证券代码：603885         证券简称：吉祥航空     公告编号：临 2024-030


                     上海吉祥航空股份有限公司

              关于公司开展套期保值业务的公告

    本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈
述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。


    重要内容提示：
    交易目的：为减少汇率、利率波动带来的风险，上海吉祥航空股份有限公司
    （以下简称“公司”）及其子公司拟利用套期保值管理汇率、利率，用以对
    冲汇率、利率波动带来的损失，提升公司整体抵御风险的能力，增强财务稳
    健性。
    交易工具：交易工具包括但不限于远期结售汇、外汇掉期、外汇期权、利率
    互换、货币互换、利率期权等衍生品或前述产品的组合。
    交易场所：经监管机构批准、具有办理外汇、利率衍生品交易业务经营资质
    的金融机构。
   业务规模：公司及其子公司预计动用的交易保证金和权利金上限不超过等值
   1.9 亿元。预计任一交易日持有的最高合约价值不超过等值人民币 27 亿元。
   上述额度在授权期限内可循环滚动使用，即任一时点的保证金占用不超过上
   述额度。本议案无需提交公司股东大会审议。
    履行的审议程序：公司第五届董事会第七次会议审议通过了《关于公司开展
    套期保值业务的议案》。
    特别风险提示：外汇衍生品业务的收益与效果受汇率及利率波动风险、收付
    汇预测风险、保证金风险等影响，敬请广大投资者注意投资风险。


    一、外汇衍生品业务概述

   （一）开展外汇衍生品业务的目的
    公司及其子公司在日常经营过程中涉及大量外币业务和付息债务，面临汇
率、利率剧烈波动，对公司经营成果的影响日益显著。为减少汇率、利率波动
带来的风险，公司及其子公司利用套期保值管理汇率、利率，用以对冲汇率、
利率波动带来的损失，提升公司整体抵御风险的能力，增强财务稳健性。

    （二）交易金额

    公司及其子公司预计动用的交易保证金和权利金上限（包括为交易而提供
的担保物价值、预计占用的金融机构授信额度、为应急措施所预留的保证金
等）不超过等值 1.9 亿元。预计任一交易日持有的最高合约价值不超过等值人
民币 27 亿元。上述额度在授权期限内可循环滚动使用，即任一时点的保证金占
用不超过上述额度。

    （三）资金来源

    自有资金，不涉及使用募集资金。

    （四）交易方式

    套期保值的交易工具包括但不限于远期结售汇、外汇掉期、外汇期权、利
率互换、货币互换、利率期权等衍生品或前述产品的组合。

    （五）交易期限

    自公司有权审批机构审议通过之日起十二个月内有效。

    （六）授权事项

    在上述额度范围和期限内，董事会授权套期保值业务领导小组负责开展套
期保值业务。

    (七)交易场所

    经监管机构批准、具有办理外汇、利率衍生品交易业务经营资质的金融机
构。

       二、审议程序
    公司于 2024 年 4 月 7 日召开第五届董事会第七次会议，审议通过了《关于
公司开展套期保值业务的议案》：为防范汇率风险，同意公司及其子公司预计
动用的交易保证金和权利金上限（包括为交易而提供的担保物价值、预计占用
的金融机构授信额度、为应急措施所预留的保证金等）不超过等值 1.9 亿元。
预计任一交易日持有的最高合约价值不超过等值人民币 27 亿元。上述额度在授
权期限内可循环滚动使用，即任一时点的保证金占用不超过上述额度。在上述
额度范围和期限内，董事会授权套期保值业务领导小组负责开展套期保值业
务。

       三、套期保值业务的可行性分析

    公司拟开展的套期保值业务，与公司日常经营过程中涉及的外币业务和付
息债务紧密联系。公司已制定《上海吉祥航空股份有限公司期货和衍生品套期
保值业务管理制度》，作为进行套期保值业务的内部控制和风险管理制度，并
将根据实际需要对制度进行审查和修订，确保制度能够适应实际运作和风险管
理要求。制度对套期保值业务组织机构设置及职责、审批和授权、交易操作流
程、信息隔离措施、风险管理、报告和档案管理、信息披露等内容作出明确规
定，能够有效保证公司套期保值业务的正常进行。公司已设置套期保值业务领
导小组和工作小组两级管理机构，能够根据董事会授权开展套期保值业务。董
事会风险管理委员会对公司套期保值业务进行监管，审计委员会审查套期保值
业务的必要性，评价和监督套期保值业务相关风险控制政策和程序。因此，公
司开展套期保值业务具有必要性，机构设置和制度制定对风险形成有效控制，
开展套期保值业务具有可行性。

       四、套期保值业务的风险分析

    公司及其子公司开展的套期保值业务不以投机为目的，主要为有效规避汇
率、利率波动风险，提高财务和经营管理效率，但开展套期保值业务仍存在一
定的风险：

    1、市场风险：外汇、利率衍生品存在价格波动风险，可能会带来较大公允
价值波动，造成交易损失。
   2、资金风险：当市场价格出现剧烈变化时，可能因授信或保证金不足需要
追加保证金、保证金追加不及时被强行平仓的风险。

   3、技术风险：由于交易系统非正常运行，使交易指令出现延迟、中断或数
据错误等问题，从而产生相应的风险。

   4、操作风险：套期保值业务专业性较强，复杂程度较高，存在操作不当或
操作失败的可能，从而带来相应风险。

    五、公司拟采取的风险控制措施

   1、公司已制定《上海吉祥航空股份有限公司期货和衍生品套期保值业务管
理制度》，对套期保值业务的组织机构设置及职责、审批和授权、交易操作流
程、信息隔离措施、风险管理、报告和档案管理、信息披露等作出了明确规
定，公司开展套期保值业务将严格按照上述制度执行。

   2、公司已设置完善的组织机构，由套期保值业务领导小组和工作小组两级
管理机构组成，根据授权开展套期保值业务，配备相关专业人员，明确职责；

   3、公司套期保值业务领导小组和工作小组开展业务时，以套期保值为目
的，不进行投机和套利交易，以公司实际需求为基础开展，与公司生产经营相
匹配，用于锁定成本、规避利率、汇率等风险。单一外汇、利率套期保值期限
不超过其所对应基础资产负债业务的期限。公司密切关注和分析市场走势，并
结合市场情况，适时调整操作策略，提高套期保值效果；

   4、公司内审部定期或不定期地对套期保值业务进行检查，监督业务执行程
序，审查业务纪录；

   5、公司将严格控制头寸，合理计划和调度资金；

   6、公司将持续加强对业务人员的培训，提升专业技能和业务水平，增强风
险管理及防范意识；

   7、公司将选择与资信良好、业务实力强、履约能力好的金融机构合作，以
避免发生信用风险。

    六、交易对公司的影响及相关会计处理
    公司及子公司开展套期保值业务，可以充分利用期货和衍生品的套期保值
功能，规避汇率和利率波动风险，降低对公司正常经营的影响，有利于增强公
司核心竞争力。公司使用自有资金开展套期保值业务，与公司经营情况和实际
需求相匹配，不会影响公司及下属子公司的正常经营业务。

    公司根据财政部《企业会计准则第 22 号—金融工具确认和计量》《企业会
计准则第 24 号—套期会计》《企业会计准则第 37 号—金融工具列报》《企业
会计准则第 39 号—公允价值计量》相关规定及其指南，对拟开展的套期保值业
务进行相应的核算处理，反映资产负债表及损益表相关项目。

    特此公告。




                                        上海吉祥航空股份有限公司董事会

                                                         2024 年 4 月 9 日