价，为市场中的现行出价；
拟购入的金融资产或已承担的金融负债的报价，为市场中的现行要价。
②金融资产和金融负债没有现行出价或要价，采用最近交易的市场报价或经调整的最近交易
的市场报价，除非存在明确的证据表明该市场报价不是公允价值。
（2）金融资产或金融负债不存在活跃市场的，公司采用估值技术确定其公允价值。
2.8.5 金融资产减值准备计提方法
（1）持有至到期投资
以摊余成本计量的持有至到期投资发生减值时,将其账面价值减记至预计未来现金流量（不包
括尚未发生的未来信用损失）现值（折现利率采用原实际利率）,减记的金额确认为资产减值损失,
计入当期损益。计提减值准备时,对单项金额 200 万元以上的持有至到期投资单独进行减值测试；
对单项金额 200 万元以下的持有至到期投资可以单独进行减值测试，或根据客户的信用程度等实
际情况，按照信用组合进行减值测试；已单项确认减值损失的持有至到期投资，不再根据客户的
信用程度等实际情况，按照信用组合进行减值测试。
（2）应收款项
应收款项减值测试方法及减值准备计提方法参见附注 2.9.3。
（3）可供出售金融资产
可供出售金融资产的公允价值发生较大幅度下降,或在综合考虑各种相关因素后,预期这种下
降趋势属于非暂时性的,则按其公允价值低于其账面价值的差额,确认减值损失,计提减值准备。在
- 23 -
中牧实业股份有限公司 2011 年半年度报告
确认减值损失时，将原直接计入所有者权益的公允价值下降形成的累计损失一并转出，计入减值
损失。
（4）其他
在活跃市场中没有报价且其公允价值不能可靠计量的权益工具投资，或与该权益工具挂钩并
须通过交付该权益工具结算的衍生金融资产发生减值时，将该权益工具投资或衍生金融资产的账
面价值，与按照类似金融资产当时市场收益率对未来现金流量折现确定的现值之间的差额，确认
为减值损失，计入当期损益。
2.8.6 金融资产转移
金融资产转移，是指公司将金融资产让与或交付给该金融资产发行方以外的另一方（转入方）。
本公司已将金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬转移给转入方的，终止确认该金融资产；
保留了金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬的，不终止确认该金融资产。
本公司既没有转移也没有保留金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬的，分别下列情况处
理：放弃了对该金融资产控制的，终止确认该金融资产并确认产生的资产和负债；未放弃对该金
融资产控制的，按照其继续涉入所转移金融资产的程度确认有关金融资产，并相应确认有关负债。
2.9 应收款项
2.9.1 坏账的确认标准
凡因债务人破产，依据法律清偿后确实无法收回的应收款项；债务人死亡，既无遗产可供清
偿，又无义务承担人，确实无法收回的应收款项；债务人逾期三年未能履行偿债义务，经股东大
会或董事会批准列作坏账的应收款项，以及其他发生减值的债权如果评估为不可收回，则对其终
止确认。
2.9.2 坏账损失核算方法
本公司采用备抵法核算坏账损失。
2.9.3 坏账准备的计提方法及计提比例
2.9.3.1 单项金额重大并单项计提坏账准备的应收款项
单项金额重大的金额标准 200 万元
单项金额重大并单项计提坏账准备的计提方法 未来现金流量现值低于其账面价值的差额
2.9.3.2 按组合计提坏账准备的应收款项
（1）账龄分析法计提比例如下：
账 龄 计提比例
未逾期 不计提
逾期 1 年以内 5%
逾期 1-2 年 10%
逾期 2-3 年 20%
逾期 3-5 年 50%
逾期 5 年以上 100%
（2）逾期标准：
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中牧实业股份有限公司 2011 年半年度报告
应收账款的逾期：
①生物制品行业 6 个月未收回的国内销售应收账款为逾期；
②饲料及其他行业 3 个月未收回的国内销售应收账款为逾期；
③国外销售应收账款以合同收款日为准，到期未收回的为逾期；
其他应收款的逾期：
①签定合同的，以合同收款日为准，到期未收回的为逾期；
②未签定合同的，除备用金外，3 个月未收回的为逾期。
对应收票据和预付款项，本公司单独进行减值测试，有客观证据表明其发生减值的，根据未
来现金流量现值低于其账面价值的差额，确认为资产损失，计提坏账准备。
（3）单项金额虽不重大但单项计提坏账准备的应收账款：
单项计提坏账准备的理由 预计可收回款项与按账龄分析计提准备存在较大差异 200
坏账准备的计提方法 未来现金流量现值低于其账面价值的差额
2.10 存货
2.10.1 存货的分类
本公司存货主要包括原材料、包装物、低值易耗品、在产品及产成品、库存商品等。
2.10.2 发出存货的计价方法
存货的发出按加权平均法。低值易耗品领用时,采用一次转销法进行摊销。
2.10.3 存货可变现净值的确定依据及存货跌价准备的计提方法
资产负债表日，本公司存货按照成本与可变现净值孰低计量。公司在对存货进行全面盘点的
基础上，对于存货因已霉烂变质、市场价格持续下跌且在可预见的未来无回升的希望、全部或部
分陈旧过时，产品更新换代等原因，使存货成本高于其可变现净值的，计提存货跌价准备，并计
入当期损益。
本公司按照单个存货项目计提存货跌价准备，对于数量繁多、单价较低，按照类别计提存货
跌价准备。
可变现净值为在正常生产过程中，以存货的估计售价减去至完工估计将要发生的成本、估计
的销售费用以及相关税金后的金额。
2.10.4 存货的盘存制度
存货的盘存制度为永续盘存制。
2.10.5 低值易耗品和包装物的摊销方法
低值易耗品于领用时采用一次摊销法摊销；包装物于领用时采用一次摊销法摊销。
2.11 长期股权投资
长期股权投资主要包括本公司持有的能够对被投资单位实施控制、共同控制或重大影响的权
益性投资，或者对被投资单位不具有共同控制或重大影响，并且在活跃市场中没有报价、公允价
值不能可靠计量的权益性投资。
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中牧实业股份有限公司 2011 年半年度报告
2.11.1 长期股权投资的初始计量
（1）本公司合并形成的长期股权投资，按照下列规定确定其投资成本：
本公司同一控制下的企业合并，以支付现金、转让非现金资产或承担债务方式作为合并对价
的，在合并日按照取得被合并方所有者权益账面价值的份额作为长期股权投资的初始投资成本。
长期股权投资初始投资成本与支付的现金、转让的非现金资产以及所承担债务账面价值之间的差
额，调整资本公积；资本公积不足冲减的，调整留存收益。以发行权益性证券作为合并对价的，
在合并日按照取得被合并方所有者权益账面价值的份额作为长期股权投资的初始投资成本。按照
发行股份的面值总额作为股本，长期股权投资初始投资成本与所发行股份面值总额之间的差额，
调整资本公积；资本公积不足冲减的，调整留存收益。
本公司非同一控制下的企业合并，在购买日按照下列规定确定其投资成本：
①一次交换交易实现的企业合并，合并成本为本公司在购买日为取得对被购买方的控制权而
付出的资产、发生或承担的负债以及发行的权益性证券的公允价值。
②通过多次交换交易分步实现的企业合并，合并成本为每一单项交易成本之和。
③本公司为进行企业合并发生的各项直接相关费用计入企业合并成本。
④在合并合同或协议中对可能影响合并成本的未来事项作出约定的，购买日如果估计未来事
项很可能发生并且对合并成本的影响金额能够可靠计量的，本公司将其计入合并成本。
（2）除本公司合并形成的长期股权投资以外，其他方式取得的长期股权投资，按照下列规定
确定投资成本：
①以支付现金取得的长期股权投资，按照实际支付的购买价款作为初始投资成本。初始投资
成本包括与取得长期股权投资直接相关的费用、税金及其他必要支出。
②以发行权益性证券取得的长期股权投资，按照发行权益性证券的公允价值作为初始投资成
本。
③投资者投入的长期股权投资，按照投资合同或协议约定的价值作为初始投资成本，但合同
或协议约定价值不公允的除外。
④通过非货币性资产交换取得的长期股权投资，其初始投资成本按照《企业会计准则第 7 号-
非货币性资产交换》确定。
⑤通过债务重组取得的长期股权投资，其初始投资成本按照《企业会计准则第 12 号-债务重
组》确定。
2.11.2 长期股权投资的后续计量及投资收益确认方法
（1）本公司采用成本法核算的长期股权投资包括：能够对被投资单位实施控制的长期股权投
资；对被投资单位不具有共同控制或重大影响，并且在活跃市场中没有报价、公允价值不能可靠
计量的长期股权投资。
采用成本法核算的长期股权投资按照初始投资成本计价。追加或收回投资调整长期股权投资
的成本。被投资单位宣告分派的现金股利或利润，除购买时已宣告发放股利作投资成本收回外，
其余确认为当期投资收益。
（2）本公司采用权益法核算的长期股权投资包括对被投资单位具有共同控制或重大影响的长
期股权投资。长期股权投资的初始投资成本大于投资时应享有被投资单位可辨认净资产公允价值
份额的，不调整长期股权投资的初始投资成本；长期股权投资的初始投资成本小于投资时应享有
被投资单位可辨认净资产公允价值份额的，其差额计入当期损益，同时调整长期股权投资的成本。
本公司取得长期股权投资后，按照应享有或应分担的被投资单位实现的净损益的份额，确认
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投资损益并调整长期股权投资的账面价值。本公司按照被投资单位宣告分派的利润或现金股利计
算应分得的部分，相应减少长期股权投资的账面价值。
本公司确认被投资单位发生的净亏损，以长期股权投资的账面价值以及其他实质上构成对被
投资单位净投资的长期权益减记至零为限，本公司负有承担额外损失义务的除外。被投资单位以
后实现净利润的，本公司在其收益分享额弥补未确认的亏损分担额后，恢复确认收益分享额。
本公司在确认应享有被投资单位净损益的份额时，以取得投资时被投资单位各项可辨认资产
等的公允价值为基础，对被投资单位的净利润进行调整后确认。若符合下列条件，本公司以被投
资单位的账面净利润为基础，计算确认投资收益：
①本公司无法合理确定取得投资时被投资单位各项可辨认资产等的公允价值。
②投资时被投资单位可辨认资产的公允价值与其账面价值相比，两者之间的差额不具有重要
性的。
③其他原因导致无法取得被投资单位的有关资料，不能按照规定对被投资单位的净损益进行
调整的。
被投资单位采用的会计政策及会计期间与本公司不一致的，按照本公司的会计政策及会计期
间对被投资单位的财务报表进行调整，并据以确认投资损益。本公司对于被投资单位除净损益以
外所有者权益的其他变动，调整长期股权投资的账面价值并计入所有者权益，处置该项投资时将
原计入所有者权益的部分按相应比例转入当期损益。
2.11.3 确定对被投资单位具有共同控制、重大影响的依据
按照合同约定，与被投资单位相关的重要财务和经营决策需要分享控制权的投资方一致
同意的，认定为共同控制。
对被投资单位的财务和经营政策有参与决策的权力，但并不能够控制或者与其他方一起
共同控制这些政策的制定的，认定为重大影响。
2.12 投资性房地产
投资性房地产是指为赚取租金或资本增值，或两者兼有而持有的房地产。本公司投资性房地
产为已出租的建筑物。
2.12.1 投资性房地产的确认
投资性房地产同时满足下列条件，才能确认：
（1）与投资性房地产有关的经济利益很可能流入企业。
（2）该投资性房地产的成本能够可靠计量。
2.12.2 投资性房地产初始计量
（1）外购投资性房地产的成本，包括购买价款、相关税费和可直接归属于该资产的其他支出。
（2）自行建造投资性房地产的成本，由建造该项资产达到预定可使用状态前所发生的必要支
出构成。
（3）以其他方式取得的投资性房地产的成本,按照相关会计准则的规定确定。
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（4）与投资性房地产有关的后续支出,满足投资性房地产确认条件的,计入投资性房地产成
本；不满足确认条件的在发生时计入当期损益。
2.12.3 投资性房地产的后续计量
本公司在资产负债表日采用成本模式对投资性房地产进行后续计量。根据《企业会计准则第
4 号-固定资产》和《企业会计准则第 6 号-无形资产》的有关规定，对投资性房地产在预计可使
用年限内按年限平均法计提折旧。
2.12.4 投资性房地产的转换
本公司有确凿证据表明房地产用途发生改变，将投资性房地产转换为其他资产，或将其他资
产转换为投资性房地产，将房地产转换前的账面价值作为转换后的入账价值。
2.12.5 投资性房地产减值准备
采用成本模式进行后续计量的投资性房地产，其减值准备的确认标准和计提方法同固定资产。
2.13 固定资产
2.13.1 固定资产的确认标准
本公司固定资产指为生产商品、提供劳务、出租或经营管理而持有的、使用寿命超过一个会
计年度的有形资产。在同时满足下列条件时才能确认固定资产：
（1）与该固定资产有关的经济利益很可能流入企业。
（2）该固定资产的成本能够可靠地计量。
2.13.2 固定资产的初始计量
固定资产按照成本进行初始计量。具体情况如下：
（1）外购固定资产的成本，包括购买价款、相关税费、使固定资产达到预定可使用状态前所
发生的可归属于该项资产的运输费、装卸费、安装费和专业人员服务费等。
购买固定资产的价款超过正常信用条件延期支付，实质上具有融资性质的，固定资产的成本
以购买价款的现值为基础确定。实际支付的价款与购买价款的现值之间的差额，除按照《企业会
计准则第 17 号-借款费用》可予以资本化的以外，在信用期间内计入当期损益。
（2）自行建造固定资产的成本，由建造该项资产达到预定可使用状态前所发生的必要支出构
成。
（3）投资者投入固定资产的成本，按照投资合同或协议约定的价值确定，但合同或协议约定
价值不公允的除外。
（4）非货币性资产交换、债务重组、企业合并和融资租赁取得的固定资产的成本，分别按照
《企业会计准则第 7 号-非货币性资产交换》、《企业会计准则第 12 号-债务重组》、《企业会计准则
第 20 号-企业合并》、《企业会计准则第 21 号-租赁》的有关规定确定。
2.13.3 固定资产的分类
本公司固定资产分为房屋及建筑物、机器设备、电子设备、运输设备等。
2.13.4 固定资产折旧
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（1）折旧方法及使用寿命、预计净残值率和年折旧率的确定：
固定资产折旧采用年限平均法计提折旧。按固定资产的类别、使用寿命和预计净残值率确定
的年折旧率如下：
固定资产类别 预计净残值率(%) 预计使用年限 年折旧率(%)
房屋、建筑物 4 30 3.2
机器设备 4 5-12 8-19.2
电子设备 4 5 8
运输设备 4 10 9.6
其他 4 10 9.6
已计提减值准备的固定资产折旧计提方法：已计提减值准备的固定资产，按该项固定资产的
原价扣除预计净残值、已提折旧及减值准备后的金额和剩余使用寿命，计提折旧。
已达到预定可使用状态但尚未办理竣工决算的固定资产，按照估计价值确定其成本，并计提
折旧；待办理竣工决算后，再按实际成本调整原来的暂估价值，但不需要调整原已计提的折旧额。
（2）对固定资产的使用寿命、预计净残值和折旧方法的复核：本公司至少于每年年度终了时，
对固定资产的使用寿命、预计净残值和折旧方法进行复核，如果发现固定资产使用寿命预计数与
原先估计数有差异的，调整固定资产使用寿命；预计净残值的预计数与原先估计数有差异的，调
整预计净残值；与固定资产有关的经济利益预期实现方式有重大改变的，改变固定资产折旧方法。
固定资产使用寿命、预计净残值和折旧方法的改变作为会计估计变更处理。
2.13.5 固定资产后续支出的处理
固定资产后续支出指固定资产在使用过程中发生的支出主要包括修理支出、更新改造支出、
修理费用、装修支出等。其会计处理方法为：固定资产的更新改造等后续支出，满足固定资产确
认条件的，计入固定资产成本，如有被替换的部分，应扣除其账面价值；不满足固定资产确认条
件的固定资产修理费用等，在发生时计入当期损益；固定资产装修费用，在满足固定资产确认条
件时，在“固定资产”内单设明细科目核算，并在两次装修期间与固定资产尚可使用年限两者中
较短的期间内，采用年限平均法单独计提折旧。
以经营租赁方式租入的固定资产发生的改良支出予以资本化，作为长期待摊费用，合理进行
摊销。
2.14 在建工程
2.14.1 在建工程计价
本公司的在建工程按工程项目分别核算，在建工程按实际成本计价。
2.14.2 在建工程结转为固定资产的时点
在建工程达到预定可使用状态时，按工程实际成本转入固定资产。对已达到预定可使用状态
但尚未办理竣工决算手续的固定资产，按估计价值记账，待确定实际价值后，再进行调整。
2.15 借款费用资本化
2.15.1 借款费用资本化的确认原则
借款费用同时满足下列条件的，才能开始资本化：
（1）资产支出已经发生。
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（2）借款费用已经发生。
（3）为使资产达到预定可使用或者可销售状态所必要的购建或者生产活动已经开始。
2.15.2 借款费用资本化期间
资本化期间，是指从借款费用开始资本化时点到停止资本化时点的期间，借款费用暂停资本
化的期间不包括在内。
符合资本化条件的资产在购建或者生产过程中发生非正常中断、且中断时间连续超过 3 个月
的，暂停借款费用的资本化。在中断期间发生的借款费用确认为费用，计入当期损益，直至资产
的购建或者生产活动重新开始。如果中断是所购建或者生产的符合资本化条件的资产达到预定可
使用或者可销售状态必要的程序，借款费用的资本化继续进行。
购建或者生产符合资本化条件的资产达到预定可使用或者可销售状态时，借款费用停止资本
化。在符合资本化条件的资产达到预定可使用或者可销售状态之后所发生的借款费用，在发生时
计入当期损益。
2.15.3 借款费用资本化金额的计算方法
在资本化期间内，每一会计期间的利息（包括折价或溢价的摊销）资本化金额，按照下列规
定确定：
（1）为购建或者生产符合资本化条件的资产而借入专门借款的，以专门借款当期实际发生的
利息费用，减去将尚未动用的借款资金存入银行取得的利息收入或进行暂时性投资取得的投资收
益后的金额确定。
（2）为购建或者生产符合资本化条件的资产而占用了一般借款的，本公司根据累计资产支出
超过专门借款部分的资产支出加权平均数乘以所占用一般借款的资本化率，计算确定一般借款应
予资本化的利息金额。资本化率根据一般借款加权平均利率计算确定。
借款存在折价或者溢价的，按照实际利率法确定每一会计期间应摊销的折价或者溢价金额，
调整每期利息金额。在资本化期间内，每一会计期间的利息资本化金额，不超过当期相关借款实
际发生的利息金额。
专门借款发生的辅助费用，在所购建或者生产的符合资本化条件的资产达到预定可使用或者
可销售状态之前发生的，在发生时根据其发生额予以资本化，计入符合资本化条件的资产的成本；
在所购建或者生产的符合资本化条件的资产达到预定可使用或者可销售状态之后发生的，在发生
时根据其发生额确认为费用，计入当期损益。一般借款发生的辅助费用，在发生时根据其发生额
确认为费用，计入当期损益。
2.16 无形资产
2.16.1 无形资产的确认标准
无形资产是指本公司拥有或者控制的没有实物形态的可辨认非货币性资产。在同时满足下列
条件时才能确认无形资产：
（1）符合无形资产的定义。
（2）与该资产相关的预计未来经济利益很可能流入公司。
（3）该资产的成本能够可靠计量。
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2.16.2 无形资产的初始计量
无形资产按照成本进行初始计量。实际成本按以下原则确定：
（1）外购无形资产的成本，包括购买价款、相关税费以及直接归属于使该项资产达到预定用
途所发生的其他支出。购买无形资产的价款超过正常信用条件延期支付，实质上具有融资性质的，
无形资产的成本以购买价款的现值为基础确定。实际支付的价款与购买价款的现值之间的差额，
除按照《企业会计准则第 17 号-借款费用》可予以资本化的以外，在信用期间内计入当期损益。
（2）投资者投入无形资产的成本，按照投资合同或协议约定的价值确定，但合同或协议约定
价值不公允的除外。
（3）自行开发的无形资产
本公司内部研究开发项目的支出，区分研究阶段支出与开发阶段支出。内部研究开发项目研
究阶段的支出，于发生时计入当期损益。内部研究开发项目开发阶段的支出，同时满足下列条件
的，确认为无形资产：
①完成该无形资产以使其能够使用或出售在技术上具有可行性。
②具有完成该无形资产并使用或出售的意图。
③无形资产产生经济利益的方式，包括能够证明运用该无形资产生产的产品存在市场或无形
资产自身存在市场，无形资产将在内部使用的，证明其有用性。
④有足够的技术、财务资源和其他资源支持，以完成该无形资产的开发，并有能力使用或出
售该无形资产。
⑤归属于该无形资产开发阶段的支出能够可靠地计量。
自行开发的无形资产，其成本包括自满足无形资产确认规定后至达到预定用途前所发生的支
出总额。以前期间已经费用化的支出不再调整。
（4）非货币性资产交换、债务重组、政府补助和企业合并取得的无形资产的成本，分别按照
《企业会计准则第 7 号-非货币性资产交换》、《企业会计准则第 12 号-债务重组》、《企业会计准则
第 16 号-政府补助》、《企业会计准则第 20 号-企业合并》的有关规定确定。
2.16.3 无形资产的后续计量
本公司于取得无形资产时分析判断其使用寿命。无形资产的使用寿命为有限的，估计该使用
寿命的年限或者构成使用寿命的产量等类似计量单位数量；无法预见无形资产为本公司带来经济
利益期限的，视为使用寿命不确定的无形资产。
使用寿命有限的无形资产，其应摊销金额在使用寿命内系统合理摊销。本公司采用直线法摊
销。具体为：
①专利权、非专利技术、商标权、著作权按 10 年摊销。
②特许权合同或文件明确规定的在合同年限内摊销，合同或文件没有规定的按 10 年摊销。
③土地使用权在合同规定的年限内摊销。
④使用寿命不确定的无形资产不摊销，但在资产负债表日进行减值测试。
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⑤无形资产摊销费用一般计入当期损益，但专门用于某种产品生产的无形资产摊销费用计入
产品成本。
无形资产的应摊销金额为其成本扣除预计残值后的金额。已计提减值准备的无形资产，还应
扣除已计提的无形资产减值准备累计金额。无形资产的摊销金额计入当期损益。
使用寿命不确定的无形资产不摊销，期末进行减值测试。
2.17 长期待摊费用
长期待摊费用是指公司已经发生但应由本期和以后各期分担的分摊期限在一年以上(不含一
年)的各项费用，包括以经营租赁方式租入的固定资产改良支出等。
长期待摊费用按实际支出入账，在项目受益期内平均摊销。具体如下：
（1）对筹建期间发生的开办费自生产经营当月起一次记入当期损益。
（2）年度内发生的固定资产大修理费用，在发生年度内全部摊销。
（3）其他长期待摊按实际受益期分期摊销。
2.18 资产减值
2.18.1 对子公司、联营企业和合营企业的长期股权投资、固定资产、在建工程、无形资产、
商誉及其他资产等主要类别资产的资产减值准备确定方法：
（1）公司在资产负债表日按照单项资产是否存在可能发生减值的迹象。存在减值迹象的，进
行减值测试，估计资产的可收回金额。资产的可收回金额低于其账面价值的，将资产的账面价值
减记至可收回金额，减记的金额确认为资产减值损失，计入当期损益，同时计提相应的资产减值
准备。资产减值损失确认后，减值资产的折旧或者摊销费用应当在未来期间作相应调整，以使该
资产在剩余使用寿命内，系统地分摊调整后的资产账面价值（扣除预计净残值）。资产减值损失一
经确认，在以后会计期间不得转回。
（2）存在下列迹象的，表明资产可能发生了减值：
①资产的市价当期大幅度下跌，其跌幅明显高于因时间的推移或者正常使用而预计的下跌。
②公司经营所处的经济、技术或者法律等环境以及资产所处的市场在当期或者将在近期发生
重大变化，从而对公司产生不利影响。
③市场利率或者其他市场投资报酬率在当期已经提高，从而影响公司计算资产预计未来现金
流量现值的折现率，导致资产可收回金额大幅度降低。
④有证据表明资产已经陈旧过时或者其实体已经损坏。
⑤资产已经或者将被闲置、终止使用或者计划提前处置。
⑥公司内部报告的证据表明资产的经济绩效已经低于或者将低于预期，如资产所创造的净现
金流量或者实现的营业利润(或者亏损)远远低于(或者高于)预计金额等。
⑦其他表明资产可能已经发生减值的迹象。
2.18.2 有迹象表明一项资产可能发生减值的，公司应当以单项资产为基础估计其可收回金
额。公司难以对单项资产的可收回金额进行估计的，应当以该资产所属的资产组为基础确定资产
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组的可收回金额。
资产组的认定，以资产组产生的主要现金流入是否独立于其他资产或者资产组的现金流入为
依据。同时，在认定资产组时，考虑公司管理层管理生产经营活动的方式（如是按照生产线、业
务种类还是按照地区或者区域等）和对资产的持续使用或者处置的决策方式等。资产组一经确定，
各个会计期间应当保持一致，不得随意变更。
2.18.3 因企业合并所形成的商誉和使用寿命不确定的无形资产以及未探明矿区权益，无论是
否存在减值迹象，每年都应当进行减值测试。
2.18.4 资产减值损失确认后，减值资产的折旧或者摊销费用应当在未来期间作相应调整，以
使该资产在剩余使用寿命内，系统地分摊调整后的资产账面价值（扣除预计净残值）。
2.19 预计负债
2.19.1 预计负债的确认原则
当与对外担保、未决诉讼或仲裁、产品质量保证、裁员计划、亏损合同、重组义务、固定资
产弃置义务等或有事项相关的业务同时符合以下条件时，确认为负债：
（1）该义务是本公司承担的现时义务。
（2）该义务的履行很可能导致经济利益流出企业。
（3）该义务的金额能够可靠地计量。
2.19.2 预计负债的计量方法
预计负债按照履行现时义务所需支出的最佳估计数进行初始计量。所需支出存在一个连续范
围,且该范围内各种结果发生的可能性相同的最佳估计数按该范围的中间值确定;在其他情况下,
最佳估计数按如下方法确定：
（1）或有事项涉及单个项目时,最佳估计数按最可能发生金额确定。
（2）或有事项涉及多个项目时,最佳估计数按各种可能发生额及其发生概率计算确定。
公司清偿预计负债所需支出全部或部分预期由第三方或其他方补偿的,则补偿金额在基本确
定能收到时,作为资产单独确认。确认的补偿金额不超过所确认预计负债的账面价值。
2.20 股份支付及权益工具
股份支付是指本公司为获取职工和其他方提供服务而授予权益工具或者承担以权益工具为基
础确定的负债的交易，包括以权益结算和以现金结算两种方式。
以权益结算的股份支付，是指本公司为获取服务以股份或其他权益工具作为对价进行结算的
交易；以现金结算的股份支付，是指本公司为获取服务承担以股份或其他权益工具为基础计算确
定的交付现金或其他资产义务的交易。
2.20.1 本公司为换取职工提供的服务而提供的以权益结算的股份支付，以授予职工权益工具
的公允价值计量。
（1）授予后立即可行权的换取职工服务的以权益结算的股份支付，在授予日按照权益工具的
公允价值计入相关成本或费用，相应增加资本公积。
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（2）完成可行权条件得到满足的期间（等待期）内的服务或达到规定业绩条件才可行权的换
取职工服务的以权益结算的股份支付，在等待期内的每个资产负债表日，以对可行权权益工具数
量的最佳估计为基础，按照权益工具授予日的公允价值，将当期取得的服务计入相关成本或费用
和资本公积。
（3）在资产负债表日，后续信息表明可行权权益工具的数量与以前估计不同的，应当进行调
整，并在可行权日调整至实际可行权的权益工具数量。
（4）本公司在可行权日之后不再对已确认的相关成本或费用和所有者权益总额进行调整。
2.20.2 本公司提供的以现金结算的股份支付，按照本公司承担的以股份或其他权益工具为基
础计算确定的负债的公允价值计量。
（1）授予后立即可行权的以现金结算的股份支付，在授予日以企业承担负债的公允价值计入
相关成本或费用，相应增加负债。
（2）完成等待期内的服务或达到规定业绩条件以后才可行权的以现金结算的股份支付，在等
待期内的每个资产负债表日，以对可行权情况的最佳估计为基础，按照本公司承担负债的公允价
值金额，将当期取得的服务计入成本或费用和相应的负债。
（3）在资产负债表日，后续信息表明本公司当期承担债务的公允价值与以前估计不同的，应
当进行调整，并在可行权日调整至实际可行权水平。
（4）本公司在相关负债结算前的每个资产负债表日以及结算日，对负债的公允价值重新计量，
其变动计入当期损益。
2.20.3 权益工具的公允价值按照以下方法确定：
(1) 存在活跃市场的，按照活跃市场中的报价确定。
(2) 不存在活跃市场的，采用合理的估值技术确定，包括参考熟悉情况并自愿交易的各方最
近进行的市场交易中使用的价格、参照实质上相同的其他金融工具的当前公允价值、现金流量折
现法和期权定价模型等。
2.20.4 根据最新取得可行权职工数变动等后续信息进行估计确定可行权权益工具最佳估计
数。
2.21 收入确认
2.21.1 销售商品的收入，在下列条件均能满足时确认：
（1）企业已将商品所有权上的主要风险和报酬转移给购货方。
（2）企业既没有保留通常与所有权相联系的继续管理权，也没有对已售出的商品实施控制。
（3）收入的金额能够可靠的计量。
（4）与交易相关的经济利益能够流入企业。
（5）相关的收入和成本能够可靠地计量。
2.21.2 提供劳务的收入的确认
（1）在同一会计年度内开始并完成的劳务，在完成劳务时确认收入。
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（2）如劳务的开始和完成分属不同的会计年度，在提供劳务交易的结果能够可靠估计的情况
下，在资产负债表日按完工百分比法确认相关劳务收入。在提供劳务交易的结果不能可靠估计的
情况下，在资产负债表日按已经发生并预计能够补偿的劳务成本金额确认收入。
在同时满足下列条件的情况下，表明其结果能够可靠估计：
① 合同相关的经济利益很可能流入企业。
②实际发生的合同成本能够清楚地区分和可靠地计量。
③固定造价合同还必须同时满足合同总收入能够可靠计量及合同完工进度和为完成合同尚需
发生的成本能够可靠地确定。
（3）合同完工进度的确认方法：本公司按累计实际发生的合同成本占合同预计总成本的比例
确定合同完工进度。
2.21.3 让渡资产使用权收入确认
在满足相关的经济利益很可能流入企业和收入的金额能够可靠地计量等两个条件时，本公司
分别以下情况确认收入：
（1）利息收入按照他人使用本公司货币资金的时间和实际利率计算确定。
（2）使用费收入按照有关合同或协议约定的收费时间和方法计算确定。
2.22 政府补助
政府补助，是指本公司从政府无偿取得货币性资产或非货币性资产，但不包括政府作为所有
者投入的资本。政府补助分为与资产相关的政府补助和与收益相关的政府补助。
与资产相关的政府补助，是指本公司取得的、用于购建或以其他方式形成长期资产的政府补
助；与收益相关的政府补助，是指除与资产相关的政府补助之外的政府补助。
只有在能够满足政府补助所附条件以及能够收到时，本公司才确认政府补助。本公司收到的
货币性政府补助，按照收到或应收的金额计量；收到的非货币性政府补助，按照公允价值计量；
公允价值不能可靠取得的，按照名义金额计量。
本公司收到的与资产相关的政府补助，在收到时确认为递延收益，并在相关资产使用寿命内
平均分配，计入当期损益。但是，按照名义金额计量的政府补助，直接计入当期损益。
本公司收到的与收益相关的政府补助，如果用于补偿本公司以后期间的相关费用或损失，则
确认为递延收益，并在确认相关费用的期间，计入当期损益；如果用于补偿本公司已发生的相关
费用或损失的，直接计入当期损益。
本公司已确认的政府补助需要返还的，如果存在相关递延收益，则冲减相关递延收益账面余
额，超出部分计入当期损益；不存在相关递延收益时，直接将返还的金额计入当期损益。
2.23 所得税
所得税包括以本公司应纳税所得额为基础计算的各种境内和境外税额。在取得资产、承担负
债时，本公司按照国家税法规定确定相关资产、负债的计税基础。如果资产的账面价值大于其计
税基础或者负债的账面价值小于其计税基础，则将此差异作为应纳税暂时性差异；如果资产的账
面价值小于其计税基础或者负债的账面价值大于其计税基础，则将此差异作为可抵扣暂时性差异。
2.23.1 除下列交易中产生的递延所得税负债以外，本公司确认所有应纳税暂时性差异产生的
递延所得税负债：
（1）商誉的初始确认。
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中牧实业股份有限公司 2011 年半年度报告
（2）同时具有下列特征的交易中产生的资产或负债的初始确认：
①该项交易不是企业合并。
②交易发生时既不影响会计利润也不影响应纳税所得额（或可抵扣亏损）。
除非本公司能够控制与子公司、联营企业及合营企业的投资相关的应纳税暂时性差异转回的
时间以及该暂时性差异在可预见的未来很可能不会转回，本公司将确认其产生的递延所得税负债。
2.23.2 本公司以很可能取得用来抵扣可抵扣暂时性差异的应纳税所得额为限，确认由可抵扣
暂时性差异产生的递延所得税资产，但不确认同时具有下列特征的交易中因资产或负债的初始确
认所产生的递延所得税资产：
（1）该项交易不是企业合并。
（2）交易发生时既不影响会计利润也不影响应纳税所得额（或可抵扣亏损）。
资产负债表日，有确凿证据表明未来期间很可能获得足够的应纳税所得额用来抵扣可抵扣暂
时性差异的，本公司将确认以前期间未确认的递延所得税资产。若与子公司、联营企业及合营企
业投资相关的可抵扣暂时性差异在可预见的未来很可能转回且未来很可能获得用来抵扣可抵扣暂
时性差异的应纳税所得额，本公司将确认与此差异相应的递延所得税资产。
2.23.3 资产负债表日，本公司按照税法规定计算的预期应交纳（或返还）的所得税金额计量
当期和以前期间形成的当期所得税负债（或资产）；按照预期收回该资产或清偿该负债期间的适用
税率计量递延所得税资产和递延所得税负债。
如果适用税率发生变化，本公司对已确认的递延所得税资产和递延所得税负债将进行重新计
量。除直接在所有者权益中确认的交易或者事项产生的递延所得税资产和递延所得税负债以外，
本公司将税率变化产生的影响数计入变化当期的所得税费用。
在每个资产负债表日，本公司将对递延所得税资产的账面价值进行复核。如果未来期间很可
能无法获得足够的应纳税所得额用以抵扣递延所得税资产的利益，则减记递延所得税资产的账面
价值。在很可能获得足够的应纳税所得额时，减记的金额应当转回。
本公司将除企业合并及直接在所有者权益中确认的交易或者事项外的当期所得税和递延所得
税作为计入利润表的所得税费用或收益。
2.24 租赁
租赁是指在约定的期间内，出租人将资产使用权让与承租人以获取租金的协议，包括经营性
租赁与融资性租赁两种方式。
2.24.1 融资性租赁
(1) 符合下列一项或数项标准的，认定为融资租赁：
①在租赁期届满时，租赁资产的所有权转移给承租人。
②承租人有购买租赁资产的选择权，所订立的购买价款预计将远低于行使选择权时租赁资产
的公允价值，因而在租赁开始日就可以合理确定承租人将会行使这种选择权。
③即使资产的所有权不转移，但租赁期占租赁资产使用寿命的大部分（75%（含）以上）。
④承租人在租赁开始日的最低租赁付款额现值，几乎相当于租赁开始日租赁资产公允价值
（90%（含）以上）；出租人在租赁开始日的最低租赁收款额现值，几乎相当于租赁开始日租赁资
产公允价值（90%（含）以上）。
⑤租赁资产性质特殊，如果不作较大改造，只有承租人才能使用。
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中牧实业股份有限公司 2011 年半年度报告
不满足上述条件的，认定经营租赁。
(2) 融资租入的固定资产，按租赁开始日租赁资产的公允价值与最低租赁付款额的现值中较
低者入账，按自有固定资产的折旧政策计提折旧。
2.24.2 经营性租赁
作为承租人支付的租金，公司在租赁期内各个期间按照直线法计入相关资产成本或当期损益。
公司从事经营租赁业务发生的初始直接费用，直接计入当期损益。经营租赁协议涉及的或有租金
在实际发生时计入当期损益。
2.25 持有待售资产
2.25.1 确认标准
同时满足下列条件的非流动资产应当划分为持有待售：
(1)公司已经就处置该非流动资产作出决议。
(2)已经与受让方签订了不可撤销的转让协议。
(3)该项转让将在一年内完成。
2.25.2 会计处理
公司对于持有待售的固定资产，调整该项固定资产的预计净残值，使该项固定资产的预计净
残值能够反映其公允价值减去处置费用后的金额，但不得超过符合持有待售条件时该项固定资产
的原账面价值，原账面价值高于调整后预计净残值的差额，作为资产减值损失计入当期损益。
某项资产或处置组被划归为持有待售，但后来不再满足持有待售的固定资产的确认条件，公
司停止将其划归为持有待售，并按照下列两项金额中较低者计量：
（1）该资产或处置组被划归为持有待售之前的账面价值，按照其假定在没有被划归为持有待
售的情况下原应确认的折旧、摊销或减值进行调整后的金额。
（2）决定不再出售之日的再收回金额。
符合持有待售条件的无形资产等其他非流动资产，比照上述原则处理。
2.26 企业合并及合并报表
2.26.1 企业合并
企业合并，是指将两个或者两个以上单独的企业合并形成一个报告主体的交易或事项。本公
司参与的企业合并包括同一控制下的企业合并和非同一控制下的企业合并两种类型。
（1）本公司作为合并方参与的同一控制下企业合并的会计处理采用权益结合法。
本公司参与合并所取得的被合并方的资产、负债的入账价值或形成的长期股权投资的初始投
资成本，以合并日取得的资产、负债在被合并方的原账面价值或者合并日在被合并方账面所有者
权益享有的份额作为其初始投资成本。本公司确认的资产、负债的入账价值或确认的初始投资成
本与所付出的合并对价账面价值的差额，应当调整资本公积和留存收益。
公司为合并而发生诸如审计、评估、法律、咨询等相关直接费用，在发生时直接计入当期损
益。
（2）本公司作为购买方参与的非同一控制下的企业合并会计处理采用购买法。
非同一控制下的企业合并，本公司以付出的资产、发生或承担的负债以及发行的权益性证券
的公允价值加上为企业合并发生的各项直接相关费用之和作为合并成本；作为合并对价付出净资
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产的公允价值与其账面价值的差额，应作为资产处置损益计入合并当期损益。
2.26.2 合并报表的编制
本公司以控制为基础确定合并财务报表的合并范围。如果本公司在被投资单位拥有高于 50%
的表决权资本，或者虽然拥有的表决权资本不足 50%但能够对被投资单位实施实质性控制，本公
司均将此等被投资单位作为子公司，在编制合并财务报表时纳入合并范围。公司不存在控制的特
殊目的主体。
合并财务报表以本公司和纳入合并会计报表范围的各子公司的会计报表及其他有关资料为合
并依据，按照权益法调整对子公司的长期股权投资，将本公司和纳入合并会计报表范围的各子公
司之间的投资、交易及往来等全部抵销，合并时，如纳入合并范围的子公司与本公司会计政策不
一致，按本公司执行的会计政策对其进行调整后合并。子公司的股东权益中不属于母公司所拥有
的部分作为少数股东权益在合并财务报表中股东权益项下单独列示。
本公司通过同一控制下的企业合并增加的子公司，自合并当期期初纳入本公司合并财务报表，
并调整合并财务报表的年初数或上年数；通过非同一控制下企业合并增加的子公司，自购买日起
纳入本公司合并财务报表。本公司报告期转让控制权的子公司，自丧失实际控制权之日起不再纳
入合并范围。
无对同一子公司股权在连续两个会计年度买入再卖出，或卖出再买入情况。
2.27 会计政策、会计估计变更和前期会计差错更正
2.27.1 会计政策变更
本期无需要披露的重大会计政策变更事项。
2.27.2 会计估计变更
本期无需要披露的重大会计估计变更事项。
2.27.3 前期会计差错更正
本期无需要披露的重大前期会计差错更正事项。
3、税项
3.1 增值税
本公司按销售商品或提供劳务的增值额计缴增值税，依据国家税务总局国税发（1999）39 号
《国家税务总局关于修订“饲料”注释及加强饲料免征增值税管理问题的通知》，饲料产品免征增
值税。生物药品实行简易办法按照销售额 6%的征收率计算缴纳；兽药按照 17%的税率计算缴纳。
3.2 营业税
本公司按应税营业额的 5%计缴营业税。
3.3 城市维护建设税、教育费附加
除乾元浩南京生物药厂按应缴流转税的 4%缴纳教育费附加外，其他单位分别按应缴流转税的
7%和 3%缴纳。
3.4 企业所得税
2008 年 12 月北京市科委、财政局、国税局、地税局正式批准公司为高新技术企业,公司及控
股子公司乾元浩生物股份有限公司执行优惠所得税率 15%，其它控股子公司执行 25%的所得税率。
4、企业合并及合并财务报表（本节所列数据除非特别注明，金额单位为人民币万元）
4.1 通过设立或投资等方式取得的子公司
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本公司合 是否
注 期末实 实质上构成 本公司
公司 业务 计享有的 纳入
被投资单位全称 册 注册资本 经营范围 际投资 对子公司净 合计持股
类型 性质 表决权比 合并
地 额 投资的余额 比例
例 范围
成都华罗畜牧饲 成 饲料产品生
控股 生产 5734.54 5199.40 5199.40 90.60% 90.60% 是
料科技有限公司 都 产加工
湖北中牧安达药 湖 兽药生产销
控股 生产 6125 4900 4900 80.00% 80.00% 是
业有限公司 北 售
四川中牧饲料贸 成 饲料原料销
控股 销售 750 600 600 80.00% 80.00% 否
易有限责任公司 都 售
江西中牧饲料贸 南 饲料原料销
控股 销售 671 545.55 545.55 80.00% 80.00% 否
易有限公司 昌 售
南通中牧饲料贸 南 饲料产品生
控股 销售 200 140 140 70.00% 70.00% 是
易有限责任公司 通 产加工销售
乾元浩生物股份 北 兽用生物制
控股 生产 12774.03 6985.147 6985.147 52.92% 52.92% 是
有限公司 京 品
内蒙古中牧生物 内 兽药、饲料
控股 生产 6000 5700 5700 95.00% 95.00% 是
药业有限公司 蒙 添加剂
中牧泰州生物有 泰 生产 畜牧产品生
控股 20000 7200 7200 60% 60% 是
限公司 州 等 产销售
①成都华罗畜牧饲料科技有限公司：2008 年 9 月，成都华罗畜牧饲料科技有限公司收到成都
市成华区青龙房管所拆迁通知，已于 2008 年 10 月中旬全面停产，目前拆迁工作及职工安置仍在
进行。
②四川中牧饲料贸易有限责任公司：公司拟将其转让，现长期投资余额为零，本年度未纳入
合并范围。
③江西中牧饲料贸易有限公司：根据公司二届十九次董事会及二届十次监事会会议通过了关
于控股子公司江西中牧饲料贸易有限公司实施改制的议案，该公司已处于清理阶段，现长期投资
余额为零，不纳入合并范围。
4.2 同一控制下合并方式取得的子公司
实质上构 本公司合 是否
子公 注 期末实 本公司
被投资单 业务 注册资 经营范 成对子公 计享有的 纳入
司类 册 际投资 合计持
位全称 性质 本 围 司的净投 表决权比 合并
型 地 额 股比例
资的余额 例 范围
兰州中亚 兰
全资 生产 200 兽药 6474.33 6474.33 100% 100% 是
药械厂 州
4.3 少数股东权益和少数股东损益
单位：元
从母公司所有者权益冲
减子公司少数股东分担
少数股东权益中用
的本期亏损超过少数股
项 目 少数股东权益 于冲减少数股东损
东在该子公司期初所有
益的金额
者权益中所享有份额后
的余额
成都华罗畜牧饲料科技有限公司 -67,976.86 -125,562.20
湖北中牧安达药业有限公司 12,177,478.84
南通中牧饲料贸易有限责任公司 844,854.74
乾元浩生物股份有限公司 147,321,661.91
内蒙古中牧生物药业有限公司 677,773.96
中牧泰州生物有限公司 48,002,368.30 -750.40
合计 208,956,160.88 -126,312.60
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5、报表重要项目的说明（以下未特别注明外，货币单位为：元）
5.1 货币资金
期末数 期初数
项目
外币金额 折算率 人民币金额 外币金额 折算率 人民币金额
现金： 2,090.00 298,758.60 2,090.00 230,694.23
人民币 285,232.96 216,852.79
美元 2,090.00 6.4716 13,525.64 2,090.00 6.6227 13,841.44
银行存款： 382,150,101.14 908,389,268.36
人民币 382,150,101.14 908,389,268.36
美元
合计 - 382,448,859.74 - 908,619,962.59
注：期末比期初减少 52,617.11 万元，主要原因为 2010 年末销售款回收额较大，本期生产经
营投入形成货币资金减少。
5.2 交易性金融资产
项 目 期末公允价值 期初公允价值
交易性债券投资 8,665.00 8,665.00
5.3 应收票据
票据种类 期末数 期初数
银行承兑汇票 1,304,500.00 1,697,700.00
注：期末应收票据为未到期的银行承兑汇票。
5.4 应收账款
5.4.1 应收账款分类
期末数 期初数
账面余额 坏账准备 账面余额 坏账准备
种类 比 比
比例 比例
金额 例 金额 例 金额 金额
(%) (%)
(%) (%)
一、单项金额重大并单项
计提坏账准备的 8,643,012.18 1.15 8,643,012.18 12.41 8,843,012.18 3.31 8,843,012.18 13.14
二、按组合计提坏账准备
的 - - - -
其中：按账龄分析法 741,036,659.22 98.68 59,753,147.30 85.77 256,683,146.15 96.21 57,160,096.53 84.97
组合小计 741,036,659.22 98.68 59,753,147.30 85.77 256,683,146.15 96.21 57,160,096.53 84.97
三、单项金额虽不重大但
单项计提坏账准备的 1,271,379.65 0.17 1,271,379.65 1.82 1,271,379.65 0.48 1,271,379.65 1.89
合计 750,951,051.05 100 69,667,539.13 100 266,797,537.98 100.00 67,274,488.36 100.00
注：单项金额重大的应收账款是指单户余额在 200 万元以上。
期末比期初增加 48,415.35 万元，主要为货款未到结算期。
5.4.1.1 期末单项金额重大并单项计提坏账准备的应收账款
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应收账款内容 账面余额 坏账金额 计提比例 计提理由
四川中牧饲料贸易有限责任公司 8,643,012.18 8,643,012.18 100% 经营不善，较难收回
合计 8,643,012.18 8,643,012.18 --
5.4.1.2 按账龄分析法计提坏账准备的应收账款
期末数 期初数
账面余额 账面余额
账龄
比例 坏账准备 比例 坏账准备
金额 金额
(%) (%)
未逾期 611,798,566.03 82.56 153,425,991.58 59.77
1 年以内（含 1 年） 57,991,940.50 7.83 2,899,597.03 38,966,132.96 15.18 1,948,306.64
1 年至 2 年（含 2 年） 5,338,515.68 0.72 533,851.56 5,897,234.88 2.30 589,723.49
2 年至 3 年（含 3 年） 8,847,310.52 1.19 1,769,462.10 1,772,049.43 0.69 354,409.89
3 年至 4 年（含 4 年） 2,682,882.02 0.36 1,341,441.01 2,384,875.30 0.93 1,192,437.65
4 年至 5 年（含 5 年） 2,337,297.75 0.32 1,168,648.88 2,323,286.28 0.91 1,161,643.14
5 年以上 52,040,146.72 7.02 52,040,146.72 51,913,575.72 20.22 51,913,575.72
合计 741,036,659.22 100.00 59,753,147.30 256,683,146.15 100.00 57,160,096.53
5.4.1.3 期末单项金额虽不重大但单项计提坏账准备的应收账款
应收账款内容 账面余额 坏账准备 计提比例 计提理由
湖南金海鸿饲料科技有限公司 706,269.00 706,269.00 100% 有争议、难收回
湖南奥斯特商贸有限公司 460,858.42 460,858.42 100% 有争议、难收回
新疆天康畜牧生物技术股份有限公司 104,252.23 104,252.23 100% 有争议、难收回
合计 1,271,379.65 1,271,379.65 -
5.4.2 本报告期无实际核销的应收账款。
5.4.3 期末无持有公司 5%(含 5%)以上表决权股份的股东单位欠款
5.4.4 应收账款金额前五名单位情况
单位名称 与本公司关系 金额 年限 占应收账款总额的比例(%)
第一名 非关联方 39,704,860.00 未逾期 5.29
第二名 非关联方 38,437,997.64 未逾期 5.12
第三名 非关联方 38,259,816.77 未逾期 5.09
第四名 非关联方 37,174,190.90 未逾期 4.95
第五名 非关联方 31,776,091.50 未逾期 4.23
合计 185,352,956.81 24.68
5.4.5 应收关联方账款情况
单位名称 与本公司关系 金额 占应收账款总额的比例(%)
广西华桂畜牧饲料有限公司 参股公司 59,110.00 0.01
中牧农业连锁发展有限公司 参股公司 579,865.78 0.08
四川中牧饲料贸易有限责任公司 拟转让控股公司 8,643,012.18 1.15
成都中牧生物药业有限公司 参股公司 464,400.00 0.06
合计 9,746,387.96 1.30
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5.5 预付款项
5.5.1 按账龄列示
期末数 期初数
账 龄
金额 比例（％） 金额 比例（％）
1 年以内 75,680,710.97 93.91 34,148,630.84 97.88
1-2 年 4,879,244.85 6.05 468,024.32 1.34
2-3 年 22,166.60 0.03 204,033.00 0.58
3 年以上 8,717.72 0.01 68,017.84 0.20
合 计 80,590,840.14 100.00 34,888,706.00 100.00
注：预付账款比期初增加 4570.21 万元，主要为保证正常采购，预付供应商货款。
5.5.2 预付款项金额前五名合计
期末数 期初数
金额 比例(%) 金额 比例(%)
前五名金额合计及比例 16,033,631.31 19.90 15,251,663.90 43.72
5.5.3 预付款项金额前五名单位情况
单位名称 与本公司关系 金额 预付时间 未结算原因
第一名 非关联方 4,721,972.27 1 年以内 采购预付
第二名 非关联方 3,373,517.00 1 年以内 采购预付
第三名 非关联方 3,050,352.42 1 年以内 采购预付
第四名 非关联方 2,474,589.62 1 年以内 采购预付
第五名 非关联方 2,413,200.00 1 年以内 采购预付
合计 16,033,631.31
5.5.4 预付款项中期末无持有公司 5%(含 5%)以上表决权股份的股东单位情况
5.6 其他应收款
5.6.1 其他应收款分类
期末数 期初数
账面余额 坏账准备 账面余额 坏账准备
种类 比 比 比
比例
金额 例 金额 金额 例 金额 例
(%)
(%) (%) (%)
一、单项金额重大
并单项计提坏账 - - - - - - - -
准备的
按组合计提坏账
准备的 - - - -
其中：按账龄分析
法计提 63,695,603.08 100 19,551,136.54 100 87,592,013.64 100 18,230,895.42 100
组合小计 63,695,603.08 100 19,551,136.54 100 87,592,013.64 100 18,230,895.42 100
三、单项金额虽不
重大但单项计提
坏账准备的
合计 63,695,603.08 100 19,551,136.54 100 87,592,013.64 100 18,230,895.42 100
其他应收款比期初减少 2,389.64 万元，主要原因为收到退回的招标保证金。
5.6.1.1 按账龄分析法计提坏账准备的其他应收款
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期末数 期初数
账面余额 账面余额
账龄
比例 坏账准备 比例 坏账准备
金额 金额
(%) (%)
未逾期 7,216,549.24 11.33 56,241,182.40 64.21 -
1 年以内（含 1 年） 29,929,484.96 46.99 1,496,474.25 3,158,738.32 3.61 147,437.92
1 年至 2 年（含 2 年） 1,150,322.02 1.80 115,032.20 1,620,732.61 1.85 161,273.26
2 年至 3 年（含 3 年） 3,488,793.98 5.48 697,758.80 2,835,629.27 3.24 565,725.86
3 年至 4 年（含 4 年） 4,762,265.17 7.48 2,381,132.59 621,637.81 0.71 305,108.77
4,574,898.03 7.18 2,287,449.02 8,446,117.96 9.64 4,223,058.98
4 年至 5 年（含 5 年）
5 年以上 12,573,289.68 19.74 12,573,289.68 14,667,975.27 16.74 12,828,290.63
合计 63,695,603.08 100.00 19,551,136.54 87,592,013.64 100.00 18,230,895.42
5.6.2 本报告期核销的其他应收款:无
5.6.3 本报告期末无持有公司 5%(含 5%)以上表决权股份的股东情况
5.6.4 其他应收款金额前五名单位情况
单位名称 与本公司关系 金额 年限 占总额比例(%)
第一名 非关联方 15,106,737.48 未逾期 23.72
第二名 关联方 5,559,456.41 5 年以上 8.73
第三名 关联方 4,040,000.00 5 年以上 6.34
第四名 非关联方 1,803,598.17 5 年以上 2.83
第五名 非关联方 1,446,130.08 5 年以上 2.27
合计 27,955,922.14 43.89
5.6.5 应收关联方款项
单位名称 与本公司关系 金额 占其他应收款总额的比例(%)
广汉市生化制品有限公司 参股子公司 4,040,000.00 6.34
成都中牧生物药业有限公司 参股子公司 706,767.19 1.11
南京梅里亚动物保健品有限公司 参股子公司 402,762.50 0.63
江西中牧饲料贸易有限公司 清算中子公司 5,559,456.41 8.73
合计 10,708,986.10 16.81
5.7 存货
5.7.1 存货分类
期末数 期初数
项目
账面余额 跌价准备 账面价值 账面余额 跌价准备 账面价值
原材料 268,636,025.79 1,694,398.71 266,941,627.08 204,595,170.31 2,149,522.46 202,445,647.85
在产品 90,925,283.16 802,177.46 90,123,105.70 143,461,490.40 802,177.46 142,659,312.94
库存商品 138,905,032.76 15,709,205.16 123,195,827.60 124,230,974.79 12,212,076.52 112,018,898.27
周转材料 35,724,264.47 35,724,264.47 2,701,587.36 2,701,587.36
低值易耗品 1,354,865.45 1,354,865.45
合计 535,545,471.63 18,205,781.33 517,339,690.30 474,989,222.86 15,163,776.44 459,825,446.42
5.7.2 存货跌价准备
存货种类 期初数 本期计提额 本期减少 期末数
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中牧实业股份有限公司 2011 年半年度报告
转回 转销
原材料 2,149,522.46 455,123.75 1,694,398.71
在产品 802,177.46 0.00 802,177.46
库存商品 12,212,076.52 5,674,626.88 1,888,145.24 289,353.00 15,709,205.16
周转材料
合计 15,163,776.44 5,674,626.88 2,343,268.99 289,353.00 18,205,781.33
5.7.3 存货跌价准备情况
本期存货按照市场价与账面成本作为计提存货跌价准备的依据。
5.8 可供出售金融资产
内容 期末公允价值 期初公允价值
友利控股股票 568,469.70 588,628.20
注：期末比期初减少 2.02 万元为所持股票市价下降。
5.9 长期股权投资
5.9.1 长期股权投资分类
期末数 期初数
项目
金额 减值准备 金额 减值准备
股权投资 299,916,620.50 72,472,295.56 283,816,457.90 72,472,295.56
5.9.2 长期股权投资明细
核算方 初始投资
被投资单位 期初数 增减变动 期末数
法 成本
济南华鲁饲料有限公司 成本法 16,947,266.01 16,860,866.01 16,860,866.01
澳大利亚 I-LOK 建筑新技术有限公司 成本法 11,626,650.00 11,313,545.26 11,313,545.26
北京时代东华文化传播有限公司 成本法 3,350,000.00 97,576.62 97,576.62
生物技术新动力公司 成本法 744,921.00 744,921.00 744,921.00
华农财产保险股份有限公司 成本法 42,000,000.00 42,000,000.00 42,000,000.00
成都中牧生物药业有限公司 成本法 1,386,000.00 1,386,000.00 1,386,000.00
上海富宝科技投资管理有限公司 成本法 9,900,000.00 10,098,722.61 10,098,722.61
上海优耐特生物医药有限公司 成本法 3,000,000.00 3,000,000.00 3,000,000.00
四川中牧饲料贸易有限责任公司 成本法 6,000,000.00 6,000,000.00 6,000,000.00
成本法小计 成本法 94,954,837.01 91,501,631.50 91,501,631.50
广西华桂畜牧饲料有限公司 权益法 14,088,541.63 2,848,365.13 2,848,365.13
厦门金达威集团股份有限公司 权益法 47,939,617.63 142,935,159.82 16,382,290.59 159,317,450.41
中牧农业连锁发展有限公司 权益法 20,000,000.00 22,926,423.60 -1,599,883.49 21,326,540.11
宜兴市中牧生物佐剂科技有限公司 权益法 1,000,000.00 1,450,965.35 -82,028.64 1,368,936.71
南京梅里亚动物保健有限公司 权益法 28,196,540.00 17,314,048.44 1,399,784.14 18,713,832.58
江西中牧饲料贸易有限公司 权益法 5,360,400.00 0.00 0.00
广汉市生化制品有限公司 权益法 9,000,000.00 4,839,864.06 4,839,864.06
权益法小计 125,585,099.2 192,314,826.40 16,100,162.60 208,414,989.00
合计 220,539,936.2 283,816,457.90 16,100,162.60 299,916,620.50
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中牧实业股份有限公司 2011 年半年度报告
续上表：
在被投资 在被投资
本期计提
被投资单位 单位持股 单位表决 减值准备 现金红利
减值准备
比例(%) 权比例(%)
济南华鲁饲料有限公司 23.53 23.53 16,860,866.01
澳大利亚 I-LOK 建筑新技术有限公司 20.01 20.01 11,313,545.26
北京时代东华文化传播有限公司 49.00 49.00 97,576.62
生物技术新动力公司 60.00 60.00 744,921.00
华农财产保险股份有限公司 8.40 8.40 13,550,000.00
成都中牧生物药业有限公司 10.00 10.00
上海富宝科技投资管理有限公司 33.00 33.00 10,098,722.61
上海优耐特生物医药有限公司 50.00 50.00 3,000,000.00
四川中牧饲料贸易有限责任公司 80.00 80.00 6,000,000.00
成本法小计 61,665,631.50
广西华桂畜牧饲料有限公司 50.00 50.00
厦门金达威集团股份有限公司 35.55 35.55 11,911,030.00
中牧农业连锁发展有限公司 40.00 40.00 5,966,800.00
宜兴市中牧生物佐剂科技有限公司 44.44 44.44
南京梅里亚动物保健有限公司 50.00 50.00
江西中牧饲料贸易有限公司 80.00 80.00
广汉市生化制品有限公司 30.00 30.00 4,839,864.06
权益法小计 10,806,664.06 11,911,030.00
合计 72,472,295.56 11,911,030.00
5.10 固定资产
项目 期初数 本期增加 本期减少 期末数
一、账面原值合计： 1,159,140,939.73 30,745,344.42 10,603,562.43 1,179,282,721.72
其中：房屋及建筑物 543,896,165.29 14,133,414.92 91,477.76 557,938,102.45
机器设备 546,833,554.99 12,413,995.49 8,166,173.41 551,081,377.07
运输设备 34,403,924.82 2,930,790.00 2,061,346.68 35,273,368.14
其他设备 34,007,294.63 1,267,144.01 284,564.58 34,989,874.06
本期新增 本期计提
二、累计折旧合计： 396,526,792.10 1,544,753.11 31,380,129.79 8,460,257.53 420,991,417.47
其中：房屋及建筑物 139,784,926.94 445,933.03 7,520,447.32 86,826.73 147,664,480.56
机器设备 216,791,473.26 696,590.66 21,254,896.15 6,333,383.45 232,409,576.62
运输设备 18,520,131.87 32,409.50 1,368,109.03 1,804,504.64 18,116,145.76
其他设备 21,430,260.03 369,819.92 1,236,677.29 235,542.71 22,801,214.53
三、固定资产账面净值合计 762,614,147.63 -2,179,538.48 2,143,304.90 758,291,304.25
其中：房屋及建筑物 404,111,238.35 6,167,034.57 4,651.03 410,273,621.89
机器设备 330,042,081.73 -9,537,491.32 1,832,789.96 318,671,800.45
运输设备 15,883,792.95 1,530,271.47 256,842.04 17,157,222.38
其他设备 12,577,034.60 -339,353.20 49,021.87 12,188,659.53
四、减值准备合计 11,721,107.32 348,421.50 11,372,685.82
其中：房屋及建筑物 6,696,966.06 348,421.50 6,348,544.56
机器设备 4,865,364.10 4,865,364.10
运输设备
其他设备 158,777.16 158,777.16
- 45 -
中牧实业股份有限公司 2011 年半年度报告
五、固定资产账面价值合计 750,893,040.31 -2,179,538.48 1,794,883.40 746,918,618.43
其中：房屋及建筑物 397,414,272.29 6,167,034.57 -343,770.47 403,925,077.33
机器设备 325,176,717.63 -9,537,491.32 1,832,789.96 313,806,436.35
运输设备 15,883,792.95 1,530,271.47 256,842.04 17,157,222.38
其他设备 12,418,257.44 -339,353.20 49,021.87 12,029,882.37
注：本期由在建工程转入固定资产原值 20,959,548.73 元；
① 公司暂时闲置的固定资产为购入的矿物盐项目，涉及原值 7,293,399.37 元、折旧
4,665,322.55 元、减值准备 1,903,993.01 元、净值 724,083.81 元。
②兰州生药厂、郑州生药厂的下列房产未能办理房产证：
单位名称 原值 累计折旧 净值
郑州生药厂 33,277,355.46 7,204,747.30 26,072,608.16
兰州生药厂 66,810,527.51 19,048,070.99 47,762,456.52
合计 100,087,882.97 26,252,818.29 73,835,064.68
公司正在加大房产证的办理力度，其中公司已经收购兰州生药厂使用的所有土地（一部分在
兰州中亚药械厂名下、一部分在中牧股份名下），目前相关手续正在办理之中；公司及其控股子
公司乾元浩公司分别收购了郑州生药厂使用的所有土地，已取得土地使用证，房产证正在办理中。
③子公司成都华罗畜牧饲料科技有限公司房产为本公司公开发行股票并上市时中牧总公司投
入，未办理过户手续，该部分资产原值为 18,355,138.30 元、累计折旧为 6,267,168.69 元、减值
准备 240,000.00 元、净值为 11,847,969.61 元。该部分无房产证的房产将随成都华罗畜牧饲料科
技有限公司的拆迁得到解决。
5.11 在建工程
5.11.1 在建工程情况
期末数 期初数
项目
账面余额 跌价准备 账面净值 账面余额 跌价准备 账面净值
合计 3,783,384.13 3,783,384.13 22,214,224.37 - 22,214,224.37
5.11.2 在建工程项目变动情况
转入 资金
项目名称 预算数 期初数 本期增加 其他减少 期末数
固定资产 来源
污水外送工程 744,400.00 175,533.65 自有 175,533.65
湖北中牧二车间改造 980,000.00 1,855,172.16 1,855,172.16 自有
内蒙中牧改造 400,000.00 282,334.91 253,970.26 28,364.65 自有
中牧生物安全实验室 44,020,000.00 120,038.71 自有 120,038.71
成都检验动物舍 19,700,000.00 18,810,557.16 39,849.15 18,850,406.31 自有
兰州厂技改 26,622,000.00 837,519.14 32,810.00 自有 870,329.14
兰州质检和研发综合项目 74,100,000.00 354,864.47 自有 354,864.47
生物制品中转冷库项目 6,685,000.00 15,561.00 自有 15,561.00
郑州华罗预混料新厂项目 24,681,300.00 33,807.00 自有 33,807.00
北京华罗微量添加系统项目 5,400,000.00 10,857.00 自有 10,857.00
乾元浩郑州厂 GMP 禽灭活苗
44,600.00 自有 44,600.00
车间改扩建项目
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中牧实业股份有限公司 2011 年半年度报告
污水处理站工程 2,960,300.00 233,541.00 19,097.00 自有 252,638.00
新建检验动物室 3,481,000.00 96,100.00 809,492.00 自有 905,592.00
乾元浩郑州厂综合扩建项目 105,466,300.00 885,227.16 自有 885,227.16
南京检验动物房改造 5,580,000.00 99,000.00 自有 99,000.00
10KV 配电所项目 15,336.00 自有 15,336.00
合计 320,820,300.00 22,214,224.37 2,557,073.14 20,959,548.73 28,364.65 自有 3,783,384.13
注：本期无利息资本化。
5.12 固定资产清理
项目 期初数 期末数 未清理完毕的固定资产账面价值 转入清理的原因
房屋及建筑物 390,559.12 398,072.01 拆除
专用设备 355,934.39 报废
通用设备 报废
其他设备 10,205.79 10,205.79 报废
合计 756,699.30 408,277.80
5.13 无形资产
项目 期初数 本期增加 本期减少 期末数
一、账面原值合计 247,987,650.47 4,570,269.00 252,557,919.47
土地使用权 127,662,072.19 0.00 127,662,072.19
专利技术 111,067,226.28 1,550,000.00 112,617,226.28
非专利技术 6,000,000.00 0.00 6,000,000.00
其他 3,258,352.00 3,020,269.00 6,278,621.00
二、累计摊销合计 75,769,253.08 6,367,931.30 82,137,184.38
土地使用权 16,120,582.40 1,321,398.48 17,441,980.88
专利技术 55,634,884.35 4,186,959.93 59,821,844.28
非专利技术 2,450,000.00 454,639.99 2,904,639.99
其他 1,563,786.33 404,932.90 1,968,719.23
三、无形资产账面净值 172,218,397.39 -1,797,662.30 170,420,735.09
土地使用权 111,541,489.79 -1,321,398.48 110,220,091.31
专利技术 55,432,161.93 -2,636,959.93 52,795,202.00
非专利技术 3,550,000.00 -454,639.99 3,095,360.01
其他 1,694,745.67 2,615,336.10 4,310,081.77
5.14 开发支出
项目 期末数 期初数
技术开发 7,807,697.42 8,799,697.42
5.15 商誉
被投资单位名称 形成来源 期初数 本期增加 本期减少 期末数 期末减值准备
对子公司投资差额 2,251,722.87 2,251,722.87
注：商誉为公司合并乾元浩生物股份有限公司形成的商誉。
5.16 长期待摊费用
项目 期初数 本期增加 本期摊销 其他减少 期末数 其他减少的原因
运营部冷库改造等 159,500.00 8,861.12 150,638.88
SPF 鸡场土地租金 693,000.00 69,300.00 623,700.00
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中牧实业股份有限公司 2011 年半年度报告
车间污水改造及屋面翻修 280,885.77 21,753.09 259,132.68
其他 625,827.59 2,578.00 63,567.96 564,837.63
合计 625,827.59 1,135,963.77 163,482.17 1,598,309.19
5.17 递延所得税资产和递延所得税负债
项目 期末数 期初数
坏账准备 12,949,398.14 12,388,540.35
存货跌价准备 2,797,790.19 1,946,596.16
长期投资减值准备 10,144,864.72 10,144,864.72
固定资产减值准备 1,238,454.80 1,238,454.80
应付技术服务费等 35,325,895.26 35,325,895.26
小计 62,456,403.11 61,044,351.29
5.18 资产减值准备明细表
本期减少
项目 期初数 本期增加 期末数
转回 转销
一、坏账准备 85,505,383.78 3,913,291.89 200,000.00 89,218,675.67
二、存货跌价准备 15,163,776.44 5,674,626.88 2,343,268.99 289,353.00 18,205,781.33
三、长期股权投资减值准备 72,472,295.56 72,472,295.56
四、固定资产减值准备 11,721,107.32 348,421.50 11,372,685.82
合计 184,862,563.10 9,587,918.77 2,543,268.99 637,774.50 191,269,438.38
5.19 短期借款
项目 期末数 期初数
信用借款 410,000,000.00 400,000,000.00
注：期末余额中 4 亿元为上年发行的企业短期融资债券。
5.20 应付票据
种类 期末数 期初数
银行承兑汇票 91,272,880.00 48,720,000.00
注：期末比期初增加 4,255.29 万元，主要由于银行承兑汇票尚未到期支付。
5.21 应付账款
项目 期末数 期初数
1 年以内 169,486,693.92 180,605,835.88
1—2 年 969,617.83 1,704,435.56
2—3 年 1,064,028.90 836,146.06
3 年以上 1,903,539.63 1,682,431.82
合计 173,423,880.28 184,828,849.32
注：期末应付账款中无应付持有公司 5%(含 5%)以上表决权股份的股东单位或关联方的款项。
5.22 预收款项
项目 期末数 期初数
1 年以内 44,197,493.66 134,639,884.81
1—2 年 494,534.45 332,732.34
2—3 年 138,756.37 199,165.84
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中牧实业股份有限公司 2011 年半年度报告
项目 期末数 期初数
3 年以上 2,567,696.57 2,439,284.55
合计 47,398,481.05 137,611,067.54
注：期末比期初减少 9,021.26 万元，主要为按照合同规定客户付款后提货。期末无持有公司
5%(含 5%)以上表决权股份的股东单位或关联方款项
5.23 职工薪酬
项目 期初数 本期增加 本期减少 期末数
一、工资、奖金、津贴和补贴 84,138,845.34 70,028,296.94 115,479,070.09 38,688,072.19
二、职工福利费 - 16,002,321.11 6,307,703.30 9,694,617.81
三、社会保险费 8,442,883.79 22,544,351.96 23,257,517.58 7,729,718.17
1、医疗保险费 1,135,712.83 5,446,331.48 5,704,134.22 877,910.09
2、基本养老保险费 1,819,430.70 15,153,143.45 15,613,836.59 1,358,737.56
3、年金缴费 5,252,580.28 5,252,580.28
4、失业保险费 222,691.54 1,122,132.27 1,168,714.30 176,109.51
5、工伤保险费 -1,994.27 404,630.04 383,399.25 19,236.52
6、生育保险费 14,462.71 418,114.72 387,433.22 45,144.21
四、住房公积金 1,413,509.93 10,239,724.94 10,867,932.24 785,302.63
五、工会经费和职工教育经费 10,381,517.92 4,676,536.22 2,451,430.88 12,606,623.26
六、因解除劳动关系给予的补偿 5,994,774.81 3,937,509.00 2,057,265.81
七、其他 687,118.08 3,075,952.90 21,123.46 3,741,947.52
合计 111,058,649.87 126,567,184.07 162,322,286.55 75,303,547.39
注：应付职工薪酬中无属于拖欠性质的金额。
5.24 应交税费
项目 期末数 期初数
增值税 -8,548,560.26 -12,404,003.24
营业税 303,538.96 441,361.32
所得税 16,648,389.83 15,878,202.65
个人所得税 11,828,318.35 1,957,575.44
城建税 554,901.21 820,931.92
房产税及土地使用税 1,430,985.49 2,296,305.49
教育费附加 416,201.20 852,633.13
其他 1,152,803.48 513,577.12
合计 23,786,578.26 10,356,583.83
注：应交税费比期初增加 1,343 万元，主要为应交未交税金。
5.25 应付利息
项 目 期末数 期初数
企业债券利息 11,663,000.00 5,123,000.00
注：期末应付利息为计提的应付 4 亿元企业短期融资券利息。
5.26 应付股利
单位名称 期末数 期初数 未支付原因
中国牧工商（集团）总公司 2,583,900.00 2,583,900.00 未结算
北京海淀中海动物保健科技公司 5,505,000.00 未结算
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中牧实业股份有限公司 2011 年半年度报告
中国农业大学 3,035,020.00 2,225,020.00 未结算
合计 11,123,920.00 4,808,920.00
5.27 其他应付款
期末数 期初数
项目
账面余额 所占比例% 账面余额 所占比例%
1 年以内 219,002,290.68 89.99 201,382,892.84 87.22
1—2 年 6,677,058.34 2.74 13,013,957.91 5.64
2—3 年 7,434,812.48 3.06 3,716,651.30 1.61
3 年以上 10,239,689.12 4.21 12,765,196.89 5.53
合计 243,353,850.62 100.00 230,878,698.94 100.00
期末无应付持有公司 5%(含 5%)以上表决权股份股东单位或关联方款项。
5.28 专项应付款
项目 期初数 本期增加 本期减少 期末数
国家拨付的研发经费 12,513,080.00 4,580,000.00 2,953,213.42 14,139,866.58
拆迁补偿款 25,543,951.92 25,543,951.92
合计 38,057,031.92 4,580,000.00 2,953,213.42 39,683,818.50
5.29 股本
本次变动增减（+、-）
期初数 期末数
发行新股 送股 公积金转股 其他 小计
股份总数 390,000,000.00 390,000,000.00
5.30 资本公积
项目 期初数 本期增加 本期减少 期末数
股本溢价 213,576,055.13 213,576,055.13
其他资本公积 55,960,608.28 20,158.50 55,940,449.78
合计 269,536,663.41 20,158.50 269,516,504.91
注：其他资本公积本期减少 2.02 万元为持有的友利控股股票期末公允价值减少。
5.31 盈余公积
项目 期初数 本期增加 本期减少 期末数
法定盈余公积 192,060,058.01 192,060,058.01
5.32 未分配利润
项目 金额 提取或分配比例
调整前上年末未分配利润 667,238,232.76
调整年初未分配利润合计数（调增+，调减-）
调整后年初未分配利润 667,238,232.76
加：本期归属于母公司所有者的净利润 192,997,563.66
减：提取法定盈余公积
提取任意盈余公积
支付普通股股利 117,000,000.00
转作股本的普通股股利
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中牧实业股份有限公司 2011 年半年度报告
加：因合并范围变化影响的期末未分配利润
期末未分配利润 743,235,796.42
5.33 营业收入
5.33.1 营业收入
项目 本期发生额 上期发生额
主营业务收入 1,217,680,593.32 1,323,880,921.94
其他业务收入 3,594,240.98 7,212,104.71
营业收入合计 1,221,274,834.30 1,331,093,026.65
营业成本合计 787,808,612.60 836,154,426.24
5.33.2 主营业务（分行业）
本期发生额 上期发生额
行业名称
营业收入 营业成本 营业收入 营业成本
农业 1,217,680,593.32 783,774,890.54 1,323,880,921.94 830,808,835.63
5.33.3 主营业务（分产品）
本期发生额 上期发生额
产品名称
营业收入 营业成本 营业收入 营业成本
生物制品 596,317,316.66 223,368,419.71 654,237,333.05 232,227,056.43
兽药 79,247,465.58 70,693,727.58 63,008,167.76 55,878,485.43
饲料 542,115,811.08 489,712,743.25 606,635,421.13 542,703,293.77
合计 1,217,680,593.32 783,774,890.54 1,323,880,921.94 830,808,835.63
5.33.4 主营业务（分地区，客户所在地或资产所在地）
本期发生额 上期发生额
地区名称
营业收入 营业成本 营业收入 营业成本
国内 1,202,805,697.19 774,357,455.78 1,311,584,766.01 821,806,369.53
国外 14,874,896.13 9,417,434.76 12,296,155.93 9,002,466.10
合计 1,217,680,593.32 783,774,890.54 1,323,880,921.94 830,808,835.63
5.33.5 公司前五名客户的销售收入情况
客户名称 销售收入 占公司全部销售收入的比例(%)
第一名 46,743,612.92 3.84
第二名 35,629,335.87 2.93
第三名 34,964,002.42 2.87
第四名 30,164,566.06 2.48
第五名 27,897,264.96 2.29
合计 175,398,782.23 14.41
5.34 营业税金及附加
项目 本期发生额 上期发生额 计缴标准
营业税 22,490.70 126,491.50
城建税 2,772,009.83 3,068,150.21
教育费附加 1,937,681.88 1,223,211.15
水利基金 161.72 103,078.54
其他 318,608.40 443,529.73
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中牧实业股份有限公司 2011 年半年度报告
合计 5,050,952.53 4,964,461.13
5.35 销售费用
项目 本期发生额 上期发生额
销售与市场推广费 33,627,161.48 46,406,193.36
职工薪酬 21,614,461.93 26,437,409.79
销售员费用 18,273,186.49 18,415,191.70
运输费 16,436,319.47 15,009,483.49
会议费 9,596,635.19 6,526,425.30
办公费 428,406.83 1,051,001.46
港口及仓储费 3,400,119.03 1,531,904.87
差旅费 2,374,772.20 1,368,468.06
广告宣传费 1,768,332.23 1,642,413.47
包装费 1,722,304.19 1,146,640.02
业务招待费 4,919,887.86 4,262,477.47
租赁费 403,097.22 430,454.98
其他 2,708,947.76 2,433,137.09
合计 117,273,631.88 126,661,201.06
5.36 管理费用
项目 本期发生额 上期发生额
职工薪酬 24,483,287.71 28,834,809.05
研究与开发费用 17,761,743.29 28,770,171.56
固定资产折旧 5,107,152.33 5,962,669.72
租赁费 2,245,320.80 3,529,807.66
业务招待费 3,875,409.56 4,195,438.17
税金 2,167,837.43 3,693,868.93
修理费 1,045,918.71 2,881,445.27
交通费 2,325,659.73 1,943,543.62
差旅费 1,855,859.09 1,829,647.93
物业水电 1,629,428.12 2,069,963.25
存货盘亏或盘盈 126,784.80
审计评估费 1,662,245.00 1,702,841.90
会议费 1,392,960.78 1,525,549.90
报废库存商品 6,439,414.54 920,730.74
通迅费 1,190,853.76 1,064,665.53
办公费 673,980.98 932,587.73
其他 14,835,467.35 23,213,074.14
合计 88,819,323.98 113,070,815.10
5.37 财务费用
项目 本期发生额 上期发生额
利息支出 6,770,475.09 5,072,385.96
减：利息收入 4,370,464.28 1,666,502.56
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中牧实业股份有限公司 2011 年半年度报告
汇兑损益 144,232.80 61,696.11
手续费 477,209.62 417,777.24
合计 3,021,453.23 3,885,356.75
5.38 资产减值损失
项目 本期发生额 上期发生额
一、坏账损失 3,739,051.89 8,527,333.71
二、存货跌价损失 5,385,273.88 3,535,257.60
三、长期股权投资减值损失
合计 9,124,325.77 12,062,591.31
5.39 投资收益
5.39.1 分类
项目 本期发生额 上期发生额
成本法核算的长期股权投资收益 350,000.00
权益法核算的长期股权投资收益 28,011,192.61 30,215,141.91
合计 28,011,192.61 30,565,141.91
5.39.2 按成本法核算的长期股权投资收益
被投资单位 本期发生额 上期发生额 本期比上期增减变动的原因
成都中牧生物药业有限公司 350,000.00 上期分配现金股利
5.39.3 按权益法核算的前五名长期股权投资收益
被投资单位 本期发生额 上期发生额 本期比上期增减变动的原因
厦门金达威集团股份有限公司 28,293,320.59 31,251,579.46 本年度经营状况变化
中牧农业连锁发展有限公司 -1,599,883.49 -1,190,334.40 本年度经营状况变化
南京梅里亚动物保健有限公司 1,399,784.14 248,555.13 本年度经营状况变化
宜兴市中牧生物佐剂科技有限公司 -82,028.63 -94,658.28 本年度经营状况变化
合计 28,011,192.61 30,215,141.91
5.40 营业外收入
计入当期非经营性损益的金额
项目 本期发生额 上期发生额
非流动资产处置利得合计 2,191.80 2,191.80
其中：固定资产处置利得 2,191.80 2,191.80
政府补助 3,154,720.00 3,154,720.00
其他 768,617.97 615,854.52 768,617.97
合计 3,925,529.77 615,854.52 3,925,529.77
注：政府补助收入本年发生主要为收到政府的 300 万元补贴收入。
5.41 营业外支出
计入当期非经营性
项目 本期发生额 上期发生额 损益的金额
非流动资产处置损失合计 210,718.83 195,526.89 210,718.83
其中：固定资产处置损失 210,718.83 195,526.89 210,718.83
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中牧实业股份有限公司 2011 年半年度报告
对外捐赠 6,000.00 6,000.00 6,000.00
债务重组损失 13,952.24
其他损失 888,674.95 136,527.02 888,674.95
合计 1,105,393.78 352,006.15 1,105,393.78
5.42 所得税费用
项目 本期发生额 上期发生额
按《企业所得税法》等规定的当期所得税 40,725,833.52 57,169,775.95
递延所得税调整 -1,412,051.82 -3,080,310.45
合计 39,313,781.70 54,089,465.50
5.43 基本每股收益和稀释每股收益的计算过程
5.43.1 基本每股收益
基本每股收益=P÷S
S= S0 ＋ S1 ＋ Si×Mi÷M0 － Sj×Mj÷M0－Sk
其中：P 为归属于公司普通股股东的净利润或扣除非经常性损益后归属于普通股股东的净利
润；S 为发行在外的普通股加权平均数；S0 为期初股份总数；S1 为报告期因公积金转增股本或股
票股利分配等增加股份数；Si 为报告期因发行新股或债转股等增加股份数；Sj 为报告期因回购等
减少股份数；Sk 为报告期缩股数；M0 报告期月份数；Mi 为增加股份下一月份起至报告期期末的
月份数；Mj 为减少股份下一月份起至报告期期末的月份数。
5.43.2 稀释每股收益
稀释每股收益=P1/(S0＋S1＋Si×Mi÷M0–Sj×Mj÷M0–Sk+认股权证、股份期权、可转换债
券等增加的普通股加权平均数)
其中，P1 为归属于公司普通股股东的净利润或扣除非经常性损益后归属于公司普通股股东的
净利润，并考虑稀释性潜在普通股对其影响，按《企业会计准则》及有关规定进行调整。公司在
计算稀释每股收益时，应考虑所有稀释性潜在普通股对 P1 和加权平均股数的影响，直至稀释每股
收益达到最小。
数据见附注 12.2 净资产收益率及每股收益。
5.44 其他综合收益
项目 本期发生额 上期发生额
1.可供出售金融资产产生的利得（损失）金额 -20,158.50 -315,144.55
减：可供出售金融资产产生的所得税影响
前期计入其他综合收益当期转入损益的净额
小计 -20,158.50 -315,144.55
2.按照权益法核算的在被投资单位其他综合收益中所享有的份额
减：按照权益法核算的在被投资单位其他综合收益中所享有的份额
产生的所得税影响
前期计入其他综合收益当期转入损益的净额
小计
3.其他
减：由其他计入其他综合收益产生的所得税影响
前期其他计入其他综合收益当期转入损益的净额
小计
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中牧实业股份有限公司 2011 年半年度报告
合计 -20,158.50 -315,144.55
可供出售金融资产产生的损失 2.02 万元为公司持有的友利控股股票公允价值期末下降。
5.45 现金流量附注
5.45.1 收到其他与经营活动有关的现金
项目内容 本期发生额
政府补助 3,154,720.00
利息收入 4,370,464.28
财政部计划支撑款 3,800,000.00
收保险等各种赔款 456,566.16
收保证金等各项往来款 59,160,100.14
合计 70,941,850.58
5.45.2 支付其他与经营活动有关的现金
项目内容 本期发生额
各种经营、管理费用 203,633,439.02
合计 203,633,439.02
5.45.3 收到的其他与投资活动有关的现金
项目内容 本期发生额
萧山厂拆迁补偿款 30,000,000.00
合计 30,000,000.00
5.46 现金流量表补充资料
5.46.1 现金流量表补充资料
补充资料 本期金额 上期金额
1．将净利润调节为经营活动现金流量：
净利润 201,694,081.21 211,033,699.84
加：资产减值准备 9,124,325.77 12,062,591.31
固定资产折旧、油气资产折耗、生产性生物资产折旧 24,464,625.37 32,554,381.96
无形资产摊销 1,763,282.30 4,766,963.79
长期待摊费用摊销 -972,481.60 245,735.20
处置固定资产、无形资产和其他长期资产的损失（收益以
“－”号填列） 210,718.83
固定资产报废损失（收益以“－”号填列）
公允价值变动损失（收益以“－”号填列）
财务费用（收益以“－”号填列） 3,021,453.23 3,885,356.75
投资损失（收益以“－”号填列） -28,011,192.61 -30,565,141.91
递延所得税资产减少（增加以“－”号填列） -1,412,051.83 -3,080,310.46
递延所得税负债增加（减少以“－”号填列）
存货的减少（增加以“－”号填列） -60,556,248.77 75,386,854.41
经营性应收项目的减少（增加以“－”号填列） -658,849,535.71 -522,085,721.90
经营性应付项目的增加（减少以“－”号填列） 68,914,631.89 -41,607,219.44
其他
- 55 -
中牧实业股份有限公司 2011 年半年度报告
经营活动产生的现金流量净额 -440,608,391.92 -257,402,810.45
2．不涉及现金收支的重大投资和筹资活动：
债务转为资本
一年内到期的可转换公司债券
融资租入固定资产
3．现金及现金等价物净变动情况：
现金的期末余额 382,448,859.74 153,381,654.45
减：现金的期初余额 908,619,962.59 470,726,119.86
加：现金等价物的期末余额
减：现金等价物的期初余额
现金及现金等价物净增加额 -526,171,102.85 -317,344,465.41
5.46.2 现金和现金等价物的有关信息
项目 期末数 期初数
一、现金 382,448,859.74 908,619,962.59
其中：库存现金 298,758.60 230,694.23
可随时用于支付的银行存款 382,150,101.14 908,389,268.36
可随时用于支付的其他货币资金
二、现金等价物
其中：三个月内到期的债券投资
三、期末现金及现金等价物余额 382,448,859.74 908,619,962.59
其中：母公司或集团内子公司使用受限制的现金和现金等价物
6、关联方关系及其交易
6.1 本企业的母公司情况
企 法 母公司对 母公司对
注
关联 业 人 业务 本企业的 本企业的 本企业最 组织机构代
母公司名称 册 注册资本
关系 类 代 性质 持股比例 表决权比 终控制方 码
地
型 表 (%) 例(%)
中国牧工商 张 中国农业
母公 国 北 生产
（集团）总公 春 487,085,000.00 58.46 58.46 发展集团 10000092-1
司 有 京 销售
司 新 有限公司
6.2 本企业的子公司情况
注 持股
子公司类 企业类 业 务 注册资本 表决权 组织机
子公司全称 册 法人代表 比例
型 型 性质 （万元） 比例(%) 构代码
地 (%)
710388
兰州中亚药械厂 全资 企业 兰州 田连信 生产 200 100 100
11-8
成都华罗畜牧饲料 713036
控股 有限 成都 刘德胜 生产 5734.54 90.60 90.60
科技有限公司 48-4
湖北中牧安达药业 722043
控股 有限 湖北 张兴明 生产 6125 80.00 80.00
有限公司 05-3
四川中牧饲料贸易 711891
控股 有限 成都 孙 峰 销售 750 80.00 80.00
有限责任公司 91-1
江西中牧饲料贸易有 158262
控股 有限 南昌 陆为中 销售 671 80.00 80.00
限公司 14-X
南通中牧饲料贸易有 733774
控股 有限 南通 陆为中 销售 200 70.00 70.00
限责任公司 65-2
乾元浩生物股份有限 710932
控股 股份 北京 胡启毅 生产 12774.03 52.92 52.92
公司 66-2
- 56 -
中牧实业股份有限公司 2011 年半年度报告
内蒙古中牧生物药业 内蒙 756678
控股 有限 张兴明 生产 6000 95.00 95.00
有限公司 古 22-5
中牧泰州生物有限公 550255
控股 有限 江苏 刘金华 销售 20000 60.00 60.00
司 25-1
6.3 本企业的合营和联营企业情况
注 持股
关联 企业类 业 务 注册资本 表决权 组织机
被投资单位名称 册 法人代表 比例
关系 型 性质 （万元） 比例(%) 构代码
地 (%)
南京梅里亚动物保健 608971
联营 合资 南京 毕雅礼 生产 5628.93 50.00 50.00
有限公司 37-4
上海优耐特生物医药 737488
联营 有限 上海 王建成 销售 600 50.00 50.00
有限公司 63-7
广西华桂畜牧饲料有 198285
联营 有限 南宁 刘德健 生产 3311 50.00 50.00
限公司 72-5
上海富宝科技投资管 投资
联营 有限 上海 涂建 3000 33.00 33.00
理有限公司 咨询
厦门金达威集团股份 612033
联营 有限 厦门 江斌 生产 6700 35.55 35.55
有限公司 39-9
中牧农业连锁发展有 733447
联营 有限 北京 薛廷伍 销售 5000 40.00 40.00
限公司 14-1
北京时代东华文化传 影视
联营 有限 北京 高奇志 1000 49.00 49.00
播有限公司 文化
广汉市生化制品有限 620888
联营 有限 四川 生产 3000 30.00 30.00
公司 72-5
济南华鲁饲料有限公 163150
联营 有限 济南 陈立颖 生产 2475 23.53 23.53
司 90-0
澳大利亚 I-LOK 建筑 澳大 1122.28
联营 有限 高奇志 生产 20.01 20.01
新技术有限公司 利亚 澳元
罗伯特塔 研究
生物技术新动力公司 联营 有限 美国 75 万 USD 60.00 60.00
斯基扬 开发
宜兴市中牧生物佐剂 778680
联营 有限 宜兴 吴西安 生产 225 45.00 45.00
科技有限公司 60-9
华农财产保险股份有 710933
联营 股份 北京 刘身利 保险 50000 8.40 8.40
限公司 98-0
成都中牧生物药业有 771214
联营 有限 成都 廖成斌 生产 1386 10.00 10.00
限公司 02-3
6.4 本企业的其他关联方情况
其他关联方名称 其他关联方与本公司关系 组织机构代码
中亚动物保健品总公司 同一母公司 10001536-5
中牧南京实业公司 同一母公司 13494451-7
中水集团远洋股份有限公司 同一实质控制人 10002863-3
中国万牧新技术有限责任公司 同一实质控制人 10000417-2
中国乡镇企业总公司 同一实质控制人 10000132-6
- 57 -
中牧实业股份有限公司 2011 年半年度报告
6.5 关联方交易
6.5.1 购买商品、接受劳务的关联交易
本期发生额 上期发生额
关联交易 关联交易 占同类
关联方 占同类交易
内容 定价原则 交易金
金额 金额 金额的比例
额的比
（%）
例（%）
厦门金达威集团股份有限公司 维生素 市场价 18,803,803.42 3.20 16,430,137.61 11.08
中国牧工商(集团)总公司 鱼粉等 市场价 1,529,908.35 0.26 891,123.20 1.32
上海优耐特生物医药有限公司 试剂盒 市场价 153,106.81 100.00 160,854.40 100.00
宜兴市中牧生物佐剂科技有限公司 生物佐剂 市场价 665,507.50 100.00 402,500.00 100.00
经 2006 年 4 月 28 日召开的 2005 年年度股东大会审议批准，公司委托中
牧总公司采购部分经营用大宗原料，公司与控股股东中牧总公司签署《公司与
中牧总公司委托采购协议》（以下简称《采购协议》）。该协议主要内容为公司
因生产经营及资金运营需要委托中牧总公司采购大宗原料。《采购协议》有效
期为 2006 年 1 月 1 日至 2008 年 12 月 31 日。经 2008 年第二次临时股东大会
审议批准，公司将继续委托中牧总公司采购部分生产经营用大宗原料，采购价
格按照市场价格确定，委托期限为 2009 年 1 月 1 日至 2011 年 12 月 31 日。
关联交易说明
经 2007 年第一次临时股东大会批准,公司与厦门金达威集团股份有限公司
签订购销协议,从该公司采购生产经营用维生素产品，协议有效期自 2007 年 1
月 1 日起至 2012 年 12 月 31 日止。
经 2008 年度股东大会审议批准，公司与宜兴市中牧生物佐剂科技有限公
司签订长期采购协议，协议主要内容为公司根据生产需要向其采购疫苗生产用
佐剂，采购价格根据当期市场价格确定，协议期限为 2009 年 1 月 1 日至 2011
年 12 月 31 日。
6.5.2 销售商品、提供劳务的关联交易
本期发生额 上期发生额
关联交 占同类
关联交易 占同类交
关联方 易定价 交易金
内容 金额 易金额的 金额
原则 额的比
比例（%）
例（%）
中国牧工商(集团)总公司 销售原料 市场价 12,463,600.00 31.41 7,328,000.00 2.01
广西华桂畜牧饲料有限公司 销售饲料 市场价 238,000.00 0.07
中牧南京实业公司 销售兽药 市场价 77,600.00 0.20 34,700.00 0.05
南京梅里亚动物保健有限公司 销售原料 市场价 2,091,192.40 100.00 2,854,977.80 100.00
成都中牧生物药业有限公司 销售兽药 市场价 454,000.00 1.14 22,000.00 0.58
中牧农业连锁发展有限公司 销售饲料等 市场价 1,555,291.00 0.69 4,158,352.80 1.23
经2008年度股东大会审议批准，公司与中牧农业连锁发展有限公司签订长期经
销协议，由其经销中牧股份生产及经营的部分添加剂预混料、兽药预混剂等动物
营养品及部分兽用生物制品等产品，协议有效期自2009年1月1日至2011年12月31
日。
经2010年度股东大会审议批准，公司与中牧总公司签订销售协议，向其销售部
关联交易说明
分饲料原料，定价按照市场当期价格确定，协议有效期自2011年1月1日至2013年
12月31日。
经2010年度股东大会审议批准，公司与中牧总公司签订委托出口协议，委托其
出口公司部分产品（销售和代理两种方式），价格按照市场当期价格确定，协议有
效期自2011年1月1日至2013年12月31日。
6.5.3 拆借资金
- 58 -
中牧实业股份有限公司 2011 年半年度报告
关联方 借款余额 借款期限
广汉市生化制品有限公司 4,040,000.00 2002.02-2004.12
广汉市生化制品有限公司的借款已全部计提坏账准备。
6.5.4 关联租赁情况
出租方名称 承租方名称 租赁资产种 租赁起始日 租赁终止日 租赁费定价 年度确认的租
类 依据 赁费
中国牧工商（集团）总公司 乾元浩南京厂 房产 2011.1.1 2021.12.31 评估 3,759,635.00
南京房产租赁：乾元浩生物股份有限公司租赁中国牧工商（集团）总公司南京厂房产，年租
金按照中介机构出具的评估报告确定为 375.96 万元，租金已于 6 月 3 日支付。
6.5.5 应收关联方款项
期末数 期初数
项目名称 关联方
账面余额 坏账准备 账面余额 坏账准备
广西华桂畜牧饲料有限公司 59,110.00 59,110.00 59,110.00 59,110.00
成都中牧生物药业有限公司 464,400.00 270,400.00
应收账款 中牧农业连锁发展有限公司 579,865.78 57,849.78
四川中牧饲料贸易有限责任公司 8,643,012.18 8,643,012.18 8,843,012.18 8,843,012.18
小计 9,746,387.96 8,702,122.18 9,230,371.96 8,902,122.18
广汉市生化制品有限公司 4,040,000.00 4,040,000.00 4,040,000.00 4,040,000.00
成都中牧生物药业有限公司 706,767.19 144,534.31 987,746.27 144,534.31
其他应收款 南京梅里亚动物保健有限公司 402,762.50 1,111,570.10
江西中牧饲料贸易有限公司 5,559,456.41 1,925,172.91 5,508,274.41 1,925,172.91
小计 10,708,986.10 6,109,707.22 11,647,590.78 6,109,707.22
中国牧工商（集团）总公司 3,397,503.00
预付款项
小计 - 3,397,503.00
6.5.6 应付关联方款项
项目名称 关联方 期末数 期初数
江西中牧饲料贸易有限公司 175,753.32 175,753.32
广汉市生化制品有限公司 505,526.13 505,526.13
宜兴市中牧生物佐剂科技有限公司 0.00 226,800.00
应付账款 厦门金达威集团股份有限公司 3,610,000.00 1,081,196.58
上海优耐特生物医药有限公司 237,322.82 136,216.01
中国牧工商（集团）总公司 667,927.35
小计 5,196529.62 2,125,492.04
中国牧工商（集团）总公司 35,096,146.00 1,600,000.00
其他应付款
小计 35,096,146.00 1,600,000.00
7、或有事项的说明
无
8、承诺事项
无
9、资产负债表日后事项的说明
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中牧实业股份有限公司 2011 年半年度报告
无
10、其他重要事项
10.1 发行短期融资券 4 亿元：2010 年 8 月 9 日，本公司发行了“中牧实业股份有限公司 2010
年度第一期短期融资券”，发行金额 4 亿元，债券简称 10 中牧 CP01，债券代码 1081256，发行价
格与票面价格一致均为 100 元，债券期限 365 天，票面利率年息 3.27%，起息日 2010 年 8 月 9 日，
到期日 2011 年 8 月 9 日，到期一次还本付息。
10.2 成都华罗拆迁事项：2008 年 10 月，根据成都市成华区拆迁要求，成都华罗已全面停
产， 2009 年 ，成都华罗全面配合政府进行拆迁工作。截止 2011 年 6 月 31 日，成都华罗公司职
工安置工作尚未形成最终方案，部分房屋已经拆迁，2009 年已收到补偿款 2,584.42 万元。
10.3 萧山配合饲料厂拆迁事项：根据杭州市萧山区拆迁文件精神，公司董事会同意对萧山
配合饲料厂进行拆迁并对其资产进行处置。目前，有关拆迁工作正在进行，已收到拆迁补偿款 3000
万元。
11、母公司财务报表主要项目注释(以下未特别注明外，货币单位为：元)
11.1 应收账款
11.1.1 应收账款分类
期末数 期初数
种类 账面余额 坏账准备 账面余额 坏账准备
比例 比例 比例 比例
金额 金额 金额 金额
(%) (%) (%) (%)
一、单项金额重
大并单项计提
8,643,012.18 1.42 8,643,012.18 13.33 8,843,012.18 4.21 8,843,012.18 13.68
坏账准备的应
收账款
二、按组合计提
坏账准备的应 - - - - - -
收账款
其中：按账龄分
597,449,495.29 98.37 54,912,984.65 84.71 199,904,473.13 95.18 54,547,294.84 84.36
析法计提坏账
按余额百分比
-
法计提坏账
组合小计 597,449,495.29 98.37 54,912,984.65 84.71 199,904,473.13 95.18 54,547,294.84 84.36
三、单项金额虽
不重大但单项
1,271,379.65 0.21 1,271,379.65 1.96 1,271,379.65 0.61 1,271,379.65 1.96
计提坏账准备
的应收账款
合计 607,363,887.12 100.00 64,827,376.48 100.00 210,018,864.96 100.00 64,661,686.67 100.00
11.1.1.1 单项金额重大并单项计提坏账准备的应收账款
应收账款内容 账面余额 坏账金额 计提比例 理由
四川中牧饲料贸易有限责任公司 8,643,012.18 8,643,012.18 100% 经营不善，较难收回
合计 8,643,012.18 8,643,012.18 --
11.1.1.2 按账龄分析法计提坏账准备的应收账款
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中牧实业股份有限公司 2011 年半年度报告
期末数 期初数
账龄 账面余额 账面余额
比例 坏账准备 比例 坏账准备
金额 金额
(%) (%)
498,087,146.1
未逾期 83.37 - 100,742,176.50 50.40 -
0
1 年以内（含 1 年） 37,873,098.25 6.34 1,893,654.91 38,693,880.43 19.36 1,934,694.02
1 年至 2 年（含 2 年） 5,097,074.18 0.85 509,707.42 5,458,597.31 2.73 545,859.73
2 年至 3 年（含 3 年） 2,556,701.47 0.43 511,340.29 1,451,710.79 0.73 290,342.16
3 年至 4 年（含 4 年） 1,700,687.26 0.28 850,343.63 1,683,843.54 0.84 841,921.77
4 年至 5 年（含 5 年） 1,973,699.27 0.33 986,849.64 1,879,574.80 0.94 939,787.41
5 年以上 50,161,088.76 8.40 50,161,088.76 49,994,689.76 25.00 49,994,689.75
597,449,495.2 100.0 100.0
合计 54,912,984.65 199,904,473.13 54,547,294.84
9 0 0
11.1.1.3 期末单项金额虽不重大但单项计提坏账准备的应收账款
应收账款内容 账面余额 坏账准备 计提比例 计提理由
湖南金海鸿饲料科技有限公司 706,269.00 706,269.00 100% 有争议、难收回
湖南奥斯特商贸有限公司 460,858.42 460,858.42 100% 有争议、难收回
新疆天康畜牧生物技术股份有限公司 104,252.23 104,252.23 100% 有争议、难收回
合计 1,271,379.65 1,271,379.65 -
11.1.2 本报告期无核销的应收账款。
11.1.3 本报告期末应收账款中无持有公司 5%(含 5%)以上表决权股份的股东单位欠款。
11.1.4 应收账款金额前五名单位情况
单位名称 与本公司关系 金额 年限 占应收账款总额的比例(%)
第一名 非关联方 39,704,860.00 未逾期 6.54
第二名 非关联方 38,259,816.77 未逾期 6.30
第三名 非关联方 30,723,790.90 未逾期 5.06
第四名 非关联方 30,430,760.14 未逾期 5.01
第五名 非关联方 25,999,169.58 未逾期 4.28
合计 165,118,397.39 27.19
11.1.5 应收关联方账款情况
单位名称 与本公司关系 金额 占应收账款总额的比例
广西华桂畜牧饲料有限公司 参股公司 59,110.00 -
中牧农业连锁发展有限公司 参股公司 253,683.78 -
四川中牧饲料贸易有限责任公司 拟转让控股公司 8,643,012.18 1.4%
合计 8,955,805.96 1.4%
11.2 其他应收款
11.2.1 其他应收款按种类披露
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中牧实业股份有限公司 2011 年半年度报告
期末数 期初数
种类 账面余额 坏账准备 账面余额 坏账准备
比例 比例 比例 比例
金额 金额 金额 金额
(%) (%) (%) (%)
一、单项金额重大并
- - - - - - - -
单项计提坏账准备的
二、按组合计提坏账
- - - -
准备的
其中：按账龄分析法
计提坏账
172,845,075.53 100.00 16,132,179.53 100.00 152,794,994.03 100.00 15,267,752.05 100.00
组合小计 172,845,075.53 100.00 16,132,179.53 100.00 152,794,994.03 100.00 15,267,752.05 100.00
三、单项金额虽不重
大但单项计提坏账准 - - - -
备的
合计 172,845,075.53 100.00 16,132,179.53 100.00 152,794,994.03 100.00 15,267,752.05 100.00
11.2.1.1 按账龄分析法计提坏账准备的其他应收款
账龄 期末数 期初数
账面余额 坏账准备 账面余额 坏账准备
比例 比例
金额 金额
(%) (%)
未逾期 137,491,152.26 79.55 - 129,502,856.18 84.76 -
1 年以内（含 1 年） 15,810,415.59 9.15 790,520.78 1,928,272.51 1.26 96,413.63
1 年至 2 年（含 2 年） 838,138.51 0.48 83,813.85 1,511,834.23 0.99 151,183.42
2 年至 3 年（含 3 年） 1,217,007.91 0.70 243,401.58 907,025.69 0.59 181,405.14
3 年至 4 年（含 4 年） 404,697.21 0.23 202,348.61 416,348.33 0.27 208,174.17
4 年至 5 年（含 5 年） 4,543,138.68 2.63 2,271,569.34 4,165,560.64 2.73 2,082,780.32
5 年以上 12,540,525.37 7.26 12,540,525.37 14,363,096.45 9.40 12,547,795.37
合计 172,845,075.53 100.00 16,132,179.53 152,794,994.03 100.00 15,267,752.05
11.2.2 本报告期末无其他应收款中持有公司 5%(含 5%)以上表决权股份的股东单位情况
11.2.3 其他应收款金额前五名单位情况
与本公司关 占其他应收款总
单位名称 金额 年限
系 额的比例(%)
第一名 关联方 96,749,617.54 未逾期 55.97
第二名 关联方 40,000,000.00 未逾期 23.14
第三名 非关联方 9,643,197.19 未逾期 5.58
第四名 关联方 5,559,456.41 4-5 年 3.22
第五名 关联方 4,040,000.00 5 年以上 2.34
合计 155,992,271.14 90.25
11.2.4 应收关联方款项
单位名称 与本公司关 金额 占其他应收款总额的比例(%)
内蒙古中牧生物药业有限公司中牧总公司 控股子公司 96,749,617.54 55.97
南通中牧饲料贸易有限责任公司 控股子公司 40,000,000.00 23.14
江西中牧饲料贸易有限公司 控股子公司 5,559,456.41 3.22
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中牧实业股份有限公司 2011 年半年度报告
广汉市生化制品有限公司 参股子公司 4,040,000.00 2.34
成都中牧生物药业有限公司 参股子公司 706,767.19 0.41
合计 147,055,841.14 85.08
11.3 长期股权投资
被投资单位 核算法 初始投资成本 期初数 增减变动 期末数
成都华罗畜牧饲料科技有限公司 成本法 51,993,988.52 51,993,988.52 51,993,988.52
湖北中牧安达药业有限公司 成本法 49,000,063.44 49,000,063.44 49,000,063.44
四川中牧饲料贸易有限公司 成本法 6,000,000.00 6,000,000.00 6,000,000.00
南通中牧饲料贸易有限责任公司 成本法 1,400,000.00 1,400,000.00 1,400,000.00
内蒙古中牧生物药业有限公司 成本法 57,000,000.00 57,000,000.00 57,000,000.00
乾元浩生物股份有限公司 成本法 69,851,404.87 69,851,404.87 69,851,404.87
兰州中亚药械厂 成本法 3,669,084.81 3,669,084.81 3,669,084.81
中牧泰州生物有限公司 成本法 42,000,000.00 42,000,000.00 42,000,000.00
济南华鲁饲料有限公司 成本法 16,947,266.01 16,860,866.01 16,860,866.01
澳大利亚 I-LOK 建筑新技术公司 成本法 11,626,650.00 11,313,545.26 11,313,545.26
北京时代东华文化传播有限公司 成本法 3,350,000.00 97,576.62 97,576.62
生物技术新动力公司 成本法 744,921.00 744,921.00 744,921.00
华农财产保险股份有限公司 成本法 42,000,000.00 42,000,000.00 42,000,000.00
成都中牧生物药业有限公司 成本法 1,386,000.00 1,386,000.00 1,386,000.00
上海富宝科技投资管理有限公司 成本法 9,900,000.00 10,098,722.61 10,098,722.61
上海优耐特生物医药有限公司 成本法 3,000,000.00 3,000,000.00 3,000,000.00
广西华桂畜牧饲料有限公司 权益法 14,088,541.63 2,848,365.13 2,848,365.13
厦门金达威集团股份有限公司 权益法 47,939,617.63 142,935,159.82 16,382,2 159,317,450.4
中牧农业连锁发展有限公司 权益法 20,000,000.00 22,926,423.60 -1,599,8 21,326,540.11
宜兴市中牧生物佐剂有限公司 权益法 1,000,000.00 1,450,965.35 -82,028. 1,368,936.72
南京梅里亚动物保健有限公司 权益法 28,196,540.00 17,314,048.44 1,399,78 18,713,832.58
江西中牧饲料贸易有限公司 权益法 5,360,400.00
合计 486,454,477.91 553,891,135.48 16,100,1 569,991,298.0
续上表
在被投资
在被投 在被投 单位持股 本期
资单位 资单位 比例与表 计提
被投资单位 减值准备 现金红利
持股比 表决权 决权比例 减值
例(%) 比例(%) 不一致的 准备
说明
成都华罗畜牧饲料科技有限公司 90.60 90.60
湖北中牧安达药业有限公司 80.00 80.00
四川中牧饲料贸易有限公司 80.00 80.00 6,000,000.00
南通中牧饲料贸易有限责任公司 70.00 70.00
内蒙古中牧生物药业有限公司 95.00 95.00
乾元浩生物股份有限公司 52.92 52.92
兰州中亚药械厂 100.00 100.00
中牧泰州生物有限公司 35.00 35.00
济南华鲁饲料有限公司 23.53 23.53 16,860,866.01
澳大利亚 I-LOK 建筑新技术公司 20.01 20.01 11,313,545.26
北京时代东华文化传播有限公司 49.00 49.00 97,576.62
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中牧实业股份有限公司 2011 年半年度报告
生物技术新动力公司 60.00 60.00 744,921.00
华农财产保险股份有限公司 8.40 8.40 13,550,000.00
成都中牧生物药业有限公司 10.00 10.00
上海富宝科技投资管理有限公司 33.00 33.00 10,098,722.61
上海优耐特生物医药有限公司 50.00 50.00 3,000,000.00
广西华桂畜牧饲料有限公司 50.00 50.00
厦门金达威集团股份有限公司 35.55 35.55 11,911,030.00
中牧农业连锁发展有限公司 40.00 40.00 5,966,800.00
宜兴市中牧生物佐剂有限公司 44.44 44.44
南京梅里亚动物保健有限公司 50.00 50.00
江西中牧饲料贸易有限公司 80.00 80.00
合计 67,632,431.50 11,911,030.00
11.4 营业收入
11.4.1 营业收入
项目 本期发生额 上期发生额
主营业务收入 1,016,078,219.13 1,067,228,992.18
其他业务收入 299,704.28 3,006,087.28
营业收入合计 1,016,377,923.41 1,070,235,079.46
营业成本 667,757,823.97 693,884,141.99
11.4.2 主营业务（分行业）
本期发生额 上期发生额
行业名称
营业收入 营业成本 营业收入 营业成本
农业 1,016,078,219.13 665,887,596.30 1,067,228,992.18 691,842,812.16
11.4.3 主营业务（分产品）
本期发生额 上期发生额
产品名称
营业收入 营业成本 营业收入 营业成本
生物制品 442,165,905.61 145,027,864.02 444,072,686.40 132,140,500.44
兽药 33,920,037.75 31,396,396.15 18,542,589.68 17,006,424.26
饲料 539,992,275.77 489,463,336.13 604,613,716.10 542,695,887.46
合计 1,016,078,219.13 665,887,596.30 1,067,228,992.18 691,842,812.16
11.4.4 主营业务（分地区，客户所在地或资产所在地）
本期发生额 上期发生额
地区名称
营业收入 营业成本 营业收入 营业成本
国内 1,008,275,130.95 661,809,495.60 1,061,819,957.99 687,255,578.49
国外 7,803,088.18 4,078,100.70 5,409,034.19 4,587,233.67
合计 1,016,078,219.13 665,887,596.30 1,067,228,992.18 691,842,812.16
11.4.5 公司前五名客户的销售收入情况
客户名称 销售收入 占公司全部销售收入的比例(%)
第一名 39,099,612.92 3.85
第二名 34,964,002.42 3.44
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中牧实业股份有限公司 2011 年半年度报告
第三名 30,164,566.06 2.97
第四名 28,387,735.87 2.79
第五名 27,897,264.96 2.74
合计 160,513,182.23 15.79
11.5 投资收益
11.5.1 分类
项目 本期发生额 上期发生额
成本法核算的长期股权投资收益 15,876,000.00 17,813,600.00
权益法核算的长期股权投资收益 28,011,192.61 30,215,141.91
合计
43,887,192.61 48,028,741.91
11.5.2 按成本法核算的长期股权投资收益
被投资单位 本期发生额 上期发生额 本期比上期增减变动的原因
乾元浩生物股份有限公司 15,876,000.00 17,463,600.00
成都中牧生物药业有限公司 350,000.00
合计 15,876,000.00 17,813,600.00
11.5.3 按权益法核算的前五名长期股权投资收益
被投资单位 本期发生额 上期发生额 本期比上期增减变动的原因
厦门金达威集团股份有限公司 28,293,320.59 31,251,579.46 本年度经营状况变化
中牧农业连锁发展有限公司 -1,599,883.49 -1,190,334.40 本年度经营状况变化
南京梅里亚动物保健有限公司 1,399,784.14 248,555.13 本年度经营状况变化
宜兴市中牧生物佐剂科技有限公司 -82,028.63 -94,658.28 本年度经营状况变化
合计 28,011,192.61 30,215,141.91
11.6 现金流量表补充资料
补充资料 本期金额 上期金额
1．将净利润调节为经营活动现金流量：
净利润 203,308,856.03 190,353,226.17
加：资产减值准备 9,124,325.77 12,062,591.31
固定资产折旧、油气资产折耗、生产性生物资产折旧 13,620,078.22 36,726,183.27
无形资产摊销 4,731,484.30 2,635,596.98
长期待摊费用摊销 10,173.48 96.71
处置固定资产、无形资产和其他长期资产的损失 150,621.36 -89,958.14
固定资产报废损失（收益以“－”号填列）
财务费用（收益以“－”号填列） 4,469,196.99 3,945,878.69
投资损失（收益以“－”号填列） -43,887,192.61 -48,028,741.91
递延所得税资产减少（增加以“－”号填列） -1,010,631.64 -2,743,091.95
递延所得税负债增加（减少以“－”号填列）
存货的减少（增加以“－”号填列） -44,759,520.38 95,255,383.33
经营性应收项目的减少（增加以“－”号填列） -724,722,714.63 -485,596,199.88
经营性应付项目的增加（减少以“－”号填列） 137,553,930.78 7,136,909.68
其他
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中牧实业股份有限公司 2011 年半年度报告
经营活动产生的现金流量净额 -441,411,392.33 -188,342,125.74
2．不涉及现金收支的重大投资和筹资活动：
债务转为资本
一年内到期的可转换公司债券
融资租入固定资产
3．现金及现金等价物净变动情况：
现金的期末余额 227,093,545.11 123,217,001.71
减：现金的期初余额 746,648,477.59 382,585,166.59
加：现金等价物的期末余额
减：现金等价物的期初余额
现金及现金等价物净增加额 -519,554,932.48 -259,368,164.88
12、 补充资料
12.1 本年度非经常性损益列示如下（收益＋、损失－）
项目 金额 说明
非流动资产处置损益 -208,527.03
越权审批或无正式批准文件的税收返还、减免
计入当期损益的政府补助（与企业业务密切相关，按照国家统一标
3,154,720.00
准定额或定量享受的政府补助除外）
计入当期损益的对非金融企业收取的资金占用费 43,195.32
除上述各项之外的其他营业外收入和支出 -126,056.98
其他符合非经常性损益定义的损益项目
所得税影响额 -429,499.70
少数股东权益影响额(税后) 240,848.30
合计 2,674,679.91
12.2 净资产收益率及每股收益
每股收益
报告期利润 加权平均净资产收益率（%）
基本每股收益 稀释每股收益
归属于公司普通股股东的净利润 11.81 0.4949 0.4949
扣除非经常性损益后归属于公司普
11.65 0.4880 0.4880
通股股东的净利润
13、会计报表的批准
本年度会计报表已于 2011 年 8 月 5 日经公司董事会批准。
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中牧实业股份有限公司 2011 年半年度报告
七、备查文件
1、载有董事长签名的半年度报告正本；
2、载有公司负责人、总会计师、会计主管签名并盖章的财务报告文本；
3、报告期内在《中国证券报》、《上海证券报》刊登的年度报告、季度报告、公
告的正本及原件；
4、公司章程。
中牧实业股份有限公司董事会
二○一一年八月五日
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