太原狮头水泥股份有限公司 2008 年年度报告摘要
第 1 页 共 21 页
二○○八年年度报告摘要
Annual Report太原狮头水泥股份有限公司 2008 年年度报告摘要
第 2 页 共 21 页
太原狮头水泥股份有限公司
2008 年年度报告摘要
§1 重要提示
1.1 本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、
误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。
本年度报告摘要摘自年度报告全文，投资者欲了解详细内容，应当仔细阅读年度报告全文。
1.2 如有董事未出席董事会，应当单独列示其姓名
未出席董事职务 未出席董事姓名 未出席董事的说明
董事 荆巧兰 出国
1.3 中喜会计师事务所有限责任公司 为本公司出具了标准无保留意见的审计报告。
1.4 公司负责人邓守信、主管会计工作负责人刘素珍及会计机构负责人（会计主管人员）周浩声明：
保证年度报告中财务报告的真实、完整。
§2 公司基本情况简介
2.1 基本情况简介
股票简称 狮头股份
股票代码 600539
上市交易所 上海证券交易所
公司注册地址和办公地址 山西省太原市万柏林区开城街1 号 山西省太原市万柏林区开城街1 号
邮政编码 030056
公司国际互联网网址 http://www.600539.com.cn
电子信箱 zqb@600539.com.cn
2.2 联系人和联系方式
董事会秘书
姓名 郝瑛
联系地址
山西省太原市万柏林区开城街1 号太原狮头水泥股份有限公
司证券部
电话 0351-2857002
传真 0351-2857006
电子信箱 haoying@600539.com.cn
§3 会计数据和业务数据摘要：
3.1 主要会计数据
单位：元 币种：人民币
2008 年 2007 年
本年比上年
增减(%)
2006 年
营业收入 462,970,233.68 414,067,118.65 11.81 449,151,998.87
利润总额 2,957,437.20 7,907,236.98 -62.60 15,658,126.10
归属于上市公司股东
的净利润
1,974,727.98 2,856,536.41 -30.87 10,094,620.54
归属于上市公司股东
的扣除非经常性损益
的净利润
1,935,649.27 2,637,770.93 -26.62 10,653,369.53
经营活动产生的现金
流量净额
51,376,702.66 30,829,427.01 66.65 30,503,642.59
2008 年末 2007 年末
本年末比上
年末增减(%)
2006 年末
总资产 1,125,575,132.19 1,122,755,966.95 0.25 1,237,344,886.34
所有者权益（或股东
权益）
880,640,955.27 878,666,227.29 0.22 876,623,156.87太原狮头水泥股份有限公司 2008 年年度报告摘要
第 3 页 共 21 页
3.2 主要财务指标
2008 年 2007 年 本年比上年增减(%) 2006 年
基本每股收益（元／股） 0.0086 0.01 -30.87 0.04
稀释每股收益（元／股） 0.0086 0.01 -30.87 0.04
扣除非经常性损益后的基本每股收益
（元／股）
0.0084 0.01 -26.62 0.05
全面摊薄净资产收益率（%） 0.22 0.33 减少0.11 个百分点 1.15
加权平均净资产收益率（%） 0.22 0.33 减少0.11 个百分点 1.16
扣除非经常性损益后全面摊薄净资产
收益率（%）
0.22 0.3002 减少0.0802 个百分点 1.22
扣除非经常性损益后的加权平均净资
产收益率（%）
0.22 0.3006 减少0.0806 个百分点 1.22
每股经营活动产生的现金流量净额（元
／股）
0.2234 0.14 66.65 0.13
2008 年末2007 年末
本年末比上年末增减
(%)
2006 年
末
归属于上市公司股东的每股净资产（元
／股）
3.8289 3.82 0.22 3.81
非经常性损益项目
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
非经常性损益项目 金额
非流动资产处置损益 158,812.43
计入当期损益的政府补助，但与公司正常经营业务密
切相关，符合国家政策规定、按照一定标准定额或定
量持续享受的政府补助除外
1,469,050.00
除上述各项之外的其他营业外收入和支出 -1,463,677.82
所得税影响额 -125,105.90
合计 39,078.71
3.3 境内外会计准则差异：
□适用 √不适用
§4 股本变动及股东情况
4.1 股份变动情况表
√适用 □不适用
单位：股
本次变动前 本次变动增减（＋，－） 本次变动后
数量
比例
(%)
发
行
新
股
送
股
公
积
金
转
股
其他 小计 数量
比例
(%)
一、有限
售条件股
份
1、国家持
股
32,475,408 14.12 -4,178,789 -4,178,789 28,296,619 12.30
2、国有法
人持股
91,644,254 39.85 -11,500,000 -11,500,000 80,144,254 34.85太原狮头水泥股份有限公司 2008 年年度报告摘要
第 4 页 共 21 页
3、其他内
资持股
280,338 0.12 -280,338 -280,338 0 0
其中： 境
内非国有
法人持股
280,338 0.12 -280,338 -280,338 0 0
境
内自然人
持股
４、外资
持股
其中： 境
外法人持
股
境
外自然人
持股
有限售条
件股份合
计
124,400,000 54.09 -15,959,127 -15,959,127 108,440,873 47.15
二、无限
售条件流
通股份
1、人民币
普通股
105,600,000 45.91 15,959,127 15,959,127 121,559,127 52.85
2、境内上
市的外资
股
3、境外上
市的外资
股
4、其他
无限售条
件流通股
份合计
105,600,000 45.91 15,959,127 15,959,127 121,559,127 52.85
三、股份
总数
230,000,000.00 100.00 0 0 230,000,000 100.00
限售股份变动情况表
√适用 □不适用
单位：股
股东名称
年初限售股
数
本年解除限
售股数
本年增加限
售股数
年末限售股
数
限售原因 解除限售日期
太原狮头
集团有限
公司
64,267,493 0 64,267,493 履行股改承诺
中国建设
银行股份
有限公司
山西省分
行
27,376,761 11,500,000 15,876,761 履行股改承诺
2008 年11 月19
日
山西省经
贸资产经
营有限责
任公司
16,645,070 0 16,645,070 履行股改承诺太原狮头水泥股份有限公司 2008 年年度报告摘要
第 5 页 共 21 页
山西省经
济建设投
资公司
11,651,549 0 11,651,549 履行股改承诺
中国交通
银行股份
公司北京
分行
4,178,789 4,178,789 0 履行股改承诺
2008 年11 月19
日
山西固邦
运输有限
公司
280,338 280,338 0 履行股改承诺
2008 年11 月19
日
合计 124,400,000 15,959,127 108,440,873 / /
4.2 股东数量和持股情况
单位：股
报告期末股东总数 41,802 户
前十名股东持股情况
股东名称 股东性质
持股比例
(%)
持股总数
持有有限售
条件股份数
量
质押或冻结的股份
数量
太原狮头集团有限公司 国有法人 27.94 64,267,493 64,267,493 无
中国建设银行股份有限
公司山西省分行
国有法人 11.90 27,376,761 15,876,761 无
山西省经贸资产经营有
限责任公司
国家 7.24 16,645,070 16,645,070 无
山西省经济建设投资公
司
国家 5.07 11,651,549 11,651,549 无
云南东方红节能设备工
程有限公司
其他 0.28 635,435 0 未知
云南中盛投资有限公司 未知 0.24 550,000 0 未知
杨怀东 境内自然人 0.19 444,800 0 未知
梁亚蓉 境内自然人 0.16 376,038 0 未知
穆永轩 境内自然人 0.16 366,200 0 未知
赵俊超 境内自然人 0.14 326,000 0 未知
前十名无限售条件股东持股情况
股东名称 持有无限售条件股份的数量 股份种类
中国建设银行股份有限公司山西省
分行
11,500,000 人民币普通股
云南东方红节能设备工程有限公司 635,435 人民币普通股
云南中盛投资有限公司 550,000 人民币普通股
杨怀东 444,800 人民币普通股
梁亚蓉 376,038 人民币普通股
穆永轩 366,200 人民币普通股
赵俊超 326,000 人民币普通股
吴滨 318,800 人民币普通股
夏太根 292,270 人民币普通股
朱劲松 284,400 人民币普通股
上述股东关联关系或一致行动的说
明
前十名无限售条件股东和前十名股东之间是否存在关联关系情况不
详。
4.3 控股股东及实际控制人情况介绍太原狮头水泥股份有限公司 2008 年年度报告摘要
第 6 页 共 21 页
4.3.1 控股股东及实际控制人变更情况
□适用 √不适用
4.3.2 控股股东及实际控制人具体情况介绍
4.3.2.1 法人控股股东情况
单位:元 币种:人民币
名称 法定代表人 注册资本 成立日期 主营业务
太原狮头集团有
限公司
宋靖桢 67,400,000
1997 年12 月19
日
投资办企业。石灰石
的销售；建材科研、
产品开发及咨询；技
术转让及培训；本企
业生产、科研所需的
原辅材料；机械设备、
仪器仪表及零配件的
进口等。
4.3.2.2 法人实际控制人情况
单位: 元 币种:人民币
名称 法定代表人 注册资本 成立日期 主营业务
太原市国有资产
管理委员会
1997 年11 月1 日
代表太原市政府统一
行使全市国有资产所
有者职能的权力机
构，依法对全市国有
资产行使管理权、监
督权、投资权和收益
权，对全市国有资产
的保值增值负责。 太
原市国有资产管理委
员会为本公司控股股
东之唯一股东。
§5 董事、监事和高级管理人员
5.1 董事、监事和高级管理人员持股变动及报酬情况
单位:股
报告期被授予的股权激励
情况
姓
名
职务
性
别
年
龄
任期
起止日期
年
初
持
股
数
年
末
持
股
数
变
动
原
因
报告
期内
从公
司领
取的
报酬
总额
（万
元）
可
行
权
股
数
已
行
权
数
量
行权价
（元）
期末股
票市价
（元）
是否
在股
东单
位或
其他
关联
单位
领取
报
酬、
津贴
邓
守
信
董事
长
男 61
2007 年10 月13 日～
2010 年10 月12 日
0 0 7.8 否
宋
靖
桢
董事 男 50
2007 年10 月13 日～
2010 年10 月12 日
0 0 0 是
毕
俊
安
董
事、
总经
男 47
2007 年10 月13 日～
2010 年10 月12 日
0 0 5.55 否太原狮头水泥股份有限公司 2008 年年度报告摘要
第 7 页 共 21 页
理
吴
峰
林
董
事、
副总
经理
男 61
2007 年10 月13 日～
2010 年10 月12 日
0 0 5.55 否
杨
春
权
董事 男 35
2007 年10 月13 日～
2010 年10 月12 日
0 0 0 是
赵
宏
达
董事 男 51
2007 年10 月13 日～
2010 年10 月12 日
0 0 0 是
荆
巧
兰
董事 女 46
2007 年10 月13 日～
2010 年10 月12 日
0 0 0 是
赵
习
武
董事 男 52
2007 年10 月13 日～
2010 年10 月12 日
0 0 0 是
李
天
瑞
独立
董事
男 71
2007 年10 月13 日～
2010 年10 月12 日
0 0 0.5 否
李
海
恒
独立
董事
男 69
2007 年10 月13 日～
2010 年10 月12 日
0 0 0.5 否
郭
一
奇
独立
董事
男 70
2007 年10 月13 日～
2010 年10 月12 日
0 0 0.5 否
徐
丹
独立
董事
女 40
2007 年10 月13 日～
2010 年10 月12 日
0 0 0.5 否
郝
瑛
董事
会秘
书
女 38
2007 年10 月13 日～
2010 年10 月12 日
0 0 5.55 否
王
新
民
监事 男 51
2007 年10 月13 日～
2010 年10 月12 日
0 0 0 是
陈
国
和
监事 男 46
2007 年10 月13 日～
2010 年10 月12 日
0 0 0 是
秦
高
桃
监事 女 43
2007 年10 月13 日～
2010 年10 月12 日
0 0 1.8 否
刘
素
珍
总会
计师
女 63
2007 年10 月13 日～
2010 年10 月12 日
0 0 5.55 否
常
卫
东
总工
程师
男 49
2007 年10 月13 日～
2010 年10 月12 日
0 0 5.26 否
任
建
华
副总
经理
男 55
2007 年10 月13 日～
2010 年10 月12 日
0 0 5.32 否
崔
照
宏
副总
经理
男 42
2007 年10 月13 日～
2010 年10 月12 日
0 0 5.55 否
李
世
德
副总
经理
男 48
2007 年10 月13 日～
2010 年10 月12 日
0 0 5.55 否
合
计
/ / / / / 55.48 / / /太原狮头水泥股份有限公司 2008 年年度报告摘要
第 8 页 共 21 页
§6 董事会报告
6.1 管理层讨论与分析
1、报告期总体经营情况
（1）调整经营策略，应对市场变化
2008 年国际金融危机逐渐向实体经济延伸、国内经济增长趋缓，固定资产投资增速下滑以及房地
产市场不景气，使水泥行业的发展受到一定影响。报告期内，受原燃材料大幅涨价，加之奥运会、残
奥会、山西省煤博会期间限产限运、火工品严格控制等不利因素的影响，公司的生产销售受到一定程
度的制约。面对不利形势，公司加大生产经营管理力度，通过集中招标及采购，较好地消化了能源及
其他原材料价格上升导致的成本上涨压力。
报告期内，公司实际生产通用水泥149.2 万吨，同比减少3.3%，销售水泥147 万吨，同比减少6.36%，
预拌混凝土36 万M3，同比增长14.3%。全年实现主营业务收入457,320,748.47 元，同比增加11.51%，
主营业务收入占2008 年全部销售收入的100%，主营业务利润完成52,630,705.63 元，同比减少32.79
%，净利润1,974,727.98 万元，同比减少30.87%。
（2）深入推进公司治理专项活动，规范公司运作
按照中国证监会统一部署以及山西证监局《关于山西辖区2008 年进一步深入推进公司治理专项活
动有关工作的通知》精神，在巩固20007 年治理专项活动成果的基础上，2008 年公司开展了进一步深
入推进公司治理专项活动。修订完善了公司治理相关制度，严格执行了防止大股东占用上市公司资金
等相关制度，对2007 年《治理专项活动整改报告》的整改情况和整改效果重新进行了核查，形成并披
露了《关于公司治理专项活动整改完成情况报告》，同时对公司治理专项活动进行了认真的总结分析，
做好专项活动整改收尾和全面总结工作，公司治理水平得到明显提升。
（3）推进节能减排，保障清洁生产
节能减排既是企业应该承担的社会责任，更是公司实现可持续发展的内在要求。2008 年，面对原
燃材料价格大幅涨价、市场竞争加剧的严峻形势，公司紧紧围绕全年节能减排责任目标和生产经营奋
斗目标，团结一致，采取有效举措，大力开展节能基础管理建设、节能改造项目建设和资源综合利用，
向节约能源要效益，以此为动力，推动公司发展和壮大。
公司根据国家发改委关于水泥产业结构调整以及国家创建节约型、环保生态型绿色水泥企业的政
策要求，与天津水泥工业设计研究院进行合作，采用技术先进的、获国家专利的多间壁径向传热无机
热管技术以及成熟的余热换热器系统，在4#窑尾、5#窑头分别增设余热换热器，替代原有燃煤锅炉，
供冬季采暖和常年洗浴成功的基础上, 2008 年又对公司厂区的供热管道进行了全面系统地技术改造,
并在4#窑尾增设了N-MFC 分解炉系统设施, 实施完成了该窑的节能环保综合技术改造(增设余热换热
器)配套工程。对公司3#水泥磨进行了节能环保技术提升，降低了单位能耗、废气排放浓度及水泥温
度。在公司2007 年度1#、2#水渣烘干机系统节能环保技术改造成功的基础上，与合肥水泥工业研究
院合作，对3#水渣烘干机系统进行了节能环保技术改造。项目实施后，降低了粉尘排放浓度及单位煤
耗，提高了台时产量,技术经济及社会效果令人满意。
2008 年,公司企峰混凝土分公司采用分离回收技术, 建成了砂石分离及浆水回收系统，对冲洗搅
拌机、车、罐的废洗料进行了砂石分离和浆水回收。该项目实施后，砂石、浆水均得到了合理的循环
再利用,在山西省、太原市同行业中尚属首次开发与应用, 受到了环保部门及同行业的好评。经济、社
会和环保效益显著。
（4）主要供应商和客户情况
前五名供应商采购金额合计 106,766,263.97 占采购总额的比重（%） 33.79
前五名客户销售金额合计 127,724,330.74 占销售总额的比重（%） 27.59
（5）报告期资产构成情况
项目 期末数 比上年增长（%） 发生重大变动的原因
短期借款 1,276,493.00 -57.45 是由于偿还到期借款所致
预收帐款 100,084,939.27 27.07 是由于预收客户货款增加所致
应收票据 24,494,346.01 -57.04 是由于以票据方式支付货款所致
其他应收款 23,523,850.10 -49.07 是由于公司对部分资产进行置换所致
存货 106,193,809.98 63.57 是由于价格上涨所致太原狮头水泥股份有限公司 2008 年年度报告摘要
第 9 页 共 21 页
（6）报告期财务状况经营成果分析
项目 2007 年12 月31 日 比上年增减（%） 发生重大变动的原因
业务收入 462,970,233.68 -11.81
业务利润 -7,947,071.41 -603.06 由于原燃材料、动力成本增高所致
净利润 1,974,727.98 -30.87 由于原燃材料、动力成本增高所致
管理费用 39,031,201.18 7.53
财务费用 -6,537,572.24 -11.13 是由于利息收入增加所致
资产减值准备 20,621,122.19 -11.88 是由于本期对子公司全额计提了减值准备
所致
（7）报告期现金流量构成的变化及说明
项目 2007 年度 比上年增减（%） 发生重大变动的原因
经营活动产生的现金流量净额 51,376,702.66 66.65 是由于产销量增加所致
投资活动产生的现金流量净额 -6,841,606.97 -92.57 是由于固定资产投入减少所致
筹资活动产生的现金流量净额 4,684,675.89 126.09 是由于偿还到期借款所致
2、对公司未来发展的展望
（1）2009 年水泥市场形势预测
面对全球性的金融危机，中国政府投入4 万亿资金超大规模的救世方案，随后各地方政府也纷纷
公布自己在未来3-5 年的固定资产投资规划，目前总额已接近18 万亿元。此次通过大规模投资刺激经
济增长使得很多原本在“十一五”或“十二五”规划中的项目加快或提前实施，基础设施建设高潮有
望延续到2011 年，这将给基础建设中最重要的水泥产业带来机遇。
（2）公司未来发展机遇和挑战
华北地区是公司主要销售区域，水泥平均价格低于全国水平，而山西省又是落后产能集中之地。
随着水泥市场的启动，水泥价格有望上行。公司将密切关注宏观调控新形势下本地企业和全行业的新
动态、新变化，充分发挥地域、人才和品牌等优势，扬长避短，加强对行业和区域市场的预测与开拓
能力，充分把握市场契机，稳定发展既定的发展战略，争取取得一个好的经营业绩。
（3）未来经营中面对的风险及解决措施
1）随着国家加快落后水泥生产能力淘汰、推进产业结构升级等产业政策的逐步实施，部分竞争对
手可能扩大水泥的生产和销售，将对公司经营造成一定的影响。公司将积极响应国家产业政策，充分
发挥产能、技术和品质优势，及时进行生产规模扩张、技术改造和产品结构调整，减少和消化竞争对
手对公司可能造成的影响。
2）根据太原市政府并发（2008）20 号文，按照太原市城市总体规划和西山地区定位、功能区的
划分要求，对该地区内不符合产业政策、高能耗、排污不达标的工业企业及其落后生产设施在三到五
年的时间内实行关停及搬迁，本公司位于太原西山地区的水泥生产线被列入整体搬迁名单。公司现在
正积极选址。由于整体搬迁耗资巨大，且涉及近千名职工的安置问题，政府补偿尚无具体方案，因此
公司未来的生产经营存在不确定性。
与公允价值计量相关的项目
□适用 √不适用
持有外币金融资产、金融负债情况
□适用 √不适用
6.2 主营业务分行业、产品情况表
单位:元 币种:人民币
分行业或
分产品
营业收入 营业成本
营业利润
率
(%)
营业收入
比上年增
减（％）
营业成本
比上年增
减（％）
营业利润率比
上年增减（%）
分行业
建材（水
泥）
457,320,748.47 384,469,884.42 15.11 11.51 16.55
减少3.58 个
百分点太原狮头水泥股份有限公司 2008 年年度报告摘要
第 10 页 共 21 页
分产品
商品混凝
土
101,745,204.66 93,792,035.16 7.22 44.32 38.96
减少16.97 个
百分点
普通水泥 326,925,065.65 261,263,387.66 19.15 8.72 16.13
增加19.33 个
百分点
熟料 22,113,601.14 25,784,469.11 -17.76 -36.93 -26.23
减少53.33 个
百分点
砌块 6,536,877.02 3,629,992.49 43.87 70.57 48.38
增加40.21 个
百分点
6.3 主营业务分地区情况表
单位:元 币种:人民币
地区 营业收入 营业收入比上年增减（％）
太原 362,795,254.82 13.95
朔州 100,174,978.86 9.20
6.4 募集资金使用情况
√适用 □不适用
单位:万元 币种:人民币
承诺项目
是否变
更项目
拟投入金额
实际投入金
额
是否符合计
划进度
预计收益
产生收益情
况
日产2000 吨熟
料技改项目
是 36,676
3#窑技改项目 否 4,939 3,216.15 是
石灰石预均化
技改项目
否 4,753 3,715.19 是
对子公司阳泉
狮头特种水泥
有限公司增资
项目
否 2,800 2,801.54 是
10 万M3/年加
气混凝土生产
线技改项目
是 2,500
15 万M3 混凝土
空心砌块生产
线技改项目
否 1,580 1,822.43 是
变更原因及变
更程序说明
（分具体项
目）
日产2000 吨熟料技改项目：项目拟投入 36,676 万元人民币，随着 2001 年 7 月 13
日北京申办奥运的成功和国家西部大开发步伐的加快，北京及西部地区水泥需求迅
速增长，上述地区水泥市场趋旺、产品供不应求，水泥价格趋升，大大高于山西水
泥市场。公司在统筹考虑的基础上，为充分占领山西、北京和西部市场，使公司募
集资金获得更大的投资回报， 将原日产 2000 吨熟料生产线项目变更为在原址实施
日产 1000 吨熟料生产线项目，在山西省朔州实施日产 1500 吨熟料生产线项目。 该
变更经2002 年8 月 8 日公司 2002 年第一次临时股东大会、2003 年 9 月 10 日
公司 2003 年第一次临时股东大会审议通过。
10 万M3/年加气混凝土生产线技改项目：项目拟投入 2,500 万元人民币，2003 年 6
月 30 日为全国 170 个大中城市禁止生产使用实心粘土砖的截止日期，太原市为了
适应市场要求，砼空心砌块的使用范围为轻集空心砌块，在建筑市场上做为框架结
构的非承重维护墙与内隔墙，与加气混凝土砌块的使用范围基本相同，而由于空心
轻集料砌块售价仅为加气块的 1/2，加气砼单位成本上升，不利于加气砼的价格竞
争，故框架添充墙体大部分使用轻集料空心砌块，使加气混凝土砌块的市场空间大
大减少，另外空心砌块与加气砼的投资、占地，投资回收有较大悬殊。因此，依据
目前市场变化情况，公司决定终止实施 10 万 M3/年加气混凝土生产线技改项目。
随着太原市城市化进程的加快，基础设施规模逐渐加大，因此公司决定出资2,902 万
元投资控股设立山西企峰科技建材有限公司， 并于 2003 年 6 月 20 日与太原经太原狮头水泥股份有限公司 2008 年年度报告摘
要
第 11 页 共 21 页
济技术开发总公司共同签署了投资设立山西企峰科技建材有限公司的合同。 拟组建
的公司注册资本为 3300 万元，拟出资方为太原狮头水泥股份有限公司、太原经济
技术开发总公司，各方拟出资比例为 87.94%、12.06%，经营范围为建筑材料及建材
制品、高强度砼、建筑用化学制品、外加剂。太原市商品砼的需求日趋活跃，处于
供不应求的状况，项目市场前景看好。随着太原市产业结构的升级和城市职能的提
升，太原市对产业布局予以调整，太原市经济技术开发区的功能明确为重点支持IT、
汽车、农业科技产业，集中发展富士康IT、重型汽车、现代中医药三大产业。因此
公司拟出资2902 万元在太原经济技术区设立山西企峰科技建材有限公司并实施年
产20 万M3 混凝土技术改造工程的项目受到了政策限制，无法继续实施。为使所购
置的设备尽快投入使用并及早产生经济效益，经公司第三届董事会第四次会议审议
并通过了①已投资7,278,939.72 元所购买的设备投入企峰混凝土分公司；②剩余资
金21,741,060.28 元补充公司流动资金。
尚未使用的募
集资金用途及
去向
存入募集资金专用账户
变更项目情况
√适用 □不适用
单位:万元 币种:人民币
变更投资项目资
金总额
39,176
变更后的项目
对应的原承
诺项目
变更项目拟
投入金额
实际投入金
额
是否符
合计划
进度
变更项目
的预计收
益
产生收益
情况
1000T/D 水泥熟
料生产线项目
(太原）
日产2000 吨
熟料技改项
目
15,000.00 15,312.86 是
1500T/D 水泥熟
料生产线项目
(朔州）
日产2000 吨
熟料技改项
目
18,065.58 13,248.14 是
企峰混凝土分公
司增加设备
10 万M3/年
加气混凝土
生产线技改
项目
727.89 727.89 是
6.5 非募集资金项目情况
√适用 □不适用
单位:元 币种:人民币
项目名称 项目金额 项目进度 项目收益情况
技改工程 1,121,143.06
技措工程 2,603,690.21
合计 3,724,833.27 / /
6.6 董事会对会计师事务所“非标准审计报告”的说明
□适用 √不适用
6.7 董事会本次利润分配或资本公积金转增股本预案
经中喜会计师事务所有限责任公司审计，2008 年度本公司实现净利润1,974,727.98 元，按公司章程
规定从净利润中提取10%法定盈余公积197,472.80 元，提取10%任意盈余公积197,472.80 元，加上年
初未分配利润101,700,778.31 元，2008 年度可供股东分配的利润为103,280,560.69 元。太原狮头水泥股份有限公司 2008 年年
度报告摘要
第 12 页 共 21 页
本公司2008 年度分红预案为：拟以 2008 年末总股本 23000 万股为基数，向全体股东每 10 股派发
现金红利0.2 元(含税)，共计分配利润4,600,000 元。剩余的未分配利润98,680,560.69 元转入以后
年度进行分配。本年度不进行资本公积金转增股本。
公司本报告期内盈利但未提出现金利润分配预案
□适用 √不适用
§7 重要事项
7.1 收购资产
□适用 √不适用
7.2 出售资产
□适用 √不适用
7.3 重大担保
□适用 √不适用
7.4 重大关联交易
7.4.1 与日常经营相关的关联交易
√适用 □不适用
单位:万元 币种：人民币
向关联方销售产品和提供劳务 向关联方采购产品和接受劳务
关联方
交易金额
占同类交易金额的
比例(%)
交易金额
占同类交易金额的
比例(%)
太原狮头集团
有限公司
1,570.74 100
太原狮头集团
创一水泥制品
有限公司
127.95 0.28
太原狮头集团
有限公司及其
子公司
318.45 0.69
合计 446.40 0.97 1,570.74 100
其中：报告期内公司向控股股东及其子公司销售产品或提供劳务的关联交易金额3,184,458.10 元。
7.4.2 关联债权债务往来
□适用 √不适用
7.4.3 2008 年资金被占用情况及清欠进展情况
□适用 √不适用
截止2008 年末，上市公司未完成非经营性资金占用的清欠工作的，董事会提出的责任追究方案
□适用 √不适用
7.5 委托理财
□适用 √不适用太原狮头水泥股份有限公司 2008 年年度报告摘要
第 13 页 共 21 页
7.6 承诺事项履行情况
7.6.1 公司或持股5%以上股东在报告期内或持续到报告期内的承诺事项
√适用 □不适用
承诺事项 承诺内容 履行情况
股改承诺
（1）在本次股权分置改革中，公司第一大股东太原狮头集团有
限公司及山西省经贸资产经营有限责任公司、山西省经济建设投
资公司除法定最低承诺外，还做出如下特别承诺：其所持有的非
流通股股份自获得上市流通权之日起，36 个月内不上市交易，
在上述期满后通过证券交易所挂牌交易出售股份数量占狮头股
份股份总数的比例在12 个月内不超过百分之五，24 个月内不超
过百分之十。
（2）公司第一大股东太原狮头集团有限公司还承诺将在本次股
权分置改革完成后，将其所拥有的与狮头股份主营业务相关的矿
山资源择机转让给狮头股份。
（1）按约履行。
（2）尚未履行。
7.6.2 公司资产或项目存在盈利预测，且报告期仍处在盈利预测期间，公司就资产或项目是否达到原
盈利预测及其原因作出说明：
□适用 √不适用
7.7 重大诉讼仲裁事项
□适用 √不适用
7.8 其他重大事项及其影响和解决方案的分析说明
7.8.1 证券投资情况
□适用 √不适用
7.8.2 持有其他上市公司股权情况
□适用 √不适用
7.8.3 持有非上市金融企业股权情况
□适用 √不适用
7.8.4 买卖其他上市公司股份的情况
□适用 √不适用
§8 监事会报告
监事会认为公司依法运作、公司财务情况、公司募集资金使用、公司收购、出售资产交易和关联
交易不存在问题。
8.1 监事会对公司依法运作情况的独立意见
报告期内，监事会依法列席了公司所有的董事会，参加了公司2007 年年度股东大会，根据国家有
关法律、法规的要求，对公司股东大会、董事会的召开程序、决议事项、董事会对股东大会决议的执
行情况、公司高级管理人员执行职务的情况以及管理制度等依法进行了监督，认为公司董事会报告期
内的工作能严格按照《公司法》、《证券法》、《公司章程》及其他有关法规规范运作，决策程序合
法，建立了有效的内控机制，内部管理和内部控制制度日益完善；公司董事、经理及其他高级管理人
员在执行职务时无违反法律、法规及公司章程的行为，也无损害股东利益和公司利益的行为。
8.2 监事会对检查公司财务情况的独立意见
报告期内，监事会委派部分监事对公司的财务管理制度和财务部门的岗位责任制进行了监督检查，
并不定期检查公司业务和财务情况，重点审阅公司账本及财务资料，通过审查监事会认为公司严格执
行了财经法规和财务制度，公司财务管理制度健全，执行有效。监事会还对2007 年度财务报告进行了
核查，认为公司财务报表是真实合法的。中喜会计师事务所有限责任公司按照《审计准则》对2007太原狮头水泥股份有限公司 2008
年年度报告摘要
第 14 页 共 21 页
年度财务报告进行了审计，并出具了无保留意见的审计报告，监事会认为该报告客观、公正地反映了
本公司的财务状况和经营成果，与监事会检查的结果是一致的。
8.3 监事会对公司关联交易情况的独立意见
报告期内,监事会审查了公司的各项关联交易,认为公司与关联方签订的关联交易协议遵循了"公
开、公平、公正"的原则；交易价格公平、合理，无损害公司和股东利益行为，没有造成公司资产的流
失。太原狮头水泥股份有限公司 2008 年年度报告摘要
第 15 页 共 21 页
§9 财务会计报告
9.1 审计意见
财务报告 □未经审计 √审计
审计意见 √标准无保留意见 □非标意见
审计意见全文
审计报告
中喜审字[2009]第01256 号
太原狮头水泥股份有限公司全体股东：：
我们审计了后附的太原狮头水泥股份有限公司财务报表，包括2008 年12 月31 日的资产负债表，
2008 年度的利润表，股东权益变动表、现金流量表以及财务报表附注。
我们审计了后附的太原狮头水泥股份有限公司财务报表，包括2008 年12 月31 日的资产负债表，
2008 年度的利润表，股东权益变动表、现金流量表以及财务报表附注。
一、管理层对财务报表的责任
按照企业会计准则的规定编制财务报表是太原狮头水泥股份有限公司管理层的责任。这种责任包括：
⑴设计、实施和维护与财务报表编制相关的内部控制，以使财务报表不存在由于舞弊或错误而导致
的重大错报；⑵选择和运用恰当的会计政策；⑶作出合理的会计估计。
二、注册会计师的责任
我们的责任是在实施审计工作的基础上对财务报表发表审计意见。我们按照中国注册会计师审计准
则的规定执行了审计工作。中国注册会计师审计准则要求我们遵守职业道德规范，计划和实施审计
工作以对财务报表是否不存在重大错报获取合理保证。
审计工作涉及实施审计程序，以获取有关财务报表金额和披露的审计证据。选择的审计程序取决于
注册会计师的判断，包括对由于舞弊或错误导致的财务报表重大错报风险的评估。在进行风险评估
时，我们考虑与财务报表编制相关的内部控制，以设计恰当的审计程序，但目的并非对内部控制的
有效性发表意见。审计工作还包括评价管理层选用会计政策的恰当性和作出会计估计的合理性，以
及评价财务报表的总体列报。
我们相信，我们获取的审计证据是充分、适当的，为发表审计意见提供了基础。
我们认为，太原狮头水泥股份有限公司财务报表已经按照企业会计准则的规定编制，在所有重
大方面公允反映了太原狮头水泥股份有限公司2008 年12 月31 日的财务状况以及2008 年度的经营
成果和现金流量。
中喜会计师事务所有限责任公司
中国注册会计师：石长海、史艳萍
北京市西长安街88 号
2009 年4 月7 日太原狮头水泥股份有限公司 2008 年年度报告摘要
第 16 页 共 21 页
9.2 财务报表
资产负债表
2008 年12 月31 日
编制单位:太原狮头水泥股份有限公司
单位:元 币种:人民币
项目 附注 期末余额 年初余额
流动资产：
货币资金 355,250,215.77 306,030,444.69
交易性金融资产
应收票据 24,494,346.01 57,011,449.87
应收账款 99,460,080.07 110,960,125.17
预付款项 11,107,857.28 13,104,680.60
应收利息
应收股利
其他应收款 23,523,850.10 46,190,361.30
存货 106,193,809.98 64,922,670.30
一年内到期的非流动资产
其他流动资产 964,815.97 1,132,192.96
流动资产合计 620,994,975.18 599,351,924.89
非流动资产：
可供出售金融资产
持有至到期投资
长期应收款
长期股权投资
投资性房地产 21,959,902.40
固定资产 465,910,940.39 489,773,808.46
在建工程 3,724,833.27 23,224,933.66
工程物资 1,874,516.32 2,343,516.32
固定资产清理
生产性生物资产
油气资产
无形资产
开发支出
商誉
长期待摊费用
递延所得税资产 11,109,964.63 8,061,783.62
其他非流动资产
非流动资产合计 504,580,157.01 523,404,042.06
资产总计 1,125,575,132.19 1,122,755,966.95
流动负债：
短期借款 1,276,493.00 3,000,000.00
交易性金融负债
应付票据
应付账款 72,845,158.93 89,846,700.62
预收款项 100,084,939.27 78,764,492.16
应付职工薪酬 14,993,874.30 15,960,136.98
应交税费 15,502,167.42 16,494,478.70
应付利息
应付股利 8,530,100.00 8,530,100.00
其他应付款 26,371,565.48 25,899,502.68
一年内到期的非流动负债
其他流动负债
流动负债合计 239,604,298.40 238,495,411.14
非流动负债：太原狮头水泥股份有限公司 2008 年年度报告摘要
第 17 页 共 21 页
长期借款
应付债券
长期应付款
专项应付款
预计负债
递延所得税负债
其他非流动负债 5,329,878.52 5,594,328.52
非流动负债合计 5,329,878.52 5,594,328.52
负债合计 244,934,176.92 244,089,739.66
股东权益：
股本 230,000,000.00 230,000,000.00
资本公积 510,357,838.12 510,357,838.12
减：库存股
盈余公积 37,002,556.46 36,607,610.86
未分配利润 103,280,560.69 101,700,778.31
外币报表折算差额
股东权益合计 880,640,955.27 878,666,227.29
负债和股东权益合计 1,125,575,132.19 1,122,755,966.95
公司法定代表人：邓守信 主管会计工作负责人：刘素珍 会计机构负责人：周浩
利润表
2008 年1—12 月
单位:元 币种:人民币
项目 附注 本期金额 上期金额
一、营业收入 462,970,233.68 414,067,118.65
减：营业成本 388,963,930.91 332,025,053.89
营业税金及附加 4,150,241.39 3,734,032.36
销售费用 24,688,381.66 22,911,980.48
管理费用 39,031,201.18 36,298,740.88
财务费用 -6,537,572.24 -5,882,589.29
资产减值损失 20,621,122.19 23,400,138.79
加：公允价值变动收益（损失以“－”号
填列）
投资收益（损失以“－”号填列）
其中：对联营企业和合营企业的投资
收益
二、营业利润（亏损以“－”号填列） -7,947,071.41 1,579,761.54
加：营业外收入 12,965,160.50 7,482,040.55
减：营业外支出 2,060,651.89 1,154,565.11
其中：非流动资产处置净损失
三、利润总额（亏损总额以“－”号填列） 2,957,437.20 7,907,236.98
减：所得税费用 982,709.22 5,050,700.57
四、净利润（净亏损以“－”号填列） 1,974,727.98 2,856,536.41
五、每股收益：
（一）基本每股收益(元/股) 0.0086 0.01
（二）稀释每股收益(元/股) 0.0086 0.01
公司法定代表人：邓守信 主管会计工作负责人：刘素珍 会计机构负责人：周浩太原狮头水泥股份有限公司 2008 年年度报告摘要
第 18 页 共 21 页
现金流量表
2008 年1—12 月
单位:元 币种:人民币
项目 附注 本期金额 上期金额
一、经营活动产生的现金流量：
销售商品、提供劳务收到的现金 512,446,020.87 429,682,316.28
收到的税费返还
收到其他与经营活动有关的现金 7,351,318.79 1,690,990.54
经营活动现金流入小计 519,797,339.66 431,373,306.82
购买商品、接受劳务支付的现金 341,761,151.72 263,101,759.70
支付给职工以及为职工支付的现金 61,060,204.65 45,468,220.18
支付的各项税费 44,522,900.37 47,364,716.63
支付其他与经营活动有关的现金 21,076,380.76 44,609,183.30
经营活动现金流出小计 468,420,637.50 400,543,879.81
经营活动产生的现金流量净额 51,376,702.16 30,829,427.01
二、投资活动产生的现金流量：
收回投资收到的现金
取得投资收益收到的现金
处置固定资产、无形资产和其他长期资产
收回的现金净额
处置子公司及其他营业单位收到的现金净
额
收到其他与投资活动有关的现金
投资活动现金流入小计
购建固定资产、无形资产和其他长期资产
支付的现金
6,841,606.97 3,522,857.99
投资支付的现金
取得子公司及其他营业单位支付的现金净
额
支付其他与投资活动有关的现金
投资活动现金流出小计 6,841,606.97 3,522,857.99
投资活动产生的现金流量净额 -6,841,606.97 -3,522,857.99
三、筹资活动产生的现金流量：
吸收投资收到的现金
取得借款收到的现金 10,000,000.00
收到其他与筹资活动有关的现金 7,175,364.19 7,134,959.88
筹资活动现金流入小计 17,175,364.19 7,134,959.88
偿还债务支付的现金 11,723,507.00 23,750,000.00
分配股利、利润或偿付利息支付的现金 767,181.30 1,341,372.50
支付其他与筹资活动有关的现金
筹资活动现金流出小计 12,490,688.30 25,091,372.50
筹资活动产生的现金流量净额 4,684,675.89 -17,956,412.62
四、汇率变动对现金及现金等价物的影响
五、现金及现金等价物净增加额 49,219,771.08 9,350,156.40
加：期初现金及现金等价物余额 306,030,444.69 296,680,288.29
六、期末现金及现金等价物余额 355,250,215.77 306,030,444.69
公司法定代表人：邓守信 主管会计工作负责人：刘素珍 会计机构负责人：周浩太原狮头水泥股份有限公司 2008 年年度报告摘要
第 19 页 共 21 页
所有者权益变动表
2008 年1—12 月
单位:元 币种:人民币
本年金额
项目
股本 资本公积
减：
库存
股
盈余公积 未分配利润 所有者权益合计
一、上年年
末余额
230,000,000.00 510,357,838.12 36,607,610.86 101,700,778.31 878,666,227.29
加：会
计政策变更
前
期差错更正
其
他
二、本年年
初余额
230,000,000.00 510,357,838.12 36,607,610.86 101,700,778.31 878,666,227.29
三、本年增
减变动金额
（减少以
“－”号填
列）
394,945.60 1,579,782.38 1,974,727.98
（一）净利
润
1,974,727.98 1,974,727.98
（二）直接
计入所有者
权益的利得
和损失
1．可供出售
金融资产公
允价值变动
净额
2．权益法下
被投资单位
其他所有者
权益变动的
影响
3．与计入所
有者权益项
目相关的所
得税影响
4．其他
上述（一）
和（二）小
计
1,974,727.98 1,974,727.98
（三）所有
者投入和减
少资本
1．所有者投
入资本
2．股份支付
计入所有者
权益的金额
3．其他
（四）利润
分配
394,945.60 -394,945.60
1．提取盈余 394,945.60 -394,945.60太原狮头水泥股份有限公司 2008 年年度报告摘要
第 20 页 共 21 页
公积
2．对所有者
（或股东）
的分配
3．其他
（五）所有
者权益内部
结转
1．资本公积
转增资本
（或股本）
2．盈余公积
转增资本
（或股本）
3．盈余公积
弥补亏损
4．其他
四、本期期
末余额
230,000,000.00 510,357,838.12 37,002,556.46 103,280,560.69 880,640,955.27
单位:元 币种:人民币
上年金额
项目
股本 资本公积
减：
库存
股
盈余公积 未分配利润 所有者权益合计
一、上年年
末余额
230,000,000.00 510,597,237.12 36,036,303.58 99,415,549.18 876,049,089.88
加：会
计政策变更
前
期差错更正
其
他
二、本年年
初余额
230,000,000.00 510,597,237.12 36,036,303.58 99,415,549.18 876,049,089.88
三、本年增
减变动金额
（减少以
“－”号填
列）
-239,399.00 571,307.28 2,285,229.13 2,617,137.41
（一）净利
润
2,856,536.41 2,856,536.41
（二）直接
计入所有者
权益的利得
和损失
-239,399.00 -239,399.00
1．可供出售
金融资产公
允价值变动
净额
2．权益法下
被投资单位
其他所有者
权益变动的
影响太原狮头水泥股份有限公司 2008 年年度报告摘要
第 21 页 共 21 页
3．与计入所
有者权益项
目相关的所
得税影响
4．其他
上述（一）
和（二）小
计
-239,399.00 2,856,536.41 2,617,137.41
（三）所有
者投入和减
少资本
1．所有者投
入资本
2．股份支付
计入所有者
权益的金额
3．其他
（四）利润
分配
571,307.28 -571,307.28
1．提取盈余
公积
571,307.28 -571,307.28
2．对所有者
（或股东）
的分配
3．其他
（五）所有
者权益内部
结转
1．资本公积
转增资本
（或股本）
2．盈余公积
转增资本
（或股本）
3．盈余公积
弥补亏损
4．其他
四、本期期
末余额
230,000,000.00 510,357,838.12 36,607,610.86 101,700,778.31 878,666,227.29
公司法定代表人：邓守信 主管会计工作负责人：刘素珍 会计机构负责人：周浩
9.3 本报告期无会计政策、会计估计和核算方法变更。
9.4 本报告期无会计差错更正。
9.5 报告期内，公司财务报表合并范围未发生重大变化。
董事长： 邓守信
太原狮头水泥股份有限公司董事会
二○○九年四月七日
