上海市天宸股份有限公司
600620
2011 年半年度报告
2011 年 8 月 12 日
上海市天宸股份有限公司 2011 年半年度报告
目录
一、 重要提示 ................................................................................................................................2
二、 公司基本情况 ........................................................................................................................2
三、 股本变动及股东情况.............................................................................................................5
四、 董事、监事和高级管理人员情况.........................................................................................7
五、 董事会报告 ............................................................................................................................8
六、 重要事项 ..............................................................................................................................11
七、 财务会计报告（未经审计）...............................................................................................17
八、 备查文件目录 ......................................................................................................................86
1
上海市天宸股份有限公司 2011 年半年度报告
一、 重要提示
(一) 本公司董事会、监事会及其董事、监事、高级管理人员保证本报告所载资料不存在任
何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及
连带责任。
(二) 本报告经第七届董事会第五次会议决议通过。本次会议应出席董事 11 人，实际出席董
事 8 人，独立董事邓传洲、孙盛良因公出差，委托独立董事杨钢代为表决，独立董事谢晓云
因出差缺席本次会议。
(三) 公司半年度财务报告未经审计。
(四)
公司负责人姓名 叶茂菁
主管会计工作负责人姓名 代峥嵘
会计机构负责人（会计主管人员）姓名 陈永青
公司负责人叶茂菁、主管会计工作负责人代峥嵘及会计机构负责人（会计主管人员）陈永青
声明：保证本半年度报告中财务报告的真实、完整。
(五) 是否存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况？
否
(六) 是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况？
否
二、 公司基本情况
(一) 公司信息
公司的法定中文名称 上海市天宸股份有限公司
公司的法定中文名称缩写 天宸股份
公司的法定英文名称 SHANGHAI TIANCHEN CO.,LTD
公司的法定英文名称缩写 SHSTC
公司法定代表人 叶茂菁
(二) 联系人和联系方式
董事会秘书 证券事务代表
姓名 许旭羽 傅云菲
联系地址 上海市长宁区仙霞路 8 号 29 楼 上海市长宁区仙霞路 8 号 29 楼
电话 021-62782233 021-62782233
传真 021-62789070 021-62789070
电子信箱 xuxuyu@shstc.com fuyunfei@shstc.com
(三) 基本情况简介
2
上海市天宸股份有限公司 2011 年半年度报告
注册地址 上海市浦东新区康士路 17 号
注册地址的邮政编码 201315
办公地址 上海市长宁区仙霞路 8 号 29 楼
办公地址的邮政编码 200336
公司国际互联网网址 www.shstc.com
电子信箱 tc@shstc.com
(四) 信息披露及备置地点
公司选定的信息披露报纸名称 《上海证券报》
登载半年度报告的中国证监会指定网站的网址 www.sse.com.cn
公司半年度报告备置地点 上海市长宁区仙霞路 8 号 29 楼
(五) 公司股票简况
公司股票简况
股票种类 股票上市交易所 股票简称 股票代码 变更前股票简称
A股 上海证券交易所 天宸股份 600620 联农股份
(六) 公司其他基本情况
公司首次注册登记日期 1992 年 7 月 1 日
公司首次注册登记地点 上海市工商行政管理局
公司变更注册登记日期 2010 年 6 月 29 日
公司变更注册登记地点 上海市浦东新区康士路 17 号
最近变更 企业法人营业执照注册号 310000000003602
税务登记号码 310106132210173
组织机构代码 13221017-3
公司聘请的会计师事务所名称 立信会计师事务所有限公司
公司聘请的会计师事务所办公地址 上海市南京东路 61 号 4 楼
1、注册资本变更
1993 年 6 月 4 日，注册资本由 2500 万元变更为 4739.894
万元。
1994 年 6 月 17 日，注册资本由 4739.894 万元变更为
5714.0432 万元。
1995 年 5 月 2 日，注册资本由 5714.0432 万元变更为
7428.2562 万元。
1996 年 6 月 6 日，注册资本由 7428.2562 万元变更为
公司其他基本情况
7732.4562 万元。
1997 年 6 月 4 日，注册资本由 7732.4562 万元变更为
8892.3246 万元。
1998 年 5 月 25 日，注册资本由 8892.3246 万元变更为
17784.9550 万元。
1999 年 5 月 31 日，注册资本由 17784.955 万元变更为
26677.4325 万元。
2003 年 6 月 23 日，注册资本由 2667.4325 万元变更为
3
上海市天宸股份有限公司 2011 年半年度报告
32012.9190 万元。
2010 年 6 月 29 日，注册资本由 32012.9190 万元变更为
35214.2109 万元。
2011 年 6 月 10 日，注册资本由 35214.2109 万元变更为
45778.4742 万元。
2、注册地址变更
2006 年 6 月 7 日，注册地址由沪闵路 6200 号变更为南汇
区康士路 17 号。
2010 年 6 月 29 日，注册地址由南汇区康士路 17 号变更
为浦东新区康士路 17 号。
3、名称变更
1999 年 7 月 1 日，公司名称由“联农股份”变更为“天
宸股份”。
(七) 主要财务数据和指标
1、 主要会计数据和财务指标 单位:元 币种:人民币
本报告期末比上年度期末增
本报告期末 上年度期末
减(%)
总资产 972,072,382.08 1,162,360,432.44 -16.37
所有者权益（或股东权益） 696,685,699.93 717,447,727.29 -2.89
归属于上市公司股东的每股净
1.522 2.037 -25.28
资产（元／股）
报告期（1－6 月） 上年同期 本报告期比上年同期增减(%)
营业利润 -22,111,123.42 -28,864,164.36 不适用
利润总额 -20,642,588.41 -29,030,178.22 不适用
归属于上市公司股东的净利润 -20,775,662.34 -27,545,366.98 不适用
归属于上市公司股东的扣除非
-22,019,517.67 -32,035,884.75 不适用
经常性损益的净利润
基本每股收益(元) -0.0454 -0.0782 不适用
扣除非经常性损益后的基本每
-0.0481 -0.091 不适用
股收益(元)
稀释每股收益(元) -0.0454 -0.0782 不适用
加权平均净资产收益率(%) -2.94 -4.77 增加 1.83 个百分点
经营活动产生的现金流量净额 186,542,862.56 546,044,685.90 -65.84
每股经营活动产生的现金流量
0.4075 1.551 -73.73
净额（元）
2、 非经常性损益项目和金额
单位：元 币种：人民币
非经常性损益项目 金额
非流动资产处置损益 -26,493.43
计入当期损益的政府补助（与企业业务密切相关，按照国家统
1,475,275.00
一标准定额或定量享受的政府补助除外）
4
上海市天宸股份有限公司 2011 年半年度报告
除上述各项之外的其他营业外收入和支出 19,753.44
其他符合非经常性损益定义的损益项目 208,722.92
所得税影响额 -433,402.60
合计 1,243,855.33
3、 境内外会计准则差异
(1) 同时按照国际会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况
单位：元 币种:人民币
净利润 净资产
本期数 上期数 期末数 期初数
按中国会计准则 -20,775,662.34 -27,545,366.98 696,685,699.93 717,447,727.29
(2) 同时按照境外会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况
单位：元 币种：人民币
净利润 净资产
本期数 上期数 期末数 期初数
按中国会计准则 -20,775,662.34 -27,545,366.98 696,685,699.93 717,447,727.29
三、 股本变动及股东情况
(一) 股份变动情况表
单位：股
本次变动前 本次变动增减（＋，－） 本次变动后
比例 发行 公积金转 其 比例
数量 送股 小计 数量
(%) 新股 股 他 (%)
一、有限售条件
股份
1、国家持股
2、国有法人持股
3、其他内资持股
其中： 境内非国
有法人持股
境内自然
人持股
４、外资持股
其中： 境外法人
持股
境外自然
人持股
二、无限售条件
流通股份
1、人民币普通股 352,142,109 100 105,642,633 105,642,633 457,784,742 100
2、境内上市的外
5
上海市天宸股份有限公司 2011 年半年度报告
资股
3、境外上市的外
资股
4、其他
三、股份总数 352,142,109 100 105,642,633 105,642,633 457,784,742 100
股份变动的批准情况
公司于 2011 年 5 月 16 日召开 2010 年年度股东大会，审议并表决通过了 2010 年度利润
分配方案， 公司以 2010 年末的股份总数 352,142,109 股为基数，向本公司全体股东每 10
股送红股 3 股，送股数总额为 105,642,633 股，送股后股本总数为 457,784,742 股，新增可流
通股份已于 2011 年 6 月 10 日上市,详见公司公告。
股份变动的过户情况
公司于 2011 年 6 月实施了 2010 年度利润分配方案。红股股份由中国证券登记结算有限
责任公司上海分公司通过计算机网络，根据股权登记日 2011 年 6 月 8 日登记在册的持股数，
按比例自动计入账户。实施送股后，公司的总股本由 352,142,109 股变为 457,784,742 股。新
增可流通股份已于 2011 年 6 月 10 日起上市流通。
报告期后到半年报披露日期间发生股份变动对每股收益、每股净资产等财务指标的影响
2011 年 6 月本公司实施了 2010 年度利润分配方案，原 2010 年公司每股收益为 0.47 元，
实施送股方案后，公司总股本由 352,142,109 股增加到 457,784,742 股，按新股本摊薄计算的
2010 年度每股收益为 0.36 元。
(二) 股东和实际控制人情况
1、 股东数量和持股情况
单位：股
报告期末股东总数 32,867 户
前十名股东持股情况
持股比 报告期内增 持有有限售条 质押或冻结
股东名称 股东性质 持股总数
例(%) 减 件股份数量 的股份数量
上海仲盛虹桥企业
境内非国有法人 25.08 114,816,776 26,496,179 无
管理有限公司
上 海 展 览 中 心( 集
国有法人 4.03 18,436,161 4,254,499 无
团)有限公司
上海牛奶(集团)有
国有法人 1.97 9,018,922 2,081,290 无
限公司
内蒙古农牧药业有
未知 1.83 8,366,176 8,366,176 未知
限责任公司
周骏 未知 0.79 3,612,211 833,587 未知
惠州大亚湾金鑫投
未知 0.65 2,971,800 573,132 未知
资发展有限公司
北京京兴泰投资管
未知 0.63 2,890,995 2,890,995 未知
理有限公司
6
上海市天宸股份有限公司 2011 年半年度报告
李瑞兰 未知 0.61 2,775,365 2,775,365 未知
周焕明 未知 0.58 2,677,852 617,966 未知
吉红萍 未知 0.58 2,657,000 2,180,900 未知
前十名无限售条件股东持股情况
股东名称 持有无限售条件股份的数量 股份种类及数量
上海仲盛虹桥企业管理有限公司 114,816,776 人民币普通股
上海展览中心(集团)有限公司 18,436,161 人民币普通股
上海牛奶(集团)有限公司 9,018,922 人民币普通股
内蒙古农牧药业有限责任公司 8,366,176 人民币普通股
周骏 3,612,211 人民币普通股
惠州大亚湾金鑫投资发展有限公司 2,971,800 人民币普通股
北京京兴泰投资管理有限公司 2,890,995 人民币普通股
李瑞兰 2,775,365 人民币普通股
周焕明 2,677,852 人民币普通股
吉红萍 2,657,000 人民币普通股
上述前十名股东中，公司未知其之间是否存在关联关系或属于《上
上述股东关联关系或一致行动的说明
市公司股东持股变动信息披露管理办法》规定的一致行动人。
上述前十名股东中，公司未知其之间是否存在关联关系或属于《上市公司股东持股变动信息
披露管理办法》规定的一致行动人。
2、 控股股东及实际控制人变更情况
新控股股东名称 上海仲盛虹桥企业管理有限公司
新控股股东变更日期 2010 年 10 月 28 日
新控股股东变更情况刊登日期 2010 年 11 月 2 日
新控股股东变更情况刊登报刊 《上海证券报》
新实际控制人名称 叶茂菁、叶立培
新实际控制人变更日期 2011 年 4 月 29 日
新实际控制人变更情况刊登日期 2011 年 4 月 30 日
新实际控制人变更情况刊登报刊 《上海证券报》
四、 董事、监事和高级管理人员情况
(一) 董事、监事和高级管理人员持股变动
报告期内公司董事、监事、高级管理人员持股未发生变化。
(二) 新聘或解聘公司董事、监事、高级管理人员的情况
姓名 担任的职务 变动情形 变动原因
杨良骐 独立董事 离任 第六届董事会到期届满
贾岭 监事 离任 第六届监事会到期届满
李维琰 监事 聘任 换届新任
林齐庆 总会计师 离任 换届退休
代峥嵘 总会计师 聘任 换届新任
王建民 总经济师 聘任 换届新任
7
上海市天宸股份有限公司 2011 年半年度报告
1、鉴于本公司第六届董事会、监事会于 2011 年 1 月 20 日到期届满，公司董事会、监事会
依据《公司法》、《公司章程》等相关法律法规，向股东大会提名第七届董事、监事候选人。
2011 年 1 月 20 日，公司召开 2011 年第一次临时股东大会审议并通过选举叶茂菁先生、曲
明光先生、马德玉先生、陈馥荪先生、芮友仁先生、李振华先生、代峥嵘女士、杨钢先生、
谢晓云女士、邓传洲先生、孙盛良先生为公司董事的议案，任期三年；审议并通过倪惠芝女
士、李维琰女士以及职工代表大会选举产生的施嘉伟先生组成公司新一届监事会的议案，任
期三年。
2、2011 年 1 月 20 日，公司第七届董事会第一次会议审议并通过选举叶茂菁先生为公司董
事长，聘任代峥嵘女士为公司总会计师、聘任王建民先生为公司总经济师的的议案，任期与
本届董事会一致。公司第七届监事会第一次会议审议并通过选举倪惠芝女士为公司监事会主
席，任期与本届监事会一致。
3、2011 年 6 月 7 日，公司第七届董事会第四次会议审议并通过选举曲明光先生、马德玉先
生为公司副董事长，任期与本届董事会一致。
五、 董事会报告
(一)报告期内整体经营情况的讨论与分析
报告期内，公司实现营业收入 2,205.42 万元，较上年同期 3,239.66 万元减少 31.92％，
公司归属于母公司所有者的净利润-2,077.57 万元，较上年同期-2,754.54 万元增长 24.58%。
1、房地产业务方面
本报告期内，公司房地产业务进入整体调整期，子公司北京宸京位于北京广益大厦项目
确认房产销售收入 110.15 万元，其他净收入 90.07 万元，而房产成本、人工、管理费用等其
他支出为 401.79 万元，北京宸京实际经营亏损 201.57 万元，去年同期亏损 186.67 万元，亏
损同比增加 7.98%。
2、物流园区相关业务
报告期内，公司位于上海闵行颛桥的物流园区项目实际经营亏损 821.88 万元，去年同
期亏损 813.65 万元，同比增加 1.01％，主要是因为酒店业务从物流园区分离并单独核算以
及物流园区重新规划关闭停车场等业务所致。
因物流园区规划调整，报告期内并无确认二项收入(停车场收入及物业租金收入),而房
屋、设备折旧及土地使用权摊销 74.80 万元，加上利息、人工成本及其他支出，物流园区整
体成本费用为 821.88 万元，
3、运输客运业务
报告期内，公司下属客运公司的出租车业务经营正常，现金流稳定，由于收回对外投资
确认了投资收益，利润比上年同期增加 81.15％，为 233.25 万元。
4、报告期内，国家加强了房地产业的宏观调控，因此，公司本着审慎和稳妥的原则开
展对外项目投资，以期能以可控的风险获取适当的利益回报。
报告期内，公司董事会恪尽职守，勤勉尽责，严格按照《公司法》、《证券法》和董事会
议事规则审议各项议程，有效的控制了经营风险，维护了股东利益。
5、公司主要会计报表项目的异常情况及原因的说明
（1）资产负债表分析： 单位：元 币种：人民币
项目 期末余额 年初余额 本期比年初增加 增加比例（%）
货币资金 451,573,801.99 254,908,283.17 196,665,518.82 77.15
应收帐款 427,281.55 433,881,533.07 -433,454,251.52 -99.90
8
上海市天宸股份有限公司 2011 年半年度报告
预付帐款 29,088,080.00 163,241.36 28,924,838.64 17,719.06
应收股利 5,328,192.90 -5,328,192.90 -100.00
应付帐款 30,840,460.95 62,069,748.57 -31,229,287.62 -50.31
预收帐款 35,112,798.51 6,183,231.80 28,929,566.71 467.87
应交税费 2,649,481.35 148,609,878.80 -145,960,397.45 -98.22
预计负债 4,470,245.19 13,886,704.71 -9,416,459.52 -67.81
实收资本 457,784,742.00 352,142,109.00 105,642,633.00 30.00
未分配利润 143,514,829.94 269,933,125.28 -126,418,295.34 -46.83
说明：
1、报告期末，公司的货币资金比期初增加 1.97 亿元，增幅为 77.15%，主要是因为四川北路项目销售回款 4.3 亿元，支
付土地增值税和企业所得税等税金 1.4 亿元，支付四川北路项目后续工程尾款 2900 万以及其他的经营性支出所致。
2、报告期末，公司的应收账款比期初减少 4.3 亿元，减幅为 99.9%，主要是因为四川北路项目销售回款 4.3 亿元所致。
3、报告期末，公司的预付账款比期初增加 2892 万元，增幅为 17719.06%，主要是因为从事商贸业务的子公司因采购货
物预付款项所致。
4、报告期末，公司的应收股利比期初减少 533 万元，减幅为 100%，主要是因为应收绿地集团的现金红利已全部收回。
5、报告期末，公司的应付账款比期初减少 3123 万元，主要是因为支付了四川北路项目工程尾款所致。
6、报告期末，公司的预收账款比期初增加 2893 万元，增幅为 467.87%，主要是因为公司从事货物销售业务的子公司因
销售预收货款。
7、报告期末，公司的应交税费比期初减少 1.46 亿元，减幅为 98.22%，主要是因为缴纳税费所致。
8、报告期末，公司的预计负债比期初减少 942 万元，减幅为 67.81%，主要是因为子公司和泰房产与其中 7 家（一共 9
家）商铺业主的二审判决已经判决并执行，支付赔偿款 942 万元所致。
9、报告期末，公司的实收资本比期初增加 1.05 亿元，增幅为 30%，主要是本期分配股利所致。
10、报告期末，公司的未分配利润比期初减少 1.26 亿元，减幅为 46.83%，主要是因为分派股票股利以及本报告期内公
司经营亏损所致。
（2）损益表分析： 单位：元 币种：人民币
项目 本年发生 去年同期 今年比去年同期增加 增减比例（%）
一、营业收入 22,054,178.85 32,396,606.45 -10,342,427.60 -31.92
营业税金及附加 929,352.86 -196,370.77 1,125,723.63 573.26
销售费用 410.00 6,889,753.00 -6,889,343.00 -99.99
财务费用 3,236,014.29 10,213,265.02 -6,977,250.73 -68.32
投资收益 208,722.92 4,598,532.10 -4,389,809.18 -95.46
加：营业外收入 1,555,599.00 155,573.91 1,400,025.09 899.91
减: 营业外支出 87,063.99 321,587.77 -234,523.78 -72.93
减:所得税费用 1,780,153.17 571,005.98 1,209,147.19 211.76
说明：
1、报告期内，公司的营业收入较上年同期减少了 1034 万元，减幅为 31.92%，主要原因是（1）出租车营运业务因营运指标
的下调而减少了营运收入；（2）酒店业收入随着世博会的结束而大幅减少；（3）物流园区因重新规划而关闭停车场等业务
所致。
9
上海市天宸股份有限公司 2011 年半年度报告
2、报告期内，公司的营业税金及附加较上年同期增加 113 万，增幅为 573.26%，主要原因是公司在上年同期冲回以前年度
多计提土地增值税 255 万以及营业收入减少而相应减少营业税金及附加所致。
3、报告期内，公司的销售费用较上年同期减少 689 万，减幅为 99.99%，主要是因为公司在上年同期发生房产开发业务而产
生销售费用，本期无房产业务发生。
4、报告期内，公司的财务费用较上年同期减少 698 万，减幅为 68.32%，主要是因为本期银行借款余额比上年同期减少 1.13
亿元而相应减少利息支出所致。
5、报告期内，公司的投资收益较上年同期减少 438 万，减幅为 95.46%，主要是因为上年同期收到绿地集团分配的现金红利
所致。
6、报告期内，公司的营业外收入较上年同期增加 140 万，增幅为 899.91%，主要是因为子公司收到财政返税所致。
7、报告期内，公司的营业外支出较上年同期减少 23 万，减幅为 72.93%，主要是因为上年同期子公司和泰房产支付南通四
建判决款 30 万元所致。
8、报告期内，公司的所得税费用较上年同期增加 121 万，增幅为 211.76%，主要是因为子公司所得税汇算清缴缴纳税款所
致。
（3）现金流量表分析： 单位：元 币种：人民币
项目 本年发生 去年同期 本期比上年同期增加 增减比例（%）
经营活动产生的现金流量净额 186,542,862.56 546,044,685.90 -359,501,823.34 -65.84
投资活动产生的现金流量净额 16,898,917.49 154,776.48 16,744,141.01 10818.27
筹资活动产生的现金流量净额 -6,776,261.23 -299,944,569.66 293,168,308.43 97.74
说明：
1.报告期内，经营活动产生的现金流量净额比上年同期减少 3.6 亿，减幅为 65.84%，主要是因为本期收到售楼尾款 4.3 亿较
上年同期收回的售楼款 6.7 亿减少 2.4 亿，以及本期纳税款约 1.4 亿所致。
2.报告期内，投资活动产生的现金流量净额较上年同期增加 1674 万元，增幅为 10818.31%，主要是因为转让子公司上海金行
建筑工程有限公司收回股权投资款 1540 万所致。
3.报告期内，筹资活动产生的现金流量净额较上年同期增加 2.93 亿，主要是因为上期收到四川北路项目销售款后及时归还
了银行借款，以及本期新增银行借款较上年同期减少 0.95 亿元所致。
(二) 公司主营业务及其经营状况
1、 主营业务分行业、产品情况表 单位:元 币种:人民币
营业收入比 营业成本比
分行业或分 营业利润率 营业利润率比上年同
营业收入 营业成本 上年同期增 上年同期增
产品 (%) 期增减(%)
减(%) 减(%)
分行业
物业 2,888,122.99 1,890,113.75 34.56 4.81 -19.46 增加 19.72 个百分点
运输客运 14,115,964.50 10,462,824.25 25.88 -7.15 -1.15 减少 4.50 个百分点
房地产 1,101,500.00 605,286.40 45.05 -35.27 -9.92 减少 15.46 个百分点
租赁 1,905,573.17 1,921,684.90 -0.85 11.56 83.01 减少 39.37 个百分点
酒店 1,074,129.19 4,022,642.45 -274.50 -80.88 -14.66 减少 290.59 个百分点
停车场 1,862,053.62 -100.00 -77.88
商贸 968,889.00 955,555.56 1.38
合计 22,054,178.85 21,720,160.93 1.51 -31.92 -21.83 减少 12.72 个百分点
1、酒店业去年适逢世博会，今年收入大幅下降，酒店行业的固定成本占总成本比例较高，今年收
入大幅下降，成本下降有限，导致今年的利润率大幅下降。
10
上海市天宸股份有限公司 2011 年半年度报告
2、原停车场地块因规划调整，建筑物于去年末拆除，今年已无营业收入，但尚有部分固定成本发
生。
3、租赁业因房租收入减少，导致营业利润率下降。
2、 主营业务分地区情况
单位:元 币种:人民币
地区 营业收入 营业收入比上年增减(%)
上海地区 20,877,678.85 -31.91
北京地区 1,176,500.00 -32.06
3、 主营业务及其结构发生重大变化的原因说明
1、原停车场地块因规划调整，建筑物于去年末拆除，今年已无营业收入，
2、本年新增商贸业务。
4、 主营业务盈利能力（毛利率）与上年相比发生重大变化的原因说明
酒店业去年适逢世博会，今年收入大幅下降，酒店行业的固定成本占总成本比例较高，今年
收入大幅下降，成本下降有限，导致今年酒店业的毛利率大幅下降。
(三) 公司投资情况
1、 募集资金使用情况
报告期内，公司无募集资金或前期募集资金使用到本期的情况。
2、 非募集资金项目情况
报告期内，公司无非募集资金投资项目。
(四)预测年初至下一报告期期末的累计净利润可能为亏损或者与上年同期相比发生大幅度
变动的警示及说明
由于报告期内公司无房产销售收入，预计年初至下一报告期期末累计净利润为亏损。
六、重要事项
(一) 公司治理的情况
报告期内，公司严格按照《公司法》、《证券法》和中国证监会、上海证券交易所有关法
律、法规的要求，不断完善法人治理结构，健全内控制度。公司董事会各委员会及董、监事，
高级管理人员都能够在日常经营中，严格按照公司现有各项制度规范运作。报告期内公司共
召开 4 次董事会议，2 次监事会议和 2 次股东大会，并于 2011 年 1 月 20 日进行了董事会和
监事会的换届选举，该事项公告于 2011 年 1 月 21 日的《上海证券报》。2011 年 1 月 20 日，
公司第七届董事会第一次会议召开，并成立了新董事会下属的四个专门委员会，进一步完善
和深化了公司法人治理结构、公司内部控制和监督机制，从而能够有效地发挥董事会下设各
专门委员会的指导作用，保证公司科学决策。同时，公司内部董事和高级管理人员加强对各
子公司生产经营的管理，实时调整经营策略，有针对性地提出各种应对措施，真正做到诚实
守信、勤勉尽责。报告期内，公司内控体系得到不断补充和完善，各项内部管理与控制制度
涵盖了财务管理、工程预决算、合同管理等各方面，确保各项工作都有章可循，形成了规范
11
上海市天宸股份有限公司 2011 年半年度报告
的内部控制体系，并得到基本有效的贯彻执行，对公司的经营、管理起到了控制、促进和监
督作用。
在今后的工作中，公司将继续深化治理活动，不断探索、创新和提升公司的治理水平，
促进公司治理制度体系不断完善，规范运作水平进一步提升，有效保障公司持续、健康、协
调发展。
(二) 报告期实施的利润分配方案执行情况
实施 2010 年度利润分配实施方案：2011 年 5 月 16 日公司召开 2010 年年度股东大会，
审议并通过以以 2010 年末的股份总数 352,142,109 股为基数，向全体股东每 10 股送红股 3
股，送股后股本总数为 457,784,742 股。剩余未分配利润 164,290,492.57 元结转下一年度。
股权登记日：2011 年 6 月 8 日，除权日：2011 年 6 月 9 日，新增无限售条件流通股份上市
流通日：2011 年 6 月 10 日，2010 年度的利润分配实施方案已实施完毕。
(三) 报告期内现金分红政策的执行情况
公司章程第一百五十五条明确公司的利润分配政策为：公司的利润分配应重视对投资者
的合理投资回报，利润分配政策应保持连续性和稳定性。公司可以采取现金或者股票方式分
配股利，可以进行中期现金分红。公司当年盈利但未提出现金利润分配预案的，应详细说明
未分红的原因、未用于分红的资金留存公司的用途。
根据公司的实际情况，为满足公司持续发展对资金的需求，本公司 2010 年度未进行现
金分红。
(四) 重大诉讼仲裁事项
单位:元 币种:人民币
诉讼 诉讼(仲
起诉(申 应诉(被 承担连带 诉讼(仲裁) 诉讼(仲裁)涉 诉讼(仲 诉讼(仲裁)审理
仲裁 裁)判决
请)方 申请)方 责任方 基本情况 及金额 裁)进展 结果及影响
类型 执行情况
一审判决结果
为：被告和泰房
玫瑰广场 玫瑰广场衡 产在各判决书生
衡 水 路 水路 206 号 效之日起 10 日
206 号、 -232 号商铺 内向各原告合计
210 号、 业主向上海 应支付商铺差价
216 号、 市虹口区人 损失、商铺租金
上海和泰 房 屋 二审判决
218 号、 民法院起诉 损失、、商铺装修
房地产开 买 卖 二审判决 已生效，
220 号、 要求赔偿餐 22,428,881.57 损失等共计人民
发有限公 合 同 生效 现处于执
222 号、 饮与非餐饮 币 1169.47 万元。
司 纠纷 行阶段。
226 号、 商铺差价款 部分原告及被告
228 号、 及租金、装 就上述判决不
232 号共 修损失共计 服，隧向上海市
九家商铺 约 2300 余 第二中级人民法
业主 万元。 院提起上诉，二
审判决维持原
判。
12
上海市天宸股份有限公司 2011 年半年度报告
要求北京宸
京房地产开
发有限公司
北京宸京 交还靠近乐
北京乐凯 房地产开 民 事 凯 大 厦 的 一审审理
540,000
图片社 发有限公 诉讼 306 平方米 中
司 以 内 的 用
地、支付违
约金暂计为
54 万元。
1、2007 年，本公司全资子公司上海和泰房地产开发有限公司开发的玫瑰广场对外销售
商铺。截止到 2008 年 4 月，玫瑰广场衡水路 206 号-232 号商铺全部顺利销售完毕。销售后，
商铺业主在办理商铺用于餐饮等相关手续时因未符合环保要求（政府规划的变更）而被相关
政府部门拒绝，因而与上海和泰房地产开发有限公司产生纠纷，故至诉。
2010 年 1 月初，玫瑰广场衡水路 206 号-232 号共计九家商铺业主分别向上海市虹口区
人民法院起诉要求赔偿部分购房款（餐饮商铺与非餐饮商铺的市场差价）、赔偿租金及装修
损失等共计人民币 22,428,881.57 元。
2010 年 12 月，上海市虹口区人民法院分别出具了“（2010）虹民三（民）初字第 127、
129、130、131、132、133、134、135、1189 号”共九份民事判决书：被告和泰房产在各判
决书生效之日起 10 日内向各原告合计应支付商铺差价损失人民币 7,770,968.40 元，商铺租
金损失人民币 3,406,736.39 元，商铺装修损失人民币 516,999.92 元。案件受理费共计人民币
221,314.72 元，由原告负担 81,279.94 元，被告负担 140,034.78 元；财产保全费共计人民币
40,000 元，全部由被告负担；鉴定费共计人民币 104,000 元，由原告负担 1,000 元，被告负
担 103,000 元。2011 年 1 月 4 日，和泰房产就上述判决不服，隧向上海市第二中级人民法院
提起上诉。上海市第二中级人民法院经审理后判决均维持一审判决，目前正处于执行阶段。
2、2009 年 12 月 2 日，北京乐凯图片社向北京市宣武区人民法院提交起诉状，请求法
院判令本公司子公司北京宸京房地产开发有限公司交还靠近乐凯大厦的 306 平方米以内的
用地。案件情况为 2004 年 2 月 19 日，北京东发实业有限公司作为甲方，北京义利食品公司
作为乙方，北京宸京房地产公司作为丙方，北京乐凯图片社作为丁方，四方就北京市宣武区
北线阁小区内用地界址问题签订《合同书》一份（以下简称“四方合同”）。合同约定：甲方
开发的乐凯大厦出让给丁方，乙方将其在北线阁地区的厂区出让给丙方，丙方拥有开发权。
鉴于上述情况，乙方指定丙方将靠近乐凯大厦 306 平方米以内的用地交付丁方永久使用。
2007 年 7 月 12 日乐凯图片社与宸京房产签订对上述合同的补充合同，约定：宸京公司将 306
平方米用地最迟于 2008 年 3 月 15 日前交付乐凯图片社永久使用。
2010 年 1 月 22 日，宸京房产向北京市宣武区人民法院（后法院变更为西城区人民法院
审理）递交了起诉状，请求法院判令确认上述的 2004 年 2 月 19 日签订的四方合同和 2007
年 7 月 12 日签订的补充合同书无效。
因宸京房产提起了反诉，故前诉案件中止审理。2010 年 12 月 20 日，北京市西城区人
民法院出具“（2010）宣民初字第 2976 号”《民事判决书》，判决驳回原告宸京房产的诉讼请
求。一审判决后，宸京房产递交了上诉状。2011 年 3 月 18 日，北京市第一中级人民法院出
具“（2011）一中民终字第 02375 号”《民事判决书》，判决驳回上诉，维持原判。
(五) 破产重整相关事项
13
上海市天宸股份有限公司 2011 年半年度报告
本报告期公司无破产重整相关事项。
(六) 公司持有其他上市公司股权、参股金融企业股权情况
1、 证券投资情况
占期末证 报告期
最初投资成本 持有数量 期末账面价
序号 证券品种 证券代码 证券简称 券投资比 损益
（元） （股） 值（元）
例（％） （元）
1 股票 600643 爱建股份 35,000.00 18,551 194,785.50 100 0
合计 35,000.00 / 194,785.50 100 0
2、 持有非上市金融企业股权情况
报告期所有
所持对象 最初投资 持有数量 占该公司股 期末账面 报告期损益 会计核算
者权益变动 股份来源
名称 成本（元） （股） 权比例（%） 价值（元） （元） 科目
（元）
长期股权 投资法人
上海银行 635,900 928,414 635,900 111,409.68 111,409.68
投资 股
合计 635,900 928,414 / 635,900 111,409.68 111,409.68 / /
(七) 报告期内公司收购及出售资产、吸收合并事项
本报告期公司无收购及出售资产、吸收合并事项。
(八) 重大关联交易
本报告期公司无重大关联交易事项。
(九) 重大合同及其履行情况
1、 为公司带来的利润达到公司本期利润总额 10％以上（含 10％）的托管、承包、租赁事
项
(1) 托管情况
本报告期公司无托管事项。
(2) 承包情况
本报告期公司无承包事项。
(3) 租赁情况
本报告期公司无租赁事项。
2、 担保情况
本报告期公司无担保事项。
3、 委托理财及委托贷款情况
(1) 委托理财情况
14
上海市天宸股份有限公司 2011 年半年度报告
本报告期公司无委托理财事项。
(2) 委托贷款情况
本报告期公司无委托贷款事项。
4、 其他重大合同
2010 年 2 月本公司公告，公司全资子公司上海和泰房地产开发有限公司（简称："上海
和泰"）与 AM Shanghai Britto(HK)Limited 签署了《玫瑰广场出售框架协议》，将上海和泰开
发建造的位于上海虹口区四川北路西、虬江支路南，总可售建筑面积为 76,436.69 平方米的
天宸玫瑰广场出售给 AM Shanghai Britto(HK)Limited，该协议交易价款为 14.55 亿元人民币。
公司分别于 2010 年 4 月、10 月和 2011 年 1 月、5 月对此重大合同的进展情况进行了公告。
至 2011 年 5 月上海和泰房地产开发有限公司已收到全部购房款，该合同已全部执行完毕。
(十)承诺事项履行情况
1、 本报告期或持续到报告期内，公司或持股 5%以上股东没有承诺事项。
(1) 截至半年报披露日，是否存在尚未完全履行的业绩承诺：否
(2) 截至半年报披露日，是否存在尚未完全履行的注入资产、资产整合承诺：否
(十一) 聘任、解聘会计师事务所情况
单位:万元 币种:人民币
是否改聘会计师事务所： 否
现聘任
境内会计师事务所名称 立信会计师事务所有限公司
境内会计师事务所报酬 50
境内会计师事务所审计年限 8
(十二) 上市公司及其董事、监事、高级管理人员、公司股东、实际控制人处罚及整改情况
本报告期公司及其董事、监事、高级管理人员、公司股东、实际控制人均未受中国证监会
的稽查、行政处罚、通报批评及证券交易所的公开谴责。
(十三) 其他重大事项的说明
2011 年 4 月 30 日，本公司发布了实际控制人变更的提示性公告，本公司原实际控制人
叶立润、周月华将其持有的本公司第一大股东上海仲盛虹桥企业管理有限公司 100%股权转
让给北京新盛房产开发有限公司。股权转让后，本公司的实际控制人也相应变更为叶立培和
叶茂菁父子，其通过仲盛虹桥持有本公司 25.08%股份。2011 年 5 月 27 日本公司公告，本公
司实际控制人已完成工商行政的变更手续，变更后，本公司的实际控制人为叶立培、叶茂菁，
控股股东仍为上海仲盛虹桥企业管理有限公司。
(十四) 信息披露索引
事项 刊载的报刊名称及版面 刊载日期 刊载的互联网网站及检索路径
上海市天宸股份有限公司第六 《上海证券报》B21 2011 年 1 月 12 日 www.sse.com.cn;www.shstc.com
15
上海市天宸股份有限公司 2011 年半年度报告
届董事会第三十七次会议决议
公告
上海市天宸股份有限公司下属
全资子公司上海和泰房地产开
《上海证券报》B14 2011 年 1 月 21 日 www.sse.com.cn;www.shstc.com
发有限公司重大合同进展公告
三
上海市天宸股份有限公司第七
《上海证券报》B14 2011 年 1 月 21 日 www.sse.com.cn;www.shstc.com
届董事会第一次会议决议公告
上海市天宸股份有限公司第七
《上海证券报》B14 2011 年 1 月 21 日 www.sse.com.cn;www.shstc.com
届监事会第一次会议决议公告
上海市天宸股份有限公司 2011
年度第一次临时股东大会决议 《上海证券报》B14 2011 年 1 月 21 日 www.sse.com.cn;www.shstc.com
公告
上海市天宸股份有限公司 2010
《上海证券报》B26 2011 年 1 月 27 日 www.sse.com.cn;www.shstc.com
年年度业绩预增公告
上海市天宸股份有限公司 2010
《上海证券报》B56 2011 年 3 月 23 日 www.sse.com.cn;www.shstc.com
年年度业绩预告修正公告
上海市天宸股份有限公司第七
届董事会第二次会议决议公告
《上海证券报》50 版 2011 年 4 月 16 日 www.sse.com.cn;www.shstc.com
暨召开 2010 年年度股东大会的
通知
上海市天宸股份有限公司第七
《上海证券报》50 版 2011 年 4 月 16 日 www.sse.com.cn;www.shstc.com
届监事会第二次会议决议公告
上海市天宸股份有限公司关于
《上海证券报》117 版 2011 年 4 月 30 日 www.sse.com.cn;www.shstc.com
实际控制人变更的提示性公告
上海市天宸股份有限公司下属
全资子公司上海和泰房地产开
《上海证券报》B11 2011 年 5 月 5 日 www.sse.com.cn;www.shstc.com
发有限公司重大合同进展公告
四
上海市天宸股份有限公司 2010
《上海证券报》B1 2011 年 5 月 17 日 www.sse.com.cn;www.shstc.com
年年度股东大会决议公告
上海市天宸股份有限公司关于
实际控制人完成工商行政变更 《上海证券报》B32 2011 年 5 月 27 日 www.sse.com.cn;www.shstc.com
的公告
上海市天宸股份有限公司 2010
《上海证券报》B17 2011 年 6 月 2 日 www.sse.com.cn;www.shstc.com
年度利润分配实施方案
上海市天宸股份有限公司第七
《上海证券报》B23 2011 年 6 月 9 日 www.sse.com.cn;www.shstc.com
届董事会第四次会议决议公告
16
上海市天宸股份有限公司 2011 年半年度报告
七、 财务会计报告（未经审计）
(一) 财务报表
合并资产负债表
2011 年 6 月 30 日
编制单位:上海市天宸股份有限公司
单位:元 币种:人民币
项目 附注 期末余额 年初余额
流动资产：
货币资金 451,573,801.99 254,908,283.17
结算备付金
拆出资金
交易性金融资产
应收票据
应收账款 427,281.55 433,881,533.07
预付款项 29,088,080.00 163,241.36
应收保费
应收分保账款
应收分保合同准备金
应收利息
应收股利 5,328,192.90
其他应收款 132,406,216.72 104,761,792.15
买入返售金融资产
存货 33,911,852.36 34,485,424.58
一 年 内 到 期 的非 流 动 资
产
其他流动资产
流动资产合计 647,407,232.62 833,528,467.23
非流动资产：
发放委托贷款及垫款
可供出售金融资产 194,785.50 176,605.52
持有至到期投资
长期应收款
长期股权投资 24,322,196.48 24,546,873.80
投资性房地产 95,375,923.23 97,018,718.44
固定资产 92,853,729.21 94,857,947.37
在建工程 98,675.00 0
工程物资
固定资产清理 640,972.58
生产性生物资产
油气资产
17
上海市天宸股份有限公司 2011 年半年度报告
无形资产 111,178,867.46 112,231,820.08
开发支出
商誉
长期待摊费用
递延所得税资产
其他非流动资产
非流动资产合计 324,665,149.46 328,831,965.21
资产总计 972,072,382.08 1,162,360,432.44
流动负债：
短期借款 181,000,000.00 181,000,000.00
向中央银行借款
吸收存款及同业存放
拆入资金
交易性金融负债
应付票据
应付账款 30,840,460.95 62,069,748.57
预收款项 35,112,798.51 6,183,231.80
卖出回购金融资产款
应付手续费及佣金
应付职工薪酬 2,794,590.21 2,911,775.90
应交税费 2,649,481.35 148,609,878.80
应付利息
应付股利 4,746,412.32 4,747,034.82
其他应付款 46,044,730.25 56,133,832.94
应付分保账款
保险合同准备金
代理买卖证券款
代理承销证券款
一 年 内 到 期 的非 流 动 负
债
其他流动负债
流动负债合计 303,188,473.59 461,655,502.83
非流动负债：
长期借款 5,000,000.00 5,000,000.00
应付债券
长期应付款
专项应付款
预计负债 4,470,245.19 13,886,704.71
递延所得税负债 858,042.35 853,497.35
其他非流动负债
非流动负债合计 10,328,287.54 19,740,202.06
负债合计 313,516,761.13 481,395,704.89
18
上海市天宸股份有限公司 2011 年半年度报告
所有者权益（或股东权益）：
实收资本（或股本） 457,784,742.00 352,142,109.00
资本公积 38,188,098.87 38,174,463.89
减：库存股
专项储备
盈余公积 57,198,029.12 57,198,029.12
一般风险准备
未分配利润 143,514,829.94 269,933,125.28
外币报表折算差额
归 属 于 母 公 司所 有 者 权
696,685,699.93 717,447,727.29
益合计
少数股东权益 -38,130,078.98 -36,482,999.74
所有者权益合计 658,555,620.95 680,964,727.55
负债和所有者权益总
972,072,382.08 1,162,360,432.44
计
法定代表人：叶茂菁 主管会计工作负责人：代峥嵘 会计机构负责人：陈永青
19
上海市天宸股份有限公司 2011 年半年度报告
母公司资产负债表
2011 年 6 月 30 日
编制单位:上海市天宸股份有限公司
单位:元 币种:人民币
项目 附注 期末余额 年初余额
流动资产：
货币资金 369,312,177.09 112,043,097.95
交易性金融资产
应收票据
应收账款 98,495.00 98,495.00
预付款项
应收利息
应收股利 5,328,192.90
其他应收款 528,989,178.87 454,158,837.75
存货
一 年 内 到 期 的非 流 动 资
产
其他流动资产 0.00 90,000,000.00
流动资产合计 898,399,850.96 661,628,623.60
非流动资产：
可供出售金融资产 194,785.50 176,605.52
持有至到期投资
长期应收款
长期股权投资 337,522,196.48 351,246,873.80
投资性房地产 20,840,815.97 21,522,341.87
固定资产 1,422,347.19 1,678,490.75
在建工程
工程物资
固定资产清理
生产性生物资产
油气资产
无形资产 28,607,056.35 28,978,023.11
开发支出
商誉
长期待摊费用
递延所得税资产
其他非流动资产
非流动资产合计 388,587,201.49 403,602,335.05
资产总计 1,286,987,052.45 1,065,230,958.65
流动负债：
短期借款 166,000,000.00 166,000,000.00
交易性金融负债
20
上海市天宸股份有限公司 2011 年半年度报告
应付票据
应付账款 4,797,632.90 4,797,632.90
预收款项 713,199.60 761,199.60
应付职工薪酬 186,201.78 305,165.18
应交税费 209,862.23 482,299.97
应付利息
应付股利 4,746,412.32 4,747,034.82
其他应付款 339,218,454.46 365,094,834.65
一 年 内 到 期 的非 流 动 负
债
其他流动负债
流动负债合计 515,871,763.29 542,188,167.12
非流动负债：
长期借款
应付债券
长期应付款
专项应付款
预计负债
递延所得税负债 39,946.38 35,401.38
其他非流动负债
非流动负债合计 39,946.38 35,401.38
负债合计 515,911,709.67 542,223,568.50
所有者权益（或股东权益）：
实收资本（或股本） 457,784,742.00 352,142,109.00
资本公积 41,048,985.04 41,035,350.06
减：库存股
专项储备
盈余公积 57,198,029.12 57,198,029.12
一般风险准备
未分配利润 215,043,586.62 72,631,901.97
所有者权益（或股东权益）合
771,075,342.78 523,007,390.15
计
负债和所有者权益（或
1,286,987,052.45 1,065,230,958.65
股东权益）总计
法定代表人：叶茂菁 主管会计工作负责人：代峥嵘 会计机构负责人：陈永青
21
上海市天宸股份有限公司 2011 年半年度报告
合并利润表
2011 年 1—6 月
单位:元 币种:人民币
项目 附注 本期金额 上期金额
一、营业总收入 22,054,178.85 32,396,606.45
其中：营业收入 22,054,178.85 32,396,606.45
利息收入
已赚保费
手续费及佣金收入
二、营业总成本 44,374,025.19 65,859,302.91
其中：营业成本 21,720,160.93 27,786,200.90
利息支出
手续费及佣金支出
退保金
赔付支出净额
提取保险合同准备金净额
保单红利支出
分保费用
营业税金及附加 929,352.86 -196,370.77
销售费用 410.00 6,889,753.00
管理费用 18,488,087.11 21,186,454.76
财务费用 3,236,014.29 10,213,265.02
资产减值损失 -20,000.00
加：公允价值变动收益（损失以“－”
号填列）
投资收益（损失以“－”号填列） 208,722.92 4,598,532.10
其中：对联营企业和合营企业的投
资收益
汇兑收益（损失以“－”号填列）
三、营业利润（亏损以“－”号填列） -22,111,123.42 -28,864,164.36
加：营业外收入 1,555,599.00 155,573.91
减：营业外支出 87,063.99 321,587.77
其中：非流动资产处置损失
四、利润总额（亏损总额以“－”号填列） -20,642,588.41 -29,030,178.22
减：所得税费用 1,780,153.17 571,005.98
五、净利润（净亏损以“－”号填列） -22,422,741.58 -29,601,184.20
归属于母公司所有者的净利润 -20,775,662.34 -27,545,366.98
少数股东损益 -1,647,079.24 -2,055,817.22
六、每股收益：
（一）基本每股收益 -0.0454 -0.0782
（二）稀释每股收益 -0.0454 -0.0782
七、其他综合收益 13,634.98 -56,487.79
22
上海市天宸股份有限公司 2011 年半年度报告
八、综合收益总额 -22,409,106.60 -29,657,671.99
归属于母公司所有者的综合收益总额 -20,762,027.36 -27,601,854.77
归属于少数股东的综合收益总额 -1,647,079.24 -2,055,817.22
法定代表人：叶茂菁 主管会计工作负责人：代峥嵘 会计机构负责人：陈永青
母公司利润表
2011 年 1—6 月
单位:元 币种:人民币
项目 附注 本期金额 上期金额
一、营业收入 1,278,048.00 1,214,598.00
减：营业成本 681,525.90 681,525.90
营业税金及附加 147,552.40 947,738.66
销售费用
管理费用 8,254,306.26 9,365,480.59
财务费用 3,139,316.19 8,113,372.30
资产减值损失 -20,000.00
加：公允价值变动收益（损失以“－”
号填列）
投资收益（损失以“－”号填列） 258,998,924.96 6,891,412.09
其中：对联营企业和合营企业的
投资收益
二、营业利润（亏损以“－”号填列） 248,054,272.21 -10,982,107.36
加：营业外收入 204.00 21,069.00
减：营业外支出 158.56
其中：非流动资产处置损失
三、利润总额（亏损总额以“－”号填列） 248,054,317.65 -10,961,038.36
减：所得税费用 82,141.37
四、净利润（净亏损以“－”号填列） 248,054,317.65 -11,043,179.73
五、每股收益：
（一）基本每股收益 0.542 -0.031
（二）稀释每股收益 0.542 -0.031
六、其他综合收益 13,634.98 -56,487.79
七、综合收益总额 248,067,952.63 -11,099,667.52
法定代表人：叶茂菁 主管会计工作负责人：代峥嵘 会计机构负责人：陈永青
23
上海市天宸股份有限公司 2011 年半年度报告
合并现金流量表
2011 年 1—6 月
单位:元 币种:人民币
项目 附注 本期金额 上期金额
一、经营活动产生的现金流
量：
销售商品、提供劳务收到
457,843,774.19 716,332,118.76
的现金
客 户 存 款 和 同业 存 放 款
项净增加额
向 中 央 银 行 借款 净 增 加
额
向 其 他 金 融 机构 拆 入 资
金净增加额
收 到 原 保 险 合同 保 费 取
得的现金
收 到 再 保 险 业务 现 金 净
额
保 户 储 金 及 投资 款 净 增
加额
处 置 交 易 性 金融 资 产 净
增加额
收取利息、手续费及佣金
的现金
拆入资金净增加额
回购业务资金净增加额
收到的税费返还 1,565,096.87 239,433.00
收 到 其 他 与 经营 活 动 有
7,110,906.26 22,628,929.57
关的现金
经营活动现金流入小
466,519,777.32 739,200,481.33
计
购买商品、接受劳务支付
35,853,179.10 24,285,476.84
的现金
客 户 贷 款 及 垫款 净 增 加
额
存 放 中 央 银 行和 同 业 款
项净增加额
支 付 原 保 险 合同 赔 付 款
项的现金
支付利息、手续费及佣金
的现金
支付保单红利的现金
支 付 给 职 工 以及 为 职 工 17,081,227.99 20,484,390.46
24
上海市天宸股份有限公司 2011 年半年度报告
支付的现金
支付的各项税费 151,267,764.96 64,682,389.63
支 付 其 他 与 经营 活 动 有
75,774,742.71 83,703,538.50
关的现金
经营活动现金流出小
279,976,914.76 193,155,795.43
计
经营活动产生的现
186,542,862.56 546,044,685.90
金流量净额
二、投资活动产生的现金流
量：
收回投资收到的现金 15,400,000.00 4,598,532.10
取 得 投 资 收 益收 到 的 现
6,594,743.03 347,480.46
金
处置固定资产、无形资产
和其他长期资产收回的现金 -22,481.50
净额
处 置 子 公 司 及其 他 营 业
单位收到的现金净额
收 到 其 他 与 投资 活 动 有
关的现金
投资活动现金流入小
21,972,261.53 4,946,012.56
计
购建固定资产、无形资产
4,981,997.50 4,791,236.08
和其他长期资产支付的现金
投资支付的现金
质押贷款净增加额
取 得 子 公 司 及其 他 营 业
单位支付的现金净额
支 付 其 他 与 投资 活 动 有
91,346.54
关的现金
投资活动现金流出小
5,073,344.04 4,791,236.08
计
投资活动产生的现
16,898,917.49 154,776.48
金流量净额
三、筹资活动产生的现金流
量：
吸收投资收到的现金
其中：子公司吸收少数股
东投资收到的现金
取得借款收到的现金 115,000,000.00 210,000,000.00
发行债券收到的现金
收 到 其 他 与 筹资 活 动 有
关的现金
25
上海市天宸股份有限公司 2011 年半年度报告
筹资活动现金流入小
115,000,000.00 210,000,000.00
计
偿还债务支付的现金 115,000,000.00 500,000,000.00
分配股利、利润或偿付利
5,662,070.86 8,482,637.06
息支付的现金
其中：子公司支付给少数
股东的股利、利润
支 付 其 他 与 筹资 活 动 有
1,114,190.37 1,461,932.60
关的现金
筹资活动现金流出小
121,776,261.23 509,944,569.66
计
筹资活动产生的现
-6,776,261.23 -299,944,569.66
金流量净额
四、汇率变动对现金及现金等
价物的影响
五、现金及现金等价物净增加
196,665,518.82 246,254,892.72
额
加：期初现金及现金等价
254,908,283.17 89,902,638.57
物余额
六、期末现金及现金等价物余
451,573,801.99 336,157,531.29
额
法定代表人：叶茂菁 主管会计工作负责人：代峥嵘 会计机构负责人：陈永青
母公司现金流量表
2011 年 1—6 月
单位:元 币种:人民币
项目 附注 本期金额 上期金额
一、经营活动产生的现金流
量：
销售商品、提供劳务收到
1,230,048.00 1,166,598.00
的现金
收到的税费返还
收 到 其 他 与 经营 活 动 有
190,107,896.99 250,801,139.17
关的现金
经营活动现金流入小
191,337,944.99 251,967,737.17
计
购买商品、接受劳务支付
9,306.22
的现金
支 付 给 职 工 以及 为 职 工
4,514,026.47 5,691,074.35
支付的现金
支付的各项税费 759,363.41 1,647,434.92
支 付 其 他 与 经营 活 动 有 28,671,068.63 43,846,470.95
26
上海市天宸股份有限公司 2011 年半年度报告
关的现金
经营活动现金流出小
33,944,458.51 51,194,286.44
计
经营活动产生的现
157,393,486.48 200,773,450.73
金流量净额
二、投资活动产生的现金流
量：
收回投资收到的现金 100,000,000.00
取 得 投 资 收 益收 到 的 现
4,788,898.87 6,891,412.09
金
处置固定资产、无形资产
和其他长期资产收回的现金 21,000.00
净额
处 置 子 公 司 及其 他 营 业
单位收到的现金净额
收 到 其 他 与 投资 活 动 有
关的现金
投资活动现金流入小
104,788,898.87 6,912,412.09
计
购建固定资产、无形资产
752,780.58
和其他长期资产支付的现金
投资支付的现金 90,000,000.00
取 得 子 公 司 及其 他 营 业
单位支付的现金净额
支 付 其 他 与 投资 活 动 有
关的现金
投资活动现金流出小
90,752,780.58
计
投资活动产生的现
104,788,898.87 -83,840,368.49
金流量净额
三、筹资活动产生的现金流
量：
吸收投资收到的现金
取得借款收到的现金 115,000,000.00 190,000,000.00
发行债券收到的现金
收 到 其 他 与 筹资 活 动 有
关的现金
筹资活动现金流入小
115,000,000.00 190,000,000.00
计
偿还债务支付的现金 115,000,000.00 160,000,000.00
分配股利、利润或偿付利
3,799,115.84 7,260,289.25
息支付的现金
支 付 其 他 与 筹资 活 动 有 1,114,190.37 1,094,150.00
27
上海市天宸股份有限公司 2011 年半年度报告
关的现金
筹资活动现金流出小
119,913,306.21 168,354,439.25
计
筹资活动产生的现
-4,913,306.21 21,645,560.75
金流量净额
四、汇率变动对现金及现金等
价物的影响
五、现金及现金等价物净增加
257,269,079.14 138,578,642.99
额
加：期初现金及现金等价
112,043,097.95 32,186,073.99
物余额
六、期末现金及现金等价物余
369,312,177.09 170,764,716.98
额
法定代表人：叶茂菁 主管会计工作负责人：代峥嵘 会计机构负责人：陈永青
28
上海市天宸股份有限公司 2011 年半年度报告
合并所有者权益变动表
2011 年 1—6 月
单位:元 币种:人民币
本期金额
归属于母公司所有者权益
项目 所有者权益合
实收资本 减：库 专项储 一般风 少数股东权益
资本公积 盈余公积 未分配利润 其他 计
（或股本） 存股 备 险准备
一、上年年末
352,142,109.00 38,174,463.89 57,198,029.12 269,933,125.28 -36,482,999.74 680,964,727.55
余额
加：会
计政策变更
前
期差错更正
其
他
二、本年年初
352,142,109.00 38,174,463.89 57,198,029.12 269,933,125.28 -36,482,999.74 680,964,727.55
余额
三、本期增减
变动金额（减
105,642,633.00 13,634.98 -126,418,295.34 -1,647,079.24 -22,409,106.60
少以“－”号
填列）
（一）净利润 -20,775,662.34 -1,647,079.24 -22,422,741.58
（二）其他综
13,634.98 13,634.98
合收益
上述（一）和
13,634.98 -20,775,662.34 -1,647,079.24 -22,409,106.60
（二）小计
（三）所有者
投入和减少
资本
1．所有者投
入资本
2．股份支付
计入所有者
权益的金额
3．其他
（四）利润分
105,642,633 -105,642,633
配
1．提取盈余
公积
2．提取一般
风险准备
3．对所有者
105,642,633 -105,642,633
（或股东）的
29
上海市天宸股份有限公司 2011 年半年度报告
分配
4．其他
（五）所有者
权益内部结
转
1．资本公积
转增资本（或
股本）
2．盈余公积
转增资本（或
股本）
3．盈余公积
弥补亏损
4．其他
（六）专项储
备
1．本期提取
2．本期使用
（七）其他
四、本期期末
457,784,742.00 38,188,098.87 57,198,029.12 143,514,829.94 -38,130,078.98 658,555,620.95
余额
单位:元 币种:人民币
上年同期金额
归属于母公司所有者权益
一
专 般
项目 少数股东权 所有者权益合
实收资本（或 减：库 项 风
资本公积 盈余公积 未分配利润 其他 益 计
股本） 存股 储 险
备 准
备
一、上年年末余
352,142,109.00 71,775,074.33 57,198,029.12 115,442,423.62 32,952,021.94 629,509,658.01
额
加：
会计政策变更
前期
差错更正
其他
二、本年年初余
352,142,109.00 71,775,074.33 57,198,029.12 115,442,423.62 32,952,021.94 629,509,658.01
额
三、本期增减变
动金额（减少以 -56,487.79 -38,109,630.25 -2,055,817.22 -40,221,935.26
“－”号填列）
30
上海市天宸股份有限公司 2011 年半年度报告
（一）净利润 -27,545,366.98 -2,055,817.22 -29,601,184.20
（二）其他综合
-56,487.79 -56,487.79
收益
上述（一）和（二）
-56,487.79 -27,545,366.98 -2,055,817.22 -29,657,671.99
小计
（三）所有者投
入和减少资本
1．所有者投入资
本
2．股份支付计入
所有者权益的金
额
3．其他
（四）利润分配 -10,564,263.27 -10,564,263.27
1．提取盈余公积
2．提取一般风险
准备
3．对所有者（或
-10,564,263.27 -10,564,263.27
股东）的分配
4．其他
（五）所有者权
益内部结转
1．资本公积转增
资本（或股本）
2．盈余公积转增
资本（或股本）
3．盈余公积弥补
亏损
4．其他
（六）专项储备
1．本期提取
2．本期使用
（七）其他
四、本期期末余
352,142,109.00 71,718,586.54 57,198,029.12 77,332,793.37 30,896,204.72 589,287,722.75
额
法定代表人：叶茂菁 主管会计工作负责人：代峥嵘 会计机构负责人：陈永青
31
上海市天宸股份有限公司 2011 年半年度报告
母公司所有者权益变动表
2011 年 1—6 月
单位:元 币种:人民币
本期金额
一
专 般
减：
项目 实收资本（或股 项 风
资本公积 库存 盈余公积 未分配利润 所有者权益合计
本） 储 险
股
备 准
备
一、上年年末
352,142,109.00 41,035,350.06 57,198,029.12 72,631,901.97 523,007,390.15
余额
加：会
计政策变更
前
期差错更正
其
他
二、本年年初
352,142,109.00 41,035,350.06 57,198,029.12 72,631,901.97 523,007,390.15
余额
三、本期增减
变动金额（减
105,642,633 13,634.98 142,411,684.65 248,067,952.63
少以“－”号
填列）
（一）净利润 248,054,317.65 248,054,317.65
（二）其他综
13,634.98 13,634.98
合收益
上述（一）和
13,634.98 248,054,317.65 248,067,952.63
（二）小计
（三）所有者
投入和减少
资本
1．所有者投
入资本
2．股份支付
计入所有者
权益的金额
3．其他
（四）利润分
105,642,633 -105,642,633
配
1．提取盈余
公积
2. 提 取 一 般
32
上海市天宸股份有限公司 2011 年半年度报告
风险准备
3．对所有者
（或股东）的 105,642,633 -105,642,633
分配
4．其他
（五）所有者
权益内部结
转
1．资本公积
转增资本（或
股本）
2．盈余公积
转增资本（或
股本）
3．盈余公积
弥补亏损
4．其他
（六）专项储
备
1．本期提取
2．本期使用
（七）其他
四、本期期末
457,784,742.00 41,048,985.04 57,198,029.12 215,043,586.62 771,075,342.78
余额
单位:元 币种:人民币
上年同期金额
项目 实收资本 减：库 专项储 一般风
资本公积 盈余公积 未分配利润 所有者权益合计
（或股本） 存股 备 险准备
一、上年年末余
352,142,109.00 41,063,872.22 57,198,029.12 89,483,221.22 539,887,231.56
额
加：会计
政策变更
前期
差错更正
其他
二、本年年初余
352,142,109.00 41,063,872.22 57,198,029.12 89,483,221.22 539,887,231.56
额
三、本期增减变
动金额（减少以 -56,487.79 -21,607,443.00 -21,663,930.79
“－”号填列）
（一）净利润 -11,043,179.73 -11,043,179.73
33
上海市天宸股份有限公司 2011 年半年度报告
（二）其他综合
-56,487.79 -56,487.79
收益
上述（一）和
-56,487.79 -11,043,179.73 -11,099,667.52
（二）小计
（三）所有者投
入和减少资本
1．所有者投入
资本
2．股份支付计
入所有者权益
的金额
3．其他
（四）利润分配 -10,564,263.27 -10,564,263.27
1．提取盈余公
积
2. 提 取 一 般 风
险准备
3．对所有者（或
-10,564,263.27 -10,564,263.27
股东）的分配
4．其他
（五）所有者权
益内部结转
1．资本公积转
增资本（或股
本）
2．盈余公积转
增资本（或股
本）
3．盈余公积弥
补亏损
4．其他
（六）专项储备
1．本期提取
2．本期使用
（七）其他
四、本期期末余
352,142,109.00 41,007,384.43 57,198,029.12 67,875,778.22 518,223,300.77
额
法定代表人：叶茂菁 主管会计工作负责人：代峥嵘 会计机构负责人：陈永青
34
上海市天宸股份有限公司 2011 年半年度报告
(二) 公司概况
上海市天宸股份有限公司（以下简称“本公司”或“公司”）系于 1992 年 5 月经上海市农业
委员会沪农委(92)第 107 号文批准，采用公开募集方式设立的股份有限公司。公司的企业法
人营业执照注册号：310000000003602，公司股票于 1992 年 11 月在上海证券交易所上市交
易。
2006 年 3 月 20 日公司股权分置改革相关股东大会决议通过：公司非流通股股东为使其持有
的本公司非流通股获得流通权而向本公司流通股股东支付的对价为：流通股股东每持有 10
股将获得 3.3 股的股份对价。实施上述送股对价后，公司股份总数不变，股份结构发生相应
变化。
2009 年 4 月 1 日，上海仲盛虹桥房地产开发有限公司持有公司的 48,278,533 股有限售条件
股上市流通，变为无限售条件股。公司股份已全部为无限售条件股。
根据公司 2010 年度股东大会决议，本公司以 2010 年 12 月 31 日的总股本 352,142,109 股为
基数，向全体股东每 10 股送 3 股，送股数总额为 105,642,633 股，送股后股本总数为
457,784,742 股。
截止 2011 年 6 月 30 日，股本总数为 457,784,742 股，公司注册地为上海市浦东新区康士路
17 号，总部办公地址为上海市长宁区仙霞路 8 号 29 楼，经营范围为：实业投资、信息网络
安全产品开发、国内贸易（除专项规定）、房地产开发经营。
(三) 公司主要会计政策、会计估计和前期差错：
1、 财务报表的编制基础：
本公司财务报表以持续经营为编制基础。
2、 遵循企业会计准则的声明：
本公司所编制的财务报表符合企业会计准则的要求，真实、完整地反映了公司的财务状况、
经营成果、股东权益变动和现金流量等有关信息。
3、 会计期间：
本公司会计年度自公历 1 月 1 日起至 12 月 31 日止。
4、 记账本位币：
本公司的记账本位币为人民币。
5、 同一控制下和非同一控制下企业合并的会计处理方法
1、 同一控制下企业合并
本公司在企业合并中取得的资产和负债，按照合并日在被合并方的账面价值计量。在合并中
取得的净资产账面价值与支付的合并对价账面价值（或发行股份面值总额）的差额，调整资
本公积，资本公积不足冲减的，调整留存收益。
本公司为进行企业合并而发生的各项直接相关费用，包括为进行企业合并而支付的审计费
用、评估费用、法律服务费等，于发生时计入当期损益。
企业合并中发行权益性证券发生的手续费、佣金等，抵减权益性证券溢价收入，溢价收入不
足冲减的，冲减留存收益。
被合并各方采用的会计政策与本公司不一致的，本公司在合并日按照本公司会计政策进行调
整，在此基础上按照企业会计准则规定确认。
35
上海市天宸股份有限公司 2011 年半年度报告
2、 非同一控制下的企业合并
本公司在购买日对作为企业合并对价付出的资产、发生或承担的负债按照公允价值计量。公
允价值与其账面价值的差额，计入当期损益。
本公司在购买日对合并成本进行分配。
本公司对合并成本大于合并中取得的被购买方可辨认净资产公允价值份额的差额，确认为商
誉；合并成本小于合并中取得的被购买方可辨认净资产公允价值份额的差额，计入当期损益。
企业合并中取得的被购买方除无形资产外的其他各项资产（不仅限于被购买方原已确认的资
产），其所带来的经济利益很可能流入本公司且公允价值能够可靠计量的，单独确认并按公
允价值计量；公允价值能够可靠计量的无形资产，单独确认为无形资产并按公允价值计量；
取得的被购买方除或有负债以外的其他各项负债，履行有关义务很可能导致经济利益流出本
公司且公允价值能够可靠计量的，单独确认并按照公允价值计量；取得的被购买方或有负债，
其公允价值能可靠计量的，单独确认为负债并按照公允价值计量。
6、 合并财务报表的编制方法：
(1) 本公司合并财务报表的合并范围以控制为基础确定，所有子公司均纳入合并财务报表。
所有纳入合并财务报表合并范围的子公司所采用的会计政策、会计期间与本公司一致，如子
公司采用的会计政策、会计期间与本公司不一致的，在编制合并财务报表时，按本公司的会
计政策、会计期间进行必要的调整。
合并财务报表以本公司及子公司的财务报表为基础，根据其他有关资料，按照权益法调整对
子公司的长期股权投资后，由本公司编制。
合并财务报表时抵销本公司与各子公司、各子公司相互之间发生的内部交易对合并资产负债
表、合并利润表、合并现金流量表、合并所有者权益变动表的影响。
子公司少数股东分担的当期亏损超过了少数股东在该子公司期初所有者权益中所享有份额
而形成的余额，冲减少数股东权益。
在报告期内，若因同一控制下企业合并增加子公司的，则调整合并资产负债表的期初数；将
子公司合并当期期初至报告期末的收入、费用、利润纳入合并利润表；将子公司合并当期期
初至报告期末的现金流量纳入合并现金流量表。
在报告期内，若因非同一控制下企业合并增加子公司的，则不调整合并资产负债表期初数；
将子公司自购买日至报告期末的收入、费用、利润纳入合并利润表；该子公司自购买日至报
告期末的现金流量纳入合并现金流量表。
在报告期内，本公司处置子公司，则该子公司期初至处置日的收入、费用、利润纳入合并利
润表；该子公司期初至处置日的现金流量纳入合并现金流量表。
7、 现金及现金等价物的确定标准：
在编制现金流量表时，将本公司库存现金以及可以随时用于支付的存款确认为现金。将同时
具备期限短（从购买日起三个月内到期）、流动性强、易于转换为已知现金、价值变动风险
很小四个条件的投资，确定为现金等价物。
8、 外币业务和外币报表折算：
1、 外币业务
外币业务采用交易发生日的即期汇率作为折算汇率折合成人民币记账。
外币货币性项目余额按资产负债表日即期汇率折算，由此产生的汇兑差额，除属于与购建符
合资本化条件的资产相关的外币专门借款产生的汇兑差额按照借款费用资本化的原则处理
外，均计入当期损益。以历史成本计量的外币非货币性项目，仍采用交易发生日的即期汇率
折算，不改变其记账本位币金额。以公允价值计量的外币非货币性项目，采用公允价值确定
36
上海市天宸股份有限公司 2011 年半年度报告
日的即期汇率折算，由此产生的汇兑差额计入当期损益或资本公积。
2、 外币财务报表的折算
资产负债表中的资产和负债项目，采用资产负债表日的即期汇率折算；所有者权益项目除"
未分配利润"项目外，其他项目采用发生时的即期汇率折算。利润表中的收入和费用项目，
采用交易发生日的即期汇率折算。按照上述折算产生的外币财务报表折算差额，在资产负债
表所有者权益项目下单独列示。
处置境外经营时，将资产负债表中所有者权益项目下列示的、与该境外经营相关的外币财务
报表折算差额，自所有者权益项目转入处置当期损益；部分处置境外经营的，按处置的比例
计算处置部分的外币财务报表折算差额，转入处置当期损益。
9、 金融工具：
金融工具包括金融资产、金融负债和权益工具。
1、 金融工具的分类
管理层按照取得持有金融资产和承担金融负债的目的，将其划分为：以公允价值计量且其变
动计入当期损益的金融资产或金融负债，包括交易性金融资产或金融负债（和直接指定为以
公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产或金融负债）；持有至到期投资；应收款项；
可供出售金融资产；其他金融负债等。
2、 金融工具的确认依据和计量方法
（1）以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产（金融负债）
取得时以公允价值（扣除已宣告但尚未发放的现金股利或已到付息期但尚未领取的债券利
息）作为初始确认金额，相关的交易费用计入当期损益。
持有期间将取得的利息或现金股利确认为投资收益，期末将公允价值变动计入当期损益。
处置时，其公允价值与初始入账金额之间的差额确认为投资收益，同时调整公允价值变动损
益。
（2）持有至到期投资
取得时按公允价值（扣除已到付息期但尚未领取的债券利息）和相关交易费用之和作为初始
确认金额。
持有期间按照摊余成本和实际利率计算确认利息收入，计入投资收益。实际利率在取得时确
定，在该预期存续期间或适用的更短期间内保持不变。
处置时，将所取得价款与该投资账面价值之间的差额计入投资收益。
（3）应收款项
公司对外销售商品或提供劳务形成的应收债权，以及公司持有的其他企业的不包括在活跃市
场上有报价的债务工具的债权，包括应收账款、其他应收款等，以向购货方应收的合同或协
议价款作为初始确认金额；具有融资性质的，按其现值进行初始确认。
收回或处置时，将取得的价款与该应收款项账面价值之间的差额计入当期损益。
（4）可供出售金融资产
取得时按公允价值（扣除已宣告但尚未发放的现金股利或已到付息期但尚未领取的债券利
息）和相关交易费用之和作为初始确认金额。
持有期间将取得的利息或现金股利确认为投资收益。期末以公允价值计量且将公允价值变动
37
上海市天宸股份有限公司 2011 年半年度报告
计入资本公积（其他资本公积）。
处置时，将取得的价款与该金融资产账面价值之间的差额，计入投资损益；同时，将原直接
计入所有者权益的公允价值变动累计额对应处置部分的金额转出，计入投资损益。
（5）其他金融负债
按其公允价值和相关交易费用之和作为初始确认金额。采用摊余成本进行后续计量。
3、 金融资产转移的确认依据和计量方法
公司发生金融资产转移时，如已将金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬转移给转入方，
则终止确认该金融资产；如保留了金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬的，则不终止确
认该金融资产。
在判断金融资产转移是否满足上述金融资产终止确认条件时，采用实质重于形式的原则。公
司将金融资产转移区分为金融资产整体转移和部分转移。金融资产整体转移满足终止确认条
件的，将下列两项金额的差额计入当期损益：
（1）所转移金融资产的账面价值；
（2）因转移而收到的对价，与原直接计入所有者权益的公允价值变动累计额（涉及转移的
金融资产为可供出售金融资产的情形）之和。
金融资产部分转移满足终止确认条件的，将所转移金融资产整体的账面价值，在终止确认部
分和未终止确认部分之间，按照各自的相对公允价值进行分摊，并将下列两项金额的差额计
入当期损益：
（1）终止确认部分的账面价值；
（2）终止确认部分的对价，与原直接计入所有者权益的公允价值变动累计额中对应终止确
认部分的金额（涉及转移的金融资产为可供出售金融资产的情形）之和。
金融资产转移不满足终止确认条件的，继续确认该金融资产，所收到的对价确认为一项金融
负债。
4、 金融负债终止确认条件
金融负债的现时义务全部或部分已经解除的，则终止确认该金融负债或其一部分；本公司若
与债权人签定协议，以承担新金融负债方式替换现存金融负债，且新金融负债与现存金融负
债的合同条款实质上不同的，则终止确认现存金融负债，并同时确认新金融负债。
对现存金融负债全部或部分合同条款作出实质性修改的，则终止确认现存金融负债或其一部
分，同时将修改条款后的金融负债确认为一项新金融负债。
金融负债全部或部分终止确认时，终止确认的金融负债账面价值与支付对价（包括转出的非
现金资产或承担的新金融负债）之间的差额，计入当期损益。
本公司若回购部分金融负债的，在回购日按照继续确认部分与终止确认部分的相对公允价
值，将该金融负债整体的账面价值进行分配。分配给终止确认部分的账面价值与支付的对价
（包括转出的非现金资产或承担的新金融负债）之间的差额，计入当期损益。
5、 金融资产和金融负债公允价值的确定方法
本公司采用公允价值计量的金融资产和金融负债全部直接参考活跃市场中的报价。
38
上海市天宸股份有限公司 2011 年半年度报告
6、 金融资产（不含应收款项）减值准备计提
（1）可供出售金融资产的减值准备：
期末如果可供出售金融资产的公允价值发生较大幅度下降，或在综合考虑各种相关因素后，
预期这种下降趋势属于非暂时性的，就认定其已发生减值，将原直接计入所有者权益的公允
价值下降形成的累计损失一并转出，确认减值损失。
（2）持有至到期投资的减值准备：
持有至到期投资减值损失的计量比照应收款项减值损失计量方法处理。
10、 应收款项：
(1) 单项金额重大并单项计提坏账准备的应收款项：
单项金额重大的具体标准为：金额在 200 万元及以上的应
单项金额重大的判断依据或金额标准
收款项
单独进行减值测试，按预计未来现金流量现值低于其账面
价值的差额计提坏账准备，计入当期损益。单独测试未发
单项金额重大并单项计提坏账准备的计提方法
生减值的应收款项，将其归入关联方组合或帐龄组合计提
坏账准备。
(2) 按组合计提坏账准备应收款项：
确定组合的依据：
组合名称 依据
关联方组合 按关联方划分组合
除关联方组合及单项金额重大并已单项计提坏账准备的
账龄组合
应收款项之外，其余应收款项按账龄划分组合
按组合计提坏账准备的计提方法：
组合名称 计提方法
关联方组合 其他方法
账龄组合 账龄分析法
组合中，采用账龄分析法计提坏账准备的：
账龄 应收账款计提比例说明 其他应收款计提比例说明
1 年以内（含 1 年） 0 0
1－2 年 5% 5%
2－3 年 5% 5%
3－4 年 8% 8%
4－5 年 8% 8%
5 年以上 100% 100%
组合中，采用其他方法计提坏账准备的：
组合名称 方法说明
单独进行减值测试，如有客观证据表明发生了减值，按预
关联方组合 计未来现金流量现值低于其账面价值的差额，确认减值损
失，计提坏账准备。如经测试未发现减值，不计提坏账准
39
上海市天宸股份有限公司 2011 年半年度报告
备。
(3) 单项金额虽不重大但单项计提坏账准备的应收账款：
单项计提坏账准备的理由 账龄时间较长且存在客观证据表明发生了减值。
根据预计未来现金流量现值低于其账面价值的差额，确认
坏账准备的计提方法
减值损失，计提坏账准备
11、 存货：
(1) 存货的分类
存货分类为：原材料、库存商品、在产品、开发成本、开发产品。
(2) 发出存货的计价方法
加权平均法
(3) 存货可变现净值的确定依据及存货跌价准备的计提方法
期末对存货进行全面清查后，按存货的成本与可变现净值孰低提取或调整存货跌价准备。
产成品、库存商品和用于出售的材料等直接用于出售的商品存货，在正常生产经营过程中，
以该存货的估计售价减去估计的销售费用和相关税费后的金额，确定其可变现净值；需要经
过加工的材料存货，在正常生产经营过程中，以所生产的产成品的估计售价减去至完工时估
计将要发生的成本、估计的销售费用和相关税费后的金额，确定其可变现净值；为执行销售
合同或者劳务合同而持有的存货，其可变现净值以合同价格为基础计算，若持有存货的数量
多于销售合同订购数量的，超出部分的存货的可变现净值以一般销售价格为基础计算。
期末按照单个存货项目计提存货跌价准备；但对于数量繁多、单价较低的存货，按照存货类
别计提存货跌价准备；与在同一地区生产和销售的产品系列相关、具有相同或类似最终用途
或目的，且难以与其他项目分开计量的存货，则合并计提存货跌价准备。
以前减记存货价值的影响因素已经消失的，减记的金额予以恢复，并在原已计提的存货跌价
准备金额内转回，转回的金额计入当期损益。
(4) 存货的盘存制度
永续盘存制
(5) 低值易耗品和包装物的摊销方法
1) 低值易耗品
一次摊销法
2) 包装物
一次摊销法
6、 开发用土地的核算方法
纯土地开发项目，其费用支出单独构成土地开发成本；
连同房产整体开发的项目，其费用可分清负担对象的，一般按实际面积分摊记入商品房成本。
7、 公共配套设施费用的核算方法
不能有偿转让的公共配套设施：按受益比例确定标准分配计入商品房成本；
40
上海市天宸股份有限公司 2011 年半年度报告
能有偿转让的公共配套设施：以各配套设施项目作为成本核算对象，归集所发生的成本。
8、 维修基金的核算方法
按《上海市商品住宅维修基金管理办法》及其他各地的维修基金管理办法提取维修基金，计
入开发成本。
9、 质量保证金的核算办法
按土建、安装等工程合同中规定的质量保证金的留成比例、支付期限、从应支付的土建安装
工程款中预留扣下。在保修期内由于质量而发生的维修费用，在此扣除列支，保修期结束后
清算。
12、 长期股权投资：
(1) 投资成本确定
1、 初始投资成本确定
（1）企业合并形成的长期股权投资
同一控制下的企业合并：公司以支付现金、转让非现金资产或承担债务方式以及以发行权益
性证券作为合并对价的，在合并日按照取得被合并方所有者权益账面价值的份额作为长期股
权投资的初始投资成本。长期股权投资初始投资成本与支付合并对价之间的差额，调整资本
公积；资本公积不足冲减的，调整留存收益。合并发生的各项直接相关费用，包括为进行合
并而支付的审计费用、评估费用、法律服务费用等，于发生时计入当期损益。
非同一控制下的企业合并：合并成本为购买日购买方为取得对被购买方的控制权而付出的资
产、发生或承担的负债以及发行的权益性证券的公允价值，以及为企业合并而发生的各项直
接相关费用。通过多次交换交易分步实现的企业合并，合并成本为每一单项交易成本之和。
在合并合同中对可能影响合并成本的未来事项作出约定的，购买日如果估计未来事项很可能
发生并且对合并成本的影响金额能够可靠计量的，也计入合并成本。
（2）其他方式取得的长期股权投资
以支付现金方式取得的长期股权投资，按照实际支付的购买价款作为初始投资成本。
以发行权益性证券取得的长期股权投资，按照发行权益性证券的公允价值作为初始投资成
本。
投资者投入的长期股权投资，按照投资合同或协议约定的价值（扣除已宣告但尚未发放的现
金股利或利润）作为初始投资成本，但合同或协议约定价值不公允的除外。
在非货币性资产交换具备商业实质和换入资产或换出资产的公允价值能够可靠计量的前提
下，非货币性资产交换换入的长期股权投资以换出资产的公允价值为基础确定其初始投资成
本，除非有确凿证据表明换入资产的公允价值更加可靠；不满足上述前提的非货币性资产交
换，以换出资产的账面价值和应支付的相关税费作为换入长期股权投资的初始投资成本。
通过债务重组取得的长期股权投资，其初始投资成本按照公允价值为基础确定。
(2) 后续计量及损益确认方法
（1）后续计量
公司对子公司的长期股权投资，采用成本法核算，编制合并财务报表时按照权益法进行调整。
对被投资单位不具有共同控制或重大影响，并且在活跃市场中没有报价、公允价值不能可靠
计量的长期股权投资，采用成本法核算。
41
上海市天宸股份有限公司 2011 年半年度报告
对被投资单位具有共同控制或重大影响的长期股权投资，采用权益法核算。初始投资成本大
于投资时应享有被投资单位可辨认净资产公允价值份额的差额，不调整长期股权投资的初始
投资成本；初始投资成本小于投资时应享有被投资单位可辨认净资产公允价值份额的差额，
计入当期损益。
被投资单位除净损益以外所有者权益其他变动的处理：对于被投资单位除净损益以外所有者
权益的其他变动，在持股比例不变的情况下，公司按照持股比例计算应享有或承担的部分，
调整长期股权投资的账面价值，同时增加或减少资本公积（其他资本公积）。
（2）损益确认
成本法下，除取得投资时实际支付的价款或对价中包含的已宣告但尚未发放的现金股利或利
润外，公司按照享有被投资单位宣告发放的现金股利或利润确认投资收益。
权益法下，在被投资单位账面净利润的基础上考虑：被投资单位与本公司采用的会计政策及
会计期间不一致，按本公司的会计政策及会计期间对被投资单位财务报表进行调整；以取得
投资时被投资单位固定资产、无形资产的公允价值为基础计提的折旧额或摊销额以及有关资
产减值准备金额等对被投资单位净利润的影响；对本公司与联营企业及合营企业之间发生的
未实现内部交易予以抵销等事项的适当调整后，确认应享有或应负担被投资单位的净利润或
净亏损。
在公司确认应分担被投资单位发生的亏损时，按照以下顺序进行处理：首先，冲减长期股权
投资的账面价值。其次，长期股权投资的账面价值不足以冲减的，以其他实质上构成对被投
资单位净投资的长期权益账面价值为限继续确认投资损失，冲减长期应收项目等的账面价
值。最后，经过上述处理，按照投资合同或协议约定企业仍承担额外义务的，按预计承担的
义务确认预计负债，计入当期投资损失。被投资单位以后期间实现盈利的，公司在扣除未确
认的亏损分担额后，按与上述相反的顺序处理，减记已确认预计负债的账面余额、恢复其他
实质上构成对被投资单位净投资的长期权益及长期股权投资的账面价值，同时确认投资收
益。
(3) 确定对被投资单位具有共同控制、重大影响的依据
按照合同约定对某项经济活动所共有的控制，仅在与该项经济活动相关的重要财务和经营决
策需要分享控制权的投资方一致同意时存在，则视为与其他方对被投资单位实施共同控制；
对一个企业的财务和经营决策有参与决策的权力，但并不能够控制或者与其他方一起共同控
制这些政策的制定，则视为投资企业能够对被投资单位施加重大影响。
(4) 减值测试方法及减值准备计提方法
重大影响以下的、在活跃市场中没有报价、公允价值不能可靠计量的长期股权投资，其减值
损失是根据其账面价值与按类似金融资产当时市场收益率对未来现金流量折现确定的现值
之间的差额进行确定。
除因企业合并形成的商誉以外的存在减值迹象的其他长期股权投资，如果可收回金额的计量
结果表明，该长期股权投资的可收回金额低于其账面价值的，将差额确认为减值损失。
因企业合并形成的商誉，无论是否存在减值迹象，每年都进行减值测试。
长期股权投资减值损失一经确认，不再转回。
13、 投资性房地产：
42
上海市天宸股份有限公司 2011 年半年度报告
投资性房地产是指为赚取租金或资本增值，或两者兼有而持有的房地产，包括已出租的土地
使用权、持有并准备增值后转让的土地使用权、已出租的建筑物。
公司对现有投资性房地产采用成本模式计量。对按照成本模式计量的投资性房地产－出租用
建筑物采用与本公司固定资产相同的折旧政策，出租用土地使用权按与无形资产相同的摊销
政策。
公司对存在减值迹象的，估计其可收回金额，可收回金额低于其账面价值的，确认相应的减
值损失。
投资性房地产减值损失一经确认，不再转回。
14、 固定资产：
(1) 固定资产确认条件、计价和折旧方法：
固定资产是指为生产商品、提供劳务、出租或经营管理而持有的，使用年限超过一年，单位
价值较高的有形资产。
固定资产以取得时的实际成本入账，并从其达到预定可使用状态的次月起，采用直线法(年
限平均法)提取折旧。
(2) 各类固定资产的折旧方法：
类别 折旧年限（年） 残值率（%） 年折旧率（%）
房屋及建筑物 20-30 4 3.20-4.80
机器设备 10 4 9.60
电子设备 5 4 19.20
运输设备 5 4 19.20
(3) 固定资产的减值测试方法、减值准备计提方法
公司在每期末判断固定资产是否存在可能发生减值的迹象。
固定资产存在减值迹象的，估计其可收回金额。可收回金额根据固定资产的公允价值减去处
置费用后的净额与固定资产预计未来现金流量的现值两者之间较高者确定。
当固定资产的可收回金额低于其账面价值的，将固定资产的账面价值减记至可收回金额，减
记的金额确认为固定资产减值损失，计入当期损益，同时计提相应的固定资产减值准备。
固定资产减值损失确认后，减值固定资产的折旧在未来期间作相应调整，以使该固定资产在
剩余使用寿命内，系统地分摊调整后的固定资产账面价值（扣除预计净残值）。
固定资产的减值损失一经确认，在以后会计期间不再转回。
有迹象表明一项固定资产可能发生减值的，企业以单项固定资产为基础估计其可收回金额。
企业难以对单项固定资产的可收回金额进行估计的，以该固定资产所属的资产组为基础确定
资产组的可收回金额。
(4) 融资租入固定资产的认定依据、计价方法
公司与租赁方所签订的租赁协议条款中规定了下列条件之一的，确认为融资租入资产：
（1）租赁期满后租赁资产的所有权归属于本公司；
（2）公司具有购买资产的选择权，购买价款远低于行使选择权时该资产的公允价值；
（3）租赁期占所租赁资产使用寿命的大部分；
（4）租赁开始日的最低租赁付款额现值，与该资产的公允价值不存在较大的差异。
公司在承租开始日，将租赁资产公允价值与最低租赁付款额现值两者中较低者作为租入资产
43
上海市天宸股份有限公司 2011 年半年度报告
的入账价值，将最低租赁付款额作为长期应付款的入账价值，其差额作为未确认的融资费用.
15、 在建工程：
1、 在建工程的类别
在建工程以立项项目分类核算。
2、 在建工程结转为固定资产的标准和时点
在建工程项目按建造该项资产达到预定可使用状态前所发生的全部支出，作为固定资产的入
账价值。所建造的固定资产在建工程已达到预定可使用状态，但尚未办理竣工决算的，自达
到预定可使用状态之日起，根据工程预算、造价或者工程实际成本等，按估计的价值转入固
定资产，并按本公司固定资产折旧政策计提固定资产的折旧，待办理竣工决算后，再按实际
成本调整原来的暂估价值，但不调整原已计提的折旧额。
3、 在建工程的减值测试方法、减值准备计提方法
公司在每期末判断在建工程是否存在可能发生减值的迹象。
在建工程存在减值迹象的，估计其可收回金额。可收回金额根据在建工程的公允价值减去处
置费用后的净额与在建工程预计未来现金流量的现值两者之间较高者确定。
当在建工程的可收回金额低于其账面价值的，将在建工程的账面价值减记至可收回金额，减
记的金额确认为在建工程减值损失，计入当期损益，同时计提相应的在建工程减值准备。
在建工程的减值损失一经确认，在以后会计期间不再转回。
有迹象表明一项在建工程可能发生减值的，企业以单项在建工程为基础估计其可收回金额。
企业难以对单项在建工程的可收回金额进行估计的，以该在建工程所属的资产组为基础确定
资产组的可收回金额。
16、 借款费用：
1、 借款费用资本化的确认原则
公司发生的借款费用，可直接归属于符合资本化条件的资产的购建或者生产的，予以资本化，
计入相关资产成本；其他借款费用，在发生时根据其发生额确认为费用，计入当期损益。
符合资本化条件的资产，是指需要经过相当长时间的购建或者生产活动才能达到预定可使用
或者可销售状态的固定资产、投资性房地产和存货等资产。
借款费用同时满足下列条件时开始资本化：
（1）资产支出已经发生，资产支出包括为购建或者生产符合资本化条件的资产而以支付现
金、转移非现金资产或者承担带息债务形式发生的支出；
（2）借款费用已经发生；
（3）为使资产达到预定可使用或者可销售状态所必要的购建或者生产活动已经开始。
2、 借款费用资本化期间
资本化期间，指从借款费用开始资本化时点到停止资本化时点的期间，借款费用暂停资本化
的期间不包括在内。
当购建或者生产符合资本化条件的资产达到预定可使用或者可销售状态时，借款费用停止资
本化。
当购建或者生产符合资本化条件的资产中部分项目分别完工且可单独使用时，该部分资产借
款费用停止资本化。
购建或者生产的资产的各部分分别完工，但必须等到整体完工后才可使用或可对外销售的，
44
上海市天宸股份有限公司 2011 年半年度报告
在该资产整体完工时停止借款费用资本化。
3、 暂停资本化期间
符合资本化条件的资产在购建或生产过程中发生的非正常中断、且中断时间连续超过 3 个月
的，则借款费用暂停资本化；该项中断如是所购建或生产的符合资本化条件的资产达到预定
可使用状态或者可销售状态必要的程序，则借款费用继续资本化。在中断期间发生的借款费
用确认为当期损益，直至资产的购建或者生产活动重新开始后借款费用继续资本化。
4、 借款费用资本化金额的计算方法
专门借款的利息费用（扣除尚未动用的借款资金存入银行取得的利息收入或者进行暂时性投
资取得的投资收益）及其辅助费用在所购建或者生产的符合资本化条件的资产达到预定可使
用或者可销售状态前，予以资本化。
根据累计资产支出超过专门借款部分的资产支出加权平均数（按每月月末平均）乘以所占用
一般借款的资本化率，计算确定一般借款应予资本化的利息金额。资本化率根据一般借款加
权平均利率计算确定。
借款存在折价或者溢价的，按照实际利率法确定每一会计期间应摊销的折价或者溢价金额，
调整每期利息金额。
17、 无形资产：
1、 无形资产的计价方法
（1）公司取得无形资产时按成本进行初始计量；
外购无形资产的成本，包括购买价款、相关税费以及直接归属于使该项资产达到预定用途所
发生的其他支出。购买无形资产的价款超过正常信用条件延期支付，实质上具有融资性质的，
无形资产的成本以购买价款的现值为基础确定。
债务重组取得债务人用以抵债的无形资产，以该无形资产的公允价值为基础确定其入账价
值，并将重组债务的账面价值与该用以抵债的无形资产公允价值之间的差额，计入当期损益；
在非货币性资产交换具备商业实质且换入资产或换出资产的公允价值能够可靠计量的前提
下，非货币性资产交换换入的无形资产以换出资产的公允价值为基础确定其入账价值，除非
有确凿证据表明换入资产的公允价值更加可靠；不满足上述前提的非货币性资产交换，以换
出资产的账面价值和应支付的相关税费作为换入无形资产的成本，不确认损益。
以同一控制下的企业吸收合并方式取得的无形资产按被合并方的账面价值确定其入账价值；
以非同一控制下的企业吸收合并方式取得的无形资产按公允价值确定其入账价值。
内部自行开发的无形资产，其成本包括：开发该无形资产时耗用的材料、劳务成本、注册费、
在开发过程中使用的其他专利权和特许权的摊销以及满足资本化条件的利息费用，以及为使
该无形资产达到预定用途前所发生的其他直接费用。
（2）后续计量
在取得无形资产时分析判断其使用寿命。
对于使用寿命有限的无形资产，在为企业带来经济利益的期限内按直线法摊销；无法预见无
形资产为企业带来经济利益期限的，视为使用寿命不确定的无形资产，不予摊销。
2、 使用寿命有限的无形资产的使用寿命估计及复核情况：
项 目 预计使用寿命
土地使用权 30-50 年
45
上海市天宸股份有限公司 2011 年半年度报告
非专利技术 10 年
每年末，对使用寿命有限的无形资产的使用寿命及摊销方法进行复核。经复核，本年年末无
形资产的使用寿命及摊销方法与以前估计未有不同。
3、 使用寿命不确定的无形资产的判断依据及复核情况：
根据所在地规定，以现有出租运营许可为限，新的运营许可不再授予，在旧出租车报废以后，
其运营许可可用于新的出租车。公司估计在有限的未来，将持续经营出租车行业，其为公司
带来未来经济利益的期限从目前情况无法可靠估计。因此，公司根据所在地出租运营许可的
授予是否规定期限，将无规定期限的出租运营许可确认为使用寿命不确定的无形资产。
每期末，对使用寿命不确定的无形资产的使用寿命进行复核。
经复核，该类无形资产的使用寿命仍为不确定。
4、 无形资产减值准备的计提
对于使用寿命确定的无形资产，如有明显减值迹象的，期末进行减值测试。
对于使用寿命不确定的无形资产，每期末进行减值测试。
对无形资产进行减值测试，估计其可收回金额。可收回金额根据无形资产的公允价值减去处
置费用后的净额与无形资产预计未来现金流量的现值两者之间较高者确定。
当无形资产的可收回金额低于其账面价值的，将无形资产的账面价值减记至可收回金额，减
记的金额确认为无形资产减值损失，计入当期损益，同时计提相应的无形资产减值准备。
无形资产减值损失确认后，减值无形资产的折耗或者摊销费用在未来期间作相应调整，以使
该无形资产在剩余使用寿命内，系统地分摊调整后的无形资产账面价值（扣除预计净残值）。
无形资产的减值损失一经确认，在以后会计期间不再转回。
有迹象表明一项无形资产可能发生减值的，公司以单项无形资产为基础估计其可收回金额。
公司难以对单项资产的可收回金额进行估计的，以该无形资产所属的资产组为基础确定无形
资产组的可收回金额。
18、 长期待摊费用：
1、 摊销方法
长期待摊费用在受益期内平均摊销
2、 摊销年限
(1)预付经营租入固定资产的租金，按租赁合同规定的期限平均摊销。
（2）经营租赁方式租入的固定资产改良支出，按剩余租赁期与租赁资产尚可使用年限两者
中较短的期限平均摊销。
19、 预计负债：
本公司涉及诉讼、债务担保、亏损合同、重组事项时，如该等事项很可能需要未来以交付资
产或提供劳务、其金额能够可靠计量的，确认为预计负债。
1、 预计负债的确认标准
与或有事项相关的义务同时满足下列条件时，本公司确认为预计负债：
该义务是本公司承担的现时义务；
履行该义务很可能导致经济利益流出本公司；
该义务的金额能够可靠地计量。
46
上海市天宸股份有限公司 2011 年半年度报告
2、 预计负债的计量方法
本公司预计负债按履行相关现时义务所需的支出的最佳估计数进行初始计量。
本公司在确定最佳估计数时，综合考虑与或有事项有关的风险、不确定性和货币时间价值等
因素。对于货币时间价值影响重大的，通过对相关未来现金流出进行折现后确定最佳估计数。
最佳估计数分别以下情况处理：
所需支出存在一个连续范围（或区间），且该范围内各种结果发生的可能性相同的，则最佳
估计数按照该范围的中间值即上下限金额的平均数确定。
所需支出不存在一个连续范围（或区间），或虽然存在一个连续范围但该范围内各种结果发
生的可能性不相同的，如或有事项涉及单个项目的，则最佳估计数按照最可能发生金额确定；
如或有事项涉及多个项目的，则最佳估计数按各种可能结果及相关概率计算确定。
本公司清偿预计负债所需支出全部或部分预期由第三方补偿的，补偿金额在基本确定能够收
到时，作为资产单独确认，确认的补偿金额不超过预计负债的账面价值。
20、 收入：
1、 销售商品收入确认时间的具体判断标准
公司已将商品所有权上的主要风险和报酬转移给购买方；公司既没有保留与所有权相联系的
继续管理权，也没有对已售出的商品实施有效控制；收入的金额能够可靠地计量；相关的经
济利益很可能流入企业；相关的已发生或将发生的成本能够可靠地计量时，确认商品销售收
入实现。
其中：房地产销售
（1）工程已经竣工，具备入住交房条件；
（2）具有经购买方认可的销售合同或其他结算通知书；
（3）履行了合同规定的义务，开具销售发票且价款已经取得或确信可以取得；
（4）成本能够可靠地计量。
2、 确认让渡资产使用权收入的依据
与交易相关的经济利益很可能流入企业，收入的金额能够可靠地计量时。分别下列情况确定
让渡资产使用权收入金额：
（1）利息收入金额，按照他人使用本企业货币资金的时间和实际利率计算确定。
（2）使用费收入金额，按照有关合同或协议约定的收费时间和方法计算确定。
3、 按完工百分比法确认提供劳务的收入和建造合同收入时，确定合同完工进度的依据和方
法
在资产负债表日提供劳务交易的结果能够可靠估计的，采用完工百分比法确认提供劳务收
入。提供劳务交易的完工进度，依据已完工作的测量确定。
按照已收或应收的合同或协议价款确定提供劳务收入总额，但已收或应收的合同或协议价款
不公允的除外。资产负债表日按照提供劳务收入总额乘以完工进度扣除以前会计期间累计已
确认提供劳务收入后的金额，确认当期提供劳务收入；同时，按照提供劳务估计总成本乘以
完工进度扣除以前会计期间累计已确认劳务成本后的金额，结转当期劳务成本。
在资产负债表日提供劳务交易结果不能够可靠估计的，分别下列情况处理：
（1）已经发生的劳务成本预计能够得到补偿的，按照已经发生的劳务成本金额确认提供劳
务收入，并按相同金额结转劳务成本。
（2）已经发生的劳务成本预计不能够得到补偿的，将已经发生的劳务成本计入当期损益，
不确认提供劳务收入。
47
上海市天宸股份有限公司 2011 年半年度报告
21、 政府补助：
1、 类型
政府补助，是本公司从政府无偿取得的货币性资产与非货币性资产。分为与资产相关的政府
补助和与收益相关的政府补助。
2、 会计处理方法
与购建固定资产、无形资产等长期资产相关的政府补助，确认为递延收益，按照所建造或购
买的资产使用年限分期计入营业外收入；
与收益相关的政府补助，用于补偿企业以后期间的相关费用或损失的，取得时确认为递延收
益，在确认相关费用的期间计入当期营业外收入；用于补偿企业已发生的相关费用或损失的，
取得时直接计入当期营业外收入。
22、 递延所得税资产/递延所得税负债：
1、 确认递延所得税资产的依据
公司以很可能取得用来抵扣可抵扣暂时性差异的应纳税所得额为限，确认由可抵扣暂时性差
异产生的递延所得税资产。
2、 确认递延所得税负债的依据
公司将当期与以前期间应交未交的应纳税暂时性差异确认为递延所得税负债。但不包括商
誉、非企业合并形成的交易且该交易发生时既不影响会计利润也不影响应纳税所得额所形成
的暂时性差异。
23、 经营租赁、融资租赁：
1、 经营租赁会计处理
（1）公司租入资产所支付的租赁费，在不扣除免租期的整个租赁期内，按直线法进行分摊，
计入当期费用。公司支付的与租赁交易相关的初始直接费用，计入当期费用。
资产出租方承担了应由公司承担的与租赁相关的费用时，公司将该部分费用从租金总额中扣
除，按扣除后的租金费用在租赁期内分摊，计入当期费用。
（2）公司出租资产所收取的租赁费，在不扣除免租期的整个租赁期内，按直线法进行分摊，
确认为租赁收入。公司支付的与租赁交易相关的初始直接费用，计入当期费用；如金额较大
的，则予以资本化，在整个租赁期间内按照与租赁收入确认相同的基础分期计入当期收益。
公司承担了应由承租方承担的与租赁相关的费用时，公司将该部分费用从租金收入总额中扣
除，按扣除后的租金费用在租赁期内分配。
2、 融资租赁会计处理
（1）融资租入资产：公司在承租开始日，将租赁资产公允价值与最低租赁付款额现值两者
中较低者作为租入资产的入账价值，将最低租赁付款额作为长期应付款的入账价值，其差额
作为未确认的融资费用。
公司采用实际利率法对未确认的融资费用，在资产租赁期间内摊销，计入财务费用。
（2）融资租出资产：公司在租赁开始日，将应收融资租赁款，未担保余值之和与其现值的
差额确认为未实现融资收益，在将来受到租赁的各期间内确认为租赁收入，公司发生的与出
48
上海市天宸股份有限公司 2011 年半年度报告
租交易相关的初始直接费用，计入应收融资租赁款的初始计量中，并减少租赁期内确认的收
益金额。
24、 主要会计政策、会计估计的变更
(1) 会计政策变更
无
(2) 会计估计变更
无
25、 前期会计差错更正
(1) 追溯重述法
无
(2) 未来适用法
无
(四) 税项：
1、 主要税种及税率
税种 计税依据 税率
商品销售收入、材料转让收入、
增值税 3%,17%
修理收入
工程收入、房产销售及咨询中介
营业税 收入、租赁收入、资金占用费收 3%,5%
入
城市维护建设税 流转税额 1%,7% 1%,7%
企业所得税 应纳税所得额 24%,25%
子公司北京宸京房地产开发有限公司在北京独立缴纳企业所得税,所得税税率为 25%.
2、 税收优惠及批文
本公司注册在上海浦东的二家子公司上海浦东发展有限公司、上海天宸客运有限公司
2011 年度的实际税负为应纳税所得额的 24%。
(五) 企业合并及合并财务报表
1、 子公司情况
(1) 通过设立或投资等方式取得的子公司
49
上海市天宸股份有限公司 2011 年半年度报告
单位:万元 币种:人民币
从母公司所
实质 少数
有者权益冲
上构 股东
减子公司少
成对 表 是 权益
持 数股东分担
子公 决 否 中用
子公 子公 股 的本期亏损
注册 业务 经营范 期末实际 司净 权 合 少数股东 于冲
司全 司类 注册资本 比 超过少数股
地 性质 围 出资额 投资 比 并 权益 减少
称 型 例 东在该子公
的其 例 报 数股
(%) 司期初所有
他项 (%) 表 东损
者权益中所
目余 益的
享有份额后
额 金额
的余额
上 海
天 宸
控 股 物业管
物 业 物 业
子 公 上海 600.00 理、物 600.00 100 100 是
管 理 管理
司 业租赁
有 限
公司
上 海
和 泰 房地产
房 地 控 股 房 地 开发与
产 开 子 公 上海 产 开 10,000.00 经营、 10,000.00 100 100 是
发 有 司 发 物业管
限 公 理
司
上 海
南 方
综 合
控 股
物 流 停 车
子 公 上海 3,304.00 停车场 3,933.40 85 85 是 -3,929.16
园 区 场
司
管 理
有 限
公司
上 海
天 宸 控 股 客运、
客
客 运 子 公 上海 3,000.00 汽车配 3,000.00 100 100 是
运
有 限 司 件
公司
上 海
房地产
联 农 控 股 房 地
开发经
房 产 子 公 上海 产 开 4,000.00 4,000.00 100 100 是
营及咨
有 限 司 发
询业务
公司
上 海 控 股 上海 实 业 750.00 房屋租 750.00 100 100 是
50
上海市天宸股份有限公司 2011 年半年度报告
天 宸 子 公 投资 赁、实
浦 东 司 业投资
发 展
有 限
公司
上 海
太 阳
山 经 太阳山
控 股 房 地
济 发 大厦筹
子 公 上海 产 开 1,000.00 1,000.00 100 100 是
展 有 建、房
司 发
限 责 屋租赁
任 公
司
北 京
宸 京
房地产
房 地 控 股 房 地
开发、
产 开 子 公 北京 产 开 1,000.00 1,000.00 100 100 是
房屋租
发 有 司 发
赁
限 公
司
上 海
南 方 筹建物
综 合 控 股 流中心
物
物 流 子 公 上海 2,000.00 基地、 2,000.00 100 100 是
流
中 心 司 陆上运
有 限 输
公司
上 海
美 昆 控 股
商 务 商务贸
商 贸 子 公 上海 3,000.00 3,000.00 100 100 是
贸易 易
有 限 司
公司
上 海
天 宸
控 股
酒 店 酒 店 酒店管
子 公 上海 1,696.00 1,441.60 85 85 是 116.15
管 理 管理 理
司
有 限
公司
上 海 创业投
宸 乾 控 股 资、投
投 资
投 资 子 公 上海 3,000.00 资 管 3,000.00 100 100 是
管理
有 限 司 理、咨
公司 询
51
上海市天宸股份有限公司 2011 年半年度报告
(2) 非同一控制下企业合并取得的子公司
单位:万元 币种:人民币
从母公司所
实质
有者权益冲
上构
减子公司少
成对
少数股东 数股东分担
子公 表决
子公 期末实 持股 是否 少数 权益中用 的本期亏损
子公司 注册 业务 注册 经营 司净 权比
司类 际出资 比例 合并 股东 于冲减少 超过少数股
全称 地 性质 资本 范围 投资 例
型 额 (%) 报表 权益 数股东损 东在该子公
的其 (%)
益的金额 司期初所有
他项
者权益中所
目余
享有份额后
额
的余额
投资
管
上海文 理、
控股
僖荣投 投 资 咨
子公 上海 500.00 2,840.00 100 100 是
资有限 管理 询、
司
公司 房地
产投
资
2、 合并范围发生变更的说明
本年减少合并单位 2 家，原因为：本公司的子公司上海东音房产经纪有限公司本年清
算，于 2011 年 6 月已完成工商及税务注销手续，故本报告期末不再纳入合并报表范围，但
清算之前的利润表、现金流量表仍纳入合并报表范围。
子公司上海金行建筑工程有限公司于 2011 年 1 月已办理股权转让,本报告期末不再纳入
合并报表范围.
(六) 合并财务报表项目注释
1、 货币资金
单位：元
期末数 期初数
项目
人民币金额 人民币金额
现金： 208,446.92 177,552.05
人民币 208,446.92 177,552.05
银行存款： 451,359,984.76 254,725,360.81
人民币 451,359,984.76 254,725,360.81
其他货币资金： 5,370.31 5,370.31
人民币 5,370.31 5,370.31
合计 451,573,801.99 254,908,283.17
52
上海市天宸股份有限公司 2011 年半年度报告
其中受限制的货币资金明细如下：
项 目 期末余额 年初余额
涉及诉讼冻结的银行存款 9,256,259.88 18,672,719.40
2、 应收股利：
单位：元 币种：人民币
相关款项是否发生
项目 期初数 本期增加 本期减少 期末数 未收回的原因
减值
账龄一年以内
5,328,192.90 5,328,192.90 0
的应收股利
其中：
上海绿地集团
5,328,192.90 5,328,192.90 0
有限公司
合计 5,328,192.90 5,328,192.90 / /
3、 应收账款:
(1) 应收账款按种类披露：
单位：元 币种：人民币
期末数 期初数
账面余额 坏账准备 账面余额 坏账准备
种类
比例 比例 比例
金额 金额 金额 金额 比例(%)
(%) (%) (%)
按组合计提坏账准备的应收账款：
账龄组合 452,275.70 4.99 24,994.15 433,906,527.22 98.05 24,994.15 0.01
组合小计 452,275.70 4.99 24,994.15 5.52 433,906,527.22 98.05 24,994.15 0.01
单项金额虽
不重大但单
项计提坏账 8,609,195.04 95.01 8,609,195.04 100 8,609,195.04 1.95 8,609,195.04 100.00
准备的应收
账款
合计 9,061,470.74 / 8,634,189.19 / 442,515,722.26 / 8,634,189.19 /
组合中，按账龄分析法计提坏账准备的应收账款：
单位：元 币种：人民币
期末数 期初数
账龄 账面余额 账面余额
坏账准备 坏账准备
金额 比例(%) 金额 比例(%)
1 年以内小计 402,275.70 88.94 433,856,527.22 99.99
2至3年 15,035.00 3.33 751.75 15,035.00 0.000 751.75
4至5年 11,655.00 2.58 932.40 11,655.00 0.00 932.40
5 年以上 23,310.00 5.15 23,310.00 23,310.00 0.01 23,310.00
合计 452,275.70 100 24,994.15 433,906,527.22 100 24,994.15
53
上海市天宸股份有限公司 2011 年半年度报告
期末单项金额虽不重大但单项计提坏账准备的应收账款
单位：元 币种：人民币
应收账款内容 账面余额 坏账准备 计提比例（％） 计提理由
原天宸药业 238 家客
8,105,875.04 8,105,875.04 100 预计无法收回
户销货款项
李仲明 265,000.00 265,000.00 100 预计无法收回
吕存谊 238,320.00 238,320.00 100 预计无法收回
合计 8,609,195.04 8,609,195.04 / /
(2) 本报告期应收账款中持有公司 5%(含 5%)以上表决权股份的股东单位情况
本报告期应收账款中无持有公司 5%(含 5%)以上表决权股份的股东单位的欠款。
(3) 应收账款金额前五名单位情况
单位：元 币种：人民币
占应收账款总额的比
单位名称 与本公司关系 金额 年限
例（％）
华源医药股份有限公
原天宸药业客户 548,804.70 3-4 年 6.06
司
东山公司旭芳贸易部 原天宸药业客户 517,737.44 5 年以上 5.71
中大医药有限公司 原天宸药业客户 324,700.00 2-3 年 3.58
李仲明 物流园区客户 265,000.00 5 年以上 2.92
吕存谊 物流园区客户 238,320.00 5 年以上 2.63
合计 / 1,894,562.14 / 20.90
4、 其他应收款：
(1) 其他应收款按种类披露：
单位：元 币种：人民币
期末数 期初数
账面余额 坏账准备 账面余额 坏账准备
种类
比例 比例 比例 比例
金额 金额 金额 金额
(%) (%) (%) (%)
按组合计提坏账准备的其他应收账款：
（1）账龄
49,307,540.99 28.70 31,651,324.27 64.19 34,414,163.12 23.87 31,652,370.97 92.24
组合
（2）关联
114,750,000.00 66.79 102,000,000.00 70.76
方组合
组合小计 164,057,540.99 95.49 31,651,324.27 19.29 136,414,163.12 94.63 31,652,370.97 23.22
单项金额
虽不重大
7,745,068.21 4.51 7,745,068.21 100 7,745,068.21 5.37 7,745,068.21 100.00
但单项计
提坏账准
54
上海市天宸股份有限公司 2011 年半年度报告
备的其他
应收账款
合计 171,802,609.20 / 39,396,392.48 / 144,159,231.33 / 39,397,439.18 /
组合中，按账龄分析法计提坏账准备的其他应收账款：
单位：元 币种：人民币
期末数 期初数
账龄 账面余额 账面余额
坏账准备 坏账准备
金额 比例(%) 金额 比例(%)
1 年以内小
16,923,176.43 34.32 2,028,751.86 5.90
计
1至2年 627,998.43 1.27 31,399.92 627,998.43 1.82 31,399.92
2至3年 73,813.16 0.15 3,690.66 73,813.16 0.21 3,690.66
3至4年 72,086.17 0.15 5,766.89 72,086.17 0.21 5,766.89
5 年以上 31,610,466.80 64.11 31,610,466.80 31,611,513.50 91.86 31,611,513.50
合计 49,307,540.99 100.00 31,651,324.27 34,414,163.12 100.00 31,652,370.97
期末单项金额虽不重大但单项计提坏账准备的其他应收账款
单位：元 币种：人民币
其他应收款内容 账面余额 坏账准备 计提比例（％） 计提理由
原上海天宸药业有限
7,745,068.21 7,745,068.21 100.00 预计无法收回
公司 65 家客户往来
(2) 本报告期实际核销的其他应收款情况
单位：元 币种：人民币
单位名称 其他应收款项性质 核销金额 核销原因 是否因关联交易产生
冯建潮 暂付款 976.70 无法收回 否
煤气瓶押金 押金 70.00 无法收回 否
合计 / 1,046.70 / /
(3) 本报告期其他应收款中持有公司 5%(含 5%)以上表决权股份的股东单位情况
本报告期其他应收账款中无持有公司 5%(含 5%)以上表决权股份的股东单位的欠款。
(4) 其他应收款金额前五名单位情况
单位：元 币种：人民币
占其他应收款总额的
单位名称 与本公司关系 金额 年限
比例(%)
实际控制人、上市公
河北冀盛房地产有限 司法人代表与公司法
114,750,000.00 1 年以内 66.79
公司 人代表为亲属关系、
本公司的联营公司
上海申联进出口贸易 无关联关系 15,680,000.00 5 年以上 9.13
55
上海市天宸股份有限公司 2011 年半年度报告
有限公司
上海合源市场发展有
无关联关系 12,000,000.00 5 年以上 6.98
限公司
上海新广得利汽车销
无关联关系 12,000,000.00 1 年以内 6.98
售有限公司
无锡莱福酿造有限公
无关联关系 1,708,084.71 5 年以上 1.00
司
合计 / 156,138,084.71 / 90.88
(5) 应收关联方款项
单位：元 币种：人民币
占其他应收账款总额的比
单位名称 与本公司关系 金额
例（％）
实际控制人、上市公司法人
河北冀盛房地产有限公司 代表与公司法人代表为亲 114,750,000.00 66.79
属关系、本公司的联营公司
5、 预付款项：
(1) 预付款项按账龄列示
单位：元 币种：人民币
期末数 期初数
账龄
金额 比例(%) 金额 比例(%)
1 年以内 29,088,080.00 100 163,241.36 100
合计 29,088,080.00 100 163,241.36 100
(2) 预付款项金额前五名单位情况
单位：元 币种：人民币
单位名称 与本公司关系 金额 时间 未结算原因
中国长城工业上海公
无关联关系 28,882,000.00 2011 年 预付货款
司
上海百明实业有限公
无关联关系 206,080.00 2011 年 预付租金
司
合计 / 29,088,080.00 / /
(3) 本报告期预付款项中持有公司 5%(含 5%)以上表决权股份的股东单位情况
本报告期预付账款中无持有公司 5%(含 5%)以上表决权股份的股东单位的欠款。
6、 存货：
(1) 存货分类
56
上海市天宸股份有限公司 2011 年半年度报告
单位：元 币种：人民币
期末数 期初数
项目
账面余额 跌价准备 账面价值 账面余额 跌价准备 账面价值
原材料 32,062.67 32,062.67 55,050.39 55,050.39
库存商品 187,807.50 187,807.50 133,105.60 133,105.60
开发成本 20,117,309.20 20,117,309.20 20,117,309.20 20,117,309.20
开发产品 13,574,672.99 13,574,672.99 14,179,959.39 14,179,959.39
合计 33,911,852.36 33,911,852.36 34,485,424.58 34,485,424.58
（I）开发成本：
项目名称 开工时间 预计竣工时间 预计投资总额 期末余额 年初余额
新建南方物流园区 A 块 2011 年 2013 年 6亿 20,117,309.20 20,117,309.20
合计 20,117,309.20 20,117,309.20
（II）开发产品：
项目名称 竣工时间 年初余额 本期增加金额 本期减少金额 期末余额
北京广益大厦项目 2008.08 5,064,988.71 605,286.40 4,459,702.31
上海玫瑰广场住宅楼项目 2007.10 9,114,970.68 9,114,970.68
合计 14,179,959.39 605,286.40 13,574,672.99
存货期末余额中含有借款费用资本化金额的 0 元。
7、 可供出售金融资产：
(1) 可供出售金融资产情况
单位：元 币种：人民币
项目 期末公允价值 期初公允价值
可供出售权益工具 194,785.50 176,605.52
合计 194,785.50 176,605.52
8、 对合营企业投资和联营企业投资:
单位：万元 币种：人民币
本企业在被
本企业持股
被投资单位 投资单位表 期末资产总 期末负债总 期末净资产 本期营业收
本期净利润
名称 决权比例 额 额 总额 入总额
比例(%)
(%)
一、合营企业
二、联营企业
河北冀盛房
地产有限公 25.50 25.50 50,490.96 45,001.89 5,489.07 -88.10
司
9、 长期股权投资:
57
上海市天宸股份有限公司 2011 年半年度报告
(1) 长期股权投资情况
按成本法核算：
单位：元 币种：人民币
在被投资单位
被投资单位 投资成本 期初余额 增减变动 期末余额 减值准备
持股比例
上海绿地（集
8,178,000.00 9,489,156.00 9,489,156.00
团）有限公司
上海银行 635,900.00 635,900.00 635,900.00
上海新广得
利汽车销售 200,000.00 200,000.00 200,000.00
公司
按权益法核算：
单位：元 币种：人民币
在被投资
被投资单 本期现金
投资成本 期初余额 增减变动 期末余额 减值准备 单位持股
位 红利
比例
河北冀盛
房地产有 15,300,000.00 14,221,817.80 -224,677.32 13,997,140.48 25.50
限公司
10、 投资性房地产:
(1) 按成本计量的投资性房地产
单位：元 币种：人民币
项目 期初账面余额 本期增加额 本期减少额 期末账面余额
一、账面原值合计 121,216,352.80 121,216,352.80
1.房屋、建筑物 121,216,352.80 121,216,352.80
2.土地使用权
二、累计折旧和累计
15,197,634.36 1,642,795.21 16,840,429.57
摊销合计
1.房屋、建筑物 15,197,634.36 1,642,795.21 16,840,429.57
2.土地使用权
三、投资性房地产账
106,018,718.44 1,642,795.21 104,375,923.23
面净值合计
1.房屋、建筑物 106,018,718.44 1,642,795.21 104,375,923.23
2.土地使用权
四、投资性房地产减
9,000,000.00 9,000,000.00
值准备累计金额合计
1.房屋、建筑物 9,000,000.00 9,000,000.00
2.土地使用权
五、投资性房地产账
97,018,718.44 1,642,795.21 95,375,923.23
面价值合计
58
上海市天宸股份有限公司 2011 年半年度报告
1.房屋、建筑物 97,018,718.44 1,642,795.21 95,375,923.23
2.土地使用权
本期折旧和摊销额：1,642,795.21 元。
11、 固定资产:
(1) 固定资产情况
单位：元 币种：人民币
项目 期初账面余额 本期增加 本期减少 期末账面余额
一、账面原值合计： 163,188,373.28 4,974,620.00 9,173,131.57 158,989,861.71
其中：房屋及建筑物 97,447,928.24 97,447,928.24
机器设备 3,642,149.59 3,149,376.00 492,773.59
运输工具 38,432,485.75 4,972,100.00 6,002,260.57 37,402,325.18
其他设备 18,628,884.00 2,520.00 21,495.00 18,609,909.00
固定资产装修 5,036,925.70 5,036,925.70
本期新
本期计提
增
二、累计折旧合计： 68,296,810.00 6,177,411.07 8,338,088.57 66,136,132.50
其中：房屋及建筑物 24,304,832.35 1,558,210.50 25,863,042.85
机器设备 2,962,477.89 11,000.76 2,583,850.82 389,627.83
运输工具 19,858,992.70 3,831,592.52 5,738,237.75 17,952,347.47
其他设备 16,603,278.16 632,018.57 16,000.00 17,219,296.73
固定资
4,567,228.90 144,588.72 4,711,817.62
产装修费
三、固定资产账面净
94,891,563.28 / / 92,853,729.21
值合计
其中：房屋及建筑物 73,143,095.89 / / 71,584,885.39
机器设备 679,671.70 / / 103,145.76
运输工具 18,573,493.05 / / 19,449,977.71
其他设备 2,025,605.84 / / 1,390,612.27
固定资产装修
469,696.80 / / 325,108.08
费
四、减值准备合计 33,615.91 / / 0
其中：房屋及建筑物 / /
机器设备 31,584.71 / / 0
运输工具 / /
其他设备 2,031.20 / / 0
固定资产装修
/ /
费
五、固定资产账面价
94,857,947.37 / / 92,853,729.21
值合计
其中：房屋及建筑物 73,143,095.89 / / 71,584,885.39
机器设备 648,086.99 / / 103,145.76
59
上海市天宸股份有限公司 2011 年半年度报告
运输工具 18,573,493.05 / / 19,449,977.71
其他设备 2,023,574.64 / / 1,390,612.27
固定资产装修
469,696.80 / / 325,108.08
费
12、 在建工程：
(1) 在建工程情况
单位：元 币种：人民币
期末数 期初数
项目
账面余额 减值准备 账面净值 账面余额 减值准备 账面净值
在建工程 98,675.00 98,675.00 0 0
(2) 重大在建工程项目变动情况
单位：元 币种：人民币
项目名称 期初数 本期增加 期末数
购车待装潢 0 98,675.00 98,675.00
13、 固定资产清理：
单位：元 币种：人民币
项目 期初账面价值 期末账面价值 转入清理的原因
旧车处理 0 640,972.58
合计 640,972.58 /
14、 无形资产：
(1) 无形资产情况
单位：元 币种：人民币
项目 期初账面余额 本期增加 本期减少 期末账面余额
一、账面原值合计 134,542,322.42 134,542,322.42
(1).土地使用权 77,730,102.40 77,730,102.40
(2).营运车辆牌照经
56,812,220.02 56,812,220.02
营权
二、累计摊销合计 22,310,502.34 1,052,952.62 23,363,454.96
(1).土地使用权 12,990,519.93 1,052,952.62 14,043,472.55
(2).营运车辆牌照经
9,319,982.41 9,319,982.41
营权
三、无形资产账面净
112,231,820.08 1,052,952.62 111,178,867.46
值合计
(1).土地使用权 64,739,582.47 1,052,952.62 63,686,629.85
(2).营运车辆牌照经
47,492,237.61 47,492,237.61
营权
四、减值准备合计
(1).土地使用权
60
上海市天宸股份有限公司 2011 年半年度报告
(2).营运车辆牌照经
营权
五、无形资产账面价
112,231,820.08 1,052,952.62 111,178,867.46
值合计
(1).土地使用权 64,739,582.47 1,052,952.62 63,686,629.85
(2).营运车辆牌照经
47,492,237.61 47,492,237.61
营权
15、 商誉:
单位：元 币种：人民币
被投资单位名称或
期初余额 本期增加 本期减少 期末余额 期末减值准备
形成商誉的事项
上海南方综合物流
12,927,564.81 12,927,564.81 12,927,564.81
园区管理有限公司
本公司初始对本公司子公司上海南方综合物流园区管理有限公司的投资比例为 60%，后
本公司及所属子公司上海和泰房地产开发有限公司先后购买少数股权，溢价款为
12,927,564.81 元，形成合并报表的商誉。由于上海南方综合物流园区管理有限公司资不抵债，
本公司全额计提商誉减值准备。
16、 递延所得税资产/递延所得税负债：
（一）递延所得税资产和递延所得税负债不以抵销后的净额列示
(1) 已确认的递延所得税资产和递延所得税负债
单位：元 币种：人民币
项目 期末数 期初数
递延所得税负债：
计入资本公积的可供出售金融资
39,946.38 35,401.38
产公允价值变动
无形资产摊销（使用寿命不确定） 818,095.97 818,095.97
小计 858,042.35 853,497.35
17、 资产减值准备明细:
单位：元 币种：人民币
本期减少
项目 期初账面余额 本期增加 期末账面余额
转回 转销
一、坏账准备 48,031,628.37 1,046.70 48,030,581.67
二、存货跌价准备
三、可供出售金融资
产减值准备
四、持有至到期投资
减值准备
五、长期股权投资减
值准备
61
上海市天宸股份有限公司 2011 年半年度报告
六、投资性房地产减
9,000,000.00 9,000,000.00
值准备
七、固定资产减值准
33,615.91 33,615.91 0
备
八、工程物资减值准
备
九、在建工程减值准
备
十、生产性生物资产
减值准备
其中：成熟生产性生
物资产减值准备
十一、油气资产减值
准备
十二、无形资产减值
准备
十三、商誉减值准备 12,927,564.81 12,927,564.81
十四、其他
合计 69,992,809.09 34,662.61 69,958,146.48
18、 短期借款：
(1) 短期借款分类
单位：元 币种：人民币
项目 期末数 期初数
抵押借款 181,000,000.00 181,000,000.00
合计 181,000,000.00 181,000,000.00
19、 应付账款：
(1) 应付账款情况
单位：元 币种：人民币
项目 期末数 期初数
应付账款 30,840,460.95 62,069,748.57
合计 30,840,460.95 62,069,748.57
(2) 本报告期应付账款中应付持有公司 5%(含 5%)以上表决权股份的股东单位或关联方的款
项情况
本报告期应付账款中无应付持有公司 5%(含 5%)以上表决权股份的股东单位或关联方的
款项。
20、 预收账款：
(1) 预收账款情况
单位：元 币种：人民币
62
上海市天宸股份有限公司 2011 年半年度报告
项目 期末数 期初数
预收账款 35,112,798.51 6,183,231.80
合计 35,112,798.51 6,183,231.80
(2) 本报告期预收款项中预收持有公司 5%(含 5%)以上表决权股份的股东单位或关联方情况
本报告期预收账款中无预收持有公司 5%(含 5%)以上表决权股份的股东单位或关联方的
款项。
21、 应付职工薪酬
单位：元 币种：人民币
项目 期初账面余额 本期增加 本期减少 期末账面余额
一、工资、奖金、津贴和补贴 49,787.20 8,554,161.19 8,694,161.19 -90,212.80
二、职工福利费 867,930.80 867,930.80
三、社会保险费 1,357,426.49 4,722,583.35 4,867,671.00 1,212,338.84
其中:1.医疗保险费 13,688.02 439,201.52 452,889.54
2.基本养老保险 1,262,385.40 4,128,345.27 4,194,591.63 1,196,139.04
3.综合保险费 75,777.56 16,971.24 76,549.00 16,199.80
4.失业保险费 4,625.83 71,567.46 76,193.29
5.工伤保险费 474.80 54,267.39 54,742.19
6.生育保险费 474.88 12,230.47 12,705.35
四、住房公积金 31,633.72 921,537.80 948,686.00 4,485.52
五、辞退福利 626,010.00 626,010.00
六、其他
五,工会经费和职工教育费 1,472,928.49 274,124.28 79,074.12 1,667,978.65
合计 2,911,775.90 15,966,347.42 16,083,533.11 2,794,590.21
工会经费和职工教育经费金额 79,074.12 元，因解除劳动关系给予补偿 626,010.00 元。
22、 应交税费：
单位：元 币种：人民币
项目 期末数 期初数
增值税 33,526.83 61,930.94
营业税 1,406.08 553,402.11
企业所得税 -4,635.45 96,311,683.97
个人所得税 372,998.05 613,128.05
城市维护建设税 -4,404.47 23,094.69
房产税 14,900.17 35,515.52
土地增值税 2,233,729.51 50,258,290.64
教育费附加 990.61 17,762.21
河道管理费 970.02 6,582.25
印花税 728,488.42
合计 2,649,481.35 148,609,878.80
63
上海市天宸股份有限公司 2011 年半年度报告
23、 应付股利：
单位：元 币种：人民币
单位名称 期末数 期初数 超过 1 年未支付原因
原法人股应付红利 2,096,794.41 2,096,794.41
流通股应付红利 2,649,617.91 2,650,240.41
合计 4,746,412.32 4,747,034.82 /
24、 其他应付款：
(1) 其他应付款情况
单位：元 币种：人民币
项目 期末数 期初数
其他应付款 46,044,730.25 56,133,832.94
合计 46,044,730.25 56,133,832.94
(2) 本报告期其他应付款中应付持有公司 5%(含 5%)以上表决权股份的股东单位或关联方情
况
本报告期其他应付款中无应付持有公司 5%(含 5%)以上表决权股份的股东单位或关联方
的款项。
(3) 账龄超过 1 年的大额其他应付款情况的说明
单位名称 期末余额 未偿还原因 备注（报表日后已还款的应予注明）
上海市农业委员会 4,000,000.00 尚未支付
投资开发有限公司 3,000,000.00 尚未支付
(4) 对于金额较大的其他应付款，应说明内容
单位名称 期末余额 性质或内容 备注
上海市农业委员会 4,000,000.00 借 款 尚未支付
出租车驾驶员押金 3,679,000.00 押 金 尚未支付
上海宝渝企业管理咨询有限公司 3,500,000.00 咨询费 尚未支付
颛桥投资开发有限公司 3,000,000.00 股权转让款 尚未支付
京联商(中国正信集团) 2,002,770.00 押 金 尚未支付
25、 预计负债：
单位：元 币种：人民币
项目 期初数 本期增加 本期减少 期末数
未决诉讼 13,886,704.71 9,416,459.52 4,470,245.19
合计 13,886,704.71 9,416,459.52 4,470,245.19
26、 长期借款：
(1) 长期借款分类
64
上海市天宸股份有限公司 2011 年半年度报告
单位：元 币种：人民币
项目 期末数 期初数
保证借款 5,000,000.00 5,000,000.00
合计 5,000,000.00 5,000,000.00
(2) 金额前五名的长期借款
单位：元 币种：人民币
期末数 期初数
贷款单位 借款起始日 借款终止日 币种 利率（％）
本币金额 本币金额
招商银行上海市外 2004 年 3 月 2014 年 3 月
人民币 1.77 5,000,000.00 5,000,000.00
滩支行 23 日 23 日
人民币
合计 / / / / 5,000,000.00 5,000,000.00
27、 股本：
单位：元 币种：人民币
本次变动增减（+、-）
期初数 公积金转 期末数
发行新股 送股 其他 小计
股
股份总数 352,142,109 105,642,633 105,642,633 457,784,742
根据公司 2010 年度股东大会决议，本公司以 2010 年 12 月 31 日的总股本 352,142,109
股为基数，向全体股东每 10 股送 3 股，送股数总计为 105,642,633 股，送股后股本总数为
457,784,742 股。
28、 资本公积：
单位：元 币种：人民币
项目 期初数 本期增加 本期减少 期末数
资本溢价（股本溢价） 38,174,463.89 13,634.98 38,188,098.87
合计 38,174,463.89 13,634.98 38,188,098.87
本期变动系新增计入资本公积的公允价值变动产生的利得 13,634.98 元
29、 盈余公积：
单位：元 币种：人民币
项目 期初数 本期增加 本期减少 期末数
法定盈余公积 57,198,029.12 57,198,029.12
合计 57,198,029.12 57,198,029.12
30、 未分配利润：
单位：元 币种：人民币
项目 金额 提取或分配比例（％）
调整前 上年末未分配利润 269,933,125.28 /
调整后 年初未分配利润 269,933,125.28 /
加：本期归属于母公司所有者的净利 -20,775,662.34 /
65
上海市天宸股份有限公司 2011 年半年度报告
润
转作股本的普通股股利 105,642,633.00 30
期末未分配利润 143,514,829.94 /
31、 营业收入和营业成本：
(1) 营业收入、营业成本
单位：元 币种：人民币
项目 本期发生额 上期发生额
主营业务收入 22,054,178.85 32,396,606.45
营业成本 21,720,160.93 27,786,200.90
(2) 主营业务（分行业）
单位：元 币种：人民币
本期发生额 上期发生额
行业名称
营业收入 营业成本 营业收入 营业成本
物业 2,888,122.99 1,890,113.75 2,755,705.56 2,346,917.70
运输客运 14,115,964.50 10,462,824.25 15,202,423.70 10,584,264.65
房地产 1,101,500.00 605,286.40 1,701,700.00 671,935.68
租赁 1,905,573.17 1,921,684.90 1,708,108.82 1,050,065.38
酒店 1,074,129.19 4,022,642.45 5,617,503.37 4,713,669.02
停车场 1,862,053.62 5,411,165.00 8,419,348.47
商贸 968,889.00 955,555.56
合计 22,054,178.85 21,720,160.93 32,396,606.45 27,786,200.90
(3) 主营业务（分地区）
单位：元 币种：人民币
本期发生额 上期发生额
地区名称
营业收入 营业成本 营业收入 营业成本
上海地区 20,877,678.85 20,203,272.50 30,664,906.45 27,114,265.22
北京地区 1,176,500.00 1,516,888.43 1,731,700.00 671,935.68
合计 22,054,178.85 21,720,160.93 32,396,606.45 27,786,200.90
(4) 公司前五名客户的营业收入情况
单位：元 币种：人民币
客户名称 营业收入 占公司全部营业收入的比例（％）
北京广义大厦某业主 1,101,500.00 4.99
上海凯兴实业公司 968,889.00 4.39
合计 2,070,389.00
32、 营业税金及附加：
单位：元 币种：人民币
66
上海市天宸股份有限公司 2011 年半年度报告
项目 本期发生额 上期发生额 计缴标准
营业税 853,718.87 2,167,936.85 5%
城市维护建设税 29,688.99 105,565.94 流转税额 1%,7%
教育费附加 39,211.00 61,481.47 流转税额 5%
河道管理费 6,734.00 21,934.00 流转税额 1%
土地增值税 -2,553,289.03
合计 929,352.86 -196,370.77 /
33、 销售费用
单位：元 币种：人民币
项目 本期发生额 上期发生额
销售费用 410.00 6,889,753.00
合计 410.00 6,889,753.00
34、 管理费用
单位：元 币种：人民币
项目 本期发生额 上期发生额
职工工资 5,296,045.45 4,433,257.42
职工奖金 312,967.87 2,913,644.18
折 旧 费 418,161.00 1,182,947.75
办 公 费 745,678.46 969,843.36
差 旅 费 281,462.90 516,474.94
职工福利费 454,087.80 357,998.54
交际应酬费 935,424.63 1,247,869.89
无形资产摊销 790,285.44 350,320.68
公 积 金 259,762.41 188,357.80
社保金 1,285,642.99 1,087,837.03
物业租赁费 1,030,171.88 1,434,639.35
法律诉讼费 221,332.72 719,235.78
审计咨询费 1,632,100.00 900,942.00
税金 1,661,812.02 1,356,563.14
董事会费用 869,242.35 1,020,478.89
邮电通讯费 266,086.00 295,073.61
其他 2,027,823.19 2,210,970.40
合 计 18,488,087.11 21,186,454.76
35、 财务费用
单位：元 币种：人民币
项目 本期发生额 上期发生额
利息支出 4,328,737.51 9,260,913.39
利息收入 -2,242,657.02 -456,455.76
银行手续费 1,149,933.80 1,408,807.39
67
上海市天宸股份有限公司 2011 年半年度报告
合计 3,236,014.29 10,213,265.02
36、 投资收益：
(1) 投资收益明细情况
单位：元 币种：人民币
本期发生额 上期发生额
成本法核算的长期股权投资收益 111,409.68 4,598,532.10
权益法核算的长期股权投资收益 -224,677.32
处置长期股权投资产生的投资收益 321,990.56
合计 208,722.92 4,598,532.10
(2) 按成本法核算的长期股权投资收益
单位：元 币种：人民币
被投资单位 本期发生额 上期发生额 本期比上期增减变动的原因
上海银行 111,409.68 去年同期未分利
(3) 按权益法核算的长期股权投资收益
单位：元 币种：人民币
被投资单位 本期发生额 上期发生额 本期比上期增减变动的原因
河北冀盛房地产有限公司 -224,677.32 0
合计 -224,677.32 /
原子公司上海金行建筑工程有限公司于 2011 年 1 月股权转让,实现投资收益 321,990.56 元
37、 资产减值损失：
单位：元 币种：人民币
项目 本期发生额 上期发生额
一、坏账损失 -20,000.00
二、存货跌价损失
三、可供出售金融资产减值损失
四、持有至到期投资减值损失
五、长期股权投资减值损失
六、投资性房地产减值损失
七、固定资产减值损失
八、工程物资减值损失
九、在建工程减值损失
十、生产性生物资产减值损失
十一、油气资产减值损失
十二、无形资产减值损失
十三、商誉减值损失
十四、其他
合计 -20,000.00
68
上海市天宸股份有限公司 2011 年半年度报告
38、 营业外收入：
(1) 营业外收入情况
单位：元 币种：人民币
计入当期非经常性损益的
项目 本期发生额 上期发生额
金额
非流动资产处置利得合计 74,885.57
其中：固定资产处置利得 74,885.57
政府补助 1,475,275.00 59,500.00 1,475,275.00
赔偿及罚款 3,679.66
其他 80,324.00 17,508.68 80,324.00
合计 1,555,599.00 155,573.91 1,555,599.00
(2) 政府补助明细
单位：元 币种：人民币
项目 本期发生额 上期发生额 说明
天宸客运获财政退税 357,575.00
宸乾投资获海岛扶持款 292,000.00
宸京房产获税收奖励款 50,000.00 10,000.00
宸京房产获企业扶持基金 775,700.00
金行建筑获财政退税 49,500.00
合计 1,475,275.00 59,500.00 /
39、 营业外支出：
单位：元 币种：人民币
计入当期非经常性损益的
项目 本期发生额 上期发生额
金额
非流动资产处置损失合计 26,493.43 26,493.43
其中：固定资产处置损失 26,493.43 26,493.43
对外捐赠 10,000.00
滞纳金 177.90 668.60 177.90
赔偿款 60,392.66 310,919.17 60,392.66
合计 87,063.99 321,587.77 87,063.99
40、 所得税费用：
单位：元 币种：人民币
项目 本期发生额 上期发生额
按税法及相关规定计算的当期所得税 1,780,153.17 571,005.98
合计 1,780,153.17 571,005.98
41、 基本每股收益和稀释每股收益的计算过程：
项 目 计算公式 本期数
69
上海市天宸股份有限公司 2011 年半年度报告
归属于公司普通股股东的净利润 P0 -20,775,662.34
非经常性损益 F 1,243,855.33
扣除非经营性损益后的归属于公司普通股股东的
P1= P0- F -22,019,517.67
净利润
期初股份总数 S0 352,142,109
因公积金转增股本或股票股利分配等增加股份数 S1 105,642,633
发行新股或债转股等增加股份数 Si
增加股份次月起至报告期期末的累计月数 Mi
因回购等减少股份数 Sj
减少股份次月起至报告期期末的累计月数 Mj
报告期缩股数 Sk
报告期月份数 M0
S= S0 ＋ S1 ＋ Si×Mi÷M0 －
发行在外的普通股加权平均数 457,784,742
Sj×Mj÷M0－Sk
基本每股收益 EPS=P0/S -0.0454
扣除非经常损益基本每股收益 EPS1=P1/S -0.0481
合 计
42、 其他综合收益
单位：元 币种：人民币
项目 本期金额 上期金额
1．可供出售金融资产产生的利得（损失）金额 18,179.98 -75,317.06
减：可供出售金融资产产生的所得税影响 4,545.00 -18,829.27
前期计入其他综合收益当期转入损益的净额
小计 13,634.98 -56,487.79
2.按照权益法核算的在被投资单位其他综合收益中所享有的份额
减：按照权益法核算的在被投资单位其他综合收益中所享有的份额
产生的所得税影响
前期计入其他综合收益当期转入损益的净额
小计
3．现金流量套期工具产生的利得（或损失）金额
减：现金流量套期工具产生的所得税影响
前期计入其他综合收益当期转入损益的净额
转为被套期项目初始确认金额的调整额
小计
4．外币财务报表折算差额
减：处置境外经营当期转入损益的净额
小计
5.其他
减：由其他计入其他综合收益产生的所得税影响
前期其他计入其他综合收益当期转入损益的净额
小计
合计 13,634.98 -56,487.79
70
上海市天宸股份有限公司 2011 年半年度报告
43、 现金流量表项目注释：
(1) 收到的其他与经营活动有关的现金
单位：元 币种：人民币
项目 金额
利息收入 2,242,657.02
收到事故理赔款 1,801,886.95
收押金 265,000.00
出售废品 324.29
往来 2,801,038.00
合计 7,110,906.26
(2) 支付的其他与经营活动有关的现金
单位：元 币种：人民币
项目 金额
销售费用 410.00
管理费用 17,279,640.67
手续费 1,149,933.80
营业外支出 87,063.99
付玫瑰广场赔偿金 9,416,459.52
往来 47,841,234.73
合计 75,774,742.71
(3) 支付的其他与投资活动有关的现金
单位：元 币种：人民币
项目 金额
金行建筑公司股权转让报表货币资金期初数 91,346.54
合计 91,346.54
(4) 支付的其他与筹资活动有关的现金
单位：元 币种：人民币
项目 金额
贷款评估,等级保险费等 114,190.37
融资手续费 1,000,000.00
合计 1,114,190.37
44、 现金流量表补充资料：
(1) 现金流量表补充资料
单位：元 币种：人民币
补充资料 本期金额 上期金额
1．将净利润调节为经营活动现金流量：
71
上海市天宸股份有限公司 2011 年半年度报告
净利润 -22,422,741.58 -29,601,184.20
加：资产减值准备 -20,000.00
固定资产折旧、油气资产折耗、生产性生物资产折旧 7,405,189.81 9,292,473.17
无形资产摊销 1,052,952.62 1,032,306.54
长期待摊费用摊销
处置固定资产、无形资产和其他长期资产的损失（收益
-21,000.00
以“－”号填列）
固定资产报废损失（收益以“－”号填列）
公允价值变动损失（收益以“－”号填列）
财务费用（收益以“－”号填列） 5,442,967.88 10,213,265.02
投资损失（收益以“－”号填列） -208,722.92 -4,598,532.10
递延所得税资产减少（增加以“－”号填列）
递延所得税负债增加（减少以“－”号填列） 4,545.00
存货的减少（增加以“－”号填列） 573,572.22 -33,262,301.34
经营性应收项目的减少（增加以“－”号填列） 382,213,181.21 -13,637,427.79
经营性应付项目的增加（减少以“－”号填列） -187,518,081.68 606,647,086.60
其他
经营活动产生的现金流量净额 186,542,862.56 546,044,685.90
2．不涉及现金收支的重大投资和筹资活动：
债务转为资本
一年内到期的可转换公司债券
融资租入固定资产
3．现金及现金等价物净变动情况：
现金的期末余额 451,573,801.99 336,157,531.29
减：现金的期初余额 254,908,283.17 89,902,638.57
加：现金等价物的期末余额
减：现金等价物的期初余额
现金及现金等价物净增加额 196,665,518.82 246,254,892.72
(2) 本期取得或处置子公司及其他营业单位的相关信息
单位：元 币种：人民币
项目 本期发生额 上期发生额
一、取得子公司及其他营业单位的有关信息：
1．取得子公司及其他营业单位的价格
2．取得子公司及其他营业单位支付的现金和现金等价物
减：子公司及其他营业单位持有的现金和现金等价物
3．取得子公司及其他营业单位支付的现金净额
4．取得子公司的净资产
流动资产
非流动资产
流动负债
72
上海市天宸股份有限公司 2011 年半年度报告
非流动负债
二、处置子公司及其他营业单位的有关信息：
1．处置子公司及其他营业单位的价格 20,550,000.00
2．处置子公司及其他营业单位收到的现金和现金等价物 20,550,000.00
减：子公司及其他营业单位持有的现金和现金等价物 91,346.54
3．处置子公司及其他营业单位收到的现金净额 20,458,653.46
4．处置子公司的净资产 20,228,009.44
流动资产 19,717,191.47
非流动资产 595,456.14
流动负债 84,638.17
非流动负债
(3) 现金和现金等价物的构成
单位：元 币种：人民币
项目 期末数 期初数
一、现金 451,573,801.99 254,908,283.17
其中：库存现金 208,446.92 177,552.05
可随时用于支付的银行存款 451,359,984.76 254,715,360.81
可随时用于支付的其他货币资金 5,370.31 5,370.31
可用于支付的存放中央银行款项
存放同业款项
拆放同业款项
二、现金等价物
其中：三个月内到期的债券投资
三、期末现金及现金等价物余额 451,573,801.99 254,908,283.17
(七) 关联方及关联交易
1、 本企业的母公司情况
单位:万元 币种:人民币
母公司对本 母公司对本 本企业
母公司名 企业类 法人代 业务性 组织机构代
注册地 注册资本 企业的持股 企业的表决 最终控
称 型 表 质 码
比例(%) 权比例(%) 制方
上海仲盛
叶 立
虹桥企业 有限责 上 海 市 企业管
叶茂菁 25,000.00 25.08 25.08 培、叶 13338649-6
管理有限 任公司 闵行区 理
茂菁
公司
73
上海市天宸股份有限公司 2011 年半年度报告
2、 本企业的子公司情况
单位:万元 币种:人民币
表决权
持股比例 组织机构
子公司全称 企业类型 注册地 法人代表 业务性质 注册资本 比例
(%) 代码
(%)
东长治路
上海天宸物业 物业管理 63146081-
有限责任公司 665 弄 15 施嘉伟 600.00 83 100
管理有限公司 租赁 7
号
上海市东
上海和泰房地
长治路 777 房产开发、 13461832-
产开发有限公 有限责任公司 陈永青 10,000.00 90 100
号 1 号楼 物业管理 4
司
B202 室
上海南方综合 上海市闵
63145732-
物流园区管理 有限责任公司 行区银都 陈永青 停车场 3,304.00 75 85
2
有限公司 路 2889 号
上海市南
汇区康桥
上海天宸客运 13280015-
有限责任公司 镇康士路 李振华 客运汽配 3,000.00 90 100
有限公司 7
17 号 305
室
上海市闵
上海联农房产 房产开发、 13221018-
有限责任公司 行区漕宝 施嘉伟 4,000.00 100 100
有限公司 咨询 1
路 1015 号
浦东新区
上海天宸浦东 租赁、实业 13223355-
有限责任公司 浦 建 路 陈永青 750.00 100 100
发展有限公司 投资 1
1149 号
上海太阳山经 太阳山大
太阳山路 13223003-
济发展有限责 有限责任公司 李珩 厦筹建、租 1,000.00 70 100
355 号 5
任公司 赁
北京宸京房地 北京市通
房产开发、 74883310-
产开发有限公 有限责任公司 州区梨园 陈永青 1,000.00 30 100
租赁 9
司 北街 15 号
上海市闵
上海南方综合 筹建物流
行区都会 70327264-
物流中心有限 有限责任公司 陈永青 基地、陆上 2,000.00 85 100
路 3980 号 3
公司 运输
1幢2楼
销售建筑
青浦区重
装潢材料、
上海美昆商贸 固镇新丰 79899994-
有限责任公司 许旭羽 机械设备、 3,000.00 70 100
有限公司 中路 458 号 0
机电设备
A 幢 103 室
及产品等
上海天宸酒店 上海市闵 68097040-
有限责任公司 李振华 酒店管理 1,696.00 75 85
管理有限公司 行区银都 5
74
上海市天宸股份有限公司 2011 年半年度报告
路 2889 号
第1幢2幢
上海市崇
上海文僖荣投 明县建设 投资管理、
79144005-
资管理有限公 有限责任公司 公 路 1385 施嘉伟 咨询、房地 500.00 100 100
2
司 号 5 号楼 产投资
110 室
崇明县建
设 公 路
1357 号 2 创业投资、
上海宸乾投资 56483373-
有限责任公司 幢 205 室 李振华 投资管理、 3,000.00 100 100
有限公司 7
（上海建 咨询
设经济小
区）
3、 本企业的合营和联营企业的情况
单位:万元 币种:人民币
本企业在
本企业持
被投资单 被投资单 组织机构代
企业类型 注册地 法人代表 业务性质 注册资本 股比例
位名称 位表决权 码
(%)
比例(%)
一、合营企业
二、联营企业
石家庄市
河北冀盛
广安街银 房地产开
房地产有 有限责任 叶莉芳 6,000.00 25.50 25.50 67852808-7
泰 国 际 发与经营
限公司
1910
单位:万元 币种:人民币
本期营业收入总
被投资单位名称 期末资产总额 期末负债总额 期末净资产总额 本期净利润
额
一、合营企业
二、联营企业
河北冀盛房地产
50,490.96 45,001.89 5,489.07 -88.10
有限公司
4、 本企业的其他关联方情况
其他关联方名称 其他关联方与本公司关系 组织机构代码
仲盛房地产（上海）有限公司 其他 60725067-1
河北冀盛房地产有限公司 其他 67852808-7
上海仲盛物业有限公司 其他 60733208-7
75
上海市天宸股份有限公司 2011 年半年度报告
5、 关联交易情况
(1) 采购商品/接受劳务情况表
单位：元 币种：人民币
本期发生额 上期发生额
关联交易定价
占同类交易
关联方 关联交易内容 方式及决策程 占同类交易金
金额 金额 金额的比例
序 额的比例（%）
（%）
上海仲盛物业有 按市场价格确
支付物业费 836,931.58 88.51 843,904.58 84.01
限公司 定
(2) 关联租赁情况
公司承租情况表：
单位：万元 币种：人民币
出租方名称 承租方名称 租赁资产种类 租赁起始日 租赁终止日 年度确认的租赁费
上海仲盛虹桥企 上海市天宸股份
房产 2008 年 7 月 1 日 2011 年 6 月 30 日 136.24
业管理有限公司 有限公司
(3) 关联方资金拆借
单位：元 币种：人民币
关联方 拆借金额 起始日 到期日 说明
拆出
河北冀盛房地产有限公司 114,750,000 2010 年 5 月 1 日 见注
(4) 其他关联交易
注：本公司于 2010 年 2 月完成受让河北冀盛房地产有限公司（以下简称：河北冀盛）25.5%
股权并增资，共投资 1530 万元。2010 年 1 月 18 日公司第六届董事会第二十六次会议同意
公司入股河北冀盛后，可在该项目上在 3 亿元范围内按比例投资与借款。河北冀盛鉴于对石
家庄市裕华区南焦社区城中村改造项目的拆迁工作需要，各股东以借款方式同比例投入相应
资金，本公司截止 2011 年 6 月末共投入 1,1475 万元。
(八) 股份支付：无
(九) 或有事项：
1、 未决诉讼仲裁形成的或有负债及其财务影响：
子公司上海和泰房地产开发有限公司（以下简称"和泰房产"）与玫瑰广场衡水路 206 号-232
号等九家商铺业的诉讼，因一审判决计提预计负债 11,694,704.71 元。后和泰房产提起上诉，
其中与 7 家商铺业主的二审判决已于本报告期内生效并执行，和泰房产支付商铺业主赔偿损
失 9,416,459.52 元。
2、 为其他单位提供债务担保形成的或有负债及其财务影响：
公司为子公司上海南方综合物流中心有限公司的长期借款 500 万元提供担保。
76
上海市天宸股份有限公司 2011 年半年度报告
(十) 承诺事项：
1、 重大承诺事项
抵押物账面价值
借款单位 借款金额 抵押期限 抵押物类别 抵押物
（万元）
上海市天宸股份有限公司 8,000,000.00 2010.11.08 2011.09.30 罗锦路 118 号 1-5
投资性房地产 1,203.88
上海市天宸股份有限公司 3,000,000.00 2010.09.20 2011.09.20 幢
上海市天宸股份有限公司 50,000,000.00 2011.06.24 2012.06.21 银都路 2889 号 1
上海市天宸股份有限公司 25,000,000.00 2011.05.23 2012.05.22 幢、2 幢、7 幢及
上海市天宸股份有限公司 40,000,000.00 2011.05.20 2012.05.19 相应的土地，其中
固定资产、
5,885.70 7 幢已拆除，本公
无形资产（注 1）
上海市天宸股份有限公司 40,000,000.00 2010.08.10 2011.08.09 司已取得银行关
合计 181，000，000.00 于撤销抵押的同
意
固定资产、无形资 客运名下 100 辆车
上海天宸客运有限公司 15,000,000.00 2010.10.20 2011.10.20 2,315.30
产（注 2） 辆的车辆营运证
注 1：抵押物价值中包含固定资产 5,631.26 万元和无形资产 254.44 万元。
注 2：抵押物价值中包含固定资产 742.71 万元和无形资产 1,572.59 万元。
(十一) 其他重要事项：
1、 以公允价值计量的资产和负债
单位：元 币种：人民币
本期公允价值变 计入权益的累计
项目 期初金额 本期计提的减值 期末金额
动损益 公允价值变动
金融资产
1、以公允价值计量且其变
动计入当期损益的金融资
产（不含衍生金融资产）
2、衍生金融资产
3、可供出售金融资产 176,605.52 18,179.98 194,785.50
(十二) 母公司财务报表主要项目注释
1、 应收账款：
(1) 应收账款按种类披露：
单位：元 币种：人民币
期末数 期初数
账面余额 坏账准备 账面余额 坏账准备
种类
比例 比例 比例
金额 金额 金额 金额 比例(%)
(%) (%) (%)
按组合计提坏账准备的应收账款：
(1)账龄组合
77
上海市天宸股份有限公司 2011 年半年度报告
（2）关联方组合 98,495.00 1.20 98,495.00 1.20
组合小计 98,495.00 1.20 98,495.00 1.20
单项金额虽不重
大但单项计提坏
8,105,875.04 98.80 8,105,875.04 100.00 8,105,875.04 98.80 8,105,875.04 100.00
账准备的应收账
款
合计 8,204,370.04 / 8,105,875.04 / 8,204,370.04 / 8,105,875.04 /
期末单项金额虽不重大但单项计提坏账准备的应收账款
单位：元 币种：人民币
应收账款内容 账面余额 坏账准备 计提比例(%) 计提理由
原天宸药业 238 家客户销货款
8,105,875.04 8,105,875.04 100 预计无法收回
项
合计 8,105,875.04 8,105,875.04 / /
(2) 本报告期应收账款中持有公司 5%(含 5%)以上表决权股份的股东单位情况
本报告期应收账款中无持有公司 5%(含 5%)以上表决权股份的股东单位的欠款。
(3) 应收账款金额前五名单位情况
单位：元 币种：人民币
占应收账款总额的比
单位名称 与本公司关系 金额 年限
例(%)
华源医药股份有限公司 无关联关系 548,804.70 4-5 年 6.69
河北浩大医药有限公司 无关联关系 531,752.00 3-4 年 6.48
东山公司旭芳贸易部 无关联关系 517,737.44 5 年以上 6.31
中大医药有限公司 无关联关系 324,700.00 5 年以上 3.96
四川成都医药公司 无关联关系 270,740.54 5 年以上 3.30
合计 / 2,193,734.68 / 26.74
(4) 应收关联方账款情况
单位：元 币种：人民币
单位名称 与本公司关系 金额 占应收账款总额的比例(%)
上海和泰房地产开发有限公司 控股子公司 98,495.00 1.20
2、 其他应收款：
(1) 其他应收款按种类披露：
单位：元 币种：人民币
期末数 期初数
账面余额 坏账准备 账面余额 坏账准备
种类
比例 比例 比例 比例
金额 金额 金额 金额
(%) (%) (%) (%)
按组合计提坏账准备的其他应收账款：
78
上海市天宸股份有限公司 2011 年半年度报告
（1）账龄组
30,018,871.92 5.41 17,652,750.00 58.81 17,857,000.00 3.72 17,652,750.00 98.86
合
（2）关联方
516,623,056.95 93.19 453,954,587.75 94.66
组合
组合小计 546,641,928.87 98.6 17,652,750.00 3.23 471,811,587.75 98.38 17,652,750.00 3.74
单项金额虽
不重大但单
项计提坏账 7,745,068.21 1.40 7,745,068.21 100 7,745,068.21 1.62 7,745,068.21 100.00
准备的其他
应收账款
合计 554,386,997.08 / 25,397,818.21 / 479,556,655.96 / 25,397,818.21 /
组合中，按账龄分析法计提坏账准备的其他应收账款：
单位：元 币种：人民币
期末数 期初数
账龄 账面余额 账面余额
坏账准备 坏账准备
金额 比例(%) 金额 比例(%)
1 年以内小计 12,161,871.92 40.51
1至2年 179,000.00 0.60 8,950.00 179,000.00 1.00 8,950.00
2至3年 36,000.00 0.12 1,800.00 36,000.00 0.20 1,800.00
5 年以上 17,642,000.00 58.77 17,642,000.00 17,642,000.00 98.80 17,642,000.00
合计 30,018,871.92 100.00 17,652,750.00 17,857,000.00 100.00 17,652,750.00
期末单项金额虽不重大但单项计提坏账准备的其他应收账款
单位：元 币种：人民币
其他应收款内容 账面余额 坏账准备 计提比例(%) 计提理由
原天宸药业 65 家客户往
7,745,068.21 7,745,068.21 100 预计无法收回
来
合计 7,745,068.21 7,745,068.21 / /
(2) 本报告期其他应收款中持有公司 5%(含 5%)以上表决权股份的股东单位情况
本报告期其他应收账款中无持有公司 5%(含 5%)以上表决权股份的股东单位的欠款。
(3) 其他应收账款金额前五名单位情况
单位：元 币种：人民币
占其他应收账款总额
单位名称 与本公司关系 金额 年限
的比例(%)
上海南方综合物流园区管
控股子公司 293,168,435.60 1 年以内 52.88
理有限公司
实际控制人、上市公
司法人代表与公司法
河北冀盛房地产有限公司 114,750,000.00 1 年以内 20.70
人代表为亲属关系，
本公司的联营企业
79
上海市天宸股份有限公司 2011 年半年度报告
上海天宸酒店管理有限公
控股子公司 99,185,561.35 1 年以内 17.89
司
上海申联进出口贸易有限
预付土地款 15,680,000.00 5 年以上 2.83
公司
上海新广得利汽车销售有
往来款 12,000,000.00 1 年以内 2.16
限公司
合计 / 534,783,996.95 / 96.46
(4) 其他应收关联方款项情况
单位：元 币种：人民币
单位名称 与本公司关系 金额 占其他应收账款总额的比例(%)
上海南方综合物流园区管理有限
控股子公司 293,168,435.60 52.88
公司
实际控制人、上市公司
法人代表与公司法人代
河北冀盛房地产有限公司 114,750,000.00 20.70
表为亲属关系，本公司
的联营企业
上海天宸酒店管理有限公司 控股子公司 99,185,561.35 17.89
上海文僖荣投资有限公司 控股子公司 9,503,060.00 1.71
合计 / 516,607,056.95 93.18
3、 长期股权投资
按成本法核算
单位：元 币种：人民币
本期 在被投
在被投资单
被投资 计提 资单位
投资成本 期初余额 增减变动 期末余额 减值准备 位表决权比
单位 减值 持股比
例（％）
准备 例（％）
上 海 天
宸 物 业
5,000,000.00 5,000,000.00 5,000,000.00 83.00 100.00
管 理 有
限公司
上 海 和
泰 房 地
产 开 发 90,000,000.00 90,000,000.00 90,000,000.00 90.00 100.00
有 限 公
司
上 海 南
方 综 合
物 流 园
37,707,564.81 37,707,564.81 37,707,564.81 12,927,564.81 75.00 85.00
区 管 理
有 限 公
司
80
上海市天宸股份有限公司 2011 年半年度报告
上 海 天
宸 客 运
27,000,000.00 27,000,000.00 27,000,000.00 90.00 100.00
有 限 公
司
上 海 联
农 房 产
40,000,000.00 40,000,000.00 40,000,000.00 100.00 100.00
有 限 公
司
上 海 天
宸 浦 东
7,500,000.00 7,500,000.00 7,500,000.00 100.00 100.00
发 展 有
限公司
上 海 太
阳 山 经
济 发 展 7,000,000.00 7,000,000.00 7,000,000.00 70.00 100.00
有 限 责
任公司
北 京 宸
京 房 地
产 开 发 3,000,000.00 3,000,000.00 3,000,000.00 30.00 100.00
有 限 公
司
上 海 南
方 综 合
物 流 中 17,000,000.00 17,000,000.00 17,000,000.00 85.00 100.00
心 有 限
公司
上 海 金
行 建 筑
10,000,000.00 10,000,000.00 -10,000,000.00 0.00
工 程 有
限公司
上 海 美
昆 商 贸
21,000,000.00 21,000,000.00 21,000,000.00 70.00 100.00
有 限 公
司
上 海 东
音 房 产
3,500,000.00 3,500,000.00 -3,500,000.00 0.00
经 纪 有
限公司
上 海 天
宸 酒 店
12,720,000.00 12,720,000.00 12,720,000.00 75.00 85.00
管 理 有
限公司
上 海 文 28,400,000.00 28,400,000.00 28,400,000.00 100.00 100.00
81
上海市天宸股份有限公司 2011 年半年度报告
僖 荣 投
资 有 限
公司
上 海 宸
乾 投 资
30,000,000.00 30,000,000.00 30,000,000.00 100.00 100.00
有 限 公
司
上 海 绿
地 （ 集 9,489,156.00 9,489,156.00 9,489,156.00 2.95 2.95
团）
上 海 银
635,900.00 635,900.00 635,900.00
行
按权益法核算
单位：元 币种：人民币
在被投
本期 在被投
资单位
被投资单 减值 计提 现金 资单位
投资成本 期初余额 增减变动 期末余额 表决权
位 准备 减值 红利 持股比
比例
准备 例（％）
（％）
河北冀盛
房地产有 15,300,000.00 14,221,817.80 -224,677.32 13,997,140.48 25.50 25.50
限公司
4、 营业收入和营业成本：
(1) 营业收入、营业成本
单位：元 币种：人民币
项目 本期发生额 上期发生额
其他业务收入 1,278,048.00 1,214,598.00
营业成本 681,525.90 681,525.90
5、 投资收益：
(1) 投资收益明细
单位：元 币种：人民币
本期发生额 上期发生额
成本法核算的长期股权投资收益 253,053,592.26 4,598,532.10
权益法核算的长期股权投资收益 -224,677.32
处置长期股权投资产生的投资收益 4,836,676.67
其他 1,333,333.35 2,292,879.99
合计 258,998,924.96 6,891,412.09
(2) 按成本法核算的长期股权投资收益
82
上海市天宸股份有限公司 2011 年半年度报告
单位：元 币种：人民币
被投资单位 本期发生额 上期发生额 本期比上期增减变动的原因
上海和泰房地产开发有限公司 252,942,182.58
上海银行 111,409.68
绿地集团 4,598,532.10
合计 253,053,592.26 4,598,532.10 /
(3) 按权益法核算的长期股权投资收益
单位：元 币种：人民币
被投资单位 本期发生额 上期发生额 本期比上期增减变动的原因
河北冀盛房地产有限公司 -224,677.32
合计 -224,677.32 /
6、 现金流量表补充资料：
单位：元 币种：人民币
补充资料 本期金额 上期金额
1．将净利润调节为经营活动现金流量：
净利润 248,054,317.65 -11,043,179.73
加：资产减值准备 -20,000.00
固定资产折旧、油气资产折耗、生产性生物资产折旧 953,781.46 2,141,345.00
无形资产摊销 370,966.76 350,320.68
长期待摊费用摊销
处置固定资产、无形资产和其他长期资产的损失（收益
-21,000.00
以“－”号填列）
固定资产报废损失（收益以“－”号填列）
公允价值变动损失（收益以“－”号填列）
财务费用（收益以“－”号填列） 4,913,346.21 8,354,439.25
投资损失（收益以“－”号填列） -258,998,924.96 -6,891,412.09
递延所得税资产减少（增加以“－”号填列）
递延所得税负债增加（减少以“－”号填列） 4,545.00
存货的减少（增加以“－”号填列）
经营性应收项目的减少（增加以“－”号填列） 237,977,176.56 2,147,835.83
经营性应付项目的增加（减少以“－”号填列） -75,877,137.20 205,755,101.79
其他 -4,585.00
经营活动产生的现金流量净额 157,393,486.48 200,773,450.73
2．不涉及现金收支的重大投资和筹资活动：
债务转为资本
一年内到期的可转换公司债券
融资租入固定资产
3．现金及现金等价物净变动情况：
现金的期末余额 369,312,177.09 170,764,716.98
减：现金的期初余额 112,043,097.95 32,186,073.99
83
上海市天宸股份有限公司 2011 年半年度报告
加：现金等价物的期末余额
减：现金等价物的期初余额
现金及现金等价物净增加额 257,269,079.14 138,578,642.99
(十三) 补充资料
1、 当期非经常性损益明细表
单位：元 币种：人民币
项目 金额
非流动资产处置损益 -26,493.43
计入当期损益的政府补助（与企业业务密切相关，按照国家统一标准定额
1,475,275.00
或定量享受的政府补助除外）
除上述各项之外的其他营业外收入和支出 19,753.44
其他符合非经常性损益定义的损益项目 208,722.92
所得税影响额 -433,402.60
合计 1,243,855.33
2、 净资产收益率及每股收益
加权平均净资产收益率 每股收益
报告期利润
（%） 基本每股收益 稀释每股收益
归属于公司普通股股东的净利润 -2.94 -0.0454 -0.0454
扣除非经常性损益后归属于公司
-3.11 -0.0481 -0.0481
普通股股东的净利润
3、 公司主要会计报表项目的异常情况及原因的说明
（1）资产负债表分析： 单位：元 币种：人民币
项目 期末余额 年初余额 本期比年初增加 增加比例（%）
货币资金 451,573,801.99 254,908,283.17 196,665,518.82 77.15
应收帐款 427,281.55 433,881,533.07 -433,454,251.52 -99.90
预付帐款 29,088,080.00 163,241.36 28,924,838.64 17,719.06
应收股利 5,328,192.90 -5,328,192.90 -100.00
应付帐款 30,840,460.95 62,069,748.57 -31,229,287.62 -50.31
预收帐款 35,112,798.51 6,183,231.80 28,929,566.71 467.87
应交税费 2,649,481.35 148,609,878.80 -145,960,397.45 -98.22
预计负债 4,470,245.19 13,886,704.71 -9,416,459.52 -67.81
实收资本 457,784,742.00 352,142,109.00 105,642,633.00 30.00
未分配利润 143,514,829.94 269,933,125.28 -126,418,295.34 -46.83
说明：
1、报告期末，公司的货币资金比期初增加 1.97 亿元，增幅为 77.15%，主要是因为四川北路项目销售回款 4.3 亿元，支付
土地增值税和企业所得税等税金 1.4 亿元，支付四川北路项目后续工程尾款 2900 万以及其他的经营性支出所致。
2、报告期末，公司的应收账款比期初减少 4.3 亿元，减幅为 99.9%，主要是因为四川北路项目销售回款 4.3 亿元所致。
84
上海市天宸股份有限公司 2011 年半年度报告
3、报告期末，公司的预付账款比期初增加 2892 万元，增幅为 17719.06%，主要是因为从事商贸业务的子公司因采购货物
预付款项所致。
4、报告期末，公司的应收股利比期初减少 533 万元，减幅为 100%，主要是因为应收绿地集团的现金红利已全部收回。
5、报告期末，公司的应付账款比期初减少 3123 万元，主要是因为支付了四川北路项目工程尾款所致。
6、报告期末，公司的预收账款比期初增加 2893 万元，增幅为 467.87%，主要是因为公司从事货物销售业务的子公司因销
售预收货款。
7、报告期末，公司的应交税费比期初减少 1.46 亿元，减幅为 98.22%，主要是因为缴纳税费所致。
8、报告期末，公司的预计负债比期初减少 942 万元，减幅为 67.81%，主要是因为子公司和泰房产与其中 7 家（一共 9 家）
商铺业主的二审判决已经判决并执行，支付赔偿款 942 万元所致。
9、报告期末，公司的实收资本比期初增加 1.05 亿元，增幅为 30%，主要是本期分配股利所致。
10、报告期末，公司的未分配利润比期初减少 1.26 亿元，减幅为 46.83%，主要是因为分派股票股利以及本报告期内公司
经营亏损所致。
（2）损益表分析： 单位：元 币种：人民币
项目 本年发生 去年同期 今年比去年同期增加 增减比例（%）
一、营业收入 22,054,178.85 32,396,606.45 -10,342,427.60 -31.92
营业税金及附加 929,352.86 -196,370.77 1,125,723.63 573.26
销售费用 410.00 6,889,753.00 -6,889,343.00 -99.99
财务费用 3,236,014.29 10,213,265.02 -6,977,250.73 -68.32
投资收益 208,722.92 4,598,532.10 -4,389,809.18 -95.46
加：营业外收入 1,555,599.00 155,573.91 1,400,025.09 899.91
减: 营业外支出 87,063.99 321,587.77 -234,523.78 -72.93
减:所得税费用 1,780,153.17 571,005.98 1,209,147.19 211.76
说明：
1、报告期内，公司的营业收入较上年同期减少了 1034 万元，减幅为 31.92%，主要原因是（1）出租车营运业务因营运指标
的下调而减少了营运收入；（2）酒店业收入随着世博会的结束而大幅减少；（3）物流园区因重新规划而关闭停车场等业务
所致。
2、报告期内，公司的营业税金及附加较上年同期增加 113 万，增幅为 573.26%，主要原因是公司在上年同期冲回以前年度
多计提土地增值税 255 万以及营业收入减少而相应减少营业税金及附加所致。
3、报告期内，公司的销售费用较上年同期减少 689 万，减幅为 99.99%，主要是因为公司在上年同期发生房产开发业务而产
生销售费用，本期无房产业务发生。
4、报告期内，公司的财务费用较上年同期减少 698 万，减幅为 68.32%，主要是因为本期银行借款余额比上年同期减少 1.13
亿元而相应减少利息支出所致。
5、报告期内，公司的投资收益较上年同期减少 438 万，减幅为 95.46%，主要是因为上年同期收到绿地集团分配的现金红利
所致。
6、报告期内，公司的营业外收入较上年同期增加 140 万，增幅为 899.91%，主要是因为子公司收到财政返税所致。
7、报告期内，公司的营业外支出较上年同期减少 23 万，减幅为 72.93%，主要是因为上年同期子公司和泰房产支付南通四
建判决款 30 万元所致。
8、报告期内，公司的所得税费用较上年同期增加 121 万，增幅为 211.76%，主要是因为子公司北京宸京房产公司因上年度
所得税汇算清缴缴纳税款所致。
85
上海市天宸股份有限公司 2011 年半年度报告
（3）现金流量表分析： 单位：元 币种：人民币
项目 本年发生 去年同期 本期比上年同期增加 增减比例（%）
经营活动产生的现金流量净额 186,542,862.56 546,044,685.90 -359,501,823.34 -65.84
投资活动产生的现金流量净额 16,898,917.49 154,776.48 16,744,141.01 10818.27
筹资活动产生的现金流量净额 -6,776,261.23 -299,944,569.66 293,168,308.43
说明：
1.报告期内，经营活动产生的现金流量净额比上年同期减少 3.6 亿，减幅为 65.84%，主要是因为本期收到售楼尾款 4.3 亿较
上年同期收回的售楼款 6.7 亿减少 2.4 亿，以及本期纳税款约 1.4 亿所致。
2.报告期内，投资活动产生的现金流量净额较上年同期增加 1674 万元，增幅为 10818.31%，主要是因为转让子公司上海金行
建筑工程有限公司收回股权投资款 1540 万所致。
3.报告期内，筹资活动产生的现金流量净额较上年同期减少流出 2.93 亿，主要是因为上期收到四川北路项目销售款后及时
归还了银行借款，以及本期新增银行借款较上年同期减少 0.95 亿元所致。
八、 备查文件目录
1、 载有法定代表人、主管会计工作负责人、会计机构负责人签名并盖章的财务报表；
2、 报告期内在中国证监会指定报纸上公开披露过的所有公司文件的正本及公告的原稿。
董事长：叶茂菁
上海市天宸股份有限公司
2011 年 8 月 10 日
86