证券代码：603008 证券简称：喜临门 编号：2018-063
喜临门家具股份有限公司
关于变更部分募集资金投资项目的公告
本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述
或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。
重要内容提示：
原项目名称：喜临门家具制造出口基地建设项目
新项目名称，投资总金额：泰国家具生产制造基地建设项目，投资总额
为 26,953.29 万元
变更募集资金投向的金额：25,445.89 万元
新项目预计正常投产并产生收益的时间:新项目建设周期为 2 年，预计于
2020 年全部投产。
一、变更募集资金投资项目的概述
1、 非公开发行股票募集资金的基本情况
经中国证券监督管理委员会证监许可〔2016〕1786 号文核准，本公司向特
定对象非公开发行人民币普通股（A 股）股票 67,857,787 股，发行价为每股人
民币 13.8525 元，共计募集资金 94,000.00 万元，坐扣承销和保荐费用 1,000.00
万元后的募集资金为 93,000.00 万元，已由主承销商财通证券股份有限公司于
2016 年 9 月 28 日汇入本公司募集资金监管账户。另减除上网发行费、招股说明
书印刷费、申报会计师费、律师费、评估费等与发行权益性证券直接相关的新增
外部费用 914.02 万元后，公司本次募集资金净额为 92,085.98 万元。上述募集
资金到位情况业经天健会计师事务所(特殊普通合伙)验证，并由其出具《验资报
告》（天健验〔2016〕396 号）。
2、募集资金投资项目的基本情况
根据非公开发行股票的发行方案，该次募集资金用于以下项目：
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单位：万元
拟使用募集资金
序号 项目 项目投资总额
金额
1 喜临门家具制造出口基地建设项目 100,000 90,000
2 偿还银行贷款 4,000 4,000
合计 104,000 94,000
截至 2018 年 9 月 30 日，公司已累计使用募集资金 71,341.42 万元，其中累
计投入“喜临门家具制造出口基地建设项目” 41,341.42 万元，归还银行贷款
4,000.00 万元，临时补充流动资金 26,000.00 万，具体情况如下：
单位：万元
拟使用募集资
序号 项目 已投入金额
金金额
1 喜临门家具制造出口基地建设项目 90,000 41,341.42
2 偿还银行贷款 4,000 4,000
3 临时补充流动资金 - 26,000
合计 94,000 71,341.42
截至 2018 年 9 月 30 日，募集资金的余额为 21,833.53 万元（包括累计收到
的银行存款利息扣除银行手续费等的净额）。
3、变更募集资金投资项目的基本情况
公司于 2018 年 10 月 29 日召开公司第三届董事会第三十一次会议，以 7 票
同意、0 票反对、0 票弃权的表决结果审议通过了《关于变更部分募集资金投资
项目的议案》，公司拟将“喜临门家具制造出口基地建设项目”的部分募集资金
25,445.89 万元用于 Saffron Living Co.,Ltd.（以下简称“Saffron”）实施“泰
国家具制造基地建设项目”。本次涉及变更投向的金额为 25,445.89 万元，占原
项目投资总额的 25.6%，占当次募集资金总额的 27.07%。
“泰国家具制造基地建设项目”的实施主体为 Saffron，该项目拟投资总额
26,953.29 万元，计划使用原项目部分募集资金 25,445.89 万元，其余以自有或
自筹资金投入。本次变更募集资金投资项目的事项经股东大会审议批准后，变更
投向的募集资金将通过向 Saffron 实缴注册资本、增资或其他方式投入，Saffron
的注册资本为 950 万美元，其中 Sleemon (HongKong) Investment Co.,Ltd.以
货币形式出资 940.5 万美元，占注册资本的 99%，睿喜投资以货币形式出资 4.75
万美元，占注册资本的 0.5%，软体公司以货币形式出资 4.75 万美元，占注册资
本的 0.5%。
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公司独立董事、监事会、保荐机构对本次募集资金投资项目变更发表了同意
意见。本次变更募集资金投资项目不构成关联交易，尚需经公司股东大会审议。
二、变更募集资金投资项目的具体原因
（一）原项目计划投资和实际投资情况
原项目于 2013 年 11 月取得绍兴袍江经济技术开发区管理委员会经济发展局
出具的投资项目备案通知书（备案号：06001311124030965999），实施主体为公
司全资子公司浙江喜临门软体家具公司有限公司，项目投资总额 10 亿元，其中，
固定资产投资 94200 万元，建设期利息 1471 万元，铺底流动资金 4329 万元，该
项目完全达产后，将实现年销售收入 12.6 亿元，经济效益良好。
截止 2018 年 9 月 30 日，原项目实际实施主体未发生变更，该项目尚在建设
中，预计于 2019 年 3 月全部完工投产，累计已实际投入金额为 41,341.42 万元，
剩余未使用募集资金余额均存储于募集资金专用账户。
（二）变更的具体原因
根据目前的项目进度及未来资金投入计划，经公司测算，原项目的预计实际
投入金额较预算有所缩减，预计将结余募集资金 25,445.89 万元，主要系原项目
实际投资结构变化，建设工程投资额及设备投资额减少所致。
1、设备投资差异分析
（1）公司原计划通过进口全自动生产线来提升公司产能、提高公司生产效
率，但就软体家具行业来说，因为目前行业整体自动化程度不高仍系劳动密集型
行业，公司原计划投入的价值 8,000 万元的两条全自动生产线未实际投入，同时
全自动生产线配置的 1,200 余万元生产线配套机器人也未实际投入。
2014 年至 2015 年公司对前次募投项目进行可行性规划及调研时，受当时智
能制造与工业 4.0 的影响，同时参考对国外床垫生产自动化的考察，在前次募投
项目中拟投资建设全自动生产线，以实现自动化高效生产。在实际配置设备时，
考虑到国内外床垫类型差异（国外床垫主要为乳胶床垫等，国内床垫主要为弹簧
床垫等）带来的生产工艺差异，以及国内外自动化设备设计能力和信息化管理水
平差异，综合同业生产发展状况，未实际投入全自动生产线。
（2）随着国内设备生产水平的发展，国内市场已出现可替代低价设备。公
司从节省成本角度出发，相应以国产设备替代进口设备，大幅减少了相应设备投
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入，减少设备投入额为约 6,300.00 余万元。
2、建设工程施工投资差异分析
公 司 预 计 建 设 面 积 180,000.00 平 方 米 ，计 划 建 设 工 程 施 工 投资 额 为
39,714.00 万元，平均建造成本为 0.22 万元/平方米；截至完工，实际建设面积
预计为 178,321.47 平方米，实际投资额预计为 34,968.24 万元，平均建造成本
为 0.20 万元/平方米。建设工程施工投资额差异主要系实际建筑面积和平均建造
成本下降所致，平均建造成本减少比例为 12.10%。平均建造成本下降的主要原
因系公司对多家建设工程施工方进行询价，择优选择施工方，从而导致平均建造
成本略有下降。
因此，为提供募集资金的使用效率，并结合公司战略规划及经营需要，公司
拟将“喜临门家具制造出口基地建设项目”的预计结余募集资金 25,445.89 万元
用于“泰国家具制造基地建设项目”。
三、新项目的具体情况
公司拟将“喜临门家具制造出口基地建设项目”的预计结余募集资金
25,445.89 万元用于“泰国家具制造基地建设项目”，“泰国家具制造基地建设项
目”的具体情况如下：
1、 项目名称：泰国家具制造基地建设项目
2、 建设地点：泰国春武里府地区工业园区
3、 建设主体：全资孙公司 Saffron Living Co.,Limited
4、 建设规模：年产 60 万张床垫产品
5、 建设内容：项目将购置 96,000 平方米土地，新建海绵车间 24,000 平方
米、床垫车间 33,100 平方米及仓储 2,900 平方米。
6、 项目投资额及效益分析：项目总投资 26,953.29 万元，其中包含土地投
资 3,945.60 万元，建设投资 13,200.00 万元以及设备投资 9,807.69 万
元。经估算，项目达产年营业收入 30,000 万元，项目税后内部收益率达
到 13.05%，税后财务净现值(折现率 12%)为 1383.17 万元，税后动态投
资回收期（含建设期）为 7.87 年。
7、 募集资本投入方式：向 Saffron 实缴注册资本、增资或其他方式
四、新项目的市场前景和风险提示
1、新项目的市场前景
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本项目在泰国建设生产基地生产床垫产品，为国际客户进行床垫 OEM 代工，
属于床垫国际贸易范畴。根据 CSIL 数据，未来床垫国际贸易增长速度约为 3%。
预计到 2022 年，床垫全球国际贸易额将达到 46.67 亿美元，从而为项目中产品
消化提供广阔的空间。
具体到细分领域，公司目前主要客户宜家、沃尔玛、Ashley、尼达利等国际
客户，未来将主要面向美国、东南亚、澳大利亚、日本等市场。根据 CSIL 数据，
2016 年，美国、澳大利亚、日本、东南亚（仅计算越南、泰国、印度尼西亚）
合计从中国进口床垫产值合计为 7.52 亿美元。如果按照全球贸易额 3%增长速度
保守估算，在募投项目达产的 2022 年，我国床垫出口的市场空间约有 8.98 亿美
元。
2、新项目可能存在的风险
本项目在泰国实施，当地的税收政策、产业政策及宏观政策调整，都会对公
司在当地的市场需求以及产业竞争状况带来变化，从而影响到公司的发展。目前，
泰国经济不断发展，并制定了诸多产业政策，建设工业园区，以推动经济的发展。
但后续相关政策的变更可能对本项目带来一定的影响。
针对上述风险，公司在投资或者安排项目时，充分调研泰国当地的政策，并
通过合同等方式与利益相关方确定契约关系，一旦发生违约行为，可通过双方协
商或者仲裁、上诉的形式来挽回自身的经济损失。同时，泰国市场对外开放较早、
法律法规相对健全，公司将在泰国遵纪守法、规范经营，规避相关风险。
五、新项目备案及审批相关情况
公司对外投资设立境外子公司涉及投资金额 990 万美元已经公司第三届董
事会第二十八次会议审议通过，具体内容详见公司于 2018 年 8 月 23 日在上海交
易所网站披露的《关于对外投资设立境外子公司的公告》（2018-038）。目前已取
得绍兴市发展和改革委员会出具的《境外投资项目备案通知书》和浙江省商务厅
出具的《企业境外投资证书》，本次项目总投资 26,953.29 万元，尚需办理变更
备案程序。
六、独立董事、监事会、保荐机构对变更募集资金投资项目的意见
（一）独立董事意见
本次公司对前次募集资金投资项目实施变更，决策程序符合《上市公司监管
指引第 2 号-上市公司募集资金管理和使用的监管要求》、公司《募集资金管理制
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度》等制度规范要求，不存在变相改变募集资金投向的情况，不存在损害公司及
股东特别是中小股东利益的情形。
本次募集资金投资项目变更，有利于提高募集资金使用效益，符合公司发展
战略，符合公司和股东利益。
同意本次部分募集资金投资项目的变更，并同意将该事项提交公司股东大会
审议。
（二）监事会意见
监事会认为：公司本次变更部分募集资金投资项目，是从提升募集资金的使
用效率出发，综合考虑公司发展战略以及原募集资金投资项目的实际情况而做出
的审慎决定，新募集资金投资项目符合公司产业布局，符合公司和全体股东的利
益，同意公司本次变更部分募集资金投资项目，并提交公司股东大会审议。
（三）保荐机构核查意见
保荐机构核查后认为：本次公司变更募投项目已经公司董事会、监事会审议
通过，监事会及独立董事发表了明确同意意见，履行了必要的审批程序，符合中
国证券监督管理委员会发布的《关于进一步规范上市公司募集资金使用的通知》、
上海证券交易所发布的《上海证券交易所股票上市规则（2018 年修订）》、《上海
证券交易所上市公司募集资金管理办法（2013 年修订）》等关于上市公司募集资
金使用的有关规定。本次变更募投项目是公司结合前次募集资金投资实际情况及
公司发展战略做出的决定，有利于提高募集资金使用效率，符合公司的发展需求，
不存在损害股东利益的情形。保荐机构对公司本次变更募投项目无异议。本次变
更募投项目事项尚需提交股东大会审议。
特此公告。
喜临门家具股份有限公司董事会
二○一八年十月三十日
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