重要提示：本公司董事会保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性负个别及连带责任。
本公司年度报告摘要摘自年度报告正文，投资者欲了解详细情况，请阅读年度报告正文。
湖北兴发化工集团股份有限公司董事会
一、公司简介
1、公司法定中文名称：湖北兴发化工集团股份有限公司
英文名称：Hubei Xingfa Chemicals Group Co.Ltd
2、公司法定代表人：丁祥先
3、公司董事会秘书：孙卫东
联系地址：湖北省兴山县高阳镇民主街99号
邮政编码：443700
电话：0717-2527033 0717-2527022
传真：0717-2522917
电子邮箱：swd169@21cn.com
4、公司注册地址：湖北省兴山县峡口镇平邑口公司
办公地址：湖北省兴山县高阳镇
邮政编码：443700
公司互联网网址：http://www.xingfachem.com/
5、公司选定的信息披露指定报刊：《上海证券报》、《中国证券报》
中国证监会指定国际互联网网址：http://www.sse.com.cn/
公司年度报告备置地点：公司董事会办公室
6、股票上市交易所：上海证券交易所
股票简称：兴发集团
股票代码：600141
二、会计数据和业务数据摘要
(一)公司本年度主要利润指标:（单位：人民币元）
1、利润总额：31,413,953.67
2、净利润：26,628,567.95'
3、扣除非经常性损益后的净利润：25,638,399.29
4、主营业务利润：78,561,940.57
5、其他业务利润：934,494.42
6、营业利润：31,182,185.01
7、投资收益：---
8、补贴收入：1,000,000.00
9、营业外收支净额：-768,231.34
10、经营活动产生的现金流量净额：92,169,781.06
11、现金及现金等价物净增加额：-162,803,030.47
注：扣除的非经常性损益项目和涉及金额：990,168.66
（1）其它业务利润：758,400.00
（2）补贴收入：1,000,000.00
（3）营业外收收支净额：-768,231.34
(二)利润分配表附表
报告期利润 1999年度 2000年度
净资产收益率% 每股收益 净资产收益率% 每股收益
全面摊薄 加权平均 全面摊薄 加权平均 全面摊薄 加权平均 全面摊薄 加权平均
主营业务利润 13.33 17.19 0.32 0.36 19.90 19.76 0.49 0.49
营业利润 5.27 6.80 0.13 0.14 7.90 7.84 0.19 0.19
净利润 6.85 8.84 0.16 0.19 6.74 6.70 0.17 0.17
扣除非经常性损益后的净利润
4.21 5.44 0.10 0.11 6.49 6.45 0.16 0.16
(三)截止报告期末公司前三年主要会计数据和财务指标
项目 2000年度 1999年度 1998年度
主营业务收入（元）
273,442,223.41 195,109,627.39 232,640,683.05
净利润（元）
26,628,567.95 26,348,387.63 33,248,541.83
总资产（元）
671,307,408.79 684,162,115.84 339,560,653.58
股东权益（元）
394,852,220.96 384,223,653.01 194,452,677.57
每股收益（全面摊薄）（元/股）
0.17 0.16 0.28
加权每股收益（元/股）
0.17 0.19 0.28
扣除非经营性损益后的每股收益（元/股）
0.16 0.11 0.25
每股净资产（元/股）
2.47 2.40 1.62
调整后的每股净资产（元/股）
2.47 2.39 1.20
每股经营活动产生的现金流量净额：
0.58 -0.03 0.05
净资产收益率%
6.74 6.85 17.10
加权平均净资产收益率%：
6.70 8.84 18.67
（四）报告期内股东权益变动情况及变化原因：(千元)
项目 股本 资本公积 盈余公积 法定盈余公积 未分配利润 股东权益
期初数 160000 173,479 20,214 13,476 30,530 384,224
本期增加 3,994 2,663 26,628 30,622
本期减少 19,994 19,994
期末数 160000 173,479 24,208 16,139 37,164 394,852
变动原因见会计报表附注。
三、股本变动及股东情况
1、报告期末，本公司股东总数为17406户，其中发起人股东3户，国家股和法人股股东7户，社会公众股东17396户。
2、截止2000年12月29日，公司前10名股东持股情况：
股东名称 年末持股数量 持股比例（%）
（1）兴山县化工总厂 4878万股 30.49
（2）兴山天星水电集团专业公司 3386万股 21.16
（3）宜昌市夷陵国有资产经营公司 1500万股 9.38
（4）宜昌汇友电子科技有限公司 1000万股 6.25
（5）兴山县黄粮镇高岚河电业有限公司 1000万股 6.25
（6）湖北双环化工集团有限责任公司 100万股 0.63
（7）中国商品出口基地湖北公司 66万股 0.41
（8）宜昌葛洲坝矿产品开发公司 30万股 0.19
（9）左子悠 27.56万股 0.17
(10）金鼎基金 27.16万股 0.17
注：（1）本公司前10名股东之间不存在关联交易。
（2）兴山县化工总厂、宜昌市夷陵国有资产管理公司所持股份为本公司的国家股。
（3）宜昌汇友电子科技有限公司年末持有公司1000万股股份，占公司总股本的6.25%。该公司将所持有的1000万股份质押给中国民生银行武汉分行，质押期从2000年的7月31日至2001年7月31日。除此之外，持有公司5%以上的国有及法人股东无质押、冻结等情况。
四、股东大会简介
报告期内，公司共召开了三次股东大会，有关情况简介如下：
1、公司于2000年1月17日上午以通讯方式召开了2000年第一次临时股东大会，会议审议通过了以下内容：
A、同意马勤先生不再担任本公司董事；同意樊志洪先生不再担任本公司董事；
B、通过了由黄粮镇高岚河电业有限公司负责人万林先生任本公司董事的议案；否决了易坤明先生任本公司董事的议案。
本次会议决议刊登在2000年1月19日的《上海证券报》上。
2、公司于2000年5月26日上午在兴山县高阳镇得月宫宾馆召开1999年度股东大会，本次会议审议通过了如下内容：
A、公司1999年度董事会工作报告；
B、公司1999年度监事会工作报告；
C、公司1999年度总经理工作报告；
D、公司1999年度财务决算报告及利润分配方案；
E、增选胡家明先生为公司董事。本次会议决议刊登在2000年5月27日的《上海证券报》上。
3、公司2000年第二次临时股东大会于2000年8月1日在兴山县高阳镇得月宫会议室举行，会议审议通过了如下内容：
A、变更公司募集资金投向的议案；
B、公司董事会成员换届选举议案；
C、监事会换届选举的议案；
D、公司聘请湖北万信会计师事务所（现为中勤万信会计师事务所有限公司）为公司2000年度的审计机构，聘期一年的议案；
E、调整董事会投资权限的议案；
F、部分修改公司章程的议案。本次会议决议公告刊登2000年8月3日的《上海证券报》上。
五、董事会报告
(一)公司经营情况：
1、公司所处的行业及在本行业中的地位
本公司属化工行业中的磷化工，是华中地区的最大的磷化工产品生产基地。《全国黄磷厂技术经济月报汇编》（2000年第12期）和《全国洗涤助剂技术经济月报汇编》（2000年第12期）统计数据表明，报告年度内公司黄磷产量居全国同行业第二位，五钠产销量、出口量分别居全国同行业第二位、第一位。
2、公司的主营业务范围和经营情况
公司主营业务范围为：磷化系列产品制造、销售；机电设备安装；水力发电、供电。报告期内，公司加大管理力度，大力实施科技兴企战略，优化产业结构，狠抓成本管理、质量管理，拓宽销售渠道，在生产经营、项目建设、企业管理和规范运作等方面均取得了可喜的成绩。全年共生产黄磷22061.43吨、五钠71770.21吨、六偏磷酸钠5127.41吨、上网电量8773.59万千瓦时，实现工业总产值37973.60万元，同比净增10887.7万元，上升40.2%；主营业务收入达到27,344万元，同比上升40%；主营业务利润7,856万元，同比上升53.41 %。
3、经营中出现的问题和困难及解决方案
存在的问题与困难：
受整个经济大气候的影响，竞争加剧；原材料价格上涨，运输费用上扬；质量意识有待进一步提高。
采取的措施及对策：
果断调整营销策略，加强营销组织和管理；进行技术改革和创新，加大新产品开发力度，提高产品技术含量及附加值，培育新的利润增长点；深化企业改革，创建企业文化，增强品牌意识，树立企业形象；强化公司内部管理，进一步规范和完善法人治理结构；扩大经营规模，调整产品结构，增强市场竞争力，增强公司的经济实力和发展后劲。
（二）公司财务状况
项目 2000年（元） 1999年（元） 增减（%）
总资产 671,307,408.79 684,162,115.84 -1.88
长期负债 92,227,111.74 72,667,233.00 26.91
股东权益 394,852,220.96 384,223,653.01 2.77
主营业务利润 78,561,940.57 51,210,968.79 53.41
净利润 26,628,567.95 26,348,387.63 1.06
变动情况说明：
（1）总资产较去年同期下降1.88%，主要是报告期内归还了银行贷款；
（2）长期负债较去年同期增长26.91%，是报告期内增加了长期借款；
（3）股东权益较去年同期增长2.77%，是报告期净利润的增加所致；
（4）主营业务利润较去年同期增长53.41%，主要是由于报告期内主营业务较去年同期相比有了大幅度增长，增长比例为40.15%；
（5）净利润较去年同期增长1.06%，是报告期内主营业务利润的增长。
（三）公司投资情况
1、变更募集资金投向的说明和募集资金的使用情况：
公司变更募集资金投向，已按照有关规定将相关材料报送中国证监会备案，并经公司股东大会通过，变更程序合法。
公司于1999年5月发行了4000万股社会公众股，扣除发行费用后的实际募集资金为18062万元，变更后的募集资金项目和报告期内的累计投资进度如下：
项目名称 原承诺投入（万元） 实际投入（万元） 项目进度
碳酸二甲酯 5620 3851 95%
7500吨/年黄磷电炉 3026 2615 95%
三堆河电站 7429 5054 80%
五硫化二磷 4800 1054 30%
合计 20875 12574
尚未使用完的募集资金5488万元由公司专项存入指定银行。
A、碳酸二甲酯项目。碳酸二甲酯（英文简称DMC）是重要的有机合成中间体，是精细化工的基础原料，用途广泛，具有极大的潜在市场。目前国内的DMC的工艺技术尚处于中试阶段，生产规模较小，技术也有待进一步完善。该项目总投资5620万元，已投入3851万元，完成工程进度的95%。
B、7500吨/年黄磷电炉项目。本公司生产的三聚磷酸钠、六偏磷酸钠和次磷酸钠均是以黄磷为原材料的深加工产品，其市场需求量每年递增，特别是国际市场上的占有份额的增加效益逐年增加。项目建设总投资3026万元，已投入2615万元，完成工程进度95%。该项目建成后，将为本公司磷化工深加工产品提供充足的原材料。
C、三堆河电站项目。因公司属于高能耗企业，该电站的建设进一步解决公司电力供应紧张的问题，缓解电网的供电不足，进一步拓宽公司的电力供应渠道，降低生产成本，提高企业经济效益，增强产品的市场竞争力。该项目总投资7429万元，已经投资5054万元，完成工程进度75%。
D、五硫化二磷项目。高纯级五硫化二磷主要用作生产润滑油添加剂的原料，技术级五硫化二磷主要用作农药原料，我国将高纯级五硫化二磷列入国家重点技术引进项目清单，本项目采用俄罗斯圣彼得堡化工研究设计院的液相反应半连续法高纯五硫化二磷专有技术，主要技术经济指标达到国际先进水平。项目建设总投资4800万元，已投资1054万元，完成工程进度30%。
3、非募集资金投资项目情况：
（1）报告期内，公司投资1400万元与华中科技大学和湖北齐跃化工有限公司共同组建了兴山兴利华化工有限公司。该公司注册资本2000万元，我公司出资1400万元，占注册资本的70%；湖北齐跃化工股份有限公司和华中科技大学以技术折股分别出资420万元、180万元，占注册资本的21%和9%。
（2）投资826万元与兴山兴利华化工有限公司共同组建了兴山县兴发汽运有限公司。为了降低产品销售成本，增强产品市场竞争力，公司收购了兴山县化工总厂汽运公司全部资产，联合兴山兴利华化工有限公司共同设立兴山县兴发汽运有限公司，汽运公司注册资本为人民币876万元，本公司以资产出资826万元，占注册资本的94.3%；兴山兴利华化工有限公司以现金50万元出资，占注册资本的5.7%。
（3）投资1900万元收购了兴山县天星水电集团水电专业公司下属九冲河电站。为了降低生产成本，扩大企业生产规模，提高公司资产质量，公司于三届二次董事会决议收购兴山县天星水电集团水电专业公司下属九冲河电站，收购九冲河电站可减轻自有电站的供电压力，直接降低生产成本，提高公司产品在市场中的竞争力，增强企业实力。
以上投资使用公司自有资金投入。
（四）新年度的业务发展计划
2001年度公司将抓好磷化工主业，进一步提高公司主营业绩；加快募集资金项目的建设步伐，争取早投产、早收益；加大人事、用工、分配制度的改革力度；进一步完善公司法人治理结构，规范公司运作。为此，公司将坚持以市场为导向，以改革为动力，以科技为先导，以管理为核心，以规范运行为重点，努力提高公司市场竞争能力和经济运行质量的经营方针为指导思想着重抓好以下工作：
1、突出发展主题，着力培育新的利润增长点。搞好上市募集资金项目建设，确保上市项目尽快发挥效益；搞好自有资金项目建设，做到进度与质量并重。
2、以市场为导向，发展和巩固国内外两个市场。进一步完善管理办法，加大考核力度；推行扩大外销、巩固内销的经营策略；进一步完善淘汰机制，使营销队伍战斗力在激烈的市场竞争中得到稳步提高。
3、以改革为动力，实现企业跨越发展。深化企业改革，加大资本经营力度；建立完善适应市场经济要求、符合公司发展实际的管理机制、用人机制和分配机制，进一步增强企业活力。 4、以科技为先导，推动企业科技创新。加快公司技术创新步伐，实施技术创新工程，加大新技术、新产品、新工艺的研究开发力度，培育公司主营业务的技术创新能力，提高产品技术含量及附加值，培育新的利润增长点。
5、以管理为核心，全面加强企业管理。加大质量管理力度，严格按照ISO9002质量认证体系规范质量行为；抓好成本费用管理，降低产品成本，提高经济效益；搞好以安全、环保、设备为主线的全方位现场管理。
6、以规范运行为重点，确保上市公司健康发展。严格按照上市公司运作要求依法规范运作；搞好各项制度建立完善工作，使各项工作都有章可循。
（五）董事会日常工作情况
报告期内，公司共召开了7次董事会会议，董事会的会议情况及决议内容如下：
第二届董事会第十次会议于1月17日在公司总部三楼会议室召开，会议审议通过了形成以下决议：
A、同意付光亮先生辞去董事长职务，选举丁祥先先生为公司董事长。
B、同意付光亮先生辞去总经理职务，聘任舒龙先生为公司总经理。
C、同意聘任王华清先生为公司副总经理。此次会议决议于1月19日刊登在《上海证券报》上。
（2）第二届董事会第十一次会议于3月6日在兴山县高阳镇公司总部三楼会议室召开，会议审议并通过了以下议案：
A、审议通过了公司2000年度生产经营计划。
B、审议通过了公司机构调整方案。
C、同意聘任牛涛先生、孙卫东先生为公司副总经理。此次会议决议于3月7日刊登在《上海证券报》上。
（3）第二届董事会第十二次会议于4月12日上午在兴山县公司本部三楼会议室召开，会议审议通过了如下决议：
A、公司1999年度董事会工作报告。
B、公司1999年度总经理工作报告。
C、公司《1999年度报告》和《1999年度报告摘要》。
D、公司1999年度财务决算报告。
E、公司1999年度利润分配预案。
F、公司董事会议事规则。
G、关于《计提资产减值准备的内部控制制度》的议案。
H、同意胡家明先生为本公司董事候选人。
I、同意投资组建兴山兴利华化工有限公司议案。
J、同意收购湖北兴山县化工总厂汽运公司议案。
K、关于召开1999年度股东年会的议案。此次会议的决议于4月13日刊登在《上海证券报》上。
（4）第二届董事会第十三次会议于6月29日上午在公司总部三楼会议室召开，会议审议通过了如下决议：
A、同意变更募集资金投向。
B、同意公司第三届董事会董事候选人名单。
C、同意聘请湖北万信会计师事务所（现为中勤万信会计师事务所有限公司）为公司审计机构。
D、同意部分修改公司章程。
E、同意调整董事会投资权限。
F、同意授权董事长、经理经营决策权限。
G、同意召开2000年第二次临时股东大会。此次会议决议于7月1日刊登在《上海证券报》上。
（5）第二届董事会第十四次会议于2000年7月14日在兴山县高阳镇公司总部三楼会议室召开，会议审议通过了如下决议：
A、审议通过了公司2000年中期报告及摘要。
B、审议通过了公司2000年度利润分配及资本公积金转增股本预案。此次会议决议于7月19日刊登在《上海证券报》上。
（6）第三届董事会第一次会议于2000年8月1日在公司总部三楼会议室召开，经表决通过如下决议：
A、选举丁祥先先生为公司第三届董事会董事长。
B、同意聘任孙卫东为公司董事会秘书。
C、同意聘任舒龙先生为公司总经理。
D、同意聘任万义成、赵良明、孙卫东、邓小雄、王华清、牛涛先生为公司副总经理。
此次会议决议于8月3日刊登在《上海证券报》上。
（7）第三届董事会第二次会议于2000年12月16日在公司总部三楼会议室召开，经表决通过如下决议：
A、审议通过了设立审计部的议案。
B、审议通过了聘请总会计师的议案。
C、审议通过了设立兴山县兴发汽运有限责任公司的议案。
D、审议通过了变更注册商标的议案。
E、审议通过了收购兴山县天星水电集团水电专业公司下属九冲河电站的议案。此次会议决议于12月19日刊登在《上海证券报》上。
（六）公司董事、监事及高管人员情况：
公司现任董事、监事及高管人员情况：
姓名 职务 性别 年龄 任期 持股数（股） 年薪（元）
丁祥先 董事长 男 56 2000.8-2003.8 0 60000
舒龙 董事、总经理 男 37 2000.8-2003.8 0 60000
万义成 董事 男 45 2000.8-2003.8 0 50000
屈峰 董事 男 38 2000.8-2003.8 0
赵良民 董事 男 39 2000.8-2003.8 0 40000
孙卫东 董事 男 32 2000.8-2003.8 0 40000
胡家明 董事 男 29 2000.8-2003.8 0
邵明军 董事 男 43 2000.8-2003.8 0
黄家明 董事 男 38 2000.8-2003.8 0
刘代军 董事 男 51 2000.8-2003.8 0
万林 董事 男 29 2000.8-2003.8 0
孙高先 监事会主席 男 43 2000.8-2003.8 0 30000
张晓兰 监事 女 31 2000.8-2003.8 0
李胜佳 监事 男 34 2000.8-2003.8 0 20979
王虎 监事 男 28 2000.8-2003.8 0 10000
彭洪新 监事 男 39 2000.8-2003.8 0 12000
邓小雄 副总 男 34 2000.8-2003.8 0 40000
牛涛 副总 男 30 2000.8-2003.8 0 40000
王华清 副总 男 37 2000.8-2003.8 0 40000
胡坤裔 总会计师 男 32 2001.1-2003.8 0 18000
注1：公司董事、监事、高级管理人员年度报酬在人民币在50000元以上(含50000万元)元的人数为3人，在20000 -50000元（含20000元）的人数为7人，在10000-20000元（含10000元）的人数为3人。董事屈峰、黄家明、邵明军、刘代军、万林、胡家明和监事张晓兰不在本公司领取报酬。
注2：报告期内，公司董事、监事任期期满换届，选举产生了新一届董事会、监事会成员，结果如下：
公司第三届董事会成员：丁祥先、舒龙、万义成、赵良明、孙卫东、屈峰、邵明军、黄家明、刘代军、胡家明、万林。董事长由丁祥先先生担任。
公司第三届监事会成员：李胜佳、孙高先、张晓兰、彭洪新、王虎。监事会主席由孙高先先生担任。
（七）本次利润分配预案及2001年利润分配政策：
经中勤万信会计师事务所有限责任公司，2000年度公司共实现净利润2,662.86万元，提取10%法定公积金266.29万元，提取5%法定公益金133.15万元后，加上年初未分配利润3053.01万元，股东实际可分配利润5316.43万元。2000年公司利润分配预案为：以2000年的股本总额16000万元为基数,以每10股派发现金红利1.00元(含税)，本年度不进行资本公积金转增股本。此预案须提交2000年度股东大会审议通过后实施。
2001年利润分配政策：A、分配次数：公司拟对2001年利润分配一次，分配时间在年度结束后；B、分配比例：公司2000年度未分配利润用于下一年度股利分配的比例不低于10%，公司2001年度实现的净利润用于股利分配的比例在30%以上；c、分配形式：分配采取派发现金为主的分配形式，现金股息占股利分配的比例在50%以上；d、上述分配政策为预计方案，具体分配政策董事会届时再结合公司的实际情况而定。
（八）本报告期内，公司信息指定披露报刊没有变更，从2001年元月起，公司的信息披露报刊变更为《中国证券报》。
六、监事会报告
一、监事会会议的重要决议及信息披露报纸、日期
报告期内，公司监事会总共召开了五次会议，会议情况简介如下：
1、二届监事会第四次会议于4月12日下午在兴山县公司本部四楼会议室召开，会议审议通过了公司《1999年度监事会工作报告》、公司《1999年度报告》和《1999年度报告摘要》、公司《1999年度财务决算报告》、公司1999年度利润分配预案、监事会议事规则、关于《计提资产减值准备的内部控制制度》的议案。本次会议的决议于2000年4月13日刊登在《上海证券报》上。
2、二届监事会第五次会议于6月29日下午在兴山县公司本部四楼会议室召开，会议审议通过了李胜佳、孙高先、张晓兰为公司第三届监事会监事候选人，并提请2000年第二次临时股东大会审议的议案，同意彭宏新、王虎两位先生为公司第三届监事会监事，同意将《关于变更募集资金投向的议案》提交公司2000年第二次临时股东大会审议。
与会监事就2000年6月29日二届十三次董事会通过的变更募集资金投向事宜进行了慎重审议，一致认为，此次部分调整募集资金投向，是建立在充分调研产品市场基础上作出的，资金投向符合国家产业政策和公司的长远发展规划，维护了股东利益；董事会决议的议事规则和议事程序符合《公司法》及《公司章程》的规定。本次会议的决议于2000年7月1日刊登在《上海证券报》上。
3、二届监事会第六次会议于7月14日在公司七楼会议室召开。会议由监事会主席喻志河先生主席，会议应到监事5人，实到5人，会议审议通过了公司2000年中期报告及摘要。本次会议的决议于2000年7月19日刊登在《上海证券报》上。
4、三届监事会第一次会议于8月1日下午在公司五楼会议室召开，会议应到监事5人，实到4人，符合《公司法》和《公司章程》规定，会议审议通过了选举孙高先为第三届监事会主席的议案。
本次会议的决议于2000年8月3日刊登在《上海证券报》上。
5、三届监事会第二次会议于2000年12月16日下午在公司总部四楼会议室召开，会议讨论了公司三届二次董事会会议关于收购兴山县天星水电集团水电专业下属九冲河电站的议案和决议，认为该项议案和决议符合国家有关法律、法规、政策和公司章程的规定，符合本公司电力供应不足的实际情况，有利与公司长远发展，有利于维护广大股东的利益。
监事会认为，董事会在作出决议的过程中，没有违反有关法律、法规和公司章程，没有损害公司利益和股东利益的行为，履行了应尽的诚信义务。董事会所作出的决议有效。本次会议的决议于2000年12月19日刊登在《上海证券报》上。
二、监事会对公司依法运作情况的独立意见
1、在报告期内公司严格按照证监会“法制、监管、自律、规范”八字方针运作，公司决策程序合法：公司投资1400万元与湖北齐跃化工有限公司和华中科技大学共同组建兴山兴利华化工有限公司；公司出资1900万元收购兴山县天星水电集团水电专业公司下属`九冲河电站；投资826万元与兴山兴利华化工有限公司共同组建兴山县兴发汽运有限公司程序合法合规。
2、在报告期内董事会执行了股东大会决议及授权事项，公司董事根据有关要求于8月1日在湖北得伟律师事务所委派律师的见证下做了董事承诺及声明。监事会未发现公司董事、总经理及其他高级管理人员在履行公司职务时有违反法律、法规、《公司章程》或损害公司利益的行为。
（1）监事会赞同中勤万信会计师事务所有限公司对本公司2000年度会计报表出具的无保留意见的审计报告。监事会认为公司2000年度财务报表在所有重大方面公允、客观地反映了公司的年度财务状况、经营成果和现金流量情况。
（2）因产品市场环境发生变化，公司募集资金实际投入项目与承诺项目有所变动，即公司在保留招股说明书中的碳酸二甲酯项目的基础上，改变了其他项目投向，公司变更募集资金投向，已按照有关规定将相关材料报送中国证监会备案，并经公司股东大会通过，变更程序合法。
3、报告期内，公司收购资产交易价格合理，没有发现内幕交易，没有损害部分股东的权益或造成公司资产流失。
4、报告期内，公司所进行的关联交易遵循了公开、公正和诚实信用的原则，交易程序合规、合法，没有损害公司的利益和股东的权益。
七、重要事项
（一）本年度内，公司无重大诉讼、仲裁事项。
（二）报告期内公司董事及高层管理人员没有受到监管部门处罚的情况。
（三）报告期内，公司董事、监事及高级管理人员情况：
在报告期内，公司董事、监事因任期届满换届选举，产生了新一届董事会和监事会成员，由丁祥先出任董事长职务，由孙高先担任监事会主席职务。
（四）报告期内，公司用1900万元自有资金收购九冲河电站，用826万元自有资金收购汽运公司，详见财务报告。
（五）重大关联交易事项：详见财务报告
（六）报告期内公司做到了人员的独立、资产完整和财务独立，实现了与控股股东单位在人员、资产、财务上的“三分开”。
1、在人员方面，公司已实行劳动、人事、工资管理独立。根据上市公司高管人员不得在控股单位兼职的有关规定，股份公司与控股股东各自组建了各自的领导层，如今股份公司的高管人员均只在股份公司任职并领取报酬，未在控股股东单位担任任何职务。股份公司与控股股东的科层组织和各属生产企业的人员，按照《证券法》的有关规定和各自的组织机构框架重新进行了分配，做到了相互分离。
2、在资产方面，公司拥有独立的生产体系，辅助生产体系和配套设施；“兴发牌”商标、专利权等无形资产由公司独立拥有；公司拥有独立的采购系统和销售网络。股份公司在公司改制时，已与控股股东兴山县化工总厂在房产、土地使用权和机器设备上办理了过户手续，已取得了兴山县城镇房屋产权登记发证办公室核发的《房屋所有权证》和兴山县土地管理局核发的《国有土地使用权证》；公司的机器设备也是公司改制时化工总厂投入及两次增资扩股由股东单位投入的，机器设备的所有权均为股份公司所有，不存在权属之争。
3、在财务方面，公司设立有独立的财务部门，并建立了独立的会计核算体系和财务管理制度，设有独立的银行帐户。股份公司与控股股东在财务机构设置上分别设立了独立的会计科室；在帐务核算上实行独立核算，各自报表；在关联交易上，双方不存在产品的购销关联，制定有内部控制制度和财务管理制度，严格按股份制会计制度要求进行核算。
（七）报告期内本公司未发生托管、承包、租赁其他公司资产，也没有其他公司托管、承包、租赁本公司资产情况。
（八）报告期内本公司改聘湖北万信会计师事务所为本公司审计机构。
因湖北立华会计师事务所在对公司1999年度审计中未按时出具报告书，公司因此而延迟了1999年度报告公布时间，公司于2000年第二次临时股东大会上同意改聘湖北万信会计师事务所（现为中勤万信会计师事务所有限公司）为本公司审计机构。
（九）报告期内无重大合同。
（十）报告期内本公司未改变公司名称或股票简称。
（十一）公司股权转让情况
根据财政部财管字[2000]197号文关于猴王股份有限公司等三家股份有限公司变更国有股持股单位的批复：同意将湖北宜煤集团有限责任公司（以下简称宜煤集团）持有的本公司国有法人股1500万股（占本公司总股本的9.38%）变更为宜昌市夷陵国有资产经营公司持有，股权性质界定为国家股。
此次股权转让公告于2000年6月7日刊登在《上海证券报》上。
（十二）公司章程的修改经2000年8月1日召开的公司2000年第二次临时股东大会审议，通过了部分修改公司章程的议案。此次章程修改具体条款随二届十三次董事会决议于2000年7月1日刊登在《上海证券报》上。
八、财务会计报告
（一）审计报告
本公司2000年度的财务会计报表经中勤万信会计师事务所有限公司注册会计师黄继宗、郭有珍审计，并出具了无保留意见的审计报告[勤信审字[2001]第011号]
（二）会计报表（见附表）
（三）会计报表附注
一、公司采用的主要会计政策、会计估计和会计报表的编制方法
1、会计制度
公司执行《企业会计准则》和《股份有限公司会计制度》及其有关的补充规定。
2、会计年度采用公历制，即从1月1 日起至12月31日止为一个会计年度。
3、记帐本位币公司以人民币为记帐本位币。
4、记帐基础和计价原则以权责发生制为记帐基础，以历史成本为计价原则。
5、外币业务核算方法
公司的会计核算以人民币为记帐本位币。发生涉及外币的经济业务按业务发生当日的市场汇价折合为人民币记帐，结算日货币性项目中的外币余额按结算日市场汇价折合为人民币金额进行调整，由此产生的各外币项目的人民币余额与原帐面余额的差额作为汇兑损益，并按会计制度规定分别记入相关科目进行会计核算。
6、现金等价物的确认标准
公司持有的期限短、流动性强、易于转换为已知金额现金，且价值变动风险很小的投资确认为现金等价物，包括从购买日起三个月内到期的在证券市场上可流通的短期债券投资。
7、坏帐准备核算方法
(1)坏帐的确认标准为：因债务人破产或者死亡，以其破产财产或者遗产清偿后，仍然不能收回的应收帐款、其他应收款；因债务人逾期未履行偿债义务超过三年且无充分证据表明能收回的应收帐款、其他应收款。
(2)公司采用备抵法核算坏帐准备，1年以内的应收款项按应收帐款和其他应收款期末余额的5%计提坏帐准备；1—2年的应收款项按应收帐款和其他应收款期末余额的10%计提坏帐准备；2—3年的应收款项按应收帐款和其他应收款期末余额的20%计提坏帐准备；3—4年的应收款项按应收帐款和其他应收款期末余额的40%计提坏帐准备；4年以上的应收款项按应收帐款和其他应收款期末余额的100%计提坏帐准备。
8、存货核算方法
(1) 公司存货主要包括：原材料、库存商品、低值易耗品等。
(2) 原材料按计划成本计价，月末结转计划成本差异，库存商品按移动加权平均法核算。
（3) 低值易耗品按实际成本计价，采用五五摊销法。
(4) 期末存货按成本与可变现净值孰低计价，并按单个存货项目的成本高于其可变现净值的差额计提存货跌价准备。
9、短期投资核算方法
(1)公司的短期投资指公司购入的能随时变现且持有时间不超过一年（含一年）的投资，包括各种股票、债券等。
(2)公司购入的各种股票、债券按实际支付的价款入帐，其中包含的已宣告发放、但尚未领取的现金股利、利息分别记入应收股利、应收利息科目单独核算。公司期末短期投资按成本与市价孰低计价，并按投资总额计提短期投资跌价准备。
10、长期投资核算方法
(1)公司的长期股权投资，按投资时实际支付的价款或确定的价值记帐。长期股权投资取得时的成本与其在被投资单位所有者权益中所占的份额的差记入“股权投资差额”，并按照借方差额不超过10年、贷方差额不低于10年的原则分期摊销进入当期损益。
(2)公司对拥有20%以下股权的长期股权投资采用成本法核算，对拥有超过20%但不大于50%股权的长期股权投资采用权益法核算，对拥有50%以上股权的长期股权投资采用权益法核算并合并会计报表。
(3)公司债券投资按购买时实际支付的款项记帐，价款中含有的应计利息单独反映，每期结帐时，计算其应计利息并进行会计处理。购入债券的溢价金额或折价金额在债券存续期间平均分摊。
(4)根据公司董事会决议，由不计提长期投资减值准备改为计提长期投资减值准备。自1999年1月1日起，本公司对被投资单位由于市价持续下跌或经营状况恶化等原因导致其可收回金额低于长期股权投资的帐面价值，并且这种降低的价值在可预计的未来内不可恢复时，按可回收金额低于长期股权投资帐面价值的差额计提长期投资减值准备，并计入当期损益。
11、固定资产计价及折旧方法
(1) 公司对于使用年限一年以上的，单位价值在2000元以上的劳动资料，作为固定资产进行核算。按照固定资产来源情况以会计制度的规定确定固定资产原价登记入帐。
(2) 公司固定资产折旧采用平均年限法，并按固定资产原价，估计经济使用年限和估计残值率，分类别确定折旧如下：
固定资产类别 估计经济使用年限 预计残值率(%) 年折旧率（%)
房屋及建筑物 30—50年 5（10） 1.90—3.17（4.5）
机器设备 10—20年 5（10） 4.75—9.50（9）
运输工具 5年 5（10） 19（18）
其他 5年 5（10） 19（18）
12、在建工程核算方法
在建工程指正在兴建、待安装或改造之中的房屋及建筑物、设备、其他固定资产及购置费用尚未归集完整待验收的运输设备。在建工程在完工或达到设定用途交付使用时，按实际发生的全部支出转入固定资产等进行核算。
为购建固定资产发生的借款利息在固定资产交付使用前予以利息资本化。
13、无形资产及其摊销公司的无形资产指土地使用权，自入帐次月起按使用年限50年平均摊销。
14、收入的确认原则
(1)主营业务收入，以商品（产品）所有权上的主要风险和报酬转移给购买方，对该商品（产品）不再保留继续管理权和实际控制权，与交易相关的价款已经收到或已经取得了收款的证据，与收入相关的商品（产品）的成本能够可靠地计量时，作为商品（产品）销售收入的确认。
(2)其他业务收入，以业务项目已经完成或劳务已经提供，相关的成本能够可靠计算，其经济利益能够流入，已收到价款或取得索取价款的证据时，作为其他业务收入确认。
15、所得税的会计处理方法所得税会计处理采用应付税款法。
16、合并会计报表的编制方法
公司合并会计报表按照财政部财会字[1995]11号文《合并会计报表暂行规定》和财会工字[1996]2号文《关于合并会计报表合并范围请示的复函》等有关文件的要求编制。
合并会计报表时将本公司对被投资企业权益性资本投资与被投资企业所有者权益中本公司持有的份额相抵销。被投资企业所有者权益各项目中不属于本公司拥有的数额，作为少数股东权益在合并资产负债表中股东权益项目之前，以总额单列一类反映。
纳入合并会计报表的被投资企业为外商投资企业时，对其会计报表按《股份有限公司会计制度》的有关规定进行调整。
公司与被投资企业及其相互间的债权与债务项目相互抵销。
公司与被投资企业及其相互间发生的交易中未实现利润予以抵销，内部销售收入予以抵销，内部收取费用相互抵销。
除上述调整和抵销外，相同的资产、负债、成本和费用逐项合并。
合并会计报表的范围发生变化时，不调整年初数。
二、税项
1、增值税销项税率为17%，附加的城建税依应缴纳的流转税计征1—5%，教育费附加依应缴纳的流转税计征3%，堤防费依应缴纳的流转税计征2%。
2、所得税所得税税率15%，依湖北省人民政府鄂政函[1998]49号及财政部财税[2000]99号规定，按应纳税所得额的33%征收，由同级财政返还18%，实征15%。公司控股子公司宜昌兴杰化工有限公司、宜昌兴河化工有限公司系中外合资企业，享受24%的优惠税率和“两免三减半”的税收优惠政策，1995年经营期不足半年，已依法纳税，1996年、1997年免征所得税，1998年—2000年减半征收所得税。
3、营业税营业税税率3%—5%，按应纳税营业所得为计税依据。
4、其他税项包括房产税、车船使用税等依据有关税法计征。
三、控股公司及合营公司
(1)本公司所控制的子公司的情况
公司名称 注册资本 投资比例 实际投资额 经营范围
宜昌兴杰化工有限公司 1053万元 70% 737.10万元 生产、销售磷化工产品
宜昌兴河化工有限公司 1200万元 75% 900万元 生产、销售磷化工产品
湖北兴科电子有限责任公司 307.7万元 65% 200万元 生产、销售无极灯
兴山兴利华化工有限公司 2000万元 70% 1400万元
兴山县兴发汽运有限公司 876万元 94.3% 826万元
(2)本公司参股的公司
公司名称 注册资本 投资比例 实际投资额 经营范围
宜昌市商业银行 16300.43万元 6.13% 1000万元 人民币存、贷款业务
(3)本公司无合营企业
(4)未纳入合并会计报表范围的子公司
兴山兴利华化工有限公司
湖北兴科电子有限责任公司
兴山县兴发汽运有限公司
投资股权占50%以上未纳入合并范围的公司说明如下：
1）兴山兴利华化工有限公司于2000年12月主体厂房基本建成，目前整体处于在建状态，并未投入生产和销售，2000年度无收入。
2）湖北兴科电子有限责任公司主要从事无极灯的研制，一直处于实验探索阶段，对无极灯的一些攻关尚未解决，没有进行规模生产。
3）兴山县兴发汽运有限公司成立于2001年1月3日，从事货物运输及汽车零配件销售。
四、会计报表项目注释（单位：人民币元）
1.货币资金
项目 期初数 期末数
现金 32,116.27 38,995.83
银行存款 72,933,519.67 10,123,609.64
其他货币资金 150,000,000.00 50,000,000.00
合计 222,965,635.94 60,162,605.47
2.应收票据
出票日期 票据种类 出票单位 到期日期 票据金额
2000.10.30. 银行承兑 徐州汉高洗涤有限公司 2001.4.30. 60,800.00
2000.11.27. 银行承兑 徐州汉高洗涤有限公司 2001.5.27. 60,320.00
2000.12.22 银行承兑 四平北辰油脂化学公司 2001.3.22. 100,000.00
2000.11.24. 银行承兑 山西南风化工集团公司 2001.5.24 200,000.00
2000.10.9. 银行承兑 徐州汉高洗涤有限公司 2001.5.9. 50,000.00
2000.11.14 银行承兑 徐州汉高洗涤有限公司 2001.5.14. 50,000.00
合计 521,120.00
3.应收款项
（1）应收帐款
帐龄 期初数 期末数
金额 比例% 坏帐准备 金额 比例% 坏帐准备
1年以内 85,375,786.46 94.43 4,268,789.32 64,490,141.24 83.04 3,224,507.06
1—2年 3,316,343.69 3.67 331,634.37 12,819,958.09 16.51 1,281,995.81
2—3年 1,714,318.85 1.90 342,863.77 346,274.02 0.45 69,254.80
合计 90,406,449.00 100 4,943,287.46 77,656,373.35 100 4,575,757.67
注：无应收占股权5%以上股东款项。
主要欠款单位情况如下：
单位 欠款金额 欠款时间 欠款原因
上海白猫股份有限公司 8,806,624.66 1年以内 货款
中机通用进出口公司 7,481,441.93 1年以内 货款
山东丽波日化股份公司 5,643,634.00 1年以内 货款
湖南丽臣实业总公司 3,806,624.66 1年以内 货款
中化天津进出口公司 3,366,700.00 1年以内 货款
（2）其他应收款
帐龄 期初数 期末数
金额 比例% 坏帐准备 金额 比例% 坏帐准备
1年以内
59,297,700.31 86.72 3,062,724.43 77,864,968.96 97.29 3,893,248.45
1—2年
6,820,049.60 9.97 682,004.96 2,038,106.47 2.55 203,810.65
2—3年
2,248,289.59 3.29 449,657.92 127,994.79 0.16 25,598.96
3—4年
11,000.00 0.02 4,400.00
合计 68,377,039.50 100 4,198,787.31 80,031,070.22 100 4,122,658.06
主要欠款单位情况如下：
单位 欠款金额 欠款时间 欠款原因
兴山县进出口公司 7,369,328.15 1年以内 代垫款
兴山古洞口电业公司 5,590,000.00 1年以内 借 款
宜昌华瑞房地产公司 3,923,580.10 1年以内 暂付款
香锦化工厂 3,487,966.82 1年以内 暂付款
应收占股权5%以上单位款项，情况如下：
宜昌汇友电子科技有限公司 100,000.00 1年以内 暂付款
宜昌市夷陵国有资产经营公司 200000.00 1年以内 暂付款
兴山县天星水电集团水电专业公司 371,542.02 1年以内 暂付款
4.预付帐款
帐龄 期初数 期末数
金额 比例(%) 金额 比例(%)
1年以内 39,100,578.95 100 4,596,758.27 99.4
1-2年 27,964.39 0.6
合计 39,100,578.95 100 4,624,722.66 100
注：无应收占股权5%以上股东款项。主要欠款单位情况如下：
单位名称 欠款金额 欠款时间 欠款原因
湖北双环科技股份有限公司 2,361,753.09 1年以内 货款
兴山县三峡矿业集团公司 813,474.74 1—2年 货款
河南巩义碱厂 400,269.62 1年以内 货款
重庆索特经贸有限公司 230,231.30 1年以内 货款
兴山县水月寺林特开发公司 169,953.43 1年以内 货款
5.存货
项目 期初数 期末数
金额 存货跌价准备 金额 存货跌价准备
原材料 22,639,067.87 538,953.06 30,840,144.86 513,584.33
在产品 2,611,454.50 ------ 2,010,995.75 ------
库存商品 57,596,745.02 30,184.03 53,070580.87 30,184.03
低值易耗品 348,105.02 385,970.52
包装物 2,488,047.11 ------ 1,744,214.02 ------
合计 85,683,419.52 569,137.09 88,051,906.02 543,768.36
6.长期股权投资被投资
单位名称 占被投资单位注 期初余额 本期增加 期末余额
册资本比例%湖
北兴科电子有限责任公司 65.00 2,000,000.00 2,000,000.00
宜昌市商业银行 6.13 10,000,000.00 10,000,000.00
兴山兴利华化工有限公司 70.00 14,000,000.00 14,000,000.00
兴山县兴发汽运有限公司 94.13 8,263,047.00 8,263,047.00
合计 12,000,000.00 22,263,047.00 34,263,047.00
7.固定资产及累计折旧
(1) 固定资产原值
项目 期初数 本期增加 本期减少 期末数
房屋及建筑物 119,323,421.81 42,265,955.21 15,851.87 161,573,525.15
机器设备 67,664,975.98 17,556,560.70 55,537.93 85,165,998.75
运输工具 3,307,284.26 1,578,858.53 162,635.23 4,723,507.56
合计 190,295,682.05 61,401,374.44 234,025.03 251,463,031.46
(2) 累计折旧
项目 期初数 本期增加 本期减少 期末数
房屋及建筑物 24,308,081.50 9,527,713.88 5,661,09 33,830,134.29
机器设备 24,132,211.58 9,776,171.00 24,794.47 33,883,588.11
运输工具 1,115,001.97 888,138,99 157,756.17 1,845,384.79
合计 49,555,295.05 20,192,023.87 188,211.73 69,559,107.19
(3)固定资产净值期末余额为181,903,924.27元。
8.在建工程
工程名称 工程进度% 期初数 本期增加数 期末数 资金来源
瓦屋磷矿 60 9,916,359.89 1,273,066.90 11,189,426.79 自有资金
碳酸二甲酯 95 1,697,961.00 36,814,344.22 38,512,305.22 募股资金
次磷酸钠改造 90 386,472.52 46,063.93 432,536.45 自有资金
三堆河电站 80 50540863.42 50540,863.42 募股资金
7500吨/年黄磷电炉
95 26,149,502.23 26,149,502.23 募股资金
孔子峡电站 275,624.65 275,624.65 自有资金
五硫化二磷 30 10,535,730.40 10,535,730.40 募股资金
合计 12,000,793.41 125,635195.75 137,635,989.16
9.短期借款
贷款单位 借款金额 起止日期 月利率‰ 借款性质
三峡工行临江办事处 2,350,000.00 2000.12.11-2001.3.1. 5.58 信用
兴山县信用社 300,000.00 2000.10.23-2001.4.23. 7.02 信用
三峡中行 3,000,000.00 2000.12.15.-2001.12.14. 7.02 信用
三峡中行 4,000,000.00 2000.4.14-2001.4.14. 6.696 抵押
宜昌市交行 5,000,000.00 2000.11.29.-2001.8.29. 5.85 信用
兴山县农村社保局 3,735,427.78 2000.11.9.-2001.11.8. 6.00 信用
兴山工行 20,000,000.00 2000.9.14.-2001.9.13. 5.445 抵押
兴山工行 10,000,000.00 2000.9.1.-2001.9.1. 5.445 信用
兴山工行 5,214,000.00 2000.12.19.-2001.12.18. 5.445 抵押
武汉民生银行 5,000,000.00 2000.9.15-2001.3.15. 4.2625 抵押
期末余额合计 58,599,427.78
10.付帐款
帐龄 期初数 期末数
金额 比例(%) 金额 比例(%)
1年以内
37,597,541.29 100 18,424,071.70 99
1---2年
139,924.69 1
合计 37,597,541.29 100 18,563,996.39 100
主要应付款单位情况如下：
单 位 金额 欠款时间 欠款原因
宜西供电局 3,388,122.03 1年以内 电费款
宜昌市焦化制气公司 1,401,750.28 1年以内 原料款
湖北双环武汉联碱厂 1,150,717.05 1年以内 原料款
内蒙古蒙西联化工公司 804,900.01 1年以内 原料款
江苏亨泰集团公司 632,707.27 1年以内 原料款
其中持本公司5%以上股份的股东：
兴山县天星水电集团 2,386,662.25 1年以内 电费款
水电专业公司
11.预提费用
项目 期初数 期末数
大修理费用 1,420,967.35 4,169,497.62
预提利息 400,000.00 1,885,438.04
合计 1,820,967.35 6,054,935.66
12.一年内到期的长期负债
贷款单位 借款金额 起止日期月 利率‰ 借款性质
兴山县人行 3,100,000.00 1999.12.11-2001.12. 11 4.95 信用
三峡农行西陵支行 18,680,000.00 1999.9.3.-2001.9.4. 5.55 信用
期末余额合计 21,780,000.00
13.长期借款
贷款单位 借款金额 起止日期月 利率‰ 借款性质
兴山工行 5,890,000.00 2000.6.28-2002.6.25 5.445 信用
兴山工行 5,000,000.00 2000.10.30-2005.10.30 5.5275 信用
兴山工行 10,000,000.00 2000.7.21-2006.1.20 5.6925 信用
兴山工行 10,000,000.00 2000.11.16.-2002.11.15 5.445 信用
兴山工行 10,000.000.00 2000.11.23.-2002.11.22. 5.445 信用
兴山工行 1,000,000.00 2000.12.19.-2002.12.18. 5.445 信用
兴山工行 50,000,000.00 2000.9.1.-2005.9.1. 5.544 信用
期末余额合计 91,890,000.00
14.股东权益:期末合计394,852,220.96元
（1）股本(单位：万元)
项目 期初余额 增减变化（+-） 期末余额
一、尚未流通股份
1、发起人股份 8364 8364
其中：国家持有股份 4878 4878
境内法人持有股份 3486 3486
外资法人持有股份
2、募集法人股 3636 -1500 2136
3、内部职工股
4、优先股或其他 1500 1500
尚未流通股份合计 12000 12000
二、已流通股份
1、境内上市的人民币普通股 4000 4000
2、境内上市的外资股
3、境外上市的外资股
4、其他已流通股份合计 4000 4000
三、股份总数 16000 16000
注：变化原因系原股东湖北宜煤集团有限责任公司将所持1500万国有法人，让给宜昌市夷陵国有资产经营公司持有，股权性质界定为国家股。
（2）资本公积
资本公积 期初余额 本期增加 本期减少 期末余额
173,479,028.93 173,479,028.93
（3）盈余公积期末余额23,947,032.45元，其中本年计提法定公积金
盈余公积 期初余额 本期增加 本期减少 期末余额
法定公积金 13,476,380.78 2,662,856.80 16,139,237.58
法定公益金 6,738,190.40 1,331,428.40 8,069,618.80
合计 20,214,571.18 3,994,285.20 24,208,856.38
（4）根据董事会决议，本年提取法定盈余公积金2,662,856.80元提取法定公益金1,331,428.40元。以2000年末总股本16000万股为基数，向全体股东本公司按每10股派发1.00元现金股利。
未分配利润 期初余额 本期增加 本期减少 期末余额
30,530,052.90 26,628,567.95 19,994,285.20 37,164,335.65
15.主营业务收入
项目 2000年度 1999年度
五钠 226,916,188.16 149,479,379.53
黄磷 20,154,997.19 13,957,507.76
六偏 14,274,600.49 7,753,208.14
次磷酸钠 5,727,530.37
其他 6,368,907.20 6,302,204.82
小计 273,442,223.41 177,492,300.25
其中:出口收入(万美元) 2,017.74 1,153.46
电力 17,617,327.14
合计 273,442,223.41 195,109,627.39
16.主营业务成本
项目 2000年度 1999年度
五钠 161,655,587.21 118,732,747.69
黄磷 16,716,552.75 10,393,712.36
六偏 9,196,717.78 5,382,472.34
次磷酸钠 4,722,525.16 3,463,149.45
其他 1,588,706.75 4,940,460.18
合计 193,880,089.65 142,912,542.02
17．营业税金及附加
项目 2000年度 1999年度
教育费附加 724933.11 739587.43
城建税 275260.08 246529.15
城建税 275260.08 246529.15
合计 1000193.19 986116.58
18．其他业务利润
项目 2000年度 1999年度
废料 37353.78 1，415，711.48
房屋租赁 825100.00 278，014.66
其他 72，040.64 301，684.20
合计 934，494.42 1，995，410.34
19.财务费用
项目 2000年度 1999年度
利息支出 9，211，344.67 9，782，434.49
减：利息收入 3，181，570.92 3，646，937.01
利息净支出 6，029，773.75 6，135，497.48
其他 1，926，923.18 182，177.56
合计 7956，696.93 6，317，675.04
20.补贴收入
项目 2000年度 1999年度
自然灾害补贴款 1，000，000.00 3，948，732.47
此为兴山县人民政府给予的自然灾害补贴款，公司已收妥。
21.营业外收入
项目 2000年度 1999年度
罚款收入 17，960.00 98，950.54
新股无效申购冻结 6，206，701.01
出口奖励兑现 60，350.00
其他收入 30，700.00 201，728.00
合计 109，010.00 6507，379.55
22.营业外支出
项目 2000年度 1999年度
捐款支出 94，358.00 168，975.00
固定资产报废损失 35，622.52 23，369.12
其他支出 747，260.82 109，368.87
合计 877，241.34 301，712.99
23.所得税
项目 2000年度 1999年度
应纳税所得额 32，183，931.87 27，088，690.20
所得税率 15％ 15%
所得税额 4，827，589.78 4，063，303.53
注：宜昌兴杰化工有限公司为中外合资企业，应纳税所得额294，288.17元，目前属减税期执行12％税率，应纳税额35，314.58元。
五、关联方关系及其交易
（一）存在控制关系的关联方
企业名称 注册地址 注册资本（万元） 与本企业关系 经济性质
湖北省兴山县化工总厂 湖北省兴山县峡口镇 2381 母公司 国有企业
宜昌兴杰化工有限公司 湖北省兴山县峡口镇 1053 子公司 中外合资企业
宜昌兴河化工有限公司 湖北省兴山县峡口镇 1200 子公司 中外合资企业
湖北兴科电子有限责任公司
湖北省武汉市洪山区 307.7 子公司 有限责任公司
兴山兴利华化工有限公司
湖北省兴山县高阳镇 2000 子公司 有限责任公司
兴山县兴发汽运有限公司湖北省兴山县高阳镇 876 子公司 有限责任公司
（二）存在控制关系的关联方的注册资本及其变化（单位：万元）
企业名称 期初数 本年增加数 本年减少数 期末数
湖北省兴山县化工总厂 2381 2381
宜昌兴杰化工有限公司 1053 1053
宜昌兴河化工有限公司 1200 1200
湖北兴科电子有限责任公司 307.7 307.7
兴山兴利华化工有限公司 2000 2000
兴山县兴发汽运有限公司 876 876
（三）存在控制关系的关联方所持股份或权益及其变化（单位：万元）
企业名称 期初数 本年增加数 本年减少数 期末数
金额 ％ 金额 ％ 金额 ％ 金额 ％
湖北省兴山县化工总厂 4878 30.49 4878 30.49
宜昌兴杰化工有限公司 737.1 70 737.1 70
宜昌兴河化工有限公司 900 75 900 75
湖北兴科电子有限责任公司 200 65 200 65
兴山兴利华化工有限公司 1400 70 1400 70
兴山县兴发汽运有限公司 826 94.3 826 94.3
（四）不存在控制关系的关联方
公司名称 与本公司关系 持股比例（％） 经济性质
宜昌市商业银行 本公司参股 6.13 股份制
兴山县天星水电集团水电专业公司 本公司第二大股东 21.16 国有
宜昌市夷陵国有资产管理公司 本公司股东 9.38 国有
宜昌汇友电子科技有限公司 本公司股东 6.25 有限责任
兴山县高岚河电业有限公司 本公司股东 6.25 有限责任
（五）本公司与关联方交易情况如下
1、本公司未向关联方销售商品，输出劳务。
2、向股东兴山县天星水电集团水电专业公司购电金额为14，186，386.03元；向股东兴山县化工总厂下属汽运公司2000年1—10月购买运输劳务金额为8，030，131.41元。
3、2000年12月向股东兴山县天星水电集团水电专业公司收购其下属九冲河电站，收购金额1900万元，款项已付，交易已完成，资产转移手续已办清。
2000年10月向股东兴山县化工总厂收购其下属汽运公司，收购金额826.3万元，款项已付，交易已完成，资产转移手续已办清。
股东兴山县化工总厂2000年度向本公司借款1495.5万元，已还，本公司已收取利息10.8万元。
六、其他应披露的事项
1、运输服务协议：根据本公司与湖北省兴山县化工总厂的协议，湖北省兴山县化工总厂以合理的价格和方式为本公司提供服务，运价按当地市场价为基础，双方协议确定。
2、供用电协议：本公司所用电力部份从兴山县天星水电集团水电专业公司购入，为明确双方的责任，确立正常的供用电秩序，安全、经济、合理使用电力，双方就受用电地点、受电电压、受电容量、用电指标、用电方增容与变更用电、计划用电、计量方式与收费等达成一致协议。电价以市价为基础，双方协商后由兴山县人民政府确定。合同期限为10年，从1994年10月1日起至2004年10月1日止。
七、期后事项、承诺事项、或有事项
截至审计报告日止，公司不存在应予披露而未披露的期后事项。
截至审计报告日止，公司不存在对外债务担保等承诺事项。
截至审计报告日止，公司不存在应予披露而未披露的未决诉讼、索赔、税务纠纷、应收票据等将来可能损害公司利益的或有损失。
八、重大事项
1、本公司收购湖北省兴山县化工总厂下属的汽运公司
本公司2000年4月5日与湖北省兴山县化工总厂签定了资产收购意向书，收购标的为湖北兴山县化工总厂下属的汽运公司。经湖北证联资产评估有限公司评估（鄂证评报字2000第20号）汽运公司2000年5月31日公允价值为826.30万元。2000年10月收购款项已以现金方式付清，相关资产转移手续已办理完毕。
2、本公司收购兴山县天星水电集团水电专业公司下属九冲河电站
根据公司2000年三届第二次董事会会议，公司收购兴山县天星水电集团水电专业公司下属九冲河电站全部资产。根据武汉竞江会计师事务有限责任公司评估（武竞评报字2000第224号）2000年10月31日全部经营性资产为1933.71万元。双方约定收购金额为1900万元，截至报告期末，公司已向兴山县天星水电集团水电专业公司支付收购款1900万元，相关资产转移手续已办理完毕。
九、其他事项
公司位于湖北省兴山县峡口镇的资产，在2003年三峡二期工程结束，蓄水达135米高度时，将被淹没。根据国务院三峡工程建设委员会移民局国经贸改（1996）706号文，国务院三峡工程建设委员会移民局对此将进行相应补偿。移民迁建工程由湖北省兴山县化工总厂下属的移民工程指挥部进行专项管理和独立核算。鉴于目前会计主体不同，在我公司帐面上没有反映这部分移民补偿资金形成的资产和相应负债，待位于湖北省兴山县峡口镇的资产淹没并获国务院三峡工程建设委员会移民局同意后，公司再进行淹没资产和迁建补偿资产的移交和帐务处理，将这部分资产和相应负债并入本公司。截止2000年12月31日，移民补偿迁建一期工程已经完工，并陆续投入使用。相应的收入、成本、费用已包含在报告期内母公司及合并报表中，具体数据如下：
项目 2000年度 1999年度
主营业务收入 96，612，152.38 59，606，412.10
主营业务成本 69，304，366.12 47，077，655.00
九、公司的其他有关资料
1、公司首次注册登记日期：1994年8月17日
公司变更注册登记日期：1996年12月30日
公司首次注册登记地点：湖北省兴山县峡口镇平邑口
2、企业法人营业执照注册号：27175061
3、税务登记号码：42052671750612
4、公司未流通股票的托管机构：上海证券中央登记结算公司
5、公司聘请的会计师事务所名称：中勤万信会计师事务所有限公司
公司聘请的会计师事务所地址：武汉武昌东湖路7－8号。
十、备查文件
1、载有本公司法定代表人、主管会计负责人、会计主管人员签名并盖章的会计报表。
2、载有会计师事务所盖章、注册会计师盖章的审计报告原件。
3、报告期内本公司为履行信息披露义务，在《上海证券报》上刊登过所有本公司文件的正本及公告原稿。
湖北兴发化工集团股份有限公司
董事会
二00一年三月十五日
资产负债表（合并）
企业名称：湖北兴发化工集团有限公司 2000年12月31日 单位：元（会股01表）
资产 年初数 年末数
流动资产：
货币资金 222965635.94 60162605.47
短期投资
减：短期投资跌价准备
短期投资净额
应收票据 4550000 521120
应收股利
应收利息 3307500 348000
应收帐款 90406449 77656373.35
其它应收款 68377039.5 80031070.22
减：坏帐准备 9142074.77 8698415.73
应收帐款净额 149641413.73 148989027.84
预付帐款 39100578.95 4624722.66
应收补贴款 5358193.05 6924040.47
存货 85683419.52 88051906.02
减：存货跌价准备 569137.09 543768.36
存货净额 85114282.43 87508137.66
待摊费用 779036 12199.93
待处理流动资产净损失
一年内到期的长期债权投资
其它流动资产
流动资产合计 510816640.1 309089854.03
长期投资：
长期股权投资 12000000 34263047
长期债权投资
其它长期投资
长期投资合计 12000000 34263047
减：长期投资减值准备
长期投资净额 12000000 34263047
其中：合并价差
股权投资差额
固定资产：
固定资产原值 190295682.05 251463031.46
减：累计折旧 49555295.05 69559107.19
固定资产净值 140740387 181903924.27
工程物资
在建工程 12000793.41 137635989.16
固定资产清理
待处理固定资产净损失
固定资产合计 152741180.41 319539913.43
无形及其它资产：
无形资产 8604295.33 8414594.33
开办费
长期待摊费用
其它长期资产
无形资产及其它资产合计 8604295.33 8414594.33
递延税项：
递延税款借项
资产总计：
资产总计 684162115.84 671307408.79
流动负债：
短期借款 155704000 58599427.78
应付票据
应付帐款 37597541.29 18563996.39
预收帐款 6099191.3 6031532.81
代销商品款
应付工资 211086.89 927342.5
应付福利费 -349052.6 716565.31
应付股利 16000000 17649559.52
应付税金 -7940177.75 -1057654.99
其它应交款 408461.41 46233.79
其它应付款 10663808.19 48110056.67
应付短期债券
预提费用 1820967.35 6054935.66
一年内到期的长期负债 21780000
其它流动负债
职工奖励及福利基金
流动负债合计 220215826.08 177421995.44
长期负债：
长期借款 72670000 91890000
应付债券
长期应付款 337111.74
住房周转金 -2767
其它长期负债
长期负债合计 72667233 92227111.74
递延税项：
递延税项贷款
负债合计：
负债合计 292883059.08 269649107.18
少数股东权益：
少数股东权益 7055403.75 6806080.65
股东权益：
股本 160000000 160000000
资本公积金 173479028.93 173479028.93
盈余公积 20214571.18 24208856.38
其中：公益金 6738190.4 8069618.8
未确认的外资损失
未分配利润 30530052.9 37164335.65
外币报表折算差额
股东权益合计 384223653.01 394852220.96
负债和股东权益总计：
负债和股东权益总计 684162115.84 671307408.79
现金流量表（合并）
企业名称：湖北兴发化工集团有限公司 2000年度 单位：元（会股03表）
项目 金额
一、经营活动产生的现金流量：
销售商品、提供劳务收到的现
金 349131030.04
收取的租金
收到的增值税销项税款和退回
的增值税款 13211358.13
收到的除增值税以外的其它税
费返还 4507200
收到的其它与经营活动有关的
现金 29517548.05
经营活动产生的现金流入小计 396367136.22
购买商品、接受劳务支付的现
金 225751041.73
经营租赁所支付的现金
支付给职工以及为职工支付的
现金 15661830.81
支付的增值税款 6928085.07
支付的所得税款 8377315.17
支付的除增值税、所得税以外
的其它税费 1344052.26
支付的其它与经营活动有关的
现金 46135030.12
经营活动产生的现金流出小计 304197355.16
经营活动产生的现金流量净额 92169781.06
二、投资活动产生的现金流量：
收回投资所收到的现金
分得股利或利润所收到的现金
取得债券利息收入所收到的现
金
处置固定资产、无形资产和其
它长期资产而收回的现金净额
收到的其它与投资活动有关的
现金
投资活动产生的现金流入小计
购建固定资产、无形资产和其
它长期资产所支付的现金 154562468.82
权益性投资所支付的现金 22263047
债权性投资所支付的现金
支付的其它与投资活动有关的
现金
投资活动产生的现金流出小计 176825515.82
投资活动产生的现金流量净额 -176825515.82
三、筹资活动产生的现金流量：
吸收权益性投资所收到的现金
其中：子公司吸收少数股东权
益性投资收到的现金
发行债券所收到的现金
借款所收到的现金 107070851.03
收到的其它与筹资活动有关的
现金
筹资活动产生的现金流入小计 107070851.03
偿还债务所支付的现金 163175423.25
发生筹资费用所支付的现金
分配股利或利润所支付的现金 14454000
其中：子公司支付少数股东的
股利
偿付利息所支付的现金 7588723.49
融资租赁所支付的现金
减少注册资本所支付的现金
其中：子公司依法减资支付给
少数股东的现金
支付的其它与筹资活动有关的
现金
筹资活动产生的现金流出小计 185218146.74
筹资活动产生的现金流量净额 -78147295.71
四、汇率变动对现金的影响：
汇率变动对现金的影响
五、现金及现金等价物净增加额：
现金及现金等价物净增加额 -162803030.47
附注：
1、 不涉及现金收支的投资和筹
资活动：
以固定资产偿还债务
以投资偿还债务
以固定资产进行长期投资
以存货偿还债务
融资租赁固定资产
2、 将净利润调节为经营活动的
现金流量：
净利润 26361485.36
加：少数股东损益
购并利润
计提的坏帐准备或转销的坏帐 -443659.04
固定资产折旧 20003812.14
无形资产及其他资产摊销 189701
待摊费用的减少（减增加）
预提费用的增加（减减少）
处置无形资产、固定资产和其
它长期资产的损失（减收益）
固定资产报废损失
财务费用 6392793.85
投资损失（减收益）
递延税款贷项（减借项）
存货的减少（减增加） -2393855.23
经营性应收项目的减少（减增
加） 72989517.47
经营性应付项目的增加（减减
少） -32892387.7
增值税增加净额 1937004.48
其它 25368.73
经营活动产生的现金流量净额 92169781.06
3、 现金及现金等价物净值增加
情况：
货币资金的期末余额 60162605.47
减：货币资金的期初余额 222965635.94
现金等价物的期末余额
减：现金等价物的期初余额
现金及现金等价物净增加额 -162803030.47
利润及利润分配表（合并）
企业名称：湖北兴发化工集团有限公司 2000年度 单位：元（会股02表）
项目 1999年度 2000年度
一、主营业务收入 195109627.39 273442223.41
减：折扣与折让
主营业务收入净额 195109627.39 273442223.41
减：主营业务成本 142912542.02 193880089.65
主营业务税金及附加 986116.58 1000193.19
二、主营业务利润 51210968.79 78561940.57
加：其他业务利润 1995410.34 934494.42
减：存货跌价损失 -4549153.47 -25368.73
营业费用 15452336.57 25368592.36
管理费用 15726659.13 15014329.42
财务费用 6317675.04 7956696.93
三、营业利润 20258861.86 31182185.01
加：投资收益 8000
期货损益
补贴收入 3948732.47 1000000
营业外收入 6507379.55 109010
以前年度损益调整
减：营业外支出 301712.99 877241.34
分给外单位利润
四、利润总额 30421260.89 31413953.67
减：所得税 4063303.53 4827589.78
少数股东损益 9569.73 -42204.06
职工奖励及福利基金 20921.11
购并利润
加：未确认的投资损失
所得税返还
五、净利润 26327466.52 26628567.95
加：年初未分配利润 24151706.36 30530052.9
盈余公积转入数
年初未分配利润调整
减少注册资本减少的未分
配利润
外币报表折算差额
减：股份公司成立前利润分配
六、可供分配的利润 50479172.88 57158620.85
减：提取法定盈余公积金 2632746.65 2662856.8
提取法定公益金 1316373.33 1331428.4
提取职工奖励福利基金
七、可供股东分配的利润 46530052.9 53164335.65
减：应付优先股股利
提取任意盈余公积金
应付普通股股利 16000000 16000000
转作股本的普通股股利
八、未分配利润 30530052.9 37164335.65
