山东太阳纸业股份有限公司2009 年半年度报告

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    山东太阳纸业股份有限公司

    SHAN DONG SUN PAPER INDUSTRY JOINT STOCK CO., LTD.

    2009 年半年度报告

    证券代码： 002078

    证券简称：太阳纸业

    披露日期：2009 年8 月26 日山东太阳纸业股份有限公司2009 年半年度报告

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    重要提示

    1.1 本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证本报告

    所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容

    的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。

    1.2 没有董事、监事、高级管理人员声明对半年度报告内容的真实性、

    准确性和完整性无法保证或存在异议。

    1.3 公司全体董事均亲自出席了本次审议半年度报告的董事会。

    1.4 公司半年度财务报告未经会计师事务所审计。

    1.5 公司负责人李洪信、主管会计工作负责人牛宜美及会计机构负责

    人（会计主管人员）王宗良声明：保证半年度报告中财务报告的真实、完

    整。山东太阳纸业股份有限公司2009 年半年度报告

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    目 录

    第一节 公司基本情况 4

    第二节 会计数据和业务数据摘要 6

    第三节 股本变动及股东情况 7

    第四节 董事、监事、高级管理人员情况 10

    第五节 董事会报告 12

    第六节 重要事项 25

    第七节 财务会计报告（未经审计） 31

    第八节 备查文件目录 109山东太阳纸业股份有限公司2009 年半年度报告

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    第一节 公司基本情况简介

    一、公司法定中、英文名称及缩写

    中文名称：山东太阳纸业股份有限公司

    中文名称缩写：太阳纸业

    英文名称：SHAN DONG SUN PAPER INDUSTRY JOINT STOCK CO., LTD.

    英文名称缩写： SUNPAPER

    二、 公司法定代表人：李洪信

    三、 董事会秘书及证券事务代表姓名、联系地址、电话、传真、电子信箱

    董事会秘书 证券事务代表

    姓名 陈昭军 庞福成

    联系地址 山东省兖州市友谊路1 号 山东省兖州市友谊路1 号

    电话 0537-3658715 0537-3658762

    传真 0537-3658762 0537-3658762

    电子信箱 sunpaperhzg@163.com pfc9697@163.com

    四、 注册地址、办公地址、邮政编码、互联网网址

    注册地址：山东省兖州市西关大街66号

    办公地址：山东省兖州市友谊路1号

    邮政编码：272100

    网址: http://www.sunpapergroup.com

    电子信箱：sun@sunpapergroup.com

    五、 选定信息披露报纸、登载半年度报告的互联网网址、半年度报告备置地点

    信息披露报纸：《证券日报》、《证券时报》、《中国证券报》、《上海证券报》

    登载半年度报告的网站网址：http://www.cninfo.com.cn

    年度报告备置地点：公司证券部

    六、 公司股票上市交易所、股票简称和股票代码

    股票上市交易所：深圳证券交易所

    股票简称：太阳纸业

    股票代码： 002078

    七、 其他有关资料：

    公司首次注册登记日期：2000年4月26日山东太阳纸业股份有限公司2009 年半年度报告

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    公司最近一次变更注册登记日期：2009年6月10日

    公司注册登记地点：山东省工商行政管理局

    企业法人营业执照注册号：370000228006169

    税务登记号码：370882706094280

    公司组织机构代码：70609428-0

    公司聘请的境内会计师事务所名称：中瑞岳华会计师事务所有限公司

    公司聘请的境内会计师事务所办公地址：北京市西城区金融街35号国际企业大厦A座8-9

    层山东太阳纸业股份有限公司2009 年半年度报告

    6

    第二节 会计数据和业务数据摘要

    一、主要会计数据和财务指标

    单位：（人民币）元

    本报告期末 上年度期末 本报告期末比上年度期末增

    减（％）

    总资产 8,458,382,764.53 8,259,468,167.26 2.41%

    归属于上市公司股东的所有者权益 2,661,460,445.31 2,603,851,149.48 2.21%

    股本 502,405,197.00 502,405,197.00 0.00%

    归属于上市公司股东的每股净资产（元/

    股） 5.30 5.18 2.32%

    报告期（1－6 月） 上年同期 本报告期比上年同期增减

    （％）

    营业总收入 2,699,047,687.96 3,119,931,562.83 -13.49%

    营业利润 196,346,220.83 306,979,991.78 -36.04%

    利润总额 208,969,825.86 303,774,553.15 -31.21%

    归属于上市公司股东的净利润 151,873,130.23 224,845,167.46 -32.45%

    归属于上市公司股东的扣除非经常性损

    益后的净利润 142,536,599.72 225,937,903.53 -36.91%

    基本每股收益（元/股） 0.30 0.45 -33.33%

    稀释每股收益（元/股） 0.30 0.45 -33.33%

    净资产收益率（%） 5.71% 8.64% -2.93%

    经营活动产生的现金流量净额 339,086,409.03 437,004,016.64 -22.41%

    每股经营活动产生的现金流量净额（元/

    股） 0.67 0.87 -22.99%

    二、非经常性损益项目

    单位：（人民币）元

    非经常性损益项目 金额 附注（如适用）

    非流动资产处置损益 -246,533.41

    计入当期损益的政府补助，但与公司正常经营业务密切

    相关，符合国家政策规定、按照一定标准定额或定量持

    续享受的政府补助除外

    6,718,899.98

    除上述各项之外的其他营业外收入和支出 6,151,238.46

    所得税影响额 -2,500,246.41

    少数股东权益影响额 -786,828.11

    合计 9,336,530.51 -山东太阳纸业股份有限公司2009 年半年度报告

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    第三节 股本变动及股东情况

    一、股份变动情况表

    单位：股

    本次变动前 本次变动增减（+，-） 本次变动后

    数量 比例 发行

    新股

    送股

    公积金

    转股

    其他 小计 数量 比例

    一、有限售条件股份 339,194,118 67.51% 2,400 2,400 339,196,518 67.5145%

    1、国家持股

    2、国有法人持股

    3、其他内资持股 339,194,118 67.51% 339,194,118 67.5140%

    其中：境内非国有

    法人持股 339,194,118 67.51% 339,194,118 67.5140%

    境内自然人持

    股

    4、外资持股

    其中：境外法人持

    股

    境外自然人持

    股

    5、高管股份 2,400 2,400 2,400 0.0004%

    二、无限售条件股份 163,211,079 32.49% -2,400 -2,400 163,208,679 32.4854%

    1、人民币普通股 163,211,079 32.49% -2,400 -2,400 163,208,679 32.4854%

    2、境内上市的外资

    股

    3、境外上市的外资

    股

    4、其他

    三、股份总数 502,405,197 100.00% 502,405,197 100.00%

    二、前10 名股东、前10 名无限售条件股东持股情况表

    单位：股

    股东总数 24,929

    前10 名股东持股情况

    股东名称 股东性质 持股比例 持股总数 持有有限售条件股

    份数量

    质押或冻结的股份

    数量

    兖州市金太阳投资有限

    公司

    境内非国有

    法人 67.51% 339,194,118 339,194,118 200,000,000

    兖州市东方投资有限公境内非国有2.77% 13,904,398 0 0山东太阳纸业股份有限公司2009 年半年度报告

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    司 法人

    兖州市旭东浆纸销售有

    限公司

    境内非国有

    法人 1.68% 8,415,819 0 0

    中国工商银行－易方达

    价值精选股票型证券投

    资基金

    境内非国有

    法人 1.40% 7,049,548 0 0

    中国建设银行－工银瑞

    信精选平衡混合型证券

    投资基金

    境内非国有

    法人 1.25% 6,268,364 0 0

    中国建设银行－信达澳

    银领先增长股票型证券

    投资基金

    境内非国有

    法人 0.99% 4,954,944 0 0

    博时价值增长证券投资

    基金

    境内非国有

    法人 0.87% 4,389,182 0 0

    中国农业银行－中邮核

    心成长股票型证券投资

    基金

    境内非国有

    法人 0.86% 4,326,813 0 0

    兖州市阳光纸制品有限

    公司

    境内非国有

    法人 0.71% 3,560,689 0 0

    兖州市天阳再生资源回

    收有限公司

    境内非国有

    法人 0.70% 3,537,101 0 0

    前10 名无限售条件股东持股情况

    股东名称 持有无限售条件股份数量 股份种类

    兖州市东方投资有限公司 13,904,398 人民币普通股

    兖州市旭东浆纸销售有限公司 8,415,819 人民币普通股

    中国工商银行－易方达价值精选股票型

    证券投资基金 7,049,548 人民币普通股

    中国建设银行－工银瑞信精选平衡混合

    型证券投资基金 6,268,364 人民币普通股

    中国建设银行－信达澳银领先增长股票

    型证券投资基金 4,954,944 人民币普通股

    博时价值增长证券投资基金 4,389,182 人民币普通股

    中国农业银行－中邮核心成长股票型证

    券投资基金 4,326,813 人民币普通股

    兖州市阳光纸制品有限公司 3,560,689 人民币普通股

    兖州市天阳再生资源回收有限公司 3,537,101 人民币普通股

    中国工商银行－易方达价值成长混合型

    证券投资基金 2,957,569 人民币普通股

    上述股东关联关系或一

    致行动的说明

    公司控股股东为兖州市金太阳投资有限公司，与上述其他股东之间不存在关联关

    系，也不属于一致行动人。公司未知其他股东之间是否存在关联关系，也未知是

    否属于一致行动人。

    三、公司控股股东及实际控制人变更情况

    报告期内，公司的控股股东和实际控制人未发生变化。

    2009 年7 月23 日，公司公告了《公司控股股东股权转让的提示性公告》（公告编号：

    2009-028），公司控股股东兖州市金太阳投资有限公司（以下简称“金太阳投资”）股东王山东太阳纸业股份有限公司2009 年半年度报告

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    宗良、白懋林、牛宜美、苏秉芬4 人将其持有的金太阳投资共计22.29%的股权，以现金平价

    方式分别转让给李瑞、李娜、李鲁3 人。本次股权转让手续已于2009 年7 月20 日在兖州市

    工商行政管理局办理了登记备案。此次股权转让完成后，金太阳投资的股权结构变更为：李

    洪信持有68%的股权，李瑞持有12%的股权，李娜持有10%的股权，李鲁持有10%的股权。

    截至本次半年度报告公告之日，金太阳投资持有公司67.51%的股权山东太阳纸业股份有限公司2009 年半年度报告

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    第四节 董事、监事和高级管理人员

    一、董事、监事和高级管理人员持有本公司股份变动情况，持有公司股票期权情况

    姓名 职务

    年初持

    股数

    （股）

    本期增持股

    份数量

    （股）

    本期减持

    股 份

    数量

    （股）

    期末持

    股数

    （股）

    其中：持有限

    制性股票数

    量（股）

    期初持有股

    票期权数量

    (份)

    期末持有股

    票期权数量

    （份）

    变动原因

    李洪信 董事长、总经理 0 0 0 0 0 0 0

    白懋林 副董事长、常务副

    总经理 0 0 0 0 0 700,000 700,000

    曹春昱 独立董事 0 0 0 0 0 0 0

    王晨明 独立董事 0 0 0 0 0 0 0

    刘学恩 独立董事 0 0 0 0 0 0 0

    刘泽华 董事、副总经理 0 0 0 0 0 700,000 700,000

    张文 董事 0 0 0 0 0 210,000 210,000

    姜凤伟 监事会召集人 0 0 0 0 0 0 0

    杨林娜 监事 3,200 0 0 3,200 2,400 28,000 0 新任监事

    曹衍军 监事 0 0 0 0 0 168,000 0 新任监事

    应广东 副总经理、总工程

    师 0 0 0 0 0 700,000 700,000

    李纪飞 副总经理 0 0 0 0 0 350,000 350,000

    苏秉芬 副总经理 0 0 0 0 0 350,000 350,000

    陈昭军 董事会秘书、副总

    经理 0 0 0 0 0 350,000 350,000

    陈凤亭 总经济师 0 0 0 0 0 210,000 210,000

    牛宜美 财务总监 0 0 0 0 0 350,000 350,000

    陈文俊 副总经理 0 0 0 0 0 350,000 350,000

    二、报告期内，新聘或解聘公司董事、监事和高级管理人员的情况

    公司第三届董事会、第三届监事会于报告期内任期届满。根据《公司法》、深交所《中山东太阳纸业股份有限公司2009 年半年度报告

    11

    小企业板信息披露业务备忘录第 6 号——公司董事、监事、高级管理人员任免相关事项》、

    《山东太阳纸业股份有限公司章程》及其它相关法律法规的要求，公司董事会、 监事会进行

    了换届改选。

    经2009 年4 月21 日召开的公司第三届董事会第二十八次会议审议通过，并经2009 年6

    月29 日召开的公司2009 年第二次临时股东大会审议通过，选举公司第四届董事会董事如下：

    选举李洪信先生、白懋林先生、张文先生、刘泽华先生、曹春昱先生、刘学恩先生、王晨明

    女士为公司第四届董事会董事，任期三年。其中，曹春昱先生、刘学恩先生、王晨明女士为

    公司独立董事。

    经2009 年4 月21 日召开的公司第三届监事会第十五次会议审议通过，并经2009 年5 月

    18 日召开的公司2008 年度股东大会审议通过，选举公司第四届监事会监事如下：选举姜风

    伟先生、杨林娜女士为公司第四届监事会监事，任期三年。

    2009年4月27日，经公司职工代表大会暨选举第四届监事会职工代表会议审议通过，

    选举曹衍军先生为公司第四届监事会职工监事，任期三年。

    杨林娜女士、曹衍军先生在未当选公司第四届监事会监事之前，分别持有的公司股票期

    权28,000 份、168,000 份。根据证监会《股权激励有关事项备忘录1 号、2 号 》、公司《首

    期股票期权激励计划》的有关规定，为确保公司监事独立性，充分发挥其监督作用，在公司

    第四届监事会成立的同时，公司取消了杨林娜女士、曹衍军先生的股票期权。

    经2009年8月6日召开的公司第四届董事会第一次会议审议通过，会议选举李洪信先生

    为公司第四届董事会董事长，选举白懋林先生为公司第四届董事会副董事长。聘任李洪信先

    生为公司总经理，聘任陈昭军先生担任公司董事会秘书，聘任白懋林先生为常务副总经理，

    聘任应广东先生为副总经理兼总工程师，聘任刘泽华先生、陈昭军先生、李纪飞先生、苏秉

    芬先生、陈文俊先生为公司副总经理，聘任牛宜美女士为财务总监，聘任陈凤亭先生为总经

    济师。山东太阳纸业股份有限公司2009 年半年度报告

    12

    第五节 董事会报告

    一、管理层讨论与分析

    （一） 报告期内公司总体经营情况概述

    报告期内，公司一方面积极调整经营策略，继续加大市场开拓力度，另一方面加强内

    部管理，控制成本费用，公司已逐步走出了行业发展的低谷。另外，随着宏观经济形势的逐

    月好转和供求关系的改善，加上国家实施一系列经济刺激计划，公司抓住这一机遇，顺应行

    业发展方向，公司实现了销售收入和订单的平稳增长,公司目前的经营状况好于预期。

    报告期内，公司实现销售收入2,699,047,687.96 元，与上年同期相比降低13.49%；主

    营业务利润196,346,220.83 元，与上年同期相比降低36.04%；利润总额208,969,825.86 元，

    比上年同期相比降低31.21%；净利润174,560,376.31 元，与上年同期相比降低38.75%。

    （二） 报告期内公司主营业务及其经营状况分析

    公司属于造纸行业,经营范围包括：机制纸、纸板制造；纸制品制造、加工；麦草及造

    纸用农产品的收购；建筑材料、五金交电、化工产品（不含化学危险品）销售；货物进出口；

    热电的生产（不含电力供应，国家法律法规禁止的项目除外，需经许可经营的，须凭许可证、

    资质证生产经营）。公司大部分设备达到国内或国际先进水平，管理严格，产品档次高，成本

    控制成果显著，具有较强的竞争力。

    1、主营业务分行业、产品情况表

    单位：万元

    主营业务分行业情况

    分行业或分产品 营业收入 营业成本

    营业利润

    率(%)

    营业收入比

    上年同期增

    减（%）

    营业成本比

    上年同期增

    减（%）

    营业利润率比

    上年同期增减

    （%）

    主营业务收入 258,855.66 218,201.31 15.71% -13.45% -9.82% -3.40%

    主营业务分产品情况

    非涂布文化用纸 93,407.18 79,517.06 14.87% -20.81% -18.07% -2.85%

    涂布包装纸板 44,284.50 39,858.53 9.99% -27.90% -24.43% -4.13%

    铜版纸 80,210.49 65,975.15 17.75% -12.82% -5.10% -6.69%

    电及蒸汽 25,220.73 20,906.73 17.10% 83.77% 73.31% 5.00%

    化机浆 15,703.70 11,913.19 24.14% 12.45% 12.93% -0.32%

    其他 29.06 30.65 -5.47% 26.23% 26.16% 0.06%

    合计 258,855.66 218,201.31 15.71% -13.45% -9.82% -3.40%山东太阳纸业股份有限公司2009 年半年度报告

    13

    2、主要业务分地区情况

    单位：万元

    地区 营业收入 营业收入比上年增减（%）

    北京 21,194.45 -32.40%

    上海 12,980.16 -28.31%

    江苏 24,832.29 20.82%

    浙江 14,952.68 13.50%

    山东 75,231.04 -15.35%

    广东 44,039.05 -32.15%

    其他 65,625.99 5.63%

    合计 258,855.66 -13.45%

    3、报告期内公司资产构成同比发生重大变动的说明

    单位：元

    资 产 本期数 期初数 增减变动金额 增减比例

    在建工程 1,142,324,848.09 466,506,562.45 675818285.64 144.87%

    应付票据 553,000,000.00 1,148,000,000.00 -595000000.00 -51.83%

    预收帐款 217,284,973.45 136,566,012.87 80718960.58 59.11%

    应交税费 -9,006,805.78 -57,608,555.38 48601749.60 84.37%

    预计负债 0.00 12,043,390.71 -12043390.71 -100.00%

    变动原因说明：

    1）公司在报告期内，新上或继续投资的项目包括热电联产背压汽轮发电项目、淘汰蒸球制浆

    改造及碱回收工程、公司子公司兖州华茂纸业有限公司特种纸项目、公司子公司兖州永悦纸

    业有限公司化机浆项目、公司110KV 负荷二站工程等，项目多，投资大，致使在建工程同比

    增长144.87%。

    2）应付票据较年初数减少51.83%，主要原因系票据到期结算所致。

    3）预收帐款较期初数增长59.11%，主要是公司期末预收了部分纸品款。

    4）应交税费较期初数增长84.37%，主要是公司期末尚未抵扣的增值税进项减少。

    5）公司与福建省莆田市泰盛纸业有限公司之间的诉讼案件，经福建省高级人民法院调解双方

    达成和解。2009 年7 月13 日福建省高级人民法院出具（2007）闽民再终字第32 号民事调解

    书，公司自愿补偿莆田市泰盛纸业有限公司人民币6,400,000.00 元。报告期公司根据和解协

    议确认负债6,400,000.00 元，原预计负债12,043,390.71 元与补偿款差额5,643,390.71 元，调

    减了当期损益。山东太阳纸业股份有限公司2009 年半年度报告

    14

    4、报告期内公司主要财务数据同比发生重大变动的情况

    单位：元

    项 目 2009 年1-6 月 2008 年1-6 月 增减变动额 增减比列%

    营业收入 2,699,047,687.96 3,119,931,562.83 -420883874.9 -13.49%

    营业成本 2,252,703,738.93 2,535,411,101.84 -282707362.9 -11.15%

    营业税金及附加 2,710,618.53 4,895,994.88 -2185376.35 -44.64%

    财务费用 85,138,355.48 131,200,350.42 -46061994.94 -35.11%

    资产减值损失 3,639,575.38 19,656,301.55 -16016726.17 -81.48%

    投资收益 27,278,525.09 42,510,778.72 -15232253.63 -35.83%

    营业外收入 7,958,603.63 5,903,405.98 2055197.65 34.81%

    营业外支出 -4,665,001.40 9,108,844.61 -13773846.01 -151.21%

    利润总额 208,969,825.86 303,774,553.15 -94804727.29 -31.21%

    所得税费用 34,409,449.55 18,796,589.62 15612859.93 83.06%

    归属于母公司所有者的净

    利润

    151,873,130.23 224,845,167.46 -72972037.23 -32.45%

    变动原因说明：

    1）营业税金及附加比去年同期降低44.64%，主要原因是增值税转型后，公司本期购入固定

    资产设备可予以抵扣进项税额，应交增值税额减少，依据增值税计算缴纳的营业税金及附加

    相应减少所致。

    2）财务费用比去年同期降低35.11%，主要原因是银行借款利率下调，票据贴现利率下降及

    金额减少所致。

    3）资产减值损失本期比去年同期降低81.48%，主要原因为应收账款及其他应收账款减少，

    计提坏账准备减少所致。

    4）投资收益本期比去年同期降低35.83%，主要原因为联营企业净利润减少所致。

    5）营业外收入本期比去年同期增长34.81%，主要原因为本期收到财政补贴高于去年同期。

    6）营业外支出比去年同期降低151.21%，主要原因为原预计对福建莆田市泰盛纸业有限公司

    的诉讼案补偿款与实际支付款的差额，调减了当期损益所致。

    7）所得税费用本期比去年同期增长83.06%，主要原因为递延所得税费用增加所致。

    8）归属于母公司所有者的净利润比上年同期降低32.45%的主要原因是由于经济危机的影响

    本期产品综合毛利率比去年同期降低了3.40％，加之上述增减因素的影响，致使本期净利润

    比去年同期降低38.75%。

    5、报告期公司现金流量构成情况、同比发生重大变动情况山东太阳纸业股份有限公司2009 年半年度报告

    15

    单位：元

    项 目 2009 年1-6 月 2008 年1-6 月 增减变动金额 变动比例%

    经营活动产生的现金流量

    净额

    339,086,409.03 437,004,016.64 -97,917,607.61 -22.41%

    经营活动现金流入小计 3,551,330,215.60 3,841,272,955.42 -289,942,739.82 -7.55%

    经营活动现金流出小计 3,212,243,806.57 3,404,268,938.78 -192,025,132.21 -5.64%

    投资活动产生的现金流量

    净额

    -830,105,326.98 -165,132,897.53 -664,972,429.45 402.69%

    投资活动现金流入小计 2,120,000.00 55,000.00 2,065,000.00 3754.55%

    投资活动现金流出小计 832,225,326.98 165,187,897.53 667,037,429.45 403.81%

    筹资活动产生的现金流量

    净额

    597,387,748.22 -63,841,990.44 661,229,738.66 1035.73%

    筹资活动现金流入小计 2,660,060,028.30 1,942,673,811.92 717,386,216.38 36.93%

    筹资活动现金流出小计 2,062,672,280.08 2,006,515,802.36 56,156,477.72 2.80%

    变动原因说明：

    由于公司的报告期内，新上或在建项目比较多，致使公司的投资活动产生的现金流量净额、

    投资活动现金流入、投资活动现金流出、筹资活动产生的现金流量净额、筹资活动现金流入等

    财务数据同比增幅均超过30%。

    6、 主要控股子公司及参股公司的经营情况及业绩情况

    单位：元

    公司名称 注册资本 企业性质 经营范围

    公司持股

    比例%

    销售收入（元） 净利润（元）

    1,358.80

    太阳纸业有限公司

    万美元

    中外合资

    生产销售纸及纸板

    系列产品

    54.5 361,282,935.38 6,863,150.26

    兖州天章纸业有限9146

    公司 万美元

    中外合资

    生产销售包装纸及

    纸板

    69.26 1,427,523,429.71 -18,928,908.35

    山东太阳正邦纸业1000

    有限责任公司

    万元

    有限责任

    制造销售机制纸、

    纸板、纸制品、发

    电、供热

    60 -251,576.77

    山东太阳白杨科技1,000

    股份有限公司

    万元

    股份有限

    三倍体及多倍体毛

    白杨的研究、培育、

    种植

    70 13,841,988.00 -2,860,110.86

    兖州合利纸业有限2,914

    公司

    万美元

    中外合资

    收购麦草、原木及

    次小薪材；生产木

    浆、机制纸、纸板；

    销售本公司产品

    75 274,429,647.96 59,830,687.54

    兖州中天纸业有限5,985

    公司 万美元

    中外合资

    生产销售激光打印

    纸等纸和纸制品

    75 644,150,984.91 71,765,114.67

    兖州朝阳纸业有限1,249

    公司 万美元

    中外合资

    生产销售铜版纸及

    其纸制品

    75 269,521,454.97 -23,512,972.42

    兖州永悦纸业有限1,820

    公司 万美元

    中外合资

    生产销售化学机械

    浆

    75 -2,655,005.15

    兖州华茂纸业有限

    公司

    3300 万美

    元

    中外合资

    生产销售热敏纸等

    纸和纸制品

    75 -462,655.01山东太阳纸业股份有限公司2009 年半年度报告

    16

    青岛太阳工贸有限

    公司

    3000 万元

    人民币

    有限责任

    纸及纸制品的分

    割、包装造纸原料

    及纸的仓储、销售。

    100 -120,334.59

    万国纸业太阳白卡

    纸有限公司

    32280.8 万

    元人民币

    中外合作

    包装纸板和纸制品

    的制造和销售

    50% 1,472,713,753.47 76,284,363.30

    山东国际纸业太阳

    纸板有限公司

    62342 万元

    人民币

    中外合作

    包装纸板和纸产品

    的制造、销售

    50% 652,573,245.61 -11,182,348.31

    兖州东升精细化工

    有限公司

    260 万美元 中外合资

    生产聚丙烯酰胺系

    列化工产品；生产、

    研究、开发新型助

    剂和填料；销售本

    公司产品。

    25% 56,949,262.12 5,573,512.69

    东莞建晖纸业有限

    公司

    20000 万元

    港币

    中外合资

    生产和销售高档纸

    （包括瓦楞纸、牛

    皮箱板纸、涂布白

    板纸）。废纸收购

    （限公司自用）。

    30% 910,457,144.74 -30,225,719.42

    兖州高旭化工有限

    公司

    487.5 万元

    人民币

    中外合资

    生产销售重、轻质

    碳酸钙等造纸助剂

    及相关产品

    25% 15,142,811.48 -82,627.72

    上海东升新材料有

    限公司

    3000 万元

    人民币

    中外合资

    研究、开发、生产

    新型添加剂和新型

    填料，销售自产产

    品。

    25% 76,151,161.95 11,909,284.33

    注：1）公司于2009 年8 月6 日召开第四届董事会第一次会议审议通过了《关于转让合

    作公司山东国际纸业太阳纸板有限公司5％权益的议案》、《关于转让合作公司万国纸业太

    阳白卡纸有限公司5％权益的议案》。根据万国纸业太阳白卡纸有限公司《合作经营合同》，

    美国国际纸业应向公司支付的用于购买公司在万国纸业太阳白卡纸有限公司中5%的股权价格

    应相当于十分之一（1/10）的“原始价格”，加上自“截止日”起至美国国际纸业的选择权

    行使通知之日为止每年8%的年投资回报之和。确定交易价格为人民币72,681,697.69 元

    根据山东国际纸业太阳纸板有限公司《合作经营合同》，美国国际纸业应向公司支付的

    用于购买公司在山东国际纸业太阳纸板有限公司中5%的股权价格应相当于十分之一（1/10）

    的“原始价格”，加上自“截止日”起至美国国际纸业的选择权行使通知之日为止每年8%的

    年投资回报之和。确定交易价格为人民币52,778,133.33 元

    两家合作公司的股权转让总价款=72,681,697.69 元+52,778,133.33 元=125,459,831.02

    元。本次股权转让完成后，公司将分别持有山东国际纸业太阳纸板有限公司、万国纸业太阳

    白卡纸有限公司45%的股权。

    上述股权转让事宜详见2009 年8 月7 日刊登在巨潮网（http://www.cninfo.com.cn）及

    《证券时报》、《证券日报》、《上海证券报》、《中国证券报》上的公告，公告编号为2009-031。

    2）公司于2009 年8 月6 日召开第四届董事会第一次会议审议通过了《关于转让参股公

    司东莞市东莞建晖纸业有限公司30%股权的议案》。公司将持有的参股公司东莞市东莞建晖山东太阳纸业股份有限公司2009 年半年度报告

    17

    纸业有限公司30%的股权以人民币247,915,202.50 元的价格转让给东莞市潢涌实业投资有限

    公司。本次股权转让完成后，公司不再持有东莞市东莞建晖纸业有限公司的股权。

    上述股权转让事宜详见2009 年8 月7 日刊登在巨潮网（http://www.cninfo.com.cn）及

    《证券时报》、《证券日报》、《上海证券报》、《中国证券报》上的公告，公告编号为2009-030。

    7、 主要供应商、客户情况及其对公司的影响

    项目 2009 年1-6 月 2008 年1-6 月 同比增减（%）

    前五名供应商合计采购金额占

    年度同类购货业务的比例（%）

    23.76% 38.15% -14.39%

    前五名供应商应付账款余额占

    应付账款总余额的比例（%）客

    户

    11.61% 8.65% 2.96%

    前五名客户销售合计占公司年

    度营业收入的比例（%）

    22.72% 14.85% 7.87%

    前五名客户应收账款余额 （元） 69308801.33 133537436.71 -48.10%

    前五名客户应收账款余额占公

    司应收账款总余额的比例（%）

    23.46% 25.67% -2.21%

    变动原因说明：

    公司在报告期内在销售形势良好的前提下，加大了收款力度，致使公司前五名客户应收

    账款余额下降了48.10%。

    8、 期间费用及所得税分析

    单位：元

    项目 2009 年1-6 月 2008 年1-6 月 同比增减（%）

    销售费用 113,867,737.66 102,779,015.61 10.79%

    管理费用 71,919,966.24 61,519,585.47 16.91%

    财务费用 85,138,355.48 131,200,350.42 -35.11%

    所得税费用 34,409,449.55 18,796,589.62 83.06%

    合计 305,335,508.93 314,295,541.12 -2.85%

    9、 期间费用及所得税费用与营业收入比较的变动趋势分析

    项目/营业收入 2009 年1-6 月 2008 年1-6 月 同比增减（%）

    销售费用占比（%） 4.22% 3.29% 0.92%

    管理费用占比（%） 2.66% 1.97% 0.69%

    财务费用占比（%） 3.15% 4.21% -1.05%

    所得税费用占比（%） 1.27% 0.60% 0.67%

    合计 11.31% 10.07% 1.24%

    10、 偿债能力分析山东太阳纸业股份有限公司2009 年半年度报告

    18

    项目 本期数 期初数 同比增减（%）

    流动比率 63.15% 70.42% -7.28%

    速动比率 48.62% 51.14% -2.52%

    资产负债率（%） 61.88% 61.93% -0.05%

    利息保障倍数 284.15% 188.59% 95.56%

    11、 资产运营能力分析

    项目 本期数 期初数 同比增减（%）

    应收账款周转率(次) 8.22 17.47 -52.95%

    存货周转率(次) 2.98 6.16 -51.62%

    流动资产周转率(次) 0.97 1.95 -50.26%

    总资产周转率(次) 0.32 0.7 -54.29%

    12、 报告期内无其他对报告期内利润产生重大影响的事件。

    二、报告期内的投资情况

    报告期内公司主要投资情况如下： 热电联产背压汽轮发电项目本期投资了

    102,135,834.01 元，淘汰蒸球制浆改造及碱回收工程本期投资了185,254,996.13 元，公司

    子公司兖州华茂纸业有限公司特种纸项目本期投资了207,844,022.44 元，公司子公司兖州永

    悦纸业有限公司化机浆项目本期投资了168,488,855.37 元，公司110KV 负荷二站工程本期投

    资了8,443,646.30 元。

    三、2009 年下半年经营情况简述

    中国上半年GDP 同比增长7.1%，二季度GDP 增长7.9%，经济回暖逐步得到确认，由于造

    纸行业跟我国经济的发展关联度较强，随着国民经济企稳回升，纸张的需求也会稳步上扬，

    从而拉动整个造纸行业的景气度，而与造纸行业紧密相关的两个指标造纸产量和纸浆进口量

    在今年上半年大幅增加表明目前行业回暖特征明显。表现较好的白卡纸、铜版纸和文化纸价

    格都有不同程度的提升，且反弹趋势已基本确立，未来造纸行业盈利状况有望进一步提升。

    总的来看，当前纸价反弹趋势已基本确立，且需求向好将带来销量稳步回升，预计今年

    下半年造纸行业盈利状况仍有望进一步提升。

    根据公司2009 年初制定的“一个中心、两个加快”的总体经营工作指导思想，坚持走

    高、精、特、差异化竞争的路线，打造企业不可复制的核心竞争力，紧紧抓住行业景气度不

    断提升的利好机遇，适时优化产品结构、调整营销策略和投资方向，在今年上半年取得了较山东太阳纸业股份有限公司2009 年半年度报告

    19

    好的成绩的基础上，克服各种不利因素的影响，完成公司年初制定的目标。以下为公司主要

    工作情况介绍：

    1、合作公司山东国际纸业太阳纸板有限公司的液体包装原纸生产线(22 号纸机)于2008

    年8 月份实现了该生产线的成功试产，创下了当时国内叠网纸机的安装新记录。进入2009 年，

    国内白卡纸市场逐步好转，合作公司抓住这一有利时机，调整产品结构和营销策略，高端白

    卡（包括烟卡、食品卡等）已成为合作公司主要利润增长点，国内市场占有率稳步提高。随

    着22 号纸机2009 年度的全面达产和国内白卡纸市场景气度不断提升，公司两家合作公司山

    东国际纸业太阳纸板有限公司、万国纸业太阳白卡纸有限公司将为公司提供可观的投资收益。

    2、公司子公司兖州华茂纸业有限公司新上的高端特种文化纸机（23 号纸机）项目目前

    已基本完成了基建工程，即将进入设备安装阶段，预计该项目将于2010 年4 月份投产。该项

    目将充分发挥公司的自制木浆生产优势，同时进一步提高公司在高端文化用纸国内市场的占

    有率，随着该纸机的投产，公司将成为国内生产特种文化纸（轻型纸）的领军企业，引领未

    来中国轻型纸市场的发展方向。

    3、公司控股子公司兖州永悦纸业有限公司化学机械浆项目已于2009 年5 月试车。

    4、公司淘汰蒸球制浆技术改造及1000 吨/日碱回收项目预计将于2009 年11 月投入运营。

    投产后，公司将逐步淘汰掉麦草制浆，大大减轻公司的环保压力，有利于节能减排。

    随着本项目的竣工投产，加上公司子公司兖州合利纸业有限公司、兖州永悦纸业有限公

    司的两条化机浆生产线，预计公司在2009 年底可以实现50 万吨以上的自制木浆产能，在国

    内外浆价和需求稳定的前提下，将为公司贡献丰厚的利润。同时，公司自制木浆产能的快速

    扩张，将一举扭转公司目前单纯造纸的生产模式，在公司向林浆纸一体化的道路上迈出了实

    质性的一步。

    5、公司5 万千瓦热电联产背压汽轮发电项目预计于2009 年9 月份正式投入运行，满足

    公司新上项目的用电用汽要求。该机组使用最新技术能够有效的降低电煤消耗量，使机组的

    运行更加经济。

    6、公司在老挝实施的“林浆纸一体化”项目进展顺利。该项目的200 公顷育苗林基地选

    址在老挝沙湾拿吉省色奔县，已投资150 万美元建设了先进的育苗大棚，可以对当地及世界

    各地的速生苗木进行选育，培育出适合当地气候、土壤的树种，以满足公司3 万公顷自营示

    范林及7 万公顷百姓合作林对苗木的需求。公司目前已经开垦了1200 公顷的土地，并种上了

    桉树、相思树等品种，取得了一定的经验。老挝政府已经给该项目800 公顷工厂用地，目前山东太阳纸业股份有限公司2009 年半年度报告

    20

    已经在色奔县选址完毕，正进行地质勘测等项目前期准备工作。公司林木特许经营用地的申

    请已经上报老挝相关政府机构的审核。公司“林浆纸一体化”项目的核准工作正在报中国政

    府相关部门及老挝政府相关部门审核，目前该项目已获得中国国家发展和改革委员会（发改

    外资[2009]967 号文核准通过，待相关国家的政府部门全部审核通过后，公司将正式启动在老

    挝的“林浆纸一体化”一期项目暨10 万公顷纸浆林基地和30 万吨/年漂白阔叶木浆厂。目前，

    公司已开始“林浆纸一体化”项目的前期基础设施的建设。

    7、越南港口项目，公司已在该项目建设地开始了前期的水文地质勘测，正在进行港口的

    设计。关于港口的越南政府的行政审批工作，越南广治省政府的相关部门的审批已经完成，

    正在上报越南国家相关部门，目前已经通过越南国防部、航海局、交通局的审批。公司正在

    积极运作，争取在2009年10月份开工建设港口项目。

    8、提高公司经营管理水平，改进内部运营架构，完善人才激励机制和考核体系，构建梯

    队人才队伍，做好人才储备，提高企业管理效益。加大市场营销力度。在上半年通过引进、

    内部交流等措施加强营销体系和营销队伍建设的基础上，合理布局，强化营销激励制度，既

    要扩大现有市场份额,又要争取在重点领域、重点目标市场有所突破。

    四、2009 年前三季度业绩的预测

    单位：（人民币）元

    2009 年1-9 月预计的经营归属于母公司所有者的净利润比上年同期增减变动幅度小于30%

    业绩 公司预计2009 年1-9 月归属于母公司所有者的净利润比上年同期下降幅度小于

    30%。

    2008 年1-9 月经营业绩 归属于母公司所有者的净利

    润： 321,979,268.36

    业绩变动的原因说明 公司董事会预计2009 年前三季度业绩不会发生大幅变动的情况。

    五、董事会日常工作情况

    （一）报告期内董事会会议情况及决议内容：

    2009年上半年公司董事会共召开了四次会议，具体情况如下：

    1、公司于2009年1月22日召开了第三届董事会第二十六次会议，本次会议相关公告刊登在

    2009年1月23日的《证券日报》、《证券时报》、《上海证券报》、《中国证券报》和巨潮资

    讯网上。

    2、公司于2009年3月6日召开了第三届董事会第二十七次会议，本次会议相关公告刊登在

    2009年3月7日的《证券日报》、《证券时报》、《上海证券报》、《中国证券报》和巨潮资

    讯网上。山东太阳纸业股份有限公司2009 年半年度报告

    21

    3、公司于2009年4月21日召开第三届董事会第二十八次会议，本次会议相关公告刊登在

    2009年4月23日的《证券日报》、《证券时报》、《上海证券报》、《中国证券报》和巨潮资

    讯网上。

    4、公司于2009年4月24日召开了第三届董事会第二十九次会议，本次会议审议通过了公司

    2009年第一季度报告，相关公告刊登在2009年4月27日的《证券日报》、《证券时报》、《上

    海证券报》、《中国证券报》和巨潮资讯网上。

    （二）公司董事长、独立董事及其他董事履行职责的情况

    报告期内，公司全体董事严格按照有关法律、法规和《公司章程》及《中小企业板块上

    市公司董事行为指引》的要求，恪尽职守，廉洁自律，认真勤勉地履行职责，按时参加报告

    期内的董事会会议，对各项议案进行认真审议，依据自己的专业知识和能力作出独立、客观、

    公正的判断，在工作中保持充分的独立性，切实维护了本公司和中小股东的利益。

    公司董事长积极主持董事会的日常工作，依法召集、主持董事会会议，保证了报告期内

    的历次董事会会议能够依法、正常、有效的召开。

    独立董事曹振雷先生、张亚磊先生、栾贻惠先生均能积极参加公司董事会，认真审议各

    项议案，独立公正地履行职责，对董事会会议相关议案发表了独立意见，对确保公司董事会

    决策的科学性、客观性、公正性发挥了积极的作用，维护了中小股东的合法权益。

    报告期内，公司董事会及董事没有受到中国证监会的稽查、中国证监会的行政处罚、通

    报批评，也没有被其他行政管理部门处罚及证券交易所公开谴责的情况，公司董事、管理层

    有关人员没有被采取司法强制措施的情况。

    报告期内，董事出席董事会会议情况如下：

    姓名 具体职务 应出席次数 亲自出席次数 委托出席次

    数

    缺席次数 是否连续两次未

    亲自出席会议

    李洪信 董事长 4 4 0 0 否

    白懋林 副董事长 4 4 0 0 否

    张文 董事 4 4 0 0 否

    栾贻惠 独立董事 4 4 0 0 否

    曹振雷 独立董事 4 4 0 0 否

    张亚磊 独立董事 4 4 0 0 否

    刘泽华 董事 4 4 0 0 否

    （三）董事会对股东大会决议的执行情况：

    报告期内，董事会根据《公司法》、《证券法》和《公司章程》的规定和要求，执行完山东太阳纸业股份有限公司2009 年半年度报告

    22

    成了股东大会决议的全部事项。

    （四）其他需要披露的事项

    1、信息披露情况

    公司按照真实、准确、完整、及时、公平的原则开展信息披露活动，严格遵守《证券法》、

    《深圳证券交易所股票上市规则》及公司《信息披露管理制度》等相关规定，积极履行信息

    披露义务，较好的完成了公司信息披露工作。

    2、投资者关系管理活动开展情况

    2009 年上半年度，公司严格按照《投资者关系管理制度》等相关规定，以公平为准则开

    展投资者关系管理活动。公司指定董事长作为投资者关系管理活动的第一责任人，公司董事

    会秘书为投资者关系管理事务主管，公司证券部负责投资者关系管理的日常事务，并指定专

    人负责投资者接待、投资者电话咨询和投资者留言回复等工作，积极加强与投资者的沟通交

    流，确保了所有股东及投资者能充分行使对公司经营管理情况和财务状况的知情权。

    报告期内，公司通过网络投资者关系平台举行了2008年年度报告网上交流会。公司董事

    长、财务负责人、独立董事等与投资者进行了在线互动和深入、坦诚的交流，促进投资者对

    公司的经营管理情况有了更深、更全面的了解。

    （五）公司信息披露索引

    公告编号 公告名称 披露时间披露报刊

    2009-001 关于2008 年度业绩预告的修正公告 2009-1-14 证券时报 证券日报 中国证券报 上海证券报

    2009-002

    第三届董事会第二十六次会议决议公

    告

    2009-1-23 证券时报 证券日报 中国证券报 上海证券报

    2009-003

    为控股子公司提供连带责任担保的公

    告

    2009-1-23 证券时报 证券日报 中国证券报 上海证券报

    2009-004

    第三届董事会第二十六次会议相关事

    项独立董事意见的公告

    2009-1-23 证券时报 证券日报 中国证券报 上海证券报

    2009-005 2008 年度业绩快报 2009-2-26 证券时报 证券日报 中国证券报 上海证券报

    2009-006

    第三届董事会第二十七次会议决议公

    告

    2009-3-7 证券时报 证券日报 中国证券报 上海证券报

    2009-007

    为控股子公司提供连带责任担保的公

    告

    2009-3-7 证券时报 证券日报 中国证券报 上海证券报

    2009-008 对外投资公告 2009-3-7 证券时报 证券日报 中国证券报 上海证券报

    2009-009 控股子公司对外提供担保的公告 2009-3-7 证券时报 证券日报 中国证券报 上海证券报

    2009-010

    第三届董事会第二十七次会议相关事

    项独立董事意见的公告

    2009-3-7 证券时报 证券日报 中国证券报 上海证券报山东太阳纸业股份有限公司2009 年半年度报告

    23

    2009-011

    关于召开2009 年第一次临时股东大

    会的通知

    2009-3-7 证券时报 证券日报 中国证券报 上海证券报

    2009-012

    2009 年第一次临时股东大会会议决议

    公告

    2009-3-26 证券时报 证券日报 中国证券报 上海证券报

    2009 年第一次临时股东大会法律意见

    书

    2009-3-26 证券时报 证券日报 中国证券报 上海证券报

    2009-013

    第三届董事会第二十八次会议决议公

    告

    2009-4-23 证券时报 证券日报 中国证券报 上海证券报

    2009-014 2008 年度报告摘要 2009-4-23 证券时报 证券日报 中国证券报 上海证券报

    2009-015 日常关联交易公告 2009-4-23 证券时报 证券日报 中国证券报 上海证券报

    2009-016

    第三届董事会第二十八次会议相关事

    项独立董事意见的公告

    2009-4-23 证券时报 证券日报 中国证券报 上海证券报

    2009-017

    关于召开2008 年年度股东大会的通

    知

    2009-4-23 证券时报 证券日报 中国证券报 上海证券报

    2009-018 第三届监事会第十五次会议决议公告2009-4-23 证券时报 证券日报 中国证券报 上海证券报

    内部控制自我评价报告 2009-4-23 证券时报 证券日报 中国证券报 上海证券报

    2008 年度财务决算报告 2009-4-23 证券时报 证券日报 中国证券报 上海证券报

    2008 年年度报告 2009-4-23 证券时报 证券日报 中国证券报 上海证券报

    2008 年社会责任报告 2009-4-23 证券时报 证券日报 中国证券报 上海证券报

    国泰君安证券股份有限公司关于太阳

    纸业2008 年度《内部控制自我评价报

    告》的核查意见

    2009-4-23 证券时报 证券日报 中国证券报 上海证券报

    董事会审计委员会有关会计师事务所

    相关事项的说明

    2009-4-23 证券时报 证券日报 中国证券报 上海证券报

    独立董事曹振雷2008 年度述职报告 2009-4-23 证券时报 证券日报 中国证券报 上海证券报

    独立董事栾贻惠2008 年度述职报告 2009-4-23 证券时报 证券日报 中国证券报 上海证券报

    独立董事张亚磊2008 年度述职报告 2009-4-23 证券时报 证券日报 中国证券报 上海证券报

    第四届董事会独立董事候选人声明 2009-4-23 证券时报 证券日报 中国证券报 上海证券报

    独立董事提名人声明 2009-4-23 证券时报 证券日报 中国证券报 上海证券报

    山东太阳纸业股份有限公司章程（草

    案）

    2009-4-23 证券时报 证券日报 中国证券报 上海证券报

    关联方占用上市公司资金情况的专项

    审核报告

    2009-4-23 证券时报 证券日报 中国证券报 上海证券报

    内部控制鉴证报告 2009-4-23 证券时报 证券日报 中国证券报 上海证券报

    2009-019 2009 年第一季度报告正文 2009-4-27 证券时报 证券日报 中国证券报 上海证券报

    2009 年第一季度报告全文 2009-4-27 证券时报 证券日报 中国证券报 上海证券报山东太阳纸业股份有限公司2009 年半年度报告

    24

    2009-020

    关于举行2008 年度报告网上业绩说

    明会的公告

    2009-4-27 证券时报 证券日报 中国证券报 上海证券报

    2009-021 关于选举职工代表监事的公告 2009-4-29 证券时报 证券日报 中国证券报 上海证券报

    2009-022 2008 年度股东大会会议决议公告 2009-5-19 证券时报 证券日报 中国证券报 上海证券报

    2009-023 第四届监事会第一次会议决议公告 2009-5-19 证券时报 证券日报 中国证券报 上海证券报

    2008 年度股东大会法律意见书 2009-5-19 证券时报 证券日报 中国证券报 上海证券报

    2009-024 2008 年度权益分派实施公告 2009-6-3 证券时报 证券日报 中国证券报 上海证券报

    2009-025

    关于召开2009 年第二次临时股东大

    会的通知

    2009-6-11 证券时报 证券日报 中国证券报 上海证券报

    2009-026

    2009 年第二次临时股东大会会议决议

    公告

    2009-6-30 证券时报 证券日报 中国证券报 上海证券报

    2009 年第二次临时股东大会法律意见

    书

    2009-6-30 证券时报 证券日报 中国证券报 上海证券报山东太阳纸业股份有限公司2009 年半年度报告

    25

    第六节 重要事项

    一、公司治理情况

    报告期内，公司严格按照《公司法》、《证券法》、《上市公司治理准则》、《深圳

    证券交易所股票上市规则》及中国证监会、深圳证券交易所发布的有关上市公司治理的规

    范性文件要求，不断完善公司法人治理结构，规范公司运作。公司三会运作机制规范，能

    严格按照程序做好股东大会、董事会、监事会的召集、召开和表决工作，平等对待所有股

    东，确保股东特别是中小股东能充分行使其权利。公司关联交易公平合理，不存在损害中

    小股东利益的情形。公司董事会、监事会和内部机构能够独立运作；公司董事、监事和经

    理层能够诚信、勤勉、尽责地履行权利、承担义务和责任，维护公司和全体股东的最大利

    益。

    公司将进一步严格按照相关法律、行政法规及监管机构的要求，持续提高公司的规范运

    作和科学治理水平，切实维护全体股东的合法利益。

    二、报告期内，公司利润分配情况

    根据公司2008年度股东大会决议，以2008年12月31日公司总股本502,405,197.00股为基

    础，向全体股东每10股派现2.00元（含税），合计分配股利100,481,039.40元。按照税法及国

    家有关规定应交纳的个人所得税由公司代扣代缴。2009年6月11日，公司2008 年度利润分

    配方案实施完毕。

    三、中期利润分配方案

    2009 年度中期，公司无利润分配预案，也无公积金转增股本预案。

    四、公司股权激励的实施情况及其影响

    报告期内激励对象的范围

    公司董事(不包括独立董事)、高级管理人员与中层管理人员、核心技术

    人员、业务骨干。

    报告期初激励对象获授的股票期权数量总额 1611.40万份股票期权

    至报告期末累计已授出但尚未行使的股票期

    权数量总额

    1591.80万份股票期权

    报告期内股权激励行权价格变动

    根据公司2008年度股东大会决议，以2008 年12月31日公司总股本

    502,405,197.00股为基础，向全体股东每10股派现2.00元（含税）。2009

    年6月11日，公司2008 年度利润分配方案实施完毕。依据公司《股权激

    励计划》第九条（二）规定的调整方法，2008年度利润分配方案实施完

    毕后，股票期权行权价格由每股24.34元调整为每股24.14元。山东太阳纸业股份有限公司2009 年半年度报告

    26

    权益工具公允价值的计量方法

    根据《会计准则第 11 号——股份支付》的规定，由于公司授予的股

    票期权没有现行市价，也没有相同交易条件的期权的市场价格，所以

    本公司采用BLACK— SCHOLES期权定价模型进行估值。

    权益工具公允价值的分摊期间及结果

    自股权激励计划授权日 2008 年 8月 25日至 2009 年6 月 30 日存续时间计

    算，2008年计算的权益工具成本费用为 4,176,800.00元,2009 年 1-6

    月计算的权益工具成本费用为6,265,350.00 元, 累计金额为

    10,442,150.00 元。

    注：经2009年4月21日召开的公司第三届监事会第十五次会议审议通过，并经2009年5月18日

    召开的公司2008年度股东大会审议通过，选举公司第四届监事会监事如下：选举姜风伟先生、

    杨林娜女士为公司第四届监事会监事，任期三年。

    2009年4月27日，经公司职工代表大会暨选举第四届监事会职工代表会议审议通过，选举

    曹衍军先生为公司第四届监事会职工监事，任期三年。

    杨林娜女士、曹衍军先生在未当选公司第四届监事会监事之前，分别持有的公司股票期

    权28,000份、168,000份。根据证监会《股权激励有关事项备忘录1号、2号 》、公司《首期股

    票期权激励计划》的有关规定，为确保公司监事独立性，充分发挥其监督作用，在公司第四

    届监事会成立的同时，公司取消了杨林娜女士、曹衍军先生的股票期权。

    五、报告期内，公司重大诉讼、仲裁事项

    公司于2009年7月21日公告了《关于诉讼案件达成和解协议的公告》（公告编号：

    2009-027），主要内容如下：公司与福建省莆田市泰盛纸业有限公司（以下简称“泰盛纸业”）

    之间的诉讼案件。上述诉讼案件经福建省高级人民法院主持调解，双方在自愿、平等、协商

    原则的基础上，达成了和解协议。协议具体内容如下：

    1、 公司自愿补偿给泰盛纸业人民币640万元。补偿款应于本调解书生效之日起十五日内

    汇至泰盛纸业指定的银行帐户。

    2、 泰盛纸业自愿放弃对太阳纸业有限公司、兖州天章纸业有限公司、兖州天颐纸业有限

    公司、兖州诚信纸业有限公司、兖州枫叶纸业有限公司的诉讼请求。

    3、如公司未按上述协议第一条约定的期限内履行完毕付款义务，双方仍按原生效判决执

    行。（原生效判决为：公司偿付给泰盛纸业违约金人民币12,043,390.71 元；案件受理费人民

    币72,698.00 元由公司承担。）

    本案一审诉讼费由泰盛纸业负担人民币72,698元，二审诉讼费由公司负担人民币72,698

    元。

    上述协议符合法律规定，福建省高级人民法院予以确认。山东太阳纸业股份有限公司2009 年半年度报告

    27

    针对本诉讼案件，公司以前年度计提预计负债人民币12,043,390.71元，上述和解协议执

    行后，公司将按照财务制度冲回多计提的人民币5,643,390.71元。

    上述协议已在双方约定期限内执行完毕。

    除上述事项外，报告期，公司未有发生或以前期间发生但持续到报告期的其他重大诉讼、

    仲裁的事项。

    六、报告期内，公司不存在持有其他上市公司股权、参股金融企业股权、参股拟上市公司股

    权的情况。

    七、报告期内，公司未有发生或以前期间发生但持续到报告期的重大资产收购、出售及企业

    合并的事项。

    八、公司在报告期内无证券投资的情况。

    九、公司独立董事对关联方资金占用和对外担保情况的专项说明和独立意见

    根据中国证监会《关于规范上市公司与关联方资金往来及上市公司对外担保若干问题的

    通知》（证监会[2003]56 号）和《关于规范上市公司对外担保行为的通知》（证监会[2005]120

    号）的规定，同时根据中国证监会《关于在上市公司建立独立董事制度的指导意见》、公司

    《章程》、《董事会议事规则》、《独立董事工作制度》等有关规定赋予独立董事的职责，

    独立董事曹春昱先生、刘学恩先生和王晨明女士本着对公司、全体股东及投资者负责的态度，

    按照实事求是的原则对公司报告期内对外担保、与关联方资金往来情况进行认真的检查和落

    实，对公司进行了必要的检查和问询后，发表如下专项说明及独立意见：

    经认真核查，我们认为：

    1、公司认真贯彻执行中国证监会《关于规范上市公司与关联方资金往来及上市公司对外

    担保若干问题的通知》（证监发［2003］56 号）的有关规定，2009年1-6月关联方资金往来

    均为正常的经营性资金往来，不存在关联方资金违规占用情况，也不存在以前年度发生并累

    计到2009年6月30日的关联方资金违规占用情况。

    2、截止2009年6月30日，公司及控股子公司累计提供的对外担保总额为人民币107,100

    万元，美元1.8万元，其中公司为子公司提供担保总额为人民币46,700万元，子公司之间担保

    总额为人民币55,300万元，公司及子公司对外担保总额为人民币5,100万元、美元1.8万元。

    公司及控股子公司累计提供的对外担保总额占公司最近一期（2008年）经审计净资产的

    41.14%，上述担保无逾期担保的情形。公司没有为控股股东及公司持股50%以下的其他关联方、

    任何非法人单位或者个人提供担保。山东太阳纸业股份有限公司2009 年半年度报告

    28

    十、公司、股东及实际控制人承诺事项履行情况

    公司控股股东兖州市金太阳投资有限公司在公司上市时做出关于避免同业竞争的承诺

    和持股锁定 36 个月的承诺。 报告期内，承诺方均严格遵守上述承诺。

    十一、报告期内，公司、公司董事会及董事、监事会及监事、高级管理人员、 实际控制人没

    有发生受公安机关调查、司法纪检部门采取强制措施、被移送司法机关或追究刑事责任、中

    国证监会稽查、行政处罚、通报批评、证券市场禁入、认定为不适当人选及证券交易所公开

    谴责的情况。

    十二、关联交易

    1、采购货物

    本期数 上期数

    关联方名称

    金额（元）

    占公司全部同类交易的金额

    比例%

    金额（元）

    占公司全部同类交易的金额

    比例%

    兖州枫叶纸业有限公司 58,222.52 ＜0.01

    兖州高旭化工有限公司 6,032,885.85 0.27 6,953,172.86 0.24

    兖州东升精细化工有限

    公司

    15,789,120.91 0.70 13,639,421.21 0.48

    兖州明阳化工有限公司 19,228,787.44 0.67

    上海东升新材料有限公

    司

    31,524,921.26 1.39 24,939,576.19 0.87

    金瑞集团 1,398,815.84 0.06 29,235,639.47 10.16

    万国纸业太阳白卡纸有

    限公司

    199,380.51 0.01

    合计 54,745,743.86 2.42 355,254,200.21 12.43山东太阳纸业股份有限公司2009 年半年度报告

    29

    2、销售货物

    注：1）与美国金瑞集团公司发生的关联采购额1,398,815.84 元系公司控股子公司兖州

    中天纸业有限公司处理与金瑞集团公司2008 年签订的来料加工业务的剩余木浆。由于金瑞公

    司本年度未再有新的加工合同签订且也不便再返运退回，经双方充分协商，同意将剩余浆料

    由来料加工转为一般贸易进口由中天公司购买。

    2）与美国金瑞集团公司发生的关联销售额160,327.11 元系公司控股子公司兖州中

    天纸业有限公司处理与金瑞集团公司2008 年签订的来料加工业务的部分尾货所致。2008 年，

    美国金瑞集团公司与公司之间发生的日常关联交易额在公司披露的双方2008 年度日常关联

    交易额度以内。

    3）上述关联交易均签署了关联交易协议，履行了相关审批程序。

    十三、担保情况

    单位：（人民币）万元

    公司对外担保情况（不包括对子公司的担保）

    担保对象名称 发生日期（协议签署日） 担保金额担保类型 担保期 是否履行完

    毕

    是否为关联方担保（是或否）

    山东兖州合金钢股

    份有限公司 2008 年07 月03 日 1,500.00 信用 12个月 否 否

    山东兖州合金钢股

    份有限公司 2009 年03 月23 日 2,400.00 信用 12个月 否 否

    本期数 上期数

    关联方名称

    金额（元）

    占公司全部同类

    易的金额比例%

    金额（元）

    占公司全部同类交易的

    金额比例%

    兖州枫叶纸业有限公司 6,499,034.48 0.21

    兖州高旭化工有限公司 1,029,347.77 0.04 1,635,148.74 0.05

    兖州东升精细化工有限公司 8,861,579.70 0.34 4,287,805.84 0.14

    兖州明阳化工有限公司 1,728,391.69 0.06

    金瑞集团 160,327.11 0.01 92,519,076.19

    万国纸业太阳白卡纸有限公司 249,192,149.09 9.66 112,917,774.88 3.62

    山东国际纸业太阳纸板有限公司 74,703,756.67 2.90 602,544.11 0.02

    合计 333,947,160.34 12.95 220,189,775.93 7.06山东太阳纸业股份有限公司2009 年半年度报告

    30

    兖州翔宇化纤有限

    公司 2008 年11 月17 日 1,200.00 信用 12个月 否 否

    兖州市人民医院 2002 年10 月11 日 12.29 信用 84个月 否 否

    报告期内担保发生额合计 1,662.24

    报告期末担保余额合计（A） 5,112.29

    公司对子公司的担保情况

    报告期内对子公司担保发生额合计 46,700.00

    报告期末对子公司担保余额合计（B） 46,700.00

    公司担保总额（包括对子公司的担保）

    担保总额（A+B） 51,812.29

    担保总额占公司净资产的比例 19.47%

    其中：

    为股东、实际控制人及其关联方提供担保的

    金额（C）

    0.00

    直接或间接为资产负债率超过70%的被担保

    对象提供的债务担保金额（D）

    0.00

    担保总额超过净资产 50%部分的金额（E） 0.00

    上述三项担保金额合计（C+D+E） 0.00

    未到期担保可能承担连带清偿责任说明 无

    注：截止2009 年6 月30 日，公司及控股子公司累计提供的对外担保总额为人民币107,100

    万元，美元1.8 万元，其中公司为子公司提供担保总额为人民币46,700 万元，子公司之间担

    保总额为人民币55,300 万元，公司及子公司对外担保总额为人民币5,100 万元、美元1.8 万

    元。公司及控股子公司累计提供的对外担保总额占公司最近一期（2008 年）经审计净资产的

    41.14%，上述担保无逾期担保的情形。

    十四、报告期内重大合同及其履行情况

    报告期内公司除上述担保事项外未发生重大托管、承包、租赁其他公司资产或其他公司

    托管、承包、租赁公司资产事项；未发生委托他人进行现金资产管理事项；无其他重大合同。

    十五、其他事项

    1、公司2008 年10 月8 日召开的第三届董事会第二十二次会议和2008 年10 月27 日召

    开的2008 年第五次临时股东大会审议通过了《关于发行公司债券的议案》，公司拟发行不超

    过人民币5 亿元(含5 亿元)的公司债券。本期债券于2008 年11 月18 日报送中国证券监督管

    理委员会。2009 年8 月5 日，经中国证监会发行审核委员会2009 年第65 次发审委会议审核，

    发行申请未获通过。

    2、为支持公司的生产经营，公司控股股东兖州市金太阳商贸有限公司（现更名为兖州市

    金太阳投资有限公司）将位于兖州市银河路1 号，土地证编号为兖国用（2002）字第1923 号

    的部分土地（约61330 平方米）租赁给公司。 双方于2003 年3 月3 日签署了《土地租赁合

    同》，合同约定兖州市金太阳投资有限公司免收乙方土地租赁金。该合同有效期为50 年。截山东太阳纸业股份有限公司2009 年半年度报告

    31

    至2008 年9 月份公司一直将其作为临时原料存储货位，2008 年9 月，公司的淘汰蒸球制浆

    改造及1000 吨碱回收工程在上述地块实施。

    3、公司的分支机构山东太阳纸业股份有限公司兴隆分公司系1997 年1 月开始向兖州市

    兴隆庄镇人民政府（兖州市兴隆造纸厂的实际管理人）租赁原兖州市兴隆造纸厂部分资产而

    成立的。租赁资产为一条制浆生产线及二条抄纸生产线、污水处理系统一套、10 吨锅炉一台、

    办公室8 间、仓库15 间、机修车间2 间、五金库4 间、职工宿舍11 间等附属设施及厂区土

    地。初始租赁期限为5 年，自1997 年1 月1 日-2001 年12 月31 日，2001 年12 月26 日双方

    签署协议将租赁期延长至2011 年12 月1 日。租赁费为每年1000 万元，以山东太阳纸业股份

    有限公司兴隆分公司每年实际缴纳的各项税金备抵，缴纳税金不足1000 万元的部分以现金补

    足。山东太阳纸业股份有限公司2009 年半年度报告

    32

    第七节 财务会计报告

    本报告期财务报告未经审计。财务报表及附注附后。山东太阳纸业股份有限公司2009 年半年度报告

    33

    山 东 太 阳 纸 业 股 份 有 限 公 司

    SHAN DONG SUN PAPER INDUSTRY JOINT STOCK CO., LTD.

    2009年半年度公司财务报告

    (未经审计)山东太阳纸业股份有限公司2009 年半年度报告

    34

    一、会计报表

    资产股债表

    编制单位：山东太阳纸业股份有限公司 2009 年06 月30 日 单位：（人民币）元

    期末余额 年初余额 项目

    合并 母公司 合并 母公司

    流动资产：

    货币资金 786,632,129.58 228,927,597.43 839,434,964.18 351,649,795.65

    结算备付金

    拆出资金

    交易性金融资产

    应收票据 527,578,198.49 53,425,473.68 565,469,027.36 62,614,434.57

    应收账款 252,192,650.95 44,518,005.67 320,402,295.13 53,957,609.28

    预付款项 356,578,508.65 50,969,170.01 433,485,088.13 126,516,889.84

    应收保费

    应收分保账款

    应收分保合同准备金

    应收利息

    应收股利

    其他应收款 26,074,846.21 190,581,767.48 27,617,633.54 239,128,618.94

    买入返售金融资产

    存货 582,182,828.14 136,177,324.16 824,556,769.64 122,891,007.21

    一年内到期的非流动资

    产

    其他流动资产 500,000.00 500,000.00

    流动资产合计 2,531,239,162.02 704,599,338.43 3,011,465,777.98 957,258,355.49

    非流动资产：

    发放贷款及垫款

    可供出售金融资产

    持有至到期投资

    长期应收款

    长期股权投资 717,371,942.35 2,043,299,289.68 693,078,939.04 1,859,661,500.62

    投资性房地产

    固定资产 3,756,763,240.74 1,119,278,375.53 3,765,410,271.57 1,181,351,998.62

    在建工程 1,142,324,848.09 581,477,697.90 466,506,562.45 266,251,990.25

    工程物资

    固定资产清理

    生产性生物资产

    油气资产

    无形资产 286,786,472.30 128,172,189.57 289,907,495.89 129,580,187.07

    开发支出

    商誉山东太阳纸业股份有限公司2009 年半年度报告

    35

    长期待摊费用 201,830.31 49,965.01 262,063.35 91,602.31

    递延所得税资产 23,695,268.72 17,338,908.10 32,837,056.98 21,159,156.55

    其他非流动资产

    非流动资产合计 5,927,143,602.51 3,889,616,425.79 5,248,002,389.28 3,458,096,435.42

    资产总计 8,458,382,764.53 4,594,215,764.22 8,259,468,167.26 4,415,354,790.91

    流动负债：

    短期借款 2,548,669,513.60 1,048,000,000.00 2,276,779,836.78 805,000,000.00

    向中央银行借款

    吸收存款及同业存放

    拆入资金

    交易性金融负债

    应付票据 553,000,000.00 240,000,000.00 1,148,000,000.00 580,000,000.00

    应付账款 456,739,686.49 149,581,077.23 491,775,275.24 179,756,845.67

    预收款项 217,284,973.45 29,472,296.16 136,566,012.87 21,851,402.26

    卖出回购金融资产款

    应付手续费及佣金

    应付职工薪酬 52,134,493.47 7,157,621.34 58,005,980.72 7,507,686.71

    应交税费 -9,006,805.78 -11,284,065.81 -57,608,555.38 4,643,727.75

    应付利息

    应付股利

    其他应付款 59,716,547.77 383,083,668.88 67,680,912.72 184,328,402.99

    应付分保账款

    保险合同准备金

    代理买卖证券款

    代理承销证券款

    一年内到期的非流动负

    债 130,000,000.00 30,000,000.00 155,000,000.00

    其他流动负债

    流动负债合计 4,008,538,409.00 1,876,010,597.80 4,276,199,462.95 1,783,088,065.38

    非流动负债：

    长期借款 1,208,000,000.00 250,000,000.00 808,000,000.00 280,000,000.00

    应付债券

    长期应付款

    专项应付款

    预计负债 12,043,390.71 12,043,390.71

    递延所得税负债

    其他非流动负债 17,278,333.35 712,500.00 18,955,833.33 1,425,000.00

    非流动负债合计 1,225,278,333.35 250,712,500.00 838,999,224.04 293,468,390.71

    负债合计 5,233,816,742.35 2,126,723,097.80 5,115,198,686.99 2,076,556,456.09

    所有者权益（或股东权益）：

    实收资本（或股本） 502,405,197.00 502,405,197.00 502,405,197.00 502,405,197.00

    资本公积 1,063,964,037.43 995,673,096.73 1,057,698,687.43 989,407,746.73

    减：库存股

    专项储备

    盈余公积 212,356,522.60 212,356,522.60 212,356,522.60 212,356,522.60

    一般风险准备

    未分配利润 882,782,833.28 757,057,850.09 831,390,742.45 634,628,868.49

    外币报表折算差额 -48,145.00

    归属于母公司所有者权益2,661,460,445.31 2,467,492,666.42 2,603,851,149.48 2,338,798,334.82山东太阳纸业股份有限公司2009 年半年度报告

    36

    合计

    少数股东权益 563,105,576.87 540,418,330.79

    所有者权益合计 3,224,566,022.18 2,467,492,666.42 3,144,269,480.27 2,338,798,334.82

    负债和所有者权益总计 8,458,382,764.53 4,594,215,764.22 8,259,468,167.26 4,415,354,790.91

    利润表

    编制单位：山东太阳纸业股份有限公司 2009 年1-6 月 单位：（人民币）元

    本期金额 上期金额 项目

    合并 母公司 合并 母公司

    一、营业总收入 2,699,047,687.96 946,440,095.32 3,119,931,562.83 925,324,407.69

    其中：营业收入 2,699,047,687.96 946,440,095.32 3,119,931,562.83 925,324,407.69

    利息收入

    已赚保费

    手续费及佣金收入

    二、营业总成本 2,529,979,992.22 864,686,541.10 2,855,462,349.77 892,475,305.19

    其中：营业成本 2,252,703,738.93 798,702,635.63 2,535,411,101.84 813,733,068.44

    利息支出

    手续费及佣金支出

    退保金

    赔付支出净额

    提取保险合同准备

    金净额

    保单红利支出

    分保费用

    营业税金及附加 2,710,618.53 2,659,056.20 4,895,994.88 4,461,790.97

    销售费用 113,867,737.66 12,592,669.38 102,779,015.61 8,663,353.52

    管理费用 71,919,966.24 31,349,191.51 61,519,585.47 23,183,810.09

    财务费用 85,138,355.48 18,025,222.99 131,200,350.42 39,221,619.62

    资产减值损失 3,639,575.38 1,357,765.39 19,656,301.55 3,211,662.55

    加：公允价值变动收益

    （损失以“-”号填列）

    投资收益（损失以“-”

    号填列） 27,278,525.09 160,624,065.06 42,510,778.72 143,096,411.62

    其中：对联营企业

    和合营企业的投资收益 27,278,525.09 24,293,003.31 42,510,778.72 42,510,778.72

    汇兑收益（损失以“-”

    号填列）

    三、营业利润（亏损以“-”

    号填列） 196,346,220.83 242,377,619.28 306,979,991.78 175,945,514.12

    加：营业外收入 7,958,603.63 4,922,650.27 5,903,405.98 2,503,933.55

    减：营业外支出 -4,665,001.40 -5,072,502.00 9,108,844.61 400,367.99

    其中：非流动资产处置

    损失 436,776.62 265,055.45 6,708,426.62

    四、利润总额（亏损总额以

    “-”号填列） 208,969,825.86 252,372,771.55 303,774,553.15 178,049,079.68

    减：所得税费用 34,409,449.55 29,462,750.55 18,796,589.62 6,385,208.19

    五、净利润（净亏损以“-”

    号填列） 174,560,376.31 222,910,021.00 284,977,963.53 171,663,871.49山东太阳纸业股份有限公司2009 年半年度报告

    37

    归属于母公司所有者

    的净利润 151,873,130.23 222,910,021.00 224,845,167.46 171,663,871.49

    少数股东损益 22,687,246.08 60,132,796.07

    六、每股收益：

    （一）基本每股收益 0.30 0.45

    （二）稀释每股收益 0.30 0.45

    现金流量表

    编制单位：山东太阳纸业股份有限公司 2009 年1-6 月 单位：（人民币）元

    本期金额 上期金额 项目

    合并 母公司 合并 母公司

    一、经营活动产生的现金流

    量：

    销售商品、提供劳务收

    到的现金 3,535,261,235.88 1,179,220,252.51 3,833,252,363.32 1,214,082,104.94

    客户存款和同业存放

    款项净增加额

    向中央银行借款净增

    加额

    向其他金融机构拆入

    资金净增加额

    收到原保险合同保费

    取得的现金

    收到再保险业务现金

    净额

    保户储金及投资款净

    增加额

    处置交易性金融资产

    净增加额

    收取利息、手续费及佣

    金的现金

    拆入资金净增加额

    回购业务资金净增加

    额

    收到的税费返还

    收到其他与经营活动

    有关的现金 16,068,979.72 8,639,927.01 8,020,592.10 4,166,572.38

    经营活动现金流入

    小计 3,551,330,215.60 1,187,860,179.52 3,841,272,955.42 1,218,248,677.32

    购买商品、接受劳务支

    付的现金 2,922,967,149.81 949,058,056.87 3,091,319,232.67 731,774,549.02

    客户贷款及垫款净增

    加额

    存放中央银行和同业

    款项净增加额

    支付原保险合同赔付

    款项的现金

    支付利息、手续费及佣山东太阳纸业股份有限公司2009 年半年度报告

    38

    金的现金

    支付保单红利的现金

    支付给职工以及为职

    工支付的现金 115,990,302.88 44,000,841.85 115,227,536.15 47,477,539.62

    支付的各项税费 126,437,817.76 63,455,299.53 164,486,232.67 60,363,512.09

    支付其他与经营活动

    有关的现金 46,848,536.12 14,652,484.63 33,235,937.29 11,007,537.68

    经营活动现金流出

    小计 3,212,243,806.57 1,071,166,682.88 3,404,268,938.78 850,623,138.41

    经营活动产生的

    现金流量净额 339,086,409.03 116,693,496.64 437,004,016.64 367,625,538.91

    二、投资活动产生的现金流

    量：

    收回投资收到的现金

    取得投资收益收到的

    现金 500,000.00 136,831,061.75 100,585,632.90

    处置固定资产、无形资

    产和其他长期资产收回的

    现金净额

    1,620,000.00 260,000.00 55,000.00 55,000.00

    处置子公司及其他营

    业单位收到的现金净额

    收到其他与投资活动

    有关的现金

    投资活动现金流入

    小计 2,120,000.00 137,091,061.75 55,000.00 100,640,632.90

    购建固定资产、无形资

    产和其他长期资产支付的

    现金

    832,225,326.98 337,225,931.73 161,884,193.53 117,538,846.32

    投资支付的现金 159,344,785.75 3,303,704.00 25,994,925.00

    质押贷款净增加额

    取得子公司及其他营

    业单位支付的现金净额

    支付其他与投资活动

    有关的现金

    投资活动现金流出

    小计 832,225,326.98 496,570,717.48 165,187,897.53 143,533,771.32

    投资活动产生的

    现金流量净额 -830,105,326.98 -359,479,655.73 -165,132,897.53 -42,893,138.42

    三、筹资活动产生的现金

    流量：

    吸收投资收到的现金 45,443,687.25 8,664,975.00

    其中：子公司吸收少数

    股东投资收到的现金 45,443,687.25

    取得借款收到的现金 2,455,444,676.18 512,000,000.00 1,934,008,836.92 597,000,000.00

    发行债券收到的现金

    收到其他与筹资活动

    有关的现金 159,171,664.87 78,000,000.00

    筹资活动现金流入

    小计 2,660,060,028.30 590,000,000.00 1,942,673,811.92 597,000,000.00山东太阳纸业股份有限公司2009 年半年度报告

    39

    偿还债务支付的现金 1,808,283,046.02 269,000,000.00 1,784,444,336.87 747,000,000.00

    分配股利、利润或偿付

    利息支付的现金 250,128,511.67 123,033,993.11 215,269,282.87 77,680,228.54

    其中：子公司支付给少

    数股东的股利、利润 78,085,903.05 57,760,741.45

    支付其他与筹资活动

    有关的现金 4,260,722.39 -97,953.98 6,802,182.62 165,115.41

    筹资活动现金流出

    小计 2,062,672,280.08 391,936,039.13 2,006,515,802.36 824,845,343.95

    筹资活动产生的

    现金流量净额 597,387,748.22 198,063,960.87 -63,841,990.44 -227,845,343.95

    四、汇率变动对现金及现金

    等价物的影响

    五、现金及现金等价物净增

    加额 106,368,830.27 -44,722,198.22 208,029,128.67 96,887,056.54

    加：期初现金及现金等

    价物余额 581,549,790.66 243,649,795.65 254,993,215.56 85,761,578.45

    六、期末现金及现金等价物

    余额 687,918,620.93 198,927,597.43 463,022,344.23 182,648,634.99山东太阳纸业股份有限公司2009 年半年度报告

    40

    合并所有者权益变动表

    编制单位：山东太阳纸业股份有限公司 2009 半年度 单位：（人民币）元

    本期金额 上年金额

    归属于母公司所有者权益 归属于母公司所有者权益

    项目

    实收资本

    （或股本）

    资本公积

    减：库

    存股

    专项

    储备

    盈余公积

    一般

    风险

    准备

    未分配利润其他

    少数股东权

    益

    所有者权

    益合计

    实收资本

    （或股

    本）

    资本公

    积

    减：库

    存股

    专项

    储备

    盈余公

    积

    一般风

    险准备

    未分配

    利润

    其

    他

    少数股

    东权益

    所有者

    权益合

    计

    一、上年年末余额

    502,405,197

    .00

    1,057,698,

    687.43

    212,356,522

    .60

    831,390,742

    .45

    540,418,330

    .79

    3,144,269,

    480.27

    358,860,8

    55.60

    1,197,0

    66,228.

    83

    183,69

    9,502.8

    9

    668,43

    3,128.1

    7

    567,02

    5,874.9

    1

    2,975,0

    85,590.

    40

    加：会计政策变更

    前期差错更正

    其他

    28,500,

    000.00

    -1,576,

    813.31

    26,923,

    186.69

    二、本年年初余额

    502,405,197

    .00

    1,057,698,

    687.43

    212,356,522

    .60

    831,390,742

    .45

    540,418,330

    .79

    3,144,269,

    480.27

    358,860,8

    55.60

    1,225,5

    66,228.

    83

    183,69

    9,502.8

    9

    666,85

    6,314.8

    6

    567,02

    5,874.9

    1

    3,002,0

    08,777.

    09

    三、本年增减变动金额（减

    少以“-”号填列）

    6,265,350.

    00

    51,392,090.

    83

    -48,145.

    00

    22,687,246.

    08

    80,296,54

    1.91

    143,544,3

    41.40

    -167,86

    7,541.4

    0

    28,657,

    019.71

    164,53

    4,427.5

    9

    -26,607

    ,544.12

    142,26

    0,703.1

    8

    （一）净利润

    151,873,130

    .23

    22,687,246.

    08

    174,560,3

    76.31

    229,07

    7,532.8

    0

    30,337,

    904.30

    259,41

    5,437.1

    0

    （二）直接计入所有者权

    益的利得和损失

    6,265,350.

    00

    -48,145.

    00

    6,217,205.

    00

    -24,323

    ,200.00

    -380,12

    6.86

    -24,703

    ,326.86山东太阳纸业股份有限公司2009 年半年度报告

    41

    1．可供出售金融资产

    公允价值变动净额

    2．权益法下被投资单

    位其他所有者权益变动的

    影响

    3．与计入所有者权益

    项目相关的所得税影响

    4．其他

    6,265,350.

    00

    -48,145.

    00

    6,217,205.

    00

    -24,323

    ,200.00

    -380,12

    6.86

    -24,703

    ,326.86

    上述（一）和（二）小计

    6,265,350.

    00

    151,873,130

    .23

    -48,145.

    00

    22,687,246.

    08

    180,777,5

    81.31

    -24,323

    ,200.00

    229,07

    7,532.8

    0

    29,957,

    777.44

    234,71

    2,110.2

    4

    （三）所有者投入和减少

    资本

    45,443,687.

    25

    45,443,68

    7.25

    27,551,

    953.62

    27,551,

    953.62

    1．所有者投入资本

    45,443,687.

    25

    45,443,68

    7.25

    27,551,

    953.62

    27,551,

    953.62

    2．股份支付计入所有

    者权益的金额

    3．其他

    （四）利润分配

    -100,481,03

    9.40

    -45,443,687.

    25

    -145,924,7

    26.65

    28,657,

    019.71

    -64,543

    ,105.21

    -84,117

    ,275.18

    -120,00

    3,360.6

    8

    1．提取盈余公积

    28,657,

    019.71

    -28,657

    ,019.71

    2．提取一般风险准备

    3．对所有者（或股东）

    的分配

    -100,481,03

    9.40

    -45,443,687.

    25

    -145,924,7

    26.65

    -35,886

    ,085.50

    -81,531

    ,406.80

    -117,41

    7,492.3山东太阳纸业股份有限公司2009 年半年度报告

    42

    0

    4．其他

    -2,585,

    868.38

    -2,585,

    868.38

    （五）所有者权益内部结

    转

    143,544,3

    41.40

    -143,54

    4,341.4

    0

    1．资本公积转增资本

    （或股本）

    143,544,3

    41.40

    -143,54

    4,341.4

    0

    2．盈余公积转增资本

    （或股本）

    3．盈余公积弥补亏损

    4．其他

    四、本期期末余额

    502,405,197

    .00

    1,063,964,

    037.43

    212,356,522

    .60

    882,782,833

    .28

    -48,145.

    00

    563,105,576

    .87

    3,224,566,

    022.18

    502,405,1

    97.00

    1,057,6

    98,687.

    43

    212,35

    6,522.6

    0

    831,39

    0,742.4

    5

    540,41

    8,330.7

    9

    3,144,2

    69,480.

    27

    母公司所有者权益变动表

    编制单位：山东太阳纸业股份有限公司 2009 半年度 单位：（人民币）元

    本期金额 上年金额

    项目 实收资本（或股

    本）

    资本公积 减：库存股专项储备

    盈余公

    积

    未分配利

    润

    所有者权

    益合计

    实收资本

    （或股本）

    资本公积减：库存股专项储备盈余公积

    未分配利

    润

    所有者权

    益合计

    一、上年年末余额 502,405,197.00 989,407,746.73

    212,35

    6,522.6

    0

    634,628,86

    8.49

    2,338,798,3

    34.82

    358,860,85

    5.60

    1,128,885,

    337.46

    183,699,50

    2.89

    412,601,77

    6.59

    2,084,047,4

    72.54

    加：会计政策变更山东太阳纸业股份有限公司2009 年半年度报告

    43

    前期差错更正

    其他

    二、本年年初余额 502,405,197.00 989,407,746.73

    212,35

    6,522.6

    0

    634,628,86

    8.49

    2,338,798,3

    34.82

    358,860,85

    5.60

    1,128,885,

    337.46

    183,699,50

    2.89

    412,601,77

    6.59

    2,084,047,4

    72.54

    三、本年增减变动金额（减

    少以“-”号填列）

    6,265,350.00

    122,428,98

    1.60

    128,694,33

    1.60

    143,544,34

    1.40

    -139,477,5

    90.73

    28,657,019

    .71

    222,027,09

    1.90

    254,750,86

    2.28

    （一）净利润

    222,910,02

    1.00

    222,910,02

    1.00

    286,570,19

    7.11

    286,570,19

    7.11

    （二）直接计入所有者权

    益的利得和损失

    6,265,350.00

    6,265,350.0

    0

    4,066,750.

    67

    4,066,750.6

    7

    1．可供出售金融资产

    公允价值变动净额

    2．权益法下被投资单

    位其他所有者权益变动的

    影响

    3．与计入所有者权益

    项目相关的所得税影响

    4．其他 6,265,350.00

    6,265,350.0

    0

    4,066,750.

    67

    4,066,750.6

    7

    上述（一）和（二）小计 6,265,350.00

    222,910,02

    1.00

    229,175,37

    1.00

    4,066,750.

    67

    286,570,19

    7.11

    290,636,94

    7.78

    （三）所有者投入和减少

    资本

    1．所有者投入资本

    2．股份支付计入所有

    者权益的金额山东太阳纸业股份有限公司2009 年半年度报告

    44

    3．其他

    （四）利润分配

    -100,481,0

    39.40

    -100,481,03

    9.40

    28,657,019

    .71

    -64,543,10

    5.21

    -35,886,085

    .50

    1．提取盈余公积

    28,657,019

    .71

    -28,657,01

    9.71

    2．对所有者（或股东）

    的分配

    -100,481,0

    39.40

    -100,481,03

    9.40

    -35,886,08

    5.50

    -35,886,085

    .50

    3．其他

    （五）所有者权益内部结

    转

    143,544,34

    1.40

    -143,544,3

    41.40

    1．资本公积转增资本

    （或股本）

    143,544,34

    1.40

    -143,544,3

    41.40

    2．盈余公积转增资本

    （或股本）

    3．盈余公积弥补亏损

    4．其他

    四、本期期末余额 502,405,197.00 995,673,096.73

    212,35

    6,522.6

    0

    757,057,85

    0.09

    2,467,492,6

    66.42

    502,405,19

    7.00

    989,407,74

    6.73

    212,356,52

    2.60

    634,628,86

    8.49

    2,338,798,3

    34.82山东太阳纸业股份有限公司2009 年半年度报告

    45

    二、财务报表附注

    山东太阳纸业股份有限公司

    财务报表附注

    2009 年1-6 月

    （除特别说明外，金额单位为人民币元）

    一、 公司基本情况

    山东太阳纸业股份有限公司（以下简称“公司”）系于2000 年3 月28 日，经山东省体改

    委鲁体改函字(2000)第13 号文批准，由山东太阳纸业集团有限公司整体变更成立。公司于

    2000 年4 月26 日获得山东省工商局颁发的3700002800616 号企业法人营业执照。股本为

    201,046,812.00 元。发起人股东为兖州市金太阳商贸有限公司（后更名为兖州市金太阳投资

    有限公司）、 兖州市新兖镇集体资产经营管理有限公司（后更名为兖州市东方投资有限公司）、

    兖州市旭东浆纸销售有限公司、兖州市天阳再生资源回收有限公司、兖州市阳光纸制品有限

    公司，分别占总股本的92.70%、3.80%、2.30%、0.60%、0.60%。

    2006 年11 月6 日经中国证券监督管理委员会证监发行字[2006]96 号文《关于核准山东

    太阳纸业股份有限公司首次公开发行股票的通知》核准，公司向社会首次公开发行人民币普

    通股股票7500 万股，并于2006 年11 月16 日在深圳证券交易所中小企业板挂牌上市交易，

    发行后股本总额变更为276,046,812.00 元。2007 年5 月22 日经公司股东大会决议向全体股

    东每10 股送1 股红股，以资本公积每10 股转增股本2 股；2008 年5 月26 日经公司股东大

    会决议，以资本公积每10 股转增股本4 股，分红及转增后公司总股本增至502,405,197.00

    元。

    本公司属造纸业。公司经营范围：机制纸、纸板制造；纸制品制造、加工；麦草及造纸

    用农产品的收购；建筑材料、五金交电、化工产品（不含化学危险品）销售；货物进出口；

    热电的生产（不含电力供应，国家法律法规禁止的项目除外，需经许可经营的，须凭许可证、

    资质证生产经营）。本公司下设兴隆、鱼台两个分公司。

    本公司财务报表于2009 年8 月23 日已经公司董事会批准报出。

    二、 遵循企业会计准则的声明

    本公司编制的财务报表符合中华人民共和国财政部颁布的《企业会计准则-基本准则》及

    其他各项会计准则的要求，真实、完整地反映了公司财务状况、经营成果和现金流量等有关

    信息。

    三、 财务报表的编制基础山东太阳纸业股份有限公司2009 年半年度报告

    46

    本公司财务报表以持续经营假设为基础，根据实际发生的交易和事项，按照中华人民共

    和国财政部颁布的《企业会计准则-基本准则》和其他各项会计准则的规定进行确认和计量，

    在此基础上编制财务报表。

    四、 公司采用的主要会计政策、会计估计和前期差错

    1、会计期间

    会计年度为公历1 月1 日起至12 月31 日止。

    2、记账本位币

    本公司以人民币为记账本位币。

    3、记账基础及会计计量属性

    本公司会计核算以权责发生制为记账基础，一般采用历史成本作为计量属性，当所确定

    的会计要素金额符合企业会计准则的要求、能够取得并可靠计量时，可采用重置成本、可变

    现净值、现值、公允价值计量。

    4、现金等价物的确定标准

    本公司现金等价物指公司持有的期限短（一般指从购买日起，三个月内到期）、流动性强、

    易于转换为已知金额现金、价值变动风险很小的投资。

    5、外币业务核算方法

    本公司发生的外币交易在初始确认时，按交易日的即期汇率（通常指中国人民银行公布

    的当日外汇牌价的中间价，下同）折算为记账本位币金额。

    在资产负债表日，对于外币货币性项目采用资产负债表日即期汇率折算，由此产生的汇

    兑差额，除了按照《企业会计准则第17 号-借款费用》的规定，与购建或生产符合资本化条

    件的资产相关的外币借款产生的汇兑差额予以资本化外，均计入当期损益。以历史成本计量

    的外币非货币性项目，仍采用交易发生日的即期汇率折算，不改变其记账本位币金额。以公

    允价值计量的外币非货币性项目，采用公允价值确定日的即期汇率折算，由此产生的汇兑差

    额计入当期损益或资本公积。

    6、金融资产、金融负债

    （1）金融资产和金融负债的分类

    本公司结合自身业务特点和风险管理要求，将取得的金融资产或承担的金融负债在初始

    确认时分为以下几类：①以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产或金融负债；②

    持有至到期投资；③贷款和应收款项；④可供出售金融资产；⑤其他金融负债。

    （2）金融资产和金融负债的确认依据和计量方法

    本公司成为金融工具合同的一方时，即确认一项金融资产或金融负债。对金融资产或金山东太阳纸业股份有限公司2009 年半年度报告

    47

    融负债初始确认按照公允价值计量。

    本公司初始确认金融资产或金融负债，按照公允价值计量。对于以公允价值计量且其变

    动计入当期损益的金融资产或金融负债，相关交易费用直接计入当期损益；对于其他类别的

    金融资产或金融负债，相关交易费用计入初始确认金额。

    金融资产和金融负债的后续计量方法主要包括：

    ①以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产和金融负债，按照公允价值进行后

    续计量，所有已实现和未实现的损益均计入当期损益。

    ②持有至到期投资和应收款项，采用实际利率法，按摊余成本计量。其终止确认、发生

    减值或摊销产生的利得或损失，均计入当期损益。

    ③可供出售金融资产按照公允价值进行后续计量，公允价值变动形成的利得或损失，除

    减值损失和外币货币性金融资产形成的汇兑损益外，直接计入所有者权益，在该金融资产终

    止确认时转出，计入当期损益。

    ④在活跃市场中没有报价且其公允价值不能可靠计量的权益工具投资，以及与该权益工

    具挂钩并须通过交付该权益工具结算的衍生金融资产，按照成本计量。

    ⑤其他金融负债按摊余成本进行后续计量。但是下列情况除外：

    A.与在活跃市场中没有报价，公允价值不能可靠计量的权益工具挂钩并须通过交付该权

    益工具结算的衍生金融负债，按照成本计量。

    B.不属于指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债的财务担保合同，或

    没有指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益并将以低于市场利率贷款的贷款承诺，在

    初始确认后按照下列两项金额之中的较高者进行后续计量：

    a.《企业会计准则第13 号-或有事项》确定的金额；

    b.初始确认金额扣除按照《企业会计准则第14 号-收入》的原则确定的累计摊销额后的

    余额。

    （3）金融资产和金融负债的公允价值确定方法

    存在活跃市场的金融资产或金融负债，通常以活跃市场中的报价确定公允价值。

    金融资产或金融负债不存在活跃市场的，公司采用估值技术确定其公允价值。

    （4）金融资产转移的确认和计量

    本公司对于已将金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬转移给了转入方的，终止确认

    该金融资产；保留了金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬的，继续确认所转移的金融资

    产，并将收到的对价确认为一项金融负债。本公司既没有转移也没有保留与金融资产所有权

    有关的所有风险和报酬的，分别下列情况处理：山东太阳纸业股份有限公司2009 年半年度报告

    48

    ①放弃了对该金融资产控制的，终止确认该金融资产；

    ②未放弃对该金融资产控制的，按照继续涉入所转移金融资产的程度确认有关金融资产，

    并相应确认有关负债。

    金融资产整体转移满足终止确认条件的，将下列两项金额的差额计入当期损益：

    ①所转移金融资产的账面价值；②因转移而收到的对价，与原直接计入所有者权益的公

    允价值变动累计额之和。

    金融资产部分转移满足终止确认条件的，将所转移金融资产整体的账面价值，在终止确

    认部分和未终止确认部分之间，按照各自的相对公允价值进行分摊，并将下列两项金额的差

    额计入当期损益：①终止确认部分的账面价值；②终止确认部分的对价，与原直接计入所有

    者权益的公允价值变动累计额中对应终止确认部分的金额之和。

    （5）金融资产减值测试方法和减值准备计提方法

    ①金融资产计提减值的范围及减值的客观证据

    本公司在资产负债表日对以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产以外的金融

    资产的账面价值进行检查，有客观证据表明该金融资产发生减值的，计提减值准备。表明金

    融资产发生减值的客观证据，是指金融资产初始确认后实际发生的、对该金融资产的预计

    未来现金流量有影响，且企业能够对该影响进行可靠计量的事项。

    ②金融资产减值测试方法及减值准备计提方法

    A.以摊余成本计量的金融资产

    如果有客观证据表明该金融资产发生减值，则将该金融资产的账面价值减记至预计未

    来现金流量(不包括尚未发生的未来信用损失)现值，减记金额计入当期损益。预计未来现

    金流量现值，按照该金融资产原实际利率折现确定，并考虑相关担保物的价值。

    对单项金额重大的金融资产单独进行减值测试，如有客观证据表明其已发生减值，确

    认减值损失，计入当期损益。对单项金额不重大的金融资产，包括在具有类似信用风险特

    征的金融资产组合中进行减值测试或单独进行减值测试。单独测试未发生减值的金融资产

    （包括单项金额重大和不重大的金融资产），包括在具有类似信用风险特征的金融资产组

    合中再进行减值测试。已单项确认减值损失的金融资产，不包括在具有类似信用风险特征

    的金融资产组合中进行减值测试,对以摊余成本计量的金融资产确认减值损失后，如有客观

    证据表明该金融资产价值已恢复，且客观上与确认该损失后发生的事项有关，原确认的减

    值损失予以转回，计入当期损益。但是，该转回后的账面价值不超过假定不计提减值准备

    情况下该金融资产在转回日的摊余成本。应收款项减值测试及计提方法见“附注四 、7、应

    收款项”。山东太阳纸业股份有限公司2009 年半年度报告

    49

    B.以成本计量的金融资产

    如果有客观证据表明该金融资产发生减值，将该金融资产的账面价值，与按照类似金

    融资产当时市场收益率对未来现金流量折现确定的现值之间的差额，确认为减值损失，

    计入当期损益。发生的减值损失一经确认，不再转回。

    按照《企业会计准则第2号—长期股权投资》规定的以成本法核算的、在活跃市场中没有

    报价、公允价值不能可靠计量的长期股权投资，其减值也按照上述原则处理。

    C.可供出售金融资产

    如果有客观证据表明该金融资产发生减值，原直接计入资本公积的因公允价值下降形成

    的累计损失，予以转出，计入当期损益。该转出的累计损失，为可供出售金融资产的初始

    取得成本扣除已收回本金和已摊销金额、当前公允价值和原已计入损益的减值损失后的余

    额。

    D.对于已确认减值损失的可供出售债务工具，在随后的会计期间公允价值已上升且客

    观上与确认原减值损失确认后发生的事项有关的，原确认的减值损失予以转回，计入当期

    损益。可供出售权益工具投资发生的减值损失，不通过损益转回。

    7、应收款项

    （1）坏账准备的确认标准

    本公司在资产负债表日对应收款项账面价值进行检查，对存在下列客观证据表明应收款

    项发生减值的，计提减值准备：①债务人发生严重的财务困难；②债务人违反合同条款（如

    偿付利息或本金发生违约或逾期等）； ③债务人很可能倒闭或进行其他财务重组； ④其他表

    明应收款项发生减值的客观依据 。

    （2）坏账准备的计提方法

    在资产负债表日，本公司对单项金额重大（500 万元以上）的应收款项，单独进行减值

    测试,有客观证据表明其发生了减值的,根据其未来现金流量现值低于其账面价值的差额,确

    认减值损失,计提坏账准备。短期应收款项的预计未来现金流量与其现值相差很小的，在确定

    相关减值损失时，不对其预计未来现金流量进行折现。对单项金额不重大的应收款项及经单

    独测试后未发生减值的应收款项,按账龄划分为若干组合,根据应收款项组合余额的一定比例

    计算确定减值损失,计提坏账准备。坏账准备计提比例一般为：

    账 龄计提比例

    1年以内(含1年,下同) 5%

    1-2年10%

    2-3年20%

    3年以上60%山东太阳纸业股份有限公司2009 年半年度报告

    50

    在对母公司按账龄分析法计提坏账准备时，对应收控股子公司的款项不提取坏账准备。

    如有客观证据表明该应收款项价值已恢复，且客观上与确认该损失后发生的事项有

    关，原确认的减值损失予以转回，计入当期损益。但是，该转回后的账面价值不超过假定

    不计提减值准备情况下该应收款项在转回日的摊余成本。

    8、存货

    （1）存货分类

    本公司存货主要包括原材料、自制半成品、产成品、消耗性生物资产。

    （2）存货取得和发出的计价方法

    存货在取得时按实际成本计价，存货成本包括采购成本、加工成本和其他成本。原材料以计划成本核

    算，对原材料的计划成本和实际成本之间的差异，通过成本差异科目核算，并按期结转发出存货应负担的

    成本差异，将计划成本调整为实际成本，其他存货领用和发出时按加权平均法计价。

    （3）低值易耗品和包装物的摊销方法

    低值易耗品、包装物于领用时按一次摊销法摊销。

    （4）存货的盘存制度为永续盘存制。

    （5）存货跌价准备的确认标准及计提方法

    在资产负债表日，本公司存货按照成本与可变现净值孰低计量。

    可变现净值为存货的预计售价减去至完工时估计将要发生的成本、估计的销售费用及相

    关税费后的金额。其中：①产成品和用于出售的材料等直接用于出售的存货，在正常生产经

    营过程中，其可变现净值为该存货估计售价减去估计的销售费用以及相关税费后的金额；②

    需要经过加工的材料存货，在正常生产经营过程中，其可变现净值为所生产的产成品估计售

    价减去至完工时估计将要发生的成本、估计的销售费用以及相关税费后的金额；③为执行销

    售合同或劳务合同而持有的存货，可变现净值以合同价格为基础计算。公司持有的存货数量

    多于销售合同订购数量的，超过部分的存货的可变现净值以一般销售价格为基础计算。

    本公司按照存货类别及单个存货项目相结合的方法计提存货跌价准备。

    在资产负债表日，如果存货成本高于其可变现净值的，计提存货跌价准备，并计入当期

    损益。如果以前减记存货价值的影响因素已经消失的，减记的金额予以恢复，并在原已计提

    的存货跌价准备金额内转回，转回的金额计入当期损益。

    9、长期股权投资

    （1）长期股权投资的初始计量

    本公司通过同一控制下的企业合并取得的长期股权投资按照取得的被合并方所有者权益山东太阳纸业股份有限公司2009 年半年度报告

    51

    账面价值的份额做为初始投资成本；通过非同一控制下的企业合并取得的长期股权投资按照

    确定的合并成本进行初始计量。其他方式取得的长期股权投资，区分不同的取得方式以实际

    支付的现金、发行权益性证券的公允价值、投资合同或协议约定的价值等确定初始投资成本。

    初始投资成本包括与取得长期股权投资直接相关的费用、税金及其他必要支出。

    本公司通过同一控制下的企业合并取得的长期股权投资，以合并日取得被合并方所有者

    权益账面价值的份额作为长期股权投资的初始投资成本。长期股权投资初始投资成本与支付

    的合并对价的账面价值(或发行股份面值总额)的差额，调整资本公积，资本公积不足冲减的，

    调整留存收益。合并方为进行企业合并发生的各项直接费用，于发生时计入当期损益，为企

    业合并发行的债券或承担其他债务支付的手续费、佣金等，计入所发行债券及其他债务的初

    始计量金额，企业合并中发行权益性证券发生的手续费、佣金等费用，抵减权益性证券溢价

    收入，溢价收入不足冲减的，冲减留存收益。

    本公司通过非同一控制下的企业合并取得的长期股权投资，以购买日确定的合并成本作

    为长期股权投资的初始投资成本，合并成本为购买日本公司为取得对被购买方的控制权而付

    出的资产、发生或承担的负债以及发行的权益性证券的公允价值，以及为企业合并而发生的

    各项直接相关费用。通过多次交换交易分步实现的企业合并，合并成本为每一单项交易成本

    之和。在合并合同中对可能影响合并成本的未来事项作出约定的，购买日如果估计未来事项

    很可能发生并且对合并成本的影响金额能够可靠计量的，也计入合并成本。为企业合并发行

    的债券或承担其他债务支付的手续费、佣金等，计入所发行债券及其他债务的初始计量金额，

    企业合并中发行权益性证券发生的手续费、佣金等费用，抵减权益性证券溢价收入，溢价收

    入不足冲减的，冲减留存收益。

    本公司以支付现金取得的长期股权投资，按照实际支付的购买价款作为初始投资成本。

    初始投资成本包括与取得长期股权投资直接相关的费用、税金及其他必要支出。

    本公司以发行权益性证券取得的长期股权投资，按照发行权益性证券的公允价值作为初

    始投资成本。

    本公司投资者投入的长期股权投资，按照投资合同或协议约定的价值作为初始投资成本，

    但合同或协议约定价值不公允的除外。

    本公司通过非货币性资产交换取得的长期股权投资，其初始投资成本按照《企业会计准

    则第7 号-非货币性资产交换》确定。

    本公司通过债务重组取得的长期股权投资，其初始投资成本按照《企业会计准则第12 号

    -债务重组》确定。

    本公司进行公司制改建，对资产、负债的账面价值按照评估价值进行了调整，则长期股山东太阳纸业股份有限公司2009 年半年度报告

    52

    权投资的初始投资成本以评估价值确认。

    除企业合并发生的各项直接费用外，本公司以其他方式取得的长期股权投资的初始投资

    成本包括与取得长期股权投资直接相关的费用、税金及其他必要支出。

    取得投资时，对于支付的对价中包含的已宣告但尚未发放的现金股利或利润，确认为应

    收项目，不构成长期股权投资的初始投资成本。

    （2）长期股权投资的后续计量及投资收益确认方法

    ①本公司对被投资单位能够实施控制，以及不具有共同控制或重大影响的，且在活跃市场中没有报价、

    公允价值不能可靠计量的长期股权投资采用成本法核算。

    采用成本法核算的长期股权投资按照初始投资成本计价。追加或收回投资调整长期股权

    投资的成本。被投资单位宣告分派的现金股利或利润，确认为当期投资收益。本公司确认投

    资收益，仅限于被投资单位接受投资后产生的累积净利润的分配额，所获得的利润或现金股

    利超过上述数额的部分作为初始投资成本的收回。

    ②本公司对被投资单位具有共同控制或重大影响的长期股权投资采用权益法核算。长期

    股权投资的初始投资成本大于投资时应享有被投资单位可辨认净资产公允价值份额的，不调

    整长期股权投资的初始投资成本；长期股权投资的初始投资成本小于投资时应享有被投资单

    位可辨认净资产公允价值份额的，其差额计入当期损益，同时调整长期股权投资的成本。

    采用权益法时，取得长期股权投资后，按照应享有或应分担的被投资单位实现的净损

    益的份额，确认投资损益并调整长期股权投资的账面价值。在确认应享有被投资单位净损

    益的份额时，以取得投资时被投资单位各项可辨认资产等的公允价值为基础，按照本公司

    的会计政策及会计期间，并抵销与联营企业及合营企业之间发生的内部交易损益按照持股

    比例计算归属于投资企业的部分（但内部交易损失属于资产减值损失的，应全额确认），

    对被投资单位的净利润进行调整后确认。对于首次执行日之前已经持有的对联营企业及合

    营企业的长期股权投资，如存在与该投资相关的股权投资借方差额，还应扣除按原剩余期

    限直线摊销的股权投资借方差额，确认投资损益。按照被投资单位宣告分派的利润或现金

    股利计算应分得的部分，相应减少长期股权投资的账面价值。本公司确认被投资单位发生

    的净亏损，以长期股权投资的账面价值以及其他实质上构成对被投资单位净投资的长期权

    益减记至零为限，本公司负有承担额外损失义务的除外。对于被投资单位除净损益以外所

    有者权益的其他变动，调整长期股权投资的账面价值并计入所有者权益，待处置该项投资

    时按相应比例转入当期损益。

    （3）共同控制、重大影响的确定依据

    ①共同控制的确定依据主要包括：任何一个合营方均不能单独控制合营企业的生产经营山东太阳纸业股份有限公司2009 年半年度报告

    53

    活动；涉及合营企业基本经营活动的决策需要各合营方一致同意等。

    ②重大影响的确定依据主要包括：当本公司直接或通过子公司间接拥有被投资单位20％

    （含）以上但低于50％的表决权股份时，除非有明确证据表明该种情况下不能参与被投资单

    位的生产经营决策，不形成重大影响外，均确定对被投资单位具有重大影响；本公司拥有被

    投资单位20％（不含）以下的表决权股份，一般不认为对被投资单位具有重大影响。

    但符合下列情况的，也确定为对被投资单位具有重大影响：A.在被投资单位的董事会或

    类似的权力机构中派有代表；B.参与被投资单位的政策制定过程；C.与被投资单位之间发生

    重要交易；D.向被投资单位派出管理人员；E.向被投资单位提供关键技术资料。

    10、投资性房地产

    本公司投资性房地产包括已出租的土地使用权、持有并准备增值后转让的土地使用权和

    已出租的建筑物。

    本公司采用成本模式对投资性房地产进行后续计量，其折旧政策和摊销方法与相同或同

    类固定资产、无形资产的折旧政策或摊销方法一致。减值准备依据和方法见“附注四 、16、

    资产减值”。

    11、固定资产

    （1）固定资产的确认条件

    本公司固定资产指为生产商品、提供劳务、出租或经营管理而持有的、使用寿命超过一

    个会计年度的有形资产。固定资产在同时满足下列条件时才能确认：①与该固定资产有关的

    经济利益很可能流入企业；②该固定资产的成本能够可靠地计量。

    （2）固定资产分类和折旧方法

    固定资产折旧采用年限平均法计提折旧。各类固定资产的使用寿命、预计净残值率和年

    折旧率如下：

    固定资产类别使用寿命（年） 预计净残值率年折旧率（%）

    房屋及建筑物20-50 5-10% 1.80-4.75

    机器设备10-15 5-10% 6.00-9.50

    运输设备5-8 5-10% 11.25-19.00

    其他5-8 5-10% 11.25-19.00

    已计提减值准备的固定资产，按该项固定资产的原价扣除预计净残值、已提折旧及减值

    准备后的金额和剩余使用寿命，计提折旧。已达到预定可使用状态但尚未办理竣工决算的固

    定资产，按照估计价值确定其成本，并计提折旧；待办理竣工决算后，再按实际成本调整原

    来的暂估价值，但不需要调整原已计提的折旧额。

    本公司至少于每年年度终了时，对固定资产的使用寿命、预计净残值和折旧方法进行复

    核，必要时进行调整。山东太阳纸业股份有限公司2009 年半年度报告

    54

    12、在建工程

    本公司在建工程包括施工前期准备工程、正在施工中的建筑工程、安装工程、技术改

    造工程等。在建工程按实际成本计价。

    在建工程达到预定可使用状态时，按工程实际成本转入固定资产。对已达到预定可使用

    状态但尚未办理竣工决算手续的固定资产，按估计价值记账，待确定实际价值后，再进行调

    整，但不调整原已计提的折旧。

    13、生物资产

    （1）本公司将自营培育的原料林木作为消耗性生物资产核算。

    （2）生物资产按成本进行初始计量。

    按照林木的郁闭度，本公司将消耗性林木资产分为郁闭前的林木资产和郁闭后的林木

    资产，公司林木资产郁闭度为0.9。

    郁闭前的林木资产发生的造林费、抚育费、营林设施费、良种试验费、调查设计费等予

    以资本化计入资产成本。郁闭后的林木资产发生的日常维护费计入当期费用，因间伐、择伐

    或抚育更新性质采伐而进行补植所发生的支出，予以资本化计入林木资产成本。

    （3）公司每年年度终了对消耗生物资产进行检查，有确凿证据表明由于遭受自然灾害、

    病虫害或市场需求变化等原因，使消耗性生物资产的可收回金额低于其账面价值的，按照可

    变现净值或可收回金额低于账面价值的差额，计提消耗性生物资产的跌价准备。

    消耗性生物资产的减值影响因素已经消失的，减记的金额予以恢复，并在原已计提的跌

    价准备金额内转回，转回的金额计入当期损益。

    14、无形资产

    （1）无形资产的初始计量

    无形资产按照成本进行初始计量。

    （2）无形资产的后续计量

    ①无形资产使用寿命的估计

    本公司拥有或者控制的来源于合同性权利或其他法定权利的无形资产，其使用寿命不超

    过合同性权利或其他法定权利的期限；合同性权利或其他法定权利在到期时因续约等延续、

    且有证据表明公司续约不需要付出大额成本的，续约期计入使用寿命；合同或法律没有规定

    使用寿命的，无形资产的使用寿命参考历史经验或聘请相关专家进行论证等确定。按照上述

    方法仍无法合理确定无形资产为公司带来经济利益期限的，本公司将该项无形资产作为使用

    寿命不确定的无形资产。

    ②无形资产使用寿命的复核山东太阳纸业股份有限公司2009 年半年度报告

    55

    本公司至少于每年年度终了时，对无形资产的使用寿命及摊销方法进行复核。必要时进

    行调整。

    ③无形资产的摊销

    本公司对于使用寿命有限的无形资产，自取得当月起在预计使用寿命内采用直线法分期

    摊销。使用寿命不确定的无形资产不摊销，每年末均进行减值测试。

    15、长期待摊费用

    长期待摊费用是指公司已经发生但应由本期和以后各期负担的分摊期限在一年以上(不

    含一年)的各项费用。长期待摊费用按实际支出入账，在项目受益期内按直线法进行摊销。

    16、资产减值

    （1）适用范围

    本附注所述资产减值主要包括长期股权投资（不含对被投资单位不具有共同控制或重大

    影响，并且在活跃市场中没有报价、公允价值不能可靠计量的长期股权投资）、投资性房地产

    （不含以公允价值模式计量的投资性房地产）、固定资产、在建工程、工程物资；无形资产（包

    括资本化的开发支出）、资产组和资产组组合、商誉等。

    （2）可能发生减值资产的认定

    在资产负债表日，本公司判断资产是否存在可能发生减值的迹象。因企业合并所形成的

    商誉和使用寿命不确定的无形资产，无论是否存在减值迹象，每年均进行减值测试。存在下

    列迹象的，表明资产可能发生了减值：

    ①资产的市价当期大幅度下跌，其跌幅明显高于因时间的推移或者正常使用而预计的下

    跌；

    ②本公司经营所处的经济、技术或者法律等环境以及资产所处的市场在当期或者将在近

    期发生重大变化，从而对本公司产生不利影响；

    ③市场利率或者其他市场投资报酬率在当期已经提高，从而影响本公司计算资产预计未

    来现金流量现值的折现率，导致资产可收回金额大幅度降低；

    ④有证据表明资产已经陈旧过时或者其实体已经损坏；

    ⑤资产已经或者将被闲置、终止使用或者计划提前处置；

    ⑥本公司内部报告的证据表明资产的经济绩效已经低于或者将低于预期，如资产所创造

    的净现金流量或者实现的营业利润（或者亏损）远远低于（或者高于）预计金额等；

    ⑦其他表明资产可能已经发生减值的迹象。

    （3）资产可收回金额的计量

    资产存在减值迹象的，估计其可收回金额。可收回金额根据资产的公允价值减去处置费山东太阳纸业股份有限公司2009 年半年度报告

    56

    用后的净额与资产预计未来现金流量的现值两者之间较高者确定。

    （4）资产减值损失的确定

    可收回金额的计量结果表明，资产的可收回金额低于其账面价值的，将资产的账面价值

    减记至可收回金额，减记的金额确认为资产减值损失，计入当期损益，同时计提相应的资产

    减值准备。资产减值损失确认后，减值资产的折旧或者摊销费用在未来期间作相应调整，以

    使该资产在剩余使用寿命内，系统地分摊调整后的资产账面价值（扣除预计净残值）。资产减

    值损失一经确认，在以后会计期间不再转回。

    （5）资产组的认定及减值处理

    有迹象表明一项资产可能发生减值的，本公司以单项资产为基础估计其可收回金额。本

    公司难以对单项资产的可收回金额进行估计的，以该资产所属的资产组为基础确定资产组的

    可收回金额。资产组的认定，以资产组产生的主要现金流入是否独立于其他资产或者资产组

    的现金流入为依据。资产组或者资产组组合的可收回金额低于其账面价值的（总部资产和商

    誉分摊至某资产组或者资产组组合的，该资产组或者资产组组合的账面价值应当包括相关总

    部资产和商誉的分摊额），确认相应的减值损失。减值损失金额先抵减分摊至资产组或者资产

    组组合中商誉的账面价值，再根据资产组或者资产组组合中除商誉之外的其他各项资产的账

    面价值所占比重，按比例抵减其他各项资产的账面价值。

    （6）商誉减值

    本公司因企业合并所形成的商誉，至少在每年年度终了进行减值测试。对于因合并形成

    的商誉的账面价值，自购买日起按照合理的方法分摊至相关的资产组；难以分摊至相关的资

    产组的，将其分摊至相关的资产组组合。相关的资产组或资产组组合，是能够从企业合并的

    协同效应中受益的资产组或者资产组组合，且不大于本公司确定的报告分部。

    在对包含商誉的相关资产组或者资产组组合进行减值测试时，如与商誉相关的资产组或

    者资产组组合存在减值迹象的，应当先对不包含商誉的资产组或者资产组组合进行减值测试，

    计算可收回金额，并与相关账面价值相比较，确认相应的减值损失。再对包含商誉的资产组

    或者资产组组合进行减值测试，比较这些相关资产组或者资产组组合的账面价值（包括所分

    摊的商誉的账面价值部分）与其可收回金额，如相关资产组或者资产组组合的可收回金额低

    于其账面价值的，确认商誉的减值损失，并按照本附注所述资产组减值的规定进行处理。

    17、借款费用

    （1）借款费用资本化的确认原则

    借款费用包括借款利息、折价或者溢价的摊销、辅助费用以及因外币借款而发生的汇兑

    差额等。本公司发生的借款费用，可直接归属于符合资本化条件的资产的购建或者生产的，山东太阳纸业股份有限公司2009 年半年度报告

    57

    予以资本化，计入相关资产成本；其他借款费用，在发生时根据其发生额确认为费用，计入

    当期损益。

    借款费用同时满足下列条件的，才能开始资本化：①资产支出已经发生，资产支出包括

    为购建或者生产符合资本化条件的资产而以支付现金、转移非现金资产或者承担带息债务形

    式发生的支出；②借款费用已经发生;③为使资产达到预定可使用或者可销售状态所必要的购

    建或者生产活动已经开始。

    （2）借款费用资本化期间

    为购建或者生产符合资本化条件的资产而发生的借款费用，在该资产达到预定可使用或

    者可销售状态前计入该资产的成本；在该资产达到预定可使用或者可销售状态后发生的借款

    费用计入当期损益。符合资本化条件的资产在购建或者生产过程中发生非正常中断、且中断

    时间连续超过3 个月的，暂停借款费用的资本化。借款费用暂停资本化的期间不包括在内。

    （3）借款费用资本化金额的计算方法

    在资本化期间内，每一会计期间的利息（包括折价或溢价的摊销）资本化金额，按照下

    列规定确定：

    ①为购建或者生产符合资本化条件的资产而借入专门借款的，以专门借款当期实际发生

    的利息费用，减去将尚未动用的借款资金存入银行取得的利息收入或进行暂时性投资取得的

    投资收益后的金额确定。

    ②为购建或者生产符合资本化条件的资产而占用了一般借款的，本公司根据累计资产支出超过专门借

    款部分的资产支出加权平均数乘以所占用一般借款的资本化率，计算确定一般借款应予资本化的利息金

    额。资本化率根据一般借款加权平均利率计算确定。

    18、股份支付

    （1）股份支付的种类

    本公司股份支付包括以权益结算的股份支付和以现金结算的股份支付。

    （2）权益工具的公允价值确定方法

    以权益结算的股份支付换取职工提供服务的，以授予职工权益工具的公允价值计量。

    ①存在活跃市场的，按照活跃市场中的报价确定；

    ②不存在活跃市场的，采用估值技术确定，包括参考熟悉情况并自愿交易的各方最近进

    行的市场交易中使用的价格、参照实质上相同的其他金融工具的当前公允价值、现金流量折

    现法和期权定价模型等。

    （3）可行权权益工具最佳估计数的确定依据

    根据最新取得的可行权职工数变动等后续信息进行估计。山东太阳纸业股份有限公司2009 年半年度报告

    58

    19、预计负债

    （1）预计负债的确认原则

    与对外担保、未决诉讼或仲裁、产品质量保证、裁员计划、亏损合同、重组义务、固定

    资产弃置义务等或有事项相关的业务同时符合以下条件时，确认为负债：①该义务是本公司

    承担的现时义务;②该义务的履行很可能导致经济利益流出企业;③该义务的金额能够可靠地

    计量。

    （2）预计负债的计量方法

    预计负债按照履行现时义务所需支出的最佳估计数进行初始计量，并综合考虑与或有事

    项有关的风险、不确定性和货币时间价值等因素。每个资产负债表日对预计负债的账面价

    值进行复核。有确凿证据表明该账面价值不能反映当前最佳估计数的，按照当前最佳估计数

    对该账面价值进行调整。

    20、收入

    （1）销售商品收入的确认方法

    销售商品收入同时满足下列条件时，才能予以确认：①本公司已将商品所有权上的主要风

    险和报酬转移给购货方；②本公司既没有保留通常与所有权相联系的继续管理权，也没有对已

    售出的商品实施有效控制；③收入的金额能够可靠计量；④相关经济利益很可能流入本公司；

    ⑤相关的、已发生的或将发生的成本能够可靠计量。

    （2）提供劳务收入的确认方法

    本公司在资产负债表日提供劳务交易的结果能够可靠估计的，按照完工百分比法确认提

    供劳务收入。本公司按照已经提供的劳务占应提供的劳务总量的比例确定提供劳务交易的完

    工进度。

    本公司在资产负债表日提供劳务交易结果不能够可靠估计的，分别下列情况处理：

    ①已发生的劳务成本预计能够得到补偿，应按已经发生的劳务成本金额确认提供劳务收

    入，并按相同金额结转劳务成本；②已发生的劳务成本预计不能够得到补偿的，将已经发生

    的劳务成本计入当期损益，不确认提供劳务收入。

    （3）让渡资产使用权收入的确认方法

    ①让渡资产使用权收入的确认原则

    让渡资产使用权收入包括利息收入、使用费收入等，在同时满足以下条件时，才能予以

    确认：A.与交易相关的经济利益能够流入公司；B.收入的金额能够可靠地计量。

    ②具体确认方法

    A.利息收入金额，按照他人使用本公司货币资金的时间和实际利率计算确定。山东太阳纸业股份有限公司2009 年半年度报告

    59

    B.使用费收入金额，按照有关合同或协议约定的收费时间和方法计算确定。

    21、政府补助

    （1）政府补助的确认条件

    政府补助在同时满足下列条件的，才能予以确认：①公司能够满足政府补助所附条件；

    ②公司能够收到政府补助。

    （2）政府补助的计量

    ①政府补助为货币性资产的，按照收到或应收的金额计量。政府补助为非货币性资产的，

    按照公允价值计量；公允价值不能可靠取得的，按照名义金额（1 元）计量。

    ②与资产相关的政府补助，确认为递延收益，并在相关资产使用寿命内平均分配，计入

    当期损益。但是，按照名义金额计量的政府补助，直接计入当期损益。与收益相关的政府补

    助，分别情况处理：用于补偿本公司以后期间的相关费用或损失的，确认为递延收益，并在

    确认相关费用的期间，计入当期损益。用于补偿本公司已发生的相关费用或损失的，直接计

    入当期损益。

    ③已确认的政府补助需要返还的，分别情况处理：存在相关递延收益的，冲减相关递延

    收益账面余额，超出部分计入当期损益。不存在相关递延收益的，直接计入当期损益。

    22、所得税

    （1）所得税的核算方法

    本公司采用资产负债表债务法核算所得税。

    （2）暂时性差异

    暂时性差异包括资产与负债的账面价值与计税基础之间的差额，以及未作为资产和负债

    确认，但按照税法规定可以确定其计税基础的项目的账面价值与计税基础之间的差额。暂

    时性差异分为应纳税暂时性差异和可抵扣暂时性差异。

    （3）递延所得税资产的确认

    对于可抵扣暂时性差异、能够结转以后年度的可抵扣亏损和税款抵减，本公司以很可能

    取得用来抵扣可抵扣暂时性差异、可抵扣亏损和税款抵减的未来应纳税所得额为限，确认由

    此产生的递延所得税资产，除非可抵扣暂时性差异是在以下交易中产生的：

    ①该交易不是企业合并，并且交易发生时既不影响会计利润也不影响应纳税所得额；②

    对于与子公司、合营企业及联营企业投资相关的可抵扣暂时性差异，同时满足下列条件的，

    确认相应的递延所得税资产：暂时性差异在可预见的未来很可能转回，且未来很可能获得

    用来抵扣可抵扣暂时性差异的应纳税所得额。

    （4）递延所得税负债的确认山东太阳纸业股份有限公司2009 年半年度报告

    60

    对于各种应纳税暂时性差异均据以确认递延所得税负债，除非应纳税暂时性差异是在以

    下交易中产生的：

    ①商誉的初始确认，或者具有以下特征的交易中产生的资产或负债的初始确认：该交易不

    是企业合并，并且交易发生时既不影响会计利润也不影响应纳税所得额；②对于与子公司、合

    营企业及联营企业投资相关的应纳税暂时性差异，该暂时性差异转回的时间能够控制并且该

    暂时性差异在可预见的未来很可能不会转回。

    （5）递延所得税资产的减值

    在资产负债表日应当对递延所得税资产的账面价值进行复核。如果未来期间很可能无法

    取得足够的应纳税所得额用以抵扣递延所得税资产的利益,则减记递延所得税资产的账面价

    值。除原确认时计入所有者权益的递延所得税资产部分,其减记金额也应计入所有者权益外,

    其他的情况应计入当期的所得税费用。在很可能取得足够的应纳税所得额时，减记的递延所

    得税资产账面价值可以恢复。

    23、分部报告

    本公司以业务分部作为主要报告形式。

    24、企业合并及合并财务报表

    企业合并及合并财务报表的主要会计政策见附注、六。

    25、主要会计政策、会计估计变更的说明

    报告期无会计政策、会计估计的变更。

    26、前期差错

    报告期无前期差错的更正。

    五、 税项

    1、增值税

    本公司为增值税一般纳税人，增值税应纳税额为当期销项税额抵减可以抵扣的进项税额

    后的余额，增值税的销项税率为17%。

    2、营业税

    按应税收入的3%或5%计缴。

    3、城市维护建设税、教育费附加

    城市维护建设税按实际缴纳流转税额的5%或7%计缴。

    教育费附加按实际缴纳流转税额的3%计缴。

    地方教育费附加按实际缴纳流转税额的1%计缴。

    4、企业所得税山东太阳纸业股份有限公司2009 年半年度报告

    61

    （1）股份公司本部及鱼台、兴隆分公司税率为25%。

    （2）山东太阳正邦纸业有限责任公司、太阳纸业有限公司、兖州朝阳纸业有限公司税率

    为25%。

    （3）兖州天章纸业有限公司

    2006 年6 月30 日兖州天章纸业有限公司吸收合并天颐、天园两公司，合并后天章公司

    及原天颐、天园公司均单独核算，单独纳税；

    2009 年度原天颐公司税率25%、原天园公司税率12.50%。

    （4）兖州中天纸业有限公司、兖州合利纸业有限公司2009 年度免征所得税。

    （5）山东太阳白杨科技股份有限公司2009 年度免征所得税。

    （6）兖州华茂纸业有限公司、兖州永悦纸业有限公司、青岛太阳工贸有限公司处于筹建

    期。

    5、其他税项

    按国家的有关具体规定计缴。

    6、报告期内公司享受的主要税收优惠政策

    （1）增值税：

    根据《中华人民共和国增值税暂行条例》，“农业生产者销售的自产农业产品”免征增值税，

    控股子公司山东太阳白杨科技股份有限公司销售自己繁育和种植的林木免征增值税。

    （2）所得税：

    ①本条4、（3）-（5）项各公司是根据《中华人民共和国企业所得税法》的有关规定，

    执行两免三减半的税收优惠政策。

    ②根据《中华人民共和国企业所得税法》企业从事农、林、牧、渔业项目的所得免征所

    得税，控股子公司山东太阳白杨科技股份有限公司免征所得税。

    六、 企业合并及合并财务报表

    1、企业合并

    （1）同一控制下的企业合并

    ①同一控制下的企业合并的界定

    本公司同一控制下的企业合并的判断依据包括：①合并各方在合并前后同受集团公司最

    终控制；②合并前，参与合并各方受集团公司控制时间一般在1 年以上（含1 年），企业合并

    后所形成的报告主体受集团公司控制时间也在1 年以上（含1 年）。同时满足上述两个条件的，

    本公司界定为同一控制下的企业合并。

    ②合并日的确定依据山东太阳纸业股份有限公司2009 年半年度报告

    62

    合并日是指本公司实际取得对被合并方控制权的日期。即被合并方净资产或生产经营决

    策的控制权转移给本公司的日期。在同时满足以下条件的，认定为实现了控制权的转移：A.

    企业合并协议已获股东大会通过；B.企业合并事项需要经过国家有关部门实质性审批的，已

    取得有关主管部门的批准；C.参与合并各方已办理了必要的财产交接手续；D.本公司已支付

    了合并价款的大部分（一般应超过50％），并且有能力支付剩余款项；E.本公司实际上已经

    控制了被合并方的财务和经营政策，并享有相应的利益、承担风险。

    ③合并成本的确定

    本公司在企业合并中取得的资产和负债，按照合并日被合并方的账面价值计量。本公司

    取得的净资产账面价值与支付的合并对价账面价值（或发生股份面值总额）的差额，调整资

    本公积；资本公积不足冲减的，调整留存收益。

    ④合并费用的处理方法

    本公司为进行企业合并发生的各项直接相关费用，包括为进行企业合并而支付的审计费

    用、评估费用、法律服务费用等，于发生时计入当期损益。为企业合并发行的债券或承担其

    他债务支付的手续费、佣金等，计入所发行债券及其他债务的初始计量金额。企业合并中发

    行权益性证券发生的手续费、佣金等费用，抵减权益性证券溢价收入，溢价收入不足冲减的，

    冲减留存收益。

    （2）非同一控制下的企业合并

    ①非同一控制下的企业合并的界定

    参与合并的各方在合并前后不受同一方或相同的多方最终控制的，为非同一控制下的企

    业合并。非同一控制下的企业合并中，在购买日取得对其他参与合并企业控制权的一方为购

    买方（指本公司），参与合并的其他企业为被购买方。

    ②购买日的确定依据

    购买日是指本公司实际取得对被购买方控制权的日期。即被购买方净资产或生产经营决

    策的控制权转移给本公司的日期。购买日的确定依据与合并日的确定依据相同。

    ③合并成本的确定

    合并成本为购买日本公司为取得对被购买方的控制权而付出的资产、发生或承担的负债

    以及发行的权益性证券的公允价值，以及为企业合并而发生的各项直接相关费用。通过多次

    交换交易分步实现的企业合并，合并成本为每一单项交易成本之和。在合并合同中对可能影

    响合并成本的未来事项作出约定的，购买日如果估计未来事项很可能发生并且对合并成本的

    影响金额能够可靠计量的，本公司也计入合并成本。

    非同一控制下企业合并中所取得的被购买方可辨认资产、负债及或有负债在收购日以山东太阳纸业股份有限公司2009 年半年度报告

    63

    公允价值计量。

    合并成本大于合并中取得的被购买方可辨认净资产公允价值份额的差额，确认为商誉。

    合并成本小于合并中取得的被购买方可辨认净资产公允价值份额的，首先对取得的被购买

    方各项可辨认资产、负债及或有负债的公允价值以及合并成本的计量进行复核，复核后合

    并成本仍小于合并中取得的被购买方可辨认净资产公允价值份额的，其差额计入当期损益。

    ④合并费用的处理方法

    本公司为进行企业合并发生的各项直接相关费用，包括为进行企业合并而支付的审计费

    用、评估费用、法律服务费用等，于发生时计入企业合并成本。为企业合并发行的债券或承

    担其他债务支付的手续费、佣金等，计入所发行债券及其他债务的初始计量金额。企业合并

    中发行权益性证券发生的手续费、佣金等费用，抵减权益性证券溢价收入，溢价收入不足冲

    减的，冲减留存收益。

    ⑤商誉的金额及其确定方法

    商誉是合并成本大于合并中取得的被购买方可辨认净资产公允价值份额的差额。

    （3）吸收合并

    本公司发生吸收合并时，合并中取得的资产、负债入账价值的确定方法如下：

    ①同一控制下的吸收合并，本公司在合并日取得的资产、负债按照相关资产、负债在被

    合并方的原账面价值入账。如果被合并方采用的会计政策与本公司不一致的，本公司基于重

    要性原则，在合并日按照本公司会计政策对被合并方的相关资产、负债的账面价值进行调整，

    在此基础上确定合并中取得的资产、负债的入账价值。

    ②非同一控制下的吸收合并，本公司在购买日将合并中取得的符合确认条件的各项可辨

    认资产、负债，按其公允价值确认为本公司的资产和负债。公允价值的具体确定方法如下：

    A.货币资金，按照购买日被购买方的账面余额确定。

    B.有活跃市场的股票、债券、基金等金融工具，按照购买日活跃市场中的市场价值确定。

    C.应收款项，其中短期应收款项一般按照应收取的金额作为公允价值；长期应收款项，

    按照适当的利率折现后的现值确定其公允价值。在确定应收款项的公允价值时，要考虑发生

    坏账的可能性及相关收款费用。

    D.存货，对于其中的产成品和商品按其估计售价减去估计的销售费用、相关税费以及出

    售类似产成品或商品估计可能实现的利润确定；在产品按完工产品的估计售价减去至完工仍

    将发生的成本、估计销售费用、相关税费以及基于同类或类似产成品的基础上估计出售可能

    实现的利润确定；原材料按现行重置成本确定。

    E.不存在活跃市场的金融工具如权益性投资等，参照《企业会计准则第22 号-金融工具山东太阳纸业股份有限公司2009 年半年度报告

    64

    确认和计量》的规定，采用估值技术确定其公允价值。

    F.房屋建筑物、机器设备、无形资产，存在活跃市场的，以购买日的市场价格为基础确

    定其公允价值；不存在活跃市场，但同类或类似资产存在活跃市场的，参照同类或类似资产

    的市场价格确定其公允价值；同类或类似资产不存在活跃市场，采用估值技术确定其公允价

    值。

    G.应付账款、应付票据、应付职工薪酬、应付债券、长期应付款，其中的短期负债，一

    般按照应支付的金额确定其公允价值；长期负债，按照适当的折现率折现后的现值作为其公

    允价值。

    H.取得的被购买方的或有负债，其公允价值在购买日能够可靠计量的，单独确认为预计

    负债。此项负债按照假定第三方愿意代购买方承担该项义务，就其所承担义务需要购买方支

    付的金额作为其公允价值。

    I.递延所得税资产和递延所得税负债，取得的被购买方各项可辨认资产、负债及或有负

    债的公允价值与其计税基础之间存在差额的，应当按照《企业会计准则第18 号-所得税》的

    规定确认相应的递延所得税资产或递延所得税负债，所确认的递延所得税资产或递延所得税

    负债的金额不折现。

    2、合并财务报表

    （1）合并范围

    ①确定原则

    合并财务报表的合并范围以控制为基础予以确定。控制是指本公司能够决定被投资单位

    的财务和经营政策,并能据以从被投资单位的经营活动中获取利益的权力。本公司对其他单位

    投资占被投资单位有表决权资本总额50％以上（不含50%）,或虽不足50%但有实质控制权的,

    全部纳入合并范围。

    ②2009 年1-6 月的子公司情况及合并范围的确定山东太阳纸业股份有限公司2009 年半年度报告

    65

    公司名称注册地

    业务性

    质

    注册资本经营范围

    实际控

    制人

    组织机构代

    码

    一、通过同一控制下的企业

    合并取得的子公司

    青岛太阳工贸有限公司

    青岛

    经济开

    发区

    加工仓

    储

    3000万元

    纸及纸制

    品的分割、

    包装；造纸

    原料及纸的

    仓储、销售

    本公司76027630-9

    二、通过非同一控制下的企

    业合并取得的子公司

    三、通过其他方式取得的子

    公司

    太阳纸业有限公司兖州市制造业1,358.8万美元

    生产销售纸

    及纸板系列

    产品

    61361405-6

    兖州天章纸业有限公司兖州市制造业9,146万美元

    生产销售包

    装纸及纸板

    、低定量涂

    布纸及系列

    产品、高档

    信息用纸

    72542107-2

    山东太阳正邦纸业有限公司嘉祥县制造业1,000.00万元

    制造销售机

    制纸、纸板

    、纸制品、

    发电、供热

    72926322-7

    山东太阳白杨科技股份有限

    公司

    兖州市种植业1,000.00万元

    三倍体及多

    倍体毛白杨

    的研究、培

    育、种植

    73816936-3

    兖州合利纸业有限公司兖州市制造业2914万美元

    生产木浆、

    机制纸、纸

    板；销售本

    公司产品

    75638830-8

    兖州中天纸业有限公司兖州市制造业5985万美元

    生产销售激

    光打印纸等

    纸和纸制品

    78848966-4

    兖州朝阳纸业有限公司兖州市制造业1249万美元

    生产、销售

    铜版纸及其

    纸制品

    66015465-4

    兖州永悦纸业有限公司兖州市制造业1820万美元

    生产销售化

    学机械浆

    66570470-7

    兖州华茂纸业有限公司兖州市制造业3300万美元

    生产销售热

    敏纸等纸及

    纸制品

    67050479-3

    太阳纸业老挝有限公司

    老挝沙

    湾拿吉

    省

    种植业300万美元

    种植相思树

    及育苗山东太阳纸业股份有限公司2009 年半年度报告

    66

    （续）

    公司名称

    本公司实际投资

    金额（万元）

    实质上构成对子公司的净

    投资的余额(万元)

    持股比例

    表决权比

    例

    是否

    合并

    一、通过同一控制下的企业

    合并取得的子公司

    青岛太阳工贸有限公司 3,000.00 2 ,988.99 100% 100% 是

    二、通过非同一控制下的企

    业合并取得的子公司

    三、通过其他方式取得的子

    公司

    太阳纸业有限公司 5,198.64 5,198.64 54.50% 54.50% 是

    兖州天章纸业有限公司 51,010.82 51,010.82 69.26% 69.26% 是

    山东太阳正邦纸业有限公司 600.00 600.00 60.00% 60.00% 是

    山东太阳白杨科技股份有限

    公司

    700.00 700.00 70.00% 70.00% 是

    兖州合利纸业有限公司 17,376.97 17,376.97 75.00% 75.00% 是

    兖州中天纸业有限公司 33,907.81 33,907.81 75.00% 75.00% 是

    兖州朝阳纸业有限公司 1,074.88 1,074.88 75.00% 75.00% 是

    兖州永悦纸业有限公司 9,456.71 9,456.71 75.00% 75.00% 是

    兖州华茂纸业有限公司 9,438.39 9,438.39 75.00% 75.00% 是

    太阳纸业老挝有限公司 1,439.51 1,439.51 100.00% 100.00% 是

    ③合并范围的变更情况

    报告期无合并范围变更的情况。

    （2）合并财务报表编制方法

    ①合并财务报表基本编制方法

    合并财务报表以母公司和纳入合并范围的子公司的财务报表为基础,根据其他有关资料,

    按照权益法调整对子公司的长期股权投资,在抵销母公司权益性资本投资与子公司所有者权

    益中母公司所持有的份额和公司内部之间重大交易及内部往来后编制而成。少数股东权益,

    在合并资产负债表中所有者权益项目下以“少数股东权益”项目列示。少数股东损益,在合并

    利润表中净利润项目下以“少数股东收益”项目列示。

    ②报告期内增加或处置子公司的处理方法

    母公司在报告期内因同一控制下企业合并增加的子公司，编制合并资产负债表时，应当

    调整合并资产负债表的期初数。因非同一控制下企业合并增加的子公司，编制合并资产负债

    表时，不调整合并资产负债表的期初数。母公司在报告期内处置子公司，编制合并资产负债

    表时，不调整合并资产负债表的期初数。

    母公司在报告期内因同一控制下企业合并增加的子公司,将该子公司合并当期期初至报山东太阳纸业股份有限公司2009 年半年度报告

    67

    告期末的收入、费用、利润纳入合并利润表。因非同一控制下企业合并增加的子公司,将该子

    公司购买日至报告期末的收入、费用、利润纳入合并利润表。母公司在报告期内处置子公司,

    将该子公司期初至处置日的收入、费用、利润纳入合并利润表。

    母公司在报告期内因同一控制下企业合并增加的子公司,将该子公司合并当期期初至报

    告期末的现金流量纳入合并现金流量表。因非同一控制下企业合并增加的子公司,将该子公司

    购买日至报告期末的现金流量纳入合并现金流量表。母公司在报告期内处置子公司,将该子公

    司期初至处置日的现金流量纳入合并现金流量表。

    ③母公司与子公司的会计政策与会计期间不同的处理方法

    本公司在编制合并财务报表时，如果子公司所采用的会计政策、会计期间与母公司不一

    致的，需要按照母公司的会计政策和会计期间对子公司财务报表进行必要的调整；或者要求

    子公司按照母公司的会计政策和会计期间另行编报财务报表。

    ④外币财务报表折算

    本公司按照以下规定，将以外币表示的财务报表折算为人民币金额表示的财务报表。

    资产负债表中的资产和负债项目，采用资产负债表日的即期汇率折算；所有者权益类项

    目除“未分配利润”项目外，其他项目采用发生时的即期汇率折算。

    利润表中的收入和费用项目，采用交易发生日的即期汇率折算或即期汇率的近似汇率。

    按照上述方法折算产生的外币财务报表折算差额，在资产负债表中所有者权益项目下单独列

    示。以外币表示的现金流量表采用现金流量发生日即期汇率折算。汇率变动对现金的影响额

    作为调节项目，在现金流量表中单独列报。

    （3）少数股东权益

    ①各子公司少数股东权益

    子公司名称期末数年初数

    太阳纸业有限公司 32,109,209.54 28,986,476.17

    兖州天章纸业有限公司 289,216,375.71 295,035,122.14

    山东太阳白杨科技股份有限公司 355,716.35 1,213,749.61

    兖州合利纸业有限公司 74,493,284.74 66,785,066.11

    兖州中天纸业有限公司 134,371,416.65 135,527,254.98

    兖州朝阳纸业有限公司 -6,037,269.04 -159,025.93

    兖州永悦纸业有限公司 30,119,976.76 4,437,157.80

    兖州华茂纸业有限公司 8,476,866.16 8,592,529.91

    合 计 563,105,576.87 540,418,330.79

    ②母公司承担超额亏损情况山东太阳纸业股份有限公司2009 年半年度报告

    68

    子公司名称本期数上年数

    山东太阳正邦纸业有限公司 4,201,549.41 3,949,972.64

    合 计 4,201,549.41 3,949,972.64

    七、 合并财务报表主要项目注释

    以下注释项目（含母公司财务报表主要项目注释）除非特别指出，期初指2009 年1 月1

    日，期末指2009 年6 月30 日。上年度指2008 年度，上年同期指2008 年1-6 月,本期指2009

    年1-6 月。

    1、货币资金

    （1）货币资金明细情况

    原币金额

    折算

    汇率

    折合人民币金额 原币金额

    折算汇

    率

    折合人民币金额

    现金-人民币 2,231,214.03 2,231,214.03 858,876.90 858,876.90

    现金小计 2,231,214.03 858,876.90

    银行存款-人

    民币

    436,734,712.67 436,734,712.67 249,218,851.47 249,218,851.47

    -美元 10,989,120.55 6 .832 75,076,572.56 5,733,129.32 6.835 39,183,645.65

    -欧元 10,052.96 9 .641 96,918.58 10,055.71 9.659 97,128.10

    银行存款小

    计

    511,908,203.81 288,499,625.22

    其他货币资

    金-人民币

    27 2,492,711.74 550,076,462.06 550,076,462.06

    其他货币资

    金小计

    272,492,711.74 550,076,462.06

    合 计 786,632,129.58 839,434,964.18

    期末数期初数

    项 目

    （2）其他货币资金主要为银行承兑汇票保证金。

    2、应收票据

    （1）应收票据明细情况

    票据种类期末数期初数

    银行承兑汇票 527,578,198.49 565,469,027.36

    合 计 527,578,198.49 565,469,027.36

    （2）年末数中无应收持本公司5%(含5%)以上表决权股份的股东单位票据。

    3、应收账款

    （1）按类别列示应收账款明细情况山东太阳纸业股份有限公司2009 年半年度报告

    69

    账面余额

    占应收账款

    总额的比例

    坏账准备账面价值

    坏账准备

    计提比例

    单项金额重大的应收账款 8 9,195,103.30 30.19% 6 ,740,846.07 82,454,257.23 7.56%

    其他不重大应收账款 2 06,222,855.30 69.81% 3 6,484,461.58 169,738,393.72 1 7.69%

    合 计 2 95,417,958.60 100.00% 4 3,225,307.65 252,192,650.95

    项 目

    期末 数

    账面余额

    占应收账款

    总额的比例

    坏账准备账面价值

    坏账准

    备计提

    比例

    单项金额重大的应收账款 139,630,582.52 38.64% 7,522,950.64 132,107,631.88 5.39%

    其他不重大应收账款 221,724,306.00 61.36% 33,429,642.75 188,294,663.25 15.08%

    合 计 361,354,888.52 100.00% 4 0,952,593.39 320,402,295.13

    项 目

    期 初 数

    注：本公司将单项金额500 万元以上的部分确定为单项金额重大的应收账款。期末经对单项

    金额重大的应收账款单独测试，未发现其存在明显减值迹象，故根据其相同账龄组合的计提

    比例计提坏账准备。

    （2）按账龄列示应收账款明细情况

    账面余额

    占应收账

    款总额的

    比例

    坏账准备账面余额

    占应收账

    款总额的

    比例

    坏账准备

    1年以内 208,582,763.57 70.61% 10,429,138.20 2 83,615,600.00 78.49% 14,180,780.02

    1至2年 26,128,868.73 8.84% 2 ,612,886.87 2 6,523,543.17 7.34% 2,652,354.32

    2至3年 15,601,283.05 5.28% 3 ,120,256.61 1 6,524,970.43 4.57% 3,304,994.09

    3年以上 45,105,043.25 15.27% 2 7,063,025.97 3 4,690,774.92 9.60% 20,814,464.96

    合 计 2 95,417,958.60 100.00% 43,225,307.65 3 61,354,888.52 100.00% 40,952,593.39

    期 末 数期 初 数

    账 龄

    （3）应收账款期末欠款前五名合计为69308801.33 元，占期末应收账款总额的23.46%。

    （4）应收账款期末数中包括应收其他关联方的款项9950875.41 元，占应收账款总额的

    比例为3.37%，该项关联交易的披露见附注九、（三）、4。

    （5）期末数中无持本公司5%(含5%)以上表决权股份的股东单位欠款。

    （6）期末数中含外币应收款4,629,446.21 美元，折合人民币31,627,913.56 元。

    4、预付款项

    （1）预付款项明细情况山东太阳纸业股份有限公司2009 年半年度报告

    70

    金 额比例金 额比例

    1年以内 301,242,817.16 84.48% 414,824,758.90 95.70%

    1至2年 55,335,691.49 15.52% 18,660,329.23 4.30%

    合 计 356,578,508.65 100.00% 433,485,088.13 100.00%

    账 龄

    期 末 数期 初 数

    （2）外币预付账款情况

    原币金额

    折算汇

    率

    折合人民币金额 原币金额

    折算汇

    率

    折合人民币金额

    美元 30 ,097,673.44 6 .8319 205,624,295.19 33 ,296,860.76 6.8346 22 7,570,724.55

    欧元 4 ,017,653.44 9 .6408 38,733,393.28 2,803,105.83 9.6590 27,075,199.21

    日元

    加拿大元 - 41,395.00 5.6146 232,416.37

    合 计 244,357,688.47 25 4,878,340.13

    期末数期初数

    项 目

    （3）期末数中无持本公司5%(含5%)以上表决权股份的股东单位欠款。

    （4）预付账款期末数无预付其他关联方的款项。

    （5）账龄超过1 年的预付账款主要是预付设备款，尚未结算。

    5、其他应收款

    （1）按类别列示其他应收款明细情况

    账面余额

    占其他应

    收款总额

    的比例

    坏账准备账面价值

    坏账准备

    计提比例

    单项金额重大的其他应收款 -

    其他不重大其他应收款 47,891,892.39 100.00% 2 1,817,046.18 26,074,846.21 45.55%

    合 计 47,891,892.39 100.00% 2 1,817,046.18 26,074,846.21

    项 目

    期 末 数

    账面余额

    占其他应

    收款总额

    的比例

    坏账准备账面价值

    坏账准备

    计提比例

    单项金额重大的其他应收款 8,500,000.00 17.68% 1,700,000.00 6 ,800,000.00 20.00%

    其他不重大其他应收款 3 9,567,818.60 82.32% 18,750,185.06 2 0,817,633.54 47.39%

    合 计 4 8,067,818.60 100.00% 20,450,185.06 2 7,617,633.54

    项 目

    期 初 数

    注：单项金额500 万元以上的部分确定为单项金额重大的其他应收款。期末经对单项金山东太阳纸业股份有限公司2009 年半年度报告

    71

    额重大的其他应收款单独测试，未发现其存在明显减值迹象，故根据其相同账龄组合的计提

    比例计提坏账准备。

    （2）按账龄列示其他应收款明细情况

    账面余额

    占其他应

    收款总额

    的比例

    坏账准备账面余额

    占其他应

    收款总额

    的比例

    坏账准备

    1年以内 723,006.24 1.51% 3 6,150.31 5,791,439.55 12.05% 289,571.98

    1至2年 5,333,812.13 11.14% 5 33,381.21 1,318,121.05 2.74% 1 31,812.10

    2至3年 9,633,824.46 20.12% 1 ,926,764.91 11,365,384.55 23.64% 2,273,076.91

    3年以上 32,201,249.56 67.24% 1 9,320,749.75 29,592,873.45 61.56% 17,755,724.07

    合 计 47,891,892.39 100.00% 21,817,046.18 48,067,818.60 100.00% 20,450,185.06

    期 末 数期 初 数

    账 龄

    （3）其他应收款期末数中欠款前五名合计为9,785,535.4 元，占年末其他应收款总额的

    20.43%。

    （4）期末数中无持本公司5%(含5%)以上表决权股份的股东单位欠款。

    （5）其他应收款期末数中无应收其他关联方的款项。

    6、存货

    （1）存货明细情况

    账面余额

    其中:借款费用

    资本化金额

    存货跌价准备账面价值

    原材料 437,638,838.92 4 37,638,838.92

    库存商品 122,581,843.21 1 22,581,843.21

    消耗性生物资产 13,204,620.98 1 3,204,620.98

    自制半成品 8 ,757,525.03 8,757,525.03

    合 计 582,182,828.14 - 5 82,182,828.14

    项 目

    期末数

    （续）

    账面余额

    其中:借款费用

    资本化金额

    存货跌价准备账面价值

    原材料 662,984,810.46 8 3,300,270.06 5 79,684,540.40

    库存商品 225,773,185.90 2 1,464,653.69 2 04,308,532.21

    消耗性生物资产 23,218,545.74 2 3,218,545.74

    自制半成品 17,345,151.29 1 7,345,151.29

    合 计 929,321,693.39 1 04,764,923.75 8 24,556,769.64

    项 目

    期初数山东太阳纸业股份有限公司2009 年半年度报告

    72

    （2）存货跌价准备

    转回数转销数合计

    原材料 83,300,270.06 83,300,270.06 83,300,270.06

    库存商品 21,464,653.69 21,464,653.69 21,464,653.69

    消耗性生物资产

    自制半成品

    合 计 1 04,764,923.75 - 104,764,923.75 104,764,923.75 -

    项 目期初数期末数

    本期计本期减少数

    提数

    （3）存货期末数较期初数减少37.35%，主要原因是受国际经济形势影响公司期初存货较大

    所致。

    7、其他流动资产

    （1）其他流动资产的类别

    项 目性质（或内容） 期末数期初数

    应收股利联营企业股利 500,000.00

    合 计 - 500,000.00

    （2）应收股利明细情况

    被投资单位名称期末数期初数

    兖州东升精细化工有限公司 500,000.00

    合 计 - 500,000.00

    8、长期股权投资

    （1）长期股权投资明细情况

    项 目期初数本期增加本期减少期末数

    对合营企业投资 428,595,678.11 29,010,676.82 4 57,606,354.93

    对联营企业投资 264,483,260.93 - 4,717,673.51 2 59,765,587.42

    合 计 693,078,939.04 24,293,003.31 - 7 17,371,942.35

    （2）对合营企业投资、联营企业投资的明细情况

    ①合营企业

    被投资单位名称 注册地 业务性质

    投资

    年限

    注册资本万

    元

    本公司持

    股比例

    本公司在

    被投资单位

    表决权比例

    万国纸业太阳白卡纸有

    限公司

    兖州市制造业30年 3 2,280.00 50.00 50.00

    山东国际纸业太阳纸板

    有限公司

    兖州市制造业30年 6 2,342.00 50.00 50.00山东太阳纸业股份有限公司2009 年半年度报告

    73

    （续）

    被投资单位名称 期末净资产总额 本期营业收入总额本期净利润

    万国纸业太阳白卡纸有限公司 509,740,986.79 1,472,713,753.47 76,284,363.30

    山东国际纸业太阳纸板有限公

    司508,061,436.58 652,573,245.61 -11,182,348.31

    ②联营企业

    被投资单位名称 注册地 业务性质

    投资

    年限

    注册资本万

    元

    本公司

    持股比例

    本公司在

    被投资单位

    表决权比例

    兖州高旭化工有限公司兖州市制造业30年 487.50 25.00 25.00

    东莞建晖纸业有限公司 东莞市制造业50年80000万港币 30.00 30.00

    上海东升新材料有限公司上海市制造业30年 3,000.00 25.00 25.00

    兖州东升精细化工有限公司兖州市制造业15年260万美元 25.00 25.00

    （续）

    被投资单位名称 期末净资产总额 本期营业收入总额本期净利润

    兖州高旭化工有限公司 8,995,320.04 15,142,811.48 -82,627.72

    东莞建晖纸业有限公司 760,290,982.89 910,457,144.74 -30,225,719.42

    上海东升新材料有限公司 76,369,823.21 76,151,161.95 11,909,284.33

    兖州东升精细化工有限公司 59,474,856.47 56,949,262.12 5,573,512.69

    （3）按权益法核算的长期股权投资山东太阳纸业股份有限公司2009 年半年度报告

    74

    被投资单

    位名称

    初始投资金额 期初数

    本期追加( 或减

    少)投资成本数

    被投资单位权益增

    减数(不含现金分

    红)

    分得现金红

    利

    期末数

    万国纸业

    太阳白卡纸

    有限公司

    84,500,000.00 206 ,110 ,060 .93 37,587,372.75 243,697,433.68

    山东国际

    纸业太阳纸

    板有限公司

    117,020,000.00 222 ,485 ,617 .18 -8,576,695.93 213,908,921.26

    兖州高旭

    化工有限公

    司

    1,218,750.00 2 ,212 ,374 .73 -20,656.93 2,191,717.80

    东莞建晖

    纸业有限公

    司

    247,915,202.50 232 ,550 ,483 .96 -9,067,715.83 223,482,768.13

    上海东升

    新材料有限

    公司

    3,731,807.50 15 ,782 ,682 .20 2,977,321.08 18,760,003.28

    兖州东升

    精细化工有

    限公司

    5,320,740.75 13 ,937 ,720 .04 1,393,378.17 15,331,098.21

    合 计 459,706,500.75 693 ,078 ,939 .04 - 24,293,003.31 - 717,371,942.35

    注:①万国纸业太阳白卡纸有限公司2009年1-6月净利润76,284,363.30元，按股权比例公

    司应享有本期收益38,142,181.65元，扣除合作合同及章程中约定的应支付给对方股东的部分

    554,808.90元后，公司确认投资收益37,587,372.75元。

    ②山东国际纸业太阳纸板有限公司2009 年1-6 月净利润-11,182,348.31 元，按股权比

    例公司应享有本期收益-5,591,174.16 元，扣除公司及子公司对山东国际纸业太阳纸板有限

    公司关联交易未实现收益2,985,521.78 元后,确认投资收益-8,576,695.93 元。

    （4）截至2009 年6 月30 日，本公司长期股权投资无账面价值高于可收回金额的情况。

    9、固定资产

    （1）固定资产明细情况山东太阳纸业股份有限公司2009 年半年度报告

    75

    项 目期初数本期增加本期减少期末数

    原价

    房屋、建筑物 9 69,283,183.34 5 ,075,897.50 - 974,359,080.84

    机器设备 4 ,017,514,528.04 171,336,409.73 - 4,188,850,937.77

    运输工具 5 4,682,432.97 5 ,110,350.05 4 ,950,457.45 54,842,325.57

    电子设备及其他 5 7,390,900.45 577,795.83 2 13,275.00 57,755,421.28

    合 计 5 ,098,871,044.80 182,100,453.11 5 ,163,732.45 5,275,807,765.46

    累计折旧

    房屋、建筑物 1 37,208,200.80 1 8,990,809.43 - 156,199,010.23

    机器设备 1 ,142,415,769.77 162,750,858.92 - 1,305,166,628.69

    运输工具 2 5,600,243.31 3 ,032,491.87 2 ,253,548.56 26,379,186.62

    电子设备及其他 2 3,089,037.68 3 ,095,008.44 3 1,868.61 26,152,177.51

    合 计 1 ,328,313,251.56 187,869,168.66 2 ,285,417.17 1,513,897,003.05

    减值准备

    房屋、建筑物 2 ,384,180.02 2,384,180.02

    机器设备 2 ,738,732.59 2,738,732.59

    运输工具 1 5,600.00 15,600.00

    电子设备及其他 9 ,009.06 9,009.06

    合 计 5 ,147,521.67 - 5,147,521.67

    账面价值

    房屋、建筑物 8 29,690,802.52 815,775,890.59

    机器设备 2 ,872,360,025.68 2,880,945,576.49

    运输工具 2 9,066,589.66 28,447,538.95

    电子设备及其他 3 4,292,853.71 31,594,234.71

    合 计 3 ,765,410,271.57 - - 3,756,763,240.74

    （2）暂时闲置的固定资产

    项 目账面原值累计折旧减值准备账面价值

    房屋建筑物 6,442,037.36 3,179,771.44 2,384,180.02 878,085.90

    机器设备 15,922,361.89 11,318,207.38 2,738,732.59 1,865,421.92

    运输设备 312,000.00 296,400.00 15,600.00

    电子设备及其他 54,308.35 45,299.29 9,009.06

    合 计 22,730,707.60 14,839,678.11 5,147,521.67 2,743,507.82

    （3）未办妥权证的固定资产山东太阳纸业股份有限公司2009 年半年度报告

    76

    项 目账面原值累计折旧减值准备账面价值

    21号机厂房及仓库 63,015,611.75 3,410,444.61 - 59,605,167.14

    11万KV变电站 2,320,890.68 129,115.10 2,191,775.58

    19号机厂房及仓库 45,254,927.65 9,581,488.13 35,673,439.52

    20号机厂房 38,760,694.43 5,729,754.32 33,030,940.11

    上海办事处 2,052,928.10 483,419.17 1,569,508.93

    行政办公大楼 81,939,435.59 3,721,242.01 78,218,193.58

    热电三期厂房 40,550,834.10 2,131,646.49 38,419,187.61

    吴村小区 16,600,000.00 157,368.00 16,442,632.00

    营销大楼 51,319,332.42 2,445,211.94 48,874,120.48

    化机浆车间 14,614,000.00 657,175.00 13,956,825.00

    搓丝浆车间 3,242,707.64 48,640.62 3,194,067.02

    合 计 359,671,362.36 28,495,505.39 331,175,856.97

    （4）用于抵押的固定资产

    项 目账面原值累计折旧减值准备账面价值

    热电发电设备 787,901,922.62 237,689,126.72 550,212,795.90

    合 计 787,901,922.62 237,689,126.72 550,212,795.90

    注：公司以热电设备抵押共取得中行兖州支行长期借款25,000 万元、短期借款4,000 万

    元。

    （5）固定资产减值准备

    转回数转销数合计

    房屋、建筑物 2,384,180.02 2,384,180.02

    机器设备 2,738,732.59 2,738,732.59

    运输工具 15,600.00 15,600.00

    电子设备及其他 9,009.06 9,009.06

    合 计 5,147,521.67 - 5 ,147,521.67

    项 目期初数期末数

    本期减少数

    本期计提数

    10、在建工程

    （1）在建工程明细情况山东太阳纸业股份有限公司2009 年半年度报告

    77

    工程名

    称

    预算数

    （万元）

    期初数 本期增加数

    本期转入固定资

    产数

    其他

    减少数

    期末数

    资

    金

    来

    源

    工程

    投入占

    预算的

    比例

    5MW机组 35,632.60 169,379,457.02 102,135,834.01 271,515,291.03

    金融

    机构

    贷款

    及其

    他

    淘汰蒸

    球制浆改

    造及碱回

    收工程

    69,822.46 96,761,870.43 185,254,996.13 282,016,866.56

    金融

    机构

    贷款

    及其

    他

    110KV负

    荷二站工

    程

    5,403.00 8,443,646.30 8,443,646.30 其他

    华茂热

    敏纸工程

    140,000.00 207,844,022.44 207,984,022.44 其他

    正邦公

    司热电厂

    工程

    4,713,309.76 4,713,309.76 其他

    永悦机

    械浆生产

    线工程

    34,300.20 137,091,664.07 168,488,855.37 305,580,519.44

    金融

    机构

    贷款

    及其

    他

    其他 63,133,570.93 84,154,123.64 80,503,192.25 66,784,502.32

    合 计 471,219,872.21 756,321,477.89 80,503,192.25 - 1,147,038,157.85

    减值准

    备

    4,713,309.76 4,713,309.76

    在建工

    程净值

    466,506,562.45 1,142,324,848.09

    注：公司淘汰蒸球制浆技术改造及碱回收工程的建设用地系租赁兖州市金太阳投资有限公司

    的，为支持公司的生产经营兖州市金太阳投资有限公司免收公司土地租赁费。

    （2）借款费用资本化金额

    工程名称 期初数 本期增加数

    本期转入固

    定资产数

    其他减少

    数

    期末数

    5 M W机组 3,951,237.45 6,183,366.55 10,134,604.00

    淘汰蒸球制浆

    改造及碱回收工

    程

    1,986,767.49 5,155,540.42 7,142,307.91

    1 1 0K V负荷二站

    工程

    54,263.77 54,263.77

    永悦机械浆生

    产线工程

    2,056,000.00 4,506,256.49 6,562,256.49

    华茂热敏纸工

    程

    6,048,179.48 6,048,179.48

    合 计 7,994,004.94 21,947,606.71 - 29,941,611.65山东太阳纸业股份有限公司2009 年半年度报告

    78

    （3）在建工程减值准备

    转回数转销数合计

    正邦热电厂 4,713,309.76 - 4,713,309.76

    合 计 4,713,309.76 - - 4,713,309.76

    项 目期初数期末数

    本期减少数

    本期计

    提数

    注：正邦公司热电厂工程从2003 年开始筹建，由于受国家政策的宏观调控该项目暂时停止建

    设。公司根据工程的实际情况计提在建工程减值准备4,713,309.76 元。

    11、无形资产

    （1）无形资产明细情况

    项 目初始成本期初数

    本期

    增加数

    本期

    转出数

    本期

    摊销数

    累计

    摊销数

    期末数

    土地使用

    权

    2 97,917,830.09 289,907,495.89 3 ,121,023.59 11,131,357.79 2 86,786,472.30

    合 计 297,917,830.09 2 89,907,495.89 - - 3 ,121,023.59 11,131,357.79 2 86,786,472.30

    （2）截至2009 年6 月30 日，本公司无形资产无账面价值高于可收回金额的情况。

    12、长期待摊费用

    项 目期初数

    本期

    增加数

    本期

    转出数

    本期

    摊销数

    期末数

    变电增容费 9 1,602.31 4 1,637.30 49,965.01

    租入固定资产改良支出 1 70,461.04 1 8,595.74 1 51,865.30

    苗木保险费

    间接银团管理费

    合 计 262,063.35 60,233.04 201,830.31

    13、递延所得税资产

    （1）递延所得税资产明细情况

    项 目期末数期初数

    因资产的账面价值与计税基础不同而形

    成的递延所得税资产

    22,095,268.72 28,489,329.90

    因负债的账面价值与计税基础不同而形

    成的递延所得税资产

    1,600,000.00 4,347,727.08

    合 计 23,695,268.72 32,837,056.98

    （2）暂时性差异明细情况山东太阳纸业股份有限公司2009 年半年度报告

    79

    项 目期末数期初数

    应收账款 26,466,677.87 24,824,398.53

    其他应收款 11,264,611.90 11,252,256.44

    应付职工薪酬等 5,129,728.50

    预计负债 12,043,390.71

    长期待摊费用 218,294.58

    存货 10,527,988.02 63,132,253.01

    长期投资 40,121,797.04 41,863,003.27

    其他应付款 6,400,000.00 1,761,927.17

    合 计 94,781,074.83 160,225,252.21

    14、资产减值准备明细表

    转回

    数

    转销数合计

    一、坏账准备合计 61,402,778.45 3,639,575.38 - - 65,042,353.83

    其中：应收账款 40,952,593.39 2,272,714.26 - 43,225,307.65

    其他应收款 20,450,185.06 1,366,861.12 21,817,046.18

    二、存货跌价准备合计 104,764,923.75 - 104,764,923.75 1 04,764,923.75 -

    其中：库存商品 83,300,270.06 83,300,270.06 83,300,270.06 -

    原材料 21,464,653.69 21,464,653.69 21,464,653.69 -

    七、固定资产减值准备合计 5,147,521.67 - 5,147,521.67

    其中：房屋、建筑物 2,384,180.02 2,384,180.02

    机器设备 2,738,732.59 2,738,732.59

    运输设备 1 5,600.00 15,600.00

    其他 9,009.06 9,009.06

    九、在建工程减值准备 4,713,309.76 - 4,713,309.76

    合 计 1 76,028,533.63 3,639,575.38 104,764,923.75 104,764,923.75 74,903,185.26

    项 目期初数期末数

    本期减少数

    本期计提数

    15、短期借款

    （1）短期借款明细情况山东太阳纸业股份有限公司2009 年半年度报告

    80

    借款类别 期末数 期初数

    信用借款 767,051,706.89 9 6 9 ,923,681.37

    保证借款 1 ,741,617,806.71 1 ,228,882,313.45

    抵押保证借款 40,000,000.00 4 0 ,000,000.00

    质押借款 3 7 ,973,841.96

    合 计 2 ,548,669,513.60 2 ,276,779,836.78

    注：抵押资产详见七、9、（4）。

    （2）外币借款余额情况

    原币金额

    折算汇

    率

    折合人民币金额 原币金额

    折算汇

    率

    折合人民币金额

    美元 56,7 43,59 4.28 6.8319 387,6 66,56 1.76 39 ,417,860.1 5 6.83 46 26 9,40 5,306 .98

    欧元 5,9 68,10 0.08 9.6408 57,5 37,25 9.25 386,820.0 0 9.65 90 3,73 6,294 .38

    合 计 445,2 03,82 1.01 27 3,14 1,601 .36

    期末数期初数

    项 目

    （3）截至2009 年6 月30 日无已到期未偿还的短期借款。

    16、应付票据

    （1）应付票据明细情况

    票据种类期末数期初数下一会计期间将到期的金额

    银行承兑汇票 553,000,000.00 1,148,000,000.00 553,000,000.00

    合 计 553,000,000.00 1,148,000,000.00 553,000,000.00

    （2）年末数较年初数减少51.83 倍，主要原因系票据到期结算所致。

    17、应付账款

    （1）应付账款明细情况

    金 额比例金 额比例

    1年以内 426,205,614.03 93.31% 470,885,017.26 95.75%

    1至2年 12,182,036.29 2.67% 7,702,758.95 1.57%

    2至3年 6,897,855.87 1.51% 6,401,004.47 1.30%

    3年以上 11,454,180.30 2.51% 6,786,494.56 1.38%

    合 计 456,739,686.49 100.00% 491,775,275.24 100.00%

    账 龄

    期末数期初数

    （2）外币应付款情况山东太阳纸业股份有限公司2009 年半年度报告

    81

    原币金额

    折算汇

    率

    折合人民币金额 原币金额

    折算汇

    率

    折合人民币金额

    美元 6 ,962,957.36 6 .8319 47 ,570,228.41 2,767,143.30 6.8346 18,912,317.61

    欧元 39,888.00 9 .6408 384,552.24 6,748.00 9.6590 65,178.93

    合 计 47,954,780.65 18,977,496.54

    期末数期初数

    项 目

    （3）期末数中无持本公司5%(含5%)以上表决权股份的股东单位欠款。

    （4）期末数中包括应付其他关联方款10497526.12 元，该项关联交易的披露见附注九、

    （三）、4。

    （5）期末数中无超过一年的大额应付款。

    18、预收款项

    （1）预收款项明细情况

    金 额比例金 额比例

    1年以内 206,990,930.21 95.26% 134,234,772.87 98.29%

    1至2年 10,294,043.24 4.74% 2,331,240.00 1.71%

    合 计 217,284,973.45 100.00% 136,566,012.87 100.00%

    账 龄

    期末数期初数

    （2）预收款项期末数中无预收持本公司5%（含5%）以上有表决权股份的股东单位款项。

    （3）预收款项期末数中无预收其他关联方的款项。

    （4）期末数较期初数增加59.11%，主要是公司期末预收了部分纸品款。

    19、应付职工薪酬

    项 目期初数 本期增加 本期支付期末数

    工资及奖金 453.05 85,849,615.83 85,850,060.80 8.08

    职工福利费 13,191,466.90 13,081,963.04 109,503.86

    社会保险费 13,509,702.30 12,398,233.99 13,672,733.83 12,235,202.46

    工会经费 77,081.89 77,081.89

    教育经费 7,853,448.85 188,089.22 88,641.90 7,952,896.17

    职工奖福基金 36,565,294.63 4,805,493.62 31,759,801.01

    合 计 58,005,980.72 111,627,405.94 117,498,893.19 52,134,493.47

    20、应交税费

    （1）应交税费明细情况山东太阳纸业股份有限公司2009 年半年度报告

    82

    项 目税(费)率期末数期初数

    增值税13、17% -1,336,753.02 -48,854,656.80

    营业税3、5% 2,389,756.03 2,351,166.90

    所得税12.5、25% -12,445,075.90 -16,472,737.19

    城市维护建设税7% 114,584.00 856,040.85

    房产税1.2、12% 925,677.64 859,550.47

    土地使用税 866,843.84 1,713,666.24

    个人所得税 221,746.67 766,721.27

    其他 2 56,414.96 1,171,692.88

    合 计 -9,006,805.78 -57,608,555.38

    （2）期末数较期初数增加84.37%，主要是公司期末尚未抵扣的增值税进项税减少。

    21、其他应付款

    （1）截至2009 年6 月30 日，其他应付款期末数为59,716,547.77 元，比期初数

    67,680,912.72 元减少11.77%。

    （2）其他应付款年末数中无应付持本公司5%（含5%）以上有表决权股份的股东单位款项。

    （3）账龄超过1 年的大额其他应付款

    债权人名称期末数未偿还的原因

    报表日后是否

    归还

    吴家村 8,424,081.50 土地补偿款暂存否

    刘家村 1,199,792.00 土地补偿款暂存否

    美国斯玛特 5,932,822.28 原清算款暂存否

    合 计 15,556,695.78

    22、一年内到期的非流动负债

    （1）一年内到期的长期负债明细情况

    项 目期末数期初数

    一年内到期的长期借款 130,000,000.00 155,000,000.00

    合 计 130,000,000.00 155,000,000.00

    （2）一年内到期的长期借款山东太阳纸业股份有限公司2009 年半年度报告

    83

    贷款单位币种借款条件期末数期初数

    恒丰银行济南分行人民币担保借款 3 0,000,000.00 70,000,000.00

    工行兖州支行人民币担保借款 2 5,000,000.00 10,000,000.00

    工行兖州支行人民币担保借款 2 5,000,000.00 25,000,000.00

    农行兖州支行人民币担保借款 2 5,000,000.00 50,000,000.00

    农行兖州支行人民币担保借款 2 5,000,000.00

    合 计 1 30,000,000.00 155,000,000.00

    23、长期借款

    （1）长期借款明细情况

    借款条件币种期末数期初数

    保证借款人民币 958,000,000.00 558,000,000.00

    抵押保证借款人民币 250,000,000.00 250,000,000.00

    合 计 1 ,208,000,000.00 808,000,000.00

    注：抵押资产详见七、9、（4）。

    （2）长期借款期末数较期初数增加49.50%，主要是工程项目投资贷款增加所致。

    24、预计负债

    项 目期初数本期增加本期减少期末数

    未决诉讼 12 ,043, 390.7 1 12, 043,3 90.71 -

    合 计 12 ,043, 390.7 1 12, 043,3 90.71 -

    注：预计负债的减少见附注十四、5。

    25、其他非流动负债

    项 目内容期末数期初数

    递延收益政府补助 17,278,333.35 18,955,833.33

    合 计 17,278,333.35 18,955,833.33

    26、股本山东太阳纸业股份有限公司2009 年半年度报告

    84

    金额比例

    发行

    新股

    送

    股

    公积金转股其他小计金额比例

    一、有限售条件股份

    1.国家持股

    2.国有法人持股

    3.其他内资持股 339,194,118.00 6 7.51 2 ,400.00 2,400.00 339,196,518.00 6 7.51

    其中：境内法人持股 339,194,118.00 6 7.51 - 339,194,118.00 6 7.51

    境内自然人持股 2 ,400.00 2,400.00 2,400.00

    4.外资持股

    其中：境外法人持股

    境外自然人持股

    有限售条件股份合计 339,194,118.00 6 7.51 - 2 ,400.00 2,400.00 339,196,518.00 6 7.51

    二、无限售条件股份

    1.人民币普通股 163,211,079.00 3 2.49 -2,400.00 -2,400.00 163,208,679.00 3 2.49

    2.境内上市的外资股

    3.境外上市的外资股

    4.其他

    无限售条件股份合计 163,211,079.00 3 2.49 - -2,400.00 -2,400.00 163,208,679.00 3 2.49

    三、股份总数 502,405,197.00 100.00 - - 502,405,197.00 1 00.00

    期末数

    项 目

    期初数本期增减变动(+、-)

    27、资本公积

    项 目期初数本期增加本期减少期末数

    资本溢价 9 29,246,296.20 929,246,296.20

    其他资本公积 1 28,452,391.23 6 ,265,350.00 134,717,741.23

    合 计 1 ,057,698,687.43 6 ,265,350.00 - 1 ,063,964,037.43

    注： 其它资本公积增加系公司计提的股权激励成本。

    28、盈余公积

    项 目期初数本期增加本期减少期末数

    法定盈余公积 2 12,356,522.60 2 12,356,522.60

    合 计 2 12,356,522.60 - 2 12,356,522.60

    29、未分配利润

    未分配利润变动情况山东太阳纸业股份有限公司2009 年半年度报告

    85

    项 目本期数上期数

    上年年末余额 831,390,742.45 668,433,128.17

    加:会计政策变更

    前期差错更正

    其他 -1,576,813.31

    本期期初余额 831,390,742.45 666,856,314.86

    加:合并净利润 174,560,376.31 259,415,437.10

    减:提取法定盈余公积 28,657,019.71

    对股东的分配 100,481,039.40 35,886,085.50

    少数股东损益 22,687,246.08 30,337,904.30

    本期期末余额 882,782,833.28 831,390,742.45

    注：根据2009 年5 月18 日通过的2008 年年度股东大会决议，公司分配股利

    100,481,039.40 元。

    30、营业收入和营业成本

    （1）主营业务收入与其他业务收入

    项 目本期数上年同期数

    主营业务收入 2,588,556,633.32 2,990,974,412.98

    其他业务收入 110,491,054.64 128,957,149.85

    营业收入合计 2,699,047,687.96 3,119,931,562.83

    主营业务成本 2,182,013,120.63 2,419,551,829.97

    其他业务成本 70,690,618.30 115,859,271.87

    营业成本合计 2,252,703,738.93 2,535,411,101.84

    （2）各产品（或业务）类别的主营业务收入、主营业务成本和主营业务利润

    主营业务收入主营业务成本主营业务利润

    非涂布文化用纸 934,071,844.77 795,170,651.72 138,901,193.05

    涂布包装纸板 442,844,962.24 398,585,279.33 44,259,682.91

    铜版纸 802,104,899.31 659,751,459.77 142,353,439.54

    电及蒸汽 252,207,331.91 209,067,344.03 43,139,987.88

    化机浆 157,036,967.09 119,131,909.27 37,905,057.82

    其他 290,628.00 306,476.50 -15,848.50

    合计 2,588,556,633.32 2,182,013,120.63 406,543,512.69

    产品(或业务)类别

    本期数

    （续）山东太阳纸业股份有限公司2009 年半年度报告

    86

    主营业务收入主营业务成本主营业务利润

    非涂布文化用纸 1,179,595,562.05 970,517,348.02 209,078,214.03

    涂布包装纸板 614,219,799.61 527,448,883.98 86,770,915.63

    铜版纸 920,037,015.45 695,212,921.59 224,824,093.86

    电及蒸汽 137,241,196.50 120,634,590.01 16,606,606.49

    化机浆 139,650,594.17 105,495,154.67 34,155,439.50

    其他 230,245.19 242,931.70 -12,686.51

    合 计 2,990,974,412.98 2,419,551,829.97 571,422,583.00

    产品(或业务)类别

    上年同期数

    （3）2009 年1-6 月公司前五名客户销售的收入总额为610,014,658.58 元，占公司全部

    销售收入的比例为22.72%。

    31、营业税金及附加

    计缴标准金额计缴标准金额

    营业税3%、5% 480,673.50 3%、5% 906,684.76

    城 建 税5%、7% 1,408,954.91 5%、7% 2,523,418.55

    教育费附加4.0% 820,990.12 4.0% 1,465,891.58

    合 计 2,710,618.53 4,895,994.89

    本期数上年同期数

    项 目

    32、财务费用

    （1）财务费用明细情况

    项 目本期数上年同期数

    利息支出 90,562,207.12 133,664,790.57

    减：利息收入 10,144,499.41 2,117,186.12

    汇兑损失 3,859,303.27 2,028,676.29

    减：汇兑收入 3,729,605.64 9,178,112.94

    手续费 4,590,950.14 6,802,182.62

    合 计 85,138,355.48 131,200,350.42

    （2）财务费用本期数较上年同期数减少35.11%，主要原因系银行借款利率下降及票据

    贴现利率下降及金额减少所致。

    33、资产减值损失

    （1）资产减值明细情况山东太阳纸业股份有限公司2009 年半年度报告

    87

    项 目本期数上年同期数

    坏账损失 3,639,575.38 19,656,301.55

    合 计 3,639,575.38 19,656,301.55

    （2）本期数较上年同期数减少81.48%，主要原因为应收账款及其他应收款减少，计提

    坏账准备减少。

    34、投资收益

    （1）投资收益明细情况

    被投资单位名称本期数上年同期数

    合营企业投资收益 31,996,198.60 34,880,752.99

    联营企业投资收益 -4,717,673.51 7,630,025.73

    合 计 27,278,525.09 42,510,778.72

    （2）本期投资收益较上年同期数减少35.83%，主要系联营企业净利润减少所致。

    35、营业外收入

    （1）营业外收入明细情况

    项 目本期数上年同期数

    非流动资产处置利得 190,243.21 47,226.14

    其中:固定资产处置利得 190,243.21 47,226.14

    赔款收入 554,980.24 433,521.01

    罚款收入 158,511.00 114,436.00

    政府补助 6,718,899.98 4,457,900.00

    其他 335,969.20 850,322.83

    合 计 7,958,603.63 5,903,405.98

    （2）政府补助

    金额

    其中:计入当期损

    益的金额

    金额

    其中:计入当期损

    益的金额

    财政补助 1,150,000.00 1,150,000.00 3,941,900.00 3,941,900.00

    污水治理资金 1,677,499.98 200,000.00 200,000.00

    奖励基金 208,000.00 208,000.00

    财政贴息 2,682,000.00 2,682,000.00

    其他 1,001,400.00 1,001,400.00 316,000.00 316,000.00

    合 计 5,041,400.00 6,718,899.98 4,457,900.00 4,457,900.00

    本期数

    项 目

    上年同期数山东太阳纸业股份有限公司2009 年半年度报告

    88

    36、营业外支出

    项 目本期数上年同期数

    非流动资产处置损失 436,776.62 6,708,426.62

    其中:固定资产处置损失 436,776.62 6,708,426.62

    公益性捐赠支出 301,000.00 2,400,000.00

    其他 -5,402,778.02 417.99

    合 计 -4,665,001.40 9,108,844.61

    注：本期其他减少主要为公司原预计对福建省莆田市泰盛纸业有限公司的诉讼案补偿款

    与实际应支付款的差额。详见本附注十四、5 。

    37、所得税费用

    项 目本期数上年同期数

    当期所得税费用 25,267,661.29 21,416,486.23

    递延所得税费用 9,141,788.26 -2,619,896.61

    合 计 34,409,449.55 18,796,589.62

    38、基本每股收益和稀释每股收益

    项 目本期数上年同期数

    基本每股收益 0.30 0.45

    稀释每股收益 0.30 0.45

    注：（1）基本每股收益的计算

    基本每股收益=归属于普通股股东的净利润÷发行在外的普通股加权平均数

    发行在外的普通股加权平均数=S0＋S1＋Si×Mi÷M0-Sj×Mj÷M0-Sk

    其中，S0 为期初股份总数；S1 为报告期因公积金转增股本或股票股利分配等增加股份数；

    Si 为报告期因发行新股或债转股等增加股份数；Sj 为报告期因回购等减少股份数；Sk 为报告期

    缩股数；M0 报告期月份数；Mi 为增加股份下一月份起至报告期期末的月份数；Mj 为减少股份下

    一月份起至报告期期末的月份数。

    （2）稀释每股收益的计算

    稀释每股收益=[归属于普通股股东的净利润+（已确认为费用的稀释性潜在普通股利息－

    转换费用）×（1-所得税率）]/（S0＋S1＋Si×Mi÷M0-Sj×Mj÷M0-Sk+认股权证、股份期权、可

    转换债券等增加的普通股加权平均数）

    其中，S0 为期初股份总数；S1 为报告期因公积金转增股本或股票股利分配等增加股份数；山东太阳纸业股份有限公司2009 年半年度报告

    89

    Si 为报告期因发行新股或债转股等增加股份数；Sj 为报告期因回购等减少股份数；Sk 为报告期

    缩股数；M0 报告期月份数；Mi 为增加股份下一月份起至报告期期末的月份数；Mj 为减少股份下

    一月份起至报告期期末的月份数。

    39、收到其他与经营活动有关的现金

    本公司“收到其他与经营活动有关的现金”中价值较大的项目列示如下：

    项 目本期数上年同期数

    收到的政府补助 5 ,041,400.00 4,457,900.00

    其他 1 1,027,579.72 3,562,692.10

    合 计 1 6,068,979.72 8,020,592.10

    40、支付其他与经营活动有关的现金

    本公司“支付其他与经营活动有关的现金”中价值较大的项目列示如下：

    项 目本期数上年同期数

    销售提成款 1 1,732,512.74 8 ,925,171.34

    业务招待费 5 ,254,456.50 4 ,265,079.69

    差 旅 费 2 ,808,636.38 2 ,010,685.24

    水 资 源 费 2 ,150,200.00 1 ,901,250.00

    保 险 费 1 ,552,998.27 2 ,220,267.96

    排 污 费 1 ,887,706.00 1 ,718,460.00

    其他 2 1,462,026.23 1 2,195,023.06

    合 计 4 6,848,536.12 3 3,235,937.29

    41、支付其他与筹资活动有关的现金

    本公司“支付其他与筹资活动有关的现金”中价值较大的项目列示如下：

    项 目本期数上年同期数

    银行贷款、承兑汇票保证金

    银行借款手续费 4 ,260,722.39 6 ,802,182.62

    合 计 4 ,260,722.39 6 ,802,182.62

    42、现金流量表补充资料

    （1）将净利润调节为经营活动现金流量的信息山东太阳纸业股份有限公司2009 年半年度报告

    90

    项 目本期数上年同期数

    1、将净利润调节为经营活动现金流量：

    净利润 1 74,560,376.31 2 84,977,963.53

    加：资产减值准备 3 ,639,575.38 1 ,771,396.64

    固定资产折旧 1 85,583,751.49 1 79,857,447.92

    无形资产摊销 2 ,755,332.81 1 ,474,003.55

    长期待摊费用摊销 6 0,780.01 1 ,347,863.36

    处置固定资产、无形资产和其他长期资产的损失

    （收益以“－ ”号填列）

    2 46,533.41 6 ,515,690.63

    固定资产报废损失（收益以“－”号填列）

    公允价值变动损失（收益以“－”号填列）

    财务费用（收益以“－”号填列） 9 4,977,330.12 1 33,317,536.54

    投资损失（收益以“－”号填列） - 27,278,525.09 - 42,510,778.72

    递延所得税资产减少（增加以“－”号填列） 9 ,141,788.26 - 2,619,896.61

    递延所得税负债增加（减少以“－”号填列）

    存货的减少（增加以“－”号填列） 3 47,138,865.25 - 120,364,187.50

    经营性应收项目的减少（增加以“－”号填列） 1 07,643,260.38 - 68,517,124.57

    经营性应付项目的增加（减少以“－”号填列） - 559,382,659.30 6 1,754,101.87

    其他

    经营活动产生的现金流量净额 3 39,086,409.03 4 37,004,016.64

    2、不涉及现金收支的重大投资和筹资活动：

    债务转为资本

    一年内到期的可转换公司债券

    融资租入固定资产

    3、现金及现金等价物净变动情况：

    现金的期末余额 6 87,918,620.93 4 63,022,344.23

    减：现金的期初余额 5 81,549,790.66 2 54,993,215.56

    加：现金等价物的期末余额

    减：现金等价物的期初余额

    现金及现金等价物净增加额 1 06,368,830.27 2 08,029,128.67

    （2）现金及现金等价物的信息山东太阳纸业股份有限公司2009 年半年度报告

    91

    项 目本期数上年同期数

    一、现金 6 87,918,620.93 463,022,344.23

    其中：库存现金 2 ,231,214.03 1,468,483.67

    可随时用于支付的银行存款 5 11,908,203.81 176,743,753.07

    可随时用于支付的其他货币资金 1 73,779,203.09 284,810,107.49

    二、现金等价物

    其中：三个月内到期的债券投资

    三、期末现金及现金等价物余额 6 87,918,620.93 463,022,344.23

    八、母公司财务报表主要项目注释

    1、应收账款

    （1）按类别列示应收账款明细情况

    账面余额

    占应收账款

    总额的比例

    坏账准备账面价值

    坏账准备

    计提比例

    单项金额重大的应收账款 12,542,869.00 23.68% 627,143.45 11,915,725.55 5.00%

    其他不重大应收账款 40,425,968.63 76.32% 7 ,823,688.51 32,602,280.12 19.35%

    合 计 52,968,837.63 100.00% 8 ,450,831.96 44,518,005.67

    项 目

    期末 数

    账面余额

    占应收账款

    总额的比例

    坏账准备账面价值

    坏账准备计

    提比例

    单项金额重大的应收账款 2 9,482,791.57 47.04% 1,474,139.58 28,008,651.99 5.00%

    其他不重大应收账款 3 3,190,832.68 52.96% 7 ,241,875.39 2 5,948,957.29 21.82%

    合 计 6 2,673,624.25 100.00% 8 ,716,014.97 5 3,957,609.28

    项 目

    期初 数

    注：单项金额500 万元以上的部分确定为单项金额重大的应收账款。

    （2）按账龄列示应收账款明细情况山东太阳纸业股份有限公司2009 年半年度报告

    92

    账面余额

    占应收账款

    总额的比例

    坏账准备账面余额

    占应收账款

    总额的比例

    坏账准备

    1年以内 39,874,518.36 75.28% 1,993,725.92 51,646,334.08 82.41% 2,582,316.71

    1至2年 2,507,561.24 4.73% 2 50,756.13 376,731.58 0.60% 3 7,673.17

    2至3年 364,262.31 0.69% 7 2,852.48 735,775.16 1.17% 1 47,155.03

    3年以上 10,222,495.72 19.30% 6 ,133,497.43 9,914,783.43 15.82% 5 ,948,870.06

    合 计 52,968,837.63 100.00% 8,450,831.96 62,673,624.25 100.00% 8,716,014.97

    期 末 数期 初 数

    账 龄

    （3）应收账款期末欠款前五名合计为25,817,760.25 元，占期末应收账款总额的48.74%。

    （4）期末数中无持本公司5%(含5%)以上表决权股份的股东单位欠款。

    （5）期末数中无应收其他关联方的款项。

    2、其他应收款

    （1）按类别列示其他应收款明细情况

    账面余额

    占其他应

    收款总额

    的比例

    坏账准备账面价值

    坏账准备

    计提比例

    单项金额重大的其他应收款 173,010,832.44 86.96% 173,010,832.44

    其他不重大其他应收款 25,953,938.42 13.04% 8 ,383,003.38 17,570,935.04 32.30%

    合 计 198,964,770.86 100.00% 8 ,383,003.38 190,581,767.48

    项 目

    期 末 数

    账面余额

    占其他应

    收款总额

    的比例

    坏账准备账面价值

    坏账准备

    计提比例

    单项金额重大的其他应收款 227,996,773.06 92.72% 227,996,773.06 0.00%

    其他不重大其他应收款 17,891,900.86 7.28% 6 ,760,054.98 11,131,845.88 37.78%

    合 计 2 45,888,673.92 100.00% 6 ,760,054.98 239,128,618.94

    项 目

    期初 数

    注：单项金额500 万元以上的部分确定为单项金额重大的其他应收款。

    （2）按账龄列示其他应收款明细情况山东太阳纸业股份有限公司2009 年半年度报告

    93

    账面余额

    占其他应收

    款总额的比

    例

    坏账准备账面余额

    占其他应收

    款总额的比

    例

    坏账准备

    1年以内 180,243,644.45 90.59% 2,012.11 233,663,812.14 95.03% 35,178.85

    1至2年 556,620.25 0.28% 5 5,662.03 397,632.07 0.16% 3 9,763.21

    2至3年 6,433,436.13 3.23% 1 ,286,687.23 1,028,062.27 0.42% 2 05,612.45

    3年以上 11,731,070.03 5.90% 7 ,038,642.02 10,799,167.44 4.39% 6,479,500.47

    合 计 198,964,770.86 100.00% 8,383,003.38 245,888,673.92 100.00% 6,760,054.98

    期 末 数期 初 数

    账 龄

    注: ①账龄1 年以内其他应收款中，期初数有232,960,235.09 元，期末数有180,203,402.15

    元为公司与合并报表范围内控股子公司的往来款项，未计提坏账准备。

    ②期末2-3 年的其他应收款中含转入的2-3 年预付账款。

    （3）期末数中欠款前五名合计为180,203,402.15 元，占期末其他应收款总额的90.57%。

    （4）期末数中无持本公司5%(含5%)以上表决权股份的股东单位欠款

    （5）期末数包括应收控股子公司款项180,203,402.15 元，占期末其他应收款总额的

    90.57%。

    3、长期股权投资

    （1）长期股权投资明细情况

    项 目期初数本期增加本期减少期末数

    对子公司投资 1,172,582,561.58 1 59,344,785.75 1 ,331,927,347.33

    对合营企业投资 4 28,595,678.11 2 9,010,676.82 4 57,606,354.93

    对联营企业投资 2 64,483,260.93 -4,717,673.51 2 59,765,587.42

    减：长期股权投资减值准

    备

    6,000,000.00 6 ,000,000.00

    合 计 1,859,661,500.62 1 83,637,789.06 - 2 ,043,299,289.68

    （2）对合营企业投资、联营企业投资的明细情况

    ①合营企业

    被投资单位名称 注册地 业务性质

    投资

    年限

    注册资本万

    元

    本公司持

    股比例

    本公司在被

    投资单位表

    决权比例

    万国纸业太阳白卡纸有

    限公司

    兖州市制造业30年 32,280.00 5 0.00 50.00

    山东国际纸业太阳纸板

    有限公司

    兖州市制造业30年 62,342.00 5 0.00 50.00山东太阳纸业股份有限公司2009 年半年度报告

    94

    （续））

    被投资单位名称 期末净资产总额 本期营业收入总额本期净利润

    万国纸业太阳白卡纸有限公司 509,740,986.79 1,472,713,753.47 76,284,363.30

    山东国际纸业太阳纸板有限公

    司508,061,436.58 652,573,245.61 -11,182,348.31

    ②联营企业

    被投资单位名称 注册地 业务性质

    投资

    年限

    注册资本万

    元

    本公司

    持股比例

    本公司在

    被投资单位

    表决权比例

    兖州高旭化工有限公司兖州市制造业30年 487.50 25.00 25.00

    东莞建晖纸业有限公司 东莞市制造业50年80000万港币 30.00 30.00

    上海东升新材料有限公司上海市制造业30年 3,000.00 25.00 25.00

    兖州东升精细化工有限公司兖州市制造业15年260万美元 25.00 25.00

    （续）

    被投资单位名称 期末净资产总额 本期营业收入总额本期净利润

    兖州高旭化工有限公司 8,995,320.04 15,142,811.48 -82,627.72

    东莞建晖纸业有限公司 760,290,982.89 910,457,144.74 -30,225,719.42

    上海东升新材料有限公司 76,369,823.21 76,151,161.95 11,909,284.33

    兖州东升精细化工有限公司 59,474,856.47 56,949,262.12 5,573,512.69

    （3）按权益法核算的长期股权投资山东太阳纸业股份有限公司2009 年半年度报告

    95

    被投资单

    位名称

    初始投资金额 期初数

    本期追加( 或减

    少)投资成本数

    被投资单位权益增

    减数(不含现金分

    红)

    分得现金红

    利

    期末数

    万国纸业

    太阳白卡纸

    有限公司

    84,500,000.00 206,110,060.93 37,587,372.75 243,697,433.68

    山东国际

    纸业太阳纸

    板有限公司

    117,020,000.00 222,485,617.18 -8,576,695.93 213,908,921.26

    兖州高旭

    化工有限公

    司

    1,218,750.00 2,212,374.73 -20,656.93 2,191,717.80

    东莞建晖

    纸业有限公

    司

    247,915,202.50 232,550,483.96 -9,067,715.83 223,482,768.13

    上海东升

    新材料有限

    公司

    3,731,807.50 15,782,682.20 2,977,321.08 18,760,003.28

    兖州东升

    精细化工有

    限公司

    5,320,740.75 13,937,720.04 1,393,378.17 15,331,098.21

    合 计 459,706,500.75 693,078,939.04 - 24,293,003.31 - 717,371,942.35

    （4）按成本法核算的长期股权投资

    被投资单位名称 初始投资金额 期初数 本期增加 本期减少 期末数

    太阳纸业有限公司 51,986,379.35 51,986,379.35 51,986,379.35

    兖州天章纸业有限公

    司

    510,108,239.92 510,108,239.92 510,108,239.92

    山东太阳正邦纸业有

    限责任公司

    6,000,000.00 6,000,000.00 6,000,000.00

    山东太阳白杨科技股

    份公司

    7,000,000.00 7,000,000.00 7,000,000.00

    兖州合利纸业有限公

    司

    173,769,733.43 173,769,733.43 173,769,733.43

    兖州中天纸业有限公

    司

    339,078,067.50 339,078,067.50 339,078,067.50

    兖州朝阳纸业公司 10,748,784.71 10,748,784.71 10,748,784.71

    兖州永悦纸业公司 94,567,131.75 15,248,961.00 79,318,170.75 94,567,131.75

    兖州华茂纸业公司 94,383,925.00 25,994,925.00 68,389,000.00 94,383,925.00

    青岛太阳工贸有限公

    司

    30,000,000.00 29,889,950.67 - 29,889,950.67

    太阳纸业老挝有限公

    司

    14,395,135.00 2,757,520.00 11,637,615.00 14,395,135.00

    合 计 1,332,037,396.66 1,172,582,561.58 159,344,785.75 - 1,331,927,347.33

    （5）长期股权投资减值准备山东太阳纸业股份有限公司2009 年半年度报告

    96

    转回数转销数合计

    山东太阳正邦纸业有限责任公司 6,000,000.00 6,000,000.00

    合 计 6,000,000.00 6,000,000.00

    被投资单位名称期初数期末数

    本期计本期减少数

    提数

    4、营业收入和营业成本

    （1）主营业务收入与其他业务收入

    项 目本期数上年同期数

    主营业务收入 866,806,229.45 835,302,882.33

    其他业务收入 79,633,865.87 90,021,525.36

    营业收入合计 946,440,095.32 925,324,407.69

    主营业务成本 739,764,516.62 742,871,845.12

    其他业务成本 58,938,119.01 70,861,223.32

    营业成本合计 798,702,635.63 813,733,068.44

    （2）各产品（或业务）类别的主营业务收入、主营业务成本和主营业务利润

    主营业务收入主营业务成本主营业务利润

    非涂布文化用纸 297,192,392.93 260,226,882.14 36,965,510.79

    电、蒸汽 508,496,358.61 421,521,482.25 86,974,876.36

    其他 61,117,477.91 58,016,152.23 3,101,325.68

    合 计 866,806,229.45 739,764,516.62 127,041,712.83

    产品(或业务)类别

    本期数

    （续）

    主营业务收入主营业务成本主营业务利润

    非涂布文化用纸 328,624,685.42 281,791,848.45 46,832,836.97

    电、蒸汽 404,735,710.85 359,137,510.61 45,598,200.24

    其他 101,942,486.06 101,942,486.06 -

    合 计 835,302,882.33 742,871,845.12 92,431,037.21

    产品(或业务)类别

    上年同期数

    （3）2009 年1-6 月公司前五名客户销售的收入总额为499,310,769.88 元，占公司全部

    销售收入的比例为52.76%。

    5、投资收益

    被投资单位名称本期数上年同期数

    合营企业收益 2 9,010,676.82 3 4,880,752.99

    联营企业收益 -4,717,673.51 7 ,630,025.73

    子公司宣告发放的股利 1 36,331,061.75 1 00,585,632.90

    合 计 1 60,624,065.06 1 43,096,411.62山东太阳纸业股份有限公司2009 年半年度报告

    97

    6、资产减值准备明细表

    转回

    数

    转销数合计

    一、坏账准备合计 1 5,476,069.95 1,622,948.40 2 65,183.01 265,183.01 16,833,835.34

    其中：应收账款 8 ,716,014.97 2 65,183.01 265,183.01 8,450,831.96

    其他应收款 6 ,760,054.98 1,622,948.40 8 ,383,003.38

    二、存货跌价准备 1 1,590,865.43 1 1,590,865.43 11,590,865.43 -

    二、长期股权投资减值准备 6 ,000,000.00 6,000,000.00

    合 计 3 3,066,935.38 1,622,948.40 1 1,856,048.44 11,856,048.44 22,833,835.34

    项 目期初数期末数

    本期减少数

    本期计提数

    7、现金流量表补充资料

    （1）将净利润调节为经营活动现金流量的信息山东太阳纸业股份有限公司2009 年半年度报告

    98

    项 目本期数上年同期数

    1、将净利润调节为经营活动现金流量：

    净利润 222,910,021.00 171,663,871.49

    加：资产减值准备 1,357,765.39 1,950,931.13

    固定资产折旧 62,031,990.01 60,187,019.73

    无形资产摊销 1,994,118.62 288,415.95

    长期待摊费用摊销 4 9,964.76

    处置固定资产、无形资产和其他长期资产的损失

    （收益以“－ ”号填列）

    265,055.45

    固定资产报废损失（收益以“－”号填列）

    公允价值变动损失（收益以“－”号填列） -

    财务费用（收益以“－”号填列） 22,454,999.73 40,884,258.45

    投资损失（收益以“－”号填列） - 160,624,065.06 - 143,096,411.62

    递延所得税资产减少（增加以“－”号填列） 3,820,248.45 - 1,594,801.57

    递延所得税负债增加（减少以“－”号填列） -

    存货的减少（增加以“－”号填列） - 1,695,451.52 - 4,029,891.71

    经营性应收项目的减少（增加以“－”号填列） 67,175,415.96 142,028,186.71

    经营性应付项目的增加（减少以“－”号填列） - 102,996,601.39 99,293,995.59

    其他

    经营活动产生的现金流量净额 116,693,496.64 367,625,538.91

    2、不涉及现金收支的重大投资和筹资活动：

    债务转为资本

    一年内到期的可转换公司债券

    融资租入固定资产

    3、现金及现金等价物净变动情况：

    现金的期末余额 198,927,597.43 182,648,634.99

    减：现金的期初余额 243,649,795.65 85,761,578.45

    加：现金等价物的期末余额

    减：现金等价物的期初余额

    现金及现金等价物净增加额 - 44,722,198.22 96,887,056.54

    （2）现金及现金等价物的信息山东太阳纸业股份有限公司2009 年半年度报告

    99

    项 目本期数上年同期数

    一、现金 1 98,927,597.43 182,648,634.99

    其中：库存现金 9 37,583.41 1,037,630.69

    可随时用于支付的银行存款 9 9,412,839.18 99,542,225.58

    可随时用于支付的其他货币资金 9 8,577,174.84 82,068,778.72

    二、现金等价物

    其中：三个月内到期的债券投资

    三、期末现金及现金等价物余额 1 98,927,597.43 182,648,634.99

    九、 关联方关系及其交易

    （一）关联方关系

    1、关联方的认定标准

    本公司对关联方的认定标准为：一方控制、共同控制另一方或对另一方施加重大影响，

    以及两方或两方以上同受一方控制、共同控制或重大影响的，构成关联方。

    2、 本公司的母公司

    母公司名称组织机构代码注册地业务性质

    注册资本

    （ 万元）

    对本公司的

    持股比例%

    对本公司享

    有的表决权

    比例%

    兖州市金太阳

    投资有限公司

    720799 98-1 兖州市

    对外投资、企业投

    资管理、企业管理

    、房地产开发

    7948 67.51 67.5 1

    兖州市金太阳投资有限公司的第一大股东李洪信先生，为本公司的实际控制人。

    3、本公司的子公司

    本公司的子公司相关信息见附注六、2、（1）。

    4、不存在控制关系的关联方山东太阳纸业股份有限公司2009 年半年度报告

    100

    关联方名称组织机构代码与本公司关系

    万国纸业太阳白卡纸有限公司79249110-X 合营企业

    山东国际纸业太阳纸板有限公司79619007-2 合营企业

    兖州高旭化工有限公司70611670-X 联营企业

    东莞建晖纸业有限公司74551958-7 联营企业

    上海东升新材料有限公司60743172-O 联营企业

    兖州东升精细化工有限公司74452418-1 联营企业

    兖州枫叶纸业有限公司61361406-4 同受一母公司控制

    兖州明阳化工有限公司75445639-7 母公司参股

    金瑞集团公司关键管理人员家庭成员控制的企业

    （二）定价政策

    销售产成品（机制纸）、原材料（木浆、化工原料、备品备件等）给关联公司及由关联公

    司采购商品材料等，交易价格主要遵循市场价格的原则；如果没有市场价格，按照在交易的

    商品或劳务的成本基础上加一定的合理利润确定交易价格及费率；如果既没有市场价格，也

    不适合采用成本加成价格的，按照交易双方协商确定价格及费率确定。

    （三）关联方交易

    1、采购货物

    金额

    占公司全部同类

    交易的金额比

    例%

    金额

    占公司全部同

    类交易的金额

    比例%

    兖州枫叶纸业有限公司58222.52 <0.01

    兖州高旭化工有限公司 6,032,885.85 0 .27 6,953,172.86 0.24

    兖州东升精细化工有限公司 15,789,120.91 0 .70 13,639,421.21 0.48

    兖州明阳化工有限公司 19,228,787.44 0.67

    上海东升新材料有限公司 31,524,921.26 1 .39 24,939,576.19 0.87

    金瑞集团 1,398,815.84 0 .06 290,235,639.47 10.16

    万国纸业太阳白卡纸有限公司 - 199,380.51 0.01

    合 计 54,745,743.86 2 .42 355,254,200.21 1 2.43

    关联方名称

    本期数上期数

    注：与美国金瑞集团公司发生的关联采购额1,398,815.84 元系公司控股子公司兖州中天纸业

    有限公司处理与金瑞集团公司2008 年签订的来料加工业务的剩余木浆。由于金瑞公司本年度山东太阳纸业股份有限公司2009 年半年度报告

    101

    未再有新的加工合同签订且也不便再返运退回，经双方充分协商，同意将剩余浆料由来料加

    工转为一般贸易进口由中天公司购买。

    2、销售货物

    金额

    占公司全部

    同类交易的

    金额比例%

    金额

    占公司全部同

    类交易的金额

    比例%

    兖州枫叶纸业有限公司 6,499,034.48 0 .21

    兖州高旭化工有限公司 1,029,347.77 0.04 1,635,148.74 0 .05

    兖州东升精细化工有限公司 8,861,579.70 0.34 4,287,805.84 0 .14

    兖州明阳化工有限公司 1,728,391.69 0 .06

    金瑞集团 160,327.11 0.01 92,519,076.19 2 .97

    万国纸业太阳白卡纸有限公司 249,192,149.09 9.66 112,917,774.88 3 .62

    山东国际纸业太阳纸板有限公司 74,703,756.67 2.90 602,544.11 0 .02

    合 计 333,947,160.34 12.95 220,189,775.93 7 .06

    关联方名称

    本期数上期数

    注：与美国金瑞集团公司发生的关联销售额160,327.11 元系公司控股子公司兖州中天纸业有

    限公司处理与金瑞集团公司2008 年签订的来料加工业务的部分尾货所致。

    3、其他重大关联交易事项

    （1）商标许可协议

    公司与万国纸业太阳白卡纸有限公司签订商标许可协议，自2006 年10 月起许可万国纸

    业太阳白卡纸有限公司在生产和销售的纸品上使用商标，并按照全部纸品销售净额的0.5%收

    取许可费，2009 年1-6 月、2008 年1-6 月分别收取5,468,967.51 元、6,633,561.39 元。

    (2)综合服务

    ①本公司控股子公司兖州中天纸业有限公司(以下简称“中天公司”)2007 年11 月-2008

    年6 月与山东国际纸业太阳纸板有限公司（以下简称“国际太阳公司”）签订PM22#机、10KV

    电源连接配套改造及PM22#机车间工艺管道安装等5 项工程合同, 2009 年1-6 月中天公

    司共收到国际太阳公司工程奖励14,649,000 元，扣除未实现收益中归属母公司的部分,公司

    确认收入9,941,717.71 元。

    ②根据山东太阳纸业股份有限公司与国际纸业（亚洲）有限公司签订的《合作经营合同》，

    为确保双方投资的万国纸业太阳白卡纸有限公司及山东国际纸业太阳纸板有限公司的成功运

    作，山东太阳纸业股份有限公司向其提供若干服务主要包括销售电及蒸汽、提供水处理、保山东太阳纸业股份有限公司2009 年半年度报告

    102

    安服务、办公楼租赁等各项综合服务，2009 年1-6 月、2008 年1-6 月分别收取水处理、租赁

    费等综合服务费15,831,897.20 元、9,138,988.36 元。

    (3)接受担保

    ①截止2009 年6 月30 日，兖州市金太阳投资有限公司为本公司99,020 万元人民币、

    8,253,446.14 美元、2,832,000.00 欧元的银行贷款及承兑汇票提供了担保，其中4,800.00

    万元人民币银行承兑汇票为金太阳投资有限公司与李洪信先生共同担保。

    2008 年11 月13 日兖州市金太阳投资有限公司以持有的本公司有限售条件的20,000 万

    股股权为公司拟发行的50,000.00 万元公司债券提供了担保，截至2009 年6 月30 日该债券

    尚未发行。

    ②截止2009 年6 月30 日公司实际控制人李洪信先生为本公司655,465,692.59 元人民币、

    12,328,654.72 美元、3,136,100.08 欧元的银行贷款及承兑汇票提供了担保。

    4、关联方应收应付款项余额山东太阳纸业股份有限公司2009 年半年度报告

    103

    项 目期末数期初数

    条款和条

    件

    是否取

    得或提

    供担保

    应收账款

    万国纸业太阳白卡纸有限公司 9 ,790,691.33 2 99,907.69 信用否

    山东国际纸业太阳纸板有限公司 - 83,390.44 信用否

    金瑞集团公司 1 60,184.08 信用否

    合 计 9 ,950,875.41 3 83,298.13

    应收账款-坏账准备

    万国纸业太阳白卡纸有限公司 4 89,534.57 14,995.38

    山东国际纸业太阳纸板有限公司 - 4,169.52

    金瑞集团公司 8 ,009.20

    合 计 4 97,543.77 19,164.90

    应收票据

    兖州高旭化工有限公司 1 20,000.00 10,000.00 信用否

    兖州阳光纸制品有限公司 2 0,000.00 信用否

    兖州东升精细化工有限公司 1 ,775,279.70 1,588,014.08 信用否

    万国纸业太阳白卡纸有限公司 6 2,932,125.13 61,256,910.48 信用否

    山东国际纸业太阳纸板有限公司 1 0,644,361.60 7 50,000.00 信用否

    合 计 7 5,471,766.43 63,624,924.56

    预付款项

    金瑞集团公司 5 ,675,253.11 信用否

    合 计 - 5,675,253.11

    应付账款

    兖州高旭化工有限公司 1 ,120,683.87 835,950.58 信用否

    兖州东升精细化工有限公司 1 ,389,984.53 2,344,426.21 信用否

    兖州明阳化工有限公司 3 ,642,206.48 信用否

    上海东升新材料有限公司 6 ,306,490.92 3,427,887.78 信用否

    金瑞集团公司 1 ,680,366.80

    合 计 1 0,497,526.12 10,250,471.05

    十、 股份支付

    公司2008 年7 月12 日第三届第十七次董事会会议审议通过了《关于公司首期股票期权

    激励计划（草案修改稿）的议案》， 该激励计划已经公司2008 年第三次临时股东大会审议通

    过并报经中国证监会备案，经中国证券登记结算有限公司深圳分公司审核确认，于2008 年

    10 月7 日完成登记工作。股票期权数量1680 万份，授予日2008 年8 月25 日，行权价24.34

    元。公司按照《企业会计准则 ——股份支付》测算了各年度股权激励行权费用(详见太阳纸

    业股票期权完成公告2008-058)。

    由于全球金融危机的爆发，公司的经营受到很大程度的影响。根据公司2009 年1-6 月份山东太阳纸业股份有限公司2009 年半年度报告

    104

    的经营情况，估计公司股权激励所要求的2009 年度的扣除非经常性损益后净利润比2007 年

    增长40%的条件有可能达不到而不具备行权条件，暂且按照2009 年度的指标失效考虑股权激

    励成本，因为行权指标分别计算，2010 年-2011 年的股权激励计划尚未失效，公司在2009 年

    1-6 月份计提股票期权费用6,265,350.00 元。

    十一、或有事项

    1、截至2009 年6 月30 日，公司及控股子公司对外提供贷款担保情况

    被担保方担保金额担保期限担保类型

    兖州翔宇化纤有限公司 12,000,000.00 2008.11.17-2009.11.2 信用

    山东兖州合金钢股份有限公司 15,000,000.00 2008.7.3-2009.7.2 信用

    山东兖州合金钢股份有限公司 24,000,000.00 2009.3.23-2010.3.22 信用

    小计 51,000,000.00

    兖州市人民医院18万美元2002.10.11-2009.10.11 信用

    2、截至2009 年6 月30 日，公司为其控股子公司46,700 万元人民币贷款提供了担保，

    担保贷款期间为2009 年1 月22 日-2015 年7 月21 日。

    3、截至2009 年6 月30 日，公司子公司天章公司为公司子公司中天公司、华茂公司65800

    万元的贷款提供了担保，担保贷款期间为2006 年6 月20 日-2014 年2 月12 日。

    4、截至2009 年6 月30 日，公司子公司中天公司为公司子公司天章公司12000 万元的贷

    款提供担保，担保贷款期间为2009 年1 月15 日-2010 年6 月21 日。

    十二、承诺事项

    1、根据经批准的兖州朝阳纸业有限公司合同、章程的规定，公司对兖州朝阳纸业有限公

    司应出资936.75 万美元，截至2009 年6 月30 日已付140.5125 万美元，其余796.2375 万美

    元应于2009 年4 月8 日前缴足。经兖州朝阳纸业有限公司申请，济宁市对外贸易经济合作局

    以“济外经贸字【2009】77 号”批复，同意全部注册资本于2009 年12 月底全部到位。”

    2、根据经批准的兖州华茂纸业有限公司合同、章程的规定，公司对兖州华茂纸业有限公

    司应出资2475 万美元，截至2009 年6 月30 日已付1371.25 万美元，其余1103.75 万美元应山东太阳纸业股份有限公司2009 年半年度报告

    105

    于2010 年1 月9 日前缴足。

    3、根据经老挝人民共和国批准的外商投资许可书及营业执照，公司对太阳纸业老挝有限

    公司应出资300 万美元，截至2009 年6 月30 日已付210 万美元。

    十三、资产负债表日后事项

    1、2009 年8 月6 日经公司第四届董事会第一次会议审议通过，拟将公司拥有的合作公

    司万国纸业太阳白卡纸有限公司5%的股权及合作公司山东国际纸业太阳纸板有限公司5%的

    股权分别以人民币72,681,697.69 元、52,778,133.33 元的价格转让给国际纸业（亚洲）有

    限公司。

    2、2009 年8 月6 日经公司第四届董事会第一次会议审议通过，拟将公司持有的参股公

    司东莞市东莞建晖纸业有限公司30%的股权以人民币247,915,202.50 元的价格转让给东莞市

    潢涌实业投资有限公司。

    十四、其他重要事项说明

    1、2008年10月8日经公司2008年第五次临时股东大会通过，公司拟发行2009年公司债券5

    亿元，每张票面金额为100元，按面值发行，期限为5年，本期债券于2008年11月18日报送中

    国证券监督管理委员会。2009年8月5日，经中国证监会发行审核委员会2009年第65次发审委

    会议审核，发行申请未获通过。

    2、经公司2009 年3 月6 日第三届董事会第二十七次会议审议通过，公司拟与越南成玉

    建设与房地产贸易有限公司共同出资成立一家有限公司，公司拥有股权95%，目前，成立公

    司的前期事项正在进一步的考察和论证中。

    3、本公司控股子公司山东太阳正邦纸业有限责任公司成立于2001 年4 月，系由山东太

    阳纸业股份有限公司与山东黄冈集团公司共同出资整体收购原嘉祥县梁宝寺造纸厂成立的有

    限责任公司，位于嘉祥县梁宝寺镇，经营范围：制造、销售机制纸、纸板、纸制品；发电、

    供热。该公司热电工程从2003 年开始筹建，由于受国家政策的宏观调控该项目暂时停止建设。

    另由于收购的造纸生产线设备陈旧，产品档次低，自经营以来连年亏损，经正邦公司董事会

    研究决定于2007 年2 月暂停生产，目前由于世界经济危机的影响该公司的生产及热电项目仍

    在停产和停建当中。公司本着谨慎性原则和相关法规制度的要求，对生产设备及厂房和热电

    工程均已计提了相应的减值准备。

    4、公司控股子公司兖州中天纸业有限公司（以下简称“中天纸业”）经兖州市国家税务山东太阳纸业股份有限公司2009 年半年度报告

    106

    局兖国税[2008]20 号《兖州市国家税务局关于对兖州中天纸业有限公司2007 年度购买国产

    设备投资抵免企业所得税的批复函》批准，同意中天纸业以2007 年度购买国产设备投资

    107,286,768.42 元的40%抵免以后年度新增的企业所得税。根据兖州市国家税务局兖国税函

    [2007]42 号关于对兖州中天纸业有限公司享受定期减免外商投资企业所得税优惠政策资格认

    定的批复,中天公司2008-2009 年度免征企业所得税。

    5、公司与福建省莆田市泰盛纸业有限公司（以下简称“泰盛纸业”）之间的诉讼案件，

    经福建省高级人民法院调解双方达成和解。2009 年7 月13 日福建省高级人民法院出具（2007）

    闽民再终字第32 号民事调解书，公司自愿补偿泰盛纸业人民币6,400,000.00 元。报告期公

    司根据和解协议确认负债6,400,000.00 元，原预计负债12,043,390.71 元与补偿款差额

    5,643,390.71 元，调减了当期损益。

    6、公司的分支机构山东太阳纸业股份有限公司兴隆分公司系1997 年1 月开始向兖州市

    兴隆庄镇人民政府（兖州市兴隆造纸厂的实际管理人）租赁原兖州市兴隆造纸厂部分资产而

    成立的。租赁资产为一条制浆生产线及二条抄纸生产线、污水处理系统一套、10 吨锅炉一台、

    办公室8 间、仓库15 间、机修车间2 间、五金库4 间、职工宿舍11 间等附属设施及厂区土

    地。初始租赁期限为5 年，自1997 年1 月1 日-2001 年12 月31 日，2001 年12 月26 日双方

    签署协议将租赁期延长至2011 年12 月1 日。租赁费为每年1000 万元，以山东太阳纸业股份

    有限公司兴隆分公司每年实际缴纳的各项税金备抵，缴纳税金不足1000 万元的部分以现金补

    足。

    补 充 资 料

    一、非经常性损益

    按照中国证监会发布的《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1 号—非经常性损

    益（2008）》的规定，本公司2009 年1-6 月发生的非经常性损益金额如下：山东太阳纸业股份有限公司2009 年半年度报告

    107

    项 目 本期数 上年同期数

    非流动性资产处置损益，包括已计提资产减值准备的冲销部分 -246,533.41 -6,661,200.48

    越权审批，或无正式批准文件，或偶发性的税收返还、减免

    计入当期损益的政府补助，但与企业业务密切相关，符合国家政

    策规定、按照一定标准定额或定量持续享受的政府补助除外 6,718,899.98 4,457,900.00

    计入当期损益的对非金融企业收取的资金占用费

    企业取得子公司、联营企业及合营企业的投资成本小于取得投资

    时应享有被投资单位可辨认净资产公允价值产生的收益

    同一控制下企业合并产生的子公司期初至合并日的当期净损益

    除上述各项之外的其他营业外收入和支出 6,151,238.46 -1,002,138.15

    其他符合非经常性损益定义的损益项目

    小 计 12,623,605.03 -3,205,438.63

    减：所得税影响数 2,500,246.41 640,375.47

    非经常性损益净额 10,123,358.62 -3,845,814.10

    归属于少数股东的非经常性损益净额 786,828.11 -2,753,078.03

    归属于公司普通股股东的非经常性损益净额 9,336,530.51 -1,092,736.07

    扣除非经常性损益后归属于公司普通股股东的净利润 142,536,599.72 225,937,903.53

    非经常性损益净额对净利润的影响（%） 5.80% -1.35%

    注：表中数字“+”表示收益及收入,"-"表示损失或支出。

    金额单位：人民币元

    二、相关财务指标

    按照中国证监会发布的《公开发行证券公司信息披露编报规则第9 号—净资产收益率及

    每股收益的计算及披露》的要求，本公司计算的2009 年1-6 月净资产收益率及每股收益如下：山东太阳纸业股份有限公司2009 年半年度报告

    108

    全面摊薄加权平均基本每股收益稀释每股收益

    本期数 5.71 5 .77 0 .30 0 .30

    上年同期 8.68 8 .92 0 .45 0 .45

    本期数 5.36 5 .41 0 .28 0 .28

    上年同期 8.72 8 .96 0 .45 0 .45

    扣除非经常性损益后归

    属于普通股股东的净利

    润

    净资产收益率每股收益（元/股）

    报告期利润报告期间

    归属于公司普通股股东

    的净利润山东太阳纸业股份有限公司2009 年半年度报告

    109

    第八节 备查文件目录

    一、载有董事长李洪信先生签名的半年度报告原件。

    二、载有法定代表人李洪信先生、主管会计工作负责人牛宜美女士、会计机构负责人王宗良

    先生签名并盖章的财务报告原件。

    三、报告期内在中国证监会指定报纸上公开披露过的所有公司文件的正本及公告的原件。

    四、其他相关资料。

    五、以上文件均齐备、完整，并备于公司证券部以供查阅。

    山东太阳纸业股份有限公司

    董事长：李洪信

    二〇〇九年八月二十六日