三变科技股份有限公司
2021 年度财务决算报告
报告期内受大宗商品涨价影响，市场竞争激烈，公司总体经营状况受到一定
的影响。经天健会计师事务所（特殊普通合伙）审计，2021年公司全年实现营业
收入103,365.06万元，利润总额1,876.64万元，净利润1,856.45万元，加权平均
净资产收益率4.56%，基本每股收益为0.09元，每股净资产为2.07元。与2020年
相比，2021年营业收入增长2.31%，净利润下降41.48%。具体财务决算如下：
一、2021 年经营情况
金额单位：万元
序号 项目 2021年金额 2020年金额 同比增减额 同比增减（±％）
1 营业收入 103,365.06 101,033.80 2,331.26 2.31%
2 营业成本 86,432.72 80,695.87 5,736.85 7.11%
3 税金及附加 483.74 499.17 -15.43 -3.09%
4 销售费用 5,239.33 6,024.57 -785.24 -13.03%
5 管理费用 3,340.89 3,231.71 109.18 3.38%
6 研发费用 3,264.56 3,403.94 -139.38 -4.09%
7 财务费用 2,389.02 1,862.79 526.23 28.25%
8 信用减值损失 22.02 -1,567.43 1,589.45 101.40%
9 资产减值损失 -773.33 -807.25 33.92 4.20%
10 利润总额 1,876.64 3,192.55 -1,315.91 -41.22%
11 所得税费用 20.19 20.19 0.00 0.00%
12 净利润 1,856.45 3,172.36 -1,315.91 -41.48%
（一）营业收入
2021 年公司全年实现营业收入 103,365.06 万元，比上年实际 101,033.80
万元增加 2,331.26 万元，增长 2.31% 。营业收入与上年相比有所增长。
（二）、营业成本
2021 年营业成本 86,432.72 万元，比上年实际 80,695.87 万元，增加
5,736.85 万元，增长 7.11%。营业成本增加的主要原因是大宗商品涨价导致成本
增长。
公司主营业务收入、成本及毛利率变动分析如下：
1、分行业情况
金额单位：万元
本期数 上年同期数 同比变动
地区
名称 毛利
收入 成本 毛利率 收入 成本 毛利率 收入 成本
率
输配
电及
94,898.15 79,926.08 15.78% 96,553.21 77,438.48 19.80% -1,655.06 2,487.60 -4.02%
控制
设备
小
94,898.15 79,926.08 15.78% 96,553.21 77,438.48 19.80% -1,655.06 2,487.60 -4.02%
计
2、分产品情况
金额单位：万元
产品 本期数 上年同期数 同比变动
名称 收入 成本 毛利率 收入 成本 毛利率 收入 成本 毛利率
油浸式
53,958.52 45,042.75 16.52% 50,467.31 39,907.66 20.92% 3,491.21 5,135.09 -4.40%
变压器
干式变
14,892.22 12,391.12 16.79% 11,720.44 9,445.13 19.41% 3,171.78 2,945.99 -2.62%
压器
组合变
26,047.41 22,492.21 13.65% 34,365.46 28,085.68 18.27% -8,318.05 -5,593.47 -4.62%
压器
小 计 94,898.15 79,926.08 15.78% 96,553.21 77,438.47 19.80% -1,655.06 2,487.61 -4.02%
综上，2021 年公司主营业务收入比上年有所下降，主营业务成本由于材料
价格上升幅度高于产品售价上升幅度，主营业务成本同比增长，产品毛利率有所
下降。
（三）、主要费用情况
1、销售费用
2021 年销售费用全年实际发生 5,239.33 万元，比上年实际发生额 6,024.57
万元,减少 785.24 万元，下降 13.03%。销售费用下降的主要原因是本期业务费
及销售服务费下降。
2、管理费用
2021 年管理费用实际发生 3,340.89 万元，比上年实际发生额 3,231.71 万
元，增加 109.18 万元，增长 3.38%。管理费用增长的主要原因是本期职工薪酬、
厂房与设备的修理费用等增长较多所致。
3、 研发费用
2021 年研发费用实际发生 3,264.56 万元，比上年实际发生额 3,403.94 万
元，减少 139.38 万元，下降 4.09%。研发费用下降的主要原因本期部分研发项
目延期研发，导致研发费用总额同比去年略有下降。
4、财务费用
2021 年财务费用实际发生 2,389.02 万元，比上年实际发生额 1,862.79 万
元，增加 526.23 万元，增长 28.25%。财务费用增长的主要原因是本期银行融资
总额上升导致利息支出同比增长较多所致。
5、信用减值损失
2021 年信用减值损失实际发生额 22.02 万元，上年实际发生额-1,567.43
万元，增加 1,589.45 万元，增长 101.40%，主要原因是本期应收款收回较多导
致信用减值损失冲回较多所致。
6、资产减值损失
2021 年资产减值损失实际发生额-773.33 万元，比上年实际发生额-807.25
万元，增加 33.92 万元，增长 4.20%，主要原因是本期存货跌价准备金计提下降
所致。
（四）、利润总额
2021 年利润总额 1,876.64 万元, 比上年利润总额 3,192.55 万元，减少
1,315.91 万元，下降 41.22%。主要原因是本年度受大宗商品涨价导致营业成本
增长，产品毛利率下降，财务费用同比增长较多所致。
（五）、净利润
2021 年实现净利润 1,856.45 万元, 比上年净利润 3,172.36 万元，减少
1,315.91 万元，下降 41.48%，主要系本期公司受大宗商品涨价导致营业成本增
长，产品毛利率下降，财务费用同比增长较多所致。
二、资产、负债及股东权益情况
（一）、资产情况 金额单位:万元
序号 项目 2021 年金额 2020 年金额 同比增减额 同比增减（±％）
1 资产总额 125,958.63 111,417.51 14,541.12 13.05%
2 货币资金 7,768.04 3,643.69 4,124.35 113.19%
3 应收票据 872.47 1,115.90 -243.43 -21.81%
4 应收账款 46,386.64 39,465.47 6,921.17 17.54%
5 应收款项融资 4,696.00 2,199.14 2,496.86 113.54%
6 预付账款 1,078.21 1,979.80 -901.59 -45.54%
7 其他应收款 1,610.43 1,109.42 501.01 45.16%
8 存货 25,052.90 25,263.71 -210.81 -0.83%
9 合同资产 5,875.02 2,202.25 3,672.77 166.77%
10 一年内到期的非
0.00 1,759.12 -1,759.12 -100.00%
流动资产
11 长期股权投资 1,358.52 1,339.13 19.39 1.45%
12 固定资产 16,676.89 16,856.96 -180.07 -1.07%
2021 年期末资产总额为 125,958.63 万元，比上年末的资产总额 111,417.51
万元增加 14,541.12 万元，增长 13.05%。其中主要项目变化情况：
1、货币资金期末余额 7,768.04 万元，比上年末的 3,643.69 万元增加
4,124.35 万元，增长 113.19%，主要原因是本期期末银行承兑、国内证保证金增
加较多所致。
2、应收票据期末余额为 872.47 万元，比上年末的 1,115.90 万元减少 243.43
万元，下降 21.81%，主要原因是本期期末收到的电子商业承兑汇票较期初减少
所致。
3、应收账款期末余额为 46,386.64 万元，比上年末的 39,465.47 万元增加
6,921.17 万元，增长 17.54%，主要原因是客户付款延期导致应收款余额同比增
长。
4、应收款项融资期末余额为 4,696.00 万元，比上年末增加 2,496.86 万元，
增长 113.54%，主要原因是本期末收到的银行电子承兑汇票余额较期初增加所致。
5、预付账款期末余额为 1,078.21 万元，比上年末的 1,979.80 万元减少
901.59 万元，下降 45.54%，主要原因是采购预付款方式的货物及发票及时收到
导致同比下降。
6、其他应收款期末余额为 1,610.43 万元，比上年末的 1,109.42 万元增加
501.01 万元，增长 45.16%，主要原因是本期末投标保证较期初增加所致。
7、存货期末余额为 25,052.90 万元，比上年末的 25,263.71 万元减少 210.81
万元，下降 0.83%，主要原因是本期库存商品同比减少所致。
8、合同资产期末余额为 5,875.02 万元，比上年末的 2,202.25 万元增加
3,672.77 万元，增长 166.77%，主要原因系应收质保金未收回金额增加较多所
致。
9、一年内到期的非流动资产期末余额为 0.00 万元，比上年末 1,759.12 万
元减少 1,759.12 万元，下降 100%，主要原因系本期应收质保金的一年内到期的
非流动资产在合同资产列示。
10、长期股权投资期末余额为 1,358.52 万元，比上年末的 1,339.13 万元增
加 19.39 万元，增长 1.45%，主要原因是本期三变小额贷款公司确认的投资收益
增加所致。
11、固定资产期末余额为 16,676.89 万元，比上年末的 16,856.96 万元减少
180.07 万元，下降 1.07%，主要原因是本期正常计提折旧后导致固定资产余额减
少所致。
（二）、负债情况 金额单位：万元
序号 项目 2021 年金额 2020 年金额 同比增减额 同比增减（±％）
1 负债总额 84,248.86 71,677.53 12,571.33 17.54%
2 短期借款 51,529.47 42,639.93 8,889.54 20.85%
3 应付票据 4,257.21 1,512.28 2,744.93 181.51%
4 应付账款 13,521.94 17,283.27 -3,761.33 -21.76%
5 合同负债 3,428.02 1,870.55 1,557.47 83.26%
6 应交税费 3,738.99 288.30 3,450.69 1,196.91%
7 应付职工薪酬 1,097.44 1,193.14 -95.70 -8.02%
8 其他应付款 1,793.41 1,949.28 -155.87 -8.00%
9 其他流动负债 445.64 255.02 190.62 74.75%
2021 年期末负债合计 84,248.86 万元，比上年末的 71,677.53 万元增加
12,571.33 万元，增长 17.54%。其中主要项目变化情况：
1、短期借款余额 51,529.47 万元，比上年末的 42,639.93 万元增加 8,889.54
万元，增长 20.85%，主要原因是本期增加短期借款较多所致。
2、应付票据余额 4,257.21 万元，较上年末的 1,512.28 万元增加 2,744.93
万元，增长 181.51%，主要原因是本期应付票据支付货款增加所致。
3、应付账款余额 13,521.94 万元，较上年末的 17,283.27 万元减少 3,761.33
万元，下降 21.76%，主要原因是本期应付货款支付较多所致。
4、合同负债余额 3,428.02 万元，比上年末 1,870.55 万元增加 1,557.47
万元，增长 83.26%，主要原因本期末预收账款比上年末增加较多所致。
6、应交税费余额 3,738.99 万元，较上年末的 288.30 万元增加 3,450.69
万元，增长 1,196.91%，主要原因是延缓缴纳部分税费导致期末应交税费余额增
加较多所致。
7、应付职工薪酬余额 1,097.44 万元，较上年末的 1,193.14 万元减少 95.70
万元，下降 8.02%，主要原因是本期应付职工薪酬支付金额大于计提金额所致。
8、其他应付款余额 1,793.41 万元，较上年末的 1,949.28 万元减少 155.87
万元，下降 8.00%，主要原因是期末押金保证金较上年末减少所致。
9、其他流动负债期末余额 445.64 万元，比上年末的 255.02 万元增加 190.62
万元，增长 74.75%，主要原因系本期预收账款增加较多，相应的待转销项税额
增加所致。
（三）、股东权益情况
2021 年期末归属于母公司股东权益合计 41,709.78 万元，比上年末的
39,739.98 万元增加 1,969.80 万元，增长 4.96%。主要原因是本年度产生的净利
润及其他综合收益的调整所致。
三、现金流量情况
2021 年，公司现金流量简表如下：
金额单位：万元
同比增
项 目 2021 年金额 2020 年金额 同比增减额
减％
一、经营活动产生的现金流量净额 -2,394.11 -5,142.91 2,748.80 53.45%
经营活动现金流入量 96,878.52 103,706.09 -6,827.57 -6.58%
经营活动现金流出量 99,272.62 108,849.00 -9,576.38 -8.80%
二、投资活动产生的现金流量净额 -1,258.03 -1,254.34 -3.69 -0.29%
投资活动现金流入量 146.00 200.85 -54.85 -27.31%
投资活动现金流出量 1,404.03 1,455.19 -51.16 -3.52%
三、筹资活动产生的现金流量净额 5,157.75 3,752.89 1,404.86 37.43%
筹资活动现金流入量 85,214.04 70,964.40 14,249.64 20.08%
筹资活动现金流出量 80,056.29 67,211.51 12,844.78 19.11%
四、汇率变动对现金及现金等价物的
-26.61 -10.26 -16.35 -159.36%
影响
五、现金及现金等价物净增加额 1,479.00 -2,654.62 4,133.62 155.71%
1、2021 年度，公司经营活动现金流量净额比 2020 年度增加 2,748.80 万元，
增长 53.45%，主要原因是：本期延缓缴纳部分税费导致支付的各项税费较上年
减少较多所致。
2、2021 年度，投资活动现金流量净额比 2020 年度减少 3.69 万元，下降 0.29%，
主要原因是：本期购建固定资产比上年减少所致。
3、2021 年度，公司筹资活动现金流量净额比 2020 年度增加 1,404.86 万元，
增长 37.43%，主要原因是：本期取得借款收到的现金较上年增加所致。
4、2021 年度，现金及现金等价物增加额比 2020 年度增加 4,133.62 万元，
增长 155.71%，主要原因是：本年经营活动产生的现金流量净额与筹资活动产生
的现金流量净额同比增长较多所致。
四、主要财务指标分析
（一）偿债能力指标
项目 2021 年 2020 年 2019 年 本年比上年增减
流动比率(倍) 1.18 1.18 1.20 0%
速动比率(倍) 0.86 0.81 0.87 6.17%
资产负债率 66.89% 64.33% 63.44% 2.56%
2021 年末，公司流动比率为 1.18、速动比率为 0.86，速动比率对比上年末
增长 6.17%；2021 年末资产负债率为 66.89%，比上年末的 64.33%增长 2.56%。
主要原因是：公司短期借款、应付票据、应交税费等增长导致流动负债增长，导
致速动比率与资产负债率上升。
（二）资产周转能力指标
项目 2021 年 2020 年 2019 年 本年比上年增减
应收账款周转率(次) 2.41 2.92 2.58 -17.47%
存货周转率(次) 3.44 3.57 2.69 -3.64%
1、2021 年，公司应收账款周转率为 2.41 次，对比去年下降 17.47%，主要
原因是本期末应收账款较上年末增加所致。
2、2021 年，公司存货周转率为 3.41 次，比上年的 3.57 次，下降 3.64%，
主要原因是存货价格上涨导致存货平均余额在高位运行导致。
（三）盈利能力及每股净资产
本年比上年
项目 2021 年 2020 年 2019 年
增减
每股收益(元/股) 0.09 0.16 0.05 -43.75%
扣除非经常性损益后的每股收益(元/
0.07 0.14 0.02 -50%
股)
加权平均净资产收益率 4.56% 8.01% 2.68% -3.45%
扣除非经常损益加权平均净资产收益率 3.36% 7.03% 1.07% -3.67%
每股净资产(元/股) 2.07 1.97 1.89 5.08%
2021 年，公司相关盈利能力指标对比上年有所下降，主要原因系大宗商品
涨价导致成本增长，公司净利润同比下降较多所致。
三变科技股份有限公司
董事会
2022 年 4 月 23 日
