深圳市海王生物工程股份有限公司2007年半年度报告
一、重要提示、释义及目录
重要提示
公司董事局、监事会及董事、监事、高级管理人员保证本
报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，
并对其内容的真实性、准确性和完整性负个别及连带责任。
公司董事局主席张思民先生、总经理刘占军先生、财务总
监沈大凯先生及会计机构负责人任以俊先生声明：保证2007年
半年度报告中财务报告的真实、完整。
公司2007年半年度报告业经第三届董事局第六十三次会议
审议通过。独立董事徐安龙先生因公出国未亲自出席本次会议,
委托独立董事黎拯民先生代为出席并行使表决权。没有董事声
明对2007年半年度报告的真实性、准确性、完整性无法保证或
存在异议。
公司2007年半年度财务会计报告未经审计。
释 义
除非另有说明，以下简称在本报告中的含义如下：
本公司：深圳市海王生物工程股份有限公司
海王生物：深圳市海王生物工程股份有限公司
海王集团：深圳海王集团股份有限公司
海王广告：深圳市海王广告有限公司
海王食品：深圳海王食品有限公司
名派实业：深圳市名派实业有限公司
海王药业：深圳海王药业有限公司
海王英特龙：深圳市海王英特龙生物技术股份有限公司（香港创业板上市公司）
健康科技：深圳市海王健康科技有限公司
海王银河：山东海王银河医药有限公司
银河投资：深圳市海王银河医药投资有限公司
海王福药：福州海王福药制药有限公司
浙江海王：浙江海王医药有限公司
河南华健：河南华健医药有限公司
深圳健康连锁店：深圳市海王健康连锁店有限公司
香港健康连锁店：海王健康连锁药店（香港）有限公司
亚洲资源：亚洲资源控股有限公司（香港主板上市公司）
埃特斯：Advance Year Company Inc.（埃特斯股份有限公司）
陆星公司：Landstar Investmnets Limited（陆星投资有限公司）
长春海王：长春海王生物制药有限公司
北斗星药业：长春市北斗星药业有限公司
智雄电子：深圳市智雄电子有限公司
二、公司基本情况
（一）基本情况
1、公司的法定中文名称：深圳市海王生物工程股份有限公司
公司的法定英文名称：Shenzhen Neptunus Bioengineering Co., Ltd
2、公司法定代表人：张思民
3、公司董事局秘书：戴奉祥
董事局证券事务代表：慕凌霞
联系地址：深圳市南山区科技园高新技术北区朗山二路海王工业城
公司总机：0755-26968666 公司传真：0755-26980892
董事局办公室电话：0755-26980336
董事局办公室传真：0755-26968995
董事局办公室电邮：sz000078@vip.sina.com
4、公司办公地址：深圳市南山区科技园高新技术北区朗山二路海王工业城
公司注册地址：深圳市南山区南油大道海王大厦26层
邮政编码：518057
公司国际互联网网址：http://www.neptunus.com
电子信箱：sz000078@vip.sina.com
5、公司选定的信息披露报纸名称：《中国证券报》、《证券时报》、《上海证券报》
公司中期报告备置地点：公司董事局办公室
登载公司中期报告的中国证监会指定国际互联网网址：
http://www.cninfo.com.cn
6、公司股票上市交易所：深圳证券交易所
股票简称：海王生物
股票代码：000078
7、其他有关资料
公司注册日期：1992年12月13日
公司注册地址：深圳市南山区南油大道海王大厦26层
企业法人营业执照情况：注册号4403011005953执照号深司字N67417
注册登记号码：深地税登字440305192444086、深国税字440301192444086
（二）主要财务数据和指标
单位：人民币元
上年度期末 本报告期末比上年度期末增减（％）
项目 本报告期末
调整后 调整前 调整后 调整前
总资产 3,078,071,226.79 3,485,107,430.04 3,522,390,456.22 -11.68% -12.61%
股东权益 705,476,872.83 675,033,922.24 716,326,543.88 4.51% -1.51%
每股净资产 1.14 1.42 1.51 -19.72% -24.50%
调整后的每股净资产 1.14 1.42 1.50 -19.72% -24.00%
上年同期 本报告期比上年同期增减（％）
报告期(1-6月)
调整后 调整前 调整后 调整前
营业利润 46,110,357.86 20,903,663.12 11,239,301.01 120.59% 310.26%
利润总额 52,134,240.97 25,927,479.26 20,777,121.71 101.08% 150.92%
净利润 30,642,880.59 441,219.08 18,533,464.95 6845.05% 65.34%
扣除非经常性损益后
15,586,451.93 3,468,677.00 12,822,631.67 349.35% 21.55%
的净利润
基本每股收益 0.05 0.001 0.04 4900.00% 25.00%
稀释每股收益 0.05 0.001 0.04 4900.00% 25.00%
净资产收益率(%) 4.34% 0.07% 2.64% 增加4.27个百分点 增加1.7个百分点
经营活动产生的现金
12,077,437.57 8,019,320.30 8,019,320.30 50.60% 50.60%
流量净额
每股经营活动产生的
0.02 0.017 0.017 17.65% 17.65%
现金流量净额
注1：受执行新会计准则的影响,公司上年同期递延所得税费用大幅调增，上年同期净利润（调整后）相应调减；因调减后的上年同期净利润比较基数较小，本报告期实现净利润较上年同期（调整后）增长幅度较大，为6845.05%。
注2：报告期内公司实施资本公积金转增股本，向全体股东每10股转增3股，公司股本由475,008,000股增加至617,510,400股,导致报告期公司每股净资产指标有较大下降，同时每股收益及每股经营活动产生的现金流量净额增长率亦受到一定影响。
扣除非经常性损益项目 单位：人民币元
非经常性损益项目 2007年1-6月
非流动资产处置损益 4,100,000.00
税收返还 1,119,000.00
政府补助 5,200,000.00
其他营业外收支净额 4,637,428.66
合 计 15,056,428.66
三、股本变动及主要股东持股情况
（一）报告期内股份变动及有限售条件情况表
1、股份变动情况表：
单位：股
本次变动前 本次变动增减（+，-） 本次变动后
数量 比例 公积金转股 其他 小计 数量 比例
一、有限售条件股份 173,136,270 36.45% 51,940,881 -11,630,427 40,310,454 213,446,724 34.57%
1、国家持股
2、国有法人持股
3、其他内资持股 173,136,270 36.45% 51,940,881 -11,630,427 40,310,454 213,446,724 34.57%
其中：境内法人持股 171,900,000 36.19% 51,570,000 -11,173,500 40,396,500 212,296,500 34.38%
境内自然人持股（高管股） 1,236,270 0.26% 370,881 -456,927 -86,046 1,150,224 0.19%
４、外资持股
其中：境外法人持股
境外自然人持股
二、无限售条件股份 301,871,730 63.55% 90,561,519 11,630,427 102,191,946 404,063,676 65.43%
1、人民币普通股 301,871,730 63.55% 90,561,519 11,630,427 102,191,946 404,063,676 65.43%
2、境内上市的外资股
3、境外上市的外资股
4、其他
三、股份总数 475,008,000 100% 142,502,400 0 142,502,400 617,510,400 100%
注释：
（1）报告期内,公司持有限售股份的股东深圳市海王广告有限公司、深圳海王食品有限公司及深圳市名派实业有限公司，所持限售股份达到解除限售条件,所持限售股份于2007年4月16日转变为无限售条股份,并可上市流通。
(2)报告期内，公司董事、监事及高级管理人员所持本公司有限售条件股份中的25%依法解除限售,转变为无限售条件股份；同时，公司以前年度离任高管所持有限售条件股份在本报告期内解除限售.
（3）报告期内，公司实施公积金转增股本，向全体股东每10股转增3股，股本增加142,502,400股，总股本增至617,510,400股。
2、有限售条件股东持股数量及限售条件
单位：股
序 有限售条件 持有的有限售 可上市
限售条件
号 股东名称 条件股份数量 交易时间
(1)持有的非流通股份自获得上市流通权之日起，在
48个月内不上市交易或转让；(2)上述48个月届满
深圳海王集团 后，出售价格不低于每股10元(若自非流通股份获
1 212,296,500 G+48个月
股份有限公司 得上市流通权之日起至出售股份期间有派息、送
股、资本公积金转增股份等事项，则对该价格作相
应处理)
深圳市海王广
2 1,719,000 G+12个月 法定承诺(已于2007年4月16日解除限售)
告有限公司
深圳海王食品
3 1,719,000 G+12个月 法定承诺(已于2007年4月16日解除限售)
有限公司
深圳市名派实
4 5,157,000 G+12个月 法定承诺(已于2007年4月16日解除限售)
业有限公司
注：G为股权分置改革实施日。
（二）报告期末公司股东总数为92,032户。
（三）报告期末公司前十名股东、前十名无限售条件股东持股情况
1、前十名股东、前十名流通股股东持股表
单位：股
股东总数 92,032户
前10名股东持股情况
持有有限售条 质押或冻结的
股东名称 股东性质 持股比例 持股总数
件股份数量 股份数量
深圳海王集团股份有限公司 法人股 34.38% 212,296,500 212,296,500 212,296,500
深圳市名派实业有限公司 法人股 0.90% 5,535,552
全国社保基金一零九组合 法人股 0.63% 3,900,000
黎润添 公众股 0.45% 2,760,862
黄剑波 公众股 0.24% 1,470,000
中国工商银行-科翔证券投资
法人股 0.22% 1,346,003
基金
杨晓鸿 公众股 0.19% 1,182,943
刘辉 公众股 0.19% 1,160,000
张春耀 公众股 0.16% 999,330
罗小林 公众股 0.15% 956,571
前10名无限售条件股东持股情况
股东名称 持有无限售条件股份数量 股份种类
深圳市名派实业有限公司 5,535,552 人民币普通股
全国社保基金一零九组合 3,900,000 人民币普通股
黎润添 2,760,862 人民币普通股
黄剑波 1,470,000 人民币普通股
中国工商银行-科翔证券投资
1,346,003 人民币普通股
基金
杨晓鸿 1,182,943 人民币普通股
刘辉 1,160,000 人民币普通股
张春耀 999,330 人民币普通股
罗小林 956,571 人民币普通股
胡卫洪 946,370 人民币普通股
上述股东关联关系或一致行 （1） 深圳市名派实业有限公司持有深圳海王集团股份有限公司18.38%股权
动的说明 （2） 未知其他股东是否存在关联关系。
注：报告期内，公司法人股东深圳市海王广告有限公司、深圳海王食品有限公司在解除
限售后，减持本公司股票。
2、股份质押冻结情况
公司控股股东深圳海王集团股份有限公司于2004年8月12日与中国银行深圳市分行签订股权质押合同，将其持有的本公司16,330.50万股股份全部质押给中国银行深圳市分行。2004年8月18日，深圳市中级人民法院以（2003）深中法执一查字第770、771号《民事裁定书》将上述16,330.50万股股份冻结。相关事项已于2004年8月24日及2006年3月6日在《中国证券报》、《证券时报》及《上海证券报》上披露。2007年6月18日，根据上述股权质押合同和民事裁定书的约定，海王集团因本公司实施资本公积转增股本而获增之48,991,500股股份被质押冻结和司法冻结。
3、控股股东情况
深圳海王集团股份有限公司，持有本公司212,296,500股法人股，占本公司总股本的34.38%。海王集团成立于1994年6月27日，法人代表为张思民先生，注册资本为5841.30万元，经营范围：生产经营康复仪器、医疗器械、电子产品、保健品等。海王集团系股份公司，香港恒建企业有限公司持有该公司41.92%股权，海王集团内部职工持有该公司25.81%股权。香港恒建企业有限公司（AnkeenEnterprises Ltd）为注册于香港的有限公司，1994年7月起经批准成为海王集团股东；香港恒建企业有限公司的控股股东为王劲松，持有85%股权，王劲松为澳大利亚籍人士。
（四）报告期内公司控股股东及实际控制人未发生变化。
四、董事、监事、高级管理人员情况
（一）报告期内公司董事、监事、高级管理人员持有的公司股票变动情况表
单位：股
年初 本期增持 本期减持 期末
姓名 职务 变动原因
持股数 股份数量 股份数量 持股数
张思民 董事局主席 255,397 76,619 0 332,016 公积金转增股本
王霄鹏 董事 0 0 0 0
王美月 董事 0 0 0 0
张锋 董事 377,004 113,101 0 490,105 公积金转增股本
刘占军 董事、总经理 188,500 56,550 0 245,050 公积金转增股本
董事、副总经理、
于琳 56,550 16,965 0 73,515 公积金转增股本
技术总监
董事、副总经理、
戴奉祥 56,550 16,965 0 73,515 公积金转增股本
董事局秘书
张文周 独立董事 0 0 0 0
徐安龙 独立董事 0 0 0 0
熊楚熊 独立董事 0 0 0 0
黎拯民 独立董事 0 0 0 0
聂志华 监事会召集人 0 0 0 0
陆勇 监事 0 0 0 0
冯汉林 职工监事 10,000 3,000 0 13,000 公积金转增股本
黄雷 审计总监 56,550 16,964 0 73,514 公积金转增股本
沈大凯 财务总监 0 0 0 0
颜稚宏 生产总监 64,090 19,227 0 83,317 公积金转增股本
任职期间按法规
张立军 董事局主席助理 115,079 25,893 28,770 112,202
减持部分股份
（二）报告期内董事、监事、高管人员的变动情况
报告期内公司董事、监事、高管人员未发生变动。
五、董事局报告
(一)讨论与分析
报告期内，公司围绕年度工作计划，克服原材料涨价等外部不利因素的影响，实现营业利润4,611万元，较上年同期增长121%；实现利润总额5,213万元，比上年同期增长101%；实现净利润4,494万元，其中归属于母公司所有者的净利润为3,064万元，较上年同期（调整前）增长65.34%；同时，公司经营性现金流活动产生的现金流量净额为1,208万元，较上年同期增长50.60%。公司业绩增长和经营性现金流进一步改善的主要原因：一方面是公司严格执行预算控制，减少营业成本及期间费用，使营业利润增加；另一方面，公司控股的医药商业流通企业改变营销模式、调整主营业务结构，主营业务利润率提高；同时，公司控股企业在本报告期内转让所持相关公司股权获取投资收益410万元，以及获得政府补贴520万元等非经常性收益亦对公司业绩作出贡献。
报告期内，公司围绕产业链、价值链、利益链发展战略和市场变化需要，全面实施专业化营销模式，抓住营销管理改进、商业模式转型、生产成本控制改进和总部管理与服务改进的关键点，强化过程管理与细节管理，提升公司各营销系统和整个运营体系的执行能力，推进医药商业体系的核心竞争力建设，实现了公司业务健康、快速、持续发展。
在医药商业方面，公司继续以山东海王银河医药有限公司为医药商业核心，以浙江海王医药有限公司、河南华健医药有限公司为新的医药商业平台，根据行业与市场竞争格局的变化，加快医药商业体系的转型与发展，全面实施医药物流核心竞争力再造工程。2007年上半年，医药商业子公司严格执行公司调整产品销售结构、压缩无效销售规模的政策，在开展医院药房托管等方面取得较大进展，使公司整体毛利率水平得以提升。
在医药制造方面，公司在建立开放式制造平台的基础上，加大资源整合与调整的力度，利用各生产基地制造资源的整合，有效控制成本和质量管理，并围绕市场需求有计划地进行生产和销售，使公司医药制造体系销售规模和盈利水平持续增长，销售渠道管理和建设专业化程度得以日益提高。报告期内，本公司控股企业海王英特龙位于深圳海王工业城的亚单位流感疫苗100万人份生产车间按计划进行生产，目前生产工艺水平不断改善，产品单位成本持续降低，批次产量不断攀升。
在产品研发与技术创新方面，公司新产品-金得菲、聚明胶肽注射液等投放市场，取得新产品临床批件3个；获得药品增加适应症批件1个；获得专利授权3项，申请新专利6项（2项国内专利，4项国际专利），并有19项专利进入实质性审核阶段。其中，由公司自主研发、具有完全自主知识产权的国家一类新药“虎杖注射液”顺利完成I期临床研究，安全性良好，正准备启动II期临床研究。随着公司技术创新能力的不断增强，公司整体核心竞争力得以进一步提高。
(二)报告期内经营情况
1、主营业务范围及经营状况
（1）本公司属医药行业，主要经营业务包括：生产经营生物化学原料、制品、试剂及其他相关制品，中成药等；批发中成药，中药材，中药饮片，化学药制剂，化学原料药，抗生素，生化药品，生物制品，麻醉药品，精神药品，医疗用毒性药品；销售一、二、三类医疗器械产品；销售常温保存食品及保健食品等。
公司主营业务主要涉及医药制造和医药商业流通两大领域。
医药制造产业：公司拥有深圳海王工业城、杭州海王生产基地、福州海王制药基地、三亚海王养殖基地以及新建的深圳宝安区疫苗生产基地五个现代化、多功能的大型制药工业基地；拥有产品品种约400种，分为化学药、生物药、中药和保健食品四大类，已形成以抗肿瘤产品和生物制品为主导，覆盖心脑血管、呼吸系统、消化系统等11大类品种齐全的产品体系。主要产品有博宁、艾克博康、银可络、银得菲、泰瑞宁、阿昔洛韦片、抒瑞、洛沃克、维畅、格列齐特、吡格列酮、a-2b干扰素、重组人白细胞介素-2、亚单位流感疫苗、紫杉醇注射液、注射用亚叶酸钙、葡萄糖注射液、复方氨基酸注射液、复方甘草片（合剂）、小儿止咳糖浆、新福菌素针、鼻渊胶囊、胜红清热胶囊、苋菜黄连素胶囊、海菊颗粒、海王金樽、海王牛初乳等。
医药商业流通产业：公司以间接控股公司山东海王银河医药有限公司为医药商业流通产业的核心，以浙江海王医药有限公司、河南华健医药有限公司为新的医药商业平台，努力打造医药物流产业链。公司计划通过渠道、品牌等优势，进一步提升公司在网络覆盖、物流配送、客户服务、品种保证等方面的能力，建立现代化快速医药物流配送网络体系。
（2）报告期内主营业务收入、主营业务利润的构成情况
①按行业分类的构成情况
单位：人民币元
主营业务分行业情况
营业收入比上 营业成本比上 毛利率比上年同期
分行业或分产品 营业收入 营业成本 毛利率（%）
年同期增减（%）年同期增减（%） 增减（%）
制造业：药品 230,659,872.45 132,865,082.17 42.40% -2.44% -0.92% 减少0.88个百分点
制造业：保健品、食品 37,384,881.46 23,876,694.15 36.13% 38.91% 210.15% 减少35.27个百分点
医药商业流通 931,849,463.88 839,223,610.67 9.94% -17.01% -20.80% 增加4.31个百分点
其中：关联交易金额 27,028,632.48 19,851,300.00 26.55%
总计 1,199,894,217.79 995,965,386.99 17.00%
关联交易定价原则：采取公开、公正、公平原则，购销价格均以市场价格为标准。报告期内发生的关联交易为正常的产品购销交易，对本报告期的生产经营未产生重大影响，相关交易遵循持续性原则。
其中：报告期内上市公司向控股股东及其子公司销售产品和提供劳务的关联交易总金额为3,162.35万元，其中公司产品销售额为1,837.19万元,一般药品的商业配送额为1,325.16万元。
变化原因分析：
a、报告期制造业（保健品、食品）主营业务成本、毛利率较去年同期有较大变化的主要原因是：本报告期内因保健品、食品销售规模增加，制造业中保健品及食品的主营业务收入及主营业务成本较去年同期有较大幅度增加；同时，由于报告期内控股子公司健康科技销售给总代理海王银河（本公司控股企业）的保健品食品是以底价销售，公司保健品食品制造行业的主营业务收入和毛利率相对下降。
b、报告期医药商业流通业主营业务收入、主营业务毛利率有较大变化的主要原因是：商业公司强化商品分类管理，优化产品结构，减少低毛利产品的销售，使医药商业销售收入有所下降，主营业务成本也相对下降；同时，由于商业公司上半年开展药房托管及代理健康科技保健品食品销售等工作的开展，公司医药商业流通企业的毛利率得到较大幅度的提升。
②报告期内公司没有占主营业务收入或主营业务利润总额10%以上的产品。
③主营业务分地区情况表：
单位：人民币万元
地区 主营业务收入 较上年同期增减（%）
华南 5,422.58 13.94%
华东 100,182.10 -15.11%
华中 8,041.02 -18.78%
华北 3,215.17 -9.79%
东北 1,234.39 20.98%
其他 1,894.16 38.70%
合计 119,989.42 -13.44%
原因分析
a、报告期内华东地区主营业务收入较上年同期下降15.11%,主要原因是控股公司山东海王银河优化产品结构,减少低毛利率产品的销售。
b、报告期内华中地区主营业务收入较上年同期下降18.78%,主要原因是控股公司河南华健医药有限公司优化产品结构,减少低毛利率产品的销售。
2、公司主营业务及其结构、利润构成、主营业务盈利能力变化情况：
（1）报告期内医药制造业主营业务收入（药品）在公司主营业务收入中所占比重从2006年的16.89%上升到19.13%,主要原因是公司工业产品成长比较稳定；医药制造业主营业务收入（保健品、食品）在公司主营业务收入中所占比重比2006年的2.44%上升到3.10%，主要原因是公司保健品、食品的销售规模逐渐扩大，销售收入稳步增长；医药商业主营业务收入在公司主营业务收入中所占比重从2006年的80.67%下降到77.29%,主要原因是医药商业企业优化产品结构，减少了低毛利率产品的销售。
（2）报告期内公司利润构成与上年同期相比，主营业务利润在利润总额中所占比重上升，同时，期间费用相对下降。主要原因是：本报告期公司加强预算管理的执行力度，营业成本及期间费用较上年同期有较大幅度下降。
（3）报告期内公司制造业（保健品、食品）及医药商业的主营业务毛利率有较大变化。其中制造业（保健品、食品）毛利率较去年同期下降35.27个百分点，主要原因是：报告期内控股子公司健康科技销售给总代理海王银河（本公司控股企业）的保健品食品是以底价销售，导致保健品食品制造行业的毛利率大幅下降。医药商业毛利率较去年同期上升4.31个百分点，主要原因是：报告期内商业公司强化商品分类管理，优化产品结构，减少了低毛利产品的销售；同时，由于商业公司上半年开展药房托管及代理健康科技保健品食品销售等工作的开展，公司医药商业流通企业的毛利率得到较大幅度的提升。
3、报告期内公司没有对利润产生重大影响的其他经营业务活动。
4、报告期内公司没有来源于单个参股公司的投资收益对公司净利润影响达到10%以上的情况。
5、经营中的问题与困难
（1）随着市场环境的变化，医药产品同质化竞争激烈，医药行业利润空间下降；同时部分地区医药市场出无序竞争，对公司的医药销售带来不利影响。
（2）医药行业政策的变化及市场的清理整顿，一方面规范了医药行业的市场秩序，另一方面也加大了医药产品市场开发与推广的难度。
6、2007年下半年经营计划
2007年下半年，公司继续贯彻以经营性现金流和盈利能力提升为核心的基本原则，按2007年上半年计划和预算的实际执行情况，调整下半年的经营计划和预算，确保完成年度利润目标；推进各销售渠道的专业化建设，加强市场策划和执行力；进一步加大与海王星辰等终端的合作力度，扩大适销产品品规，加强促销力度；抓住商业子公司业务转型的关键点，提高经营效率，做好应收账款管理及风险控制，继续做好医院托管工作的推进与市场开拓，再造海王银河商业核心竞争力；做好英特龙公司流感疫苗2007至2008年度销售季节的市场推广工作，2007年是流感疫苗产品正式销售的第一年，公司将积极开拓业务以在国内争取最大市场份额并为将来上规模生产销售奠定基础；继续做好资产结构优化、引进战略投资者与投资者关系管理工作。
(三)报告期内投资情况
1、募集资金使用情况
（1）本公司于2000年12月获得中国证券监督管理委员会批准增发A股，扣除发行费用后共募集资金140,263.20万元，截止报告期末本公司募集资金累计投资金额为140,133.38万元，占实际募集资金总额的99.91%。募集资金使用情况及收益情况如下：
单位：人民币万元
原承诺投入 是否 现承诺投入 实际投入金额 产生收益 完成情况
原承诺项目
金额 变更 金额 （累计） 金额 (%)
投资北京巨能公司 30,000.00 否 30,000.00 30,000.00 -15,049.34 100%
技术中心和博士后工作站 23,100.00 否 23,100.00 22,970.18 - 99.44%
中药现代化发展项目 18,500.00 是 5,714.00 5,714.00 -2,341.36 100%
基因工程药物发展项目 9,898.00 否 9,898.00 9,898.00 140.89 100%
西药新制剂项目 14,878.00 是 3,917.43 3,917.43 - 100%
海洋生物药物项目 9,880.00 否 9,880.00 9,880.00 554.52 100%
海王投资项目 10,000.00 否 10,000.00 10,000.00 -1,187.02 100%
戊肝疫苗项目 4,900.00 是 200.00 200.00 - 100%
北京百校信息园 1,000.00 否 1,000.00 1,000.00 - 100%
销售网络和流动资金 18,107.20 否 18,107.20 18,107.20 -8,198.87 100%
对应原承诺 是否 现承诺投入 实际投入金额 产生收益 完成情况
变更后的承诺项目
项目 变更 金额 （累计） 金额 (%)
投资山东潍坊项目 西药新制剂项目 是 6,000.00 6,000.00 2,489.79 100%
收购福药制药及金象中药项目 中药现代化 是 5,140.00 5,140.00 4,158.66 100%
收购三亚海王项目 发展项目 是 1,839.00 1,839.00 323.02 100%
增加海王药业新产品流动资金 西药、戊肝、其他 是 6,967.57 6,967.57 100%
增加健康科技流动资金项目 西药、戊肝、其他 是 4,000.00 4,000.00 100%
投资浙江海王项目 西药、戊肝、其他 是 2,500.00 2,500.00 -252.04 100％
投资河南海王项目 西药、戊肝、其他 是 2,000.00 2,000.00 60.15 100％
合计 140,263.20 --- 140,263.20 140,133.38 -19,301.61 99.91%
1、投资北京巨能公司和中药现代化发展项目产生较大亏损,主要原因是公司转让北京
巨能股权和长春海王股权过程中产生的损失，详细情况请参见募集资金使用情况说明及收
益统计方法说明。2、海王投资项目累计产生亏损1,187.02万元，以前年度产生亏损的主要
原因是2001年-2003年股票市场不景气产生投资亏损；3、技术中心和博士后工作站项目提
未达到计划进度和收益的说明
高了公司的研发能力和水平，对公司近年来的新药研发发挥了重要的作用，对盈利贡献无
法单独计算；4、戊肝疫苗等项目由于技术难度较大，进展缓慢，该项目募集资金已变更使
用用途；5、销售网络和流动资金项目累计产生亏损8,198.87万元,主要是2005年度清理
退货、计提应收账款坏账准备等原因产生的亏损。
（2）尚未使用的129.82万元募集资金，存在公司银行账户中。
（3）募集资金使用情况说明
投资北京巨能公司项目计划投资金额30,000万元，截止2001年底，公司累计投入募集资金金额30,000万元，实际完成计划的100%。截止2003年底该项目累计产生合并报表收益5,521万元。2003年底公司将北京巨能项目所在公司北京巨能新技术有限公司股权以30,000万元的价格转让予巨能实业有限公司；2004年底前公司收回股权转让款2,900万元，以及用于抵债的亚洲资源股票129,400,827股（总价值27,557万元，抵偿股权转让余款27,100万元及逾期利息）；因亚洲资源股票价格下滑，公司2005年度计提12,752万元股票跌价准备，2006年1季度计提2,750万元股票跌价准备；2006年6月，公司以12,051万元的价格，将亚洲资源股票及相关公司股权转让予深圳健康连锁店及香港健康连锁店。截止2007年6月底，公司已收到8,867.17万元股权转让款；其余股权转让款将根据合同规定分期收回。详情请参见本公司2003年11月29日、2004年2月27日、2004年11月24日、2004年12月31日、2005年10月25日、2006年1月21日、2006年4月25日、2006年6月10日、2006年7月4日及2007年8月20日披露在《中国证券报》、《证券时报》、《上海证券报》上的公告。
技术中心和博士后工作站项目计划投资金额23,100万元，累计投入金额22,970.18万元，实际完成计划的99.44%，该项目提高了公司的研发能力和水平，对公司近年来的新药研发发挥了重要的作用，对盈利贡献无法单独计算。
投资中药现代化发展项目计划投资金额5,714万元，累计投入金额5,714万元，实际完成计划的100%。2003年底公司与长春海王管理层签订协议，约定以4,258万元的价格将中药现代化发展项目所在公司-长春海王转让予长春海王管理层。截止2005年12月31日，除股权转让款外，公司应收长春海王往来款项账面余额为9,350万元，与双方对账确认的金额3,862万元差5,488万元，公司对此提取了特别坏账准备金。截止2007年6月底，公司累计收回股权转让款1,120万元，以及用于剩余股权转让款项的长春北斗星的股权及土地房产使用权（总价值4,515万元，作价4,000万元抵偿欠公司的股权转让款3,178万元及欠本公司的往来款822万元）。详情请参见本公司2003年11月29日、2004年2月27日、2005年4月28日、2006年4月25日披露在《中国证券报》、《证券时报》、《上海证券报》上的公告。
投资基因工程药物发展项目计划投资金额9,898万元，累计投入金额9,898万元，实际完成计划的100%，本报告期产生净亏损592.65万元，累计产生收益140.89万元。
投资西药新制剂项目计划投资金额3,917.43万元，累计投入金额3,917.43万元，实际完成计划的100.00%。
投资海洋生物药物项目计划投资金额9,880万元，累计投入金额9,880万元，实际完成计划的100%，本期产生净利润1,161.42万元,累计产生收益554.52万元。
投资海王投资项目计划投资金额10,000万元，累计投入金额10,000万元，实际完成计划的100%，本报告期产生净亏损4.95万元，累计产生亏损1,187.02万元。
投资戊肝疫苗项目计划投资金额200万元，累计投入金额200万元，实际完成计划的100%。
投资北京百校信息园项目计划投资金额1,000万元，累计投入金额1,000万元，实际完成计划的100%。
投资销售网络和流动资金项目计划投资金额18,107.20万元，累计投入金额18,107.20万元，实际完成计划的100%，本报告期产生净利润931.2万元,累计产生净亏损8,198.87万元。累计亏损的主要原因是公司2005年度清理退货，以及计提应收账款准备金的原因。
投资山东潍坊项目计划投资金额6,000万元，累计投入金额6,000万元，实际完成计划的100%，本报告期产生净利润495.95万元，累计产生收益2,489.79万元。
投资福药制药及金象中药项目计划投资金额5,140万元，累计投入金额5,140万元，实际完成计划的100%，本报告期产生净利润1,045.86万元，累计产生收益4,158.66万元。
投资收购三亚海王项目计划投资金额1,839万元，累计投入金额1,839万元，实际完成计划的100%，本报告期产生净利润0.52万元，累计产生收益323.02万元。
增加海王药业新产品流动资金项目计划投资金额6,967.57万元，累计投入金额6,967.57万元，实际完成计划的100%。由于收益无法单独计算,故没有统计。
增加健康科技流动资金项目计划投资金额4,000万元，累计投入金额4,000万元，实际完成计划的100%。由于收益已包含在海洋生物保健品、药物发展项目中，故没有另计算收益。
投资浙江海王项目计划投资金额2,500万元，累计投入金额2,500万元，实际完成计划的100%，本报告期产生净收益71.94万元,累计产生亏损252.04万元。
投资河南海王项目的2,000万元资金，本报告期内已实际投入2,000万元,实际完成计划的100%，本报告期产生净利润37.64万元,累计产生收益60.15万元。
（4）募集资金使用及收益统计方法说明
公司募集资金收益的计算方法是按投资项目自资金投入完成后累计产生的净利润乘以公司持股比例。对于已发生投资转让的项目,计算的投资收益方法如下：①投资北京巨能项目投资收益说明:投资北京巨能损失=原投资总金额-收到股权转让款-亚洲资源股票转让给海王健
康连锁店转让价格;
=300,000,000-29,000,000-120,506,596
=150,493,404(元)
注1：原投资总金额为300,000,000元,该资金全部为募集资金；
注2：收到股权转让款：截止2006年6月30日公司累计收到巨能实业有限公司支付的股权转让款29,000,000元；
注3：亚洲资源股票转让给海王健康连锁店转让价格：公司2006年第三次临时股东大会审议批准转让持有的亚洲资源股票，转让金额为人民币120,506,596元。
②中药现代化项目投资收益的说明
中药现代化项目是公司投资于长春海王生物制药有限公司的项目。
中药现代化项目投资损失=（公司对长春海王的股权投资款+募集资金累计投入金额-收回长春海王生物归还股权转让款）*募集资金投入金额/(公司对长春海王的股权投资款+募集资金投入金额)
=(15,000,000+57,140,000-10,800,000-31,780,00
0)*57,140,000/(15,000,000+57,140,000)
=23,413,617.97(元)
注1：公司对长春海王的股权投资款为15,000,000元,该资金是非募集资金；
注2：募集资金投入金额：截止2007年6月30日公司累计用募集资金投入该项目金额为57,140,000元；
注3：收回长春海王归还股权转让款：截止2007年6月30日公司累计收到长春海王支付的股权转让款11,200,000元；
注4：应收股权转让款：以邵春杰为核心的长春海王管理层约定以长春北斗星药业有限公司100%股权作价4,000万元抵偿3,178万元股权转让余款及822元长春海王对本公司其他欠款。
③由于公司募集资金投资公司、项目发生转让及变更等原因，致使公司募集资金使用及收益统计的准确性受到影响，公司将在征询监管部门意见及中介机构审计后及时披露有关募集资金的使用和收益的准确数据。
（5）报告期内公司募集资金投资项目没有发生变更，以前年度募集资金变更情况如下：
①经公司第二届董事局第十八次会议及2002年度股东大会审议通过，公司变更了西药新制剂项目的部分募集资金，用于投资山东潍坊海王医药有限公司（现更名为山东海王银河医药有限公司），变更后的募集资金使用用途为：西药制剂项目4,863万元，投资山东潍坊项目6,000万元，其他新项目4,015万元。截止本报告期末公司已投入6,000万元至潍坊海王，实际进度为100%，累计产生收益2,489.79万元。变更募集资金的具体原因及详细情况请参见本公司2003年4月15日及5月20日刊登在《中国证券报》及《证券时报》的公告。
②经公司第二届董事局第二十次会议及2003年第一次临时股东大会审议通过，公司变更了中药现代化项目的部分募集资金，用于收购福州福药制药有限公司及福州金象中药制药有限公司，收购三亚海王海藻生物开发公司。变更后的募集资金使用用途为：中医药现代化项目5,714万元，收购福药制药及金象中药项目5,140万元，收购三亚海王项目1,839万元，其他新项目5,807万元。截止本报告期末两收购项目已投入6,979万元，实际进度为100%，福药制药及金象中药项目累计产生收益4,158.66万元，三亚海王项目累计产生收益323.02万元。变更募集资金的具体原因及详细情况请参见本公司2003年7月1日、2003年12月30日刊登在《中国证券报》及《证券时报》的公告。
③经公司第三届董事局第二十八次会议及2005年第二次临时股东大会审议通过，公司变更了西药新制剂项目和戊肝疫苗项目的部分节余资金，以及原未确定具体用途的其他项目计划资金，共计15,467.57万元募集资金变更使用用途。变更后的募集资金使用用途为：用于增加海王药业新产品的流动资金6,967.57万元；追加健康科技公司流动资金4,000万元；投资浙江海王项目2,500万元；投资河南海王项目2,000万元。截止本报告期末，公司已投入15,467.57万元，实际进度为100%，浙江海王项目累积产生亏损252.04万元，河南海王项目累积产生收益60.15万元。变更募集资金的具体原因及详细情况请参见本公司2005年8月16日及9月20日刊登在《中国证券报》及《证券时报》的公告。
2、非募集资金投资项目情况
（1）报告期内公司没有新的非募集资金投资项目。
（2）以前年度非募集资金项目进展情况如下：
经深圳市政府相关部门批准，本公司控股子公司深圳市海王英特龙生物技术股份有限公司2005年在深圳市宝安区高新技术产业园区投资兴建流感疫苗生产基地。项目总设计规模为年产1,000万人份以上流感疫苗（经技术改进后，预计产能可达1,600万-1,800万人份）；申报用地面积为16万平方米，获准首期用地约6万平方米，预留用地10万平方米；一期计划投资额为人民币1.677亿元，二期工程投资概算约0.899亿元（二期具体项目、投资及实施将根据一期工程及市场的实际情况，报公司董事局或股东大会审议批准后确定），资金由海王英特龙公司自筹（包括在香港上市募集及银行贷款等）；主要建设内容：一期建筑面积约32,650平方米，占地面积约22,095平方米，完成整体厂房结构，包括生产、质检、研发、办公，以及配套辅助设施。二期建筑占地面积约4,005平方米，建筑19,020平方米，为内部扩建及配套建设。该项目的一期工程建设已于2005年2月底开工，二期工程建设将根据一期工程及市场实际情况来确定。2006年度，上述疫苗生产基地一期工程的主体框架结构及土建工程已经完工，海王英特龙已于2006年6月28日正式迁入新址办公。目前，海王英特龙疫苗生产基地一期工程设备安装及调试工作已经完成，正在进行GMP认证前的准备工作。（详细情况请参见本公司2005年2月28日、2006年6月6日及2007年8月20日刊登在《中国证券报》、《证券时报》及《上海证券报》上的公告）。
（四）报告期业绩与业绩预测比较
报告期内实现净利润4,494万元，其中归属于母公司所有者的净利润3,064万元，较上年同期（调整前）利润增长65.35%，增长范围在50-100%之间，符合公司对2007年上半年度业绩的预测。
六、重要事项
（一）公司治理情况
本着维护股东合法权益的原则，公司董事局、监事会、股东大会严格依据《公司法》、《证券法》、《上市公司治理准则》、《深圳证券交易所股票上市规则》等法律法规和公司章程的规定，不断完善公司法人治理结构、规范公司运作。公司与控股股东、实际控制人之间在业务、人员、资产、机构、财务五个方面做到了“五分开”，基本符合中国证监会有关文件的要求。
报告期内，公司根据中国证监会《开展加强上市公司治理专项活动有关事项的通知》（证监公司字（2007）28号文）和深圳市证监局《关于做好深圳辖区上市公司治理专项活动有关工作的通知》（深证局公司字〔2007〕14号文）的要求，全面开展公司治理自查与整改工作。报告期内，公司第三届董事局第五十八次会议审议通过了《深圳市海王生物工程股份有限公司关于公司治理的自查报告和整改计划》，并于2007年7月在《中国证券报》、《证券时报》、《上海证券报》及巨潮网上登载了公司《关于公司治理的自查报告和整改计划》。详情请参见本公司2007年7月21日刊登在《中国证券报》、《证券时报》及《上海证券报》上的公告。
报告期内，公司根据深圳证券交易所《上市公司内部控制指引》，进一步建立健全公司内部控制制度。2007年6月29日，公司第三届董事会第六十次会议审议通过了公司新修订的《内部控制制度》、《接待和推广工作制度》、《内部审计制度》、《内部审计工作规则》、《信息披露制度》、《重大信息内部报告制度》（详情请参见公司信息披露指定网站-巨潮资讯网www.cninfo.com.cn）。随着外部环境的变化及公司的发展，公司将进一步完善与加强内部控制制度，确保公司持续、稳定、健康的发展。
报告期内，为提高公司投资者关系管理水平，加强与投资者的双向沟通，及时了解、满足投资者的信息需求，保障投资者的知情权和其他合法权益，公司披露了公司规章制度、公司治理报告、投资者沟通联络电话及网络互动平台地址等信息，确保更多的投资者参与公司治理活动，为公司的发展提出宝贵意见。同时，公司坚持定期在投资者关系互动平台上举办投资者接待日活动，通过网络在线的方式为投资者和公司高管搭建实时交流的平台，使投资者可以及时了解公司最新经营动态，对公司未来发展形成共识，促进公司的规范治理与长远发展。
（二）利润分配方案及执行情况
报告期内，经股东大会审议批准，公司实施2006年度资本公积转增股本方案，以总股本475,008,000股为基数，用资本公积金向全体股东每10股转增3股，转增后总股本增至617,510,400股。转增股权登记日为2007年6月18日，除权日为2007年6月19日，转增股份可流通股份上市日为2007年6月19日。详情请参见本公司2007年6月12日刊登在《中国证券报》、《证券时报》及《上海证券报》上的公告。
公司2007年半年度不进行利润分配，也不进行公积金转增股本。
（三）重大诉讼、仲裁事项
2006年，公司收到深圳市中级人民法院有关（2006）深中法民二初字第148-156号案的应诉通知书等法律文件。原告深圳发展银行深圳上步支行（以下简称“深发行”）因被告深圳市智雄电子有限公司未偿还承兑汇票贴现垫款本金及利息事宜，就股票、债券、票据纠纷案件起诉被告和深圳市科健有线网络新技术有限公司、本公司以及6位自然人。该案累计涉案金额为本金人民币7,990万元、利息及罚息，并于2006年9月6日开庭。详情请参见本公司2006年8月22日刊登在《中国证券报》、《证券时报》及《上海证券报》上的公告。
报告期内，公司收到深圳市中级人民法院关于上述案件的民事判决书。根据判决书，本公司作为第三被告人对智雄电子的上述债务承担连带保证责任，承担保证责任后有权向智雄电子追偿。在收到上述判决书后，本公司向广东省高级人民法院提起上诉。2007年4月5日,为妥善解决上述债权债务纠纷问题，本公司与深发行及海王集团签订和解协议，海王集团代本公司向深发行偿还智雄电子欠款本金人民币2,397万元后，深发行将免除本公司对智雄电子的上述全部债务的剩余本金、全部利息及诉讼费用的连带保证担保责任。2007年6月27日，本公司收到深发行的证明文件，确认海王集团已根据2007年4月5日签署的《和解协议》第一条约定,代本公司向深发行偿还人民币2,397万元整，并已履行完毕《和解协议》第一条、第二条所指的全部义务，深发行同意免除本公司对智雄电子全部债务的剩余本金、全部利息及诉讼费用的连带保证担保责任。详情请参见本公司2007年4月9日及6月30日刊登在《中国证券报》、《证券时报》、《上海证券报》上的公告。
（四）持有其他上市公司股权情况
单位:人民币元
占该公司股权
证券代码 证券简称 持股数量 初始投资金额 会计核算科目 备注
比例
002107 沃华医药 1,671,410 2.39% 2,284,500 长期股权投资
合计 - - 2,284,500 -
注释：
本公司控股企业山东海王银河医药有限公司（原名山东潍坊海王医药有限公司，以下简称“海王银河”）在2002年10月改制过程中受让潍坊沃华医药科技有限公司（现名山东沃华医药科技股份有限公司，以下简称“沃华医药”）7.98%的股权，并通过其当时的控股子公司潍坊民康医药连锁有限公司（现名山东潍坊海王星辰民康连锁药店，以下简称“民康连锁”）持有。2004年9月，海王银河转让民康连锁控股权时，与民康连锁签订股权转让合同，民康连锁有限公司将其名下持有的沃华医药全部股权（共计130.445万元出资额，占注册资本的7.98％）以人民币228.445万元的价格转让给海王银河，并自股权过户之日起，海王银河按股权比例享有山东沃华医药科技股份有限公司的全部权利，同时承担股东的全部义务。由于当时沃华医药正在筹备上市的过程中，该股权转让的过户手续一直未能完成。
2007年1月24日，沃华医药在深圳证券交易所上市，证券代码为002107。随着沃华医药的上市与股本扩张，目前海王银河以民康连锁名义持有沃华医药的股份数量增至1,671,410股，占沃华医药总股本的2.392％，该部分股份为有限售条件的流通股，限售期至2008年1月24日。根据山东海王银河医药有限公司与潍坊民康医药连锁有限公司签署的股权转让合同，在该股份解除限售时，海王银河将享有沃华医药相关股份的全部权利和义务。
（五）资产收购、出售及资产重组事项
1、报告期内公司无重大资产收购、出售事项，其他股权出售事项如下：
报告期内,公司控股子公司健康科技将其所持银河投资3.85%的股权，以910万元的价格转让予深圳市仁和隆信息服务有限公司，获取投资收益410万元。
2、以前期间发生并持续到报告期的股权转让事项
（1）转让亚洲资源股份
2006年，经公司第三届董事局第四十六次会议及2006年第3次临时股东大会审议批准，本公司与深圳健康链锁店及香港健康连锁店签订股份转让协议，约定以转让埃特斯100％股权的形式，将其子公司陆星公司的100%股权及透过陆星公司持有的亚洲资源129,380,827股股份转让给深圳健康连锁店的子公司香港健康连锁店，转让价格为人民币120,506,596元。截止2006年6月30日，埃特斯公司的100%股权已全部过户至香港健康连锁店名下，陆星公司及陆星公司所持129,380,827股亚洲资源股票的控制权亦随埃特斯公司股权的过户，转移至香港健康连锁店及深圳健康连锁店；同时，公司收到深圳健康连锁店支付的股权转让款人民币63,000,000元。详情请参见2006年6月10日、6月27日公司刊登在《中国证券报》、《证券时报》及《上海证券报》上的公告。
报告期内，公司收到深圳健康连锁店支付的第二期股权转让款人民币25,671,656.68元。截止本报告披露日，本公司共收到深圳健康连锁店支付的股权转让款人民币88,671,656.68元，剩余股权转让款人民币31,834,939.32元，将根据股权转让协议由深圳健康连锁店在协议签署生效后720日内支付。该资产的出售一方面盘活了公司资产，另一方面避免了亚洲资源股价波动对公司经营业绩的不利影响。
（2）转让银河投资股权
2006年，经公司第三届董事局第五十二次会议及2006年度第5次临时股东大会批准，本公司与海王集团签订股权转让协议，约定将本公司所持深圳市海王银河医药投资有限公司45%的股权转让给海王集团，转让价格为人民币10,620万元，海王集团将采用分期付款的方式支付转让价款。截止2006年12月底，公司已收到海王集团根据股权转让协议支付的股权转让款人民币5,420万元，其余股权转让款项将由海王集团根据股权转让协议规定分期两期支付给本公司，即在协议签署生效后360个工作日内支付人民币2,500万元，在协议签署并生效后540日内支付人民币2,700万元。详情请参见本公司2006年12月13日及12月30日刊登在《中国证券报》、《证券时报》及《上海证券报》上的公告。
报告期内，银河投资45%股权过户手续已办理完毕，本公司持有银河投资51.15%的股权，海王集团持有银河投资45%的股权。同时，为进一步清晰银河投资45%股权风险与收益的划分，经2007年4月24日召开的第三届董事局第五十六次会议审议批准，公司与海王集团签订《股权转让协议之补充协议》，明确2006年12月31日前的风险与收益由本公司承担，2006年12月31日后的风险与收益由海王集团承担。该事项已经公司2006年度股东大会审议批准。详情请参见本公司2007年4月26日、5月29日刊登在《中国证券报》、《证券时报》及《上海证券报》上的公告。该资产的出售可以优化公司的风险控制体系和控股企业的股权结构，确保公司医药商业流通产业的稳健经营和持续增长，提高上市公司资产质量；同时，对公司现金流的改善起到了积极的作用。
（3）转让名派广告债权
2006年，经公司第三届董事局第五十二次会议及2006年度第5次临时股东大会批准，本公司与海王集团及名派广告签订债权转让协议，约定将本公司预付名派广告之广告费形成的债权中价值人民币7,000万元的债权转让予海王集团，由海王集团回收或与名派广告另行签订广告服务协议。债权转让价格为人民币7,000万元，海王集团以人民币4,975.80万元现金和位于深圳市南山区南海大道与创业路交汇处的海王大厦车库资产（该车库资产评估价值为人民币2,024.20万元）作为对价支付转让价款。截止2006年12月底，本公司已收到海王集团根据债权转让协议支付的首期债权转让款人民币1,000万元。详情请参见本公司2006年12月13日及12月30日刊登在《中国证券报》、《证券时报》及《上海证券报》上的公告。
报告期内，由于政府部门限制性规定，海王大厦车库资产一直未能过户至本公司名下。为维护上市公司利益，经本公司2007年4月24日召开的第三届董事局第五十六次会议审议批准，本公司与海王集团签订《债权转让协议之补充协议》，海王集协团拟以现金2,024.20万元替换评估价值为人民币2,024.20万元的车库资产，作为本次债权转让的对价。该事项已经公司2006年度股东大会审议通过获准实施，海王集团根据债权转让协议及补充协议的约定，分期支付债权转让款项的余款，即在债权转让协议生效后360日内本公司支付现金人民币3,000万元，债权转让协议生效后540日内向本公司支付现金人民币3,000万元。详情请参见本公司2007年4月26日及2007年5月29日刊登在《中国证券报》、《证券时报》及《上海证券报》上的公告。该债权的转让，一方面可以降低公司预付广告费的回收风险，另一方面可以盘活公司资产，优化公司资产结构，改善公司财务状况和现金流。
（4）转让山东海王资产及债权
2006年，经山东海王董事会及本公司第三届董事局第五十二次会议审议批准，山东海王与潍坊市投资公司签订资产及债务转让协议，将山东海王闲置的16处房地产（约3.5万平方米房产及120亩土地），以不低于人民币1.3亿元的价格转让予潍坊市投资公司或其全资子公司投资工程公司；同时，潍坊市投资公司承接山东海王总额不超出人民币9,000万元的抵押贷款，并在相关房地产过户后向山东海王支付其余转让款约4,000万元。详情请参见本公司2006年12月13日刊登在《中国证券报》、《证券时报》及《上海证券报》的公告。
截止2007年6月30日，山东海王已收到潍坊市投资公司支付的资产转让款共计人民币8,700万元，用于偿还山东海王在工商银行潍坊南关支行及潍坊市商业银行的债务。上述拟转让16处房产中已有3处房产（房屋建筑物净值为544.48万元、相应土地使用权净值为1,183.75万元）由潍坊投资公司转让给第三方，潍坊投资公司收到相关转让款项人民币1,961.07万元，山东海王公司累计确认相关资产转让收益113.61万元。截止本报告披露日，上述16处房产中又有2处房产（房产净值1,630.00万元,转让价格为2,464万元）已由潍坊投资公司转让给第三方，并收到部份转让款，相关过户手续正在办理当中。该资产债权的转让为公司盘活闲置资产和减少债务负担起了较大的推动作用。
（六）重大关联交易事项
1、购销商品、提供劳务：
（1）与海王星辰的日常关联交易
经公司2004年第3次临时股东大会批准，本公司2004年与深圳海王星辰医药有限公司签订框架性购销协议书，约定海王生物委托海王星辰作为其连锁店系统内销售海王生物工业产品的唯一经销商，三年内累计交易金额不超过人民币5亿元；在海王生物商业物流体系的控股子公司能够配送的区域，海王星辰委托海王生物控股子公司作为海王星辰零售连锁区域配送供货商，三年内累计交易金额不超过人民币6亿元。据该协议本公司2007年与深圳市海王星辰医药有限公司可以进行总额不超过6.3亿元的关联交易，其中产品销售金额不超过2.8亿元，产品配送关联交易金额不超过3.5亿元。详情请参见本公司2004年12月25日刊登在《中国证券报》及《证券时报》上的公告。
报告期内，本公司根据上述协议与海王星辰实施了关联交易，已完成关联交易总金额为3,162.35万元，占总销售收入的比重为2.25%，其中制造业产品销售金额为1,837.19万元，医药流通业销售金额为1,325.16万元。
关联交易定价原则：以产品销售定价，本着互惠互利、公平交易的原则，参照全国其他一级代理商供货价，上下浮动不超过5%；配送产品价格依据市场行情，本着互惠互利公平交易的原则，参照当期其他配送客户供货价，上下浮动不超过5%。
（2）与海王食品的日常关联交易
经公司第三届董事局第四十三次会议及2005年度股东大会审议批准，公司控股子公司深圳市海王健康科技有限公司与关联企业深圳海王食品有限公司签订日常关联交易的购销协议书，约定健康科技作为海王食品的产品销售总代理，预计2006年-2008年三年内代理销售海王食品的产品总金额不超过3,000万元。其中2006年代理销售产品金额不超过800万元，2007年代理销售产品金额不超过1000万元，2008年代理销售产品金额不超过1200万元。
报告期内，经公司2006年度股东大会审议批准，公司与海王食品就上述关联交易重新签订协议，由本公司及本公司控股企业（包括健康科技、山东海王等控股公司）作为海王食品相关产品的销售总代理，预计2006年-2008年三年内代理销售海王食品系列产品总金额不超过9200万元。其中2006年代理销售产品金额不超过1200万元，2007年代理销售产品金额不超过3000万元，2008年代理销售产品金额不超过5000万元。详情请参见本公司2007年4月26日及2007年5月29日刊登在《中国证券报》、《证券时报》《上海证券报》上的公告。
报告期内，本公司根据上述协议与海王食品实施了关联交易，已完成关联交易总金额为811.59万元，其中代理销售产品金额为811.59万元，占同类交易的比例0.7%。
关联交易定价原则：根据市场实际供求情况，参考市场公允价格协商确定。
（3）购销商品、提供劳务关联交易明细表
单位：人民币万元
向关联方销售产品或提供劳务向关联方采购产品或接受劳务
关联方名称 与上市公司关系 占同类交易金额 占同类交易金额
交易金额 交易金额
比例 比例
深圳市海王星辰医药有限公司 同属控股股东 1,837.19 1.31%
宁波海王星辰健康药房有限公司 同属控股股东 145.51 0.10%
杭州海王辰健康药房有限公司 同属控股股东 164.28 0.12%
江苏海王星辰健康药房有限公司 同属控股股东 290.45 0.21%
山东潍坊海王星辰民康连锁有限公司 同属控股股东 724.92 0.52%
深圳市海王食品有限公司 同属控股股东 811.59 0.70%
合计 3,162.35 2.25% 811.59 0.70%
报告期内上市公司向关联方股东及其子公司销售产品或提供劳务的关联交易金额为3,162.35万元，报告期内向关联方股东及其子公司采购产品811.59万元。
2、报告期内公司未发生重大关联资产收购与出售交易事项，以前年度重大关联资产收购与出售事项进展情况详见本报告“资产收购、出售及重组事项”。
3、报告期内公司无关联担保事项。
4、报告期内，除正常购销商品、提供劳务及收购出售资产的交易行为形成的债权债务往来外，其他关关联债权债务往来情况：
单位：人民币万元
向关联方提供资金 关联方向上市公司提供资金
关联方名称 与上市公司关系
发生额 余额 发生额 余额
深圳海王集团股份有限
控股股东 7,279.05 0 9,115.18 1,836.13
公司
合计 7,279.05 0 9,115.18 1,836.13
报告期内，为支持本公司发展，控股股东向本公司及本公司控股企业提供资金9,115.18万元,余额为1,836.13万元；本公司及控股企业归还控股股东资金7,279.05万元。
（七）重大合同及履行情况
1、报告期内，本公司无重大托管、承包、租赁其他公司资产或其他公司托管、承包、租赁本公司资产的事项。
2、报告期内对外担保情况
单位：人民币万元
公司对外担保情况（不包括对控股子公司的担保）
担保 担保 是否履 是否关
担保对象名称 发生日期 担保期限
金额 类型 行完毕 联担保
深圳市智雄电子 连带责
2003/03/27 10,000 2003/03/27-2005/03/27 是 否
有限公司 任担保
深圳市智雄电子 连带责
2003/09/04 12,000 2003/09/04-2005/09/03 否 否
有限公司 任担保
报告期内担保发生额合计 0
报告期末担保余额合计 7,000
公司对控股子公司的担保情况
报告期内对控股子公司担保发生额合计 5,000
报告期内对控股子公司担保余额合计 37,900
公司担保总额情况（包括对控股子公司的担保）
报告期末担保总额 44,900
报告期末担保总额占公司净资产的比例 63.64%
其中：
为股东、实际控制人及其关联方提供担的金额 0
直接或间接为资产负债率超过70%的被担保对象提供的债务担保 6,600
担保总额超过净资产50%部分的金额 0
上述三项担保金额合计 6,600
注释：报告期内本公司为深圳市智雄电子有限公司提供担保的贷款继续出现逾期。该两笔担保总额度为2.2亿元，担保额度项下实际担保金额共计17,887万元。2006年，公司代智雄电子偿还建行的5,000万元贷款；同年深圳发展银行起诉智雄电子、本公司及有关方面，要求偿还智雄电子人民币7,990万元借款本金及罚息等。报告期内，公司与深圳发展银行及海王集团达成和解协议，海王集团代本公司替智雄电子偿还深圳发展银行2,397万元欠款后，深圳发展银行已免除本公司对智雄电子剩余债务的全部担保责任。截止本报告披露日，本公司对智雄电子的担保额度余额为7,000万元，实际担保金额为4,887万元，公司按30%（即1,466万元）计提预计负债。
3、委托他人进行现金资产管理的事项
报告期内，公司未发生委托他人进行现金资产管理的事项，也无以前期间发生但延续到报告期仍在进行的委托他人进行现金资产管理的事项。
（八）报告期内，公司股权分置改革承诺事项
1、股权分置改革之承诺事项
股东名称 特殊承诺 履约情况 承诺履行情况
若公司2006年净利润低于4,000万元或者年度财务报告被出具非
标准无保留意见的审计报告，则控股股东海王集团承诺在年报公
深圳海王集团股份
告后10个交易日内提出股份追送议案，以资本公积金1,600万元未达到履约条件 严格履约
有限公司
向追加对价股权登记日登记在册的无限售条件的流通股股东定
向转增，并保证在审议该议案的股东大会上投赞成票。
若公司2007年净利润低于10,000万元或者年度财务报告被出具
非标准无保留意见的审计报告，则控股股东海王集团承诺在年报
深圳海王集团股份
公告后10个交易日内提出股份追送议案，以资本公积金3,500万未达到履约条件 严格履约
有限公司
元向追加对价股权登记日登记在册的无限售条件的流通股股东
定向转增，并保证在审议该议案的股东大会上投赞成票。
深圳海王集团股份持有的非流通股份自获得上市流通权之日起，在48个月内不上市 海王集团已申请锁定相关
履约中
有限公司 交易或转让； 股份，并严格履行承诺。
深圳海王集团股份48个月届满后，出售价格不低于每股10元(若自非流通股份获得未达到履约条件 拟严格履约
有限公司 上市流通权之日起至出售股份期间有派息、送股、资本公积金转
增股份等事项，则对该价格作相应处理
海王集团已向公司2006年
将在公司2006年度股东大会提出以资本公积金向全体股东每10 度股东大会提出以资本公
深圳海王集团股份
股至少转增3股的议案并保证投赞成票。若当年触发追加对价安履行完毕 积金向全体股东每10股转
有限公司
排，则上述转增方案将在追加对价安排完成后实施。 增3股的提案，并在股东大
会上投赞成票。
2、除股权分置改革相关承诺外，报告期内公司或持股5%以上股东未在指定报刊及网站上刊登其他任何承诺事项。
（九）聘任、解聘会计师事务所情况
报告期内，经公司第三届董事局第五十六次会议及2006年度股东大会审议通过，公司续聘深圳市南方民和会计师事务所为公司审计机构，为公司2007年度报告提供审计服务。2007年度是深圳南方民和会计师事务所为本公司提供审计服务的第3个年度。详情请参见本公司2007年4月26日及2007年5月29日刊登在《中国证券报》、《证券时报》《上海证券报》上的公告。
（十）中国证监会稽查情况
报告期内，公司、公司董事局、董事、监事及高级管理人员没有受到中国证监会稽查、中国证监会行政处罚、通报批评、证券交易所公开谴责等情形。
（十一）接待调研及采访等情况
为充分保障投资者的知情权等合法权益，确保公司信息披露的公平、公正、公开，本公司严格按照《公司法》、《证券法》、《公开发行股票公司信息披露实施细则》和《上市公司投资者关系管理指引》等有关规定，认真履行信息披露义务。在接待投资者来访过程中，公司严格按照有关法律、法规、规章、《上市规则》等相关规定执行，没有发生选择性的、私下、提前向特定对象单独披露、透露或者泄露公司非公开重大信息的情况，确保了信息披露的公平性。
时间 地点 方式 接待对象 谈论内容及提供资料
2007年3月15日 公司会议室 口头交流 华宝信托投资有限公司 公司基本情况、流感疫苗项目
2007年3月27日 公司会议室 口头交流 中国建银投资证券 公司基本情况、流感疫苗项目
投影片、 惠灵顿、瑞士信贷、第 公司基本情况、技术研发情况、海王英
2007年5月25日 公司会议室
口头交流 一波士顿、 特龙基本情况
投影片、
2007 5 29 摩根士丹利、First State 公司基本情况、技术研发情况、海王英
年 月 日 公司会议室
口头交流 Investments 特龙基本情况、参观公司相关生产车间
2007年6月18日 公司会议室 口头交流 长信基金 公司基本情况、流感疫苗项目
（十二）公司本期财务报告未经审计。
（十三）其他重要事项
1、报告期内，公司股东深圳市海王广告有限公司、深圳海王食品有限公司、深圳市名派实业有限公司持有的有限售条件股份解除限售，本次解除限售股份可上市流通数量为8,595,000股，可上市流通日为2007年4月16日。详情请参见本公司2007年4月11日刊登在《中国证券报》、《证券时报》及《上海证券报》上的公告。
2、本公司自主研发的国家中药一类新药虎杖苷注射液继2005年被列入国家863计划引导项目后，于2006年2月获得国家食品药品监督管理局中药一类新药临床研究批件，2006年4月正式启动I期临床试验，至2006年底已完成I期临床的试验工作，进入数据分析与总结阶段。报告期内，“虎杖苷注射液”I期临床的数据分析与总结工作已经完成，试验结果证明“虎杖苷注射液”安全性良好，人体药物代谢试验结果为II期临床的开展提供了依据。截止本报告披露日，本公司正在积极筹备II期临床试验的启动工作。详情请参见本公司2007年4月26日刊登在《中国证券报》、《证券时报》及《上海证券报》上的公告。
3、报告期内，为支持深圳市重点民营企业、医药高科技企业的发展，在债权银行等有关方面的支持下，公司大股东海王集团与相关各方就海王集团（包括本公司，下同）债务重组事宜进行磋商，本公司作为海王集团的主要控股子公司，是海王集团债务重组的重要组成部分。
本次债务重组工作涉及本公司两笔或有负债，一是本公司为智雄电子在深圳发展银行（以下简称“深发行”）贷款提供的人民币1亿元担保（实际担保额为人民币7,990万）。二是本公司为智雄电子在中国建设银行深圳分行（以下简称“建行”）贷款提供的人民币1.2亿元担保（实际担保额为人民币9,887万元担保）。具体重组详情请参见本公司2007年4月9日及2007年4月17日刊登在《中国证券报》、《证券时报》及《上海证券报》上的公告。
4、报告期内，本公司已与深圳发展银行深圳上步支行（以下简称“深发行”）及海王集团，就本公司为智雄电子在深发行贷款提供担保（实际担保额为人民币7,990万）相关事宜达成书面和解协议，深发行同意在海王集团代本公司替智雄电子偿还欠款本金人民币2,397万元后，免除本公司对智雄电子人民币7,990万元债务剩余本金、全部利息及诉讼费用的连带保证担保责任。详情请参见本公司2007年4月9日、4月17日刊登在《中国证券报》、《证券时报》及《上海证券报》上的《关于智雄电子担保案件判决及和解情况的公告》、《关于债务重组事项的公告》。
2007年6月27日，本公司收到深发行的证明文件，确认海王集团已根据2007年4月5日签署的《和解协议》第一条约定,代本公司向深发行偿还人民币2,397万元整，并已履行完毕《和解协议》第一条、第二条所指的全部义务，深发行同意免除本公司对智雄电子全部债务的剩余本金、全部利息及诉讼费用的连带保证担保责任。详情请参见本公司2007年6月30日刊登在《中国证券报》、《证券时报》及《上海证券报》上的公告。
（十四）报告期内，公司重要公告索引
报告期内，公司在《中国证券报》、《证券时报》、《上海证券报》及巨潮资讯网站（www.cninfo.com.cn）发布公告情况如下：
刊载的互联网网站
事项 刊载的报刊名称 刊载日期
及检索路径
2006年度业绩预告 中国证券报、证券时报、上海证券报 2007年1月31日 www.cninfo.com.cn
关于资产债权转让进展情况的公告 中国证券报、证券时报、上海证券报 2007年3月30日 www.cninfo.com.cn
关于智雄电子担保案件判决及和解情况 中国证券报、证券时报、上海证券报 2007年4月9日 www.cninfo.com.cn
的公告
解除限售的提示性公告 中国证券报、证券时报、上海证券报 2007年4月11日 www.cninfo.com.cn
关于债务重组事项的公告 中国证券报、证券时报、上海证券报 2007年4月17日 www.cninfo.com.cn
关于担保事项的公告 中国证券报、证券时报、上海证券报 2007年4月26日 www.cninfo.com.cn
关于日常关联交易的公告 中国证券报、证券时报、上海证券报 2007年4月26日 www.cninfo.com.cn
关于资产债权转让进展情况的公告 中国证券报、证券时报、上海证券报 2007年4月26日 www.cninfo.com.cn
关于“虎帐苷注射液”临床试验进展情 中国证券报、证券时报、上海证券报 2007年4月26日 www.cninfo.com.cn
况的公告
关于公司大股东及关联资金占用情况的 中国证券报、证券时报、上海证券报 2007年4月26日 www.cninfo.com.cn
专项说明
2006年年度报告 中国证券报、证券时报、上海证券报 2007年4月26日 www.cninfo.com.cn
2006年年度报告摘要 中国证券报、证券时报、上海证券报 2007年4月26日 www.cninfo.com.cn
2006年度财务报告之审计报告 中国证券报、证券时报、上海证券报 2007年4月26日 www.cninfo.com.cn
第三届董事局第五十六次会议决议公告 中国证券报、证券时报、上海证券报 2007年4月26日 www.cninfo.com.cn
关于召开2006年度股东大会的通知 中国证券报、证券时报上海证券报 2007年4月26日 www.cninfo.com.cn
第三届监事会第十次会议决议公告 中国证券报、证券时报、上海证券报 2007年4月26日 www.cninfo.com.cn
2007年第一季度报告 中国证券报、证券时报、上海证券报 2007年4月28日 www.cninfo.com.cn
关于投资者沟通联络电话及网络平台的 中国证券报、证券时报、上海证券报 2007年4月28日 www.cninfo.com.cn
公告
2006年度股东大会决议公告 中国证券报、证券时报、上海证券报 2007年5月29日 www.cninfo.com.cn
2006年度资本公积金转赠股本实施公告 中国证券报、证券时报、上海证券报 2007年6月12日 www.cninfo.com.cn
第三届董事局第六十次会议决议公告 中国证券报、证券时报、上海证券报 2007年6月30日 www.cninfo.com.cn
关于为控股公司提供担保的公告 中国证券报、证券时报、上海证券报 2007年6月30日 www.cninfo.com.cn
关于召开2007年第1次临时股东大会的 中国证券报、证券时报、上海证券报 2007年6月30日 www.cninfo.com.cn
通知
关于解除对智雄电子担保责任的公告 中国证券报、证券时报、上海证券报 2007年6月30日 www.cninfo.com.cn
关于公司章程的修正案 中国证券报、证券时报、上海证券报 2007年6月30日 www.cninfo.com.cn
七、财务报告（未经审计）
（一）会计报表（附后）
（二）会计报表附注（附后）
八、备查文件
本公司在办公地点备置下列备查文件供股东及投资者查询：
1、载有公司董事局主席签名的2007年半年度报告全文；
2、载有公司法定代表人、主管会计工作的负责人、会计机构负责人签名并盖章的会计报表；
3、报告期内在中国证监会指定报纸上公开披露过的所有公司文件的正本及公告的原稿；
4、其他相关资料。
深圳市海王生物工程股份有限公司
董事局主席：张思民
2007年8月20日
资产负债表
2007年6月30日
编制单位：深圳市海王生物工程股份有限公司 单位：人民币元
期末数 期初数
资产 注释
合并数 公司数 合并数 公司数
流动资产：
货币资金 523,324,254.07 47,049,436.85 705,242,199.08 131,099,064.00
交易性金融资产 100,000.00 - 100,000.00
应收票据 18,689,371.26 - 10,912,539.85
应收账款 594,413,278.22 - 575,770,944.54
预付款项 193,648,588.30 - 315,970,659.24
应收利息 - -
应收股利 - -
其它应收款 343,197,499.48 494,256,881.48 477,980,069.16 533,503,410.78
存货 292,068,136.25 - 318,480,880.20
待摊费用 660,416.50 - 374,158.90
一年内到期的非流动资产 - -
其他流动资产 30,696.94 -
流动资产合计 1,966,132,241.02 541,306,318.33 2,404,831,450.97 664,602,474.78
非流动资产：
可供出售金融资产 - -
持有至到期投资 - -
长期应收款 - -
长期股权投资 70,273,427.23 494,172,737.70 70,273,427.23 494,172,737.70
投资性地产 - -
固定资产 588,474,928.29 11,636,708.10 593,004,716.00 11,987,012.77
在建工程 204,366,883.97 - 174,737,575.96
工程物资 - -
固定资产清理 1,771,224.76 -
生产性生物资产 - -
油气资产 - -
无形资产 157,173,521.73 8,523,094.70 148,516,678.76 8,801,021.72
开发支出 650,555.30 -
商誉 23,896,743.67 1,223,498.70 23,896,743.67 1,223,498.70
长期待摊费用 1,229,108.38 - 1,450,559.78
递延所得税资产 64,102,592.44 23,226,169.65 68,396,277.67 26,792,234.76
其他非流动资产 - -
非流动资产合计 1,111,938,985.77 538,782,208.85 1,080,275,979.07 542,976,505.65
资产总计 3,078,071,226.79 1,080,088,527.18 3,485,107,430.04 1,207,578,980.43
公司法定代表人：张思民 主管会计工作负责人：沈大凯 会计机构负责人：任以俊
资产负债表(续）
2007年6月30日
编制单位：深圳市海王生物工程股份有限公司 单位：人民币元
期末数 期初数
负债及股东权益 注释
合并数 公司数 合并数 公司数
流动负债：
短期借款 955,234,707.51 360,000,000.00 922,010,000.00 360,000,000.00
交易性金融负债 - -
应付票据 446,420,443.40 3,386,412.00 760,720,934.27 90,000,000.00
应付账款 427,679,119.89 - 561,304,815.87
预收款项 15,312,400.84 - 14,672,112.99
应付职工薪酬 2,585,868.97 - 5,997,601.22
应交税费 (11,737,376.97) - (21,907,189.52)
应付利息 - -
应付股利 329,967.88 329,967.88 329,967.88 329,967.88
其它应付款 218,324,524.76 64,321,639.03 235,500,955.05 62,605,770.40
预提费用 1,292,886.82 - 4,570,835.18
一年内到期的非流动负债 6,000,000.00 - 3,000,000.00
递延收益 750,000.00 800,000.00
其他流动负债 -
流动负债合计 2,062,192,543.10 428,038,018.91 2,487,000,032.94 512,935,738.28
非流动负债：
长期借款 124,000,000.00 - 127,000,000.00
应付债券 - -
长期应付款 - -
专项应付款 1,000,000.00 - 1,000,000.00
预计负债 14,661,000.00 14,661,000.00 38,631,000.00 38,631,000.00
递延所得税负债 - - -
其他非流动负债 - -
非流动负债合计 139,661,000.00 14,661,000.00 166,631,000.00 38,631,000.00
负债合计 2,201,853,543.10 442,699,018.91 2,653,631,032.94 551,566,738.28
股东权益：
股本 617,510,400.00 617,510,400.00 475,008,000.00 475,008,000.00
资本公积 984,499,793.37 984,499,793.37 1,127,202,193.37 1,127,202,193.37
减：库存股 - -
盈余公积 18,747,059.70 14,987,607.95 18,747,059.70 14,987,607.95
未分配利润 (915,280,380.24) (979,608,293.05) (945,923,260.83) (961,185,559.17)
归属于母公司所有者权益合计 705,476,872.83 675,033,992.24
少数股东权益 170,740,810.86 156,442,404.86 -
所有者权益合计 876,217,683.69 637,389,508.27 831,476,397.10 656,012,242.15
负债及所有者权益总计 3,078,071,226.79 1,080,088,527.18 3,485,107,430.04 1,207,578,980.43
公司法定代表人：张思民 主管会计工作负责人：沈大凯 会计机构负责人：任以俊
利润表
2007年1-6月
编制单位：深圳市海王生物工程股份有限公司 单位：人民币元
本期累计数 上年同期数
项 目 注释
合并数 公司数 合并数 公司数
一、营业收入 1,205,593,407.29 61,142.01 1,390,403,061.71
减：营业成本 997,166,788.38 - 1,202,665,177.05
营业税金及附加 1,872,774.61 - 2,312,692.27
销售费用 62,451,343.63 - 70,204,766.55
67,218,445.32 6,979,994.10 74,764,446.69 11,147,191.81
管理费用
财务费用 34,136,032.97 8,749,732.28 28,591,702.32 9,055,133.55
资产减值损失 1,172,421.96 - 28,130,045.83 27,505,070.01
加：公允价值变动收益（损失以"-敽盘盍校◇ - -
投资收益（损失以"-敽盘盍校◇ 4,534,757.44 - 37,169,432.12 37,202,608.56
其中：对联营企业和合营企业的投资收益 - -
二、营业利润（亏损以"-敽盘盍校◇ 46,110,357.86 (15,668,584.37) 20,903,663.12 (10,504,786.81)
5,692,070.18 12,288.64
加：营业外收入 6,851,049.62 811,915.60
减：营业外支出 827,166.51 - 668,254.04
其中：非流动资产处置损失 - -
三、利润总额（亏损以"-敽盘盍校◇ 52,134,240.97 (14,856,668.77) 25,927,479.26 (10,492,498.17)
减：所得税费用 7,192,954.38 3,566,065.11 20,884,512.93 19,007,610.83
44,941,286.59 5,042,966.33
四、净利润（亏损总额以"-敽盘盍校◇ (18,422,733.88) (29,500,109.00)
441,219.08
归属于母公司所有者的净利润 30,642,880.59
4,601,747.25
少数股东损益 14,298,406.00
五、每股收益
0.05 0.001
（一）基本每股收益
0.05 0.001
（二）稀释每股收益
公司法定代表人：张思民 主管会计工作负责人： 沈大凯 会计机构负责人： 任以俊
现 金 流 量 表
2007年1-6月
编制单位：深圳市海王生物工程股份有限公司 单位：人民币元
本期累计数 上年同期数
项 目 注释
合并数 公司数 合并数 公司数
一、经营活动产生的现金流量：
销售商品、提供劳务收到的现金 1,212,388,684.91 - 1,475,730,342.96
收到的税费返还 - -
收到的其他与经营活动有关的现金 515,821,095.48 271,322,665.81 479,739,005.54 99,557,983.04
经营活动现金流入小计 1,728,209,780.39 271,322,665.81 1,955,469,348.50 99,557,983.04
购买商品、接受劳务支付的现金 1,100,522,453.63 - 1,411,599,068.38
支付给职工以及为职工支付的现金 48,971,416.24 2,095,768.17 53,151,015.76 1,384,227.07
支付的各项税费 35,990,407.30 294,371.45 28,660,959.38 237,667.64
支付的其它已经营活动有关现金 530,648,065.65 278,762,178.51 454,038,984.68 10,471,857.25
经营活动现金流出小计 1,716,132,342.82 281,152,318.13 1,947,450,028.20 12,093,751.96
经营活动产生的现金流量净额 12,077,437.57 (9,829,652.32) 8,019,320.30 87,464,231.08
二、投资活动产生的现金流量：
收回投资收到的现金 25,671,656.68 25,671,656.68 168,200,000.00 63,000,000.00
取得投资收益收到的现金 459,307.28 - 19,458.29
处置固定资产、无形资产和其他长期资产收回
的现金净额 21,606,712.64 - 14,123,300.00
处置子公司及其他营业单位收到的现金净额 - -
收到的其他与投资有关的现金 - - 1,989.05
投资活动现金流入小计 47,737,676.60 25,671,656.68 182,344,747.34 63,000,000.00
购建固定资产，无形资产和其他长期资产支付
的现金 63,888,643.16 - 82,210,793.62
投资支付的现金 - - 20,000,000.00
取得子公司及其他营业单位支付现金净额 - -
支付其他与投资活动有关的现金 - - 12,900.00
投资活动现金流出小计 63,888,643.16 - 82,223,693.62 20,000,000.00
投资活动产生的现金流量净额 (16,150,966.56) 25,671,656.68 100,121,053.72 43,000,000.00
三、筹资活动有关的现金流量：
吸收投资收到的现金 - -
借款收到的现金 1,292,000,000.00 300,000,000.00 1,544,600,000.00 400,000,000.00
收到其他与筹资活动有关的现金 617,072,660.45 - 931,164,929.14 88,856,100.00
筹资活动现金流入小计 1,909,072,660.45 300,000,000.00 2,475,764,929.14 488,856,100.00
偿还债务所支付的现金 1,295,275,292.49 300,000,000.00 1,686,110,000.00 515,000,000.00
分配股利,利润或偿付利息支付的现金 40,473,263.24 9,891,631.51 34,458,006.54 11,317,974.61
支付其他与筹资活动有关的现金 551,548,081.75 - 922,944,293.00 90,005,000.00
筹资活动现金流出小计 1,887,296,637.48 309,891,631.51 2,643,512,299.54 616,322,974.61
筹资活动产生的现流量净额 21,776,022.97 (9,891,631.51) (167,747,370.40) (127,466,874.61)
四、汇率变动对现金及现金等价物的影响 -
五、现金及现金等价物净增加额 17,702,493.98 5,950,372.85 (59,606,996.38) 2,997,356.47
加：期初现金及现金等价物余额 197,051,799.61 41,099,064.00 329,331,461.65 1,492,052.44
六、期末现金及现金等价物余额 214,754,293.59 47,049,436.85 269,724,465.27 4,489,408.91
公司法定代表人：张思民 主管会计工作负责人：沈大凯 会计机构负责人：任以俊
现 金 流 量 表（附表）
2007年1-6月
编制单位：深圳市海王生物工程股份有限公司 单位：人民币元
本期累计数 上年同期数
补充资料 注释
合并数 公司数 合并数 公司数
1、将净利润调节为经营活动的现金流量：
净利润 30,642,880.59 (18,422,733.88) 441,219.08 (29,500,109.00)
加：资产减值准备 1,172,421.96 - 28,130,045.83 27,505,070.01
固定资产折旧 20,015,651.19 350,304.67 21,650,991.76 477,284.34
无形资产摊销 4,114,723.37 277,927.02 3,443,906.98 -
长期待摊费用摊销 161,645.34 - 810,356.24 -
处置固定资产、无形资产和其他长期资产的
损失（收益以"-敽盘盍校◇ 24,633.06 - (990,101.75) -
固定资产报废损失（收益以"-敽盘盍校◇ 4,000.00 - 69,847.18 -
公允价值变动损失（收益以"-敽盘盍校◇ - - - -
财务费用（收益以"-敽盘盍校◇ 34,136,032.97 10,971,326.51 28,591,702.32 9,055,133.55
投资损失（收益以"-敽盘盍校◇ (35,809.66) - (37,169,432.12) (37,202,608.56)
递延所得税资产减少（增加以"-敽盘盍校◇ 4,293,685.23 3,566,065.11 19,039,006.30 19,007,610.83
递延所得税负债增加（减少以"-敽盘盍校◇ - - - -
存货的减少（增加以"-敽盘盍校◇ 26,412,743.95 - 38,231,490.99 -
待摊费用减少（增加以"-敽盘盍校◇ (286,257.60) - (471,272.43) -
预提费用增加（减少以"-敽盘盍校◇ (3,277,948.36) - (19,501,456.92) -
经营性应收项目的减少（增加以"-敽盘◇
列） 230,485,475.53 39,246,529.30 2,756,944.81 66,237,156.18
经营性应付项目的增加（减少以"-敽盘◇
(335,786,440.00) (45,819,071.05) (81,615,675.22) 31,884,693.73
列）
其他 - - 4,601,747.25 -
经营活动产生的现金流量净额 12,077,437.57 (9,829,652.32) 8,019,320.30 87,464,231.08
2、不涉及现金收支的重大投资和筹资活动：
债务转为资本 - - - -
一年内到期的可转换债券 - - -
融资租入固定资产 - - - -
3、现金及现金等价物净变动情况：
现金的期末余额 214,754,293.59 47,049,436.85 269,748,823.78 4,489,408.91
减：现金的期初余额 197,051,799.61 41,099,064.00 329,355,820.16 1,492,052.44
加：现金等价物的期末余额 -
减：现金等价物的期初余额 - - - -
现金及现金等价物净增加额 17,702,493.98 5,950,372.85 (59,606,996.38) 2,997,356.47
公司法定代表人：张思民 主管会计工作负责人：沈大凯 会计机构负责人：任以俊
合并所有者权益变动表
2007年1-6月
编制单位:深圳市海王生物工程股份有限公司 单位：人民币元
本期金额
归属于母公司所有者权益
项目
少数股东权益所有者权益合计
实收资本 资本公积 减：库存股 盈余公积 未分配利润 其他
一、上年年末余额 475,008,000.00 1,127,202,193.37 - 22,876,314.86 (892,537,541.23) (16,222,423.12) 152,432,879.40 868,759,423.28
加：会计政策变更 (4,129,255.16) (53,385,719.60) 16,222,423.12 4,009,525.46 (37,283,026.18)
前期差错更正 - -
二、本年年初余额 475,008,000.00 1,127,202,193.37 - 18,747,059.70 (945,923,260.83) - 156,442,404.86 831,476,397.10
三、本年增减变动金额
（一）净利润 30,642,880.59 14,298,406.00 44,941,286.59
（二）直接计入所有者权益的利得和损失 - (200,000.00) - - - - - (200,000.00)
1、可供出售金融资产公允价值变动净额
2、权益法下被投资单位其他所有者权益变动
的影响
3、与计入所有者权益项目相关的所得税影响
4、其他 (200,000.00) (200,000.00)
上述（一）和（二）小计 - (200,000.00) - - 30,642,880.59 - 14,298,406.00 44,741,286.59
（三）所有者投入和减少资本 - - - - - - - -
1、所有者投入资本
2、股份支付计入所有者权益的金额
3、其他
（四）利润分配 - - - - - - - -
1、提取盈余公积
2、对所有者（或股东）的分配
3、其他
（五）所有者权益内部结转
1、资本公积转增资本 142,502,400.00 (142,502,400.00) -
2、盈余公积转增资本
3、盈余公积弥补亏损
4、其他
617,510,400.00 984,499,793.37 - 18,747,059.70 (915,280,380.24) - 170,740,810.86 876,217,683.69
四、本年年末余额
上年同期金额
项目 归属于母公司所有者权益
少数股东权益 所有者权益合计
实收资本 资本公积 减：库存股 盈余公积 未分配利润 其他
一、上年年末余额 332,700,000.00 1,271,552,570.18 22,876,314.86 (935,007,790.11) (2,795,469.29) 115,932,055.69 805,257,681.33
加：会计政策变更 -
前期差错更正 -
二、本年年初余额 332,700,000.00 1,271,552,570.18 - 22,876,314.86 (935,007,790.11) (2,795,469.29) 115,932,055.69 805,257,681.33
三、本年增减变动金额
（一）净利润 441,219.08 4,601,747.24 5,042,966.32
（二）直接计入所有者权益的利得和损失 - (360,000.00) - - - (360,000.00)
1、可供出售金融资产公允价值变动净额
2、权益法下被投资单位其他所有者权益变动
的影响
3、与计入所有者权益项目相关的所得税影响
4、其他 (360,000.00) (360,000.00)
上述（一）和（二）小计 - (360,000.00) - - 441,219.08 - 4,601,747.24 4,682,966.32
（三）所有者投入和减少资本 - - - - - - - -
1、所有者投入资本
2、股份支付计入所有者权益的金额
3、其他
（四）利润分配 - - - - - - - -
1、提取盈余公积
2、对所有者（或股东）的分配
3、其他
（五）所有者权益内部结转
1、资本公积转增资本 142,308,000.00 (142,308,000.00)
2、盈余公积转增资本
3、盈余公积弥补亏损
4、其他
四、本年年末余额 475,008,000.00 1,128,884,570.18 - 22,876,314.86 (934,566,571.03) (2,795,469.29) 120,533,802.93 809,940,647.65
母公司所有者权益变动表
2007年1-6月
编制单位:深圳市海王生物工程股份有限公司
本期金额
项目
实收资本 资本公积 减：库存股 盈余公积 未分配利润 所有者权益合计
一、上年年末余额 475,008,000.00 1,127,202,193.37 - 22,876,314.86 (890,187,196.99) 734,899,311.24
加：会计政策变更 (7,888,706.91) (70,998,362.18) (78,887,069.09)
前期差错更正 -
二、本年年初余额 475,008,000.00 1,127,202,193.37 - 14,987,607.95 (961,185,559.17) 656,012,242.15
三、本年增减变动金额
（一）净利润 (18,422,733.88) (18,422,733.88)
（二）直接计入所有者权益的利得和损失 - (200,000.00) - - - (200,000.00)
1、可供出售金融资产公允价值变动净额 -
2、权益法下被投资单位其他所有者权益变动的影响 -
3、与计入所有者权益项目相关的所得税影响 -
4、其他 (200,000.00) (200,000.00)
上述（一）和（二）小计 - (200,000.00) - - (18,422,733.88) (18,622,733.88)
（三）所有者投入和减少资本 - - - - - -
1、所有者投入资本 -
2、股份支付计入所有者权益的金额 -
3、其他 -
（四）利润分配 - - - - - -
1、提取盈余公积 -
2、对所有者（或股东）的分配 -
3、其他 -
（五）所有者权益内部结转
1、资本公积转增资本 142,502,400.00 (142,502,400.00) -
2、盈余公积转增资本 -
3、盈余公积弥补亏损 -
4、其他 -
四、本年年末余额 617,510,400.00 984,499,793.37 - 14,987,607.95 (979,608,293.05) 637,389,508.27
上年同期金额
项目
实收资本 资本公积 减：库存股 盈余公积 未分配利润 所有者权益合计
一、上年年末余额 332,700,000.00 1,271,552,570.18 22,876,314.86 (923,969,800.00) 703,159,085.04
加：会计政策变更 -
前期差错更正 -
二、本年年初余额 332,700,000.00 1,271,552,570.18 22,876,314.86 (923,969,800.00) 703,159,085.04
三、本年增减变动金额
（一）净利润 (29,500,109.00) (29,500,109.00)
（二）直接计入所有者权益的利得和损失 - (360,000.00) - - (360,000.00)
1、可供出售金融资产公允价值变动净额 -
2、权益法下被投资单位其他所有者权益变动的影响 -
3、与计入所有者权益项目相关的所得税影响 -
4、其他 (360,000.00) (360,000.00)
上述（一）和（二）小计 - (360,000.00) - (29,500,109.00) (29,860,109.00)
（三）所有者投入和减少资本 - - - - -
1、所有者投入资本 -
2、股份支付计入所有者权益的金额 -
3、其他 -
（四）利润分配 - - - - -
1、提取盈余公积 -
2、对所有者（或股东）的分配 -
3、其他 -
（五）所有者权益内部结转
1、资本公积转增资本 142,308,000.00 (142,308,000.00) -
2、盈余公积转增资本 -
3、盈余公积弥补亏损 -
4、其他 -
四、本年年末余额 475,008,000.00 1,128,884,570.18 22,876,314.86 (953,469,909.00) 673,298,976.04
深圳市海王生物工程股份有限公司
会计报表附注
2007年半年度报告 除特别说明，以人民币元表示
附注一、公司简介
本公司前身为深圳蛇口海王生物工程有限公司，1992年12月13日经深圳市南山区人民政府以深南府复（1992）118号文批准成立。1996年7月25日经深圳市证券监督管理办公室以深证办复（1996）68号文批准，进行公众股份公司改组。1997年4月16日，经深圳市工商局核准拟募集设立的股份公司名称为深圳市海王生物工程股份有限公司，股本为5,730万元。1998年8月4日，中国证券监督管理委员会以证监发字[1998]214号文批准本公司向社会公众发行人民币普通股1,910万股，并于1998年12月18日在深圳证券交易所挂牌交易。2000年经中国证券监督管理委员会证监发字[2000]214号文件批准，增发普通股A股6,900万股，增资后本公司注册资本变更为人民币22,180万元。2001年度本公司股东大会决议通过以2001年底股份总数22,180万股为基数，用资本公积向全体股东每10股转增股本5股，共计转增股本11,090万股，转增后注册资本变更为人民币33,270万元。2006年本公司完成股权分置改革方案，以本公司现有流通股股本16,080万股为基数，用资本公积金向全体流通股股东转增股本，流通股股东获得每10股转增8.85股的股份，股权分置改革方案实施后本公司总股本增至47,500.8万股。2007年6月召开2006年股东大会决议通过以2006年股份总数47,500.8万股为基数,以资本公积向全体股东每10股转增3股,共计转增股本14,250.24万股,每股面值1元，转增后公司总股本为61,751.04万股。
本公司属生物制药行业，主要经营业务包括：生产经营生物化学原料、制品、试剂及其他相关的制品（以上不含专营、专控、专卖商品）、中成药等；批发中成药、化学原料药、化学药制剂、生化药品、一二三类医药器械产品；自营进出口业务（按深贸管登字第70号文规定执行）。
本公司主要产品为博宁、唑来膦酸、奥沙利铂、银可络、银得菲、泰瑞宁、阿昔洛韦片、抒瑞、洛沃克、格列齐特、吡格列酮、干扰素、白介素、亚单位流感疫苗、葡萄糖注射液、复方氨基酸注射液、复方甘草片（合剂）、小儿止咳糖浆、新福菌素针、鼻渊胶囊、胜红清热胶囊、苋菜黄连素胶囊、海菊颗粒、海王金樽、海王牛初乳等。
附注二、主要会计政策、会计估计和合并会计报表的编制方法
1.会计制度
执行中华人民共和国财政部颁布的企业会计准则、《企业会计制度》及其有关补充规定。
2.会计年度
以公历1月1日至12月31日为一个会计年度。
3.记账本位币
以人民币为记账本位币。
4.记账基础和计价原则
会计核算以权责发生制为记账基础，资产以历史成本为计价原则，应收账款、其他应收款、短期投资、存货、长期投资、固定资产、在建工程和无形资产按账面余额减计提的资产减值准备后的净额确定为账面价值。
5.外币业务核算方法
会计年度内涉及的外币经营业务，按业务实际发生日市场汇价折合为人民币记账，期末对货币性项目按期末的市场汇率进行调整，所产生的汇兑损益列入当年损益。
6.外币财务报表的折算方法
本公司的外币财务报表资产、负债类项目按合并会计报表决算日的市场汇率折算为人民币，所有者权益类项目除“未分配利润”项目外，均按照发生时的市场汇率折算为人民币，“未分配利润”项目以折算后利润分配表中该项目的金额填列，利润表和利润分配表中所有反映发生额的项目按照当期平均汇率折算，外币报表折算差额在资产负债表中“未分配利润”科目下设“外币会计报表折算差额”科目单独列示。
7.现金等价物的确定标准
本公司的现金是指库存现金及可以随时用于支付的银行存款；现金等价物是指持有的期限短、流动性强、易于转换为已知金额现金、价值变动风险很小的投资。
8、金融资产和金融负债的核算方法
（1）金融资产和金融负债的分类
金融资产包括交易性金融资产、指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产、持有至到期投资、货款、应收款项、可供出售金融资产等。金融负债包括交易性金融负债、指定以公允价值计量且变动计入当期的金融负债。
（2）金融工具确认依据和计量方法
① 当本公司成为金融工具合同的一方时，确认一项金融资产或金融负债。当收取该金融资产现金流量的合同权利终止、金融资产已转移且符合规定的终止确认条件的金融资产应当确认终止。当金融负债的现时义务全部或部份已解除的，终止确认该金融负债或其中的一部份。
② 本公司初始确认的金融资产或金融负债，按照公允价值计量。对于以公允价值计量且变动计入当期损益的金融资产或金融负债，相关交易费用直接计入当期损益；对于其他类别的金融资产或金融负债，相关交易费用计入初始确认金额。
③ 本公司按照公允价值对金融资产进行后续计量，且不扣除将来处置该金融资产时可能发生的交易费用。但是，下列情况除外：
a、持有至到期投资和应收款项，采用实际利率法，按摊余成本计量；
b、在活跃市场中没有报价且其公允价值不能可靠计量的权益工具投资，以及与该项权益工具挂沟并须通过交付该权益工具结算的衍生金融资产，按成本计量；
c、对因持有意图或能力发生改变，或公允价值不再能够可靠计量等情况，使金融资产不再适合按照公允价值计量时，公司改按成本计量，该成本为重分类日该金融资产的公允价值。
④ 本公司采用实际利率法，按摊余成本对负债进行后续计量，但下列情况除外：
a、以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债，按照公允价值计量，且不扣除将来结清金融负债时可能发生的交易费用；
b、因持有意图或能力发生改变，或公允价值不再能够可靠计量等情况，金融负债不再适合按照公允价值计量时，公司改按成本计量，该成本为重分类日该金融负债的公允价值；
c、与在活跃的市场中没有报价、公允价值不能可靠计量的权益工具挂沟并须通过交付该权益工具结算的衍生金融负债，按照成本计量；
d、不属于指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债的财务预算担保合同，或没有指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益并将以低于市场利率贷款的贷款承诺，应当在初始确认后按照下列两项金额之中较高者进行后续计量；
ⅰ、按照或有事项准则确定的金额；
ⅱ、初始确认金额扣除按照收入确认准则确定的累计摊销后的余额。
（1） 金融资产和金融负债的公允价值的确定
存在活跃市场的金融资产或金融负债，以活跃市场的报价确定其公允价值，活跃市场中的报价是指易于定期从交易所、经纪商、行业协会、定价服务机构等获得的价格，且代表了在公平交易中实际发生的市场交易价格；不存在活跃市场的金融资产或金融负债，采用估值技术确定其公允价值。估值技术包括参考熟悉情况并自愿交易的各方最近进行的市场中使用的价格、参照实质上相同的其他金融资产或金融负债的当前公允价格、现金流量折现法或期权定价模型等。
（2） 金融资产的减值准备
期末，本公司对以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产以外的金融资产的账面价值进行检查，有客观证据表明该金融资产发生减值的，计提减值准备。计提减值准备时，对单项金额较大的进行单独减值测试；对于金额不重大的，在具有类似信用风险特征的金融资产组合中先进行减值测试。
9、金融资产转移的确认与计量
（1）金融资产的确认：企业下列情况下将金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬转移给转入方时，确认金融资产的转移，终止确认该金融资产。
① 企业以不附追索权方式出售金融资产；
② 金融资产部份转移的计量：金融资产部份转移，应将所转移金融资产整体原账面价值，在终止确认部分和未终止确认部分之间，按照各自的相对公允价值进行分摊，并按终止部份的账面价值与终止确认部分收到的对价和原直接计入所有者权益的公允价值变动累计额中对应终止确认部分的金额的差额计入当期损益。原直接计入所有者权益的公允价值变动累计额中对应终止确认部分的金额，应当按照金融资产终止确认部分和未终止确认部分的相对公允价值，对该累计额进行了分摊后确定。
10、坏账核算方法
（1）坏账确认标准：
①债务人破产或死亡,以其破产财产或者遗产清偿后，仍然不能收回；
②债务人逾期未履行偿债义务超过三年且有明显特征表明无法收回的应收款项。
（2）坏账损失核算方法
坏账损失采用备抵法核算。
（3）坏账准备
本公司坏账准备采用备抵法核算，根据年末应收账款与其他应收款余额之和按账龄分析法提取坏账准备，具体比例为：账龄在一年以内不提取，一年至二年提取10%，二年至三年提取20%，三年以上提取100%。在此基础上，对个别债务单位财务状况较差、现金流量严重不足等的，在逐个分析其可收回性的基础上，计提特别准备。
11.存货核算方法
存货主要包括：原材料、在产品、产成品、包装物、低值易耗品等；
存货盘存制度采用永续盘存法；
各类存货的购入与入库按实际成本计价。购入的存货按买价加运输费、装卸费、保险费、包装费、仓储费等费用，运输途中的合理损耗，入库前的挑选整理费用和按规定应计入成本的税金及其他费用作为实际成本；各类存货的发出按移动加权平均法计价；低值易耗品领用按一次摊销法摊销；
期末，在对存货进行全面盘点的基础上，对存货全部或部分陈旧过时或销售价格低于成本等原因，预计其成本不可收回的部分，提取存货跌价准备。提取时按单个存货项目的成本高于其可变现净值的差额确定。
12.长期投资核算方法
（1）初始计量
企业合并形成的长期股权投资，按照下列规定确定期初始投资成本；
① 同一控制下的企业合并，在合并日按照取得被合并方所有者权益账面价值的份额作为长期股权投资的初始投资成本。长期股权投资初始投资成本与支付的对价之间的差额调整资本公积；资本公积不足冲减的调整留存收益。
② 非同一控制下的企业合并，合并成本为购买方在购买日取得对被购买方的控制权而付出的资产、发生或承担的负债以及发行的权益证券的公允价值；如果是通过多次交换交易分步实现的企业合并，合并成本为每一单项交易成本之和；购买方为进行企业合并而发生的各项直接相关费用计入企业合并成本；在合并合同为每一单项交易成本之和；购买方为进行企业合并而发生的各项直接相关费用计入企业合并成本；在合并合同或协议中对可能影响合并成本的未来事项作出约定的，如果在购买日估计未来事项很可能发生并且对合并成本的影响金额能够可靠计量的，购买方应当将其计入合并成本。除企业合并形成的长期股权投资以外，其他方式取得的长期股权投资，应当按照下列规定确定其初始投资成本：
a、以支付现金取得的长期股权投资，按照实际支付的购买价款作为初始投资成本；初始投资成本包括与取得长期股权投资直接相关的费用、税金及其他必要支出；实际支付的价款中包含的已宣告但尚未领取的现金股利，作为应收项目单独核算；
b、以发行权益性证券取得的长期股权投资，按照发行权益性证券的公允价值作为初始投资成本；
c、投资者投入的长期股权投资，按照投资合同或协议约定的价值作为初始投资成本，但合同或协议约定价值不公允的除外；
d、通过非货币性资产交换取得的长期股权投资，如果该交换具有商业实质且换入资产或换出资产的公允价值能够可靠计量，其长期股权投资成本以换出资产的公允价值计量；如果该交换不具有商业实质且换入资产或换出资产的公允价值不能可靠计量，则长期股权投资成本以换出资产的账面价值计量。
e、通过债务重组取得的长期股权投资，将放弃债权而享有的股份的公允价值确认为对债务的投资，重组债权的账面余额与长期股权投资的公允价值之间的差额，记入当期损益；债权人已计提坏账准备的，先将该差额冲减减值准备，不足冲减的部分，计入当期损益。
（2）后续计量
① 对子公司的投资采用成本法进行核算，编制合并财务报表时按照权益法进行调整。
② 如果对被投资单位不具有共同控制或重大影响，并且在活跃市场中没能报价公允价值不能可靠计量的长期股权投资，采用成本法核算。
③ 对被投资单位具有共同控制或重大影响的长期股权投资，采用权益法核算。
（3）投资收益的确认
① 采用成本法核算的单位，在被投资单位宣告分派利润或现金股得时，确认投资收益。
② 采用权益法核算的单位，中期期末或年度终了，按分享或分担的被投资单位实现的净利润或发生的净亏损的份额，确认投资损益。
③ 处置股权投资时，将股权投资的帐面价值与实际取得的价款的差额，作为当期投资的损益。采用权益法核算的长期股权投资，因被投资单位除净损益以外的所有者权益的其他变动而计入所有者权益的，处置该项投资时应将原计入所胡者权益的部分按相应比例转入当期损益。长期股权投资减值准备的计提见资产减值相关会计政策。减值损失一经确认，在以后会计期间不得转回。
13.固定资产计价及折旧政策
（1）固定资产标准
固定资产是指使用期限超过1年的房屋、建筑物、机器、机械、运输工具以及其他与生产、经营有关的设备、器具、工具等。不属于生产经营主要设备的物品，单位价值在2000元以上，并且使用年限超过2年的，亦作为固定资产。
（2）固定资产计价
固定资产在取得时，按取得时的成本入账。取得时的成本包括买价、进口关税、运输和保险等相关费用以及为使固定资产达到预定可使用状态前所必要的支出。
（3）折旧方法
固定资产折旧采用直线法平均计算，并按各类固定资产的原值和估计的使用年限扣除残值（原值的5%）确定其折旧率，年分类折旧率如下：
资产类别 使用年限 年折旧率
房屋建筑物 30年 3.17%
机器设备 10年 9.50%
运输工具 5年 19%
其他设备 5-10年 9.5%-19%
（4）固定资产减值准备
期末，对固定资产逐项进行检查，如果由于技术陈旧、损坏、长期闲置等原因，导致其可收回金额低于期末账面价值的，则对可收回金额低于其账面价值的部分按单项项目计提固定资产减值准备。
存在下列情况之一时，按照该项固定资产的账面价值全额计提固定资产减值准备：
① 长期闲置不用，在可预见的未来不会再使用，且已无转让价值的固定资产；
② 由于技术进步等原因，已不可使用的固定资产；
③ 虽然固定资产尚可使用，但使用后产生大量不合格品的固定资产；
④ 已遭毁损，以致于不再具有使用价值和转让价值的固定资产；
⑤ 其他实质上已经不能再给企业带来经济利益的固定资产。
14.在建工程核算方法
（1）在建工程核算指为建造或修理固定资产而进行的各项建筑和安装工程，包括固定资产新建工程、改扩建工程、大修理工程等发生的实际支出。
（2）为购建固定资产发生的借款费用（包括借款利息、折价或溢价的摊销和辅助费用以及汇兑差额等），在所购建固定资产达到预定可使用状态之前发生的，计入在建工程成本。
（3）公司以所购建固定资产达到预定可使用状态之时作为确认固定资产的时点。
（4）在建工程减值准备
期末对在建工程进行全面检查,若在建工程长期停建并且预计在未来3年内不会重新开工，所建项目在性能上、技术上已经落后并且所带来的经济利益具有很大的不确定性，或其他足以证明在建工程已经发生减值的，计提减值准备。按可收回金额低于账面价值的差额提取在建工程减值准备。
15.借款费用的会计处理方法
（1）借款费用包括因借款而发生的利息、折价或溢价的摊销和辅助费用，以及因外币借款而发生的汇兑差额。因专门借款而发生的利息、折价或溢价的摊销和汇兑差额，在同时具备下列三个条件时，开始资本化：
①资产支出已经发生；
②借款费用已经发生；
③为使资产达到预定可使用状态或者可销售状态所必要的购建或者生产活动已经开始。
其他的借款利息，折价或溢价的摊销和汇兑差额，在发生当期确认为费用。
（2）资本化金额的确定
至当期末止购建固定资产资本化利息的资本化金额，等于累计支出加权平均数乘以资本化率。资本化率按以下原则确定：
①为购建固定资产只借入一笔专门借款的，资本化率为该项借款的利率；
②为购入固定资产借入一笔以上的专门借款的，资本化率为这些借款的加权平均利率。
（3）暂停资本化
若固定资产的购建活动发生非正常中断，并且中断时间连续超过3个月，则暂停借款费用的资本化，将其确认为当期费用，直至资产的购建活动重新开始。
（4）停止资本化
当所购建的固定资产达到预定可使用状态时，停止其借款费用的资本化，以后发生的借款费用于发生当期确认为费用。
16.无形资产
（1）无形资产的计价
无形资产按取得时的实际成本计量。购入的无形资产，按实际支付的价款作为实际成本；投资者投入的无形资产，按投资各方确认的价值作为实际成本；接受债务人以非现金资产抵偿债务方式取得的无形资产，或以应收债权换入无形资产的，按应收债权的账面价值加上应支付的相关税费作为实际成本；以非货币性交易换入的无形资产，按换出资产的账面价值加上应支付的相关税费作为实际成本；接受捐赠的无形资产，若捐赠方提供了有关凭据的，按凭据上标明的金额加上应支付的相关税费作为实际成本，若捐赠方未提供有关凭据的，同类或类似无形资产存在活跃市场的，按同类或类似无形资产的市场价格估计的金额加上应支付的相关税费作为实际成本，否则按接受捐赠的无形资产的预计未来现金流量现值作为实际成本；企业合并中取得无形资产，在非同一控制下的企业合并中，购买方取是的无形资产应以其在购买日的公允价值计量；自行开发的研发项目，可分为研究阶段和开发阶段，开发阶段的无形资产以开发该无形资产时耗费的材料、劳务成本、注册费、在开发该无形资产过程中使用的其他专利楷和特许权的摊销以及按规定资本化利息支出，以及为使该无形资产达到预定用途前发生的其他费用；购入的土地使用权，或以支付土地出让金方式取得的土地使用权按实际支付的价款作为实际成本，待该项土地开发时再将其账面价值转入相关在建工程；商誉按购买价与购入企业购买时点的净资产的差额入账。
（2）无形资产的摊销
各类无形资产摊销期限如下：
无形资产类别 摊销年限
土地使用权 20-70年
商誉 10年
银可络权益 11年
专有技术 10年
（3）无形资产减值准备
期末检查各项无形资产预计给本公司带来未来经济利益的能力，按预计可收回金额低于其账面价值的差额提取无形资产减值准备。
17.长期待摊费用和其他资产核算方法
长期待摊费用的摊销方法为直线法，长期待摊费用的摊销期为3-5年。属于筹建期间发生的费用先在长期待摊费用归集，待企业开始生产经营当月起一次计入开始生产经营当月的损益。
18、应付职工薪酬
职工薪酬，是指公司为获得职工提供的服务而给予各种形式的报酬以及其他相关支出。职工薪酬包括职工工资、奖金、津贴和补贴、职工福利费、医疗保险费、养老保险费、失业保险费、工伤保险费和生育保险费等社会保险费、住房公积金、工会经费和职工教育经费、非货币性福利、解除劳动关系给予的补偿金等。公司在职工为其提供服务的会计期间，将应付的职工薪酬确认为负债，除因解除劳动关系外，根据职工提供服务的受益对象，计入相关费用或资产。本公司按当地政府规定参加由政府机构设立的职工社会保障体系，一般包括养老及医疗保险、住房公积金及其他社会保障。除此之外，本公司并无其他重大职工福利承诺。根据有关规定，保险费及公积金一般按工资总额的一定比例且在不超过规定上限的基础上提取并向劳动和社会保障机构缴纳，相应的支出计入当期生产成本或费用。
19.预计负债
（1）确认原则：当与对外担保、商业承兑汇票贴现、未决诉讼或仲裁、产品质量保证等或有事项相关的业务，同时符合以下条件时，本公司将其确认为负债：
①该义务是本公司承担的现时义务；
②该义务的履行很可能导致经济利益流出企业；
③该义务的金额能够可靠地计量。
（2）计量方法：按清偿该或有事项所需支出的最佳估计数计量。
20.收入确认原则
按以下原则确认营业收入实现，并按已实现的收入记账，计入当期损益：
（1）产品销售。产品销售收入，在下列条件均能满足时予以确认：
①已将商品所有权上的主要风险和报酬转移给购货方；
②既没有保留通常与所有权相联系的继续管理权，也没有对已售出的商品实施控制；
③与交易相关的经济利益能够流入企业；
④相关的收入和成本能够可靠的计量。
（2）提供劳务。对外提供劳务，其收入按以下方法确认：
①提供的劳务在同一会计年度内开始并完成的，在劳务已经提供、收到价款或取得收取价款的证据时确认劳务收入；
②如果劳务的开始和完成分属不同的会计年度，在提供劳务交易的结果能够可靠估计的情况下，在资产负债表日按完工百分比法确认相关的劳务收入；
③在提供劳务交易的结果不能可靠估计的情况下，在资产负债表日对收入按以下情况分别确认和计量：
a、如果已经发生的劳务成本预计能够得到补偿，则按已经发生的劳务成本金额确认收入，并按相同金额结转成本；
b、如果已经发生的劳务成本预计不能全部得到补偿，则按能够得到补偿的劳务成本金额确认收入，并按已经发生的劳务成本作为当期费用。确认收入金额小于已经发生的劳务成本的差额，作为损失；
c、如果已经发生的劳务成本预计全部不能得到补偿，则按已经发生的劳务成本作为当期费用，不确认收入。
21、政府补助
政府补助，是指企业从政府无偿取得货币资产或非货币性资产，但不包括政府作为企业所有都投入的资本。政府补助分为与资产相关的政府补助和与收益相关的政府补助。与资产相关的政府补助，应当确认为递延收益，并在相关资产使用寿命内平均分配，计入当期损益。但是，按照名义金额计量的政府补助，直接计入当期损益。与收益相关的政府补助，如果用于补偿企业以后期间的相关费用或损失的，确认为递延收益，并在确认相关费用的期间，计入当期损益；如果用于补偿企业已发生的相关费用或损失的，直接计入当期损益。已确认的政府补助需要返还的，如果存在相关递延收益的，冲减相关递延收益账的余额，超出部分计入当期损益；如果不存在相关递延收益的，直接计入当期损益。
22、资产减值
资产减值，是指资产的可收回金额低于其账面价值。企业应当在资产负债表日判断资产是否存在可能发生减值的迹象。当资产存在减值迹象时，估计其可收回金额，资产的可收回金额低于其账面价值的，将资产的账面价值减计至可收回金额，减计的金额确认为资产减值损失，计入当期损益，同时计提相应的资产减值准备。
商誉和使用寿命不确定的无形资产，无论是否存在减值迹象，每年都应当进行减值测试。商誉结合与其相关的资产组或者资产组合进行减值测试。长期股权投资、固定资产、在建工程、无形资产等资产减值准备的计提依据、确定方法：
（1）本公司在资产负债表日判断长期股权投资、固定资产、在建工程、无形资产等资产是否存在可能发生减值的迹象。存在下列迹象的，表明资产可能发生了减值：
①资产的市价当期大幅下跌，其跌幅明显高于因时间的推移或者正常使用而预计的下跌；
②企业经营所处的经济、技术或者法律等环境以及资产所处的市场在当期或者将在近期发生重大变化，从而对企业产生不利影响；
③市场利率或者其他市场投资报酬率在当期提高，从而影响企业计算资产预计未来现金流量现值的折现率，导致资产可收回金额大幅度降低；
④有证据表明资产已经陈旧过时或者计划提前处置；
⑤资产已经或者将被闲置、终止使用或者计划提前处置；
⑥企业内部报告的证据表明资产的经济绩效已经低于或者将低于预期，如资产所创造的净现金流量或者实现的营业利润（或者亏损）远远低于（或者高于）预计金额等；
⑦其他表明资产可能已经发生减值的迹象。
（2）资产存在减值迹象的，估计其可收回金额。可收回金额应当根据资产的公允价值减去处置费用后净额与资产预计未来现金流量的现值两者之间较高者确定。资产的公允价值减去处置费用后净额与资产预计未来现金流量的现值，只要有一项超过了资产的账面价值，就表明资产没有发生减值，不需要再估计另一项金额。资产的公允价值减去处置费用后净额，根据公平交易中销售协议价格减去可直接归属于该资产处置费用的金额确定。不存在销售协议但存在资产活跃市场的，按照该资产的市场价格减去处置费用后金额确定。资产的市场价格通常应当根据资产的买方出价确定。在不存在销售协议和资产活跃市场的情况下，当以可获得的最佳信息为基础，估计资产的公允价值减去处置费用后的净额，该净额可以参考同行业类似资产的最近交易价格或者进行估计。按照上述规定仍然无法可靠估计资产的公允价值减去处置费用后的净额的，以该资产预计未来现金流量的现值作为其可收回金额。资产预计未来现金流量的现值，按照资产在持续使用过程中和最终处置时所产生的预计未来现金流量，选择恰当的折现率对其进行折现后的金额加以确定。预计资产未来现金流量的现值，应当综合考虑资产的预计未来现金流量、使用寿命和折现率等因素。
（3）可收回金额的计量结果表明，资产的可收回金额低于其账面价值的，将资产的账面价值减记至可收回金额，减记的金额确认为资产减值损失，计入当期损益，同时计提相应的资产减值准备。资产减值损失确认后，减值资产的折旧或者摊销费用应当在未来期间作相应的调整，以使该资产在剩余使用寿命内，系统分摊调整后的资产账面价值（扣除预计残值）。资产减值损失一经确认，在以后会计期间不得转回。
（4）表明一项资产可能发生减值的，一般以单项资产为基础估计其可收回金额。难以对单项资产的可收回金额进行估计的，以该资产所属的资产组为基础确定资产组的可收回金额。在认定资产组时，以资产组产生的主要现金流入是否独立于其他资产或者资产组的现金流入为依据。同时，在认定资产组时，考虑管理层管理生产经营活动的方式和对资产的持续使用或者处置的决策方式等。
23．递延所得税资产的确认依据
（1）资产、负债的账面价值与其计税基础存在可抵扣暂时性差异的，以很可能取得用来抵扣可抵扣暂时性差异的应纳税所得额为限，确认由可抵扣暂时性差异产生的递延所得税资产。但是，同时具有下列特征的交易中因资产或负债的初始确认所产生的递延所得税资产不予确认：
①该项交易不是企业合并；
②交易发生时既不影响会计利润也不影响应纳税所得额。
（2）对与子公司、联营企业及合营企业投资相关的可抵扣暂时性差异，同时满足下列条件的，确认相应的递延所得税资产：
①暂时性差异在或预见的未来很可能转回；
②未来很可能获得用来抵扣可抵扣暂时性差异的应纳税所得额。
（3）对于能够结转以后年度的可抵扣亏损和税款抵减，以很可能获得用来抵扣亏损和税款抵减的未来应纳税所得额为限，确认相应的递延所得税资产。
（4）资产负债表日，对递延所得税资产的账面价值进行复核，如果未来期间很可能无法获得足够的应纳税所得额时，减记的金额转回。
24.所得税费用的会计处理方法
所得税费用的会计处理采用资产负债表债务法。将当期所得税和递延所得税作为所得税费用或收益计入当期损益，但不包括下列情况产生的所得税：
①企业合并；
②直接在所有者权益中确认的交易或事项。25．企业合并
同一控制下的企业合并，合并方在企业合并中取得的资产和负债，按照合并日在被合并方的账面价值计量。合并方限得的净资产账面价值与支付的合并对价账面价值（或发行股份面值总额）的差额，调整资本公积；资本公积不足冲减的，调整留存收益。合并方为进行企业合并发生的各项直接相关费用，包括为进行企业合并而支付的审计费用、评估费用、法律服务费用等，于发生时计入当期损益。合并形成母子公司关系的，母公司编制合并日的合并资产负债表、合并利润表和合并现金流量表。合并资产负债表中被合并方的各项资产、负债，按其账面价值计量。合并利润表包括参与合并各方自合并当期期初至合并日所发生的收入、费用和利润。被合并方在合并前实现的净利润，在合并利润表中单列项目反映。合并现金流量表包括参与合并各方自合并当期期初至合并日的现金流量。
非同一控制下的企业合并，购买方在购买日为取得对被购买方的控制权而付出的资产、发生或承担的负债以及发行的权益性证券的公允价值加上各项直接相关费用为合并成本。购买方在购买日对作为企业合并对价付出的资产、发生或承担的负债按照公允价值计量，公允价值与其账面价值的差额，计入当期损益。购买方对合并成本大于合并中取得的被购买方可辩认净资产公允价值份额的差额，确认为商誉。购买方合并成本小于合并中取得的被购买方可辩认净资产公允价值份额时，应对取得的被购买方各项可辩认资产、负债及或有负债的公允价值以及合并成本的计量进行复核；经复核后合并成本仍小于合并中限得的被购买方可辩认净资产公允价值份额的，其差额计入当期损益。企业合并形成母子关系的，母公司编制购买日的合并资产负债表，因企业合并取得的被购买方各项可辩认资产、负债及或有负债以公允价值列示。
26．合并会计报表的编制方法
（1）合并范围的确定原则
合并财务报表的合并范围以控制为基础予以确定，控制是指本公司能够决定被投资单位的财务和经营政策，并能据以从被投资单位的经营活动中获取利益的权力。本公司对其他单位投资占被投资单位有表决权资本总额50%（不含50%）以上，或虽不足50%但有实质控制权的，全部纳入合并范围。
（2）合并财务报表所采用的会计方法
合并财务报表系根据《企业会计准则第33号——合并财务报表》的规定，以母公司和纳入合并范围的子公司的财务报表为基础，根据其他有关资料，按照权益法调整对子公司的长期股权投资，在抵销母公司权益性资本投资与子公司所有者权益中母公司所持有的份额和公司内部之间重大交易及内部往来后编制而成。
少数股东损益，在合并利润表中净利润项目下以“少数股东收益”项目列示，母公司在报告期内因同一控制下企业合并增加的子公司，将该子公司合并当期期初至报告期末的收入、费用、利润纳入合并利润表。因非同一控制下企业合并增加的子公司，将该子公司购买日至报告期末的收入、费用、利润纳入合并利润表。
母公司在报告期内处置子公司，将该子公司期初至处置日的收入、费用、利润纳入合并利润表。
（3）子公司政策
控股子公司执行的会计政策与本公司一致。
附注三：会计政策和会计估计变更以及会计差错更正
（1）会计政策变更
2007年1月1日起，本公司执行新会计准则，根据《企业会计准则第38号---首次执行企业会计准则》和“通知”的有关规定，结合本公司的自身特点和具体情况，调整事项如下：
1、长期股权投资差额
根据《企业会计准则第38号—首次执行企业会计准则》的有关规定，本公司将同一控制下产生的股权投资差额余额105,679,303.85元进行了追溯调整，调减留存收益105,679,303.85元，分别为本公司对子公司深圳海王药业有限公司股权投资差额95,326,045.41元和三亚海王海洋生物科技有限公司的股权投资差额10,353,258.44元。
本公司将非同一控制下产生的股权投资差额余额23,896,743.67元调整其相应投资成本到商誉。
2、所得税
本公司按照现行会计准则的规定制定了相关会计政策，并据此计提了资产的各项减值准备。根据新会计准则应将资产账面价值与资产计税基础的差额计算递延所得税资产或递延所得税负债，由此应增加2007年1月1日的留存收益68,396,277.67元，其中归属于母公司的所有者权益增加64,386,752.21元、归属于少数股东的权益减少4,009,525.46元。
3、少数股东权益
根据《企业会计准则第38号—首次执行企业会计准则》和《企业会计准则第33号—合并财务报表会计准则》的有关规定，现行会计制度下的单列的少数股东权益，应当在合并资产负债表中所有者权益下以少数股东权益项目列示。因此，本公司将合并会计报表中子公司少数股东享有的权益为152,432,879.40元列入股东权益，由此增加2007年1月1日股东权益152,432,879.40元。
附注四、税项
适用主要税种包括：增值税、营业税、城市维护建设税、教育费附加、企业所得税等，各税种相关税率如下：
税项 计税基础 税率
增值税 产品销售收入 17%
营业税 应税收入 5%
城市维护建设税 已交流转税 7%、1%
教育费附加 已交流转税 3%
企业所得税率具体如下：
1．本公司本年度适用所得税税率为15%；
2．深圳市海王英特龙生物技术股份有限公司企业所得税率为15%，该公司属生产型企业，根据深圳市地方税务局南山征收分局1999年1月4日批复的深地税南减免[1999]117号减免税函，自盈利年度起享受企业所得税“免二减三”的优惠政策。根据深圳市地方税务局南山征收分局2004年8月9日批复的深地税南减免[2004]386号减免税函，本公司自2005年度起享受延长三年减半优惠政策，本年为享受优惠政策的第八年，减半征收企业所得税。本年度适用所得税税率为7.5%；
3．深圳海王药业有限公司企业所得税税率为15%；
4．深圳市海王健康科技发展有限公司所得税税率为15%，该公司属生产型企业，根据深圳市地方税务局第三检查分局深地税三函[2004]179号《关于深圳市海王健康科技发展有限公司减免企业所得税问题的复函》，同意该公司自2003年至2005年享受减半征收企业所得税的优惠政策。本年度适用所得税税率为15%；
5．深圳海王长健医药有限公司企业所得税税率为15%；
6．深圳市海王银河医药投资有限公司企业所得税税率为15%；
7．三亚海王海洋生物科技有限公司2002年被认定为海南省高新技术企业，根据海南省地方税务局琼地税发[2003]323号批复，同意企业从开始获利年度起，给予“二免六减半”的企业所得税优惠政策。本年为享受优惠政策的第六年，减半征收企业所得税。本年度适用所得税税率为7.5%；
8．其他纳入合并范围各公司适用企业所得税税率均为33%。
附注五、控股子公司或联营企业
1．控股子公司情况：
持股比例% 是否
公司名称 注册资本 经营范围 投资额
直接 间接 合并
（一）直接控制的子公司
深圳市海王英特龙生物技术股份有 9466.7万 生物技术药物的开发生产 6390万 67.5 ---- 是
限公司
福州海王福药制药有限公司 3000万注射剂、片剂、硬胶囊剂、颗粒 5140万 80 ---- 是
剂、散剂等
(
长春北斗星药业有限责任公司(1) 990万片剂、硬胶囊剂、颗粒剂、合计含 4000万 100 ----
否
口服液)
（二）直接和间接控制的子公司
深圳海王药业有限公司 7000万 海产品系列的保健滋补食品及饮 39344万 95 5 是
料等，药物片剂、胶囊剂、冲剂、
冻干粉针剂、注射用水等
深圳市海王健康科技发展有限公司 6000万 经营海王生物及其各分公司生产 5400万 90 10 是
产品
深圳市海王银河医药投资有限公司 10000万 投资兴办实业（具体项目另行申 13000万 51.15 是
（2） 报），信息咨询（不含限制项目）
杭州海王生物工程有限公司 5000万 生产经营生物化学原料、制品、 4500万 90 10 是
试剂及其他相关制品
三亚海王海洋生物科技有限公司 500万海洋生物的养殖加工、生物技术 500万 95 5 是
咨询服务等
深圳海王长健医药有限公司 300万批发中成药，化学原料药等 300万 30 70
是
杭州海王实业投资有限公司 2000万实业投资、咨询服务等 200万 10 90 是
（三）间接控制的子公司
山东海王银河医药有限公司 2770万 批发中成药，化学原料药，化学 6000万 ---- 60 是
药制剂，抗生素等
聊城海王医药有限公司 134万批发、零售中药材，中成药，中 ---- ---- 36 是
药饮片，化学原料药等
烟台海王医药有限公司 100万批发、零售中药材，中成药，中 ---- ---- 36 是
药饮片，化学原料药等
浙江海王医药有限公司 5000万 批发、零售中药材，中成药，中 5000万 ---- 80 是
药饮片，化学原料药等
河南华健医药有限公司 4600万批发、零售中药材，中成药，中 4300万 43.48 30 是
药饮片，化学原料药等
潍坊海王先锋信息科技发展有限公 50万计算机软件开发；承揽网络工程； 50.25万 ---- 30.6 是
司 网页制作；计算机硬件销售等
潍坊银河大酒店有限公司 50万主、副食品及凉菜加工销售；客房 45万 ---- 54 否
潍坊海王中药饮片有限公司 200万生产中药饮片（不含毒性饮片） 120万 ---- 36 是
福州海王金象中药制药有限公司 1000万生产、销售中药等 5140万 ---- 100 是
福州福药医药有限公司 100万 销售中成药、化学药制剂等 91万 ---- 91 是
福州利康药业有限公司 175万 生产、销售大容量注射剂等 175万 ---- 100 是
潍坊银海医药有限公司 批发、零售中药材，中成药，中 2000万 ----
2000万 100 是
药饮片，化学原料药等
青岛海王银河医药有限公司 批发、零售中药材，中成药，中 800
1000 万 ----
万 80 是
药饮片，化学原料药等
济南银海医药有限公司 批发、零售中药材，中成药，中 ----
3000万 3000万 100 是
药饮片，化学原料药等
潍坊银河新特药有限公司 批发、零售中药材，中成药，中 ----
500万 500万 100 是
药饮片，化学原料药等
注（1）．由于长春北斗星无实际经营,公司主要资产是房产和土地，本公司无意继续经营北斗星公司，并正在寻求出售该公司股权，本公司未将其纳入2007年度上半报合并会计报表范围。
（2）．2006年公司持有该公司55%股权，2007年3月本公司子公司深圳市海王健康科技发展有限公司出售持有该公司的3.85%的股权，截止本报告签发日相关股权转让手续业已完成，2007年度本公司对银河投资公司的持股比例减少至51.15%。
2．联营企业情况：
持股比例
公司名称 注册资本 经营范围 投资额
直接 间接
北京同仁堂潍坊医药有限责任公司 100万 销售中成药、中药饮片、化 49万 ---- 29.4%
学制药、生化药品等
深圳市脑库投资管理有限公司（注1） 1000万 投资管理、投资咨询 600万 60% ----
深圳海王童爱制药有限公司 12,044万 海王金典等片剂、颗粒剂等 496.43万 31.74% ----
深圳市风尚杂志有限公司（注2） 文化艺术交流；杂志的策划、 262万 33.33% ----
设计与销售；兴办文化项目
注（1）．系本公司与综合开发设计院（中国 深圳）等单位投资设立的公司，该公司注册资本人民币1,000万元，本公司出资600万元，占注册资本的60%，因本公司对该公司无实质控制权而未纳入合并范围，按权益法核算。
注（2）．该公司已破产并被深圳市工商行政管理局吊销营业执照，本公司2005年度对该公司的长期股权投资已计提100%长期投资减值准备。
附注六、合并会计报表主要项目附注
1．货币资金
期末数 期初数
项目
原币 汇率 本位币 原币 汇率 本位币
现金
人民币 701,584.30 1.00 701,584.30 307,544.97 1.00 307,544.97
港币 107.89 0.97 105.13 107.89 1.00 107.89
美元 753.00 7.62 5,734.47 753.00 8.28 6,234.84
澳元 4,000.00 4.92 19,680.00 4,000.00 4.92 19,680.00
小计 727,103.90 333,567.70
银行存款 -
人民币 213,807,494.82 1.00 213,807,494.82 196,500,070.04 1.00 196,500,070.04
港币 133,450.96 0.97 130,034.61 207,211.55 1.00 208,182.78
美元 11,773.57 7.62 89,660.26 1,182.65 7.83 9,265.31
欧元 - - - 73.20 9.75 713.78
小计 214,027,189.69 196,718,231.91
其他货币资金 -
人民币 308,280,665.47 1.00 308,280,665.47 507,663,958.79 1.00 507,663,958.79
港币 296,895.54 0.97 289,295.01 526,854.74 1.00 526,440.68
小计 308,569,960.48 508,190,399.47
合 计 523,324,254.07 705,242,199.08
注：（1）期末货币资金余额较期初余额减少25.8%，主要原因：本年度银行承兑汇票票据融资减少而相应减少了开立银行承兑汇票的保证金存款。
（2）期末其他货币资金余额较期初余额减少39.28%，主要是减少了银行承兑汇票保证金及用于开具银行承兑汇票融资而质押的定期存款。
2．交易性金融资产
期末数 期初数
项 目
投资金额 跌价准备 投资金额 跌价准备
股票投资
债券投资 100,000.00 100,000.00
合 计 100,000.00 100,000.00
3．应收票据
种 类 期末数 期初数
银行承兑汇票 14,189,533.48 10,912,539.85
商业承兑汇票 4,499,837.78
合 计 18,689,371.26 10,912,539.85
注：期末应收票据余额较期初余额增加71.27%，本期末应收票据的到期日为2007年7月至2007年12月。
4．应收账款
期 末 数
账 龄
金额 占总额比例% 坏账准备 计提比例% 净额
1年以内 546,689,961.08 69.98 546,689,961.08
1-2年 26,720,308.29 3.42 2,672,030.83 10.00 24,048,277.46
2-3年 79,042,500.81 10.12 55,367,461.13 20.00 23,675,039.68
3年以上 128,780,913.15 16.48 128,780,913.15 100.00 -
合 计 781,233,683.33 100.00 186,820,405.11 594,413,278.22
期 初数
账 龄
金额 占总额比例% 坏账准备 计提比例% 净额
1年以内 528,025,365.38 69.31 272,195.80 527,753,169.58
1-2年 27,763,685.95 3.64 3,037,899.91 10.00 24,725,786.04
2-3年 78,021,385.17 10.24 54,729,396.25 20.00 23,291,988.92
3年以上 127,993,727.91 16.80 127,993,727.91 100.00 -
合 计 761,804,164.41 100.00 186,033,219.87 575,770,944.54
注：（1）坏账准备的计提比例参见附注二、10。
（2）期末应收账款中欠款金额前五名的欠款金额总计为88,585,784.27元，占应收账款账面余额的11.34%。
（3）期末应收账款中不含持本公司5%（含5%）以上表决权股份的股东单位欠款。
5．其他应收款
期末数
占总额比例
金额 坏账准备 计提比例% 净额
账龄 %
1年以内 241,974,688.65 52.87 - ---- 241,974,688.65
1-2年 88,588,482.90 19.36 8,858,848.29 10.00 79,729,634.61
2-3年 26,866,470.27 5.87 5,373,294.05 20.00 21,493,176.22
21.90
3年以上
100,238,710.87 100,238,710.87 100.00 -
合计 457,668,352.69 100.00 114,470,853.21 343,197,499.48
期初数
占总额比例
金额 坏账准备 计提比例% 净额
账龄 %
1年以内 398,877,452.97 67.34 1,010,000.00 ---- 397,867,452.97
1-2年 72,356,884.82 12.22 7,420,908.47 10.00 64,935,976.35
2-3年 55,525,983.52 9.37 40,349,343.68 20.00 15,176,639.84
3年以上 65,579,197.62 11.07 65,579,197.62 100.00 -
合计 592,339,518.93 100.00 114,359,449.77 477,980,069.16
注：（1）期末其他应收款中欠款金额前五名的欠款金额总计为305,283,067.83元，占其他应收款账面原值的66.70%。具体欠款情况如下：
单位名称 所欠金额 欠款时间 欠款内容
深圳海王集团股份有限公司 93,638,628.91 1年以内 股权、债权转让款
长春国奥药业有限公司 85,119,499.60 2-6年 往来款
深圳启蒙投资管理顾问有限公司 84,850,000.00 1年以内 往来款
深圳市海王健康连锁店有限公司 31,834,939.32 1年以内 股权转让款
深圳市祥和康医药咨询有限公司 9,840,000.00 1年以内 往来款
合 计 305,283,067.83
（2）期末其他应收账款中持本公司5%（含5%）以上表决权股份的股东单位欠款详见附注九、（三）。
6．预付账款
期末数 期初数
账 龄
金额 比例(%) 金额 比例(%)
1年以内 28,750,905.21 60.97 213,920,104.44 67.70
1-2年 155,339,315.79 25.76 90,731,509.50 28.72
2-3年 6,475,746.06 1.45 203,788.24 0.06
3年以上 3,082,621.24 11.82 11,115,257.06 3.52
合 计 193,648,588.30 100.00 315,970,659.24 100.00
注：（1）期末预付账款余额较期初余额减少122, 322,070.94元，减少38.71%，主要是因为公司压缩采购预付款；
（2）账龄超过1年的预付账款主要是预付深圳市银河通医药有限公司货款和预付的按技术合作合同支付的科研开发进度款；
（3） 期末预付账款中不含持本公司5%（含5%）以上表决权股份的股东单位欠款。
7．存货
期末数 期初数
项 目
金额 跌价准备 净额 金额 跌价准备 净额
库存商品 239,164,667.92 236,168.56 238,928,499.36 270,161,625.20 495,319.89 269,666,305.31
原材料 21,000,998.27 491,424.98 20,509,573.29 27,526,164.36 444,157.37 27,082,006.99
在产品 17,828,374.70 - 17,828,374.70 13,872,017.93 - 13,872,017.93
包装物 9,518,925.59 211,883.72 9,307,041.87 4,478,300.87 - 4,478,300.87
低值易耗品 3,142,687.07 - 3,142,687.07 2,432,569.63 - 2,432,569.63
在途物资 76,134.22 - 76,134.22 901,376.95 - 901,376.95
委托加工产
2,275,825.74 - 2,275,825.74 48,302.52 - 48,302.52
品
合 计 293,007,613.51 939,477.26 292,068,136.25 319,420,357.46 939,477.26 318,480,880.20
注：本公司存货期末按成本与可变现净值孰低计量，可变现净值按在正常生产经营过程中以估计售价减去估计完工成本及销售所必需的估计费用后的价值确定。
8．待摊费用
项 目 期末数 期初数
房 租 329,316.57 53,140.01
保 险 4,728.16 14,390.53
其 他 326,371.77 306,628.36
合 计 660,416.50 374,158.90
9．长期股权投资
（1）长期股权投资明细：
期末数 期初数
项 目 金 额 减值准备 净 额 金 额 减值准备 净 额
其他股权投资 150,647,919.73 80,374,492.50 70,273,427.23 150,647,919.73 80,374,492.50 70,273,427.23
其中：成本法 132,937,827.50 77,754,492.50 55,183,335.00 132,937,827.50 77,754,492.50 55,183,335.00
权益法 17,710,092.23 2,620,000.00 15,090,092.23 17,710,092.23 2,620,000.00 15,090,092.23
合 计 150,647,919.73 80,374,492.50 70,273,427.23 150,647,919.73 80,374,492.50 70,273,427.23
①成本法核算的股权投资
投资金额 持股情况
公司成本 初始投资成本 年初余额 本年增加本年减少 年末余额 比例 减值准备
中关村百校信息有限公司 10,000,000.00 10,000,000.00 ---- ---- 10,000,000.00 8.93% ----
南方证券有限责任公司 77,192,692.50 77,192,692.50 ---- ---- 77,192,692.50 2.03% 77,192,692.50
广东中大南海海洋生物技
术工程中心有限公司 3,000,000.00 3,000,000.00 ---- ---- 3,000,000.00 10.00% ----
山东华源长富医药有限公
司 300,800.00 300,800.00 ---- ---- 300,800.00 16.00% 150,800.00
潍坊沃华医药科技有限公 2,033,335.00 1,304,450.00 --- ---- 2,033,335.00 2.392% ----
司
长春市北斗星药业有限责
任公司 40,000,000.00 40,000,000.00 40,000,000.00 100.00% ----
潍坊创业投资有限公司 200,000.00 200,000.00 ---- ---- 200,000.00 0.39% 200,000.00
山东潍坊医药集团股份有
限公司 211,000.00 211,000.00 ---- ---- 211,000.00 0.35% 211,000.00
合 计 132,937,827.50 132,208,942.50 132,937,827.50 77,754,492.50
②权益法核算的股权投资
投资金额
被投资单位名称 初始投资额 本期权益调整 累计权益调整 期末余额 持股比例 减值准备
深圳海王童爱制药有限公司 4,964,324.00 --- 3,794,244.92 8,758,568.92 32% ----
深圳市脑库投资管理有限公司 6,000,000.00 ---- (692,585.62) 5,307,414.38 60% ----
深圳市风尚杂志有限公司 2,620,000.00 ---- ---- 2,620,000.00 33% 2,620,000.00
90%
潍坊银河大酒店有限公司 450,000.00 ---- ---- 450,000.00 ----
北京同仁堂潍坊药店有限责任
公司 490,000.00 --- 37,157.75 527,157.75 49% ----
山东省医药商业协会 50,000.00 --- ---- 46,951.18 ---- ----
合 计 14,574,324.00 --- 3,138,817.05 17,710,092.23 2,620,000.00
注：a、深圳市脑库投资管理有限公司系本公司与综合开发设计院（中国 深圳）等单位投资设立的公司，该公司注册资本为人民币1,000万元，因本公司对该公司无实质控制权而未纳入合并范围，采用权益法核算。
b、深圳市风尚杂志有限公司已破产清算，2005年度本公司已对该长期股权投资计提全额减值准备。
c、潍坊银河大酒店有限公司系本公司控股子公司山东海王公司与自然人李兵共同投资设立，因山东海王本年度将该公司对外承包而无实质控制权，本公司未将其纳入合并范围，采用权益法核算。
10．固定资产及累计折旧
项目 期初数 本期增加 本期减少 期末数
固定资产原价：
房屋建筑物 508,984,977.28 14,734,379.05 254,221.41 523,465,134.92
机器设备 240,858,431.13 4,664,054.06 772,232.00 244,750,253.19
运输工具 32,088,976.10 634,744.04 1,297,249.25 31,426,470.89
其他设备 60,688,794.23 434,538.82 461,172.25 60,662,160.80
合 计 842,621,178.74 20,467,715.97 2,784,874.91 860,304,019.80
累计折旧：
房屋建筑物 107,966,472.60 9,155,394.59 7,171.05 117,114,696.14
机器设备 91,123,643.90 9,646,946.86 245,400.64 100,525,190.12
运输工具 17,103,220.71 1,982,712.90 562,273.71 18,523,659.90
其他设备 33,423,125.53 2,670,725.79 428,305.97 35,665,545.35
合 计 249,616,462.74 23,455,780.14 1,243,151.37 271,829,091.51
固定资产净值： 593,004,716.00 588,474,928.29
注：（1）本期增加固定资产中从在建工程转入金额为12,744,390.23元；
（2）本公司已用于抵押的固定资产净值为31,738.51万元；
（3）本公司期末固定资产不存在账面价值高于可收回金额的情况，故无需计提固定资产减值准备。
11．在建工程
其他减
项目 期初数 本期增加 本期转固 期末数 资金来源
少
流咸疫苗100万单位工程 3,332,769.04 327,986.85 3,660,755.89 自筹
流咸疫苗1000万单位工程 156,846,951.08 30,432,587.52 187,279,538.60 募集
干扰素泡腾片车间改造工程 593,340.30 70,554.20 663,894.50 自筹
乳膏车间建造工程 624,196.04 147,430.50 771,626.54 自筹
杭州海王工业城 12,632,151.78 234,237.00 12,019,219.78 847,169.00 自筹
海王科研楼 3,025,302.06 3,025,302.06 募集
浙江海王仓库基建工程 5,228,908.96 5,228,908.96 自筹
山东开发区仓库基建工程 2,305,909.58 657,307.62 1,648,601.96 自筹
山东开发区综合办公楼工程 417,862.83 17,862.83 400,000.00 自筹
其他在建工程 708,167.72 182,918.74 50,000.00 841,086.46 自筹
合 计 174,737,575.96 42,373,698.24 12,744,390.23 - 204,366,883.97
注：（1）期末在建工程余额中含资本化利息合计11,161,952.51元，其中流感疫苗1000万单位工程含有资本化利息10,324,822.31元，流感疫苗100万单位工程含有资本化利息837,130.20元。本期增加在建工程中发生的资本化利息为流感疫苗1000万单位工程资本化利息4,429,122.31元；
（2）在建工程专门借款利息资本化率为：流感疫苗1000万单位工程年利率6.84%；
（3）期末本公司用于抵押的在建工程账面余额16,830.41万元；
（4）本公司不存在长期停建并计划在3年内不会重新开工等预计可收回金额低于账面价值的在建工程，故无需计提在建工程减值准备。
12．无形资产
期末数 期初数
项目
原值 减值准备 净值 原值 减值准备 净值
无形资产 158,186,855.21 1,013,333.48 157,173,521.73 149,530,012.24 1,013,333.48 148,516,678.76
（1）无形资产明细
项目 原始金额 期初余额 本期增加 本期转出 本期摊销 累计摊销 期末余额
土地使用权 130,525,557.00 93,537,756.76 12,593,925.00 1,175,703.46 25,569,578.70 104,955,978.30
非专利技术 67,182,157.28 44,914,297.34 1,067,867.86 3,176,418.27 24,376,410.35 42,805,746.93
商誉 14,908,978.94 9,318,111.89 - 745,448.94 6,336,315.99 8,572,662.95
其他 2,471,400.73 1,759,846.25 207,615.00 114,994.22 618,933.70 1,852,467.03
合计 215,088,093.95 149,530,012.24 13,869,407.86 - 5,212,564.89 56,901,238.74 158,186,855.21
注：（1）期末本公司已用于抵押借款的土地使用权余额为3,036.39万元，详见附注十一。
13、商誉
期末数 期初数
项目
合并商誉 23,896,743.67 23,896,743.67
合 计 23,896,743.67 23,896,743.67
注：首次执行新会计准则，非同一控制下企业合并，从长期投资股权投资差额调整。
14．长期待摊费用
项目 原始发生额 期初数 本期增加 本期摊销 其他转出 累计摊销 期末数 剩余摊销期限
装修费 10,509,723.67 1,450,559.78 221,451.40 9,280,615.29 1,229,108.38 30-38个月
15．递延所得税资产
项目 期末数 期初数
资产减值准备 61,709,512.41 61,925,452.39
未税前扣除的预提费用 193,930.02 676,175.28
预计负债影响 2,199,150.00 5,794,650.00
合计 64,102,592.43 68,396,277.67
16．资产减值准备明细
本期减少
项目 期初数 本期计提数 因资产价 期末数
其他原因转回
值回升转回
一、坏账准备 300,392,669.64 1,172,421.96 253,804.08 301,311,287.52
二、存货跌价准备 939,477.26 939,477.26
三、可供出售金融资产减值准备 -
四、持有至到期投资减值准备 -
五、长期股权投资减值准备 80,374,492.50 80,374,492.50
六、投资性房地产减值准备 -
七、固定资产减值准备
-
八、工程物资减值准备
-
九、在建工程减值准备 -
十、生产性生物资产减值准备 -
十一、油气资产减值准备 -
十二、无形资产减值准备 1,013,333.48 1,013,333.48
十三、商誉减值准备 -
十四、其他 -
合计 382,719,972.88 1,172,421.96 - 253,804.08 383,638,590.76
17．短期借款
项目 期末数 期初数
抵押借款 269,910,000.00 279,510,000.00
担保借款 402,500,000.00 642,500,000.00
质押借款 282,824,707.51
合计 955,234,707.51 922,010,000.00
注：（1）详见附注十一。
（2）本公司期末不存在逾期未偿还的短期借款。
18．应付票据
票据种类 期末数 期初数
银行承兑汇票 441,017,572.80 757,572,711.45
商业承兑汇票 5,402,870.60 3,148,222.82
合计 446,420,443.40 760,720,934.27
注：（1）期末应付票据余额较期初余额减少314,300,490.87元，减少41.32%，主要原因是本公司通过开具银行承兑汇票融资减少；
（2）期末本公司无到期未承兑的应付票据。
（3）期末应付票据中不含持本公司5%（含5%）以上表决权股份的股东单位的应付票据款。
19．应付账款
应付账款期末余额427,679,119.89元，本公司不存在欠付持本公司5%（含5%）以上表决权股份的股东单位款项。
20．预收账款
预收账款期末余额15,312,400.84元，本公司不存在欠付持有本公司5%（含5%）以上表决权股份的股东单位欠款。
21．应付职工薪酬
项目 期初数 本期增加数 本期支付数 期末数
一、工资、奖金、津贴和补贴 2,643,433.56 44,744,456,82 44,802,021.41 2,585,868.97
二、职工福利费 3,354,167.66 3,354,167.66
三、社会保险费 -
其中：1、医疗保险费 -
2、基本养老保险费 -
3、年金缴费 -
4、失业保险费 -
5、工伤保险费 -
6、生育保险费 -
四、住房公积金 -
五、工会经费和职工教育经费 -
六、非货币性福利 -
七、因解除劳动关系给予的补偿 -
八、其他 -
其中：以现金结算的股份支付 -
合计 5,997,601.22 44,744,456.82 48,156,189.07 2,585,868.97
22．应付股利
投资者名称 期末数 期初数 欠款原因
社会公众股 329,967.88 329,967.88 股东未领取
23．应交税费
税种 期末数 期初数
增值税 (5,012,151.53) (14,460,818.39)
营业税 1,235,400.60 1,196,700.59
城建税 153,697.65 158,719.09
教育费附加 104,051.58 114,117.62
企业所得税 (8,900,630.30) (9,765,834.45)
房产税 174,832.93 273,763.89
个人所得税 302,340.23 301,382.35
车船使用税 14,312.65 0.00
土地使用税 156,391.20 10,987.95
其他 34,378.02 263,791.83
合计 (11,737,376.97) (21,907,189.52)
注：（1）本年度纳入合并范围各公司的企业所得税适用税率详见附注四。
（2）期末应交所得税余额为负数的主要原因系本公司预交所得税及增值 税所致。
24．其他应付款
（1）其他应付款期末余额218,324,524.76元，本公司不存在欠付持本公司5%（含5%）以上表决权股份的股东单位的应付款。
（2）期末前五名大额其他应付款的明细情况如下：
单位名称 欠款金额 性质或内容
潍坊市投资公司 57,000,000.00 资产转让款
潍坊市开发区清池办 20,000,000.00 往来款
潍坊市东方国有资产经营管理有限公司 13,000,000.00 往来款
深圳市海王食品有限公司 6,900,000.00 往来款
杭州星辰物流有限公司 5,000,000.00 往来款
25．预提费用
项目 期末数 期初数
利息 867,382.40 297,180.00
结算费用 3,930,367.80
招标费 240,500.00
其他 185,004.42 343,287.38
合计 1,292,886.82 4,570,835.18
26．预计负债
项目 期末数 期初数
连带担保损失 14,661,000.00 38,631,000.00
注：本公司报告期内已归还提供连带担保的深圳市智雄电子有限公司银行贷款、信用证及商业承兑汇票逾期而计提预计负债23,970,000元，详见附注十、1。
27．递延收益
项目 期末数 期初数
科研资金 750,000.00 800,000.00
注：根据深圳市科技局深科[2003]74号、[2003]97号文件，2005年度深圳市财政局与深圳市科技局拨付科技研发资金1,000,000.00元给本公司控股子公司海王英特龙用于技术研发与设备采购，因相关项目研发已经展开及相关设备已经购置，本公司将该科技研发资金作为递延收益核算，根据项目研发的进展及设备使用状况确认补贴收入；本年度系设备购置的第三年，本公司上半年摊销该递延收益计入补贴收入50,000.00元，剩余递延收益750,000.00元。
28．一年内到期的非流动负债
项目 期末数 期初数
长期借款转入 6,000,000.00 3,000,000.00
注：上述一年内到期长期借款系从本公司长期借款转入，详见附注六、29。
29．长期借款
借款项目 期末数 期初数
亚单位流感疫苗 124,000,000.00 127,000,000.00
注：本公司控股子公司海王英特龙公司与国家开发银行深圳市分行签订人民币130,000,000.00元长期借款合同，用于海王英特龙公司的亚单位流感疫苗生产基地建设，贷款年利率6.84%，贷款期限从2006年5月24日至2014年5月23日止。该长期借款由本公司提供连带责任保证；由海王英特龙公司以其依法拥有的土地使用权、房产、设备提供抵押担保（详见附注九、1）；由该公司的法定代表人柴向东个人和本公司持有的海王英特龙公司股份提供质押担保（详见附注九、2）；且将该贷款项目下的收益权质押给贷款人。根据借款合同规定，海王英特龙公司应自2007年10月15日起，每6个月一次偿还该贷款本金，本期还款金额为人民币6,000,000.00元，本公司已转入一年内到期的长期负债。
30．专项应付款
项目 期末数 期初数 内容
深圳市财政局 1,000,000.00 1,000,000.00 科技三项费用
31．股本
（1）本公司股份均为普通股，每股面值人民币1元，股本结构如下（单位：股）：
本期变动增（减）
投资者名称 期初数 期末数
公积金转增 送股配股 其他 小计
一、有限售条件股份 173,136,270.00 51,940,881.00 (11,4630,427.00) 40,310,454.00 213,446,724.00
其中：境内法人持股 171,900,000.00 51,570,000.00 (11,173,500.00) 40,396,500.00 212,296,500.00
公司高管持股 1,236,270.00 370,881.00 (456,927.00) (86,046.00) 1,150,224.00
二、无限售条件股份 302,871,730.00 90,561,519.00 11,630,427.00 102,191,946.00 404,063,676.00
其中：境内上市人民币普通股 302,817,730.00 90,561,519.00 11,630,427.00 102,191,946.00 404,063,676.00
境外上市外资股 - -
三、股份总数 475,008,000.00 142,502,400.00 - 142,502,400.00 617,510,400.00
（2） 有限售条件股份情况：
股东名称或股份类别 股份性质 期末数 期初数
所持股份 比例（%） 所持股份 比例（%）
深圳海王集团股份有限公司 境内法人股 212,296,500.00 34.38 163,305,000.00 34.38
高管股 1,150,224.00 0.19 1,236,270.00 0.26
合计 213,446,724.00 34.57 164,541,270.00 34.64
注：（1）2007年6月19日根据本公司2006年股东大会审议通过《2006年度利润分配预案》以原有流通股股本475,008,000.00为基数，向全体股东按照每10股3股的比例用资本公积转增股本142,502,400.00元，增资后股本总额为人民币617,510,400.00元。
（2）2004年8月12日本公司第一大股东深圳海王集团股份有限公司与中国银行深圳市分行签订了股权质押合同，将其持有本公司212,296,500股法人股（占本公司期末总股本的34.38%,原质押股数为163,305,000股，2007年6月19日利润分配转赠48,991,500股一并质押）继续质押给中国银行深圳市分行，为其在中国银行深圳市分行的借新还旧贷款提供质押担保，截止2007年6月30日海王集团用上述本公司股权质押（借款总额人民币45,000万元，借款期限2004年8月至2007年8月），质押期限自被担保债务清偿时止。
32．资本公积
项目 期初数 本期增加 本期减少 期末数
股本溢价 1,094,848,679.80 142,702,400.00 952,146,279.80
接受捐赠非现金资产准备 1,940.59 1,940.59
股权投资准备 32,351,572.98 32,351,572.98
合计 1,127,202,193.37 - 142,702,400.00 984,499,793.37
注：本期减少的资本公积主要是公司2006年利润分配方案,以资本公积转赠股本，每10股转赠3股，减少资本公积142,502,400.00，以及为实施此次股权分置改革方案而发生相关股权分置改革支出200,000.00元冲减资本公积-股本溢价。
33．盈余公积
项目 期初数 本期增加 本期减少 期末数
法定盈余公积 11,121,621.43
11,121,621.43
其中：法定公积金 11,121,621.43
11,121,621,43
任意盈余公积 7,625,438.27 7,625,438.27
合 计 18,747,059.70
18,747,059.70
34．未分配利润
项目 期末数
期初未分配利润 (945,923,260.83)
加：本期净利润
30,642,880.59
减：提取法定公益金
分配普通股股利
转作股本的普通股股得
期末未分配利润 (915,280,380.24)
35．营业收入及成本
项目 本期数 上年同期数
主营业务收入 1,199,894,217.79
1,386,180,832.39
其他业务收入 5,699,189.50 4,222,229.32
合计 1,205,593,407.29 1,390,403,061.71
项目 本期数 上年同期数
主营业务成本 995,965,386.99 1,201,402,570.94
其他业务支出 1,201,401.39 1,262,606.11
合计 997,166,788.38 1,202,665,177.05
（1）分行业主营业务
本期数 上年同期数
项目
主营业务收入 主营业务成本 主营业务收入 主营业务成本
医药制造业(药品) 230,659,872.45 132,865,082.17 236,423,070.02 134,093,213.97
医药制造业(保健
37,384,881.46 23,876,694.15 26,913,230.45 7,698,481.23
品、食品)
医药商业流通 931,849,463.88 839,223,610.67 1,122,844,531.92
1,059,610,875.75
合 计 1,199,894,217.79 995,965,386.99 1,386,180,832.39 1,201,402,570.95
注：本公司上半年产品全部在国内销售，前五名客户销售收入总额为153,036,393.25元，占全部销售收入的比例为12.75%。
36．营业税金及附加
税种 本期数 上年同期数 计税依据
营业税 511.00 24,888.87 收入的5%
城市维护建设税 1,076,041.41 1,434,435.06 流转税的1%或7%
教育费附加 829,617.88 850,657.03 流转税的3%
其他 -33,395.68 2,711.31
合计 1,872,774.61 2,312,692.27
注：上述税金及附加的计缴标准详见附注三。
37．管理费用
本公司上半年管理费用67,218,445.32元，较上年同期减少7,546,001.37元，主要原因是本公司严格执行预算管理，压缩费用所致。
38．财务费用
类别 本期数 上年同期数
利息支出 40,147,511.84 38,016,071.68
减：利息收入 7,087,267.60 10,434,054.62
汇兑损益 62,097.40 129,796.00
手续费 1,013,691.33 879,889.26
合计 34,136,032.97 28,591,702.32
注：本公司财务费用较上年同期增加5,544,330.65元，增加19.39%，主要原因是本报告期银行借款利率增加和借款利息收入较上年同期减少。
39．资产减值损失
项目 本期数 上年同期数
一、坏账损失 1,172,421.96 624,975.82
二、存货跌价损失
三、可供出售金融资产减值损失 27,505,070.01
四、持有至到期投资减值损失
五、长期股权投资减值损失
六、投资性房地产减值损失
七、固定资产减值损失
八、工程物资减值损失
九、在建工程减值损失
十、生产性生物资产减值损失
十一、油气资产减值损失
十二、无形资产减值损失
十三、商誉减值损失
十四、其他
合计 1,172,421.96 28,130,045.83
40．投资收益
项目 本期数 上年同期数
股权投资转让收益 4,100,000.00 37,169,825.73
其他 434,757.44 (393.61)
合计 4,534,757.44 37,169,432.12
注：（1）本公司子公司转让所持有银河投资3.85%,转让价格为910万元,投资成本为500万元；
（2）本公司投资收益汇回不存在重大限制。
41．营业外收入
项目 本期数 上年同期数
处理固定资产净收益 41,890.05 925,232.76
罚款收入 6,430.00 6,154.00
补贴收入 6,400,611.36 3,923,110.43
其他 402,118.21 837,572.99
合计 6,851,049.62 5,692,070.18
42．营业外支出
项目 本期数 上年同期数
罚款支出 189,931.24 211,751.05
处理固定资产净损失 84,040.52 222,497.31
捐赠支出 29,483.20
其他 523,711.55 234,005.68
合计 827,166.51 668,254.04
43、所得税费用
项目 本期数 上年同期数
当期所得税费用 2,899,269.14 1,845,506.63
递延所得税费用 4,293,685.24 19,039,006.30
合计 7,192,954.38 20,884,512.93
44．收到的其他与经营活动有关的现金
项目 本期发生额
收到往来款 483,157,203.08
收到利息收入 7,087,267.60
供应商返利收入 13,390,817.76
财政专项拨款 6,400,611.36
其他 5,785,195.68
合计 515,821,095.48
45．支付的其他与经营活动有关的现金
项目 本期发生额
支付营业费用和管理费用 108,160,686.43
支付往来款 414,188,859.28
职工借款及备用金 6,395,564.70
其他 1,902,955.24
合计 530,648,065.65
附注八：母公司会计报表主要项目附注
1．其他应收款
期末数
账龄 计提比例
金额 占总额比例% 坏账准备 净额
%
1年以内 436,556,298.28 78.32 - ---- 436,556,298.28
1-2年 50,585,000.00 9.07 5,192,980.00 10.00 45,392,020.00
2-3年 15,385,704.00 2.76 3,077,140.80 20.00 12,308,563.20
3年以上 54,884,374.60 9.85 54,884,374.60 100.00 -
合计 557,411,376.88 100.00 63,154,495.40 494,256,881.48
期初数
计提比例
金额 占总额比例% 坏账准备 净额
账龄 %
1年以内 372,166,966.76 62.38 ---- 372,166,966.76
1-2年 154,220,860.82 25.84 5,192,980.00 10.00 149,027,880.82
2-3年 15,385,704.00 2.58 3,077,140.80 20.00 12,308,563.20
3年以上 54,884,374.60 9.20 54,884,374.60 100.00 -
合计 596,657,906.18 100.00 63,154,495.40 533,503,410.78
注：其他应收款期末余额中前五名欠款单位欠款合计375,693,899.57元，占期末其他应收款账面余额的67.40%。
2．长期股权投资
（1）长期股权投资明细：
期末数 期初数
项 目 金 额 减值准备 净 额 金 额 减值准备 净 额
其他股权投资 573,985,430.20 79,812,692.50 494,172,737.70 573,985,430.20 79,812,692.50 494,172,737.70
其中：成本法 559,919,446.90 79,812,692.50 480,106,754.40 559,919,446.90 79,812,692.50 480,106,754.40
权益法 14,065,983.30 0.00 14,065,983.30 14,065,983.30 14,065,983.30
合 计 573,985,430.20 79,812,692.50 494,172,737.70 573,985,430.20 79,812,692.50 494,172,737.70
（2）其他股权投资
①成本法核算的股权投资
投资金额
公司成本 初始投资成本 年初余额 本年增加 本年减少 年末余额 持股比例 减值准备
中关村百校信息有限公司 10,000,000.00 10,000,000.00 - - 10,000,000.00 8.93% ----
南方证券有限责任公司 77,192,692.50 77,192,692.50 - - 77,192,692.50 2.03% 77,192,692.50
广东中大南海海洋生物技术工程中心有
限公司 3,000,000.00 3,000,000.00 - - 3,000,000.00 10.00% -
长春市北斗星药业有限责任公司 40,000,000.00 40,000,000.00 - - 40,000,000.00 100.00% -
杭州海王实业有限公司 2,000,000.00 1,889,354.90 - - 1,889,354.90 10.00% -
深圳市风尚杂志有限公司 2,620,000.00 2,620,000.00 - - 2,620,000.00 33.33% 2,620,000.00
河南华健医药有限公司 20,000,000.00 19,991,230.37 - - 19,991,230.37 43.48% -
海王药业有限公司 226,559,825.33 45,261,920.10 - - 45,261,920.10 100.00% -
深圳市海王英特龙生物技术股份有限公
司 61,471,800.00 99,301,350.62 - - 99,301,350.62 67.50% -
深圳市海王健康科技发展有限公司 53,084,805.03 52,962,310.72 - - 52,962,310.72 95.12% -
福州海王福药制药有限公司 50,675,634.38 69,604,446.20 - - 69,604,446.20 80.00% -
深圳市海王银河医药投资有限公司 78,068,400.00 45,264,544.76 - - 45,264,544.76 51.15% -
深圳海王长健医药有限公司 900,000.00 0.00 - - 0.00 100.00% -
杭州海王生物工程股份有限公司 45,000,000.00 83,239,113.07 - - 83,239,113.07 100.00% -
三亚海王海洋生物科技有限公司 5,802,696.74 9,592,483.66 - - 9,592,483.66 100.00% -
合计 676,375,853.98 559,919,446.90 - - 559,919,446.90 - 79,812,692.50
②权益法核算的股权投资
投资金额
被投资单位名称 初始投资额 本期权益调整 累计权益调整 期末余额 持股比例 减值准备
深圳海王童爱制药有限公司 4,964,324.00 0.00 3,794,244.92 8,758,568.92 31.74% ----
深圳市脑库投资管理有限公司 6,000,000.00 0.00 (692,585.62) 5,307,414.38 60.00% ----
合计 10,964,324.00 0.00 3,101,659.30 14,065,983.30
注：a、由于本公司计划出售深圳海王童爱制药有限公司和深圳市脑库投资管理有限公司股权,故本期未合并投资收益；
b、本公司按权益法核算的被投资单位与本公司会计政策不存在重大差异。
附注九、关联方关系及其交易
(一)关联方概况
1．存在控制关系的关联方
与本公司 经济性质或类
企业名称 注册地址 注册资本 法定代表人
关系 型
深圳海王集 生产、销售康复仪器、医疗器械、焊接设备、
团股份有限公 深圳市 5,841.3万电子产品（涉及国家特殊规定的除外）、保健品股份公司 股份公司 张思民
司 和精细化工产品。
注：除上述控股股东外，本公司存在控制关系的关联方还包括本公司的控股子公司，详见附注五、1。
2．存在控制关系的关联方的注册资本及其变化
企业名称 期初数 本期增加数 本期减少数 期末数
深圳海王集团股份有限公司 5,841.3万 5,841.3万
3．存在控制关系的关联方所持股份或权益及其变化
期初数 本期增加 本期减少 期末余额
关联方名称
金额 比例 金额 比例 金额比例 金额 比例
深圳海王集团股份有限公司 16,330.5万 34.38 4,899.15万 21,229.65万 34.38
注：股份增加为2006年利润分配，资本公积转增股本，每10股转增3股。
4．不存在控制关系的关联方关系的性质
企业名称 与本公司关系
深圳市海王食品有限公司 本公司股东
深圳市海王星辰健康药房连锁有限公司 本公司控股股东之子公司
杭州海王星辰物流有限公司 本公司控股股东之子公司
杭州新地置业有限公司 本公司控股股东之子公司
深圳市海王健康连锁店有限公司 本公司控股股东之子公司
深圳市海王星辰医药有限公司 本公司控股股东之子公司
广州市海王星辰医药连锁有限公司 本公司控股股东之子公司
宁波海王星辰健康药房有限公司 本公司控股股东之子公司
杭州市海王星辰医药连锁有限公司 本公司控股股东之子公司
江苏海王星辰健康药房有限公司 本公司控股股东之子公司
大连海王辰医药连锁有限公司 本公司控股股东之子公司
上海星压辰药房有限公司 本公司控股股东之子公司
山东潍坊海王星辰民康连锁有限公司 本公司控股股东之子公司
深圳海王童爱制药有限公司 联营企业
山东海王医药营销有限公司 联营企业
北京同仁堂潍坊药店有限责任公司 联营企业
(二)关联方交易事项
1．销售货物
公司名称 项目 本期金额 占该项目百分比%
深圳市海王星辰医药有限公司 销售货物 18,371,900.00 1.31%
宁波海王星辰健康药房有限公司 销售货物 1,455,100.00 0.10%
杭州海王辰健康药房有限公司 销售货物 1,642,800.00 0.12%
江苏海王星辰健康药房有限公司 销售货物 2,904,500.00 0.21%
山东潍坊海王星辰民康连锁有限公司 销售货物 7,249,200.00 0.52%
合计 31,623,500.00 2.25%
定价政策：按公平市价作为双方交易的价格。
2．采购货物
公司名称 项目 本期金额 占该项目百分比%
深圳市海王食品有限公司 采购货物 8,115,900.00 0.70%
定价政策：按公平市价作为双方交易的价格。
3．接受担保
（1）截止2007年6月30日本公司关联方为本公司71,832.47万元短期借款提供担保
其中：
a、海王集团为本公司20,000万元短期借款提供担保、海王集团和本公司法定代表人张思民为本公司10,000万元短期借款提供担保、海王集团和深圳市海王健康连锁店有限公司为本公司6,000万元短期贷款提供担保；
b、海王集团、深圳市海王健康连锁店有限公司和本公司法定代表人张思民为本公司子公司深圳海王药业12,282.47万元短期借款提供担保；
c、海王集团为本公司控股子公司山东海王银河医药有限公司21,050.00万元短期借款提供担保；
d、海王集团为控股子公司福州海王制药有限公司2,500万元短期贷款提供担保；
（2）海王集团为本公司控股子公司山东海王银河医药有限公司开具21,200万元银行承兑汇票提供担保。
4．转让资产
截止2006年12月底，本公司已收到海王集团根据债权转让协议支付的首期债权转让款人民币1,000万元。由于政府部门限制性规定，截止2007年4月，海王大厦车库资产一直未能过户至本公司名下。为维护上市公司利益，经本公司2007年4月24日召开的第三届董事局第五十六次会议审议批准，本公司与海王集团拟签订《债权转让协议之补充协议》，海王集协团拟以现金2,024.20万元替换评估价值为人民币2,024.20万元的车库资产，作为本次债权转让的对价。该事项已经公司2006年度股东大会审议通过获准实施，海王集团根据债权转让协议及补充协议的约定，分期支付债权转让款项的余款，即在债权转让协议生效后360日内本公司支付现金人民币3,000万元，债权转让协议生效后540日内向本公司支付现金人民币3,000万元。
(三)关联方应收应付款项余额
项目 单位名称 经济内容 期末余额 期初余额
应收帐款 山东海王医药营销有限公司 货款 1,060,003.13 1,060,003.13
深圳市海王星辰健康药房连锁有限公司 货款 1,000,200.00 1,016,400.00
深圳市海王星辰医药有限公司 货款 3,688,100.00 731,623.39
杭州海王星辰健康药房有限公司 货款 205,100.00 697,900.00
江苏海王星辰健康药房有限公司 货款 (2,400.00) 572,700.00
宁波海王星辰健康药房有限公司 货款 .117,400.00 271,400.00
上海星辰医药药房有限公司 货款 295,100.00 295,100.00
山东潍坊海王星辰民康连锁有限公司 货款 302,500.00 344,900.00
其他应收款 深圳市海王健康连锁店有限公司 股权转让款 31,834,939.32 57,606,596.00
深圳海王集团股份有限公司 债权款 93,638,628.91 112,000,000.00
预付账款 深圳市海王食品有限公司 货款 14,090,950.69 7,639,258.07
应付账款 深圳海王童爱制药有限公司 往来款 124,500.00 124,500.00
其他应付款 杭州海王星辰物流有限公司 往来款 5,000,000.00 5,000,000.00
深圳市海王星辰健康药房连锁有限公司 往来款 2,690,761.18 2,690,761.18
深圳海王童爱制药有限公司 往来款 1,317,730.25 1,412,730.25
深圳市名派实业有限公司 往来款 1,600,000.00 -
深圳市海王食品有限公司 往来款 6,900,000.00 -
附注十、或有事项
1．对外提供债务担保
截止2007年6月30日，本公司为深圳市智雄电子有限公司（简称智雄电子公司）逾期贷款等提供担保如下：
被担保单位名称 担保性质 金额 性质 备注
深圳市智雄电子有限公司 贷款、信用证 48,870,000.00 连带责任 已逾期
合计 48,870,000.00
注：①截止2005年末公司实际为智雄电子公司在深圳发展银行（简称深发展银行）上步支行的人民币80,000,000.00元商业承兑汇票提供连带担保。2007年4月5日本公司与海王集团、深发展银行签订和解协议，即由海王集团代本公司偿还本公司对智雄电子公司承担的连带担保欠款本金人民币23,970,000.00元，深发展银行同意免除本公司对智雄电子公司剩余的连带担保欠款本金、全部利息及相关费用。2007年6月25海王集团已代本公司偿还上述担保款23,970,000.00元。
②截止2005年末本公司实际为智雄电子公司在中国建设银行股份有限公司（简称建设银行）深圳分行的人民币98,870,000.00元流动资金贷款和信用证提供连带担保。2006年度本公司已实际向建设银行支付连带担保责任50,000,000.00元，截止本报告签发日本公司已与海王集团、建设银行就本公司对智雄电子公司逾期贷款等债务的连带保证担保责任事项达成初步和解协议，本公司预计承担剩余尚未偿付的连带担保责任人民币48,870,000.00元的30%即14,661,000.00元，此协议尚需建设银行总行批准。
2．除存在上述或有事项外，截止2007年6月30日，本公司无其他重大或有事项。
附注十一、资产抵押与质押事项
1．期末资产抵押取得的借款情况 单位:万元
项目 抵押代借款金额
.短期贷款 30,491.00
长期借款（包含一年内到期的长期借款） 13,000.00
合计 43,491.00
为取得上述借款而用作抵押的无形资产、固定资产、在建工程及存货情况如下：
抵押物类别 净值
土地使用权 3,036.39
固定资产 31,738.51
在建工程 16,830.41
存货 4,000.00
合 计 55,605.31
注：（1）本公司控股子公司海王英特龙以账面净值877.36万元的土地使用权和账面价值为16,830.41万元的流感疫苗1000万单位工程在建工程作抵押向国家开发银行深圳分行取得长期借款13,000万元（详见附注七、29），该长期借款另由本公司提供连带责任担保；
（2）本公司控股子公司山东海王以账面净值为11,563.09万元的固定资产作抵押向银行借款12,300万元、以兄弟公司杭州海王生物账面净值为5,545.34万元的固定资产净值作抵押向银行取得1,600万元的借款，以4,000万元存货作抵押向银行借款1,800万元,；
（3）本公司控股子公司浙江海王以其之控股子公司杭州海王实业投资有限公司净值为2,159.03万元的土地使用权作抵押向银行借款3,500万元；
（4）本公司控股子公司福州海王公司以账面净值5,179万元的土地使用权和房产和账面净值1,193.66万元的机器设备作抵押向银行借款5,991万元；
（5）本公司控股子公司杭州海王生物以账面净值1,755.65万元的固定资产作抵押向银行借款1,000万元；
（6）本公司控股子公司海王药业公司与深圳市中小企业信用担保中心签定抵押反担保合同，以海王药业公司账面净值为6,501.77元的固定资产作抵押，由该担保中心为海王药业公司取得银行借款4,300万元提供担保。
2．其他资产质押融资情况
（1）本公司期末其他货币资金保证金30,857万元，已用作开立银行承兑汇票保证金，共开具银行承兑汇票和商业承兑汇票44,642万元；
（2）本公司以持有本公司控股子公司杭州海王生物工程有限公司90%的股权向上海浦东发展银行深圳分行质押取得借款10,000万元；
（3）本公司控股子公司银河投资公司以持有山东海王60%的股权向光大银行深圳南山支行质押为本公司取得借款6,000万元；
（3）本公司以持有本公司控股子公司深圳市海王英特龙生物技术股份有限公司67.5%的股权向国家开发银行深圳市分行质押为该公司取得的13,000万元长期借款提供担保。
附注十二、承诺事项
1．根据本公司控股子公司山东海王与潍坊润德土地开发有限公司（以下简称"潍坊润德"）、潍坊高新技术产业开发区管委会（以下简称"开发区管委会"）、潍坊市财政局（以下简称"市财政"）签订的协议书，开发区管委会于2003年在潍坊高新技术产业开发区（以下简称"高新区"）为山东海王公司的医药工业园一期工程物流配送中心项目提供建设用地400亩，二期工程医药工业项目用地300亩，每亩地价人民币7万元，地价总额为人民币4,900.00万元，以上地价款由潍坊润德负责分期筹集代本公司支付。截止2007年6月30日，二期工程土地尚未拨付。
山东海王公司于2004年4月8日取得一期用地的土地使用证，一期地价款人民币2,800万元已由潍坊润德代本公司支付。根据协议书约定，自协议签订之日起5年（2003年7月1日至2008年6月30日，2004年9月11日经潍坊市人民政府批复，延长至2008年12月31日）内用山东海王公司上交的新增地方财政收入（以2002年为基数），偿还潍坊润德筹集的地价款人民币4,900万元；山东海王公司每年缴纳的全部地方财政收入不得低于人民币1,800万元，并保证持续增长；市财政局在每季度末10日内返还山东海王公司上交的新增地方财政收入，首先返还潍坊润德代山东海王公司支付的地价款980万元，年内剩余的部分再由市财政局返还山东海王公司，所返还的资金用于本公司在潍坊的发展。若山东海王公司5年内不能偿还清地价款人民币4,900万元，差额部分由山东海王公司以现金补齐。
截止2007年6月30日，山东海王公司已收到的返还的地方财政收入人民币3,550.90万元，并支付潍坊润德代为支付的一期土地款人民币2,800万元，一期土地地价款全部支付完毕。
附注十三、资产负债表日后事项
本报告期内无资产负债表日后重要事项
附注十四、其他重要事项
1、2006年本公司与深圳市聚龙实业发展有限公司签定的还款计划书约定，由聚龙实业分别承担上述海王眼之宝和上海龙头原欠付本公司的往来款841万元和356万元，本报告期内收到聚龙实业支付欠款882万元，公司累计收到已按期收到聚龙实业支付上述欠款共计1,197万元。
2、公司为智雄电子公司在深圳发展银行（简称深发展银行）上步支行的人民币80,000,000.00元商业承兑汇票提供连带担保，2007年4月5日本公司与海王集团、深发展银行签订和解协议，即由海王集团代本公司偿还本公司对智雄电子公司承担的连带担保欠款本金人民币23,970,000.00元，2007年6月25日海王集团代为偿还担保23,970,000.00元，同时我司已收到深发展银行出具的解除债务证明，证明海王集团已偿还担保债务，并同意免除本公司对智雄电子公司上述全部债务本金、全部利息及诉讼费用的连担保责任。
3、2006年12月，本公司控股子公司山东海王公司与潍坊市投资公司（以下简称"潍坊投资公司"）签订《资产及债务转让协议书》，以北京德祥资产评估有限责任公司山东分公司出具的京德鲁评字（2006）第005号的评估报告中对受让资产的评估值13,011.46万元作为作价受让山东海王公司16处房地产（以原值为5,324.57万元、净值为3,519.78万元的房屋建筑物；原值为3,882.43万元、净值为3,495.73万元的土地使用权和原值为91.69万元、净值为5.67万元的受让房产中不可分离的机器设备作为受让资产），同时承接山东海王公司在潍坊市商业银行营业部的抵押借款人民币3,000万元和山东海王公司在工商银行潍坊南关支行开具的11,523.73万元银行承兑汇票。同时双方另行约定实际受让资产价款以潍坊投资公司转让给第三方的价款为准（该资产转让事项于2006年12月13日对外公告披露）。截止2007年6月30日，山东海王公司已收到潍坊投资公司受让上述资产的价款人民币8,700.00万元（其中2006年6,700.00万元,2007年2月收到2,000.00万元），主要用于山东海王公司偿还潍坊投资公司承接山东海王公司的债务，山东海王原在潍坊市商业银行的抵押的借款人民币3,000.00万元和在工商银行潍坊南关支行开具的11,523.73万元银行承兑汇票（票据保证金5761.86万元）已全部到期归还。上述转让的16处房产中的3处房产（房屋建筑物净值为544.48万元、相应土地使用权净值为1,183.75万元）已由潍坊投资公司转让给第三方，潍坊投资公司已实际收到相关转让款项人民币1,961.07万元，山东海王公司已累计确认相关资产转让收益113.61万元。截止本报告披露日，公司又有2处房产已由潍坊投资公司转让给第三方（其中房产净值1,630.00万元,转让价格为2,464万元，已收到部份转让款，相关过户手续正在办理当中。
附注十五、补充资料
1、按中国证监会发布的《公开发行证券信息披露编报规则》第9号要求计算的净资产收益和每股收益：
净资产收益率（%） 每股收益
报告期利润
全面摊薄 加权平均 基本每股收益 稀释每股收益
归属于公司普通股东
4.34% 4.44% 0.05 0.05
的净利润
扣除非经常性损益后
归属于公司普通股股 2.21% 2.26% 0.025 0.025
东净利润
(1)全面摊薄净资产收益率和每股收益的计算公式如下：
全面摊薄净资产收益率=报告期利润 期末净资产
全面摊薄每股收益=报告期利润 期末股份总数
(2)加权平均净资产收益率(ROE)的计算公式如下：
P
ROE=----------------------------------
E0+NP 2+Ei Mi M0-Ej Mj M0
其中：P为报告期利润；NP为报告期净利润；E0为期初净资产；Ei为当期发行新股或债转股等新增净资产；
Ej为当期回购或现金分红等减少净资产；M0为报告期月份数；Mi为新增净资产下一月份至报告期期末的月份数；Mj为自减少净资产下一月份至报告期期末的月份数。
(3)加权平均每股收益（EPS）的计算公式如下：
P
EPS=----------------------------------
S0+S1+Si Mi M0-Sj Mj M0
其中：P为报告期利润；S0为期初股份总数；S1为因公积金转增股本或股票股利分配等增加股份数；
Si为当期因发行新股或债转股等增加股份数；Sj为当期因回购或缩股等减少股份数；M0为报告期月份数；
Mi为自增加股份下一月份至报告期期末的月份数；Mj为自减少股份下一月份至报告期期末的月份数。
2、2006年1-6月利润表调整项目（单位：元）
项目 调整前 调整后
营业成本 1,202,665,177.05 1,202,665,177.05
销售费用 70,204,766.55 70,204,766.55
管理费用 75,389,422.51 74,764,446.69
公允价值变动收益 0.00
投资收益 4,514,004.56 37,169,432.12
净利润 18,533,464.95 441,219.08
3、2006年产年度利润差异调节表
项目 金额
2006年半年度利润（原会计准则） 18,533,464.95
追溯调整项目影响合计数 -18,092,245.87
其中：
营业成本
销售费用
管理费用 624,975.82
资产减值损失 -28,591,702.32
公允价值变动收益
投资收益 33,117,084.05
所得税 -19,039,006.30
其他(未弥补子公司亏损) -4,203,597.12
减:归属于少数股东的损益
2006年半年度利润（新会计准则） 441,219.08
假定全面执行新会计准则的备考信息
一、加：其他项目的影响数合计
其中：
开发费用
债务重组收益
所得税
其他
二、加：追溯调整项目影响少数股东损益
2006年上半年度模拟净利润
441,219.08