证券代码：603109 证券简称：神驰机电 公告编号：2022-
063
神驰机电股份有限公司
关于变更部分募集资金用途的公告
本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述
或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。
重要内容提示：
原项目名称：数码变频发电机组生产基地建设项目、通用汽油机扩能项
目、技术研发中心建设项目。
新项目名称及投资金额：通用动力机械产品生产基地建设项目，投资金
额 34,927.24 万元。
变更募集资金投向的金额：公司拟将全部尚未使用的募集资金及其产生
的存款利息和理财收益 28,006.81 万元全部变更用于投资建设“通用动力机械产
品生产基地建设项目”。
新项目预计正常投产并产生收益的时间：新项目建设周期为两年，预计
2024 年底建成，完工后可正常投产并产生收益。
变更募集资金投向原因：公司原募集资金投资项目“数码变频发电机组
生产基地建设项目”和“技术研发中心建设项目”因土地问题未建设，“通用汽
油机扩能项目”虽然完成第一条生产线的建设，但是由于原定厂房无足够场地建
设第二条、第三条生产线，因此也一直未完成建设。为尽快实施募投项目，提高
募集资金使用效率，公司计划将“数码变频发电机组生产基地建设项目”、“通
用汽油机扩能项目”、“技术研发中心建设项目”三个项目变更至北碚区水土组
团 B 标准分区 B26-1/01 号进行实施，其中“数码变频发电机组生产基地建设项
目”和“通用汽油机扩能项目”将合并变更为“通用动力机械产品生产基地建设项
目”。原募投项目“数码变频发电机组生产基地建设项目”和“通用汽油机扩能项
目”的建设内容为通用汽油机和变频发电机组，新募投项目“通用动力机械产品
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生产基地建设项目”的建设内容为原募投项目产品及通用汽油发电机组、高压清
洗机，产品结构根据市场情况有所调整，但仍为通用动力机械产品。公司拟将尚
未使用的募集资金全部变更用于投资建设“通用动力机械产品生产基地建设项
目”， “技术研发中心建设项目”将通过再融资募集资金或自有资金及银行借款
进行投资建设。
一、变更部分募集资金用途的概述
（一）募集资金基本情况
经中国证券监督管理委员会《关于核准神驰机电股份有限公司首次公开发行
股票的批复》（证监许可〔2019〕2643号）核准，公司向社会公众公开发行人民
币普通股（A 股）36,670,000股，募集资金总额为人民币673,994,600.00元，主承
销商华西证券股份有限公司已于2019年12月24日将扣除承销保荐费后的募集资
金606,514,613.83元汇入公司募集资金专户。四川华信（集团）会计师事务所（特
殊普通合伙）已于 2019年 12 月 24 日对本次发行的募集资金到位情况进行了
审验，并出具了编号为川华信验字（2019）第68号的《神驰机电股份有限公司验
资报告》。扣除律师费、审计验资费、法定信息披露等其他发行费用人民币
29,424,628.68元后，募集资金净额为人民币577,089,985.15元。
（二）募集资金使用情况
截至2022年9月30日，公司募集资金项目使用情况如下：
单位：人民币万元
序号 拟使用募集资 募集资金累
项目名称 投资金额（万
金投资金额（万 计 投 入 金 额
元）
元） （万元）
1 数码变频发电机组生产基地 12,415 12,415 97.28
建设项目
2 通用汽油机扩能项目 7,769 7,769 965.76
3 技术研发中心建设项目 7,225 7,225 13.98
4 补充流动资金 30,300 30,300 30,300
5 合计 57,709 57,709 31,377.02
（三）募集资金本次变更情况
截至2022年9月30日，“数码变频发电机组生产基地建设项目”、“通用汽
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油机扩能项目”、“技术研发中心建设项目”尚未使用的募集资金为26,331.98
万元。公司拟将该部分募集资金及其产生的存款利息和理财收益（截至2022年9
月30日，专户余额为28,006.81万元，后续会因存款利息和理财收益发生变化，
最终以实际变更时的专户余额为准）全部变更用于“通用动力机械产品生产基
地建设项目”，新项目总投资为34,927.24万元，不足部分由公司以自有资金或
银行借款解决。
“通用动力机械产品生产基地建设项目”由公司全资子公司神驰重庆电源有
限公司实施，本次拟变更用途的募集资金及其产生的存款利息和理财收益全部用
于对神驰重庆电源有限公司进行增资，专项用于“通用动力机械产品生产基地建
设项目”的实施。
本次拟变更用途的募集资金金额为26,331.98万元（不含存款利息和理财收
益），占首次公开发行股票募集资金净额的比例为45.63%。
本次变更募集资金投资项目不构成关联交易，并经公司第四届董事会第五
次会议审议通过，尚需提交股东大会审议。
二、变更募集资金投资项目的具体原因
（一）原项目计划投资和实际投资情况
1、数码变频发电机组生产基地建设项目
本项目计划总投资为12,415万元，其中新增建设投资10,065万元，新增铺底
流动资金2,350万元。本项目拟通过新建厂房，购置生产及线上检测设备，形成
年产100,000台数码变频发电机组的生产能力，项目建设期为18个月。项目达产
后，年营业收入估算为29,428万元，利润总额为4,113万元，税后净利润为3,496
万元，财务内部收益率（税后）18.84%。
2016年10月，本项目已取得重庆市北碚区发展和改革委员会出具的《重庆
市企业投资项目备案证》（2016-500109-38-03-014706），原实施主体为公司全
资子公司重庆安来动力机械有限公司（以下简称“安来动力”）。2020年8月26
日，经公司第三届董事会第十一次会议审议，公司将本项目实施主体变更为神
驰机电。
本项目实施主体为神驰机电，原定于北碚区蔡家组团B 标准分区B24-1/02
地块建设。此前，地方政府基于区域整体发展的统筹考虑，土地使用规划可能
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调整，因此导致该项目一直未开始建设。截至2022年9月30日，本项目已累计投
入募集资金97.28万元，主要为前期费用，未使用的募集资金余额为12,317.72万
元（不含存款利息和理财收益），全部存放于专户中。
2、通用汽油机扩能项目
本项目计划总投资为7,769万元，其中新增建设投资4,175万元，新增铺底流
动资金3,594万元。本项目拟通过在既有厂房增加三条动力生产线，并引进先进
的检测设备，最终形成年产900,000台通用汽油机的生产能力，项目建设期为36
个月。项目达产后，年营业收入估算为45,000万元，利润总额为3,473万元，税
后净利润为2,952万元，财务内部收益率（税后）23.10%。
2016年10月，本项目已取得重庆市北碚区发展和改革委员会出具的《重庆
市企业投资项目备案证》（2016-500109-38-03-014705），实施主体为公司全资
子公司安来动力。
截至目前，已经完成第一条生产线的建设，由于原定厂房无足够场地建设第
二条、第三条生产线，因此一直未能完成建设。本项目已建成的第一条生产线已
正常投入生产使用，由于本项目生产的汽油机全部自用，所以经济效益难以测算。
截至 2022 年 9 月 30 日，本项目已累计投入募集资金 965.76 万元，未使用的募
集资金余额为 6,803.24 万元（不含存款利息和理财收益），全部存放于专户中。
3、技术研发中心建设项目
本项目计划总投资为7,225万元，其中土建及装修费用1,830万元，设备、软
件等购置费4,179万元，研发人员经费及其他费用872万元，基本预备费344万
元，项目建设期为18个月。本项目将建设国内一流的集技术研发、试验验证为
一体的研发中心，成为公司新技术、新产品的储备基地、创新基地、检测基
地，为公司持续发展提供源动力。
2016年10月，本项目已取得重庆市北碚区发展和改革委员会出具的《重庆
市企业投资项目备案证》（2016-500109-38-03-014703），原实施主体为公司全
资子公司安来动力。2020年8月26日，经公司第三届董事会第十一次会议审议，
公司将本项目实施主体变更为神驰机电。
本项目实际实施主体为神驰机电，原定于北碚区蔡家组团B 标准分区B24-
1/02 地块建设。此前，地方政府基于区域整体发展的统筹考虑，土地使用规划可
能调整，因此导致该项目一直未开始建设。截至2022年9月30日， 本项目已累计
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投入募集资金13.98万元，主要为研发中心购买开发软件，未使用的募集资金余额
为7,211.02万元（不含存款利息和理财收益），全部存放于专户中。
（二） 变更的具体原因
公司募集资金投资项目“数码变频发电机组生产基地建设项目”和“技术研发
中心建设项目”原定于北碚区蔡家组团B 标准分区B24-1/02 地块建设。此前，
地方政府基于区域整体发展的统筹考虑，土地使用规划可能调整，因此导致该
两项目一直未开始建设。另外，“通用汽油机扩能项目”已完成第一条生产线
的建设，但因该项目在安来动力现有厂房实施，安来动力业务发展较快，导致
存货增加占用生产场地，原定厂房无足够场地建设第二条、第三条生产线，因
此也一直未完成建设。
2022年，公司收购了重庆精进能源有限公司（已更名为：神驰重庆电源有限
公司）100%股权，该公司拥有203,022平方米的土地，位于北碚区水土组团B标准
分区B26-1/01号。为尽快实施募投项目，提高募集资金使用效率，公司计划将“数
码变频发电机组生产基地建设项目”、“通用汽油机扩能项目”、“技术研发中心建
设项目”三个项目变更至北碚区水土组团B标准分区B26-1/01号进行实施，其中
“数码变频发电机组生产基地建设项目”和“通用汽油机扩能项目”将合并变更为
“通用动力机械产品生产基地建设项目”。原募投项目“数码变频发电机组生产基
地建设项目”和“通用汽油机扩能项目”的建设内容为通用汽油机和变频发电机组，
新募投项目“通用动力机械产品生产基地建设项目”的建设内容为原募投项目产
品及通用汽油发电机组、高压清洗机，产品结构根据市场情况有所调整，但仍为
通用动力机械产品。
根据产品需求市场变化情况及公司研发生产情况，公司重新编制了“通用动
力机械产品生产基地建设项目”和“技术研发中心建设项目”的可行性研究报告。
其中，“通用动力机械产品生产基地建设项目”总投资为34,927.24万元，公司拟以
尚未使用的募集资金28,006.81万元（截止2022年9月30日余额，包括存款利息、
理财收益，最终以实际变更时的专户余额为准）进行投资，不足部分由公司以自
有资金或银行借款解决。“技术研发中心建设项目”总投资为10813.49万元，公司
拟将通过再融资募集资金或自有资金及银行借款进行投资建设。
三、新项目具体内容
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（一）项目基本情况
本项目为“通用动力机械产品生产基地建设项目”，公司的全资子公司神
驰重庆电源有限公司（以下简称“神驰电源”）计划在2年内，于北碚区水土组
团B标准分区B26-1/01号土地内新建厂房，购置先进的通用动力机械生产加工及
测试设备，招募专业技术人才，新建5条通用动力机械生产线，快速形成年产40
万套通用汽油机、10万套通用汽油发电机组、11万套变频发电机组、19万套高
压清洗机的精益生产能力。
（二）项目投资计划
本项目计划投资总额为34,927.24万元，包括建筑工程费21,719.77万元、设
备购置费用9,034.6万元、安装工程费用108.42万元、项目预备费925.88万元、铺
底流动资金3,138.58万元。具体金额及资金使用计划如下表所示：
序号 项目构成 金额（万元） 比例 T+1 年（万元） T+2 年（万元）
1 建设投资 31,788.66 91.01% 5,011.26 26,777.41
1.1 建筑工程费用 21,719.77 62.19% 4,865.30 16,854.47
1.2 设备购置费用 9,034.6 25.87% - 9,034.6
1.3 安装工程费 108.42 0.31% - 108.42
1.4 预备费 925.88 2.65% 145.96 779.92
2 铺底流动资金 3,138.58 8.99% - 3,138.58
合计 34,927.24 100.00% 5,011.26 29,915.99
（三）项目可行性与必要性分析
公司深耕通用动力机械领域数十年，在多年的生产通用动力机械产品过程中
积累了数个通用动力机械专利技术。在长期经营发展过程中，公司在自主生产过
程中不断积累生产经验，持续跟踪客户产品反馈，并根据客户反馈不断优化生产
工艺。目前，公司已形成了较为成熟的通用动力机械生产工艺，并积累了丰富的
产品生产经验。因此，公司成熟的生产技术是项目有序开展的重要前提。
本项目的建设有利于公司突破现有通用动力机械产能瓶颈，提高通用动力机
械产品生产规模，缓解生产压力，为及时响应客户订单需求奠定基础。项目建成
后，公司能够快速扩大通用动力机械业务规模，在市场规模不断扩大的背景下及
时把握市场发展机会，有利于公司提高通用动力机械业务的营收规模。
（四）项目经济效益分析
本项目建设周期为两年，预计于2024年底建成投产，具备良好的经济效益。
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四、新项目的市场前景和风险提示
（一）项目市场前景
根据中国内燃机工业协会的统计数据，目前我国通用汽油机及终端产品 80%
以上用于出口，产量约占全球总产量的 40%至 50%左右，已成为世界第一大生
产国。根据WIND统计数据显示，2010年我国小型通用动力机械出口额约为30.47
亿美元，到2021年我国小型通用动力机械出口额上升至35.09亿美元，年复合增长
率约为7.76%。综上可见，得益于国内外对通用动力机械的旺盛需求，我国通用
动力机械市场稳定发展，未来市场规模有望持续扩大。
（二）风险提示
1、海外市场环境变化风险
本项目主要生产通用汽油机、通用汽油发电机组、变频发电机组、高压清
洗机，相关产品主要以外销为主。由于国际政治、法律、经济和其他条件的复
杂性，包括政治环境、法律法规、进入壁垒、贸易摩擦、合同违约等，都可能
给公司的出口业务带来一定的风险。
以公司通用汽油发电机组产品的主要出口国美国为例，美国自1997年起施
行EPA认证，针对非道路点燃式小型发动机实施尾气排放认证。近年来，美国
尾气排放认证趋严，2012年EPA开始强制执行三阶段排放标准，出口到美国的
通用动力机械产品必须通过上述认证，获得EPA证书并加贴标志后方可进入美
国市场。因此，如果未来公司产品海外销售市场相关产品的生产准入管理、排
放标准等政策发生重大不利变化，将会对本项目相关产品的出口业务产生一定
的负面影响。
另外，近年来，世界经济总体保持增长态势，但国际贸易形势日趋严峻，
贸易保护主义有所抬头，中美贸易摩擦不断升级，全球经济与贸易受此影响，
存在诸多不确定性，未来若发生不可预测的波动，将给本项目盈利实现带来一
定的不确定性。
除美国市场以外，公司也正在积极开拓其他国家的客户，尽可能地降低中
美贸易摩擦对本项目实施带来的不利影响。
2、行业竞争风险
目前国内通用动力机械产品从业企业数量多，未来行业整合和产业集中的
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空间大，行业内竞争方式正在逐渐从此前的价格竞争转变为以品牌、技术为主
导的差异化竞争。在行业的整合和集中过程中，本项目可能面临现有竞争对手
和行业新进入者挑战的风险。
公司具备小型电机及通用汽油机等核心部件的技术研发和生产制造优势，
国内和国际的营销网络布局已相对完善，近年来自主品牌的销售比例不断提
升，未来有良好的发展空间。
3、主要原材料价格波动风险
本项目的实施需要向上游企业采购原材料，电机产品的原材料主要为基础原
料，包括钢材、漆包线等；通用汽油机及终端类产品的原材料主要为零部件，如
油箱、机架、曲轴箱体、曲轴端盖、化油器等；零部件生产企业所需原材料主要
包括钢材、铜材、铝材等。近年来，我国宏观经济增速放缓，上述主要原材料价
格波动较为频繁。若主要原材料价格出现大幅波动，而公司未能及时调整产品价
格，原材料价格波动将可能对公司盈利能力造成不利影响。
为应对原材料价格波动可能对经营产生的不利影响，公司将采取了以产品
成本为基础的定价机制，并积极调整产品结构、提高产品附加值，从而提高产
品的议价能力。
4、产能扩大引致的销售风险
本次募集资金投资项目的实施，将有效扩大发行人核心部件与终端产品产
能，并进一步巩固发行人的全产业链优势与成本规模优势。但是，若未来我国
和发行人主要出口国家和地区的产业政策或市场环境出现预料之外的不利变
化，或者发行人新市场开拓不力，新增产能不能及时消化，有可能对发行人未
来的经营业绩和发展战略产生不利影响。
5、固定资产折旧大幅增加的风险
本次募集资金投资项目全部建成后将新增固定资产30,862.78万元，每年将
新增折旧费用约2,000万元。在项目刚建成未达产之前或者项目如出现短期产销
进展不顺利的情况，将会对公司短期经营业绩形成一定的压力。此外，较长时
间内，如果项目投产后的产量、销售收入、利润等较预期相差较大，公司将存
在因固定资产折旧增加而导致利润下滑的风险。
6、新项目未按计划实施及收益不及预期的风险
本次新募投项目实施前，尚需办理环评、规划设计等审批手续，如遇国家或
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地方相关政策调整，项目审批未能取得政府相关部门准许，新项目的实施可能存
在变更、延期或终止的风险。另外，本次新募投项目是公司根据当前宏观经济环
境、行业状况并结合公司发展需要而提出的，若宏观经济环境、对外贸易政策以
及行业环境发生变化，存在项目效益不及预期的风险。
五、项目审批情况
2022 年 10 月，本项目已取得重庆两江新区经济运行局出具的《重庆市企业
投资项目备案证》（2210-500109-04-01-570437）。后续，本项目还需履行环评、
建设审批等手续。
六、独立董事、监事会、保荐人对变更募集资金用途的意见
独立董事认为：本次变更募集资金用途的审议、表决程序符合相关法律、
法规和《公司章程》的规定，能够加快募投项目实施进度，提高募集资金使用
效率，符合公司发展需求，有利于维护全体股东的利益。我们一致同意本次变
更募集资金用途。
监事会认为：本次变更募集资金用途的审议、表决程序符合相关法律、法
规和《公司章程》的规定，能够加快募投项目实施进度，提高募集资金使用效
率，符合公司发展需求，有利于维护全体股东的利益。因此，监事会同意变更
募集资金用途。
保荐机构认为：神驰机电本次变更部分募集资金用途暨向全资子公司增资以
实施新募投项目的事项已经董事会、监事会审议通过，独立董事对该事项发表了
明确的同意意见，尚需公司股东大会审议通过，履行了必要的内部决策程序。该
事项符合募集资金运用相关法律、法规和规范性文件的规定，能够加快募投项目
实施，有利于提高募集资金使用效率，符合公司生产经营需要，不存在损害股东
利益的情形。综上，保荐机构对神驰机电本次变更部分募集资金用途暨向全资子
公司增资以实施新募投项目事项无异议。
七、关于本次变更募集资金用途提交股东大会审议的相关事宜
本次变更募集资金投资项目事项已经公司第四届董事会第五次会议、第四
届监事会第四次会议审议通过，独立董事发表了同意的独立意见。本次变更尚
9
需提交公司股东大会审议通过。如公司股东大会批准本次变更，则授权公司管
理层负责组织实施。
特此公告。
神驰机电股份有限公司董事会
2020 年 10 月 28 日
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