中信证券股份有限公司、招商证券股份有限公司 关于中国外运股份有限公司2020年第一季度营业利润 同比下降50%以上之专项现场检查报告 上海证券交易所: 根据《上海证券交易所上市公司持续督导工作指引》等有关法律、法规的规 定,中信证券股份有限公司(以下简称“中信证券”、“保荐机构”)、招商证 券股份有限公司(以下简称“招商证券”、“保荐机构”)作为中国外运股份有 限公司(以下简称“中国外运”、“上市公司”、“公司”)的保荐机构,负责 中国外运的持续督导工作。 《中国外运股份有限公司2020年第一季度报告》显示公司的营业利润同比下 降50%以上,根据《证券发行上市保荐业务管理办法》、《上海证券交易所上市 公司持续督导工作指引》等相关法律法规的要求,保荐机构对上述事项进行了专 项现场检查,报告如下: 一、本次现场检查的基本情况 在获悉中国外运2020年第一季度营业利润下滑的情况后,保荐机构与公司进 行了积极沟通并实施了现场检查。在现场检查过程中,保荐机构通过查阅有关文 件资料、与公司相关人员访谈、财务数据分析等手段,对公司2020年第一季度经 营业绩同比下滑的主要原因进行了分析,严格履行了持续督导的相关程序及职责。 二、公司 2020 年第一季度业绩变化情况 (一)业绩变化情况 单位:万元 项目 2020 年 1-3 月 2019 年 1-3 月 变动比例 一、营业总收入 1,638,179.60 1,800,118.27 -9.00% 营业收入 1,638,179.60 1,800,118.27 -9.00% 1 项目 2020 年 1-3 月 2019 年 1-3 月 变动比例 二、营业总成本 1,644,733.51 1,772,264.27 -7.20% 营业成本 1,559,097.24 1,680,504.28 -7.22% 税金及附加 4,274.20 4,683.41 -8.74% 销售费用 18,728.85 19,760.50 -5.22% 管理费用 52,396.26 51,985.59 0.79% 研发费用 703.85 213.92 229.02% 财务费用 9,533.11 15,116.58 -36.94% 其中:利息费用 13,711.50 13,304.01 3.06% 利息收入 5,244.42 4,412.13 18.86% 加:其他收益 24,293.98 11,979.81 102.79% 投资收益 16,503.02 29,651.41 -44.34% 其中:对联营企业和合营企 16,495.99 27,049.28 -39.02% 业的投资收益 以摊余成本计量的金融 - - - 资产终止确认收益 信用减值损失 -3,925.64 -2,835.66 - 资产减值损失 6.46 - - 资产处置收益 812.02 5,116.91 -84.13% 三、营业利润 31,135.93 71,766.47 -56.61% 加:营业外收入 1,459.20 1,601.02 -8.86% 减:营业外支出 357.98 321.20 11.45% 四、利润总额 32,237.15 73,046.29 -55.87% 减:所得税费用 10,079.57 12,929.29 -22.04% 五、净利润 22,157.58 60,117.00 -63.14% (一)按经营持续性分类 1、持续经营净利润 22,157.58 60,117.00 -63.14% 2、终止经营净利润 - - - (二)按所有权归属分类 1、归属于母公司所有者的 24,221.84 58,167.02 -58.36% 净利润 2、少数股东损益 -2,064.26 1,949.98 -205.86% (二)业绩变化原因 根据保荐机构与公司访谈并查阅 2020 年第一季度报告,保荐机构了解到公 司 2020 年第一季度营业利润同比下降 50%以上的主要原因如下: 1、营业收入同比下降及整体期间费用相对固定:受新冠疫情影响,公司 2020 年第一季度出口相关业务量有所下降,导致公司营业收入同比下降 9.00%; 在收入下滑的同时,公司固定经营成本及部分期间费用规模保持相对固定,营业 2 成本下降 7.22%,销售费用、管理费用、研发费用、财务费用合计同比下降 6.56%,降幅整体低于营业收入的同比变动幅度,综合导致公司营业利润显著下 降; 2、合联营公司投资收益同比下降:受新冠疫情影响,公司 2020 年第一季度 来自于合联营公司的投资收益同比下降 39.02%,导致公司营业利润下降较多。 三、提请上市公司注意的事项及建议 公司应当结合行业发展趋势和公司实际情况合理制定经营策略,加强经营管 理,防范经营风险,并及时做好信息披露工作,及时、充分地揭示相关风险,切 实保护投资者利益。 四、是否存在应当向中国证监会和上海证券交易所报告的事项 根据《上海证券交易所上市公司持续督导工作指引》第二十六条的相关规定, 保荐机构需要对上市公司业绩出现亏损或营业利润比上年同期下降50%以上情形 进行专项现场检查,现场检查报告需要上报上海证券交易所。 五、上市公司及其他中介机构的配合情况 在本次专项现场检查中,公司能够积极组织相关部门和人员,配合保荐机构 的核查工作。 六、本次现场检查的结论 经过现场检查,保荐机构认为中国外运 2020 年第一季度营业利润同比下降 50% 的以上的主要原因是受新冠疫情影响:1、公司营业收入同比下降,同期公司整 体期间费用相对固定;2、公司来自于合联营公司的投资收益同比下降。 保荐机构将本着勤勉尽责的态度,对公司业绩情况进行持续关注,并督促上 市公司及时披露相关信息。 (以下无正文) 3 4 (本页无正文,为《中信证券股份有限公司、招商证券股份有限公司关于中国 外运股份有限公司 2020 年第一季度营业利润同比下降 50%以上之专项现场检查 报告》之盖章签署页) 保荐代表人(签名): 邓淑芳 张 阳 中信证券股份有限公司 2020 年 6 月 10 日 5 (本页无正文,为《中信证券股份有限公司、招商证券股份有限公司关于中国 外运股份有限公司 2020 年第一季度营业利润同比下降 50%以上之专项现场检查 报告》之盖章签署页) 保荐代表人(签名): 张欢欢 蔡晓丹 招商证券股份有限公司 2020 年 6 月 10 日 6