国金证券股份有限公司关于公牛集团股份有限公司 2020 年
                    度持续督导现场检查报告

    国金证券股份有限公司（以下简称“国金证券”或保荐机构）作为公牛集团股
份有限公司（以下简称“公司”、“公牛集团”）首次公开发行股票并上市的保荐
机构，负责公牛集团的持续督导工作。根据《证券发行上市保荐业务管理办法》、
《上海证券交易所上市公司持续督导工作指引》等相关法律法规的要求，保荐机
构对公牛集团上市以来规范运作情况进行了现场检查，现将本次检查的情况报告
如下：

    一、本次现场检查的基本情况

    2020 年 5 月 11 日-5 月 15 日，国金证券保荐代表人杜纯静、冯冰通过访谈
公司相关人员、考察经营场所、调阅相关资料等方式对公司进行了现场检查，现
场检查内容包括：

    （一）公司治理和内部控制情况；

    （二）信息披露情况；

    （三）独立性与控股股东、实际控制人及其他关联方资金往来情况；

    （四）募集资金使用情况；

    （五）关联交易、对外担保、重大对外投资情况；

    （六）经营状况；

    （七）保荐机构认为应予以现场检查的其他事项。

    二、现场检查的具体事项及意见

    （一）公司治理和内部控制情况、三会运作情况

    经现场检查，保荐机构认为：截至现场检查之日，公牛集团建立健全了法人
治理结构，公司章程、股东大会、董事会和监事会的议事规则得到贯彻执行，三
会运作情况良好，公司董事、监事和高级管理人员按照有关法律、法规和上海证
券交易所相关业务规则的要求履行职责，公司治理机制有效地发挥了作用。

    （二）信息披露情况

    经现场检查，保荐机构认为：截至现场检查之日，公司制定了完整的信息披
露制度并有效执行，公司信息披露符合上市公司信息披露的相关法律法规的规定。

    （三）独立性以及与控股股东、实际控制人及其他关联方资金往来情况

    经现场检查，保荐机构认为：截至现场检查之日，公牛集团在资产、人员、
机构、业务、财务等方面独立性良好，公司在与关联方资金往来的方面严格执行
《公司章程》等相关规定。公司的独立性以及与控股股东、实际控制人及其他关
联方资金往来没有异常情况。

    （四）募集资金使用情况

    经现场检查，保荐机构认为：截至现场检查之日，公牛集团募集资金均存放
于募集资金专户，募集资金的使用符合相关法律、法规规定，不存在违法违规使
用募集资金的情形。

    （五）关联交易、对外担保、重大对外投资情况

    经现场检查，保荐机构认为：公牛集团已对关联交易、对外担保和对外投资
的决策权限和决策机制进行了规范，并能有效执行。相关的关联交易、对外担保
和对外重大投资不存在重大违法违规和损害中小股东利益的情形。

    （六）经营状况

    经现场检查，保荐机构认为：公牛集团经营模式、经营环境未发生重大不利
变化，公司经营状况正常，主营业务稳步发展。

    三、提请上市公司注意的事项及建议

    现场检查人员提示公司应继续严格按照中国证监会以及上海证券交易所等
相关规定，履行信息披露义务；进一步健全公司治理架构及各项经营管理制度，
有效落实各项公司治理及内部控制制度；加强对募投项目的管理，严格按照相关
规定使用募集资金，以保证募投项目的实施质量及投资效益。

    四、是否存在应当向中国证监会和上海证券交易所报告的事项

    公司不存在应当向中国证监会和上海证券交易所报告的事项。

    五、上市公司及其他中介机构的配合情况

    保荐机构持续督导现场检查工作过程中，公司相关人员能够积极配合现场工
作的开展，按照保荐机构的要求提供相应备查材料并能如实回答保荐机构的提问，
为本次现场检查提供了必要的支持。

    六、本次现场检查的结论

    保荐机构按照《上海证券交易所上市公司持续督导工作指引》的有关要求，
对公牛集团认真履行了持续督导职责。经过本次现场核查工作，保荐机构认为：
公牛集团已建立公司治理、内部控制等方面的相关制度并有效执行；公司信息披
露情况符合上海证券交易所的相关规定；公司在资产、业务、财务、人员、机构
等方面的独立性良好，与控股股东、实际控制人及其他关联方资金往来未发现异
常情况；无违法违规使用募集资金的情形；在关联交易、对外担保和对外重大投
资等方面不存在重大违法违规情况；公司的经营模式、业务结构、经营环境等未
发生重大不利变化，经营状况正常。
   （本页无正文，为《国金证券股份有限公司关于公牛集团股份有限公司 2020
年度持续督导现场检查报告》之签字盖章页）




   保荐代表人：   _________________        _________________
                       杜纯静                    冯冰




                                                 国金证券股份有限公司


                                                   年      月      日