仪征化纤股份有限公司一九九九年年度报告摘要
重要提示:仪征化纤股份有限公司(“本公司”)董事会保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏,并对其内容的真实性、准确性和完整性负个别及连带责任。本年度报告摘要摘自年度报告,投资者欲了解详细内容,应阅读年度报告。
一、公司简介
1、公司法定名称:仪征化纤股份有限公司
英文名称:YizhengChemicalFibreCompanyLimited
公司简称:仪征化纤
英文缩写:YCF
2、公司法定代表人:傅兴堂先生
3、公司注册和办公地址:中华人民共和国(“中国”)江苏省仪征市
邮政编码:211900
电 话:86-514-3232235
传 真:86-514-3233880
公司互联网网址:http://www.ycfc.com
4、董事会秘书:邵敬扬先生
董事会助理秘书:石敏小姐
联系地址:中国江苏省仪征市仪征化纤股份有限公司董事会秘书室
电 话:86-514-3231888
传 真:86-514-3235880
电子信箱:cso@ycfc.com
5、公司股票上市地点、股票简称和股票代码
H股上市地点
———香港联合交易所有限公司(“香港联交所”)
———股票简称:仪征化纤
———股票代码:1033
A股上市地点
———上海证券交易所
———股票简称:仪征化纤
———股票代码:600871
6、公司信息披露报纸:《中国证券报》、《上海证券报》、《香港经济日报》、《南华早报》(英文)
公司登载年报指定互联网网址:http://www.sse.com.cn
年报备置地点:仪征化纤股份有限公司董事会秘书室
二、会计数据和业务数据摘要
1、本公司及其附属公司(“本集团”)本年度实现利润情况(按中国会计准则及制度编制):
以人民币千元为单位
利润总额 906234
净利润 754686
未计非经常性损失后的净利润 939333
非经常性损失
处置固定资产损失 184647
主营业务利润 1788717
其他业务亏损 14925
营业利润 1050758
投资收益 3043
营业外收支净额 147567
经营活动产生的现金流量净额 1999523
现金及现金等价物净减少额 585782
2、本集团近三年主要会计数据和财务指标
按中国会计准则及制度编制
一九九九 一九九八 一九九七
人民币千元 人民币千元 人民币千元
主营业务收入 7075579 5633522 6254742
主营业务利润 1788717 659848 747119
其它业务(亏损)/利润 (14,925) 510 450
投资收益 3043 49327 59598
营业外净(支出)/收入(147,567) 6861 952
利润/(亏损)总额 906,234 (228,397) 32936
所得税 136,372 (4,216) 24724
少数股东应占本年利润 15176 6717 3669
净利润/(亏损) 754,686 (230,898) 4543
总资产 11502568 11979890 12889209
总负债 3105946 3904586 4592024
股东权益(不含少数股东权益)
8340851 8026165 8257063
少数股东权益 55771 49139 40122
每股收益/(亏损)(全面摊薄)
Rmb0.189 Rmb(0.058) Rmb0.001
每股收益/(亏损)(加权平均)
Rmb0.189 Rmb(0.058) Rmb0.001
每股收益/(亏损)(未计非经常性
Rmb0.235 Rmb(0.058) Rmb0.001
损失)
股东权益比率 72.51％ 67.00％ 64.06％
每股净资产(全面摊薄)
Rmb2.085 Rmb2.007 Rmb2.064
调整后的每股净资产(全面摊薄)*
Rmb2.047 Rmb1.96 Rmb1.989
净资产收益/(亏损)率(全面摊薄)
9.05％ (2.88)％ 0.06％
每股经营活动产生的现金流量净额
Rmb0.500 Rmb0.305 ———
(元/股)
附注:
(1)本公司一九九七年及以前并无编制现金流量表
(2)主要财务指标计算方法
每股收益/(亏损)=净利润/(亏损)/年度末普通股股份总数
每股净资产=年度末股东权益/年度末普通股股份总数
净资产收益/(亏损)率=净利润/(亏损)/年度末股东权益×100％
调整后的每股净资产=(年度末股东权益-三年以上的应收款项净额-待摊费用-待处理(流动、固定)资产净损失-开办费-长期待摊费用-住房周转金负数余额)/年度末普通股股份总数
应收款项包括应收帐款、其他应收款、预付帐款、应收股利、应收利息、应收补贴款
*一九九七年、一九九八年数字是按照一九九九年新的计算公式重新计算得出的。
每股经营活动产生的现金流量净额=经营活动产生的现金流量净额/年度末普通股股份总数
按国际会计准则编制
一九九九 一九九八 一九九七
人民币千元 人民币千元 人民币千元
营业额 7075579 5633522 6254742
税前利润/(亏损) 915,954 (166,897) 63479
税项 129211 1111 15508
少数股东权益 15176 6717 3669
股东应占利润/(亏损) 771567 (174,725) 44302
总资产 11603422 12073121 12963727
总负债 3215946 4023844 4748742
股东权益(不含少数股东权益)
8331705 8000138 8174863
少数股东权益 55771 49139 40122
每股溢利/(亏损)(基本)
Rmb0.193 Rmb(0.044) Rmb0.011
每股净资产 Rmb2.083 Rmb2.000 Rmb2.054
股东权益比例 71.80％ 66.26％ 63.06％
净资产收益/(亏损)率 9.26％ (2.18)％ 0.54％
3、按中国会计准则及制度计算的合并净利润/(亏损)和按国际会计准则计算的合并股东应占利润/(亏损)的差异:
集团 公司
1999 1998 1999 1998
人民币千元 人民币千元 人民币千元 人民币千元
按中国会计准则计算
的净利润/(亏损)
754,686 (230,898) 758,933 (233,480)
调整:
于1994年1月1日
改变汇率政策
时以市场汇率
换算外币结余
所造成的影响
22381 61673 22381 61673
以优惠价格出售
职工住房所产
生的差额之摊销
(5,500) (5,500) (5,500) (5,500)
按国际会计准则计算
的股东应占净利润/
(亏损)
771,567 (174,725) 775,814 (177,307)
4、业务数据摘要
截至十二月三十一日止年度 增/减％
一九九九年 一九九八年
销售量(吨)
聚酯切片 409191 455201 -10.1
涤纶短纤维 334414 324926 +2.9
涤纶中空纤维 28401 29780 -4.6
涤纶长丝 143231 48674 +194.3
合计 915237 858581 +6.6
产品平均价格
(人民币元/
吨)
聚酯切片 6813 5768 +18.1
涤纶短纤维 7762 6786 +14.4
涤纶中空纤维 9372 7928 +18.2
涤纶长丝 9593 9866 _ 2.8
生产量(吨)
聚酯切片 447018 489345 -8.6
涤纶短纤维 337236 320568 +5.2
涤纶中空纤维 29790 29099 +2.4
涤纶长丝 155671 50571 +207.8
合计 969715 889583 +9.0
5、报告期内股东权益变动情况
项目 股本 资本公积 盈余公积** 法定公益金*
未分配利润*** 合计
(人民币千元) (人民币千元) (人民币千元) (人民币千元)
(人民币千元) (人民币千元)
期初数 4000000 3078825 953812 135624
(6472) 8026165
本期增加 163220 47606
754686 917906
本期减少
(603220) (603220)
期末数 4000000 3078825 1117032 183230
144994 8340851
*法定公益金已包含在盈余公积内。
**报告期内盈余公积及法定公益金变动是因为从利润表拨入人民币163,220千元所致。
***报告期内未分配利润变动,是因为本集团实现净利润人民币754,686千元,由利润表拨入盈余公积人民币163,220千元,以及拟派末期现金股利人民币440,000千元。
三、股东情况介绍
1、报告期末股东情况
截至一九九九年十二月三十一日止,本公司之股东人数为:
类别 股东人数
法人股(A股) 2
社会公众股(A股) 93348
H股 1924
合计 95274
2、主要股东持股情况
截至一九九九年十二月三十一日止,本公司前10名最大股东之持股情况如下:
股东名称 类别 持股数量 占总股本比例 本报告期内股数
(千股) (％) 增减*
(千股)
仪化集团公司(“仪化”)**
A股 1680000 42.00 0
香港中央结算(代理人)有限公司
H股 1331497 33.29 +45036
中国国际信托投资公司(“中信”)**
A股 720000 18.00 0
泰和基金 A股 6252 0.16 -
哈里投资 A股 2952 0.074 -
哈里实业 A股 2785 0.070 -
道里投资 A股 2556 0.064 -
HSBC Nominees(HONG KONG)
H股 2074 0.052 -
LimitedA/C BR-13
CheungChakSun H股 2000 0.050 -
HSBC Nominees(HONG KONG)
H股 1516 0.038 -
LimitedA/C BR-16
*本报告期内股数增减指持有本公司5％以上股份之股东的股数增减。
**代表国家持有股份。
本报告期内持有本公司5％以上股份之股东所持股份无质押或冻结情况。
经中国国家经济贸易委员会(“国家经贸委”)国经贸企改[2000]154号文件批准,中国石油化工集团公司(“中石化集团公司”)进行了资产重组,在此资产重组基础上,于二零零零年二月二十五日,设立了中国石油化工股份有限公司(“中石化”)。作为上述资产重组的一部分,中石化集团公司将其全资附属公司仪化所持有的1,680,000,000股本公司国有法人股(“该等股份”)注入中石化。据此,中石化持有本公司该等股份,占本公司已发行总股份的42％,成为本公司第一大股东。有关公告刊登在二零零零年二月二十八日的《中国证券报》、《上海证券报》、《香港经济日报》和《南华早报》。
四、股东大会简介
本公司于一九九九年六月十六日召开了一九九八年度股东年会。股东年会决议公告刊登在一九九九年六月十七日的《中国证券报》、《上海证券报》、《香港商报》及《南华早报》。
本公司于一九九九年十二月二十三日召开了临时股东大会。临时股东大会决议公告刊登在一九九九年十二月二十四日的《中国证券报》、《上海证券报》、《香港商报》及《南华早报》。
五、董事会报告
(文中涉及的财务资料均为本集团按中国会计准则及制度合并编制)
1、业务回顾与展望
本集团是中国最大的现代化化纤和化纤原料生产基地,以一九九九年聚合装置产能计,本集团是世界第七大聚酯生产商,本公司一地聚合产能居世界首位。(资料来源:一九九九年PCI杂志)。
本公司主要从事生产及销售聚酯切片和涤纶纤维业务,经营范围包括化纤及化工产品的生产及销售,原辅材料与纺织机械的生产,纺织技术开发与自产产品运输与技术服务。
一九九九年,亚洲国家经济逐渐复苏,中国政府综合运用多种手段调控经济,成功实现了7.1％的经济增长。从原油到涤纶纤维整个产业链亦进入上升轨道,产品价格有较大幅度的回升。本集团注重营造并紧紧抓住经营环境改善的良机,坚持既定的结构调整的发展战略,强化管理,深挖潜力,全力扩撑聚酯产品盈利空间,一举实现扭亏为盈,经营业绩再创历史较好水平,巩固了境内聚酯主导企业的良好形象。
市场回顾
一九九九年,中国政府严厉打击走私,加强对来进料加工贸易的监管,有效遏制了非法进口。石油、石化业发挥行业重组后供产销、上下游、内外贸一体化优势,经济效益明显好转,纺织业盈利约人民币8亿元,实现了六年来首次全行业扭亏为盈。受益于宏观环境的改善,境内涤纶纤维的消费量增长23.4％。由于进口量减少16％,涤纶纤维的供应增长放缓,仅为18.4％,,供应过剩况状趋缓,聚酯产品价格大幅度上升,中国聚酯业景气明显回升。
一九九九年,亚洲区内,精对苯二甲酸(“PTA”)、乙二醇(“MEG”)、对二甲苯(“PX”)等各种聚酯原料价格上半年相对平稳,下半年受原油价格大幅上升和装置检修的影响而有较大幅度的上升。
业绩回顾
一九九九年,本集团以市场为导向,紧紧围绕品种、质量、成本、效益、顶替进口,大力进行结构调整,强化精细管理,市场营销、生产运行、科研开发、预算控制、项目建设、公司管治、投资者关系等诸方面工作都取得长足进展,经营业绩快速稳定增长。
市场营销 一九九九年,在聚酯产品供求趋于平衡的情况下,本集团主动开展市场调研工作,强化与境内同行的价格协调,加强销售渠道的建设。在重庆新设产品配供站,幅射中国西南地区。加大高附加值差别化产品的销售力度,差别化产品的销售量有所提高。直接纺涤纶长丝成功进入市场,瓶级聚酯切片亦开始销售予多家境内外著名的碳酸饮料生产商。一九九九年,本集团共销售聚酯产品915,237吨,比去年同期的858,581吨增长6.6％,产销率达98.8％。
生产运行 一九九九年,本集团强化生产现场管理,产品质量进一步提高。努力提高生产装置的柔性,缩短生产装置检修时间。全年保持安全稳定运行。一九九九年本集团共生产聚酯产品969,715吨,比去年同期增长9.0％,产能利用率达99.9％。
科研开发 一九九九年,本集团以市场需求和经济效益为中心,瞄准进口产品和国内外技术差距,优化科研管理方式,强化产品开发的市场调研、品种策划、产品推介和用户服务,进一步加强开发差别化产品的力度。一九九九年,本集团聚酯切片差别化率为33.87％,涤纶纤维差别化率为16.85％,其中涤纶短纤维和涤纶长丝差别化率分别为18％和14.04％。
预算控制 一九九九年,本集团进一步完善整体效益测算数学模型,科学决策生产品种和负荷。及时调整原料采购的节奏和库存规模,在境内外采购低价原料。除主要原料外,物资采购全面推行招标机制,采购成本大幅度下降。本公司产品物耗稳步下降,能耗同比下降8.3％,保持境内同业领先水平。进一步加快资金流通速度,降低银行存款,减少应收票据。继续执行紧缩政策。一九九九年,本集团营业费用、管理费用、财务费用分别比去年同期下降1.8％、23.6％和51.0％。
投资情况 四期工程年产九万吨直接纺涤纶长丝项目于一九九九年三月全面建成投产;仪化佛山聚酯有限责任公司(“佛山聚酯”)1.5万吨/年全牵伸丝(“FDY”)项目、涤纶中空纤维生产线增容至50吨/天改造项目已分别在一九九九年三月和五月如期完成;涤纶三厂聚酯七单元增容50％改造项目、化工厂增容至30％改造项目也分别于五月和十月完成,新增聚酯产能近3万吨/年、PTA产能2.5万吨/年。该等项目已成为本集团新的利润增长点。一九九九年,本集团资本性支出为人民币223,700千元,一九九八年为人民币899,829千元。
财务状况 一九九九年,本集团受益于外部环境的改善和坚持不懈地进行结构调整,盈利大幅度增长。同时本集团推行稳健的理财政策,年内处置固定资产184,647千元。主营业务利润由一九九八年的人民币659,848千元增长到人民币1,788,717千元,上升171％,净利润由一九九八年的亏损人民币230,898千元到盈利人民币754,686千元。
下表所列为本集团主营业务收入情况:
截至十二月三十一日止年度
一九九九年 一九九八年
主营业务收入 占主营业务 主营业务收入 占主营业务
收入比重 收入比重
人民币千元 人民币千元
聚酯切片 2789 39％ 2625 47％
涤纶短纤维 2595 37％ 2205 39％
涤纶中空纤维 266 4％ 236 4％
涤纶长丝 1374 19％ 480 8％
其他 52 1％ 88 2％
小计 7076 100％ 5634 100％
于一九九九年十二月三十一日,本集团长期负债为人民币243,970千元,一九九八年底为人民币548,737千元。长期负债的减少主要是由于提前偿还了利率高的长期贷款。
一九九九年,本集团由于实现净利润人民币754,686千元,派发末期现金股利人民币440,000千元,因此股东权益(不含少数股东权益)增加人民币314,686千元;由于提前偿还贷款,总负债减少人民币838,640千元,由于上述原因,总资产减少人民币477,322千元。于一九九九年十二月三十一日,资产负债率仅为27.0％,流动比率、速动比率分别为1.19和0.84。
公司管治
一九九九年,本公司按照境内外监管机构对上市公司的新要求,进行了董事会换届选举,并在董事会下设战略发展、投资、审核、业绩评估委员会,强化了董事会战略决策功能。接受国务院稽察特派员的全面稽察审计,建立健全各项管理制度和内控制度,管理水平和市场应变能力有所提高。
投资者关系
本集团一直致力于增加公司透明度,主动保持与资本市场各参与人士的紧密关系。一九九九年,本集团充分利用年报、中报、通函、公告、举办推介会、安排单对单会谈及参加投资者论坛等途径及时、准确、全面地披露本集团最新信息资料,与全球各地股东和投资者保持广泛的接触。
佛化集团
一九九九年,佛山化纤联合总公司集团(“佛山化纤”)和佛山聚酯(“佛化集团”)根据市场需求,及时调整产品结构,大力降低原料采购成本,推行减员增效,产量、销量分别比去年同期增加22.0％和22.9％.实现扭亏为盈,全年盈利人民币40,547千元。
康祺集团
一九九九年,仪化康祺化纤有限责任公司(“康祺公司”)及其附属公司(“康祺集团”)抓住市场环境改善的机遇,精心运作,发挥了本集团销售主渠道的作用。全年共销售涤纶短纤维21.2万吨,涤纶长丝5.8万吨,涤纶中空纤维0.5万吨,全年盈利人民币38,303千元。
至此,本集团自一九九七年以来的三年中,始终瞄准“聚酯成本最低化、聚酯加工产品系列化、差别化和高附加值化”的目标,制定并不断优化结构调整战略。在行业低潮时以少量增量投入带动整体存量结构的优化。到目前为止,结构调整第一阶段工作基本完成,本公司新增约10万吨/年聚酯、10万吨PTA/年、12万吨/年直接纺涤纶长丝的产能;佛山聚酯新增1.5万吨/年涤纶长丝产能。本集团增加深度加工、高附加值的直接纺涤纶长丝产量,产品结构进一步趋向合理;加强资产管理,重点盘盈资产,资产结构进一步趋向优化;加强负债和风险管理,财务结构进一步趋向稳健。通过内部转岗满足新建项目人员需求,不增新人,人力资源结构进一步趋向优化。结构调整的成功,大大降低了整体投资成本和运行成本,极大地改善了本集团的盈利能力和竞争能力,为持续发展奠定了坚实基础。
展望
二○○○年,预计亚洲经济将加快增长,中国政府将继续推行促进发展的一系列政策措施,扩大投资、消费、出口,调整经济结构,确保全年经济增长7％目标的实现。纺织业将加快结构调整和产业升级的步伐,保持其良好的发展势头。经济增长的实现,尤其是聚酯下游产业的发展将有效带动市场对聚酯产品的稳定需求。若中国在年内加入世界贸易组织(“WTO”),中国纺织品出口壁垒将趋向削弱,这将有利于刺激并形成对高品质聚酯产品的有效需求。
二○○○年,预计中国境内将至少有50万吨聚酯产能投产,民营企业投资聚酯行业的热情亦有所增加。若中国在年内加入WTO,中国聚酯产品市场将在关税减让、许可配额、投资限制等方面更加对外开放。聚酯产品供应继续保持增长的势头。
二○○○年,中国政府将继续加大力度致力于公平合理、规范有序的市场建设,继续打击走私,规范来进料加工贸易,着手反倾销调查和防止盲目新建聚酯项目。若中国在年内加入WTO,相信在WTO的规则框架下,开放的中国聚酯产品市场的供应和需求将在更大的国际范围内求得动态的平衡,产品价格波动更趋平稳。
二○○○年,中国石油、石化行业将深化改革,实现海外上市,加快技术进步和创新,提高竞争力。 若中国在年内加入WTO,聚酯原料PX、PTA、MEG的进口关税将会有较大幅度的减让。但是石油、石化行业对原油价格的波动极其敏感,预计年内聚酯原料价格具有一定的波动性。
面对机遇与挑战,本集团充分考虑了外部环境,尤其是中国在年内加入WTO后可能发生的新变化,确定了下一步结构调整的思路,即将重点转向优化产品价值链结构,向上增加原料配套能力,提高资金和技术壁垒;向下增加加工深度,加长产品价值链,从而形成配套合理、优势互补、结构均衡的竞争优势。
二○○○年,本集团经营和发展将遵循“稳中有进,进中求优”的原则,即充分估计面对境外大公司直接竞争可能出现的严峻形势,在保持稳健合理的资产负债比率的同时将狠抓技术创新、技术进步和技术改造,寻找并落实新的效益增长点,继续推进结构调整,以强化本集团的综合竞争优势。
二○○○年,本集团将重点做好以下具体工作:
优化营销战略
根据市场竞争环境的变化,及时优化调整销售的地域布局;优化客户结构,培养标杆客户;加快创建服务品牌,逐步将康祺公司培养为境内涤纶纤维第一经营品牌;开拓聚酯瓶级切片和涤纶长丝新的市场并为新产品投放市场做好销售准备;改进销售服务质量,加强销售管理,加大促销力度。密切关注和积极研究电子商务等新型营销方式的发展动向。二○○○年,本集团计划销售聚酯产品95.24万吨。
实现稳产高产
确保装置在高负荷下安全稳定运行,充分挖掘装置潜力,多出产品。抓好ISO9002质量体系论证复审和体系延伸工作,确保产品质量稳定。强化设备和安全管理,年内不安排装置大修,实现聚酯、纺丝装置三年一次大修和PTA装置三年两次大修的目标。二○○○年,本集团计划生产聚酯产品100.94万吨。
降低成本费用
进一步改进效益测算模型,推行全面预算管理、目标成本管理和推广管理信息系统。继续推行招投标制度,加强物资采购各环节的管理,捕捉市场机遇,进一步降低采购成本。调整优化生产工艺和技术装备,进一步挖掘节能降耗的潜力。抓好资金的集中调度,确保资金安全,提高资金的使用效率。制定适应新形势的分配制度和激励机制,积极稳妥地推进精减机构、减员增效工作,降低人工成本。
突出科技创新
完善新产品开发工作体制,重点发挥各生产厂在产品开发上的作用,注重产品开发和市场开拓的结合。进一步扩大大装置的差别化产品生产规模,最大限度地增加产品线的宽度和深度,形成差别化产品群,增加聚酯专用料产能,争取最多的效益。二○○○年,本公司计划实现聚酯切片差别化率30.63％,涤纶纤维差别化率29.12％。实施与效益挂钩的新产品开发激励措施,培养鼓励技术创新、管理创新、制度创新的企业文化,培养科技人才,尽快形成一批自有核心技术、专有技术,配套技术和优势产品。
抓好项目建设
本集团结构调整第二阶段项目具体安排为:年内建成4万吨瓶级聚酯切片装置搬迁改造项目、5万吨涤纶加工丝改造项目、10万吨聚酯国产化装置项目。6万吨直接纺涤纶长丝项目二零零一年二季度基本建成投产。预计二○○○年本公司资本开支将约为人民币6.9亿元。同时积极研究“十五”发展规划,开展结构调整第三阶段项目的前期准备工作。
展望未来,市场竞争将愈加激烈,但本集团相信坚持结构调整的发展战略,将使本集团形成资产质量优良、成本优势明显、财务结构稳健、创新能力、盈利能力、市场应变能力较强的综合竞争优势,生产出更多优质聚酯产品,创造和满足市场需求,为股东带来理想的回报,前景是乐观的。
2、董事会日常工作情况
本公司董事会全体成员遵照《中华人民共和国公司法》(“《公司法》”)及公司章程的规定,认真履行公司章程赋予的职责,认真执行股东大会决议,积极开展工作。
本报告期内本公司共召开了十次董事会会议,具体情况如下:
一、第二届董事会第十四次会议于一九九九年一月二十二日在中国北京本公司驻京办事处召开。会议审议通过了总经理工作报告。
二、第二届董事会第十五次会议于一九九九年三月二十六日在中国江苏省仪征市本公司仪化大酒店会议中心召开。会议审议通过了一九九八年度财务报告、一九九八年度利润分配方案、一九九八年年报及一九九八年年报摘要等议案。
三、第二届董事会第十六次会议于一九九九年四月二十二日以书面议案方式召开。会议审议通过了一九九八年度股东年会通告。
四、第二届董事会第十七次会议于一九九九年六月十五日以书面议案方式召开。会议审议通过了一九九八年度董事会工作报告。
五、第二届董事会第十八次会议于一九九九年八月二十七日在中国江苏省仪征市本公司仪化大酒店会议中心召开。会议审议通过了总经理工作报告、一九九九年上半年财务工作报告、一九九九年度中期报告书、关于不派发一九九九年度中期股利等议案。
六、第二届董事会第十九次会议于一九九九年十一月四日以书面议案方式召开。会议审议通过了临时股东大会通告。
七、第二届董事会第二十次会议于一九九九年十一月三十日以书面议案方式召开。会议审议通过了关于第三届董事候选人和由股东代表出任的监事候选人名单及资料的公告。有关公告刊载于一九九九年十二月一日的《中国证券报》、《上海证券报》、《香港商报》、《南华早报》。
八、第二届董事会第二十一次会议于一九九九年十二月十日以书面议案方式召开。会议审议通过了公布本公司截至一九九九年九月三十日止九个月业绩的重大事项公告。有关公告刊载于一九九九年十二月十四日的《中国证券报》、《上海证券报》、《香港商报》、《南华早报》。
九、第二届董事会第二十二次会议于一九九九年十二月二十二日在中国江苏省仪征市本公司仪化大酒店会议中心召开。会议审议通过了第二届董事会工作总结报告、总经理工作总结报告、第三届董事和第三届监事薪酬方案、第三届董事和第三届监事服务合约等。
十、第三届董事会第一次会议于一九九九年十二月二十三日在中国江苏省仪征市本公司仪化大酒店会议中心召开。会议选举了董事长、副董事长;选举了董事会下设的战略发展委员会、投资委员会、审核委员会和业绩评估委员会召集人;聘任了总经理、副总经理、总会计师、董事会秘书并聘任了本公司在香港联交所的授权代表;审议通过了总经理工作报告。有关公告刊载于一九九九年十二月二十四日的《中国证券报》、《上海证券报》、《香港商报》、《南华早报》。
本公司董事会将继续本着诚信、勤勉之原则,真诚地以本集团及股东最大利益为出发点行事。
3、董事、监事及高级管理人员
本公司现任董事、监事及高级管理人员详列如下:
持有属于个人权益之 本年薪 奖金
姓名 年龄 职务 任期
A股股数 酬
年初数 年末数 (人民币元) (人民币元)
傅兴堂先生* 56岁 董事长 1999年12月—2002年12月
0 0 0 0
孙志鸿女士* 50岁 副董事长 1999年12月—2002年12月
0 0 0 0
钱衡格先生 49岁 副董事长 1999年12月—2002年12月
2000 2000 56640 15000
马育平先生 41岁 董事总经理 1999年12月—2002年12月
2600 2600 56640 15000
徐正宁先生 42岁 董事副总经理 1999年12月—2002年12月
2600 2600 56640 15000
肖维箴先生 46岁 董事副总经理 1999年12月—2002年12月
0 0 56640 15000
姚汉冲先生* 53岁 董事 1999年12月—2002年12月
0 0
王文杰女士* 55岁 董事 1999年12月—2002年12月
0 0
龙辛平女士 48岁 董事 1999年12月—2002年12月
0 0 47200 12000
叶宗善先生* 53岁 董事 1999年12月—2002年12月
0 0 0 0
赵曙明先生* 47岁 独立董事 1999年12月—2002年12月
0 0 0 0
初苏华先生* 43岁 独立董事 1999年12月—2002年12月
0 0 0 0
黄桂庚先生 53岁 监事会主席 1999年12月—2002年12月
2300 2300 47200 12000
周文飞先生* 41岁 监事 1999年12月—2002年12月
0 0 0 0
陈 健先生* 37岁 监事 1999年12月—2002年12月
0 0 0 0
李凤鸣先生* 55岁 独立监事 1999年12月—2002年12月
0 0 0 0
黄志伟先生* 50岁 独立监事 1999年12月—2002年12月
0 0 0 0
凌爱宝女士 54岁 副总经理 1999年12月—
2600 2600 47200 12000
沈希军先生 39岁 副总经理 1999年12月—
0 0 47200 12000
李仁炎先生 55岁 副总经理 1999年12月—
0 0 47200 12000
周新华女士* 53岁 总会计师 1999年12月—
0 0 0 0
邵敬扬先生 34岁 董事会秘书 1999年12月—
0 0 47200 9000
*于1999年12月23日始任本公司董事、监事或高级管理人员,1999年未在本公司领取薪酬。
董事、监事及高级管理人员变动
本公司第二届董事会于一九九九年十二月二十三日任期届满,本公司于同日召开之临时股东大会,选举傅兴堂先生、孙志鸿女士、钱衡格先生、马育平先生、徐正宁先生、肖维箴先生、姚汉冲先生、王文杰女士、龙幸平女士、叶宗善先生、赵曙明先生、初苏华先生为董事,其中姚汉冲先生为本公司职工代表推选的董事候选人,赵曙明先生、初苏华先生为独立董事;选举黄桂庚先生、陈健先生、李凤鸣先生、黄志伟先生为监事,其中李凤鸣先生、黄志伟先生为独立监事。周文飞先生作为本公司职工代表,由本公司职工民主选举当选为本公司监事。
本公司于一九九九年十二月二十三日召开之第三届董事会第一次会议选举傅兴堂先生为董事长,选举孙志鸿女士、钱衡格先生为副董事长;根据董事长提名,聘任马育平先生为总经理;根据总经理提名,聘任徐正宁先生、肖维箴先生、凌爱宝女士、沈希军先生、李仁炎先生为副总经理,聘任周新华女士为总会计师;根据董事长提名,聘任邵敬扬先生为董事会秘书。
本公司于一九九九年十二月二十三日召开之第三届监事会第一次会议选举黄桂庚先生为监事会主席。
第二届董事会董事李毅中先生、黄寄春先生、陈锦芳先生、沈云飞先生、周绍祺先生、吴文英女士、张耀华先生不再担任本公司董事;周立文先生、朱扣锁先生、房晓娟女士、龙幸平女士不再担任本公司监事。本公司第二届董事会董事廖绍元先生不幸于一九九九年八月八日逝世。李毅中先生、黄寄春先生、陈锦芳先生、沈云飞先生、周绍祺先生、廖绍元先生、吴文英女士、张耀华先生、周立文先生、朱扣锁先生、房晓娟女士、龙幸平女士在本公司运营和发展中,勤勉尽职,做了大量工作,为本公司和第二届董事会、监事会作出了重要的贡献。
王世林先生因工作调动,不再担任本公司总会计师。
本报告期内本公司无总经理变更及解聘、新聘董事会秘书情况。
4、利润分配预案
按中国会计准则和制度,本公司一九九九年度净利润为人民币758,933千元。可分配利润为人民币758,933千元。根据中国有关法规和本公司章程,以扣除子公司投资收益人民币78,850千元后的计提基数人民币680,083千元,
提取10％法定公积金,为人民币68,008千元;
提取7％法定公益金,为人民币47,606千元;
提取7％任意盈余公积金,为人民币47,606千元。
建议派发一九九九年度末期股利为人民币每股0.11元,合计人民币440,000千元。年末未分配利润人民币155,713千元,结转至二○○○年度。
以上分配预案将提呈一九九九年度股东年会审议。
六、监事会报告
在本报告期内,本公司所有监事按照公司法及本公司章程的有关规定,认真履行职责,维护公司利益,维护股东权益,遵照诚信原则,谨慎地、积极努力地开展工作。
本报告期内,本公司监事会共召开三次会议。
1、第二届监事会第六次会议于一九九九年六月十五日召开,会议审议通过了提交股东年会的一九九八年监事会工作报告。
2、第二届监事会第七次会议于一九九九年十二月二十二日召开,会议审议通过了提交临时股东大会的第二届监事会工作总结报告。
3、第三届监事会第一次会议于一九九九年十二月二十三日召开,会议选举黄桂庚先生为公司第三届监事会主席。
本监事会通过列席董事会、监事会主席参加总经理办公会等审议董事会报告和总经理报告,并对本公司生产经营、技术改造、发展规划提出积极建议,对决策的指导思想及作出的具体决策是否符合国家法律法规、本公司章程和股东大会决议以及股东的利益等进行了有效的监督。
监事会认为:
1、在本报告期内,本公司严格按照《证券法》、《公司法》、本公司章程、国家其它有关法律法规以及境内外监管机构的新要求规范运作,在董事会下设立了战略发展、投资、审核、业绩评估委员会,强化了董事会的战略决策功能,决策程序合法;已建立了四项准备金内部控制制度;董事会成员和高级管理人员始终遵守勤勉、诚信原则,真诚地以公司最大利益为出发点行事,忠实履行公司章程规定的职责,认真贯彻落实股东大会和董事会的各项决议,严格按国际上市公司规范进行运作。
在本报告期内,本公司无违反法律、法规和公司章程的行为,也未发生重大诉讼事项。
2、监事会成员认真审核了提交股东大会、经毕马威会计师事务所和毕马威华振会计师事务所审计并出具无保留意见的财务报告等有关资料,认为财务报告真实、准确、客观地反映了本公司的财务状况和经营成果,本公司实现的业绩是真实的,各项费用支出基本合理,各项提留符合法律、法规和公司章程的规定,财务结构良好。通过稽查审计工作,财务管理中存在的薄弱环节被发现了,财务管理制度进一步修订完善,内部监督机制进一步建立健全。
3、本公司与有关单位的关联交易符合有关规定,无内幕交易,没有发现损害股东权益或造成本公司资产流失的行为发生。
此外,本公司按照国家经贸委、中国证券监督管理委员会(“中国证监会”)的有关要求,为进一步强化监事会的功能,在一九九九年十二月二十三日召开的临时股东大会上,选举产生了二位独立监事。
七、重要事项
1、本公司董事会于一九九九年十二月二十三日进行了换届选举,并下设了战略发展、投资、审核、业绩评估委员会,详情见“董事会报告”。
本公司原执行董事廖绍元先生于一九九九年八月八日不幸病逝。
本报告期内本公司、本公司董事、监事及高级管理人员无受监管部门处罚的情况。
本报告期内本公司无总经理变更及解聘、新聘董事会秘书情况。
2、本公司最终控股股东中石化集团公司于二○○○年二月二十五日完成了一项重组。重组完成后,中石化成立。作为该重组的一部分,仪化将其所持有的本公司1,680,000,000股国有法人股股份,占本公司总股份的42％,出让给中石化持有。
中石化因而成为本公司第一大股东。
3、一九九九年五月十八日,国务院稽查特派员总署第22办事处进驻本公司。
4、按照国家经贸委和中国证监会《关于进一步促进境外上市公司规范运作和深化改革的意见》的要求,本公司与控股股东中石化之间已完全实行人员独立、资产完整和财务独立“三分开”。
5、根据国家经贸委等七个部门联合下发的《关于下达1999年第二批国债专项资金重点技术改造项目投资和资金计划的通知》(国经贸投资[1999]1167号),本公司2万吨FDY和4万吨涤纶预取向丝(“POY”)两个技术改造项目获得低息贷款,将减少利息支出约人民币2,000万元。
6、如果中国在二○○○年加入WTO,中国纺织品出口壁垒将趋向削弱,中国纺织业有望获得更多的出口机会,这将有利于刺激并形成对高品质聚酯产品的需求。同时,中国聚酯产品市场将在关税减让、许可配额、投资限制等方面更加对外开放,聚酯产品供应继续保持增长势头,在WTO的规则框架下,开放的中国聚酯产品市场的供应和需求将在更大的国际范围内求得动态的平衡,产品价格波动更趋平稳。聚酯原料PX、PTA、MEG的进口关税将会有较大幅度减让。总体而言,中国加入WTO对本公司是机遇大于挑战。
7、根据中国财政部 《关于印发<股份有限公司会计制度有关会计处理问题补充规定的通知>》(“《通知》”)(财会字[1999]35号)文件,公司须计提“四项准备”,因本公司上市后主要会计政策中一直包含此项制度,上述《通知》要求对本公司会计政策的一致性没有影响。
8、经本公司董事会批准,本集团于本报告期内报废部分厂房、机器、设备及其它固定资产共人民币184,647千元。除此之外,本报告期内本公司未有收购及出售资产、吸收兼并情况发生。
9、经于一九九九年六月十六日召开的本公司一九九八年度股东年会批准,本公司未派发截至一九九八年十二月三十一日止年度末期股利,并以任意盈余公积金人民币106,018,000元弥补了累计亏损。经本公司董事会批准,本公司未派发截至一九九九年十二月三十一日止年度之中期股利。
董事会建议派发截至一九九九年十二月三十一日止年度末期股利每股人民币0.11元。
10、以下为本年度内本公司与仪化、扬子石油化工股份有限公司(“扬子”)、南京化学工业有限公司(“南化”)、华东输油管理局(“华东输油”)、扬州石油公司(“扬州石油”)、无锡石油公司(“无锡石油”)以及茂名石油化工公司(“茂名石化”)所订立之合约或进行之交易。本公司先前已获得香港联交所有条件豁免该等关联交易须完全遵守上市规则关联交易条款的义务:
(a)根据本公司与仪化于一九九四年二月八日订立之协议,仪化同意继续代本公司持有过往以仪化名义订立但并无转以本公司名义订立之合约之所有权益;
(b)根据本公司与仪化于一九九四年二月八日订立之协议,仪化同意向本公司提供有关(其中包括)使用若干土地、道路及有关设施及写字楼、维修、环境绿化、住房、退休基金、医疗、教育与职业培训、社会及文娱康乐服务等各类服务,该交易额占同类交易金额的100％;
(c)根据本公司与仪化于一九九四年二月八日订立之协议,本公司同意向仪化提供有关(其中包括)用水、电力、蒸汽、热能、使用若干土地、防火及保安服务、运输、研究及信息设施、电脑及通讯设施等各类服务,该交易额占同类交易金额的100％。
(d)根据本公司与仪化于一九九四年二月八日订立之协议,仪化同意本公司使用仪化之[BST白斯特]商标生产及销售本公司之产品,年费为人民币10,000,000元,由一九九四年二月八日起为期十年。
(e)由原中国仪征化纤集团财务公司(“仪化财务公司”--一家依法注册的非银行金融机构,原仪化之附属公司,已经于一九九九年十二月被撤消,其资产和债务转由中国石化财务有限责任公司(“中国石化财务公司”)--一家依法注册的非银行金融机构负责承接),提供之财务服务,包括按市场利率计算利息之存款及贷款;
(f)仪化及其附属公司向本公司购买原材料和制成品,该两项交易额分别约占本公司同类交易额的90.27％和11.67％;
(g)本公司向扬子购买原料(即PTA、MEG、PX和HAc),该交易额约占同类交易金额的45％;
(h)本公司向南化采购机械设备;
(i)本公司向华东输油购买原油;
(j)本公司向扬州石油和无锡石油购买汽油、煤油、柴油及辅助油品;
(k)佛山聚酯向茂名石化购买MEG。
如本公司于一九九九年十二月三十日发出之公告所述,本公司于一九九九年十二月三十一日前分别以总代价人民币62,500,000元向中石化财务公司现金认购每股面值人民币1.00元的股份 (“该股份认购”),将原存于仪化财务公司的有关存款约人民币685,000,000元转存入中石化财务公司(“该存款交易”)及向中石化集团公司缴纳本公司一九九九年六月至十二月共七个月财产保险费合计人民币11,520,842.8元(“该保险交易”)。由于该股份认购和该保险交易均不超过本公司于一九九八年十二月三十一日之经审核合并有形净资产值(“该有形净资产值”)的3％,因此只须根据香港联交所证券上市规则(″上市规则″)履行一般披露义务。由于该存款交易额已超过本公司上一年度经审核合并有形净资产值的3％,因此须按上市规则规定履行披露和取得独立股东批准的义务。鉴于该保险交易和该存款交易将在本公司日常业务中经常发生,在其每次发生时完全遵从披露和/或取得股东批准的规定并不可行。因而本公司将向香港联交所申请豁免对该保险交易按上市规则有关要求进行持续披露和对该存款交易进行持续披露和取得股东批准的义务。香港联交所表示在该存款交易获得本公司独立股东批准的情况下,将有条件豁免本公司该保险交易和该存款交易按照上市规则履行持续披露和/或取得股东批准的义务(如适用)。有关公告登载于二○○○年一月六日的《中国证券报》、《上海证券报》、《香港商报》和《南华早报》。该存款交易已获本公司于二○○○年三月十日召开的临时股东大会批准。有关公告登载于二○○○年三月十三日的《中国证券报》、《上海证券报》、《香港经济日报》和《南华早报》。
本公司董事会认为本报告期内上述关联交易是在本公司日常业务过程中按一般商业条款进行的,且均遵守香港联交所已经或将要给予本公司有关关联交易豁免的条件。
本公司独立非执行董事已按香港联交所先前发出之豁免函的要求对上述关联交易进了审核并在其向本公司董事会出具的信函中进行了所须的确认。
本公司核数师亦已就上述关联交易进行了审览并在其于二○○○年三月十日向本公司董事会出具的信函中进行了所须的确认。
本公司与中信所进行之交易主要为本公司存于中信附属之中信实业银行款项,此乃按市场利率计付利息。本公司董事会认为该项交易是在本公司日常业务过程中按照一般商业条款进行的。
前段所述重组完成后,中石化新成为本公司的关联人士。重组前,本公司已就某些关联交易获得了香港联交所豁免严格遵守上市规则中某些持续披露及股东批准的义务。由于本次重组,这些豁免可能需要修改。此外,由于重组,某些本来不构成关联交易的交易在重组后可能会变成本公司的关联交易。因而,本公司正就该等关联交易的性质及预期的数额与香港联交所进行磋商,如需要的话,将会向香港联交所申请修改现有的豁免或就这些关联交易申请新豁免。有关这些关联交易及豁免的进一步资料将于不久后公布。
本报告期内本公司所发生的重大关联交易详情见“财务会计报告附注”。
11、经本公司一九九八年度股东年会批准,本公司续聘毕马威华振会计师事务所及毕马威会计师事务所分别为本公司一九九九年度之境内及境外核数师。
12、本报告期内,本公司无托管、承包、租赁其它公司资产,亦无其它公司托管、承包、租赁本公司资产的情况。
13、截至本年报摘要披露日,本集团未发生计算机二○○○年问题,本集团所有因应对计算机二○○○年问题的费用约为人民币255万元。
14、根据国家税务总局于一九九四年二月二十三日发出的文件(国税函发[1994]61号),本公司的所得税率为15％。截至目前本公司未接获税务部门关于改变该税率的通知。
15、本报告期内本公司无更改名称及股票简称的情况。
16、本报告期内本公司无担保、抵押等重大事项发生。
17、本报告期内本公司无重大诉讼、仲裁事项。
18、除已根据中国《证券法》第六十二条、《股票发行与交易管理暂行条例》第60条及《公开发行股票公司信息披露实施细则》(试行)第17条的规定所列举的重大事件或须予披露的情况而予以披露的以外,本报告期内本集团无任何重大事件或须予披露的情况发生。
八、财务会计报告
1.审计意见
本财务报告经毕马威华振会计师事务所李必昌、罗铮注册会计师审计,并出具无保留意见的审计报告。
2.按中国会计准则及制度编制的会计报表(见后)
3.会计报表附注
(1)主要会计政策
本公司会计报表所采用的主要会计政策是根据中华人民共和国财政部颁布的《企业会计准则》、《股份有限公司会计制度》及其它有关规定而制订的。
(a)合并基准
合并会计报表包括本公司及各主要子公司(以下简称「本集团」)每年截至十二月三十一日止的会计报表。所有重大的集团内部往来交易及结余(包括未实现的集团内部往来利润)已经在合并时抵销。少数股东应占的权益和收入净额作为独立项目记入合并会计报表。
本公司对子公司权益性资本投资项目的数额与子公司资产净值中本公司所持有的份额在合并时相抵销。抵销时产生的股权投资差额按情况借记或贷记股权投资差额项目,并在规定期间内以直线法摊销。
(b)会计年度
自一九九九年一月一日至十二月三十一日。
(c)记帐基础和计价原则
本集团按照权责发生制为记帐基础,以历史成本为计价原则。
(d)外币折算
本集团记帐本位币为人民币。
年度内的外币交易按交易当日中国人民银行公布的外汇牌价及国家认可的套算汇率换算为人民币。外汇货币性资产及负债按结算日中国人民银行公布的外汇牌价及国家认可的套算汇率换算为人民币。
有关兴建固定资产所借款项的外币换算差额,在兴建期内予以资本化。所有其它汇兑差额,均计入利润表。
海外子公司的业绩按年度内平均汇率换算为人民币;资产负债表各项按结算日中国人民银行公布的外汇牌价及国家认可的套算汇率换算为人民币。
(e)长期投资
(i)对子公司的投资按权益法入帐。取得子公司股权时的投资成本与本公司占子公司权益份额之差额作为股权投资差额。股权投资差额按直线法在准则或法律所规定的受益期间摊销。
(ii)其它投资以原值减管理层认为必需的减值准备入帐。
(f)固定资产、在建工程、无形资产及长期待摊费用
(i)在建工程及固定资产
本集团将所拥有的使用年限在一年以上价值在人民币2,000元以上的劳动资料作为固定资产核算。
与购买或建造厂房及机器有关的一切直接或间接成本,包括于建造期间的借款费用及汇兑损益,全部资本化为在建工程。
不论有关部门是否已出具有关的竣工验收报告书,在建工程在投入使用时视作开始投产并转入固定资产。
(ii)折旧与摊销
■无形资产
土地使用权及专利权的价值在相关合同、准则或法律所指定的受益期间按直线法摊销。
■固定资产
固定资产折旧是按直线法计提的,即固定资产原值扣除估计残值后除以预计可使用年限。固定资产预计可使用年限如下:
建筑物 25至40年
厂房、机器及设备 8至22年
汽车及其它固定资产 5至20年
■ 在建工程
在建工程不提折旧准备。
■长期待摊费用
长期待摊费用在五年内按直线法进行摊销。
(g)住房周转金
根据中国财政部于一九九五年三月三日发布的财会字[1995]14号文,有关出售职工住房所发生的售价与成本之差额,在资产负债表中的「住房周转金」科目反映。
(h)存货
除零配件及消耗品外,存货的价值按成本与可变现净值之较低者计算。成本包括物料的实际成本(以加权平均法计算)及在产品和产成品中包含的直接人工和相应的生产费用。可变现净值是按估计存货在日常业务过程中的售价减估计完工成本及估计所需销售成本计算。
存货出售时,其帐面值会被确认为相关收入确认期间的支出。存货损失在损失期间计入损益帐中。存货成本与可变现净值的差额在发生期间调整存货跌价准备及损益帐。因可变现净值增加而需逆转的存货跌价准备在发生期间冲减损益帐。
零配件及消耗品均按原值扣除有关陈旧准备列示。
(i)现金及现金等价物
现金及现金等价物包括现金及由存入日起计三个月内到期之银行存款及其他金融机构存款。
(j)收入确认
销售货品收入在拥有权的重大风险及回报转至买方时在利润表内确认。收入不包括增值税。假如出现有关收回未偿付价款、相关成本或可能退货的重大不明确因素,则收入不会予以确认。
银行存款利息收入按时间比例,以结存本金及适用利率计算。
(k)税项
本集团所适用的主要税种有:所得税、增值税及营业税
(i)所得税
所得税是按纳税影响会计法计提。按本年度利润或亏损计算的所得税包括即期税项及递延税项。
即期税项
即期税项是根据年内应税收入以在结算日施行或实质上施行的税率计算的预计应付税项,以及就以往年度应付税项作出的有关调整。
自一九九四年一月一日起,中国企业须按其应纳税所得额,以统一的所得税率33％缴纳企业所得税。然而,根据国家税务总局于一九九四年二月二十三日发出国税函发[1994]061号文,本公司所
得税率已降低至15％。该税率于一九九九年依然生效。于中国境内的主要子公司所适用之所得税率为15％至33％。本集团并没有收入来自中国境外,故并不需要为中国境外的所得税作出准备。
递延税项
递延税项是以资产负债表负债法计算,就资产与负债在财务报表的账面值与计税所用的数额之间的暂时差异计提准备,但不会就无法扣税的商誉及在初次确认时不会影响会计或应税利润的资产
或负债的暂时差异计提准备。递延税项数额的计算是根据资产与负债账面值的预期变现或结算情况,及在变现或结算日施行或实质上施行的税率计算的。
递延税项资产只有在未来有足够的应税利润可用作抵销待弥补税务亏损时才会确认。如相关的税项利益不再可能获实现,则会将递延税项资产减记至可实现的数额。
(ii)增值税
增值税是以销售的发票价值按17％的税率征收,并连同销售的发票价值一并由买方支付。买方因购货而缴纳的增值税可以从其销售而向客户收取的增值税中得以收回,差额作为应纳增值税。增值税在利润表外循环,但以其为计税依据的城市建设税和教育附加费仍计入利润表中。
(iii)营业税金及其他附加
适用于本公司之主要营业税金及其他附加列示如下:
营业税 城市建设税 教育附加费
税率及 按营业额 按应纳营业 按应纳营业
计税基数 3％或5％计算 税额及增值 税额及增值
税净额7％计算 税净额3％计算
(l)呆坏帐准备
呆坏帐作出准备是基于管理层对年末应收款项的帐龄及其实际可收回性分析而计提的。
(m)维修及保养开支
维修及保养开支按实际发生法在利润表中列支。
(n)研究及开发费用
研究及开发费用包括所有直接为研究及开发活动而支出的费用,及按合理基础分摊的与研究及开发活动有关的间接费用,研究及开发费用按实际发生法在利润表中列支。
(o)退休福利
退休福利计划供款以实际发生法在利润表中列支。
(p)利润分配
利润是按照中华人民共和国《公司法》的有关规定,以及本公司及其子公司的公司章程作出分配。
(2)控股子公司
于一九九九年十二月三十一日,本公司的主要子公司的详情如下:
公司名称 注册及 注册资本 本公司 子公司 企业性质 主营业务 营业地点 (千元) 持有股权 持有股权
(％) (％)
(a)佛化集团
佛山化纤联合总公司
中国 人民币 100 - 全资拥有
行政管理 32,933 企业法人
仪化佛山聚酯有限公司*
中国 美元 59 41 有限公司 化工、化纤、纺织
品及其原辅材料的
生产与公司自产品
的销售和销售后服务
芜湖飞马化纤贸易
有限公司**
中国 人民币 - 100 有限公司 贸易 500
(b)仪化康祺集团
仪化康祺化纤有限
责任公司**
中国 人民币 95 5 有限公司
投资 60000
宁波仪征化纤康祺
有限公司***
中国 人民币 - 80 有限公司 贸易 5000
西安康祺仪征化纤
有限公司***
中国 人民币 - 65 有限公司 贸易 5000
仪征化纤安徽康祺
有限责任公司***
中国 人民币 - 80 有限公司 贸易 5000
仪征化纤大连康祺
有限责任公司***
中国 人民币 - 65 有限公司 贸易 5000
仪征化纤广州康祺
有限公司***
中国 人民币 - 80 有限公司 贸易 5000
仪征化纤青岛康祺
有限责任公司***
中国 人民币 - 80 有限公司 贸易 5000
仪征化纤上海康祺
贸易有限公司****
中国 人民币 - 100 有限公司 贸易 5000
仪征化纤苏南康祺
有限公司***
中国 人民币 - 70 有限公司 贸易 10000
仪征化纤武汉康祺
技贸有限公司***
中国 人民币 - 70 有限公司 贸易 10000
仪征化纤厦门康祺
有限公司***
中国 人民币 - 80 有限公司 贸易 5000
仪征化纤扬州苏北
康祺有限公司***
中国 人民币 - 70 有限公司
10000
贸易
仪征化纤郑州康祺
有限责任公司***
中国 人民币 - 65 有限公司 贸易 5000
绍兴仪化康祺化纤
有限公司***
中国 人民币 - 70 有限公司 贸易 5000
(c)富朗乐国际贸易
(欧洲)有限公司
德国 德国马克 100 - 有限公司 投资 320
(d)富朗勒国际贸易
(香港)有限公司
香港 港币 100 - 有限公司 投资 0.1
*持有股权之子公司是本公司的富朗乐国际贸易(欧洲)有限公司;
**持有股权之子公司是本公司的佛山化纤联合总公司;
***持有股权之子公司是本公司的仪化康祺化纤有限责任公司;
****持有股权之子公司是本公司的佛山化纤联合总公司及仪化康祺化纤有限责任公司。
(3)或有负债
本公司为集团内全资子公司担保借款共计人民币90,000千元(一九九八年:人民币190,000千元)。
(4)资本承担
于十二月三十一日,尚未列入会计报表内的资本承担如下:
集团 公司
1999 1998 1999 1998
人民币千元 人民币千元 人民币千元 人民币千元
已签约 110065 161940 110065 153332
已获授权但未签约 235361 256843 235361 256843
345426 418783 345426 410175
<5>关联人士交易
(a)存在控制关系的关联人士
公司名称
注册地址 主要业务 与本集 企业性质 法定代表人
团关系
中石化集团公司
中国北京朝阳 石油加工、石油化 主要股东 全民所有制 李毅中
区惠新东街 工综合利用、石油 的最终控
甲6号 产品:包括油田 股公司
气、液化石油气等
为原料的化工产
品、合成纤维和合
成纤维单体的生
产、销售和进出口
业务。兼营与国内
外有关单位建立经
济业务关系,签订
经济合同
中信
中国北京 生产、投资、技 主要股东 全民所有制 王 军
新源南路6号 术、金融、贸易、
咨询服务等
仪化
中国江苏省 房地产、金融、工 主要股东 全民所有制 傅兴堂
仪征市 程和社区服务
(b)关联人士的注册资本及变动情况
公司名称 年初数 本年增加 本年减少 年末数
人民币千元 人民币千元 人民币千元 人民币千元
中石化集团公司 104912000 104912000
中信 3000000 3000000
仪化 2383820 2383820
(c)关联人士持股比例及其变化
公司名称
年初持股数量 增加持股数量 减少持股数量 年末持股数量
千股 ％ 千股 ％ 千股 ％ 千股 ％
中石化集团公司
中信 720000 18 720000 18
仪化 1680000 42 1680000 42
(d)不存在控制关系的关联人士
公司名称
扬子
江苏石油集团有限公司
华东输油
扬州石油
无锡石油
茂名石化
中石化财务公司
中信实业银行
以上公司同样受到中石化集团公司或中信的重大影响而被视作本公司的关联人士。
(e)本集团与关联人士于本年度内进行的交易如下:
仪化及其子公司([仪化集团])
1999 1998
人民币千元 人民币千元
销售 825528 637535
采购 69852 62376
杂项服务费支出(见注释如下) 140000 126000
杂项服务费收入(见注释如下) 31592 35434
商标专利费(见注释如下) 10000 10000
由仪化财务公司收取之利息收入 20816 42713
就有关代表本公司进行的施工工程
及维修保养而支付予仪化属下
工程公司之款项 17298 30402
注释:
以上服务收入及支出是根据本公司在一九九四年二月八日与仪化签订的协议而支付和收取的。
中石化集团公司
1999 1998
人民币千元 人民币千元
保险费 11521
技术开发补贴 7150
中信实业银行
1999 1998
人民币千元 人民币千元
利息收入 196 2373
扬子
1999 1998
人民币千元 人民币千元
采购原材料 1813302 1708423
南化
1999 1998
人民币千元 人民币千元
采购设备 9359 5094
中石化财务公司
1999 1998
人民币千元 人民币千元
利息收入 1295 -
本集团与其它关联人士在截至一九九九年十二月三十一日止年度采购货品总额为人民币116,985千元(一九九八年:人民币52,450千元)。
于一九九九年十二月三十日,本公司与中石化财务公司签订协议。根据该项协议,本公司以人民币62,500千元购入中石化财务公司3.3％的股权。
公司董事会认为上述交易是在一般的普通业务往来及基于普通的商业交易条件或有关交易的协议基础上进行的。
(f)就公司所获得的长期银行借款向银行提供的担保分别为人民币260,000千元(1998年:人民币180,000千元)及人民币500,000千元
(1998年:人民币200,000千元)。
(g)应收/(应付)仪化集团之详情如下:
1999 1998
人民币千元 人民币千元
应收帐款 12716 62682
应收票据 4050 54981
其它应收款 224209 210462
应付帐款 (3542) -
预收帐款 (12845) (2032)
其它应付款 (8800) (16000)
215788 310093
(h)存于中信实业银行的存款
1999 1998
人民币千元 人民币千元
银行存款及现金 24818 3967
(i)存于仪化财务公司的存款
1999 1998
人民币千元 人民币千元
银行存款及现金 - 654557
(j)存于中石化财务公司的存款
1999 1998
人民币千元 人民币千元
银行存款及现金 741074 -
(k)应收/(应付)其它关联人士之详情如下:
1999 1998
人民币千元 人民币千元
其他应收款 9274 -
预付帐款 13581 -
应付帐款 - (265076)
其它应付款 (7150) -
15705 (265076)
仪征化纤股份有限公司董事会
二○○○年三月十日
仪征化纤股份有限公司合并现金流量表
截至一九九九年十二月三十一日止年度
1999
人民币千元
一、经营活动产生的现金流量:
销售商品和提供劳务收到的现金 7476754
收到的增值税销项税额和退回的增值税款 1343960
收到的除增值税以外的其他税费返还 12222
收到的其他与经营活动有关的现金 84088
现金流入小计 8917024
购买商品和接受劳务支付的现金 (4825620)
支付给职工以及为职工支付的现金 (430111)
支付的增值税款 (1215213)
支付的所得税款 (50236)
支付的除增值税、所得税以外的其他税费 (260079)支付的其他与经营活动有关的现金 (136242)
现金流出小计 (6917501)
经营活动产生的现金流量净额 1999523
二、投资活动产生的现金流量:
处理固定资产而收到的现金净额 2432
收到的其他与投资活动有关的现金 39846
现金流入小计 42278
购建固定资产、在建工程及无形资产所支付的现金 (223700)
权益性投资所支付的现金 (64200)
支付的其他与投资活动有关的现金 (576498)
现金流出小计 (864398)
投资活动产生的现金流量净额 (822120)
三、筹资活动产生的现金流量:
借款所收到的现金 2881645
现金流入小计 2881645
偿还债务所支付的现金 (4451087)
偿付利息所支付的现金 (193743)
现金流出小计 (4644830)
筹资活动产生的现金流量净额 (1763185)
四、汇率变动对现金的影响
五、现金及现金等价物净减少额 (585782)
1.不涉及现金的投资和筹资活动
2.将净利润调节为经营活动的现金流量
净利润 754686
加:计提的坏帐准备或转销的坏帐 13006
少数股东应占本年利润 15176
固定资产折旧 615791
无形资产摊销 21371
长期待摊费用摊销 21430
利息及投资收入 (63799)
利息支出 185934
处理固定资产亏损 184647
存货的增加 (209872)
递延税款借项 7161
增值税增加净额 128747
经营性应收项目减少 119093
经营性应付项目增加 206152
经营活动产生的现金流量净额 1999523
3.现金及现金等价物净减少情况
现金的年末余额 311
减:现金的年初余额 (308)
加:现金等价物的年末余额 407351
减:现金等价物的年初余额 (993136)
现金及现金等价物净减少额 (585782)
仪征化纤股份有限公司资产负债表
于一九九九年十二月三十一日
1999 1998
人民币千元 人民币千元
资产
流动资产
货币资金 1356612 1350962
应收票据 121208 292378
应收帐款 48120 385914
其它应收款 1662093 1585012
减:呆坏帐准备 (84806) (83723)
应收款项净额 1625407 1887203
预付帐款 210152 11359
存货 812295 610038
减:存货跌价准备 (27742) (6201)
存货净额 784553 603837
待摊费用 3000 29805
流动资产合计 4100932 4175544
长期投资:
长期股权投资 (114624) (259017)
固定资产:
固定资产原价 9914123 9531523
减:累计折旧 (3214437) (2756696)
固定资产净值 6699686 6774827
在建工程 96136 224440
工程物资 41686 345208
固定资产合计 6837508 7344475
无形资产及其他资产:
无形资产 314964 324263
长期待摊费用 19485 23219
无形资产及其他资产合计 334449 347482
递延税项 - 7161
资产总计 11158265 11615645
负债及股东权益
流动负债:
短期借款 670000 1935785
应付帐款 156209 338482
预收帐款 111162 90425
应付工资 52202 17607
应付福利费 32713 23316
应付股利 440000 -
应交税金 358216 33824
其它应交款 12366 759
其它应付款 130983 117359
预提费用 3288 6984
一年内到期的长期负债 599556 472615
流动负债合计 2566695 3037156
长期负债
长期借款 350000 655852
住房周转金 (110000) (110000)
长期负债合计 240000 545852
负债总计 2806695 3583008
股东权益
股本 4000000 4000000
资本公积 3078825 3078825
盈余公积 1117032 953812
其中:法定公益金 183230 135624
未分配利润 155713 -
股东权益合计 8351570 8032637
负债及股东权益总计 11158265 11615645
仪征化纤股份有限公司现金流量表
截至一九九九年十二月三十一日止年度
1999
人民币千元
一、经营活动产生的现金流量:
销售商品和提供劳务收到的现金 7005694
收到的增值税销项税额和退回的增值税款 1169323
收到的除增值税以外的其他税费返还 9193
收到的其他与经营活动有关的现金 7092
现金流入小计 8191302
购买商品和接受劳务支付的现金 (4510662)
支付给职工以及为职工支付的现金 (380227)
支付的增值税款 (1057443)
支付的所得税款 (41745)
支付的除增值税、所得税以外的其他税费 (204406)
支付的其他与经营活动有关的现金 (134625)
现金流出小计 (6329108)
经营活动产生的现金流量净额 1862194
二、投资活动产生的现金流量:
处理固定资产而收到的现金净额 2395
收到的其他与投资活动有关的现金 35231
现金流入小计 37626
购建固定资产、在建工程及无形资产所支付的现金 (203408)
权益性投资所支付的现金 (62500)
支付的其他与投资活动有关的现金 (534552)
现金流出小计 (800460)
投资活动产生的现金流量净额 (762834)
三、筹资活动产生的现金流量:
借款所收到的现金 2813665
现金流入小计 2813665
偿还债务所支付的现金 (4258360)
偿付利息所支付的现金 (183568)
现金流出小计 (4441928)
筹资活动产生的现金流量净额 (1628263)
四、汇率变动对现金的影响
五、现金及现金等价物净减少额 (528903)
1.不涉及现金的投资和筹资活动
2.将净利润调节为经营活动的现金流量
净利润 758933
加:计提的坏帐准备或转销的坏帐 14201
固定资产折旧 541893
无形资产摊销 19390
长期待摊费用摊销 21430
利息及投资收入 (159890)
利息支出 176872
处理固定资产亏损 158996
存货的增加 (180716)
递延税款减少 7161
增值税增加净额 111880
经营性应收项目减少 206543
经营性应付项目增加 185501
经营活动产生的现金流量净额 1862194
3.现金及现金等价物净减少情况
现金的年末余额 88
减:现金的年初余额 (178)
加:现金等价物的年末余额 248501
减:现金等价物的年初余额 (777314)
现金及现金等价物净减少额 (528903)
仪征化纤股份有限公司利润及利润分配表
截至一九九九年十二月三十一日止年度
1999 1998
人民币千元 人民币千元
主营业务收入 6385419 5054070
减:营业成本 4797621 4439025
营业税金及附加 62012 27253
主营业务利润 1525786 587792
加:其它业务亏损 (9548) (470)
减:存货跌价损失/(冲回) 24012 (5001)
营业费用 86947 104061
管理费用 363238 458628
财务费用 117171 228678
营业利润/(亏损) 924870 (199044)
加:投资收益/(亏损) 81893 (42402)
营业外收入 43585 7285
减:营业外支出 164961 10367
利润/(亏损)总额 885387 (244528)
减:所得税 126454 (11048)
净利润/(亏损) 758933 (233480)
加:年初未分配利润 127462
任意公积金转入数 106018
可分配利润 758933 -
减:提取法定公积金 68008 -
提取法定公益金 47606 -
可供股东分配利润 643319 -
减:提取任意公积金 47606 -
已分配股利 440000 -
未分配利润 155713 -
仪征化纤股份有限公司合并利润及利润分配表
截至一九九九年十二月三十一日止年度
1999 1998
人民币千元 人民币千元
主营业务收入 7075579 5633522
减:营业成本 5222841 4945539
营业税金及附加 64021 28135
主营业务利润 1788717 659848
加:其它业务(亏损)/收入 (14925) 510
减:存货跌价损失/(冲回) 49012 (5001)
营业费用 129883 132283
管理费用 399784 523044
财务费用 144355 294617
营业利润/(亏损) 1050758 (284585)
加:投资收益 3043 49327
营业外收入 70112 30425
减:营业外支出 217679 23564
利润/(亏损)总额 906234 (228397)
减:所得税 136372 (4216)
少数股东应占本年利润 15176 6717
净利润/(亏损) 754686 (230898)
加:年初(累计亏损)/未分配利润 (6472) 118408
任意公积金转入数 106018
可分配利润/(累计亏损) 748214 (6472)
减:提取法定公积金 68008
提取法定公益金 47606
可供股东分配利润/(累计亏损) 632600 (6472)
减:提取任意公积金 47606
已分配股利 440000
未分配利润/(累计亏损) 144994 (6472)
仪征化纤股份有限公司合并资产负债表
于一九九九年十二月三十一日
1999 1998
人民币千元 人民币千元
资产
流动资产:
货币资金 1576630 1585914
应收票据 151557 353572
应收帐款 116486 203929
其它应收款 458813 448103
减:呆坏帐准备 (119489) (108659)
应收款项净额 455810 543373
预付帐款 212962 13768
存货 1047548 808304
减:存货跌价准备 (40780) (11408)
存货净额 1006768 796896
待摊费用 7490 52123
流动资产合计 3411217 3345646
长期投资:
长期股权投资 24030 (41513)
固定资产:
固定资产原价 10953849 10494697
减:累计折旧 (3449624) (2925734)
固定资产净值 7504225 7568963
在建工程 96647 314648
工程物资 41686 345208
固定资产合计 7642558 8228819
无形资产及其他资产:
无形资产 405278 416558
长期待摊费用 19485 23219
无形资产及其他资产合计 424763 439777
递延税项 7161
资产总计 11502568 11979890
负债及股东权益
流动负债
短期借款 760000 2128285
应付帐款 214820 359801
预收帐款 124455 112517
应付票据 20000
应付工资 65214 18402
应付福利费 40727 30344
应付股利 440000
应交税金 374370 37335
其它应交款 12790 13489
其它应付款 203144 172149
预提费用 6900 10912
一年内到期的长期负债 599556 472615
流动负债合计 2861976 3355849
长期负债
长期借款 350000 655852
住房周转金 (110000) (110000)
长期应付款 3970 2885
长期负债合计 243970 548737
负债总计 3105946 3904586
少数股东权益 55771 49139
股东权益
股本 4000000 4000000
资本公积 3078825 3078825
盈余公积 1117032 953812
其中:法定公益金 182230 135624
未分配利润/(累计亏损) 144994 (6472)
股东权益合计 8340851 8026165
负债及股东权益总计 11502568 11979890
