上海隧道工程股份有限公司2007年半年度报告
一、重要提示
1、本公司董事会、监事会及其董事、监事、高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。
2、董事王鑫强，因公出差,委托董事陈金章行使表决权。
独立董事沈恭，因公出差，委托独立董事王振信行使表决权。
独立董事楼民，因公出差，委托独立董事周骏行使表决权。
3、公司半年度财务报告未经审计。
4、公司负责人陈彬、主管会计工作负责人沈培良及会计机构负责人（会计主管人员）蔡剑霞声明：保证本半年度报告中财务报告的真实、完整。
二、公司基本情况
(一)公司基本情况简介
1、公司法定中文名称：上海隧道工程股份有限公司
公司法定中文名称缩写：隧道股份
公司英文名称：SHANGHAI TUNNEL ENGINEERING CO.,LTD.
公司英文名称缩写：STEC
2、公司A股上市交易所：上海证券交易所
公司A股简称：隧道股份
公司A股代码：600820
3、公司注册地址：上海市浦东新区海徐路957号
公司办公地址：上海市大连路118号
邮政编码：200082
公司国际互联网网址：www.stec.net
公司电子信箱：stecodd@stec.net
4、公司法定代表人：陈彬
5、公司董事会秘书：金波
电话：021-65869999-5072
传真：021-65419227
E-mail：600820@stec.net
联系地址：上海市大连路118号
6、公司信息披露报纸名称：《中国证券报》、《上海证券报》
登载公司半年度报告的中国证监会指定国际互联网网址：www.sse.com.cn
公司半年度报告备置地点：公司董事会秘书室
(二)主要财务数据和指标
1、主要会计数据和财务指标
单位:元币种:人民币
本报告期末比上年度期末
本报告期末 上年度期末
增减（％）
总资产 10,212,760,242.65 9,871,931,388.94 3.45
所有者权益（或股东权益） 2,068,497,374.12 2,044,064,825.65 1.20
每股净资产(元) 3.50 3.46 1.20
本报告期比上年同期增减
报告期（1－6月） 上年同期
（％）
营业利润 112,663,634.61 46,211,619.14 143.80
利润总额 125,322,870.49 76,121,255.80 64.64
净利润 82,652,270.67 62,826,110.47 31.56
扣除非经常性损益的净利润 72,667,025.96 33,024,194.17 120.04
基本每股收益(元) 0.1398 0.1063 31.56
稀释每股收益(元) 0.1398 0.1063 31.56
净资产收益率(%) 4.00 3.07 增加0.92个百分点
经营活动产生的现金流量净
396,409,739.20 25,897,437.93 1,430.69
额
每股经营活动产生的现金流
0.67 0.04 1,430.69
量净额
2、非经常性损益项目和金额
单位:元币种:人民币
非经常性损益项目 金额
非流动资产处置损益 1,123,328.42
计入当期损益的政府补助，但与公司业务密切相关，按照国家统一
5,438,693.04
标准定额或定量享受的政府补助除外
除上述各项之外的其他营业外收支净额 6,097,214.42
所得税影响额 2,532,497.26
减：股权投资比例影响 141,493.91
合计 9,985,244.71
三、股本变动及股东情况
(一)股份变动情况表
单位:股
本次变动前 本次变动增减（＋，－） 本次变动后
发
公积
比例 行 送 比例
数量 金转 其他 小计 数量
（%） 新 股 （%）
股
股
一、有限售条件股份
1、国家持股 216,241,428 36.58 216,241,428 36.58
2、国有法人
持股
3、其他内资
28,471,841 4.82 -28,471,841 -28,471,841 0 0
持股
其中：境内非
28,471,841 4.82 -28,471,841 -28,471,841 0 0
国有法人持股
境内自
然人持股
4、外资持股
其中：境外法
人持股
境外自
然人持股
二、无限售条件流通股份
1、人民币普
346,415,466 58.60 28,471,841 28,471,841 374,887,307 63.42
通股
2、境内上市
的外资股
3、境外上市
的外资股
4、其他
三、股份总数 591,128,735 100.00 0 0 591,128,735 100.00
股份变动的批准情况
公司股权分置改革于2005年12月5日经相关股东会议通过，以2006年1月9日作为股权登记日实施，于2006年1月11日实施后首次复牌。募集法人股股东持有的非流通股份自获得上市流通权之日起，在12个月内不上市交易或转让，上市流通日为2007年1月11日。
(二)股东情况
1、股东数量和持股情况
单位：股
报告期末股东总数 59,651
前十名股东持股情况
持股 持有有限售
报告期内增 质押或冻结的股份数
股东名称 股东性质 比例 持股总数 条件股份数
减 量
(%) 量
上海市国有资
产监督管理委 国家 36.58 216,241,428 0 216,241,428
员会
中国工商银行
－建信优化配
其他 3.26 19,266,777 19,266,777 未知
置混合型证券
投资基金
上海伟萌建筑
其他 1.82 10,750,204 0 未知
材料公司
中国建设银行
－上投摩根成
其他 1.81 10,684,223 -5,000,000 未知
长先锋股票型
证券投资基金
中国工商银行
－建信优选成
其他 1.78 10,494,396 -1,097,458 未知
长股票型证券
投资基金
中国建设银行
－上投摩根中
其他 1.75 10,356,458 10,356,458 未知
国优势证券投
资基金
中国建设银行
－中信红利精
其他 1.60 9,451,958 9,451,958 未知
选股票型证券
投资基金
招商证券－渣
其他 1.34 7,900,932 7,900,932 未知
打－ING BANK
N.V.
中国建设银行
－交银施罗德
稳健配置混合 其他 1.10 6,499,910 6,499,910 未知
型证券投资基
金
中国农业银行
－大成积极成
其他 1.00 5,883,300 5,883,300 未知
长股票型证券
投资基金
前十名无限售条件股东持股情况
股东名称 持有无限售条件股份数量 股份种类
中国工商银行－建信优化配置混合型证券投资基金 19,266,777 人民币普通股
上海伟萌建筑材料公司 10,750,204 人民币普通股
中国建设银行－上投摩根成长先锋股票型证券投资基金 10,684,223 人民币普通股
中国工商银行－建信优选成长股票型证券投资基金 10,494,396 人民币普通股
中国建设银行－上投摩根中国优势证券投资基金 10,356,458 人民币普通股
中国建设银行－中信红利精选股票型证券投资基金 9,451,958 人民币普通股
招商证券－渣打－ING BANK N.V. 7,900,932 人民币普通股
中国建设银行－交银施罗德稳健配置混合型证券投资基金 6,499,910 人民币普通股
中国农业银行－大成积极成长股票型证券投资基金 5,883,300 人民币普通股
中国银行－富兰克林国海潜力组合股票型证券投资基金 4,999,923 人民币普通股
第1、4名股东均系建信基金管理公司管理的开放
式基金，第3、5名股东均系上投摩根基金管理有
上述股东关联关系或一致行动关系的说明 限公司管理的开放式基金。未知其他流通股股东间
是否存在关联关系，也未知是否属于《上市公司持
股变动信息披露管理办法》中规定的一致行动人。
前十名有限售条件股东持股数量及限售条件
单位：股
有限售条件股份可上市交易
持有的有限 情况
序
有限售条件股东名称 售条件股份 新增可上市 限售条件
号 可上市交易
数量 交易股份数
时间
量
上海国有资产管理办公室（授权 2009年1 自股权分置实施之日起，在
1 216,241,428 216,241,428
上海城建（集团）公司经营） 月11日 36个月内不上市交易或转让
2、控股股东及实际控制人变更情况
本报告期内公司控股股东及实际控制人没有发生变更。
四、董事、监事和高级管理人员
(一)董事、监事和高级管理人员持股变动
单位：股
本期增持股 本期减持股
姓名 职务 年初持股数 期末持股数 变动原因
份数量 份数量
朱美君 监事 0 600 600 0 系误操作，
公司已就此
事向有关监
管部门做出
书面说明
(二)新聘或解聘公司董事、监事、高级管理人员的情况
本报告期内公司无新聘或解聘公司董事、监事、高级管理人员的情况。
五、董事会报告
(一)报告期内整体经营情况的讨论与分析
报告期内，公司实现主营业务收入35.07亿元，比去年同期增长21.10%，实现净利润8265.27万元，比去年同期按新会计准则调整后的净利润增长31.56%，实现扣除非经常性损益后的净利润7266.70万元，比去年同期调整后的增长120.04%，主要是公司承接的工程合同增长较快，而且工程施工毛利率有所上升，同时公司的盾构开始批量生产并逐渐交付订单，上半年共交付14台（其中自用5台），使得净利润增长较快。报告期内，公司中标合同达到59.38亿元，其中盾构新获订单9台（其中自用3台）。
下半年公司将会继续安排好施工进度，在保证工程安全质量的前提条件下确保全年各项工程的节点和进度，保证公司的发展势头可持续。
同时，公司将进一步做好盾构的研发工作，争取在成功研发6.34m土压平衡盾构和6.20m复合型土压平衡盾构的基础上，力争取得国家“十一五”863计划有关项目，研发大口径的泥水平衡盾构，开拓盾构更大的市场。
目前随着盾构项目发展以及公司的基础设施投资和施工项目的不断增加，使得资金需求较大，公司本将根据资金实际需求情况在条件成熟的时候推出新的再融资计划，在提高股东回报的同时，抓住机遇不断提高公司的盈利能力并扩大企业规模增强竞争力。
(二)公司主营业务及其经营状况
1、主营业务分行业、产品情况表
单位:元币种:人民币
分行
毛利
业或 营业收入比上 营业成本比上 毛利率比上年
营业收入 营业成本 率
分产 年同期增减(%) 年同期增减(%) 同期增减(%)
(%)
品
分行
业
房地 增加51.34个百
112,436,511.20 85,130,437.10 24.29 2,431.57 1,408.58
产业 分点
工程 增加1.47个百分
2,737,029,752.55 2,526,213,984.01 7.70 6.44 4.78
施工 点
运营 减少9.42个百分
134,702,343.21 69,866,377.80 48.13 2.28 24.97
业务 点
设计 增加11.07个百
216,766,984.33 142,541,834.56 34.24 21.23 3.77
服务 分点
机械
加工 增加4.85个百分
197,938,163.00 167,767,638.48 15.24 432.93 404.06
及制 点
造
分产
品
2、主营业务分地区情况
单位:元币种:人民币
地区 营业收入 营业收入比上年增减(%)
上 海 3,141,175,091.78 25.95
浙 江 73,387,660.51 12.86
福 建 16,524,990.00 -32.59
广 东 49,076,426.00 -64.15
江 苏 83,916,286.24 5.53
天 津 5,747,429.00 -14.22
北 京 12,485,540.00 -77.91
山 东 8,670,471.27 不适用
其他地区 7,889,859.49 -46.03
公司向前五名客户销售总额为954,841,667.63元，占公司本期全部主营业务收入的28.09%。
3、参股公司经营情况（适用投资收益占净利润10％以上的情况）
单位:元币种:人民币
净利 参股公司贡献的投资收 占上市公司净利润的比
公司名称 经营范围
润 益 重(%)
上海建泰有限 沪嘉高速公路经营管
23,011,500.00 27.84
公司 理维护
(三)公司投资情况
1、募集资金使用情况
报告期内，公司无募集资金或前期募集资金使用到本期的情况。
2、非募集资金项目情况
报告期内，公司无非募集资金投资项目。
六、重要事项
(一)公司治理的情况
报告期内，公司严格执行已有的一系列议事制度和内控制度，股东大会、董事会、监事会运作符合法律法规的要求，与控股股东在业务、人员、资产、机构、财务等方面全部分开。根据2006年12月5日公司第四届第四次股东大会暨股权分置改革相关股东会审议通过的股权分置改革方案，公司原募集法人股股东持有的有限售条件流通股已于2007年1月11日上市流通。
2007年5月开始，根据中国证券监督管理委员会《关于开展加强上市公司治理专项活动有关事项的通知》等监管部门文件要求，公司组织召开了专门会议，并对自身情况进行了较为全面的自查。在本次自查活动中，公司查找出一些还需改进的问题，如信息披露管理制度需按照相关部门要求修订等，并已公开披露此次公司治理专项活动自查报告。公司已制定相应整改计划并开通专门热线接受公众评议，计划于今年10月底前完成整改。
(二)重大诉讼仲裁事项
本报告期公司无重大诉讼、仲裁事项。
(三)资产交易事项
本报告期公司无收购及出售资产、吸收合并事项。
(四)报告期内公司重大关联交易事项
1、与日常经营相关的关联交易
（1）、购买商品、接受劳务以及其他流出的重大关联交易
单位:元币种:人民币
关
联 关联 关联 关联交
占同类交
关联方 交 交易 交易 易对公
关联交易价格 关联交易金额 易金额的 市场价格
名称 易 定价 结算 司利润
比例(%)
内 原则 方式 的影响
容
上海隧 工
市场
东工程 程 现金 增加利
化原 8,536,425.60 8,536,425.60 69.11 8,536,425.60
服务有 发 结算 润
则
限公司 包
上海辉
工
固岩土 市场
程 现金 增加利
工程技 化原 797,235.00 797,235.00 6.45 797,235.00
发 结算 润
术有限 则
包
公司
上海市 工
市场
第一市 程 现金 增加利
化原 3,018,391.00 3,018,391.00 24.44 3,018,391.00
政工程 发 结算 润
则
公司 包
1)、本公司向联营公司上海隧东工程服务有限公司工程发包。
2)、本公司向联营公司上海辉固岩土工程技术有限公司工程发包。
3)、本公司向母公司的控股子公司上海市第一市政工程公司工程发包。
（2）、销售商品、提供劳务以及其他流入的重大关联交易
单位:元币种:人民币
关 关
关 联 联 关联
联 交 占同类 交 交易
关联方 交 易 交易金 易 对公
关联交易价格 关联交易金额 市场价格
名称 易 定 额的比 结 司利
内 价 例(%) 算 润的
容 原 方 影响
则 式
上海城 接 市 现
增加
建（集 受 场 182,572,998.68 182,572,998.68 99.16 金 182,572,998.68
利润
团）公 工 化 结
司 程 原 算
分 则
包
上海东 接
市
南郊环 受 现
场
高速公 工 金 增加
化 653,522.00 653,522.00 0.35 653,522.00
路投资 程 结 利润
原
发展有 分 算
则
限公司 包
接
上海先 市
受 现
锋路桥 场
工 金 增加
工程有 化 26,350.00 26,350.00 0.01 26,350.00
程 结 利润
限公 原
分 算
司 则
包
接
上海市 市
受 现
第一市 场
工 金 增加
政工程 化 872,103.00 872,103.00 0.47 872,103.00
程 结 利润
有限公 原
分 算
司 则
包
1)、本公司向母公司上海城建（集团）公司接受工程分包。
2)、本公司向联营公司上海东南郊环高速公路投资发展有限公司接受工程分包。
3)、本公司向母公司的控股子公司上海先锋路桥工程有限公司 接受工程分包。
4)、本公司向母公司的控股子公司上海市第一市政工程有限公司接受工程分包。
工程招投标和接收工程分包中，公司遵循国家建设部颁布的《工程建设施工招标投标管理办法》和上海市人民政府发布的《上海市建设工程施工招标投标管理暂行办法》。公司承接的所有与上海城建（集团）公司有关联关系的工程，是由相关工程的项目公司通过上海市招投标办公室进行公开招投标获得，是竞争机制下的市场化定价。
(五)托管情况
本报告期公司无托管事项。
(六)承包情况
本报告期公司无承包事项。
(七)租赁情况
本报告期公司无租赁事项。
(八)担保情况
本报告期公司无担保事项。
(九)委托理财情况
本报告期公司无委托理财事项。
(十)其他重大合同
1、2007年1月，公司中标并与港铁轨道交通（深圳）有限公司签订了深圳地铁4号线二期403土建工程承包合同，合同金额20500万元，工期为24个月。
2、2007年2月，公司中标并与上海市市政工程管理处签订了上海市中环线军工路越江隧道工程浦西段土建工程承包合同，合同金额28000.1259万元，工期为945日历天。
3、2007年6月，公司中标并与深圳市地铁有限公司签订了深圳地铁2号线二期2204土建工程工程承包合同，合同金额52998.3105万元，工期为861日历天。
4、2007年6月，公司中标并与上海黄浦江越江设施投资建设发展有限公司签订了新建路隧道新建工程承包合同，合同金额82672万元，工期为548日历天。
(十一)承诺事项履行情况
原非流通股东在股权分置改革过程中做出的承诺事项及其履行情况
承诺履行情 备
股东名称 承诺事项
况 注
上海城建（集 公司非流通股份自获得上市流通权之日即2006年1月11日 履行了所作
团）公司 起，在36个月内不上市交易或转让。 的承诺
(十二)聘任、解聘会计师事务所情况
报告期内，公司未改聘会计师事务所，
(十三)上市公司及其董事、监事、高级管理人员、公司股东、实际控制人处罚及整改情况
报告期内公司及其董事、监事、高级管理人员、公司股东、实际控制人均未受中国证监会的稽查、行政处罚、通报批评及证券交易所的公开谴责。
(十四)其它重大事项及其影响和解决方案的分析说明
1、公司持有其他上市公司发行的股票和证券投资情况
序 股票代 持股数量 占该公司股权比 初始投资成本
简称 会计核算科目
号 码 (股) 例(%) （元）
中卫国 可供出售金融
1 600640 52,510 小于1% 86,800.00
脉 资产
银泰股
2 600683 169,000 小于1% 350,000.00 长期股权投资
份
世茂股
3 600823 252,000 小于1% 310,000.00 长期股权投资
份
申能股 可供出售金融
4 600642 90,000 小于1% 168,500.00
份 资产
期末持有的其他证券投资 -- -- --
合计 -- -- 915,300.00 --
(十五)信息披露索引
刊载日
事项 刊载的报刊名称及版面 刊载的互联网网站及检索路径
期
上海隧道工程股份有限公 《中国证券报》A12 进入www.sse.com.cn，在上市公
2007年
司有限售条件的流通股上 版，《上海证券报》 司资料检索中输入600820进行查
1月8日
市公告 A11版 询
上海隧道工程股份有限公 《中国证券报》C003 进入www.sse.com.cn，在上市公
2007年
司第五届董事会第六次会 版，《上海证券报》15 司资料检索中输入600820进行查
2月3日
议决议公告 版 询
《中国证券报》C003 进入www.sse.com.cn，在上市公
上海隧道工程股份有限公 2007年
版，《上海证券报》 司资料检索中输入600820进行查
司董事会公告 4月2日
A16版 询
《中国证券报》B02 进入www.sse.com.cn，在上市公
上海隧道工程股份有限公 2007年
版，《上海证券报》D4 司资料检索中输入600820进行查
司董事会公告 4月4日
版 询
上海隧道工程股份有限公 《中国证券报》C050 2007年 进入www.sse.com.cn，在上市公
司2007年第一季度业绩预 版，《上海证券报》 4月10 司资料检索中输入600820进行查
增提示性公告 D63版 日 询
《中国证券报》C022- 2007年 进入www.sse.com.cn，在上市公
上海隧道工程股份有限公
C023版，《上海证券 4月13 司资料检索中输入600820进行查
司2006年年度报告
报》D14、D16版 日 询
上海隧道工程股份有限公 《中国证券报》C022 2007年 进入www.sse.com.cn，在上市公
司第五届董事会第七次会 版，《上海证券报》 4月13 司资料检索中输入600820进行查
议决议公告 D14版 日 询
上海隧道工程股份有限公 《中国证券报》C022 2007年 进入www.sse.com.cn，在上市公
司第五届监事会第四次会 版，《上海证券报》 4月13 司资料检索中输入600820进行查
议决议公告 D14版 日 询
《中国证券报》C019 2007年 进入www.sse.com.cn，在上市公
上海隧道工程股份有限公
版，《上海证券报》 4月26 司资料检索中输入600820进行查
司2007年第一季度报告
D14版 日 询
上海隧道工程股份有限公 《中国证券报》C019 2007年 进入www.sse.com.cn，在上市公
司第五届董事会第八次会 版，《上海证券报》 4月26 司资料检索中输入600820进行查
议决议公告 D14版 日 询
《中国证券报》C014 2007年 进入www.sse.com.cn，在上市公
上海隧道工程股份有限公
版，《上海证券报》D6 5月15 司资料检索中输入600820进行查
司发行短期融资券公告
版 日 询
上海隧道工程股份有限公 《中国证券报》A24 进入www.sse.com.cn，在上市公
2007年
司召开2006年年度股东大 版，《上海证券报》 司资料检索中输入600820进行查
6月8日
会公告 D13版 询
上海隧道工程股份有限公 《中国证券报》C011 2007年 进入www.sse.com.cn，在上市公
司2006年年度股东大会地 版，《上海证券报》26 6月16 司资料检索中输入600820进行查
址公告 版 日 询
上海隧道工程股份有限公 《中国证券报》B02 2007年 进入www.sse.com.cn，在上市公
司第五届董事会第九次会 版，《上海证券报》D7 6月22 司资料检索中输入600820进行查
议决议公告 版 日 询
上海隧道工程股份有限公 《中国证券报》B02 2007年 进入www.sse.com.cn，在上市公
司第五届监事会第六次会 版，《上海证券报》D7 6月22 司资料检索中输入600820进行查
议决议公告 版 日 询
上海隧道工程股份有限公 《中国证券报》C003 2007年 进入www.sse.com.cn，在上市公
司上市公司专项治理活动 版，《上海证券报》8 6月23 司资料检索中输入600820进行查
自查报告和整改计划 版 日 询
上海隧道工程股份有限公 《中国证券报》C027 2007年 进入www.sse.com.cn，在上市公
司2006年年度股东大会决 版，《上海证券报》 6月29 司资料检索中输入600820进行查
议公告 D34版 日 询
七、财务会计报告(未经审计)
(一)财务报表
合并资产负债表
2007年06月30日
单位:元币种:人民币
编制单位:上海隧道工程股份有限公司
项目 附注 期末余额 年初余额
流动资产：
货币资金 1,054,199,790.20 945,630,338.12
结算备付金
拆出资金
交易性金融资产
应收票据 39,244,000.00
应收账款 1,394,766,637.10 1,691,805,742.00
预付款项 436,151,481.00 481,499,773.47
应收保费
应收分保账款
应收分保合同准备金
应收利息
应收股利
其他应收款 167,462,091.68 235,657,938.42
买入返售金融资产
存货 1,800,041,520.67 1,615,239,424.88
一年内到期的非流动资产
其他流动资产 1,739,572.52 1,272,305.64
流动资产合计 4,854,361,093.17 5,010,349,522.53
非流动资产：
发放贷款及垫款
可供出售金融资产 1,879,768.20 657,900.00
持有至到期投资
长期应收款 1,462,590,330.06 1,498,506,380.06
长期股权投资 499,241,867.43 499,918,797.80
投资性房地产
固定资产 2,155,375,887.52 2,164,914,456.50
在建工程 969,964,485.84 420,883,170.09
工程物资
固定资产清理
生产性生物资产
油气资产
无形资产 235,834,015.32 241,389,083.39
开发支出
商誉
长期待摊费用 15,592,766.54 16,101,528.47
递延所得税资产 17,920,028.57 19,210,550.10
其他非流动资产
非流动资产合计 5,358,399,149.48 4,861,581,866.41
资产总计 10,212,760,242.65 9,871,931,388.94
流动负债：
短期借款 1,097,854,231.46 1,674,021,100.00
向中央银行借款
吸收存款及同业存放
拆入资金
交易性金融负债
应付票据 110,526,920.00 115,270,000.00
应付账款 2,182,519,496.13 2,075,100,981.22
预收款项 1,131,186,783.14 993,790,106.08
卖出回购金融资产款
应付手续费及佣金
应付职工薪酬 162,682,276.72 156,429,218.20
应交税费 4,143,444.75 10,460,531.45
应付股利 72,544,293.92 2,986,318.64
应付利息 7,297,453.00 4,560,229.40
应付股利 71,509,659.71 2,986,318.64
其他应付款 759,982,822.67 813,855,210.87
应付分保账款
保险合同准备金
代理买卖证券款
代理承销证券款
一年内到期的非流动负债 100,000,000.00 150,000,000.00
其他流动负债 770,000,000.00
流动负债合计 6,398,737,721.79 5,996,473,695.86
非流动负债：
长期借款 1,625,800,000.00 1,740,800,000.00
应付债券
长期应付款
专项应付款 13,902,747.37 12,924,313.33
预计负债 12,373,398.00 14,698,300.00
递延所得税负债 303,871.41 73,410.00
其他非流动负债
非流动负债合计 1,652,380,016.78 1,768,496,023.33
负债合计 8,051,117,738.57 7,764,969,719.19
所有者权益（或股东权益）：
实收资本（或股本） 591,128,735.00 591,128,735.00
资本公积 857,694,081.72 856,559,013.52
减：库存股
盈余公积 220,101,433.24 220,101,433.24
一般风险准备
未分配利润 399,815,041.06 376,275,643.89
外币报表折算差额 -241,916.90
归属于母公司所有者权益合计 2,068,497,374.12 2,044,064,825.65
少数股东权益 93,145,129.96 62,896,844.10
所有者权益合计 2,161,642,504.08 2,106,961,669.75
负债和所有者权益总计 10,212,760,242.65 9,871,931,388.94
公司法定代表人:陈彬 主管会计工作负责人:沈培良 会计机构负责人:蔡剑霞
母公司资产负债表
2007年06月30日
单位:元币种:人民币
编制单位:上海隧道工程股份有限公司
项目 附注 期末余额 年初余额
流动资产：
货币资金 269,165,837.68 195,293,206.57
交易性金融资产
应收票据
应收账款 691,188,530.46 782,821,082.85
预付款项 113,311,083.54 149,682,721.61
应收利息
应收股利
其他应收款 227,440,878.51 236,207,463.17
存货 1,018,204,290.56 951,641,002.11
一年内到期的非流动资产
其他流动资产 112,500.00 337,500.00
流动资产合计 2,319,423,120.75 2,315,982,976.31
非流动资产：
可供出售金融资产 1,879,768.20 657,900.00
持有至到期投资
长期应收款
长期股权投资 2,129,617,049.64 2,112,071,638.55
投资性房地产
固定资产 709,715,390.85 685,894,647.29
在建工程 173,148,069.07 19,380,214.05
工程物资
固定资产清理
生产性生物资产
油气资产
无形资产 77,502,438.87 78,482,186.37
开发支出
商誉
长期待摊费用 22,165.80
递延所得税资产 8,326,877.81 8,698,519.39
其他非流动资产
非流动资产合计 3,100,189,594.44 2,905,207,271.45
资产总计 5,419,612,715.19 5,221,190,247.76
流动负债：
短期借款 614,975,700.00 1,221,777,100.00
交易性金融负债
应付票据 70,526,920.00 80,370,000.00
应付账款 930,964,676.95 851,968,979.14
预收款项 535,254,397.73 549,575,392.38
应付职工薪酬 60,762,770.21 46,249,910.13
应交税费 -11,142,041.24 -25,413,205.48
应付利息 5,120,500.00 2,243,000.00
应付股利 60,863,034.58 1,800,803.98
其他应付款 96,768,225.12 79,509,003.63
一年内到期的非流动负债 100,000,000.00 150,000,000.00
其他流动负债 770,000,000.00
流动负债合计 3,234,094,183.35 2,958,080,983.78
非流动负债：
长期借款 150,000,000.00 200,000,000.00
应付债券
长期应付款
专项应付款 137,000.00 137,000.00
预计负债 9,712,542.00 11,050,000.00
递延所得税负债 243,670.23 73,410.00
其他非流动负债
非流动负债合计 160,093,212.23 211,260,410.00
负债合计 3,394,187,395.58 3,169,341,393.78
所有者权益（或股东权益）：
实收资本（或股本） 591,128,735.00 591,128,735.00
资本公积 859,527,415.05 858,392,346.85
减：库存股
盈余公积 143,692,762.84 143,692,762.84
未分配利润 431,076,406.72 458,635,009.29
所有者权益（或股东权益）合计 2,025,425,319.61 2,051,848,853.98
负债和所有者权益（或股东权
5,419,612,715.19 5,221,190,247.76
益）总计
公司法定代表人:陈彬 主管会计工作负责人:沈培良 会计机构负责人:蔡剑霞
合并利润表
2007年1-6月
单位:元币种:人民币
编制单位:上海隧道工程股份有限公司
项目 附注 本期金额 上期金额
一、营业总收入
其中：营业收入 3,507,124,404.40 2,891,836,043.02
利息收入
已赚保费
手续费及佣金收入
二、营业总成本
其中：营业成本 3,095,143,324.38 2,597,370,098.33
利息支出
手续费及佣金支出
退保金
赔付支出净额
提取保险合同准备金净额
保单红利支出
分保费用
营业税金及附加 103,146,591.40 77,684,209.70
销售费用 8,246,092.20 6,146,099.28
管理费用 135,857,845.34 116,540,507.74
财务费用 80,924,113.82 55,954,532.12
资产减值损失 -5,237,216.35 15,914,160.21
加：公允价值变动收益（损失以“－”号填列） 1,260,100.00
投资收益（损失以“－”号填列） 23,619,981.00 22,725,083.50
其中：对联营企业和合营企业的投资收益 -590,130.37 -888,203.19
汇兑收益（损失以“-”号填列）
三、营业利润（亏损以“－”号填列） 112,663,634.61 46,211,619.14
加：营业外收入 14,667,911.34 30,955,498.75
减：营业外支出 2,008,675.46 1,045,862.09
其中：非流动资产处置损失 1,341,360.90 865,233.11
四、利润总额（亏损总额以“－”号填列） 125,322,870.49 76,121,255.80
减：所得税费用 42,422,313.96 13,274,183.47
五、净利润（净亏损以“－”号填列） 82,900,556.53 62,847,072.33
归属于母公司所有者的净利润 82,652,270.67 62,826,110.47
少数股东损益 248,285.87 20,961.86
六、每股收益：
（一）基本每股收益 0.1398 0.1063
（二）稀释每股收益 0.1398 0.1063
公司法定代表人:陈彬 主管会计工作负责人:沈培良 会计机构负责人:蔡剑霞
母公司利润表
2007年1-6月
单位:元币种:人民币
编制单位:上海隧道工程股份有限公司
项目 附注 本期金额 上期金额
一、营业收入 1,964,039,283.14 1,485,323,104.03
减：营业成本 1,812,501,530.08 1,404,729,456.70
营业税金及附加 51,319,492.12 34,688,928.50
销售费用 134,686.00 680,414.02
管理费用 20,650,862.04 18,789,780.33
财务费用 54,399,509.76 31,679,669.70
资产减值损失 16,941,103.36
加：公允价值变动收益（损失以“－”号填列）
投资收益（损失以“－”号填列） 22,595,039.63 70,915,662.41
其中：对联营企业和合营企业的投资收益 -590,130.37 -74,600.13
二、营业利润（亏损以“－”号填列） 47,628,242.77 48,729,413.83
加：营业外收入 849,844.67 10,307,192.11
减：营业外支出 198,611.74 26,603.41
其中：非流动资产处置净损失 3,085.86 17,693.64
三、利润总额（亏损总额以“－”号填列） 48,279,475.70 59,010,002.53
减：所得税费用 16,725,204.77
四、净利润（净亏损以“－”号填列） 31,554,270.93 59,010,002.53
公司法定代表人:陈彬 主管会计工作负责人:沈培良 会计机构负责人:蔡剑霞
合并现金流量表
2007年1-6月
单位:元币种:人民币
编制单位:上海隧道工程股份有限公司
项目 附注 本期金额 上期金额
一、经营活动产生的现金流量：
销售商品、提供劳务收到的现金 3,373,904,441.10 2,745,814,195.05
客户存款和同业存放款项净增加额
向中央银行借款净增加额
向其他金融机构拆入资金净增加额
收到原保险合同保费取得的现金
收到再保险业务现金净额
保户储金及投资款净增加额
处置交易性金融资产净增加额
收取利息、手续费及佣金的现金
拆入资金净增加额
回购业务资金净增加额
收到的税费返还
收到其他与经营活动有关的现金 53,344,190.14 56,062,578.68
经营活动现金流入小计 3,427,248,631.24 2,801,876,773.73
购买商品、接受劳务支付的现金 2,511,843,953.00 2,360,038,311.57
客户贷款及垫款净增加额
存放中央银行和同业款项净增加额
支付原保险合同赔付款项的现金
支付利息、手续费及佣金的现金
支付保单红利的现金
支付给职工以及为职工支付的现金 286,350,314.85 230,911,455.42
支付的各项税费 154,607,597.29 113,496,304.81
支付其他与经营活动有关的现金 78,037,026.90 71,533,264.00
经营活动现金流出小计 3,030,838,892.04 2,775,979,335.80
经营活动产生的现金流量净额 396,409,739.20 25,897,437.93
二、投资活动产生的现金流量：
收回投资收到的现金
取得投资收益收到的现金 24,887,769.91 23,024,100.00
处置固定资产、无形资产和其他长期资
5,049,200.97 14,373,855.36
产收回的现金净额
处置子公司及其他营业单位收到的现金
净额
收到其他与投资活动有关的现金
投资活动现金流入小计 29,936,970.88 37,397,955.36
购建固定资产、无形资产和其他长期资
315,149,690.42 228,260,994.90
产支付的现金
投资支付的现金 13,700,000.00
质押贷款净增加额
取得子公司及其他营业单位支付的现金
净额
支付其他与投资活动有关的现金
投资活动现金流出小计 315,149,690.42 241,960,994.90
投资活动产生的现金流量净额 -285,212,719.54 -204,563,039.54
三、筹资活动产生的现金流量：
吸收投资收到的现金 30,000,000.00
其中：子公司吸收少数股东投资收到的
30,000,000.00
现金
取得借款收到的现金 2,204,198,600.00 2,147,536,701.00
发行债券收到的现金 770,000,000.00
收到其他与筹资活动有关的现金 55,266,000.00 52,902,031.52
筹资活动现金流入小计 3,059,464,600.00 2,200,438,732.52
偿还债务支付的现金 2,940,000,000.00 2,010,200,000.00
分配股利、利润或偿付利息支付的现金 114,799,474.69 83,956,369.95
其中：子公司支付给少数股东的股利、
利润
支付其他与筹资活动有关的现金 3,452,475.00 50,567,163.57
筹资活动现金流出小计 3,058,251,949.69 2,144,723,533.52
筹资活动产生的现金流量净额 1,212,650.31 55,715,199.00
四、汇率变动对现金及现金等价物的影
177,518.08 100,958.64
响
五、现金及现金等价物净增加额 112,587,188.05 -122,849,443.97
加：期初现金及现金等价物余额 879,622,572.28 860,991,152.91
六、期末现金及现金等价物余额 992,209,760.33 738,141,708.94
补充资料
1．将净利润调节为经营活动现金流
量：
净利润 82,900,556.53 62,847,072.33
加：资产减值准备 -5,237,216.35 15,914,160.21
固定资产折旧、油气资产折耗、生产性
117,341,600.67 109,081,196.25
生物资产折旧
无形资产摊销 5,502,820.49 5,333,411.23
长期待摊费用摊销 4,920,864.58 1,130,145.79
处置固定资产、无形资产和其他长期资
1,341,360.90 865,233.11
产的损失（收益以“－”号填列）
固定资产报废损失（收益以“－”号填
列）
公允价值变动损失（收益以“－”号填
-1,260,100.00
列）
财务费用（收益以“－”号填列） 81,926,203.98 58,760,784.13
投资损失（收益以“－”号填列） -23,619,981.00 -22,799,828.58
递延所得税资产减少（增加以“－”号
1,290,521.53
填列）
递延所得税负债增加（减少以“－”号
230,461.41
填列）
存货的减少（增加以“－”号填列） -184,802,095.79 -318,844,380.23
经营性应收项目的减少（增加以“－”
156,879,802.21 26,934,361.50
号填列）
经营性应付项目的增加（减少以“－”
157,734,840.04 83,521,201.19
号填列）
其他
经营活动产生的现金流量净额 396,409,739.20 25,897,437.93
2．不涉及现金收支的重大投资和筹资
活动：
债务转为资本
一年内到期的可转换公司债券
融资租入固定资产
3．现金及现金等价物净变动情况：
现金的期末余额 992,209,760.33 738,141,708.94
减：现金的期初余额 879,622,572.28 860,991,152.91
加：现金等价物的期末余额
减：现金等价物的期初余额
现金及现金等价物净增加额 112,587,188.05 -122,849,443.97
公司法定代表人:陈彬 主管会计工作负责人:沈培良 会计机构负责人:蔡剑霞
母公司现金流量表
2007年1-6月
单位:元币种:人民币
编制单位:上海隧道工程股份有限公司
项目 附注 本期金额 上期金额
一、经营活动产生的现金流量：
销售商品、提供劳务收到的现金 1,985,474,907.35 1,750,849,021.32
收到的税费返还
收到其他与经营活动有关的现金 236,560,445.67 209,220,986.07
经营活动现金流入小计 2,222,035,353.02 1,960,070,007.39
购买商品、接受劳务支付的现金 1,803,948,101.21 1,532,614,671.68
支付给职工以及为职工支付的现金 116,568,339.46 94,025,560.05
支付的各项税费 55,596,211.83 34,665,668.45
支付其他与经营活动有关的现金 7,429,803.51 15,766,665.01
经营活动现金流出小计 1,983,542,456.01 1,677,072,565.19
经营活动产生的现金流量净额 238,492,897.01 282,997,442.20
二、投资活动产生的现金流量：
收回投资收到的现金 300,000.00 37,200,000.00
取得投资收益收到的现金 23,862,828.54 23,011,500.00
处置固定资产、无形资产和其他长期资产
2,104,700.00 4,131,229.35
收回的现金净额
处置子公司及其他营业单位收到的现金净
额
收到其他与投资活动有关的现金
投资活动现金流入小计 26,267,528.54 64,342,729.35
购建固定资产、无形资产和其他长期资产
127,061,127.38 81,777,654.71
支付的现金
投资支付的现金 70,000,000.00 321,300,000.00
取得子公司及其他营业单位支付的现金净
额
支付其他与投资活动有关的现金
投资活动现金流出小计 197,061,127.38 403,077,654.71
投资活动产生的现金流量净额 -170,793,598.84 -338,734,925.36
三、筹资活动产生的现金流量：
吸收投资收到的现金
取得借款收到的现金 1,868,198,600.00 1,909,000,000.00
发行债券收到的现金 770,000,000.00
收到其他与筹资活动有关的现金
筹资活动现金流入小计 2,638,198,600.00 1,909,000,000.00
偿还债务支付的现金 2,575,000,000.00 1,814,000,000.00
分配股利、利润或偿付利息支付的现金 53,945,267.06 23,322,957.08
支付其他与筹资活动有关的现金 3,080,000.00
筹资活动现金流出小计 2,632,025,267.06 1,837,322,957.08
筹资活动产生的现金流量净额 6,173,332.94 71,677,042.92
四、汇率变动对现金及现金等价物的影响 93,884.39
五、现金及现金等价物净增加额 73,872,631.11 16,033,444.15
加：期初现金及现金等价物余额 195,293,206.57 218,072,471.24
六、期末现金及现金等价物余额 269,165,837.68 234,105,915.39
补充资料
1．将净利润调节为经营活动现金流量：
净利润 31,554,270.93 59,010,002.53
加：资产减值准备 16,941,103.36
固定资产折旧、油气资产折耗、生产性生
57,929,537.45 32,470,174.71
物资产折旧
无形资产摊销 979,747.50 979,747.50
长期待摊费用摊销 22,165.80 135,832.86
处置固定资产、无形资产和其他长期资产
-267,056.93 -919,248.47
的损失（收益以“－”号填列）
固定资产报废损失（收益以“－”号填
列）
公允价值变动损失（收益以“－”号填
列）
财务费用（收益以“－”号填列） 52,688,559.26 32,301,163.52
投资损失（收益以“－”号填列） -22,595,039.63 -70,915,662.41
递延所得税资产减少（增加以“－”号填
371,641.58
列）
递延所得税负债增加（减少以“－”号填
170,260.23
列）
存货的减少（增加以“－”号填列） -66,563,288.45 -202,953,771.02
经营性应收项目的减少（增加以“－”号
83,327,230.30 207,176,154.60
填列）
经营性应付项目的增加（减少以“－”号
100,874,868.97 208,771,945.02
填列）
其他
经营活动产生的现金流量净额 238,492,897.01 282,997,442.20
2．不涉及现金收支的重大投资和筹资活
动：
债务转为资本
一年内到期的可转换公司债券
融资租入固定资产
3．现金及现金等价物净变动情况：
现金的期末余额
减：现金的期初余额 269,165,837.68 234,105,915.39
加：现金等价物的期末余额 195,293,206.57 218,072,471.24
减：现金等价物的期初余额
现金及现金等价物净增加额 73,872,631.11 16,033,444.15
公司法定代表人:陈彬 主管会计工作负责人:沈培良 会计机构负责人:蔡剑霞
合并所有者权益变动表
2007年1-6月
编制单位:上海隧道工程股份有限公司
单位:元币种:人民币
本期金额
归属于母公司所有者权益
一
项目
般
减： 少数股东权益 所有者权益合计
实收资本(或股 风
资本公积 库存 盈余公积 未分配利润 其他
本) 险
股
准
备
一、上
年年末 591,128,735.00 856,559,013.52 220,101,433.24 376,275,643.89 62,896,844.10 2,106,961,669.75
余额
加：会
计政策
变更
前期差
错更正
二、本
年年初 591,128,735.00 856,559,013.52 220,101,433.24 376,275,643.89 62,896,844.10 2,106,961,669.75
余额
三、本
年增减
变动金
额（减
1,135,068.20 23,539,397.17 -241,916.90 30,248,285.87 54,680,834.34
少以
“－”
号填
列）
（一）
82,652,270.67 248,285.87 82,900,556.53
净利润
（二）
直接计
入所有
1,135,068.20 -241,916.90 893,151.30
者权益
的利得
和损失
1．可
供出售
金融资
1,135,068.20 1,135,068.20
产公允
价值变
动净额
2．权
益法下
被投资
单位其
他所有
者权益
变动的
影响
3．与
计入所
有者权
益项目
相关的
所得税
影响
4．其
-241,916.90 -241,916.90
他
上述
（一）
和 1,135,068.20 82,652,270.67 -241,916.90 248,285.87 83,793,707.83
（二）
小计
（三）
所有者
投入和 30,000,000.00 30,000,000.00
减少资
本
1．所
有者投 30,000,000.00 30,000,000.00
入资本
2．股
份支付
计入所
有者权
益的金
额
3．其
他
（四）
利润分 -59,112,873.50 -59,112,873.50
配
1．提
取盈余
公积
2．提
取一般
风险准
备
3．对
所有者
（或股 -59,112,873.50 -59,112,873.50
东）的
分配
4．其
他
（五）
所有者
权益内
部结转
1．资
本公积
转增资
本（或
股本）
2．盈
余公积
转增资
本（或
股本）
3．盈
余公积
弥补亏
损
4．其
他
四、本
期期末 591,128,735.00 857,694,081.72 220,101,433.24 399,815,041.06 -241,916.90 93,145,129.96 2,161,642,504.08
余额
单位:元币种:人民币
上年同期金额
归属于母公司所有者权益
一
般
项目 减：
实收资本(或股 风 其 少数股东权益 所有者权益合计
资本公积 库存 盈余公积 未分配利润
本) 险 他
股
准
备
一、上
年年末 591,128,735.00 857,422,940.63 194,327,712.48 267,718,543.24 76,400,441.70 1,986,998,373.05
余额
加：会
计政策
变更
前期差
错更正
二、本
年年初 591,128,735.00 857,422,940.63 194,327,712.48 267,718,543.24 76,400,441.70 1,986,998,373.05
余额
三、本
年增减
变动金
额（减
-1,353,327.11 67,165,546.39 -49,979,038.14 15,833,181.14
少以
“－”
号填
列）
（一）
67,165,546.39 20,961.86 67,186,508.25
净利润
（二）
直接计
入所有 -1,353,327.11 -1,353,327.11
者权益
的利得
和损失
1．可
供出售
金融资
产公允
价值变
动净额
2．权
益法下
被投资
单位其
-1,353,327.11 -1,353,327.11
他所有
者权益
变动的
影响
3．与
计入所
有者权
益项目
相关的
所得税
影响
4．其
他
上述
（一）
和 -1,353,327.11 67,165,546.39 20,961.86 65,833,181.14
（二）
小计
（三）
所有者
投入和 -50,000,000.00 -50,000,000.00
减少资
本
1．所
有者投 -50,000,000.00 -50,000,000.00
入资本
2．股
份支付
计入所
有者权
益的金
额
3．其
他
（四）
利润分
配
1．提
取盈余
公积
2．提
取一般
风险准
备
3．对
所有者
（或股
东）的
分配
4．其
他
（五）
所有者
权益内
部结转
1．资
本公积
转增资
本（或
股本）
2．盈
余公积
转增资
本（或
股本）
3．盈
余公积
弥补亏
损
4．其
他
四、本
期期末 591,128,735.00 856,069,613.52 194,327,712.48 334,884,089.63 26,421,403.56 2,002,831,554.19
余额
公司法定代表人:陈彬 主管会计工作负责人:沈培良 会计机构负责人:蔡剑霞
母公司所有者权益变动表
2007年1-6月
编制单位:上海隧道工程股份有限公司
单位:元币种:人民币
本期金额
项目 减：
实收资本(或股
资本公积 库存 盈余公积 未分配利润 所有者权益合计
本)
股
一、上年
591,128,735.00 858,392,346.85 143,692,762.84 458,635,009.29 2,051,848,853.98
年末余额
加：会计
政策变更
前期差错
更正
二、本年
591,128,735.00 858,392,346.85 143,692,762.84 458,635,009.29 2,051,848,853.98
年初余额
三、本年
增减变动
金额（减
1,135,068.20 -27,558,602.57 -26,423,534.37
少以
“－”号
填列）
（一）净
31,554,270.93 31,554,270.93
利润
（二）直
接计入所
有者权益 1,135,068.20 1,135,068.20
的利得和
损失
1．可供出
售金融资
产公允价 1,135,068.20 1,135,068.20
值变动净
额
2．权益法
下被投资
单位其他
所有者权
益变动的
影响
3．与计入
所有者权
益项目相
关的所得
税影响
4．其他
上述
（一）和
1,135,068.20 31,554,270.93 32,689,339.13
（二）小
计
（三）所
有者投入
和减少资
本
1．所有者
投入资本
2．股份支
付计入所
有者权益
的金额
3．其他
（四）利
-59,112,873.50 -59,112,873.50
润分配
1．提取盈
余公积
2．对所有
者（或股
-59,112,873.50 -59,112,873.50
东）的分
配
3．其他
（五）所
有者权益
内部结转
1．资本公
积转增资
本（或股
本）
2．盈余公
积转增资
本（或股
本）
3．盈余公
积弥补亏
损
4．其他
四、本期
591,128,735.00 859,527,415.05 143,692,762.84 431,076,406.72 2,025,425,319.61
期末余额
单位:元币种:人民币
上年同期金额
减：
项目 实收资本(或股
资本公积 库存 盈余公积 未分配利润 所有者权益合计
本)
股
一、上年
591,128,735.00 859,256,273.96 131,323,354.08 347,310,330.47 1,929,018,693.51
年末余额
加：会计
政策变更
前期差错
更正
二、本年
591,128,735.00 859,256,273.96 131,323,354.08 347,310,330.47 1,929,018,693.51
年初余额
三、本年
增减变动 -1,353,327.11 59,010,002.53 57,656,675.42
金额（减
少以
“－”号
填列）
（一）净
59,010,002.53 59,010,002.53
利润
（二）直
接计入所
有者权益 -1,353,327.11 -1,353,327.11
的利得和
损失
1．可供出
售金融资
产公允价
值变动净
额
2．权益法
下被投资
单位其他
-1,353,327.11 -1,353,327.11
所有者权
益变动的
影响
3．与计入
所有者权
益项目相
关的所得
税影响
4．其他
上述
（一）和
-1,353,327.11 59,010,002.53 57,656,675.42
（二）小
计
（三）所
有者投入
和减少资
本
1．所有者
投入资本
2．股份支
付计入所
有者权益
的金额
3．其他
（四）利
润分配
1．提取盈
余公积
2．对所有
者（或股
东）的分
配
3．其他
（五）所
有者权益
内部结转
1．资本公
积转增资
本（或股
本）
2．盈余公
积转增资
本（或股
本）
3．盈余公
积弥补亏
损
4．其他
四、本期
591,128,735.00 857,902,946.85 131,323,354.08 406,320,333.00 1,986,675,368.93
期末余额
公司法定代表人:陈彬 主管会计工作负责人:沈培良 会计机构负责人:蔡剑霞
(二)会计报表附注
一、公司简介：
上海隧道工程股份有限公司于1993年11月经批准改制为股份制企业。公司A股股票于1994年1月28日在上海证券交易所挂牌上市。截止2004年12月31日，公司注册资本为591,128,735.00元。其中国有股为296,183,459.00元，法人股为28,471,841.00元，社会公众股为266,473,435.00元。公司注册地址为上海市浦东新区海徐路957号，法定代表人为陈彬。公司经营范围为：土木工程建设项目总承包、隧道、市政建筑公路及桥梁、交通、消防桩、基础地下墙工程、自营和代理各类商品及技术的进出口业务（但国家限定公司经营或禁止进出口的商品和技术除外）、经营进料加工和“三来一补”业务、经营对销贸易和转口贸易、外经贸部批准的国际经济技术合作业务、机械及机电设备生产、安装、租赁，汽修，本系统货运，附设分支机构。
2005年12月5日，公司股权分置改革方案经公司股权分置改革相关股东会议审议通过，股权分置改革的股票对价为流通股股东每持有10股获股票3股同时进行资产置换。
2006年1月5日《股权分置改革方案实施公告》：流通股股东每持有10股获得股票为3股；股权分置改革方案实施A股股权登记日为2006年1月9日；股票复牌日为2006年1月11日。2006年1月11日，公司股票复牌，公司股权分置改革完成。
截至2007年6月30日，公司注册资本为591,128,735.00元。其中国家持股为216,241,428.00元，人民币普通股为374,887,307.00元。
二、主要会计政策、会计估计和合并会计报表的编制方法
（一）会计制度
本公司执行企业会计准则及其有关规定。
（二）会计年度
本公司会计年度为公历1月1日起至12月31日止。
（三）记账本位币
本公司以人民币为记账本位币。
（四）记账基础和计价原则
本公司的会计核算以权责发生制为记账基础，以历史成本为计价原则。
（五）外币业务核算方法
本公司发生外币业务时，按交易发生日的即期汇率或按照系统、合理的方法确定的、与交易发生日即期汇率近似的汇率将外币金额折合为人民币金额记账。资产负债表日，对于外币货币性项目采用资产负债表日的即期汇率折算，因资产负债表日即期汇率与初始确认时或前一资产负债表日即期汇率不同而产生的汇兑差额计入当期损益。以历史成本计量的外币非货币性项目仍采用交易发生日的即期汇率折算。
（六）外币会计报表的折算方法
资产负债表中的资产和负债项目采用资产负债表日的即期汇率折算，所有者权益项目除“未分配利润”项目外，其他项目采用发生时的即期汇率折算。利润表中的收入和费用项目采用交易发生日的即期汇率或按照系统、合理的方法确定的、与交易发生日即期汇率近似的汇率折算。上述折算产生的外币报表折算差额，在资产负债表中所有者权益项目下单独列示。
（七）现金等价物的确定标准
本公司在编制现金流量表时，将持有的期限短（从购买日起，三个月到期）、流动性强、易于转换为已知金额的现金、价值变动风险小的投资作为现金等价物。
存出保证金等受限制的银行存款，不作为现金流量表中的现金及现金等价物。
（八）坏账核算方法
1、坏账的确认标准
对因债务人撤销、破产，依照法律清偿程序后确实无法收回的应收款项；因债务人死亡，既无遗产可清偿，又无义务承担人，确实无法收回的应收款项；因债务人逾期未履行偿债义务并有确凿证据表明，确实无法收回的应收款项，按照本公司管理权限批准核销。
2、坏账损失的核算方法
采用备抵法核算。
3、坏账准备的计提方法和计提比例
按余额百分比法并结合个别认定法估算坏账损失。
（1）本公司根据董事会的决定，除个别认定法外，按应收账款及其他应收款年末余额的5％计提坏账准备。
(2)对于某项期末余额的可收回性与其他各项应收款项存在明显差别的应收款项（例如、债务单位所处的特定地区、债务人的财务和经营状况、与债务人之间的争议和纠纷等），导致该项应收款项如果按照与其他应收款项同样的方法计提坏账准备，将无法真实地反映其可收回金额的，采用个别认定法计提坏账准备，即根据债务人的经营状况、现金流量状况、以前的信用记录等资料对其欠款的可回收性进行逐笔详细分析，据以分别确定针对每一笔此类应收款项的坏账准备计提比例；
（九）存货核算方法
1、存货分类为
存货分类为：工程施工、开发成本、开发产品、原材料、委托加工物资、低值易耗品、周转材料、在产品等。
根据公司所处行业的特殊性，公司按照《企业会计准则－建造合同》的要求，会计核算中设置“工程施工”、“工程结算”科目。
“工程施工”科目核算实际发生的合同成本和合同毛利。实际发生的合同成本和确认的合同毛利记入本科目的借方，确认的合同亏损记入本科目的贷方。
“工程结算”科目核算根据合同完工进度已向客户开出工程价款结算账单办理结算的价款。本科目是“工程施工”或“生产成本”科目的备抵科目，已向客户开出工程价款结算账单办理结算的款项记入本科目的贷方，合同完成后，本科目与“工程施工”或“生产成本”科目对冲后结平。.
如果建造合同的结果能够可靠地估计，企业应根据完工百分比法在资产负债表日确认合同收入和费用。
2、取得和发出的计价方法
日常核算取得时按实际成本计价；发出时按加权平均法计价。工程成本核算以所订立的单项合同为对象。
债务重组取得债务人用以抵债的存货，以应收债权的账面价值为基础确定其入账价值；非货币性交易换入的存货以换出资产的账面价值为基础确定其入账价值。
3、低值易耗品、周转材料和出租开发产品的摊销方法
低值易耗品采用分次摊销法；
周转材料按使用期限平均摊销；
出租开发产品摊销比照同类固定资产折旧年限平均摊销。
4、存货的盘存制度
采用永续盘存制。
5、存货跌价准备的计提方法
中期末及年末，对存货进行全面清查后，对工程施工按单项工程已发生的未结算成本大于预计可结算收入的差额，计提工程预计损失准备；对其余存货逐项按存货的成本与可变现净值孰低提取或调整存货跌价准备。
存货可变现净值按企业在生产经营过程中，以估计售价减去估计完工成本及销售所必需的估计费用后的价值确定。
（十）可供出售金融资产核算方法
对于可供出售金融资产，初始确认时按照公允价值计量，相关交易费用计入可供出售金融资产初始确认金额。其公允价值变动形成的利得和损失，除减值损失和外币货币性金融资产形成的汇兑差额以外，直接计入股东权益，在该可供出售金融资产终止确认时转出，计入当期损益。本公司将该金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬转移给转入方，或已放弃对于该金融资产的控制时，终止确认该金融资产。
（十一）长期投资核算方法
（1） 长期股权投资的初始计量
长期股权投资在取得时按初始投资成本计量。初始投资成本一般为取得该项投资而付出的资产、发生或承担的负债以及发行的权益性证券的公允价值，并包括直接相关费用。但同一控制下的企业合并形成的长期股权投资，其初始投资成本为合并日取得的被合并方所有者权益的账面价值份额。
（2）长期股权投资的后续计量
本公司对被投资单位能够实施控制、不具有共同控制或重大影响，并且在活跃市场中没有报价、公允价值不能可靠计量的，长期股权投资采用成本法核算；对被投资单位具有共同控制或重大影响的，长期股权投资采用权益法核算。
本公司在按权益法对长期股权投资进行核算时，先对被投资单位的净利润进行取得投资时被投资单位各项可辨认资产等的公允价值、会计政策和会计期间方面的调整，再按应享有或应分担的被投资单位的净损益份额确认当期投资损益。
本公司长期股权投资采用权益法核算时，对长期股权投资初始投资成本大于投资时应享有被投资单位可辨认净资产公允价值份额的，不调整长期股权投资的初始投资成本；对长期股权投资初始投资成本小于投资时应享有被投资单位可辨认净资产公允价值份额的，其差额计入当期损益，同时调整长期股权投资的成本。
公司对控股子公司的长期股权投资，采用成本法核算，编制合并财务报表时按照权益法进行调整。
（2） 长期股权投资的减值准备
本公司按成本法核算的、在活跃市场中没有报价、公允价值不能可靠计量的长期股权投资，发生减值时，将其账面价值与按照类似金融资产当时市场收益率对未来现金流量折现确定的现值之间的差额，确认为减值损失。
本公司其他长期股权投资的可收回金额低于其账面价值时，按单项投资可收回金额低于账面价值的差额，确认长期股权投资减值准备。
本公司长期股权投资减值准备一经确认，在以后会计期间不得转回。
（十三）固定资产计价和折旧方法
1、固定资产标准：
本公司将使用期限在1年以上，单位价值较高的房屋及建筑物、施工设备、生产设备、运输工具、试验设备、行政及其他设备等资产，作为固定资产。
2、固定资产的分类：
房屋及建筑物、施工设备、生产设备、运输工具、试验设备、行政及其他设备、固定资产装修、经营租入固定资产改良等。
3、固定资产的取得计价：
一般遵循实际成本计价原则计价。
债务重组取得债务人用以抵债的固定资产，以应收债权的账面价值为基础确定其入账价值；非货
币性交易换入的固定资产，以换出资产的账面价值为基础确定其入账价值。
融资租入的固定资产，按租赁开始日租赁资产的原账面价值与最低租赁付款额的现值两者中较低者作为入账价值；如果融资租赁资产占企业资产总额等于或小于30％的，则按最低租赁付款额作为入账值。
4、固定资产折旧计提方法：
固定资产折旧采用年限平均法分类计提，根据固定资产类别、预计使用年限和预计净残值率确定折旧率。
符合资本化条件的固定资产装修费用，在两次装修期间与固定资产尚可使用年限两者中较短的期间内，采用年限平均法单独计提折旧；经营租赁方式租入的固定资产改良支出，在剩余租赁期与租赁资产尚可使用年限两者中较短的期间内，采用年限平均法单独计提折旧。
融资租赁方式租入的固定资产，能合理确定租赁期届满时将会取得租赁资产所有权的，在租赁资产尚可使用年限内计提折旧；无法合理确定租赁期届满时能够取得租赁资产所有权的，在租赁期与租赁资产尚可使用年限两者中较短的期间内计提折旧。融资租赁方式租入的固定资产发生的符合资本化条件的装修费用，在两次装修期间、剩余租赁期与固定资产尚可使用年限三者中较短的期间内，采用年限平均法单独计提折旧。
固定资产中的电脑设备按原值扣除5％净残值后一次计入有关费用成本。
固定资产中的公路资产宁波常洪隧道及嘉浏高速公路按零残值率直线法计提固定资产折旧。其中宁波常洪隧道的折旧期间为2002年4月至2022年3月、嘉浏高速公路的折旧期间为2005年7月至2022年12月。
固定资产中的盾构、顶管机及钢模等非标设备按施工工程项目实际工作量计提折旧，计入相关工程成本；在工程间歇期按年折旧率3%计提折旧。
固定资产类别 预计使用年限 预计净残值率 年折旧率
房屋及建筑物 9－30年 4%－5% 10.56%－3.12%
施工设备 7－9年 4%－5% 13.56%－10.56%
生产设备 7－9年 4%－5% 13.56%－10.56%
运输工具 9年 5% 10.56%
试验设备 7－9年 4%－5% 13.56%－10.56%
行政及其他设备 9年 5% 10.56%
固定资产装修 5年 0.00 20.00%
已全额计提减值准备的固定资产，不再计提固定资产折旧。
已计提减值准备的固定资产，按照该项固定资产的账面价值，以及尚可使用年限重新计算确定折旧率和折旧额；如果已计提减值准备的固定资产价值又得以恢复，该项固定资产的折旧率和折旧额的确定方法，按照固定资产价值恢复后的账面价值，以及尚可使用年限重新计算确定折旧率和折旧额
5、固定资产减值准备的计提：
中期末及年末，对由于市价持续下跌、技术陈旧、实体损坏、长期闲置等原因导致其可收回金额低于账面价值的，按预计可收回金额低于其账面价值的差额，计提固定资产减值准备。
固定资产减值准备按单项资产计提。
（十四）在建工程核算方法
1、取得的计价方法
以立项项目分类核算工程发生的实际成本，当所建工程项目达到预定可使用状态时，转入固定资产核算；尚未办理竣工决算的，按估计价值转账，待办理竣工决算手续后再作调整。
2、在建工程减值准备的计提
中期末及年末，对于长期停建并预计在未来三年内不会重新开工的在建工程，或在性能、技术上已落后且给企业带来经济利益具有很大不确定性的在建工程，计提在建工程减值准备。
在建工程减值准备按单项工程计提。
（十五）无形资产核算方法
1、取得的计价方法
按取得时的实际成本入账。
债务重组取得债务人用以抵债的无形资产，按应收债权的账面价值为基础确定其入账价值；非货币性交易换入的无形资产，按换出资产的账面价值为基础确定其入账价值。
2、摊销方法
采用直线法。相关合同与法律两者中只有一方规定受益年限或有效年限的，按不超过规定年数的期限平均摊销；两者均规定年限的按孰低者平均摊销；两者均未规定年限的按不超过十年的期限平均摊销。
3、无形资产减值准备的计提
中期末及年末，对于因被其他新技术替代、市价大幅下跌而导致创利能力受到重大不利影响或下跌价值预期不会恢复的无形资产，按预计可收回金额低于其账面价值的差额，计提无形资产减值准备。
无形资产减值准备按单项资产计提。
（十六）长期待摊费用摊销方法
1、开办费转销方法
在开始生产经营的当月一次计入损益。
2、其他长期待摊费用摊销方法
在受益期内平均摊销，其中：
预付经营租入固定资产的租金，按租赁合同规定的期限平均摊销。
（十七）长期应收款：
以BOT（建造－运营－移交）方式建设公共基础设施且运营后不直接向公众收费而由政府偿付的项目，采用实际利率法对发生的代政府建设成本及代融资利息费用作为长期应收款核算。每期按上期长期应收款摊余价值以实际利率计算的利息收益作为代政府融资利息收入。同时在每期提供运营维护服务时，将应收政府偿付的金额在扣除上述利息收入及本期代政府的建设成本摊销额后确认为运营服务收入。按本期代政府的建设成本摊销额冲减该项长期应收款。
（十八）借款费用的会计处理方法
1、借款费用资本化的确认原则
本公司发生的借款费用，可直接归属于符合资本化条件的资产的购建或者生产的，予以资本化，计入相关资产成本；其他借款费用，在发生时根据其发生额确认为费用，计入当期损益。借款费用同时满足下列条件的，开始资本化：
A、资产支出已经发生，资产支出包括为购建或者生产符合资本化条件的资产而以支付现
金、转移非现金资产或者承担带息债务形式发生的支出；
B、借款费用已经发生；
C、为使资产达到预定可使用或者可销售状态所必要的购建或者生产活动已经开始。
2、借款费用资本化期间
本公司购建或者生产符合资本化条件的资产达到预定可使用或者可销售状态时，借款费用停止资本化。在符合资本化条件的资产达到预定可使用或者可销售状态之后所发生的借款费用，在发生时根据其发生额确认为费用，计入当期损益。
3、借款费用资本化的暂停期间
符合资本化条件的资产在购建或者生产过程中发生非正常中断、且中断时间连续超过3个月的，暂停借款费用的资本化；正常中断期间的借款费用继续资本化。
4、借款费用资本化金额的确定
A、专门借款利息费用的资本化金额
为购建或者生产符合资本化条件的资产而借入专门借款的，应当以专门借款当期实际发生的利息费用，减去将尚未动用的借款金额存入银行取得的利息收入或者进行暂时性投资取得的投资收益后的金额确定。专门借款发生的利息费用，在资本化期间内，应当全部计入符合资本化条件的资产成本，不计算借款资本化率。
专门借款发生的辅助费用，在所购建或者生产的符合资本化条件的资产达到预定可使用或者可销售状态之前发生的，应当在发生时根据其发生额予以资本化，计入符合资本化条件的资产的成本；在所购建或者生产的符合资本化条件的资产达到预定可使用或者可销售状态之后发生的，应当在发生时根据其发生额确认为费用，计入当期损益。
专门借款应当有明确的专门用途，即为购建或者生产某项符合资本化条件的资产而专门借入的款项。通常签订有标明该用途的借款合同。
B、一般借款利息费用的资本化金额
一般借款是指除专门借款以外的其他借款。在借款费用资本化期间内，为购建或者生产符合资本化条件的资产占用了一般借款的，应当根据累计资产支出超过专门借款部分的资产支出加权平均数乘以所占用一般借款的资本化率，计算确定一般借款应予资本化的利息金额。
一般借款发生的辅助费用，应当在发生时根据其发生额确认为费用，计入当期损益。
5、短期融资券核算及利息的摊销方法
公司经批准发行的短期融资券在“其他流动负债”科目核算。
短期融资券利息分摊方法：在其发行期内直线摊销。
（十九）预计负债
与或有事项相关的义务同时符合以下条件时，公司将其列为预计负债：
1、该义务是企业承担的现时义务；
2、该义务履行很可能导致经济利益流出企业；
3、该义务金额可以可靠地计量。
（二十）收入确认原则
1、工程结算收入：
在一个会计年度内完成的建造合同，在完成时确认合同收入的实现；对开工与完工日期分属不同会计年度的建造合同，如果建造合同的结果能够可靠估计，在资产负债表日按完工百分比法确认合同收入的实现。
2、销售商品：
公司已将商品所有权上的重要风险和报酬转移给买方；公司不再对该商品实施继续管理权和实际控制权；与交易相关的经济利益能够流入企业；相关的收入和成本能可靠地计量时，确认营业收入实现。
3、提供劳务：
在同一年度内开始并完成，在劳务已经提供，收到价款或取得收取价款的依据时，确认劳务收入的实现；如劳务的开始和完成分属不同的会计年度，在提供劳务交易的结果能够可靠估计的情况下，在资产负债表日按完工百分比法确认相关的劳务收入。
4、让渡资产使用权：
与交易相关的经济利益能够流入企业，收入的金额能可靠地计量时，按合同或协议规定确认为收入。
（二十一）所得税的会计处理方法
本公司的企业所得税采用资产负债表债务法核算。
（二十二）本报告期主要会计政策、会计估计的变更和重大会计差错更正及其影响
本报告期内，根据《企业会计准则第22号—金融工具确认和计量》规定，持有至到期投资以及贷款和应收款项，应当采用实际利率法，按摊余成本计量；同时根据《企业会计准则第38号◇◇首次执行企业会计准则》相关规定，应当自首次执行日起改按实际利率法，在随后的会计期间采用摊余成本计量。公司自2007年起对大连路以BOT（建造－运营－移交）方式建设公共基础设施且运营后不直接向公众收费而由政府偿付的项目采用实际利率法，按摊余成本计量。对以前年度不再追溯调整。
（二十三）合并会计报表的编制方法
1、合并会计报表按照《企业会计准则第33号——合并财务报表》及有关文件，以母公司和纳入合并范围的子公司的个别会计报表以及其他资料为依据进行编制。合并时对内部权益性投资与子公司所有者权益、内部投资收益与子公司利润分配、内部交易事项、内部债权债务进行抵销，对合并盈余公积进行调整。
2、母公司与子公司采用的会计政策和会计处理方法无重大差异。
三、税项
（一）流转税及附加
1、流转税
应税项目 税种 税率
建筑工程、运输装卸收入 营业税 3%
商品房销售及租赁收入 营业税 5%
工程勘察、设计收入 营业税 5%
商品销售、机加工收入 增值税 17%、6％
2、城市维护建设税
按流转税税额的7%计算和缴纳。本公司属下的外商投资企业按规定免缴城市维护建设税。
3、教育费附加按流转税税额的3%计算和缴纳。本公司属下的外商投资企业按规定免缴教育费附加。
4、有关重大市政工程的营业税缴纳：
上海隧道工程股份有限公司承接的主要工程业务：如同三国道、地铁一号线延伸线工程、地铁二号线工程、苏州河综合整治一期工程、轨道交通明珠线工程、大连路隧道工程、复兴东路隧道、轨道交通莘闵线工程、浦东国际机场一期工程补充项目工程、轨道交通明珠线二期工程等重大市政工程，根据沪地税一(1997)47号，沪地税一(1999) 20号、25号，沪地税一(2000) 80号，沪税流[2001]640号，沪地税流[2002]21号、251号、294号、410号、533号，沪税流发[2003]23号，沪地税流[2003] 260号、320号、326号、384号，沪税流发[2005] 5号、6号，沪地税流（2002）410号文件的通知由项目建设单位统一缴纳建筑安装营业税。自2004年起，公司所有新承接的重大工程项目均按规定税率计缴营业税。
（二）企业所得税
本公司按照《中华人民共和国企业所得税暂行条例》的规定缴纳企业所得税。
上海隧道工程股份有限公司、上海隧峰房地产开发有限公司、上海隧道股份浦东有限公司、上海大连路隧道建设发展有限公司、上海建元投资有限公司、上海元平市政建设发展有限公司、上海外高桥隧道机械有限公司注册地在上海市浦东新区，享受15%企业所得税税率。
上海盾构设计试验研究中心有限公司经上海市浦东新区税务局浦税所批（2005）780号文规定，公司自2005年1月1日至2006年12月31日止，免征内资企业所得税。
上海隧道工程轨道交通设计研究院被认定为高新技术企业，根据沪税徐税发（2004）9号文规定，自2004年度企业所得税减按15%征收。
上海市城市建设设计研究院被认定为高新技术企业，自2004年度企业所得税减按15%征收。
上海市第二市政工程有限公司被认定为高新技术企业，根据上海市徐汇区国家税务局及上海市地方税务局第06050729号“企业所得税备案类减免税免税登记通知书”规定，公司自2006年度至2007年度企业所得税减按15%征收。
四、控股子公司及合营企业
（一）公司所控制的所有子公司、合营企业情况及其合并范围（金额单位：人民币万元）：
合并范围
被投资单 母公司实 母公司控
业务性质 注册资本 经营范围 内控股比 是否合并 备注
位全称 际投资额 股比例
例
上海隧峰 房地产业 1,500 房地产开 1,500 100% 100% 是
房地产开 发
发公司
上海隧道 建筑施工 2,800 工程施工 2,800 37.70% 100% 是
股份浦东 业 建筑装潢
有限公司
上海市隧 建筑施工 300 码头装卸 300 100% 100% 是
道公司码 业
头装卸经
营站
上海东江 其他 480 肉鸽生 400 83% 83% 是
肉鸽实业 产、销售
有限公司
上海市隧 建筑施工 1,100 市工程设 1,100 100% 100% 是
道工程轨 业 计及市政
道交通设 总承包
计研究院
上海市城 建筑施工 1,200 市政工程 1,200 100% 100% 是
市建设设 业 设计及地
计研究院 质勘察
上海市第 建筑施工 10,150 市政及建 10,150 100% 100% 是
二市政工 业 筑工程承
程有限公 包施工
司
上海公路 建筑施工 6,741 公路工程 6,741 100% 100% 是
桥梁工程 业 及市政工
有限公司 程
上海塘湾 其他 2,000 市政配套 2,000 80% 100% 是
隧道发展 工程
有限公司
上海大连 公路运营 50,000 大连路黄 45,000 90% 100% 是
路隧道建 管理 浦江底隧
设发展有 道及其附
限公司 属设施的
建设、经
营
上海嘉方 建筑施工 300 地铁专用 165 0 55% 是
地铁管片 业 管片生产
制造有限
公司
上海隧海 房地产业 500 房地产开 475 0 95% 是
房地产开 发
发有限公
司
上海路奉 建筑施工 200 道路工程 200 0 100% 是
路桥工程 业 施工
有限公司
宁波常洪 公路运营 14,000 宁波常洪 12,600 90% 90% 是
隧道发展 管理 隧道及附
有限公司 属设施的
建设、经
营；常洪
隧道范围
内的土地
的开发、
经营
上海盾构 建筑施工 1,700 隧道掘进 1,150 67.60% 67.60% 是
设计试验 业 机的设
研究中心 计、计算
有限公司 机控制系
统设计开
发及相关
的技术咨
询服务
上海市政 建筑施工 USD300.00 商品砼销 1,547 0 60% 是
赛利贝特 业 售、设备
混凝土有 租赁
限公司
上海隧道 建筑施工 810 市政配套 810 66.70% 100% 是
地基注浆 业 工程
工程有限
公司
上海隧道 建筑施工 900 防水注 900 100% 100% 是
建筑防水 业 浆、堵
材料有限 漏、木业
公司
上海隧道 建筑施工 新加坡元 土建工程 677 100% 100% 是
工程股份 业 100.00 和相关产
有限公司 品
（ 新 加
坡）有限
公司
上海隧道 建筑施工 HKD 土建工程 407 100% 100% 是
股份（香 业 800.00 和相关产
港）有限 品
公司
上海隧达 建筑施工 USD150.00 建筑装饰 869 70% 70% 是
建筑装饰 业 装修工程
工程有限
公司
上海隧道 建筑施工 100 工程质量 80 0 80% 是
工程质量 业 检测、监
检测有限 理
公司
上海万通 建筑施工 USD180.00 市政工 722 0 50% 否
营造有限 业 程、兼营
公司 建材购销
上海第二 建筑施工 73 市政工程 37 0 50% 否
市政工程 业
公司金山
联营公司
上海嘉利 其他 50 零售、批 50 0 100% 是
实业公司 发
上海成隆 建筑施工 USD15.00 工程设计 63 0 51% 是
设计咨询 业 咨询
有限公司
上海城市 建筑施工 30 工程勘查 30 0 100% 是
建设设计 业 设计
院金山嘴
工业区分
院
上海城建 建筑施工 50 工程监理 45 0 90% 是
工程建设 业
监理有限
公司
上海城星 建筑施工 30 建设项目 30 0 100% 是
工程造价 业 可行性研
事务所 究、工程
相关预、
决算
上海水泥 建筑施工 2,001.60 混凝土管 2,001.60 0 100% 是
制管厂 业 和钢筋混
凝土排水
管
上海隧港 建筑施工 300 建材 270 0 90% 是
建筑材料 业
有限公司
上海彰祥 房地产业 50 房地产物 40 0 80% 是
物业管理 业管理
有限公司
上海隧浦 房地产业 1,000 房地产物 900 0 90% 是
房地产开 业管理
发有限公
司
上海隧益 建筑施工 30 建筑机械 30 100% 100% 是
建筑经营 业 设备安
部 装、电器
机械设备
安装
上海上隧 建筑施工 1,000 市政施 1,000 100% 100% 是
实业公司 业 工、防水
堵漏
上海嘉浏 公路运营 10,000 公路建设 10,000 97% 100% 是
高速公路 管理 投资，公
建设发展 路经营，
有限公司 运行管
理。
上海外高 机械制造 2,208 隧道掘进 2,208 50% 100% 是
桥隧道机 业 机械、顶
械有限公 管等机械
司 机具的加
工、制
造、安装
服务。
上海建元 投资咨询 10,000 实业投 10,000 90% 100% 是
投资发展 业 资、资产
有限公司 管理、国
内贸易
天津大业 建筑施工 1,000 土木建筑 1,000 100% 100% 是
建筑工程 业 工程、隧
有限公司 道、市
政、道路
及桥梁工
程等
上海元平 建筑施工 17,500 市政工 17,500 0 100% 是
市政建设 业 程、房地
发展有限 产开发与
公司 经营、园
林绿化等
奉化元康 公路建设 30,000 公路建 12,000 80% 80% 是 注
公路建设 业 设、房地
有限公司 产开发与
经营、市
政工程建
设等
上海职业 民办非企 100 培训 100 100% 100% 是
技能培训 业
中心
杭州建元 公路运营 10,000 隧道及附 10,000 70% 100% 是
隧道发展 管理 属设施的
有限公司 建设、经
营等
上海雄尊 建筑施工 100 市政工 100 0 100% 是
市政建筑 业 程、销售
工程有限 材料、装
公司 潢材料等
注：奉化元康公路建设有限公司根据公司章程规定，公司注册资本为人民币叁亿元，各股东各期按同比例出资：其中首期出资额为人民币壹亿元在登记注册前到位，第二期出资额伍仟万元在注册公司成立之日起六个月内到位，即2006年11月底前到位，其余出资额壹亿伍仟万元于公司注册成立之日起一年内缴足。截止2006年12月31日，公司实收资本壹亿伍仟万元。截止2007年6月30日，公司实收资本人民币叁亿元。
（二）未纳入合并会计报表范围的子公司：
报告期内未纳入合并会计报表范围的子公司为上海城建石油有限公司，持股比例为51%。主要原因为母公司从该子公司收取保底利润，而该子公司的经营活动受其他股东控制，故不纳入合并会计报表范围。
（三）纳入合并报表范围但母公司持股比例未达到50％以上的子公司及其原因：
报告期内无纳入合并报表范围但母公司持股比例未达到50％以上的子公司。
（四）本期合并报表范围的变更情况：
与上年年报相比，本期合并报表范围的变更情况及原因如下：
因执行新会计准则，上年度不合并而本期纳入合并范围的子公司有：上海隧道建筑防水材料有限公司、上海隧道股份（香港）有限公司、上海隧达建筑装饰工程有限公司、上海隧道工程质量检测有限公司、上海嘉利实业公司、上海成隆设计咨询有限公司、上海城市建设设计院金山嘴工业区分院、上海城建工程建设监理有限公司、上海城星工程造价事务所、上海隧港建筑材料有限公司、上海彰祥物业管理有限公司、上海隧浦房地产开发有限公司、上海隧益建筑经营部、上海上隧实业公司、天津大业建筑工程有限公司。上年度合并而本期未纳入合并范围的联营企业是：上海万通营造有限公司。
本期新投资设立的子公司是：杭州建元隧道发展有限公司，合并控股100%，纳入合并范围。
（五）报告期内因购买、受让股权而增加控股子公司、合营企业情况：
报告期内无因购买、受让股权而增加控股子公司、合营企业情况。
（六）报告期内出售子公司情况：
报告期内无出售子公司情况。
五、合并会计报表主要项目注释(如无特别注明，以下货币单位为人民币元)
（一）货币资金
项目 期末数 年初数
现金 15,760,128.79 8,552,455.79
银行存款 967,768,319.65 869,765,909.16
其他货币资金 70,671,341.76 67,311,973.17
其中：存出保证金 70,633,934.20 67,047,113.75
合计 1,054,199,790.20 945,630,338.12
存出保证金为银行保函
（二）应收票据
票据种类 期末数 年初数
商业承兑汇票 39,244,000.00
合计 39,244,000.00
（三）应收帐款
1、应收帐款余额
账龄 期末数
余额 占应收账款 坏账准备 计提比例
总额的比例
1年以内 1,020,056,631.04 65.57% 51,002,831.55 5.00%
1~2年 356,704,512.71 22.93% 53,434,336.00 14.98%
2~3年 124,009,404.22 7.97% 29,390,228.80 23.70%
3年以上 54,819,529.46 3.52% 26,996,043.97 49.25%
合 计 1,555,590,077.43 100.00% 160,823,440.33
账龄 年初数
余额 占应收账款 坏账准备 计提比例
总额的比例
1年以内 1,246,746,552.14 67.15% 62,337,327.61 5.00%
1~2年 460,731,436.96 24.82% 52,062,652.38 11.30%
2~3年 100,486,891.56 5.41% 25,423,183.56 25.30%
3年以上 48,587,121.04 2.62% 24,923,096.15 51.30%
合 计 1,856,552,001.70 100.00% 164,746,259.70
2、期末应收帐款前五名累计总欠款金额为256,726,976.14元，占应收帐款总金额的18.41%。
3、期末应收帐款中持本公司5%以上（含5%）表决权股份的股东欠款为上海城建（集团）公司70,846,111.68元，是接受分包工程的应收帐款余额，详见附注七。
（四）其他应收款
1、其他应收款期末期初余额
账龄 期末数
余额 占应收账款 坏账准备 计提比例
总额的比例
1年以内 146,467,725.47 70.51% 7,323,386.27 5.00%
1~2年 28,641,232.17 13.79% 5,126,780.56 17.90%
2~3年 17,320,400.07 8.34% 12,961,061.52 74.83%
3年以上 15,309,045.47 7.37% 14,865,083.15 97.10%
合 计 207,738,403.18 100.00% 40,276,311.50
账龄 期末数
余额 占应收账款 坏账准备 计提比例
总额的比例
1年以内 140,298,865.76 50.60% 7,014,943.29 5.00%
1~2年 110,224,162.40 39.76% 14,439,365.27 13.10%
2~3年 13,564,319.57 4.89% 7,620,004.41 56.18%
3年以上 13,161,299.17 4.75% 12,516,395.51 95.10%
合 计 277,248,646.90 100.00% 41,590,708.48
2、期末其他应收款中前五名累计总欠款金额为58,502,379.99元，占总金额的34.93%。
3、期末其他应收款中无持有本公司5%以上（含5%）表决权股份的股东单位欠款。
（五）预付帐款
1、预付帐款余额
账龄 期末数 年初数
金额 比例 金额 比例
1年以内 401,177,576.96 91.98% 447,829,027.21 93.01%
1~2年 34,973,904.04 8.02% 33,670,746.26 6.99%
合 计 436,151,481.00 100.00% 481,499,773.47 100.00%
2、年末预付帐款中无持有本公司5%以上（含5%）表决权股份的股东单位欠款。
（六）存货
期末数 期初数
项目 账面余额 跌价准备 账面价值 账面余额 跌价准备 账面价值
工程施工 1,412,556,367.45 14,484,720.35 1,398,071,647.10 1,253,502,532.54 14,484,720.35 1,239,017,812.19
开发成本 23,385,064.02 - 23,385,064.02 23,425,349.91 - 23,425,349.91
开发产品 162,773,674.26 189,447.60 162,584,226.66 160,646,688.01 189,447.60 160,457,240.41
原材料 149,094,825.56 - 149,094,825.56 117,161,056.93 - 117,161,056.93
周转材料 41,550,680.83 - 41,550,680.83 44,843,473.66 - 44,843,473.66
低值易耗品 9,852,803.09 - 9,852,803.09 10,302,770.65 - 10,302,770.65
在产品 5,209,620.96 - 5,209,620.96 7,857,456.35 - 7,857,456.35
产成品 11,382,226.76 3,987,137.11 7,395,089.65 13,830,620.62 3,987,137.11 9,843,483.51
委托加工物资 487,466.05 - 487,466.05 1,462,153.00 - 1,462,153.00
科技开发产品 2,410,096.75 - 2,410,096.75 868,628.27 - 868,628.27
合计 1,818,702,825.73 18,661,305.06 1,800,041,520.67 1,633,900,729.94 18,661,305.06 1,615,239,424.88
（七）其他流动资产
项目 期末帐面价值 年初帐面价值
待摊费用 1,739,572.52 1,272,305.64
合计 1,739,572.52 1,272,305.64
（八）可供出售金融资产
占被投资
股份类 公司注册 初始投资成 期初
被投资公司名称 别 股票数量 资本比例 本 市价 期初余额 本期变动 期末市价 期末余额
申能股份 法人股 90,000 小于1% 168,500.00 7.31 657,900.00 601,200.00 13.99 1,259,100.00
中卫国脉 法人股 52,510 小于1% 86,800.00 7.15 0.00 620,668.20 11.82 620,668.20
合计 255,300.00 657,900.00 1,221,868.20 1,879,768.20
（九）长期股权投资
1、长期股权投资
期末数 年初数
项 目 帐面余额 减值准备 帐面余额 减值准备
长期股权投
资 502,569,852.81 3,327,985.38 503,246,783.18 3,327,985.38
2、成本法核算的其他股权投资
股票投资
占被投资
被投资公司名 股份类 公司注册资
称 别 股票数量 本比例 初始投资成本 期初余额 本期转出 期末余额
-86,800.00 0.00
中卫国脉 法人股 52,510 小于1% 86,800.00 86,800.00
0.00 350,000.00
银泰股份 法人股 169,000 小于1% 350,000.00 350,000.00
0.00 310,000.00
世茂股份 法人股 252,000 小于1% 310,000.00 310,000.00
小 计 746,800.00 746,800.00 -86,800.00 660,000.00
成本法核算的股权投资
投资期 占被投资单位注册 本年投资增减
被投资单位名称 限 资本比例 年初余额 额 年末余额
上海建泰有限公司 20年 24.86% 396,750,000.00 0 396,750,000.00
上海伟盟建筑材料公司 50年 5.00% 2,290,000.00 0 2,290,000.00
上海东南郊环高速公路
有限公司 30年 10.00% 55,200,000.00 0.00 55,200,000.00
中咨设计顾问有限公司 无约定 12.00% 2,400,000.00 0.00 2,400,000.00
年末金额100万以下5
户 5,173,710.31 0.00 5,173,710.31
合 计 461,813,710.31 - 461,813,710.31
4、权益法核算的股权投资
本年权益增减额 年末余额
占被投资单 其 中
投资期 位注册资本 分得利
投资单位名称 限 比例 年初余额 本年合计 投资成本 确认收益 差额摊销 润 初始投资 累计增减 合计
上海万通营造公司 无约定 50.00% 5,769,318.37 0.00 7,217,250.00 -1,447,931.63 5,769,318.37
上海城建石油有限公司
20年 51.00% 684,528.52 0.00 697,365.69 -12,837.17 684,528.52
合计
6,453,846.89 0.00 0 0 0 0 7,914,615.69 -1,460,768.80 6,453,846.89
5、权益法核算的对联营企业投资
本年权益增减额 年末余额
占被
投资单
位注册 其 中
投 资 资本比 股权投资
投资单位名称 期限 例 年初余额 本年合计 投资成本 确认收益 准备 差额摊销 分得利润 初始投资 累计增减 合计
上海辉固岩土工程
技术有限公司 10年 40% 2,129,361.42 117,365.17 117,365.17 1,200,000.00 1,046,726.59 2,246,726.59
上海铭源数码有限
公司 无约定 20% 3,119,964.14 -130,542.56 -130,542.56 4,000,000.00 -1,010,578.42 2,989,421.58
上海神工环保工程
有限公司 无约定 15.60% 6,935,114.33 -582,336.12 -582,336.12 6,400,000.00 -47,221.79 6,352,778.21
上海浦东混凝土制
品有限公司 无约定 44% 14,555,870.82 5,383.14 5,383.14 12,470,358.19 2,090,895.77 14,561,253.96
上海隧东工程服务 无约
有限公司 定 34% 1,014,129.89 0.00 0.00 340,000.00 674,129.89 1,014,129.89
上海新瑞基建筑工
程有限公司 5年 42% 2,326,041.68 0.00 0.00 5,000,000.00 -2,673,958.32 2,326,041.68
上海申隧合作工程 无约
公司 定 39% 413,686.30 0.00 0.00 390,000.00 23,686.30 413,686.30
上海永盛桥梁结构 无约
有限公司 定 20% 288,257.40 0.00 200,000.00 88,257.40 288,257.40
上海路盛高速公路
管理有限公司 4年 49% 2,450,000.00 0.00 2,450,000.00 0.00 2,450,000.00
申通轨道交通研究
咨询有限公司 20年 20% 1,000,000.00 0.00 1,000,000.00 0.00 1,000,000.00
合计 34,232,425.98 -590,130.37 0.00 -590,130.37 0.00 0.00 0.00 33,450,358.19 191,937.42 33,642,295.61
6、长期投资减值准备：
被投资单位名称 年初数 本年增加 年末数 计提原因
上海浦明建设工程
有限公司 170,000.00 0 170,000.00 投资成本高于可收回价格
上海明达市政建设
有限公司 130,000.00 0 130,000.00 投资成本高于可收回价格
上海永盛桥梁结构
有限公司 288,257.40 0 288,257.40 投资成本高于可收回价格
上海新瑞基建筑工
程有限公司 2,326,041.68 0 2,326,041.68 投资成本高于可收回价格
上海申隧工程合作
公司 413,686.30 0 413,686.30 投资成本高于可收回价格
合 计 3,327,985.38 0.00 3,327,985.38
（十）固定资产及累计折旧
项 目 年初账面余额 本期增加额 本期减少额 期末帐面余额
一、原价合计 3,729,195,717.05 113,540,073.74 40,078,798.78 3,802,656,992.01
房屋及建筑物 603,890,556.78 609,996.00 58,980.67 604,441,572.11
公路资产 1,193,960,950.43 - - 1,193,960,950.43
施工设备 1,573,354,450.84 70,029,066.13 23,983,534.50 1,619,399,982.47
生产设备 88,833,553.95 18,051,241.08 6,037,910.83 100,846,884.20
运输工具 129,808,199.17 18,825,211.68 148,633,410.85
试验设备 27,241,963.14 1,063,250.00 373,700.00 27,931,513.14
行政及其他 108,839,222.74 4,961,308.85 9,357,852.78 104,442,678.81
固定资产装修 3,266,820.00 - 266,820.00 3,000,000.00
- - - -
二、累计折旧
合计 1,527,431,730.90 117,341,600.67 34,341,756.73 1,610,431,574.84
房屋及建筑物 176,744,996.01 12,193,838.12 - 188,938,834.13
公路资产 206,014,070.64 31,528,174.21 - 237,542,244.85
施工设备 910,521,984.86 54,987,644.66 20,675,308.94 944,834,320.58
生产设备 55,045,270.13 8,669,581.25 3,912,774.04 59,802,077.34
运输工具 99,239,670.34 4,495,223.07 1,061,371.71 102,673,521.70
试验设备 12,512,208.73 1,235,547.03 372,066.84 13,375,688.92
行政及其他 64,937,587.60 4,231,592.33 8,053,415.20 61,115,764.73
固定资产装修 2,415,942.59 - 266,820.00 2,149,122.59
- - - -
三、固定资产
减值准备合计 36,849,529.65 - - 36,849,529.65
房屋及建筑物 13,752,020.86 - - 13,752,020.86
公路资产 - - - -
施工设备 9,667,784.31 - - 9,667,784.31
生产设备 11,312,126.59 - 11,312,126.59
运输工具 737,496.84 - - 737,496.84
试验设备 750,010.89 - - 750,010.89
行政及其他 630,090.16 - - 630,090.16
固定资产装修 - - - -
- - - -
四、固定资产
账面价值合计 2,164,914,456.50 147,881,830.47 157,420,399.45 2,155,375,887.52
房屋及建筑物 413,393,539.91 609,996.00 12,252,818.79 401,750,717.12
公路资产 987,946,879.79 - 31,528,174.21 956,418,705.58
施工设备 653,164,681.67 90,704,375.07 78,971,179.16 664,897,877.58
生产设备 22,476,157.23 21,964,015.12 14,707,492.08 29,732,680.27
运输工具 29,831,031.99 19,886,583.39 4,495,223.07 45,222,392.31
试验设备 13,979,743.52 1,435,316.84 1,609,247.03 13,805,813.33
行政及其他 43,271,544.98 13,014,724.05 13,589,445.11 42,696,823.92
固定资产装修 850,877.41 266,820.00 266,820.00 850,877.41
- - - -
（十一）在建工程
项目名称 期初数 本期增加 本期减少 转入固定 期末数
资产
机械厂新厂区及综合楼 - 3,317,525.36 3,317,525.36
塘湾综合楼 - 245,034.00 245,034.00
沪崇苏基建 3,260,000.00 2,823,568.45 6,083,568.45
盾构改建 133,685,114.18 133,685,114.18
拌站扩建 13,781,899.68 2,335,638.04 11,446,261.64
宝山拌站基础 2,338,314.37 188,466.90 2,526,781.27
白莲泾拌站 184,000.00 184,000.00
奉化三高连接工程 7,370,000.00 275,404,495.79 282,774,495.79
常州健身北路地道工程 314,479,424.77 75,949,994.45 17,219.92 390,412,199.30
嘉瑞花园电子门改建 295,000.00 295,000.00
钱江隧道 151,324.91 151,324.91
万博大厦 34,574,891.80 7,149,191.00 41,724,082.80
盾构改建 37,733,862.00 36,485,674.50 74,219,536.50
东海大桥设备迁建 7,049,777.47 7,049,777.47
在安装设备 15,849,784.17 15,849,784.17
合计 420,883,170.09 551,434,173.71 2,352,857.96 - 969,964,485.84
在建工程资金来源为其他来源
（十二）无形资产
项 目 年初账面余额 本期增加额 本期减少额 期末帐面余额
一、原价合计 288,027,039.86 - 52,247.58 287,974,792.28
房屋使用权 8,393,810.18 - - 8,393,810.18
土地使用权 119,633,229.68 - 52,247.58 119,580,982.10
公路专营权 160,000,000.00 - - 160,000,000.00
-
二、累计摊销额合计 46,637,956.47 5,502,820.49 - 52,140,776.96
房屋使用权 236,472.00 215,493.30 - 451,965.30
土地使用权 8,305,293.23 1,477,802.99 - 9,783,096.22
公路专营权 38,096,191.24 3,809,524.20 - 41,905,715.44
-
三、无形资产减值准
备合计 - - - -
房屋使用权 -
土地使用权 -
公路专营权 -
-
四、无形资产账面价
值合计 241,389,083.39 - 5,555,068.07 235,834,015.32
房屋使用权 8,157,338.18 - 215,493.30 7,941,844.88
土地使用权 111,327,936.45 - 1,530,050.57 109,797,885.88
公路专营权 121,903,808.76 - 3,809,524.20 118,094,284.56
- - - -
（十三）长期待摊费用
种 类 年初账面余额 本期增加额 本期摊销额 期末帐面余额
光纤租赁费 1,920,000.00 144,000.00 1,776,000.00
收费结算入网
费 1,524,285.64 47,619.06 1,476,666.58
开办费 4,015,199.02 4,015,199.02 -
装修费 927,682.49 266,820.00 347,869.01 846,633.48
租赁费 - 1,015,555.36 104,750.00 910,805.36
其他 7,714,361.32 3,129,727.29 261,427.49 10,582,661.12
合 计 16,101,528.47 4,412,102.65 4,920,864.58 15,592,766.54
（十四）长期应收款
项目 期初数 本期增加 本期减少 期末数
长期应收款 1,498,506,380.06 34,589,600.00 70,505,650.00 1,462,590,330.06
合 计 1,498,506,380.06 34,589,600.00 70,505,650.00 1,462,590,330.06
（十五）资产减值准备明细
本期减少额
项 目 行次 年初账面余额 本期计提额 期末账面余额
转回 注销
一、坏账准备 1 206,336,968.18 1,580,638.63 6,631,279.98 186,575.00 201,099,751.83
二、存货跌价准备 2 18,661,305.06 - - - 18,661,305.06
三、可供出售金融资产减值准
备 3 - - - - -
四、持有至到期投资减值准备 4
- - - - -
五、长期股权投资减值准备 5 3,327,985.38 - - - 3,327,985.38
六、投资性房地产减值准备 6 - - - - -
七、固定资产减值准备 7 36,849,529.65 - - - 36,849,529.65
八、工程物资减值准备 8 - - - - -
九、在建工程减值准备 9 - - - - -
十、生产性生物资产减值准备 10 - - - - -
其中：成熟生产性生
物资产减值准备 11 - - - - -
十一、油气资产减值准备 12 - - - - -
十二、无形资产减值准备 13 - - - - -
十三、商誉减值准备 14 - - - - -
十四、其他 15 - - - - -
合 计 16 265,175,788.27 1,580,638.63 6,631,279.98 186,575.00 259,938,571.92
（十六）短期借款
项目 期末数 年初数
信用借款 733,854,231.46 1,231,777,100.00
抵押借款
质押借款
保证借款 364,000,000.00 403,000,000.00
商业承兑汇票贴现 39,244,000.00
合计 1,097,854,231.46 1,674,021,100.00
（十七）应付票据
种类 期末数 期初数
商业承兑汇票 78,526,920.00 93,470,000.00
银行承兑汇票 32,000,000.00 21,800,000.00
合计 110,526,920.00 115,270,000.00
（十八）应付帐款
期末数 年初数
2,182,519,496.13 2,075,100,981.22
年末余额中无欠持有公司5%以上（含5%）表决权股份的股东款项。
（十九）预收帐款
期末数 年初数
1,131,186,783.14 993,790,106.08
年末余额中无欠持有公司5%以上（含5%）表决权股份的股东款项。
（二十）其他应付款
期末数 年初数
759,982,822.67 813,855,210.87
1、年末余额中无欠持有公司5%以上（含5%）表决权股份的股东款项。
2、账龄超过三年的大额其他应付款
债权人名称 金 额 未偿还原因 备 注
上海市市政工程管理局 320,000,000.00 合同约定 嘉浏高速公路经营权
3、金额较大的其他应付款
债权人名称 金 额 未偿还原因 备 注
上海市市政工程管理局 320,000,000.00 合同约定 嘉浏高速公路经营权
（二十一）应付职工薪酬
项 目 年初账面余额 本期增加额 本期支付额 期末账面余额
一、工资、奖金、津贴
和补贴 68,897,627.52 112,068,191.07 124,201,257.65 56,764,560.94
二、职工福利费 22,716,937.96 5,116,131.41 4,442,185.17 23,390,884.20
三、社会保险费 51,829,736.56 50,145,617.87 35,503,583.23 66,471,771.20
其中：1、医疗保险费 11,130,635.82 15,127,655.06 9,390,163.94 16,868,126.94
2、基本养老保
险费 34,524,599.02 28,067,007.16 21,607,624.23 40,983,981.95
3、年金缴费
4、失业保险费 2,830,579.86 4,554,524.58 3,370,649.85 4,014,454.59
5、工伤保险费 571,710.31 565,262.83 332,160.23 804,812.91
6、生育保险费 553,190.61 547,903.53 312,720.65 788,373.49
四、住房公积金 4,600,671.33 10,232,755.98 8,035,375.70 6,798,051.61
五、工会经费和职工教
育经费 8,384,244.83 4,756,919.37 3,884,155.43 9,257,008.77
六、非货币性福利 - - - -
七、因解除劳动关系给
予的补偿 - - - -
八、其他
其中：以现金结算的
股份支付 - - - -
合计 156,429,218.20 182,319,615.70 176,066,557.18 162,682,276.72
（二十二）应交税费
项目 期末数 期初数
增值税 -35,538,704.74 -34,373,066.77
营业税 18,969,394.09 22,413,613.68
城建税 1,287,300.81 1,371,160.25
企业所得税 20,444,634.31 18,635,564.61
个人所得税 -156,389.18 1,174,935.94
房产税及土地使用税 - 194,526.45
印花税 -5,052.07 -4,747.51
教育费附加 566,480.52 796,844.25
堤防费 -17,972.63 -
义务兵优待金 210.00
河道管理费 214,215.37 249,250.41
其他 -1,620,461.73 2,240.14
合计 4,143,444.75 10,460,531.45
深圳分公司注册在深圳市，异地独立缴纳所得税，执行的所得税率为15%。
（二十三）一年到期的长期负债
期末数 年初数
100,000,000.00 150,000,000.00
（二十四）其他流动负债
种 类 期限 发行日期 面值总额 年 末 数 年 初 数
短期融资券 1年 2007年5月22日 770,000,000.00 770,000,000.00 0.00
（二十五）长期借款
项目 期末数 年初数
质押借款 1,475,800,000.00 1,540,800,000.00
保证借款 150,000,000.00 200,000,000.00
合计 1,625,800,000.00 1,740,800,000.00
质押借款参见附注九（五）。
（二十六）专项应付款
项目 期末数 年初数
科研经费 7,625,747.37 6,647,313.33
设备研制费 6,277,000.00 6,277,000.00
合计 13,902,747.37 12,924,313.33
（二十七）股本
本次变动前 本次变动增减（＋，－） 本次变动后
公积
比例 送
数量 发行新股 金转 其他 小计 数量 比例(%)
(%) 股
股
一、有限售条件股份
1、国家持股 216,241,428 36.58 216,241,428 36.58
2、国有法人持股
3、其他内资持股 28,471,841 4.82 -28,471,841 -28,471,841 0 0
其中：境内非国有法人持
28,471,841 4.82 -28,471,841 -28,471,841 0 0
股
境内自然人持股
4、外资持股
其中：境外法人持股
境外自然人持股
有限售条件股份合计 244,713,269 41.40 -28,471,841 -28,471,841 216,241,428 36.58
二、无限售条件流通股份
1、人民币普通股 346,415,466 58.6 28,471,841 28,471,841 374,887,307 63.42
2、境内上市的外资股
3、境外上市的外资股
4、其他
无限售条件流通股份合计 346,415,466 58.6 28,471,841 28,471,841 374,887,307 63.42
三、股份总数 591,128,735 100 0 0 591,128,735 100
（二十八）资本公积
项目 期初数 本期增加 本期减少 期末数
资本(或股本)溢价 847,251,077.35 847,251,077.35
其他资本公积 9,307,936.17 1,135,068.20 10,443,004.37
合计 856,559,013.52 1,135,068.20 - 857,694,081.72
本期资本公积变动为可供出售金融资产公允价值变动。
（二十九）盈余公积
项目 期初数 本期增加 本期减少 期末数
法定盈余公积 172,411,903.00 - - 172,411,903.00
任意盈余公积 47,689,530.24 47,689,530.24
合计 220,101,433.24 220,101,433.24
（三十）未分配利润
项目 期末数
净利润 82,652,270.67
加：年初未分配利润 376,275,643.89
其他转入
减：提取法定盈余公积
提取职工奖励及福利基金
提取储备基金
提取企业发展基金
利润归还投资
应付优先股股利
提取任意盈余公积
应付普通股股利 59,112,873.50
转作股本的普通股股利
未分配利润 399,815,041.06
（三十一）营业收入
1、营业收入
项目 本期发生额 上年同期
主营业务收入 3,398,873,754.29 2,877,763,854.08
其他业务收入 108,250,650.11 14,072,188.94
2、主营业务分行业
本期数 上年同期
行业名称 主营业务收入 主营业务成本 主营业务收入 主营业务成本
房地产业 112,436,511.20 85,130,437.10 4,441,382.44 5,643,065.46
工程施工 2,737,029,752.55 2,526,213,984.01 2,571,425,787.42 2,411,058,605.67
运营业务 134,702,343.21 69,866,377.80 131,698,304.92 55,905,411.11
设计服务 216,766,984.33 142,541,834.56 178,811,872.50 137,369,848.24
机械加工及制造 197,938,163.00 167,767,638.48 37,141,695.00 33,283,168.94
行业间抵减 -45,755,188.20 -47,893,329.36
合计 3,398,873,754.29 2,991,520,271.95 2,877,763,854.08 2,595,366,770.06
3、主营业务分地区
本期数 上年同期
地区名称 主营业务收入 主营业务成本 主营业务收入 主营业务成本
上 海 3,141,175,091.78 2,801,904,907.84 2,493,969,275.77 2,264,521,065.93
浙 江 73,387,660.51 35,956,268.35 65,025,155.03 35,879,860.52
福 建 16,524,990.00 15,775,473.61 24,513,707.00 22,601,910.34
广 东 49,076,426.00 42,520,422.82 136,900,197.88 125,176,345.17
江 苏 83,916,286.24 69,042,626.34 79,521,993.77 81,927,039.35
天 津 5,747,429.00 3,855,301.56 6,700,000.00 5,315,000.00
北 京 12,485,540.00 12,425,488.90 56,514,762.06 56,724,751.48
山 东 8,670,471.27 8,080,312.36 - -
重 庆 - 1,433,234.76 - -
其他地区 7,889,859.49 526,235.41 14,618,762.57 3,220,797.27
合计 3,398,873,754.29 2,991,520,271.95 2,877,763,854.08 2,595,366,770.06
4、公司向前五名客户销售总额为954,841,667.63元，占公司本期全部主营业务收入的28.09%。
（三十二）营业税金及附加
项目 本期数 上年同期
营业税 93,540,773.93 69,995,917.17
城市维护建设税 5,646,037.20 4,734,006.38
其他 1,150,314.37 679,895.19
教育费附加 2,553,830.64 2,249,209.14
地方教育附加 255,635.26 25,181.82
合计 103,146,591.40 77,684,209.70
（三十三）公允价值变动收益
产生公允价值变动收益的来源 本期发生额 上年同期
交易性金融资产公允价值变动 - 1,260,100.00
合计 - 1,260,100.00
（三十四）投资收益
投资收益的来源 本期发生额 上年同期
权益法下确认的投资收益 -590,130.37 -962,038.90
成本法下确认的子公司投资收益 1,024,941.37 -
成本法下确认的非子公司投资收益 23,185,170.00 23,824,099.32
股权投资差额摊销 - -136,976.92
股权转让收益 - -
合计 23,619,981.00 22,725,083.50
对本年所获得的收益占报告期利润总额10%（含10%）以上的投资活动：
业务内容 相关成本 交易金额
上海建泰有限公司 - 23,011,500.00
（三十五）资产减值损失
项目 本期数 上年同期
一、坏帐损失 -5,237,216.35 -1,026,943.15
其中：应收帐款 -3,922,819.37 -1,148,736.52
其他应收款 -1,314,396.98 121,793.37
二、存货跌价损失 - 16,941,103.36
三、可供出售金融资产减值损失 - -
四、持有至到期投资减值损失 - -
五、长期股权投资减值损失 - -
六、投资性房地产减值损失 - -
七、固定资产减值损失 - -
八、工程物资减值损失 - -
九、在建工程减值损失 - -
十、生产性生物资产减值损失 - -
十一、油气资产减值损失 - -
十二、无形资产减值损失 - -
十三、商誉减值损失 - -
十四、其他 - -
合计 -5,237,216.35 15,914,160.21
（三十六）营业外收入
项目 本期数 上年同期
非流动资产处置利得 2,464,689.32 1,511,943.35
非货币性资产交换利得 - -
债务重组利得 - -
政府补助 5,438,693.04 28,513,617.00
其中：产业专项财政补贴 5,109,491.04 28,013,617.00
境外承包工程投标补贴 329,202.00 500,000.00
外贸扶持财政补贴 - -
盘盈利得 - -
捐赠利得 - -
罚款收入 - 671,537.44
其他 6,764,528.98 258,400.96
合计 14,667,911.34 30,955,498.75
（三十七）营业外支出
项目 本期数 上年同期
非流动资产处置损失 1,341,360.90 865,233.11
非货币性资产交换损失 - -
债务重组损失 - -
非常损失 - -
盘亏损失 - -
公益性捐赠损失 145,000.00 1,540.00
罚款支出 446,159.06 11,080.00
水利基金 48,174.46 -
其他 27,981.04 168,008.98
合计 2,008,675.46 1,045,862.09
（三十八）收到其他与经营活动有关的现金
项目 金额
企业间往来 44,880,649.90
利息收入 4,748,839.58
营业外收入 3,714,700.66
补贴收入 -
其他 -
合计 53,344,190.14
（三十九）支付其他与经营活动有关的现金
项目 金额
企业间往来 46,167,375.51
费用支出 31,137,397.92
营业外支出 732,253.47
其他 -
合计 78,037,026.90
（四十）收到其他与筹资活动有关的现金
项目 金额
政府补偿大连路贷款及利息 54,630,000.00
专项应付款 636,000.00
合计 55,266,000.00
（四十一）支付其他与筹资活动有关的现金
项目 金额
短期融资券费用 3,080,000.00
专项应付款减少 372,475.00
合计 3,452,475.00
六、母公司会计报表主要项目注释(如无特别注明，货币单位均为人民币元)
（一）应收帐款
1、应收帐款余额
账龄 期末数
余额 占应收账款总额的比例 坏账准备 计提比例
1年以内 69.23% 5.00%
510,458,310.64 25,522,915.53
1~2年 19.88% 5.00%
146,590,769.03 7,329,538.45
2~3年 6.75% 5.00%
49,798,423.40 2,489,921.17
3年以上 4.13% 35.41%
30,475,131.12 10,791,728.58
合 计 100.00%
737,322,634.19 46,134,103.73
账龄 年初数
余额 占应收账款总额的比例 坏账准备 计提比例
1年以内 74.39% 5.00%
616,630,706.36 30,831,535.32
1~2年 18.04% 5.00%
149,540,485.50 7,477,024.28
2~3年 5.70% 5.00%
47,235,621.88 2,361,781.09
3年以上 1.88% 35.14%
15,548,372.84 5,463,763.04
合 计 100.00%
828,955,186.58 46,134,103.73
2、期末应收帐款前五名累计总欠款金额为252,318,376.14元，占应收帐款总金额的34.22%。
3、期末应收帐款中无持有本公司5%以上（含5%）表决权股份的股东单位欠款。
（二）其他应收款
1、其他应收款期末期初余额
账龄 期末数
余额 占其他应收款总额的比例 坏账准备 计提比例
64.04% 5.00%
1年以内 153,609,234.50 7,680,461.73
31.75% 5.00%
1~2年 76,149,582.49 3,807,479.12
0.74% 5.00%
2~3年 1,763,233.27 88,161.66
3.48%
3年以上 8,350,800.00 855,869.24 10.25%
100.00%
合 计 239,872,850.26 12,431,971.75
账龄 年初数
余额 占其他应收款总额的比例 坏账准备 计提比例
1年以内 177,485,466.81 0.71 8,874,273.34 0.05
1~2年 40,791,112.96 0.16 2,039,555.65 0.05
2~3年 23,098,850.00 0.09 1,154,942.50 0.05
3年以上 7,264,005.15 0.03 363,200.26 0.05
合 计 248,639,434.92 1.00 12,431,971.75
2、期末其他应收款前五名累计总欠款金额为34,863,919.00元，占其他应收款总金额的14.53%。
3、期末其他应收款中无持有本公司5%以上（含5%）表决权股份的股东单位欠款。
（三）长期股权投资
1、长期股权投资
期末数 年初数
项 目 帐面余额 减值准备 帐面余额 减值准备
长期股权投资 2,129,617,049.64 2,112,071,638.55 -
2、成本法核算的其他股权投资
股票投资
占被投资公
被投资公司 司注册资本 初始投资
名称 股份类别 股票数量 比例 成本 期初余额 本期转出 期末余额
中卫国脉 法人股 52,510 小于1% 86,800.00 86,800.00 -86,800.00 0.00
其他股权投资
占被投资单
位注册资本
被投资单位名称 投资期限 比例 年初余额 本年投资增减额 年末余额
上海建泰有限公司 20年 24.86% 396,750,000.00 396,750,000.00
上海伟盟建筑材料 50年 5.00% 2,290,000.00
公司 2,290,000.00
上海东南郊环高速
公路有限公司 30年 10.00% 55,200,000.00 55,200,000.00
上海隧道工程质量
检测有限公司 20年 30.00% 977,658.54 -977,658.54 0.00
合 计 455,217,658.54 -977,658.54 454,240,000.00
3、成本法核算的对子公司投资
占被 其 中
投资
单位
投资单位名称 投资期限 年初余额 本年合计 确 初始投资 累计增减 合计
注册
投资成本 认
资本
比例 收
益
上海隧道地基注浆
无约定 67% 0.00 5,400,000.00 -15,066,679.52 -9,666,679.52
工程公司 -9,666,679.52
上隧实业公司 无约定 100% 0.00 13,539,225.04 819,560.36 14,358,785.40
14,358,785.40
上海隧益建筑经营
无约定 100% 0.00 1,329,389.56 38,503.00 1,367,892.56
部 1,367,892.56
宁波常洪隧道发展 25年 90% -10,800,000.00 126,000,000.00 6,954,159.27 132,954,159.27
公司 143,754,159.27 -10,800,000.00
上海隧道工程股份
有限公司新加坡分 12年 100% 0.00 6,770,000.00 -8,415,695.38 -1,645,695.38
-1,645,695.38
公司
上海隧达建筑装饰
15年 70% 0.00 8,694,548.19 2,494,690.46 11,189,238.65
有限公司 11,189,238.65
上海隧道股份（香
无约定 100% 0.00 4,067,000.00 4,506,617.74 8,573,617.74
港）有限公司 8,573,617.74
上海隧道建筑防水 30年 100% 0.00 9,000,000.00 15,526,822.35 24,526,822.35
材料有限公司 24,526,822.35
上海隧道工程股份
无约定 100% 0.00 10,560,000.00 -75,146,846.64 -64,586,846.64
浦东公司 -64,586,846.64
上海隧道公司码头
装卸站 无约定 100% 4,644,982.50 0.00 3,000,000.00 1,644,982.50 4,644,982.50
上海隧峰房地产开
无约定 100% 0.00 15,000,000.00 65,316,605.49 80,316,605.49
发公司 80,316,605.49
上海市第二市政工
50年 100% 0.00 97,093,938.61 69,588,716.53 166,682,655.14
程有限公司 166,682,655.14
上海东江肉鸽实业
25年 83% 0.00 4,000,000.00 -4,000,000.00 0.00
有限公司 -
上海公路桥梁工程
22年 100% 0.00 59,248,627.12 -4,050,265.49 55,198,361.63
有限公司 55,198,361.63
上海市隧道工程轨
20年 100% 0.00 19,325,045.27 50,471,744.99 69,796,790.26
道交通设计研究院 69,796,790.26
上海市城市建设设
无约定 100% 0.00 18,775,369.79 54,619,646.38 73,395,016.17
计研究院 73,395,016.17
上海塘湾隧道发展 20年 100% 0.00 16,000,000.00 1,343,974.95 17,343,974.95
公司 17,343,974.95
上海市大连路隧道 -
25年 90% -40,000,000.00 450,000,000.00 9,297,634.45 459,297,634.45
建设发展有限公司 499,297,634.45 40,000,000.00
上海盾构设计试验
无约定 68% 0.00 11,500,000.00 225,391.44 11,725,391.44
研究中心有限公司 11,725,391.44
上海建元投资有限 无约定 90% 0.00 390,000,000.00 3,339,290.02 393,339,290.02
公司 393,339,290.02
嘉浏高速公路建设
21年 97% 0.00 75,678,569.07 33,717,115.60 109,395,684.67
发展有限公司 109,395,684.67
上海外高桥隧道机 无约定 100% 0.00 11,040,000.00 -250,024.36 10,789,975.64
械有限公司 10,789,975.64
天津大业建筑工程
无约定 100% 0.00 10,000,000.00 0.00 10,000,000.00
有限公司 10,000,000.00
上海职业技能培训
中心 无约定 100% 229,212.51 0.00 100,000.00 129,212.51 229,212.51
杭州建元隧道发展
无约定 70% 70,000,000.00 70,000,000.00 0.00 70,000,000.00
有限公司 - 70,000,000.00
合计
1,630,026,869.30 19,200,000.00 19,200,000.00 - 1,436,121,712.65 213,105,156.65 1,649,226,869.30
4、权益法核算对联营企业投资
占被 本年权益增减额 年末余额
投资单
位注册 其 中
投资 资本比 投资 股权投 差额 分得
投资单位名称 期限 例 年初余额 本年合计 成本 确认收益 资准备 摊销 利润 初始投资 累计增减 合计
上海辉固岩土工程
技术有限公司 10年 40% 2,129,361.42 117,365.17 117,365.17 1,200,000.00 1,046,726.59 2,246,726.59
上海铭源数码有限 无约
公司 定 20% 3,119,964.14 -130,542.56 -130,542.56 4,000,000.00 -1,010,578.42 2,989,421.58
上海神工环保工程 无约
有限公司 定 15.60% 6,935,114.33 -582,336.12 -582,336.12 6,400,000.00 -47,221.79 6,352,778.21
上海浦东混凝土制 无约
品有限公司 定 44% 14,555,870.82 5,383.14 5,383.14 12,470,358.19 2,090,895.77 14,561,253.96
合计 26,740,310.71 -590,130.37 0.00 -590,130.37 0.00 0.00 0.00 24,070,358.19 2,079,822.15 26,150,180.34
（四）可供出售金融资产
占被投资
股份类 公司注册 初始投资成 期初
被投资公司名称 别 股票数量 资本比例 本 市价 期初余额 本期变动 期末市价 期末余额
申能股份 法人股 90,000 小于1% 168,500.00 7.31 657,900.00 601,200.00 13.99 1,259,100.00
中卫国脉 法人股 52,510 小于1% 86,800.00 7.15 0.00 620,668.20 11.82 620,668.20
合计 255,300.00 657,900.00 1,221,868.20 1,879,768.20
（五）营业收入
项目 本期发生额 上年同期
主营业务收入 1,964,028,006.07 1,485,322,919.41
其他业务收入 11,277.07 184.62
主营业务分行业
本期数 上年同期
行业名称 主营业务收入 主营业务成本 主营业务收入 主营业务成本
工程施工 1,769,878,851.11 1,648,240,614.77 1,449,253,175.82 1,372,464,461.60
机械加工及制造 194,149,154.96 164,245,921.14 36,069,743.59 32,264,815.10
合计 1,964,028,006.07 1,812,486,535.91 1,485,322,919.41 1,404,729,276.70
（六）投资收益
1、投资收益的来源
产生投资收益的来源 本期发生额 上年同期发生额
权益法下确认的投资收益 -590,130.37 48,004,162.41
成本法下确认的子公司投资收益
成本法下确认的非子公司投资收
益 23,185,170.00 23,011,500.00
股权投资差额摊销 -100,000.00
股权转让收益
合计 22,595,039.63 70,915,662.41
2、对本年所获得的收益占报告期利润总额10%（含10%）以上的投资活动：
业务内容 相关成本 交易金额
上海建泰有限公司 - 23,011,500.00
3、投资收益汇回无重大限制
七、关联方关系及其交易：
（一）存在控制关系的关联方情况：
1、存在控制关系的关联方
（1）控制本公司的关联方：
企业名称 注册地址 主营业务 与本企业 经济性质 法定代表
关系 或类型 人
设计、承
包、施
工、销
上海城建（集 蒙自路654 售、投
团）公司 号 资、服务 母公司 国有企业 朱家祥
（2）受本公司控制的关联方：
详见附注四。
2、存在控制关系的关联方的注册资本及其变化（金额单位：万元）：
企业名称 年初数 本年增加 本年减少 年末数
上海城建（集
团）公司 134,397.03 - - 134,397.03
上海隧峰房地产
开发公司 1,500.00 - - 1,500.00
上海隧道股份浦
东有限公司 2,800.00 - - 2,800.00
上海市隧道公司
码头装卸经营站 300.00 - - 300.00
上海东江肉鸽实
业有限公司 480.00 - - 480.00
上海市隧道工程
轨道交通设计研 1,100.00 - - 1,100.00
究院
上海市城市建设
设计研究院 1,200.00 - - 1,200.00
上海市第二市政
工程有限公司 10,150.00 - - 10,150.00
上海公路桥梁工
程有限公司 6,741.00 - - 6,741.00
上海塘湾隧道发
展公司 2,000.00 - - 2,000.00
上海市大连路隧
道建设发展有限 50,000.00 - 50,000.00
公司
上海嘉方地铁管
片制造有限公司 300.00 - - 300.00
上海隧海房地产
开发有限公司 500.00 - - 500.00
上海路奉路桥工
程有限公司 200.00 - - 200.00
宁波常洪隧道发
展有限公司 14,000.00 - - 14,000.00
上海盾构设计试
验研究中心有限 1,700.00 - - 1,700.00
公司
上海隧道地基注
浆工程有限公司 810.00 - - 810.00
上海隧道建筑防
水材料有限公司 900.00 - - 900.00
上海隧道工程股 新加坡元 新加坡元
份有限公司（新 100.00 - - 100.00
加坡）有限公司
上海隧道股份
（香港）有限公 811.76 - - 811.76
司
上海隧达建筑装 USD150.00 USD150.00
饰工程有限公司 - -
上海隧道工程质
量检测有限公司 100.00 - - 100.00
上海市政赛利贝 USD300.00 USD300.00
特混凝土有限公 - -
司
上海万通营造有 USD180.00 USD180.00
限公司 - -
上海第二市政工
程公司金山联营 73.00 - - 73.00
公司
上海嘉利实业公
司 50.00 - - 50.00
上海成隆设计咨 USD15.00 USD15.00
询有限公司 - -
上海城市建设设
计院金山嘴工业 30.00 - - 30.00
区分院
上海城建工程建
设监理有限公司 50.00 - - 50.00
上海城星工程造
价事务所 30.00 - - 30.00
上海水泥制管厂
2,001.60 - - 2,001.60
上海隧港建筑材
料有限公司 300.00 - - 300.00
上海彰祥物业管
理有限公司 50.00 - - 50.00
上海隧浦房地产
开发有限公司 1,000.00 - - 1,000.00
上海隧益建筑经
营部 30.00 - - 30.00
上海上隧实业公
司 1,000.00 - - 1,000.00
上海嘉浏高速公
路建设发展有限 10,000.00 - - 10,000.00
公司
上海外高桥隧道
机械有限公司 2,208.00 - - 2,208.00
上海建元投资发
展有限公司 10,000.00 - - 10,000.00
天津大业建筑工
程有限公司 1,000.00 - 1,000.00
上海元平市政建
设发展有限公司 17,500.00 - 17,500.00
奉化元康公路建
设有限公司 15,000.00 15,000.00 - 30,000.00
上海雄尊市政建
筑工程有限公司 100.00 - 100.00
杭州建元隧道发
展有限公司 - 10,000.00 10,000.00
3、存在控制关系的关联方所持股份及其变化（金额单位：万元）
企业名称 年初数 本年增加数 本年减 年 末 数
少
金额 ％ 金额 ％ 金 ％ 金 额 ％
额
上海城建 21,624.14 36.58 21,624.14 36.58
（集团）
公司
上海隧峰 1,500.00 100 1,500.00 100
房地产开
发公司
上海隧道 2,800.00 100 2,800.00 100
股份浦东
有限公司
上海市隧 300 100 300.00 100
道公司码
头装卸经
营站
上海东江 399.98 83.33 399.98 83.33
肉鸽实业
有限公司
上海市隧 1,100.00 100 1,100.00 100
道工程轨
道交通设
计研究院
上海市城 1,200.00 100 1,200.00 100
市建设设
计研究院
上海市第 10,150.00 100 10,150.00 100
二市政工
程有限公
司
上海公路 6,741.00 100 6,741.00 100
桥梁工程
有限公司
上海塘湾 2,000.00 100 2,000.00 100
隧道发展
公司
上海市大 50,000.00 100 50,000.00 100
连路隧道
建设发展
有限公司
上海嘉方 165 55 165.00 55
地铁管片
制造有限
公司
上海隧海 475 95 475.00 95
房地产开
发有限公
司
上海路奉 102 51 102.00 51
路桥工程
有限公司
宁波常洪 12,600.00 90 12,600.00 90
隧道发展
有限公司
上海盾构 1,150.00 67.6 1,150.00 67.6
设计试验
研究中心
有限公司
上海隧道 810 100 810.00 100
地基注浆
工程有限
公司
上海隧道 900 100 900.00 100
建筑防水
材料有限
公司
上海隧道 564.22 100 564.22 100
工程股份
有限公司
（ 新 加
坡）有限
公司
上海隧道 811.76 100 811.76 100
股份（香
港）有限
公司
上海隧达 USD105.00 70 USD105.00 70
建筑装饰
工程有限
公司
上海隧道 75 75 75.00 75
工程质量
检测有限
公司
上海市政 USD180.00 60 USD180.00 60
赛利贝特
混凝土有
限公司
上海万通 USD90.00 50 USD90.00 50
营造有限
公司
上海第二 36.5 50 36.50 50
市政工程
公司金山
联营公司
上海嘉利 50 100 50.00 100
实业公司
上海成隆 USD7.65 51 USD7.65 51
设计咨询
有限公司
上海城市 30 100 30.00 100
建设设计
院金山嘴
工业区分
院
上海城建 45 90 45.00 90
工程建设
监理有限
公司
上海城星 30 100 30.00 100
工程造价
事务所
上海水泥 2,001.60 100 2,001.60 100
制管厂
上海隧港 270 90 270.00 90
建筑材料
有限公司
上海彰祥 40 80 40.00 80
物业管理
有限公司
上海隧浦 900 90 900.00 90
房地产开
发有限公
司
上海隧益 30 100 30.00 100
建筑经营
部
上海上隧 1,000.00 100 1,000.00 100
实业公司
上海嘉浏 10,000.00 100 10,000.00 100
高速公路
建设发展
有限公司
上海外高 2,208.00 100 2,208.00 100
桥隧道机
械有限公
司
上海建元 40,000.00 100 40,000.00 100
投资发展
有限公司
天津大业 1,000.00 100 1,000.00 100
建筑工程
有限公司
上海元平 17,500.00 100 17,500.00 100
市政建设
发展有限
公司
奉化元康 12,000.00 80 12,000.00 0 24,000.00 80
公路建设
有限公司
上海雄尊 100 100 100.00 100
市政建筑
工程有限
公司
杭州建元 0 0 100 10,000.00 100
隧道发展 10,000.00
有限公司
（二）不存在控制关系的关联方情况：
企 业 名 称 与本公司的关系
上海新瑞基建筑工程有限公司 联营企业
上海隧东工程服务有限责任公司 联营企业
上海辉固岩土工程技术有限公司 联营企业
上海嘉瑞土木合作公司 联营企业
上海永盛桥梁结构有限公司 联营企业
上海浦东混凝土制品有限公司 联营企业
上海铭源数码股份有限公司 联营企业
上海东南郊环高速公路投资发展有限公司 联营企业
上海市政工程材料公司 同受母公司控制
上海先锋路桥工程有限公司 同受母公司控制
上海新寓建筑工程有限公司 同受母公司控制
上海建设机场道路工程有限公司 同受母公司控制
上海浦东环线工程有限公司 同受母公司控制
上海市市政房地产经营公司 同受母公司控制
上海驰骋物业管理有限公司 同受母公司控制
上海城建养护管理有限公司 同受母公司控制
上海煤气第一管线工程有限公司 同受母公司控制
上海煤气第二管线工程有限公司 同受母公司控制
上海市政水泥制品股份有限公司 同受母公司控制
上海市市政工程建设公司 同受母公司控制
上海市第一市政工程有限公司 同受母公司控制
（三）关联方交易：
1、存在控制关系且已纳入本公司合并会计报表范围的子公司，其相互间交易及母子公司交易已作抵销。
2、接受关联方提供劳务：
关联企业名称 交易内容 本期交易金额 上年同期交易金额
上海隧东工程服务有限公司 工程发包
8,536,425.60
上海辉固岩土工程技术有限
工程发包
公司 797,235.00 2,193,314.00
上海市第一市政工程公司 工程发包
3,018,391.00
3、向关联方提供劳务：
关联企业名称 交易内容 本期交易金额 上年同期交易金额
上海城建（集团）公司
接受工程分包 182,572,998.68 350,293,283.62
上海东南郊环高速公路投资发
展有限公司 接受工程分包 653,522.00 15,829,401.00
上海先锋路桥工程有限公司
接受工程分包 26,350.00
上海市第一市政工程有限公司
接受工程分包 872,103.00 5,703,144.66
上海市市政工程建设有限公司
接受工程分包 11,560,133.00
4、关联方交易定价原则：
工程招投标和接收工程分包中，公司遵循国家建设部颁布的《工程建设施工招标投标管理办法》和上海市人民政府发布的《上海市建设工程施工招标投标管理暂行办法》。公司承接的所有与上海城建（集团）公司有关联关系的工程，是由相关工程的项目公司通过上海市招投标办公室进行公开招投标获得，是竞争机制下的市场化定价。
5、关联方往来款项余额：
金额（元）
项目
期末数 期初数
应收帐款
上海城建（集团）公司 70,846,111.68 23,120,784.97
上海浦东混凝土制品厂 912,000.00
上海东南郊环高速公路投资发展有限公
11,838,999.00
司
上海新寓建筑个工程有限公司 151,483.00
上海建设机场道路工程有限公司 8,478,548.57 26,485,614.67
上海市政工程建设公司 87,212.36 9,003,170.70
上海市第一市政工程有限公司 3,028,125.73
其他应收款
上海辉固岩土工程技术有限公司 2,851.87 2,761.66
东南郊环发展有限公司 105,000.00
上海先锋路桥公司 954,234.00
上海市第一市政工程公司 366,215.00
应付帐款
上海隧东工程服务有限公司 3,996,217.75
上海辉固岩土工程技术有限公司 907,415.00 870,647.00
上海建设机场道路工程有限公司 13,831,577.00 24,952,479.43
上海城建养护管理有限公司 62,500.00
上海市第一市政工程公司 4,652,004.00
其他应付款
上海隧东工程服务有限公司 10,223,763.76
上海辉固岩土工程技术有限公司 343,314.00 843,314.00
上海市第一市政工程公司 500,000.00
上海建设机场道路工程有限公司 2,439,875.91
上海嘉利实业公司 2,150,000.00
6、其他关联方交易事项：
（1）为关联方提供担保情况：
截止2007年6月30日，公司无为关联方提供担保情况。
（2）其他关联方交易事项：
截止2007年6月30日，公司无其他关联方交易事项。
八、或有事项：
（一）未决诉讼或仲裁形成的或有负债：
截止2007年6月30日，公司无重大未决诉讼或仲裁形成的或有负债
（二）截止2006年12月31日公司为关联方及其他单位提供债务担保形成的或有负债：
截止2007年6月30日，公司无为关联方及其他单位提供债务担保形成的或有负债。
（三）其他或有负债：
截止2007年6月30日，公司无其他或有事项。
九、承诺事项：
（一）对外经济担保事项：
1、截止2007年6月30日，公司无对外经济担保事项。
2、截止2007年6月30日，公司控股子公司之间相互经济担保事项：
上海大连路隧道建设发展有限公司与中国建设银行股份有限公司奉化支行签订最高额为人民币壹亿伍仟万元的“最高额保证合同”，为奉化元康公路建设有限公司向中国建设银行股份有限公司奉化支行的借款提供保证，保证期间为2006年10月18日至2007年10月17日。截止2007年6月30日，奉化元康公路建设有限公司该项借款余额为人民币31,000,000.00元。
（二）已签订的尚未履行或尚未完全履行的对外投资合同及有关财务支出：
截止2007年6月30日，公司无已签订的尚未履行或尚未完全履行的对外投资合同及有关财务支出。
（三）已签订的正在或准备履行的大额发包合同及财务影响。
截止2007年6月30日，公司无已签订的正在或准备履行的大额发包合同及财务影响。
（四）已签订的正在或准备履行的租赁合同及财务影响。
截止2007年6月30日，公司无已签订的正在或准备履行的租赁合同及财务影响。
（五）其他重大财务承诺事项：
1、抵押资产情况：
截止2007年6月30日，公司无已抵押资产情况。
2、质押借款情况：
2001年12月25日上海大连路隧道建设发展有限公司与中国工商银行上海市黄浦支行签订了以大连路隧道项目专营权质押的借款合同，截至2007年6月30日累计共获长期借款人民币1,016,800,000.00元。
2000年12月19日与中国农业银行宁波分行海曙支行签订了以宁波常洪隧道收费权质押的（海曙10）农银权质字（2000）第0001号《最高额权利质押合同》。该合同规定公司自2000年12月19日至2009年12月19日获得最高贷款余额160,000,000.00元的长期借款。截至2007年6月30日公司累计共获长期借款人民币78,000,000.00元。
2000年12月19日与交通银行宁波分行签订了以宁波常洪隧道收费权质押《最高额权利质押合同》。该合同规定公司自2000年12月19日至2009年12月31日获得最高贷款余额200,000,000.00元的长期借款。截至2007年6月30日公司累计共获长期借款人民币141,000,000.00元。
2001年8月8日与中国工商银行上海市长宁支行签订了以上海市嘉浏高速公路工程项目的专营权质押的《专营权质押合同》。该合同规定公司于2000年12月29日获得贷款额230,000,000.00元、期限12年的长期借款。截至2007年6月30日公司累计共获长期借款人民币160,000,000.00元。
2001年11月20日与上海银行签订了以上海市嘉浏高速公路工程项目的专营权质押的《借款质押合同》。该合同规定公司于2000年12月8日获得贷款额270,000,000.00元、期限10年的长期借款。截至2007年6月30日公司累计共获长期借款人民币80,000,000.00元。
十、资产负债表日后事项：
截止2007年6月30日，公司无资产负债表日后事项。
十一、其他事项说明：
1、公司实施股权分置改革的情况和进展情况说明：
2005年12月5日，公司股权分置改革方案经公司股权分置改革相关股东会议审议通过，股权分置改革的股票对价为流通股股东每持有10股获股票3股同时进行资产置换。公司资产置换为，城建集团及其全资子公司上海城建投资发展有限公司将其合并持有的上海嘉浏高速公路建设发展有限公司100%的股权经评估后转让至隧道股份，其中97％的股权转让至上海隧道工程股份有限公司，3％的股权转让至上海建元投资有限公司（该公司由隧道股份及隧道股份的全资子公司上海公路桥梁工程有限公司分别持股90％和10％）；隧道股份将其持有的上海市第一市政工程有限公司全部90.2534%的股权经评估后转让至城建集团。双方协议约定，以本次资产置换的评估基准日2005年7月31日为本协议项下置入资产和置出资产的损益分割日。2005年12月13日，上海产权交易所办理了相关产权交割手续，并出具了产权交割单。执行对价安排的股东名称为上海城建（集团）公司，执行对价安排前持有股数为296,183,459股，占总股本比例为50.10%；本次执行对价安排股份数量为79,942,031股，执行对价安排后持有股数为216,241,428股，占总股本比例为36.58%。
2006年1月5日《股权分置改革方案实施公告》：流通股股东每持有10股获得股票为3股；股权分置改革方案实施A股股权登记日为2006年1月9日；股票复牌日为2006年1月11日。2006年1月11日，公司股票复牌，公司股权分置改革完成。
根据相关法律、法规和规章的规定，公司的非流通股股东－上海城建（集团）公司作出了法定最低承诺。除法定最低承诺外，上海城建（集团）公司还承诺目前持有的公司非流通股股份自获得上市流通权之日起，在36个月内不上市交易或转让。公司的募集法人股股东在本次股权分置改革众既不参与支付对价也不获得对价，根据《上市公司股权分置改革管理办法》的有关规定，其持有的非流通股份自获得上市流通权之日起，在12个月内不上市交易或转让。
十二、本年度非经常性损益列示如下（收益＋、损失－）：
单位:元币种:人民币
非经常性损益项目 金额
非流动资产处置损益 1,123,328.42
计入当期损益的政府补助，但与公司业务密切相关，按照国家统一
5,438,693.04
标准定额或定量享受的政府补助除外
除上述各项之外的其他营业外收支净额 6,097,214.42
所得税影响额 2,532,497.26
减：股权投资比例影响 141,493.91
合计 9,985,244.71
十三、补充资料：
1、按中国证监会发布的《公开发行证券公司信息披露编报规则》第9号的要求计算的净资产收益率及每股收益：
单位:元币种:人民币
净资产收益率（%） 每股收益
报告期利润
全面摊 加权平 基本每股收 稀释每股收
薄 均 益 益
归属于公司普通股股东的净利润 4.00 4.02 0.1398 0.1398
扣除非经常性损益后归属于公司普通股股东的
3.51 3.53 0.1229 0.1229
净利润
2、公司主要会计报表项目、财务指标出现的异常情况及原因的说明
资产负债表项目 变动额 变动幅度 变动原因
应收票据 -39244000 -100.00% 应收票据的款项在本期已经收回
其他流动资产 467266.88 36.73% 主要是待摊费用增加较多，故变动幅度较大。
可供出售金融资产 1221868.2 185.72% 可供出售金融资产公允价值的变动调增
控股子公司奉化元康公路建设有限公司的部分预
在建工程 549081315.8 130.46%
付在建工程款在本期结算转入在建工程
短期借款 -576166868.5 -34.42% 发行短期融资券偿还短期借款
应交税费 -6317086.7 -60.39% 本期上交税费较多导致余额下降较多
应付利息 2737223.6 60.02% 本期借款金额增加、且利率有所提高
应付股利 69557975.28 2329.22% 2006年年度红利
一年内到期的非流动负债 -50000000 -33.33% 偿还本年到期的部分长期负债
其他流动负债 770000000 上期为0 发行短期融资券
可供出售金融资产公允价值的变动较大，故影响
递延所得税负债 230461.41 313.94%
递延所得税负债
少数股东权益 30248285.86 48.09% 吸收少数股东对子公司投资
利润表项目 变动额 变动幅度 变动原因
营业成本 497773226.1 19.16% 主营业务增长
营业税金及附加 25462381.7 32.78% 营业收入比去年同期增加
销售费用 2099992.92 34.17% 营业收入比去年同期增加
管理费用 19317337.6 16.58% 营业收入比去年同期增加
财务费用 24969581.7 44.62% 本期借款金额增加、且利率有所提高
资产减值损失 -21151376.56 -132.91% 本期应收帐款坏帐准备转回
我公司上年同期所持有的短期基金投资在本期已
公允价值变动收益 -1260100 -100.00% 经转让，故上年同期按新会计准则计算该项短期
基金投资的公允价值变动损益。
对联营企业和合营企业的 联营企业和合营企业本期亏损数比上年同期有所
298072.82 -33.56%
投资收益 减少，有一部分企业本期扭亏为盈
营业利润 66452015.47 143.80% 主营业务增长
上年同期营业外收入中包含补贴收入约2800万
营业外收入 -16287587.41 -52.62% 元，而本期的营业外收入中补贴收入较少，故本
期营业外收入降幅比较大。
本期增加较多的营业外支出项目主要为非流动资
营业外支出 962813.37 92.06% 产处置损失。本期发生非流动资产处置损失约
134万元。
非流动资产处置损失 476127.79 55.03% 本期处置非流动资产较多，产生的处置损失较多
利润总额 49201614.69 64.64% 主营业务增长
本期营业利润比去年同期增长较多，且有补交去
所得税费用 29148130.49 219.59%
年的一部分所得税
净利润 20053484.2 31.91% 主营业务增长
归属于母公司所有者的净
19826160.19 31.56% 主营业务增长
利润
被投资企业中本期亏损数比上年同期有所减少，
少数股东损益 227324.0095 1084.46%
另有一部分企业本期已经扭亏为盈
现金流量表项目 变动额 变动幅度 变动原因
支付的各项税费 41111292.48 36.22% 营业收入增加，相应税费增加
经营活动产生的现金流量 营业收入增长，应收款管理加强，应收账款等回
370512301.3 1430.69%
净额 笼增加
上年同期各子公司收回的处置固定资产、无形资
处置固定资产、无形资产
产和其他长期资产的现金较多，与上年同期相比
和其他长期资产收回的现 -9324654.39 -64.87%
本期收到的较少；而且有的处置收入尚未收到。
金净额
故本期减少较多。
购建固定资产、无形资产
新增元平市政建设发展有限公司的市政工程建设
和其他长期资产所支付的 86888695.52 38.07%
支出
现金
投资所支付的现金 -13700000 -100.00% 本期无对合并报表范围以外的公司投资。
投资活动现金流出小计 73188695.52 30.25% 构建固定资产及在建工程等方面支出较多
投资活动产生的现金流量
-80649680 39.43% 构建固定资产及在建工程等方面支出较多
净额
发行债券收到的现金 770000000 上期为0 发行短期融资券
本期发行了短期融资券且吸收少数股东投资，借
筹资活动现金流入小计 859025867.5 39.04%
款金额也有所增加
发行短期融资券偿还短期借款，故偿还数比上年
偿还债务支付的现金 929800000 46.25%
同期增加较多
分配股利、利润或偿付利
30843104.74 36.74% 本期借款金额增加、且利率有所提高
息支付的现金
支付其他与筹资活动有关 上年同期大连路隧道发展有限公司少数股东减资
-47114688.57 -93.17%
的现金 5000万元，故上年同期金额比较大。
发行短期融资券偿还短期借款，故偿还数比上年
筹资活动现金流出小计 913528416.2 42.59%
同期增加较多
筹资活动产生的现金流量 偿还借款较多，且本期借款金额增加、借款利率
-54502548.69 -97.82%
净额 提高导致利息支出多
汇率变动对现金及现金等
76559.44 75.83% 本期汇率变动较大
价物的影响
现金及现金等价物净增加 营业收入增长，应收款管理加强，应收账款等回
235436632 -191.65%
额 笼增加
期末现金及现金等价物余 营业收入增长，应收款管理加强，应收账款等回
254068051.4 34.42%
额 笼增加
3、2006年半年度净利润差异调节表
单位:元币种:人民币
项目 金额
2006年半年度净利润（原会计准则） 59,668,999.13
追溯调整项目影响合计数 3,178,073.20
其中：
投资收益 1,884,642.61
公允价值变动收益 1,260,100.00
少数股东损益 32,667.48
未确认投资损失 663.11
2006年半年度净利润（新会计准则） 62,847,072.33
假定全面执行新会计准则的备考信息
其他项目影响数合计 136,976.92
其中：
投资收益 136,976.92
2006年半年度模拟净利润 62,984,049.25
八、备查文件目录
1、载有法定代表人签名的半年度报告文本；
2、载有法定代表人、主管会计工作负责人和会计机构负责人签名并盖章的会计报表；
3、报告期内在中国证监会指定报纸《上海证券报》和《中国证券报》、《证券时报》上公开披露过的所有公司文件的正本及公告的原稿。
董事长：陈彬
上海隧道工程股份有限公司
2007年8月22日