东莞证券股份有限公司
关于
沪士电子股份有限公司
2020 年股票期权激励计划第三个行权期行
权条件成就及注销部分股票期权相关事项
之
独立财务顾问报告
独立财务顾问
二〇二四年九月
目 录
目 录 ....................................................................................................................................... 2
第一章 声明 ............................................................................................................................. 3
第二章 释义 ............................................................................................................................. 5
第三章 基本假设 ..................................................................................................................... 6
第四章 本次激励计划履行的审批程序 ................................................................................. 7
第五章 本激励计划首次授予股票期权第三个行权期行权条件成就情况 ....................... 13
一、关于本激励计划首次授予股票期权第三个行权期行权条件成就的说明 ......... 13
二、股票期权激励计划第三个行权期行权安排 ......................................................... 14
第六章 本次注销部分股票期权的说明 ............................................................................... 16
第七章 独立财务顾问的核查意见 ....................................................................................... 17
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第一章 声明
东莞证券股份有限公司接受委托，担任沪士电子股份有限公司本次股票期权
激励计划的独立财务顾问，并制作本报告。本独立财务顾问报告是根据《中华人
民共和国公司法》《中华人民共和国证券法》《上市公司股权激励管理办法》等法
律、法规和规范性文件的有关规定，在沪电股份提供有关资料的基础上，发表独
立财务顾问意见，以供沪电股份全体股东及有关各方参考。
1、本独立财务顾问报告所依据的文件、材料由沪电股份提供，沪电股份已
向独立财务顾问保证：所提供的出具本独立财务顾问报告所依据的所有文件和材
料合法、真实、准确、完整、及时，不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，
并对其合法性、真实性、准确性、完整性、及时性负责。独立财务顾问不承担由
此引起的任何风险责任。
2、独立财务顾问本着勤勉、审慎、对上市公司全体股东尽责的态度，依据
客观公正的原则，对本次股权激励事项进行了尽职调查义务，有充分理由确信所
发表的专业意见与上市公司披露的文件内容不存在实质性差异。并对本独立财务
顾问报告的真实性、准确性和完整性承担责任。
3、独立财务顾问所表达的意见基于下述假设前提之上：国家现行法律、法
规无重大变化，上市公司所处行业的国家政策及市场环境无重大变化；上市公司
所在地区的社会、经济环境无重大变化；沪电股份及有关各方提供的文件资料真
实、准确、完整；本次股票期权激励计划涉及的各方能够诚实守信的按照激励计
划及相关协议条款全面履行所有义务；本次激励计划能得到有权部门的批准，不
存在其他障碍，并能顺利完成；本次激励计划目前执行的会计政策、会计制度无
重大变化；无其他不可抗力和不可预测因素造成的重大不利影响。
4、独立财务顾问与上市公司之间无任何关联关系。独立财务顾问完全本着
客观、公正的原则对本次激励计划出具独立财务顾问报告。同时，独立财务顾问
提请广大投资者认真阅读《沪士电子股份有限公司 2020 年度股票期权激励计划》
等相关上市公司公开披露的资料。
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5、独立财务顾问未委托和授权任何其它机构和个人提供未在本独立财务顾
问报告中列载的信息和对本报告做任何解释或者说明。
6、独立财务顾问提请投资者注意，本报告旨在对激励计划的可行性、是否
有利于上市公司的持续发展、是否损害上市公司利益以及对股东利益的影响发表
专业意见，不构成对沪电股份的任何投资建议，对投资者依据本报告所做出的任
何投资决策可能产生的风险，独立财务顾问不承担任何责任。
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第二章 释义
在本报告中，除文中另有说明外，下列简称具有以下特定含义：
公司、沪电股份 指 沪士电子股份有限公司
本次激励计划 指 沪电股份 2020 年度股票期权激励计划
《激励计划》 指 《沪士电子股份有限公司 2020 年度股票期权激励计划》
《沪士电子股份有限公司 2020 年度股票期权激励计划实施考
《考核管理办法》 指
核管理办法》
东莞证券股份有限公司出具的《东莞证券股份有限公司关于沪
本报告、本独立财务顾问报 士电子股份有限公司 2020 年股票期权激励计划第三个行权期
指
告 行权条件成就及注销部分股票期权相关事项之独立财务顾问
报告》
独立财务顾问 指 东莞证券股份有限公司
中国证监会 指 中国证券监督管理委员会
深交所 指 深圳证券交易所
《公司法》 指 《中华人民共和国公司法》
《证券法》 指 《中华人民共和国证券法》
《激励管理办法》 指 《上市公司股权激励管理办法》
《深圳证券交易所上市公司自律监管指南第 1 号——业务办
《自律监管指南第 1 号》 指
理》
《公司章程》 指 《沪士电子股份有限公司章程》
元 指 中国法定货币人民币，其基本单位为“元”
日/天 指 日历日
中华人民共和国（为本法律意见书之目的，不包括香港特别行
中国/境内/中国境内/国内 指
政区、澳门特别行政区及台湾地区）
注：本报告中除特别说明外所有数值均保留 2 位小数，若出现总数与各分项数值之和尾
数不符的情况，均为四舍五入原因所致。
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第三章 基本假设
本独立财务顾问报告基于以下基本假设而提出：
（一）国家现行的有关法律、法规及政策无重大变化；
（二）沪电股份提供和公开披露的资料和信息真实、准确、完整；
（三）本次股权激励计划不存在其他障碍，涉及的所有协议能够得到有效批
准，并最终能够如期完成；
（四）实施本次股权激励计划的有关各方能够遵循诚实信用原则，按照股权
激励计划的方案及相关协议条款全面履行其所有义务；
（五）无其他不可抗力造成的重大不利影响。
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第四章 本次激励计划履行的审批程序
（一）2020 年 9 月 1 日，公司召开了第六届董事会第二十次会议，审议并
通过了《关于<公司 2020 年度股票期权激励计划（草案）>及其摘要的议案》《关
于<公司 2020 年度股票期权激励计划实施考核管理办法>的议案》及《关于提请
股东大会授权董事会办理公司 2020 年度股票期权激励计划有关事项的议案》，公
司独立董事对此发表了独立意见。
（二）2020 年 9 月 1 日，公司召开了第六届监事会第十七次会议，审议并
通过了《关于<公司 2020 年度股票期权激励计划（草案）>及其摘要的议案》《关
于<公司 2020 年度股票期权激励计划实施考核管理办法>的议案》及《关于核实
<公司 2020 年度股票期权激励计划激励对象名单>的议案》，公司监事会及独立
董事对此发表了意见，认为本次激励计划的实施有利于上市公司的持续发展,不
存在损害上市公司及全体股东利益的情形，相关激励对象作为公司本次激励计划
激励对象的主体资格合法、有效。
（三）2020 年 9 月 14 日，公司召开了第六届监事会第十八次会议，审议并
通过了《关于公司 2020 年度股票期权激励计划激励对象名单的公示情况说明及
审核意见》，对股票期权激励计划激励对象名单的公示情况进行了说明并出具了
审核意见。
（四）2020 年 9 月 18 日，公司召开了 2020 年第二次临时股东大会，审议
并通过了《关于<公司 2020 年度股票期权激励计划（草案）>及其摘要的议案》
《关于<公司 2020 年度股票期权激励计划实施考核管理办法>的议案》和《关于
提请股东大会授权董事会办理公司 2020 年度股票期权激励计划有关事项的议
案》，公司实施股票期权激励计划获得批准，同时授权董事会确认股票期权激励
计划的授权日、在激励对象符合条件时向激励对象授予股票期权并办理授予股票
期权所必需的全部事宜。
（五）2020 年 10 月 16 日，公司召开了第六届董事会第二十二次会议与第
六届监事会第十九次会议，审议并通过了《关于调整公司 2020 年度股票期权激
励计划激励对象名单及股票期权数量的议案》《关于向公司 2020 年度股票期权激
励计划激励对象授予股票期权的议案》，公司独立董事对上述事项发表了独立意
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见，监事会对本次激励计划的相关调整及授予事项进行了核查并发表了核查意见，
公司聘请的独立财务顾问出具了相应的报告。
（六）2021 年 8 月 12 日，公司召开了第六届董事会第三十次会议与第六届
监事会第二十五次会议，审议并通过了《关于调整<公司 2020 年度股票期权激励
计划>期权行权价格、期权数量及注销部分股票期权的议案》，因公司实施完成
2020 年度权益分派方案，根据《激励计划》的规定，公司对尚未行权的股票期权
数量及行权价格进行相应调整。经调整后，公司 2020 年度股票期权激励计划行
权价格为 15.14 元/股，数量为 32,991,200 份。同时，鉴于公司 2020 年度股票期
权激励计划授予的激励对象中有 12 人因个人原因离职，不再具备激励资格，根
据《激励管理办法》《激励计划》的相关规定，上述 12 名离职人员已获授但尚未
行权的 359,700 份股票期权（权益分配实施后期权数量）不得行权，由公司进行
注销。本次注销完成后，公司 2020 年度股票期权激励计划授予的激励对象由 627
人调整为 615 人，股票期权数量由 32,991,200 份调整为 32,631,500 份。公司独立
董事对上述事项发表了独立意见，监事会对本次激励计划的相关调整事项发表了
意见。
（七）2022 年 8 月 22 日，公司召开了第七届董事会第八次会议与第七届监
事会第六次会议，审议并通过了《关于调整<公司 2020 年度股票期权激励计划>
股票期权行权价格及注销部分股票期权的议案》，因公司实施完成 2021 年度权益
分派方案，根据《激励计划》的规定，公司对尚未行权的股票期权行权价格进行
相应调整，公司 2020 年度股票期权激励计划行权价格由 15.14 元/股调整为 14.99
元/股。同时，鉴于公司 2020 年度股票期权激励计划授予的激励对象中有 36 人
因个人原因离职，不再具备激励资格，根据《激励管理办法》《激励计划》的相
关规定，上述 36 名离职人员已获授但尚未行权的 1,756,700 份股票期权不得行
权，由公司进行注销。本次注销完成后，公司 2020 年度股票期权激励计划授予
的激励对象由 615 人调整为 579 人，股票期权数量由 32,631,500 份调整为
30,874,800 份。公司独立董事对上述事项发表了独立意见，公司监事会对上述事
项发表了意见。
（八）2022 年 9 月 21 日，公司召开了第七届董事会第九次会议与第七届监
事会第七次会议，审议并通过了《关于<公司 2020 年度股票期权激励计划>第一
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个行权期行权条件成就的议案》《关于注销<公司 2020 年度股票期权激励计划>
部分股票期权的议案》，董事会根据《激励计划》相关规定，认为激励对象所持
《激励计划》股票期权第一个行权期行权条件已经成就，根据公司 2020 年第二
次临时股东大会对董事会的授权，同意公司为 575 名符合条件的激励对象办理第
一个行权期自主行权的相关手续，对应第一个行权期可行权的股票期权数量为
9,803,105 份，行权价格为 14.99 元/份。公司独立董事对上述事项发表了独立意
见，公司监事会对上述事项进行了核查并发表了核查意见，律师事务所出具了相
应的法律意见。
（九）2023 年 3 月 22 日，公司召开了第七届董事会第十六次会议与第七届
监事会第十一次会议，审议并通过了《关于注销<公司 2020 年度股票期权激励计
划>部分股票期权的议案》，根据《激励管理办法》《激励计划》等相关规定，鉴
于《激励计划》授予的激励对象中有 12 人因个人原因离职，不再具备激励对象
资格，公司决定注销其已获授但尚未行权的股票期权共计 273,240 份，其中已达
到行权条件但尚未行权的股票期权合计 95,040 份。本次注销完成后，激励计划》
授予的激励对象由 578 人调整为 566 人，股票期权数量由 28,275,185 份调整为
28,001,945 份，其中已达到行权条件但尚未行权的股票期权合计 9,088,517 份。
独立董事对上述事项发表了独立意见，监事会对上述事项进行了核查并发表了核
查意见。
（十）2023 年 4 月 18 日，公司召开了第七届董事会第十七次会议与第七届
监事会第十二次会议，审议并通过了《关于调整注销股票期权数量的议案》《关
于调整<公司 2020 年度股票期权激励计划>股票期权行权价格的议案》，经第七
届董事会第十六次会议审议通过，鉴于《激励计划》授予的激励对象中有 12 人
因个人原因离职，不再具备激励对象资格，公司决定注销其已获授但尚未行权的
股票期权共计 273,240 份，其中已达到行权条件但尚未行权的股票期权合计
95,040 份。由于股票期权自主行权系统后台管控出现疏漏，上述 12 名已离职的
激励对象中，有 5 名激励对象（王晓保、江瑞、徐如丰、毛博文、刘琼）出现误
操作，违反《公司 2020 年度股票期权激励协议》的约定，行权 19,375 份股票期
权。上述 5 名激励对象行权获得的 19,375 股股票已全部通过二级市场卖出，产
生的收益共 114,473.59 元已全部上缴公司。鉴于此，同意将上述注销已获授但尚
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未行权的股票期权数量从 273,240 份调整到 253,865 份，其中已达到行权条件但
尚未行权的股票期权数量从 95,040 份调整到 75,665 份。同时，鉴于公司于 2023
年 4 月 13 日召开的 2022 年度股东大会审议通过公司 2022 年度权益分派方案，
向全体股东每 10 股派发现金 1.5 元（含税）。根据《激励计划》的规定，在公司
2022 年度权益分派方案实施完毕后，同意将《激励计划》尚未行权的股票期权行
权价格从 14.99 元/股调整到 14.84 元/股。公司独立董事对上述事项发表了独立
意见，公司监事会对上述事项进行了核查并发表了核查意见。
（十一）2023 年 9 月 19 日，公司召开了第七届董事会第二十一次会议与第
七届监事会第十六次会议，审议并通过了《关于<公司 2020 年度股票期权激励计
划>第二个行权期行权条件成就的议案》《关于注销<公司 2020 年度股票期权激
励计划>部分股票期权的议案》，根据《公司 2020 年度股票期权激励计划》的相
关规定，公司本次股票期权激励计划授予的股票期权第二个行权等待期将于
2023 年 10 月 15 日届满，本次股票期权激励计划第二个行权期公司层面业绩考
核目标实现情况超过 100%，本次股票期权激励计划第二个行权期行权条件已成
就。公司本次股票期权激励计划中 560 名激励对象可在第二个行权期内以自主行
权方式行权，可行权股票期权共计 9,073,152 份，行权价格为 14.84 元/股。公司
独立董事对上述事项发表了独立意见，公司监事会对上述事项进行了核查并发表
了核查意见，律师事务所出具了相应的法律意见。
（十二）2023 年 9 月 19 日，公司召开了第七届董事会第二十一次会议与第
七届监事会第十六次会议，审议并通过了《关于注销<公司 2020 年度股票期权激
励计划>部分股票期权的议案》，根据《激励管理办法》《激励计划》等相关规定，
鉴于：（1）《激励计划》授予的激励对象中有 4 人因个人原因离职，不再具备激
励对象资格，其已获授但尚未行权的 125,400 份股票期权由公司予以注销；（2）
其余 562 名激励对象中的 3 名激励对象因个人层面绩效考核未完全达标，该部分
激励对象第二个行权期个人考核层面不可行权的股票期权 4,488 份由公司予以注
销；（3）其余 562 名激励对象中的 2 名激励对象因个人层面绩效考核未达标无法
行权，该部分激励对象第二个行权期个人层面绩效考核不可行权的股票期权
6,600 份由公司予以注销。综上，公司本次共注销《激励计划》授予的股票期权
合计 136,488 份。本次注销完成后，《激励计划》授予的激励对象由 566 人调整
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为 562 人，股票期权数量由 28,021,320 份调整为 27,884,832 份。公司独立董事对
上述事项发表了独立意见，公司监事会对上述事项进行了核查并发表了核查意见，
律师事务所出具了相应的法律意见。
（十三）2023 年 10 月 24 日，公司召开了第七届董事会第二十三次会议与
第七届监事会第十七次会议，审议并通过了《关于注销＜公司 2020 年度股票期
权激励计划＞第一个行权期届满未行权股票期权的议案》，根据《上市公司股权
激励管理办法》《公司 2020 年度股票期权激励计划》等相关规定，公司本次股票
期权激励计划第一个行权期已于 2023 年 10 月 13 日届满。截至本次股票期权激
励计划第一个行权期届满之日，激励对象共计自主行权 9,639,440 份，到期未行
权 88,000 份。公司依照规定将到期未行权的 88,000 份股票期权予以注销。独立
董事对上述事项发表了独立意见，监事会对上述事项进行了核查并发表了核查意
见，律师事务所出具了相应的法律意见。
（十四）2024 年 3 月 24 日，公司召开了第七届董事会第二十七次会议与第
七届监事会第十九次会议，审议并通过了《关于注销<公司 2020 年度股票期权激
励计划>部分股票期权的议案》，根据《上市公司股权激励管理办法》《公司 2020
年度股票期权激励计划》等相关规定，鉴于《公司 2020 年度股票期权激励计划》
授予的激励对象中有 4 人因个人原因离职，不再具备激励对象资格，公司决定注
销其已获授但尚未行权的股票期权共计 53,130 份，其中已达到行权条件但尚未
行权的股票期权合计 9,900 份。本次注销完成后，《公司 2020 年度股票期权激励
计划》授予的激励对象由 562 人调整为 558 人，股票期权数量由 27,796,832 份调
整为 27,743,702 份，其中已达到行权条件但尚未行权的股票期权合计 3,362,194
份。监事会对上述事项进行了核查并发表了核查意见，律师事务所出具了相应的
法律意见。
（十五）2024 年 5 月 7 日，公司召开了第七届董事会第三十次会议与第七
届监事会第二十一次会议，审议并通过了《关于调整<公司 2020 年度股票期权激
励计划>股票期权行权价格的议案》，鉴于公司于 2024 年 4 月 29 日召开 2023 年
度股东大会审议通过《公司 2023 年度利润分配的预案》，以利润分配方案实施时
股权登记日的股本总额为基数，向全体股东每 10 股派发现金 5 元(含税)。根据
《公司 2020 年度股票期权激励计划》的规定，在公司 2023 年度权益分派方案实
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施完毕后，同意将《公司 2020 年度股票期权激励计划》尚未行权的股票期权行
权价格从 14.84 元/股调整到 14.34 元/股。监事会对上述事项进行了核查并发表
了核查意见，律师事务所出具了相应的法律意见。
（十六）2024 年 9 月 23 日，公司召开了第七届董事会第三十二次会议与第
七届监事会第二十四次会议，审议并通过了《关于<公司 2020 年度股票期权激励
计划>第三个行权期行权条件成就的议案》，根据《公司 2020 年度股票期权激励
计划》的相关规定，公司本次股票期权激励计划授予的股票期权第三个行权等待
期将于 2024 年 10 月 15 日届满，本次股票期权激励计划第三个行权期公司层面
业绩考核目标实现情况超过 100%，本次股票期权激励计划第三个行权期行权条
件已成就。公司本次股票期权激励计划中 551 名激励对象可在第三个行权期内以
自主行权方式行权，可行权股票期权共计 9,002,073 份，行权价格为 14.34 元/股。
监事会对上述事项进行了核查并发表了核查意见，律师事务所出具了相应的法律
意见。
（十七）2024 年 9 月 23 日，公司召开了第七届董事会第三十二次会议与第
七届监事会第二十四次会议，审议并通过了《关于注销<公司 2020 年度股票期权
激励计划>部分股票期权的议案》，根据《激励管理办法》《激励计划》等相关规
定，鉴于：（1）《激励计划》授予的激励对象中有 1 人因个人原因离职，不再具
备激励对象资格，其已获授但尚未行权的 9,900 份股票期权由公司予以注销；2）
其余 557 名激励对象中的 2 名激励对象因个人层面绩效考核未完全达标，该部分
激励对象第三个行权期个人考核层面不可行权的股票期权 9,237 份由公司予以注
销；（3）其余 557 名激励对象中的 6 名激励对象因个人层面绩效考核未达标无法
行权，该部分激励对象第三个行权期个人层面绩效考核不可行权的股票期权
19,800 份由公司予以注销。综上，公司本次共注销《激励计划》授予的股票期权
合计 38,937 份。本次注销完成后，《激励计划》授予的激励对象由 558 人调整为
557 人，股票期权数量由 27,743,702 份调整为 27,704,765 份。监事会对上述事项
进行了核查并发表了核查意见，律师事务所出具了相应的法律意见。
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第五章 本激励计划首次授予股票期权第三个行权期行权条件成
就情况
一、关于本激励计划首次授予股票期权第三个行权期行权条件成就的说明
（一）等待期已届满
根据《激励计划》相关规定，本次激励计划的等待期为48个月。
《激励计划》授予的股票期权的行权期及各期行权时间安排如下表所示：
行权安排 行权期间 行权比例
自首次授权日起24个月后的首个交易日起至首次授权日起
第一个行权期 40%
36个月内的最后一个交易日当日止
自首次授权日起36个月后的首个交易日起至首次授权日起
第二个行权期 30%
48个月内的最后一个交易日当日止
自首次授权日起48个月后的首个交易日起至首次授权日起
第三个行权期 30%
60个月内的最后一个交易日当日止
2020年10月16日为《激励计划》股票期权授予日，故等待期将于2024年10月
15日届满，届满后可以进行行权安排，第三个行权期可行权数量占获授股票期权
数量的30%。
（二）第三个行权期行权条件达成情况说明
公司股票期权激励计划规定的行权条件 行权条件是否成就的说明
1、公司未发生以下任一情形：
（1）最近一个会计年度财务会计报告被注册会计师出具否定
意见或者无法表示意见的审计报告；
（2）最近一个会计年度财务报告内部控制被注册会计师出具
公司未发生前述情形，满
否定意见或者无法表示意见的审计报告；
足行权条件。
（3）上市后最近36个月内出现过未按法律法规、公司章程、
公开承诺进行利润分配的情形；
（4）法律法规规定不得实行股权激励的；
（5）中国证监会认定的其他情形。
2、激励对象未发生以下任一情形：
（1）最近12个月内被证券交易所认定为不适当人选；
（2）最近12个月内被中国证监会及其派出机构认定为不适当
人选； 激励对象未发生前述情
（3）最近12个月内因重大违法违规行为被中国证监会及其派 形，满足行权条件。
出机构行政处罚或者采取市场禁入措施；
（4）具有《公司法》规定的不得担任公司董事、高级管理人
员情形的；
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（5）法律法规规定不得参与上市公司股权激励的；
（6）中国证监会认定的其他情形；
（7）公司董事会认定的其他严重违反公司有关规定的。
3、公司业绩考核条件 以2019年度公司实现的净
以2019年度公司实现的净利润为基础，2023年度净利润增长 利润为基础，2023年度的
不低于15%。 净利润增长率为25.42%，
根据业绩完成情况，按照以下规定分别确定该期行权比例： 当期待行权部分的实际行
（1）考核年度公司层面业绩考核目标达到或超过100%，则当 权比例为100%。
期待行权部分的实际行权比例为100%；
（2）考核年度公司层面业绩考核目标实现85%（含85%）-
100%（不含100%），则当期待行权部分的实际行权比例为
80%；
（3）其余情形下，当期的股票期权均不可行权；
不得行权的股票期权份额，由公司统一注销。
4、个人层面绩效考核条件 除1名激励对象因个人原
根据个人绩效考核情况与各部门及业务单元业绩考核情况综 因离职，其已获授但尚未
合评分的结果，考核结果与激励对象对应的个人层面系数如 行权的股票期权由公司注
下： 销外，剩余557名激励对象
个人层面绩效考核结果（S） 个人层面可行权系数 中的549名激励对象个人
S=100 100% 层面绩效考核达标，第三
60≤S <100 （S-60）/40% 个行权期可行权的股票期
S <60 0（不可行权） 权数量为8,975,010份；2名
激励对象个人当年实际可行权数量=个人层面可行权系数×公 激励对象因个人层面绩效
司层面实际行权比例×个人当年计划可行权额度 考核未完全达标，第三个
激励对象考核当年不得行权部分的股票期权由公司注销。 行权期可行权的股票期权
数量为27,063份；6名激励
对象因本次个人层面绩效
考核未达标，第三个行权
期不可行权。
二、股票期权激励计划第三个行权期行权安排
（一）股票期权行权的股票来源：沪电股份向激励对象定向发行公司人民币
A股普通股股票。
（二）本期可行权激励对象及行权数量：本期可行权激励对象合计551人，
本期可行权的股票期权数量为9,002,073份，占公司目前股本总额1,915,228,099股
的0.47%。
（三）本次实际可行权股票期权的行权价格为14.34元/股。
（四）本次行权采用自主行权模式，可行权期限为行权期限自2024年10月16
日至2025年10月15日止，具体行权事宜需待自主行权审批手续办理完毕后方可实
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施。
（五）可行权日必须为交易日，但不得在下列期间内行权：
1、公司年度报告、半年度报告公告前十五日内，因特殊原因推迟公告日期
的，自原预约公告日前十五日起算；
2、公司季度报告、业绩预告、业绩快报公告前五日内；
3、自可能对本公司股票及其衍生品种交易价格产生较大影响的重大事件发
生之日或者进入决策程序之日至依法披露之日；
4、中国证监会及深圳证券交易所规定的其他期间。
根据《激励计划》的规定，激励对象必须在规定的行权期内行权，在第三个
行权期可行权股票期权未行权或未全部行权的股票期权，不得转入下个行权期，
该部分股票期权自动失效，由公司予以注销。
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第六章 本次注销部分股票期权的说明
根据《上市公司股权激励管理办法》《公司2020年度股票期权激励计划》等
相关规定，鉴于：
1、《公司2020年度股票期权激励计划》授予的激励对象中有1人因个人原因
离职，不再具备激励对象资格，其已获授但尚未行权的9,900份股票期权由公司予
以注销；
2、557名激励对象中的2名激励对象因个人层面绩效考核未完全达标，该部
分激励对象除公司层面不得行权部分股票期权外，第三个行权期个人考核层面不
可行权的股票期权9,237份由公司予以注销；
3、557名激励对象中的6名激励对象因个人层面绩效考核未达标无法行权，
该部分激励对象除公司层面不得行权部分股票期权外，第三个行权期个人层面绩
效考核不可行权的股票期权19,800份由公司予以注销。
综上，公司本次共注销《公司2020年度股票期权激励计划》授予的股票期权
38,937份。
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第七章 独立财务顾问的核查意见
独立财务顾问查阅了《沪士电子股份有限公司第七届董事会第三十二次会议
决议》 沪士电子股份有限公司第七届监事会第二十四次会议决议》 国浩律师（南
京）事务所关于沪士电子股份有限公司 2020 年度股票期权激励计划注销部分股
票期权及第三个行权期行权条件成就之法律意见书》，复核了公司出具的行权汇
总计算表，查看了可行权激励对象名单等。
经核查，独立财务顾问认为：沪电股份 2020 年股票期权激励计划本次行权
的激励对象均符合公司《公司 2020 年股票期权激励计划》规定的行权所必须满
足的条件。本次行权事项已取得必要的批准和授权，符合《公司法》《证券法》
《激励管理办法》等法律法规及《公司 2020 年股票期权激励计划》的相关规定，
沪电股份不存在损害上市公司及全体股东利益的情形。
沪电股份本次行权尚需按照《激励管理办法》《自律监管指南 1 号》及《激
励计划》的相关规定在规定期限内履行信息披露义务及向证券交易所、登记结算
公司办理相应后续手续。
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（本页无正文，为《东莞证券股份有限公司关于沪士电子股份有限公司 2020
年股票期权激励计划第三个行权期行权条件成就及注销部分股票期权相关事项
之独立财务顾问报告》之盖章页）
独立财务顾问：东莞证券股份有限公司
2024 年 9 月 23 日
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