中自科技：申万宏源证券承销保荐有限责任公司关于中自环保科技股份有限公司首次公开发行股票战略配售事项之专项核查意见2021-10-11
申万宏源证券承销保荐有限责任公司
关于中自环保科技股份有限公司
首次公开发行股票战略配售事项之专项核查意见
申万宏源证券承销保荐有限责任公司（以下简称“保荐机构”、“主承销商”）
作为中自环保科技股份有限公司（以下简称“发行人”、“中自环保”）首次公开
发行股票并在科创板上市（以下简称“本次发行”）的主承销商，依据《科创板
首次公开发行股票注册管理办法（试行）》（证监会令第 174 号）、《上海证券交易
所科创板股票发行与承销实施办法》（上证发[2021]76 号，以下简称“《实施办
法》”）、《上海证券交易所科创板发行与承销规则适用指引第 1 号——首次公开发
行股票》（上证发[2021]77 号，以下简称“《承销指引》”）等相关法律法规、监管
规定及自律规则文件规定对本次发行战略投资者的选取标准、配售资格及是否存
在《承销指引》第九条规定的禁止性情形进行了核查，并出具本专项核查报告。
一、 本次发行并上市的批准与授权
（一） 发行人关于本次发行上市履行的内部决策程序
1、董事会审议情况
2020 年 11 月 6 日，发行人召开了第二届董事会第十四次会议审议通过了与
发行人本次发行上市有关的议案。
2、股东大会审议情况
2020 年 11 月 27 日，发行人召开了 2020 年第五次临时股东大会审议通过了
与发行人本次发行上市有关的议案。
（二） 上海证券交易所、中国证监会关于本次发行上市的审核
中自环保科技股份有限公司首次公开发行股票并在科创板上市的申请已于
2021 年 6 月 28 日经上海证券交易所科创板股票上市委员会审核同意，并于 2021
年 8 月 24 日获中国证券监督管理委员会证监许可〔2021〕2761 号文注册同意。
1
二、战略投资者的基本信息
根据战略投资者与发行人签署的配售协议，本次发行中，拟参与战略配售的
战略投资者包括申银万国创新证券投资有限公司（以下简称“申万创新投”）、申
万宏源中自科技员工参与科创板战略配售 1 号集合资产管理计划，其基本信息如
下：
（一）申银万国创新证券投资有限公司基本信息
1、基本情况
申银万国创新证券投资有限公司（以下简称“申万创新投”）的基本情况如
下：
企业名称 申银万国创新证券投资有限公司
统一社会信用代码 91440300070397525T
深圳市前海深港合作区前湾一路 1 号 A 栋 201 室（入驻深圳市前海商
住所
务秘书有限公司）
法定代表人 戴佳明
注册资本 200,000 万元
公司类型 有限责任公司（法人独资）
成立日期 2013 年 5 月 29 日
营业期限 2013 年 5 月 29 日至长期
登记机关 深圳市市场监督管理局
申万创新投为依法设立并有效存续的有限责任公司，不存在根据相关法律法
规以及公司章程规定须予以终止的情形。
2、股东和实际控制人
根据申万创新投出具的承诺函，申万创新投为保荐机构母公司申万宏源证券
有限公司（以下简称“申万宏源”）所设立的另类投资子公司，申万宏源持有其
100%股权，为其控股股东，中央汇金投资有限责任公司为其实际控制人。
3、关联关系
申万宏源承销保荐为发行人本次科创板首次公开发行股票的保荐机构（主承
2
销商），申万创新投为实际控制保荐机构的申万宏源的全资子公司；申万创新投
与发行人不存在关联关系。
4、战略配售资格
申万创新投作为实际控制保荐机构的证券公司依法设立的另类投资子公司，
具有参与发行人本次发行战略配售的资格，符合《承销指引》第三章关于“保荐
机构相关子公司跟投”的相关规定。
5、参与战略配售的认购资金来源
申万创新投参与本次战略配售的资金来源为自有资金。
6、与本次发行相关的承诺
申万创新投出具《申银万国创新证券投资有限公司关于参与中自环保科技股
份有限公司首次公开发行人民币普通股（A 股）股票并在科创板上市之战略配售
事宜承诺函》，承诺：
“一、本公司为实际控制保荐机构申万宏源证券承销保荐有限责任公司的证
券公司申万宏源证券有限公司所依法设立的另类投资子公司，本公司为本次配售
股票的实际持有人，不存在受其他投资者委托或委托其他投资者参与本次战略配
售的情形；
二、本公司参与此次战略配售的资金来源为自有资金；
三、本公司不通过任何形式在限售期内转让所持有本次配售的股票；
四、本公司与发行人或其他利益关系人之间不存在输送不正当利益的行为；
五、本公司获得本次配售的股票持有期限为自发行人首次公开发行人民币普
通股（A 股）股票并上市之日起 24 个月；限售期届满后，本公司获配股份的减
持适用中国证监会和上海证券交易所关于股份减持的有关规定；
六、本公司不会利用获配股份取得的股东地位影响发行人正常生产经营，不
会在获配股份限售期内谋求发行人的控制权；
七、发行人和主承销商未向本公司承诺上市后股价将上涨，或者股价如未上
3
涨将由发行人购回股票或者给予任何形式的经济补偿；
八、主承销商未向本公司承诺承销费用分成、介绍参与其他发行人战略配售、
返还新股配售经纪佣金等事宜；
九、发行人未向本公司承诺上市后认购本公司管理的证券投资基金；
十、发行人未向本公司承诺在本公司获配股份的限售期内，委任与本公司存
在关联关系的人员担任发行人的董事、监事及高级管理人员；
十一、如违反本函承诺，本公司愿意承担由此引起的相关责任，并接受由此
造成的一切损失和后果。”
7、保荐机构关于申万创新投基本情况的核查意见
经核查，保荐机构（主承销商）认为，申万创新投为依法设立并有效存续的
有限责任公司，不存在根据相关法律法规以及公司章程规定须予以终止的情形，
具备参与本次战略配售的主体资格。
（二）申万宏源中自科技员工参与科创板战略配售 1 号集合资产管理计划
的基本信息
1、基本情况
具体名称：申万宏源中自科技员工参与科创板战略配售 1 号集合资产管理计
划（以下简称“中自科技战略配售 1 号”）
设立时间：2021 年 9 月 6 日
备案日期：2021 年 9 月 9 日
募集资金规模：不超过 14,532.30 万元（含新股配售经纪佣金）
管理人：申万宏源证券有限公司
实际支配主体：申万宏源证券有限公司，非发行人高级管理人员
参与人姓名、职务、缴款金额、持有专项计划份额比例如下：
4
是否为发行人高
实际缴款金额 持有专项计划
序号 参与人姓名 职务 级管理人员或核
（万元） 比例
心员工
1 陈启章 董事长 是 7,839.00 53.94%
2 李云 董事、总经理 是 381.90 2.63%
3 陈翠容 董事、总经理助理 是 3,216.00 22.13%
4 蔡红 监事会主席 是 110.55 0.76%
5 张志凤 监事 是 180.90 1.24%
6 王文民 副总经理 是 391.95 2.70%
7 陈德权 副总经理 是 402.00 2.77%
8 蒋中锋 总经理助理 是 502.50 3.46%
9 王云 总经理助理 是 603.00 4.15%
10 吴敏 总经理助理 是 100.50 0.69%
11 龚文旭 董事会秘书、财务总监 是 804.00 5.53%
合计 14,532.30 100.00%
注：
1、中自科技战略配售 1 号实际缴款金额 100%用于参与本次战略配售，即用于支付本次战
略配售的价款、新股配售经纪佣金。
2、最终认购股数待 2021 年 10 月 8 日（T-2 日）确定发行价格后确认。
中自资管计划的参与人员中，除蔡红因超过法定退休年龄不具备劳动法律关
系的主体资格而与发行人签订了退休返聘协议，其余参与人员均已与发行人签订
了劳动合同，上述参与人员均为发行人高级管理人员与核心员工。
2、发行人审议程序
2020 年 11 月 27 日，发行人召开 2020 年第五次临时股东大会，审议通过了
《关于提请股东大会授权董事会负责办理公司申请首次公开发行股票并在科创
板上市有关具体事宜的议案》，同意授权发行人董事会全权办理本次发行相关事
宜。
2021 年 8 月 31 日，发行人召开第二届董事会第二十三次会议，审议通过《关
于同意部分董事、监事及高级管理人员设立专项资管计划参与公司首次公开发行
股票并在科创板上市战略配售的议案》，同意发行人高级管理人员与核心员工设
立资产管理计划参与发行人战略配售。
3、专项计划的实际支配主体
专项计划的管理人为申万宏源证券有限公司（以下简称“申万宏源”）。根据
5
《申万宏源中自科技员工参与科创板战略配售 1 号集合资产管理计划资产管理
合同》（以下简称“《资管合同》”）“第四节合同当事人及其权利义务”之相关约
定，管理人按照《资管合同》约定，独立管理和运用资产管理计划财产，因此专
项计划的实际支配主体是管理人申万宏源证券有限公司。经核查，保荐机构（主
承销商）认为，专项计划的实际支配主体为申万宏源证券有限公司。
4、专项资产管理计划的成立与备案
中自科技战略配售 1 号已于 2021 年 9 月 9 日在中国证券投资基金业协会完
成备案登记，产品编码：SSS522。
经核查，保荐机构（主承销商）认为专项计划已进行合法备案，符合中国证
监会关于资产管理计划的相关规定。
5、专项资产管理计划未来的减持安排
专项计划将严格恪守限售期相关规定，限售期为自中自环保首次公开发行并
上市之日起 12 个月，将不通过任何形式在限售期内转让所持有本次配售的股票，
但为进行证券出借交易或转融通业务的情况除外。在上述限售期届满后，将根据
自身投资决策安排及中自环保股价情况，对所持的公司股票作出相应的减持安排，
可根据需要以集中竞价交易、大宗交易、协议转让或其他合法方式适当转让部分
中自环保股票。
6、与发行人和保荐机构（主承销商）关联关系
经核查，专项计划投资人为发行人高级管理人员与核心员工，与发行人存在
关联关系；专项计划管理人为申万宏源证券有限公司，为保荐机构母公司，与保
荐机构（主承销商）存在关联关系。除此之外，专项计划的管理人、托管人和投
资人与发行人和保荐机构（主承销商）不存在其他关联关系。
7、与本次发行相关的承诺
根据《实施办法》《承销指引》等法律法规规定，专项计划管理人参与本次
战略配售出具《战略投资者承诺函》，具体内容如下：
“（一）专项计划具有相应合法的证券投资主体资格，不存在任何法律、行
6
政法规、中国证券监督管理委员会等规范性文件及交易规则禁止或限制投资证券
市场的情形；
（二）提供的所有证件、资料均真实、全面、有效、合法，并且保证资金来
源合法；
（三）专项计划份额持有人使用自有资金通过“中自科技战略配售 1 号”参
与中自环保首次公开发行战略配售，是本次战略配售股票的实际持有人，不存在
接受其他投资者委托或委托其他投资者参与本次战略配售的情形；
（四）将严格按照《附条件生效的战略配售协议》之约定，按照股票发行价
格认购甲方首次公开发行股票，认购金额为 14,532.30 万元（含新股配售经纪佣
金），并按照《战略投资者缴款通知书》规定的缴款时间、缴款金额等安排予以
缴款；
（五）与发行人中自环保或其他利益关系人之间不存在直接或间接输送不正
当利益的行为；
（六）符合战略配售资格，获得配售后，将严格恪守限售期相关规定，限售
期为自中自环保首次公开发行并上市之日起 12 个月，将不通过任何形式在限售
期内转让所持有本次配售的股票，但为进行证券出借交易或转融通业务的情况除
外；
（七）不再参与本次公开发行股票网上发行与网下发行；
（八）战略配售限售期届满后，对获配股份的减持按照中国证监会和上海证
券交易所关于股份减持的有关规定进行；
（九）不利用获配股份取得的股东地位影响发行人正常生产经营，不在获配
股份限售期内谋求发行人中自环保控制权；
（十）未要求发行人中自环保承诺上市后股价上涨，如股价未上涨未要求发
行人中自环保购回股票或者给予任何形式的经济补偿；
（十一）未与保荐机构（主承销商）申万宏源证券承销保荐有限责任公司就
承销费用分成、介绍本投资者参与其他发行人战略配售、返还新股配售经纪佣金
7
等达成任何口头或书面协议参与此次战略配售；
（十二）不存在其他不独立、不客观、不诚信的情形，符合中国证券监督管
理委员会、上海证券交易所、中国证券业协会要求的其他条件；
（十三）如违反本函承诺，愿意承担由此引起的相关责任，并接受由此造成
的一切损失和后果。”
8、参与战略配售的认购资金来源
中自科技战略配售 1 号参与本次战略配售的资金来源为各份额持有人的自
有资金。
9、保荐机构关于专项计划的核查意见
经核查，保荐机构（主承销商）认为，专项计划为依法设立并合法存续的资
产管理计划，其参与本次发行战略配售，符合《实施办法》第二十条、《承销指
引》第八条关于参与发行人战略配售投资者资格的规定。
三、战略配售方案和战略投资者的选取标准、配售资格核查
（一）战略配售方案
1、参与对象
根据《发行方案》，本次发行中的战略投资者包括保荐机构母公司设立的另
类投资子公司申万创新投和高级管理人员与核心员工参与本次战略配售设立的
专项计划组成。
上述战略投资者的选取标准符合《承销指引》《实施办法》等的相关规定。
2、参与规模
申万创新投认购数量：根据《承销指引》，申万创新投将按照股票发行价格
认购发行人本次公开发行股票数量中一定比例的股票，具体比例根据发行人本次
公开发行股票的规模分档确定：
发行规模不足 10 亿元的，跟投比例为 5%，但不超过 4,000 万元；
8
发行规模 10 亿元以上、不足 20 亿元的，跟投比例为 4%，但不超过 6,000
万元；
发行规模 20 亿元以上、不足 50 亿元的，跟投比例为 3%，但不超过 1 亿元；
发行规模 50 亿元以上的，跟投比例为 2%，但不超过 10 亿元。
本次预计跟投比例约为本次公开发行数量的 5%，即 1,075,437 股。因保荐机
构母公司设立的另类投资子公司申万创新投最终实际认购数量与最终实际发行
规模相关，保荐机构（主承销商）将在确定发行价格后对保荐机构相关子公司最
终实际认购数量进行调整。具体比例和金额将在确定发行价格后确定，符合《实
施办法》的规定。
专项计划认购数量：发行人的高级管理人员与核心员工参与本次战略配售的
数量为不超过本次公开发行规模的 10.00%，即 2,150,874 股，且不超过 14,532.30
万元（含新股配售经纪佣金）。
3、限售期
申万创新投承诺获得本次配售的股票持有期限为自发行人首次公开发行并
上市之日起 24 个月。
资产管理计划本次获配股票的限售期为 12 个月，限售期自本次公开发行的
股票在上交所上市之日起开始计算。
限售期届满后，申银万国创新证券投资有限公司和专项计划对获配股份的减
持适用中国证监会和上海证券交易所关于股份减持的有关规定。
（二）选取标准和配售资格核查意见
经核查，本次发行的战略配售由保荐机构母公司设立的另类投资子公司跟投
和发行人的高级管理人员与核心员工参与本次战略配售设立的专项资产管理计
划构成，无其他战略投资者安排，且本次战略配售对战略投资者参与规模、配售
条件和限售期限进行约定。本保荐机构认为，本次发行战略投资者的选取标准和
配售资格符合《实施办法》《承销指引》等法律法规规定，申万创新投和专项计
划参与本次发行战略配售，符合本次发行战略投资者的选取标准和配售资格。
9
四、是否存在《承销指引》第九条规定的禁止性情形
《承销指引》第九条规定：“发行人和主承销商向战略投资者配售股票的，
不得存在以下情形：
1、发行人和主承销商向战略投资者承诺上市后股价将上涨，或者股价如未
上涨将由发行人购回股票或者给予任何形式的经济补偿；
2、主承销商以承诺对承销费用分成、介绍参与其他发行人战略配售、返还
新股配售经纪佣金等作为条件引入战略投资者；
3、发行人上市后认购发行人战略投资者管理的证券投资基金；
4、发行人承诺在战略投资者获配股份的限售期内，委任与该战略投资者存
在关联关系的人员担任发行人的董事、监事及高级管理人员，但发行人的高级管
理人员与核心员工设立专项资产管理计划参与战略配售的除外；
5、除本指引第八条第三项规定的情形外，战略投资者使用非自有资金认购
发行人股票，或者存在接受其他投资者委托或委托其他投资者参与本次战略配售
的情形；
6、其他直接或间接进行利益输送的行为。”
经核查，本保荐机构认为，发行人和主承销商向战略投资者配售股票不存在
《承销指引》第九条规定的禁止性情形。
五、核查结论
综上所述，保荐机构（主承销商）认为：申万创新投为依法设立并合法存续
的法律主体，为实际控制保荐机构（主承销商）的证券公司申万宏源证券有限公
司的另类投资子公司，其参与本次发行战略配售，符合相关法律、法规、规范性
文件关于参与发行人战略配售投资者资格的规定；相关高级管理人员与核心员工
设立的申万宏源中自科技员工参与科创板战略配售 1 号集合资产管理计划参与
本次发行战略配售，已经过发行人董事会审议通过；申万宏源中自科技员工参与
科创板战略配售 1 号集合资产管理计划依法设立且经合法备案，符合中国证监会
10
关于资产管理计划的相关规定；申万宏源中自科技员工参与科创板战略配售 1
号集合资产管理计划参与本次发行战略配售，符合相关法律、法规、规范性文件
关于参与发行人战略配售投资者资格的规定；发行人和主承销商向申万宏源中自
科技员工参与科创板战略配售 1 号集合资产管理计划配售股票不存在《承销指引》
第九条规定的禁止性情形。
11
页无正文，为《申万宏源证券承销保荐有限责任公司关于中自环保科技股份有限
公司首次公开发行股票战略配售事项之专项核查意见》之盖章页）
项目协办人签名： _____________
蔡泽华
保荐代表人签名： _____________ _____________
杨晓 张仕源
保荐机构（主承销商）：申万宏源证券承销保荐有限责任公司
年 月 日
2021 9 24
12
