平安证券股份有限公司
关于惠达卫浴股份有限公司
首次公开发行股票部分限售股上市流通的核查意见
平安证券股份有限公司（以下简称“平安证券”或“保荐机构”）作为惠达卫浴
股份有限公司（以下简称“惠达卫浴”或“公司”）首次公开发行股票并上市的保荐
机构，根据《证券发行上市保荐业务管理办法》、 上海证券交易所股票上市规则》、
《上海证券交易所上市公司持续督导工作指引》等有关法律法规和规范性文件的
规定，对惠达卫浴本次限售股份上市流通事项进行了核查，具体情况如下：
一、本次限售股上市的类型
经中国证券监督管理委员会《关于核准惠达卫浴股份有限公司首次公开发行
股票的批复》（证监许可【2017】308 号）核准，惠达卫浴股份有限公司（以下简
称“公司”、“惠达卫浴”）首次公开发行人民币普通股（A 股）股票 71,040,000 股，
并于 2017 年 4 月 5 日在上海证券交易所挂牌上市。本次公开发行股票后，公司
股本总数由 213,111,111 股增加至 284,151,111 股。
本次上市流通的限售股为公司首次公开发行限售股，涉及股东为：王惠文先
生、王彦庆先生、董化忠先生和王彦伟先生，锁定期为自公司股票上市之日起三
十六个月，现锁定期即将期满，该部分限售股共计 105,669,517 股，占公司总股
本的 28.61%，将于 2020 年 4 月 7 日上市流通。
二、本次限售股形成后至今公司股本数量变化情况
（一）公司首次公开发行 A 股股票完成后，总股本为 284,151,111 股，其中
无限售条件流通股为 71,040,000 股，有限售条件流通股为 213,111,111 股。
（二）2018 年 4 月 9 日，锁定期为十二个月的部分首次公开发行限售股份
共计 131,826,867 股上市流通。持有上述解锁限售股份的股东包括唐山市丰南区
黄各庄镇农村经济经营管理站，唐山市丰南区鼎立投资有限公司，唐山市丰南区
庆伟投资有限公司，唐山市丰南区助达投资有限公司，唐山市丰南区伟业投资有
限公司，杨春，杜国锋，肖铁山，王涛，嘉兴春秋齐桓九鼎投资中心（有限合伙）、
嘉兴春秋晋文九鼎投资中心（有限合伙）、嘉兴春秋楚庄九鼎投资中心（有限合
伙）、苏州工业园区昆吾民乐九鼎投资中心（有限合伙）、苏州工业园区昆吾民
安九鼎投资中心（有限合伙）、天津古九鼎股权投资基金合伙企业（有限合伙）、
嘉兴嘉盛九鼎投资中心（有限合伙）、苏州工业园区昆吾民和九鼎投资中心（有
限合伙）、嘉兴嘉泽九鼎投资中心（有限合伙）、无锡恒泰九鼎投资中心（有限
合伙）、烟台昆吾祥睿九鼎投资中心（有限合伙）。上述股东股份上市流通后，
公司总股本不变，其中无限售流通股为 202,866,867 股，有限售条件流通股为
81,284,244 股。详情请见公司于 2018 年 3 月 28 日在上海证券交易所网站披露的
相关公告。
（三）2018 年 4 月 23 日，经公司召开的 2017 年年度股东大会审议通过，
公司以截至 2017 年 12 月 31 日的总股本 284,151,111 股为基数，向全体股东每
10 股派发现金红利 3.00 元（含税），合计派发现金股利为人民币 85,245,333.30 元
（含税）；同时以资本公积金向全体股东每 10 股转增 3 股，共计转增 85,245,333
股 ， 转增后公司总股 份增加至 369,396,444 股。其中，有限售 条件流通股
105,669,517 股，无限售条件流通股 263,726,927 股。新增股份于 2018 年 5 月 16
日上市流通。
三、本次限售股上市流通的有关承诺
根据公司《首次公开发行股票招股说明书》，本次申请解除股份限售股的股
东做出的承诺如下：
（一）关于股份流通限制和自愿锁定的承诺
1.公司控股股东及实际控制人王惠文、王彦庆、董化忠和王彦伟承诺：自公
司股票在上海证券交易所上市交易之日起三十六个月内，不转让或委托他人管理
其直接或间接持有的公司上市前已发行股份，也不由公司回购该等股份。
2.公司控股股东及实际控制人王惠文、王彦庆、董化忠和王彦伟承诺：若其
所持公司股票在锁定期满后两年内减持的，减持价格应不低于发行价；公司上市
后 6 个月内如公司股票连续 20 个交易日的收盘价均低于发行价，或者上市后 6
个月期末收盘价低于发行价，其直接或间接持有的公司股票的锁定期限自动延长
6 个月。若公司股票在此期间发生派息、送股、资本公积转增股本等除权除息事
项的，发行价应相应调整。其不因在公司职务的变更、离职等原因而放弃履行上
述承诺。
3.公司董事和高级管理人员王惠文、王彦庆、董化忠、王彦伟承诺：在其担
任公司董事、高级管理人员期间，每年转让的股份不超过其直接或间接持有的公
司股份总数的百分之二十五；在其离职后半年内，不转让其直接或间接持有的公
司股份。
（二）关于公开发行前持股 5%以上股东减持意向的承诺
1.本次公开发行前持股 5%以上的股东王惠文、王彦庆承诺：其所持公司股
份的锁定期届满后，在不违反其为本次发行上市已作出的相关承诺的前提下，其
可视自身情况进行股份减持。其所持公司股份在锁定期满后两年内，每年减持数
量不超过上一年末其所持公司股份数量的 10%。其所持公司股票在锁定期满后
两年内减持的，减持价格应不低于发行价。如公司上市后有利润分配或送配股份
等除权、除息行为，上述价格根据除权除息情况相应调整。上述减持行为将通过
集中竞价交易系统、大宗交易系统进行。其每次减持时，将提前三个交易日通知
公司并予以公告，并按照《公司法》、《证券法》、中国证监会及上海证券交易
所相关规定办理。如其违反上述承诺减持公司股票的，所得收益归公司所有。
（三）承诺履行情况
截至本报告出具日，公司上述股东严格履行了承诺，不存在相关承诺未履行
而影响本次限售股上市流通的情况。
四、控股股东及其关联方资金占用情况
截至本报告出具日，公司不存在控股股东及其关联方占用资金情况。
五、本次限售股上市流通情况
1、本次限售股上市流通数量为 105,669,517 股；
2、本次限售股上市流通日期为 2020 年 4 月 7 日；
3、首发限售股上市流通明细清单
持有限售股占
持有限售股数 本次上市流通 剩余限售股数
序号 股东名称 公司总股本比
量（股） 数量（股） 量（股）
例
1 王惠文 62,117,203 16.82% 62,117,203 0
2 王彦庆 21,605,935 5.85% 21,605,935 0
3 董化忠 12,493,711 3.38% 12,493,711 0
4 王彦伟 9,452,668 2.56% 9,452,668 0
合计 105,669,517 28.61% 105,669,517 0
六、股本变动结构表
本次有限售条件的流通股上市流通后，公司的股本结构变动如下：
单位：股
单位：股 本次上市前 变动数 本次上市后
1、境内非国有法人持有股份 0 0 0
有限售条件
2、境内自然人持有股份 105,669,517 -105,669,517 0
的流通股份
有限售条件的流通股份合计 105,669,517 -105,669,517 0
无 限 售 条A 股 263,726,927 105,669,517 369,396,444
件的流通
股份 无限售条件的流通股份合计 263,726,927 105,669,517 369,396,444
股份总额 369,396,444 0 369,396,444
七、保荐机构核查意见
经核查，保荐机构就惠达卫浴本次限售股份上市流通事项发表核查意见如
下：
惠达卫浴本次限售股份上市流通申请的股份数量、上市流通时间符合《中华
人民共和国公司法》、《中华人民共和国证券法》、《证券发行上市保荐业务管
理办法》、《上海证券交易所股票上市规则》等有关法律法规和规范性文件的要
求，惠达卫浴限售股份持有人严格履行了发行前所做出的承诺。截止本核查意见
出具之日，惠达卫浴与本次限售股份相关的信息披露真实、准确、完整。
综上所述，保荐机构同意公司本次限售股份上市流通事项。
【此页无正文，为《平安证券股份有限公司关于惠达卫浴股份有限公司首
次公开发行股票部分限售股上市流通的核查意见》的签字盖章页】
保荐代表人（签字）：
徐圣能
盛金龙
平安证券股份有限公司（盖章）
年 月 日
