中信建投证券股份有限公司关于江苏利通电子股份有限公司
2020 年年度报告信息披露监管工作函之核查意见
上海证券交易所：
由江苏利通电子股份有限公司转来的《关于江苏利通电子股份有限公司 2020
年年度报告的信息披露监管工作函》（上证公函〔2021〕0467 号，以下简称监管
工作函）奉悉。
中信建投证券股份有限公司（以下简称“中信建投证券”、“保荐机构”或“保
荐人”）本着勤勉尽责、诚实守信的原则，就所提问题逐项进行认真讨论、核查
与落实，并逐项进行了回复说明。具体回复内容附后。
问题三、年报披露，公司货币资金期末余额 1.13 亿元，同比减少 44.96%，
其中受限的货币资金为 3982 万元，短期借款余额为 3.76 亿元，同比增加 17%。
报告期内公司将 2420.96 万元结余募集资金永久补充流动资金，并将不超过 5000
万元闲置募集资金用于临时补充流动资金。请公司：（1）结合上述借款、募集
资金补充流动资金等情况，说明期末资金减少的原因、主要流向及其商业合理
性；（2）以列表方式说明公司货币资金存放地点、存放类型、利率水平，是否
存在与控股股东、实际控制人及关联人的共管账户；（3）结合资金流向和日常
营运资金需求,说明公司短期偿债安排，是否存在流动性压力；（4）补充披露本
次募集资金永久补流的具体用途或安排，并说明公司确保相关资金用于经营和
发展的保障措施；（5）结合公司资金状况，补充披露 2019 年至今，公司历次临
时补充流动资金的具体流向和用途、实际存放与归还情况，并提供相关证明材
料。请年审会计师和保荐机构对上述情况进行核查并发表意见
回复：
（一） 结合上述借款、募集资金补充流动资金等情况，说明期末资金减少
的原因、主要流向及其商业合理性
公司货币资金变动情况如下：
1
单位：万元
项 目 2020 年末 2019 年末 变动额
现金及银行存款 7,273.05 13,183.14 -5,910.09
受限的其他货币资金 3,982.05 7,265.33 -3,283.28
其中：银行承兑汇票保证金 3,648.84 7,232.48 -3,583.64
劳务工资保证金 33.21 32.85 0.36
借款保证金 300.00 - 300.00
合 计 11,255.10 20,448.47 -9,193.37
公司货币资金 2020 年末余额较 2019 年末减少 9,193.37 万元，主要系现金及
银行存款减少 5,910.09 万元、银行承兑汇票保证金减少 3,583.64 万元。其中，2020
年末银行承兑汇票保证金余额为 3,648.85 万元，较 2019 年末余额减少 3,583.64
万元，主要系应付票据已于 2020 年到期兑付，而且相比于 2019 年存入保证金开
具应付票据，2020 年多采用应收票据质押的形式开具应付票据给供应商，2019
年末和 2020 年末票据质押余额分别为 5,252.70 万元和 23,500.29 万元。
现金及银行存款的变动构成如下：
单位：万元
项 目 金额
经营活动现金净流量 -4,357.77
投资活动现金净流量 -3,577.58
其中：购建固定资产、无形资产和其他长期资产支
19,186.32
付的现金
理财产品到期收回净额 16,960.62
筹资活动现金净流量 2,182.30
汇率变动 -157.04
合 计 -5,910.09
现金及银行存款减少 5,910.09 万元，主要原因系：（1）经营活动现金净流量
减少 4,357.77 万元，主要系销售业务收到的承兑汇票未完全转化为现金，导致应
收票据（含应收款项融资）余额大幅增加，而且部分供应商付款方式由承兑改成
现汇所致，具体如下：①2020 年，部分供应商付款方式由承兑汇票改为现汇，
票据背书金额减少，现金流出增多，相应导致 2020 年经营活动现金净流量减少；
②2020 年，客户以承兑汇票回款比例进一步增加，2020 年从客户收到票据金额
为 123,030.91 万元，较 2019 年增加 6,240.13 万元，相应导致 2020 年经营活动现
2
金净流量减少；（2）投资活动现金净流量减少 3,577.58 万元，主要系理财产品到
期收回净增加 16,960.62 万元、购建长期资产支付 19,186.32 万元所致。
综上，公司货币资金减少合理，具有商业合理性。
（二）以列表方式说明公司货币资金存放地点、存放类型、利率水平，是
否存在与控股股东、实际控制人及关联人的共管账户
2020 年末，公司货币资金余额为 11,255.10 万元，其中：现金余额 2.53 万元，
均存放于各公司财务部保险柜中；银行存款余额 7,270.52 万元和其他货币资金余
额 3,982.05 万元均存放于公司及各子公司银行账户中。公司货币资金存放的具体
情况如下：
单位：万元
是否存在冻结、担
存放地点 存放类型 金额
保或其他使用限制
银行活期存款 否 6,604.65
银行承兑汇票保证金 是 3,648.85
江苏宜兴 借款保证金 是 300.00
自有现金 否 0.94
小计 10,554.44
银行活期存款 否 328.19
广东东莞 自有现金 否 0.17
小计 328.36
银行活期存款 否 153.42
劳务工资保证金 是 33.20
山东青岛
自有现金 否 0.36
小计 186.98
江苏南京 银行活期存款 否 155.25
银行活期存款 否 27.82
安徽郎溪 自有现金 否 1.06
小计 28.88
广东中山 银行活期存款 否 1.19
合 计 11,255.10
公司自有现金无相关利息产生，银行存款和其他货币资金大多以各结算银行
3
的活期存款利率计息，冻结期限长于 6 个月以上的保证金利率为 1.5%。
公司及各子公司所有的银行账户均系各公司独立开设，不存在与控股股东、
实际控制人及关联人的共管账户。
（三）结合资金流向和日常营运资金需求,说明公司短期偿债安排，是否存
在流动性压力
公司的短期债务主要系银行借款和应付票据。截至 2020 年 12 月 31 日，公
司 6 个月内到期的借款金额为 12,058.24 万元，6 个月至 1 年以内到期的借款金
额为 25,507.28 万元，6 个月内到期的应付票据金额为 36,717.70 万元，而货币资
金余额为 11,255.04 万元，6 个月内到期的应收票据金额为 66,377.79 万元，公司
能够合理规划资金，按期偿还短期债务。另外，分析公司当前的资产负债结构，
公司 2020 年末的速动比率为 1.12，表明短期偿债能力良好，不存在明显流动性
压力。
另外，公司均能按期偿还银行借款，维持了良好的信用记录，公司与国内金
融机构保持了较好的合作关系，可以进一步实施债务融资，减少流动性压力。根
据公司与银行签订的流动资金循环贷款协议，在授信额度和期限内，借款到期后，
可循环借贷使用资金，预期不存在明显流动性压力。
（四）补充披露本次募集资金永久补流的具体用途或安排，并说明公司确
保相关资金用于经营和发展的保障措施
2020 年 9 月，公司将“年产 50 万套超大屏幕液晶电视结构模组的生产线项
目”和“年产 300 万套大屏幕液晶电视不锈钢外观件扩建项目”的节余募集资金
永久补充流动资金。鉴于公司首次公开发行募投项目“年产 50 万套超大屏幕液
晶电视结构模组的生产线项目”和“年产 300 万套大屏幕液晶电视不锈钢外观件
扩建项目”已建设完毕，为提高节余募集资金的使用效率，降低公司财务成本，
故将节余募集资金全部用于永久补充流动资金，用于支付设备款或其他运营资
金。
截至 2020 年 12 月 31 日，公司永久补充流动资金金额为 2,422.94 万元（含
银行理财及利息收入净额），具体用途包括支付货款 2,250.27 万元、费用款 80.95
4
万元、员工薪酬 48.16 万元和设备款 43.56 万元。
公司确保相关资金用于经营和发展的保障措施，主要包括：（1）职能分离控
制。公司建立了严格的组织分工，确保授权、执行、记录等相互独立、相互制约；
（2）建立健全资金预算及审批管理制度。为保障资金安全，资金支出必须严格
执行资金使用预算审批制度，严格按照审批权限和程序执行。通过制定采购计划、
资金使用计划、费用预算计划等方式进行资金使用管理，加强合同审批，提高资
金使用效率。
（五）结合公司资金状况，补充披露 2019 年至今，公司历次临时补充流动
资金的具体流向和用途、实际存放与归还情况，并提供相关证明材料
2019 年至今，公司历次补充流动资金主要用于支付货款、工资等营运资金，
且均按期足额归还。公司提供了历次临时补充流动资金的相关董事会决议、流向
和用途相关凭证、临时补充流动资金存放的证明和归还情况的相关公告。具体情
况如下：
单位：万元
具体用途
年份 提取时间 提取金额 存放地点 归还时间
（按照先进先出原则）
自有活期存 支付货款、支付员工薪
2019 年 2019/5/22 5,000.00 2020/3/18
款账户 酬、支付费用款等
自有活期存 归还贷款、支付投资
2020 年 2020/4/1 5,000.00 2021/3/18
款账户 款、支付货款等
自有活期存 尚未到期 支付货款、归还贷款、
2021 年 2021/3/23 5,000.00
款账户 归还 支付员工薪酬等
（六）核查程序和核查结论
针对上述事项，保荐机构和年审会计师主要执行了以下核查程序：
1、了解公司货币资金管理相关的内部控制制度，评价这些控制的设计，确
定其是否得到执行，并测试相关内部控制的运行有效性；
2、访谈公司资金负责人，了解资金收支、贷款及票据贴现相关情况；
3、获取公司及其下属子公司的《已开立银行结算账户清单》、银行对账单、
银行余额调节表等资料，与财务账面及银行回函情况进行核对；
5
4、对公司所有银行账户进行函证，并对期末库存现金进行监盘，以核实期
末货币资金余额的真实性；
5、对银行对账单、网上银行流水与财务账面记录进行双向核对检查，检查
是否存在大额异常交易；
6、对公司本期的货币资金收支进行分析及抽查，查看是否存在非常规经营
业务往来；
7、核查公司历次暂时补充流动资金的董事会决议，监事会、独立董事发表
的意见、借出和归还的银行回单；
8、核查历次暂时补充流动资金的资金明细及后续支付明细，并抽取大额的
付款凭证及相关合同等支持性文件。
经核查，保荐机构和年审会计师认为：（1）公司货币资金减少合理，主要用
于补充经营流动资金及支付购建长期资产款，具有商业合理性；（2）公司货币资
金真实存在，公司及各子公司所有的银行账户均系各公司独立开设，不存在与控
股股东、实际控制人及关联人的共管账户；（3）公司短期偿债能力良好，不存在
明显流动性压力；（4）“年产 50 万套超大屏幕液晶电视结构模组的生产线项目”
和“年产 300 万套大屏幕液晶电视不锈钢外观件扩建项目”永久补充流动资金用
于支付设备款或其他运营资金，公司确保相关资金用于经营和发展的保障措施执
行良好；（5）公司历次暂时补充流动资金全部用于支付货款、工资等日常经营所
需的营运资金，未用于新股配售、申购，亦未用于股票及其衍生品种、可转换公
司债券等的交易，单次补充流动资金均于 12 个月内安全归还至募集资金专户。
6
（本页无正文，为《中信建投证券股份有限公司关于江苏利通电子股份有限公司
2020 年年度报告信息披露监管工作函之核查意见》之签字盖章页）
中信建投证券股份有限公司
年 月 日
7
