股票代码：002454         公司简称：松芝股份          公告号：2023-008


             上海加冷松芝汽车空调股份有限公司
    关于中证中小投资者服务中心《股东质询函》
                             的回复公告

    本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完整，

没有虚假记载、误导性陈述或重大遗漏。


    上海加冷松芝汽车空调股份有限公司（以下简称“公司”）于 2023 年 4 月
13 日收到中证中小投资者服务中心《股东质询函》（投服中心行权函[2023]19
号），公司收到《股东质询函》后高度重视，对相关问题进行了进一步复核并组
织相关人员积极回复，现就相关问题回复并公告如下：
    问题：
    公告显示，你公司为与重要客户建立长期战略合作关系，拟向与你公司不存
在关联关系的天津公交提供 2,000 万元财务资助，用于其补充流动资金，资助期
限为提供资金之日起 12 个月，年利率为 6%。天津公交是天津市国有资产监督管
理委员会 100%持股的国有独资企业，2021 年和 2022 年实现的归属于母公司所
有者的净利润分别为-68,938.82 万元和-69,432.29 万元，2022 年 12 月 31 日的归
属于母公司的所有者权益为-21,446.97 万元。根据《深圳证券交易所上市公司自
律监管指引第 1 号——主板上市公司规范运作》（2022 修订）6.1.3，公司董事
会审议财务资助事项时，应当充分关注提供财务资助的原因，在对被资助对象的
资产质量、经营情况、行业前景、偿债能力、信用状况、第三方担保及履约能力
情况等进行全面评估的基础上，披露该财务资助事项的风险和公允性，以及董事
会对被资助对象偿还债务能力的判断。在上述财务资助的董事会意见中，你公司
董事会认为，天津公交业务发展较好，资产规模较大，股东背景实力雄厚，信用
情况良好。但公司公告也提及，财务资助期限到期后，可能出现天津公交不能及
时归还本金及利息的风险。请公司结合天津公交的经营及现金流状况、偿债能力
等方面，进一步说明本次财务资助事项的还款来源是否确定，以及相关风险的防
控措施。
      一、财务资助事项概述
      公司于 2023 年 3 月 31 召开第五届董事会第十三次会议和第五届监事会第十
二次会议，审议通过了《关于对外提供财务资助的议案》，拟向天津市公共交通
集团（控股）有限公司（以下简称“天津公交”）提供财务资助 2,000 万元人民
币，借款期限为自实际出借款项之日起 12 个月，年利率为 6%，于借款到期日一
次性支付。天津公交将使用该款项补充流动资金。该事项需经公司股东大会审议
通过后方可签署相关协议。
      二、天津公交的经营情况
      1、天津公交的基本情况
      （1）基本信息
      单位名称：天津市公共交通集团（控股）有限公司
      法人代表：李洪刚
      注册资本：1,152,139,182.00 元人民币
      单位类型：有限责任公司（国有独资）
      成立时间：1986 年 8 月 27 日
      住所：天津市河北区辰纬路 52 号
      经营范围：市内公共汽车、出租汽车客运；汽车配件和汽车维修机具制造；
机加工；广告；汽车租赁业务；普通货运；房屋租赁（以上经营范围涉及行业许
可的凭许可证件，在有效期内经营，国家有专项专营规定的按规定办理）（依法
须经批准的项目，经相关部门批准后方可开展经营活动）
      （2）股权结构

序号                  股东名称                 出资金额           持股比例
  -      天津市国有资产监督管理委员会       1,152,139,182.00 元     100.00%

                   合计                     1,152,139,182.00 元     100.00%

      天津公交的实际控制人为天津市国有资产监督管理委员会。
      （3）主要经营业务情况
      天津公交是一家具有多年历史的国有企业，目前已经发展成为集市内公共汽
  车、出租汽车客运、汽车修理、客车装配制造、汽车配件销售、汽车维修、机具
  加工、机加工、广告、旅游、餐饮、物业管理等多种经营为一体的现代公共交通
  综合服务企业。
       2、主要偿债能力测算
       根据天津公交提供的《2020 年审计报告》（中兴财光华（津）审会字（2021）
  第 05052 号）、《2021 年审计报告》（中兴财光华（津）审会字（2022）第 05140
  号）、《2022 年未经审计财务报表》以及《2023 年 1-3 月未经审计财务报表》，
  天津公交的现金流及主要偿债能力情况如下：
       （1）现金流情况
       根据上述资料，天津公交 2020-2023 年一季度现金流量情况如下：
                                                              单位：万元人民币

         项目             2020 年      2021 年      2022 年          2023 年一季度
经 营 活 动 产 生的现金
                          31,632.04      6,588.12     8,642.18              7,563.94
流量净额
投 资 活 动 产 生的现金
                          14,367.11    -20,786.23     1,044.03             -1,744.80
流量净额
筹 资 活 动 产 生的现金
                           1,086.03     -9,158.73   -14,660.19             -4,566.06
流量净额


       （2）偿债能力指标
       根据上述资料，天津公交 2020-2022 年偿债能力指标情况如下：

       项目           2020 年         2021 年       2022 年          2023 年一季度

  流动比率                  0.87            0.66              1.03             0.97

  速动比率                  0.83            0.65              1.01             0.95

  资产负债率              91.13%         95.32%        100.38%             100.71%


       3、主要还款资金来源
       作为天津市的主要公共交通运营企业，天津公交为国有独资企业，其业务具
  有一定的公益性质，每年天津市级财政及区级财政均有较大金额的财政拨款补贴。
 2020-2023 年一季度，天津公交所获得的各级财政拨款补贴情况如下：
                                                            单位：亿元人民币

   项目           2020 年     2021 年     2022 年     2023 年一季度      合计

市级财政               18.0        26.0        25.1             7.0          76.1

区级财政                4.6         6.5         7.8             1.3          20.2

合计                   22.6        32.5        32.9             8.3          96.3

       从以上数据可以看出，天津公交具备本次财务资助的还款能力。
       4、风险防控的主要措施
       为了本次财务资助款项可以按期回收本息，公司拟采取以下风险防控措施：
       （1）公司将派专人跟进本次借款的资金使用情况、现金流状况以及评估天
 津公交的偿债能力变化。
       （2）公司高层将定期与天津公交高层保持沟通，了解天津公交的经营情况
 以及相关政府财政资金到位情况。
       （3）天津公交同意将在本次财务资助款项到期还本付息前，每季度向公司
 提交财务报表，使公司了解天津公交的生产经营动态，并评估天津公交的还本付
 息能力。




       特此公告



                                          上海加冷松芝汽车空调股份有限公司

                                                                        董事会

                                                             2023 年 4 月 14 日