证券代码（A/H）：000063/763 证券简称(A/H)：中兴通讯 公告编号：202098
2020 年第三季度报告全文
中兴通讯股份有限公司
ZTE CORPORATION
中兴通讯股份有限公司 2020 年第三季度报告全文
本公告在境内和香港同步刊登。本公告根据《深圳证券交易所股票上市规则》规定在境内刊登。
本公告乃依据《香港联合交易所有限公司证券上市规则》第 13.09(2)条及第 13.10B 条的披露义务
及香港法例第 571 章《证券及期货条例》第 XIVA 部内幕消息条文而公布。
§1 重要提示
1.1 中兴通讯股份有限公司（以下简称“中兴通讯”、“本公司”或“公司”）董事会、监事
会及董事、监事、高级管理人员保证本季度报告内容的真实、准确、完整，不存在虚
假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。
1.2 没有董事、监事、高级管理人员对本季度报告内容的真实性、准确性和完整性无
法保证或存在异议。
1.3 本公司第八届董事会第二十六次会议已审议通过本季度报告。
1.4 本季度报告中的财务报表未经审计。本季度报告所载的财务资料乃根据中国企业
会计准则编制。
1.5 本公司董事长李自学先生、财务总监李莹女士和会计机构负责人许建锐先生声明：
保证本报告中的财务报表真实、准确、完整。
1.6《中国证券报》、 证券时报》、 上海证券报》和巨潮资讯网（http://www.cninfo.com.cn）
为本公司的指定信息披露媒体，请投资者注意投资风险。
1
中兴通讯股份有限公司 2020 年第三季度报告全文
§2 公司基本情况
2.1 主要会计数据及财务指标
2.1.1 本公司及其附属公司（以下简称“本集团”）主要会计数据及财务指标
本报告期末 上年度期末 本报告期末比上年度
项目
（2020 年 9 月 30 日） （2019 年 12 月 31 日） 期末增减
资产总额（千元人民币） 165,268,109 141,202,135 17.04%
归属于上市公司普通股股东的
41,905,884 28,826,868 45.37%
所有者权益（千元人民币）
注1
总股本（千股） 4,613,435 4,227,530 9.13%
归属于上市公司普通股股东的
9.08 6.82 33.14%
每股净资产（元人民币/股）
比上年同期 比上年同期
项目 2020 年 7-9 月 2020 年 1-9 月
增减 增减
营业总收入（千元人民币） 26,930,051 37.18% 74,129,424 15.39%
归属于上市公司普通股股东的
854,760 (67.83%) 2,712,049 (34.30%)
净利润（千元人民币）
归属于上市公司普通股股东的
扣除非经常性损益的净利润 543,744 454.66% 1,445,859 103.59%
（千元人民币）
经营活动产生的现金流量净额
1,828,128 11.57% 3,868,898 33.17%
（千元人民币）
每股经营活动产生的现金流量
0.40 2.56% 0.84 21.74%
净额（元人民币/股）
基本每股收益（元人民币/股）
注2 0.19 (69.84%) 0.59 (39.80%)
稀释每股收益（元人民币/股）
注3 0.19 (69.84%) 0.59 (39.80%)
下降 7.76 个 下降 8.68 个
加权平均净资产收益率（%） 2.34% 7.62%
百分点 百分点
扣除非经常性损益的加权平均 上升 1.28 个 上升 1.26 个
1.50% 4.06%
净资产收益率（%） 百分点 百分点
注 1： 2020 年 1-9 月本公司非公开发行 A 股股票新增股份 381,098,968 股，2017 年股票期权激励计划的激励对象共行
使 4,806,061 份 A 股股票期权，本公司的总股本由 4,227,529,869 股增加至 4,613,434,898 股；
注 2： 2020 年 1-9 月、7-9 月和 2019 年 1-9 月、7-9 月基本每股收益分别以各期末发行在外普通股的加权平均股数计
算；
注 3： 由于本公司授予的 2017 年股票期权分别在 2020 年 1-9 月和 2019 年 1-9 月形成稀释性潜在普通股 21,780 千股
和 19,140 千股，2020 年 1-9 月、7-9 月和上年同期稀释每股收益在基本每股收益基础上考虑该因素进行计算。
2
中兴通讯股份有限公司 2020 年第三季度报告全文
非经常性损益项目
单位：千元人民币
金额
非经常性损益项目
2020 年 7-9 月 2020 年 1-9 月
营业外收入、其他收益及其他 452,723 1,725,390
公允价值变动收益/（损失） 42,335 (79,099)
投资收益 (75,832) (18,481)
减：非流动资产处置损失 10,218 36,836
减：其他营业外支出 18,474 47,144
减：资产减值损失 - 7,165
减：所得税影响 58,580 230,500
减：少数股东权益影响数（税后） 20,938 39,975
合计 311,016 1,266,190
2.1.2 根据中国企业会计准则与香港财务报告准则编制的本集团 2020 年 1-9 月净利润
及于 2020 年 9 月 30 日的股东权益完全一致。
3
中兴通讯股份有限公司 2020 年第三季度报告全文
2.2 本报告期末本公司股东总数及前十名股东、前十名无限售条件股东持股情况
股东总数
截至 2020 年 9 月 30 日 股东总数为 570,887 户（其中 A 股股东 570,568 户，H 股股东 319 户）
持股 5%以上的股东或前 10 名股东持股情况
持有有限售 质押或冻结的
股东 持股 报告期末 股份
股东名称 条件股份数 股份数量
性质 比例 持股数量（股） 种类
量（股） （股）
注2
1、中兴新通讯有限公司 境内一般 1,033,442,200 A股 - 无
22.44% 注1
（以下简称“中兴新”） 法人 2,038,000 H股 - 无
2、香港中央结算代理人
注 外资股东 16.31% 752,337,392 H股 - 未知
有限公司 3
3、香港中央结算有限公
注 境外法人 1.45% 66,697,658 A股 - 无
司 4
4、中央汇金资产管理有
国有法人 1.14% 52,519,600 A股 - 无
限责任公司
5、中国银行股份有限公
司－华夏中证 5G 通信主
其他 0.99% 45,726,290 A股 - 无
题 交易 型开 放式 指数 证
券投资基金
6、深圳市汇通融信投资
国有法人 0.93% 43,032,108 A股 43,032,108 无
有限公司
7、南京市新创兴咨询管 境内一般
0.93% 43,032,108 A股 43,032,108 无
理合伙企业（有限合伙） 法人
8、新华人寿保险股份有
其他 0.93% 43,032,108 A股 43,032,108 无
限公司－新传统产品 2
9、深圳市投控资本有限
公 司－ 深圳 投控 共赢 股
其他 0.93% 43,032,108 A股 43,032,108 无
权投资基金合伙企业（有
限合伙）
10、广东恒健资产管理有
限 公司 －广 东恒 会股 权 其他 0.93% 43,032,108 A股 43,032,108 无
投资基金（有限合伙）
前 10 名无限售条件股东持股情况
持有无限售条件股份
股东名称 股份种类
数量（股）
1,033,442,200 A股
1、中兴新
2,038,000 H股
2、香港中央结算代理人有限公司 752,337,392 H股
3、香港中央结算有限公司 66,697,658 A股
4、中央汇金资产管理有限责任公司 52,519,600 A股
5、中国银行股份有限公司－华夏中证 5G 通信主题交易型开放式
45,726,290 A股
指数证券投资基金
4
中兴通讯股份有限公司 2020 年第三季度报告全文
6、湖南南天集团有限公司 41,516,065 A股
7、交通银行股份有限公司－南方成长先锋混合型证券投资基金 22,029,163 A股
8、中国人寿保险股份有限公司－分红－个人分红-005L-FH002 深 21,562,065 A股
9、中国移动通信第七研究所 19,073,940 A股
10、中国建设银行股份有限公司－中欧新蓝筹灵活配置混合型证券 16,852,473 A股
1. 中兴新与上表其他前十名股东及其他前十名无限售条件股东不存在关联关系，也不属
上述股东关联
于一致行动人。
关系或一致行
2. 除上述情况以外，本公司未知其他前十名股东及其他前十名无限售条件股东之间是否
动的说明
存在关联关系，也未知其是否属于一致行动人。
前 10 名股东参
与融资融券业
不适用
务情况说明（如
有）
注 1：中兴新持有的本公司 2,038,000 股 H 股由香港中央结算代理人有限公司作为名义持有人持有。
注 2：中兴新于 2018 年 12 月 20 日因融资需要质押了其所持有的本公司 98,667,983 股 A 股，因融资相关协议到期
续签，中兴新于 2020 年 3 月 25 日解除了上述质押并办理了新的质押，新的质押于 2020 年 7 月 14 日解除。具体
情况请见本公司分别于 2020 年 3 月 26 日发布的《关于大股东股份解除质押及办理新质押的公告》和 2020 年 7 月
15 日发布的《关于控股股东股份解除质押的公告》。
注 3：香港中央结算代理人有限公司所持股份为其代理的在香港中央结算代理人有限公司交易平台上交易的本公司
H 股股东账户的股份总和，为避免重复计算，香港中央结算代理人有限公司持股数量已经剔除了中兴新持有的本
公司 2,038,000 股 H 股。
注 4：香港中央结算有限公司所持股份为通过深股通购买本公司 A 股股份的总和。
公司前 10 名股东、前 10 名无限售条件股东在报告期内是否进行约定购回交易
□ 是 否
本公司无优先股
5
中兴通讯股份有限公司 2020 年第三季度报告全文
§3 重要事项
3.1 公司主要财务数据、财务指标大幅度变动的情况及原因
单位：千元人民币
资产负债表
项目名称 2020 年 9 月 30 日 2019 年 12 月 31 日 同比变化 原因分析
主要因本公司非公开发行 A 股股票
货币资金 43,547,649 33,309,347 30.47%
和发行超短期融资券所致
主要因本期衍生品投资期末进行公
衍生金融资产 39,601 106,065 (62.66%)
允价值重估产生收益减少所致
主要因本期客户商业票据收款增加
应收账款融资 3,383,365 2,430,389 39.21%
所致
存货 39,353,293 27,688,508 42.13% 主要因本期发出商品增加所致
主要因本期承担有限追索权的长期
长期应收账款保理 289,090 200,671 44.06%
应收账款保理业务增加所致
主要因本期优化债务结构，减少短
短期借款 14,982,639 26,645,966 (43.77%)
期借款占比所致
应付短期债券 8,000,000 - 不适用 主要因本期发行超短期融资券所致
主要因本期应付商业承兑汇票增加
应付票据 13,900,063 9,372,940 48.30%
所致
一年内到期的非流动 主要因本期一年内到期的长期借款
1,512,792 612,261 147.08%
负债 增加所致
主要因本期优化债务结构，增加长
长期借款 21,463,854 10,045,093 113.68%
期借款占比所致
长期应收账款保理之 主要因本期承担有限追索权的长期
289,424 200,858 44.09%
银行拨款 应收账款保理业务增加所致
递延收益 3,648,274 2,656,024 37.36% 主要因本期收到递延收益增加所致
其他非流动负债 4,575,907 3,013,487 51.85% 主要因本期长期应付款增加所致
主要因本公司非公开发行 A 股股票
资本公积 23,298,292 12,144,432 91.84%
所致
库存股 114,766 - 不适用 主要因本公司回购 A 股股票所致
其他权益工具-永续 主要因本期兑付 2015 年第一期长期
- 6,252,364 不适用
票据 限含权中期票据所致
利润表（1-9 月）
项目名称 2020 年 1-9 月 2019 年 1-9 月 同比变化 原因分析
主要因本期城建税及教育费附加减
税金及附加 471,971 728,483 (35.21%)
少所致
6
中兴通讯股份有限公司 2020 年第三季度报告全文
主要因本期深圳市中兴创业投资基
金管理有限公司（以下简称“中兴
投资收益 298,904 618,839 (51.70%)
创投”）下属基金合伙企业处置其
持有股权产生投资收益减少所致
主要因本期衍生品投资期末进行公
公允价值变动损益 8,950 (423,856) 102.11%
允价值重估产生损失减少所致
主要因本期应收账款坏账计提减少
信用减值损失 (277,506) (2,115,113) (86.88%)
所致
资产减值损失 (2,217) (1,181,251) (99.81%) 主要因本期存货跌价计提减少所致
主要因上年同期本公司依据 2019 年
7 月 11 日发布的《关于就深圳湾超
资产处置收益 - 2,687,413 不适用 级总部基地与深圳市万科发展有限
公司签订补充协议相关事宜的进展
公告》确认相关收益所致
营业外收入 99,969 143,581 (30.37%) 主要因本期赔偿收入减少所致
主要因上年同期支付深圳投资控股
营业外支出 83,980 210,480 (60.10%)
有限公司补偿金所致
主要因本期本集团汇率波动产生外
其他综合收益的税后
(144,833) 64,803 (323.50%) 币报表折算损失而上年同期为折算
净额
收益所致
主要因本期本集团汇率波动产生外
外币财务报表折算差
(135,345) 46,582 (390.55%) 币报表折算损失而上年同期为折算
额
收益所致
归属于少数股东的其 主要因本期附属公司汇率波动产生
他综合收益的税后净 (9,488) 18,221 (152.07%) 外币报表折算损失而上年同期为折
额 算收益所致
利润表（7-9 月）
项目名称 2020 年 7-9 月 2019 年 7-9 月 同比变化 原因分析
主要因本期运营商网络收入增加所
营业收入 26,930,051 19,631,479 37.18%
致
主要因本期运营商网络成本增加所
营业成本 18,887,090 12,474,037 51.41%
致
管理费用 1,355,354 982,019 38.02% 主要因本期人员费用增加所致
研发费用 4,153,758 2,887,634 43.85% 主要因本期研发投入增加所致
主要因本期汇率波动产生汇兑损失
财务费用 53,436 (122,675) 143.56%
而上年同期产生汇兑收益所致
主要因本期中兴创投下属基金合伙
公允价值变动损益 (368,774) (281,252) (31.12%) 企业处置其持有股权从公允价值变
动损益转入投资收益所致
7
中兴通讯股份有限公司 2020 年第三季度报告全文
营业外收入 44,310 69,273 (36.04%) 主要因本期赔偿收入减少所致
所得税费用 222,660 585,258 (61.96%) 主要因本期盈利减少所致
主要因本期少数股东持股比例较高
少数股东损益 36,612 248,364 (85.26%)
的附属公司盈利减少所致
现金流量表
项目名称 2020 年 1-9 月 2019 年 1-9 月 同比变化 原因分析
经营活动产生的现金 主要因本期销售商品、提供劳务收
3,868,898 2,905,228 33.17%
流量净额 到的现金增加所致
投资活动产生现金流 主要因本期计入投资支付现金的短
(4,617,920) (3,345,409) (38.04%)
量净额 期定存增加所致
3.2 重大事项进展情况及其影响和解决方案的分析说明
3.2.1 控股股东及其关联方对上市公司的非经营性占用资金情况、公司违规对外提供
担保情况
□ 适用 √ 不适用
3.2.2 其他
3.2.2.1 本公司 2019 年度利润分配方案的实施情况
本公司 2019 年度利润分配方案已经 2020 年 6 月 19 日召开的本公司 2019 年度股
东大会审议通过，并于 2020 年 8 月 12 日实施完毕。本公司以分红派息股权登记日股
本总数 4,613,434,898 股（其中 A 股股数为 3,857,932,364 股，H 股股数为 755,502,534
股）为基数，向全体股东每 10 股派发 2 元人民币现金（含税）。A 股股权登记日为
2020 年 8 月 11 日，A 股除息日为 2020 年 8 月 12 日；H 股股权登记日为 2020 年 6 月
30 日，H 股股息发放日为 2020 年 8 月 12 日。具体情况请见本公司于 2020 年 6 月 23
日发布的《关于按照<香港上市规则>公布的关于派发末期股息的说明》以及于 2020
年 8 月 4 日发布的《2019 年度 A 股权益分派实施公告》。
3.2.2.2 仁兴科技收购微电子 24%股权及出售微电子 18.8219%股权的情况
经国家集成电路产业投资基金股份有限公司与本公司友好协商，本公司通过全资
子公司深圳市仁兴科技有限责任公司（以下简称“仁兴科技”）受让国家集成电路产
业投资基金股份有限公司所持有的公司控股子公司深圳市中兴微电子技术有限公司
（以下简称“微电子”）24%股权（以下简称“本次收购”），并与广东恒健欣芯投
8
中兴通讯股份有限公司 2020 年第三季度报告全文
资合伙企业（有限合伙）（以下简称“恒健欣芯”）、深圳市汇通融信投资有限公司
（以下简称“汇通融信”）签署《合作协议》用于仁兴科技支付本次收购的对价款。
上述事项已经本公司第八届董事会第二十三次会议、2020年第一次临时股东大审
议通过，具体情况请见本公司于2020年9月11日发布的《第八届董事会第二十三次会
议决议公告》、《关于仁兴科技收购微电子24%股权及公司放弃优先购买权的公告》
和《关于与恒健欣芯、汇通融信签署<合作协议>的公告》，于2020年9月26日发布的
《仁兴科技收购微电子24%股权及公司放弃优先购买权的进展公告》以及于2020年9
月30日发布的《2020年第一次临时股东大会决议公告》。
仁兴科技、恒健欣芯、汇通融信、微电子于2020年10月20日签署了《关于深圳市
中兴微电子技术有限公司之股权转让协议》。同日，中兴通讯、深圳市赛佳讯投资发
展企业（有限合伙）（以下简称“赛佳讯”）、仁兴科技、恒健欣芯、汇通融信及微
电子签署了《深圳市中兴微电子技术有限公司之股东协议》，仁兴科技将其持有的微
电子18.8219%股权（代表微电子注册资本2,476.5652万元人民币的出资额）及附属于
该等股权的全部权益及义务转让给恒健欣芯、汇通融信，以实现《合作协议》项下恒
健欣芯、汇通融信提供给仁兴科技合作款的退出安排。具体情况请见本公司于2020年
10月21日发布的《关于仁兴科技出售微电子18.8219%股权的公告》。
3.2.2.3 本公司认购红土湛卢基金份额的情况
本公司作为有限合伙人出资不超过 4 亿元人民币认购珠海市红土湛卢股权投资合
伙企业（有限合伙）（暂定名，以工商核准为准）份额，上述事项已经本公司第八届
董事会第二十四次会议审议通过，具体情况请见本公司于 2020 年 9 月 26 日发布的《第
八届董事会第二十四次会议决议公告》及《关于认购红土湛卢基金份额的公告》。
3.2.2.4 本公司非公开发行 A 股股票及募集资金投资项目进展情况
本公司非公开发行A股股票相关事项请见本公司分别于2018年1月31日、2018年2
月1日、2018年3月28日、2018年4月10日、2018年10月29日、2018年11月19日、2019
年1月17日、2019年1月23日、2019年2月25日、2019年3月20日、2019年8月5日、2019
年8月7日、2019年8月22日及2019年10月21日发布的公告。
2020年1月15日，本公司与10名认购对象签订了认购协议，本公司非公开发行A股
股票的发行价格为30.21元/股人民币，发行数量为381,098,968股，募集资金总额为
11,512,999,823.28元人民币。本公司非公开发行A股股票新增股份于2020年2月4日在深
9
中兴通讯股份有限公司 2020 年第三季度报告全文
圳证券交易所上市。具体情况请见本公司分别于2020年1月16日发布的《关于确定非
公开发行A股股票发行价格及签订认购协议的公告》和2020年2月2日发布的《非公开
发行A股股票发行情况报告书暨上市公告书（更新后）》。
2020年2月3日，本公司非公开发行A股股票募集资金投资项目实施主体与保荐机
构中信建投证券股份有限公司，以及各监管银行分别签订了《募集资金三方监管协
议》。具体情况请见本公司于2020年2月4日发布的《关于签订募集资金三方监管协议
的公告》。
2020年2月14日，本公司使用非公开发行A股股票募集资金置换预先投入募集资金
投资项目自筹资金，置换资金总额为49.72亿元人民币；使用不超过25亿元人民币（含
25亿元）的闲置募集资金暂时补充流动资金，使用期限为自董事会审议批准之日起不
超过12个月。上述事项已经本公司第八届董事会第十四次会议审议通过，具体情况请
见本公司于2020年2月14日发布的《第八届董事会第十四次会议决议公告》、《关于
使用募集资金置换预先投入募集资金投资项目自筹资金的公告》及《关于使用部分闲
置募集资金暂时补充流动资金的公告》。本公司已将上述用于暂时补充流动资金的闲
置募集资金12.80亿元人民币提前归还至募集资金专用账户，具体情况请见本公司于
2020年7月28日发布的《关于提前归还部分暂时补充流动资金的闲置募集资金的公
告》。
2020 年 7 月 28 日，本公司以募集资金置换已投入募集资金投资项目的自筹资金，
置换金额为 13.57 亿元人民币，同时置换已支付发行费用的自筹资金 3,581,098.97 元
人民币。上述事项已经本公司第八届董事会第二十次会议审议通过，具体请见本公司
于 2020 年 7 月 28 日发布的《第八届董事会第二十次会议决议公告》及《关于使用募
集资金置换已投入募集资金投资项目及已支付发行费用的自筹资金的公告》。
2020 年 8 月 28 日，本公司第八届董事会第二十二次会议审议通过《二〇二〇年
半年度募集资金存放与使用情况专项报告》，具体情况请见本公司于 8 月 29 日发布
的《第八届董事会第二十二次会议决议公告》及《关于二〇二〇年半年度募集资金存
放与使用情况专项报告》。
本公司本次非公开发行 A 股股票募集资金在扣除各项发行费用后用于“面向 5G
网络演进的技术研究和产品开发”项目和“补充流动资金”项目。截至 2020 年 9 月
30 日，公司“补充流动资金”项目已实施完毕，“面向 5G 网络演进的技术研究和产
10
中兴通讯股份有限公司 2020 年第三季度报告全文
品开发”项目按照本公司规划有序进行。
3.2.2.5 本公司发行 2020 年度超短期融资券
本公司第七届董事会第二十四次会议及2017年第一次临时股东大会审议通过《关
于拟注册发行超短期融资券的议案》。本公司注册金额为80亿元人民币的超短期融资
券已获中国银行间市场交易商协会注册通过，具体情况请见本公司于2019年10月10日
发布的《关于中期票据和超短期融资券获准注册的公告》。
2020年度第一期至第七期超短期融资券发行的具体情况请见本公司分别于2020
年3月26日、2020年4月22日、2020年5月26日、2020年6月12日、2020年6月28日发布
的相关公告，发行额合计80亿元人民币。
2020年度第四期超短期融资券兑付日期为2020年8月23日（因遇法定节假日，到
期兑付日顺延至8月24日），2020年度第五期超短期融资券兑付日期为2020年8月24日，
本公司于8月24日完成了2020年度第四期、第五期超短期融资券本息的兑付工作，本
息金额合计2,006,657,534.24元人民币。
2020 年 8 月 31 日，本公司完成了 2020 年度第八期及第九期超短期融资券的发行，
每期发行额均为 10 亿元人民币，具体情况请见本公司于 2020 年 9 月 1 日发布的《关
于 2020 年度第八期及第九期超短期融资券发行情况的公告》。
3.2.2.6 本公司注册发行中期票据
本公司第八届董事会第十五次会议及 2019 年度股东大会审议通过《关于拟注册发
行中期票据的议案》。本公司注册金额合计为 80 亿元人民币的中期票据已获中国银
行间市场交易商协会注册通过，具体情况请见本公司于 2020 年 3 月 27 日发布的《第
八届董事会第十五次会议决议公告》、《关于拟注册发行中期票据的公告》，于 2020
年 6 月 19 日发布的《2019 年度股东大会决议公告》以及于 2020 年 7 月 21 日发布的
《关于中期票据获准注册的公告》。
3.2.2.7 本公司回购 A 股股份
本公司第八届董事会第十五次会议及2019年度股东大会审议通过《关于提请股东
大会审议公司回购A股股份授权方案的议案》。
2020年8月14日，本公司第八届董事会第二十一次会议审议通过《关于以集中竞
价交易方式回购公司A股股份方案的议案》，具体情况请见本公司于2020年8月15日发
11
中兴通讯股份有限公司 2020 年第三季度报告全文
布的《第八届董事会第二十一次会议决议公告》及《关于以集中竞价交易方式回购公
司A股股份方案的公告》。
根据《深圳证券交易所上市公司回购股份实施细则》的相关规定，本公司于 2020
年 8 月 21 日和 2020 年 8 月 27 日分别发布了《关于回购 A 股股份事项前十名股东和
前十名无限售条件股东持股情况的公告》和《关于回购公司 A 股股份的回购报告书》。
2020 年 9 月 1 日，本公司通过深圳证券交易所股票交易系统以集中竞价交易方式
实施首次回购 A 股股份，回购 A 股股份数量为 2,973,900 股，占公司总股本的 0.06%，
成交的最高价格为人民币 38.85 元/股，成交的最低价格为人民币 38.40 元/股，回购 A
股股份支付的总金额为人民币 114,765,557.00 元（不含交易费用）。本次回购方案已
实施完毕。具体情况请见本公司于 2020 年 9 月 2 日发布的《关于首次回购 A 股股份、
回购股份进展暨股份回购方案实施完毕的公告》。
3.2.2.8 本公司拟实施的管理层持股计划相关情况
本公司拟实施的管理层持股计划已经本公司薪酬与考核委员会、第八届董事会第
二十五次会议和第八届监事会第十八次会议审议通过。本次管理层持股计划股票来源
为公司回购专用账户已回购的 2,973,900 股本公司 A 股股票，资金来源为公司计提的
114,765,557.00 元人民币管理层持股计划专项基金。上述事项尚待 2020 年第二次临时
股东大会审议，具体情况请见本公司于 2020 年 10 月 13 日发布的《第八届董事会第
二十五次会议决议公告》及《中兴通讯股份有限公司管理层持股计划（草案）》。
3.2.2.9 本公司股票期权激励计划相关情况
（1）本公司 2017 年股票期权激励计划相关情况
本公司实施的 2017 年股票期权激励计划已经本公司薪酬与考核委员会、第七届
董事会第十七次会议、第七届监事会第十四次会议和 2016 年度股东大会、2017 年第
一次 A 股类别股东大会及 2017 年第一次 H 股类别股东大会审议通过。2017 年股票期
权激励计划的股票来源为本公司向激励对象定向发行公司股票。2017 年股票期权激励
计划的激励对象包括董事、高级管理人员以及对本公司整体业绩和持续发展有直接影
响或者作出突出贡献的业务骨干（但不包括独立非执行董事、监事，也不包括持股 5%
以上的主要股东或实际控制人、或其配偶及其直系近亲属）。2017 年 7 月 6 日召开的
本公司第七届董事会第二十次会议审议通过了《关于公司 2017 年股票期权激励计划
12
中兴通讯股份有限公司 2020 年第三季度报告全文
股票期权授予相关事项的议案》，确定 2017 年 7 月 6 日（星期四）为授予日，向 1,996
名激励对象授予 14,960.12 万份股票期权。授予的股票期权的行权价格为每股 A 股
17.06 元人民币。
本公司 2017 年股票期权激励计划第一个行权期已于 2020 年 7 月 5 日结束，共行
使股票期权数量 39,664,087 份。2020 年 8 月 28 日，本公司第八届董事会第二十二次
会议审议通过了《关于注销部分股票期权的议案》及《关于按规则调整 2017 年股票
期权激励计划行权价格的议案》，同意对第一个行权期可行权期间结束时尚未行权的
66 份股票期权予以注销，2017 年股票期权激励计划的股票期权行权价格调整为 16.86
元人民币。具体情况请见本公司于 2020 年 8 月 29 日发布的《关于注销部分股票期权
的公告》、《关于按规则调整 2017 年股票期权激励计划行权价格的公告》及于 2020
年 9 月 3 日发布的《关于部分股票期权注销完成公告》。
2020 年第三季度共有 66 份股票期权行权，本公司 A 股股票数量相应增加 66 股。
本公司 2017 年股票期权激励计划第一个行权期激励对象具体行权情况如下：
激励对象姓名 激励对象职位 第一个行权期可 第一个行权期已 第一个行权期结 第一个行权期结
行权的股票期权 行权的股票期权 束尚未行使的股 束注销的股票期
数量 数量 票期权数量 权数量
徐子阳 董事、总裁 84,000 84,000 0 0
王喜瑜 执行副总裁 87,466 87,466 0 0
执行副总裁及
李莹 52,800 52,800 0 0
财务总监
谢峻石 执行副总裁 112,466 112,466 0 0
董事会秘书、
丁建中 33,160 33,160 0 0
公司秘书
其他激励对象 - 39,294,261 39,294,195 66 66
合计 - 39,664,153 39,664,087 66 66
本公司 2017 年股票期权激励计划具体情况请见本公司 2020 半年度报告重要事项
之（八）本公司股票期权激励计划的实施情况及影响。
（2）本公司拟实施的 2020 年股票期权激励计划相关情况
本公司拟实施的 2020 年股票期权激励计划已经本公司薪酬与考核委员会、第八
届董事会第二十五次会议和第八届监事会第十八次会议审议通过。公司拟向激励对象
授予总量不超过 16,349.20 万份的股票期权，其中首次授予 15,849.20 万份，预留权益
500 万份。2020 年股票期权激励计划首次授予的激励对象总人数不超过 6,124 人，首
次授予的股票期权行权价格为每股 34.47 元人民币。上述事项尚待 2020 年第二次临时
13
中兴通讯股份有限公司 2020 年第三季度报告全文
股东大会审议，具体情况请见本公司于 2020 年 10 月 13 日发布的《第八届董事会第
二十五次会议决议公告》及《中兴通讯股份有限公司 2020 年股票期权激励计划（草
案）》。
3.2.2.10 本报告期内重大诉讼及仲裁事项情况
本报告期内，本集团无重大诉讼及仲裁事项，本报告期之前发生的非重大诉讼及
仲裁事项在本报告期内的进展情况如下：
2017年7月12日，本公司收到了苏丹某运营商及其毛里塔尼亚子公司在伦敦国际
仲裁院（LCIA）对本公司提起仲裁的通知书（案件编号为LCIA No.173683和LCIA
No.173696）。同日，本公司收到了上述苏丹某运营商的毛里塔尼亚子公司（以下简称
“毛里塔尼亚子公司”）在迪拜国际金融中心-伦敦国际仲裁院（DIFC-LCIA）对本公
司提起仲裁的通知书（案件编号为DIFC-LCIA No.17098）。该苏丹某运营商及其毛里
塔尼亚子公司向本公司索赔合同违约损失共计3,180万美元及其律师费、仲裁费和其他
相关费用。本公司在收到上述仲裁通知书后，已聘请代理律师积极应对。
2017年8月10日，本公司就上述仲裁分别向LCIA和DIFC-LCIA提交了书面答辩并
针对上述毛里塔尼亚子公司提起了共计约2,271.19万美元的仲裁反请求。
2018年5月，本公司收到上述毛里塔尼亚子公司向DIFC-LCIA提交的仲裁申请书及
其他证据材料。在该仲裁申请书中，毛里塔尼亚子公司提出了约3,745万美元的索赔及
其他违约赔偿，同时要求本公司支付其他相关费用。在收到上述资料后，本公司向
DIFC-LCIA提交了书面答辩并针对毛里塔尼亚子公司提出了仲裁反请求。
2018年10月，本公司收到上述毛里塔尼亚子公司向LCIA提交的仲裁申请书及其他
证据材料。在该仲裁申请书中，毛里塔尼亚子公司提出了约3,188万美元索赔金额，同
时要求本公司支付其他相关费用。在收到上述资料后，本公司向LCIA提交了书面答辩
并针对毛里塔尼亚子公司提出了仲裁反请求。
2019年5月，上述苏丹某运营商在LCIA提起的案件编号为LCIA No.173696的仲裁
已撤回。
2020年1月31日，LCIA对案件编号为LCIA No.173683的仲裁作出裁决，裁决驳回
对方30,060,326美元的索赔主张，要求上述毛里塔尼亚子公司支付本公司4,209,877美
元和260,095.20英镑，外加利息。
2020年7月23日，DIFC-LCIA对案件编号为DIFC-LCIA No.17098的仲裁作出裁决，
14
中兴通讯股份有限公司 2020 年第三季度报告全文
裁决对方支付本公司6,678,111.29美元，本公司需要支付对方1,562,796.50美元，双方需
要各自承担仲裁相关费用。
至此，三起仲裁案件的仲裁程序全部关闭。
根据本公司聘请的律师出具的法律意见书和本案件的进展情况，上述案件不会对
本集团当期财务状况及经营成果造成重大不利影响。
15
中兴通讯股份有限公司 2020 年第三季度报告全文
3.2.2.11 本报告期内日常关联交易的实际执行情况
下表所填列的关联交易为《深圳证券交易所股票上市规则》界定的且达到对外披露标准的关联交易。
关联交易 是否
占同类交 可获得的同
关联交易 关联交易 关联交易价格 金额 超过 关联交易 境内公告 境内公告
关联交易方 关联关系 关联交易内容 易金额的 类交易市价
类型 定价原则 （人民币） （万元人 获批 结算方式 披露日期 披露索引
比例(%) （人民币）
民币） 额度
本公司向其 机柜及配件：1-300,000元/个；机箱及配件：
采购的关联 1-15,000元/个，机柜、机箱具体价格由其复杂
方是经过本 程度而确定；
公司的资格 方舱：1,000-100,000元/间，具体价格由其尺
本 公 司 向 关 联 方 认证和招标 寸、材质及配置情况而确定；
采购机柜及配件、 或洽谈程序 围栏：1,000—50,000元/个，具体价格由其复
机 箱 及 配 件 、 方 选定的，且 杂程度以及功能特性而确定；
本公司的控 2018104号公告
舱、围栏、天线抱 双方签订的 天线抱杆：200—2,000元/个，具体价格由其复
中兴新及其附属公 股股东及其 商业 《关于深圳证券
采购 杆、光产品、精加 采购订单的 杂程度以及功能特性而确定；
司、参股30%或以 附属公司、 26,935.69 0.44% 否 承兑 不适用 2018-12-25 交易所股票上市
原材料 工产品、包材类产 价格是经公 光产品：1.3—30,000元/件，具体价格由其复
上的公司 参 股 30% 或 汇票 规则下日常关联
品 、 软 电 路 板 平磋商和根 杂程度以及功能特性而确定；
以上的公司 交易预计公告》
（FPC）、软硬结 据一般商业 精加工产品：0.5—50,000元/件，具体价格由
合板（R- FPC）及 条款而制定 其复杂程度以及功能特性而确定；
其组件等 的；本集团 包材类产品：0.01—5,000元/件，具体价格由
向关联方出 其复杂程度以及功能特性而确定；
租房产的价 软电路板（FPC）、软硬结合板（R-FPC）及
格是经公平 其组件：0.5—100元/件，具体价格由其尺寸、
磋商和根据 工艺复杂程度及材质而定。
本公司关联 一般商业条 特级工程师价格在970－1,800元/人天区间；主
202004号公告
自然人任董 款而制定； 任工程师价格在830－1,300元/人天区间；高级
华通科技有限公司 本公司向关联方 《关于深圳证券
事、常务副 采 购 软 件 本集团向关 工程师价格在520－1,150元/人天区间；普通工
（以下简称“华 采购人员租赁和 4,194.27 0.07% 否 电汇 不适用 2020-1-17 交易所股票上市
总裁的公司 外包服务 联方销售产 程师价格在440－750元/人天区间；助理工程
通”） 项目外包服务 规则下日常关联
的控股子公 品及提供服 师价格350－550元/人天区间；技术员价格在
交易预计公告》
司 务的交易价 320－500元/人天区间。
本公司关联 格以市场价 特级工程师价格在970－1,800元/人天区间；主 202004号公告
中兴软件技术（南
自然人任董 本 公 司 向 关 联 方 格为依据， 任工程师价格在830－1,300元/人天区间；高级 《关于深圳证券
昌）有限公司（以 采购软件
事、常务副 采 购 人 员 租 赁 和 不低于第三 工程师价格在520－1,150元/人天区间；普通工 2,667.90 0.04% 否 电汇 不适用 2020-1-17 交易所股票上市
下简称“南昌软 外包服务
总裁的公司 项目外包服务 方向本公司 程师价格在440－750元/人天区间；助理工程 规则下日常关联
件”）
的控股子公 购买数量相 师价格350－550元/人天区间；技术员价格在 交易预计公告》
16
中兴通讯股份有限公司 2020 年第三季度报告全文
关联交易 是否
占同类交 可获得的同
关联交易 关联交易 关联交易价格 金额 超过 关联交易 境内公告 境内公告
关联交易方 关联关系 关联交易内容 易金额的 类交易市价
类型 定价原则 （人民币） （万元人 获批 结算方式 披露日期 披露索引
比例(%) （人民币）
民币） 额度
司 当的同类产 320－500元/人天区间。
品及服务的 工程交付人员价格在398－1,322元/人天区间；
价格，且综 配套产品人员价格在401－805元/人天区间；
本公司关联
合考虑具体 核心网人员价格在485－851元/人天区间；业 2018104号公告
自然人任董
本 公 司 向 关 联 方 交易的项目 务产品人员价格在451－793元/人天区间；无 《关于深圳证券
事、常务副 采 购 工 程
南昌软件 采 购 人 员 租 赁 服 情况、交易 线产品人员价格在418－774元/人天区间；固 - - 否 电汇 不适用 2018-12-25 交易所股票上市
总裁的公司 服务
务 规模、产品 网产品人员价格在418－735元/人天区间；承 规则下日常关联
的控股子公
成本等因素 载产品人员价格在418－735元/人天区间；政 交易预计公告》
司
确定。 能产品人员价格在433－1,197元/人天区间；网
络优化人员价格在491－958元/人天区间。
深圳市中兴和泰酒 本公司关联 2018104号公告
采购价格不高于中兴和泰向其他购买同类产
店投资管理有限公 自然人任董 《关于深圳证券
采购酒店 本公司向关联方 品（或服务）数量相当的客户出售产品（或服
司（以下简称“中 事的公司及 2,020.01 0.03% 否 电汇 不适用 2018-12-25 交易所股票上市
服务 采购酒店服务 务）的价格，具体价格以双方签署具体协议时
兴和泰”）或其子 其控股子公 规则下日常关联
确认。
公司 司 交易预计公告》
2020年，位于深圳大梅沙的酒店房地产租金为
本公司关联 80元/平方米/月；位于南京的酒店房地产租金 202004号公告
自然人任董 房地产及 关 联 方 向 本 公 司 为62元/平方米/月；位于上海的酒店房地产租 《关于深圳证券
中兴和泰或其子公
事的公司及 设备设施 租 赁 房 地 产 及 相 金为84元/平方米/月；位于西安的酒店房地产 5,504.27 14.34% 否 电汇 不适用 2020-1-17 交易所股票上市
司
其控股子公 租赁 应设备设施 租金为53元/平方米/月。 规则下日常关联
司 深圳、上海、南京、西安四处酒店经营所需的 交易预计公告》
相关设备设施的租金为1,370,000元/年。
202004号公告
本公司关联 以市场价格为依据，不低于第三方向本公司购
航天欧华信息技术 本公司向关联方 电汇或 《关于深圳证券
自然人任高 买数量相当的同类产品的价格，且综合考虑具
有限公司（以下简 销售产品 销 售 政 企 全 线 产 61,767.29 0.83% 否 银行承兑 不适用 2020-1-17 交易所股票上市
管的公司的 体交易的项目情况、交易规模、产品成本等因
称“航天欧华”） 品 汇票 规则下日常关联
控股子公司 素确定。
交易预计公告》
合计 - - 103,089.43 不适用 - - - - -
大额销货退回的详细情况 无
关联交易的必要性、持续性、选择与关联方（而非市场其他交易 上述关联方能经常制造本集团所需的产品，并以具竞争力的价格提供优质的产品、服务，本公司认为值得信赖和合作性强的合作方对
方）进行交易的原因 本集团的经营非常重要且有益处。
17
中兴通讯股份有限公司 2020 年第三季度报告全文
关联交易对上市公司独立性的影响 本公司对关联方不存在依赖，且所发生的关联交易不会影响本公司的独立性。
公司对关联方的依赖程度，以及相关解决措施（如有） 本公司对关联方不存在依赖。
2018年12月25日召开的本公司第七届董事会第四十二次会议审议通过本集团预计2020年向关联方中兴新及其附属公司、参股30%或以
上的公司采购原材料最高累计交易金额（不含增值税）为8亿元人民币；
2020年1月17日召开的本公司第八届董事会第十三次会议审议通过本集团预计2020年向关联方华通、南昌软件采购软件外包服务最高累
计交易金额（不含增值税）分别为8,619万元人民币、5,230万元人民币；
2018年12月25日召开的本公司第七届董事会第四十二次会议审议通过本集团预计2019年11月1日至2020年10月31日期间向南昌软件采
购工程服务最高累计交易金额（不含增值税）为100万元人民币；
按类别对本期将发生的日常关联交易进行总金额预计的，在报告
2018年12月25日召开的本公司第七届董事会第四十二次会议审议通过本集团预计2020年向关联方中兴和泰或其子公司采购酒店服务最
期内的实际履行情况（如有）
高累计交易金额（不含增值税）为3,650万元人民币；
2020年1月17日召开的本公司第八届董事会第十三次会议审议通过本集团预计2020年向中兴和泰或其子公司出租房地产及设备设施最
高累计交易金额（不含增值税）为7,340万元人民币；
2020年1月17日召开的本公司第八届董事会第十三次会议、2020年6月19日召开的本公司2019年度股东大会审议通过本集团预计2020年
向关联方航天欧华销售产品最高累计交易金额（不含增值税）为8亿元人民币；及
上述日常关联交易的实际履行情况请见上表。
交易价格与市场参考价格差异较大的原因（如适用） 不适用
注：“获批的交易额度”具体请见“按类别对本期将发生的日常关联交易进行总金额预计的，在报告期内的实际履行情况（如有）”部分
18
中兴通讯股份有限公司 2020 年第三季度报告全文
3.3 承诺事项
1、公司股东、关联方、收购人以及公司等承诺相关方在报告期内履行完毕及截至报
告期末尚未履行完毕的承诺事项
（1）首次公开发行或再融资时所作承诺
a. 本公司控股股东中兴新与本公司于 2004 年 11 月 19 日签署了《避免同业竞争
协议》，中兴新向本公司承诺，中兴新将不会，并将防止和避免其任何其他下属企业，
以任何形式（包括但不限独资经营、合资或合作经营以及直接或间接拥有其他公司或
企业的股票或其他权益，但通过中兴通讯除外）从事或参与任何对本公司现有或将来
业务构成竞争之业务；若中兴新和/或其任何下属企业在任何时候以任何形式参与或进
行任何竞争业务的业务或活动，中兴新将立即终止和/或促成其有关下属企业终止该等
竞争业务的参与、管理或经营。
b. 本公司控股股东中兴新于 2018 年 1 月 31 日对本公司 2018 年非公开发行 A 股
股票摊薄即期回报采取填补措施能够得到切实履行作出承诺：①在作为公司控股股东
期间，不越权干预公司经营管理活动，不侵占公司利益；②若违反承诺或拒不履行承
诺给公司或者其他股东造成损失的，愿意依法承担对公司或者其他股东的补偿责任。
c. 本公司于 2019 年 8 月 7 日就公司非公开发行 A 股股票事项，根据中国证监会
《再融资业务若干问题解答》的相关要求作出如下承诺：如本次非公开发行 A 股股票
事项获得中国证监会等有权机构批准并实施，在本次非公开发行 A 股股票募集资金使
用完毕前或募集资金到位 36 个月内，本公司不再新增对类金融业务的资金投入（包
含增资、借款、担保等各种形式的资金投入）。
（2）其他对本公司中小股东所作承诺
中兴新于 2007 年 12 月 10 日承诺：若计划未来通过证券交易系统出售所持本公
司解除限售流通股，并于第一笔减持起六个月内减持数量达 5%以上的，中兴新将于
第一次减持前两个交易日内通过本公司对外披露出售提示性公告。
2、本公司董事及高级管理人员对本公司 2018 年非公开发行 A 股股票摊薄即期回报采
取填补措施能够得到切实履行的承诺
本公司董事、高级管理人员于2018年1月31日对本公司2018年非公开发行A股股票
摊薄即期回报采取填补措施能够得到切实履行作出承诺：①不无偿或以不公平条件向
其他单位或者个人输送利益，也不采用其他方式损害公司利益；②对本人的职务消费
19
中兴通讯股份有限公司 2020 年第三季度报告全文
行为进行约束；③不动用公司资产从事与本人履行职责无关的投资、消费活动；④由
董事会或董事会薪酬与考核委员会制定的薪酬制度与公司填补回报措施的执行情况
相挂钩；⑤拟公布的公司股权激励的行权条件与公司填补回报措施的执行情况相挂
钩；⑥若本人违反承诺或拒不履行承诺给公司或者股东造成损失的，本人愿意依法承
担对公司或者股东的补偿责任。
3.4 预测年初至下一报告期期末的累计净利润可能为亏损或者与上年同期相比发生大
幅度变动的警示及原因说明
□适用 不适用
3.5 其他需说明的重大事项
3.5.1 证券投资情况
1、本报告期末证券投资情况
单位：万元人民币
计入权
本期公允 益的累 本期 本期
证券 证券 初始投资 会计计 期初 报告期 期末 会计 资金
证券简称 价值变动 计公允 购买 出售
品种 代码 金额 量模式 账面价值 损益 账面价值 核算科目 来源
损益 价值变 金额 金额
动
注1
公允价 交易性金 募集
股票 002902 铭普光磁 379.30 4,102.22 (1,886.21) - - 1,328.35 (704.53) 2,104.47
值计量 融资产 基金
注2
公允价 交易性金 募集
股票 300691 联合光电 1,277.63 4,743.33 (3,465.70) - - 4,889.33 (158.76) -
值计量 融资产 基金
注2
公允价 交易性金 募集
股票 002796 世嘉科技 789.69 2,776.63 (1,986.94) - - 3,525.03 574.99 -
值计量 融资产 基金
注2
公允价 交易性金 募集
股票 002579 中京电子 1,382.31 - (52.70) - 1,382.31 - (42.07) 1,329.61
值计量 融资产 基金
注3
公允价 交易性金 募集
股票 603068 博通集成 2,175.99 9,097.11 (1,694.90) - - - (1,653.38) 7,402.21
值计量 融资产 基金
注3
公允价 交易性金 募集
股票 688019 安集科技 4,350.00 27,512.92 6,114.65 - - 48,423.17 49,188.35 31,165.62
值计量 融资产 基金
注3
公允价 交易性金 募集
股票 688300 联瑞新材 1,000.83 4,090.50 501.30 - - - 551.30 4,591.80
值计量 融资产 基金
注3
公允价 交易性金 募集
股票 688595 芯海科技 1,955.00 5,046.67 5,840.67 - - - 5,840.67 10,887.34
值计量 融资产 基金
债权
注4
公允价 交易性金
股票 601258 ST 庞大 11.85 - 0.10 - 11.85 - 0.10 11.95 转股
值计量 融资产
权
其他非流
Enablence 公允价 自有
股票 ENA:TSV 注5
3,583.26 1,003.94 (276.27) - - - (276.27) 727.67 动金融资
Technologies 值计量 资金
产
20
中兴通讯股份有限公司 2020 年第三季度报告全文
计入权
本期公允 益的累 本期 本期
证券 证券 初始投资 会计计 期初 报告期 期末 会计 资金
证券简称 价值变动 计公允 购买 出售
品种 代码 金额 量模式 账面价值 损益 账面价值 核算科目 来源
损益 价值变 金额 金额
动
期末持有的其他证券投资 - - - - - - - - - - -
合计 16,905.86 - 58,373.32 3,094.00 - 1,394.16 58,165.88 53,320.40 58,220.67 - -
注1：本公司与中兴创投合计持有深圳市中和春生壹号股权投资基金合伙企业（有限合伙）（以下简称“中和春
生壹号基金”）31%股权，中和春生壹号基金是本公司合并范围内合伙企业。东莞铭普光磁股份有限公司（以下
简称“铭普光磁”）相关数据均以中和春生壹号基金为会计主体填写。
注 2：本公司与中兴创投合计持有嘉兴市兴和股权投资合伙企业（有限合伙）（以下简称“嘉兴股权基金”）31.79%
股权，嘉兴股权基金是本公司合并范围内合伙企业。中山联合光电科技股份有限公司（以下简称“联合光电”）、
苏州市世嘉科技股份有限公司（以下简称“世嘉科技”）及惠州中京电子科技股份有限公司（以下简称“中京电
子”）相关数据均以嘉兴股权基金为会计主体填写。
注 3：本公司与中兴创投全资子公司常熟常兴创业投资管理有限公司合计持有苏州中和春生三号投资中心（有限
合伙）（以下简称“中和春生三号基金”）25.83%股权，中和春生三号基金是本公司合并范围内合伙企业。博通
集成电路（上海）股份有限公司（以下简称“博通集成”）、安集微电子科技（上海）股份有限公司（以下简称
“安集科技”）、江苏联瑞新材料股份有限公司（以下简称“联瑞新材”）及芯海科技（深圳）股份有限公司（以
下简称“芯海科技”）相关数据均以中和春生三号基金为会计主体填写。
注 4：庞大汽贸集团股份有限公司（以下简称“ST 庞大”）于 2020 年上半年实施重整方案后，深圳市中兴云服
务有限公司（以下简称“中兴云服务”）对 ST 庞大的债权转换为持有 ST 庞大股票。ST 庞大相关数据以本公司
全资子公司中兴云服务为会计主体填写。
注 5：本公司全资子公司中兴通讯（香港）有限公司（以下简称“中兴香港”）于 2015 年 1 月 6 日购买 Enablence
Technologies 股票的初始投资金额为 270 万加拿大元，以 2015 年 1 月 31 日本公司外币报表折算汇率（即加拿大
元兑人民币 1:5.15963）折算约为 1,393.10 万元人民币；于 2016 年 2 月 2 日购买 Enablence Technologies 股票的初
始投资金额为 462 万加拿大元，以 2016 年 2 月 29 日本公司外币报表折算汇率（即加拿大元兑人民币 1:4.74060）
折算约为 2,190.16 万元人民币；本报告期末账面价值约为 827.57 万元港币，以 2020 年 9 月 30 日本公司外币报
表折算汇率（即港币兑人民币 1:0.87928）折算约为 727.67 万元人民币。
2、本报告期内证券投资情况说明
A、持有铭普光磁股票
2020年前三季度，中和春生壹号基金转让其持有的深圳证券交易所中小板上市公
司铭普光磁52万股。截至本报告期末，中和春生基金持有深圳证券交易所中小板上市
公司铭普光磁124.82万股，占铭普光磁股份总额的0.59%。
B、持有联合光电股票
2020年前三季度，嘉兴股权基金转让其持有的深圳证券交易所创业板上市公司联
合光电258.35万股。截至本报告期末，嘉兴股权基金不再持有联合光电股票。
C、持有世嘉科技股票
2020年前三季度，嘉兴股权基金转让其持有的深圳证券交易所中小板上市公司世
嘉科技77.13万股。截至本报告期末，嘉兴股权基金不再持有世嘉科技股票。
D、持有中京电子股票
2020年前三季度，珠海元盛电子科技股份有限公司（以下简称“珠海元盛”）被
深圳证券交易所中小板上市公司中京电子并购，并购完成后嘉兴股权基金持有的珠海
21
中兴通讯股份有限公司 2020 年第三季度报告全文
元盛股份转为持有中京电子股票。截至本报告期末，嘉兴股权基金持有中京电子106.36
万股，占中京电子股份总额的0.27%。
E、持有博通集成股票
截至本报告期末，中和春生三号基金持有上海证券交易所上市公司博通集成
112.22万股，占博通集成股份总额的0.81%。
F、持有安集科技股票
2020年前三季度，中和春生三号基金转让其持有的上海证券交易所科创板上市公
司安集科技131万股。截至本报告期末，中和春生三号基金持有安集科技100.45万股，
占安集科技股份总额的1.89%。
G、持有联瑞新材股票
截至本报告期末，中和春生三号基金持有上海证券交易所科创板上市公司联瑞新
材100万股，占联瑞新材股份总额的1.16%。
H、持有芯海科技股票
中和春生三号基金投资的芯海科技于2020年9月28日在上海证券交易所科创板上
市，截至本报告期末，中和春生三号基金持有芯海科技195.65万股，占芯海科技股份
总额的1.96%。
I、持有ST庞大股票
2020年前三季度，上海证券交易所上市公司ST庞大重整，重整方案实施后，中兴
云服务对ST庞大的债权转换为持有ST庞大股票。截至本报告期末，中兴云服务持有ST
庞大10.89万股，占ST庞大股份总额的0.001%。
J、持有Enablence Technologies股票
本 公 司全 资 子公 司 中兴 香 港于 2014 年 12 月4 日 与 Enablence Technologies 签 署
《 SUBSCRIPTION AGREEMENT 》 。 2015 年 1 月 6 日 中 兴 香 港 认 购 Enablence
Technologies发行的1,800万股股份，总现金代价为270万加拿大元。中兴香港于2016年
1月27日与Enablence Technologies 签署《SUBSCRIPTION AGREEMENT》。2016年2
月2日中兴香港认购Enablence Technologies发行的7,700万股股份，总现金代价为462万
加拿大元。截至本报告期末，中兴香港持有Enablence Technologies9,500万股，占
Enablence Technologies股份总额的14.80%。
22
中兴通讯股份有限公司 2020 年第三季度报告全文
K、本报告期内，除上述事项，本集团不存在参股商业银行、证券公司、保险公司、
信托公司和期货公司等非上市金融企业及买卖其他上市公司股份等证券投资情况。
3.5.2 委托理财情况
1、本报告期内，本集团委托理财情况如下表：
单位：万元人民币
注1
具体类型 委托理财的资金来源 委托理财发生额 未到期余额 逾期未收回的金额
银行理财产品 自有资金 7,000 3,610 -
合计 7,000 3,610 -
注 1：委托理财发生额，指在报告期内该类委托理财单日最高余额，即在报告期内单日该类委托理财未到期余
额合计数的最大值。
2、单项金额重大或安全性较低、流动性较差、不保本的高风险委托理财具体情况
□ 适用 √ 不适用
3、委托理财出现预期无法收回本金或存在其他可能导致减值的情形
□ 适用 √ 不适用
3.5.3 日常经营重大合同
□ 适用 √ 不适用
3.5.4 本报告期内接待调研、沟通、采访等活动登记表
□ 适用 √ 不适用
3.6 衍生品投资情况
单位：万元人民币
期末投
计提
衍生品 资金额
衍生品 减值
是否 衍生品 投资 占公司 报告期
投资 关联 期初投资金 报告期内购 报告期内售 准备 期末投资
关联 投资 初始 起始日期 终止日期 注 报告期 实际损益
操作方 关系 注1 额 2 入金额 出金额 金额 金额
交易 类型 投资 末净资 金额
名称 （如 注
金额 产 3比
有）
例（%）
外汇远
金融机构 不适用 否 - 2020/2/14 2021/9/29 268,504.20 101,089.04 296,692.30 - 72,900.94 1.74% (731.24)
期合约
外汇远
金融机构 不适用 否 - 2020/4/8 2022/12/26 60,683.99 67,637.61 69,052.41 - 59,269.19 1.41% (594.51)
期合约
外汇远
金融机构 不适用 否 - 2020/4/16 2021/6/10 49,803.30 76,854.20 73,527.80 - 53,129.70 1.27% (532.93)
期合约
外汇远
其它金融 期合约
不适用 否 \利率 - 2019/12/9 2021/9/29 1,089,962.64 516,674.20 1,342,939.37 - 263,697.47 6.29% (2,645.06)
机构 掉期\
结构性
23
中兴通讯股份有限公司 2020 年第三季度报告全文
远期
合计 - - - 1,468,954.13 762,255.05 1,782,211.88 - 448,997.30 10.71% (4,503.74)
衍生品投资资金来源 自有资金
涉诉情况（如适用） 未涉诉
2019 年 3 月 27 日发布的《第七届董事会第四十六次会议决议公告》、《关于申请 2019 年衍
衍生品投资审批董事会公
生品投资额度的公告》，2020 年 3 月 27 日发布的《第八届董事会第十五次会议决议公告》、
告披露日期（如有）
《关于申请 2020 年度衍生品投资额度的公告》。
衍生品投资审批股东会公 2019 年 5 月 30 日发布的《2018 年度股东大会决议公告》，2020 年 6 月 19 日发布的《2019
告披露日期（如有） 年度股东大会决议公告》。
2020 年前三季度公司开展了保值型衍生品投资，主要风险分析及控制措施如下：
1. 市场风险：保值型衍生品投资合约交割汇率与到期日实际汇率的差异产生实际损益，在保
值型衍生品的存续期内，每一会计期间将产生重估损益，至到期日重估损益的累计值等于实
际损益；
2. 流动性风险：保值型衍生品以公司外汇收支预算以及外汇敞口为依据，与实际外汇收支相
报告期衍生品持仓的风险
匹配，以保证在交割时拥有足额资金供清算，对公司流动性资产影响较小；
分析及控制措施说明（包
3. 信用风险：公司进行的衍生品投资交易对手均为信用良好且与公司已建立长期业务往来的
括但不限于市场风险、流
银行，基本不存在履约风险；
动性风险、信用风险、操
4. 其他风险：在具体开展业务时，如操作人员未按规定程序进行衍生品投资操作或未充分理
作风险、法律风险等）
解衍生品信息，将带来操作风险；如交易合同条款不明确，将可能面临法律风险；
5. 控制措施：公司通过与交易银行签订条款准确清晰的合约，严格执行风险管理制度，以防
范法律风险；公司已制定《衍生品投资风险控制及信息披露制度》，对公司衍生品投资的风
险控制、审议程序、后续管理等进行明确规定，以有效规范衍生品投资行为，控制衍生品投
资风险。
已投资衍生品报告期内市
场价格或产品公允价值变
公司对报告期内衍生品投资损益情况进行了确认，报告期内确认公允价值变动损失 0.37 亿元
动的情况，对衍生品公允
人民币，确认投资损失 0.08 亿元人民币，合计损失 0.45 亿元人民币，公允价值计算以路透提
价值的分析应披露具体使
供的与产品到期日一致的资产负债表日远期汇率报价为基准。
用的方法及相关假设与参
数的设定
报告期公司衍生品的会计
政策及会计核算具体原则
报告期内，公司衍生品的会计政策及会计核算具体原则与上一报告期比较没有重大变化。
与上一报告期相比是否发
生重大变化的说明
独立非执行董事意见：
为减少汇率波动对公司资产、负债和盈利水平变动影响，公司利用金融产品进行保值型衍生
独立非执行董事对公司衍
品投资，以增强公司财务稳定性。公司为已开展的衍生品业务进行了严格的内部评估，建立
生品投资及风险控制情况
了相应的监管机制，配备了专职人员。公司及其控股子公司开展的衍生品业务签约机构经营
的专项意见
稳健、资信良好。公司及其控股子公司开展的衍生品业务与日常经营需求紧密相关，所履行
的内部审议程序符合相关法律法规及《公司章程》的规定。
注 1：衍生品投资情况按照金融机构以及衍生品投资类型进行分类；
注 2：期初投资金额以原币金额按照本报告期末汇率进行折算；
注 3：报告期末净资产取值为报告期末归属于上市公司普通股股东的净资产。
3.7 本季度报告分别以中文及英文编制，发生歧义时，以中文版本为准。
24
中兴通讯股份有限公司 2020 年第三季度报告全文
§4 附录
4.1 资产负债表（未经审计）见附件
4.2 利润表（未经审计）见附件
4.3 现金流量表（未经审计）见附件
中兴通讯股份有限公司
董事长：李自学
2020 年 10 月 29 日
25
中兴通讯股份有限公司 2020 年第三季度报告全文
中兴通讯股份有限公司
资产负债表
货币单位：人民币千元
2020.9.30 2019.12.31
资产 合并数 公司数 合并数 公司数
流动资产： (未经审计) (未经审计) (经审计) (经审计)
货币资金 43,547,649 28,967,402 33,309,347 13,001,412
交易性金融资产 614,030 - 560,662 -
衍生金融资产 39,601 37,398 106,065 103,889
应收账款 14,472,119 18,217,911 19,778,280 24,893,537
应收款项融资 3,383,365 3,203,975 2,430,389 1,980,798
应收账款保理 217,675 195,290 308,710 230,035
预付款项 425,954 14,343 402,525 7,559
其他应收款 1,031,440 33,626,201 1,023,271 32,126,268
存货 39,353,293 23,279,599 27,688,508 19,692,914
合同资产 11,616,304 6,896,248 9,537,850 4,460,977
其他流动资产 8,743,285 3,543,232 7,421,567 3,516,370
流动资产合计 123,444,715 117,981,599 102,567,174 100,013,759
非流动资产：
长期应收账款 3,121,463 8,081,743 2,819,606 7,736,877
长期应收账款保理 289,090 233,126 200,671 200,671
长期股权投资 2,246,173 12,087,166 2,327,288 12,270,582
其他非流动金融资产 1,471,773 685,509 1,594,254 725,125
投资性房地产 1,960,864 1,565,182 1,957,242 1,562,380
固定资产 11,925,683 5,724,232 9,383,488 5,717,601
在建工程 928,902 275,848 1,171,716 154,636
使用权资产 984,782 475,817 1,063,781 534,988
无形资产 8,275,168 3,195,391 7,718,820 3,064,383
开发支出 1,816,550 354,321 1,876,409 479,320
商誉 186,206 - 186,206 -
递延所得税资产 2,465,524 1,027,192 2,511,372 1,063,838
其他非流动资产 6,151,216 4,912,725 5,824,108 4,749,554
非流动资产合计 41,823,394 38,618,252 38,634,961 38,259,955
资产总计 165,268,109 156,599,851 141,202,135 138,273,714
公司法定代表人：李自学 主管会计工作负责人： 李莹 会计机构负责人：许建锐
26
中兴通讯股份有限公司 2020 年第三季度报告全文
中兴通讯股份有限公司
资产负债表（续）
货币单位：人民币千元
2020.9.30 2019.12.31
负债及股东权益 合并数 公司数 合并数 公司数
流动负债： (未经审计) (未经审计) (经审计) (经审计)
短期借款 14,982,639 9,257,912 26,645,966 11,729,902
应收账款保理之银行拨款 219,567 195,561 310,024 230,323
衍生金融负债 106,942 76,218 126,223 115,811
应付短期债券 8,000,000 8,000,000 - -
应付票据 13,900,063 17,913,945 9,372,940 19,363,815
应付账款 20,436,983 39,518,325 18,355,610 29,734,983
合同负债 14,486,946 8,103,642 14,517,057 9,347,162
应付职工薪酬 9,620,127 5,003,973 8,954,005 5,223,312
应交税费 789,422 113,797 888,848 97,735
其他应付款 4,057,049 13,840,036 4,621,118 21,362,474
预计负债 1,587,085 1,367,840 1,966,464 1,786,167
一年内到期的非流动负债 1,512,792 245,787 612,261 309,489
流动负债合计 89,699,615 103,637,036 86,370,516 99,301,173
非流动负债：
长期借款 21,463,854 16,267,603 10,045,093 7,550,990
长期应收账款保理之银行拨款 289,424 233,460 200,858 200,858
租赁负债 561,059 276,669 645,294 337,764
长期应付职工薪酬 141,156 141,156 144,505 144,505
递延收益 3,648,274 764,729 2,656,024 849,320
递延所得税负债 132,010 - 172,060 -
其他非流动负债 4,575,907 2,392,646 3,013,487 2,393,468
非流动负债合计 30,811,684 20,076,263 16,877,321 11,476,905
负债合计 120,511,299 123,713,299 103,247,837 110,778,078
股东权益：
股本 4,613,435 4,613,435 4,227,530 4,227,530
资本公积 23,298,292 21,151,883 12,144,432 9,996,674
减：库存股 114,766 114,766 - -
其他综合收益 (2,136,325) 697,078 (2,000,980) 696,467
盈余公积 2,775,521 2,113,765 2,775,521 2,113,765
未分配利润 13,469,727 4,425,157 11,680,365 4,208,836
归属于母公司普通股股东权益合计 41,905,884 32,886,552 28,826,868 21,243,272
其他权益工具-永续票据 - - 6,252,364 6,252,364
少数股东权益 2,850,926 - 2,875,066 -
股东权益合计 44,756,810 32,886,552 37,954,298 27,495,636
负债和股东权益总计 165,268,109 156,599,851 141,202,135 138,273,714
27
中兴通讯股份有限公司 2020 年第三季度报告全文
中兴通讯股份有限公司
利润表
货币单位：人民币千元
项目 2020年1-9月 2019年1-9月
合并数 公司数 合并数 公司数
(未经审计) (未经审计) (未经审计) (未经审计)
一、营业收入 74,129,424 69,260,701 64,240,698 55,773,839
减：营业成本 50,305,393 59,576,439 39,593,333 46,923,086
税金及附加 471,971 127,955 728,483 369,875
销售费用 5,709,330 3,326,150 5,690,699 3,577,118
管理费用 3,620,480 2,965,848 3,520,527 2,901,655
研发费用 10,791,134 1,629,835 9,359,500 2,473,303
财务费用 686,269 597,891 540,134 (14,391)
其中：利息支出 1,230,059 875,511 1,226,681 678,146
利息收入 953,847 560,753 513,535 277,495
加：其他收益 1,366,036 263,969 1,488,962 336,503
投资收益 298,904 (7,075) 618,839 6,062,925
其中：对联营企业和
合营企业的投资收益 (79,331) (54,270) (239,582) (147,364)
以摊余成本计量的
金融资产终止确认损失 (159,691) (57,868) (102,562) (27,737)
公允价值变动损益 8,950 (30,594) (423,856) (239,705)
信用减值损失 (277,506) (49,152) (2,115,113) (1,783,384)
资产减值损失 (2,217) 28,319 (1,181,251) (1,070,215)
资产处置收益 - - 2,687,413 2,687,413
二、营业利润 3,939,014 1,242,050 5,883,016 5,536,730
加：营业外收入 99,969 55,361 143,581 79,334
减：营业外支出 83,980 35,107 210,480 107,846
三、利润总额 3,955,003 1,262,304 5,816,117 5,508,218
减：所得税费用 740,250 107,060 998,172 364,936
四、净利润 3,214,753 1,155,244 4,817,945 5,143,282
按经营持续性分类
持续经营净利润 3,214,753 1,155,244 4,817,945 5,143,282
按所有权归属分类
归属于母公司普通股股东 2,712,049 1,139,008 4,127,850 4,882,548
归属于永续票据持有者 16,236 16,236 260,734 260,734
少数股东损益 486,468 - 429,361 -
五、其他综合收益的税后净额 (144,833) 611 64,803 (534)
归属于母公司普通股股东的其他综
合收益的税后净额 (135,345) 611 46,582 (534)
以后将重分类进损益的
其他综合收益
外币财务报表折算差额 (135,345) 611 46,582 (534)
(135,345) 611 46,582 (534)
其他综合收益各项目分别扣除所
得税影响后的净额 (135,345) 611 46,582 (534)
归属于少数股东的其他综合收益的税后净额 (9,488) - 18,221 -
六、综合收益总额 3,069,920 1,155,855 4,882,748 5,142,748
归属于母公司普通股股东 2,576,704 1,139,619 4,174,432 4,882,014
归属于永续票据持有者 16,236 16,236 260,734 260,734
归属于少数股东 476,980 - 447,582 -
七、每股收益
（一）基本每股收益 人民币0.59元 人民币0.98元
（二）稀释每股收益 人民币0.59元 人民币0.98元
28
中兴通讯股份有限公司 2020 年第三季度报告全文
中兴通讯股份有限公司
利润表
货币单位：人民币千元
项目 2020年7-9月 2019年7-9月
合并数 公司数 合并数 公司数
(未经审计) (未经审计) (未经审计) (未经审计)
一、营业收入 26,930,051 25,951,267 19,631,479 16,298,563
减：营业成本 18,887,090 22,098,850 12,474,037 14,632,844
税金及附加 160,125 32,904 133,194 25,842
销售费用 1,768,735 1,069,846 1,664,953 1,438,438
管理费用 1,355,354 1,080,934 982,019 829,709
研发费用 4,153,758 1,076,763 2,887,634 538,289
财务费用 53,436 208,141 (122,675) (556,636)
其中：利息支出 382,137 274,385 403,628 202,275
利息收入 371,987 298,765 191,302 169,386
加：其他收益 505,865 45,868 628,162 309,250
投资收益 268,647 (87,293) 303,442 5,949,735
其中：对联营企业和
合营企业的投资收益 (15,515) 1,916 (81,436) (48,707)
以摊余成本计量的金融
资产终止确认损失 (89,894) (50,364) (18,499) (6,670)
公允价值变动损益 (368,774) 54,904 (281,252) (157,433)
信用减值损失 1,637 68,834 (699,022) (452,483)
资产减值损失 139,486 145,136 (711,253) (678,198)
资产处置收益 - - 2,687,413 2,687,413
二、营业利润 1,098,414 611,278 3,539,807 7,048,361
加：营业外收入 44,310 19,815 69,273 41,108
减：营业外支出 28,692 14,322 30,440 1,516
三、利润总额 1,114,032 616,771 3,578,640 7,087,953
减：所得税费用 222,660 (2,281) 585,258 423,522
四、净利润 891,372 619,052 2,993,382 6,664,431
按经营持续性分类
持续经营净利润 891,372 619,052 2,993,382 6,664,431
按所有权归属分类
归属于母公司普通股股东 854,760 619,052 2,657,151 6,576,564
归属于永续票据持有者 - - 87,867 87,867
少数股东损益 36,612 - 248,364 -
五、其他综合收益的税后净额 (29,328) 639 13,726 533
归属于母公司普通股股东的其他综
合收益的税后净额 (16,273) 639 (5,247) 533
以后将重分类进损益的
其他综合收益
外币财务报表折算差额 (16,273) 639 (5,247) 533
(16,273) 639 (5,247) 533
其他综合收益各项目分别扣除所
得税影响后的净额 (16,273) 639 (5,247) 533
归属于少数股东的其他综合收益的税后净额 -13,055 - 18,973 -
六、综合收益总额 862,044 619,691 3,007,108 6,664,964
归属于母公司普通股股东 838,487 619,691 2,651,904 6,577,097
归属于永续票据持有者 - - 87,867 87,867
归属于少数股东 23,557 - 267,337 -
七、每股收益
（一）基本每股收益 人民币0.19元 人民币0.63元
（二）稀释每股收益 人民币0.19元 人民币0.63元
29
中兴通讯股份有限公司 2020 年第三季度报告全文
中兴通讯股份有限公司
现金流量表
货币单位：人民币千元
项 目 2020年1-9月 2019年1-9月
合并数 公司数 合并数 公司数
(未经审计) (未经审计) (未经审计) (未经审计)
一、经营活动产生的现金流量
销售商品、提供劳务收到的现金 81,782,253 74,783,614 67,508,954 62,538,417
收到的税费返还 2,860,681 1,982,053 3,725,690 2,636,683
收到的其他与经营活动有关的现金 4,234,337 1,022,005 4,202,373 1,507,676
现金流入小计 88,877,271 77,787,672 75,437,017 66,682,776
购买商品、接受劳务支付的现金 59,408,184 67,946,120 47,301,603 52,397,820
支付给职工以及为职工支付的现金 14,855,524 4,585,056 11,894,111 3,680,377
支付的各项税费 5,017,563 1,269,411 6,511,273 2,451,682
支付的其他与经营活动有关的现金 5,727,102 3,882,108 6,824,802 5,675,798
现金流出小计 85,008,373 77,682,695 72,531,789 64,205,677
经营活动产生的现金流量净额 3,868,898 104,977 2,905,228 2,477,099
二、投资活动产生的现金流量
收回投资所收到的现金 6,342,728 3,028,430 1,633,031 651,851
取得投资收益所收到的现金 255,371 3,911,657 207,673 401,698
处置固定资产、无形资产和其他长期资产而收回的
现金净额 10,009 7,362 1,871,183 1,865,284
处置子公司及其他营业单位收到的现金净额 6,680 - 445,907 -
收到其他与投资活动有关的现金 245,000 3,125,000 - -
现金流入小计 6,859,788 10,072,449 4,157,794 2,918,833
购建固定资产、无形资产和其他长期资产所支付的现金 4,522,381 1,693,744 5,084,925 3,176,096
投资所支付的现金 6,920,618 4,102,600 218,278 83,405
支付其他与投资活动有关的现金 34,709 6,450,000 2,200,000 2,200,000
现金流出小计 11,477,708 12,246,344 7,503,203 5,459,501
投资活动产生的现金流量净额 (4,617,920) (2,173,895) (3,345,409) (2,540,668)
三、筹资活动产生的现金流量
吸收投资所收到的现金 11,565,604 11,553,604 423,799 419,229
其中：子公司吸收少数股东投资收到的现金 12,000 - 4,570 -
借款所收到的现金 41,717,815 31,851,666 36,208,907 20,152,831
收到其他与筹资活动有关的现金 7,000 26,280 0
现金流入小计 53,290,419 43,405,270 36,658,986 20,572,060
偿还债务所支付的现金 32,845,172 17,525,267 24,808,179 16,978,566
兑付永续票据所支付的现金 6,000,000 6,000,000 - -
分配股利或偿还利息所支付的现金 2,445,757 1,989,000 2,284,614 1,097,996
其中：子公司支付给少数股东的股利、利润 171,424 - 480,581 -
支付的其他与筹资活动有关的现金 815,315 331,289 868,532 92,067
现金流出小计 42,106,244 25,845,556 27,961,325 18,168,629
筹资活动产生的现金流量净额 11,184,175 17,559,714 8,697,661 2,403,431
四、汇率变动对现金及现金等价物的影响额 267,432 (73,537) 373,420 333,796
五、现金及现金等价物净增加额 10,702,585 15,417,259 8,630,900 2,673,658
加：期初现金及现金等价物余额 28,505,800 10,032,692 21,134,111 10,147,946
六、期末现金及现金等价物余额 39,208,385 25,449,951 29,765,011 12,821,604
30