中国交通建设股份有限公司
601800
2012 年年度报告摘要
2013 年 3 月 26 日
中国交通建设股份有限公司 2012 年年度报告摘要
§1. 重要提示
1.1 本年度报告摘要摘自年度报告全文，投资者欲了解详细内容，应当仔细阅读同时刊载
于上海证券交易所网站等中国证监会指定网站上的年度报告全文。
1.2 公司简介
股票简称 中国交建 股票代码 601800
股票上市交易所 上海证券交易所
股票简称 中国交通建设 股票代码 01800
股票上市交易所 香港联合交易所
联系人和联系方式 董事会秘书
姓名 刘文生
电话 8610-82016562
传真 8610-82016524
电子信箱 ir@ccccltd.cn
§2. 主要财务数据和股东变化
2.1 主要财务数据
单位：元 币种：人民币
2011 年（末）（注） 本年(末)
比上年
2012 年(末) 2010 年(末)
调整后 调整前 (末)增减
（%）
总资产 433,979,036,031 359,772,665,345 359,567,922,079 20.63 311,067,043,071
归属于上市公司股东的
87,681,229,113 71,254,433,892 71,230,218,478 23.05 64,001,456,267
净资产
经营活动产生的现金流
13,338,004,036 1,760,092,435 1,712,152,642 657.80 15,483,489,892
量净额
营业收入 296,227,385,321 295,376,268,143 295,370,486,098 0.29 273,571,498,797
归属于上市公司股东的
11,950,287,377 11,594,967,763 11,601,330,895 3.06 9,437,066,226
净利润
归属于上市公司股东的
扣除非经常性损益的净 11,639,873,270 9,819,059,928 9,818,781,904 18.54 8,376,258,625
利润
加权平均净资产收益率 减少 2.6
14.69 17.29 17.31 15.38
（%） 个百分点
基本每股收益（元／股） 0.75 0.78 0.78 -3.85 0.64
稀释每股收益（元／股） 0.75 0.78 0.78 -3.85 0.64
注 2011 年度的合并财务数据被重新列报包括被合并方中国交通物资有限公司的财务状况、
经营成果和现金流量。本年同一控制下企业合并的调整并未追溯至 2010 年的财务数据。
注 2012 年 3 月 9 日，公司发行 A 股在上海证券交易所上市交易。A 股发行完成后，公司
总股本由之前的 14,825,000,000 股变更为 16,174,735,425 股。
2
中国交通建设股份有限公司 2012 年年度报告摘要
2.2 前 10 名股东持股情况表
单位：股
83097 户 年度报告披露日 82617 户
报告期
（其中：A 股：63259 户 前第 5 个交易日末 （其中：A 股：63054 户
股东总数
H 股：19838 户） 股东总数 H 股：19563 户）
前 10 名股东持股情况
质押或冻
股东 持股比例 持有有限售条
股东名称 持股总数 结的股份
性质 (%) 件股份数量
数量
中国交通建设集团有限公司 国家 63.83 10,324,907,306 10,304,907,407 无
HKSCC NOMINEES 境 外 未
26.95 4,359,665,420 0
LIMITED（注） 法人 知
全国社会保障基金理事会转 未
国家 0.57 92,592,593 92,592,593
持三户 知
国 有 未
中海集团投资有限公司 0.57 92,592,000 92,592,000
法人 知
境 内
非 国 未
三一重工股份有限公司 0.34 55,555,000 55,555,000
有 法 知
人
高 华 － 汇 丰 － GOLDMAN, 未
未知 0.26 41,908,396 0
SACHS & CO. 知
国 有 未
上海港航股权投资有限公司 0.23 37,037,000 37,037,000
法人 知
交通银行－博时新兴成长股 未
未知 0.22 35,191,980 0
票型证券投资基金 知
未
中银国际证券有限责任公司 未知 0.21 34,096,642 0
知
未
瑞士信贷(香港)有限公司 未知 0.18 29,308,568 0
知
前十名股东中，第一大股东中交集团与上述其他 9 名股东
上述股东关联关系或一致行动的说 之间不存在关联关系，也不属于一致行动人。除此之外公
明 司未知上述股东之间存在任何关联关系或属于一致行动
人。
2.3 以方框图描述公司与实际控制人之间的产权及控制关系
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中国交通建设股份有限公司 2012 年年度报告摘要
§3. 管理层讨论与分析
一、董事会关于公司报告期内经营情况的讨论与分析
2012 年，中国经济下行触底反弹，国内交通基建投资增速呈现前低后高态势，新项目招投
标市场按季度逐渐转强，基建投资规模和新项目招投标规模于四季度达到最高峰。公司通过
多方筹措，在稳步推进主营业务的同时，大力加快投资业务的发展，同时通过近几年实施的
"大海外"业务的效益积累，有效保持了公司生产经营总体健康平稳运行，主要经济指标再创
新绩。
2012 年，本集团收入为 2,962.27 亿元，同比增长 0.29%，其中来自于中国以外其它国家和
地区的收入为 385.60 亿元（未包括装备制造业务来自于海外客户的收入）；归属于母公司股
东的净利润为 119.50 亿元，同比增长 3.06%；新签合同额为 5,149.20 亿元，同比增长 12.47%，
其中来自于海外地区的新签合同额达到 149.99 亿美元（折合人民币约为 968.67 亿元）。截至
2012 年 12 月 31 日，持有在执行未完成合同金额为 7,005.25 亿元，同比增长 16.38%。
(一) 主营业务分析
1、 利润表及现金流量表相关科目变动分析表
单位：元 币种:人民币
上年同期数 变动比
科目 本期数
（经重列） 例（%）
营业收入 296,227,385,321 295,376,268,143 0.29
营业成本 255,266,068,387 258,528,281,976 -1.26
销售费用 610,708,777 625,166,768 -2.31
管理费用 13,361,390,023 12,496,432,723 6.92
财务费用 3,717,151,556 2,699,934,337 37.68
营业利润 14,901,543,852 13,019,688,931 14.45
营业外收入 592,912,162 1,892,562,635 -68.67
营业外支出 345,075,031 90,802,452 280.03
利润总额 15,149,380,983 14,821,449,114 2.21
所得税费用 3,739,564,985 3,033,805,985 23.26
少数股东损益 -540,471,379 192,675,366 -380.51
归属于母公司股东的净利润 11,950,287,377 11,594,967,763 3.06
归属于上市公司股东的扣除非
11,639,873,270 9,819,059,928 18.54
经常性损益的净利润
经营活动产生的现金流量净额 13,338,004,036 1,760,092,435 657.80
投资活动产生的现金流量净额 -19,502,964,455 -14,028,782,571 39.02
筹资活动产生的现金流量净额 28,921,304,399 18,840,511,329 53.51
研发支出 2,337,309,971 2,318,750,498 0.80
2、 收入
(1) 驱动业务收入变化的因素分析
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中国交通建设股份有限公司 2012 年年度报告摘要
2012 年的营业收入为 2,962.27 亿元，较 2011 年的 2,953.76 亿元，增长 0.29%。其中，主营
业务收入为 2,946.91 亿元，较 2011 年的 2,937.13 亿元，增长 0.33%。主营业务收入增长主
要由于基建建设业务和基建设计业务的主营业务收入同比增长分别为 1.01%、9.74%（全部
为抵销分部间交易前）；另一方面，疏浚业务、装备制造业务和其它业务的主营业务收入同
比下降分别为 0.92%、4.21%和 3.04%（全部为抵销分部间交易前）。
(2) 订单分析
2012 年新签合同额为 5,149.20 亿元，增长 12.47%，在手未执行完合同额为 7,005.25 亿元，
增长 16.38%。详见本年度报告"董事会报告"章节中关于行业、产品或地区经营情况分析的
描述。
(3) 主要销售客户的情况
公司多元化的业务结构决定了公司的客户较为广泛、集中度较低，不存在对单一客户的依赖。
2012 年，公司对前五名客户的营业收入合计为 170.75 亿元，占公司营业收入的 5.76%。
3、 成本
(1) 成本分析表
单位:元 币种:人民币
分行业情况
本期 上年同期 本期金额较
成本构成
分行业 本期金额 占总成本 上年同期金额 占总成本 上年同期变
项目
比例(%) 比例(%) 动比例(%)
原材料、分
基建建设 包成本、人 200,307,819,570 78.82 201,596,206,899 78.29 -0.64
工费用等
分包成本、
人工费用、
基建设计 11,884,421,564 4.68 10,925,672,326 4.24 8.78
设备租赁
等
分包成本、
疏浚业务 原材料、燃 26,565,917,769 10.45 26,809,438,368 10.41 -0.91
料等
原材料、人
装备制造 17,938,639,939 7.06 18,914,109,939 7.35 -5.16
工费用等
设备租赁、
其它业务 人工费用 5,849,244,761 2.30 5,982,745,909 2.32 -2.23
等
抵销 -8,405,789,197 -3.31 -6,715,055,022 -2.61 25.18
合计 / 254,140,254,406 100.00 257,513,118,419 100.00 -1.31
成本分析
2012 年的营业成本为 2,552.66 亿元，较 2011 年的 2,585.28 亿元，下降 1.26%。其中，主营
业务成本为 2,541.40 亿元，较 2011 年的 2,575.13 亿元，下降 1.31 %。主营业务成本下降主
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中国交通建设股份有限公司 2012 年年度报告摘要
要由于：基建建设业务、疏浚业务、装备制造业务和其他业务的主营业务成本同比下降分别
为 0.64%、0.91%、5.16%和 2.23%（全部为抵销分部间交易前）；另一方面，基建设计业务
的主营业务成本同比增长为 8.78%（抵销分部间交易前）。但最终体现为整体主营业务成本
的下降。
综上，2012 年营业收入小幅增长，但另一方面营业成本小幅下降，因此，公司综合毛利为
409.61 亿元，较 2011 年的 368.48 亿元，增长 11.16%。其中，主营业务毛利为 405.51 亿元，
较 2011 年的 362.00 亿元，增长 12.02%。综合毛利率由 2011 年的 12.47%上升至 2012 年的
13.83%，主营业务毛利率由 2011 年的 12.32%上升至 2012 年的 13.76%。毛利率改善主要由
于基建建设业务的毛利率增加所致。
(2) 主要供应商情况
公司多元化的业务结构决定了公司的供应商较为广泛、集中度较低，不存在对单一供应商的
依赖。2012 年，公司向前五名供应商合计采购金额为 33.58 亿元，占营业成本的 1.32%。
4、 费用
2012 年的销售费用为 6.11 亿元，较 2011 年的 6.25 亿元，下降 2.31%。2012 年销售费用占
营业收入比例为 0.21%，与 2011 年基本持平。
2012 年的管理费用为 133.61 亿元，较 2011 年的 124.96 亿元，增长 6.92%。2012 年管理费
用占营业收入比例为 4.51%，较 2011 年的 4.23%，上升 0.28 个百分点。
2012 年的财务费用净额为 37.17 亿元，较 2011 年的 27.00 亿元，增长 37.68%。2012 年财务
费用占营业收入比例为 1.25%，较 2011 年的 0.91%，略微上升 0.34 个百分点。财务费用的
增加主要由于业务发展需要，借款数量增加和发行公司债券以及短期融资券所致。
5、 营业利润
2012 年的营业利润为 149.02 亿元，较 2011 年的 130.20 亿元，增长 14.45%。
2012 年营业利润率由 2011 年的 4.41%上升至 5.03%。
6、 营业外收入与营业外支出
2012 年营业外收入为 5.93 亿元，较 2011 年的 18.93 亿元，下降 68.67%。营业外收入的减少
主要由于 2011 年因伊拉克借款债务重组公司一次性获得债务重组利得 9.3 亿元，而报告期
无该等因素影响。
2012 年的营业外支出为 3.45 亿元，较 2011 年的 0.91 亿元，增长 280.03%。营业外支出的增
加主要由于本期确认的诉讼赔偿预计负债所致。
7、 利润总额
基于上述原因，2012 年的利润总额为 151.49 亿元，较 2011 年的 148.21 亿，增长 2.21%。剔
除 2011 年同期伊拉克借款债务重组公司一次性获得债务重组利得 9.3 亿元的影响，2012 年
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中国交通建设股份有限公司 2012 年年度报告摘要
的利润总额同比增长 9.06%。
8、 所得税费用
2012 年的所得税费用为 37.40 亿元，较 2011 年的 30.34 亿元，增长 23.26%。2012 年公司的
有效税率为 24.68%，较 2011 年的 20.47%，上升 4.21 个百分点。2012 年有效税率的上升主
要由于本年部分原享受企业优惠税率的子公司数量减少，以及因海外地区业务增长导致其实
际税率与中国大陆适用税率之间的差异增加所致。
9、 少数股东损益
2012 年的少数股东损益为-5.40 亿元，而 2011 年为 1.93 亿元。少数股东损益为负主要由于
振华重工（非全资子公司）2012 年亏损所致。
10、 归属于母公司股东的净利润
基于上述原因，2012 年的归属于母公司股东的净利润为 119.50 亿元，较 2011 年的 115.95
亿元，增长 3.06%。
11、 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润
扣除非经常性损益的影响，2012 年归属于母公司股东的净利润为 116.40 亿元，较 2011 年
98.19 亿元，增长 18.54%。
12、 研发支出
(1) 研发支出情况表
单位：元 币种：人民币
本期费用化研发支出 2,332,378,842
本期资本化研发支出 4,931,129
研发支出合计 2,337,309,971
研发支出总额占净资产比例（%） 2.41
研发支出总额占营业收入比例（%） 0.79
13、 现金流
2012 年经营活动产生的现金净额为 133.38 亿元，较 2011 年的 17.60 亿元，增长 657.80%，
主要由于本期毛利率上升以及存货、经营性应收和应付等营运资本的变动所致。2012 年存
货存量的增加占用的资金较 2011 年减少约 58.86 亿元，经营性应收及应付项目的增加占用
的资金较 2011 年减少 17.55 亿元，上述对经营活动的现金流量合计影响为 76.41 亿元。
2012 年投资活动所使用的现金净额为 195.03 亿元，较 2011 年 140.29 亿元，增长 39.02%，
主要由于本期购建无形资产和购买可供出售金融资产的现金流出较 2011 年增加所致。购建
无形资产较 2011 年增加 41.08 亿元，主要来自于 BOT 项目的大力投资建设。购买可供出售
金融资产现金流出和处置可供出售金融资产现金流入净现金影响为流出 10.54 亿元较 2011
年增加 9.79 亿元。
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中国交通建设股份有限公司 2012 年年度报告摘要
2012 年筹资活动所产生的现金净额为 289.21 亿元，较 2011 年 188.41 亿元，增长 53.51%，
主要由于本期借款流入的现金净额较 2011 年增加 108.16 亿元和发行 A 股普通股股票所筹集
的募集资金净额 48.64 亿元。
14、 其它
(1) 公司前期各类融资、重大资产重组事项实施进度分析说明
a) 2012 年 1 月 30 日，本公司与路桥建设分别收到了中国证监会出具的《关于核准中国交
通建设股份有限公司换股吸收合并路桥集团国际建设股份有限公司的批复》（证监许可
[2012]126 号），核准本公司换股吸收合并路桥建设的方案；同日，本公司再次收到了中
国证监会出具的《关于核准中国交通建设股份有限公司首次公开发行股票的批复》（证
监许可[2012]125 号），核准本公司首次公开发行 A 股方案。
公司采用向战略投资者定向配售、网下向询价对象询价配售、网上资金申购发行及向换
股吸收合并实施股权登记日收市后登记在册的除公司及其四家全资子公司之外的路桥
桥建设全体股东发行相结合的方式共计发行 1,349,735,425 股 A 股。2012 年 3 月 9 日，
公司发行的无限售条件新股在上海证券交易所上市交易。
路桥建设已于 2012 年 3 月 1 日起终止上市。根据吸收合并方案和《资产转让协议》，本
次换股吸收合并完成后路桥建设的全部资产、债务、业务、人员、资质等全部移交或变
更予承继公司中交路桥建设有限公司（全资子公司）。目前相关资产交割手续正在办理
中。
b) 报告期内公司发行债券情况。
2012 年 8 月 6 日公司收到中国证券监督管理委员会《关于核准中国交通建设股份有限
公司公开发行公司债券的批复》（证监许可[2012] 998 号），获准公司向社会公开发行面
值不超过人民币 120 亿元公司债券。此次债券分为 5 年期、10 年期和 15 年期固定利率
品种，票面利率分别为 4.40%、5.00%和 5.15%。其中，5 年期品种最终发行规模为约
60 亿元；10 年期品种最终发行规模为 20 亿元；15 年期品种最终发行规模为 40 亿元（详
见公司于 2012 年 8 月 7 日、8 月 9 日、8 月 14 日、9 月 19 日上海证券交易所网站的公
告）。
c) 报告期内公司发行短期融资券情况。
公司发行 2012 年度第一期短期融资券，短期融资券期限：365 天，发行日：2012 年 06
月 25 日，起息日期：2012 年 06 月 26 日，实际发行总额：25 亿元，发行价格：100 元
/百元面值，发行利率：3.40%（详见公司于 2012 年 6 月 27 日上海证券交易所网站的公
告）。
公司发行 2012 年度第二期短期融资券，短期融资券期限：365 天，发行日：2012 年 07
月 11 日，起息日期：2012 年 07 月 13 日，实际发行总额：25 亿元，发行价格：100 元
/百元面值，发行利率：3.56%（详见公司于 2012 年 7 月 17 日上海证券交易所网站的公
告）。
(2) 发展战略和经营计划进展说明
根据 2012 年经营计划：公司新签合同额目标为 4,600 亿元，挑战目标为 5,000 亿元。本公司
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中国交通建设股份有限公司 2012 年年度报告摘要
营业收入目标为 3,100 亿元，挑战目标是为 3,300 亿元。
2012 年经统计新签合同额为 5,149.20 亿元，完成基本目标的 119.39%，实现挑战目标。
2012 年经审计营业收入为 2,962.27 亿元，完成基本目标的 95.56%，未实现基本目标。主要
原因是上半年国内基建建设项目开工不足，项目资金到位迟缓，如果垫资施工将不符合公司
的经营方针和风险管控要求，因此上半年实现营业收入比经营计划减少，虽然下半年项目开
工进度恢复，但依旧导致未能实现全年收入目标。
(二) 行业、产品或地区经营情况分析
1、 公司主营业务情况
2012 年公司新签合同额情况如下表所示：
新签合同额（亿元）
2012 年 占比 2011 年 同比增长
基建建设 4,230.55 82.16% 3,646.71 16.01%
其中：港口建设 620.51 12.05% 593.66 4.52%
道路与桥梁建设 989.32 19.21% 1,262.37 -21.63%
铁路建设 97.53 1.89% - -
投资业务 1,250.21 24.28% 668.00 87.16%
海外工程业务 754.17 14.65% 808.28 -6.69%
其它项目 518.81 10.08% 314.40 65.02%
基建设计 235.70 4.58% 229.43 2.73%
疏浚工程 386.48 7.51% 375.39 2.95%
装备制造 246.15 4.78% 266.68 -7.70%
其他业务 50.32 0.98% 60.27 -16.51%
合计 5,149.20 100.00% 4,578.48 12.47%
注：2012 年所有业务板块的海外地区新签合同额为 149.99 亿美元（约合人民币 968.67 亿元），
占公司新签合同额约为 18.81%。其中，基建建设业务中海外工程的新签合同额为 116.78
亿美元（约合人民币 754.17 亿元）。
截至 2012 年 12 月 31 日，公司在执行未完成合同情况如下表所示：
在执行未完成合同金额（亿元）
截至 截至
占比 同比增长
2012 年 12 月 31 日 2011 年 12 月 31 日
基建建设 6,198.00 88.48% 5,120.00 21.05%
基建设计 340.00 4.85% 319.70 6.35%
疏浚工程 288.80 4.12% 279.52 3.32%
装备制造 162.55 2.32% 278.10 -41.55%
其他业务 15.90 0.23% 21.80 -27.06%
合计 7,005.25 100.00% 6,019.12 16.38%
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中国交通建设股份有限公司 2012 年年度报告摘要
2012 年，中国经济形势复杂多变。基础建设投资作为拉动中国经济增长的“三驾马车”之
一，下半年再次发力，投资情况普遍回暖。其中，公路建设、沿海建设投资增速放缓，内河
建设投资继续加快、规模再创新高，铁路建设投资经过四次调整计划于下半年出现大幅反弹，
城市化过程中的市政、地铁等其它各类基础设施项目市场相对活跃。但是，纵观 2012 年，
国内交通基建投资依然呈现总体放缓态势，市场竞争日趋激烈，给工程建筑类企业的发展带
来一系列挑战。
2012 年，全球经济弱势增长，总体回升动力不足。但从发展态势来看，全球范围内各国政
府积极改善民生与公共基础设施的趋势不变，持续的城市化进程也正在加快，为国际承包商
提供了大量的市场机会。
面对压力和困难，公司积极迎接挑战，坚持贯彻以发展主营业务为基础，加快调整资产结构、
业务结构和市场结构，通过各级公司的协同努力取得了一定成果。
首先，公司贯彻实施“大海外”拓展战略取得阶段性成果。2012 年，本集团各业务来自于
海外地区的新签合同额达到 149.99 亿美元，约占本集团新签合同额的 18.81%，来自于海外
地区的主营业务收入为 385.60 亿元，约占本公司主营业务收入的 13.02%。2012 年，海外地
区项目盈利水平大幅提高，海外业务引领和带动各子公司实现“走出去”，对公司其他业务
板块形成有力支持与协同，实现了公司整体利益最大化。
其次，根据中国市场的发展变化，按照公司发展战略，大力加快投资业务发展，2012 年新
签投资类项目 25 个，涉及总投资额为 1,250.21 亿元，有效拉动主营业务的发展。通过整合
公司投融资、设计、施工、管理一体化的优势，大幅提高项目盈利能力，投资业务逐步由培
育期走向效益提升期。
（1） 基建建设业务
1) 港口建设
进入“十二五”，中国水工建设市场进入到平缓的发展阶段。传统的长三角、珠三角区域港
口建设呈现缓慢提升迹象，辽宁“五点一线”、河北与山东沿海经济带发展规划上升到国家
战略，环渤海湾港口建设规模仍在高位运行。水工建设市场格局进一步丰富，虽然核心枢纽
集装箱港口建设仍停留在较低水平，但二、三线城市港口开发仍然高涨，以能源基地、装备
基地、重化工基地为代表的专业码头仍有较大需求。目前，海运业发展已经上升为国家战略，
将进一步促进我国从海运大国转变为海运强国，水工建设市场在一段时间内将依然会保持一
定的活跃性。
2) 道路与桥梁建设
2012 年上半年，受宏观调控及货币紧缩的政策影响，高速公路建设市场新增招投标项目大
幅减少。此间，省级高速公路及城市联络线工程相对活跃，但建设资金落实困难，项目推进
速度缓慢。下半年，在各级政府的推动下，高速公路建设投资有所恢复，三季度以后新项目
招投标陆续增多，但依然难改全年新招标项目规模与 2011 年同比下降的态势。
3) 铁路建设
2012 年，根据中国经济发展需要，铁道部四次上调铁路基本建设投资计划，铁路投资从 6
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中国交通建设股份有限公司 2012 年年度报告摘要
月份起触底反弹，下半年逐月加速，全年完成基本建设投资 5,185 亿元。进入四季度，铁路
建设新招投标项目大幅增加，公司积极准备，再次获得新订单。随着铁道部政企分开改革的
推进，铁路建设将更多市场化运作，给公司提供更多参与机会。
4) 投资业务（BOT/BOO 及 BT 项目等）
2012 年在传统业务市场低迷的情况下，地方政府基建建设项目以 BOT/BT 为代表的投融资
建设模式的需求大幅增多。公司及时调整营销策略，加强与地方政府的接触，发挥公司全产
业链优势，一批预期收益较好的 BT、BOT 项目相继签订。同时经过多方筹措，成功签订珠
海市横琴新区综合开发项目，探讨以分期投入、分期销售、滚动开发的投资方式进行，进一
步丰富了公司投资业务的项目运作模式。
在投资业务规模快速增长的同时，公司加强项目风险的管控，对于脱离主营业务、贷款不落
实、担保不落实、投资回报率不能满足相应标准、超过自身能力的投资项目，严格执行“五
不做”原则，审慎发展投资业务，确保风险可控。同时，针对投资业务发展现状编写《中国
交建投资业务发展方向研究报告》，通过分析公司资产、负债等信息编写《2012 年总体投资
规模控制水平报告》等资料，确定公司投资业务可以承受的合理发展规模，进一步明确公司
投资业务今后一段时期的发展方向。
截至 2012 年 12 月 31 日，本集团 BOT 类项目进入运营期项目资产原值为 140.76 亿元，正
在建设项目已经形成无形资产原值为 222.77 亿元，尚有价值为 833.85 亿元的项目需要进一
步投资建设。
5) 海外工程业务
2012 年，公司成立海外事业部，构建“一体两翼”的“中国交建”海外业务发展平台，着
力在原有基础上做增量，积极发挥引导作用使集团内部资源得到更加充分、有效的配置，有
望使海外工程业务更快、更好的发展。同时，经过多年筹措，打造成立海外投资平台——中
交国际（香港）控股有限公司，并成功签署牙买加南北高速特许经营权项目，这是公司在海
外地区进行基建项目投资的首次尝试。
随着海外工程业务规模的快速增长，在建项目盈利能力保持同步增长，利润贡献比例有望进
一步提高。同时，在“走出去”过程中，公司管理水平不断提升，风险防范和应急处理能力
进一步增强，为“大海外”做大做强奠定扎实基础。
6) 其他工程
2012 年，公司在市政公用工程、城市轨道交通、房屋建筑、水电工程等其他工程领域再创
佳绩，新签合同额强劲增长，对主营业务形成有利的补充。
（2） 基建设计业务
2012 年上半年，由于国家宏观调控的影响，新招标项目减少，下半年随着国家加快项目审
批，市场情况有所回暖。面对今年的市场形势，公司不断创新经营机制，加强海外市场开拓、
发挥集团整体优势，巩固了基建设计业务的市场地位，新签合同额与上年同期相比基本持平。
按照项目类型划分，勘察设计类、工程监理类、EPC 总承包、其它项目的新签合同额分别
是 86.42 亿元、5.47 亿元、101.88 亿元、41.93 亿元，分别占基建设计业务新签合同额的 36.67%、
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2.32%、43.22%、17.79%。2011 年同期，上述项目的新签合同额分别占比为 41.34%、5.00%、
50.91%、2.75%。
（3） 疏浚业务
2012 年，受多种因素影响，国内围海造地市场进入暂时性的停顿缓冲期，市场需求在个别
月份出现回落，个别项目出现了资金不足等问题。下半年市场情况加快好转，随着长江口至
南京航道的重要基础性设施项目陆续提上日程，公司新签订单逐渐增加。
2012 年国务院公布沿海地区 11 省区市《海洋功能区划（2010-2020）批复》，辽宁、河北、
天津、山东等地区填海指标面积总计将超过 24 万公顷，围海造地、海岸和防波堤建设市场
将继续保持增长，亦将会吸引更多企业进入市场，疏浚业务的发展机遇与挑战并存。
2012 年， 条专业大型船舶相继加入本集团疏浚船队，按照标准工况条件下新增产能约 5,000
万立方米。截至 2012 年 12 月 31 日，本集团拥有的疏浚产能按照标准工况条件下约为 7.20
亿立方米。
（4） 装备制造业务
2012 年，全球港口机械市场基本平稳，但是订单绝对数量仍难以达到金融危机之前的高峰
水平。海洋工程装备市场前景依然乐观，发展潜力和市场空间巨大，但由于海洋工程装备项
目的投资金额较大，客户采购行为相对谨慎，公司新订单录入速度较慢。
2、主营业务分行业、分产品情况
单位:元 币种:人民币
主营业务分行业情况
营业收入 营业成本 毛利率比
毛利率
分行业 营业收入 营业成本 比上年 比上年 上年增减
（％）
增减(%) 增减(%) （%）
增加 1.45
基建建设 228,826,807,213 200,307,819,570 12.46 1.01 -0.64
个百分点
增加 0.64
基建设计 16,467,427,033 11,884,421,564 27.83 9.74 8.78
个百分点
减少 0.01
疏浚业务 32,017,581,987 26,565,917,769 17.03 -0.92 -0.91
个百分点
增加 0.93
装备制造 19,289,189,941 17,938,639,939 7.00 -4.21 -5.16
个百分点
减少 0.74
其它 6,458,643,491 5,849,244,761 9.44 -3.04 -2.23
个百分点
抵销 -8,368,555,489 -8,405,789,197 - 20.47 25.18 -
增加 1.44
合计 294,691,094,176 254,140,254,406 13.76 0.33 -1.31
个百分点
（1）基建建设
2012 年基建建设业务完成主营业务收入 2,288.27 亿元，较 2011 年的 2,265.40 亿元，增长
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1.01%；主营业务毛利为 285.19 亿元，较 2011 年的 249.44 亿元，增长 14.33%；毛利率为
12.46%，较 2011 年的 11.01%，提高 1.45 个百分点。
基建建设业务毛利率改善主要是由于业务结构改善，高毛利率的海外工程业务、BOT 及 BT
等投资项目的收入占比上升，以及公司控制成本、加强项目管理所致。
（2）基建设计
2012 年基建设计业务完成主营业务收入为 164.67 亿元，较 2011 年的 150.06 亿元，增长 9.74%；
主营业务毛利为 45.83 亿元，较 2011 年的 40.80 亿元，增长 12.32%；毛利率为 27.83%，较
2011 年的 27.19%，提高 0.64 个百分点。
基建设计业务收入增加主要由于综合类项目收入的增加所致。
（3）疏浚
2012 年疏浚业务完成主营业务收入为 320.18 亿元，较 2011 年的 323.16 亿元，下降 0.92%；
主营业务毛利为 54.52 亿元，较 2011 年的 55.07 亿元，下降 1.00%；毛利率为 17.03%，较
2011 年的 17.04%，略微下降 0.01 个百分点。
疏浚业务收入滞涨主要由于上半年紧缩中国宏观经济环境下，沿海吹填造地业务放缓所致。
（4）装备制造
2012 年装备制造业务完成主营业务收入为 192.89 亿元，较 2011 年的 201.36 亿元，下降 4.21%；
主营业务毛利为 13.51 亿元，较 2011 年的 12.22 亿元，提高 10.49%；毛利率为 7.00%，较
2011 年的 6.07%，提高 0.93 个百分点。
装备制造业务收入下降主要是由于 2012 年新签合同额下降所致。毛利率改善主要由于部分
高毛利率水平项目的收入增加所致。
（5）其他业务
2012 年其他业务完成主营业务收入为 64.59 亿元，较 2011 年的 66.61 亿元，下降 3.04%；主
营业务毛利为 6.09 亿元，较 2011 年的 6.78 亿元，下降 10.13%；毛利率为 9.44%，较 2011
年的 10.18%，减少 0.74 个百分点。
其他业务收入减少主要由于物流业务收入减少所致。毛利率下降主要由于业务结构改变所
致。
3、 主营业务分地区情况
单位:元 币种:人民币
地区 营业收入 营业收入比上年增减（％）
中国(除港澳地区) 256,131,523,394 -2.14
其他国家和地区 38,559,570,782 20.62
合计 294,691,094,176 0.33
报告期内，公司加快实施"大海外"的经营战略，来自于其它国家和地区的海外收入占比进一
步上升。
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4、 报告期内签订的部分主要经营合同
（1）基建建设业务
港口建设
序号 合同名称 合同金额（万元）
1 河北省黄骅港（煤炭港区）四期工程总承包项目 350,666
2 大连市长兴岛葫芦山湾公共港区西防波堤及围堰项目 203,398
3 广州市南沙港区三期水工结构项目 157,390
4 河北省曹妃甸三期矿石码头项目 100,000
5 青岛市董家口嘴作业区码头项目 93,000
道路与桥梁建设
序号 合同名称 合同金额（万元）
1 新疆维吾尔自治区省道 S215 三岔口－莎车高速公路 SS-2 标段项目 187,110
2 湖北省保康至宜昌高速公路襄阳段一期土建工程第一、第四合同段 123,778
3 长春市西部快速路立交桥项目 103,000
4 南通市江海大道东段快速化改造项目 101,800
5 安徽省望东长江大桥土建项目 97,500
铁路建设
序号 合同名称 合同金额（万元）
1 西成铁路西安至江油段（陕西境内）站前工程 2 标段 209,121
2 重庆至万州铁路站前工程 4 标段 240,023
3 重庆至万州铁路站前工程 3 标段 234,948
4 成兰铁路成都至川主寺段站前工程 3 标段 101,050
5 大准至朔黄铁路项目 44,335
投资业务（BOT/BOO 及 BT 项目等）
序号 合同名称 合同金额（万元）
1 珠海市横琴新区综合开发项目 3,800,000
2 贵州省道真至瓮安高速公路 BOT 项目 2,386,849
3 贵州省贵阳至瓮安高速公路 BOT 项目 972,869
4 贵州省沿河至德江高速公路 BOT 项目 939,853
5 海口市新建港口码头 BT 项目 891,982
海外工程业务
序号 合同名称 合同金额（万美元）
1 港珠澳大桥香港连线工程 164,960
2 埃塞俄比亚铁路 EPC 项目 157,937
3 蒙巴萨至内罗毕铁路线上部分项目 114,600
4 尼日利亚莱基深水港 EPC 项目 67,957
5 喀麦隆公共工程部城际快速路项目 67,734
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（2）基建设计业务
序号 合同名称 合同金额（万元）
1 海南省炼化码头改扩建系列工程 EPC 总承包项目 96,000
2 深圳市外环高速公路深圳段第 SJ1 段勘察设计合同 14,404
3 四川省四条藏区高速公路项目初步设计合同 11,309
4 广东省炼化一体化码头项目勘察、初步设计合同 7,200
5 河北省黄骅港三期项目设计合同 6,700
（3）疏浚业务
序号 合同名称 合同金额（万元）
1 长江南京以下 12.5 米深水航道一期工程 261,764
2 天津市南港工业区吹填造地工程 228,736
3 上海市南汇东滩促淤工程 173,843
4 台州市东部新区启动区域吹填及软基处理工程 127,989
5 广州港南沙港区三期吹填及软基处理工程 93,970
（4）装备制造业务
序号 合同名称 合同金额（万元）
1 美国 8 台岸桥和 38 台自动化轨道吊 121,527
2 斯里兰卡 12 台岸桥和 40 台轮胎吊 110,250
3 阿联酋迪拜 9 台岸桥和 25 台自动化轨道吊 107,100
4 美国 6 台岸桥和 32 台自动化轨道吊 97,020
5 荷兰鹿特丹 14 台岸桥 89,271
(三) 资产、负债情况分析
1、 资产负债情况分析表
单位:元 币种:人民币
本期期末数 上期期末数 本期期末金额
上期期末数
项目名称 本期期末数 占总资产的 占总资产的 较上期期末变
（经重列）
比例（%） 比例（%） 动比例（%）
货币资金 73,072,761,524 16.84 46,156,179,786 12.83 58.32
其他流动资产 1,906,706,713 0.44 348,940,894 0.10 446.43
长期应收款 38,092,964,228 8.78 28,348,178,925 7.88 34.38
投资性房地产 1,505,754,459 0.35 801,368,638 0.22 87.90
无形资产 42,991,860,914 9.91 30,640,431,431 8.52 40.31
短期借款 52,745,304,953 12.15 42,940,547,516 11.94 22.83
其他流动负债 5,253,966,573 1.21 2,602,339,013 0.72 101.89
长期借款 40,906,629,192 9.43 32,667,924,381 9.08 25.22
应付债券 31,404,630,197 7.24 17,908,706,909 4.98 75.36
长期应付款 7,374,031,379 1.70 5,309,045,074 1.48 38.90
递延所得税负债 3,100,544,798 0.71 2,383,412,653 0.66 30.09
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情况说明：
(1) 货币资金的增加主要是由于本年度应收款项的回收、长期及短期借款的增加以及成功发
行人民币普通股所致。
(2) 其他流动资产的增加主要是由于到期日在一年以内的可供出售金融资产的增加所致。
(3) 长期应收款的增加主要是由于应收工程保证金的增加所致。
(4) 投资性房地产的增加主要是由于用于出租的房屋及建筑物、土地使用权的增加所致。
(5) 无形资产的增加主要是由于 BOT 项目归集的特许经营权增加所致。
(6) 短期借款的增加主要是由于本集团为满足流动资金的需求，向银行借款所致。
(7) 其他流动负债的增加主要是由于本集团发行短期融资券所致。
(8) 长期借款的增加是由于本集团为满足业务发展需要，向银行借款所致。
(9) 应付债券的增加主要是由于本集团发行公司债券所致。
(10) 长期应付款的增加主要是由于应付融资租赁款的增加所致。
(11) 递延所得税负债的增加主要是由于可供出售金融资产公允价值上升所致。
2、 公允价值计量资产、主要资产计量属性变化相关情况说明
本期可供出售金融资产余额为 145.81 亿元。非流动部分的可供出售金融资产余额为 130.81
亿元。流动部分的可供出售金融资产 15 亿元，为本公司和附属公司持有的理财产品。
(四) 资本性开支情况
单位:元 币种：人民币
截至 2012 年 12 月 31 日止 截至 2011 年 12 月 31 日止
业部分部
12 个月期间 12 个月期间
基建建设 18,461,423,411 13,966,659,037
基建设计 348,566,790 292,520,387
疏浚 2,896,326,174 2,831,986,682
装备制造 510,905,053 895,796,789
其他 68,836,639 35,020,680
合计 22,286,058,067 18,021,983,575
注：2012 年，资本性支出 222.86 亿元，较上年同期增长 23.67%，主要是由于投资 BOT 项
目资本性开支增加所致。本期购置 BOT 无形资产支出为 127.72 亿元。
(五) 核心竞争力分析
创新能力持续增强。在国家发改委和交通运输部的大力支持下，根据国家发改委关于筹建公
路长大桥建设国家工程研究中心、疏浚技术装备国家工程研究中心的批复，两个工程中心的
建设工作顺利推进。同时 "深水港工程结构国家重点实验室"培育取得实质性进展，持续保
持了公司在行业技术领域的领先地位。此外，公司不断推进企校联合科研攻关，进一步拓展
了提升创新能力的新渠道。
充分发挥企业技术创新的主体作用，鼓励产学研结合，积极开展科技研发。2012 年，"12,000
吨海上起重机的研发"和"集装箱自动化码头装卸系统"具有行业前瞻性、战略性，立为特大
科技研发项目，"非海洋环境下在役混凝土桥梁疲劳评估、耐久性提升及修复技术研究"、"
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海上风电场导管架基础施工关键技术研究"、"港珠澳大桥工程隧道沉管定位安装施工关键技
术研究"等 20 项具有公司全局性、战略性、前瞻性项目，列为公司重大科技研发项目。这些
项目的研发，将对公司产业结构调整、在建重大工程，起到重要的技术支撑。
技术创新成绩显著。2012 年，公司继续着力推动科技成果专利化和先进技术标准化，全年
获国家科技进步奖 3 项，获省部级科技进步奖 91 项，获授专利权 413 项。
(六) 投资状况分析
1、 对外股权投资总体分析
(1) 证券投资情况
占期末
序 证券 证券 最初投资 持有数量 期末账面 证券总 报告期
证券简称
号 品种 代码 金额（元） （股） 价值（元） 投资比 损益（元）
例（％）
1 股票 0368.HK 中外运航运 73,772,666 9,540,000 15,078,760 41.07 308,792
2 股票 601857 中石油 24,982,823 1,380,000 13,541,920 36.88 475,046
3 基金 530005 建信优化配置 9,999,000 6,912,942 5,170,881 14.08 197,206
华宝兴业先进
4 基金 240009 9,999,000 1,000,000 1,279,700 3.49 -2,791,553
成长
5 股票 601088 中国神华 1,840,500 50,000 1,267,500 3.45 45,000
6 股票 600416 湘电股份 799,740 45,000 229,500 0.63 16,903
7 股票 601628 中国人寿 128,240 7,000 149,800 0.41 21,560
报告期已出售证券投资损益 / / / / -5,059,121
合计 121,521,969 / 36,718,061 100 -6,786,167
(2) 持有其他上市公司股权情况
单位：元
占该公
证券 司股权 期末账面 报告期所有者 会计核算 股份
证券简称 最初投资成本 报告期损益
代码 比例 价值 权益变动 科目 来源
（％）
可供出售金 上年
600036 招商银行 1,596,729,007 3.05 9,042,316,113 263,203,761 1,236,331,221
融资产 结转
可供出售金 上年
600999 招商证券 213,837,554 4.97 2,443,017,069 47,735,284 589,113,662
融资产 结转
可供出售金 上年
601818 光大银行 281,002,700 0.35 429,278,350 16,466,331 23,926,990
融资产 结转
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占该公
证券 司股权 期末账面 报告期所有者 会计核算 股份
证券简称 最初投资成本 报告期损益
代码 比例 价值 权益变动 科目 来源
（％）
可供出售金 上年
600066 宇通客车 85,964,554 2.33 414,261,792 4,931,688 60,520,662
融资产 结转
可供出售金 上年
601991 大唐发电 298,417,000 0.23 193,037,000 7,033,643 -54,127,000
融资产 结转
可供出售金 上年
601328 交通银行 74,352,160 0.04 148,364,438 3,026,623 26,198,948
融资产 结转
可供出售金 上年
300095 华伍股份 19,400,000 12.99 124,222,545 500,000 15,561,010
融资产 结转
可供出售金 上年
600017 日照港 104,174,536 0.99 88,030,527 1,827,623 5,787,474
融资产 结转
可供出售金 上年
1618HK 中冶科工 344,928,595 0.32 74,729,957 -12,351,027
融资产 结转
可供出售金 上年
000957 中通客车 15,247,307 3.24 44,305,804 -14,923,246
融资产 结转
可供出售金 上年
600000 浦发银行 5,005,360 3.24 41,669,307 3,558,181 6,006,765
融资产 结转
可供出售金 上年
600377 宁沪高速 8,925,244 0.06 15,630,000 1,080,000 -1,440,000
融资产 结转
可供出售金 上年
600649 原水股份 3,258,400 0.04 7,196,332 50,600 1,104,092
融资产 结转
可供出售金 上年
600774 汉阳商场 2,016,284 0.27 4,167,505 1,582,715
融资产 结转
可供出售金 上年
000886 海南高速 1,752,000 0.09 3,321,784 475,848
融资产 结转
可供出售金 上年
600322 天房发展 2,040,878 0.45 2,511,243 35,000 428,274
融资产 结转
可供出售金 上年
600642 申能股份 710,480 0.01 1,989,000 -76,500
融资产 结转
可供出售金 上年
600329 中新药业 350,000 0.02 1,939,228 36,589 228,683
融资产 结转
可供出售金 上年
600082 天津海泰 230,000 0.03 814,738 8,780 222,999
融资产 结转
可供出售金 上年
600821 天津劝业 217,000 0.03 510,176 24,646
融资产 结转
长期股权投 上年
300140 启源装备 11,505,000 18.86 147,082,262 1,886,000 0
资 结转
合计 3,070,064,059 / 13,228,395,170 351,380,103 1,884,596,216 / /
18
中国交通建设股份有限公司 2012 年年度报告摘要
2、 非金融类公司委托理财及衍生品投资的情况
(1) 委托理财情况
本年度公司无委托理财事项。
(2) 委托贷款情况
委托贷款项目情况
单位:亿元 币种:人民币
贷 贷 抵押
委托 是否 资金来源并
借款方 款 款 借款 物或 是否 是否 是否 预期
贷款 关联 说明是否为
名称 期 利 用途 担保 逾期 展期 涉诉 收益
金额 交易 募集资金
限 率 人
钦州市 专项用
滨海新 30 于茅尾 公司自有资
土地
城置业 6 个 12.7 海综合 否 否 否 否 金。非募集资 12.2
抵押
集团有 月 整治一 金。
限公司 期工程
广西钦州茅尾海综合整治委托贷款借款人为钦州市滨海新城置业集团有限公司，受托人华夏
银行钦州支行，中国交通建设股份公司为委托人。贷款总金额为人民币 6 亿元，资金专项用
于茅尾海综合整治一期工程项目的建设。贷款期限为自第一笔贷款发放之日起 3 个月。贷款
发放计划分三笔划付，每笔约 2 亿元。抵押物为经我方认可的且经我方委托的评估机构评估
的价值不低于累计应发放贷款金额的 1.25 倍的土地。目前已于 2012 年 12 月 4 日发放了第
一笔委托贷款 2 亿元。
贷款利率约定 12.7%，合同期内随人民银行同期贷款基准利率同时、同幅度调整。
3、 募集资金使用情况
(1) 募集资金总体使用情况
单位:万元 币种:人民币
尚未使用募集
募集 募集资金 本年度已使用募 已累计使用募 尚未使用募
募集年份 资金用途
方式 总额 集资金总额 集资金总额 集资金总额
及去向
存放于资金专
2012 首次发行 486,403.48 184,016.84 184,016.84 302,386.64
户
合计 / 486,403.48 184,016.84 184,016.84 302,386.64 /
公司对募集资金进行了专户存储和专项使用；及时发现募集资金存放与管理过程中出现的问
题并及时采取纠正措施；及时、真实、准确、完整地履行了信息披露义务；不存在变相改变
募集资金用途和损害股东利益的情况，不存在违规使用募集资金的重大情形。
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中国交通建设股份有限公司 2012 年年度报告摘要
(2) 募集资金承诺项目使用情况
单位:万元 币种:人民币
未达
变更原
是否 是否 到计
是否 募集资金 募集资金 募集资金 产生 因及募
承诺项目 符合 项目 预计 符合 划进
变更 拟投入 本年度投 实际累计 收益 集资金
名称 计划 进度 收益 预计 度和
项目 金额 入金额 投入金额 情况 变更程
进度 收益 收益
序说明
说明
疏浚船舶 不适 说明
否 189,211.01 - - 否 0 不适用
购置 用 1
工程船舶
不适 说明
和机械设 否 107,981.47 - - 否 0 不适用
用 2
备购置
广明高速
不适
公路延长 否 10,701.00 10,701.00 10,701.00 是 100% 不适用
用
线项目
咸宁至通
不适 说明
山高速公 否 21,888.30 21,415.27 21,415.27 否 97.84% 不适用
用 3
路项目
榆林至佳
不适
县高速公 否 35,021.00 35,021.00 35,021.00 是 100% 不适用
用
路项目
南京市纬
三路过江 不适
否 18,969.70 18,972.51 18,972.51 是 100% 不适用
通道工程 用
项目
涪陵至丰
都高速公 不适
否 35,021.00 35,061.70 35,061.70 是 100% 不适用
路工程项 用
目
丰都至石
柱高速公 不适
否 32,589.00 32,626.91 32,626.91 是 100% 不适用
路工程项 用
目
重庆三环
高速公路
不适 说明
永川至江 否 35,021.00 30,218.45 30,218.45 否 86.29% 不适用
用 4
津段工程
项目
合计 / 486,403.48 184,016.84 184,016.84 / / / / / /
说明：
1) 疏浚船舶购置项目未达到计划进度的主要原因是受外部经济环境影响，疏浚行业市场容
20
中国交通建设股份有限公司 2012 年年度报告摘要
量增长速度低于预期，基于该等市场因素和考虑募集资金使用的效率，公司暂缓了该项
目的投入。
2) 工程船舶和机械设备购置项目未达到计划进度的主要原因是公司首次公开发行募集资
金到位时间迟于预计时间，相关设备未及购置。
3) 咸宁至通山高速公路项目投入进度为 97.84%，已基本完成，未完全达到计划进度的主
要原因是由于首次公开发行募集资金到位时间迟于预计时间，对进度有所影响。
4) 重庆三环高速公路永川至江津段工程项目投入进度为 86.29%，大部分进度已完成，未
完全达到计划进度的主要原因是由于首次公开发行募集资金到位时间迟于预计时间，对
进度有所影响。
5) 预期收益，该等项目属于"建设-运营-移交"项目(BOT),尚处于建设期，项目收益无法确
定。
4、 主要子公司、参股公司分析
序 注册资本 总资产 净资产 净利润
公司名称 业务类型
号 （千元） （千元） （千元） （千元）
1 中国港湾工程有限公司 1,715,111 25,482,531 5,649,901 1,446,597 基建建设
2 中国路桥工程有限公司 1,761,306 21,352,116 5,455,616 1,873,274 基建建设
3 中交第一航务工程局有限公司 3,836,899 37,060,272 5,637,375 623,105 基建建设
4 中交第二航务工程局有限公司 2,087,441 27,524,005 4,165,504 825,916 基建建设
5 中交第三航务工程局有限公司 2,859,124 29,170,429 4,610,607 727,385 基建建设
6 中交第四航务工程局有限公司 2,130,238 21,033,628 4,535,157 1,041,337 基建建设
7 中交路桥建设有限公司 1,684,233 28,478,865 4,647,626 326,355 基建建设
8 中交第一公路工程局有限公司 1,936,254 31,691,478 3,580,489 685,818 基建建设
9 中交第二公路工程局有限公司 1,469,607 25,701,901 2,952,353 499,824 基建建设
10 中交第三公路工程局有限公司 600,000 6,582,661 522,215 57,421 基建建设
11 中交第四公路工程局有限公司 369,348 8,138,110 638,985 132,339 基建建设
12 路桥集团国际建设股份有限公司 408,133 - - - 基建建设
13 中交隧道局工程局有限公司 598,306 8,446,170 1,056,617 153,965 基建建设
14 中交投资有限公司 5,960,108 38,729,316 10,023,722 847,248 基建投资
1000 元
15 中交国际（香港）控股有限公司 840,627 442,676 27,544 基建投资
港币
16 中交水运规划设计院有限公司 417,155 1,781,125 964,014 243,265 基建设计
17 中交公路规划设计院有限公司 401,091 1,957,313 809,261 194,578 基建设计
18 中交第一航务工程勘察设计院有限公司 475,213 1,772,786 956,875 204,928 基建设计
19 中交第二航务工程勘察设计院有限公司 292,277 1,445,915 579,806 136,129 基建设计
20 中交第三航务工程勘察设计院有限公司 518,511 1,288,697 964,243 170,969 基建设计
21 中交第四航务工程勘察设计院有限公司 384,389 1,769,713 868,379 242,576 基建设计
22 中交第一公路勘察设计研究院有限公司 515,897 3,163,984 1,026,298 265,106 基建设计
23 中交第二公路勘察设计研究院有限公司 661,095 1,746,885 1,092,410 218,193 基建设计
24 中国公路工程咨询集团有限公司 355,805 3,197,458 976,286 295,969 基建设计
25 中交路桥技术有限公司 100,000 799,348 178,746 15,149 基建设计
21
中国交通建设股份有限公司 2012 年年度报告摘要
序 注册资本 总资产 净资产 净利润
公司名称 业务类型
号 （千元） （千元） （千元） （千元）
26 中交天津航道局有限公司 4,595,766 25,489,578 6,817,239 646,066 疏浚工程
27 中交上海航道局有限公司 6,198,894 19,121,861 9,132,456 1,115,401 疏浚工程
28 中交广州航道局有限公司 4,036,130 19,776,519 7,648,880 723,756 疏浚工程
29 上海振华重工（集团）股份有限公司 4,390,295 46,779,696 14,417,254 -1,043,666 装备制造
30 中交西安筑路机械有限公司 328,026 1,305,246 483,632 4,664 装备制造
51,956
31 振华物流集团有限公司 1,989,005 910,159 37,087 物流
千美元
32 中交上海装备工程有限公司 10,000 285,001 186,092 20,061 装备制造
33 中国公路车辆机械有限公司 149,493 611,597 451,612 12,962 装备制造
60,000
34 中和物产株式会社 1,327,748 74,447 6,129 设备贸易
千日元
35 中国交通物资有限公司 34,432 632,878 83,855 10,270 材料贸易
注：
2012 年 6 月，公司为发满足业务发展需要，Azingo Limited 更名为中交国际（香港）控股
有限公司，更名后的公司主要致力于海外投资业务以及其它高端项目的市场开拓与经营。
2012 年 3 月，公司根据发行新股的要求，吸收合并路桥建设，路桥建设的业务由新设立的
中交路桥建设有限公司承继，目前路桥建设正在办理注销手续中。
2012 年 10 月，公司为完善产业链，解决与中交集团的内部关联交易，与中交集团签署股权
转让协议，以 1,594.15 万元收购了中国交通物资有限公司 100%股权。
5、 非募集资金项目情况
单位:万元 币种:人民币
本年度 累计实际 项目收
项目名称 项目金额 项目进度
投入金额 投入金额 益情况
珠海市横琴新区综合开发项目 3,800,000 新签未开工 不适用
贵州省省道真至瓮安高速公路 BOT 项目 2,386,849 新签未开工 不适用
广东汕头市东部城市带综合开发项目 1,513,000 建设期 319,202 488,434 不适用
江苏省南京市浦口海峡两岸科工园一级
1,290,000 建设期 41,737 41,737 不适用
土地开发项目
贵州省贵阳至瓮安高速公路 BOT 项目 972,869 新签未开工 不适用
贵州省沿河至德江高速公路 BOT 项目 939,853 新签未开工 不适用
海南省海口市新建港口码头 BT 项目 891,982 建设期 49,789 79,918 不适用
合计 11,794,553 / 410,728 610,089 /
二、 董事会关于公司未来发展的讨论与分析
(一) 行业竞争格局和发展趋势
从国际看，据预测，交通基建市场年均增长将超过 8%，交通基建投资仍将是行业热点。亚
22
中国交通建设股份有限公司 2012 年年度报告摘要
洲市场将继续占据基建市场的主导地位，拉丁美洲、非洲、中东地区等新兴国家的市场影响
力也将越来越大。公司作为"世界 500 强"特大型、多专业的企业集团，拥有 30 余年的海外
丰富工程经验，在中国对外经援项目和国际承包工程的合作与竞争中成绩斐然，品牌享誉全
球。在国家政策的支持下，在公司大力实施"走出去"的"大海外"拓展战略指引下，公司将勇
于面对国际承包商的竞争，将进一步扩大市场区域，扩大业务规模，取得更好效益。
从国内看，公路建设、水运建设的投资总量将趋于平稳，但竞争将更加激烈。铁路建设市场
出现回暖，随着铁道部政企分开改革的推进，铁路建设将更多市场化运作，市场竞争环境将
有望进一步改善。城镇化发展将成为未来中国经济发展的 "主推力"，城镇道路、桥梁、地
铁、水利、地下管网等基础设施的建设，商业、居住和交通等组合进行的城市综合一体开发
项目的增多，将为公司发挥传统业务优势，扩展新兴业务提供更多市场机会。
(二) 公司发展战略
"十二五"期间，本公司的业务发展总体目标为：建设成为具有国际竞争力的世界一流企业集
团，具体而言，要发展成为全球领先的基础设施建设一体化服务的承包商、海内外基础设施
建设投资商、城镇综合开发建设的开发及运营商，成为治理结构规范、经营机制灵活、科技
领先、管理科学、员工热爱、市场推崇、社会尊敬的世界一流企业。
本公司的业务发展计划为：在业务发展中注重通过各业务板块的协调发展，促进公司综合竞
争力的快速提升。针对本公司现有业务实际发展状况及各业务板块经营的不同特点和优势，
充分发挥各业务板块之间的产业链优势和协同优势，实现合作共赢、相互促进。此外，本公
司将积极把握国内经济稳定、快速增长的良好形势和国外市场新一轮发展良机，以尽快尽早
实现本公司的总体发展目标。
(三) 经营计划
2013 年本公司新签合同额目标是 5,255 亿元，挑战目标是 5,780 亿元；营业收入目标是 3,440
亿元，挑战目标是 3,784 亿元。
(四) 因维持当前业务并完成在建投资项目公司所需的资金需求
公司实现未来发展战略需要较大规模的资本性支出，如疏浚船舶等固定资产投资的投入和
BOT 等投资业务所需的资本金投入。同时，公司日常经营活动亦需要大量的运营资本，如
工程材料款和各类保证金、保函。本公司将采用债务融资和股权融资等各种方式积极筹措所
需资金。
(五) 可能面对的风险
1、宏观经济周期波动影响的风险
本公司所从事的各项主营业务与宏观经济的运行发展密切相关，其中基建设计、基建建设及
装备制造业务尤为如此，其行业发展易受社会固定资产投资规模、城市化进程等宏观经济因
素的影响。近年来，我国国民经济保持稳定增长，全球经济也已经逐渐走出金融危机的阴影，
处于持续回暖的过程中，但未来不能排除宏观经济出现周期性波动的可能。若全球宏观经济
进入下行周期或者我国经济增长速度显著放缓，而本公司未能对此有合理预期并相应调整经
营策略，则本公司经营业绩存在下滑的风险。
2、原材料价格波动风险
23
中国交通建设股份有限公司 2012 年年度报告摘要
本公司业务开展有赖于以合理的价格及时采购符合本公司质量要求、足够数量的原材料，如
钢铁、水泥、燃料、沙石料及沥青等，该等原材料的市场价格可能出现一定幅度的波动。或，
做出适当采购计划安排，保证业务的正常进行。根据本公司所从事的业务性质，本公司通常
不与有关供应商订立长期供应合同或保证，而是按特定项目与供应商订立采购合同，合同期
从一年到五年不等。另一方面，本公司与业主签订的大部分工程合同为固定造价合同。虽然
部分合同约定在原材料价格发生超过预计幅度的上涨时，客户将对本公司因此产生的额外成
本进行相应补偿，但若出现原材料供应短缺或价格大幅上涨导致的成本上升无法完全由客户
补偿的情况，则本公司可能面对单个项目利润减少甚至亏损的风险。
3、利率、汇率变动风险
本公司面临的利率变动风险主要来自借款及应付债券等带息负债。浮动利率的借款令本公司
面临现金流量利率风险。固定利率的借款令本公司面临公允价值利率风险。于 2012 年 12
月 31 日，本公司的浮动利率借款约为人民币 762.11 亿元（2011 年 12 月 31 日：人民币 661.01
亿元）。
本公司在过往经营和未来战略中均将国际市场作为业务发展的重点，较大规模的境外业务使
得本公司具有较大的外汇收支。本公司业务主要涉及外币为美元、欧元、日元及港元，上述
币种与人民币的汇率波动可能会导致成本增加或收入减少，从而对本公司的利润造成影响。
4、海外市场风险，国际经济及政治局势变化风险
本公司在 120 多个国家和地区开展业务，其中非洲、东南亚、欧亚、拉美以及中东为本公司
海外业务的重点市场。非洲、欧亚、中东等部分地区由于各种原因，其政治及经济状况通常
存在一定的不稳定因素。如果相关国家和地区的政治经济局势发生不利变化，或中国政府与
相关国家和地区政府之间在外交和经济关系方面发生摩擦或争端，将给本公司在相关国家或
地区的海外业务带来一定的风险。若上述海外政治经济环境发生重大不利变化，可能会使本
公司业务的正常开展受到影响，进而给本公司海外业务收入及利润带来一定风险。
5、证券市场价格波动风险
本公司的权益工具投资分为可供出售金融资产和按公允价值计量且其变动计入损益的其他
金融资产，由于该等金融资产须按公允价值列示，因此本公司会受到证券市场价格波动风险
的影响。为控制权益证券投资所产生的价格风险，本公司分散其投资组合。本公司按照所制
定的额度分散其投资组合。
6、不可抗力产生的风险
本公司主要从事的基建建设、疏浚及装备制造业务大多在户外作业。作业工地的暴雨、洪水、
地震、台风、海啸、火灾等自然灾害以及突发性公共卫生事件可能会对作业人员和财产造成
损害，并对本公司相关业务的质量和进度产生不利影响。因此，不可抗力可能给本公司带来
影响正常生产经营或增加运营成本等风险。
三、 董事会对会计师事务所“非标准审计报告”的说明
(一) 董事会、监事会对会计师事务所“非标准审计报告”的说明
√ 不适用
24
中国交通建设股份有限公司 2012 年年度报告摘要
(二) 董事会对会计政策、会计估计或核算方法变更的原因和影响的分析说明
√ 不适用
(三) 董事会对重要前期差错更正的原因及影响的分析说明
√ 不适用
四、 利润分配或资本公积金转增预案
(一) 现金分红政策的制定、执行或调整情况
2012 年 6 月 6 日，公司股东会审议通过了《关于修改<中国交通建设股份有限公司章程>的
议案》，其中，第二百三十四条：公司将实行持续稳定的利润分配政策，重视对投资者的合
理投资回报并兼顾公司的可持续发展。第二百三十五条：公司可以下列形式（或同时采取两
种形式）分配股利：现金；股票。公司可以进行中期现金分红。第二百三十六条第一款：公
司每年以现金形式分配的利润不少于当年实现的可供分配利润的 10%。
2012 年 6 月 6 日，公司股东会审议通过了《关于公司股东未来分红回报规划的议案》。
2012 年 8 月 2 日，公司 2011 年度利润分配方案采取以现金形式分配股利实施完毕。
(二) 报告期内盈利且母公司未分配利润为正，但未提出现金红利分配预案的，公司应当详
细披露原因以及未分配利润的用途和使用计划
√ 不适用
(三) 公司近三年（含报告期）的利润分配方案或预案、资本公积金转增股本方案或预案
单位：元 币种：人民币
占合并报表中
每 10 股 每 10 股派 每 10 分红年度合并报表
现金分红的 归属于上市公
分红年度 送红股 息数(元) 股转增 中归属于上市公司
数额（含税） 司股东的净利
数（股） （含税） 数（股） 股东的净利润
润的比率(%)
2012 年 0 1.85 0 2,987,571,844 11,950,287,377 25.00
2011 年 0 1.79 0 2,901,747,535 11,601,330,895 25.01
2010 年 0 1.60 0 2,372,000,000 9,437,066,226 25.13
注：
公司董事会建议 2012 年仍然沿用以往的持续、稳定的利润分配政策，按照不少于当年归属
于母公司所有者净利润的 25%向全体股东分配股息。2012 年分红方案为预案，尚需 2012 年
度股东大会审议批准。
§4. 财务报告事项
4.1 报告期无会计政策、会计估计变更。
4.2 报告期无会计差错更正。
25
中国交通建设股份有限公司 2012 年年度报告摘要
4.3 于 2012 年 10 月，本公司完成了同一控制下收购中国交通物资有限公司的交易。因此 2011
年度的合并财务数据被重新列报包括被合并方中国交通物资有限公司的财务状况、经营成果
和现金流量。本年同一控制下企业合并的调整并未追溯至 2010 年的财务数据。
董事长：周纪昌
中国交通建设股份有限公司
2013 年 3 月 26 日
26
中国交通建设股份有限公司
2012年12月31日合并及公司资产负债表
(除特别注明外，金额单位为人民币元)
2012年12月31日 2011年12月31日 2012年12月31日 2011年12月31日
资 产 附注 合并 合并 公司 公司
(经重列)
流动资产
货币资金 五(1)、十六(1) 73,072,761,524 46,156,179,786 29,694,418,964 18,202,689,276
交易性金融资产 五(2) 85,453,093 110,473,539 22,725,555 -
应收票据 五(3) 2,167,424,323 2,224,634,370 14,920,000 19,600,000
应收账款 五(6)、十六(2) 52,273,037,325 50,679,274,437 1,029,557,515 2,090,345,496
预付款项 五(8) 13,395,780,523 13,065,074,995 8,738,101,568 6,039,734,021
应收利息 五(5) 33,236,985 8,279,522 28,043,792 -
应收股利 五(4) 49,498,106 46,109,153 7,944,133,127 7,190,014,474
其他应收款 五(7)、十六(3) 24,896,679,341 18,694,753,135 20,521,570,339 11,223,914,090
存货 五(9) 83,969,967,607 76,701,200,459 5,403,956,093 4,475,780,055
一年内到期的非流动资产 五(12) 18,647,674,076 15,217,615,680 1,515,424,870 407,766,409
其他流动资产 五(10) 1,906,706,713 348,940,894 755,410,417 254,403,428
流动资产合计 270,498,219,616 223,252,535,970 75,668,262,240 49,904,247,249
非流动资产
可供出售金融资产 五(11)、十六(4) 13,081,312,908 11,142,164,637 7,780,636,787 6,447,926,983
长期应收款 五(12) 38,092,964,228 28,348,178,925 2,039,062,659 2,645,365,592
长期股权投资 五(13)、十六(5) 6,602,221,863 6,301,521,318 53,970,066,796 47,610,971,091
投资性房地产 五(14) 1,505,754,459 801,368,638 - -
固定资产 五(15) 49,471,643,712 45,348,344,486 46,598,438 52,855,402
在建工程 五(16) 7,111,416,360 9,625,264,195 1,664,915 1,266,667
无形资产 五(17) 42,991,860,914 30,640,431,431 13,367,338 228,419,069
开发支出 4,760,747 5,883,562 - -
商誉 五(18) 307,621,592 306,141,592 - -
长期待摊费用 212,365,964 157,935,907 489,061 -
递延所得税资产 五(19) 2,588,147,470 2,235,901,746 93,568,196 96,116,026
其他非流动资产 五(20) 1,510,746,198 1,606,992,938 - 320,708
非流动资产合计 163,480,816,415 136,520,129,375 63,945,454,190 57,083,241,538
资产总计 433,979,036,031 359,772,665,345 139,613,716,430 106,987,488,787
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中国交通建设股份有限公司
2012年12月31日合并及公司资产负债表(续)
(除特别注明外，金额单位为人民币元)
2012年12月31日 2011年12月31日 2012年12月31日 2011年12月31日
负 债 及 股 东 权 益 附注 合并 合并 公司 公司
(经重列)
流动负债
短期借款 五(22)(a)、十六(6)(a) 52,745,304,953 42,940,547,516 8,910,986,500 10,186,956,700
交易性金融负债 五(2) 27,594,390 58,285,724 - 25,456,556
应付票据 五(23) 6,797,854,337 5,338,419,781 - -
应付账款 五(24)、十六(7) 99,432,948,401 90,335,035,410 9,057,829,020 7,234,497,504
预收款项 五(25) 52,583,579,806 47,293,607,722 4,856,671,040 3,806,470,415
应付职工薪酬 五(26) 1,187,760,947 1,070,128,777 32,043,726 62,174,964
应交税费 五(27) 8,927,954,388 7,290,618,130 124,731,056 188,561,413
应付利息 五(28)、十六(9) 1,206,987,378 900,859,677 523,131,463 313,027,846
应付股利 五(29) 146,996,758 157,278,829 - -
其他应付款 五(30)、十六(8) 12,590,921,695 11,248,497,591 33,346,260,650 24,772,098,559
一年内到期的非流动负债 五(31)、十六(10) 11,557,622,604 9,269,637,873 1,544,392,485 134,419,293
其他流动负债 五(32) 5,253,966,573 2,602,339,013 5,000,000,000 2,500,000,000
流动负债合计 252,459,492,230 218,505,256,043 63,396,045,940 49,223,663,250
非流动负债
长期借款 五(22)(b)、十六(6)(b) 40,906,629,192 32,667,924,381 364,419,155 509,876,907
应付债券 五(33) 31,404,630,197 17,908,706,909 21,919,964,523 9,930,091,235
长期应付款 五(34) 7,374,031,379 5,309,045,074 1,628,884,612 2,721,453,978
专项应付款 五(35) 130,351,279 147,277,944 4,569,172 5,828,919
预计负债 五(36) 527,104,852 274,041,299 - -
递延所得税负债 五(19) 3,100,544,798 2,383,412,653 1,734,512,634 1,388,156,867
其他非流动负债 五(37) 899,442,723 467,253,477 - -
非流动负债合计 84,342,734,420 59,157,661,737 25,652,350,096 14,555,407,906
负债合计 336,802,226,650 277,662,917,780 89,048,396,036 63,779,071,156
股东权益
股本 五(38) 16,174,735,425 14,825,000,000 16,174,735,425 14,825,000,000
资本公积 五(39) 28,762,089,711 23,172,994,320 29,939,561,298 23,258,650,014
专项储备 五(40) 1,308,405,852 925,496,734 - -
盈余公积 五(41) 1,406,274,147 1,183,473,788 1,411,847,268 1,189,046,909
未分配利润 五(42) 39,957,466,998 31,146,857,385 3,039,176,403 3,935,720,708
外币报表折算差额 72,256,980 611,665 - -
归属于母公司股东权益合计 87,681,229,113 71,254,433,892 50,565,320,394 43,208,417,631
少数股东权益 五(43) 9,495,580,268 10,855,313,673 - -
股东权益合计 97,176,809,381 82,109,747,565 50,565,320,394 43,208,417,631
负债及股东权益总计 433,979,036,031 359,772,665,345 139,613,716,430 106,987,488,787
后附财务报表附注为财务报表的组成部分。
企业负责人： 主管会计工作的负责人： 会计机构负责人：
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中国交通建设股份有限公司
2012年度合并及公司利润表
(除特别注明外，金额单位为人民币元)
2012年度 2011年度 2012年度 2011年度
项 目 附注 合并 合并 公司 公司
(经重列)
一、营业收入 五(44)、十六(11) 296,227,385,321 295,376,268,143 6,993,210,413 8,587,084,461
减： 营业成本 五(44)、十六(11) (255,266,068,387) (258,528,281,976) (6,927,982,198) (8,275,140,345)
营业税金及附加 五(45)、十六(12) (7,753,062,444) (8,254,185,748) (174,137,191) (209,988,182)
销售费用 五(46) (610,708,777) (625,166,768) - -
管理费用 五(47) (13,361,390,023) (12,496,432,723) (534,992,960) (534,834,957)
财务费用-净额 五(48)、十六(13) (3,717,151,556) (2,699,934,337) (857,341,534) (679,338,298)
资产减值损失 五(49) (1,348,500,437) (731,776,046) (627,281) (18,677,371)
加： 公允价值变动收益/(损失) 五(50)、十六(14) 24,648,711 9,677,725 48,182,111 (2,889,180)
投资收益 五(51)、十六(15) 706,391,444 969,520,661 3,698,248,122 4,524,780,669
其中：对联营企业和合营企业的
投资收益/(损失) 109,878,297 172,825,860 (40,730,537) 47,219,787
二、营业利润 14,901,543,852 13,019,688,931 2,244,559,482 3,390,996,797
加： 营业外收入 五(52)(a)、十六(16) 592,912,162 1,892,562,635 3,782,828 930,197,501
减： 营业外支出 五(52)(b) (345,075,031) (90,802,452) (3,370,754) (1,207,053)
其中：非流动资产处置损失 (52,436,742) (36,381,392) (275) -
三、利润总额 15,149,380,983 14,821,449,114 2,244,971,556 4,319,987,245
减： 所得税费用 五(53) (3,739,564,985) (3,033,805,985) (16,967,967) (63,655,364)
四、净利润 11,409,815,998 11,787,643,129 2,228,003,589 4,256,331,881
其中：同一控制下企业合并中被合并方
在合并前实现的净利润/(损失) 134,869 (6,515,285) 不适用 不适用
归属于母公司股东的净利润 11,950,287,377 11,594,967,763 2,228,003,589 4,256,331,881
少数股东损益 (540,471,379) 192,675,366 - -
五、每股收益 五(54)
基本每股收益(人民币元) 0.75 0.78 不适用 不适用
稀释每股收益(人民币元) 0.75 0.78 不适用 不适用
六、其他综合收益 五(55) 1,476,839,015 (2,295,109,590) 999,526,845 (1,417,048,686)
七、综合收益总额 12,886,655,013 9,492,533,539 3,227,530,434 2,839,283,195
归属于母公司股东的综合收益总额 13,415,430,050 9,369,427,477 3,227,530,434 2,839,283,195
归属于少数股东的综合收益总额 (528,775,037) 123,106,062 - -
后附财务报表附注为财务报表的组成部分。
企业负责人： 主管会计工作的负责人： 会计机构负责人：
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中国交通建设股份有限公司
2012年度合并及公司现金流量表
(除特别注明外，金额单位为人民币元)
2012年度 2011年度 2012年度 2011年度
项 目 附注 合并 合并 公司 公司
(经重列)
一、经营活动产生的现金流量
销售商品、提供劳务收到的现金 286,800,569,898 264,968,936,772 7,739,143,213 9,192,618,914
收到的税费返还 765,544,310 1,038,358,598 - -
收到其他与经营活动有关的现金 五(56)(a) 1,843,119,916 1,536,885,142 8,570,086,283 3,337,378,574
经营活动现金流入小计 289,409,234,124 267,544,180,512 16,309,229,496 12,529,997,488
购买商品、接受劳务支付的现金 (227,689,564,589) (221,492,745,299) (7,234,458,613) (8,783,932,212)
支付给职工以及为职工支付的现金 (23,415,338,438) (23,308,025,527) (312,374,507) (263,330,182)
支付的各项税费 (11,161,251,242) (9,702,647,764) (239,423,247) (331,403,377)
支付其他与经营活动有关的现金 五(56)(b) (13,805,075,819) (11,280,669,487) (9,645,214,906) (1,426,519,205)
经营活动现金流出小计 (276,071,230,088) (265,784,088,077) (17,431,471,273) (10,805,184,976)
经营活动产生的现金流量净额 五(57)(a)、十六(17)(a) 13,338,004,036 1,760,092,435 (1,122,241,777) 1,724,812,512
二、投资活动产生的现金流量
收回投资收到的现金 7,112,584,598 514,726,865 21,939,871 58,231,807
取得投资收益所收到的现金 421,801,220 326,164,599 2,988,222,104 1,139,653,598
处置固定资产、无形资产和其他长期资产收回的现金净额 615,327,113 1,240,532,005 155,504 101,939,386
处置子公司及其他营业单位收到的现金净额 - 207,955,707 - -
收到其他与投资活动有关的现金 725,999,029 503,858,211 958,345,172 719,951,097
投资活动现金流入小计 8,875,711,960 2,793,237,387 3,968,662,651 2,019,775,888
购建固定资产、无形资产和其他长期资产支付的现金 (19,613,007,683) (16,097,010,618) (10,434,555) (14,567,590)
投资支付的现金 (8,749,727,232) (701,502,340) (4,259,917,135) (56,430,000)
取得子公司及其他营业单位支付的现金净额 (15,941,500) (23,507,000) (15,941,500) -
投资活动现金流出小计 (28,378,676,415) (16,822,019,958) (4,286,293,190) (70,997,590)
投资活动产生的现金流量净额 (19,502,964,455) (14,028,782,571) (317,630,539) 1,948,778,298
三、筹资活动产生的现金流量
吸收投资收到的现金 5,025,999,353 143,723,417 4,881,844,779 45,930,000
其中：子公司吸收少数股东投资收到的现金 144,154,574 97,793,417 - -
取得借款收到的现金 99,864,955,483 66,349,541,884 11,535,000,000 11,409,061,516
发行债券收到的现金 18,476,000,000 8,283,150,000 16,976,000,000 2,500,000,000
收到其他与筹资活动有关的现金 五(56)(c) 4,865,903,031 - - -
筹资活动现金流入小计 128,232,857,867 74,776,415,301 33,392,844,779 13,954,991,516
偿还债务支付的现金 (81,951,243,189) (48,307,401,603) (15,436,547,348) (10,770,295,535)
分配股利、利润或偿付利息支付的现金 (9,468,853,734) (6,527,656,600) (4,522,915,432) (3,855,245,623)
其中：子公司支付给少数股东的股利、利润 (135,281,997) (139,547,322) - -
支付其他与筹资活动有关的现金 五(56)(d) (7,891,456,545) (1,100,845,769) - -
筹资活动现金流出小计 (99,311,553,468) (55,935,903,972) (19,959,462,780) (14,625,541,158)
筹资活动产生的现金流量净额 28,921,304,399 18,840,511,329 13,433,381,999 (670,549,642)
四、汇率变动对现金及现金等价物的影响 1,234,781 (181,052,596) 213,471 (101,554,299)
五、现金及现金等价物净增加额 五(57)(c)、十六(17)(c) 22,757,578,761 6,390,768,597 11,993,723,154 2,901,486,869
加：年初现金及现金等价物余额 45,234,141,008 38,843,372,411 18,199,655,740 15,298,168,871
六、年末现金及现金等价物余额 五(57)(d)、十六(17)(d) 67,991,719,769 45,234,141,008 30,193,378,894 18,199,655,740
后附财务报表附注为财务报表的组成部分。
企业负责人： 主管会计工作的负责人： 会计机构负责人：
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中国交通建设股份有限公司
2012年度合并股东权益变动表
(除特别注明外，金额单位为人民币元)
归属于母公司股东权益 少数股东 股东权益
项目 附注
股本 资本公积 减：库存股 专项储备 盈余公积 未分配利润 外币报表折算差额 权益 合计
2010年12月31日年末余额 14,825,000,000 25,278,118,375 - 741,375,735 757,840,600 22,361,097,328 38,024,229 11,020,217,709 75,021,673,976
同一控制下企业合并 - 30,578,546 - - - - - - 30,578,546
2011年1月1日年初余额(经重列) 14,825,000,000 25,308,696,921 - 741,375,735 757,840,600 22,361,097,328 38,024,229 11,020,217,709 75,052,252,522
2011年度增减变动额(经重列) - (2,135,702,601) - 184,120,999 425,633,188 8,785,760,057 (37,412,564) (164,904,036) 7,057,495,043
净利润 - - - - - 11,594,967,763 - 192,675,366 11,787,643,129
其他综合收益 五(55) - (2,188,127,722) - - - - (37,412,564) (69,569,304) (2,295,109,590)
股东投入和减少资本 - 48,571,988 - - - (1,957,510) - (153,442,276) (106,827,798)
股东投入资本 - 45,930,000 - - - - - 120,324,235 166,254,235
股份支付计入股东权益的金额 - (283,294) - - - - - 283,294 -
其他 - 2,925,282 - - - (1,957,510) - (274,049,805) (273,082,033)
专项储备提取和使用 - - - 184,120,999 - - - 2,895,774 187,016,773
提取专项储备 五(40) - - - 2,090,608,370 - - - 65,371,785 2,155,980,155
使用专项储备 五(40) - - - (1,906,487,371) - - - (62,476,011) (1,968,963,382)
利润分配 - - - - 425,633,188 (2,803,397,063) - (187,463,596) (2,565,227,471)
提取盈余公积 五(41) - - - - 425,633,188 (425,633,188) - - -
对股东的分配 五(42) - - - - - (2,372,000,000) - (185,438,451) (2,557,438,451)
其他 - - - - - (5,763,875) - (2,025,145) (7,789,020)
同一控制下企业合并 - 3,853,133 - - - (3,853,133) - 50,000,000 50,000,000
2011年12月31日年末余额(经重列) 14,825,000,000 23,172,994,320 - 925,496,734 1,183,473,788 31,146,857,385 611,665 10,855,313,673 82,109,747,565
2012年1月1日年初余额(经重列) 14,825,000,000 23,172,994,320 - 925,496,734 1,183,473,788 31,146,857,385 611,665 10,855,313,673 82,109,747,565
2012年度增减变动额 1,349,735,425 5,589,095,391 - 382,909,118 222,800,359 8,810,609,613 71,645,315 (1,359,733,405) 15,067,061,816
净利润 - - - - - 11,950,287,377 - (540,471,379) 11,409,815,998
其他综合收益 五(55) - 1,393,497,358 - - - - 71,645,315 11,696,342 1,476,839,015
股东投入和减少资本 1,349,735,425 4,211,539,533 - 8,663,289 - (8,663,289) - (708,118,313) 4,853,156,645
股东投入资本 五(38) 925,925,925 3,955,918,854 - - - - - 144,154,574 5,025,999,353
股份支付计入股东权益的金额 - 9,071 - - - - - (9,071) -
其他 五(38) 423,809,500 255,611,608 - 8,663,289 - (8,663,289) - (852,263,816) (172,842,708)
专项储备提取和使用 - - - 374,245,829 - - - 4,257,731 378,503,560
提取专项储备 五(40) - - - 2,797,731,327 - - - 19,530,082 2,817,261,409
使用专项储备 五(40) - - - (2,423,485,498) - - - (15,272,351) (2,438,757,849)
利润分配 - - - - 222,800,359 (3,131,014,475) - (127,097,786) (3,035,311,902)
提取盈余公积 五(41) - - - - 222,800,359 (222,800,359) - - -
对股东的分配的普通股股利 五(42) - - - - - (2,901,747,535) - (124,999,926) (3,026,747,461)
同一控制下企业合并向原控制方分配利润 五(42) (495,749) - (495,749)
其他 - - - - - (5,970,832) - (2,097,860) (8,068,692)
同一控制下企业合并支付的对价 四(3) - (15,941,500) - - - - - - (15,941,500)
2012年12月31日年末余额 16,174,735,425 28,762,089,711 - 1,308,405,852 1,406,274,147 39,957,466,998 72,256,980 9,495,580,268 97,176,809,381
后附财务报表附注为财务报表的组成部分。
企业负责人： 主管会计工作的负责人： 会计机构负责人：
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中国交通建设股份有限公司
2012年度公司股东权益变动表
(除特别注明外，金额单位为人民币元)
项目 附注 股本 资本公积 减：库存股 盈余公积 未分配利润 外币报表折算差额 股东权益合计
2011年1月1日年初余额 14,825,000,000 24,629,768,700 - 763,413,721 2,477,022,015 - 42,695,204,436
2011年度增减变动额 - (1,371,118,686) - 425,633,188 1,458,698,693 - 513,213,195
净利润 - - - - 4,256,331,881 - 4,256,331,881
其他综合收益 - (1,417,048,686) - - - - (1,417,048,686)
股东投入和减少资本 - 45,930,000 - - - - 45,930,000
股东投入资本 - 45,930,000 - - - - 45,930,000
利润分配 - - - 425,633,188 (2,797,633,188) - (2,372,000,000)
提取盈余公积 五(41) - - - 425,633,188 (425,633,188) - -
对股东的分配 五(42) - - - - (2,372,000,000) - (2,372,000,000)
2011年12月31日年末余额 14,825,000,000 23,258,650,014 - 1,189,046,909 3,935,720,708 - 43,208,417,631
2012年1月1日年初余额 14,825,000,000 23,258,650,014 - 1,189,046,909 3,935,720,708 - 43,208,417,631
2012年度增减变动额 1,349,735,425 6,680,911,284 - 222,800,359 (896,544,305) - 7,356,902,763
净利润 - - - - 2,228,003,589 - 2,228,003,589
其他综合收益 - 999,526,845 - - - - 999,526,845
股东投入和减少资本 1,349,735,425 5,681,384,439 - - - - 7,031,119,864
股东投入资本 五(38) 1,349,735,425 5,820,680,654 - - - - 7,170,416,079
其他 - (139,296,215) - - - - (139,296,215)
利润分配 - - - 222,800,359 (3,124,547,894) - (2,901,747,535)
提取盈余公积 五(41) - - - 222,800,359 (222,800,359) - -
对股东的分配 五(42) - - - - (2,901,747,535) - (2,901,747,535)
2012年12月31日年末余额 16,174,735,425 29,939,561,298 - 1,411,847,268 3,039,176,403 - 50,565,320,394
后附财务报表附注为财务报表的组成部分。
企业负责人： 主管会计工作的负责人： 会计机构负责人：
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