中德证券有限责任公司关于
 密尔克卫化工供应链服务股份有限公司募集资金投资项目
     结项并将节余募集资金永久补充流动资金的核查意见

     中德证券有限责任公司（以下简称“中德证券”或“保荐机构”）作为密尔
克卫化工供应链服务股份有限公司（以下简称“密尔克卫”或“公司”）首次公
开发行股票并上市持续督导阶段的保荐机构，根据《证券发行上市保荐业务管理
办法》、《上海证券交易所股票上市规则（2018年修订）》、《上市公司监管指
引第2号——上市公司募集资金管理和使用的监管要求》、《上海证券交易所上
市公司募集资金管理办法（2013年修订）》等有关规定，对密尔克卫首次公开发
行股票募集资金投资项目（以下简称“募投项目”）结项并将节余募集资金永久
补充流动资金的事项进行了审慎核查，并出具核查意见如下：

    一、募集资金基本情况

     经中国证券监督管理委员会核准（证监许可[2018]907号），密尔克卫首次
公 开 发 行 股 票 38,120,000 股 ， 每 股 发 行 价 格 为 11.27 元 ， 本 次 募 集 资 金 总 额
429,612,400.00元，扣除发行费用40,434,409.42元（不含税）后，实际募集资金净
额为389,177,990.58元。上述募集资金到账时间为2018年7月10日，募集资金到位
情况已经天职国际会计师事务所（特殊普通合伙）审验，并于2018年7月10日出
具“天职业字[2018]17331号”《验资报告》。

     为规范公司募集资金管理，保护投资者权益，公司开设了募集资金专项账户，
对募集资金实行专户存储管理。

    二、募集资金的存放和管理情况

     （一）募集资金的管理情况

     为了规范募集资金的管理和使用，保护投资者权益，公司根据《首次公开发
行股票并上市管理办法》、《上海证券交易所股票上市规则》等法律、法规及规
范性文件的要求，结合公司实际情况，制定了《募集资金管理制度》，对公司募



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集资金的存放、使用和监督等做出了具体明确的规定。

       根据《募集资金管理制度》规定，公司对募集资金采用专户存储，以便于募
集资金的管理和使用以及对其使用情况进行监督，保证专款专用。募集资金到账
后，公司先后为募集资金批准开设了8个募集资金专项账户，分别是：

序号                     存放银行                      银行账户账号

 1      上海银行股份有限公司浦东分行            03003644487

 2      上海银行股份有限公司浦东分行            03003644927

 3      上海银行股份有限公司浦东分行            03003645362

 4      交通银行股份有限公司上海闵行支行        310066933018800013032

 5      交通银行股份有限公司上海闵行支行        310066933018800012936

 6      交通银行股份有限公司上海闵行支行        310066933018800012860

 7      上海华瑞银行股份有限公司                800011391530

 8      上海银行股份有限公司浦东分行            03003861081


       （二）募集资金三方监管协议的签订和履行情况

       2018 年 8 月 8 日，公司及保荐机构已分别与上海银行股份有限公司浦东分
行、上海华瑞银行股份有限公司、交通银行股份有限公司上海闵行支行签订了《募
集资金三方监管协议》，对募集资金实行专户存储和管理。

       因公司募集资金项目“密尔克卫化工供应链管理平台项目新建项目”增加实
施主体，在履行了相关审批程序后，公司及其子公司、保荐机构与上海银行股份
有限公司浦东分行于 2019 年 5 月 27 日签订了《募集资金三方监管协议》，对该
项目募集资金实行专户存储和管理。

       上述募集资金三方监管协议与上海证券交易所三方监管协议范本不存在重
大差异，三方监管协议得到了切实履行。

       三、募集资金投资项目情况

       截至2020年1月16日，公司首次公开发行股票募投项目未发生变更，募集资
金使用及节余（含扣除手续费后的利息/理财收入净额）情况如下：



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                                                                                        单位：万元


                                                  募集资金实                                    节余金额（含利息/
序                                  募集资金承    际投资金额   尚需支       节余金额（含含利    理财收入净额）占募
              项目名称
号                                  诺投资总额    （含利息/理 付款项        息/理财收入净额）   集资金承诺投资金
                                                  财收入净额）                                    额比例（%）

     上海鼎铭秀博集装罐服务有限
1                                      9,000.00       9,001.87          -                   -                    -
     公司标准和特种罐箱项目

     张家港保税区巴士物流有限公
2    司改建甲、丙类（干货）仓库等      8,109.96       8,146.01          -                   -                    -
     项目

3    辽宁鼎铭化工物流基地项目          7,496.00       5,820.50   1,463.00              348.25               4.65%

     铜川鼎铭汽车货运站有限公司
4                                      5,463.00       5,464.88          -            0.000045               0.00%
     铜川汽车货运站项目

5    网络布局运力提升项目              2,500.00       2,502.70          -                   -                    -

     密尔克卫化工供应链管理平台
6                                      3,848.84       2,845.86          -            1,165.74              30.29%
     项目新建项目

     上海密尔克卫化工储存有限公
7                                      2,500.00       1,264.70          -            1,312.68              52.51%
     司智能化物流安全管理项目

              合计                    38,917.80      35,046.52   1,463.00            2,826.67               7.26%


                  截至2020年1月16日，上述募投项目已完成建设，公司拟对上述募投项目进
             行总体结项。

                  其中，截至2020年1月16日，“辽宁鼎铭化工物流基地项目”已经完成工程建
             设，但尚需支付工程及设备尾款1,463万元，该部分资金将继续存放于上述募集
             资金专户，按照双方约定的付款进度进行支付。

                 四、本次结项募投项目募集资金节余的主要原因

                  公司募投项目产生节余资金的主要原因是：（1）在募投项目建设过程中，公
             司严格按照募集资金管理的有关规定使用募集资金，根据项目规划结合实际情况，
             加强费用的控制、监督和管理，在确保募投项目质量的前提下，本着合理、有效
             以及节俭的原则谨慎使用募集资金，较好的控制了采购成本，节约了部分募集资
             金；（2）在募投项目实施过程中，公司使用闲置募集资金进行了现金管理，获得

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了一定的收益；同时募集资金存放期间产生了一定的利息收入。

   五、节余募集资金使用计划

    鉴于募投项目已全部实施完毕，为更合理的使用募集资金，提高募集资金使
用效率，公司拟对上述募投项目结项后的节余募集资金2,826.67万元及后续收到
利息、理财收益等（实际余额以资金转出时专户余额为准）永久补充流动资金，
用于日常生产经营活动。节余募集资金补充流动资金后，除“辽宁鼎铭化工物流
基地项目”募集资金专户外，公司将注销其他募集资金账户。

    “辽宁鼎铭化工物流基地项目”尚需预留募集资金支付金额人民币1,463万
元，本次节余募集资金永久补充流动资金后，公司仍将保留该项募集资金专户，
直至剩余工程建设款合同尾款及设备尾款的支付完毕。后续由该募集资金专户再
行产生的利息收入与手续费差额所形成的结余款，一次性永久补充流动资金，并
按要求将该募集资金专户注销。

    公司使用节余募集资金永久性补充流动资金有助于提高募集资金的使用效
率，提升公司的经营效益，有利于实现公司和股东利益最大化。不存在改变或变
相改变募集资金投向的情形，不影响其他募集资金项目的实施。

   六、相关审批程序及专项意见说明

    公司使用募投项目节余募集资金用于永久补充流动资金事项，已经公司2020
年1月16日召开的第二届董事会第十八次会议及第二届监事会第十一次会议审议
通过，独立董事发表了明确同意的独立意见，该事项尚需股东大会审议通过。

   七、保荐机构的核查意见

    经核查，保荐机构认为：密尔克卫拟对募投项目结项并将节余募集资金永久
补充流动资金事项已经公司董事会、监事会审议通过，独立董事发表了明确同意
的独立意见，除尚需股东大会审议通过外，已履行了必要的审批程序，符合《上
市公司监管指引第2号——上市公司募集资金管理和使用的监管要求》、《上海证
券交易所上市公司募集资金管理办法》等有关规定。公司本次结项首次公开发行
股票募投项目并将节余募集资金永久补充流动资金事项，符合公司生产经营的实

                                   4
际情况，有利于提高募集资金使用效率，不存在变相改变募集资金投向、损害股
东利益的情形。

    综上，本保荐机构对密尔克卫首次公开发行股票募集资金投资项目结项并将
节余募集资金永久补充流动资金事项无异议。




                                  5
（本页无正文，为《中德证券有限责任公司关于密尔克卫化工供应链服务股份有
限公司募集资金投资项目结项并将节余募集资金永久补充流动资金的核查意见》
之签章页）




保荐代表人（签字）：




                            王僚俊                       黄庆伟




                                                 中德证券有限责任公司

                                                       年    月    日




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