中信证券股份有限公司
关于熊猫乳品集团股份有限公司
募集资金年度存放与使用情况的核查意见
中信证券股份有限公司（以下简称“中信证券”或“保荐机构”）作为熊猫乳品
集团股份有限公司（以下简称“熊猫乳品”或“公司”）首次公开发行股票并在创业
板的保荐机构，根据《证券发行上市保荐业务管理办法》《深圳证券交易所创业
板股票上市规则》 深圳证券交易所创业板上市公司规范运作指引》等相关法律、
法规和规范性文件的规定，对熊猫乳品募集资金年度存放与使用情况事项进行了
审慎核查，核查意见如下：
一、募集资金基本情况
（一）实际募集资金金额、资金到位时间
经中国证券监督管理委员会证监许可[2020]2130 号文核准，公司于 2020 年
10 月向社会公开发行人民币普通股（A 股）3,100 万股，每股发行价为 10.78 元，
应募集资金总额为人民币 33,418.00 万元，根据有关规定扣除发行费用 5,638.00
万元后，实际募集资金金额为 27,780.00 万元。该募集资金已于 2020 年 10 月到
账。上述资金到账情况业经容诚会计师事务所（特殊普通合伙） “容诚验字
[2020]201Z0025 号”《验资报告》验证。公司对募集资金采取了专户存储管理。
（二）募集资金使用及结余情况
2021 年度，公司募集资金使用情况为：（1）上述募集资金到位前，截至 2020
年 10 月 14 日止，公司利用自筹资金对募集资金项目累计已投入 6,064.42 万元，
募集资金到位后，公司以募集资金置换预先已投入募集资金投资项目的自筹资金
6,064.42 万元；（2）直接投入募集资金项目 5,049.62 万元。2021 年度公司累计
使用募集资金 11,114.04 万元，扣除累计已使用募集资金后，募集资金余额为
16,665.96 万元，募集资金专用账户利息收入扣除手续费净额 413.30 万元，募集
1
资金专户 2021 年 12 月 31 日余额合计为 17,079.27 万元。
二、募集资金存放和管理情况
根据有关法律法规的规定，遵循规范、安全、高效、透明的原则，公司制定
了《募集资金管理制度》，对募集资金的存储、审批、使用、管理与监督做出了
明确的规定，以在制度上保证募集资金的规范使用。
2020 年 9 月 30 日，公司及全资子公司山东熊猫乳品有限公司（以下简称“山
东熊猫”）与中国工商银行股份有限公司苍南支行（以下简称“工行苍南支行”）、
中国民生银行股份有限公司温州分行（以下简称“民生温州分行”）、中国建设银
行股份有限公司苍南支行（以下简称“建行苍南支行”）和中信证券股份有限公司
（以下简称“中信证券”）签署《募集资金三方监管协议》，公司分别在工行苍南
支行开设募集资金专项账户（账号：1203284529888888858）、建行苍南支行开
设募集资金专项账户（账号：33050162722709995555），山东熊猫分别在工行苍
南支行开设募集资金专项账户（账号：1203284529999999888）、民生温州分行
开设募集资金专项账户（账号：632068743）。三方监管协议与深圳证券交易所
三方监管协议范本不存在重大差异，三方监管协议的履行不存在问题。
截至 2021 年 12 月 31 日止，募集资金存储情况如下：
单位：万元
银行名称 银行帐号 余额
2,496.63 活期存款
工商银行苍南支行 1203284529888888858
10,000.00 结构性存款
建设银行苍南支行 33050162722709995555 1,310.63 活期存款
工商银行苍南支行 1203284529999999888 - 活期存款
民生银行温州分行 632068743 3,272.01 活期存款
合计 17,079.27 ——
三、2021 年度募集资金的实际使用情况
截至 2021 年 12 月 31 日止，公司实际投入相关项目的募集资金款项共计人
民币 11,114.04 万元，各项目的投入情况及效益情况详见附表 1。
四、变更募集资金投资项目的资金使用情况
2
截至 2021 年 12 月 31 日止，公司变更募集资金投资项目的资金使用情况详
见附表 2。
五、募集资金使用及披露中存在的问题
公司按照相关法律、法规、规范性文件的规定和要求使用募集资金，并对募
集资金使用情况及时地进行了披露，不存在募集资金使用及管理的违规情形。
六、保荐机构核查意见
经核查，本保荐机构认为：公司严格执行募集资金专户存储制度，有效执行
三方监管协议，募集资金不存在被控股股东和实际控制人占用等情形；截至 2021
年 12 月 31 日，公司及时、真实、准确、完整地履行了募集资金使用的信息披露
义务，不存在变相改变募集资金用途和损害股东利益的情形，不存在违规使用募
集资金的情形；募集资金具体使用情况与已披露情况一致，未发现募集资金使用
违反相关法律法规的情形。保荐机构对熊猫乳品公司在 2021 年度募集资金存放
与使用情况无异议。
3
（本页无正文，为《中信证券股份有限公司关于熊猫乳品集团股份有限公司募集
资金年度存放与使用情况的核查意见》之签字盖章页）
保荐代表人：
丁旭东 翟 程
中信证券股份有限公司
年 月 日
4
附表 1：2021 年度募集资金使用情况对照表
单位：万元
本年度投入
募集资金总额 27,780.00 募集资金总 4,084.74
额
报告期内变更用途的募集资金总额 3,500.00 已累计投入
累计变更用途的募集资金总额 3,500.00 募集资金总 11,114.04
累计变更用途的募集资金总额比例 12.60% 额
项目可
承诺投资项目 是否已变更 调整后投 截至期末 截至期末投 项目达到预定 行性是
募集资金承 本年度投 本年度实现 是否达到预
和超募资金投 项目（含部分 资总额 累计投入 资进度（%） 可使用状态日 否发生
诺投资总额 入金额 的效益 计效益
向 变更） （1） 金额(2) (3)＝(2)/(1) 期 重大变
化
承诺投资项目
1、苍南年产 3
万吨浓缩乳制 是 27,780.00 24,280.00 3,841.88 10,871.19 44.77% 2022/6/30 不适用 不适用 否
品生产项目
2、济阳二期年
产 2 万吨浓缩 否 不适用 不适用 否
乳制品项目
3、营销和应用
否 不适用 不适用 否
中心项目
4、年产 6 万吨
浓缩乳制品（炼 是 3,500.00 242.85 242.85 6.94% 2022/6/30 -6.39 不适用 否
乳/稀奶油/乳
5
酪）改扩建项目
承诺投资项目
27,780.00 27,780.00 4,084.74 11,114.04
合计
未 达 到 计 划 进 截至报告期末，1、“苍南年产 3 万吨浓缩乳制品生产项目”尚在建设中；2、“年产 6 万吨浓缩乳制品（炼乳/稀奶油/乳酪）改扩建项
度 或 预 计 收 益 目”，因前期公司已投入自有资金购买部分设备及工程改造，上述投入金额仅指募集资金实际支出情况，故进度比例较小；实际募投项
的 情 况 和 原 因 目中设备已基本到位，部分设备已经启用生产并对外销售，因工程延期等原因改扩建工程尚在建设中，存在一定滞后，预计 2022 年 6
（分具体项目） 月 30 日前达到预定可使用状态
项目可行性发
生重大变化的 不适用
情况说明
超募资金的金
额、用途及使用 不适用
进展情况
募集资金投资 2021 年 9 月 30 日公司第三次临时股东大会审议通过《关于变更部分募集资金用途暨向全资子公司增资以实施新增募投项目的议案》，
项目实施地点 将原计划投入“苍南年产 3 万吨浓缩乳制品生产项目”中的部分募集资金 3,500.00 万元向全资子公司山东熊猫增资,以实施新增的山东
变更情况 熊猫年产 6 万吨浓缩乳制品（炼乳/稀奶油/乳酪）改扩建项目，对应项目实施地点为山东济南市济阳区济北开发区
募集资金投资 2021 年 9 月 30 日公司第三次临时股东大会审议通过《关于变更部分募集资金用途暨向全资子公司增资以实施新增募投项目的议案》，
项目实施方式 将原计划投入“苍南年产 3 万吨浓缩乳制品生产项目”中的部分募集资金 3,500.00 万元向全资子公司山东熊猫增资,以实施新增的山东
调整情况 熊猫年产 6 万吨浓缩乳制品（炼乳/稀奶油/乳酪）改扩建项目。
6
2020 年 11 月 25 日公司第三届董事会第三次会议及第三届监事会第三次会议通过《关于使用募集资金置换预先投入募投项目的自筹资金
募集资金投资
的议案》，同意公司以募集资金置换预先已投入募投项目的自筹资金合计人民币 60,644,184.92 元。容诚会计师事务所（特殊普通合伙）
项目先期投入
对公司自筹资金预先投入募集资金投资项目的实际投资情况进行了审核，并出具了《关于熊猫乳品集团股份有限公司以自筹资金预先投
及置换情况
入募集资金投资项目的鉴证报告》（容诚专字[2020]201Z0181 号）
用闲置募集资
金暂时补充流 不适用
动资金情况
1、2020 年 11 月 25 日召开第三届董事会第三次会议及第三届监事会第三次会议，审议通过了《关于使用闲置募集资金及部分自有资金
进行现金管理的议案》，同意公司使用闲置募集资金不超过人民币 25,000.00 万元（含本数）进行现金管理，上述额度自股东大会审议
用闲置募集资 通过之日起 12 个月内有效，在前述额度和期限范围内，可循环滚动使用；2、2021 年 12 月 10 日召开第三届董事会第十三次会议及第三
金进行现金管 届监事会第十一次会议，审议通过了《关于使用部分闲置募集资金及自有资金进行现金管理的议案》，同意公司使用闲置募集资金不超
理情况 过人民币 14,000.00 万元（含本数）进行现金管理，上述额度自董事会审议通过之日起 12 个月内有效，在前述额度和期限范围内，可循
环滚动使用。截至 2021 年 12 月 31 日，公司累计使用闲置募集资金购买理财产品 24,400.00 万元，其中 14,400.00 万元已到期赎回，未
到期余额（含本次）为 10,000.00 万元，未超过公司股东大会对使用闲置募集资金进行现金管理的授权额度。
项目实施出现
募集资金结余 不适用
的金额及原因
尚未使用的募
截止 2021 年 12 月 31 日，募集资金余额为人民币 170,792,678.71 元，其中未到期理财产品 10,000.00 万元，以活期存款形式存放的金额
集资金用途及
为人民币 70,792,678.71 元
去向
募集资金使用
及披露中存在
不适用
的问题或其他
情况
7
附表 2：2021 年度变更募集资金投资项目情况表
单位：万元
变更后的项
变更后项目 截至期末实 截至期末投 项目达到预
变更后的项 对应的原承 本年度实际 本年度实现 是否达到预 目可行性是
拟投入募集 际累计投入 资进度（%） 定可使用状
目 诺项目 投入金额 的效益 计效益 否发生重大
资金总额（1） 金额(2) (3)=(2)/(1) 态日期
变化
苍南年产 3
苍南年产 3 万
万吨浓缩乳
吨浓缩乳制 24,280.00 3,841.88 10,871.19 44.77% 2022/6/30 不适用 不适用 否
制品生产项
品生产项目
目
年产 6 万吨浓
苍南年产 3
缩乳制品（炼
万吨浓缩乳
乳/稀奶油/乳 3,500.00 242.85 242.85 6.94% 2022/6/30 -6.39 不适用 否
制品生产项
酪）改扩建项
目
目
合计 - 27,780.00 4,084.74 11,114.04 - - - -
当前奶酪产品的市场需求大，需求增长迅速，拥有良好的发展前景。奶酪是
浓缩乳制品的一个重要组成部分，也是公司战略层面上的成长型业务，为更
好地满足公司未来发展需要，进一步提升公司浓缩乳制品生产的综合实力，
变更原因、决策程序及信息披露情况说明（分具体项目） 经公司 2021 年 9 月 30 日召开的第三次临时股东大会审议通过《关于变更部
分募集资金用途暨向全资子公司增资以实施新增募投项目的议案》，将原计
划投入“苍南年产 3 万吨浓缩乳制品生产项目”中的部分募集资金 3,500.00 万
元向全资子公司山东熊猫增资,以实施新增的山东熊猫年产 6 万吨浓缩乳制
8
品（炼乳/稀奶油/乳酪）改扩建项目。
截至报告期末，1、“苍南年产 3 万吨浓缩乳制品生产项目”尚在建设中；2、“年
产 6 万吨浓缩乳制品（炼乳/稀奶油/乳酪）改扩建项目”，因前期公司已投入
自有资金购买部分设备及工程改造，上述投入金额仅指募集资金实际支出情
未达到计划进度或预计收益的情况和原因（分具体项目）
况，故进度比例较小；实际募投项目中设备已基本到位，部分设备已经启用
生产并对外销售，因工程延期等原因改扩建工程尚在建设中，存在一定滞后，
预计 2022 年 6 月 30 日前达到预定可使用状态
变更后的项目可行性发生重大变化的情况说明 不适用
9