上海巴士实业（集团）股份有限公司董事会第五届第二次会议公告
                          
    上海巴士实业（集团）股份有限公司于2006年8月10日向全体董事书面发出召开公司第五届董事会第二次会议的通知，会议于2006年8月21日上午9：30在上海市淮海中路398号世纪巴士大厦27楼三号会议室举行。本次会议应到董事11名，实到董事9名，夏家隆董事委托王国军董事、李扣庆独立董事委托陈湛匀独立董事代为行使表决权。公司监事会成员和高级管理人员列席会议。会议符合《公司法》和《公司章程》的有关规定，程序及表决结果合法有效。会议由董事长洪任初先生主持。经全体董事审议，会议通过了如下决议：
    一、审议通过公司2006年度中期报告并同意披露；
    二、审议通过《进一步规范财务管理的规定》，自即日起施行；
    三、审议通过修订后的《投资管理暂行规定》，自即日起施行。
    特此公告
    上海巴士实业（集团）股份有限公司
    2006年8月21日