宁夏青龙管业股份有限公司 2018年度财务决算报告 公司聘请信永中和会计师事务所审计公司 2018 年度财务报告,审计了公司 2018 年 12 月 31 日的资产负债表、2018 年度的利润表和现金流量表以及财务报表附注,审计认为,公司的 财务报表已经按照《企业会计准则》的规定编制,在所有重大方面公允反映了公司 2018 年 12 月 31 日的财务状况以及 2018 年度的经营成果和现金流量,并出具了 XYZH/2019YCA10292 号标 准无保留意见的审计报告。 一、主要会计数据及财务指标变动情况 项 目 2018 年 2017 年 同比增减 营业总收入(万元) 144,659.29 120,721.15 19.83% 利润总额(万元) 9,505.52 4,677.60 103.21% 净利润(万元) 7,640.49 1,645.59 364.30% 归属于上市公司股东的净利润(万元) 7,379.61 1,926.76 283.01% 每股收益(元/股) 0.2203 0.0575 283.12% 加权平均净资产收益率 4.04% 1.07% 2.97% 经营活动产生的现金流量净额(万元) -18,097.09 10,074.38 -279.63% 每股经营活动产生的现金流量净额(元/股) -0.5402 0.3007 -279.66% 总资产 (万元) 287,987.19 280,054.17 2.83% 资产负债率 34.61% 34.28% 0.33% 归属于上市公司股东的所有者权益 (万元) 184,850.21 180,820.52 2.23% 股本 (万元) 33,499.20 33,499.20 0.00% 每股净资产(元/股) 5.5180 5.3978 2.23% 报告期内,总资产增加 2.83%,销售增长盈余所致归属于上市公司股东的所有者权益、每 股净资产增加 2.23%。 报告期内,营业收入较上年增长 19.83%;归属于上市公司股东的净利润同比增加 283.01%, 每股收益同比增加 283.12%,主要是本期计提的坏账准备大幅减少所致。 报告期内,公司经营活动产生的现金流量净额、每股经营活动产生的现金流量净额较上年 同期下降 279.63%,主要系本年购买材料、接受劳务支付现金流出金额较大所致。 二、财务状况、经营成果和现金流量分析 (一)资产、负债和净资产情况: 1、资产构成及变动情况 截止 2018 年 12 月 31 日,公司资产总额 287,987.19 万元,比年初 280,054.17 万元, 增加 7,933.02 万元,增幅 2.83%,主要资产构成及变动情况如下: 单位:万元 2018 年 12 月 31 日 2017 年 12 月 31 日 项目 比重增减 金额 占总资产比例 金额 占总资产比例 货币资金 22,939.96 7.97% 45,295.10 16.17% -8.21% 应收票据及应收账款 61,277.83 21.28% 44563.15 15.91% 5.37% 其中:应收票据 1,048.83 0.36% 2,069.20 0.74% -0.37% 应收账款 60,229.00 20.91% 42,493.95 15.17% 5.74% 预付账款 12,653.09 4.39% 10,995.43 3.93% 0.47% 其他应收款 15,752.54 5.47% 6,778.36 2.42% 3.05% 应收利息 507.82 0.18% 594.79 0.21% -0.04% 存货 53,025.60 18.41% 53,811.15 19.21% -0.80% 其他流动资产 25,381.98 8.81% 16,474.13 5.88% 2.93% 流动资产合计 191,299.79 66.43% 177,960.13 63.54% 2.88% 发放贷款及垫款 11,738.11 4.08% 15,995.92 5.71% -1.64% 可供出售金融资产 14,709.15 5.11% 18,168.01 6.49% -1.38% 持有至到期投资 12,652.55 4.39% 11,795.65 4.21% 0.18% 长期应收款 465.74 0.16% 443.98 0.16% 0.00% 投资性房地产 3,407.51 1.18% 1.18% 固定资产 37,546.80 13.04% 41,484.62 14.81% -1.78% 在建工程 2,053.20 0.71% 549.21 0.20% 0.52% 无形资产 10,994.87 3.82% 10,834.28 3.87% -0.05% 递延所得税资产 3,033.93 1.05% 2,680.05 0.96% 0.10% 非流动资产合计 96,687.39 33.57% 102,094.04 36.46% -2.88% 资产总计 287,987.19 100.00% 280,054.17 100.00% 主要变动原因: 2018 年年末流动资产总额 191,299.79 万元,比年初 177,960.13 增加 13,339.66 万元, 增幅 7.5 %,主要是应收账款、其他应收款增加所致。 报告期末货币资金比上年同期减少 49.35%,主要原因是本年购买理财产品、购买材料、 接受劳务支付现金流出金额比上年同期流出较大所致。 报告期应收票据比上年同期减少 49.31%,主要原因是应收票据支付货款减少所致。 报告期应收账款比上年同期增长 41.74%,主要原因是履行的合同项目增加,货款尚未收回。 报告期末其他应收款比上年同期增加 132.39%,主要原因是报告期内合同项目保证金及押 金增加所致。 报告期末其他流动资产比上年同期增加 54.07%,主要原因是报告期内划分为其他流动资 产的理财产品尚未到期金额增加。 2018 年年末非流动资产总额 96,687.39 万元,比年初 102,094.04 减少 5,406.65 万元, 减幅 5.3%,主要是发放贷款及垫款、可供出售金融资产减少所致。 报告期末发放贷款及垫款比上年同期降低 26.62%,主要原因是贷款回收所致。 报告期末可供出售金融资产比上年同期降低 19.04%,主要原因是对本年收到或处置部分 可供出售金融资产减少所致。 报告期末在建工程比上年同期增长 273.85%,主要原因是报告期末子公司新建生产线尚未 完工所致。 2、负债结构及变动原因分析 2017 年年末负债总额 99,679.56 万元,比年初 96,007.11 万元增加 3672.45 万元,增幅 4.10%。 (1)负债结构 单位:万元 2018 年 12 月 31 日 2017 年 12 月 31 日 项目 比重增减 金额 占负债比例 金额 占负债比例 短期借款 35,000.00 35.11% 16,500.00 17.19% 17.93% 应付票据及应付账款 19,826.47 19.89% 24,414.01 25.43% -5.54% 预收账款 31,109.44 31.21% 37,273.68 38.82% -7.61% 应付职工薪酬 2,911.38 2.92% 2,248.78 2.34% 0.58% 应交税费 3,701.76 3.71% 7,201.70 7.50% -3.79% 其他应付款 4,225.45 4.24% 5,316.82 5.54% -1.30% 其他流动负债 165.88 0.17% 165.88 0.17% -0.01% 流动负债合计 96,940.38 97.25% 93,120.87 96.99% 0.26% 递延收益 1,813.50 1.82% 2,751.34 2.87% -1.05% 递延所得税负债 925.69 0.93% 134.9 0.14% 0.79% 非流动负债合计 2,739.18 2.75% 2,886.24 3.01% -0.26% 负债总计 99,679.56 100.00% 96,007.11 100.00% (2)主要变动原因 报告期末短期借款比上年同期增加 112.120%,主要原因是银行借款增加所致。 报告期末应付职工薪酬比上年同期增长 29.46%,主要原因是报告期末计提绩效工资所致。 报告期末应交税费比上年同期减少 48.6%,主要原因是未交税费减少所致。 报告期末其他应付款比上年同期减少 20.53%,主要原因是报告期末未付款项减少所致。 报告期末递延收益比上年同期减少 34.09%,主要原因是递延收益摊销减少所致。 报告期末递延收所得税负债比上年同期增加 586.2%,主要原因是报告期内购入固定资产 一次性抵扣所得税与会计折旧年限差异所致。 3、净资产 2018 年年末归属于上市公司股东的所有者权益为 184,850.21 万元,比年初的 180,820.52 万元,增加 4,029.69 万元,增幅 2.23%。主要原因是报告期盈利所致。 (二)经营成果: 2018 年实现营业总收入 144,659.29 万元,比上年增长 19.83 %,主要原因是本期完成合 同收入增加所致。 本期实现净利润 7,640.49 万元 ,比上年同期增长 364.3%,其中:归属于上市公司股东 的净利润为 7,379.61 万元,同比增长 283.01%。主要是销售收入增加,营业利润增加,本期 计提的减值准备减少所致。 单位:万元 项 目 2018 年末金额 2017 年末金额 主营业务收入 137,054.57 114,217.11 其他收入 6,915.95 4,339.32 利息收入 688.77 2,164.71 合计 144,659.29 120,721.15 主营业务成本 99,081.72 79,148.17 其他支出 5,497.40 3,496.53 合计 104,579.12 82,644.70 2018 年末金额 2017 年末金额 项 目 营业收入 营业成本 营业收入 营业成本 混凝土管材 91,053.37 63,840.42 80,484.90 53,383.19 塑料管材 52,917.15 40,738.71 38,071.54 29,261.51 贷款利息 688.77 2,164.71 合计 144,659.29 104,579.12 120,721.15 82,644.70 2018 年度,公司主营业务毛利率为 27.36%,比上年的 30.29%下降 2.93%(其中混凝土管 材的毛利率同比下降 3.79%,主要是本期主要原材料价格同比有所上升;塑料管材毛利率同比 下降 0.13%)。2018 年度,公司期间费用总额为 29,050.37 万元,同比增加 6215.40 万元,增 长了 27.22%;期间费用占营业收入的比重为 20.08%。本年比上年比重增加 1.17%。其中:报 告期内销售费用比上年同期增长 36.22%,主要是销售额增长导致运杂费、销售人员薪酬增加 所致。报告期内管理费用比上年同期增长 18.27%,主要是管理人员工资、研发费用、办公费 开支增加所致。报告期内财务费用比上年同期上升 48.29%,主要是报告期内贷款总额增加,利 息支出相应增加所致。 (三)现金流量情况: 2018 年公司现金流量简表如下: 单位:万元项目 2018 年 12 月 31 日 2017 年 12 月 31 日 同比增减 一、经营活动产生的现金流量 经营活动现金流入小计 153,646.56 133,112.61 15.43% 经营活动现金流出小计 171,743.65 123,038.23 39.59% 经营活动产生的现金流量净额 -18,097.09 10,074.38 -279.63% 二、投资活动产生的现金流量 投资活动现金流入小计 68,227.80 129,363.13 -47.26% 投资活动现金流出小计 84,741.25 115,615.88 -26.70% 投资活动产生的现金流量净额 -16,513.45 13,747.25 -220.12% 三、筹资活动产生的现金流量 筹资活动现金流入小计 43,370.00 33,370.00 29.97% 筹资活动现金流出小计 29,945.26 49,053.51 -38.95% 筹资活动产生的现金流量净额 13,424.74 -15,683.51 185.60% 四、现金及现金等价物净增加额 -21,185.80 8,138.12 -360.33% 报告期内,经营活动产生的现金流量净额同比降低 279.63%,主要原因是报告期收入增长, 购买材料、接受劳务支付的现金较上年同期大幅增加所致。 报告期内,投资活动产生的现金流量净额同比降低 220.12%,主要原因是本年增加对外投 资所致。 报告期内,筹资活动产生的现金流量净额同比增加 185.60%,主要原因是报告期收到的银 行短期借款增加所致。 报告期内,现金及现金等价物净增加额同比减少 360.33%,主要原因是报告期内未到期理 财产品金额同比增加及购买材料、接受劳务支付的现金较上年同期大幅增加所致。 三、主要财务指标完成情况: (一)偿债能力指标、资产周转能力指标 1、流动比率:2018 年公司流动比率为 1.97,比 2017 年末的 1.91 增加 0.06,主要原因 是应收账款、其他应收款增加所致流动资产的增幅大于流动负债的增长。 2、速动比率:2018 年公司速动比率为 1.42,比 2017 年末的 1.33 增加 0.09,主要原因 是应收账款、其他应收款增幅大于流动负债的增幅。 3、资产负债率:2018 年公司资产负债率为 34.61%,比 2017 年末的 34.28%增加 2.84%, 主要原因是货币资金减少,银行借款借款所致。 (二)资产周转能力指标 1、应收账款周转次数:2018 年应收账款周转次数为 2.80 次,比 2017 年公司应收账款周 转率 2.88 减少 0.08 次。主要是销售收入增加,货款未按期收回,应收账款增加所致。 2、存货周转次数:2018 年存货周转率为 1.96 次,比 2017 年存货周转率 1.62 次增加 0.34 次。主要是销售发货增加,存货周转加速。 (三)盈利能力及现金流量指标 项 目 2018 年 2017 年 同比增减 每股收益(元/股) 0.2203 0.0575 283.12% 扣除非经常性损益后的每股收益(元/股) 0.1332 -0.0175 -861.33% 加权平均净资产收益率 4.04% 1.07% 2.97% 扣除非经常性损益后的加权平均净资产收益率 2.44% -0.32% 2.76% 经营活动产生的现金流量净额 -18,097.09 10,074.38 -279.63% 每股经营活动产生的现金流量净额(元/股) -0.5402 0.3007 -279.66% 2018 年度,每股收益 0.2203 元,较上年的 0.0575 元增长 283.12%,同时净资产收益率 较上年上升了 2.97 个百分点,主要是本年度净利润较上年增加所致。 2019 年公司将继续开拓新业务,增加市场份额,扩大销售。改进技术和设备效率,降低 成本费用,提高库存周转率,加强应收账款的管理力度,增加盈利能力。 本决算报告需监事会审议并提交股东大会审议。 宁夏青龙管业股份有限公司董事会 2019 年 4 月 25 日