深圳广田集团股份有限公司关于
非公开发行股票募集资金运用可行性分析报告
一、本次募集资金使用计划
本次非公开发行股票募集资金总额不超过135,000万元，扣除发行费用后的
募集资金净额拟全部用于以下项目：
单位：万元
拟投入募集
序号 项目名称 项目总投资
资金金额
1 建筑装饰工程项目 112,549.76 94,500.00
1.1 大连国贸中心大厦室内精装修工程 44,931.22 40,900.00
1.2 深圳市第二儿童医院项目幕墙工程 11,380.83 9,800.00
青羊区文家街办马厂社区 2.3 组 9 号地住宅及商业
1.3 8,029.25 3,800.00
配套设施项目
深圳恒大珺睿大厦项目外立面、裙楼及地下商业内
1.4 5,783.18 5,100.00
街幕墙工程
1.5 创智云城项目二期 1 标段精装修工程 5,178.09 4,200.00
1.6 长圳安居工程及附属工程项目装饰工程 5,472.37 4,550.00
1.7 中山大学深圳建设工程项目建筑装修装饰工程施 4,252.39 3,750.00
1
拟投入募集
序号 项目名称 项目总投资
资金金额
工（III 标、IV 标、V 标）
深圳市急救血液信息三中心公共卫生服务综合楼
1.8 4,175.43 3,600.00
项目装饰装修工程
湖北省武汉市二七沿江商务核心区北片 26 号地块
1.9 项目 2 号楼及 4 号楼户内精装修独立承包工程（二 3,780.66 3,550.00
标段）
1.10 银丰玖玺城 B4 地块精装修工程 3,772.18 2,000.00
1.11 济南万达城项目 D5 地块精装修工程三标段 3,604.80 3,000.00
武汉金融街（东湖）中心项目大区外立面（幕墙）
1.12 3,542.16 2,550.00
二标段施工工程
1.13 华润悦里公馆二期精装修工程 3,063.92 2,600.00
西咸文教园沣岭住宅项目（一期）精装修施工三标
1.14 2,764.86 2,500.00
段
澳康达（上海）名车广场项目 09 地块室内精装修
1.15 2,818.41 2,600.00
及园林景观工程
2 偿还银行贷款 40,500.00 40,500.00
2
拟投入募集
序号 项目名称 项目总投资
资金金额
合计 153,049.76 135,000.00
本次非公开发行股票募集资金到位前，公司将根据募集资金投资项目实施进
度的实际情况利用自筹资金进行先行投入，待本次非公开发行股票募集资金到位
后将按照相关规定的程序对前期投入部分予以置换。若本次非公开发行股票募集
资金扣除发行费用后少于上述项目募集资金拟投入的金额，公司股东大会将授权
董事会根据实际募集资金净额，按照项目的轻重缓急等情况，调整并最终决定募
集资金的具体投资金额，实际募集资金不足项目需求的部分将由公司自筹资金予
以解决。
二、本次募集资金投资项目的必要性及可行性分析
（一）建筑装饰工程项目的必要性及可行性分析
1、建筑装饰工程项目的必要性
（1）加强公司主营业务发展，巩固公司行业地位
近年来，我国建筑装饰行业快速发展，2019年建筑装饰行业总产值约为4.60
万亿元。根据中国产业信息网统计，尽管我国建筑装饰市场规模不断增大，企业
数量却持续下降，由2011年的14.5万家减少至2018年的12.5万家，退出行业的主
要为以承接散户装修的低资质小企业，中高端建筑装饰企业得以持续发展。未来
随着市场集中度进一步提高，市场份额将逐渐向口碑好、品质高的龙头企业集中。
公司是一家以建筑装饰设计与施工为主营业务的集团企业，业务涵盖装饰、
设计、幕墙、园林、智能、机电、软装、土建等领域，具有完备的建筑装饰高等
级资质，是建筑装饰行业的龙头企业之一。本次募投项目主要为医院、学校、产
业园区、高档酒店、写字楼、住宅精装修等大中型建筑装饰工程项目，该等项目
的实施有利于进一步推动公司主营业务稳定发展，提升公司盈利空间和市场占有
率，巩固公司在建筑装饰行业的市场地位，符合公司战略发展方向。
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（2）充实公司资金实力，保障项目顺利实施
随着建筑装饰行业市场竞争的日趋激烈，建筑装饰企业的资产规模和资金实
力成为了体现其竞争力的重要方面，成为建筑装饰下游开发商和公共机构的关键
衡量指标之一。公司建筑装饰业务流程涵盖业务承接、采购、工程管理和实施、
竣工验收、决算收款和售后服务等阶段。建筑装饰业务开展过程中，公司在招投
标阶段需支付投标保证金，在施工周期内需先行垫付材料和人工款项等大额支出。
本次募投项目包括医院、学校、产业园区、高档酒店、写字楼、住宅精装修等建
筑装饰工程项目，公司通过本次非公开发行募集资金，可为该等大中型建筑装饰
项目的实施提供资金支持，有效缓解公司款项支付压力，有助于保障项目按进度
顺利实施。
2、建筑装饰工程项目的可行性
（1）建筑装饰行业持续发展，市场空间依然广阔
建筑装饰行业的发展与国民经济水平息息相关，随着城镇化进程的推进，人
民对生活品质追求的升级，建筑装饰行业尤其是公共建筑装饰行业领域具备广阔
的发展空间。根据中国建筑装饰协会发布的数据和前瞻产业研究院统计，我国建
筑装饰行业总产值由2010年的2.10万亿元增加至2019年的约4.60万亿元，年均复
合增长率为9.10%，整体增速高于我国GDP同期增长。同时，我国住宅全装修比
例与欧美、日本等发达国家相比存在较大差距，我国住宅全装修市场具备较大增
长空间。
2018年以来，为深化供给侧结构性改革，国务院办公厅发布《关于保持基础
设施领域补短板力度的指导意见》（国办发[2018]101号），提出保持基础设施
领域补短板力度，随着“基础建设补短板”政策逐步落实，相关公共基础设施建
设显著提速，创造了教育、医疗卫生、交通建设、产业园区等公共建筑装饰项目
的巨大需求。公共建筑装饰市场作为基础建设后周期行业，后续将大幅受益于基
础建设投资，基础建设投资将进一步带动公共建筑装饰市场稳步发展。
同时，新型城镇化、交通基础设施建设、“一带一路”发展战略、粤港澳大
湾区建设、深圳社会主义先行示范区改革试点等政策的推进实施，也将大力推动
我国建筑装饰市场的持续快速发展。综上，我国建筑装饰行业整体持续发展，建
筑装饰行业尤其是公共建筑装饰领域和住宅全装修领域市场空间依然广阔，为规
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模较大的综合性建筑装饰企业带来较大发展空间。
（2）本次募投项目围绕公司主营业务开展，具有良好经济效益
公司主营业务为建筑装饰的设计与施工，是建筑装饰行业的龙头企业之一。
本次非公开发行募投项目围绕公司主营业务开展，主要包括大连国贸中心大厦室
内精装修工程、深圳市第二儿童医院项目幕墙工程等项目。
本次募投项目毛利预计18,127.95万元，具有良好的经济效益，有利于增强公
司未来盈利能力及综合竞争力。
（3）公司具备丰富的项目经验，为本次募投项目实施奠定基础
公司经过20余年的发展和积累，是中国建筑装饰协会副会长单位，是建筑装
饰企业中高等级资质最完备的企业之一，公司及子公司拥有的壹级、甲级资质主
要有：建筑装修装饰工程专业承包壹级、建筑幕墙工程专业承包壹级、机电设备
安装工程专业承包壹级、电子与智能化工程专业承包壹级、消防设施工程专业承
包壹级、建筑装饰工程设计专项甲级、建筑幕墙工程设计专项甲级、建筑智能化
系统设计专项甲级、消防设施工程设计专项甲级、建筑工程施工总承包壹级、市
政公用工程施工总承包壹级、钢结构工程专业承包壹级、地基基础工程专业承包
壹级、古建筑工程专业承包壹级、博物馆陈列展览施工壹级和设计甲级等资质。
根据中国建筑装饰协会组织的建筑装饰行业百强评选结果，公司连续4年蝉
联中国建筑装饰行业百强第二名，综合竞争力和品牌实力得到了社会、客户的广
泛认可。公司拥有20余年住宅精装修经验，形成了独具特色的标准化体系和管控
模式，开创了与国内众多大型房地产开发商住宅精装战略合作的先河。在精装房
施工方面，市场占有率全国第一，是行业为数不多的能够同时大批量、高密度、
多区域实施，各类型、各级别住宅精装修业务的装饰公司。“广田”商标被认定
为“中国驰名商标”、“广东省著名商标”、“深圳市知名品牌”，在业内享有
较高的知名度和影响力。公司在建筑装饰领域具备丰富的项目经验，为本次募投
项目的实施奠定了坚实的基础。
（4）公司具备实施本次募投项目的人员、技术、市场储备
公司一直注重人才培育和储备，拥有一批行业顶尖的设计与施工管理人才。
公司建立了培训机构广田学院，全面负责公司人才体系建设及实施工作，从运营
管理、专业技能、素质提升等三个方面，打造了“鹰计划”、“筑建计划”和“圆
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梦计划”等三大人才培养体系，形成了多层次的人才梯队培育和储备计划。同时，
公司具有优秀的职业经理人，搭建了专业化的管理团队，并推出了股票期权、限
制性股票等激励计划，健全了公司长期、有效的激励约束机制，有效提升了人才
稳定性。同时，公司具备国内规模较大的建筑装饰设计领域专业的人才团队。
公司深耕建筑装饰行业多年，致力于建筑装饰室内装配化、模块化与装配化
装修的集成、室内环境预评价、BIM技术等领域的研发。公司具备有专利和软件
著作权427项，积极参编国家、行业及地方标准，技术研发能力处于行业领先水
平。公司技术储备处于行业领先水平，并将专利技术转化为实用工程技术，满足
客户的个性化需求，荣获鲁班奖工程12项，国家优质工程奖1个，中国建筑工程
装饰奖138个。
公司致力于聚焦建筑装饰主营业务，立足粤港澳大湾区建设，积极发挥住宅
精装修在人才安居房项目优势，重点推展粤港澳大湾区民生工程项目。2020年，
公司积极发挥行业龙头企业区域优势，重点拓展粤港澳大湾区民生工程项目，全
年承接了包括深圳市第二儿童医院、深汕中心医院、深圳龙华高级中学、深圳市
人才住房、深圳前海国际会议中心、广州南沙国际邮轮码头综合体、深圳农村商
业银行总行办公楼、深业上城文华东方酒店等重点民生及商业工程项目。截至
2021年3月31日，公司装饰施工和装饰设计累计已签约未完工订单金额为232.10
亿元（未经审计），已中标尚未签约订单金额为12.09亿元（未经审计）。公司
未来将持续完善营销网络布局，在巩固现有市场情况下，积极储备订单及开拓市
场
综上，公司本次非公开发行建筑装饰募投项目在人员、技术、市场等方面均
具备良好的基础和储备。
3、建筑装饰工程项目具体情况
（1）大连国贸中心大厦室内精装修工程
①项目的具体投资数额明细构成
本项目由公司作为承包人承接大连国贸中心大厦室内精装修工程，项目预计
项目总投资 44,931.22 万元，由工程施工费用 40,953.24 万元，项目管理费用 178.45
万元，措施费 450.44 万元及其他费用 3,349.10 万元组成，项目预计成本明细如
6
下：
募集资金拟投入额
序号 成本类别 投资金额（万元）
（万元）
1 工程施工费用 40,953.24
1.1 材料费 28,139.75 40,900.00
1.2 劳务费 12,813.49
2 管理费 178.45
3 措施费 450.44 -
4 其他费用 3,349.10
小计 44,931.22 40,900.00
②发包方基本情况
该项目发包方为大连国贸中心大厦有限公司，其基本信息如下：
单位名称 大连国贸中心大厦有限公司
成立时间 1995-06-02
法定代表人 张立斌
注册资本 18,000 万元
注册地址 辽宁省大连市中山区望海街 26 号
建造、销售、出租写字间及金融商贸用房；房地产开发及销售；室内外装饰
装修；物业管理（以上均凭资质证经营）；经济信息咨询（不得从事教育培
经营范围
训及办学）；经营广告业务；建筑材料、钢材、木材销售；国内一般贸易。
（依法须经批准的项目，经相关部门批准后方可开展经营活动。）
（2）深圳市第二儿童医院项目幕墙工程
①项目的具体投资数额明细构成
本项目由公司作为承包人承接深圳市第二儿童医院项目幕墙工程，项目预计
总投资 11,380.83 万元，由工程施工费用 10,428.96 万元，项目管理费用 223.07
万元，措施费 366.80 万元及其他费用 362.00 万元组成，项目预计成本明细如下：
7
募集资金拟投入额
序号 成本类别 投资金额（万元）
（万元）
1 工程施工费用 10,428.96
1.1 材料费 7,670.61 9,800.00
1.2 劳务费 2,758.35
2 管理费 223.07
3 措施费 366.80 -
4 其他费用 362.00
小计 11,380.83 9,800.00
②发包方基本情况
该项目发包方为深圳市建筑工务署工程管理中心，其基本信息如下：
单位名称 深圳市建筑工务署工程管理中心
登记机关 深圳市事业单位登记管理局
法定代表人 于琦
开办资金 20 万元
地址 深圳市罗湖区南湖街道深南东路 2001 号鸿昌广场第 6、46、47 层
为政府投资建设项目提供管理保障；政府投资建设工程项目的具体组织
宗旨和业务范围
实施工作
（3）青羊区文家街办马厂社区 2.3 组 9 号地住宅及商业配套设施项目
①项目的具体投资数额明细构成
本项目由公司作为承包人承接青羊区文家街办马厂社区 2.3 组 9 号地住宅及
商业配套设施项目，项目预计总投资 8,029.25 万元，由工程施工费用 6,984.89
万元，项目管理费用 506.21 万元，措施费 348.21 万元及其他费用 189.94 万元组
成，项目预计成本明细如下：
募集资金拟投入额
序号 成本类别 投资金额（万元）
（万元）
1 工程施工费用 6,984.89 3,800.00
8
募集资金拟投入额
序号 成本类别 投资金额（万元）
（万元）
1.1 材料费 4,650.97
1.2 劳务费 2,333.91
2 管理费 506.21
3 措施费 348.21 -
4 其他费用 189.94
小计 8,029.25 3,800.00
②发包方基本情况
该项目发包方为成都建工第四建筑工程有限公司，其基本信息如下：
单位名称 成都建工第四建筑工程有限公司
成立时间 1985-12-30
法定代表人 欧定文
注册资本 45,000 万元
注册地址 成都市走马街 55 号友谊 B 座 14、15 楼
通用工业与民用建筑项目，市政公用工程施工；房地产开发、经营，承包境
外工业民用建筑工程及境内国际招标工程；上述境外工程所需的设备、材料
出口；设备安装、建筑装饰、装修、消防工程、结构件吊装、钢结构件制作、
安装、机械设备、架料、模板租赁、基础及地下室护壁、钢筋加工，批发零
经营范围 售、代购代销建筑材料、可控硅片式自动提升架；园林绿化工程设计、施工，
建筑安装设计，公路工程（含路面工程、路基工程）、水利水电工程、机电
工程、地基基础工程、钢结构工程、桥梁工程、隧道工程、防水防腐保温工
程、环保工程、特种工程施工，自有房屋租赁。（依法须经批准的项目，经
相关部门批准后方可开展经营活动）。
（4）深圳恒大珺睿大厦项目外立面、裙楼及地下商业内街幕墙工程
①项目的具体投资数额明细构成
本项目由公司作为承包人承接深圳恒大珺睿大厦项目外立面、裙楼及地下商
业内街幕墙工程项目，项目预计总投资 5,783.18 万元，由工程施工费用 5,323.02
万元，项目管理费用 72.40 万元，措施费 356.20 万元及其他费用 31.56 万元组成，
项目预计成本明细如下：
9
募集资金拟投入额
序号 成本类别 投资金额（万元）
（万元）
1 工程施工费用 5,323.02
1.1 材料费 3,306.60 5,100.00
1.2 劳务费 2,016.42
2 管理费 72.40
3 措施费 356.20 -
4 其他费用 31.56
小计 5,783.18 5,100.00
②发包方基本情况
该项目发包方为深圳市恒盈泰投资有限公司，其基本信息如下：
单位名称 深圳市恒盈泰投资有限公司
成立时间 2012-02-17
法定代表人 康立冰
注册资本 159,651.877474 万元
注册地址 深圳市罗湖区桂园街道红岭中路 2072 号建设集团五号楼一层
一般经营项目是：在合法取得使用权的土地上从事房地产开发经营；投资兴
办实业（具体项目另行申报）；国内贸易。（以上法律、行政法规、国务院
经营范围
决定禁止的项目除外，限制的项目须取得许可后方可经营），许可经营项目
是：
（5）创智云城项目二期 1 标段精装修工程
①项目的具体投资数额明细构成
本项目由公司作为承包人承接创智云城项目二期 1 标段精装修工程项目，项
目预计投资额 5,178.09 万元，由工程施工费用 4,415.36 万元，项目管理费用 392.34
万元，措施费 173.93 万元及其他费用 196.47 万元组成，项目预计成本明细如下：
募集资金拟投入额
序号 成本类别 投资金额（万元）
（万元）
10
募集资金拟投入额
序号 成本类别 投资金额（万元）
（万元）
1 工程施工费用 4,415.36
1.1 材料费 2,935.79 4,200.00
1.2 劳务费 1,479.57
2 管理费 392.34
3 措施费 173.93 -
4 其他费用 196.47
小计 5,178.09 4,200.00
②发包方基本情况
该项目发包方为深圳市特区建设发展集团有限公司，其基本信息如下：
单位名称 深圳市特区建设发展集团有限公司
成立时间 2011-09-09
法定代表人 李文雄
注册资本 3,325,936 万元
注册地址 深圳市福田区福华一路大中华国际交易广场裙楼 7 楼
一般经营项目是：园区综合开发、城市单元开发、城市重大基础设施建设、
旧城改造、保障房建设、土地开发及建设管理、房地产开发经营租赁、工程
设计管理、物业租赁及销售代理；物业经营管理、停车场建设经营管理、酒
经营范围 店管理、相关商业开发等投资业务；投资兴办实业(具体项目另行申报)；新
兴产业的投资；市政府、市国资委授权开展的其他业务、基础设施投资建设
运营、以产业园区为主的地产项目开发与运营、与运营园区相关的产业投
资。，许可经营项目是：
（6）长圳安居工程及附属工程项目装饰工程
①项目的具体投资数额明细构成
本项目由公司作为承包人承接长圳安居工程及附属工程项目装饰工程项目，
项目预计投资额 5,472.37 万元，由工程施工费用 4,970.20 万元，项目管理费用
51.48 万元，措施费 446.93 万元及其他费用 3.77 万元组成，项目预计成本明细如
下：
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募集资金拟投入额
序号 成本类别 投资金额（万元）
（万元）
1 工程施工费用 4,970.20
1.1 材料费 3,025.30 4,550.00
1.2 劳务费 1,944.90
2 管理费 51.48
3 措施费 446.93 -
4 其他费用 3.77
小计 5,472.37 4,550.00
②发包方基本情况
该项目发包方为中建科技集团有限公司深圳分公司，其基本信息如下：
单位名称 中建科技集团有限公司深圳分公司
成立时间 2016-03-14
法定代表人 张绍栋
注册资本 -
注册地址 深圳市坪山区坪山街道六联社区坪山大道 2007 号创新广场 B1902
一般经营项目是：施工总承包；技术开发、技术服务、技术咨询、技术培训、
技术推广；建设工程项目管理；工程勘察设计；规划管理；房地产开发经营；
物业管理；销售建筑材料、机电设备、机械设备；租赁建筑工程机械、建设
经营范围
工程设备；工业机器人制造、建筑材料生产专用机械制造；非金属废料和碎
屑加工处理、新型建筑材料制造、固体废物治理；环境卫生管理；投资兴办
实业（具体内容另行申报），许可经营项目是：
（7）中山大学深圳建设工程项目建筑装修装饰工程施工（III 标、IV 标、V
标）
①项目的具体投资数额明细构成
本项目由公司作为承包人承接中山大学深圳建设工程项目建筑装修装饰工
程施工（III 标、IV 标、V 标）项目，项目预计投资额 4,252.39 万元，由工程施
工费用 3,761.49 万元，项目管理费用 235.60 万元，措施费 215.19 万元及其他费
用 40.11 万元组成，项目预计成本明细如下：
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募集资金拟投入额
序号 成本类别 投资金额（万元）
（万元）
1 工程施工费用 3,761.49
1.1 材料费 2,523.67 3,750.00
1.2 劳务费 1,237.82
2 管理费 235.60
3 措施费 215.19 -
4 其他费用 40.11
小计 4,252.39 3,750.00
②发包方基本情况
该项目发包方为深圳市住宅工程管理站，其基本信息如下：
单位名称 深圳市住宅工程管理站
登记机关 深圳市事业单位登记管理局
法定代表人 唐建伟
开办资金 894 万元
地址 深圳市福田区香蜜湖街道侨香村 1 栋裙楼三层 3 号
为政府安居工程建设和老区改造提供质量监督保障。安居工程与老区改
宗旨和业务范围 造工程项目的〈勘察设计监理/施工监理/工程投资/进度/质量控制与协调
/竣工验收与保修监理〉
（8）深圳市急救血液信息三中心公共卫生服务综合楼项目装饰装修工程
①项目的具体投资数额明细构成
本项目由公司作为承包人承接深圳市急救血液信息三中心公共卫生服务综
合楼项目装饰装修工程项目，项目预计投资额 4,175.43 万元，由工程施工费用
3,600.45 万元，项目管理费用 280.52 万元，措施费 282.53 万元及其他费用 11.94
万元组成，项目预计成本明细如下：
募集资金拟投入额
序号 成本类别 投资金额（万元）
（万元）
13
募集资金拟投入额
序号 成本类别 投资金额（万元）
（万元）
1 工程施工费用 3,600.45
1.1 材料费 2,271.65 3,600.00
1.2 劳务费 1,328.79
2 管理费 280.52
3 措施费 282.53 -
4 其他费用 11.94
小计 4,175.43 3,600.00
②发包方基本情况
该项目发包方为深圳市建筑工务署工程管理中心，其基本信息如下：
单位名称 深圳市建筑工务署工程管理中心
登记机关 深圳市事业单位登记管理局
法定代表人 于琦
开办资金 20 万元
地址 深圳市罗湖区南湖街道深南东路 2001 号鸿昌广场第 6、46、47 层
为政府投资建设项目提供管理保障；政府投资建设工程项目的具体组织
宗旨和业务范围
实施工作
（9）湖北省武汉市二七沿江商务核心区北片 26 号地块项目 2 号楼及 4 号楼
户内精装修独立承包工程（二标段）
①项目的具体投资数额明细构成
本项目由公司作为承包人承接湖北省武汉市二七沿江商务核心区北片 26 号
地块项目 2 号楼及 4 号楼户内精装修独立承包工程（二标段）项目，项目预计投
资额 3,780.66 万元，由工程施工费用 3,567.66 万元，项目管理费用 161.27 万元，
措施费 20.89 万元及其他费用 30.84 万元组成，项目预计成本明细如下：
募集资金拟投入额
序号 成本类别 投资金额（万元）
（万元）
14
募集资金拟投入额
序号 成本类别 投资金额（万元）
（万元）
1 工程施工费用 3,567.66
1.1 材料费 1,977.28 3,550.00
1.2 劳务费 1,590.37
2 管理费 161.27
3 措施费 20.89 -
4 其他费用 30.84
小计 3,780.66 3,550.00
②发包方基本情况
该项目发包方为武汉泰富二零四九滨江房地产开发有限公司，其基本信息如
下：
单位名称 武汉泰富二零四九滨江房地产开发有限公司
成立时间 2017-04-07
法定代表人 樊明良
注册资本 200,850 万元
注册地址 武汉市江岸区中山大道 1627 号 3501B、3502、3503、3504、3505 室
房地产开发(不含别墅、电影院、主题公园的建设开发）；商品房销售；物业
管理；房地产咨询服务；附设商场及其他配套服务设施的建设、管理；室内
装饰设计及施工；建筑材料、五金交电、金属材料、木制品、日用百货批发
经营范围
兼零售；自营和代理各类商品和技术的进出口业务（但国家限定公司经营或
禁止进出口的商品和技术除外）。（依法须经审批的项目，经相关部门审批
后方可开展经营活动）
（10）银丰玖玺城 B4 地块精装修工程
①项目的具体投资数额明细构成
本项目由公司作为承包人承接银丰玖玺城 B4 地块精装修工程项目，项目预
计投资额 3,772.18 万元，由工程施工费用 3,341.64 万元，项目管理费用 327.61
万元，措施费 56.28 万元及其他费用 46.65 万元组成，项目预计成本明细如下：
15
募集资金拟投入额
序号 成本类别 投资金额（万元）
（万元）
1 工程施工费用 3,341.64
1.1 材料费 1,998.96 2,000.00
1.2 劳务费 1,342.68
2 管理费 327.61
3 措施费 56.28 -
4 其他费用 46.65
小计 3,772.18 2,000.00
②发包方基本情况
该项目发包方为山东省齐鲁装饰设计院，其基本信息如下：
单位名称 山东省齐鲁装饰设计院
成立时间 1994-11-02
法定代表人 王亚男
注册资本 1,100 万元
注册地址 济南市佛山路 35 号
装饰装修的设计、施工，技术咨询；工业自动化控制设备安装；建筑幕墙及
建筑智能化设计、施工（凭资质证书经营）；机电设备安装（不含特种设备）；
经营范围
园林古建筑工程、防腐保温工程、钢结构工程设计、施工；展览陈列工程设
计、施工。(依法须经批准的项目，经相关部门批准后方可开展经营活动)。
（11）济南万达城项目 D5 地块精装修工程三标段
①项目的具体投资数额明细构成
本项目由公司作为承包人承接济南万达城项目 D5 地块精装修工程三标段项
目，项目预计投资额 3,604.80 万元，由工程施工费用 3,047.21 万元，项目管理费
用 99.40 万元，措施费 458.19 万元组成，项目预计成本明细如下：
募集资金拟投入额
序号 成本类别 投资金额（万元）
（万元）
16
募集资金拟投入额
序号 成本类别 投资金额（万元）
（万元）
1 工程施工费用 3,047.21
1.1 材料费 1,219.11 3,000.00
1.2 劳务费 1,828.10
2 管理费 99.40
3 措施费 458.19 -
4 其他费用 -
小计 3,604.80 3,000.00
②发包方基本情况
该项目发包方为济南万达城建设有限公司，其基本信息如下：
单位名称 济南万达城建设有限公司
成立时间 2017-04-18
法定代表人 齐界
注册资本 200,000 万元
注册地址 山东省济南市历城区经十路 199 号港沟街道办事处院内西侧 103 室
房地产开发、经营；以自有资金对文化旅游产业项目、体育产业开发项目
进行投资（未经金融监管部门批准，不得从事吸收公众存款、融资担保、
代客理财等金融业务）；房屋租赁（不含商城、超市、市场及融资性租赁）；
货物及技术进出口；酒店企业管理；物业管理（凭资质证经营）；海洋馆
经营范围 及游乐设施开发建设经营；会议及展览展示服务；文化艺术交流活动的组
织与策划；体育赛事活动策划；演出经纪代理服务；演出服务；舞台搭建；
房屋工程设计；城市规划设计以及其他按照法律、法规、国务院决定等规
定未禁止和不需经行许可的项目。（依法须经批准的项目，经相关部门批
准后方可开展经营活动）
（12）武汉金融街（东湖）中心项目大区外立面（幕墙）二标段施工工程
①项目的具体投资数额明细构成
本项目由公司作为承包人承接武汉金融街（东湖）中心项目大区外立面（幕
墙）二标段施工工程项目，项目预计投资额 3,542.16 万元，由工程施工费用
3,221.89 万元，项目管理费用 79.10 万元，措施费 160.00 万元及其他费用 81.17
17
万元组成，项目预计成本明细如下：
募集资金拟投入额
序号 成本类别 投资金额（万元）
（万元）
1 工程施工费用 3,221.89
1.1 材料费 2,042.04 2,550.00
1.2 劳务费 1,179.85
2 管理费 79.10
3 措施费 160.00 -
4 其他费用 81.17
小计 3,542.16 2,550.00
②发包方基本情况
该项目发包方为武汉两湖半岛房地产开发有限公司，其基本信息如下：
单位名称 武汉两湖半岛房地产开发有限公司
成立时间 2019-01-28
法定代表人 汪旭东
注册资本 56,000 万元
注册地址 武昌区中北路 233 号(老 151 号)世纪彩城 E 区世纪大厦 16 层 2 室
房地产开发；物业管理；建筑新产品技术研发及相关技术服务；室内外装饰
工程施工；酒店管理（不含住宿及餐饮）；企业管理咨询服务（不含许可及
经营范围 限制项目）；商务咨询服务（不含金融证券、期货、投融资咨询）；停车场
服务；会议及展览服务；对房地产行业的项目投资。（涉及许可经营项目，
应取得相关部门许可后方可经营）
（13）华润悦里公馆二期精装修工程
①项目的具体投资数额明细构成
本项目由公司作为承包人承接华润悦里公馆二期精装修工程项目，项目预计
总投资 3,063.92 万元，由工程施工费用 2,616.19 万元，项目管理费用 268.52 万
元，措施费 179.22 万元组成，项目预计成本明细如下：
18
募集资金拟投入额
序号 成本类别 投资金额（万元）
（万元）
1 工程施工费用 2,616.19
1.1 材料费 1,091.96 2,600.00
1.2 劳务费 1,524.23
2 管理费 268.52
3 措施费 179.22 -
4 其他费用 -
小计 3,063.92 2,600.00
②发包方基本情况
该项目发包方为佛山市润穗房地产开发有限公司，其基本信息如下：
单位名称 佛山市润穗房地产开发有限公司
成立时间 2015-11-24
法定代表人 许凡
注册资本 64,670 万元
佛山市顺德区乐从镇乐从社区居民委员会佛山新城裕和路 142 号金海文化创
注册地址
意中心 1901 号
房地产开发，商品房销售，物业管理，酒店管理，场地出租与管理，室内清
经营范围 洁，承接：室内外装修装饰工程。(依法须经批准的项目，经相关部门批准后
方可开展经营活动)
（14）西咸文教园沣岭住宅项目（一期）精装修施工三标段
①项目的具体投资数额明细构成
本项目由公司作为承包人承接西咸文教园沣岭住宅项目（一期）精装修施工
三标段项目，项目预计投资额 2,764.86 万元，由工程施工费用 2,544.49 万元，项
目管理费用 55.16 万元，措施费 104.84 万元及其他费用 60.37 万元组成，项目预
计成本明细如下：
19
募集资金拟投入额
序号 成本类别 投资金额（万元）
（万元）
1 工程施工费用 2,544.49
1.1 材料费 1,774.83 2,500.00
1.2 劳务费 769.66
2 管理费 55.16
3 措施费 104.84 -
4 其他费用 60.37
小计 2,764.86 2,500.00
②发包方基本情况
该项目发包方为西咸新区沣岭房地产开发有限公司，其基本信息如下：
单位名称 西咸新区沣岭房地产开发有限公司
成立时间 2018-08-10
法定代表人 薛斌
注册资本 1,000 万元
注册地址 陕西省西咸新区沣西新城国际文化教育园中央大街 1 号
房地产开发销售；房地产信息咨询；建筑工程施工；室内外装饰、装修工程
设计与施工；房地产营销策划；房屋中介；物业管理；土地整理；建筑材料、
经营范围
建筑五金、金属材料、木材制品的销售（依法须经批准的项目，经相关部门
批准后方可开展经营活动）
（15）澳康达（上海）名车广场项目 09 地块室内精装修及园林景观工程
①项目的具体投资数额明细构成
本项目由公司作为承包人承接澳康达（上海）名车广场项目 09 地块室内精
装修及园林景观工程项目，项目预计总投资 2,818.41 万元，由工程施工费用
2,613.04 万元，项目管理费用 50.16 万元，措施费 99.84 万元及其他费用 55.37
万元组成，项目预计成本明细如下：
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募集资金拟投入额
序号 成本类别 投资金额（万元）
（万元）
1 工程施工费用 2,613.04
1.1 材料费 1,907.67 2,600.00
1.2 劳务费 705.38
2 管理费 50.16
3 措施费 99.84 -
4 其他费用 55.37
小计 2,818.41 2,600.00
②发包方基本情况
该项目发包方为上海长脉置业有限公司，其基本信息如下：
单位名称 上海长脉置业有限公司
成立时间 2017-05-08
法定代表人 赵利斌
注册资本 20,000 万元
注册地址 上海市嘉定区鹤望路 733 弄 3 号 9 层 904 室
房地产开发经营，物业管理，房地产经纪，房屋建设工程施工，建材、五金
经营范围 交电、木制品、日用百货的销售。【依法须经批准的项目，经相关部门批准
后方可开展经营活动】
（二）偿还银行贷款的必要性及可行性
1、使用募集资金偿还银行贷款的必要性
（1）优化公司财务结构
近年来，公司主要通过短期借款的方式筹措资金，利息支出快速攀升，应付
账款余额亦呈现逐年上涨的趋势。报告期各期末，公司与同行业可比公司的资产
负债率对比如下：
公司名称 2020.9.30 2019.12.31 2018.12.31
金螳螂 61.01% 60.99% 59.15%
21
建艺集团 72.56% 74.13% 69.01%
亚厦股份 59.34% 61.77% 61.17%
全筑股份 74.59% 74.37% 76.13%
宝鹰股份 63.10% 59.48% 56.65%
中装建设 48.36% 52.38% 54.22%
洪涛股份 70.77% 68.43% 68.51%
奇信股份 56.02% 57.62% 60.26%
瑞和股份 55.78% 55.67% 53.69%
郑中设计 48.14% 52.22% 49.51%
柯利达 67.07% 70.62% 71.57%
美芝股份 52.95% 58.25% 54.27%
维业股份 63.53% 63.70% 63.36%
中天精装 45.69% 63.93% 59.82%
平均值 59.92% 62.40% 61.24%
中位值 60.17% 61.38% 60.04%
公司 69.81% 71.13% 65.98%
注：截至本预案公告日，同行业可比公司仅维业股份披露2020年年报，维业股份2020
年12月31日资产负债率为64.34%；同行业可比公司2021年一季度数据尚未披露。因此，上
表中报告期内资产负债率仅列示2018年末、2019年末及2020年9月末的对比情况。
2018年末、2019年末、2020年末和2021年3月末，公司资产负债率分别为
65.98%、71.13%、72.83%和71.52%，保持在较高水平。截至2018年末、2019年
末和2020年9月末，公司资产负债率均高于同行业可比公司平均值和中位值。
假设不考虑发行费用，以公司2021年一季度财务数据为基础，按照本次非公
开发行募集资金金额135,000万元，且用于偿还银行贷款金额40,500万元已全部使
用后的情况进行测算，公司资本结构及偿债能力指标对比情况如下：
发行后且偿还银行贷款
项目 2021 年 3 月 31 日 变动情况
后模拟计算值
总资产（万元） 2,235,567.59 2,330,067.59 4.23%
22
净资产（万元） 636,714.08 771,714.08 21.20%
资产负债率 71.52% 66.88% 减少 4.64 个百分点
流动比率 1.29 1.39 7.84%
速动比率 1.17 1.27 8.34%
注：资产负债率=总负债/总资产
流动比率=流动资产/流动负债
速动比率=（流动资产—存货—预付款项—一年内到期的非流动资产—其他流动资产）
/流动负债
（2）降低财务费用，提高公司抗风险能力
报告期内，公司财务费用情况如下：
单位：万元
项目 2021 年 1-3 月 2020 年度 2019 年度 2018 年度
财务费用 11,106.56 58,919.33 31,073.32 40,523.29
本次非公开发行募集资金到位后，公司使用40,500万元偿还银行贷款后，可
有效降低公司财务费用，提升盈利水平。假设按照公司2020年度平均融资成本
7.90%测算，偿还银行贷款40,500万元后，可节省财务费用3,199.50万元。
综上，公司通过本次非公开发行募集资金，使用部分募集资金偿还银行贷款，
可以增加公司的净资产规模，并降低公司的负债规模，有效缓解公司流动资金紧
张的情况，降低公司因经营规模扩大带来的财务风险，提高公司的抗风险能力。
2、使用募集资金偿还银行贷款的可行性
公司本次非公开发行募集资金部分用于偿还银行贷款符合相关法律法规的
规定，且符合公司当前的实际情况，具备可行性。在募集资金管理方面，公司按
相关法规和监管要求制定了《募集资金管理制度》，对募集资金的存储、使用、
投向和监督等进行了明确规定。本次非公开发行募集资金到位后，将存放于公司
设立的专项账户，并与保荐机构、监管银行签订三方监管协议，持续监督公司对
募集资金的存储和使用，保证募集资金合理规范使用，防范募集资金使用风险。
（三）可行性分析结论
经审慎分析，公司董事会认为：本次非公开发行募集资金到位并投入后，公
司将：（1）满足公司本次募投建筑装饰工程项目的资金需求，加强公司主营业
23
务发展，巩固公司市场地位；（2）为大中型建筑装饰项目的实施提供资金支持，
有效缓解公司款项支付压力，有助于保障项目按进度顺利实施；（3）增加公司
净资产规模，有效缓解公司流动资金紧张的情况，降低财务风险。
综上，本次非公开发行募集资金主要围绕公司主营业务开展，保障公司工程
项目顺利实施，符合公司建筑装饰业务特点和整体战略规划，有利于公司和全体
股东的利益，本次非公开发行募集资金具备必要性和可行性，符合公司及全体股
东利益
深圳广田集团股份有限公司
二○二一年四月二十八日
24
