中信证券股份有限公司
关于浙江钱江生物化学股份有限公司
非公开发行限售股份部分上市流通的核查意见
中信证券股份有限公司（以下简称“中信证券”“独立财务顾问”）作为浙
江钱江生物化学股份有限公司（以下简称“钱江生化”“上市公司”或“公司”）
发行股份购买资产并募集配套资金暨关联交易的独立财务顾问（以下简称“本独
立财务顾问”），根据《中华人民共和国公司法》《中华人民共和国证券法》《上
市公司重大资产重组管理办法》《上市公司并购重组财务顾问业务管理办法》等
法律法规的要求，对钱江生化本次交易所涉及限售股份部分上市流通的事项进行
了审慎核查，核查情况如下：
一、本次解除限售股份取得的基本情况
公司于 2021 年 12 月 6 日收到中国证券监督管理委员会（以下简称“中国证
监会”）核发的《关于核准浙江钱江生物化学股份有限公司向海宁市水务投资集
团有限公司等发行股份购买资产并募集配套资金的批复》（证监许可〔2021〕3803
号），核准公司向海宁市水务投资集团有限公司（以下简称“海宁水务集团”）
发行 299,336,343 股股份、向云南水务投资股份有限公司（以下简称“云南水务”）
发行 175,426,636 股股份购买相关资产，并核准公司向海宁水务集团发行股份募
集配套资金不超过 356,257,334 元。
公司于 2021 年 12 月 23 日收到中国证券登记结算有限责任公司上海分公司
出具的《证券变更登记证明》，公司本次发行股份购买资产及配套募集资金的新
增股份登记已办理完毕。公司发行股份购买资产共发行 474,762,979 股股份，其
中 299,336,343 股股份已登记至海宁水务集团名下，175,426,636 股股份已登记至
云南水务名下，均为限售流通股。公司配套募集资金共发行 90,420,643 股股份，
均为限售流通股，已登记至海宁水务集团名下。
其中云南水务所持有公司的 8,075,745 股限售流通股，于 2024 年 9 月 25 日
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完成司法拍卖过户至钟革女士名下。
钟革女士持有公司的 8,075,745 股限售流通股锁定期为自本次非公开发行股
票发行结束之日起 36 个月内不得转让。
二、本次限售股形成后至今公司股本数量变化情况
本 次 非 公 开 发 行 股 票 完 成 后 ， 公 司 总 股 本 由 301,402,144 股 增 加 至
866,585,766 股。本次限售股形成后至今，公司未发生因配股、公积金转增等导
致的股本数量发生变化的情况。
三、本次限售股上市流通的有关承诺
本次申请上市流通的限售股股东钟革女士承诺如下：
本次申请上市流通的 8,075,745 股限售流通股，是钟革女士通过参与司法竞
拍云南水务持有公司的部分股份而取得。根据《上海证券交易所上市公司自律监
管指引第 1 号——规范运作》的要求，钟革女士作为股份受让方，应当遵守原股
东云南水务作出的相关限售承诺。
原股东云南水务作出的限售承诺如下：
1、本公司因本次发行股份购买资产而获得的钱江生化股份自本次发行结束
之日起 36 个月内不转让，自发行完成之日起第 37 个月起，且经具有证券从业资
格的会计师事务所审计确认本公司无需向钱江生化履行补偿义务或本公司对钱
江生化的补偿义务已经履行完毕的，本公司因本次发行股份购买资产而获得并届
时持有的钱江生化股份全部解除锁定；
2、如本次交易因涉嫌所提供或披露的信息存在虚假记载、误导性陈述或者
重大遗漏，被司法机关立案侦查或者被中国证监会立案调查的，在案件调查结论
明确以前，本公司不转让在本次交易中获得的股份；
3、前述股份解锁时需按照中国证监会及上交所的有关规定执行。若根据证
券监管部门的监管意见或相关规定要求的锁定期长于前述锁定期的，将根据相关
证券监管部门的监管意见和相关规定进行相应调整。
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截至本核查意见披露日，钟革女士严格履行了上述承诺，不存在相关承诺未
履行影响本次限售股上市流通的情况。同时根据《上海证券交易所上市公司自律
监管指引第 15 号——股东及董事、监事、高级管理人员减持股份》的相关规定，
上市公司股东减持股份通过司法扣划、划转等非交易过户方式执行的，受让方在
受让后 6 个月内，不得减持其所受让的股份。钟革女士承诺本次于 2024 年 9 月
20 日通过阿里司法拍卖平台竞拍取得云南水务持有的钱江生化 8,075,745 股股份，
在完成过户登记后的 6 个月内，不减持前述通过司法拍卖取得的钱江生化的股份。
四、本次限售股上市流通情况
1、本次上市流通的限售股总数为 8,075,745 股。
2、本次上市流通日期为 2025 年 1 月 17 日。
3、限售股上市流通明细清单
序 持有限售股数 持有限售股占公司总 本次上市流通 剩余限售股数
股东名称
号 量（股） 股本比例（%） 数量（股） 量（股）
1 钟革 8,075,745 0.93 8,075,745 0
合计 8,075,745 0.93 8,075,745 0
4、限售股上市流通情况表
序号 限售股类型 本次上市流通数量（股）
1 非公开发行 8,075,745
合计 8,075,745
五、本次股份解除限售前后股本结构变动情况
变动前 变动数 变动后
有限售条件的流通股 565,183,622 -8,075,745 557,107,877
无限售条件的流通股 301,402,144 8,075,745 309,477,889
股份合计 866,585,766 0 866,585,766
六、独立财务顾问核查意见
经核查，独立财务顾问认为：
1、本次限售股份解除限售数量、上市流通时间符合《上市公司重大资产重
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组管理办法》《上市公司并购重组财务顾问业务管理办法》《上海证券交易所股
票上市规则》等有关法律法规、规范性文件的要求和股东承诺；
2、 截至本核查意见出具之日，钱江生化本次申请解除股份限售的股东钟革
通过司法竞拍受让的股份已继受履行完毕非公开发行股份的锁定期承诺；
3、截至本核查意见出具之日，公司对本次限售股份有关的信息披露真实、
准确、完整。
综上，独立财务顾问对钱江生化本次非公开发行限售股份部分上市流通事项
无异议。
（以下无正文）
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