股票代码：600591 股票简称：上海航空
上海航空股份有限公司2007年第三季度报告
1重要提示
1.1本公司董事会、监事会及其董事、监事、高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。
1.2公司全体董事出席董事会会议。
1.3公司第三季度财务报告未经审计。
1.4公司负责人董事长周赤先生、总经理范鸿喜先生、副总经理兼财务负责人邵晓云女士、会计机构负责人徐放女士声明：保证季度报告中财务报告的真实、完整。
2公司基本情况简介
2.1主要会计数据及财务指标
币种:人民币
本报告期末比上年
本报告期末 上年度期末
度期末增减(%)
总资产(元) 13,111,702,837.71 11,173,068,497.29 17.35
股东权益(不含少数股东权益)(元) 1,934,816,724.27 1,984,984,671.31 -2.53
每股净资产(元) 1.79 1.84 -2.71
年初至报告期期末 比上年同期增减
（1-9月） (%)
经营活动产生的现金流量净额(元) 723,827,106.53 -8.47
每股经营活动产生的现金流量净额(元) 0.67 -8.22
年初至报告期期末 本报告期比上年同
报告期（7-9月）
（1-9月） 期增减(%)
净利润(元) 77,304,195.24 -57,203,798.48 7.36
基本每股收益(元) 0.071 -0.053 5.97
扣除非经常性损益后基本每股收益(元) - -0.084 -
稀释每股收益(元) 0.071 -0.053 5.97
净资产收益率(%) 4.00 -2.96 增加0.50个百分点
扣除非经常性损益后的净资产收益率(%) 2.28 -2.95 减少1.23个百分点
年初至报告期期末金额
非经常性损益项目
（1-9月）（元）
非流动资产处置损益 -1,131,125.10
计入当期损益的政府补助，但与公司业务密切相关，按照国家统一标
39,810,000.00
准定额或定量享受的政府补助除外
扣除公司日常根据企业会计制度规定计提的资产减值准备后的其他各
449,921.48
项营业外收入、支出
所得税影响数 -5,869,319.46
合计 33,259,476.92
2.2报告期末股东总人数及前十名无限售条件流通股股东持股表
单位：股
报告期末股东总数（户） 54,849
前十名无限售条件流通股股东持股情况
股东名称(全称) 期末持有无限售条件流通股的数量 种类
上海联和投资有限公司 54,075,000 人民币普通股
中银集团投资有限公司 54,075,000 人民币普通股
锦江国际(集团)有限公司 54,075,000 人民币普通股
上海对外经济贸易实业有限公司 46,848,010 人民币普通股
中国银行－嘉实稳健开放式证券
37,468,627 人民币普通股
投资基金
中国光大银行股份有限公司－光
35,296,796 人民币普通股
大保德信量化核心证券投资
中国银行－嘉实服务增值行业证
18,202,668 人民币普通股
券投资基金
中国银行－友邦华泰积极成长混
17,847,807 人民币普通股
合型证券投资基金
博时价值增长证券投资基金 16,000,000 人民币普通股
中国建设银行－中信红利精选股
15,832,668 人民币普通股
票型证券投资基金
3重要事项
3.1公司主要会计报表项目、财务指标大幅度变动的情况及原因
□适用√不适用
3.2重大事项进展情况及其影响和解决方案的分析说明
□适用√不适用
3.3公司、股东及实际控制人承诺事项履行情况
□适用√不适用
3.4预测年初至下一报告期期末的累计净利润可能为亏损或者与上年同期相比发生大幅度变动的警示及原因说明
□适用√不适用
3.5其他需要说明的重大事项
3.5.1公司持有其他上市公司股权情况
√适用□不适用
持股数量 占该公司股 初始投资成本
序号 股票代码 简称 会计核算科目
(股) 权比例(%) （元）
1 600643 S爱建 208,339 ﹤5 700,000.00 长期股权投资
2 600650 锦江投资 225,561 ﹤5 572,000.00 可供出售金融资产
3 600618 氯碱化工 84,700 ﹤5 310,000.00 可供出售金融资产
4 600636 三爱富 274,574 ﹤5 170,000.00 可供出售金融资产
5 600633 白猫股份 29,040 ﹤5 113,200.00 可供出售金融资产
6 600626 申达股份 41,394 ﹤5 76,879.00 可供出售金融资产
7 600832 东方明珠 42,000 ﹤5 66,100.00 可供出售金融资产
8 600642 申能股份 20,000 ﹤5 56,000.00 可供出售金融资产
9 600631 百联股份 12,891 ﹤5 26,670.00 可供出售金融资产
合计 -- -- 2,090,849.00 --
3.5.2公司持有非上市金融企业、拟上市公司股权的情况
√适用□不适用
持有对象名称 初始投资金额（元） 占该公司股权比例(%) 期末账面价值（元）
上海国际信托投资公司 26,668,300.00 ﹤5 26,668,300.00
航联保险经纪有限公司 3,500,000.00 7 3,500,000.00
小计 30,168,300.00 － 30,168,300.00
上海航空股份有限公司
董事会
2007年10月31日
4附录
合并资产负债表
2007年09月30日
编制单位:上海航空股份有限公司
单位:元币种:人民币审计类型:未经审计
项目 期末余额 年初余额
流动资产：
货币资金 890,175,317.47 626,561,071.37
结算备付金
拆出资金
交易性金融资产
应收票据
应收账款 756,449,715.92 592,443,643.55
预付款项 373,510,193.68 254,147,055.05
应收保费
应收分保账款
应收分保合同准备金
应收利息
应收股利
其他应收款 488,659,801.08 445,312,954.03
买入返售金融资产
存货 238,829,629.54 223,668,934.54
一年内到期的非流动资产
其他流动资产
流动资产合计 2,747,624,657.69 2,142,133,658.54
非流动资产：
发放贷款及垫款
可供出售金融资产 10,183,525.93 619,860.00
持有至到期投资
长期应收款
长期股权投资 194,421,040.81 144,769,114.58
投资性房地产
固定资产 7,985,253,017.59 7,402,903,246.80
在建工程 1,844,683,564.83 1,178,628,063.56
工程物资 23,081.00
固定资产清理
生产性生物资产
油气资产
无形资产 147,843,999.08 154,047,500.81
开发支出
商誉
长期待摊费用 152,680,589.19 131,390,516.00
递延所得税资产 21,226,442.59 10,767,456.00
其他非流动资产 7,786,000.00 7,786,000.00
非流动资产合计 10,364,078,180.02 9,030,934,838.75
资产总计 13,111,702,837.71 11,173,068,497.29
流动负债：
短期借款 3,142,633,206.40 1,913,504,221.62
向中央银行借款
吸收存款及同业存放
拆入资金
交易性金融负债
应付票据 803,137,440.47 601,016,431.61
应付账款 1,024,965,150.85 944,961,775.34
预收款项 826,094,750.77 404,127,533.00
卖出回购金融资产款
应付手续费及佣金
应付职工薪酬 21,244,180.22 15,231,929.07
应交税费 171,419,334.31 123,506,082.75
应付利息 78,975.00
应付股利
其他应付款 82,714,467.54 208,256,847.89
应付分保账款
保险合同准备金
代理买卖证券款
代理承销证券款
一年内到期的非流动负债 202,645,268.07 472,356,064.94
应付短期债券 800,000,000.00 800,000,000.00
其他流动负债
流动负债合计 7,074,932,773.63 5,482,960,886.22
非流动负债：
长期借款 2,910,624,573.66 2,903,636,552.49
应付债券
长期应付款 1,149,646,569.88 716,857,578.60
专项应付款
预计负债
递延所得税负债 1,337,216.54 74,664.00
其他非流动负债
非流动负债合计 4,061,608,360.08 3,620,568,795.09
负债合计 11,136,541,133.71 9,103,529,681.31
所有者权益（或股东权益）：
实收资本（或股本） 1,081,500,000.00 1,081,500,000.00
资本公积 499,549,583.44 492,513,732.00
减：库存股
盈余公积 139,937,707.35 139,937,707.35
一般风险准备
未分配利润 213,829,433.48 271,033,231.96
外币报表折算差额
归属于母公司所有者权益合计 1,934,816,724.27 1,984,984,671.31
少数股东权益 40,344,979.73 84,554,144.67
所有者权益合计 1,975,161,704.00 2,069,538,815.98
负债和所有者权益总计 13,111,702,837.71 11,173,068,497.29
公司法定代表人:周赤 主管会计工作负责人:邵晓云 会计机构负责人:徐放
母公司资产负债表
2007年09月30日
编制单位:上海航空股份有限公司
单位:元币种:人民币审计类型:未经审计
项目 期末余额 年初余额
流动资产：
货币资金 521,436,410.26 310,101,221.81
交易性金融资产
应收票据
应收账款 281,907,181.82 280,032,215.59
预付款项 71,701,373.90 84,789,415.42
应收利息
应收股利
其他应收款 491,525,436.63 430,406,350.71
存货 219,140,701.41 208,185,144.76
一年内到期的非流动资产
其他流动资产 60,000,000.00 50,000,000.00
流动资产合计 1,645,711,104.02 1,363,514,348.29
非流动资产：
可供出售金融资产 7,855,400.47
持有至到期投资
长期应收款
长期股权投资 456,562,758.98 417,803,637.96
投资性房地产
固定资产 7,614,992,984.13 7,179,649,837.15
在建工程 1,834,954,157.11 1,090,638,328.96
工程物资
固定资产清理
生产性生物资产
油气资产
无形资产 145,894,647.61 152,531,334.09
开发支出
商誉
长期待摊费用 149,478,689.92 121,357,904.33
递延所得税资产 14,643,087.16 10,046,413.92
其他非流动资产
非流动资产合计 10,224,381,725.38 8,972,027,456.41
资产总计 11,870,092,829.40 10,335,541,804.70
流动负债：
短期借款 2,801,433,206.40 1,779,654,221.62
交易性金融负债
应付票据 721,880,515.58 601,016,431.61
应付账款 764,726,647.57 277,511,601.48
预收款项 308,320,108.20 569,281,186.65
应付职工薪酬 10,021,352.07 6,577,213.21
应交税费 134,818,264.25 100,340,668.02
应付利息
应付股利
其他应付款 128,164,226.40 122,065,774.23
一年内到期的非流动负债 202,645,268.07 472,356,064.94
应付短期债券 800,000,000.00 800,000,000.00
其他流动负债
流动负债合计 5,872,009,588.54 4,728,803,161.76
非流动负债：
长期借款 2,882,624,573.66 2,903,636,552.49
应付债券
长期应付款 1,148,146,569.88 716,857,578.60
专项应付款
预计负债
递延所得税负债 1,178,310.07
其他非流动负债
非流动负债合计 4,031,949,453.61 3,620,494,131.09
负债合计 9,903,959,042.15 8,349,297,292.85
所有者权益（或股东权益）：
实收资本（或股本） 1,081,500,000.00 1,081,500,000.00
资本公积 498,027,726.40 492,090,636.00
减：库存股
盈余公积 139,937,707.35 139,937,707.35
未分配利润 246,668,353.50 272,716,168.50
所有者权益（或股东权益）合计 1,966,133,787.25 1,986,244,511.85
负债和所有者权益（或股东权益）总
11,870,092,829.40 10,335,541,804.70
计
公司法定代表人:周赤 主管会计工作负责人:邵晓云 会计机构负责人:徐放
合并利润表
2007年1-9月
编制单位:上海航空股份有限公司
单位:元币种:人民币审计类型:未经审计
年初至报告期期 上年年初至报告期
项目 本期金额（7-9月） 上期金额（7-9月）
末金额（1-9月） 期末金额（1-9月）
一、营业总收入 3,458,295,511.79 2,957,950,757.02 9,037,488,784.75 7,356,795,882.26
其中：营业收入 3,458,295,511.79 2,957,950,757.02 9,037,488,784.75 7,356,795,882.26
利息收入
已赚保费
手续费及佣金收入
二、营业总成本 3,388,964,306.09 2,882,287,518.25 9,186,074,525.66 7,408,599,420.11
其中：营业成本 2,887,916,140.05 2,470,338,946.14 7,832,596,340.32 6,250,182,154.11
利息支出
手续费及佣金支出
退保金
赔付支出净额
提取保险合同准备
金净额
保单红利支出
分保费用
营业税金及附加 89,782,319.92 69,815,339.57 228,336,198.40 179,486,750.83
销售费用 239,010,355.32 202,003,783.24 627,224,984.92 581,780,622.07
管理费用 128,812,155.63 94,709,244.97 364,350,392.11 256,563,881.40
财务费用 43,443,335.17 45,420,204.33 132,998,549.20 141,921,085.34
资产减值损失 568,060.71 -1,335,073.64
加：公允价值变动
收益（损失以
“－”号填列）
投资收益（损失以
2,578,362.55 2,422,552.01 6,543,039.68 8,920,155.95
“－”号填列）
其中：对联营企业
和合营企业的投资 3,524,677.13 4,117,491.47
收益
汇兑收益（损失以
“-”号填列）
三、营业利润（亏
损以“－”号填 71,909,568.25 78,085,790.78 -142,042,701.23 -42,883,381.90
列）
加：营业外收入 17,541.69 92,559.71 40,499,984.97 388,200.72
减：营业外支出 95,016.40 295,306.99 1,371,188.59 893,155.48
其中：非流动资产
处置净损失
四、利润总额（亏
损总额以“－”号 71,832,093.54 77,883,043.50 -102,913,904.85 -43,388,336.66
填列）
减：所得税费用 6,183,874.67 16,498,569.48 -3,174,334.70 -5,253,471.53
五、净利润（净亏
损以“－”号填 65,648,218.87 61,384,474.02 -99,739,570.15 -38,134,865.13
列）
归属于母公司所有
77,304,195.24 72,002,875.89 -57,203,798.48 -27,133,647.03
者的净利润
少数股东损益 -11,655,976.37 -10,618,401.87 -42,535,771.67 -11,001,218.10
六、每股收益：
（一）基本每股收
0.071 0.067 -0.053 -0.025
益
（二）稀释每股收
0.071 0.067 -0.053 -0.025
益
公司法定代表人:周赤 主管会计工作负责人:邵晓云 会计机构负责人:徐放
母公司利润表
2007年1-9月
编制单位:上海航空股份有限公司
单位:元币种:人民币审计类型:未经审计
年初至报告期期 上年年初至报告期
项目 本期金额（7-9月） 上期金额（7-9月）
末金额（1-9月） 期末金额（1-9月）
一、营业收入 2,219,507,540.24 1,963,643,076.19 5,740,498,352.31 5,331,458,117.27
减：营业成本 1,770,796,877.79 1,547,069,217.39 4,822,967,499.11 4,409,695,795.07
营业税金及附加 67,083,454.71 57,408,094.44 174,283,059.49 156,893,976.71
销售费用 175,505,007.59 163,470,884.24 467,877,980.34 486,175,218.39
管理费用 84,678,242.52 60,408,749.06 245,375,343.84 187,010,752.14
财务费用 29,332,918.07 40,547,215.59 105,669,326.28 132,103,981.32
资产减值损失
加：公允价值变动
收益（损失以
“－”号填列）
投资收益（损失以
2,576,802.56 -11,314,367.22 6,106,532.38 -8,692,141.12
“－”号填列）
其中：对联营企业
和合营企业的投资 2,078,284.78 1,495,265.37 4,333,068.38 4,117,491.47
收益
二、营业利润（亏
损以“－”号填 94,687,842.12 83,424,548.25 -69,568,324.37 -49,113,747.48
列）
加：营业外收入 79,533.32 59,366.75 40,108,808.62 277,790.18
减：营业外支出 52,012.06 205,888.44 1,184,972.49 692,427.05
其中：非流动资产
处置损失
三、利润总额（亏
损总额以“－”号 94,715,363.38 83,278,026.56 -30,644,488.24 -49,528,384.35
填列）
减：所得税费用 14,207,304.50 12,491,703.98 -4,596,673.24 -7,429,257.65
四、净利润（净亏
损以“－”号填 80,508,058.88 70,786,322.58 -26,047,815.00 -42,099,126.70
列）
公司法定代表人:周赤 主管会计工作负责人:邵晓云 会计机构负责人:徐放
合并现金流量表
2007年1-9月
编制单位:上海航空股份有限公司
单位:元币种:人民币审计类型:未经审计
年初至报告期期末金额 上年年初至报告期期末
项目
（1-9月） 金额（1-9月）
一、经营活动产生的现金流量：
销售商品、提供劳务收到的现金 9,983,032,745.48 7,550,480,440.80
客户存款和同业存放款项净增加额
向中央银行借款净增加额
向其他金融机构拆入资金净增加额
收到原保险合同保费取得的现金
收到再保险业务现金净额
保户储金及投资款净增加额
处置交易性金融资产净增加额
收取利息、手续费及佣金的现金
拆入资金净增加额
回购业务资金净增加额
收到的税费返还 73,728,556.13 76,776,560.96
收到其他与经营活动有关的现金 119,407,280.33 118,897,443.36
经营活动现金流入小计 10,176,168,581.94 7,746,154,445.12
购买商品、接受劳务支付的现金 7,662,447,702.77 5,277,606,010.35
客户贷款及垫款净增加额
存放中央银行和同业款项净增加额
支付原保险合同赔付款项的现金
支付利息、手续费及佣金的现金
支付保单红利的现金
支付给职工以及为职工支付的现金 771,052,681.95 593,009,728.28
支付的各项税费 416,295,408.46 331,531,131.48
支付其他与经营活动有关的现金 602,545,682.23 753,217,345.57
经营活动现金流出小计 9,452,341,475.41 6,955,364,215.68
经营活动产生的现金流量净额 723,827,106.53 790,790,229.44
二、投资活动产生的现金流量：
收回投资收到的现金 30,000,000.00
取得投资收益收到的现金 4,127,314.33 7,533,003.29
处置固定资产、无形资产和其他长期资产
850,905.52 1,296,754.09
收回的现金净额
处置子公司及其他营业单位收到的现金净
额
收到其他与投资活动有关的现金 432,265.03
投资活动现金流入小计 34,978,219.85 9,262,022.41
购建固定资产、无形资产和其他长期资产
1,741,739,625.70 1,283,432,215.99
支付的现金
投资支付的现金 91,875,749.30 7,592,422.56
质押贷款净增加额
取得子公司及其他营业单位支付的现金净
额
支付其他与投资活动有关的现金 862,054.00 23,849,315.62
投资活动现金流出小计 1,834,477,429.00 1,314,873,954.17
投资活动产生的现金流量净额 -1,799,499,209.15 -1,305,611,931.76
三、筹资活动产生的现金流量：
吸收投资收到的现金 2,715,745.86 56,664,090.00
其中：子公司吸收少数股东投资收到的现
金
取得借款收到的现金 6,062,345,455.23 3,738,706,311.14
发行债券收到的现金
收到其他与筹资活动有关的现金
筹资活动现金流入小计 6,065,061,201.09 3,795,370,401.14
偿还债务支付的现金 4,429,083,694.91 2,977,550,989.39
分配股利、利润或偿付利息支付的现金 296,182,635.42 226,661,471.41
其中：子公司支付给少数股东的股利、利
5,897,490.08 5,189,558.55
润
支付其他与筹资活动有关的现金
筹资活动现金流出小计 4,725,266,330.33 3,204,212,460.80
筹资活动产生的现金流量净额 1,339,794,870.76 591,157,940.34
四、汇率变动对现金及现金等价物的影响 -508,522.04 -257,844.28
五、现金及现金等价物净增加额 263,614,246.10 76,078,393.74
加：期初现金及现金等价物余额 626,561,072.37 550,890,489.63
六、期末现金及现金等价物余额 890,175,318.47 626,968,883.37
公司法定代表人:周赤 主管会计工作负责人:邵晓云 会计机构负责人:徐放
母公司现金流量表
2007年1-9月
编制单位:上海航空股份有限公司
单位:元币种:人民币审计类型:未经审计
年初至报告期期末金额 上年年初至报告期期末
项目
（1-9月） 金额（1-9月）
一、经营活动产生的现金流量：
销售商品、提供劳务收到的现金 5,831,476,406.97 5,382,234,703.02
收到的税费返还
收到其他与经营活动有关的现金 44,975,424.10 2,838,873.12
经营活动现金流入小计 5,876,451,831.07 5,385,073,576.14
购买商品、接受劳务支付的现金 3,647,302,998.14 3,215,816,454.31
支付给职工以及为职工支付的现金 564,893,611.17 489,323,020.65
支付的各项税费 323,775,954.60 295,674,008.12
支付其他与经营活动有关的现金 473,399,261.83 534,103,445.80
经营活动现金流出小计 5,009,371,825.74 4,534,916,928.88
经营活动产生的现金流量净额 867,080,005.33 850,156,647.26
二、投资活动产生的现金流量：
收回投资收到的现金 30,000,000.00 53,200.00
取得投资收益收到的现金 21,397,156.98 18,811,251.14
处置固定资产、无形资产和其他长期资产
339,759.65 1,021,181.29
收回的现金净额
处置子公司及其他营业单位收到的现金净
额
收到其他与投资活动有关的现金
投资活动现金流入小计 51,736,916.63 19,885,632.43
购建固定资产、无形资产和其他长期资产
1,623,136,454.99 1,186,997,572.53
支付的现金
投资支付的现金 89,875,749.30 115,914,846.75
取得子公司及其他营业单位支付的现金净
额
支付其他与投资活动有关的现金 20,000,000.00
投资活动现金流出小计 1,713,012,204.29 1,322,912,419.28
投资活动产生的现金流量净额 -1,661,275,287.66 -1,303,026,786.85
三、筹资活动产生的现金流量：
吸收投资收到的现金
取得借款收到的现金 5,424,451,167.40 3,568,776,311.14
收到其他与筹资活动有关的现金
筹资活动现金流入小计 5,424,451,167.40 3,568,776,311.14
偿还债务支付的现金 4,129,906,576.74 2,906,929,455.76
分配股利、利润或偿付利息支付的现金 288,505,597.84 221,201,388.47
支付其他与筹资活动有关的现金
筹资活动现金流出小计 4,418,412,174.58 3,128,130,844.23
筹资活动产生的现金流量净额 1,006,038,992.82 440,645,466.91
四、汇率变动对现金及现金等价物的影响 -508,522.04 -257,844.28
五、现金及现金等价物净增加额 211,335,188.45 -12,482,516.96
加：期初现金及现金等价物余额 310,101,221.81 374,460,152.16
六、期末现金及现金等价物余额 521,436,410.26 361,977,635.20
公司法定代表人:周赤 主管会计工作负责人:邵晓云 会计机构负责人:徐放
上海航空股份有限公司2007年1-9月生产经营数据统计表
比去年同期
项 目 2007年1-9月 去年同期
增减%
载 可用吨公里(ATK)(百万吨公里)
2,083.79 1,532.91 35.94%
运
可用座公里(ASK)(百万座公里)
力 11,980.11 10,479.37 14.32%
客运量（千人次）
6,514.34 5,637.16 15.56%
货邮运量（千吨）
230.82 192.83 19.70%
载
客运周转量(RPK)(百万人公里)
运 8,678.31 7,367.43 17.79%
量
货邮周转量(RFTK)(百万吨公里)
639.46 379.79 68.37%
总周转量(RTK)(百万吨公里)
1,412.29 1,036.72 36.23%
2.14
客座率(PLF)(%) 上升 个
载
72.44% 70.30% 百分点
运
载运率(OLF)(%) 上升0.14个
率
67.77% 67.63% 百分点