2020 年第三季度报告
公司代码：600755 公司简称：厦门国贸
厦门国贸集团股份有限公司
2020 年第三季度报告正文
1 / 11
2020 年第三季度报告
一、 重要提示
1.1 公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证季度报告内容的真实、准确、完整，
不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。
1.2 公司全体董事出席董事会审议季度报告。
1.3 公司负责人许晓曦、主管会计工作负责人吴韵璇及会计机构负责人（会计主管人员）曾源保
证季度报告中财务报表的真实、准确、完整。
1.4 本公司第三季度报告未经审计。
二、 公司主要财务数据和股东变化
2.1 主要财务数据
单位：元 币种：人民币
本报告期末比上年度末增
本报告期末 上年度末
减(%)
总资产 126,333,752,978.15 89,472,801,921.16 41.20
归属于上市公司 25,818,880,645.73 24,773,464,268.55 4.22
股东的净资产
年初至报告期末 上年初至上年报告期末
比上年同期增减(%)
（1-9 月） （1-9 月）
经营活动产生的 -5,553,615,078.02 -2,974,445,727.26 不适用
现金流量净额
年初至报告期末 上年初至上年报告期末 比上年同期增减
（1-9 月） （1-9 月） （%）
营业收入 226,232,198,830.52 162,959,928,936.26 38.83
归属于上市公司 1,963,118,832.09 1,891,342,831.83 3.79
股东的净利润
2 / 11
2020 年第三季度报告
归属于上市公司 1,144,068,253.09 1,101,573,539.24 3.86
股东的扣除非经
常性损益的净利
润
加权平均净资产 10.45 10.82 减少 0.37 个百分点
收益率（%）
基本每股收益 0.80 0.76 5.26
（元/股）
稀释每股收益 0.75 0.71 5.63
（元/股）
公司主要会计数据和财务指标的说明：
1、公司于 2016 年 1 月发行了 28 亿元可转换公司债券，本报告期及上年同期存在稀释每股收益。
2、本报告期归属于上市公司股东的净利润包含报告期归属于永续债持有人的利息 480,417,196.84
元，扣除永续债利息后，本报告期归属于上市公司股东的净利润为 1,482,701,635.25 元，计算基
本每股收益、稀释每股收益、加权平均净资产收益率等上述主要财务指标时均扣除了永续债及利
息的影响。
3、本报告期公司实施了首期股权激励计划，向激励对象授予 2,080.00 万股限制性股票。本报告
期计算基本每股收益、稀释每股收益时扣除了限制性股票的股数。
非经常性损益项目和金额
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
本期金额 年初至报告期末金
项目 说明
（7－9 月） 额（1-9 月）
-7,905,624.33 152,762,443.14 主要系处置子公司股权
非流动资产处置损益
产生的收益
越权审批，或无正式批准文
件，或偶发性的税收返还、
减免
计入当期损益的政府补助， 41,398,510.52 124,203,303.34
但与公司正常经营业务密
切相关，符合国家政策规
定、按照一定标准定额或定
量持续享受的政府补助除
外
计入当期损益的对非金融 7,158,984.54 35,153,294.82
企业收取的资金占用费
企业取得子公司、联营企业
及合营企业的投资成本小
于取得投资时应享有被投
资单位可辨认净资产公允
价值产生的收益
3 / 11
2020 年第三季度报告
非货币性资产交换损益
委托他人投资或管理资产 5,465,588.72 15,517,757.26
的损益
因不可抗力因素，如遭受自
然灾害而计提的各项资产
减值准备
债务重组损益
企业重组费用，如安置职工
的支出、整合费用等
交易价格显失公允的交易
产生的超过公允价值部分
的损益
同一控制下企业合并产生
的子公司期初至合并日的
当期净损益
与公司正常经营业务无关
的或有事项产生的损益
除同公司正常经营业务相 -88,165,679.39 816,286,272.19 主要系公司为配套供应
关的有效套期保值业务外， 链管理业务的现货经营，
持有交易性金融资产、衍生 所持有期货合约、外汇合
金融资产、交易性金融负 约的公允价值变动损益
债、衍生金融负债产生的公 及处置损益。公司合理运
允价值变动损益，以及处置 用期货及外汇合约等金
交易性金融资产、衍生金融 融衍生工具对冲大宗商
资产、交易性金融负债、衍 品价格波动风险和汇率
生金融负债和其他债权投 波动风险，实现了业务规
资取得的投资收益 模的稳健发展。
单独进行减值测试的应收 610,467.09 1,595,725.53
款项、合同资产减值准备转
回
对外委托贷款取得的损益
采用公允价值模式进行后
续计量的投资性房地产公
允价值变动产生的损益
根据税收、会计等法律、法
规的要求对当期损益进行
一次性调整对当期损益的
影响
受托经营取得的托管费收
入
除上述各项之外的其他营 1,624,787.36 -11,745,924.53
业外收入和支出
其他符合非经常性损益定
4 / 11
2020 年第三季度报告
义的损益项目
少数股东权益影响额（税 -2,062,438.22 -57,492,858.38
后）
所得税影响额 12,498,293.86 -257,229,434.37
合计 -29,377,109.85 819,050,579.00
2.2 截止报告期末的股东总数、前十名股东、前十名流通股东（或无限售条件股东）持股情况表
单位：股
股东总数（户） 108,883
前十名股东持股情况
持有有限售 质押或冻结情况
股东名称 比例
期末持股数量 条件股份数 股东性质
（全称） (%) 股份状态 数量
量
厦门国贸控股 679,109,552 36.30 0 0 国有法人
无
集团有限公司
中央汇金资产 48,586,400 2.60 0 0 未知
管理有限责任 无
公司
香港中央结算 14,057,889 0.75 0 0 未知
无
有限公司
兴证证券资管 11,636,565 0.62 0 0 其他
－厦门国贸控
股集团有限公
司－兴证资管 无
阿尔法科睿 1
号单一资产管
理计划
郑怀东 10,862,700 0.58 0 无 0 未知
厦门国贸控股 8,779,530 0.47 0 0 国有法人
建设开发有限 无
公司
贺青平 7,580,000 0.41 0 无 0 未知
林军 7,156,513 0.38 0 无 0 未知
方志林 6,500,025 0.35 0 无 0 未知
中国农业银行 6,499,115 0.35 0 0 未知
股份有限公司
－中证 500 交
无
易型开放式指
数证券投资基
金
前十名无限售条件股东持股情况
5 / 11
2020 年第三季度报告
股东名称 持有无限售条件流通股的数 股份种类及数量
量 种类 数量
厦门国贸控股集团有限公 679,109,552 679,109,552
人民币普通股
司
中央汇金资产管理有限责 48,586,400 48,586,400
人民币普通股
任公司
香港中央结算有限公司 14,057,889 人民币普通股 14,057,889
兴证证券资管－厦门国贸 11,636,565 11,636,565
控股集团有限公司－兴证
人民币普通股
资管阿尔法科睿 1 号单一资
产管理计划
郑怀东 10,862,700 人民币普通股 10,862,700
厦门国贸控股建设开发有 8,779,530 8,779,530
人民币普通股
限公司
贺青平 7,580,000 人民币普通股 7,580,000
林军 7,156,513 人民币普通股 7,156,513
方志林 6,500,025 人民币普通股 6,500,025
中国农业银行股份有限公 6,499,115 6,499,115
司－中证 500 交易型开放式 人民币普通股
指数证券投资基金
上述股东关联关系或一致 厦门国贸控股建设开发有限公司系公司控股股东厦门国贸控股集团
行动的说明 有限公司的全资子公司, 兴证证券资管－厦门国贸控股集团有限公
司－兴证资管阿尔法科睿 1 号单一资产管理计划系公司控股股东厦
门国贸控股集团有限公司出资设立的资产管理计划。除此以外，公
司未知上述其他股东之间是否存在关联关系或属于《上市公司股东
持股变动信息披露管理办法》规定的一致行动人。
表决权恢复的优先股股东 不适用
及持股数量的说明
2.3 截止报告期末的优先股股东总数、前十名优先股股东、前十名优先股无限售条件股东持股情
况表
□适用 √不适用
三、 重要事项
3.1 公司主要会计报表项目、财务指标重大变动的情况及原因
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
资产负债表项目 2020年9月30日 2019年12月31日 变动率 变动情况说明
6 / 11
2020 年第三季度报告
货币资金 9,065,974,321.36 6,701,760,625.96 35.28% 主要因报告期子公司国
贸期货有限公司的客户
期货保证金存款、供应
链管理业务期末销售回
笼资金增加所致
交易性金融资产 8,346,263,691.64 2,849,989,365.39 192.85% 主要因报告期公司使用
暂时闲置资金购买的理
财产品增加所致
衍生金融资产 1,247,045,766.04 909,907,839.08 37.05% 主要因报告期末公司期
货合约的浮动盈利增加
所致
应收票据 3,689,710.11 922,110.70 300.14% 主要因报告期末公司到
期托收的商业承兑汇票
增加所致
应收款项融资 796,207,035.37 435,935,078.42 82.64% 主要因报告期公司使用
银行承兑汇票和信用证
结算的业务增加所致
预付款项 15,085,141,895.36 7,873,499,566.79 91.59% 主要因报告期公司业务
发展需要，增加了商品
采购规模所致
应收货币保证金 2,252,824,948.77 1,714,780,779.55 31.38% 主要因报告期末子公司
国贸期货有限公司的客
户期货交易保证金增加
所致
应收质押保证金 1,057,025,512.00 440,364,160.00 140.03% 主要因报告期末子公司
国贸期货有限公司的客
户通过仓单质押充抵的
期货保证金增加所致
存货 57,931,943,036.92 39,705,538,885.61 45.90% 主要因报告期末公司房
地产经营业务的开发成
本、供应链管理业务的
库存商品增加所致
合同资产 5,732,450.66 不适用 主要因报告期公司执行
新收入准则，将代建项
目形成的已完工未结算
资产从存货重分类至合
同资产所致
在建工程 6,936,945.94 17,925,716.29 -61.30% 主要因竹坝五显休闲农
业项目于报告期完工部
分已结转，导致报告期
末的在建工程相应减少
商誉 691,453.31 4,490,985.61 -84.60% 主要因报告期处置子公
司广州启润物流有限公
7 / 11
2020 年第三季度报告
司股权，转出相应商誉
所致
衍生金融负债 863,195,561.99 559,528,068.16 54.27% 主要因报告期末公司期
货合约和外汇合约的浮
动亏损增加所致
应付票据 16,861,502,251.13 10,844,776,670.16 55.48% 主要因报告期公司供应
链管理业务优化结算方
式，较多使用票据支付
货款所致
预收款项 36,986,796.56 14,032,583,837.56 -99.74% 主要因报告期公司执行
新收入准则，将转让商
品之前收到的适用新收
入准则的预收款项，重
分类至合同负债和其他
流动负债所致
应付货币保证金 3,991,594,124.30 2,486,953,696.14 60.50% 主要因报告期末子公司
国贸期货有限公司的客
户期货交易保证金增加
所致
应付质押保证金 1,057,025,512.00 440,364,160.00 140.03% 主要因报告期末子公司
国贸期货有限公司的客
户通过仓单质押充抵的
期货保证金增加所致
合同负债 23,184,782,314.37 不适用 主要因报告期公司执行
新收入准则，将转让商
品之前收到的适用新收
入准则的预收款项，重
分类至合同负债和其他
流动负债所致
其他流动负债 8,141,183,767.97 1,234,919,563.29 559.25% 主要因报告期末公司短
期融资券增加47亿元以
及因执行新收入准则将
原预收款项中增值税部
分重分类至本科目所致
长期借款 9,941,445,299.39 5,123,192,128.60 94.05% 主要因报告期公司营业
规模扩大，公司根据业
务发展需要，增加了长
期借款规模所致
应付债券 2,975,484,405.82 2,155,924,816.33 38.01% 主要因报告期公司发行
了中期票据和公司债券
所致
长期应付职工薪 19,248,999.09 12,465,012.83 54.42% 主要因报告期末公司应
酬 付的长期绩效奖金增加
所致
8 / 11
2020 年第三季度报告
递延收益 7,192,004.48 2,243,101.61 220.63% 主要因报告期公司国贸
中心获得绿色建筑财政
奖励所致
递延所得税负债 387,575,749.34 263,435,906.96 47.12% 主要因报告期末公司交
易性金融工具的公允价
值增加所致
库存股 85,072,000.00 不适用 主要因报告期公司发行
了限制性股票，就回购
义务作收购库存股处理
其他综合收益 -94,297,084.75 -70,882,016.61 不适用 主要因报告期公司外币
报表折算差额和权益法
下可转损益的其他综合
收益减少所致
利润表项目 2020年1-9月 2019年1-9月 变动率 变动情况说明
营业收入 226,232,198,830.52 162,959,928,936.26 38.83% 主要因报告期公司三大
主业发展良好，营业规
模增加所致
营业成本 221,700,094,908.85 158,547,145,348.57 39.83% 主要因报告期公司营业
收入增加，营业成本相
应增加所致
其他收益 127,081,750.28 89,237,207.82 42.41% 主要因报告期公司收到
与收益相关的政府补助
增加所致
公允价值变动收 962,156,709.62 471,383,175.11 104.11% 主要因报告期公司期货
益 合约的公允价值增加所
致
信用减值损失 -13,452,354.24 -77,460,184.61 不适用 主要因报告期公司计提
的其他应收款和长期应
收款的坏账损失减少所
致
资产减值损失 -349,892,846.88 -111,658,476.02 不适用 主要因报告期公司计提
的存货跌价准备增加所
致
资产处置收益 -1,903,832.60 214,035.79 -989.49% 主要因报告期公司固定
资产处置损失增加所致
营业外收入 6,987,658.26 225,640,838.28 -96.90% 主要因上年同期公司取
得联营企业兴业国际信
托有限公司的投资成本
小于取得投资时应享有
被投资单位可辨认净资
产公允价值所产生收益
1.96亿元所致
营业外支出 20,987,148.09 9,238,733.22 127.16% 主要因报告期公司抗疫
9 / 11
2020 年第三季度报告
物资捐赠支出增加所致
现金流量表项目 2020年1-9月 2019年1-9月 变动率 变动情况说明
经营活动产生的 -5,553,615,078.02 -2,974,445,727.26 不适用 主要因报告期公司业务
现金流量净额 规模增长，期末存货和
预付款项增加，导致经
营性净现金流减少
投资活动产生的 -3,514,130,258.54 -6,778,143,461.28 不适用 主要因上年同期公司对
现金流量净额 世纪证券增资及受让兴
业信托股权等投资项目
的现金流出较大，本报
告期公司股权投资项目
的现金支出减少
3.2 重要事项进展情况及其影响和解决方案的分析说明
√适用 □不适用
(一)可转换公司债券
2016年1月5日，公司公开发行28亿元可转换公司债券。本次发行扣除发行费用后的实际募集
资金净额为2,769,071,943.39元（已经致同会计师事务所（特殊普通合伙）验证并出具致同验字
（2016）第350ZA0004号《验资报告》）。2016年1月19日，经上交所自律监管决定书[2016]9 号
文同意，公司28亿元可转换公司债券于当日起在上海证券交易所挂牌交易，债券简称“国贸转
债”，债券代码“110033”，初始转股价格9.03元/股。该可转换公司债券上市后可进行质押式回
购，质押券申报和转回代码为 “105827”。因实施2015年度、2016年度、2017年度、2018年度、
2019年度利润分配事项及实施“国贸转债”转股价格向下修正事项，转股价格由初始的9.03元/股
调整至7.19元/股。
2016年7月5日，公司可转换公司债券进入转股期。截至报告期末，累计共有1,588,269,000元
“国贸转债”转换成公司股票，因转股形成的股份数量为185,603,342股，占可转债转股前公司已
发行股份总额的11.15%。尚未转股的可转债金额为1,211,731,000元，占公司可转债发行总量的
43.28%。
（二）公司下属厦门国贸资产管理有限公司管理的部分资产管理计划重大情况的进展
2017年，公司下属子公司厦门国贸资产管理有限公司五只投向港股的资管产品（磐石成长二
号、磐石成长三号、磐石成长四号、咏溪一号、咏溪二号）净值出现较大幅度下跌。在普通级投
资者提供差额补足承诺基础上，子公司厦门国贸投资有限公司（下称“国贸投资”）及公司为上
述资管计划的部分优先级投资者提供了份额回购或差额补足承诺。由于普通级投资者未能立即足
额追加增强资金，该事件触发国贸投资及公司的份额回购/差额补足义务。公司有权向普通级投资
者追索。
截至2020年9月30日，上述资管产品中除咏溪二号外的四只产品已完成清算，产品净值损失情
况已明确；咏溪二号因尚有一支市值约162万的停牌股票需待其复牌方能处置，尚未清算完毕，报
告期末净值为166万元，因咏溪二号份额为公司持有，后续不会发生财务支持损失。公司已于2017
年为上述资管产品期末净值不足以支付给优先级投资者份额的本金及预期收益部分承担了财务支
持损失净额为54,305.28万元。截至2020年9月30日，普通级投资者已累计追加资金4,706.82万元，
同时普通级投资者提供采矿权抵押及相关矿业公司的连带责任担保及其他资源性公司的股权担
保，并在持续还款中。截至目前，国贸期货有限公司、国贸投资以及厦门国贸资产管理有限公司
10 / 11
2020 年第三季度报告
已分别就其出资认购的资管产品份额，向普通级投资者、连带债务人以及担保人等提起民事诉讼。
涉及全部资管产品的5个案件均已经获得法院生效判决，支持国贸期货有限公司、国贸投资以及厦
门国贸资产管理有限公司的诉讼请求。
3.3 报告期内超期未履行完毕的承诺事项
□适用 √不适用
3.4 预测年初至下一报告期期末的累计净利润可能为亏损或者与上年同期相比发生重大变动的
警示及原因说明
□适用 √不适用
公司名称 厦门国贸集团股份有限公司
法定代表人 许晓曦
日期 2020 年 10 月 29 日
11 / 11