公司代码：601028 公司简称：玉龙股份
山东玉龙黄金股份有限公司
2023 年年度报告摘要
第一节 重要提示
1 本年度报告摘要来自年度报告全文，为全面了解本公司的经营成果、财务状况及未来发展规
划，投资者应当到 www.sse.com.cn 网站仔细阅读年度报告全文。
2 本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实性、准确性、
完整性，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。
3 公司全体董事出席董事会会议。
4 亚太（集团）会计师事务所（特殊普通合伙）为本公司出具了标准无保留意见的审计报告。
5 董事会决议通过的本报告期利润分配预案或公积金转增股本预案
公司拟向全体股东每10股派发现金红利0.5元（含税），合计拟派发现金红利38,896,350.25元
（含税）；2023年度以集中竞价方式回购股份累计支付金额为9,991,799.00元，加上该等金额后，
公司2023年度现金分红金额共计48,888,149.25元，占合并报表归属于上市公司股东的净利润比例
为10.97%。
第二节 公司基本情况
1 公司简介
公司股票简况
股票种类 股票上市交易所 股票简称 股票代码 变更前股票简称
A股 上海证券交易所 玉龙股份 601028 无
联系人和联系方式 董事会秘书 证券事务代表
姓名 姜骏 李家喜
办公地址 中国（山东）自由贸易试验区济南片区 中国（山东）自由贸易试验
经十东路7000号汉峪金谷A4-4号楼 区济南片区经十东路7000
1201室 号汉峪金谷A4-4号楼1201
室
电话 0531-86171227 0531-86171227
电子信箱 zqb@yulonggold.com zqb@yulonggold.com
2 报告期公司主要业务简介
2023 年，受全球政治经济形势变化的影响，国内外黄金价格创出历史新高，黄金呈现旺盛需
求。同时，在“双碳”背景下，新能源材料市场景气度攀升，其中钒产品随着应用领域不断扩展，
需求持续增长。此外，在当前复杂多变的外部环境下，全球贸易面临诸多不确定性，我国对外贸
易结构持续优化。
（一）黄金行业
2023 年，在央行降息预期增强、大举购金及地缘冲突升级等多重因素支撑下，国际黄金价格
高位运行，年度均价、年末收盘价均创历史新高。2023 年 12 月底，伦敦现货黄金年终价格为 2062.40
美元/盎司，较年初开盘价上涨 12.39%，年度均价为 1940.54 美元/盎司，较上一年上涨 7.80%。
2023 年全球黄金需求旺盛，世界黄金协会数据显示，2023 年全球黄金总需求量（不包括场外
交易）为 4,448 吨，相比需求强劲的 2022 年减少 5%，包括场外交易和库存流量（450 吨）在内的
黄金总需求达到 4,899 吨，创下历史最高纪录。从供给端看，世界黄金协会数据显示，2023 年全
球黄金总供应量为 4,898.8 吨，同比增长 3.09%，其中，金矿产量为 3,644.4 吨，同比增长 0.54%；
澳大利亚产金量略有下降，根据 CEIC 网站数据，2023 年澳大利亚产金 310 吨，较 2022 年下降 4
吨。
（二）新能源新材料行业
碳达峰、碳中和是推动经济社会高质量发展、可持续发展的必由之路。加快发展新能源是实
现碳达峰、碳中和目标，构建新发展格局的重要举措。随着政府对新能源产业支持力度的不断增
加，电化学储能、新能源汽车、循环可利用新材料等技术快速发展，市场对锂、钒、石墨等新能
源材料的需求迅速增长；随着消费者对环保和可持续发展关注度的提高，新能源材料的市场需求
将持续增长。
据统计，2023 年全国五氧化二钒的产能在约 17 万吨，其中约 13 万吨来自钒钛磁铁矿冶炼过
程中的副产品，约 4 万吨来源于石煤提钒行业。陕西玉龙楼房沟钒矿一期工程建成投产后，年产
五氧化二钒 5000 吨。
目前国内钒产品的消费绝大部分用在钢铁领域，还广泛应用于储能领域、化学品领域和钒合
金材料领域。在传统材料领域，随着钒元素的物理特性进一步被挖掘，作为具有环保和绿色价值
的合金元素，将更加广泛应用在钢铁、高端金属材料、化工、能源及医疗等领域。在新能源领域，
钒作为能源金属绿色价值凸显。钒液流电池配置灵活、扩展性好、循环次数高、安全性高的特性，
可以应用于削峰填谷、系统调频、分布式等场景，未来随着技术不断进步和成本逐渐下降，钒液
流电池在长时储能领域应用空间巨大。
（三）贸易行业
2023 年，在全球经济走弱、经贸摩擦频发、美联储不断加息以及地缘冲突等多种因素的影响
下，大宗商品价格跌宕起伏。2023 年，我国经济恢复发展也面临不少困难，周期性、结构性问题
叠加，经济恢复进程波动曲折。党中央、国务院坚持稳中求进工作总基调，加大宏观政策调控力
度，着力扩内需、提信心、防风险，系统打出一套政策组合拳，国民经济恢复向好。同时，我国
坚定不移推进高水平对外开放，加快打造更高水平开放型经济新体制，高质量共建“一带一路”，
以自身发展为世界创造了更多机遇。国家统计局数据显示，2023 年，我国国内生产总值（GDP）
超过 126 万亿元，比上年增长 5.2%，实现了 5%左右的预期目标；全年货物进出口总额 41.8 万亿
元，在高基数基础上实现了正增长，国际市场份额保持稳定；贸易结构继续优化，产业链更长、
附加值较高的一般贸易进出口额占进出口总额比重提升至 64.8%。
1、动力煤
2023 年我国煤炭产量总体保持较高水平，煤炭产能进一步向主产区集中，煤炭兜底保障能力
不断增强。国家统计局数据显示，全年规上工业原煤产量 46.6 亿吨，同比增长 2.9%；海关总署的
数据显示，全年共进口煤炭 47441.6 万吨，同比增长 61.8%，创历史新高。
2023 年国内动力煤市场价格先抑后扬“V”型波动，波动幅度收窄，价格中枢回落。根据中
能传媒研究院报告，2023 年秦皇岛港动力煤年内均价 965 元/吨，较 2022 年全年均价下降 304 元。
一季度，受内蒙古阿拉善盟煤矿事故影响，国内市场煤炭价格迅速上涨，但因供暖季接近尾声，
煤矿生产旺盛且进口煤增加，煤炭价格呈现下行趋势。二季度，国内煤炭产量继续增加，煤电企
业以长协煤采购为主，市场煤价格持续偏弱运行。直至下半年，受事故影响安全检查不断加强，
供应有所收缩，动力煤市场价格企稳并回升。三季度，特别是 9 月中下旬，产地坑口价格高位上
涨，到港成本高企，北方港口动力煤因市场煤资源不足，同时部分终端用户节前备货需求释放，
贸易商情绪升温，引发动力煤价格快速反弹上行。四季度，10 月 10 日 CECI 曹妃甸指数 5500 大
卡规格品报收于 1033 元/吨，达到了自年初下降以来的最高点。此后自 10 月中旬开始，终端高库
存与迎峰度冬预期持续博弈，下游用户抵触高价煤，港口市场煤销售不佳，环渤海港口加快垒库，
港口煤价持续回落。12 月 29 日 CECI 曹妃甸指数 5500 大卡规格品报收于 926 元/吨，下行收官 2023
年。
2、铁矿
2023 年，受国内外宏观周期转换、国内监管层面的粗钢平控及铁矿监管和钢材出口强劲等因
素影响，铁矿整体呈现先跌后涨的 V 型曲线。根据世界银行的数据，2023 年铁矿加权价格上涨
14.82 美元/千公吨至 137.05 美元/千公吨。
3、电解铜
根据 Mysteel 统计，华东地区冶炼厂 2023 年电解铜涉及产能为 680 万吨，新增产能主要集中
在浙江以及山东省份。其中 2023 年华东区域冶炼厂电解铜累计产量 561.73 万吨，累计同比增长
15.60%，产能利用率为 82.61%。
一季度该区域电解铜产量累计 129.71 万吨，同比增长 7.9%。炼厂电解铜产出维持增长增速，
主要原因为一季度铜价高位震荡，一定程度促进冶炼企业生产。二季度电解铜产量累计 139.10 万
吨，同比增长 19.3%。二季度虽属于常规集中检修季，但因为二季度末铜价破位下跌，终端新增
订单表现快速增长，下游消费向好，采购较为积极，因此导致该地区炼厂检修计划有所推迟，并
未集中体现。三季度电解铜产量累计 152.61 万吨，同比增长 20.78%。虽然部分炼厂在七月份，九
月份均有所检修，但因为原料库存储备充足，对于产量影响较小，且前期检修完毕炼厂追产，因
此三季度产量继续增加。四季度电解铜产量 140.28 万吨，同比增长 14.23%。由于部分炼厂设备改
造影响产量以及少数炼厂年度任务完成较快，四季度适当降低产量，致使产量有所收缩。
（一）主营业务
报告期内，公司主要从事黄金贵金属采选及大宗商品贸易业务。
1、 黄金贵金属采选业务
黄金贵金属采选业务由公司全资子公司 NQM 公司持有的位于澳大利亚昆士兰州境内的帕金
戈金矿开展。帕金戈金矿共拥有 18 个近地表金矿体、29 个深部金矿体和 3 个高品位零星金矿体，
根据 NQM 公司按照澳大利亚矿业储量联合委员会（JORC）标准编制的帕金戈矿区资源储量数据
表，帕金戈矿区拥有符合 JORC 标准的黄金资源量 202.1 万盎司(62.86 吨)，预计剩余可生产年限为
13 年。
目前已达到满负荷生产状态，公司派驻的海外专业管理团队通过对帕金戈矿区人员、设备、
生产计划的持续优化，降本、增效、提质、扩产均取得显著成果。2023 年，帕金戈矿区实现产金
量 9.15 万盎司（2.85 吨），帕金戈矿区全年产金量创近十五年新高。
2、 大宗商品贸易业务
公司大宗商品贸易业务，产品种类覆盖金属矿产品、煤炭等大宗商品类别，主要通过母公司
及下属全资子公司上海钜库开展。
报告期内，公司管理层围绕既定经营目标，统筹好业务开展，优化产品结构，巩固优质客户
群体和销售渠道，保持公司大宗商品贸易业务的稳定、高质量运营发展。
（二）经营模式
1、黄金贵金属采选业务
NQM 公司是一家集探矿、采矿、选矿于一体的矿山公司，主要围绕帕金戈项目开展黄金采选
业务。帕金戈项目主要通过地下开采方式采出矿石，包括凿岩、掘进、爆破、运输等采矿环节。
后经全泥氰化炭浆工艺，包括破碎、磨矿、氰化、炭浆吸附、解吸电积、提纯铸锭等工艺流程，
生产出最终产品合质金，然后按照澳洲国际金价当日收盘价出售给澳大利亚珀斯铸币厂。
目前，公司外派的海外管理团队持续推进精益化管理增储增效，对帕金戈项目勘探模式、采
矿方法、选矿工艺流程的优化改善，大大提高了矿区勘探水平、资源的综合利用能力、选矿综合
回收率等指标，将选厂处理能力由 60 万吨提升至 70 万吨，为进一步挖掘项目潜力及项目长期优
质运营提供了重要保障。
2、大宗商品贸易业务
公司的大宗商品贸易业务主要是围绕产业客户整合资源，通过对渠道的自主控制，实现产业
链上下游产品的流通。公司始终以客户需求为导向，通过整合下游客户的差异化需求，集中向上
游供应商进行采购，再销售给下游客户，以此获取交易差价保证合理的商业利润。公司建立了稳
定的供应渠道和销售渠道，拥有丰富的客户和供应商资源，通过与上下游的深入沟通、密切合作，
保证公司大宗商品贸易业务持续稳定发展。
3 公司主要会计数据和财务指标
3.1 近 3 年的主要会计数据和财务指标
单位：元 币种：人民币
本年比上年
2023年 2022年 2021年
增减(%)
总资产 9,925,900,186.80 5,879,538,975.34 68.82 3,649,271,347.37
归属于上市公
司股东的净资 3,249,481,389.16 2,787,070,943.65 16.59 2,547,496,436.60
产
营业收入 2,424,027,193.73 10,935,858,905.17 -77.83 11,351,946,697.48
归属于上市公
司股东的净利 445,454,610.83 291,336,811.58 52.90 364,329,567.72
润
归属于上市公
司股东的扣除
446,433,666.39 301,447,424.13 48.10 365,728,180.97
非经常性损益
的净利润
经营活动产生
的现金流量净 337,635,628.62 -447,663,238.78 不适用 49,523,630.21
额
加权平均净资 增加4.04个百
14.87 10.83 15.40
产收益率（%） 分点
基本每股收益
0.5694 0.3721 53.02 0.4653
（元／股）
稀释每股收益
0.5694 0.3721 53.02 0.4653
（元／股）
3.2 报告期分季度的主要会计数据
单位：元 币种：人民币
第一季度 第二季度 第三季度 第四季度
（1-3 月份） （4-6 月份） （7-9 月份） （10-12 月份）
营业收入 462,106,346.22 453,215,933.23 707,140,867.06 801,564,047.22
归属于上 市公司 股东
143,149,551.38 113,685,018.98 108,069,265.72 80,550,774.75
的净利润
归属于上 市公司 股东
的扣除非 经常性 损益 144,294,142.19 114,825,056.72 108,569,289.75 78,745,177.73
后的净利润
经营活动 产生的 现金
235,015,153.77 -147,954,933.23 903,275,107.93 -652,699,699.85
流量净额
季度数据与已披露定期报告数据差异说明
√适用 □不适用
公司对部分大宗贸易业务从“总额法”调整为 按“净额法”确认营业收入，并将 2023 年第一
季度报告、2023 年半年报、 2023 年第三季度报告的营业收入、营业成本按照追溯重述法进行调
整。
4 股东情况
4.1 报告期末及年报披露前一个月末的普通股股东总数、表决权恢复的优先股股东总数和持有特
别表决权股份的股东总数及前 10 名股东情况
单位: 股
截至报告期末普通股股东总数（户） 48,089
年度报告披露日前上一月末的普通股股东总数（户） 43,732
截至报告期末表决权恢复的优先股股东总数（户） 0
年度报告披露日前上一月末表决权恢复的优先股股东总数（户） 0
前 10 名股东持股情况
持有 质押、标记或冻
有限 结情况
股东名称 报告期内增 期末持股数 比例 售条 股东
（全称） 减 量 (%) 件的 股份 性质
数量
股份 状态
数量
济南高新控股集团有 国有
1,433,000 230,070,000 29.38 0 无 0
限公司 法人
境内
海南厚皑科技有限公 非国
-14,050,000 134,828,458 17.22 0 无 0
司 有法
人
中信证券股份有限公
司－前海开源金银珠
7,568,179 7,568,179 0.97 0 无 0 其他
宝主题精选灵活配置
混合型证券投资基金
澳门金融管理局－自
4,860,199 4,860,199 0.62 0 无 0 其他
有资金
中国建设银行股份有
限公司－华安聚优精
4,328,535 4,328,535 0.55 0 无 0 其他
选混合型证券投资基
金
境内
何柯佳 -1,196,800 4,108,926 0.52 0 无 0 自然
人
境内
朱晓红 4,069,700 4,069,700 0.52 0 无 0 自然
人
中国人寿保险股份有 境内
限公司－传统－普通 3,770,452 3,770,452 0.48 0 无 0 非国
保险产品－005L－ 有法
CT001 沪 人
中国工商银行股份有
限公司－前海开源新
3,572,000 3,572,000 0.46 0 无 0 其他
经济灵活配置混合型
证券投资基金
境内
雷刚 3,510,000 3,510,000 0.45 0 无 0 自然
人
上述股东关联关系或一致行动的说明 无
表决权恢复的优先股股东及持股数量
无
的说明
4.2 公司与控股股东之间的产权及控制关系的方框图
√适用 □不适用
4.3 公司与实际控制人之间的产权及控制关系的方框图
√适用 □不适用
4.4 报告期末公司优先股股东总数及前 10 名股东情况
□适用 √不适用
5 公司债券情况
□适用 √不适用
第三节 重要事项
1 公司应当根据重要性原则，披露报告期内公司经营情况的重大变化，以及报告期内发生的对
公司经营情况有重大影响和预计未来会有重大影响的事项。
报告期内，公司实现营业收入 242,402.72 万元，实现归属于上市公司股东的净利润 44,545.46
万元。其中，黄金贵金属业务实现产金量 9.15 万盎司(2.85 吨)，销售量 9.11 万盎司(2.83 吨)，
实现营业收入 126,079.74 万元，占公司营业收入的 52.01%;实现归属于上市公司股东的净利润
39,591.28 万元，占净利润的 88.88%。
2 公司年度报告披露后存在退市风险警示或终止上市情形的，应当披露导致退市风险警示或终
止上市情形的原因。
□适用 √不适用
