2018 年年度报告
公司代码：600895 公司简称：张江高科
上海张江高科技园区开发股份有限公司
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重要提示
一、本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完整，
不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。
二、公司全体董事出席董事会会议。
三、天职国际会计师事务所（特殊普通合伙）为本公司出具了标准无保留意见的审计报告。
四、公司负责人刘樱、主管会计工作负责人卢缨及会计机构负责人（会计主管人员）王颖声明：保
证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。
五、经董事会审议的报告期利润分配预案或公积金转增股本预案
公司拟以2018年末总股本1,548,689,550股为分配基数，向全体股东每10股派发现金股利人民币
1.10 元 ( 含 税 ), 共 计 分 配 股 利 170,355,850.5 元 ， 占 当 年 度 合 并 归 属 于 上 市 公 司 股 东 净 利 润
544,291,523.43元的 31.30%。本年度公司无资本公积金转增方案。本预案需提交股东大会审议批准
后实施。
六、前瞻性陈述的风险声明
√适用 □不适用
年度报告涉及未来计划等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质承诺，请投资者注意投资风
险。
七、是否存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况
否
八、是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况？
否
九、重大风险提示
公司已在本报告中详细描述可能存在的相关风险，敬请查阅第四节经营情况讨论与分析中关于
公司未来发展的讨论和分析。
十、其他
□适用 √不适用
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目录
第一节 释义..................................................................................................................................... 4
第二节 公司简介和主要财务指标 ................................................................................................. 5
第三节 公司业务概要..................................................................................................................... 9
第四节 经营情况讨论与分析....................................................................................................... 10
第五节 重要事项........................................................................................................................... 25
第六节 普通股股份变动及股东情况 ........................................................................................... 40
第七节 优先股相关情况............................................................................................................... 44
第八节 董事、监事、高级管理人员和员工情况 ....................................................................... 45
第九节 公司治理........................................................................................................................... 49
第十节 公司债券相关情况........................................................................................................... 52
第十一节 财务报告........................................................................................................................... 55
第十二节 备查文件目录................................................................................................................. 171
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第一节 释义
一、 释义
在本报告书中，除非文义另有所指，下列词语具有如下含义：
常用词语释义
公司、本部、张江高科 指 上海张江高科技园区开发股份有限公司
报告期 指 2018 年 1 月 1 日至 2018 年 12 月 31 日
公司控股股东/张江集团 指 上海张江（集团）有限公司
张江集电 指 上海张江集成电路产业区开发有限公司
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第二节 公司简介和主要财务指标
一、公司信息
公司的中文名称 上海张江高科技园区开发股份有限公司
公司的中文简称 张江高科
公司的外文名称 ShanghaiZhangjiang Hi-Tech Park DevelopmentCo.,Ltd
公司的外文名称缩写 ZJHTC
公司的法定代表人 刘樱
二、联系人和联系方式
董事会秘书 证券事务代表
姓名 郭凯 沈定立
联系地址 上海市浦东新区松涛路560号8层 上海市浦东新区松涛路560号8层
电话 021-38959000 021-38959000
传真 021-50800492 021-50800492
电子信箱 investors@600895.com investors@600895.com
三、基本情况简介
公司注册地址 上海浦东龙东大道200号
公司注册地址的邮政编码 201203
公司办公地址 上海市松涛路560号8层
公司办公地址的邮政编码 201203
公司网址 www.600895.com, www.600895.cn
电子信箱 Investors@600895.com
四、信息披露及备置地点
公司选定的信息披露媒体名称 《中国证券报》、《上海证券报》、《证券时报》
登载年度报告的中国证监会指定网站的网址 www.sse.com.cn
公司年度报告备置地点 公司办公地
五、公司股票简况
公司股票简况
股票种类 股票上市交易所 股票简称 股票代码 变更前股票简称
A股 上海证券交易所 张江高科 600895
六、其他相关资料
名称 天职国际会计师事务所（特殊普通合伙）
公司聘请的会计师
办公地址 上海市浦东新区陆家嘴东路 161 号招商局大厦 35 层
事务所（境内）
签字会计师姓名 叶慧、钟永刚
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七、近三年主要会计数据和财务指标
(一)主要会计数据
单位：元 币种：人民币
本期比上年同期
主要会计数据 2018年 2017年 2016年
增减(%)
营业收入 1,148,311,781.00 1,253,049,526.88 -8.36 2,087,660,934.82
归属于上市公司
544,291,523.43 467,543,672.58 16.42 726,617,631.37
股东的净利润
归属于上市公司
股东的扣除非经
518,310,790.12 340,477,603.52 52.23 511,793,224.00
常性损益的净利
润
经营活动产生的
313,862,944.83 258,174,782.08 21.57 446,475,655.09
现金流量净额
本期末比上年同
2018年末 2017年末 2016年末
期末增减（%）
归属于上市公司
8,763,965,807.44 8,416,044,004.20 4.13 8,252,169,909.29
股东的净资产
总资产 19,660,340,618.82 18,983,224,277.52 3.57 19,040,784,067.27
(二)主要财务指标
主要财务指标 2018 年 2017 年 本期比上年同期增减(%) 2016 年
基本每股收益（元／股） 0.35 0.30 16.67 0.47
稀释每股收益（元／股） 0.35 0.30 16.67 0.47
扣除非经常性损益后的基本每股收
0.33 0.22 50.00 0.33
益（元／股）
加权平均净资产收益率（%） 6.33 5.61 增加 0.72 个百分点 9.18
扣除非经常性损益后的加权平均净
6.02 4.09 增加 1.93 个百分点 6.47
资产收益率（%）
每股经营活动产生的现金净额 0.20 0.17 17.65 0.29
报告期末公司前三年主要会计数据和财务指标的说明
□适用 √不适用
八、境内外会计准则下会计数据差异
(一)同时按照国际会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上市公司股东
的净资产差异情况
□适用 √不适用
(二)同时按照境外会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上市公司股东
的净资产差异情况
□适用 √不适用
(三)境内外会计准则差异的说明：
□适用 √不适用
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九、2018 年分季度主要财务数据
单位：元 币种：人民币
第一季度 第二季度 第三季度 第四季度
（1-3 月份） （4-6 月份） （7-9 月份） （10-12 月份）
营业收入 216,920,394.84 226,170,844.08 236,542,542.86 468,677,999.22
归属于上市公司股东
251,176,471.66 107,944,282.22 98,586,582.96 86,584,186.59
的净利润
归属于上市公司股东
的扣除非经常性损益 195,759,006.80 162,948,299.44 70,322,792.49 89,280,691.39
后的净利润
经营活动产生的现金
-239,103,907.23 12,807,411.99 45,602,048.70 494,557,391.37
流量净额
季度数据与已披露定期报告数据差异说明
□适用 √不适用
十、非经常性损益项目和金额
√适用 □不适用
单位:元 币种:人民币
附注（如
非经常性损益项目 2018 年金额 2017 年金额 2016 年金额
适用）
非流动资产处置损益 293,089.64 -52,758.42 273,887,421.07
越权审批，或无正式批准文件，或
偶发性的税收返还、减免
计入当期损益的政府补助，但与公
司正常经营业务密切相关，符合国
1,928,070.18 897,470.18 2,857,076.07
家政策规定、按照一定标准定额或
定量持续享受的政府补助除外
计入当期损益的对非金融企业收取
的资金占用费
企业取得子公司、联营企业及合营
企业的投资成本小于取得投资时应
享有被投资单位可辨认净资产公允
价值产生的收益
非货币性资产交换损益
委托他人投资或管理资产的损益
因不可抗力因素，如遭受自然灾害
而计提的各项资产减值准备
债务重组损益
企业重组费用，如安置职工的支出、
整合费用等
交易价格显失公允的交易产生的超
过公允价值部分的损益
同一控制下企业合并产生的子公司
期初至合并日的当期净损益
与公司正常经营业务无关的或有事
项产生的损益
除同公司正常经营业务相关的有效 33,540,930.89 117,830,021.36 11,403,196.55
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套期保值业务外，持有交易性金融
资产、交易性金融负债产生的公允
价值变动损益，以及处置交易性金
融资产、交易性金融负债和可供出
售金融资产取得的投资收益
单独进行减值测试的应收款项减值
准备转回
对外委托贷款取得的损益 7,334,066.95 14,445,699.91 10,070,791.27
采用公允价值模式进行后续计量的
投资性房地产公允价值变动产生的
损益
根据税收、会计等法律、法规的要
求对当期损益进行一次性调整对当
期损益的影响
受托经营取得的托管费收入
除上述各项之外的其他营业外收入
-14,083,767.92 -11,958,199.29 -14,200,467.31
和支出
其他符合非经常性损益定义的损益
1,885,714.29 58,187,857.15
项目
少数股东权益影响额 5,001,167.24 3,728,617.53 4,777,750.55
所得税影响额 -9,918,537.96 -56,012,639.36 -73,971,360.83
合计 25,980,733.31 127,066,069.06 214,824,407.37
十一、采用公允价值计量的项目
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
对当期利润的影
项目名称 期初余额 期末余额 当期变动
响金额
以公允价值计量且其
变动计入当期损益的 26,328,088.85 23,255,294.30 -3,072,794.55 -2,987,735.56
金融资产
可供出售金融资产 285,037,112.98 48,631,878.78 -236,405,234.20 60,686,113.77
合计 311,365,201.83 71,887,173.08 -239,478,028.75 57,698,378.21
十二、其他
□适用 √不适用
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第三节 公司业务概要
一、报告期内公司所从事的主要业务、经营模式及行业情况说明
报告期内，公司作为张江科学城开发建设主力军之一，以科学城物业的开发运营、科技创新
企业的投资、服务及孵化为己任，践行作为产业客户“空间服务商+时间合伙人”理念，定位于全
产品线的科技地产商、全创新链的产业投资商及全生命周期的创新服务商的“新三商”，坚定不
移地推动“新三商”的有机融合、协调发展，紧密对接全球创新资源，加速集聚全球创新要素，
构建开放式创新生态圈。
二、报告期内公司主要资产发生重大变化情况的说明
√适用 □不适用
报告期内公司主要资产无发生重大变化。截至 2018 年 12 月 31 日，本公司总资产达到
1,966,034.06 万元,比上年末增加 3.57%，
其中：境外资产 194,325.33（单位：万元 币种：人民币），占总资产的比例为 9.88%。
三、报告期内核心竞争力分析
√适用 □不适用
经历了上市二十多年以来的经营发展历程，张江高科在持续推进张江高科技园区建设发展中，
不断提升在产业培育与集聚、资本经营及公司内部运营管理等方面的核心能力，积累了创新助力、
产业培育、区域开发经验，践行企业客户“时间合伙人”的理念，在物理空间、产业集群、产业
投资、金融资源、资本市场和公共资源六大方面形成了独特的优势。
（1）拥有可持续发展的物理空间优势。公司立足科技产业的发展，围绕科技地产打造了一批
具有区域影响力的产品，形成了技创区、集电港、张江中区等多个特色产品区域集聚地。
（2）拥有产业集群的禀赋优势。张江科学城已建立起以信息技术、生物医药、文化创意为主
导产业，以人工智能、航空航天、低碳环保为新兴产业的“三大、三新”产业格局。其中，集成
电路产业拥有中国大陆产业链最完整的集成电路布局。生物医药产业是中国研发机构最集中、研
发链条最完善、创新活力最强、新药创制成果最突出的标志性区域。
（3）拥有运作产业投资的增值服务优势。张江高科建有专业的投资团队，通过直投、创投、
设立基金等方式，已经参投了诸多项目。同时，积极借助银行、证券、保险、天使投资、风险投
资、股权投资等科技金融机构的牵引作用，整合科技金融服务资源，借船出海，实施从天使、VC、
PE 到产业并购的投资链布局。
（4）拥有银企合作、投贷联动的金融资源优势。张江高科积极探索与银行、券商、保险等金
融机构开展合作，利用其金融资源和专业优势，结合张江高科产业资源优势，为科技创新主体提
供孵、投、贷、保联动金融服务。
（5）拥有对接多层次资本市场的通道优势。张江高科拥有全资创投公司平台，参股有上海股
权托管交易中心、张江小额贷款公司、上海金融发展投资基金、上海市科创母基金等，对接多层
次资本市场的经验丰富、通道畅通。
（6）拥有整合公共平台资源的集成优势。公司与园区管委会、各行业协会、公共媒体都保持
着很好的合作关系，具有把资源导入后进行整合，再标准化输出的能力，有利于营造园区创新创
业氛围、提升创新服务能级。
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第四节 经营情况讨论与分析
一、经营情况讨论与分析
2018 年，是改革开放四十周年和浦东新区开发 28 周年，在习近平新时代中国特色社会主义
思想指引下，公司按照区委区府“四高”战略部署，立足“四个务必”定位，在董事会的领导下，
努力当好科学城开发主力军，围绕着营建好科学城创新生态圈的主题，年内各项工作有序开展。
（一）积极承担国家战略。
一是推动上海集成电路设计产业园的设立，已于 2018 年 11 月 28 日正式揭牌，该项目将进一
步提升张江在集成电路产业的集中度，立足服务国家战略、对标国际一流，目标为建设国内领先、
具有全球影响力的集成电路设计产业园区。二是积极参与进博会特色线路的布置工作，在进博会
开幕期间向外界展示了张江集成电路产业的发展及科创产业的蓬勃力量。三是积极承接由浦东新
区与上交所共建的“长三角资本市场服务基地”，该项目选址我司礼德国际项目，通过为科学城
计划上市的企业搭建服务平台，并辐射长三角，发现培育优质科创企业。
（二）招商引资成效显著。
公司将以科学城建设为契机，以城市更新为抓手，以价值重塑为方向，结合国家战略布局，
围绕主导产业和战略性新兴产业，加大产业招商、战略招商、精准招商的力度。强化产业主导思
维，重点聚焦集成电路、生命健康、物联网和人工智能等行业，力争引进龙头性标杆企业。挖掘
重点储备客户，对当前重点储备客户进行跟踪。
据不完全统计，年内引进跨国公司地区总部 1 家、新增跨国地区总部 2 家；新增亿元贡献企
业 1 家；新增区域性或国内大企业总部 1 家，新增高成长性总部 2 家，同时引进一批高成长性互
联网及信息技术相关企业，新增外资研发机构 1 家，新引进自贸区服务业扩大开放项目落户 2 家，
重点聚集生命健康、物联网和人工智能，引进生命健康领域优质企业 1 家，国内高端涉外诊所旗
舰企业 1 家；自主组织完成主题招商活动 8 次，参与人次累计 1000 人。其中，5 月 12 日张江高
科打造首届张江创新论坛“科创中心、未来已来”，围绕服务新时代上海科创中心建设，聚焦企
业技术与资本创新，为产业客户提供了高品质的交流平台，未来将持续该论坛的品牌化运作。12
月 18 日召开渠道客户恳谈会，通过与渠道客户的交流，为整个科学城的产业导入搭建沟通平台。
（三）开发建设蹄疾步稳。
围绕张江科学城建设的整体要求，充分发挥张江高科参与张江科学城建设重要主力军的作用，
加快开发建设步伐，积极服务好张江科学城建设。一是实现存量空间的城市更新。张江西北片作
为张江高科在科学城中的主战场之一，公司将做好张江西北片区的城市更新，按照科学城的整体
规划要求，提升区域产城融合水平，提高存量资产的市场价值，加快推进科学城建设“五个一批”
项目建设进度。二是加快新建项目的开发进度。不断加大设计权重，丰富产品类型，加快推进集
电港 B 区、张江西北片、张江中区在内超过 30 万方体量新建项目的开发建设。三是推动镇企合作
项目，充分发挥自身在产业培育、投融资、平台支撑等方面的资源秉赋，谋求张江科学城范围内
的工业园区转型升级，建设镇级产业园区转型升级示范项目，加强公司的产业空间布局和物理空
间统筹，增加公司开发资源储备。
（四）产业投资着重布局。
2018 年，公司继续围绕科学城主导和新兴产业，主要通过参股基金方式加大投资布局，公司
通过 FOF 模式已累计参与了 15 只基金的投资，同时年内完成投资项目储备近 100 个。2018 年张
江高科参股投资的七牛信息、天天果园、喜马拉雅、云从科技等项目都完成了新一轮融资。公司
通过参股基金间接投资的迈瑞医疗 10 月在创业板上市，成为创业板医疗器械行业的领头企业。通
过金融基金二期投资的哔哩哔哩在美国 NASDAQ 上市。2018 年对上海市科创母基金后续出资 1.5
亿元人民币，累计出资 3 亿元人民币，上海科创母基金充分发挥市级母基金的平台优势和资源集
聚作用，服务于上海科创中心的建设并辐射长三角，全力培育优秀科创企业。
（五）资产管理注重效率。
重视资产管理特别是商业运营的水平提升，借助集电港商业、天之骄子创新基地、863 基地
园中园等项目的改造，锤炼商业示范项目，打造商业精品工程。完善资产管理制度建设，包括“存
量物业 2018 年租赁价格体系”、“租赁应收账款管理制度”、“物业维修管理制度”等制度建设。
继续加强城市运营管理，做好包括八六三、高科苑、天之骄子、领袖之都等存量资产的改建提升
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工程。推动智慧城市的建设，落实 UPark 的推广，以公司信息化建设为基础，加强与客户的沟通，
将 UPark 推广落实到位。
（六）创新服务提升能级。
一是做好科学城配套服务。包括做好天骄创业综合社区、科学城人才公寓、员工食堂，积极
改善科学城企业对生活服务设施与服务。目前，为了打造更高品质的生活，集电港一期商业已启
动改造，未来将重新成为张江商业的新聚焦，满足产业客户对生活的热情需求。二是围绕交通出
行更便捷，为解决白领上下班距离地铁“最后一公里”的难题，张江高科积极牵头，新开通了三
条线路短驳车，解决了集电港区域、张江中区城市副中心的短驳接力问题。三是围绕生态环境更
优美，有序推进公园改造。做好张江西北片区的城市更新，按照科学城的整体规划要求，提升区
域产城融合水平，提高存量资产的市场价值。四是通过早餐会、下午茶、企业家私董会、IC 企业
家沙龙等平台，提供了更优质的招商稳商环境。年内完成园区企业大调研工作，调研企业近 2000
家，完成 5000 家企业的园区经济普查前期清查工作。五是以 895 创业营为抓手，以“精准对接投
融资”、“一对一创业陪练”、“全空间场景应用”等特色服务为企业赋能。截止第七季开营，
海选项目约 2000 个，入营项目 228 个，项目总估值 180 亿元。挖掘了诸如查湃、傅立叶、鲲云、
智驾、爱肾网、英韧、达观等细分领域的潜力项目。其中，2018 年度入营的项目为 66 个，总估
值约 30 亿元。
（七）精细管理强化完善。
一是融资创新再创佳绩。2018 年 7 月 4 日，张江高科完成 10 亿元 270 天超短期融资券的发行，
最终发行利率为 4.35%； 月 5 日，公司完成 10 亿元 3 年期中期票据的发行，最终发行利率为 4.57%。
此次融资不但在中短期内较大程度地降低了公司的融资成本，也为张江科学城的开发建设提供了
强有力的资金支持。年内配合评级公司完成中期票据与公司债的跟踪评级工作，维持公司 AAA 评
级。二是公司治理成绩显著。2018 年以来，随着公司治理的持续有效稳定运营，公司持续被纳入
上证公司治理指数板块。同时成为被该 MSCI 和富时罗素两大全球指数体系覆盖的 A 股上市公司。
三是加强风险防控管理。以“增加企业价值、提高运营效率、防范风险”为中心目标，以强化内
部控制、防范企业运营风险为立足点，年内重点开展了内控自我评价、风险管理报告、专项审计
以及多项重要业务流程的优化整改。四是加强法律助力公司经营的力度。实现公司法律服务在事
前、事中和事后的三项管理提升，做到合同文件标准化、合同审批信息化、合同诉讼规范化。大
力推进历史遗留问题的解决，为公司可持续发展争取更多的合法资源。
（八）党建工作创新引领。
一是提高政治站位，落实“两个坚决维护”。全司深入学习习近平新时代中国特色社会主义
思想，认真贯彻落实党的十九大精神，践行“四个意识”，严守“六大纪律”，持续改进和加强
公司党建和党风廉政建设，坚决贯彻落实“三重一大”制度，充分发挥了党委的领导核心和政治
核心作用，在把方向、管大局、保落实上抓实抓细，严格到位，为促进公司持续发展、规范管理
提供了坚强的政治保证。二是坚持完善组织建设，不断提升党建力度。遵循《党政干部选拔任用
工作条例》，制定了《上海张江高科技园区开发股份有限公司干部管理办法》，对企业中层管理
人员选拔任用的工作程序进行了规范。三是坚持反腐高压态势，全力推进“四责协同”。认真履
行全面从严治党，全力推进党委主体责任、纪委监督责任、党委书记第一责任、班子成员“一岗
双责”的“四责协同”机制发挥作用。党委扛起全面从严治党主体责任，纪委积极实践“四种形
态”，坚持无禁区、全覆盖、零容忍，坚持重遏制、强高压、长震慑。认真贯彻区委、区纪委的
各项部署，针对审计、巡察等发现的问题，高度重视，坚持问题导向，认真组织整改，并通过完
善制度、强化执行，加强教育等方式，把廉政意识融入日常经营管理，提升公司上下对廉政风险
的防控意识。四是提升干部队伍素质，加强精神文明建设。通过观看红色影片、参观革命前辈张
闻天故居、听革命者后人讲党史等多种形式深入开展爱国主义教育，提高员工队伍素质，培育企
业团队精神。开设张江高科大讲堂、与锦天城、浦发银行、中国银行等开展党建业务双签约，加
强了党建的全方位引领。充分发挥工会和共青团的作用，在关爱员工身体健康、关心青年员工婚
恋交友、人才公寓租住等方面，激励员工扎根张江，努力工作。
值得一提的是，上半年，公司党委在区委组织部领导下，在区国资委党委的指导下，“将支
部建在连上”，打造了“895 先锋站”党建创新品牌，以党建为引领，将党建工作主动融入公司
双创品牌“895 创业营”，加强创新企业的党建引领。
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2018 年年度报告
二、报告期内主要经营情况
2018 年，公司实现营业总收入 114,831.18 万元，较上年同期减少 8.36%，公司实现营业利润
63,412.53 万元，较上年同期增加 10.11%，实现利润总额 62,002.07 万元，较上年同期增加 10.31%，
实现归属于上市公司股东的净利润 54,429.15 万元，较上年同期增加 16.42%。
(一)主营业务分析
1. 利润表及现金流量表相关科目变动分析表
单位:元 币种:人民币
科目 本期数 上年同期数 变动比例（%）
营业收入 1,148,311,781.00 1,253,049,526.88 -8.36
营业成本 614,283,667.71 758,063,503.84 -18.97
销售费用 32,719,230.68 42,730,728.90 -23.43
管理费用 54,368,806.45 46,840,099.37 16.07
财务费用 223,860,571.99 289,791,689.28 -22.75
营业税金及附加 157,047,329.89 99,265,232.31 58.21
资产减值损失 56,314,616.70 27,449,242.49 105.16
公允价值变动收益 -4,241,982.75 -10,806,403.68 60.75
经营活动产生的现金流量净额 313,862,944.83 258,174,782.08 21.57
投资活动产生的现金流量净额 649,208,503.60 307,963,283.80 110.81
筹资活动产生的现金流量净额 -284,898,726.70 -582,591,766.73 51.10
（1）营业税金及附加：本期数较上年同期数增加 58.21%，主要原因为公司房产销售相关土
地增值税有所增加。
（2）资产减值损失：本期数较上年同期数增加 105.16%，主要原因为本期计提的应收账款坏
账准备、可供出售金融资产减值准备较上年同期有所增加，使整体资产减值损失有所增加。
（3）公允价值变动收益：本期数较上年同期数增加 60.75%，主要原因为本期公司持有的以
公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产的市价下降幅度较上年同期有所减少。
2. 收入和成本分析
√适用 □不适用
收入和成本分析见下表
(1).主营业务分行业、分产品、分地区情况
单位:元 币种:人民币
主营业务分行业情况
营业收入比 营业成本比 毛利率比上
分行业 营业收入 营业成本 毛利率（%）
上年增减（%） 上年增减（%） 年增减（%）
增加 8.51 个
房地产 988,969,347.29 457,615,625.42 53.73 -8.89 -23.04
百分点
减少 14.31
服务业 4,887,984.95 2,763,345.54 43.47 -31.14 -7.81
个百分点
主营业务分产品情况
营业收入比 营业成本比 毛利率比上
分产品 营业收入 营业成本 毛利率（%）
上年增减（%） 上年增减（%） 年增减（%）
增加 25.44
房地产销售 159,037,889.18 67,579,560.91 57.51 -53.58 -70.96
个百分点
增加 1.72 个
房产租赁 829,931,458.11 390,036,064.51 53.00 11.72 7.78
百分点
主营业务分地区情况
分地区 营业收入 营业成本 毛利率（%） 营业收入比 营业成本比 毛利率比上
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2018 年年度报告
上年增减（%） 上年增减（%） 年增减（%）
减少 0.49 个
上海市 968,152,757.20 436,708,885.16 54.89 14.68 15.93
百分点
减少 3.13 个
外省 25,704,575.04 23,670,085.80 7.91 -89.65 -89.28
百分点
主营业务分行业、分产品、分地区情况的说明
□适用 √不适用
(2).产销量情况分析表
□适用 √不适用
(3).成本分析表
单位：元
分行业情况
本期金
上年同
本期占 额较上
分行 成本构成项 期占总 情况
本期金额 总成本 上年同期金额 年同期
业 目 成本比 说明
比例(%) 变动比
例(%)
例(%)
房地产 457,615,625.42 74.50 594,587,648.64 78.44 -23.04
服务业 2,763,345.54 0.45 2,997,427.34 0.40 -7.81
分产品情况
本期金
上年同
本期占 额较上
分产 成本构成项 期占总 情况
本期金额 总成本 上年同期金额 年同期
品 目 成本比 说明
比例(%) 变动比
例(%)
例(%)
房地产销售 67,579,560.91 11.00 232,720,561.49 30.70 -70.96
房产租赁 390,036,064.51 63.49 361,867,087.15 47.74 7.78
成本分析其他情况说明
□适用 √不适用
(4).主要销售客户及主要供应商情况
√适用 □不适用
前五名客户销售额 28,921.17 万元，占年度销售总额 25.19%；其中前五名客户销售额中关联
方销售额 2,875.15 万元，占年度销售总额 2.50 %。
单位：人民币元
客户名称 营业收入 占公司全部营业收入的比例（%）
第一名客户 133,333,333.01 11.61
第二名客户 85,714,285.71 7.46
第三名客户 28,751,548.83 2.50
第四名客户 22,993,505.83 2.00
第五名客户 18,419,047.62 1.60
合计 289,211,721.00 25.19
前五名供应商采购额 21,956.09 万元，占年度采购总额 35.32%；其中前五名供应商采购额中
关联方采购额 2,401.23 万元，占年度采购总额 3.86%。
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2018 年年度报告
单位：人民币元
名称 金额 占采购总额比重（%）
第一名供应商 78,926,475.92 12.70
第二名供应商 46,580,801.00 7.49
第三名供应商 42,421,739.75 6.82
第四名供应商 27,619,554.00 4.44
第五名供应商 24,012,288.00 3.86
合计 219,560,858.67 35.32
3. 费用
√适用 □不适用
单位：人民币元
项目 本期金额 上年同期金额 本期金额较上年同期变动比例（%）
销售费用 32,719,230.68 42,730,728.90 -23.43
管理费用 54,368,806.45 46,840,099.37 16.07
财务费用 223,860,571.99 289,791,689.28 -22.75
所得税费用 122,040,639.81 100,237,473.18 21.75
4. 研发投入
研发投入情况表
□适用 √不适用
情况说明
□适用 √不适用
5. 现金流
√适用 □不适用
单位：人民币元
本期金额较上年同期变
项目 本期金额 上年同期金额
动比例（%）
经营活动产生的现金流量净额 313,862,944.83 258,174,782.08 21.57
投资活动产生的现金流量净额 649,208,503.60 307,963,283.80 110.81
筹资活动产生的现金流量净额 -284,898,726.70 -582,591,766.73 51.10
说明：
（1）投资活动产生的现金流量净额：本期数较上年同期数增加 110.81%，主要原因为公司本
期收到的股权持有期间股利较上年同期增加，而本期支付的股权投资款较上年同期减少，因此投
资活动产生的现金流量净额较上年同期大幅增加。
（2）筹资活动产生的现金流量净额：本期数较上年同期数增加 51.10%，主要原因为公司本
期有息负债收支为净流入，而上年同期为净流出，同时公司本期利润分配支付的现金、中期票据
支付的利息均较上年同期有所减少，整体使得筹资活动产生的现金净流出额较上年同期大幅减少。
(二)非主营业务导致利润重大变化的说明
□适用 √不适用
(三)资产、负债情况分析
√适用 □不适用
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2018 年年度报告
1. 资产及负债状况
单位：元
本期期末数 上期期末数 本期期末金额
情况
项目名称 本期期末数 占总资产的 上期期末数 占总资产的 较上期期末变
说明
比例（%） 比例（%） 动比例（%）
货币资金 2,728,152,409.65 13.88 2,022,217,851.20 10.65 34.91
其他应收款 189,576,273.35 0.96 86,829,816.19 0.46 118.33
持有待售资产 0.00 0.00 29,277,593.28 0.15 -100.00
一年内到期的非
116,000,000.00 0.59 0.00 0.00 100.00
流动资产
固定资产 65,278,935.45 0.33 44,905,072.40 0.24 45.37
其他非流动资产 20,137,262.07 0.10 116,000,000.00 0.61 -82.64
应付票据及应付
283,241,742.26 1.44 466,570,992.85 2.46 -39.29
账款
预收款项 44,441,814.00 0.23 100,297,416.39 0.53 -55.69
应交税费 165,878,088.00 0.84 100,629,845.43 0.53 64.84
一年内到期的非
80,000,000.00 0.41 2,526,441,624.31 13.31 -96.83
流动负债
长期借款 1,130,000,000.00 5.75 790,000,000.00 4.16 43.04
应付债券 4,450,344,637.85 22.64 3,022,892,382.35 15.92 47.22
情况说明
1) 货币资金：期末数较期初数增加 34.91%，主要系公司在 2018 年适当保有足够的货币资
金以备后期开发建设和投资所需，并通过合适的银行保本理财产品尽可能覆盖资金筹措
成本。
2) 其他应收款：期末数较期初数增加 118.33%，主要原因为本期公司支付项目前期开发暂
付款。
3) 持有待售资产：期末数较期初数减少 2,927.76 万元，主要原因为本期公司退出上海瑞善
投资管理合伙企业（有限公司）LP 份额。
4) 一年内到期的非流动资产：期末数较期初数增加 11,600 万元，主要原因为本公司全资子
公司向上海张润置业有限公司提供的五年期委托贷款将于 2019 年到期，一年内到期的非
流动资产有所增加。
5) 固定资产：期末数较期初数增加 45.37%，主要原因是本期公司有少量经营性房产转为自
用办公房产，自用办公房产有所增加。
6) 其他非流动资产：期末数较期初数减少 82.64%，主要原因是本公司全资子公司向上海张
润置业有限公司提供的五年期委托贷款将于 2019 年到期，转入一年内到期的非流动资产。
7) 应付票据及应付账款：期末数较期初数减少 39.29%，主要原因为本年按合同约定支付应
付工程款。
8) 预收款项：期末数较期初数减少 55.69%，主要原因为公司本期房产租赁预收款有所减少。
9) 应交税费：期末数较期初数增加 64.84%，主要原因为本期根据税法规定计提的应交企业
所得税有所增加。
10) 一年内到期的非流动负债：期末数较期初数减少 96.83%，主要原因为本期公司到期偿还
2015 年发行的三年期 20 亿中期票据及一年内到期长期借款。
11) 长期借款：期末数较期初数增加 43.04%，主要原因为期末公司银行长期借款整体规模与
期初基本持平，但报告期内一年内到期的长期借款金额较大，集中归还后新增加相应金
额的长期借款。
12) 应付债券：期末数较期初数增加 47.22%，主要原因为本期公司发行三年期中期票据 13
亿元、私募股权直投双创专项债务 1 亿元。
2. 截至报告期末主要资产受限情况
√适用 □不适用
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2018 年年度报告
单位：人民币元
项目 期末账面价值 期初账面价值 受限原因
货币资金 9,065,401.04 8,997,312.82 按揭款保证金及公积金保证金
公司子公司杰昌实业于 2013 年 5 月 20 日与上海农
商银行浦东分行签订借款合同，借入 1.6 亿抵押借
款，期限自 2013 年 5 月 20 日至 2018 年 5 月 19 日。
杰昌实业以所拥有浦东新区合庆镇胜利村 90 丘权
存货 0.00 415,079,805.73
证号【沪房地浦字（2004）第 016554 号】土地使
用权及合庆镇庆达路 315 号面积 83,223.77 平方米
的在建工程作价为抵押物进行担保，截止 2018 年
12 月 31 日借款已全额偿还。
合计 9,065,401.04 424,077,118.55
3. 其他说明
□适用 √不适用
(四)行业经营性信息分析
√适用 □不适用
报告期内公司主营行业经营性数据见下表：
房地产行业经营性信息分析
1. 报告期内房地产储备情况
√适用 □不适用
一级土 是/否涉 合作开发 合作开发
持有待开发 规划计容建
持有待开发 地整理 及合作 项目涉及 项目的权
序号 土地的面积 筑面积(平
土地的区域 面积(平 开发项 的面积(平 益占比
(平方米) 方米)
方米) 目 方米) (%)
1 集电港 268,808.10 576,755.20 否
2 欣凯元 54,900.00 54,900.00 否
3 中区 12,175.10 36,510.00 否
4 张江技创区 35,822.00 98,055.00 否
合计 371,705.20 766,220.20
2. 报告期内房地产开发投资情况
√适用 □不适用
单位：万元 币种：人民币
项目规划 在建建 已竣
在建项目/ 项目用地 总建筑
经营 计容建筑 筑面积 工面 总投资 报告期实际
序号 地区 项目 新开工项目 面积(平 面积(平
业态 面积(平 (平方 积(平 额 投资额
/竣工项目 方米) 方米)
方米) 米) 方米)
集电
1 2-4 项目 商办 在建 57,700 173,100 264,600 264,600 - 248,891 18,932.57
港
集电 集电港 B 区 绿地
2 在建 10,951 210 16,800 16,800 - 7,821 1,636.87
港 3-7 地块 车库
德馨中区 商业
3 中区 在建 9,119 25,536 37,013 37,013 - 43,347 4,316.61
C-7-3 办公
思锐中区 商业
4 中区 新开 8,400 25,200 36,000 36,000 - 43,126 5,110.31
C-7-2 办公
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2018 年年度报告
3. 报告期内房地产销售情况
√适用 □不适用
序 可供出售面积 已预售面积
地区 项目 经营业态
号 (平方米) (平方米)
尚佳商务楼 701、702、
1 上海 703、704、705、706、 办公 3,589.85 3,589.85
707、708、709 单元
2 雅安 御景雅苑商铺 商铺 606.91 357.02
3 雅安 御景雅苑车位 车库 1,521.05 128.38
4 雅安 山水豪庭一期住宅 住宅 362.80 362.80
5 雅安 山水豪庭一期车库 车库 10,751.94 70.95
6 雅安 山水豪庭二期住宅 住宅 2,906.06 2,682.57
7 雅安 山水豪庭二期商铺 商铺 8,914.00
8 雅安 山水豪庭二期车库 车库 4,010.96 950.43
4. 报告期内房地产出租情况
√适用 □不适用
单位：万元 币种：人民币
是否采 租金收入
出租房地产的 出租房地
序 用公允 /房地产
地区 项目 经营业态 建筑面积(平 产的租金
号 价值计 公允价值
方米) 收入
量模式 (%)
1 张江 技创区 厂房 68,304 7,454.19 否
2 张江 四标一期 厂房 33,502 3,008.42 否
3 张江 四标二期 厂房 23,666 2,019.32 否
4 张江 张江大厦 办公楼 21,656 2,335.45 否
5 张江 领袖之都东 研发楼 76,455 7,620.38 否
6 张江 银行卡 厂房 30,874 1,623.69 否
7 张江 夏新楼 厂房 8,283 713.00 否
8 张江 863 基地 研发楼 13,762 860.29 否
9 张江 高科苑 公寓+商业 84,443 4,613.56 否
10 张江 创业公寓 公寓+商业 23,610 1,113.90 否
11 张江 创新园北 厂房 4,422 59.57 否
12 张江 休闲中心 体育 8,586 208.92 否
13 张江 集电一期 厂房+研发楼 47,190 12,688.36 否
14 张江 领袖之都西 厂房+研发楼 15,529 2,887.66 否
15 张江 北大项目 研发楼 37,830 2,238.66 否
16 张江 梦想园 研发楼 34,401 3,330.20 否
17 张江 天之骄子北 公寓 76,362 2,518.11 否
公寓+商业+
18 张江 天之骄子南 67,313 3,673.40 否
研发楼
19 张江 43#地块 厂房 20,507 1,660.52 否
20 张江 礼德国际 研发楼 55,128 3,109.63 否
21 张江 矽岸国际 研发楼 46,485 4,545.09 否
22 张江 樟盛苑商业 商业 4,083 447.92 否
23 张江 创企天地 研发楼 80,742 3,445.76 否
24 张江 集创公园 研发楼 52,200 1,059.34 否
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2018 年年度报告
25 张江 SOHO 二期 研发楼 25,117 2,941.83 否
26 张江 三期标房 厂房 20,871 1,751.27 否
27 张江 佑越国际 办公楼+商业 47,815 878.81 否
28 张江 创想园北园 厂房 9,705 1,032.91 否
29 张江 壹领域南、北块 厂房 54,116 889.43 否
合计 1,093,281 80,729.58 否
上述为公司主要项目。
5. 报告期内公司财务融资情况
√适用 □不适用
单位：万元 币种：人民币
期末融资总额 整体平均融资成本(%) 利息资本化金额
740,400 3.86 2,523.09
6. 其他说明
□适用 √不适用
(五)投资状况分析
1、 对外股权投资总体分析
√适用 □不适用
单位：人民币万元
报告期内公司投资额 24,000.00
报告期内公司投资额比上年增减数 -32,428.34
上年同期公司投资额 56,428.34
报告期内公司投资额增减幅度(%) -57.47
2、 被投资的公司情况
单位：人民币万元
占被投资公司
公司名称 主要经营活动 投资额（万元） 备注
注册资本比例
杭州经天纬地投资合伙 实业投资，投资管理（除
3,000.00 3.70% 增资
企业（有限合伙） 金融、证券、期货）。
股权投资，创业投资，实
上海源星胤石股权投资
业投资，投资咨询，股权 6,000.00 14.89% 增资
合伙企业（有限合伙）
投资管理，资产管理。
股权投资，股权投资管理，
上海科创中心一期股权
投资管理，资产管理，创 15,000.00 7.67% 增资
投资基金合伙企业
业投资。
合计 24,000.00
(1) 重大的股权投资
□适用 √不适用
(2) 重大的非股权投资
□适用 √不适用
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2018 年年度报告
(3) 以公允价值计量的金融资产
√适用 □不适用
单位：人民币元
报告期所有者权
项目名称 最初投资成本 期初余额 期末余额 报告期损益
益变动
以公允价值计量且其变动
计入当期损益的金融资产-
4,792,079.44 26,328,088.85 23,255,294.30 -2,987,735.56 -
上海复旦张江生物医药股
份有限公司股票
可供出售金融资产-嘉事堂
- 72,056,247.48 - 27,394,904.99 -47,820,453.82
药业股份有限公司股票
可供出售金融资产-上海康
德莱企业发展集团股份有 14,428,684.03 181,055,700.00 48,631,878.78 56,281,280.54 -80,409,378.95
限公司
可供出售金融资产-上海点
客信息技术股份有限公司 10,000,000.00 12,469,178.00 - -7,500,000.00 -1,851,883.50
股权
可供出售金融资产-上海百
事通信息技术股份有限公 29,999,877.50 19,455,987.50 - -15,490,071.76 7,907,917.50
司
合计 59,220,640.97 311,365,201.83 71,887,173.08 57,698,378.21 -122,173,798.77
上述以公允价值计量的金融资产在报告期内产生的损益和所有者权益变动均是考虑了所得税
影响后的税后数
公司持有的以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产-上海复旦张江生物医药股份
有限公司股票，在报告期内产生公允价值的变动损益-424.20 万元，收到股利 19.38 万元，两项
收益扣除递延所得税影响后计入归属于母公司净利润-298.77 万元。
公司持有的可供出售金融资产-嘉事堂药业股份有限公司股票，报告期出售剩余股份产生投资
收益 3,766.06 万元，收到股利 41.51 万元，两项收益扣除所得税影响后计入归属于母公司净利润
2,739.49 万元；在报告期内产生的公允价值变动收益扣除递延所得税影响后计入其他综合收益
-4,782.05 万元。
公司持有的可供出售金融资产-上海康德莱企业发展集团股份有限公司股票，出售部分股份产
生收益 7,332.87 万元，收到股利 128.48 万元，两项收益均计入投资收益，扣除所得税影响后计
入属于母公司净利润 5,628.13 万元；在报告期内产生的公允价值变动收益扣除递延所得税影响后
计入其他综合收益-8,040.94 万元。
公司持有的可供出售金融资产-上海点客信息技术股份有限公司股权，报告期内因该项投资公
允价值不再能够可靠计量故改按成本计量，并计提资产减值损失 1,000 万元，扣除所得税影响后
计入属于母公司净利润-750 万元；报告期内公允价值变动收益扣除递延所得税影响后计入其他综
合收益-185.19 万元。
公司持有的可供出售金融资产-上海百事通信息技术股份有限公司股权，报告期内因该项投资
公允价值不再能够可靠计量故改按成本计量，并计提资产减值损失 2,065.34 万元，扣除所得税影
响后计入属于母公司净利润-1,549.01 万元；报告期内公允价值变动收益扣除递延所得税影响后
计入其他综合收益 790.79 万元。
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2018 年年度报告
(六)重大资产和股权出售
√适用 □不适用
单位：人民币万元
资产出售为上
本年初起至出售 是否为关联 所涉及的 所涉及的 资产出售对报
市公司贡献的
日该资产为上市 出售产生 交易（如是， 资产出售 资产产权 债权债务 关联关 资产出售 告期公司财务
被出售资产 出售日 出售价格 净利润占归属 注3
公司贡献的净利 的损益 说明定价原 定价原则 是否已全 是否已全 系 进展 状况和经营成
注1 注2 注2 于母公司净利 注3
润 则） 部过户 部转移 果的影响
润的比例(%)
上海康德莱企业 2018 年 3 已完成股
对公司当期利
发展集团股份有 月、5 月、 权交割，款
9,907.55 128.48 5,499.65 否 市场定价 是 是 10.10 润产生一定影
限公司 10715972 6 月、11 项已全额
响
股 月 收取
已完成股
嘉事堂药业股份 对公司当期利
2018 年 9 权交割，款
有限公司 2767137 4,668.05 41.51 2,697.98 否 市场定价 是 是 4.96 润产生一定影
月、12 月 项已全额
股 响
收取
已完成股
上海嗨修汽车技 2018 年 7 权交割，款 对公司当期利
1,330.63 148.22 否 市场定价 是 是 0.27
术服务有限公司 月 项已全额 润无重大影响
收取
注：上述资产出售在报告期内产生的损益均是考虑了所得税影响后的税后数
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2018 年年度报告
(七)主要控股参股公司分析
√适用 □不适用
1. 主要控股子公司及参股公司的经营情况及业绩分析
单位：人民币万元
公司名称 经营范围 注册资本 总资产 净资产 净利润 上年同期净利润 增减比例
上海张江集成电路产业 集成电路研究开发，高科技项目经营转让，高科技成果转让、创业投资，实业投
76,000.00 668,880.25 321,589.38 14,295.85 6,248.07 128.80%
区开发有限公司 资，建筑工程，房地产开发经营，物业管理，张江集成电路产业区土地开发。
运鸿有限公司 *1 国际贸易、高科技产业项目的孵化及相关业务 830.00 101,273.23 69,713.28 3,895.01 6,154.92 -36.72%
上海张江管理中心发展 房地产开发、经营、销售，物业管理，房地产信息咨询，建筑材料的销售（涉及
2,980.00 14,500.01 4,245.95 173.18 253.90 31.79%
有限公司 许可经营的凭许可证经营）。
上海张江创业源科技发 高新技术的研发，创业投资，投资管理，投资咨询，房地产开发与经营，物业管
3,655.00 41,629.09 11,420.95 -8,124.56 153.72 -5385.23%
展有限公司 理（涉及许可经营的凭许可证经营）。
上海奇都科技发展有限 高新技术的研发，创业投资，投资管理，房地产开发与经营，物业管理（涉及许
4,600.00 18,639.32 14,785.90 911.68 65.21 -1298.03%
公司 可经营的凭许可证经营）。
自有房屋租赁、物业管理、房地产信息咨询（除经纪）、投资管理、投资咨询（涉
上海德馨置业有限公司 8,000.00 68,385.78 33,035.37 2,203.53 1,712.73 28.66%
及许可经营的凭许可证经营）。
上海张江浩成创业投资 对高新技术企业和高新技术项目的创业投资，创业投资管理和创业投资咨询（涉
250,000.00 410,532.88 350,420.95 25,685.86 4,244.16 505.20%
有限公司 及行政许可的，凭许可证经营）
上海欣凯元投资有限公 实业投资，投资管理（以上除股权投资和股权投资管理），房地产开发经营，物
30,725.00 48,595.60 26,756.87 -605.16 -1,636.20 63.01%
司 业管理，房地产信息咨询、投资咨询（咨询除经纪）。
房地产开发与经营，物业管理，投资，投资管理。（企业经营涉及行政许可的，
上海思锐置业有限公司 44,500.00 59,741.89 49,651.02 4,246.37 -11.71 36361.17%
凭许可证件经营）
上海杰昌实业有限公司 房地产开发和经营，仓储（除危险品），物业管理。商务咨询（除经纪）。 12,000.00 52,147.41 8,098.21 -2,664.07 -2,670.93 0.26%
雅安张江房地产发展有 房地产开发、物业管理（凭资质证经营），项目投资，房屋出租（不含高档写字
20,000.00 19,003.51 17,648.94 102.85 860.03 88.04%
限公司 楼）
上海灏巨置业有限公司 房地产开发、经营，投资咨询（除经纪），物业管理，企业营销策划，企业管理。 8,000.00 42,784.49 3,029.98 -5.67 -2.90 -95.20%
上海张江微电子港有限 在张江高科技园区内微电子港基地土地内从事土地开发与经营、房地产开发与经
37,083.00 270,004.99 169,940.43 11,396.80 55,492.91 -79.46%
公司 营、微电子项目孵化（涉及许可经营的凭许可证经营）
*1：注册资本为美元 100 万元。
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2018 年年度报告
2. 对公司净利润影响达到 10%以上的子公司及参股公司经营情况
单位：人民币万元
对公司合并净 占上市公司净利
公司名称 营业收入 营业利润 净利润
利润的贡献 润的比重（%）
上海张江集成电路
产 业 区 开 发 有 限 公 53,379.65 19,990.72 14,295.85 14,295.85 26.27
司
上海张江浩成创业
117.92 27,734.39 25,685.86 25,645.17 47.12
投资有限公司
张江汉世纪创业投
- 88,757.64 66,568.23 19,970.47 36.69
资有限公司
参股公司的经营情况及业绩的说明
上海张江集成电路产业区开发有限公司本期利润主要来源于其持有的园区物业租赁收入。
上海张江浩成创业投资有限公司本年利润主要来源于其持有的联营企业张江汉世纪创业投资
有限公司按权益法确认的投资收益，以及处置其持有的可供出售金融资产取得的投资收益。
张江汉世纪创业投资有限公司本期利润主要来源于处置其持有的可供出售金融资产取得的投
资收益。
3. 子公司及参股公司经营业绩同比出现大幅波动分析
单位：人民币万元
本年数 上年同期数
公司名称 对公司合并净 对公司合并净利 出现大幅波动的原因
净利润 净利润
利润的贡献 润的贡献
公司本期按权益法确认的长
上海张江集成电
期股权投资收益较上年期同
路产业区开发有 14,295.85 14,295.85 6,248.07 6,248.07
期有所增加，计提的土地增
限公司
值税较上年同期有所减少。
公司本期按权益法确认的长
上海张江浩成创 期股权投资收益、及处置可
25,685.86 25,645.17 4,244.16 4,238.48
业投资有限公司 供出售金融资产取得的投资
收益较上年同期大幅增加。
公司本期由于确认房产销售
上海思锐置业有
4,246.37 4,246.37 -11.71 -11.71 收入使得净利润增加，而上
限公司
年同期无房产销售业务。
公司本期处置可供出售金融
张江汉世纪创业
66,568.23 19,970.47 -665.00 -199.50 资产取得的投资收益较上年
投资有限公司
同期大幅增加
上海张江微电子 公司本期确认的商品房销售
11,396.80 4,929.73 55,492.91 26,713.89
港有限公司 收入较上年同期大幅减少。
(八)公司控制的结构化主体情况
□适用 √不适用
三、公司关于公司未来发展的讨论与分析
(一)行业格局和趋势
√适用 □不适用
党的十九大报告中明确指出要着力加快建设实体经济、科技创新、现代金融、人力资源协同
发展的产业体系，着力构建市场机制有效、微观主体有活力、宏观调控有度的经济体制，不断增
强我国经济创新力和竞争力水平。十九大报告给中国产业园区升级发展指明方向，继续支持产业
转型升级，提高发展水平，促进产业迈向全球价值链中高端，将培育若干世界级先进制造业集群
等战略实施。对于产业园区运营来说，拥有更好的土地资源和更低的风险，科技产业园区将面临
着更多的机遇和发展契机。
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2018 年年度报告
行业发展形势分析
随着科技产业革命的深化以及国家战略政策的调整，我国产业园区的发展已经进入到 4.0 的
产业综合体阶段，园区的发展将特别强调产业与城市之间的关系。十三五期间，以“园”兴“城”，
以“城”促“园”的产城融合发展，将对打造城市经济新内核，新型城镇化建设等方面起到巨大
作用。产业园区的发展，未来必然应该从孤立的工业地产开发走向综合的产业开发，从单一的生
产功能向城市综合功能转型，优化功能，提质增效。坚持以人为本、补齐功能短板，以服务经济
为重点完善产业功能，以公共服务和社会管理为重点完善城市功能，以生活和服务设施为重点改
善基础设施条件，促进开发区提高综合承载能力和人口集聚能力。这就要求张江高科加快转型发
展，以投资功能为抓手，推进创新创业和城市化建设，将园区生产、生活、生态功能融为一体，
持续提升园区的产城融合水平。
上海科创中心形势分析
面对全球新一轮科技变革，以习近平同志为核心的党中央立足国家发展全局，明确要求上海
在推进科技创新、实施创新驱动发展战略方面走在全国前头、走在世界前列，加快向具有全球影
响力的科技创新中心进军。建设具有全球影响力的科技创新中心，是中央综合分析国内外大势、
立足我国发展全局作出的战略部署，也是上海实施创新驱动发展战略、突破自身发展瓶颈、重构
发展动力的必然选择。这就要求从国家战略需求出发，不断提升在世界科技革命和产业变革中的
地位和影响力，从城市发展全局出发，让创新成为经济增长源动力。按照上海科创“22”条和《上
海市科技创新“十三五”规划》，上海建设具有全球影响力的科技创新中心的核心是突破体制机
制瓶颈，关键是汇聚创新人才和发挥创新潜能，基础是形成良好的创新生态，重点是发挥重大工
程和项目的支撑作用，要力争在“十三五”期末建成具有全球影响力科技创新中心的基本框架体
系，辐射带动更广大区域的创新发展，切实担负起国家赋予上海的历史使命。
张江科学城产业格局
张江科学城位于浦东新区的中心位置，目前，张江科学城已建立起以信息技术、生物医药、
文化创意为主导产业，以人工智能、航空航天、低碳环保为新兴产业的“三大、三新”产业格局。
其中，尤以集成电路和生物医药的主导产业优势明显。张江高科技园区的集成电路产业形成了包
括设计、制造、封装、测试、设备材料在内的完整产业链，营收占到全上海的六成，其中尤以设
计业和设备业发展亮眼；生物医药产业已形成了从新药研发、药物筛选、临床研究、中试放大、
注册认证到量产上市在内的完备创新链。随着张江综合性国家科学中心的建设，一批大科学设施
的持续落地，重大科技项目的重点攻关突破，将大为提升张江科学城的原始创新能力，在产业集
聚和各大研发机构集聚的优势之下，随着重大科研平台的持续落地，创新资源持续集聚，“硬科
技”实力的不断增强，张江科学城的产业能级也将不断提升。
(二)公司发展战略
√适用 □不适用
公司定位于高科技产业投资商和科技园区集成服务商，聚焦科技产业生态链中的价值端环节，
以市场化机制激发活力动力。公司以科技投行为转型方向，以资产经营为发展主线，着力打造全
产品线的科技地产商、全创新链的产业投资商、全生命周期的创新服务商的“新三商”。
(三)经营计划
√适用 □不适用
2019 年，在习近平新时代中国特色社会主义思想指引下，张江高科将紧紧围绕贯彻习总书记
重要讲话精神，立足“四个务必”定位，正确认识当前所处的重大战略机遇，努力助推上海科创
中心建设，发扬“创新”的精神，把服务国家战略与紧抓三项新的重大任务的机遇相结合，以高
水平改革开放为基石，更好地推动高质量发展。
作为张江科学城的开发主力军，张江高科将致力于：做好城市生态圈，聚合全球创新力量，
共同大有所为，做强产业圈、做活创业圈、做美城市圈。通过加快推进上海市集成电路设计产业
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2018 年年度报告
园建设、推动科学城西北区城市更新、加强科技金融引入助力、承接长三角资本市场服务基地建
设运营等工作，营造张江科学城创新生态圈。2019 年预计公司主营业务收入稳中有升。
一、重点打造高端战略产业集聚平台。
为努力把集成电路打造成为“上海制造”的重要代表，更好服务国家战略。2018 年 11 月 28
日，上海集成电路设计产业园正式揭牌，按照规划将要力争建成国内技术水平最先进、产品门类
最丰富、创新资源最集聚、设施配套最完善的专业集成电路设计产业园区，带动上海集成电路产
业链协同发展。公司将站在国内引领性也是最重要的 IC 设计产业园的高度，做好 IC 设计产业的
研究，并形成聚焦集成电路设计产业园的产业政策配套，促进人才和引擎企业的集聚。同时围绕
“镇级工业园区转型升级”，为 IC 设计产业园提供产业协同拓展空间，更好地承接产业升级的拓
展需求。
二、重点打造科技金融助力创新平台。
创新运营思维，转变开发理念，变“开发者”为“服务者”，变“建设单位”为“平台搭建
者”与“生态运营者”，推动创新生态层次的不断丰富。在众多机遇中，通过平台的搭建，串联
起多个国家战略带来的机遇。张江高科承接长三角资本市场服务基地的建设和运营工作，并积极
引入科技金融助力，加强张江高科与科技产业的联动，可以更好地发挥张江高科链接的多个科创
基金的培育功能，推动科学城创新企业对接多层次资本市场，培育出更多的科技创新引擎企业。
三、重点打造充满活力的产城融合平台。
高品质的生活就是要致力于满足人民群众对美好生活的向往，让所有工作生活在浦东的人们
都能不断提升获得感、幸福感、安全感。实现产城融合，围绕城市空间运营的理念，让城市有温
度，让人有幸福感，让产业与生活融合。2018 年完成了技创公园的改造，这意味着张江西北区城
市更新正式启动。将继续“加快以张江科学城西北区为主的城市更新”，按照全球视野、国际标
准，力争打造一流的产业载体，建设具有张江科学城地标意义的建筑。同时，推动科学城智慧园
区的打造，挖掘科学城的城市空间价值，为客户提供了充足的、多元的创新科技的应用场景，搭
建了创新从 IDEA 到研发，到试验，到应用的全链应用空间。
四、完善党建引领的国有双创服务平台。
张江科学城因为初创企业多、民营企业多、海归创业者多的特点，队伍建设需要抓手。在打
造 895 创业营的过程中，我们想到了“支部建在连上”，将党建工作延展到 895 创业营，打造 895
先锋站这样一个双创党建品牌，为中小微创新创业企业搭建党建资源共享和创新服务平台。以
“895 创业营”入营项目以及创业企业孵化器中的党员创业者、创始人和党员群众骨干为主要服
务对象，进一步整合跨行业、跨区域的各类政府、企业、社会资源。打造国有企业特有的孵化器，
延伸国企党组织的服务面，做细做实双创党建平台，推动创业、党建深度融合。
(四)可能面对的风险
√适用 □不适用
国内产业地产竞争加剧：城镇化人口聚集以及产业快速升级推动产业地产逐渐活跃，各路人
马纷纷进军产业地产，加上产业地产行业的同质化发展，产业地产商之间的竞争更加激烈，人才、
土地、客户成为各产业地产商争相抢夺的对象。张江高科需要有效应对市场变化，大力提升产业
地产产品开发能力，围绕产业链布局价值链和资金链，获得产业链整体利益的最优化。
创新服务方面：经济新常态带来结构调整阵痛和动能转换困难，可能会影响张江高科的创新
转型发展，公司需要把握张江科学城建设及“三区联动”的重大历史机遇，转换经营方式，创新
商业模式，走出一条符合自身特点，发挥自身优势的创新发展之路。
资源储备方面：公司需要进行适量的土地资源、项目资源、人才资源的储备，才不会影响未
来的可持续发展。
(五)其他
□适用 √不适用
四、公司因不适用准则规定或国家秘密、商业秘密等特殊原因，未按准则披露的情况和原因说明
□适用 √不适用
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2018 年年度报告
第五节 重要事项
一、普通股利润分配或资本公积金转增预案
(一)现金分红政策的制定、执行或调整情况
√适用 □不适用
报告期内，公司实施完成 2017 年年度利润分配方案，公司以总股本 1,548,689,550 股为分配
基数，向全体股东每 10 股派发现金股利人民币 1.00 元 (含税)， 共计分配股利 154,868,955 元
（含税），该分配方案已于 2018 年 6 月 15 日召开的公司 2017 年度股东大会审议通过，并于 2018
年 7 月 18 日实施完成。
(二)公司近三年（含报告期）的普通股股利分配方案或预案、资本公积金转增股本方案或预案
单位：元 币种：人民币
占合并报表
每 10 股 分红年度合并报 中归属于上
每 10 股送
分红 派息数 每 10 股转 现金分红的数额 表中归属于上市 市公司普通
红股数
年度 (元)（含 增数（股） （含税） 公司普通股股东 股股东的净
（股）
税） 的净利润 利润的比率
(%)
2018 年 0 1.1 0 170,355,850.5 544,291,523.43 31.30
2017 年 0 1.0 0 154,868,955 467,543,672.58 33.12
2016 年 0 1.5 0 232,303,432.50 726,617,631.37 31.97
(三)以现金方式要约回购股份计入现金分红的情况
□适用 √不适用
(四)报告期内盈利且母公司可供普通股股东分配利润为正，但未提出普通股现金利润分配方案预
案的，公司应当详细披露原因以及未分配利润的用途和使用计划
□适用 √不适用
二、承诺事项履行情况
(一)公司实际控制人、股东、关联方、收购人以及公司等承诺相关方在报告期内或持续到报告期
内的承诺事项
√适用 □不适用
承 承诺 是否
是否有
承诺 诺 承诺 时间 及时
承诺方 履行期
背景 类 内容 及期 严格
限
型 限 履行
公司控股股东上海张江（集团）有限公司承诺：对于张江高
科技园区内经张江集团及/或控股子公司初步培育形成的有
效优质资产，张江集团将促使张江高科在同等条件下取得优
先权，即该等优质资产在条件成熟时首先选择向张江高科注
解 入，除非本公司以书面形式放弃其优先权。未来如果发生张
与再
决 上海张 江集团控股子公司从事对张江高科及/或其控股子公司的主
融资
同 江（集 营业务构成实质竞争的业务的情形，损害本公司利益的，张 2008
相关 否 是
业 团）有 江集团将促使该公司将相关资产在同等条件下优先转让给本 年
的承
竞 限公司 公司，除非本公司以书面形式放弃优先受让权；或以股权转
诺
争 让或由本公司单方增资等形式，使本公司取得该公司控制权；
否则，张江集团将促使该公司停止从事相关业务。如果张江
集团及/或控股子公司因违反承诺而致使张江高科及/或其控
股子公司遭受损失，将按照当时法律法规规定承担相应的损
失赔偿责任。
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2018 年年度报告
(二)公司资产或项目存在盈利预测，且报告期仍处在盈利预测期间，公司就资产或项目
是否达到原盈利预测及其原因作出说明
□已达到 □未达到 √不适用
(三)业绩承诺的完成情况及其对商誉减值测试的影响
□适用 √不适用
三、报告期内资金被占用情况及清欠进展情况
□适用 √不适用
四、公司对会计师事务所“非标准意见审计报告”的说明
□适用 √不适用
五、公司对会计政策、会计估计变更或重大会计差错更正原因和影响的分析说明
(一)公司对会计政策、会计估计变更原因及影响的分析说明
□适用 √不适用
(二)公司对重大会计差错更正原因及影响的分析说明
□适用 √不适用
(三)与前任会计师事务所进行的沟通情况
□适用 √不适用
(四)其他说明
□适用 √不适用
六、聘任、解聘会计师事务所情况
单位：元 币种：人民币
现聘任
境内会计师事务所名称 天职国际会计师事务所（特殊普通合伙）
境内会计师事务所报酬 1,710,000
境内会计师事务所审计年限 4年
名称 报酬
内部控制审计会计师事务所 天职国际会计师事务所（特殊普通合伙） 260,000
聘任、解聘会计师事务所的情况说明
□适用 √不适用
审计期间改聘会计师事务所的情况说明
□适用 √不适用
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2018 年年度报告
七、面临暂停上市风险的情况
(一)导致暂停上市的原因
□适用 √不适用
(二)公司拟采取的应对措施
□适用 √不适用
八、面临终止上市的情况和原因
□适用 √不适用
九、破产重整相关事项
□适用 √不适用
十、重大诉讼、仲裁事项
□本年度公司有重大诉讼、仲裁事项 √本年度公司无重大诉讼、仲裁事项
十一、上市公司及其董事、监事、高级管理人员、控股股东、实际控制人、收购人处罚及整改情
况
□适用 √不适用
十二、报告期内公司及其控股股东、实际控制人诚信状况的说明
□适用 √不适用
十三、公司股权激励计划、员工持股计划或其他员工激励措施的情况及其影响
(一)相关激励事项已在临时公告披露且后续实施无进展或变化的
□适用 √不适用
(二)临时公告未披露或有后续进展的激励情况
股权激励情况
□适用 √不适用
其他说明
□适用 √不适用
员工持股计划情况
□适用 √不适用
其他激励措施
□适用 √不适用
十四、重大关联交易
(一)与日常经营相关的关联交易
1、 已在临时公告披露且后续实施无进展或变化的事项
□适用 √不适用
2、 已在临时公告披露，但有后续实施的进展或变化的事项
□适用 √不适用
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2018 年年度报告
3、 临时公告未披露的事项
√适用 □不适用
单位:元 币种:人民币
关联 关联交易 关联交易 占同类交易金额 关联交易结算方 市场 交易价格与市场参考
关联交易方 关联交易内容 关联交易价格 关联交易金额
关系 类型 定价原则 的比例(%) 式 价格 价格差异较大的原因
租赁张东路1158号3
上海张江（集 控股 号楼1-9层及地下一 由双方协
房产租赁 2.63元/日/平方米 15,812,662.06 1.91 银行支付
团）有限公司 股东 层 的 部 分 区 域 的 房 商确定
屋及其设施
上海张江（集 控股 租 赁 张 东 路 1387 号 由双方协
房产租赁 3.40元/日/平方米 12,938,886.77 1.56 银行支付
团）有限公司 股东 第13-17号办公楼 商确定
合计 / / 28,751,548.83 3.46 / / /
大额销货退回的详细情况
其中：报告期内公司向控股股东及其子公司销售产品或提供劳务的关联交易金额28,751,548.83元。
(1)根据2011年5月公司子公司上海张江集成电路产业区开发有限公司与上海张江（集团）有限公司签订的《房屋租赁合
同》，自2014年4月17日起至2019年4月16日止，上海张江集成电路产业区开发有限公司将位于上海市张江高科技园区张东路
1158号3号楼第1-9层及地下一层的部分区域的房屋及其设施出租给上海张江（集团）有限公司，自2014年4月17日起至2017
年4月16日止，租赁房屋基准租金为每日每平方米人民币2.5元，月租金为人民币1,315,216.67元；自2017年4月17日起至2019
年4月16日止，租赁房屋基准租金可在上一期基础上进行调整，具体金额由双方协商确定，但调整幅度不应超过上一期基准
租金的15%。2017年度，上海张江集成电路产业区开发有限公司与上海张江（集团）有限公司签订《房屋租赁合同补充协议》，
自2017年4月17日起至2019年4月16日止，租赁房屋基准租金调整为每日每平方米人民币2.63元，月租金为人民币
1,383,607.93元。本报告期按合同确认租金收入（不含税）15,812,662.06元，款项已全部收到。
(2)根据2007年2月28日公司子公司上海张江集成电路产业区开发有限公司与上海张江（集团）有限公司签订的《房屋租
赁合同》，上海张江集成电路产业区开发有限公司将位于上海市张江高科技园区集成产业区张东路1387号第13-17号楼A-D
关联交易的说明 建筑面积约为20,657.05平方米的办公楼出租给上海张江（集团）有限公司，租期为2007年7月1日至2012年6月30日，约定租
金为2.50元/日/平方米。2011年签订《房屋租赁合同补充协议》，张江集团自2011年5月15日起开始租赁其中12,121.60平方
米的房产，租金仍为2.50 元/日/平方米。2012年6月30日至2014年6月30日期间双方签订补充协议及续租协议，租赁面积增
加到12,298平方米，租金保持不变。2014年6月签订续租协议（三），续租期为2014年7月1日至2015年6月30日，租金调整为
3.10元/日/平方米，月租金为人民币1,159,664.92元。2015年6月30日双方再次签订续租协议，租赁面积调整为10681.5平方
米，租赁期至2016年12月31日止，续租期间，2015年7月1日至2015年12月31日租金仍为3.1元/日/平方米，每月租金为
1,007,176.44元；2016年1月1日至2016年12月31日租金调整为3.26元/日/平方米，每月租金为1,059,159.74元。2017年度，
双方签订《房屋租赁合同之续租协议》，续租期为2017年1月1日至2018年12月31日，租赁面积不变，租金调整为3.40元/日/
平方米，月租金为人民币1,110,561.78元。2018年度，双方签订《房屋租赁合同之补充协议》，租赁面积调整为11516.60
平方米，租赁期自2018年10月1日至2020年12月31日止，租赁期内，2018年10月1日至2018年12月31日租金仍为3.4元/日/平
方米，每月租金为1,196,925.03元；2019年1月1日至2020年12月31日租金调整为3.5元/日/平方米，每月租金为1,231,954.69
元。租赁期内本报告期内根据协议确认租金收入（不含税）12,938,886.77元，款项已全部收到。
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2018 年年度报告
(二)资产或股权收购、出售发生的关联交易
1、 已在临时公告披露且后续实施无进展或变化的事项
□适用 √不适用
2、 已在临时公告披露，但有后续实施的进展或变化的事项
□适用 √不适用
3、 临时公告未披露的事项
□适用 √不适用
4、 涉及业绩约定的，应当披露报告期内的业绩实现情况
□适用 √不适用
(三)共同对外投资的重大关联交易
1、 已在临时公告披露且后续实施无进展或变化的事项
□适用 √不适用
2、 已在临时公告披露，但有后续实施的进展或变化的事项
□适用 √不适用
3、 临时公告未披露的事项
□适用 √不适用
(四)关联债权债务往来
1、 已在临时公告披露且后续实施无进展或变化的事项
□适用 √不适用
2、 已在临时公告披露，但有后续实施的进展或变化的事项
√适用 □不适用
2018 年 5 月 14 日，公司七届四次董事会审议通过了《关于向公司控股子公司----上海杰昌
实业有限公司提供股东同比例委托贷款暨关联交易的议案》，公司拟与上海张江（集团）有限公
司的控股子公司----上海张江东区高科技联合发展有限公司（以下简称“东联发公司”）按持股
比例为上海杰昌实业有限公司（以下简称：“杰昌实业”）提供 1.1 亿元的委托贷款，其中本公司
将向杰昌实业提供 6,600 万元委托贷款，东联发公司将向杰昌实业提供 4,400 万元委托贷款。委
托贷款期限为六个月，委托贷款利率为银行同期贷款基准利率上浮 10%。截止 2018 年 11 月 15 日，
杰昌实业已偿还此笔委托贷款。
2018 年 11 月 14 日，公司七届十一次董事会审议通过了《关于向公司控股子公司----上海杰
昌实业有限公司提供股东同比例借款暨关联交易的议案》，公司拟与上海张江（集团）有限公司
的控股子公司----上海张江东区高科技联合发展有限公司（以下简称“东联发公司”）向上海杰
昌实业有限公司（以下简称：“杰昌实业”）提供股东同比例借款。借款总额人民币 1.3 亿元，期
限一年，股东借款利率为银行同期贷款利率上浮 10%。本公司持有杰昌实业 60%的股权，将向其提
供股东借款人民币 7,800 万元，东联发公司持有杰昌实业 40%的股权，将向其提供股东借款人民
币 5,200 万元。
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2018 年年度报告
3、 临时公告未披露的事项
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
关联方向上市公司
向关联方提供资金
关联方 关联关系 提供资金
期初余额 发生额 期末余额 期初余额 发生额 期末余额
上海张润置业
联营公司 148,000,000.00 16,000,000.00 164,000,000.00
有限公司
上海张江东区
母公司的控
高科技联合发 112,135,333.33 52,069,116.67 164,204,450.00
股子公司
展有限公司
合计 148,000,000.00 16,000,000.00 164,000,000.00 112,135,333.33 52,069,116.67 164,204,450.00
上海张润置业有限公司为本公司全资子公司上海张江集成电路产业区开发有限公司（以下简称“张江集电”）与上海张江（集团）有限公司（以下简称“张江
集团”）共同成立的合资公司，其中张江集电持股比例为 40%，张江集团持股比例为 60%。根据张润置业经营发展需要，为支付收购金秋路 158 号盛夏路 61 号房屋
的余款及补充公司流动资金和后续运营开发资金需求，张江集电与张江集团按各自持股比例通过中国农业银行金桥支行向上海张润置业有限公司提供五年期共计人
民币 29,000 万元的委托贷款。其中，张江集电向张润置业提供 11,600 万元的委托贷款，占比 40%。贷款利率按银行同期贷款基准利率上浮 10%确定，委托贷款款项
按实际需求分次到位。截止 2017 年 12 月 31 日，张江集电实际到位委托贷款金额为 11,600.00 万元。2017 年 12 月，根据张润置业金秋路 158 号盛夏路 61 号工程后
续运营开发资金需求，张润置业双方股东按各自持股比例向张润置业提供一年期人民币 20,000 万元的委托贷款，其中：张江集电向张润置业提供人民币 8,000 万元
的委托贷款，占比 40%。贷款利率按银行同期贷款基准利率确定,委托贷款款项按实际需求分次到位。截止 2018 年 12 月 31 日张江集电通过中国农业银行向上海张润
置业实际贷款 8000 万元,其中贷款 3200 万元已于本期偿还，实际贷款余额为 4800 万元。本报告期内，上述两笔贷款合计确认利息收入 7,769,509.24 元（含税），
除报告期末最后 10 天利息外款项已全部收到。
关联债权债务形成原因
本公司子公司上海杰昌实业有限公司（以下简称“杰昌实业”），为满足房地产项目后续开发资金需求，通过上海农商银行浦东分行向上海张江（集团）有限公司
的控股子公司上海张江东区高科技联合发展有限公司（以下简称“东联发”）借入委托贷款 11,200 万元，借款期为 2016 年 1 月 13 日至 2017 年 1 月 12 日，借款利
率为 4.35%，该笔委托贷款展期一年，于 2018 年 1 月 11 日到期。2018 年 1 月，为解决杰昌实业资金周转问题，东联发向杰昌实业提供 11,200 万元股东借款，借款
期限一个月，借款利率按银行同期贷款基准利率确定，该笔股东借款用于杰昌实业归还即将到期的委托贷款。在上一期委托贷款到期偿还后，东联发再次通过上海
农商银行向其提供 11,200 万元委托贷款，该笔委托贷款将用于杰昌实业归还前述股东借款，确保杰昌实业后续业务进行，委托贷款期限一年，借款期为 2018 年 1
月 16 日至 2019 年 1 月 15 日，委托贷款利率按银行同期贷款基准利率确定，借款利率 4.35%。2018 年 5 月，为满足杰昌实业归还银行借款及日常经营周转需要，东
联发通过中国工商银行股份有限公司再次向杰昌实业提供 4,400 万元委托贷款，借款期为 2018 年 5 月 17 日至 2018 年 11 月 16 日，借款利率为 4.785%,本期已归还。
2018 年 11 月，东联发向杰昌实业提供 5200 万元股东借款，借款期为一年，借款利率为银行同期贷款基准利率上浮 10%。本报告期确认上述各项借款应承担的利息
费用为 6,355,978.35 元，全部记入财务费用，截止本报告期末累计尚未支付的利息费用为 204,450.00 元。
关联债权债务对公司的影响
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2018 年年度报告
(五)其他
□适用 √不适用
十五、重大合同及其履行情况
(一)托管、承包、租赁事项
1、 托管情况
□适用 √不适用
2、 承包情况
□适用 √不适用
3、 租赁情况
□适用 √不适用
(二)担保情况
□适用 √不适用
(三)委托他人进行现金资产管理的情况
1. 委托理财情况
(1) 委托理财总体情况
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
类型 资金来源 发生额 未到期余额 逾期未收回金额
银行理财产品 自有资金 1,200,000,000.00 550,000,000.00 -
其他情况
□适用 √不适用
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2018 年年度报告
(2) 单项委托理财情况
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
未来是
报酬 年化 预期收益 减值准备
委托理财类 委托理财起 委托理财终 资金 资金 实际 是否经过 否有委
受托人 委托理财金额 确定 收益率 (如有) 实际收回情况 计提金额
型 始日期 止日期 来源 投向 收益或损失 法定程序 托理财
方式 (如有)
计划
投资于现金、国债、央
保本
自有 行票据、政策性金融债、
兴业银行 结构性存款 100,000,000.00 2017.11.30 2018.2.28 浮动 4.400% 1,084,931.51 100,000,000.00 是
资金 高评级信用债等固定收
收益
益类产品
投资于现金、国债、央
保本
自有 行票据、政策性金融债、
兴业银行 结构性存款 100,000,000.00 2017.11.30 2018.1.29 浮动 4.200% 701,917.81 100,000,000.00 是
资金 高评级信用债等固定收
收益
益类产品
投资于现金、国债、央
保本
浦发银行 财富班车 3 号 自有 行票据、政策性金融债、
100,000,000.00 2017.12.18 2018.3.18 浮动 4.850% 1,195,890.41 100,000,000.00 是
（股份） （90 天） 资金 高评级信用债等固定收
收益
益类产品
投资于现金、国债、央
保本
浦发银行 财富班车 3 号 自有 行票据、政策性金融债、
40,000,000.00 2017.12.18 2018.2.16 浮动 4.750% 338,356.16 40,000,000.00 是
（股份） （60 天） 资金 高评级信用债等固定收
收益
益类产品
投资于现金、国债、央
保本型随心 e 保本
自有 行票据、政策性金融债、
工商银行 （定向）2017 100,000,000.00 2017.12.22 2018.1.22 浮动 3.800% 301,917.81 100,000,000.00 是
资金 高评级信用债等固定收
年第 3 期 收益
益类产品
投资于现金、国债、央
保本
自有 行票据、政策性金融债、
兴业银行 结构性存款 70,000,000.00 2017.12.22 2018.2.22 浮动 4.400% 523,178.08 70,000,000.00 是
资金 高评级信用债等固定收
收益
益类产品
投资于现金、国债、央
光大银行 保本
自有 行票据、政策性金融债、
浦东第二 结构性存款 30,000,000.00 2017.12.26 2018.3.26 浮动 4.500% 337,500.00 30,000,000.00 是
资金 高评级信用债等固定收
支行 收益
益类产品
自有 投资于现金、国债、央 保本
温州银行 结构性存款 40,000,000.00 2018.1.15 2018.4.16 4.500% 455,000.00 40,000,000.00 是
资金 行票据、政策性金融债、浮动
32 / 171
2018 年年度报告
高评级信用债等固定收 收益
益类产品
投资于现金、国债、央
保本
财富班车 2 号 自有 行票据、政策性金融债、
浦发银行 100,000,000.00 2018.1.16 2018.3.17 浮动 4.500% 743,698.63 100,000,000.00 是
（60 天） 资金 高评级信用债等固定收
收益
益类产品
投资于现金、国债、央
保本
自有 行票据、政策性金融债、
平安银行 结构性存款 60,000,000.00 2018.1.18 2018.4.19 浮动 4.650% 695,589.04 60,000,000.00 是
资金 高评级信用债等固定收
收益
益类产品
投资于现金、国债、央
人民币全球 保本
中国银行 自有 行票据、政策性金融债、
智选理财 91 100,000,000.00 2018.1.18 2018.4.19 浮动 3.800% 947,397.26 100,000,000.00 是
(股份） 资金 高评级信用债等固定收
天 收益
益类产品
投资于现金、国债、央
保本型随心 e 保本
自有 行票据、政策性金融债、
工商银行 （定向）2017 100,000,000.00 2018.1.26 2018.4.2 浮动 3.900% 683,835.62 100,000,000.00 是
资金 高评级信用债等固定收
年第 3 期 收益
益类产品
投资于现金、国债、央
保本
自有 行票据、政策性金融债、
兴业银行 结构性存款 80,000,000.00 2018.3.22 2018.5.22 浮动 4.400% 588,273.97 80,000,000.00 是
资金 高评级信用债等固定收
收益
益类产品
投资于现金、国债、央
保本
自有 行票据、政策性金融债、
兴业银行 结构性存款 90,000,000.00 2018.3.22 2018.6.22 浮动 4.400% 998,136.99 90,000,000.00 是 -
资金 高评级信用债等固定收
收益
益类产品
投资于现金、国债、央
保本
浦发银行 财富班车 3 号 自有 行票据、政策性金融债、
100,000,000.00 2018.4.2 2018.6.28 浮动 4.550% 1,134,383.56 100,000,000.00 是 -
(股份） （90 天） 资金 高评级信用债等固定收
收益
益类产品
投资于现金、国债、央
人民币全球 保本
中国银行 自有 行票据、政策性金融债、
智选理财 91 100,000,000.00 2018.4.1 2018.6.30 浮动 4.000% 997,260.27 100,000,000.00 是 -
(股份） 资金 高评级信用债等固定收
天 收益
益类产品
投资于现金、国债、央
光大银行 保本
自有 行票据、政策性金融债、
浦东第二 结构性存款 30,000,000.00 2018.4.8 2018.7.8 浮动 4.450% 335,000.00 30,000,000.00 是 -
资金 高评级信用债等固定收
支行 收益
益类产品
33 / 171
2018 年年度报告
投资于现金、国债、央
保本
人民币全球 自有 行票据、政策性金融债、
中国银行 100,000,000.00 2018.6.4 2018.7.10 浮动 3.300% 325,479.46 100,000,000.00 是 -
智选 资金 高评级信用债等固定收
收益
益类产品
投资于现金、国债、央
保本
人民币全球 自有 行票据、政策性金融债、
中国银行 100,000,000.00 2018.6.4 2018.7.10 浮动 3.300% 325,479.46 100,000,000.00 是 -
智选 资金 高评级信用债等固定收
收益
益类产品
投资于现金、国债、央
保本
自有 行票据、政策性金融债、
温州银行 结构性存款 50,000,000.00 2018.6.1 2018.9.1 浮动 4.650% 582,083.33 50,000,000.00 是 -
资金 高评级信用债等固定收
收益
益类产品
投资于现金、国债、央
保本
自有 行票据、政策性金融债、
浦发银行 结构性存款 100,000,000.00 2018.6.4 2018.9.2 浮动 4.550% 1,137,500.00 100,000,000.00 是 -
资金 高评级信用债等固定收
收益
益类产品
投资于现金、国债、央
保本
自有 行票据、政策性金融债、
平安银行 结构性存款 100,000,000.00 2018.6.1 2018.8.31 浮动 4.900% 1,221,643.84 100,000,000.00 是 -
资金 高评级信用债等固定收
收益
益类产品
保本型"随心 投资于现金、国债、央
保本
E"（定向） 自有 行票据、政策性金融债、
工商银行 100,000,000.00 2018.6.4 2018.9.5 浮动 3.700% 952,876.71 100,000,000.00 是 -
2017 年第 3 资金 高评级信用债等固定收
收益
期 益类产品
投资于现金、国债、央
保本
自有 行票据、政策性金融债、
兴业银行 结构性存款 100,000,000.00 2018.6.1 2018.9.3 浮动 4.600% 1,184,657.53 100,000,000.00 是 -
资金 高评级信用债等固定收
收益
益类产品
投资于现金、国债、央
保本
自有 行票据、政策性金融债、
上海银行 结构性存款 50,000,000.00 2018.6.5 2018.9.4 浮动 4.500% 560,958.90 50,000,000.00 是 -
资金 高评级信用债等固定收
收益
益类产品
投资于现金、国债、央
保本
人民币全球 自有 行票据、政策性金融债、
中国银行 100,000,000.00 2018.6.4 2018.9.6 浮动 3.500% 901,369.86 100,000,000.00 是 -
智选 资金 高评级信用债等固定收
收益
益类产品
光大银行 自有 投资于现金、国债、央 保本
结构性存款 30,000,000.00 2018.9.5 2018.12.5 4.050% 303,750.00 30,000,000.00 是 -
浦东第二 资金 行票据、政策性金融债、浮动
34 / 171
2018 年年度报告
支行 高评级信用债等固定收 收益
益类产品
投资于现金、国债、央
保本
自有 行票据、政策性金融债、
温州银行 结构性存款 50,000,000.00 2018.9.4 2019.3.4 浮动 4.500% 727,397.26 - 是 -
资金 高评级信用债等固定收
收益
益类产品
保本型"随心 投资于现金、国债、央
保本
E"（定向） 自有 行票据、政策性金融债、
工商银行 100,000,000.00 2018.9.5 2018.12.10 浮动 3.500% 920,547.95 100,000,000.00 是 -
2017 年第 3 资金 高评级信用债等固定收
收益
期 益类产品
投资于现金、国债、央
保本
自有 行票据、政策性金融债、
中国银行 结构性存款 70,000,000.00 2018.9.5 2018.12.10 浮动 3.200% 625,972.60 70,000,000.00 是 -
资金 高评级信用债等固定收
收益
益类产品
投资于现金、国债、央
保本
自有 行票据、政策性金融债、
中信银行 结构性存款 50,000,000.00 2018.9.7 2018.12.19 浮动 4.200% 592,602.74 50,000,000.00 是 -
资金 高评级信用债等固定收
收益
益类产品
投资于现金、国债、央
保本
自有 行票据、政策性金融债、
兴业银行 结构性存款 50,000,000.00 2018.9.5 2018.12.4 浮动 4.100% 505,479.45 50,000,000.00 是 -
资金 高评级信用债等固定收
收益
益类产品
投资于现金、国债、央
保本
自有 行票据、政策性金融债、
上海银行 结构性存款 50,000,000.00 2018.9.6 2018.12.6 浮动 4.100% 511,095.89 50,000,000.00 是 -
资金 高评级信用债等固定收
收益
益类产品
投资于现金、国债、央
保本
自有 行票据、政策性金融债、
平安银行 结构性存款 100,000,000.00 2018.9.7 2019.3.6 浮动 4.400% 1,386,301.37 是 -
资金 高评级信用债等固定收
收益
益类产品
投资于现金、国债、央
保本
自有 行票据、政策性金融债、
中国银行 结构性存款 100,000,000.00 2018.9.17 2018.12.20 浮动 3.400% 875,616.44 100,000,000.00 是 -
资金 高评级信用债等固定收
收益
益类产品
投资于现金、国债、央
保本
自有 行票据、政策性金融债、
浦发银行 结构性存款 100,000,000.00 2018.9.17 2018.12.16 浮动 3.950% 987,500.00 100,000,000.00 是 -
资金 高评级信用债等固定收
收益
益类产品
35 / 171
2018 年年度报告
投资于现金、国债、央
保本
自有 行票据、政策性金融债、
温州银行 结构性存款 50,000,000.00 2018.9.17 2019.3.17 浮动 4.500% 647,260.27 是 -
资金 高评级信用债等固定收
收益
益类产品
投资于现金、国债、央
保本
自有 行票据、政策性金融债、
兴业银行 结构性存款 100,000,000.00 2018.9.14 2019.1.14 浮动 4.050% 1,198,356.16 是 -
资金 高评级信用债等固定收
收益
益类产品
投资于现金、国债、央
光大银行 保本
自有 行票据、政策性金融债、
浦东第二 结构性存款 50,000,000.00 2018.9.14 2018.12.14 浮动 4.100% 512,500.00 50,000,000.00 是 -
资金 高评级信用债等固定收
支行 收益
益类产品
投资于现金、国债、央
保本
自有 行票据、政策性金融债、
上海银行 结构性存款 50,000,000.00 2018.9.18 2018.12.18 浮动 4.000% 498,630.14 50,000,000.00 是 -
资金 高评级信用债等固定收
收益
益类产品
投资于现金、国债、央
保本
自有 行票据、政策性金融债、
上海银行 结构性存款 90,000,000.00 2018.11.9 2019.2.14 浮动 4.000% 284,931.51 - 是 -
资金 高评级信用债等固定收
收益
益类产品
投资于现金、国债、央
保本
自有 行票据、政策性金融债、
兴业银行 结构性存款 50,000,000.00 2018.11.8 2019.2.15 浮动 4.000% 290,410.96 - 是 -
资金 高评级信用债等固定收
收益
益类产品
投资于现金、国债、央
保本
自有 行票据、政策性金融债、
浦发银行 结构性存款 60,000,000.00 2018.11.8 2019.2.8 浮动 3.850% 335,424.66 - 是 -
资金 高评级信用债等固定收
收益
益类产品
保本型"随心 投资于现金、国债、央
保本
E"（定向） 自有 行票据、政策性金融债、
工商银行 50,000,000.00 2018.11.13 2019.2.18 浮动 3.350% 220,273.97 - 是 -
2017 年第 3 资金 高评级信用债等固定收
收益
期 益类产品
合计 / 3,340,000,000.00 / / / 5,090,356.16 25,588,011.42 2,790,000,000.00 是 /
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2018 年年度报告
其他情况
□适用 √不适用
(3) 委托理财减值准备
□适用 √不适用
2. 委托贷款情况
(1) 委托贷款总体情况
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
类型 资金来源 发生额 未到期余额 逾期未收回金额
关联方委托贷款 自有资金 16,000,000.00 164,000,000.00 -
其他情况
□适用 √不适用
(2) 单项委托贷款情况
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
预
委 报
期
托 资 资 酬 是否 未来是
年化 收 减值准备
受托 贷 委托贷款起 委托贷款终 金 金 确 实际 经过 否有委
委托贷款金额 收益率 益 实际收回情况 计提金额
人 款 始日期 止日期 来 投 定 收益或损失 法定 托贷款
(如 (如有)
类 源 向 方 程序 计划
有)
型 式
张
上海
长 自 润 按
张润
期 有 项 季
置业 80,800,000.00 2014.12.23 2019.12.20 6.60% 是
贷 资 目 结
有限
款 金 建 息
公司
设
张
上海
长 自 润 按
张润
期 有 项 季
置业 8,000,000.00 2015.6.28 2019.12.20 5.775% 是
贷 资 目 结
有限
款 金 建 息
公司
设
张
上海
长 自 润 按
张润
期 有 项 季
置业 27,200,000.00 2016.2.14 2019.12.20 5.225% 是
贷 资 目 结
有限
款 金 建 息 7,769,509.24
公司
设
张
上海
短 自 润 按
张润
期 有 项 季
置业 32,000,000.00 2017.12.19 2018.12.18 4.350% 32,000,000.00 是
贷 资 目 结
有限
款 金 建 息
公司
设
张
上海
短 自 润 按
张润
期 有 项 季
置业 8,000,000.00 2018.9.14 2019.9.13 4.350% 是
贷 资 目 结
有限
款 金 建 息
公司
设
上海 短 自 张 按
张润 期 有 润 季
40,000,000.00 2018.12.10 2019.12.9 4.350% 是
置业 贷 资 项 结
有限 款 金 目 息
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2018 年年度报告
公司 建
设
合计 196,000,000.00 7,769,509.24 32,000,000.00
其他情况
□适用 √不适用
(3) 委托贷款减值准备
□适用 √不适用
3. 其他情况
□适用 √不适用
(四)其他重大合同
□适用 √不适用
十六、其他重大事项的说明
□适用 √不适用
十七、积极履行社会责任的工作情况
(一)上市公司扶贫工作情况
√适用 □不适用
1. 精准扶贫规划
□适用 √不适用
2. 年度精准扶贫概要
□适用 √不适用
3. 精准扶贫成效
□适用 √不适用
4. 后续精准扶贫计划
□适用 √不适用
(二)社会责任工作情况
√适用 □不适用
详见公司单独披露的《张江高科 2018 年企业社会责任报告》。
(三)环境信息情况
1. 属于环境保护部门公布的重点排污单位的公司及其重要子公司的环保情况说明
□适用 √不适用
2. 重点排污单位之外的公司的环保情况说明
□适用 √不适用
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2018 年年度报告
3. 重点排污单位之外的公司未披露环境信息的原因说明
□适用 √不适用
4. 报告期内披露环境信息内容的后续进展或变化情况的说明
□适用 √不适用
(四)其他说明
□适用 √不适用
十八、可转换公司债券情况
(一)转债发行情况
□适用 √不适用
(二)报告期转债持有人及担保人情况
□适用 √不适用
(三)报告期转债变动情况
□适用 √不适用
报告期转债累计转股情况
□适用 √不适用
(四)转股价格历次调整情况
□适用 √不适用
(五)公司的负债情况、资信变化情况及在未来年度还债的现金安排
□适用 √不适用
(六)转债其他情况说明
□适用 √不适用
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2018 年年度报告
第六节 普通股股份变动及股东情况
一、 普通股股本变动情况
(一)普通股股份变动情况表
1、 普通股股份变动情况表
报告期内，公司普通股股份总数及股本结构未发生变化。
2、 普通股股份变动情况说明
□适用 √不适用
3、 普通股股份变动对最近一年和最近一期每股收益、每股净资产等财务指标的影响（如有）
□适用 √不适用
4、 公司认为必要或证券监管机构要求披露的其他内容
□适用 √不适用
(二)限售股份变动情况
□适用 √不适用
二、 证券发行与上市情况
(一)截至报告期内证券发行情况
□适用 √不适用
截至报告期内证券发行情况的说明（存续期内利率不同的债券，请分别说明）：
□适用 √不适用
(二)公司普通股股份总数及股东结构变动及公司资产和负债结构的变动情况
□适用 √不适用
(三)现存的内部职工股情况
□适用 √不适用
三、 股东和实际控制人情况
(一)股东总数
截止报告期末普通股股东总数(户) 140,466
年度报告披露日前上一月末的普通股股东总数(户) 155,928
截止报告期末表决权恢复的优先股股东总数（户）
年度报告披露日前上一月末表决权恢复的优先股股东总数（户）
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2018 年年度报告
(二)截止报告期末前十名股东、前十名流通股东（或无限售条件股东）持股情况表
单位:股
前十名股东持股情况
持有有 质押或冻结情况
股东名称 限售条 股东
报告期内增减 期末持股数量 比例(%) 股份
（全称） 件股份 数量 性质
状态
数量
上海张江（集团）有限公司 786,036,600 50.75 0 无 0 国家
中国证券金融股份有限公
2,437,493 56,043,062 3.62 0 无 0 国有法人
司
中央汇金资产管理有限责
40,988,800 2.65 0 无 0 国有法人
任公司
刘振伟 -1,913,000 8,706,300 0.56 0 无 0 境内自然人
中国农业银行股份有限公
司－中证 500 交易型开放 8,222,756 0.53 0 无 0 其他
式指数证券投资基金
中国工商银行股份有限公
司－上证上海改革发展主
7,502,300 0.48 0 无 0 其他
题交易型开放式指数发起
式证券投资基金
中国工商银行股份有限公
司－中证上海国企交易型 -3,137,200 6,043,816 0.39 0 无 0 其他
开放式指数证券投资基金
上海恒大也是园企业发展
-3,237,404 5,014,642 0.32 0 无 0 境内非国有法人
有限公司
中国建设银行股份有限公
司－中欧明睿新常态混合 3,939,099 0.25 0 无 0 其他
型证券投资基金
中国工商银行股份有限公
司－中欧时代先锋股票型 3,732,904 0.24 0 无 0 其他
发起式证券投资基金
前十名无限售条件股东持股情况
股份种类及数量
股东名称 持有无限售条件流通股的数量
种类 数量
上海张江（集团）有限公司 786,036,600 人民币普通股 786,036,600
中国证券金融股份有限公司 56,043,062 人民币普通股 56,043,062
中央汇金资产管理有限责任公司 40,988,800 人民币普通股 40,988,800
刘振伟 8,706,300 人民币普通股 8,706,300
中国农业银行股份有限公司－中证 500 交
8,222,756 人民币普通股 8,222,756
易型开放式指数证券投资基金
中国工商银行股份有限公司－上证上海
改革发展主题交易型开放式指数发起式 7,502,300 人民币普通股 7,502,300
证券投资基金
中国工商银行股份有限公司－中证上海
6,043,816 人民币普通股 6,043,816
国企交易型开放式指数证券投资基金
上海恒大也是园企业发展有限公司 5,014,642 人民币普通股 5,014,642
中国建设银行股份有限公司－中欧明睿
3,939,099 人民币普通股 3,939,099
新常态混合型证券投资基金
中国工商银行股份有限公司－中欧时代
3,732,904 人民币普通股 3,732,904
先锋股票型发起式证券投资基金
上海张江（集团）有限公司与其他股东之间无关联关系，不属于一致行
上述股东关联关系或一致行动的说明
动人。公司未知其他流通股股东之间是否有关联关系。
表决权恢复的优先股股东及持股数量的
说明
前十名有限售条件股东持股数量及限售条件
□适用 √不适用
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2018 年年度报告
(三) 战略投资者或一般法人因配售新股成为前 10 名股东
□适用 √不适用
四、 控股股东及实际控制人情况
(一)控股股东情况
1 法人
√适用 □不适用
名称 上海张江（集团）有限公司
单位负责人或法定代表人 袁涛
成立日期 1992 年 7 月 3 日
高科技项目经营转让，市政基础设施开发设计，房地产经营，
主要经营业务
咨询，综合性商场，建筑材料，金属材料
上海张江（集团）有限公司除间接持有上海张江高科技园区
开发股份有限公司所持有的境内外上市股权外，直接持有上
报告期内控股和参股的其他境内
海银行 76,459 股，深天马 13,858,816 股。另外张江集团下
外上市公司的股权情况
属子公司----上海张江科技投资有限公司间接持有微创医疗
107,352,735 股。
其他情况说明
2 自然人
□适用 √不适用
3 公司不存在控股股东情况的特别说明
□适用 √不适用
4 报告期内控股股东变更情况索引及日期
□适用 √不适用
5 公司与控股股东之间的产权及控制关系的方框图
√适用 □不适用
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2018 年年度报告
(二)实际控制人情况
1 法人
√适用 □不适用
名称 上海市浦东新区国有资产监督管理委员会
单位负责人或法定代表人
成立日期 1996 年 9 月 1 日
受上海市浦东新区人民政府的委托，专司浦东新区国有资
主要经营业务
产管理
报告期内控股和参股的其他境内
外上市公司的股权情况
其他情况说明
2 自然人
□适用 √不适用
3 公司不存在实际控制人情况的特别说明
□适用 √不适用
4 报告期内实际控制人变更情况索引及日期
□适用 √不适用
5 公司与实际控制人之间的产权及控制关系的方框图
√适用 □不适用
6 实际控制人通过信托或其他资产管理方式控制公司
□适用 √不适用
(三)控股股东及实际控制人其他情况介绍
□适用 √不适用
五、 其他持股在百分之十以上的法人股东
□适用 √不适用
六、 股份限制减持情况说明
□适用 √不适用
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2018 年年度报告
第七节 优先股相关情况
□适用 √不适用
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2018 年年度报告
第八节 董事、监事、高级管理人员和员工情况
一、持股变动情况及报酬情况
(一)现任及报告期内离任董事、监事和高级管理人员持股变动及报酬情况
√适用 □不适用
单位：股
报告期内从 是否在
年度内股
年初持 年末持 公司获得的 公司关
姓名 职务(注) 性别 年龄 任期起始日期 任期终止日期 份增减变 增减变动原因
股数 股数 税前报酬总 联方获
动量
额（万元） 取报酬
刘樱 董事长 女 45 2018/9/14 2020/12/28 64.38 否
奚永平 董事 男 58 2017/12/29 2020/12/28 否
陈亚民 董事 男 66 2017/12/29 2020/12/28 12 否
金明达 独立董事 男 67 2017/12/29 2020/12/28 12 否
李若山 独立董事 男 70 2017/12/29 2020/12/28 12 否
尤建新 独立董事 男 58 2017/12/29 2020/12/28 12 否
陈志钧 监事会主席 男 59 2017/12/29 2020/12/28 3,400 3,400 否
吴小敏 监事 女 41 2017/12/29 2020/12/28 否
胡剑秋 职工监事 男 47 2017/12/29 2020/12/28 3,000 4,600 1,600 二级市场增持 49.52 否
何大军 副总经理 男 51 2017/12/29 2020/12/28 56.2 否
黄俊 副总经理 男 45 2017/12/29 2020/12/28 5,000 5,000 56.2 否
郑刚 副总经理 男 44 2017/12/29 2020/12/28 16,000 16,000 56.2 否
卢缨 总会计师 女 46 2017/12/29 2020/12/28 64,108 68,008 3,900 二级市场增持 72.52 否
郭凯 董事会秘书 男 38 2019/2/19 2020/12/28 3,200 4,700 1,500 二级市场增持 52.68 否
刘樱 副董事长、总经理 女 45 2017/12/29 2018/9/14
金雅珍 总审计师 女 55 2017/12/29 2018/11/9 48,000 52,000 4,000 二级市场增持 63.75 否
卢缨 董事会秘书 女 46 2017/12/29 2019/2/19
合计 / / / / / 142,708 153,708 11,000 / 519.45 /
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2018 年年度报告
姓名 主要工作经历
女，1973 年 6 月生，高级经济师，金融学硕士研究生，北京大学光华管理学院 EMBA。曾任苏州圆融发展集团公司总裁，苏州新建元控股集团有限公
司总裁，苏州工业园区兆润投资控股集团有限公司党委书记、董事长、总裁，上海外高桥集团股份有限公司党委副书记、董事、总经理兼任上海外高
刘樱
桥集团股份有限公司森兰置地分公司党委书记、总经理。上海张江高科技园区开发股份有限公司第七届董事会董事长，总经理。现任本公司党委副书
记、第七届董事会董事长。
男，1960 年 9 月生，本科学历，经济师。曾任上海市浦东新区财政局预算处处长，浦东新区三林世博功能区域党工委委员、管委会副主任，世博核
奚永平
心区配套工程指挥部副总指挥、党组成员，浦东新区财政局副局长、党组成员。现任浦东新区直属企业专职外部董事人选，本公司第七届董事会董事。
男,1952 年 7 月生，中国人民大学会计学博士。曾任上海财经大学会计系讲师、中国人民大学会计系副主任、中国诚信证券评估有限公司常务副总经
陈亚民
理。现任上海交通大学教授，会计与资本运作研究所所长，上海市成本研究会会长，本公司第七届董事会董事。
男，1950 年 8 月生，硕士研究生学历，高级经济师。曾任上海电站辅机厂党委副书记、副厂长、党委书记、厂长，上海锅炉厂有限公司总经理兼党
金明达 委副书记，上海电气（集团）总公司副总裁，上海电气集团股份有限公司副总裁，上海机电股份有限公司总经理、党委书记，上海华谊（集团）公司
董事、总裁、党委副书记、董事长、党委书记。现任本公司第七届董事会独立董事。
男，1949 年 2 月生，审计学博士，复旦大学教授、博士导师。历任厦门大学经济学院会计系副主任，经济学院副院长；复旦大学管理学院会计系主
任、金融系主任、管理学院副院长；上海证券交易所上市公司专家委员会委员、财政部会计准则委员会咨询专家、中注协惩戒委员会副主任。现任复
李若山
旦大学管理学院 MPACC 学术主任,上海东方航空股份有限公司独立董事、盐田港集团股份有限公司独立董事、上海汽车集团股份有限公司独立董事，
兴业银行股份有限公司外部监事、本公司第七届董事会独立董事。
男，1961 年 4 月生，管理学博士。现任同济大学经济与管理学院教授，博士生导师，享受国务院政府特殊津贴，兼任中国质量协会常务理事、上海
尤建新 市管理科学学会副理事长、上海市设备监理行业协会副理事长、上海市质量协会副会长。上海华虹计通智能系统股份有限公司等公司独立董事，本公
司第七届董事会独立董事。
男 1968 年 4 月出生，博士，九三学社社员。曾任上海交通大学电子工程系助教，新加坡爱华有限公司高级工程师、新加坡资讯研究院科学家，上海
何大军 张江（集团）有限公司副总工程师，上海张江（集团）有限公司副总工程师兼上海张江临港投资开发有限公司执行董事、总经理。 现任浦东新区
人大常委会委员，九三学社上海市委委员、科技委员会副主任，九三学社浦东新区副主委，本公司副总经理。
男 1974 年 3 月生，中共党员，硕士，工程师。曾任上海市浦东新区党工委、管委会办公室秘书处文员，上海浦东软件园股份有限公司总经理助理、
黄俊 副总经理、党委委员、纪委书记，上海海浦东软件园股份有限公司党委副书记、纪委书记、副总经理，兼任上海浦东软件园三林园发展有限公司总经
理。现任本公司党委委员、副总经理。
男 1974 年 10 月生，中共党员，硕士，高级工程师。曾任上海市第二建筑工程有限公司项目经理助理，上海巨一科技发展有限公司项目管理咨询顾问，
郑刚 上海新诚管理有限公司工程部副经理，上海正大商业地产发展有限公司设计规划部副经理，上海市银行卡产业园开发有限公司工程部经理，本公司总
经理助理。现任本公司党委委员、副总经理。
女，1973 年 4 月出生,硕士学历、高级会计师。曾任上海德豪众华沪银会计师事务所审计经理，上海佳华会计师事务所副总会计师，本公司副总会计
卢缨
师兼计划财务部经理。本公司董事会秘书。现任本公司总会计师。
男 1980 年 6 月出生,中共党员，大学本科学历，复旦大学金融学硕士，经济师。曾任本公司总经理秘书、证券事务部经理助理、资本运作部副经理。
郭凯
现任本公司董事会秘书兼董事会办公室主任。
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2018 年年度报告
其它情况说明
□适用 √不适用
(二)董事、高级管理人员报告期内被授予的股权激励情况
□适用 √不适用
二、现任及报告期内离任董事、监事和高级管理人员的任职情况
(一)在股东单位任职情况
□适用 √不适用
(二)在其他单位任职情况
√适用 □不适用
任职人员姓名 其他单位名称 在其他单位担任的职务 任期起始日期 任期终止日期
在其他单位任职情况的说明 详见公司董事、监事及高级管理人员主要工作经历
三、董事、监事、高级管理人员报酬情况
√适用 □不适用
董事、监事、高级管理人员报酬的决策程序 根据公司薪酬制度和董事会的有关制度
董事、监事、高级管理人员报酬确定依据 根据公司经营情况并参照市场薪酬情况确定
董事、监事和高级管理人员报酬的实际支付情况 根据以上原则，董事、监事和高级管理人员报酬实际支付总额为 519.45 万元
报告期末全体董事、监事和高级管理人员实际获得的报酬合计 报告期末，全体董事、监事和高级管理人员实际获得的报酬总计 519.45 万元
四、公司董事、监事、高级管理人员变动情况
√适用 □不适用
姓名 担任的职务 变动情形 变动原因
刘樱 董事长 选举 新任
金雅珍 总审计师 离任 退休
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2018 年年度报告
五、近三年受证券监管机构处罚的情况说明
□适用 √不适用
六、母公司和主要子公司的员工情况
(一)员工情况
母公司在职员工的数量 159
主要子公司在职员工的数量 11
在职员工的数量合计 170
母公司及主要子公司需承担费用的离退休职
工人数
专业构成
专业构成类别 专业构成人数
生产人员 36
销售人员 51
技术人员 43
财务人员 18
行政人员 22
合计 170
教育程度
教育程度类别 数量（人）
博士 3
硕士 41
本科 98
大专 24
高中及以下 4
合计 170
(二)薪酬政策
√适用 □不适用
公司采用基于岗位价值的宽带薪酬体系，综合考虑行业整体水平、公司发展阶段、岗位价值、
个人技能水平等要素，薪酬分基本薪、绩效薪和福利薪三部分，体现“基于岗位、体现能力、绩
效导向”的全面薪酬原则。
(三)培训计划
√适用 □不适用
根据公司战略规划和发展目标并结合员工培训需求，组织新员工培训和专业培训，以促进员
工理论水平和业务技能的提高、工作绩效的提升，使员工具备与企业发展相适应的素质、业务能
力。
(四)劳务外包情况
□适用 √不适用
七、其他
□适用 √不适用
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2018 年年度报告
第九节 公司治理
一、公司治理相关情况说明
√适用 □不适用
报告期内，公司严格按照《公司法》、《证券法》、《上市公司治理准则》及《企业内部控
制基本规范》等法律、法规的要求，开展公司治理工作。公司的权力机构、决策机构、监督机构、
经营层按照《公司章程》及《总经理工作细则》的规定，责权明晰，运作规范。以下是公司治理
情况汇报:
（一）关于股东和股东大会
公司严格按照《公司章程》及公司《股东大会议事规则》的相关规定召集、召开股东大会，
聘请律师对股东大会召开过程中的各项程序进行现场见证，并出具法律意见书。公司确保所有股
东，特别是中小股东享有平等地位，充分行使合法权利。报告期内， 公司共召开１次年度股东大
会，通过决议 8 项。
（二）关于控股股东和上市公司
公司控股股东依法行使出资人的权利，承担股东义务，通过代表自身利益的董事行使自身的
决策意愿，行为合法规范，确保公司董事会、监事会和公司内部管理机构的独立运作。
公司运作与控股股东完全做到了"三分开、五独立"。公司关联交易符合公开、公平、公正合理
的原则，公司对关联交易的定价依据、协议的订立以及履行情况均及时、充分披露。公司也没有
发生控股股东或其他关联方违规占用公司资金的情况。
（三）关于董事和董事会
董事会根据《公司章程》、《董事会议事规则》等制度规召集、召开和表决，各位董事认真
行使董事的权利、义务和责任。报告期内，公司共召开 10 次董事会，通过决议 28 项。
（四）关于监事和监事会
监事会根据《公司章程》、《监事会议事规则》等制度规定履行职责，对公司依法运作进行
监督，对公司财务情况进行监督，对公司董事和高级管理人员履行职责进行监督，切实维护公司
及全体股东的合法权益。报告期内，公司召开 4 次监事会，通过决议 6 项。
（五）关于公司管理层
公司管理层根据《总经理工作细则》的相关规定明确了管理权限和职责。通过定期举行的总
经理办公会议交流情况，研究决定公司经营中的重大问题，实行集体讨论，统一决策的议事机制。
（六）相关利益者
公司充分尊重公司股东、债权人、员工、客户以及其他利益相关者的合法权益，能够与利益
相关者积极合作，共同推进公司持续、健康、稳定发展。
（七）关于信息披露与透明度
公司按照制订的《信息披露制度》及《投资者关系管理制度》要求，真实、准确、完整、及
时地披露信息，较好地履行了信息披露义务。公司本着"引进来，走出去"的原则，积极开展投资
者管理工作，进一步加强了公司与广大投资者的良性互动，有效提升了公司的透明度和诚信度。
（八）内幕知情人登记管理
公司严格遵守《内幕信息知情人登记管理制度》的要求，做好内幕信息鉴别，内幕信息知情
人界定及内幕信息知情人登记备案工作，保证信息披露合法、公平。
公司治理与中国证监会相关规定的要求是否存在重大差异；如有重大差异，应当说明原因
□适用 √不适用
二、股东大会情况简介
会议届次 召开日期 决议刊登的指定网站的查询索引 决议刊登的披露日期
详见交易所网站 www.sse.com.cn
2017 年年度股东大会 2018-6-15 2018-6-16
公司披露的临 2018-015 号公告
股东大会情况说明
□适用 √不适用
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2018 年年度报告
三、董事履行职责情况
(一)董事参加董事会和股东大会的情况
参加股东
参加董事会情况
大会情况
是否
董事 是否连续
独立 本年应参 亲自 以通讯 出席股东
姓名 委托出 缺席 两次未亲
董事 加董事会 出席 方式参 大会的次
席次数 次数 自参加会
次数 次数 加次数 数
议
刘樱 否 10 10 8 0 0 否 1
奚永平 否 10 10 8 0 0 否 1
陈亚民 否 10 10 8 0 0 否 0
金明达 是 10 10 9 0 0 否 0
李若山 是 10 10 9 0 0 否 0
尤建新 是 10 10 9 0 0 否 1
连续两次未亲自出席董事会会议的说明
□适用 √不适用
年内召开董事会会议次数 10
其中：现场会议次数
通讯方式召开会议次数 8
现场结合通讯方式召开会议次数 2
(二)独立董事对公司有关事项提出异议的情况
□适用 √不适用
(三)其他
□适用 √不适用
四、董事会下设专门委员会在报告期内履行职责时所提出的重要意见和建议，存在异议事项的，
应当披露具体情况
√适用 □不适用
报告期内，公司董事会各专门委员会积极开展工作，认真、审慎、独立、有限地履行表决权，
并依照相关法律法规及相关制度，勤勉尽责，将审核后的各项议案提交公司董事会审议。
董事会战略委员会召开会议一次，对公司发展进行总结和规划。公司董事会薪酬与考核委员会在
报告期内共召开会议两次，对公司 2017 年经营层绩效考核情况等议案进行了审议。
公司董事会审计委员报告期内共召开会议四次，审计委员会及时关注定期报告审计进度和审
计过程中发现的问题，对公司定期报告及内部控制报告进行审议。同时，审计委员会对《关于聘
任 2018 年度公司财务审计机构和内部控制审计机构的议案》进行了审议。
五、监事会发现公司存在风险的说明
√适用 □不适用
监事会对报告期内的监督事项无异议。
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2018 年年度报告
六、公司就其与控股股东在业务、人员、资产、机构、财务等方面存在的不能保证独立性、不能
保持自主经营能力的情况说明
□适用 √不适用
存在同业竞争的，公司相应的解决措施、工作进度及后续工作计划
□适用 √不适用
七、报告期内对高级管理人员的考评机制，以及激励机制的建立、实施情况
√适用 □不适用
公司高级管理人员对董事会负责，由董事会薪酬与考核委员会根据经营层考核方案实施考核
评价，确定考核结果和绩效奖发放标准。
公司经营层由浦东新区区委组织部、浦东新区国有资产监督管理委员会等上级主管部门任命
管理的高级管理人员的薪酬发放严格按照中央、上海市、浦东新区关于国有企业领导人员薪酬发
放的有关规定的要求执行。
八、是否披露内部控制自我评价报告
√适用 □不适用
公司已披露《2018 年内部控制评价报告》，详见上海证券交易所网站 www.sse.com.cn
报告期内部控制存在重大缺陷情况的说明
□适用 √不适用
九、内部控制审计报告的相关情况说明
√适用 □不适用
公司已披露《2018 年度内部控制审计报告》，详见上海证券交易所网站 www.sse.com.cn
是否披露内部控制审计报告：是
十、其他
□适用 √不适用
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2018 年年度报告
第十节 公司债券相关情况
√适用 □不适用
一、公司债券基本情况
单位:元 币种:人民币
债
简 券 利率 交易
债券名称 代码 发行日 到期日 还本付息方式
称 余 （%） 场所
额
上海张江高科技园 本期债券采用单利按
16 上海
区开发股份有限公 20 年计息，不计复利，每
张 证券
司公开发行 2016 136568 2016/7/22 2021/7/26 亿 2.95 年付息一次，最后一期
江 交易
年公司债券（第一 元 利息随本金的兑付一
01 所
期） 起支付。
上海张江高科技园 本期债券采用单利按
16 上海
区开发股份有限公 9 年计息，不计复利，每
张 证券
司公开发行 2016 136763 2016/10/20 2021/10/24 亿 2.89 年付息一次，最后一期
江 交易
年公司债券（第二 元 利息随本金的兑付一
02 所
期） 起支付。
公司债券付息兑付情况
√适用 □不适用
按照《上海张江高科技园区开发股份有限公司公开发行 2016 年公司债券（第一期）票面利率
公告》和《上海张江高科技园区开发股份有限公司公开发行 2016 年公司债券（第二期）票面利率
公告》，公司于 2017 年 7 月 17 日、2018 年 7 月 17 日公告《上海张江高科技园区开发股份有限公
司公开发行 2016 年公司债券(第一期) 付息公告》，于 2017 年 10 月 16 日、2018 年 10 月 16 日
公告《上海张江高科技园区开发股份有限公司公开发行 2016 年公司债券(第二期) 付息公告》，
公告 2017、2018 年度付息方案为：①“16 张江 01”票面利率为 2.95%，每手“16 张江 01”（面
值人民币 1,000 元）派发利息为 29.5 元（含税）。②“16 张江 02”票面利率为 2.89%，每手“16
张江 02”（面值人民币 1,000 元）派发利息为 28.9 元（含税）。截止本报告出具日，“16 张江
01”和“16 张江 02”的上述付息已按期足额兑付，公司不存在未按期，未足额支付及应付未付本
期债券利息的情况。
公司债券其他情况的说明
√适用 □不适用
“16 张江 01/02”为 5 年期，附第 3 年末发行人上调票面利率选择权和投资者回售选择权，
报告期内，上述公司债券均未到债券含权条款行权期，未发生行权。
二、公司债券受托管理联系人、联系方式及资信评级机构联系方式
名称 中信建投证券股份有限公司
办公地址 北京市朝阳区安立路 66 号 4 号楼
债券受托管理人
联系人 朱明强
联系电话 021-68824645
名称 上海新世纪资信评估投资服务有限公司
资信评级机构
办公地址 上海市汉口路 398 号华盛大厦 14F
其他说明：
□适用 √不适用
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2018 年年度报告
三、公司债券募集资金使用情况
√适用 □不适用
"根据《上海张江高科技园区开发股份有限公司 2016 年公司债券（第一期）募集说明书》、《上
海张江高科技园区开发股份有限公司 2016 年公司债券（第二期）募集说明书》的相关内容，公司
发行的各期公司债券募集资金均严格按照约定用于补充公司流动资金和偿还银行贷款。
“16 张江 01/02”的募集资金已按时划入公司指定银行账户，截至 2018 年 12 月 31 日，“16
张江 01/02”，募集资金已全部使用完毕。
公司债券募集资金使用和募集资金专项账户运作情况均与募集说明书一致。"
四、公司债券评级情况
√适用 □不适用
"报告期内，上海新世纪资信评估投资服务有限公司因本公司发行的“16 张江 01”、“16 张
江 02”对本公司及公司债券进行评级，给予本公司 AAA 的主体信用等级，评级展望稳定，“16
张江 01”、“16 张江 02”信用等级均为 AAA 级。
上海新世纪资信评估投资服务有限公司将持续关注外部经营环境的变化、影响本公司经营或
财务状况的重大事件、本公司履行债务的情况等因素，并于 2018 年 6 月 20 日对本公司及公司债
券做出最新跟踪评级，并在上海证券交易所网站（http://www.sse.com.cn）公告，提醒投资者关
注。"
五、报告期内公司债券增信机制、偿债计划及其他相关情况
√适用 □不适用
"报告期内公司债券无担保情况，公司严格执行公司债券募集说明书中约定的偿债计划和其它
偿债保障措施，相关计划和措施均未发生变化。
报告期内，公司对专项偿债账户的使用情况与募集说明书的相关承诺一致。"
六、公司债券持有人会议召开情况
√适用 □不适用
报告期内，公司未召开债券持有人会议。
七、公司债券受托管理人履职情况
√适用 □不适用
报告期内，公司债券受托管理人按约定履行职责。
八、截至报告期末公司近 2 年的会计数据和财务指标
√适用 □不适用
单位:元 币种:人民币
本期比上年同期增
主要指标 2018 年 2017 年 变动原因
减（%）
息税折旧摊销
897,828,155.56 846,588,945.93 6.05
前利润
本年流动资产增
流动比率 1.77 1.35 31.66
加，流动负债减少
本年速动资产增
速动比率 0.84 0.50 68.44
加，流动负债减少
资产负债率（%） 54.54 54.51 增加 0.03 个百分点
EBITDA 全部债
0.09 0.08 6.34
务比
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2018 年年度报告
利息保障倍数 3.01 2.82 6.83
现金利息保障
1.06 0.87 22.23
倍数
EBITDA 利息保
3.04 2.85 6.63
障倍数
贷款偿还率（%） 100.00 100.00 -
利息偿付率（%） 100.00 100.00 -
九、公司其他债券和债务融资工具的付息兑付情况
√适用 □不适用
报告期内，公司其他债券和债务融资工具按时付息兑付，不存在延期支付利息和本金以及无
法支付利息和本金的情况。
十、公司报告期内的银行授信情况
√适用 □不适用
截至 2018 年 12 月 31 日，公司共获得的授信总额合计 145.19 亿元。其中，已使用授信 16.92
亿元，剩余未使用授信额度为 128.27 亿元。报告期内，公司银行贷款按时偿还。
十一、公司报告期内执行公司债券募集说明书相关约定或承诺的情况
√适用 □不适用
报告期内，公司严格执行公司债券募集说明书相关约定和承诺，为充分、有效地维护债券持
有人的利益，公司已为公司债券的按时、足额偿付做出一系列安排，包括设置专门的部门与人员、
安排偿债资金、严格执行资金管理计划、充分发挥债券受托管理人的作用和严格履行信息披露义
务等，确保债券及时安全付息、兑付。`
十二、公司发生的重大事项及对公司经营情况和偿债能力的影响
√适用 □不适用
截至报告期末，公司当年累计新增借款和对外担保（含对子公司担保）均未超过上年末净资
产的百分之二十，上述事项不会对公司正常经营情况和偿债能力产生重大不利影响。除上述事项
外，截至报告期末公司未发生《公司债券发行与交易管理办法》第四十五条列示的相关重大事项。
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2018 年年度报告
第十一节 财务报告
审计报告
√适用 □不适用
报告编号：I3RVK
上海张江高科技园区开发股份有限公司全体股东：
一、审计意见
我们审计了后附的上海张江高科技园区开发股份有限公司（以下简称“张江高科”）财务报
表，包括 2018 年 12 月 31 日的合并及母公司资产负债表，2018 年度的合并及母公司利润表、合
并及母公司现金流量表、合并及母公司股东权益变动表，以及财务报表附注。
我们认为，后附的财务报表在所有重大方面按照企业会计准则的规定编制，公允反映了张江
高科 2018 年 12 月 31 日的合并及母公司财务状况以及 2018 年度的合并及母公司经营成果和现金
流量。
二、形成审计意见的基础
我们按照中国注册会计师审计准则的规定执行了审计工作。审计报告的“注册会计师对财务
报表审计的责任”部分进一步阐述了我们在这些准则下的责任。按照中国注册会计师职业道德守
则，我们独立于张江高科，并履行了职业道德方面的其他责任。我们相信，我们获取的审计证据
是充分、适当的，为发表审计意见提供了基础。
三、关键审计事项
关键审计事项是我们根据职业判断，认为对本期财务报表审计最为重要的事项。这些事项的
应对以对财务报表整体进行审计并形成审计意见为背景，我们不对这些事项单独发表意见。
（一）房地产开发项目收入的确认
请参阅财务报表附注“三、公司重要会计政策”（二十八）、附注“六、合并财务报表主要项目
注释”（五十二）
事项描述： 审计应对：
如财务报表附注六、（五十二）所示，2018 我们执行的主要审计程序包括但不限于：
年度张江高科实现营业收入 1,148,311,781.00 ①了解和评价与房地产开发项目的收入确认相
元 ， 其 中 房 地 产 开 发 项 目 收 入 金 额 为 关的关键内部控制的设计和运行有效性；②评
159,037,908.05 元，占营业收入的 13.85%。张 价张江高科收入确认政策是否符合企业会计准
江高科房产销售确认政策为：（1）工程已经竣 则要求；③检查买卖合同及可以证明房产已达
工，且具备销售合同所约定的交房条件；（2） 到交付条件的支持性文件，以评价相是否满足
经验收，买卖双方签署了房地产交接书；（3） 张江高科收入确认政策；④就本年确认房产销
履行了合同规定的义务，价款已经取得或确信可 售收入的项目，选取样本，检查买卖合同及可
以取得；（4）成本能够可靠地计量。由于房地 以证明房产已达到交付条件的支持性文件，以
产开发项目的收入对张江高科的重要性，以及单 评价相关房产销售收入是否已按照集团的收入
个房地产开发项目销售收入确认上的细小错误 确认政策确认；⑤就资产负债表日前后确认房
汇总起来可能对张江高科的利润产生重大影响， 产销售收入的项目，选取样本，检查可以证明
我们将房地产开发项目收入的确认确定为张江 房产已达到交付条件的支持性文件，以评价相
高科 2018 年度关键审计事项。 关房产销售收入是否在恰当的期间确认；⑥对
于房地产开发项目中本年确认的房产销售收
入，选取样本，将其单方平均售价与从公开信
息获取的单方售价相比较。
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2018 年年度报告
（二）存货可变现净值
请参阅财务报表附注“三、公司重要会计政策”（十二）、附注“六、合并财务报表主要项目注
释”（七）
事项描述： 审计应对：
如财务报表附注六、（七）所示，截至 2018 我们执行的主要审计程序包括但不限于：
年 12 月 31 日 ，张 江高 科 存 货 账 面余 额 为 ①了解和评价管理层与编制和监督管理预算及
4,364,956,522.90 元 ，存 货 跌 价 准 备 金 额 为 预测各存货项目的建造和其他成本相关的关键
23,900,612.27 元 ， 存 货 的 账 面 价 值 为 内部控制的设计和运行有效性；②在抽样的基
4,341,055,910.63 元，占期末资产总额 22.08%。 础上对房地产开发项目进行实地查看，观察项
存货按照成本与可变现净值孰低计量。 目开发进度；③询问管理层这些存货项目的进
张江高科管理层（以下简称“管理层”）确 度并获取房地产开发项目的开发成本台账；④
定资产负债表日每个存货项目的可变现净值。在 评价管理层所采用的估值方法，并将估值过程
确定存货可变现净值过程中，管理层需对每个拟 中涉及的关键估计和假设，包括与评价净售价
开发产品和在建开发产品达到完工状态时将要 有关的关键估计和假设和张江高科的销售预算
发生的建造成本作出最新估计，并估算每个存货 计划，与市场可获取信息进行比较；⑤将各存
项目的预期未来净售价(参考附近地段房地产项 货项目的估计建造成本与张江高科的最新预算
目的最近交易价格)和未来销售费用以及相关销 进行比较，并将截至 2018 年 12 月 31 日发生的
售税金等，该过程涉及重大的管理层判断和估 成本与截至 2017 年 12 月 31 日的预算进行比较，
计。 以评价管理层预测的准确性和预算过程；⑥进
由于存货对张江高科资产的重要性，且估计 行敏感性分析，以确定关键估计和假设单独或
存货项目达到完工状态时将要发生的建造成本 组合出现何种程度的变化会导致存货发生重大
和未来净售价存在固有风险，我们将对张江高科 错报，并考虑关键估计和假设出现此类变动的
存货的可变现净值的评估识别为关键审计事项。 可能性以及潜在的管理层偏向。
（三）可供出售金融资产的减值
请参阅财务报表附注“三、公司重要会计政策”（十）、附注“六、合并财务报表主要项目注释”
（十一）
事项描述： 审计应对：
如财务报表附注六、（十一）所示，截至 我们执行的主要审计程序包括但不限于：
2018 年 12 月 31 日，张江高科可供出售金融资 ①了解和评价与金融资产减值确认相关的关键
产账面余额为 1,866,886,861.11 元，可供出售 内部控制的设计和运行有效性；②对于存在公
金融资产减值金额为 52,996,963.01 元，可供出 开市场报价的投资，我们取得其资产负债表日
售金融资产账面价值为 1,813,889,898.10 元， 的公允价值，并观察资产负债表日市价走势；
占资产总额的 9.23%。由于可供出售金融资产的 对于无公开市场报价但近期存在评估、PE 投资
金额重大，且减值测试过程中涉及管理层的重大 事项的投资，取得近期评估值、PE 入股时科研
判断，我们将可供出售金融资产的减值确定为张 分析报告\投资协议\对赌协议等，观察资产负
江高科 2018 年度关键审计事项。 债表日上述估值基础是否发生变化，判断是否
存在减值迹象；对于无公开市场报价的有限合
伙企业的投资，项目组取得合伙企业年末报表
及最近一期的对外投资表，检查被投资项目是
否存在减值迹象。
四、其他信息
管理层对其他信息负责。其他信息包括张江高科 2018 年年度报告中涵盖的信息，但不包括财
务报表和我们的审计报告。
我们对财务报表发表的审计意见不涵盖其他信息，我们也不对其他信息发表任何形式的鉴证
结论。
结合我们对财务报表的审计，我们的责任是阅读其他信息，在此过程中，考虑其他信息是否
与财务报表或我们在审计过程中了解到的情况存在重大不一致或者似乎存在重大错报。
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2018 年年度报告
基于我们已执行的工作，如果我们确定其他信息存在重大错报，我们应当报告该事实。在这
方面，我们无任何事项需要报告。
五、管理层和治理层对财务报表的责任
管理层负责按照企业会计准则的规定编制财务报表，使其实现公允反映，并设计、执行和维
护必要的内部控制，以使财务报表不存在由于舞弊或错误导致的重大错报。
在编制财务报表时，管理层负责评估张江高科的持续经营能力，披露与持续经营相关的事项
（如适用），并运用持续经营假设，除非计划进行清算、终止运营或别无其他现实的选择。
治理层负责监督张江高科的财务报告过程。
六、注册会计师对财务报表审计的责任
我们的目标是对财务报表整体是否不存在由于舞弊或错误导致的重大错报获取合理保证，并
出具包含审计意见的审计报告。合理保证是高水平的保证，但并不能保证按照审计准则执行的审
计在某一重大错报存在时总能发现。错报可能由于舞弊或错误导致，如果合理预期错报单独或汇
总起来可能影响财务报表使用者依据财务报表作出的经济决策，则通常认为错报是重大的。
在按照审计准则执行审计工作的过程中，我们运用了职业判断，并保持职业怀疑。同时，我
们也执行以下工作：
（1）识别和评估由于舞弊或错误导致的财务报表重大错报风险，设计和实施审计程序以应对
这些风险，并获取充分、适当的审计证据，作为发表审计意见的基础。由于舞弊可能涉及串通、
伪造、故意遗漏、虚假陈述或凌驾于内部控制之上，未能发现由于舞弊导致的重
大错报的风险高于未能发现由于错误导致的重大错报的风险。
（2）了解与审计相关的内部控制，以设计恰当的审计程序。
（3）评价管理层选用会计政策的恰当性和作出会计估计及相关披露的合理性。
（4）对管理层使用持续经营假设的恰当性得出结论。同时，根据获取的审计证据，就可能导
致对张江高科持续经营能力产生重大疑虑的事项或情况是否存在重大不确定性得出结论。如果我
们得出结论认为存在重大不确定性，审计准则要求我们在审计报告中提请报表使用者注意财务报
表中的相关披露；如果披露不充分，我们应当发表非无保留意见。我们的结论基于截至审计报告
日可获得的信息。然而，未来的事项或情况可能导致张江高科不能持续经营。
（5）评价财务报表的总体列报、结构和内容（包括披露），并评价财务报表是否公允反映相
关交易和事项。
（6）就张江高科中实体或业务活动的财务信息获取充分、适当的审计证据，以对财务报表发
表审计意见。我们负责指导、监督和执行集团审计，并对审计意见承担全部责任。
我们与治理层就计划的审计范围、时间安排和重大审计发现等事项进行沟通，包括沟通我们
在审计中识别出的值得关注的内部控制缺陷。
我们还就已遵守与独立性相关的职业道德要求向治理层提供声明，并与治理层沟通可能被合
理认为影响我们独立性的所有关系和其他事项，以及相关的防范措施（如适用）。
从与治理层沟通过的事项中，我们确定哪些事项对本期合并财务报表审计最为重要，因而构
成关键审计事项。我们在审计报告中描述这些事项，除非法律法规禁止公开披露这些事项，或在
极少数情形下，如果合理预期在审计报告中沟通某事项造成的负面后果超过在公众利益方面产生
的益处，我们确定不应在审计报告中沟通该事项。
中国注册会计师
（项目合伙人）：叶慧
中国北京
二○一九年四月十九日
中国注册会计师：钟永刚
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2018 年年度报告
财务报表
合并资产负债表
2018 年 12 月 31 日
编制单位: 上海张江高科技园区开发股份有限公司
单位:元 币种:人民币
项目 附注 期末余额 期初余额
流动资产：
货币资金 六、（一） 2,728,152,409.65 2,022,217,851.20
结算备付金
拆出资金
以公允价值计量且其变动计入当
六、（二） 23,255,294.30 26,328,088.85
期损益的金融资产
衍生金融资产
应收票据及应收账款 六、（四） 230,965,393.90 253,209,704.79
其中：应收票据
应收账款 230,965,393.90 253,209,704.79
预付款项 六、（五） 6,691,756.73 7,745,799.59
应收保费
应收分保账款
应收分保合同准备金
其他应收款 六、（六） 189,576,273.35 86,829,816.19
其中：应收利息
应收股利 11,491,326.75
买入返售金融资产
存货 六、（七） 4,341,055,910.63 5,111,880,873.55
持有待售资产 29,277,593.28
一年内到期的非流动资产 六、（九） 116,000,000.00
其他流动资产 六、（十） 621,683,231.29 585,834,493.71
流动资产合计 8,257,380,269.85 8,123,324,221.16
非流动资产：
发放贷款和垫款
可供出售金融资产 六、（十一） 1,813,889,898.10 2,082,450,215.26
持有至到期投资
长期应收款
长期股权投资 六、（十四） 3,471,175,786.36 3,397,458,632.35
投资性房地产 六、（十五） 5,430,411,825.46 4,652,234,050.99
固定资产 六、（十六） 65,278,935.45 44,905,072.40
在建工程 六、（十七） 3,369,261.35
生产性生物资产
油气资产
无形资产 六、（二十） 2,042,606.04 2,740,586.00
开发支出
商誉 六、（二十二）
长期待摊费用 六、（二十三） 15,405,464.72 17,536,880.29
递延所得税资产 六、（二十四） 581,249,309.42 546,574,619.07
其他非流动资产 六、（二十五） 20,137,262.07 116,000,000.00
非流动资产合计 11,402,960,348.97 10,859,900,056.36
资产总计 19,660,340,618.82 18,983,224,277.52
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2018 年年度报告
流动负债：
短期借款 六、（二十六） 794,000,000.00 1,024,000,000.00
向中央银行借款
吸收存款及同业存放
拆入资金
以公允价值计量且其变动计入当
期损益的金融负债
衍生金融负债
应付票据及应付账款 六、（二十九） 283,241,742.26 466,570,992.85
预收款项 六、（三十） 44,441,814.00 100,297,416.39
卖出回购金融资产款
应付手续费及佣金
应付职工薪酬 六、（三十一） 19,546,553.80 22,475,504.76
应交税费 六、（三十二） 165,878,088.00 100,629,845.43
其他应付款 六、（三十三） 2,243,766,714.82 1,785,600,929.92
其中：应付利息 2,466,505.56 2,732,453.48
应付股利
应付分保账款
保险合同准备金
代理买卖证券款
代理承销证券款
持有待售负债
一年内到期的非流动负债 六、（三十五） 80,000,000.00 2,526,441,624.31
其他流动负债 六、（三十六） 1,021,750,000.00
流动负债合计 4,652,624,912.88 6,026,016,313.66
非流动负债：
长期借款 六、（三十七） 1,130,000,000.00 790,000,000.00
应付债券 六、（三十八） 4,450,344,637.85 3,022,892,382.35
其中：优先股
永续债
长期应付款
长期应付职工薪酬
预计负债 六、（四十一） 88,114,631.26 81,952,832.71
递延收益 六、（四十二） 62,252,923.97 62,980,994.15
递延所得税负债 六、（二十四） 340,318,807.74 364,307,407.65
其他非流动负债
非流动负债合计 6,071,031,000.82 4,322,133,616.86
负债合计 10,723,655,913.70 10,348,149,930.52
所有者权益（或股东权益）：
实收资本（或股本） 六、（四十四） 1,548,689,550.00 1,548,689,550.00
其他权益工具
其中：优先股
永续债
资本公积 六、（四十六） 2,636,497,912.55 2,636,497,912.55
减：库存股
其他综合收益 六、（四十八） 403,021,983.87 444,522,749.06
专项储备
盈余公积 六、（五十） 557,339,106.98 545,986,342.58
一般风险准备
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2018 年年度报告
未分配利润 六、（五十一） 3,618,417,254.04 3,240,347,450.01
归属于母公司所有者权益合计 8,763,965,807.44 8,416,044,004.20
少数股东权益 172,718,897.68 219,030,342.80
所有者权益（或股东权益）合计 8,936,684,705.12 8,635,074,347.00
负债和所有者权益（或股东权
19,660,340,618.82 18,983,224,277.52
益）总计
法定代表人：刘樱 主管会计工作负责人：卢缨 会计机构负责人：王颖
母公司资产负债表
2018 年 12 月 31 日
编制单位:上海张江高科技园区开发股份有限公司
单位:元 币种:人民币
项目 附注 期末余额 期初余额
流动资产：
货币资金 1,402,683,820.60 1,098,574,644.20
以公允价值计量且其变动计
入当期损益的金融资产
衍生金融资产
应收票据及应收账款 十六、（一） 40,413,553.49 56,792,887.29
其中：应收票据
应收账款 40,413,553.49 56,792,887.29
预付款项 1,180,859.40 1,151,873.46
其他应收款 十六、（二） 2,788,890,431.39 2,744,019,645.67
其中：应收利息
应收股利 7,492,405.74
存货 249,251,750.44 223,205,616.04
持有待售资产 29,277,593.28
一年内到期的非流动资产
其他流动资产 418,000,000.00 308,000,000.00
流动资产合计 4,900,420,415.32 4,461,022,259.94
非流动资产：
可供出售金融资产 577,557,358.41 634,037,427.11
持有至到期投资
长期应收款
长期股权投资 十六、（三） 7,014,351,175.89 7,202,532,845.21
投资性房地产 2,000,526,525.07 2,114,289,605.26
固定资产 62,064,994.58 41,555,298.61
在建工程 3,369,261.35
生产性生物资产
油气资产
无形资产 2,042,606.04 2,740,586.00
开发支出
商誉
长期待摊费用 406,708.33 611,292.73
递延所得税资产 259,591,140.58 225,645,422.38
其他非流动资产
非流动资产合计 9,919,909,770.25 10,221,412,477.30
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2018 年年度报告
资产总计 14,820,330,185.57 14,682,434,737.24
流动负债：
短期借款 460,000,000.00 690,000,000.00
以公允价值计量且其变动计
入当期损益的金融负债
衍生金融负债
应付票据及应付账款 14,594,408.40 15,000,701.04
预收款项 7,953,658.98 7,495,113.72
应付职工薪酬 11,813,932.32 13,434,106.16
应交税费 43,859,774.96 39,355,284.03
其他应付款 2,211,841,297.68 1,969,100,558.80
其中：应付利息 1,713,700.00 2,015,700.00
应付股利
持有待售负债
一年内到期的非流动负债 80,000,000.00 2,433,941,624.31
其他流动负债 1,021,750,000.00
流动负债合计 3,851,813,072.34 5,168,327,388.06
非流动负债：
长期借款 830,000,000.00 590,000,000.00
应付债券 4,450,344,637.85 3,022,892,382.35
其中：优先股
永续债
长期应付款
长期应付职工薪酬
预计负债
递延收益 7,252,923.97 7,980,994.15
递延所得税负债 9,117,063.69 51,860,341.21
其他非流动负债
非流动负债合计 5,296,714,625.51 3,672,733,717.71
负债合计 9,148,527,697.85 8,841,061,105.77
所有者权益（或股东权益）：
实收资本（或股本） 1,548,689,550.00 1,548,689,550.00
其他权益工具
其中：优先股
永续债
资本公积 2,826,109,415.93 2,826,109,415.93
减：库存股
其他综合收益 25,652,396.06 153,882,228.83
专项储备
盈余公积 563,370,721.09 552,017,956.69
未分配利润 707,980,404.64 760,674,480.02
所有者权益（或股东权益）
5,671,802,487.72 5,841,373,631.47
合计
负债和所有者权益（或股
14,820,330,185.57 14,682,434,737.24
东权益）总计
法定代表人：刘樱 主管会计工作负责人：卢缨 会计机构负责人：王颖
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2018 年年度报告
合并利润表
2018 年 1—12 月
单位:元 币种:人民币
项目 附注 本期发生额 上期发生额
一、营业总收入 1,148,311,781.00 1,253,049,526.88
其中：营业收入 六、（五十二） 1,148,311,781.00 1,253,049,526.88
利息收入
已赚保费
手续费及佣金收入
二、营业总成本 1,138,594,223.42 1,264,140,496.19
其中：营业成本 六、（五十二） 614,283,667.71 758,063,503.84
利息支出
手续费及佣金支出
退保金
赔付支出净额
提取保险合同准备金净额
保单红利支出
分保费用
税金及附加 六、（五十三） 157,047,329.89 99,265,232.31
销售费用 六、（五十四） 32,719,230.68 42,730,728.90
管理费用 六、（五十五） 54,368,806.45 46,840,099.37
研发费用
财务费用 六、（五十七） 223,860,571.99 289,791,689.28
其中：利息费用 270,214,649.90 275,811,771.98
利息收入 23,229,864.13 19,633,469.39
资产减值损失 六、（五十八） 56,314,616.70 27,449,242.49
加：其他收益 六、（五十九） 1,938,346.65 2,728,070.18
投资收益（损失以“－”号填
六、（六十） 626,407,751.39 595,072,336.36
列）
其中：对联营企业和合营企业
293,762,369.43 353,569,650.75
的投资收益
公允价值变动收益（损失以
六、（六十一） -4,241,982.75 -10,806,403.68
“－”号填列）
资产处置收益（损失以“－”
六、（六十二） 303,598.96
号填列）
汇兑收益（损失以“－”号填
列）
三、营业利润（亏损以“－”号填列） 634,125,271.83 575,903,033.55
加：营业外收入 六、（六十三） 59,800.65 750,177.11
减：营业外支出 六、（六十四） 14,164,354.36 14,592,914.53
四、利润总额（亏损总额以“－”号
620,020,718.12 562,060,296.13
填列）
减：所得税费用 六、（六十五） 122,040,639.81 100,237,473.18
五、净利润（净亏损以“－”号填列） 497,980,078.31 461,822,822.95
（一）按经营持续性分类
1.持续经营净利润（净亏损以
497,980,078.31 461,822,822.95
“－”号填列）
2.终止经营净利润（净亏损以
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2018 年年度报告
“－”号填列）
（二）按所有权归属分类
1.归属于母公司股东的净利润 544,291,523.43 467,543,672.58
2.少数股东损益 -46,311,445.12 -5,720,849.63
六、其他综合收益的税后净额 六、（六十六） -41,500,765.19 -71,366,145.17
归属母公司所有者的其他综合收
-41,500,765.19 -71,366,145.17
益的税后净额
（一）不能重分类进损益的其他
综合收益
1.重新计量设定受益计划变
动额
2.权益法下不能转损益的其
他综合收益
（二）将重分类进损益的其他综
-41,500,765.19 -71,366,145.17
合收益
1.权益法下可转损益的其他
28,630,300.62 105,994,628.42
综合收益
2.可供出售金融资产公允价
-122,173,798.77 -105,580,930.34
值变动损益
3.持有至到期投资重分类为
可供出售金融资产损益
4.现金流量套期损益的有效
部分
5.外币财务报表折算差额 52,042,732.96 -71,779,843.25
6.其他
归属于少数股东的其他综合收益
的税后净额
七、综合收益总额 456,479,313.12 390,456,677.78
归属于母公司所有者的综合收益
502,790,758.24 396,177,527.41
总额
归属于少数股东的综合收益总额 -46,311,445.12 -5,720,849.63
八、每股收益：
（一）基本每股收益(元/股) 0.35 0.30
（二）稀释每股收益(元/股) 0.35 0.30
法定代表人：刘樱 主管会计工作负责人：卢缨 会计机构负责人：王颖
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2018 年年度报告
母公司利润表
2018 年 1—12 月
单位:元 币种:人民币
项目 附注 本期发生额 上期发生额
一、营业收入 十六、（四） 358,325,607.45 425,647,964.22
减：营业成本 十六、（四） 188,079,710.07 203,102,321.24
税金及附加 105,972,861.51 66,930,238.21
销售费用 17,964,904.97 19,949,589.61
管理费用 38,409,980.81 33,439,621.88
研发费用
财务费用 164,034,313.78 211,810,749.44
其中：利息费用 267,143,849.50 270,706,419.21
利息收入 79,249,262.44 90,889,608.70
资产减值损失 7,270,211.57 14,571,073.50
加：其他收益 728,070.18 1,728,070.18
投资收益（损失以“－”号填列） 十六、（五） 285,805,699.40 458,025,889.56
其中：对联营企业和合营企业的投资
69,446,330.68 291,953,278.21
收益
公允价值变动收益（损失以“－”号
填列）
资产处置收益（损失以“－”号填列）
二、营业利润（亏损以“－”号填列） 123,127,394.32 335,598,330.08
加：营业外收入 2.57 232,668.49
减：营业外支出 4,639.05 90,606.65
三、利润总额（亏损总额以“－”号填列） 123,122,757.84 335,740,391.92
减：所得税费用 9,595,113.82 9,672,315.51
四、净利润（净亏损以“－”号填列） 113,527,644.02 326,068,076.41
（一）持续经营净利润（净亏损以“－”
113,527,644.02 326,068,076.41
号填列）
（二）终止经营净利润（净亏损以“－”
号填列）
五、其他综合收益的税后净额 -128,229,832.77 -67,398,271.34
（一）不能重分类进损益的其他综合收益
1.重新计量设定受益计划变动额
2.权益法下不能转损益的其他综合收益
（二）将重分类进损益的其他综合收益 -128,229,832.77 -67,398,271.34
1.权益法下可转损益的其他综合收益
2.可供出售金融资产公允价值变动损益 -128,229,832.77 -67,398,271.34
3.持有至到期投资重分类为可供出售金
融资产损益
4.现金流量套期损益的有效部分
5.外币财务报表折算差额
6.其他
六、综合收益总额 -14,702,188.75 258,669,805.07
七、每股收益：
（一）基本每股收益(元/股)
（二）稀释每股收益(元/股)
法定代表人：刘樱 主管会计工作负责人：卢缨 会计机构负责人：王颖
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2018 年年度报告
合并现金流量表
2018 年 1—12 月
单位：元 币种：人民币
项目 附注 本期发生额 上期发生额
一、经营活动产生的现金流量：
销售商品、提供劳务收到的现金 1,155,495,751.44 1,216,319,663.77
客户存款和同业存放款项净增加
额
向中央银行借款净增加额
向其他金融机构拆入资金净增加
额
收到原保险合同保费取得的现金
收到再保险业务现金净额
保户储金及投资款净增加额
处置以公允价值计量且其变动计
入当期损益的金融资产净增加额
收取利息、手续费及佣金的现金
拆入资金净增加额
回购业务资金净增加额
收到的税费返还 1,228,755.65
收到其他与经营活动有关的现金 六、（六十七） 412,345,827.96 318,340,226.74
经营活动现金流入小计 1,567,841,579.40 1,535,888,646.16
购买商品、接受劳务支付的现金 785,786,426.09 799,760,210.99
客户贷款及垫款净增加额
存放中央银行和同业款项净增加
额
支付原保险合同赔付款项的现金
支付利息、手续费及佣金的现金
支付保单红利的现金
支付给职工以及为职工支付的现
65,152,283.02 55,598,018.68
金
支付的各项税费 154,048,246.31 283,727,369.61
支付其他与经营活动有关的现金 六、（六十七） 248,991,679.15 138,628,264.80
经营活动现金流出小计 1,253,978,634.57 1,277,713,864.08
经营活动产生的现金流量净
六、（六十八） 313,862,944.83 258,174,782.08
额
二、投资活动产生的现金流量：
收回投资收到的现金 558,685,558.70 552,004,485.59
取得投资收益收到的现金 495,089,523.62 431,360,124.65
处置固定资产、无形资产和其他长
363,341.79
期资产收回的现金净额
处置子公司及其他营业单位收到
的现金净额
收到其他与投资活动有关的现金
投资活动现金流入小计 1,054,138,424.11 983,364,610.24
购建固定资产、无形资产和其他长
6,852,112.41 2,699,252.79
期资产支付的现金
投资支付的现金 398,077,808.10 672,702,073.65
65 / 171
2018 年年度报告
质押贷款净增加额
取得子公司及其他营业单位支付
的现金净额
支付其他与投资活动有关的现金
投资活动现金流出小计 404,929,920.51 675,401,326.44
投资活动产生的现金流量净
649,208,503.60 307,963,283.80
额
三、筹资活动产生的现金流量：
吸收投资收到的现金
其中：子公司吸收少数股东投资收
到的现金
取得借款收到的现金 3,942,000,000.00 2,002,000,000.00
发行债券收到的现金
收到其他与筹资活动有关的现金 52,000,000.00
筹资活动现金流入小计 3,994,000,000.00 2,002,000,000.00
偿还债务支付的现金 3,838,500,000.00 2,014,000,000.00
分配股利、利润或偿付利息支付的
438,292,726.70 568,511,766.73
现金
其中：子公司支付给少数股东的股
利、利润
支付其他与筹资活动有关的现金 六、（六十七） 2,106,000.00 2,080,000.00
筹资活动现金流出小计 4,278,898,726.70 2,584,591,766.73
筹资活动产生的现金流量净
-284,898,726.70 -582,591,766.73
额
四、汇率变动对现金及现金等价物的
27,693,748.50 -34,364,629.89
影响
五、现金及现金等价物净增加额 六、（六十八） 705,866,470.23 -50,818,330.74
加：期初现金及现金等价物余额 六、（六十八） 2,013,220,538.38 2,064,038,869.12
六、期末现金及现金等价物余额 六、（六十八） 2,719,087,008.61 2,013,220,538.38
法定代表人：刘樱 主管会计工作负责人：卢缨 会计机构负责人：王颖
母公司现金流量表
2018 年 1—12 月
单位:元 币种:人民币
项目 附注 本期发生额 上期发生额
一、经营活动产生的现金流量：
销售商品、提供劳务收到的现金 377,764,857.17 419,310,865.76
收到的税费返还
收到其他与经营活动有关的现金 146,992,234.23 68,281,766.56
经营活动现金流入小计 524,757,091.40 487,592,632.32
购买商品、接受劳务支付的现金 104,920,150.76 83,037,254.50
支付给职工以及为职工支付的现金 36,213,124.68 31,138,615.58
支付的各项税费 59,848,708.08 79,802,068.97
支付其他与经营活动有关的现金 136,552,554.88 91,915,789.57
经营活动现金流出小计 337,534,538.40 285,893,728.62
经营活动产生的现金流量净额 187,222,553.00 201,698,903.70
二、投资活动产生的现金流量：
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2018 年年度报告
收回投资收到的现金 384,591,228.32 343,259,816.20
取得投资收益收到的现金 387,224,047.19 387,362,632.38
处置固定资产、无形资产和其他长
期资产收回的现金净额
处置子公司及其他营业单位收到的
现金净额
收到其他与投资活动有关的现金 72,128,336.50
投资活动现金流入小计 771,815,275.51 802,750,785.08
购建固定资产、无形资产和其他长
5,882,112.41 2,110,750.54
期资产支付的现金
投资支付的现金 494,077,808.10 774,500,000.00
取得子公司及其他营业单位支付的
现金净额
支付其他与投资活动有关的现金 89,847,794.99 107,955,778.91
投资活动现金流出小计 589,807,715.50 884,566,529.45
投资活动产生的现金流量净额 182,007,560.01 -81,815,744.37
三、筹资活动产生的现金流量：
吸收投资收到的现金
取得借款收到的现金 3,464,000,000.00 1,580,000,000.00
发行债券收到的现金
收到其他与筹资活动有关的现金 378,232,443.31 499,828,537.73
筹资活动现金流入小计 3,842,232,443.31 2,079,828,537.73
偿还债务支付的现金 3,368,000,000.00 1,742,000,000.00
分配股利、利润或偿付利息支付的
409,664,823.81 502,852,805.77
现金
支付其他与筹资活动有关的现金 141,806,065.57 7,314,543.27
筹资活动现金流出小计 3,919,470,889.38 2,252,167,349.04
筹资活动产生的现金流量净额 -77,238,446.07 -172,338,811.31
四、汇率变动对现金及现金等价物的
12,117,509.46 -14,178,612.73
影响
五、现金及现金等价物净增加额 304,109,176.40 -66,634,264.71
加：期初现金及现金等价物余额 1,098,574,644.20 1,165,208,908.91
六、期末现金及现金等价物余额 1,402,683,820.60 1,098,574,644.20
法定代表人：刘樱 主管会计工作负责人：卢缨 会计机构负责人：王颖
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2018 年年度报告
合并所有者权益变动表
2018 年 1—12 月
单位:元 币种:人民币
本期
归属于母公司所有者权益
项目
少数股东权益 所有者权益合计
其他权益工具
股本 资本公积 减：库存股 其他综合收益 专项储备 盈余公积 一般风险准备 未分配利润
优先股 永续债 其他
一、上年期末余额 1,548,689,550.00 2,636,497,912.55 444,522,749.06 545,986,342.58 3,240,347,450.01 219,030,342.80 8,635,074,347.00
加：会计政策变更
前期差错更正
同一控制下企业合并
其他
二、本年期初余额 1,548,689,550.00 2,636,497,912.55 444,522,749.06 545,986,342.58 3,240,347,450.01 219,030,342.80 8,635,074,347.00
三、本期增减变动金额（减少以“－”号填列） -41,500,765.19 11,352,764.40 378,069,804.03 -46,311,445.12 301,610,358.12
（一）综合收益总额 -41,500,765.19 544,291,523.43 -46,311,445.12 456,479,313.12
（二）所有者投入和减少资本
1．所有者投入的普通股
2．其他权益工具持有者投入资本
3．股份支付计入所有者权益的金额
4．其他
（三）利润分配 11,352,764.40 -166,221,719.40 -154,868,955.00
1．提取盈余公积 11,352,764.40 -11,352,764.40
2．提取一般风险准备
3．对所有者（或股东）的分配 -154,868,955.00 -154,868,955.00
4．其他
（四）所有者权益内部结转
1．资本公积转增资本（或股本）
2．盈余公积转增资本（或股本）
3．盈余公积弥补亏损
4．设定受益计划变动额结转留存收益
5．其他
（五）专项储备
1．本期提取
2．本期使用
（六）其他
四、本期期末余额 1,548,689,550.00 2,636,497,912.55 403,021,983.87 557,339,106.98 3,618,417,254.04 172,718,897.68 8,936,684,705.12
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2018 年年度报告
上期
归属于母公司所有者权益
项目
少数股东权益 所有者权益合计
其他权益工具
股本 资本公积 减：库存股 其他综合收益 专项储备 盈余公积 一般风险准备 未分配利润
优先股 永续债 其他
一、上年期末余额 1,548,689,550.00 2,636,497,912.55 515,888,894.23 513,379,534.94 3,037,714,017.57 224,751,192.43 8,476,921,101.72
加：会计政策变更
前期差错更正
同一控制下企业合并
其他
二、本年期初余额 1,548,689,550.00 2,636,497,912.55 515,888,894.23 513,379,534.94 3,037,714,017.57 224,751,192.43 8,476,921,101.72
三、本期增减变动金额（减少以“－”号填列） -71,366,145.17 32,606,807.64 202,633,432.44 -5,720,849.63 158,153,245.28
（一）综合收益总额 -71,366,145.17 467,543,672.58 -5,720,849.63 390,456,677.78
（二）所有者投入和减少资本
1．所有者投入的普通股
2．其他权益工具持有者投入资本
3．股份支付计入所有者权益的金额
4．其他
（三）利润分配 32,606,807.64 -264,910,240.14 -232,303,432.50
1．提取盈余公积 32,606,807.64 -32,606,807.64
2．提取一般风险准备
3．对所有者（或股东）的分配 -232,303,432.50 -232,303,432.50
4．其他
（四）所有者权益内部结转
1．资本公积转增资本（或股本）
2．盈余公积转增资本（或股本）
3．盈余公积弥补亏损
4．设定受益计划变动额结转留存收益
5．其他
（五）专项储备
1．本期提取
2．本期使用
（六）其他
四、本期期末余额 1,548,689,550.00 2,636,497,912.55 444,522,749.06 545,986,342.58 3,240,347,450.01 219,030,342.80 8,635,074,347.00
法定代表人：刘樱 主管会计工作负责人：卢缨 会计机构负责人：王颖
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2018 年年度报告
母公司所有者权益变动表
2018 年 1—12 月
单位:元 币种:人民币
本期
其他权益工具
项目 专项储
股本 优先 永续 其 资本公积 减：库存股 其他综合收益 盈余公积 未分配利润 所有者权益合计
备
股 债 他
一、上年期末余额 1,548,689,550.00 2,826,109,415.93 153,882,228.83 552,017,956.69 760,674,480.02 5,841,373,631.47
加：会计政策变更
前期差错更正
其他
二、本年期初余额 1,548,689,550.00 2,826,109,415.93 153,882,228.83 552,017,956.69 760,674,480.02 5,841,373,631.47
三、本期增减变动金额（减少以“－”号填列） -128,229,832.77 11,352,764.40 -52,694,075.38 -169,571,143.75
（一）综合收益总额 -128,229,832.77 113,527,644.02 -14,702,188.75
（二）所有者投入和减少资本
1．所有者投入的普通股
2．其他权益工具持有者投入资本
3．股份支付计入所有者权益的金额
4．其他
（三）利润分配 11,352,764.40 -166,221,719.40 -154,868,955.00
1．提取盈余公积 11,352,764.40 -11,352,764.40
2．对所有者（或股东）的分配 -154,868,955.00 -154,868,955.00
3．其他
（四）所有者权益内部结转
1．资本公积转增资本（或股本）
2．盈余公积转增资本（或股本）
3．盈余公积弥补亏损
4．设定受益计划变动额结转留存收益
5．其他
（五）专项储备
1．本期提取
2．本期使用
（六）其他
四、本期期末余额 1,548,689,550.00 2,826,109,415.93 25,652,396.06 563,370,721.09 707,980,404.64 5,671,802,487.72
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2018 年年度报告
上期
其他权益工具
项目 专项储
股本 优先 永续 其 资本公积 减：库存股 其他综合收益 盈余公积 未分配利润 所有者权益合计
备
股 债 他
一、上年期末余额 1,548,689,550.00 2,826,109,415.93 221,280,500.17 519,411,149.05 699,516,643.75 5,815,007,258.90
加：会计政策变更
前期差错更正
其他
二、本年期初余额 1,548,689,550.00 2,826,109,415.93 221,280,500.17 519,411,149.05 699,516,643.75 5,815,007,258.90
三、本期增减变动金额（减少以“－”号填列） -67,398,271.34 32,606,807.64 61,157,836.27 26,366,372.57
（一）综合收益总额 -67,398,271.34 326,068,076.41 258,669,805.07
（二）所有者投入和减少资本
1．所有者投入的普通股
2．其他权益工具持有者投入资本
3．股份支付计入所有者权益的金额
4．其他
（三）利润分配 32,606,807.64 -264,910,240.14 -232,303,432.50
1．提取盈余公积 32,606,807.64 -32,606,807.64
2．对所有者（或股东）的分配 -232,303,432.50 -232,303,432.50
3．其他
（四）所有者权益内部结转
1．资本公积转增资本（或股本）
2．盈余公积转增资本（或股本）
3．盈余公积弥补亏损
4．设定受益计划变动额结转留存收益
5．其他
（五）专项储备
1．本期提取
2．本期使用
（六）其他
四、本期期末余额 1,548,689,550.00 2,826,109,415.93 153,882,228.83 552,017,956.69 760,674,480.02 5,841,373,631.47
法定代表人：刘樱 主管会计工作负责人：卢缨 会计机构负责人：王颖
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2018 年年度报告
一、公司基本情况
(一)公司概况
√适用 □不适用
上海张江高科技园区开发股份有限公司（以下简称“本公司”或“公司”）系于 1996 年 3
月 22 日经中国证券监督管理委员会以证监发审字（1996）17 号文批准设立的股份有限公司，1996
年 4 月 18 日由上海市工商行政管理局颁发《企业法人营业执照》，统一社会信用代码为
913100001322632162。公司股权分置改革于 2005 年 10 月 24 日实施完成。
经中国证券监督管理委员会核准，本公司以股权登记日 2008 年 8 月 6 日总股本 1,215,669,000
股为基数，向全体股东每 10 股配售 2.9 股人民币普通股（A 股），实际配售 A 股 333,020,550 股，
本次配股后，本公司注册资本变更为人民币 1,548,689,550.00 元。上述股本已经立信会计师事务
所有限公司验资，并出具信会师报字（2008）第 11938 号验资报告。
公司法定代表人：刘樱，所属行业：综合类。公司注册地：中国（上海）自由贸易试验区龙
东大道 200 号；经营期限：1996 年 4 月 18 日至不约定期限。
公司经营范围：房地产开发与经营，公司受让地块内的土地开发与土地使用权经营，市政基
础设施建设投资，物业投资和经营管理，商业化高科技项目投资与经营，设备供应与安装，建筑
材料经营，仓储投资，与上述有关的有偿咨询业务，经营各类商品和技术的进出口（不另附进出
口商品目录），但国家限定公司经营或禁止进出口的商品及技术除外。【依法须经批准的项目，
经相关部门批准后方可开展经营活动】
公司主要经营受让地块内的土地转让、房产开发与销售、房产租赁，创业投资。提供主要劳
务为与主营业务有关的有偿服务等。
本财务报告经公司董事会批准于 2019 年 4 月 19 日报出。
(二)合并财务报表范围
√适用 □不适用
本公司合并财务报表的合并范围以控制为基础确定，包括本公司及全部子公司的财务报表。
子公司，是指被本公司控制的企业或主体。
截至 2018 年 12 月 31 日，本公司合并财务报表范围内子公司如下：
序号 级次 企业名称 简称
1 2 上海张江管理中心发展有限公司 管理中心
2 2 上海张江创业源科技发展有限公司 创业源科技
3 2 上海奇都科技发展有限公司 奇都科技
4 2 上海德馨置业发展有限公司 德馨置业
5 2 上海张江浩成创业投资有限公司 浩成创投
6 2 上海张江集成电路产业区开发有限公司 张江集电
7 2 上海欣凯元投资有限公司 欣凯元投资
8 2 上海思锐置业有限公司 思锐置业
9 2 上海杰昌实业有限公司 杰昌实业
10 2 雅安张江房地产发展有限公司 雅安房产
11 2 Shanghai（Z.J.)Hi-Tech Park Limited 运鸿公司
12 2 上海灏巨置业有限公司 灏巨置业
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2018 年年度报告
二、财务报表的编制基础
(一)编制基础
本财务报表以公司持续经营假设为基础，根据实际发生的交易事项，按照企业会计准则的有
关规定，并基于以下所述重要会计政策、会计估计进行编制。
(二)持续经营
√适用 □不适用
本报告对公司自资产负债表日后 12 个月的持续经营能力进行评估，评价结果表明本公司自资
产负债表日后 12 个月内的持续经营能力不存在重大不确定性。
三、重要会计政策及会计估计
具体会计政策和会计估计提示：
□适用 √不适用
(一)遵循企业会计准则的声明
本公司基于上述编制基础编制的财务报表符合财政部已颁布的最新企业会计准则及其应用指
南、解释以及其他相关规定（统称“企业会计准则”）的要求，真实完整地反映了公司的财务状
况、经营成果和现金流量等有关信息。
此外，本财务报告编制参照了证监会发布的《公开发行证券的公司信息披露编报规则第 15
号——财务报告的一般规定》（2014 年修订）以及《关于上市公司执行新企业会计准则有关事项
的通知》（会计部函〔2018〕453 号）的列报和披露要求。
(二)会计期间和经营周期
1. 会计期间
本公司的会计年度从公历 1 月 1 日至 12 月 31 日。
2. 营业周期
√适用 □不适用
本公司的经营周期为 12 个月。
(三)记账本位币
本公司采用人民币作为记账本位币。
(四)计量属性在本期发生变化的报表项目及其本期采用的计量属性
本公司采用的计量属性包括历史成本、重置成本、可变现净值、现值和公允价值。
(五)同一控制下和非同一控制下企业合并的会计处理方法
√适用 □不适用
1. 同一控制下企业合并的会计处理方法
本公司在一次交易取得或通过多次交易分步实现同一控制下企业合并，企业合并中取得的资
产和负债，按照合并日被合并方在最终控制方合并财务报表中的的账面价值计量。本公司取得的
净资产账面价值与支付的合并对价账面价值（或发行股份面值总额）的差额，调整资本公积；资
本公积不足冲减的，调整留存收益。
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2018 年年度报告
2. 非同一控制下企业合并的会计处理方法
本公司在购买日对合并成本大于合并中取得的被购买方可辨认净资产公允价值份额的差额，
确认为商誉；如果合并成本小于合并中取得的被购买方可辨认净资产公允价值份额，首先对取得
的被购买方各项可辨认资产、负债及或有负债的公允价值以及合并成本的计量进行复核，经复核
后合并成本仍小于合并中取得的被购买方可辨认净资产公允价值份额的，其差额计入当期损益。
通过多次交易分步实现非同一控制下企业合并，应按以下顺序处理：
（1）调整长期股权投资初始投资成本。购买日之前持有股权采用权益法核算的，按照该股权
在购买日的公允价值进行重新计量，公允价值与其账面价值的差额计入当期投资收益；购买日之
前持有的被购买方的股权涉及权益法核算下的其他综合收益、其他所有者权益变动的，转为购买
日所属当期收益，由于被投资方重新计量设定受益计划净负债或净资产变动而产生的其他综合收
益除外。
（2）确认商誉（或计入当期损益的金额）。将第一步调整后长期股权投资初始投资成本与购
买日应享有子公司可辨认净资产公允价值份额比较，前者大于后者，差额确认为商誉；前者小于
后者，差额计入当期损益。
通过多次交易分步处置股权至丧失对子公司控制权的情形：
（1）判断分步处置股权至丧失对子公司控制权过程中的各项交易是否属于“一揽子交易”的
原则
处置对子公司股权投资的各项交易的条款、条件以及经济影响符合以下一种或多种情况，通
常表明应将多次交易事项作为一揽子交易进行会计处理：
1）这些交易是同时或者在考虑了彼此影响的情况下订立的；
2）这些交易整体才能达成一项完整的商业结果；
3）一项交易的发生取决于其他至少一项交易的发生；
4）一项交易单独看是不经济的，但是和其他交易一并考虑时是经济的。
（2）分步处置股权至丧失对子公司控制权过程中的各项交易属于“一揽子交易”的会计处理
方法
处置对子公司股权投资直至丧失控制权的各项交易属于一揽子交易的，应当将各项交易作为
一项处置子公司并丧失控制权的交易进行会计处理；但是，在丧失控制权之前每一次处置价款与
处置投资对应的享有该子公司净资产份额的差额，在合并财务报表中应当确认为其他综合收益，
在丧失控制权时一并转入丧失控制权当期的损益。
在合并财务报表中，对于剩余股权，应当按照其在丧失控制权日的公允价值进行重新计量。
处置股权取得的对价与剩余股权公允价值之和，减去按原持股比例计算应享有原子公司自购买日
开始持续计算的净资产的份额之间的差额，计入丧失控制权当期的投资收益。与原子公司股权投
资相关的其他综合收益，应当在丧失控制权时转为当期投资收益。
（3）分步处置股权至丧失对子公司控制权过程中的各项交易不属于“一揽子交易”的会计处
理方法
处置对子公司的投资未丧失控制权的，合并财务报表中处置价款与处置投资对应的享有该子
公司净资产份额的差额计入资本公积（资本溢价或股本溢价），资本溢价不足冲减的，应当调整
留存收益。
处置对子公司的投资丧失控制权的，在合并财务报表中，对于剩余股权，应当按照其在丧失
控制权日的公允价值进行重新计量。处置股权取得的对价与剩余股权公允价值之和，减去按原持
股比例计算应享有原有子公司自购买日开始持续计算的净资产的份额之间的差额，计入丧失控制
权当期的投资收益。与原有子公司股权投资相关的其他综合收益，应当在丧失控制权时转为当期
投资收益。
(六)合并财务报表的编制方法
√适用 □不适用
合并财务报表以母公司及其子公司的财务报表为基础，根据其他有关资料，由本公司按照《企
业会计准则第 33 号——合并财务报表》编制。
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(七)合营安排分类及共同经营会计处理方法
√适用 □不适用
1. 合营安排的认定和分类
合营安排，是指一项由两个或两个以上的参与方共同控制的安排。合营安排具有下列特征：
（1）各参与方均受到该安排的约束；（2）两个或两个以上的参与方对该安排实施共同控制。任
何一个参与方都不能够单独控制该安排，对该安排具有共同控制的任何一个参与方均能够阻止其
他参与方或参与方组合单独控制该安排。
共同控制，是指按照相关约定对某项安排所共有的控制，并且该安排的相关活动必须经过分
享控制权的参与方一致同意后才能决策。
合营安排分为共同经营和合营企业。共同经营，是指合营方享有该安排相关资产且承担该安
排相关负债的合营安排。合营企业，是指合营方仅对该安排的净资产享有权利的合营安排。
2. 合营安排的会计处理
共同经营参与方应当确认其与共同经营中利益份额相关的下列项目，并按照相关企业会计准
则的规定进行会计处理：（1）确认单独所持有的资产，以及按其份额确认共同持有的资产；（2）
确认单独所承担的负债，以及按其份额确认共同承担的负债；（3）确认出售其享有的共同经营产
出份额所产生的收入；（4）按其份额确认共同经营因出售产出所产生的收入；（5）确认单独所
发生的费用，以及按其份额确认共同经营发生的费用。
合营企业参与方应当按照《企业会计准则第 2 号——长期股权投资》的规定对合营企业的投
资进行会计处理。
(八)现金及现金等价物的确定标准
现金流量表的现金指企业库存现金及可以随时用于支付的存款。现金等价物指持有的期限短
（一般是指从购买日起三个月内到期）、流动性强、易于转换为已知金额现金、价值变动风险很
小的投资。
(九)外币业务和外币报表折算
√适用 □不适用
1. 外币业务折算
外币交易在初始确认时，采用交易发生日的即期汇率折算为人民币金额。资产负债表日，外
币货币性项目采用资产负债表日即期汇率折算，因汇率不同而产生的汇兑差额，除与购建符合资
本化条件资产有关的外币专门借款本金及利息的汇兑差额外，计入当期损益；以历史成本计量的
外币非货币性项目仍采用交易发生日的即期汇率折算，不改变其人民币金额；以公允价值计量的
外币非货币性项目，采用公允价值确定日的即期汇率折算，差额计入当期损益或其他综合收益。
2. 外币财务报表折算
资产负债表中的资产和负债项目，采用资产负债表日的即期汇率折算；所有者权益项目除“未
分配利润”项目外，其他项目采用交易发生日的即期汇率折算；利润表中的收入和费用项目，采
用交易发生日即期汇率的近似汇率折算。按照上述折算产生的外币财务报表折算差额，确认为其
他综合收益。
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(十)金融工具
√适用 □不适用
1. 金融资产和金融负债的分类
金融资产在初始确认时划分为以下四类：以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产
（包括交易性金融资产和指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产）、持有至到
期投资、贷款和应收款项、可供出售金融资产。
金融负债在初始确认时划分为以下两类：以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债
（包括交易性金融负债和指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债）、其他金融
负债。
2. 金融资产和金融负债的确认依据、计量方法和终止确认条件
本公司成为金融工具合同的一方时，确认一项金融资产或金融负债。初始确认金融资产或金
融负债时，按照公允价值计量；对于以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产和金融负
债，相关交易费用直接计入当期损益；对于其他类别的金融资产或金融负债，相关交易费用计入
初始确认金额。
本公司按照公允价值对金融资产进行后续计量，且不扣除将来处置该金融资产时可能发生的
交易费用，但下列情况除外：（1）持有至到期投资以及贷款和应收款项采用实际利率法，按摊余
成本计量；（2）在活跃市场中没有报价且其公允价值不能可靠计量的权益工具投资，以及与该权
益工具挂钩并须通过交付该权益工具结算的衍生金融资产，按照成本计量。
本公司采用实际利率法，按摊余成本对金融负债进行后续计量，但下列情况除外：（1）以公
允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债，按照公允价值计量，且不扣除将来结清金融负债
时可能发生的交易费用；（2）与在活跃市场中没有报价、公允价值不能可靠计量的权益工具挂钩
并须通过交付该权益工具结算的衍生金融负债，按照成本计量；（3）不属于指定为以公允价值计
量且其变动计入当期损益的金融负债的财务担保合同，或没有指定为以公允价值计量且其变动计
入当期损益并将以低于市场利率贷款的贷款承诺，在初始确认后按照下列两项金额之中的较高者
进行后续计量：（1）按照《企业会计准则第 13 号——或有事项》确定的金额；（2）初始确认金
额扣除按照《企业会计准则第 14 号——收入》的原则确定的累积摊销额后的余额。
金融资产或金融负债公允价值变动形成的利得或损失，除与套期保值有关外，按照如下方法
处理：（1）以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产或金融负债公允价值变动形成的利
得或损失，计入公允价值变动损益；在资产持有期间所取得的利息或现金股利，确认为投资收益；
处置时，将实际收到的金额与初始入账金额之间的差额确认为投资收益，同时调整公允价值变动
损益。（2）可供出售金融资产的公允价值变动计入其他综合收益；持有期间按实际利率法计算的
利息，计入投资收益；可供出售权益工具投资的现金股利，于被投资单位宣告发放股利时计入投
资收益；处置时，将实际收到的金额与账面价值扣除原直接计入其他综合收益的公允价值变动累
计额之后的差额确认为投资收益。
当收取某项金融资产现金流量的合同权利已终止或该金融资产所有权上几乎所有的风险和报
酬已转移时，终止确认该金融资产；当金融负债的现时义务全部或部分解除时，相应终止确认该
金融负债或其一部分。
3. 金融资产转移的确认依据和计量方法
本公司已将金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬转移给了转入方的，终止确认该金融资
产；保留了金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬的，继续确认所转移的金融资产，并将收到
的对价确认为一项金融负债。本公司既没有转移也没有保留金融资产所有权上几乎所有的风险和
报酬的，分别下列情况处理：（1）放弃了对该金融资产控制的，终止确认该金融资产；（2）未
放弃对该金融资产控制的，按照继续涉入所转移金融资产的程度确认有关金融资产，并相应确认
有关负债。
金融资产整体转移满足终止确认条件的，将下列两项金额的差额计入当期损益：（1）所转移
金融资产的账面价值；（2）因转移而收到的对价，与原直接计入其他综合收益的公允价值变动累
计额之和。金融资产部分转移满足终止确认条件的，将所转移金融资产整体的账面价值，在终止
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确认部分和未终止确认部分之间，按照各自的相对公允价值进行分摊，并将下列两项金额的差额
计入当期损益：（1）终止确认部分的账面价值；（2）终止确认部分的对价，与原直接计入其他
综合收益的公允价值变动累计额中对应终止确认部分的金额之和。
4. 主要金融资产和金融负债的公允价值确定方法
存在活跃市场的金融资产或金融负债，以活跃市场的报价确定其公允价值；不存在活跃市场
的金融资产或金融负债，采用估值技术（包括参考熟悉情况并自愿交易的各方最近进行的市场交
易中使用的价格、参照实质上相同的其他金融工具的当前公允价值、现金流量折现法和期权定价
模型等）确定其公允价值；初始取得或源生的金融资产或承担的金融负债，以市场交易价格作为
确定其公允价值的基础。
5. 金融资产的减值测试和减值准备计提方法
资产负债表日对以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产以外的金融资产的账面价
值进行检查，如有客观证据表明该金融资产发生减值的，计提减值准备。
对单项金额重大的金融资产单独进行减值测试；对单项金额不重大的金融资产，可以单独进
行减值测试，或包括在具有类似信用风险特征的金融资产组合中进行减值测试；单独测试未发生
减值的金融资产（包括单项金额重大和不重大的金融资产），包括在具有类似信用风险特征的金
融资产组合中再进行减值测试。
按摊余成本计量的金融资产，期末有客观证据表明其发生了减值的，根据其账面价值与预计
未来现金流量现值之间的差额确认减值损失。在活跃市场中没有报价且其公允价值不能可靠计量
的权益工具投资，或与该权益工具挂钩并须通过交付该权益工具结算的衍生金融资产发生减值时，
将该权益工具投资或衍生金融资产的账面价值，与按照类似金融资产当时市场收益率对未来现金
流量折现确定的现值之间的差额，确认为减值损失。
可供出售金融资产的公允价值发生较大幅度下降，或在综合考虑各种相关因素后，预期这种
下降趋势属于非暂时性的，确认其减值损失，并将原直接计入其他综合收益的公允价值累计损失
一并转出计入减值损失。
(十一)应收款项
1. 单项金额重大并单独计提坏账准备的应收款项
√适用 □不适用
单项金额重大的判断依据或金额标准 单笔金额占年末应收款项的 10%及以上。
单独进行减值测试，根据其未来现金流量现值
单项金额重大并单项计提坏账准备的计提方法
低于其账面价值的差额计提坏账准备。
2. 按信用风险特征组合计提坏账准备的应收款项
(1) 确定组合的依据及坏账准备的计提方法
组合名称 确定组合的依据
应收房产销售款 类似信用风险特征
其他账龄组合 类似信用风险特征
应收关联方款 类似信用风险特征
备用金 类似信用风险特征
押金保证金 类似信用风险特征
应收代垫水电费 类似信用风险特征
短期零星应收款 类似信用风险特征
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√适用 □不适用
按信用风险特征组合计提坏账准备的计提方法（账龄分析法、余额百分比法、其他方法）
应收房产销售款 账龄分析法
其他账龄组合 账龄分析法
应收关联方款 个别认定法
备用金 个别认定法
押金保证金 个别认定法
应收代垫水电费 个别认定法
短期零星应收款 个别认定法
(2) 组合中，采用账龄分析法计提坏账准备的
应收房产销售款：
应收款项逾期账龄 应收账款计提比例（%）
1 年以内（含 1 年） 3.00
1-2 年（含 2 年） 10.00
2-3 年（含 3 年） 20.00
3-4 年（含 4 年） 50.00
4-5 年（含 5 年） 50.00
5 年以上 100.00
注：上述逾期是指超过合同约定的付款日期。
其他账龄组合：
√适用 □不适用
账龄 应收账款计提比例(%) 其他应收款计提比例(%)
1 年以内（含 1 年） 3.00 3.00
其中：1 年以内分项，可添加行
1－2 年 10.00 10.00
2－3 年 20.00 20.00
3 年以上
3－4 年 50.00 50.00
4－5 年 50.00 50.00
5 年以上 100.00 100.00
组合中，采用余额百分比法计提坏账准备的
□适用 √不适用
组合中，采用其他方法计提坏账准备的
□适用 √不适用
3. 单项金额不重大但单独计提坏账准备的应收款项
√适用 □不适用
有客观证据表明其发生了减值的，根据其未来现金流量现值低于
单项计提坏账准备的理由
其账面价值的差额，确认减值损失，计提坏账准备。
坏账准备的计提方法 账龄分析法
对应收票据、预付款项、及长期应收款等其他应收款项，根据其未来现金流量现值低于其账
面价值的差额计提坏账准备。
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(十二)存货
√适用 □不适用
1. 存货的分类
存货分类为：已完工开发产品、在建开发产品、其他等。
2. 发出存货的计价方法
（1）存货发出时：土地使用权采用分批认定法、开发成本和开发产品采用个别认定法计价，
其他采用加权平均法计价。
（2）低值易耗品的摊销方法：低值易耗品采用一次摊销法。
3. 开发用地的核算方法
开发用土地按取得时实际成本入账。
4. 公共配套设施费用的核算方法
公共配套设施按实际发生额核算。不能有偿转让的公共配套设施按受益面积分摊计入开发项
目的开发成本。
5. 开发成本的核算方法
（1）主要内容：
土地开发：主要包括土地使用权、前期工程费、基础设施费、道路、供水、供电、供气、下
水、通讯、泵站、排污、各类工程费、河道、资本化利息、开发间接成本转入、其他等。
房产建设：主要包括用地成本、建安总成本（房屋前期工程费、房屋建造费、土建、安装、
装饰装修、室内设备、家具家电、房屋配套设施、基础设施、室外配套费）、二次装修、房屋资
本化利息、开发间接成本转入、其他。
（2）成本分摊原则：
1）土地使用权费，能分清负担对象的，可直接计入土地及房屋开发成本。
2）前期工程和基础设施费，凡能分清负担对象的，直接计入土地及房屋开发成本；凡由两个
以上项目共同承担，不能分清负担对象的，应按项目受益面积分摊后，分别计入房屋开发项目的
成本。
3）建筑安装工程费，按不同的施工方式采用不同的核算方法。①采用出包方式的，应按承包
企业提交的“工程价款结算单”确认成本；②采用自营方式的，根据实际发生计入各项目开发成
本；③如果企业自营施工大型建筑安装工程，按照建造合同准则进行核算；④在开发过程中领用
的设备，应于设备发出交付安装时根据附属对象进行归集。
4）公共配套设施费，应根据配套设施建设的不同情况，采用不同的核算方法。①若公共设施
与商品房开发同步，直接计入；②若公共设施后于商品房开发，预提土地开发项目应负担的公共
设施费。
公共配套设施按实际发生额核算，不能有偿转让的公共配套设施按受益面积分摊计入开发项
目的开发成本。
5）开发间接费用，凡能分清负担对象的，可直接计入各项开发成本；不能确定是哪项开发产
品负担的，因而无法直接计入开发成本，一般先将其在“开发间接费用”科目归集，然后按占地
面积（受益面积、可售建筑面积）适当分配标准分配记入各项开发产品成本，分配标准一经确定
不得修改。
6）开发成本的结转：
房屋开发项目竣工验收后，应按各种房屋的用途，将房屋的实际开发成本分别结转有关开发
产品账户。
6. 存货的盘存制度
采用永续盘存制。
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7. 存货跌价准备的计提方法
年末对存货进行全面清查后，按存货的成本与可变现净值孰低提取或调整存货跌价准备。
年末按照单个存货项目计提存货跌价准备；但对于数量繁多、单价较低的存货，按照存货类
别计提存货跌价准备；与在同一地区生产和销售的产品系列相关、具有相同或类似最终用途或目
的，且难以与其他项目分开计量的存货，则合并计提存货跌价准备。
以前减记存货价值的影响因素已经消失的，减记的金额予以恢复，并在原已计提的存货跌价
准备金额内转回，转回的金额计入当期损益。
(十三)持有待售资产
√适用 □不适用
本公司将同时满足下列条件的企业组成部分（或非流动资产）划分为持有待售：（1）根据类
似交易中出售此类资产或处置组的惯例，在当前状况下即可立即出售；（2）出售极可能发生，已
经就一项出售计划作出决议且获得确定的购买承诺（确定的购买承诺，是指企业与其他方签订的
具有法律约束力的购买协议，该协议包含交易价格、时间和足够严厉的违约惩罚等重要条款，使
协议出现重大调整或者撤销的可能性极小。预计出售将在一年内完成。已经获得按照有关规定需
得到相关权力机构或者监管部门的批准。
本公司将持有待售的预计净残值调整为反映其公允价值减去出售费用后的净额（但不得超过
该项持有待售的原账面价值），原账面价值高于调整后预计净残值的差额，作为资产减值损失计
入当期损益，同时计提持有待售资产减值准备。对于持有待售的处置组确认的资产减值损失金额，
应当先抵减处置组中商誉的账面价值，再根据处置组中适用本准则计量规定的各项非流动资产账
面价值所占比重，按比例抵减其账面价值。
后续资产负债表日持有待售的非流动资产公允价值减去出售费用后的净额增加的，以前减记
的金额应当予以恢复，并在划分为持有待售类别后确认的资产减值损失金额内转回，转回金额计
入当期损益。划分为持有待售类别前确认的资产减值损失不得转回。后续资产负债表日持有待售
的处置组公允价值减去出售费用后的净额增加的，以前减记的金额应当予以恢复，并在划分为持
有待售类别后适用本准则计量规定的非流动资产确认的资产减值损失金额内转回，转回金额计入
当期损益。已抵减的商誉账面价值，以及适用本准则计量规定的非流动资产在划分为持有待售类
别前确认的资产减值损失不得转回。持有待售的处置组确认的资产减值损失后续转回金额， 应当
根据处置组中除商誉外适用本准则计量规定的各项非流动资产账面价值所占比重，按比例增加其
账面价值。
企业因出售对子公司的投资等原因导致其丧失对子公司控制权的，无论出售后企业是否保留
部分权益性投资，应当在拟出售的对子公司投资满足持有待售类别划分条件时，在母公司个别财
务报表中将对子公司投资整体划分为持有待售类别，在合并财务报表中将子公司所有资产和负债
划分为持有待售类别。
(十四)长期股权投资
√适用 □不适用
1. 投资成本的确定
（1）同一控制下的企业合并形成的，合并方以支付现金、转让非现金资产、承担债务或发行
权益性证券作为合并对价的，在合并日按照被合并方所有者权益在最终控制方合并财务报表中的
账面价值的份额作为其初始投资成本。长期股权投资初始投资成本与支付的合并对价的账面价值
或发行股份的面值总额之间的差额调整资本公积(资本溢价或股本溢价)；资本公积不足冲减的，
调整留存收益。
分步实现同一控制下企业合并的，应当以持股比例计算的合并日应享有被合并方账面所有者
权益份额作为该项投资的初始投资成本。初始投资成本与其原长期股权投资账面价值加上合并日
取得进一步股份新支付对价的账面价值之和的差额，调整资本公积（资本溢价或股本溢价），资
本公积不足冲减的，冲减留存收益。
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（2）非同一控制下的企业合并形成的，在购买日按照支付的合并对价的公允价值作为其初始
投资成本。
（3）除企业合并形成以外的：以支付现金取得的，按照实际支付的购买价款作为其初始投资
成本；以发行权益性证券取得的，按照发行权益性证券的公允价值作为其初始投资成本；投资者
投入的，按照投资合同或协议约定的价值作为其初始投资成本（合同或协议约定价值不公允的除
外）。
2. 后续计量及损益确认方法
本公司能够对被投资单位实施控制的长期股权投资,在本公司个别财务报表中采用成本法核
算；对具有共同控制或重大影响的长期股权投资，采用权益法核算。
采用成本法时,长期股权投资按初始投资成本计价,除取得投资时实际支付的价款或对价中包
含的已宣告但尚未发放的现金股利或利润外,按享有被投资单位宣告分派的现金股利或利润,确认
为当期投资收益,并同时根据有关资产减值政策考虑长期投资是否减值。
采用权益法时,长期股权投资的初始投资成本大于投资时应享有被投资单位可辨认净资产公
允价值份额的,归入长期股权投资的初始投资成本；长期股权投资的初始投资成本小于投资时应享
有被投资单位可辨认净资产公允价值份额的,其差额计入当期损益,同时调整长期股权投资的成本。
采用权益法时,取得长期股权投资后,按照应享有或应分担的被投资单位实现的净损益的份额,
确认投资损益并调整长期股权投资的账面价值。在确认应享有被投资单位净损益的份额时,以取得
投资时被投资单位各项可辨认资产等的公允价值为基础,按照本公司的会计政策及会计期间,并抵
销与联营企业及合营企业之间发生的内部交易损益按照持股比例计算归属于投资企业的部分(但
内部交易损失属于资产减值损失的,应全额确认)，对被投资单位的净利润进行调整后确认。按照
被投资单位宣告分派的利润或现金股利计算应分得的部分,相应减少长期股权投资的账面价值。本
公司确认被投资单位发生的净亏损,以长期股权投资的账面价值以及其他实质上构成对被投资单
位净投资的长期权益减记至零为限,本公司负有承担额外损失义务的除外。对于被投资单位除净损
益以外所有者权益的其他变动,调整长期股权投资的账面价值并计入所有者权益。
3. 确定对被投资单位具有控制、重大影响的依据
控制，是指拥有对被投资方的权力，通过参与被投资方的相关活动而享有可变回报，并且有
能力运用对被投资方的权力影响回报金额；重大影响，是指投资方对被投资单位的财务和经营政
策有参与决策的权力，但并不能够控制或者与其他方一起共同控制这些政策的制定。
4. 长期股权投资的处置
（1）部分处置对子公司的长期股权投资，但不丧失控制权的情形
部分处置对子公司的长期股权投资，但不丧失控制权时，应当将处置价款与处置投资对应的
账面价值的差额确认为当期投资收益。
（2）部分处置股权投资或其他原因丧失了对子公司控制权的情形
部分处置股权投资或其他原因丧失了对子公司控制权的，对于处置的股权，应结转与所售股
权相对应的长期股权投资的账面价值，出售所得价款与处置长期股权投资账面价值之间差额，确
认为投资收益（损失）；同时，对于剩余股权，应当按其账面价值确认为长期股权投资或其它相
关金融资产。处置后的剩余股权能够对子公司实施共同控制或重大影响的，应按有关成本法转为
权益法的相关规定进行会计处理。
5. 减值测试方法及减值准备计提方法
对子公司、联营企业及合营企业的投资，在资产负债表日有客观证据表明其发生减值的，按
照账面价值与可收回金额的差额计提相应的减值准备。
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(十五)投资性房地产
如果采用成本计量模式的：
折旧或摊销方法
1.投资性房地产包括已出租的土地使用权、持有并准备增值后转让的土地使用权和已出租的
建筑物。
2.投资性房地产按照成本进行初始计量，采用成本模式进行后续计量，并采用与固定资产和
无形资产相同的方法计提折旧或进行摊销。资产负债表日，有迹象表明投资性房地产发生减值的，
按照账面价值与可收回金额的差额计提相应的减值准备。
(十六)固定资产
1. 确认条件
√适用 □不适用
固定资产是指为生产商品、提供劳务、出租或经营管理而持有的，使用年限超过一个会计年
度的有形资产。
固定资产以取得时的实际成本入账，并从其达到预定可使用状态的次月起采用年限平均法计
提折旧。
2. 折旧方法
√适用 □不适用
类别 折旧方法 折旧年限（年） 残值率 年折旧率
房屋、建筑物 年限平均法 45 3% 2.16%
运输设备 年限平均法 6 4% 16.00%
电子设备 年限平均法 3-5 4% 19.20%-32.00%
固定资产装修 年限平均法 5-10 0% 10.00%-20.00%
其他设备 年限平均法 5-10 4% 9.60%-19.20%
3. 固定资产的减值测试方法、减值准备计提方法
资产负债表日，有迹象表明固定资产发生减值的，按照账面价值与可收回金额的差额计提相
应的减值准备。
4. 融资租入固定资产的认定依据、计价和折旧方法
√适用 □不适用
符合下列一项或数项标准的，认定为融资租赁：（1）在租赁期届满时，租赁资产的所有权转
移给承租人；（2）承租人有购买租赁资产的选择权，所订立的购买价款预计将远低于行使选择权
时租赁资产的公允价值，因而在租赁开始日就可以合理确定承租人将会行使这种选择权；（3）即
使资产的所有权不转移，但租赁期占租赁资产使用寿命的大部分[通常占租赁资产使用寿命的 75%
以上（含 75%）]；（4）承租人在租赁开始日的最低租赁付款额现值，几乎相当于租赁开始日租
赁资产公允价值[90%以上（含 90%）]；出租人在租赁开始日的最低租赁收款额现值，几乎相当于
租赁开始日租赁资产公允价值[90%以上（含 90%）]；（5）租赁资产性质特殊，如果不作较大改
造，只有承租人才能使用。
融资租入的固定资产，按租赁开始日租赁资产的公允价值与最低租赁付款额的现值中较低者
入账，按自有固定资产的折旧政策计提折旧。
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(十七)在建工程
√适用 □不适用
1.在建工程达到预定可使用状态时，按工程实际成本转入固定资产。已达到预定可使用状态
但尚未办理竣工决算的，先按估计价值转入固定资产，待办理竣工决算后再按实际成本调整原暂
估价值，但不再调整原已计提的折旧。
2.资产负债表日，有迹象表明在建工程发生减值的，按照账面价值与可收回金额的差额计提
相应的减值准备。
(十八)借款费用
√适用 □不适用
1. 借款费用资本化的确认原则
本公司发生的借款费用，可直接归属于符合资本化条件的资产的购建或者生产的，予以资本
化，计入相关资产成本；其他借款费用，在发生时确认为费用，计入当期损益。
2. 借款费用资本化期间
（1）当借款费用同时满足下列条件时，开始资本化：1）资产支出已经发生；2）借款费用已
经发生；3）为使资产达到预定可使用或可销售状态所必要的购建或者生产活动已经开始。
（2）若符合资本化条件的资产在购建或者生产过程中发生非正常中断，并且中断时间连续超
过 3 个月，暂停借款费用的资本化；中断期间发生的借款费用确认为当期费用，直至资产的购建
或者生产活动重新开始。
（3）当所购建或者生产符合资本化条件的资产达到预定可使用或可销售状态时，借款费用停
止资本化。
3. 借款费用资本化金额
为购建或者生产符合资本化条件的资产而借入专门借款的，以专门借款当期实际发生的利息
费用（包括按照实际利率法确定的折价或溢价的摊销），减去将尚未动用的借款资金存入银行取
得的利息收入或进行暂时性投资取得的投资收益后的金额，确定应予资本化的利息金额；为购建
或者生产符合资本化条件的资产占用了一般借款的，根据累计资产支出超过专门借款的资产支出
加权平均数乘以占用一般借款的资本化率，计算确定一般借款应予资本化的利息金额。
(十九)生物资产
□适用 √不适用
(二十)油气资产
□适用 √不适用
(二十一)无形资产
计价方法、使用寿命、减值测试
√适用 □不适用
1.无形资产包括土地使用权、专利权及非专利技术等，按成本进行初始计量。
2.使用寿命有限的无形资产，在使用寿命内按照与该项无形资产有关的经济利益的预期实现
方式系统合理地摊销，无法可靠确定预期实现方式的，采用直线法摊销。具体年限如下：
项目 摊销年限（年）
软件 3年
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3.使用寿命不确定的无形资产不摊销，本公司在每个会计期间均对该无形资产的使用寿命进
行复核。对使用寿命不确定的无形资产，使用寿命不确定的判断依据是：无法预见无形资产为公
司带来经济利益期限的，视为使用寿命不确定的无形资产。
每年末，对使用寿命不确定的无形资产的使用寿命进行复核。
本年公司无使用寿命不确定的无形资产。
4.使用寿命确定的无形资产，在资产负债表日有迹象表明发生减值的，按照账面价值与可收
回金额的差额计提相应的减值准备；使用寿命不确定的无形资产和尚未达到可使用状态的无形资
产，无论是否存在减值迹象，每年均进行减值测试。
内部研究开发支出会计政策
√适用 □不适用
1.内部研究开发项目研究阶段的支出，于发生时计入当期损益。内部研究开发项目开发阶段
的支出，同时满足下列条件的，确认为无形资产：（1）完成该无形资产以使其能够使用或出售在
技术上具有可行性；（2）具有完成该无形资产并使用或出售的意图；（3）无形资产产生经济利
益的方式，包括能够证明运用该无形资产生产的产品存在市场或无形资产自身存在市场，无形资
产将在内部使用的，能证明其有用性；（4）有足够的技术、财务资源和其他资源支持，以完成该
无形资产的开发，并有能力使用或出售该无形资产；（5）归属于该无形资产开发阶段的支出能够
可靠地计量。
本公司划分内部研究开发项目研究阶段支出和开发阶段支出的具体标准：
研究阶段：为获取并理解新的科学或技术知识等而进行的独创性的有计划调查、研究活动的
阶段。
开发阶段：在进行商业性生产或使用前，将研究成果或其他知识应用于某项计划或设计，以
生产出新的或具有实质性改进的材料、装置、产品等活动的阶段。
(二十二)长期资产减值
√适用 □不适用
公司应当在资产负债表日判断资产是否存在可能发生减值的迹象。
因公司合并所形成的商誉和使用寿命不确定的无形资产，无论是否存在减值迹象，每年都进
行减值测试。
存在下列迹象的，表明资产可能发生了减值：
（1）资产的市价当期大幅度下跌，其跌幅明显高于因时间的推移或者正常使用而预计的下跌；
（2）公司经营所处的经济、技术或者法律等环境以及资产所处的市场在当期或者将在近期发生重
大变化，从而对公司产生不利影响；（3）市场利率或者其他市场投资报酬率在当期已经提高，从
而影响公司计算资产预计未来现金流量现值的折现率，导致资产可收回金额大幅度降低；（4）有
证据表明资产已经陈旧过时或者其实体已经损坏；（5）资产已经或者将被闲置、终止使用或者计
划提前处置；（6）公司内部报告的证据表明资产的经济绩效已经低于或者将低于预期，如资产所
创造的净现金流量或者实现的营业利润（或者亏损）远远低于（或者高于）预计金额等；（7）其
他表明资产可能已经发生减值的迹象。
资产存在减值迹象的，公司应当估计其可收回金额。
可收回金额根据资产的公允价值减去处置费用后的净额与资产预计未来现金流量的现值两者
之间较高者确定。
处置费用包括与资产处置有关的法律费用、相关税费、搬运费以及为使资产达到可销售状态
所发生的直接费用等。
资产预计未来现金流量的现值，应当按照资产在持续使用过程中和最终处置时所产生的预计
未来现金流量，选择恰当的折现率对其进行折现后的金额加以确定。预计资产未来现金流量的现
值，应当综合考虑资产的预计未来现金流量、使用寿命和折现率等因素。
可收回金额的计量结果表明，资产的可收回金额低于其账面价值的，应当将资产的账面价值
减记至可收回金额，减记的金额确认为资产减值损失，计入当期损益，同时计提相应的资产减值
准备。
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(二十三)长期待摊费用
√适用 □不适用
长期待摊费用按实际发生额入账，在受益期或规定的期限内分期平均摊销。如果长期待摊的
费用项目不能使以后会计期间受益则将尚未摊销的该项目的摊余价值全部转入当期损益。
(二十四)职工薪酬
职工薪酬,是指本公司为获得职工提供的服务或解除劳动关系而给予的除股份支付以外各种
形式的报酬或补偿。职工薪酬包括短期薪酬、离职后福利、辞退福利和其他长期职工福利。本公
司提供给职工配偶、子女、受赡养人、已故员工遗属及其他受益人等的福利，也属于职工薪酬。
1. 短期薪酬的会计处理方法
√适用 □不适用
本公司在职工提供服务的会计期间，将实际发生的短期薪酬确认为负债，并计入当期损益或
相关资产成本。其中，非货币性福利按照公允价值计量。
对于利润分享计划的，在同时满足下列条件时确认相关的应付职工薪酬：（1）本公司因过去
事项导致现在具有支付职工薪酬的法定义务或推定义务；（2）因利润分享计划所产生的应付职工
薪酬义务金额能够可靠估计。
如果本公司在职工为其提供相关服务的年度报告期间结束后十二个月内，不需要全部支付利
润分享计划产生的应付职工薪酬，该利润分享计划适用其他长期职工福利的有关规定。本公司根
据经营业绩或职工贡献等情况提取的奖金，属于奖金计划，比照短期利润分享计划进行处理。
离职后福利的会计处理方法
√适用 □不适用
2. 设定提存计划
本公司职工参加了由当地劳动和社会保障部门组织实施的社会基本养老保险。本公司以当地
规定的社会基本养老保险缴纳基数和比例，按月向当地社会基本养老保险经办机构缴纳养老保险
费。职工退休后，当地劳动及社会保障部门有责任向已退休员工支付社会基本养老金。本公司在
职工提供服务的会计期间，将根据上述社保规定计算应缴纳的金额确认为负债，并计入当期损益
或相关资产成本。
除了社会基本养老保险外,职工参加由本公司设立的退休福利供款计划。职工按照一定基数的
一定比例向年金计划供款。本公司按固定的金额向年金计划供款,供款在发生时计入当期损益。
3. 设定受益计划
（1）内退福利
本公司向接受内部退休安排的职工提供内退福利。内退福利是指，向未达到国家规定的退休
年龄、经本公司批准自愿退出工作岗位的职工支付的工资及为其缴纳的社会保险费等。本公司自
内部退休安排开始之日起至职工达到正常退休年龄止，向内退职工支付内部退养福利。对于内退
福利，本公司比照辞退福利进行会计处理，在符合辞退福利相关确认条件时，将自职工停止提供
服务日至正常退休日期间拟支付的内退福利，确认为负债，计入当期损益。精算假设变化及福利
标准调整引起的差异于发生时计入当期损益。
（2）其他补充退休福利
本公司亦向满足一定条件的职工提供国家规定的保险制度外的补充退休福利，该等补充退休
福利属于设定受益计划，资产负债表上确认的设定受益负债为设定受益义务的现值减去计划资产
的公允价值。设定受益义务每年由独立精算师采用与义务期限和币种相似的国债利率、以预期累
积福利单位法计算。与补充退休福利相关的服务费用(包括当期服务成本、过去服务成本和结算利
得或损失)和利息净额计入当期损益或相关资产成本，重新计量设定受益计划净负债或净资产所产
生的变动计入其他综合收益。
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4. 辞退福利的会计处理方法
√适用 □不适用
辞退福利主要包括：
（1）在职工劳动合同尚未到期前，不论职工本人是否愿意，本公司决定解除与职工的劳动关
系而给予的补偿。
（2）在职工劳动合同尚未到期前，为鼓励职工自愿接受裁减而给予的补偿，职工有权利选择
继续在职或接受补偿离职。
公司向职工提供辞退福利的，在下列两者孰早日确认辞退福利产生的职工薪酬负债，并计入
当期损益：
1）公司不能单方面撤回因解除劳动关系计划或裁减建议所提供的辞退福利时；
2）公司确认与涉及支付辞退福利的重组相关的成本或费用时。
辞退福利预期在其确认的年度报告期结束后十二个月内完全支付的，适用短期薪酬的相关规
定；辞退福利预期在年度报告期结束后十二个月内不能完全支付的，适用其他长期职工福利的有
关规定
5. 其他长期职工福利的会计处理方法
□适用 √不适用
(二十五)预计负债
√适用 □不适用
1. 预计负债的确认标准
与诉讼、债务担保、亏损合同、重组事项等或有事项相关的义务同时满足下列条件时，本公
司确认为预计负债：
（1）该义务是本公司承担的现时义务；
（2）履行该义务很可能导致经济利益流出本公司；
（3）该义务的金额能够可靠地计量。
2. 各类预计负债的计量方法
本公司预计负债按履行相关现时义务所需的支出的最佳估计数进行初始计量。
最佳估计数的确定应当分别以下两种情况处理：
（1）所需支出存在一个连续范围（或区间，下同），且该范围内各种结果发生的可能性相同，
则最佳估计数应当按照该范围内的中间值， 即上下限金额的平均数确定。
（2）所需支出不存在一个连续范围，或者虽然存在一个连续范围但该范围内各种结果发生的
可能性不相同。在这种情况下；最佳估计数按照如下方法确定：
1）或有事项涉及单个项目的，按照最可能发生金额确定。
2）或有事项涉及多个项目的，按照各种可能结果及相关概率计算确定。
本公司根据合约条款、现有知识及历史经验，对违约金估计并计提相应准备。在该等或有事
项已经形成一项现时义务，且履行该等现时义务很可能导致经济利益流出本公司的情况下，本公
司对或有事项按履行相关现时义务所需支出的最佳估计数确认为预计负债。预计负债的确认和计
量在很大程度上依赖于管理层的判断。在进行判断过程中本公司需评估该等或有事项相关的风险、
不确定性及货币时间价值等因素。
本公司根据合约条款、现有知识及历史经验，对违约金估计并计提相应准备。在该等或有事
项已经形成一项现时义务，且履行该等现时义务很可能导致经济利益流出本公司的情况下，本公
司对或有事项按履行相关现时义务所需支出的最佳估计数确认为预计负债。预计负债的确认和计
量在很大程度上依赖于管理层的判断。在进行判断过程中本公司需评估该等或有事项相关的风险、
不确定性及货币时间价值等因素。
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(二十六)股份支付
□适用 √不适用
(二十七)优先股、永续债等其他金融工具
□适用 √不适用
(二十八)收入
√适用 □不适用
1. 销售商品收入确认时间的具体判断标准
公司已将商品所有权上的主要风险和报酬转移给购买方；公司既没有保留与所有权相联系的
继续管理权，也没有对已售出的商品实施有效控制；收入的金额能够可靠地计量；相关的经济利
益很可能流入公司；相关的已发生或将发生的成本能够可靠地计量时，确认商品销售收入实现。
其中，房地产销售确认收入的条件为：
（1）工程已经竣工，且具备销售合同所约定的交房条件；
（2）经验收，买卖双方签署了房地产交接书；
（3）履行了合同规定的义务，价款已经取得或确信可以取得；
（4）成本能够可靠地计量。
2. 确认让渡资产使用权收入的依据
与交易相关的经济利益很可能流入公司，收入的金额能够可靠地计量时。分别下列情况确定
让渡资产使用权收入金额：
（1）利息收入金额，按照他人使用本公司货币资金的时间和实际利率计算确定；
（2）使用费收入金额，按照有关合同或协议约定的收费时间和方法计算确定；
（3）出租物业收入：
1）具有承租人认可的租赁合同、协议或其他结算通知书；
2）履行了合同规定的义务，且价款已经取得或确信可以取得；
3）出租开发产品成本能够可靠地计量。
(二十九)政府补助
√适用 □不适用
1.政府补助包括与资产相关的政府补助和与收益相关的政府补助。
2.政府补助为货币性资产的，按照收到或应收的金额计量；政府补助为非货币性资产的，按
照公允价值计量，公允价值不能可靠取得的，按照名义金额计量。
3.政府补助采用总额法：
（1）与资产相关的政府补助，确认为递延收益，在相关资产使用寿命内按照合理、系统的方
法分期计入损益。相关资产在使用寿命结束前被出售、转让、报废或发生毁损的，将尚未分配的
相关递延收益余额转入资产处置当期的损益。
（2）与收益相关的政府补助，用于补偿以后期间的相关费用或损失的，确认为递延收益，在
确认相关费用的期间，计入当期损益；用于补偿已发生的相关费用或损失的，直接计入当期损益。
注：本公司对于与收益相关的政府补助采用总额法确认。
4.政府补助采用净额法：
（1）与资产相关的政府补助，冲减相关资产的账面价值；
（2）与收益相关的政府补助，用于补偿以后期间的相关费用或损失的，确认为递延收益，在
确认相关费用的期间，冲减相关成本；用于补偿已发生的相关费用或损失的，直接冲减相关成本。
注：本公司对于与资产相关的政府补助采用净额法确认。
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5.对于同时包含与资产相关部分和与收益相关部分的政府补助，区分不同部分分别进行会计
处理；难以区分的，整体归类为与收益相关的政府补助。
6.本公司将与本公司日常活动相关的政府补助按照经济业务实质计入其他收益或冲减相关成
本费用；将与本公司日常活动无关的政府补助，应当计入营业外收支。
7.本公司将取得的政策性优惠贷款贴息按照财政将贴息资金拨付给贷款银行和财政将贴息资
金直接拨付给本公司两种情况处理：
（1）财政将贴息资金拨付给贷款银行，由贷款银行以政策性优惠利率向本公司提供贷款的，
本公司选择按照下列方法进行会计处理：
1）以实际收到的借款金额作为借款的入账价值，按照借款本金和该政策性优惠利率计算相关
借款费用。
2）以借款的公允价值作为借款的入账价值并按照实际利率法计算借款费用，实际收到的金额
与借款公允价值之间的差额确认为递延收益。递延收益在借款存续期内采用实际利率法摊销，冲
减相关借款费用。
（2）财政将贴息资金直接拨付给本公司的，本公司将对应的贴息冲减相关借款费用。
(三十)递延所得税资产/递延所得税负债
√适用 □不适用
1.根据资产、负债的账面价值与其计税基础之间的差额（未作为资产和负债确认的项目按照
税法规定可以确定其计税基础的，该计税基础与其账面数之间的差额），按照预期收回该资产或
清偿该负债期间的适用税率计算确认递延所得税资产或递延所得税负债。
2.确认递延所得税资产以很可能取得用来抵扣可抵扣暂时性差异的应纳税所得额为限。资产
负债表日，有确凿证据表明未来期间很可能获得足够的应纳税所得额用来抵扣可抵扣暂时性差异
的，确认以前会计期间未确认的递延所得税资产。
3.资产负债表日，对递延所得税资产的账面价值进行复核，如果未来期间很可能无法获得足
够的应纳税所得额用以抵扣递延所得税资产的利益，则减记递延所得税资产的账面价值。在很可
能获得足够的应纳税所得额时，转回减记的金额。
4.本公司当期所得税和递延所得税作为所得税费用或收益计入当期损益，但不包括下列情况
产生的所得税：（1）企业合并；（2）直接在所有者权益中确认的交易或者事项。
(三十一)租赁
1. 经营租赁的会计处理方法
√适用 □不适用
本公司为承租人时，在租赁期内各个期间按照直线法将租金计入相关资产成本或确认为当期
损益，发生的初始直接费用，直接计入当期损益。或有租金在实际发生时计入当期损益。
本公司为出租人时，在租赁期内各个期间按照直线法将租金确认为当期损益，发生的初始直
接费用，除金额较大的予以资本化并分期计入损益外，均直接计入当期损益。或有租金在实际发
生时计入当期损益。
公司承担了应由承租方承担的与租赁相关的费用时，公司将该部分费用从租金收入总额中扣
除，按扣除后的租金费用在租赁期内分配。
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2. 融资租赁的会计处理方法
√适用 □不适用
本公司为承租人时，在租赁期开始日，本公司以租赁开始日租赁资产公允价值与最低租赁付
款额现值中两者较低者作为租入资产的入账价值，将最低租赁付款额作为长期应付款的入账价值，
其差额为未确认融资费用，发生的初始直接费用，计入租赁资产价值。在租赁期各个期间，采用
实际利率法计算确认当期的融资费用。
本公司为出租人时，在租赁期开始日，本公司以租赁开始日最低租赁收款额与初始直接费用
之和作为应收融资租赁款的入账价值，同时记录未担保余值；将最低租赁收款额、初始直接费用
及未担保余值之和与其现值之和的差额确认为未实现融资收益。在租赁期各个期间，采用实际利
率法计算确认当期的融资收入。
其他重要的会计政策和会计估计
√适用 □不适用
(三十二)分部报告
本公司以内部组织结构、管理要求、内部报告制度为依据确定经营分部，以经营分部为基础
确定报告分部并披露分部信息。
经营分部是指本公司内同时满足下列条件的组成部分：（1）该组成部分能够在日常活动中产
生收入、发生费用；（2）本公司管理层能够定期评价该组成部分的经营成果，以决定向其配置资
源、评价其业绩；（3）本公司能够取得该组成部分的财务状况、经营成果和现金流量等有关会计
信息。两个或多个经营分部具有相似的经济特征，并且满足一定条件的，则可合并为一个经营分
部。
(三十三)其他
□适用 √不适用
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四、税项
(一)主要税种及税率
主要税种及税率情况
√适用 □不适用
税种 计税依据 税率
按税法规定计算的销售货物和应税劳务收入为基
3%、5%、6%、10%、11%、
增值税 础计算销项税额，在扣除当期允许抵扣的进项税
13%、16%、17%
额后，差额部分为应交增值税
消费税
营业税 应纳税营业额 5%
城市维护建设税 应纳流转税额 1%
企业所得税 按应纳税所得额计征 0%、20%、25%
教育费附加 应纳流转税额 3%
地方教育费附加 应纳流转税额 1%、2%
河道费 应纳流转税额 1%
有偿转让国有土地使用权及地上建筑物和其他附
土地增值税 按超率累进税率 30%-60%
着物产权产生的增值额
契税 按相关项目出让金额 3%
房产税 房屋的计税余值 1.20%
印花税 根据合同性质确定使用税率、权利证照 0.005%-0.1%
土地使用税 实际占用的土地面积 6、12 元/平方米
存在不同企业所得税税率纳税主体的，披露情况说明
□适用 √不适用
(二)税收优惠
√适用 □不适用
注 1：根据财政部国家税务总局 2017 年 6 月 6 日颁布的（财税〔2017〕43 号）《关于小型
微利企业所得税优惠政策的通知》自 2017 年 1 月 1 日至 2019 年 12 月 31 日，对年应纳税所得额
低于 50 万元（含 50 万元）的小型微利企业，其所得减按 50%（减半征税）计入应纳税所得额，
按 20%的税率（减低税率）缴纳企业所得税。公司孙公司张江高科众创空间管理（上海）有限公
司本期企业所得税税率为 20%。
注 2：本公司子公司运鸿公司及孙公司 SHANGHAI（Z.J.）HOLDINGS LIMITED（以下简称张江
控股）系成立于英属开曼群岛的离岸公司，当地无需缴纳企业所得税。本公司合并报表层面根据
母公司税率确认递延所得税负债即海内外税率差。
注 3：土地增值税按规定预征，待项目达到税法规定的清算条件时办理土地增值税清算。
(三)其他
□适用 √不适用
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五、重要会计政策和会计估计的变更
1. 重要会计政策变更
√适用 □不适用
会计政策变更的内容和原因 审批程序 备注(受重要影响的报表项目名称和金额)
“应收票据”和“应收账款”合并列示为“应
（1）资产负债表中“应收票据”和
收票据及应收账款”，2018 年 12 月 31 日、2017
“应收账款”合并为“应收票据及
年 12 月 31 日金额分别为 230,965,393.90 元、
应收账款”列示
253,209,704.79 元
“应收利息”和“应收股利”并入“其他应收
（2）“应收利息”和“应收股利” 款”列示，2018 年 12 月 31 日、2017 年 12 月
并入“其他应收款”列示 31 日 金 额 分 别 为 189,576,273.35 元 、
86,829,816.19 元
“固定资产清理”并入“固定资产”列示，2018
（3）“固定资产清理”并入“固定
年 12 月 31 日、2017 年 12 月 31 日金额分别为
资产”列示
65,278,935.45 元、44,905,072.40 元
“工程物资”并入“在建工程”列示，2018 年
（4）“工程物资”并入“在建工
12 月 31 日、2017 年 12 月 31 日金额分别为
程”列示
3,369,261.35 元、0.00 元
“应付票据”和“应付账款”合并列示为“应
（5）“应付票据”和“应付账款”
付票据及应付账款”，2018 年 12 月 31 日、2017
合并为“应付票据及应付账款”列
年 12 月 31 日金额分别为 283,241,742.26 元、
示
466,570,992.85 元
“应付利息”和“应付股利”并入“其他应付
（6）“应付利息”和“应付股利” 款”列示，2018 年 12 月 31 日、2017 年 12 月
并入“其他应付款”列示 31 日 金 额 分 别 为 2,243,766,714.82 元 、
1,785,600,929.92 元
“专项应付款”并入“长期应付款”列示，2018
（7）“专项应付款”并入“长期应
年 12 月 31 日、2017 年 12 月 31 日金额分别为
付款”列示。比较数据相应调整。
0.00 元、0.00 元
（8）在利润表中新增“研发费用”
2018 年度增加研发费用 0.00 元，减少管理费用
项目，将原“管理费用”中的研发
0.00 元；2017 年度增加研发费用 0.00 元，减少
费用重分类至“研发费用”单独列
管理费用 0.00 元
示
2018 年度利息费用 270,214,649.90 元，利息收
（9）在利润表中财务费用项下新增
入 23,229,864.13 元 ； 2017 年 度 利 息 费 用
“其中：利息费用”和“利息收
275,811,771.98 元，利息收入 19,633.469.39
入”项目。比较数据相应调整
元
（10）在利润表中增加“资产处置 2018 年度增加资产处置收益 303,598.96 元；
收益” 2017 年度增加资产处置收益 0.00 元
其他说明
本公司于 2018 年经董事会会议批准，自 2018 年 1 月 1 日采用财政部《关于修订印发 2018
年度一般企业财务报表格式的通知》（财会〔2018〕15 号）相关规定。会计政策变更导致影响如
上表。
2. 重要会计估计变更
□适用 √不适用
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六、合并财务报表项目注释
(一)货币资金
√适用 □不适用
1. 分类列示
单位：元 币种：人民币
项目 期末余额 期初余额
库存现金 3,105.57 10,285.52
银行存款 2,695,847,172.06 2,021,197,458.21
其他货币资金 32,302,132.02 1,010,107.47
合计 2,728,152,409.65 2,022,217,851.20
其中：存放在境外的款项总额 357,624,628.65 304,872,746.46
其他说明
2. 其中受限制的货币资金明细如下：
单位：元 币种：人民币
项目 期末余额 期初余额
按揭款保证金 6,268,688.96 5,200,898.93
公积金保证金 2,796,712.08 3,796,413.89
合计 9,065,401.04 8,997,312.82
3. 本公司其他货币资金
单位：元 币种：人民币
项目 期末余额 期初余额
信用卡存款 120,690.69 172,792.96
存出投资款 32,181,441.33 837,314.51
合计 32,302,132.02 1,010,107.47
(二)以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 期末余额 期初余额
交易性金融资产 23,255,294.30 26,328,088.85
其中：债务工具投资
权益工具投资 23,255,294.30 26,328,088.85
衍生金融资产
其他
指定以公允价值计量且其变动
计入当期损益的金融资产
其中：债务工具投资
权益工具投资
其他
合计 23,255,294.30 26,328,088.85
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2018 年年度报告
其他说明：
其中交易性金融资产明细如下：
单位：元 币种：人民币
股票名称 股数 投资成本 期末每股市价 期末市价总额
复旦张江 6,788,000.00 HKD 5,469,161.65 HKD 3.91 23,255,294.30
(三)衍生金融资产
□适用 √不适用
(四)应收票据及应收账款
1. 总表情况
(1) 分类列示
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 期末余额 期初余额
应收票据
应收账款 230,965,393.90 253,209,704.79
合计 230,965,393.90 253,209,704.79
其他说明：
□适用 √不适用
2. 应收票据
(1) 应收票据分类列示
□适用 √不适用
(2) 期末公司已质押的应收票据
□适用 √不适用
(3) 期末公司已背书或贴现且在资产负债表日尚未到期的应收票据
□适用 √不适用
(4) 期末公司因出票人未履约而将其转应收账款的票据
□适用 √不适用
其他说明
□适用 √不适用
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3. 应收账款
(1) 应收账款分类披露
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
期末余额 期初余额
账面余额 坏账准备 账面余额 坏账准备
类别 账面 账面
比例 计提比 比例 计提比
金额 金额 价值 金额 金额 价值
(%) 例(%) (%) 例(%)
单项金额重大并单独计提坏账
42,579,261.77 11.69 42,579,261.77 100.00 42,152,453.51 11.32 42,152,453.51 100.00
准备的应收账款
按信用风险特征组合计提坏账
251,714,587.60 69.09 20,749,193.70 230,965,393.90 282,334,488.38 75.85 29,124,783.59 253,209,704.79
准备的应收账款
其中：应收房产销售款 57,517,538.25 15.79 6,092,497.35 10.59 51,425,040.90 66,776,359.55 17.94 6,092,497.35 9.12 60,683,862.20
应收关联方款 131,995,586.75 36.23 1,869,079.75 1.42 130,126,507.00 125,976,876.76 33.84 1,869,079.75 1.48 124,107,797.01
应收代垫水电费 11,471,943.21 3.15 11,471,943.21 4,722,258.90 1.27 4,722,258.90
其他账龄组合 49,409,519.39 13.56 12,787,616.60 25.88 36,621,902.79 84,858,993.17 22.80 21,163,206.49 24.94 63,695,786.68
短期零星应收款 1,320,000.00 0.36 1,320,000.00
单项金额不重大但单独计提坏
70,036,590.82 19.22 70,036,590.82 100.00 47,776,562.96 12.83 47,776,562.96 100.00
账准备的应收账款
合计 364,330,440.19 / 133,365,046.29 / 230,965,393.90 372,263,504.85 / 119,053,800.06 / 253,209,704.79
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2018 年年度报告
(2) 期末单项金额重大并单项计提坏账准备的应收账款
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
应收账款 期末余额
（按单位） 应收账款 坏账准备 计提比例（%） 计提理由
上海三鑫科技发展
42,579,261.77 42,579,261.77 100.00 预计无法收回
有限公司
合计 42,579,261.77 42,579,261.77 / /
(3) 按组合计提坏账准备的应收账款
组合中，按账龄分析法计提坏账准备的应收账款
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
期末余额
账龄
应收账款 坏账准备 计提比例（%）
1 年以内
其中：1 年以内分项
1 年以内（含 1 年） 21,357,589.57 640,727.69 3.00
1 年以内小计 21,357,589.57 640,727.69 3.00
1至2年 7,565,342.70 756,534.27 10.00
2至3年 4,042,565.83 808,513.17 20.00
3 年以上
3至4年 4,810,635.97 2,405,317.99 50.00
4至5年 6,913,723.67 3,456,861.83 50.00
5 年以上 4,719,661.65 4,719,661.65 100.00
合计 49,409,519.39 12,787,616.60
组合中，采用余额百分比法计提坏账准备的应收账款
□适用 √不适用
组合中，采用其他方法计提坏账准备的应收账款
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
组合名称 期末余额 坏账准备期末余额 计提比例（%）
组合 1：应收房产销售款小计 57,517,538.25 6,092,497.35
未到合同约定收款期 51,425,040.90
超过合同约定收款期 5 年以上 6,092,497.35 6,092,497.35 100.00
组合 2：应收代垫水电费 11,471,943.21
组合 3：应收关联方款 131,995,586.75 1,869,079.75 1.42
组合 4：短期零星应收款 1,320,000.00
合计 202,305,068.21 7,961,577.10
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(4) 单项金额不重大并单项计提坏账准备的应收账款
单位：元 币种：人民币
坏账准备 计提
单位名称 期末余额 计提理由
期末余额 比例（%）
上海密尔克卫投资合伙企业（有限合伙）32,164,000.00 32,164,000.00 100.00 预计无法收回
观山月（上海）投资控股有限公司 9,263,726.16 9,263,726.16 100.00 预计无法收回
上海威伦卡园酒店有限公司 7,933,674.77 7,933,674.77 100.00 预计无法收回
亚申科技研发中心（上海）有限公司 6,298,028.23 6,298,028.23 100.00 预计无法收回
浙江天新药业有限公司 4,400,574.00 4,400,574.00 100.00 预计无法收回
许江南 3,372,938.19 3,372,938.19 100.00 预计无法收回
益科博能源科技(上海)有限公司 1,785,136.17 1,785,136.17 100.00 预计无法收回
游世移动通信技术(上海)有限公司 1,545,826.67 1,545,826.67 100.00 预计无法收回
调光大师照明科技（上海）有限公司 1,497,222.54 1,497,222.54 100.00 预计无法收回
上海博为光电科技有限公司 497,278.68 497,278.68 100.00 预计无法收回
上海朝日低碳新能源有限公司 495,695.57 495,695.57 100.00 预计无法收回
上海同脉食品有限公司 374,768.41 374,768.41 100.00 预计无法收回
上海华督股权投资基金管理有限公司 229,556.80 229,556.80 100.00 预计无法收回
上海奇芯基因科技发展有限公司 134,364.63 134,364.63 100.00 预计无法收回
上海增智沪港文化用品有限公司 43,800.00 43,800.00 100.00 预计无法收回
合计 70,036,590.82 70,036,590.82
(5) 本期实际核销的应收账款情况
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 核销金额
实际核销的应收账款 -30,939.20
其中重要的应收账款核销情况
□适用 √不适用
应收账款核销说明：
√适用 □不适用
2017 年度本公司预计上海东涯投资有限公司水电费 30,939.20 元无法收回，将该款项核销，
2018 年 7 月收回该款项。
(6) 按欠款方归集的期末余额前五名的应收账款情况
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
占应收账款总额
单位名称 期末余额 坏账准备期末余额
的比例（%）
上海新张江物业管理有限公司 78,636,074.00 21.58
上海张江（集团）有限公司 51,490,433.00 14.13
上海三鑫科技发展有限公司 42,579,261.77 11.69 42,579,261.77
上海密尔克卫投资合伙企业（有限合伙） 32,164,000.00 8.83 32,164,000.00
上海检验公司 13,952,088.00 3.83
合计 218,821,856.77 60.06 74,743,261.77
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2018 年年度报告
(7) 本期计提、收回或转回的坏账准备情况：
其中本期坏账准备收回或转回金额重要的：
□适用 √不适用
(8) 因金融资产转移而终止确认的应收账款
□适用 √不适用
(9) 转移应收账款且继续涉入形成的资产、负债金额
□适用 √不适用
其他说明：
□适用 √不适用
(五)预付款项
1. 预付款项按账龄列示
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
期末余额 期初余额
账龄
金额 比例(%) 金额 比例(%)
1 年以内 6,251,997.33 93.43 7,138,033.16 92.15
1至2年 254,420.00 3.80 416,927.03 5.38
2至3年 174,039.40 2.25
3 年以上 185,339.40 2.77 16,800.00 0.22
合计 6,691,756.73 100 7,745,799.59 100
2. 按预付对象归集的期末余额前五名的预付款情况
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
单位名称 期末余额 占预付款项总额的比例（%）
国网上海市电力公司 5,481,431.15 81.91
深圳永佳天成科技发展有限公司 636,000.00 9.50
江苏神码信息技术有限公司 300,000.00 4.48
地方政府续牌费 29,466.18 0.44
上海麒麟科技有限公司 16,800.00 0.25
合计 6,463,697.33 96.58
其他说明
□适用 √不适用
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2018 年年度报告
(六)其他应收款
1. 总表情况
(1) 分类列示
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 期末余额 期初余额
应收利息
应收股利 11,491,326.75
其他应收款 189,576,273.35 75,338,489.44
合计 189,576,273.35 86,829,816.19
其他说明：
□适用 √不适用
2. 应收利息
(1) 应收利息分类
□适用 √不适用
(2) 重要逾期利息
□适用 √不适用
其他说明：
□适用 √不适用
3. 应收股利
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目(或被投资单位) 期末余额 期初余额
上海张江国信安地产有限公司 7,492,405.74
上海张江磐石葆霖股权投资合伙企业（有限合伙） 2,188,717.38
Shanghai ZJ Hi-Tech Investment Corporation 1,810,203.63
合计 11,491,326.75
(3) 重要的账龄超过 1 年的应收股利
□适用 √不适用
其他说明：
□适用 √不适用
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2018 年年度报告
4. 其他应收款
(1) 其他应收款分类披露
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
期末余额 期初余额
账面余额 坏账准备 账面余额 坏账准备
类别 计提 账面 计提 账面
比例 比例
金额 金额 比例 价值 金额 金额 比例 价值
(%) (%)
(%) (%)
单项金额重大并单独计提坏账准备的其他应
133,928,701.55 69.00 133,928,701.55
收款
按信用风险特征组合计提坏账准备的其他应
51,563,235.99 26.57 38,783.96 51,524,452.03 68,937,173.28 88.23 6,012.06 68,931,161.22
收款
其中：应收关联方款 30,809,498.73 15.87 30,809,498.73 27,712,736.02 35.47 27,712,736.02
备用金 197,670.00 0.10 197,670.00 197,670.00 0.25 197,670.00
押金保证金 15,880,907.04 8.18 15,880,907.04 37,713,996.89 48.27 37,713,996.89
应收代垫水电费 1,101,202.23 0.57 1,101,202.23 1,371,009.00 1.75 1,371,009.00
短期零星应收款 2,515,645.87 1.30 2,515,645.87 1,904,539.63 2.44 1,904,539.63
采用账龄分析法计提坏账准备的其他应收款 1,058,312.12 0.55 38,783.96 3.66 1,019,528.16 37,221.74 0.05 6,012.06 16.15 31,209.68
单项金额不重大但单独计提坏账准备的其他
8,608,881.35 4.43 4,485,761.58 52.11 4,123,119.77 9,197,423.63 11.77 2,790,095.41 30.34 6,407,328.22
应收款
合计 194,100,818.89 / 4,524,545.54 / 189,576,273.35 78,134,596.91 / 2,796,107.47 / 75,338,489.44
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2018 年年度报告
(2) 期末单项金额重大并单项计提坏账准备的其他应收款
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
期末余额
其他应收款
其他应收款 坏账准备 账龄 计提比例（%） 计提理由
（按单位）
项目前期开发
133,928,701.55 1 年以内
政府资金专户
合计 133,928,701.55 / /
(3) 按组合计提坏账准备的其他应收款
组合中，按账龄分析法计提坏账准备的其他应收款
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
期末余额
账龄
其他应收款 坏账准备 计提比例（%）
1 年以内
其中：1 年以内分项
1 年以内（含 1 年） 1,021,090.38 30,632.71 3.00
1 年以内小计 1,021,090.38 30,632.71 3.00
1至2年 21,274.06 2,127.41 10.00
2至3年 6,500.00 1,300.00 20.00
3 年以上
3至4年
4至5年 9,447.68 4,723.84 50.00
5 年以上
合计 1,058,312.12 38,783.96
期初余额
账龄
其他应收款 坏账准备 计提比例（%）
1 年以内（含 1 年） 21,274.06 638.22 3.00
1-2 年（含 2 年） 6,500.00 650.00 10.00
3-4 年（含 4 年） 9,447.68 4,723.84 50.00
合计 37,221.74 6,012.06
组合中，采用余额百分比法计提坏账准备的其他应收款
□适用 √不适用
组合中，采用其他方法计提坏账准备的其他应收款
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
组合名称 期末余额 坏账准备期末余额 计提比例（%） 计提理由
应收关联方款 30,809,498.73 预计可收回
备用金 197,670.00 预计可收回
押金保证金 15,880,907.04 预计可收回
应收代垫水电费 1,101,202.23 预计可收回
短期零星应收款 2,515,645.87 预计可收回
合计 50,504,923.87
100 / 171
2018 年年度报告
(4) 按款项性质分类情况
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
款项性质 期末账面余额 期初账面余额
应收关联方款 30,809,498.73 27,712,736.02
备用金 197,670.00 197,670.00
押金保证金 15,880,907.04 37,713,996.89
应收代垫水电费 9,710,083.58 10,510,700.63
项目前期开发暂付款 133,928,701.55
其他 3,573,957.99 1,999,493.37
合计 194,100,818.89 78,134,596.91
(5) 本期计提、收回或转回的坏账准备情况
本期计提坏账准备金额 1,728,438.07 元；
其中本期坏账准备转回或收回金额重要的：
□适用 √不适用
(6) 本期实际核销的其他应收款情况
□适用 √不适用
(7) 按欠款方归集的期末余额前五名的其他应收款情况
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
占其他应收款
坏账准备
单位名称 款项的性质 期末余额 账龄 期末余额合计
期末余额
数的比例(%)
项目前期开发政府 项目前期开发暂
133,928,701.55 1 年以内 69.00
资金专户 付款
上海新张江物业管
应收关联方款 30,484,504.46 0-5 年 15.71
理有限公司
上海东湖物业管理
应收代垫水电费 5,615,223.47 2-5 年 2.89 2,624,598.85
公司
上海浦东供电局 押金保证金 4,262,208.15 0-2 年 2.20
上海润邦投资集团
其他 902,637.09 3-4 年 0.47
有限公司
合计 / 175,193,274.72 / 90.27 2,624,598.85
(8) 涉及政府补助的应收款项
□适用 √不适用
(9) 因金融资产转移而终止确认的其他应收款
□适用 √不适用
(10)转移其他应收款且继续涉入形成的资产、负债的金额
□适用 √不适用
其他说明：
□适用 √不适用
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2018 年年度报告
(七)存货
1. 存货分类
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
期末余额 期初余额
项目
账面余额 跌价准备 账面价值 账面余额 跌价准备 账面价值
原材料
在产品
库存商品
周转材料
消耗性生物资产
建造合同形成的已完工未结算资产
已完工开发产品 2,079,586,114.46 23,900,612.27 2,055,685,502.19 2,854,863,205.07 26,248,169.68 2,828,615,035.39
在建开发产品 2,285,105,305.38 2,285,105,305.38 2,283,069,487.04 2,283,069,487.04
其他 265,103.06 265,103.06 196,351.12 196,351.12
合计 4,364,956,522.90 23,900,612.27 4,341,055,910.63 5,138,129,043.23 26,248,169.68 5,111,880,873.55
2. 存货跌价准备
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
本期增加金额 本期减少金额
项目 期初余额 期末余额
计提 其他 转回或转销 其他
原材料
在产品
库存商品
周转材料
消耗性生物资产
建造合同形成的已完工未结算资产
御景雅苑地下车库 1,450,797.88 375,805.54 1,826,603.42
山水豪庭一期地下车库 19,391,046.56 1,444,126.19 17,946,920.37
山水豪庭二期车位 5,406,325.24 1,279,236.76 4,127,088.48
合计 26,248,169.68 375,805.54 2,723,362.95 23,900,612.27
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3. 存货跌价准备情况
项目 计提存货跌价准备的依据 本期转回存货跌价准备的原因
御景雅苑地下车库 可变现净值低于存货账面成本
山水豪庭一期地下车库 预计未来销售价格上升
山水豪庭二期车位 预计未来销售价格上升
4. 存货期末余额含有借款费用资本化金额的说明
√适用 □不适用
存货期末余额含有借款费用资本化金额为 323,332,084.43 元。
5. 期末建造合同形成的已完工未结算资产情况
□适用 √不适用
其他说明
□适用 √不适用
(八)持有待售资产
□适用 √不适用
(九)一年内到期的非流动资产
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 期末余额 期初余额
一年内到期的长期委托贷款 116,000,000.00
合计 116,000,000.00
(十)其他流动资产
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 期末余额 期初余额
理财产品 550,000,000.00 540,000,000.00
预缴税金 23,683,231.29 13,834,493.71
短期委托贷款 48,000,000.00 32,000,000.00
合计 621,683,231.29 585,834,493.71
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(十一)可供出售金融资产
1. 可供出售金融资产情况
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
期末余额 期初余额
项目
账面余额 减值准备 账面价值 账面余额 减值准备 账面价值
可供出售债务工具：
可供出售权益工具： 1,866,886,861.11 52,996,963.01 1,813,889,898.10 2,092,793,749.26 10,343,534.00 2,082,450,215.26
按公允价值计量的 48,631,878.78 48,631,878.78 285,037,112.98 285,037,112.98
按成本计量的 1,818,254,982.33 52,996,963.01 1,765,258,019.32 1,807,756,636.28 10,343,534.00 1,797,413,102.28
合计 1,866,886,861.11 52,996,963.01 1,813,889,898.10 2,092,793,749.26 10,343,534.00 2,082,450,215.26
2. 期末按公允价值计量的可供出售金融资产
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
可供出售金融资产分类 可供出售权益工具 可供出售债务工具 合计
权益工具的成本/债务工具的摊余成本 14,428,684.03 14,428,684.03
公允价值 48,631,878.78 48,631,878.78
累计计入其他综合收益的公允价值变动金额 34,203,194.75 34,203,194.75
已计提减值金额
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3. 期末按成本计量的可供出售金融资产
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
账面余额 减值准备 在被投资单
被投资
位持股比例 本期现金红利
单位
本期 本期 本期 本期 (%)
期初 期末 期初 期末
增加 减少 增加 减少
上海金融发展投资基金（有限合伙） 277,016,803.95 61,739,430.38 215,277,373.57 5.94 57,158,474.06
上海微电子装备（集团）股份有限
223,450,000.00 223,450,000.00 10.78
公司
上海金融发展投资基金二期（壹）
100,000,000.00 100,000,000.00 6.67
（有限合伙）
上海源星胤石股权投资合伙企业
140,000,000.00 60,000,000.00 200,000,000.00 14.89
（有限合伙）
杭州经天纬地投资合伙企业（有限
40,000,000.00 30,000,000.00 70,000,000.00 3.70
合伙）
上海证大喜马拉雅网络科技有限公
30,000,000.00 30,000,000.00 0.61
司
上海源星胤志创业投资合伙企业
20,400,000.00 20,400,000.00 0.00 12.47 1,455,501.75
（有限合伙）
上海莘毅鑫创业投资合伙企业（有
10,000,000.00 624,900.00 9,375,100.00 20.83 88,969.86
限合伙）
上海朗朗信息科技有限公司 10,000,000.00 10,000,000.00 10,000,000.00 10,000,000.00 5.56
上海嗨修汽车技术服务有限公司 11,330,000.00 11,330,000.00 0.00 0.00
上海数饮实业有限公司 8,000,000.00 8,000,000.00 6.90
上海金融发展浦江投资基金（有限
14,555,331.65 14,555,331.65 5.94
合伙）
Qiniu Limited 65,200,980.00 3,142,620.00 68,343,600.00 2.52
上海武岳峰集成电路股权投资合伙
201,582,007.05 3,450,178.93 205,032,185.98 3.70 50,055.28
企业（有限合伙）
上海张江和之顺投资中心（有限合
180,000,000.00 180,000,000.00 26.47 67,777,709.11
伙）
上海百事通信息技术股份有限公司 29,999,877.50 29,999,877.50 20,653,429.01 20,653,429.01 1.63
赛赫智能设备（上海）股份有限公
29,992,500.00 29,992,500.00 4.89
司
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2018 年年度报告
上海浦东新区张江科技小额贷款股
122,247,360.00 122,247,360.00 15.00 9,629,405.79
份有限公司
上海张江生物医药基地开发有限公
95,238,060.00 95,238,060.00 9.52 4,799,106.29
司
上海津村制药有限公司 8,294,254.63 8,294,254.63 3.00 268,800.00
上海张江高科技园区置业有限公司 6,993,939.00 6,993,939.00 6,993,939.00 6,993,939.00 4.72
上海蓝光科技有限公司 3,159,595.00 3,159,595.00 3,159,595.00 3,159,595.00 1.00
上海虹正资产经营有限公司 1,745,805.00 1,745,805.00 2.45 192,531.13
长江经济联合发展（集团）股份有
1,400,000.00 1,400,000.00 0.13 40,000.00
限公司
上海飞天众知科技服务有限公司 2,000,000.00 2,000,000.00 2,000,000.00 2,000,000.00 5.00
上海张江医药互联网有限公司 190,000.00 190,000.00 190,000.00 190,000.00 19.00
上海科创中心一期股权投资基金合
150,000,000.00 150,000,000.00 300,000,000.00 7.67 5,548,063.00
伙企业
上海源星胤力创业投资合伙企业
48,960,000.00 48,960,000.00 32.43
(有限合伙)
杭州创徒股权投资基金合伙企业
6,000,000.00 2,000,000.00 4,000,000.00 17.17 15,750.84
(有限合伙)
上海点客信息技术股份有限公司 10,000,000.00 10,000,000.00 10,000,000.00 10,000,000.00 3.81
合计 1,807,756,636.28 286,592,676.43 276,094,330.38 1,818,254,982.33 10,343,534.00 42,653,429.01 52,996,963.01 / 147,024,367.11
4. 报告期内可供出售金融资产减值的变动情况
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
可供出售金融资产分类 可供出售权益工具 可供出售债务工具 合计
期初已计提减值余额 10,343,534.00 10,343,534.00
本期计提 42,653,429.01 42,653,429.01
其中：从其他综合收益转入
本期减少
其中：期后公允价值回升转回 /
期末已计提减值金余额 52,996,963.01 52,996,963.01
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5. 可供出售权益工具期末公允价值严重下跌或非暂时性下跌但未计提减值准备的相关说明
□适用 √不适用
其他说明
□适用 √不适用
(十二)持有至到期投资
1. 持有至到期投资情况
□适用 √不适用
2. 期末重要的持有至到期投资
□适用 √不适用
3. 本期重分类的持有至到期投资
□适用 √不适用
其他说明：
□适用 √不适用
(十三)长期应收款
1. 长期应收款情况
□适用 √不适用
2. 因金融资产转移而终止确认的长期应收款
□适用 √不适用
3. 转移长期应收款且继续涉入形成的资产、负债金额
□适用 √不适用
其他说明
□适用 √不适用
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2018 年年度报告
(十四)长期股权投资
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
本期增减变动
期初 其他 宣告发放 计提 期末 减值准备期末
被投资单位 追加 减少 权益法下确认的 其他综合收益调 其
余额 汇率变动 现金红利 权益 现金股利 减值 余额 余额
投资 投资 投资损益 整 他
变动 或利润 准备
一、合营企业
Shanghai ZJ Hi-Tech
729,771,879.98 2,403,855.39 38,173,734.17 12,036,666.77 2,354,025.60 780,032,110.71
Investment Corporation
小计 729,771,879.98 2,403,855.39 38,173,734.17 12,036,666.77 2,354,025.60 780,032,110.71
二、联营企业
上海美联生物技术有限公司 555,872.47 555,872.47 555,872.47
上海张江新希望企业有限公司 61,646,259.28 1,083,411.73 62,729,671.01
上海张江微电子港有限公司 1,238,418,341.95 49,297,299.82 254,430,000.00 1,033,285,641.77
上海大道置业有限公司 14,400,145.63 -6,252,401.99 8,147,743.64
上海张江艾西益外币兑换有限
22,729,251.05 3,803,854.63 1,750,000.00 24,783,105.68
公司
上海股权托管交易中心股份有
73,839,980.14 1,015,491.51 74,855,471.65
限公司
上海张江联合置地有限公司 2,061,578.06 6,107.78 2,067,685.84
上海机械电脑有限公司 3,114,816.26 -67,529.67 3,047,286.59 2,117,116.75
上海数讯信息技术有限公司 172,072,973.42 20,400,161.30 1,448,000.00 191,025,134.72
成都张江房地产开发有限公司 4,852,479.35 -4,852,479.35
上海张润置业有限公司 -15,576,319.67 514,489.52 -15,061,830.15
川河集团有限公司 599,010,512.58 40,787,475.21 29,124,397.40 30,045,988.16 638,876,397.03
张江汉世纪创业投资有限公司 170,949,379.73 199,704,697.31 370,654,077.04
上海鲲鹏投资发展有限公司 32,768,859.95 131,894.87 32,900,754.82
上海枫逸股权投资基金管理有
49,825,289.06 -45,570.87 49,779,718.19
限公司
上海光全投资中心(有限合伙) 186,395,717.07 -13,342,485.11 9,352,000.00 163,701,231.96
上海科创中心股权投资基金管
6,218,931.78 159,935.57 6,378,867.35
理有限公司
深圳市张江星河投资企业（有
47,075,673.48 -985,838.22 46,089,835.26
限合伙）
小计 2,670,359,741.59 291,358,514.04 29,124,397.40 297,025,988.16 2,693,816,664.87 2,672,989.22
合计 3,400,131,621.57 293,762,369.43 38,173,734.17 41,161,064.17 299,380,013.76 3,473,848,775.58 2,672,989.22
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(十五)投资性房地产
1. 投资性房地产计量模式
(1) 采用成本计量模式的投资性房地产
单位：元 币种：人民币
项目 房屋、建筑物 合计
一、账面原值
1.期初余额 6,641,131,254.40 6,641,131,254.40
2.本期增加金额 1,065,351,980.42 1,065,351,980.42
（1）外购
（2）存货\固定资产\在建工程转入 1,065,351,980.42 1,065,351,980.42
（3）企业合并增加
3.本期减少金额 34,416,365.87 34,416,365.87
（1）处置
（2）其他转出
（3）转入固定资产 34,416,365.87 34,416,365.87
4.期末余额 7,672,066,868.95 7,672,066,868.95
二、累计折旧和累计摊销
1.期初余额 1,988,897,203.41 1,988,897,203.41
2.本期增加金额 264,603,241.16 264,603,241.16
（1）计提或摊销 264,603,241.16 264,603,241.16
3.本期减少金额 11,845,401.08 11,845,401.08
（1）处置
（2）其他转出
（3）转入固定资产 11,845,401.08 11,845,401.08
4.期末余额 2,241,655,043.49 2,241,655,043.49
三、减值准备
1.期初余额
2.本期增加金额
（1）计提
3、本期减少金额
（1）处置
（2）其他转出
4.期末余额
四、账面价值
1.期末账面价值 5,430,411,825.46 5,430,411,825.46
2.期初账面价值 4,652,234,050.99 4,652,234,050.99
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2018 年年度报告
2. 未办妥产权证书的投资性房地产情况
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 账面价值 未办妥产权证书原因
张江高科苑（教育公寓、商业） 398,011,030.60 历史原因
清华二期 127,990,120.88 历史原因
北大二期 123,126,601.46 历史原因
张江高科苑（人才公寓） 126,904,361.42 历史原因
张江休闲体育中心 55,273,764.83 历史原因
创业源南区蔡伦路 1600 号 50,632,522.78 历史原因
北大一期 47,698,482.22 历史原因
北大清华地下车库 47,602,012.54 历史原因
清华一期 36,713,447.27 历史原因
复旦基因楼 6,952,882.88 历史原因
其他说明
□适用 √不适用
(十六)固定资产
1. 总表情况
(1) 分类列示
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 期末余额 期初余额
固定资产 65,278,935.45 44,905,072.40
固定资产清理
合计 65,278,935.45 44,905,072.40
其他说明：
□适用 √不适用
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2. 固定资产
(1) 固定资产情况
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 房屋及建筑物 电子设备 运输工具 固定资产装修 其他设备 合计
一、账面原值：
1.期初余额 47,748,430.71 6,230,909.22 1,702,369.97 5,295,658.00 3,544,431.27 64,521,799.17
2.本期增加金额 34,416,365.87 490,174.42 134,050.64 35,040,590.93
（1）购置 490,174.42 134,050.64 624,225.06
（2）在建工程转入
（3）企业合并增加
（4）存货、投资性房地产、在建工程转入 34,416,365.87 34,416,365.87
3.本期减少金额 222,444.29 1,175,154.15 85,187.88 1,482,786.32
（1）处置或报废 222,444.29 1,175,154.15 85,187.88 1,482,786.32
4.期末余额 82,164,796.58 6,498,639.35 527,215.82 5,295,658.00 3,593,294.03 98,079,603.78
二、累计折旧
1.期初余额 6,800,747.86 4,821,167.11 1,351,940.16 3,459,442.00 3,183,429.64 19,616,726.77
2.本期增加金额 13,329,525.17 669,002.93 84,354.60 408,048.00 108,930.51 14,599,861.21
（1）计提 1,484,124.09 669,002.93 84,354.60 408,048.00 108,930.51 2,754,460.13
（2）存货、投资性房地产、在建工程转入 11,845,401.08 11,845,401.08
3.本期减少金额 215,838.41 1,118,796.80 81,284.44 1,415,919.65
（1）处置或报废 215,838.41 1,118,796.80 81,284.44 1,415,919.65
4.期末余额 20,130,273.03 5,274,331.63 317,497.96 3,867,490.00 3,211,075.71 32,800,668.33
三、减值准备
1.期初余额
2.本期增加金额
（1）计提
3.本期减少金额
（1）处置或报废
4.期末余额
四、账面价值
1.期末账面价值 62,034,523.55 1,224,307.72 209,717.86 1,428,168.00 382,218.32 65,278,935.45
2.期初账面价值 40,947,682.85 1,409,742.11 350,429.81 1,836,216.00 361,001.63 44,905,072.40
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(2) 暂时闲置的固定资产情况
□适用 √不适用
(3) 通过融资租赁租入的固定资产情况
□适用 √不适用
(4) 通过经营租赁租出的固定资产
□适用 √不适用
(5) 未办妥产权证书的固定资产情况
□适用 √不适用
其他说明：
□适用 √不适用
3. 固定资产清理
□适用 √不适用
(十七)在建工程
1. 总表情况
(1) 分类列示
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 期末余额 期初余额
在建工程 3,369,261.35
工程物资
合计 3,369,261.35
其他说明：
□适用 √不适用
2. 在建工程
(1) 在建工程情况
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
期末余额 期初余额
项目
账面余额 减值准备 账面价值 账面余额 减值准备 账面价值
张江大厦办公区域
3,369,261.35 3,369,261.35
装修
合计 3,369,261.35 3,369,261.35
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(2) 重要在建工程项目本期变动情况
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
本期 利息 本期
期 本期 工程累 其中： 资
转入 资本 利息
项目 初 其他 期末 计投入 工程进 本期利 金
预算数 本期增加金额 固定 化累 资本
名称 余 减少 余额 占预算 度 息资本 来
资产 计金 化率
额 金额 比例(%) 化金额 源
金额 额 (%)
张江
大厦
自
办公 18,125,100.00 3,369,261.35 3,369,261.35 18.59 40.00%
筹
区域
装修
合计 18,125,100.00 3,369,261.35 3,369,261.35 / / / /
(3) 本期计提在建工程减值准备情况
□适用 √不适用
其他说明
□适用 √不适用
3. 工程物资
(1) 工程物资情况
□适用 √不适用
(十八)生产性生物资产
1. 采用成本计量模式的生产性生物资产
□适用 √不适用
2. 采用公允价值计量模式的生产性生物资产
□适用 √不适用
其他说明
□适用 √不适用
(十九)油气资产
□适用 √不适用
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(二十)无形资产
1. 无形资产情况
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 软件 合计
一、账面原值
1.期初余额 7,160,354.00 7,160,354.00
2.本期增加金额 1,038,931.88 1,038,931.88
(1)购置 1,038,931.88 1,038,931.88
(2)内部研发
(3)企业合并增加
3.本期减少金额
(1)处置
4.期末余额 8,199,285.88 8,199,285.88
二、累计摊销
1.期初余额 4,419,768.00 4,419,768.00
2.本期增加金额 1,736,911.84 1,736,911.84
（1）计提 1,736,911.84 1,736,911.84
3.本期减少金额
(1)处置
4.期末余额 6,156,679.84 6,156,679.84
三、减值准备
1.期初余额
2.本期增加金额
（1）计提
3.本期减少金额
(1)处置
4.期末余额
四、账面价值
1.期末账面价值 2,042,606.04 2,042,606.04
2.期初账面价值 2,740,586.00 2,740,586.00
2. 未办妥产权证书的土地使用权情况
□适用 √不适用
其他说明：
□适用 √不适用
(二十一)开发支出
□适用 √不适用
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(二十二)商誉
1. 商誉账面原值
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
本期增加 本期减少
被投资单位名称或形成商誉
期初余额 期末余额
的事项 企业合并形成的 处置
Shanghai (Z.J.) Hi-tech
10,583,095.42 10,583,095.42
Park Limited
上海奇都科技发展有限公司 5,025.26 5,025.26
合计 10,588,120.68 10,588,120.68
2. 商誉减值准备
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
被投资单位名称或形成商誉 本期增加 本期减少
期初余额 期末余额
的事项 计提 处置
Shanghai (Z.J.) Hi-tech
10,583,095.42 10,583,095.42
Park Limited
上海奇都科技发展有限公司 5,025.26 5,025.26
合计 10,588,120.68 10,588,120.68
3. 商誉所在资产组或资产组组合的相关信息
□适用 √不适用
4. 说明商誉减值测试过程、关键参数（例如预计未来现金流量现值时的预测期增长率、稳定期
增长率、利润率、折现率、预测期等，如适用）及商誉减值损失的确认方法
□适用 √不适用
5. 商誉减值测试的影响
□适用 √不适用
其他说明
□适用 √不适用
(二十三)长期待摊费用
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
本期增 其他减
项目 期初余额 本期摊销金额 期末余额
加金额 少金额
二期西块机械车库 2,728,021.28 399,222.59 2,328,798.69
四期东块增设机械车库 7,078,251.47 1,035,841.68 6,042,409.79
B 区 1-6/1-7 地块室外机械车库 3,757,563.04 805,192.08 2,952,370.96
B 区 4-10 地块档案室装修 3,327,585.09 525,408.13 2,802,176.96
新售楼中心装修费 34,166.68 34,166.68
张江大厦 21 楼权威发布平台装
611,292.73 204,584.40 406,708.33
修成本
矽岸国际 26 号空调补贴 970,000.00 97,000.01 872,999.99
合计 17,536,880.29 970,000.00 3,101,415.57 15,405,464.72
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(二十四)递延所得税资产/ 递延所得税负债
1. 未经抵销的递延所得税资产
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
期末余额 期初余额
项目 递延所得税 递延所得税
可抵扣暂时性差异 可抵扣暂时性差异
资产 资产
资产减值准备
内部交易未实现利润
可抵扣亏损 4,114,487.84 1,028,621.96 6,045,188.59 1,511,297.14
坏账准备 137,888,215.85 34,472,053.96 121,849,689.51 30,462,422.38
长期股权投资和可供出售金
55,669,952.23 13,917,488.05 13,016,523.22 3,254,130.80
融资产减值准备
预提税金 1,158,288,355.76 289,572,088.93 1,098,131,133.75 274,532,783.45
抵消与联营企业之间发生的
38,478,400.48 9,619,600.12 38,992,890.00 9,748,222.50
未实现内部交易损益
同一控制下的企业合并初始
104,378,185.72 26,094,546.43 104,378,185.72 26,094,546.43
投资成本与计税基础差额
应付职工薪酬 17,301,750.00 4,325,437.50 19,730,000.00 4,932,500.00
预计费用 423,423,925.72 105,855,981.43 387,428,941.20 96,857,235.28
递延收益 62,252,923.97 15,563,230.99 62,980,994.15 15,745,248.54
销售退回的预缴税金 310,177,160.37 77,544,290.09 310,177,160.37 77,544,290.09
已实现但尚未分配的分红 2,435,759.12 608,939.78 2,435,759.12 608,939.78
商誉减值准备 10,588,120.68 2,647,030.18 10,588,120.68 2,647,030.18
可供出售金融资产公允价值
10,543,890.00 2,635,972.50
变动
合计 2,324,997,237.74 581,249,309.42 2,186,298,476.31 546,574,619.07
2. 未经抵销的递延所得税负债
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
期末余额 期初余额
项目
递延所得税 递延所得税
应纳税暂时性差异 应纳税暂时性差异
负债 负债
非同一控制企业合并资产评估
增值
可供出售金融资产公允价值变
动
可供出售金融资产公允价值与
34,203,194.75 8,550,798.69 207,645,483.04 51,911,370.71
账面价值差额
境内外税率差 666,777,926.67 166,694,481.81 625,466,339.70 156,366,585.06
利息收入 4,311,312.23 1,077,828.07 4,311,312.23 1,077,828.07
在采用权益法核算的被投资单
518,241,222.98 129,560,305.75 480,067,488.81 120,016,872.20
位其他综合收益中享有的份额
非同一控制下的企业合并公允
135,476,513.77 33,869,128.42 137,473,946.45 34,368,486.61
价值与计税基础差额
企业合并成本小于合并中取得
的被购买方可辨认净资产公允 2,265,060.00 566,265.00 2,265,060.00 566,265.00
价值份额的差额
合计 1,361,275,230.40 340,318,807.74 1,457,229,630.23 364,307,407.65
3. 以抵销后净额列示的递延所得税资产或负债
□适用 √不适用
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2018 年年度报告
4. 未确认递延所得税资产明细
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 期末余额 期初余额
可抵扣暂时性差异 153,250,800.07 44,153,213.05
可抵扣亏损 194,636,358.45 169,304,804.32
合计 347,887,158.52 213,458,017.37
5. 未确认递延所得税资产的可抵扣亏损将于以下年度到期
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
年份 期末金额 期初金额 备注
2019 1,424,997.08 1,483,597.26
2020 84,940,298.52 84,940,298.52
2021 36,183,308.22 36,831,078.38
2022 35,997,349.50 46,049,830.16
2023 36,090,405.13
合计 194,636,358.45 169,304,804.32 /
其他说明：
□适用 √不适用
(二十五)其他非流动资产
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 期末余额 期初余额
委托贷款 116,000,000.00
土地增值税 16,905,493.64
其他 3,231,768.43
合计 20,137,262.07 116,000,000.00
(二十六)短期借款
1. 短期借款分类
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 期末余额 期初余额
质押借款
抵押借款
保证借款
信用借款 794,000,000.00 1,024,000,000.00
合计 794,000,000.00 1,024,000,000.00
2. 已逾期未偿还的短期借款情况
□适用 √不适用
其中重要的已逾期未偿还的短期借款情况如下：
□适用 √不适用
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2018 年年度报告
其他说明
□适用 √不适用
(二十七)以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债
□适用 √不适用
(二十八)衍生金融负债
□适用 √不适用
(二十九)应付票据及应付账款
1. 总表情况
(1) 分类列示
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 期末余额 期初余额
应付票据 29,038,066.31
应付账款 254,203,675.95 466,570,992.85
合计 283,241,742.26 466,570,992.85
其他说明：
□适用 √不适用
2. 应付票据
(1) 应付票据列示
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
种类 期末余额 期初余额
商业承兑汇票
银行承兑汇票 29,038,066.31
合计 29,038,066.31
3. 应付账款
(1) 应付账款列示
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 期末余额 期初余额
1 年以内（含 1 年） 42,004,963.22 109,444,888.33
1-2 年（含 2 年） 14,976,411.86 217,098,372.79
2-3 年（含 3 年） 83,861,733.74 36,000,957.49
3 年以上 113,360,567.13 104,026,774.24
合计 254,203,675.95 466,570,992.85
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(2) 账龄超过 1 年的重要应付账款
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 期末余额 未偿还或结转的原因
唐镇人民政府 14,880,000.00 未到结算期
上海长业建设集团有限公司 9,180,635.74 未到结算期
四川华企建设工程有限公司 7,161,042.90 未到结算期
上海新张江物业管理有限公司 5,931,804.84 关联方往来款未结算
上海张江（集团）有限公司 5,883,925.19 关联方往来款未结算
合计 43,037,408.67 /
其他说明
□适用 √不适用
(三十)预收款项
1. 预收账款项列示
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 期末余额 期初余额
1 年以内（含 1 年） 15,949,940.70 64,800,786.62
1-2 年（含 2 年） 461,290.02 4,389,667.04
2-3 年（含 3 年） 637,000.04 3,298,263.00
3 年以上 27,393,583.24 27,808,699.73
合计 44,441,814.00 100,297,416.39
2. 账龄超过 1 年的重要预收款项
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 期末余额 未偿还或结转的原因
昂宝电子（上海）有限公司 27,305,730.00 未满足收入确认条件
合计 27,305,730.00 /
3. 期末建造合同形成的已结算未完工项目情况
□适用 √不适用
其他说明
□适用 √不适用
(三十一)应付职工薪酬
1. 应付职工薪酬列示
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 期初余额 本期增加 本期减少 期末余额
一、短期薪酬 22,475,504.76 55,614,062.61 58,543,013.57 19,546,553.80
二、离职后福利-设定提存计划 8,458,334.18 8,458,334.18
三、辞退福利
四、一年内到期的其他福利
合计 22,475,504.76 64,072,396.79 67,001,347.75 19,546,553.80
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2. 短期薪酬列示
√适用 □不适用
单位：元 币种:人民币
项目 期初余额 本期增加 本期减少 期末余额
一、工资、奖金、津贴和补贴 21,592,042.75 45,765,907.04 48,554,157.04 18,803,792.75
二、职工福利费 21,650.00 974,144.23 995,794.23
三、社会保险费 3,227,792.61 3,227,792.61
其中：医疗保险费 2,859,565.27 2,859,565.27
工伤保险费 69,711.60 69,711.60
生育保险费 298,515.74 298,515.74
四、住房公积金 3,251,052.00 3,251,052.00
五、工会经费和职工教育经费 861,812.01 2,181,656.03 2,300,706.99 742,761.05
六、短期带薪缺勤
七、短期利润分享计划
八、其他短期薪酬 213,510.70 213,510.70
合计 22,475,504.76 55,614,062.61 58,543,013.57 19,546,553.80
3. 设定提存计划列示
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 期初余额 本期增加 本期减少 期末余额
1、基本养老保险 6,072,726.92 6,072,726.92
2、失业保险费 27,960.26 27,960.26
3、企业年金缴费 2,357,647.00 2,357,647.00
合计 8,458,334.18 8,458,334.18
其他说明：
√适用 □不适用
4. 辞退福利：无。
5. 其他长期职工福利中的符合设定提存计划条件的负债：无。
(三十二)应交税费
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 期末余额 期初余额
增值税 12,107,189.91 9,949,738.21
消费税
营业税 10,453,826.25 6,890,993.12
企业所得税 140,858,561.75 87,485,763.19
个人所得税 90,782.15 90,530.20
城市维护建设税 396,478.98 297,583.91
土地增值税 -6,421,729.79
教育费附加 1,846,812.14 1,622,491.53
河道费 104,538.26 71,176.50
政府性基金 19,898.56 19,898.56
契税 623,400.00
合计 165,878,088.00 100,629,845.43
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2018 年年度报告
(三十三)其他应付款
1. 总表情况
(1) 分类列示
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 期末余额 期初余额
应付利息 2,466,505.56 2,732,453.48
应付股利
其他应付款 2,241,300,209.26 1,782,868,476.44
合计 2,243,766,714.82 1,785,600,929.92
其他说明：
□适用 √不适用
2. 应付利息
(1) 分类列示
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 期末余额 期初余额
分期付息到期还本的长期借款利息
企业债券利息
短期借款应付利息
划分为金融负债的优先股\永续债利息
银行借款应付利息 2,466,505.56 2,732,453.48
合计 2,466,505.56 2,732,453.48
重要的已逾期未支付的利息情况：
□适用 √不适用
其他说明：
□适用 √不适用
3. 应付股利
(1) 分类列示
□适用 √不适用
4. 其他应付款
(1) 按款项性质列示其他应付款
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 期末余额 期初余额
预提土地增值税 1,250,512,371.50 1,092,056,648.35
关联方往来 543,891,121.26 205,985,179.67
往来款 17,760,904.33 55,195,907.96
押金保证金 287,269,525.04 264,761,347.13
应付暂收款 2,383,234.09 7,550,964.16
其他 139,483,053.04 157,318,429.17
合计 2,241,300,209.26 1,782,868,476.44
121 / 171
2018 年年度报告
(2) 账龄超过 1 年的重要其他应付款
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 期末余额 未偿还或结转的原因
土地增值税 1,092,056,648.35 未到结算期
上海张江（集团）有限公司 68,983,106.01 关联方未结算
上海新张江物业管理有限公司 46,861,621.20 关联方未结算
剑腾项目土地补偿款 26,543,331.12 未到结算期
合计 1,234,444,706.68 /
其他说明：
□适用 √不适用
(三十四)持有待售负债
□适用 √不适用
(三十五)1 年内到期的非流动负债
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 期末余额 期初余额
1 年内到期的长期借款 80,000,000.00 486,500,000.00
1 年内到期的应付债券 2,039,941,624.31
1 年内到期的长期应付款
合计 80,000,000.00 2,526,441,624.31
(三十六)其他流动负债
其他流动负债情况
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 期末余额 期初余额
短期应付债券 1,021,750,000.00
合计 1,021,750,000.00
短期应付债券的增减变动：
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
债 期 本
溢折
债券 发行 券 发行 初 本期 按面值计提利 期 期末
面值 价摊
名称 日期 期 金额 余 发行 息 偿 余额
销
限 额 还
上海张江高科技园区有
270
限公司 2018 年度第一期 100.00 2018-7-4 1,000,000,000.00 1,000,000,000.00 21,750,000.00 1,021,750,000.00
天
超短期融资券
合计 / / / 1,000,000,000.00 1,000,000,000.00 21,750,000.00 1,021,750,000.00
其他说明：
□适用 √不适用
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(三十七)长期借款
1. 长期借款分类
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 期末余额 期初余额
质押借款
抵押借款
保证借款
信用借款 1,130,000,000.00 790,000,000.00
合计 1,130,000,000.00 790,000,000.00
其他说明，包括利率区间：
√适用 □不适用
借款条件类别 利率区间
信用借款 4.750%-6.347%
(三十八)应付债券
1. 应付债券
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 期末余额 期初余额
16 张江 01 2,023,543,890.64 2,020,334,416.07
16 张江 02 903,647,730.81 902,215,053.81
17 张江高科自贸区 PPN001 100,374,825.74 100,342,912.47
18 张江高科 MTN001 1,021,353,169.47
18 张江高科 MTN002 301,556,049.78
18 张江高科 PPN001 99,868,971.41
合计 4,450,344,637.85 3,022,892,382.35
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2018 年年度报告
2. 应付债券的增减变动：（不包括划分为金融负债的优先股、永续债等其他金融工具）
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
债券 发行 债券 发行 期初 本期 本期 期末
面值 按面值计提利息 溢折价摊销
名称 日期 期限 金额 余额 发行 偿还 余额
16 张江 01 100.00 2016-7-22 5年 2,000,000,000.00 2,020,334,416.07 59,001,300.54 -3,208,174.03 59,000,000.00 2,023,543,890.64
16 张江 02 100.00 2016-10-20 5年 900,000,000.00 902,215,053.81 26,010,000.00 -1,432,677.00 26,010,000.00 903,647,730.81
17 张江高科自贸区 PPN001 100.00 2017-11-28 3年 100,000,000.00 100,342,912.47 4,800,000.00 -31,913.27 4,800,000.00 100,374,825.74
18 张江高科 MTN001 100.00 2018-7-5 3年 1,000,000,000.00 1,000,000,000.00 22,215,277.76 862,108.29 1,021,353,169.47
18 张江高科 MTN002 100.00 2018-11-6 3年 300,000,000.00 300,000,000.00 1,847,083.33 291,033.55 301,556,049.78
18 张江高科 PPN001 100.00 2018-12-28 3年 100,000,000.00 100,000,000.00 48,333.33 179,361.92 99,868,971.41
合计 / / / 4,400,000,000.00 3,022,892,382.35 1,400,000,000.00 113,921,994.96 -3,340,260.54 89,810,000.00 4,450,344,637.85
其他说明：
√适用 □不适用
3. 应付债券利息的增减变动
单位：元 币种：人民币
债券名称 期初余额 本期应计利息 本期已付利息 其他减少 期末余额
16 张江 01 25,401,477.33 59,001,300.54 59,000,000.00 25,402,777.87
16 张江 02 4,840,750.00 26,010,000.00 26,010,000.00 4,840,750.00
17 张江高科自贸区 PPN001 440,000.00 4,800,000.00 4,800,000.00 440,000.00
18 张江高科 MTN001 22,215,277.76 22,215,277.76
18 张江高科 MTN002 1,847,083.33 1,847,083.33
18 张江高科 PPN001 48,333.33 48,333.33
合计 30,682,227.33 113,921,994.96 89,810,000.00 54,794,222.29
4. 可转换公司债券的转股条件、转股时间说明
□适用 √不适用
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2018 年年度报告
5. 划分为金融负债的其他金融工具说明
期末发行在外的优先股、永续债等其他金融工具基本情况
□适用 √不适用
期末发行在外的优先股、永续债等金融工具变动情况表
□适用 √不适用
其他金融工具划分为金融负债的依据说明：
□适用 √不适用
(三十九)长期应付款
1. 总表情况
(1) 分类列示
□适用 √不适用
其他说明：
□适用 √不适用
2. 长期应付款
(1) 按款项性质列示长期应付款
□适用 √不适用
3. 专项应付款
(1) 按款项性质列示专项应付款
□适用 √不适用
(四十)长期应付职工薪酬
□适用 √不适用
(四十一)预计负债
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 期初余额 期末余额 形成原因
对外提供担保
未决诉讼
产品质量保证
重组义务
待执行的亏损合同
其他
房产销售违约金 79,944,669.93 88,114,631.26 未办出产证
工程违约金 2,008,162.78
合计 81,952,832.71 88,114,631.26 /
其他说明，包括重要预计负债的相关重要假设、估计说明：
注：创业源本期预提违约金增加系因无法办理产证，根据合同约定的违约条款以及历史经验，
补提违约金8,169,961.33 元。
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2018 年年度报告
(四十二)递延收益
递延收益情况
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
本期
项目 期初余额 本期减少 期末余额 形成原因
增加
政府补助
诺贝尔湖景观提升工程定 工程专项
7,980,994.15 728,070.18 7,252,923.97
额专项补贴 补贴
天之骄子 9A、10A 改造装修 装修专项
55,000,000.00 55,000,000.00
项目专项资金 资金
合计 62,980,994.15 728,070.18 62,252,923.97 /
涉及政府补助的项目：
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
本期新 本期计入营 与资产相
本期计入其他收 其他
负债项目 期初余额 增补助 业外收入金 期末余额 关/与收益
益金额 变动
金额 额 相关
诺贝尔湖景观提升 与资产
7,980,994.15 728,070.18 7,252,923.97
工程定额专项补贴 相关
天之骄子 9A、10A
与资产
改造装修项目专项 55,000,000.00 55,000,000.00
相关
资金
其他说明：
□适用 √不适用
(四十三)其他非流动负债
□适用 √不适用
(四十四)股本
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
本次变动增减（+、一）
期初余额 发行 公积金 期末余额
送股 其他 小计
新股 转股
无限售条件流通股份
人民币普通股 1,548,689,550.00 1,548,689,550.00
股份总数 1,548,689,550.00 1,548,689,550.00
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2018 年年度报告
(四十五)其他权益工具
1. 期末发行在外的优先股、永续债等其他金融工具基本情况
□适用 √不适用
2. 期末发行在外的优先股、永续债等金融工具变动情况表
□适用 √不适用
其他权益工具本期增减变动情况、变动原因说明，以及相关会计处理的依据：
□适用 √不适用
其他说明:
□适用 √不适用
(四十六)资本公积
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 期初余额 本期增加 本期减少 期末余额
资本溢价（股本溢价） 2,636,497,912.55 2,636,497,912.55
其他资本公积
合计 2,636,497,912.55 2,636,497,912.55
(四十七)库存股
□适用 √不适用
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2018 年年度报告
(四十八)其他综合收益
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
本期发生金额
期初 减：前期计入其他 期末
项目 本期所得税前 税后归属于母公 税后归属于少数
余额 综合收益当期转入 减：所得税费用 余额
发生额 司 股东
损益
一、不能重分类进损益的其
他综合收益
其中：重新计量设定受益计
划变动额
权益法下不能转损益的
其他综合收益
二、将重分类进损益的其他
444,522,749.06 81,020,043.03 153,701,974.19 -31,181,165.97 -41,500,765.19 403,021,983.87
综合收益
其中：权益法下可转损益的
360,050,616.61 38,173,734.17 9,543,433.55 28,630,300.62 388,680,917.23
其他综合收益
可供出售金融资产公允
147,826,194.83 -9,196,424.10 153,701,974.19 -40,724,599.52 -122,173,798.77 25,652,396.06
价值变动损益
持有至到期投资重分类
为可供出售金融资产损益
现金流量套期损益的有
效部分
外币财务报表折算差额 -63,354,062.38 52,042,732.96 52,042,732.96 -11,311,329.42
其他综合收益合计 444,522,749.06 81,020,043.03 153,701,974.19 -31,181,165.97 -41,500,765.19 403,021,983.87
128 / 171
2018 年年度报告
(四十九)专项储备
□适用 √不适用
(五十)盈余公积
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 期初余额 本期增加 本期减少 期末余额
法定盈余公积 545,986,342.58 11,352,764.40 557,339,106.98
任意盈余公积
储备基金
企业发展基金
其他
合计 545,986,342.58 11,352,764.40 557,339,106.98
盈余公积说明，包括本期增减变动情况、变动原因说明：
注：本期增加系根据母公司净利润的10%计提。
(五十一)未分配利润
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 本期 上期
调整前上期末未分配利润 3,240,347,450.01 3,037,714,017.57
调整期初未分配利润合计数（调增+，调减－）
调整后期初未分配利润 3,240,347,450.01 3,037,714,017.57
加：本期归属于母公司所有者的净利润 544,291,523.43 467,543,672.58
减：提取法定盈余公积 11,352,764.40 32,606,807.64
提取任意盈余公积
提取一般风险准备
应付普通股股利 154,868,955.00 232,303,432.50
转作股本的普通股股利
期末未分配利润 3,618,417,254.04 3,240,347,450.01
(五十二)营业收入和营业成本
1. 营业收入和营业成本情况
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
本期发生额 上期发生额
项目
收入 成本 收入 成本
主营业务 993,857,332.24 460,378,970.96 1,092,522,443.51 597,585,075.98
其他业务 154,454,448.76 153,904,696.75 160,527,083.37 160,478,427.86
合计 1,148,311,781.00 614,283,667.71 1,253,049,526.88 758,063,503.84
129 / 171
2018 年年度报告
(五十三)税金及附加
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 本期发生额 上期发生额 计缴标准
消费税
营业税 312,319.44 8,193,416.24 见本附注四、税项
城市维护建设税 600,238.76 1,235,317.41 见本附注四、税项
教育费附加 2,300,105.62 3,462,443.98 见本附注四、税项
资源税
房产税 32,619.97 37,066.52 见本附注四、税项
土地使用税 10,099,281.21 10,434,635.05 见本附注四、税项
车船使用税
印花税 1,467,422.71 1,966,748.75 见本附注四、税项
土地增值税 142,232,872.76 73,200,092.15 见本附注四、税项
河道费 2,469.42 100,418.77 见本附注四、税项
其他 635,093.44
合计 157,047,329.89 99,265,232.31
(五十四)销售费用
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 本期发生额 上期发生额
职工薪酬 23,587,416.68 23,355,700.59
招商代理费 3,536,313.65 8,433,497.69
中介机构费 1,976,620.84 1,509,454.13
广告费 1,363,808.54 1,794,492.24
销售服务费 691,499.87 2,327,701.15
差旅费 410,866.81 1,016,974.43
财产保险费 287,306.28 845,215.33
办公费 172,442.67 1,486,291.84
业务经费 167,478.49 306,147.91
折旧费 55,524.52 257,309.58
会务费 37,773.58 527,608.91
其他 432,178.75 870,335.10
合计 32,719,230.68 42,730,728.90
(五十五)管理费用
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 本期发生额 上期发生额
职工薪酬 29,415,716.56 23,732,470.20
咨询及中介机构费 8,916,734.37 7,461,217.51
办公费 6,006,236.22 5,701,810.15
折旧摊销 4,470,014.36 3,946,125.27
差旅费 1,107,640.84 2,444,188.50
专项支出 1,375,748.15
财产保险费 349,662.98 134,752.80
业务招待费 96,056.00 789,946.40
其他 2,630,996.97 2,629,588.54
合计 54,368,806.45 46,840,099.37
130 / 171
2018 年年度报告
(五十六)研发费用
□适用 √不适用
(五十七)财务费用
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 本期发生额 上期发生额
利息支出 270,214,649.90 275,811,771.98
减：利息收入 -23,229,864.13 -19,633,469.39
汇兑净损失（净收益以“-”号列示） -24,532,641.70 32,558,653.00
手续费 1,408,427.92 954,733.69
其他 100,000.00
合计 223,860,571.99 289,791,689.28
(五十八)资产减值损失
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 本期发生额 上期发生额
一、坏账损失 16,008,745.10 12,267,987.42
二、存货跌价损失 -2,347,557.41 8,187,316.07
三、可供出售金融资产减值损失 42,653,429.01 6,993,939.00
四、持有至到期投资减值损失
五、长期股权投资减值损失
六、投资性房地产减值损失
七、固定资产减值损失
八、工程物资减值损失
九、在建工程减值损失
十、生产性生物资产减值损失
十一、油气资产减值损失
十二、无形资产减值损失
十三、商誉减值损失
十四、其他
合计 56,314,616.70 27,449,242.49
(五十九)其他收益
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 本期发生额 上期发生额
众创空间创新创业服务体系建设项目补贴 1,200,000.00 1,000,000.00
市级“四新”经济创新基地试点单位奖励 1,000,000.00
诺贝尔湖景观提升工程定额专项补贴 728,070.18 728,070.18
个税返还 10,276.47
合计 1,938,346.65 2,728,070.18
131 / 171
2018 年年度报告
(六十)投资收益
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 本期发生额 上期发生额
权益法核算的长期股权投资收益 293,762,369.43 353,569,650.75
处置长期股权投资产生的投资收益 49,635,735.21 1,179.71
以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产在持有期
193,751.50 295,603.02
间的投资收益
处置以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产取得
122,269.25
的投资收益
持有至到期投资在持有期间的投资收益
处置持有至到期投资取得的投资收益
可供出售金融资产等取得的投资收益 138,254,289.48 77,218,920.08
处置可供出售金融资产取得的投资收益 112,965,636.17 128,782,996.59
丧失控制权后，剩余股权按公允价值重新计量产生的利得
委托贷款收益 7,334,066.95 14,445,699.91
理财投资收益 24,139,633.40 20,758,286.30
合计 626,407,751.39 595,072,336.36
(六十一)公允价值变动收益
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
产生公允价值变动收益的来源 本期发生额 上期发生额
以公允价值计量的且其变动计入当期损益的金融资产 -4,241,982.75 -10,806,403.68
其中：衍生金融工具产生的公允价值变动收益
以公允价值计量的且其变动计入当期损益的金融负债
按公允价值计量的投资性房地产
合计 -4,241,982.75 -10,806,403.68
(六十二)资产处置收益
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 本期发生额 上期发生额
非流动资产处置损失 303,598.96
合计 303,598.96
132 / 171
2018 年年度报告
(六十三)营业外收入
1. 营业外收入情况
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 本期发生额 上期发生额 计入当期非经常性损益的金额
非流动资产处置利得合计
其中：固定资产处置利得
无形资产处置利得
债务重组利得
非货币性资产交换利得
接受捐赠
政府补助 229,400.00
其他 59,800.65 520,777.11 59,800.65
合计 59,800.65 750,177.11 59,800.65
2. 计入当期损益的政府补助
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
补助项目 本期发生金额 上期发生金额 与资产相关/与收益相关
企业改制专项基金 229,400.00 与收益相关
其他说明：
□适用 √不适用
(六十四)营业外支出
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 本期发生额 上期发生额 计入当期非经常性损益的金额
非流动资产处置损失合计
其中：固定资产处置损失
无形资产处置损失
债务重组损失
非货币性资产交换损失
对外捐赠
违约金 14,143,310.61 10,469,380.42 14,143,310.61
工商、税务、行政性罚款 10,534.43 412.60 10,534.43
非流动资产毁损报废损失 10,509.32 53,938.13 10,509.32
返还的政府补助支出 2,060,000.00
预计未决诉讼损失 2,008,162.78
其他 1,020.60
合计 14,164,354.36 14,592,914.53 14,164,354.36
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(六十五)所得税费用
1. 所得税费用表
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 本期发生额 上期发生额
当期所得税费用 151,221,212.46 117,962,207.54
递延所得税费用 -27,482,124.29 -17,940,883.44
以前年度所得税费用 -1,698,448.36 216,149.08
合计 122,040,639.81 100,237,473.18
2. 会计利润与所得税费用调整过程
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 本期发生额 上期发生额
利润总额 620,020,718.12 562,060,296.13
按法定/适用税率计算的所得税费用 155,005,179.53 140,515,074.03
子公司适用不同税率的影响 -44,132.25 -164.75
调整以前期间所得税的影响 -1,698,448.36 216,149.08
非应税收入的影响 -5,544,434.62 -4,257,438.92
不可抵扣的成本、费用和损失的影响 328,421.32 984,572.82
使用前期未确认递延所得税资产的可抵扣亏损的
-987,062.97 -2,228,988.67
影响
本期未确认递延所得税资产的可抵扣暂时性差异
34,898,442.37 15,373,231.62
或可抵扣亏损的影响
归属于合营企业和联营企业的损益 -60,176,137.32 -61,099,049.91
其他 258,812.11 10,734,087.88
所得税费用 122,040,639.81 100,237,473.18
其他说明：
□适用 √不适用
(六十六)其他综合收益
√适用 □不适用
详见附注（四十八）其他综合收益
(六十七)现金流量表项目
1. 收到的其他与经营活动有关的现金
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 本期发生额 上期发生额
项目暂收款 296,670,081.40 147,328,519.04
其他往来款 88,608,388.63 92,729,728.56
利息收入 23,215,284.09 19,633,469.39
补贴收入 1,200,000.00 57,229,400.00
其他 2,652,073.84 1,419,109.75
合计 412,345,827.96 318,340,226.74
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2. 支付的其他与经营活动有关的现金
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 本期发生额 上期发生额
往来款项等 156,737,986.63 34,866,748.62
支付的押金保证金 62,071,790.27 82,626,439.00
办公费 9,637,287.63 7,088,183.62
中介机构费 9,702,967.95 8,970,671.64
广告宣传费 1,751,384.11 1,794,492.24
违约金 7,981,512.06
退回政府补助 2,060,000.00
其他 1,108,750.50 1,221,729.68
合计 248,991,679.15 138,628,264.80
3. 收到的其他与投资活动有关的现金
□适用 √不适用
4. 支付的其他与投资活动有关的现金
□适用 √不适用
5. 收到的其他与筹资活动有关的现金
□适用 √不适用
6. 支付的其他与筹资活动有关的现金
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 本期发生额 上期发生额
公司债发行手续费 100,000.00
中期票据承销费 1,326,000.00 1,980,000.00
双创专项债手续费 180,000.00
短期融资手续费 600,000.00
合计 2,106,000.00 2,080,000.00
(六十八)现金流量表补充资料
1. 现金流量表补充资料
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
补充资料 本期金额 上期金额
1．将净利润调节为经营活动现金流量：
净利润 497,980,078.31 461,822,822.95
加：资产减值准备 56,314,616.70 25,172,542.41
固定资产折旧、油气资产折耗、生产性生物资产折旧 2,754,460.13 2,399,194.79
无形资产摊销 1,736,911.84 1,475,340.10
长期待摊费用摊销 3,101,415.57 4,842,342.93
处置固定资产、无形资产和其他长期资产的损失（收益
-303,598.96
以“－”号填列）
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固定资产报废损失（收益以“－”号填列） 10,509.32 53,938.13
公允价值变动损失（收益以“－”号填列） 4,241,982.75 10,806,403.68
财务费用（收益以“－”号填列） 258,098,395.25 289,990,384.71
投资损失（收益以“－”号填列） -626,407,751.39 -558,324,479.22
递延所得税资产减少（增加以“－”号填列） -37,310,662.85 -33,256,362.63
递延所得税负债增加（减少以“－”号填列） 9,828,538.56 15,315,479.19
存货的减少（增加以“－”号填列） -2,345,368.64 149,901,866.57
经营性应收项目的减少（增加以“－”号填列） -107,506,950.35 23,970,182.86
经营性应付项目的增加（减少以“－”号填列） 253,670,368.59 -135,994,874.39
其他
经营活动产生的现金流量净额 313,862,944.83 258,174,782.08
2．不涉及现金收支的重大投资和筹资活动：
债务转为资本
一年内到期的可转换公司债券
融资租入固定资产
3．现金及现金等价物净变动情况：
现金的期末余额 2,719,087,008.61 2,013,220,538.38
减：现金的期初余额 2,013,220,538.38 2,064,038,869.12
加：现金等价物的期末余额
减：现金等价物的期初余额
现金及现金等价物净增加额 705,866,470.23 -50,818,330.74
2. 本期支付的取得子公司的现金净额
□适用 √不适用
3. 本期收到的处置子公司的现金净额
□适用 √不适用
4. 现金和现金等价物的构成
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 期末余额 期初余额
一、现金 2,719,087,008.61 2,013,220,538.38
其中：库存现金 3,105.57 10,285.52
可随时用于支付的银行存款 2,686,781,771.02 2,012,200,145.39
可随时用于支付的其他货币资金 32,302,132.02 1,010,107.47
可用于支付的存放中央银行款项
存放同业款项
拆放同业款项
二、现金等价物
其中：三个月内到期的债券投资
三、期末现金及现金等价物余额 2,719,087,008.61 2,013,220,538.38
其中：母公司或集团内子公司使用受限制的现金和现金
等价物
其他说明：
□适用 √不适用
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2018 年年度报告
(六十九)所有者权益变动表项目注释
说明对上年期末余额进行调整的“其他”项目名称及调整金额等事项：
□适用 √不适用
(七十)所有权或使用权受到限制的资产
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 期末账面价值 期初账面价值 受限原因
货币资金 9,065,401.04 8,997,312.82 作为按揭与公积金的保证金
应收票据
子公司杰昌实业于 2013 年 5 月 20 日与上海农
商银行浦东分行签订借款合同，杰昌实业以其
持有的上海市浦东新区合庆镇胜利村 90 丘土
地使用权及合庆镇庆达路 315 号面积
存货 415,079,805.73
83,223.77 平方米在建工程为抵押物，向上海
农商银行浦东分行借款 1.60 亿元。截至 2018
年 12 月 31 日，该笔长期借款已经全部还清，
该资产不再受限。
固定资产
无形资产
合计 9,065,401.04 424,077,118.55 /
(七十一)外币货币性项目
1. 外币货币性项目
√适用 □不适用
单位：元
期末折算人民币
项目 期末外币余额 折算汇率
余额
货币资金 434,364,269.49
其中：美元 51,625,174.93 6.8409 353,161,968.81
港币 92,675,530.21 0.8762 81,202,300.68
欧元
人民币
其他应收款 59,549.83
港元 68,002.74 0.8762 59,549.83
人民币
其他应付款 2,203,087.34
港元 2,514,344.70 0.8762 2,203,087.34
2. 境外经营实体说明，包括对于重要的境外经营实体，应披露其境外主要经营地、记账本位币
及选择依据，记账本位币发生变化的还应披露原因
□适用 √不适用
(七十二)套期
□适用 √不适用
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2018 年年度报告
(七十三)政府补助
1. 政府补助基本情况
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
种类 金额 列报项目 计入当期损益的金额
政府补助 1,938,346.65 其他收益 1,938,346.65
政策性补贴 62,252,923.97 递延收益
2. 政府补助退回情况
□适用 √不适用
(七十四)其他
□适用 √不适用
七、合并范围的变更
(一)非同一控制下企业合并
□适用 √不适用
(二)同一控制下企业合并
□适用 √不适用
(三)反向购买
□适用 √不适用
(四)处置子公司
是否存在单次处置对子公司投资即丧失控制权的情形
□适用 √不适用
其他说明：
□适用 √不适用
是否存在通过多次交易分步处置对子公司投资且在本期丧失控制权的情形
□适用 √不适用
(五)其他原因的合并范围变动
说明其他原因导致的合并范围变动（如，新设子公司、清算子公司等）及其相关情况：
□适用 √不适用
(六)其他
□适用 √不适用
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2018 年年度报告
八、在其他主体中的权益
(一)在子公司中的权益
1. 企业集团的构成
√适用 □不适用
持股比例(%) 表决权
子公司 主要经营 业务性 取得
注册地 比例
名称 地 质 直接 间接 方式
(%)
上海张江管理中心发展有限公司 上海 上海 房地产 100.00 100.00 投资设立
上海张江创业源科技发展有限公司 上海 上海 房地产 54.99 54.99 投资设立
Shanghai(Z.J.) Hi Tech Park 英属开
香港 投资 100.00 100.00 非同一控制下企业合并
Limited 曼群岛
上海奇都科技发展有限公司 上海 上海 房地产 100.00 100.00 非同一控制下企业合并
上海德馨置业发展有限公司 上海 上海 房地产 100.00 100.00 非同一控制下企业合并
上海张江浩成创业投资有限公司 上海 上海 投资 100.00 100.00 投资设立
上海张江集成电路产业区开发有限
上海 上海 房地产 100.00 100.00 同一控制下企业合并
公司
上海欣凯元投资有限公司 上海 上海 房地产 100.00 100.00 非同一控制下企业合并
上海思锐置业有限公司 上海 上海 房地产 100.00 100.00 投资设立
上海杰昌实业有限公司 上海 上海 房地产 60.00 60.00 非同一控制下企业合并
雅安张江房地产发展有限公司 雅安 雅安 房地产 51.00 51.00 同一控制下企业合并
上海灏巨置业有限公司 上海 上海 房地产 100.00 100.00 非同一控制下企业合并
2. 重要的非全资子公司
√适用 □不适用
单位:元 币种:人民币
本期向少数股
少数股东持股 少数股东的 本期归属于少数 期末少数股东
子公司名称 东宣告分派的
比例 表决权比例 股东的损益 权益余额
股利
上海张江创
业源科技发 45.01% 45.01% -36,566,069.69 51,402,103.52
展有限公司
上海杰昌实
40.00% 40.00% -10,656,262.18 32,392,825.24
业有限公司
雅安张江房
地产开发有 49.00% 49.00% 503,945.71 86,479,786.99
限公司
子公司少数股东的持股比例不同于表决权比例的说明：
□适用 √不适用
其他说明：
□适用 √不适用
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2018 年年度报告
3. 重要非全资子公司的主要财务信息
√适用 □不适用
单位:元 币种:人民币
期末余额 期初余额
子公司名称
流动资产 非流动资产 资产合计 流动负债 非流动负债 负债合计 流动资产 非流动资产 资产合计 流动负债 非流动负债 负债合计
雅安房产 186,922,771.11 3,112,366.25 190,035,137.36 13,545,776.15 13,545,776.15 235,556,907.70 3,249,725.55 238,806,633.25 63,345,732.68 63,345,732.68
杰昌实业 521,472,860.19 1,212.16 521,474,072.35 416,113,405.63 24,378,603.63 440,492,009.26 526,171,209.90 1,212.16 526,172,422.06 392,162,937.09 26,386,766.41 418,549,703.50
创业源科技 296,708,898.84 119,581,983.79 416,290,882.63 212,888,886.30 89,192,459.33 302,081,345.63 286,426,147.64 104,764,259.09 391,190,406.73 114,712,788.31 81,022,498.00 195,735,286.31
本期发生额 上期发生额
子公司名称
营业收入 净利润 综合收益总额 经营活动现金流量 营业收入 净利润 综合收益总额 经营活动现金流量
雅安房产 25,709,075.04 1,028,460.64 1,028,460.64 -26,679,248.26 248,377,360.40 8,600,332.91 8,600,332.91 52,245,914.68
杰昌实业 -26,640,655.47 -26,640,655.47 -24,538,755.17 -26,709,261.52 -26,709,261.52 -44,406,447.82
创业源科技 17,322,167.28 -81,245,583.42 -81,245,583.42 8,685,291.37 17,322,167.30 1,537,220.02 1,537,220.02 8,508,754.63
4. 使用企业集团资产和清偿企业集团债务的重大限制
□适用 √不适用
5. 向纳入合并财务报表范围的结构化主体提供的财务支持或其他支持
□适用 √不适用
其他说明：
□适用 √不适用
(二)在子公司的所有者权益份额发生变化且仍控制子公司的交易
□适用 √不适用
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2018 年年度报告
(三)在合营企业或联营企业中的权益
√适用 □不适用
1. 重要的合营企业或联营企业
√适用 □不适用
单位:元 币种:人民币
对合营企业
主要 持股比例(%)
或联营企业
合营企业或联营企业名称 经营 注册地 业务性质
投资的会计
地 直接 间接
处理方法
一、合营企业
Shanghai ZJ Hi-Tech Investment Corporation（以 英属维尔
香港 投资 50.00 权益法
下简称“HI-TECH”） 京群岛
二、联营企业
1.上海张江微电子港有限公司(以下简称 “微电子
上海 上海 房地产 49.50 权益法
港”)
2.川河集团有限公司（以下简称“川河集团”） 香港 香港 综合 29.90 权益法
3.张江汉世纪创业投资有限公司（以下简称 “汉世
上海 上海 投资 30.00 权益法
纪”）
4.成都张江房地产开发有限公司（以下简称 “成都房
成都 成都 房地产 48.00 权益法
产”）
5.上海数讯信息技术有限公司（以下简称“数讯信息”） 上海 上海 数据通信 28.96 权益法
2. 重要合营企业的主要财务信息
√适用 □不适用
单位:元 币种:人民币
期末余额/ 本期发生额 期初余额/ 上期发生额
HI-TECH HI-TECH
流动资产 USD 2,205,579.88 USD 2,733,404.38
其中：现金和现金等价物
非流动资产 USD218,905,126.28 USD 214,640,740.70
资产合计 USD 221,110,706.16 USD 217,374,145.08
流动负债 USD 8,713.31 USD 551,463.11
非流动负债
负债合计 USD 8,713.31 USD 551,463.11
少数股东权益
归属于母公司股东权益 USD 221,101,992.85 USD 216,822,681.97
按持股比例计算的净资产份额 USD 110,550,996.43 USD 108,411,340.99
调整事项
--商誉
--内部交易未实现利润
--其他
对合营企业权益投资的账面价值 780,032,110.71 729,771,879.98
存在公开报价的合营企业权益投资的公允价值
营业收入
财务费用 USD 3,948.89 USD 1,068.34
所得税费用
净利润 USD 697,470.58 USD 471,416.15
终止经营的净利润
其他综合收益 USD 4,264,385.58 USD 48,613,995.57
综合收益总额 USD4,961,856.16 USD 49,085,411.72
本年度收到的来自合营企业的股利 USD 634,680.39
141 / 171
2018 年年度报告
3. 重要联营企业的主要财务信息
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
期末余额/ 本期发生额 期初余额/ 上期发生额
微电子港 汉世纪 成都房产 川河集团 数讯信息 微电子港 汉世纪 成都房产 川河集团 数讯信息
流动资产 1,944,661,954.68 1,655,120,289.31 410,917,433.61 HKD 1,455,787,000.00 239,859,174.34 2,353,986,805.26 119,506,201.89 412,405,633.50 HKD 1,312,566,000.00 256,469,884.27
非流动资产 755,387,955.66 47,042,973.52 22,461.03 HKD 1,413,375,000.00 334,869,547.48 816,662,919.78 525,385,639.39 19,413.83 HKD 1,938,468,000.00 259,002,203.56
资产合计 2,700,049,910.34 1,702,163,262.83 410,939,894.64 HKD 2,869,162,000.00 574,728,721.82 3,170,649,725.04 644,891,841.28 412,425,047.33 HKD 3,251,034,000.00 515,472,087.83
流动负债 982,514,843.59 466,649,672.69 411,362,986.63 HKD 126,809,000.00 124,376,023.89 1,053,082,633.21 75,060,575.51 402,299,180.57 HKD 125,843,000.00 129,727,842.27
非流动负债 18,130,768.13 HKD 22,865,000.00 18,130,768.13 16,534.77 HKD 53,262,000.00
负债合计 1,000,645,611.72 466,649,672.69 411,362,986.63 HKD 149,674,000.00 124,376,023.89 1,071,213,401.34 75,060,575.51 402,315,715.34 HKD 179,105,000.00 129,727,842.27
少数股东权益
归属于母公司股东权益 1,699,404,298.62 1,235,513,590.14 -423,091.99 HKD 2,719,488,000.00 450,352,697.93 2,099,436,323.70 569,831,265.77 10,109,331.99 HKD 3,071,929,000.00 385,744,245.56
按持股比例计算的净资产份额 841,205,127.82 370,654,077.04 -203,084.16 HKD 813,126,912.00 130,422,141.32 1,039,220,980.23 170,949,379.73 4,852,479.35 HKD 918,506,771.00 111,711,533.51
调整事项 192,080,513.95 203,084.16 60,602,993.40 199,197,361.72 60,361,439.91
--商誉
--内部交易未实现利润
--其他 192,080,513.95 203,084.16 60,602,993.40 199,197,361.72 60,361,439.91
对联营企业权益投资的账面价值 1,033,285,641.77 370,654,077.04 638,876,397.03 191,025,134.72 1,238,418,341.95 170,949,379.73 4,852,479.35 599,010,512.58 172,072,973.42
存在公开报价的联营企业权益投资的公允
价值
营业收入 259,058,707.17 3,215.80 HKD 35,884,000.00 499,770,114.48 1,925,011,341.43 2,690,518.79 17,393,575.64 HKD 1,943,000.00 465,036,233.59
净利润 113,967,974.92 665,682,324.37 -10,532,423.98 HKD 171,152,000.00 69,608,452.37 554,929,138.93 -6,650,036.66 -20,152,631.58 HKD 285,297,000.00 64,674,631.99
终止经营的净利润
其他综合收益
综合收益总额 113,967,974.92 665,682,324.37 -10,532,423.98 HKD 171,152,000.00 69,608,452.37 554,929,138.93 -6,650,036.66 -20,152,631.58 HKD 285,297,000.00 64,674,631.99
本年度收到的来自联营企业的股利 254,430,000.00 30,045,988.16 1,448,000.00 230,175,000.00 88,608,000.00 33,741,260.88 1,448,000.00
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2018 年年度报告
4. 不重要的合营企业和联营企业的汇总财务信息
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
期末余额/ 本期发生额 期初余额/ 上期发生额
合营企业：
投资账面价值合计
下列各项按持股比例计算的
合计数
--净利润
--其他综合收益
--综合收益总额
联营企业：
投资账面价值合计 457,302,425.09 482,383,065.34
下列各项按持股比例计算的
合计数
--净利润 -24,769,003.06 5,290,339.50
--其他综合收益
--综合收益总额 -24,769,003.06 5,290,339.50
5. 合营企业或联营企业向本公司转移资金的能力存在重大限制的说明
□适用 √不适用
6. 合营企业或联营企业发生的超额亏损
□适用 √不适用
7. 与合营企业投资相关的未确认承诺
□适用 √不适用
8. 与合营企业或联营企业投资相关的或有负债
□适用 √不适用
(四)重要的共同经营
□适用 √不适用
(五)在未纳入合并财务报表范围的结构化主体中的权益
未纳入合并财务报表范围的结构化主体的相关说明：
□适用 √不适用
(六)其他
□适用 √不适用
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2018 年年度报告
九、与金融工具相关的风险
√适用 □不适用
本公司的主要金融工具，除衍生工具外，包括银行借款、以公允价值计量且其变动计入当期
损益的金融资产、货币资金、可供出售金融资产等。这些金融工具的主要目的在于为本公司的运
营融资。本公司具有多种因经营而直接产生的其他金融资产和负债，如应收账款和应付账款等。
本公司的金融工具导致的主要风险是信用风险、流动风险及市场风险。
(一)金融工具分类
1. 资产负债表日的各类金融资产的账面价值如下：
单位：元 币种：人民币
期末余额
以公允价值计量且 持有至
金融资产项目
其变动计入当期损 到期投 贷款和应收款项 可供出售金融资产 合计
益的金融资产 资
货币资金 2,728,152,409.65 2,728,152,409.65
以公允价值计量且
其变动计入当期损 23,255,294.30 23,255,294.30
益的金融资产
应收票据及应收账
230,965,393.90 230,965,393.90
款
其他应收款 189,576,273.35 189,576,273.35
可供出售金融资产 1,813,889,898.10 1,813,889,898.10
（续上表）
期初余额
以公允价值计量且 持有至
金融资产项目
其变动计入当期损 到期投 贷款和应收款项 可供出售金融资产 合计
益的金融资产 资
货币资金 2,022,217,851.20 2,022,217,851.20
以公允价值计量且
其变动计入当期损 26,328,088.85 26,328,088.85
益的金融资产
应收票据及应收账
253,209,704.79 253,209,704.79
款
其他应收款 75,338,489.44 75,338,489.44
可供出售金融资产 2,082,450,215.26 2,082,450,215.26
2. 资产负债表日的各类金融负债的账面价值如下：
单位：元 币种：人民币
期末余额
金融负债项目 以公允价值计量且其变动
其他金融负债 合计
计入当期损益的金融负债
短期借款 794,000,000.00 794,000,000.00
应付票据及应付账款 283,241,742.26 283,241,742.26
其他应付款 2,243,766,714.82 2,243,766,714.82
其他流动负债 1,021,750,000.00 1,021,750,000.00
一年内到期的非流动负债 80,000,000.00 80,000,000.00
长期借款 1,130,000,000.00 1,130,000,000.00
应付债券 4,450,344,637.85 4,450,344,637.85
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2018 年年度报告
（续上表）
期初余额
金融负债项目 以公允价值计量且其变动
其他金融负债 合计
计入当期损益的金融负债
短期借款 1,024,000,000.00 1,024,000,000.00
应付票据及应付账款 466,570,992.85 466,570,992.85
其他应付款 1,785,600,929.92 1,785,600,929.92
一年内到期的非流动负债 2,526,441,624.31 2,526,441,624.31
长期借款 790,000,000.00 790,000,000.00
应付债券 3,022,892,382.35 3,022,892,382.35
(二)信用风险
本公司的信用风险主要来自货币资金、应收账款、其他应收款。管理层已制定适当的信用政
策，并且不断监察这些信用风险的敞口。
本公司持有的货币资金，主要存放于商业银行等金融机构，管理层认为这些商业银行具备较
高信誉和资产状况，存在较低的信用风险。
应收账款方面，由于本公司通常在转移房屋产权时已从购买人处取得全部款项，因此信用风
险较小。本公司尚未发生大额应收房屋销售账款逾期的情况。由于本公司存在个别房产租赁款无
法收回的情况，占应收账款总额18.22%，存在一定的信用风险。
本公司持续监测联营及合营企业的资产状况、项目进展与经营情况，以确保款项的可收回性。
应收第三方的其他应收款主要包括押金、保证金以及代垫款等项目，本公司根据相关业务的发展
需要对该类款项实施管理。
本公司认为没有发生减值的金融资产的期限分析如下：
单位：元 币种：人民币
期末余额
逾期
项目
合计 未逾期且未减值 1 个月 或其他适
1 至 3 个月
以内 当时间段
应收票据及应收账款 194,343,491.11 194,343,491.11
其他应收款 184,433,625.42 184,433,625.42
可供出售金融资产 1,804,543,449.61 1,804,543,449.61
（续上表）
期初余额
逾期
项目
合计 未逾期且未减值 1 个月 或其他适
1 至 3 个月
以内 当时间段
应收票据及应收账款 189,513,918.11 189,513,918.11
其他应收款 80,391,278.29 80,391,278.29
可供出售金融资产 2,082,450,215.26 2,082,450,215.26
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(三)流动风险
本公司及各子公司负责其自身的现金流量预测。本公司财务部门在汇总各公司现金流量预测
的基础上，在合并层面持续监控短期和长期的资金需求，以确保维持充裕的现金储备。
金融负债按未折现的合同现金流量所作的到期期限分析：
单位：元 币种：人民币
期末余额
项目
5年
到期偿还 6 个月以内 6 个月以上-1 年 1 年以上至 5 年 合计
以上
短期借款 384,000,000.00 410,000,000.00 794,000,000.00
应付票据及
283,241,742.26 283,241,742.26
应付账款
其他应付款 2,243,766,714.82 2,243,766,714.82
其他流动负
1,021,750,000.00 1,021,750,000.00
债
一年内到期
的非流动负 80,000,000.00 80,000,000.00
债
长期借款 1,130,000,000.00 1,130,000,000.00
应付债券 4,450,344,637.85 4,450,344,637.85
（续上表）
期初余额
项目 5年
到期偿还 6 个月以内 6 个月以上-1 年 1 年以上至 5 年 合计
以上
短期借款 384,000,000.00 640,000,000.00 1,024,000,000.00
应付票据及
466,570,992.85 466,570,992.85
应付账款
其他应付款 1,785,600,929.92 1,785,600,929.92
一年内到期
的非流动负 94,000,000.00 2,432,441,624.31 2,526,441,624.31
债
长期借款 790,000,000.00 790,000,000.00
应付债券 3,022,892,382.35 3,022,892,382.35
(四)市场风险
市场风险，是指金融工具的公允价值或未来现金流量因市场价格变动而发生波动的风险。市
场风险主要包括利率风险、外汇风险及其他风险。
1. 利率风险
本公司因利率变动引起金融工具现金流量变动的风险主要与短期借款、一年内到期的非流动
负债、其他流动负债、长期借款和应付债券相关。
在管理层进行敏感性分析时，1个基点的增减变动被认为合理反映了利率变化的可能范围，基
于上述浮动利率计息的一年内到期的非流动负债按到期日按时偿还、长期借款在一个完整的会计
年度内将不会被要求偿付的假设基础上，在其他变量不变的情况下，利率变动对净利润的影响。
单位：元 币种：人民币
本期
项目
基准点增加 净利润减少 股东权益减少
人民币 100 个基点 38,222,824.27 38,222,824.27
（续上表）
上期
项目
基准点增加 净利润减少 股东权益减少
人民币 100 个基点 39,102,876.79 39,102,876.79
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2. 汇率风险
本公司面临的外汇变动风险主要与本公司的境外子公司的净投资有关。
下表为汇率风险的敏感性分析，反映了在其他变量不变的假设下，汇率发生合理、可能的变
动时，将对净利润和股东权益产生的影响。
单位：元
本期
项目
汇率变动 股东权益增加/（减少）
人民币对美元贬值 1% 2,648,714.77
人民币对美元升值 1% -2,648,714.77
人民币对港币贬值 1% 592,940.98
人民币对港币升值 1% -592,940.98
（续上表）
上期
项目
汇率变动 股东权益增加/（减少）
人民币对美元贬值 1% 3,674,616.56
人民币对美元升值 1% -3,674,616.56
人民币对港币贬值 1% 341,848.96
人民币对港币升值 1% -341,848.96
3. 权益工具投资价格风险
本公司持有的分类分为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产和可供出售金融资
产的投资在资产负债表日以公允价值计量。因此，本公司承担着证券市场变动的风险。本公司采
取持有多种权益证券组合的方式降低权益证券投资的价格风险。
(五)资本管理
本公司资本管理的主要目标是确保本公司持续经营的能力，并保持健康的资本比率，以支持
业务发展并使股东价值最大化。
本公司管理资本结构并根据经济形势以及相关资产的风险特征的变化对其进行调整。为维持
或调整资本结构，本公司可以调整对股东的利润分配、向股东归还资本或发行新股。本公司不受
外部强制性资本要求约束。2018年度和2017年度，资本管理目标、政策或程序未发生变化。
本公司采用杠杆比率来管理资本，杠杆比率是指净负债和调整后资本加净负债的比率。本公
司的政策将使该杠杆比率保持在44%与45%之间。净负债包括短期借款、其他应付款、其他流动负
债、一年内到期的非流动负债、长期借款、应付债券。资本包括股本、资本公积、盈余公积、未
分配利润，本公司于资产负债表日的杠杆比率如下：
单位：元 币种：人民币
项目 期末余额或期末比率 期初余额或期初比率
短期借款 794,000,000.00 1,024,000,000.00
其他应付款 2,243,766,714.82 1,785,600,929.92
其他流动负债 1,021,750,000.00
一年内到期的非流动负债 80,000,000.00 2,526,441,624.31
长期借款 1,130,000,000.00 790,000,000.00
应付债券 4,450,344,637.85 3,022,892,382.35
减：现金及现金等价物 2,719,087,008.61 2,013,220,538.38
净负债小计 7,000,774,344.06 7,135,714,398.20
调整后资本 8,936,684,705.12 8,635,074,347.00
净负债和资本合计 15,937,459,049.18 15,770,788,745.20
杠杆比率 44% 45%
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2018 年年度报告
十、公允价值的披露
本公司采用的公允价值在计量时分为以下层次：
第一层次输入值是企业在计量日能取得相同资产或负债在活跃市场上未经调整的报价；
第二层次输入值是除第一层次输入值外相关资产或负债直接或间接可观察的输入值；
第三层次输入值是相关资产或负债的不可观察输入值。第三层次输入值包括不能直接观察和
无法由可观察市场数据验证的利率/股票波动率/企业合并中承担的弃置义务的未来现金流量、企
业使用自身数据作出的财务预测等。
(一)以公允价值计量的资产和负债的期末公允价值
√适用 □不适用
单位:元 币种:人民币
期末公允价值
项目 第一层次公允价 第二层次公允价 第三层次公允价
合计
值计量 值计量 值计量
一、持续的公允价值计量
（一）以公允价值计量且
变动计入当期损益的金融 23,255,294.30 23,255,294.30
资产
1. 交易性金融资产 23,255,294.30 23,255,294.30
（1）债务工具投资
（2）权益工具投资 23,255,294.30 23,255,294.30
（3）衍生金融资产
2. 指定以公允价值计量
且其变动计入当期损益的
金融资产
（1）债务工具投资
（2）权益工具投资
（二）可供出售金融资产 48,631,878.78 48,631,878.78
（1）债务工具投资
（2）权益工具投资 48,631,878.78 48,631,878.78
（3）其他
（三）投资性房地产
1.出租用的土地使用权
2.出租的建筑物
3.持有并准备增值后转让
的土地使用权
（四）生物资产
1.消耗性生物资产
2.生产性生物资产
持续以公允价值计量的资
71,887,173.08 71,887,173.08
产总额
（五）交易性金融负债
其中：发行的交易性债券
衍生金融负债
其他
（六）指定为以公允价值
计量且变动计入当期损益
的金融负债
持续以公允价值计量的负
债总额
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2018 年年度报告
二、非持续的公允价值计
量
（一）持有待售资产
非持续以公允价值计量的
资产总额
非持续以公允价值计量的
负债总额
(二)持续和非持续第一层次公允价值计量项目市价的确定依据
□适用 √不适用
(三)持续和非持续第二层次公允价值计量项目，采用的估值技术和重要参数的定性及定量信息
□适用 √不适用
(四)持续和非持续第三层次公允价值计量项目，采用的估值技术和重要参数的定性及定量信息
□适用 √不适用
(五)持续的第三层次公允价值计量项目，期初与期末账面价值间的调节信息及不可观察参数敏感
性分析
□适用 √不适用
(六)持续的公允价值计量项目，本期内发生各层级之间转换的，转换的原因及确定转换时点的政
策
□适用 √不适用
(七)本期内发生的估值技术变更及变更原因
□适用 √不适用
(八)不以公允价值计量的金融资产和金融负债的公允价值情况
□适用 √不适用
(九)其他
□适用 √不适用
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2018 年年度报告
十一、关联方及关联交易
(一)关联方的认定标准
一方控制、共同控制另一方或对另一方施加重大影响，以及两方或两方以上受同一方控制、
共同控制或重大影响的，构成关联方。
(二)本企业的母公司情况
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
母公司对本 母公司对本
母公司名称 注册地 业务性质 注册资本 企业的持股 企业的表决
比例(%) 权比例(%)
上海张江（集团）
上海 房地产 3,112,550,000.00 50.75 50.75
有限公司
本企业的母公司情况的说明
母公司名称 公司类型 法人代表 注册号
上海张江（集团）有限公司 有限责任公司(国有独资) 袁涛 310000000010101
本企业最终控制方是上海市浦东新区国有资产管理委员会
(三)本企业的子公司情况
本企业子公司的情况详见附注
√适用 □不适用
“八、在其他主体中的权益”。
(四)本企业合营和联营企业情况
本企业重要的合营或联营企业详见附注
√适用 □不适用
“八、在其他主体中的权益”。
本期与本公司发生关联方交易，或前期与本公司发生关联方交易形成余额的其他合营或联营企业
情况如下
□适用 √不适用
其他说明
□适用 √不适用
(五)其他关联方情况
√适用 □不适用
其他关联方名称 其他关联方与本企业关系
上海新张江物业管理有限公司 受同一母公司控制
上海市张江高科技园区综合发展有限公司 受同一母公司控制
上海张江文化控股有限公司 受同一母公司控制
上海张江高科技园区公共租赁房运营有限公司 受同一母公司控制
上海张江科技创业投资有限公司 受同一母公司控制
上海张江慧诚企业管理有限公司 受同一母公司控制
上海张江企业孵化器经营管理有限公司 受同一母公司控制
上海张江国信安地产有限公司 受同一母公司控制
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2018 年年度报告
上海张江创新学院 受同一母公司控制
上海张润置业有限公司 本公司的联营企业
上海股权托管交易中心股份有限公司 本公司的联营企业
上海张江东区高科技联合发展有限公司 受同一母公司控制
Shanghai ZJ Hi-Tech Investment Corporation 本公司的合营企业
上海张投国聚文化发展有限公司 受同一母公司控制
上海张江射频识别技术有限公司 受同一母公司控制
上海张江数字出版文化创意产业发展有限公司 受同一母公司控制
张江汉世纪创业投资有限公司 本公司的联营企业
上海浦东新区张江科技小额贷款股份有限公司 受同一母公司控制
上海机械电脑有限公司 受同一母公司控制
上海中京电子标签集成技术有限公司 联营企业的孙公司
川河集团有限公司 本公司的联营企业
上海美联生物技术有限公司 本公司的联营企业
(六)关联交易情况
1. 购销商品、提供和接受劳务的关联交易
采购商品/接受劳务情况表
√适用 □不适用
单位：万元 币种：人民币
关联方 关联交易内容 本期发生额 上期发生额
上海新张江物业管理有限公司 服务管理费 2,401.23 2,427.26
上海张江东区高科技联合发展有限公司 利息支出 635.60 493.97
出售商品/提供劳务情况表
√适用 □不适用
单位：万元 币种：人民币
关联方 关联交易内容 本期发生额 上期发生额
上海张江（集团）有限公司 房产租赁 2,875.15 2,827.47
上海股权托管交易中心股份有限公司 房产租赁 913.96 913.96
上海张江慧诚企业管理有限公司 房产租赁 128.17 145.82
上海张江文化控股有限公司 房产租赁 137.69 140.65
上海张江科技创业投资有限公司 房产租赁 146.78 96.81
上海浦东新区张江科技小额贷款股份有限公司 房产租赁 57.85 77.13
上海张江企业孵化器经营管理有限公司 房产租赁 36.59 48.79
上海张江数字出版文化创意产业发展有限公司 房产租赁 35.16 35.16
上海市张江高科技园区综合发展有限公司 房产租赁 14.92 33.44
上海张江高科技园区公共租赁房运营有限公司 房产租赁 33.03 20.50
上海中京电子标签集成技术有限公司 租赁分成款 5,849.02
上海张润置业有限公司 投资收益 733.41 585.42
购销商品、提供和接受劳务的关联交易说明
□适用 √不适用
2. 关联受托管理/承包及委托管理/出包情况
本公司受托管理/承包情况表：
□适用 √不适用
关联托管/承包情况说明
□适用 √不适用
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本公司委托管理/出包情况表
□适用 √不适用
关联管理/出包情况说明
□适用 √不适用
3. 关联租赁情况
(1) 本公司作为出租方：
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
出租方名 租赁资 本期确认的 上期确认的
承租方名称
称 产种类 租赁收入 租赁收入
张江高科 上海市张江高科技园区综合发展有限公司 房屋 82,162.92 154,824.88
张江高科 上海股权托管交易中心股份有限公司 房屋 9,139,593.03 9,139,593.03
张江集电 上海张江文化控股有限公司 房屋 1,376,919.03 1,406,466.63
张江集电 上海张江科技创业投资有限公司 房屋 1,467,837.06 968,098.17
上海浦东新区张江科技小额贷款股份有限
张江集电 房屋 578,483.31 771,311.09
公司
张江集电 上海张江企业孵化器经营管理有限公司 房屋 365,917.71 487,890.29
张江集电 上海张江慧诚企业管理有限公司 房屋 1,281,686.06 1,458,203.54
张江集电 上海市张江高科技园区综合发展有限公司 房屋 67,080.17 179,555.20
上海张江数字出版文化创意产业发展有限
张江集电 房屋 351,616.69 351,616.69
公司
张江集电 上海张江（集团）有限公司 房屋 28,751,548.83 28,274,654.67
上海张江高科技园区公共租赁房运营有限
张江集电 房屋 330,312.83 205,060.46
公司
(2) 本公司作为承租方：
□适用 √不适用
关联租赁情况说明
√适用 □不适用
出租方名 租赁收益
承租方名称 租赁起始日 租赁终止日
称 定价依据
张江高科 上海市张江高科技园区综合发展有限公司 2016-4-1 2018-11-30 协议价
张江高科 上海股权托管交易中心股份有限公司 2016-1-1 2019-5-31 协议价
张江集电 上海张江文化控股有限公司 2017-1-1 2020-12-31 协议价
张江集电 上海张江科技创业投资有限公司 2017-1-1 2020-12-31 协议价
上海浦东新区张江科技小额贷款股份有限
张江集电 2017-1-1 2020-12-31 协议价
公司
张江集电 上海张江企业孵化器经营管理有限公司 2017-1-1 2020-12-31 协议价
张江集电 上海张江慧诚企业管理有限公司 2017-1-1 2020-12-31 协议价
张江集电 上海市张江高科技园区综合发展有限公司 2016-8-1 2018-10-14 协议价
上海张江数字出版文化创意产业发展有限
张江集电 2017-1-1 2020-12-31 协议价
公司
张江集电 上海张江（集团）有限公司 2014-4-17 2020-12-31 协议价
上海张江高科技园区公共租赁房运营有限
张江集电 2017-1-1 2020-12-31 协议价
公司
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2018 年年度报告
4. 关联担保情况
本公司作为担保方
□适用 √不适用
本公司作为被担保方
□适用 √不适用
关联担保情况说明
□适用 √不适用
5. 关联方资金拆借
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
关联方 拆借金额 起始日 到期日 说明
拆入
上海张润置业有限公司 32,000,000.00 2017-12-19 2018-12-18 短期委托贷款
上海张江东区高科技联合发展有限公司 52,000,000.00 2018-11-15 2019-11-14 股东借款
上海张江东区高科技联合发展有限公司 112,000,000.00 2018-1-16 2019-1-15 短期委托贷款
上海张江东区高科技联合发展有限公司 44,000,000.00 2018-5-17 2018-11-15 短期委托贷款
拆出
上海张润置业有限公司 8,000,000.00 2018-9-14 2019-9-13 短期委托贷款
上海张润置业有限公司 40,000,000.00 2018-12-10 2019-12-9 短期委托贷款
上海张江东区高科技联合发展有限公司 112,000,000.00 2017-1-13 2018-1-12 短期委托贷款
上海张江东区高科技联合发展有限公司 44,000,000.00 2018-5-17 2018-11-15 短期委托贷款
6. 关联方资产转让、债务重组情况
□适用 √不适用
7. 关键管理人员报酬
□适用 √不适用
8. 其他关联交易
□适用 √不适用
(七)关联方应收应付款项
1. 应收项目
√适用 □不适用
单位:万元 币种:人民币
期末余额 期初余额
项目名称 关联方 坏账 坏账
账面余额 账面余额
准备 准备
应收账款 上海新张江物业管理有限公司 7,863.61 7,261.74
应收账款 上海张江（集团）有限公司 5,149.04 5,149.04
应收账款 上海张江射频识别技术有限公司 186.91 186.91 186.91 186.91
应收股利 上海张江国信安地产有限公司 749.24
应收股利 Shanghai ZJ Hi-Tech Investment Corporation 181.02
其他应收款 上海新张江物业管理有限公司 3,048.45 2,498.86
其他应收款 上海张江（集团）有限公司 245.72
其他应收款 上海张润置业有限公司 25.84 18.17
其他应收款 Shanghai ZJ Hi-Tech Investment Corporation 5.95 5.68
其他应收款 上海张江国信安地产有限公司 2.14
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2018 年年度报告
其他应收款 上海美联生物技术有限公司 0.70 0.70
其他流动资产 上海张润置业有限公司 4,800.00 3,200.00
其他非流动资产 上海张润置业有限公司 11,600.00
一年内到期的非流动资产 上海张润置业有限公司 11,600.00
2. 应付项目
√适用 □不适用
单位:万元 币种:人民币
项目名称 关联方 期末账面余额 期初账面余额
应付账款 上海新张江物业管理有限公司 713.18 593.18
应付账款 上海张江（集团）有限公司 588.39 588.39
应付账款 上海张江东区高科技联合发展有限公司 436.50 436.50
其他应付款 张江汉世纪创业投资有限公司 36,147.00 8,547.00
其他应付款 上海张江（集团）有限公司 7,188.44 6,898.31
其他应付款 上海新张江物业管理有限公司 5,477.14 4,817.55
其他应付款 上海张江东区高科技联合发展有限公司 5,220.45 13.53
其他应付款 Shanghai ZJ Hi-Tech Investment Corporation 151.48 144.51
其他应付款 川河集团有限公司 67.08
其他应付款 上海张投国聚文化发展有限公司 50.00 50.00
其他应付款 上海张江文化控股有限公司 26.33 26.33
其他应付款 上海浦东新区张江科技小额贷款股份有限公司 19.41 19.41
其他应付款 上海张江慧诚企业管理有限公司 17.84 17.84
其他应付款 上海张江企业孵化器经营管理有限公司 12.28 12.28
其他应付款 上海张江数字出版文化创意产业发展有限公司 6.58 6.58
其他应付款 上海市张江高科技园区综合发展有限公司 2.10 2.10
其他应付款 上海张江国信安地产有限公司 2.07
其他应付款 上海机械电脑有限公司 0.91 0.84
其他应付款 上海张江创新学院 42.24
短期借款 上海张江东区高科技联合发展有限公司 11,200.00 11,200.00
(八)关联方承诺
□适用 √不适用
(九)其他
□适用 √不适用
十二、股份支付
(一)股份支付总体情况
□适用 √不适用
(二)以权益结算的股份支付情况
□适用 √不适用
(三)以现金结算的股份支付情况
□适用 √不适用
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(四)股份支付的修改、终止情况
□适用 √不适用
(五)其他
□适用 √不适用
十三、承诺及或有事项
(一)重要承诺事项
□适用 √不适用
(二)或有事项
1. 资产负债表日存在的重要或有事项
□适用 √不适用
2. 公司没有需要披露的重要或有事项，也应予以说明：
√适用 □不适用
截至资产负债表日，本公司无需披露的或有事项。
(三)其他
□适用 √不适用
十四、资产负债表日后事项
(一)重要的非调整事项
√适用 □不适用
单位：元币种：人民币
无法估计影
项目 内容 对财务状况和经营成果的影响数
响数的原因
股票和债券的发行
重要的对外投资
重要的债务重组
自然灾害
外汇汇率重要变动
此项物业转让公司将实现税后净利约
房产销售 详见说明（1）
5,000 万元。
本公司的全资子公司张江集电在保证生产
经营所需资金的情况下，利用自有资金通过
对外委托贷款 详见说明（2） 委托银行贷款给张润置业，将取得 4800 万
本金一年期银行同期利率的委托贷款利息
收入,对公司生产经营无重大影响。
（1）公司于 2018 年 11 月 14 日召开公司七届十一次董事会审议通过了《关于同意全资子公
司上海思锐置业有限公司转让浦东新区张江镇祥科路 268 号 104 室、201--208 室的议案》，同意
公司全资子公司上海思锐置业有限公司以公开挂牌的方式出售持有的浦东新区张江镇祥科路 268
号 201、202、203、204、205、206、207、208 单元及一层 104 单元，共计 3,860.42 平方米物业。
至挂牌期满，中国工商银行股份有限公司上海市张江科技支行成为该项目唯一意向受让方。上海
思锐置业有限公司与中国工商银行股份有限公司上海市张江科技支行已于近日签署《上海市产权
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交易合同》并于 2019 年 1 月 14 日取得上海联合产权交易所《资产交易凭证》，最终交易价格
为 16,094 万元。
（2）公司于 2019 年 1 月 10 日召开第七届董事会决议第十二次会议，会议通过关于公司全资
子公司----上海张江集成电路产业区开发有限公司（以下简称“张江集电”）向公司参股子公司
----上海张润置业有限公司(以下简称“张润置业”)提供股东同比例委托贷款暨关联交易的议案：
张润置业双方股东，拟按各自持股比例向张润置业提供一年期人民币 1.2 亿元的委托贷款，其中：
张江集电拟向张润置业提供人民币 4,800 万元的委托贷款，占比 40%，上海张江（集团）有限公
司拟向张润置业提供人民币 7,200 万元的委托贷款，占比 60%。委托贷款用途：支付金秋路 158 号
盛夏路 61 号“张润置业项目”的工程款和后续运营开发资金需求；委托贷款期限：一年期（自
委托贷款手续完成、委托贷款发放之日起计算）；委托贷款利率：按银行同期贷款基准利率确定。
(二)利润分配情况
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
拟分配的利润或股利 170,355,850.5
经审议批准宣告发放的利润或股利
(三)销售退回
□适用 √不适用
(四)其他资产负债表日后事项说明
□适用 √不适用
十五、其他重要事项
(一)前期会计差错更正
1. 追溯重述法
□适用 √不适用
2. 未来适用法
□适用 √不适用
(二)债务重组
□适用 √不适用
(三)资产置换
1. 非货币性资产交换
□适用 √不适用
2. 其他资产置换
□适用 √不适用
(四)年金计划
□适用 √不适用
(五)终止经营
□适用 √不适用
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(六)分部信息
1. 报告分部的确定依据与会计政策
□适用 √不适用
2. 报告分部的财务信息
√适用 □不适用
(1) 经营分部
单位：元 币种：人民币
项目 房产分部 投资分部 分部间抵销 合计
本期
一、对外交易收入 1,147,132,535.75 1,179,245.25 1,148,311,781.00
二、分部间交易收入
三、对联营和合营企业的
51,765,855.74 241,996,513.69 293,762,369.43
投资收益
四、资产减值损失 15,661,187.69 40,653,429.01 56,314,616.70
五、折旧费和摊销费 7,591,961.94 825.60 7,592,787.54
六、利润总额（亏损总额） 307,454,069.18 316,231,785.97 3,665,137.03 620,020,718.12
七、所得税费用 91,817,818.23 30,222,821.58 122,040,639.81
八、净利润（净亏损） 215,636,250.95 286,008,964.39 3,665,137.03 497,980,078.31
九、资产总额 16,095,445,232.02 5,038,620,067.56 1,473,724,680.76 19,660,340,618.82
十、负债总额 11,218,808,413.51 978,139,580.92 1,473,292,080.73 10,723,655,913.70
十一、其他重要的非现金
项目
1.折旧费和摊销费以外的
306,192,593.21 3,674,544.29 3,444,067.03 306,423,070.47
其他现金费用
2.对联营企业和合营企业
1,552,842,893.31 1,918,332,893.05 3,471,175,786.36
的长期股权投资
3.长期股权投资以外的其
673,896,827.91 -204,553,689.31 469,343,138.60
他非流动资产增加额
上期
一、对外交易收入 1,252,341,979.73 707,547.15 1,253,049,526.88
二、分部间交易收入
三、对联营和合营企业的
282,489,716.22 71,079,934.53 353,569,650.75
投资收益
四、资产减值损失 27,449,242.49 27,449,242.49
五、折旧费和摊销费 8,710,809.59 6,068.23 8,716,877.82
六、利润总额（亏损总额） 443,679,818.33 119,194,677.83 814,200.03 562,060,296.13
七、所得税费用 69,416,906.85 30,820,566.33 100,237,473.18
八、净利润（净亏损） 374,262,911.48 88,374,111.50 814,200.03 461,822,822.95
九、资产总额 15,783,836,862.45 4,324,244,900.99 1,124,857,485.92 18,983,224,277.52
十、负债总额 10,967,295,802.87 505,500,083.54 1,124,645,955.89 10,348,149,930.52
十一、其他重要的非现金
项目
1.折旧费和摊销费以外的
373,222,490.27 5,166,279.57 3,226,687.14 375,162,082.70
其他现金费用
2.对联营企业和合营企业
1,768,057,037.57 1,629,401,594.78 3,397,458,632.35
的长期股权投资
3.长期股权投资以外的其
-78,761,756.30 130,661,242.18 51,899,485.88
他非流动资产增加额
3. 公司无报告分部的，或者不能披露各报告分部的资产总额和负债总额的，应说明原因
□适用 √不适用
4. 其他说明
□适用 √不适用
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2018 年年度报告
(七)其他对投资者决策有影响的重要交易和事项
□适用 √不适用
其他
√适用 □不适用
(八)借款费用
（1）当期资本化的借款费用金额为 25,230,850.29 元。
（2）当期用于计算确定借款费用资本化金额的资本化率为 5.13%。
(九)外币折算
计入当期损益的汇兑收益为 24,532,641.70 元。
(十)租赁
1. 经营租赁出租人租出资产情况
单位：元 币种：人民币
资产类别 期末余额 期初余额
投资性房地产 5,430,411,825.46 4,652,234,050.99
合计 5,430,411,825.46 4,652,234,050.99
十六、母公司财务报表主要项目注释
(一)应收票据及应收账款
1. 总表情况
(1) 分类列示
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 期末余额 期初余额
应收票据
应收账款 40,413,553.49 56,792,887.29
合计 40,413,553.49 56,792,887.29
其他说明：
□适用 √不适用
2. 应收票据
(1) 应收票据分类列示
□适用 √不适用
(2) 期末公司已质押的应收票据
□适用 √不适用
(3) 期末公司已背书或贴现且在资产负债表日尚未到期的应收票据
□适用 √不适用
(4) 期末公司因出票人未履约而将其转应收账款的票据
□适用 √不适用
其他说明：
□适用 √不适用
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3. 应收账款
(1) 应收账款分类披露
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
期末余额 期初余额
账面余额 坏账准备 账面余额 坏账准备
种类 账面 账面
比例 计提比例 比例 计提比例
金额 金额 价值 金额 金额 价值
(%) (%) (%) (%)
单项金额重大并单独计提
42,579,261.77 42.01 42,579,261.77 100.00 42,152,453.51 37.49 42,152,453.51 100.00
坏账准备的应收账款
按信用风险特征组合计提
45,724,036.64 45.12 5,310,483.15 40,413,553.49 70,225,329.63 62.47 13,432,442.34 56,792,887.29
坏账准备的应收账款
其中：应收房产销售款 151,410.15 0.15 151,410.15 100.00 151,410.15 0.14 151,410.15 100.00
应收关联方款 26,432,969.23 26.09 1,869,079.75 7.07 24,563,889.48 24,232,079.91 21.55 1,869,079.75 7.71 22,363,000.16
应收代垫水电费 5,140,059.84 5.07 5,140,059.84 4,064,140.96 3.62 4,064,140.96
其他账龄组合 13,999,597.42 13.81 3,289,993.25 23.50 10,709,604.17 41,777,698.61 37.16 11,411,952.44 27.32 30,365,746.17
单项金额不重大但单独计
13,040,101.70 12.87 13,040,101.70 100.00 43,800.00 0.04 43,800.00 100.00
提坏账准备的应收账款
合计 101,343,400.11 / 60,929,846.62 / 40,413,553.49 112,421,583.14 / 55,628,695.85 / 56,792,887.29
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2018 年年度报告
(2) 期末单项金额重大并单项计提坏账准备的应收账款：
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
期末余额
应收账款（按单位） 计提比例 计提理
应收账款 坏账准备 账龄
（%） 由
上海三鑫科技发展有限 预计无
42,579,261.77 42,579,261.77 1 年以上 100.00
公司 法收回
合计 42,579,261.77 42,579,261.77 / / /
(3) 按组合计提坏账准备的应收账款
组合中，按账龄分析法计提坏账准备的应收账款：
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
期末余额
账龄
应收账款 坏账准备 计提比例（%）
1 年以内
其中：1 年以内分项
1 年以内（含 1 年） 7,449,137.28 223,474.12 3.00
1 年以内小计 7,449,137.28 223,474.12 3.00
1至2年 1,868,951.11 186,895.11 10.00
2至3年 2,249,177.69 449,835.54 20.00
3 年以上
3至4年 5,085.73 2,542.87 50.00
4至5年
5 年以上 2,427,245.61 2,427,245.61 100.00
合计 13,999,597.42 3,289,993.25
组合中，采用余额百分比法计提坏账准备的应收账款：
□适用 √不适用
组合中，采用其他方法计提坏账准备的应收账款：
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
组合名称 期末余额 坏账准备期末余额 计提比例（%）
组合 1：应收房产销售款小计 151,410.15 151,410.15
超过合同约定收款期 5 年以上 151,410.15 151,410.15 100.00
组合 2：应收代垫水电费 5,140,059.84
组合 3：应收关联方款 26,432,969.23 1,869,079.75 7.07
合计 31,724,439.22 2,020,489.9
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2018 年年度报告
(4) 单项金额不重大并单项计提坏账准备的应收账款
单位：元 币种：人民币
计提比
债务人名称 账面余额 坏账准备 账龄 计提理由
例(%)
上海增智沪港文化用品有限公司 43,800.00 43,800.00 5 年以上 100.00 预计无法收回
上海威伦卡园酒店有限公司 7,933,674.77 7,933,674.77 1-3 年 100.00 预计无法收回
益科博能源科技(上海)有限公司 1,785,136.17 1,785,136.17 3 年以上 100.00 预计无法收回
游世移动通信技术(上海)有限公司 1,545,826.67 1,545,826.67 2-4 年 100.00 预计无法收回
上海博为光电科技有限公司 497,278.68 497,278.68 1-3 年 100.00 预计无法收回
上海同脉食品有限公司 374,768.41 374,768.41 2-4 年 100.00 预计无法收回
上海朝日低碳新能源有限公司 495,695.57 495,695.57 2-4 年 100.00 预计无法收回
上海华督股权投资基金管理有限公司 229,556.80 229,556.80 1-3 年 100.00 预计无法收回
上海奇芯基因科技发展有限公司 134,364.63 134,364.63 5 年以上 100.00 预计无法收回
合计 13,040,101.70 13,040,101.70
(5) 本期计提、收回或转回的坏账准备情况
其中本期坏账准备收回或转回金额重要的：
□适用 √不适用
(6) 本期实际核销的应收账款情况
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 核销金额
实际核销的应收账款 -30,939.20
其中重要的应收账款核销情况
√适用 □不适用
应收账款核销说明：
√适用 □不适用
2017 年度本公司预计上海东涯投资有限公司水电费 30,939.20 元无法收回，将该款项核销，
2018 年 7 月收回该款项。
(7) 按欠款方归集的期末余额前五名的应收账款情况
√适用 □不适用
占应收账款总额 坏账准备期末
单位名称 期末余额
的比例（%） 余额
上海三鑫科技发展有限公司 42,579,261.77 42.01 42,579,261.77
上海新张江物业管理有限公司 24,563,889.48 24.24
上海威伦卡园酒店有限公司 7,933,674.77 7.83 7,933,674.77
雷哈韦（上海）众创空间管理有限公司 3,109,834.62 3.07 448,736.48
上海康月投资管理有限公司 2,394,069.15 2.36 2,394,069.15
合计 80,580,729.79 79.51 53,355,742.17
(8) 因金融资产转移而终止确认的应收账款
□适用 √不适用
(9) 转移应收账款且继续涉入形成的资产、负债金额
□适用 √不适用
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2018 年年度报告
其他说明：
□适用 √不适用
(二)其他应收款
1. 总表情况
(1) 分类列示
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 期末余额 期初余额
应收利息
应收股利 7,492,405.74
其他应收款 2,788,890,431.39 2,736,527,239.93
合计 2,788,890,431.39 2,744,019,645.67
其他说明：
□适用 √不适用
2. 应收利息
(1) 应收利息分类
□适用 √不适用
(2) 重要逾期利息
□适用 √不适用
其他说明：
□适用 √不适用
3. 应收股利
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目(或被投资单位) 期末余额 期初余额
上海张江国信安地产有限公司 7,492,405.74
合计 7,492,405.74
其他说明：
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
期末 未收回 是否发生减值
项目 期初余额
余额 的原因 及其判断依据
账龄一年以上的应收股利 7,492,405.74
其中：（1）上海张江国信安地产有限公司 7,492,405.74
合计 7,492,405.74
(1) 重要的账龄超过 1 年的应收股利
□适用 √不适用
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2018 年年度报告
4. 其他应收款
(1) 其他应收款分类披露
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
期末余额 期初余额
账面余额 坏账准备 账面余额 坏账准备
类别 账面 账面
比例 计提比例 比例 计提比例
金额 金额 价值 金额 金额 价值
(%) (%) (%) (%)
单项金额重大并单独计提坏
账准备的其他应收款
按信用风险特征组合计提坏
2,788,890,431.39 100.00 2,788,890,431.39 2,736,527,239.93 100.00 2,736,527,239.93
账准备的其他应收款
其中：应收关联方款 2,780,134,293.95 99.67 2,780,134,293.95 2,726,318,181.35 99.62 2,726,318,181.35
短期零星应收款 709,589.75 0.03 709,589.75 739,589.75 0.03 739,589.75
押金保证金 7,393,487.97 0.27 7,393,487.97 8,903,689.97 0.33 8,903,689.97
备用金 171,170.00 0.01 171,170.00 171,170.00 0.01 171,170.00
应收代垫水电费 481,889.72 0.02 481,889.72 394,608.86 0.01 394,608.86
单项金额不重大但单独计提
107,146.50 0.00 107,146.50 100.00 107,146.50 0.00 107,146.50 100.00
坏账准备的其他应收款
合计 2,788,997,577.89 / 107,146.50 / 2,788,890,431.39 2,736,634,386.43 / 107,146.50 / 2,736,527,239.93
期末单项金额重大并单项计提坏账准备的其他应收款：
□适用 √不适用
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2018 年年度报告
组合中，按账龄分析法计提坏账准备的其他应收款：
□适用 √不适用
组合中，采用余额百分比法计提坏账准备的其他应收款：
□适用 √不适用
组合中，采用其他方法计提坏账准备的其他应收款：
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
组合名称 期末余额 坏账准备期末余额 计提比例（%） 计提理由
应收关联方款 2,780,134,293.95
短期零星应收款 709,589.75
备用金 171,170.00
押金保证金 7,393,487.97
应收代垫水电费 481,889.72
合计 2,788,890,431.39
(2) 按款项性质分类情况
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
款项性质 期末账面余额 期初账面余额
应收关联方款 2,780,134,293.95 2,726,318,181.35
备用金 171,170.00 171,170.00
押金保证金 7,393,487.97 8,903,689.97
应收代垫水电费 589,036.22 501,755.36
短期零星应收款 709,589.75 739,589.75
合计 2,788,997,577.89 2,736,634,386.43
(3) 本期计提、收回或转回的坏账准备情况
其中本期坏账准备转回或收回金额重要的：
□适用 √不适用
(4) 本期实际核销的其他应收款情况
□适用 √不适用
(5) 按欠款方归集的期末余额前五名的其他应收款情况
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
占其他应收款期末余 坏账准备
单位名称 款项的性质 期末余额 账龄
额合计数的比例(%) 期末余额
上海张江集成电路产业区开发
应收关联方款 1,775,901,245.35 0-3 年 63.68
有限公司
上海德馨置业发展有限公司 应收关联方款 299,947,422.21 0-5 年 10.76
上海欣凯元投资有限公司 应收关联方款 200,739,056.90 0-3 年 7.20
Firm Fast Developments
应收关联方款 168,862,228.95 0-5 年 6.05
Limited
Well Lead Technology Limited 应收关联方款 102,948,000.00 0-5 年 3.69
合计 / 2,548,397,953.41 / 91.38
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2018 年年度报告
(6) 涉及政府补助的应收款项
□适用 √不适用
(7) 因金融资产转移而终止确认的其他应收款
□适用 √不适用
(8) 转移其他应收款且继续涉入形成的资产、负债金额
□适用 √不适用
其他说明：
□适用 √不适用
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2018 年年度报告
(三)长期股权投资
1. 总表情况
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
期末余额 期初余额
项目
账面余额 减值准备 账面价值 账面余额 减值准备 账面价值
对子公司投资 5,809,137,902.80 138,387,225.01 5,670,750,677.79 5,809,137,902.80 138,387,225.01 5,670,750,677.79
对联营、合营企业投资 1,346,273,487.32 2,672,989.22 1,343,600,498.10 1,534,455,156.64 2,672,989.22 1,531,782,167.42
合计 7,155,411,390.12 141,060,214.23 7,014,351,175.89 7,343,593,059.44 141,060,214.23 7,202,532,845.21
2. 对子公司投资
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
被投资单位 期初余额 本期增加 本期减少 期末余额 本期计提减值准备 减值准备期末余额
上海张江管理中心发展有限公司 30,291,993.03 30,291,993.03
Shanghai(Z.J.)Hi Tech Park Limited 15,182,225.60 15,182,225.60 10,583,095.42
上海张江创业源科技发展有限公司 20,100,000.00 20,100,000.00
上海奇都科技发展有限公司 52,380,000.00 52,380,000.00 5,025.26
上海张江集成电路产业区开发有限公司 1,958,057,180.37 1,958,057,180.37
上海德馨置业发展有限公司 111,149,873.26 111,149,873.26
上海张江浩成创业投资有限公司 2,500,000,000.00 2,500,000,000.00
上海欣凯元投资有限公司 309,124,100.00 309,124,100.00
上海思锐置业有限公司 445,000,000.00 445,000,000.00
上海杰昌实业有限公司 107,667,294.54 107,667,294.54
雅安张江房地产开发有限公司 102,000,000.00 102,000,000.00
上海灏巨置业有限公司 158,185,236.00 158,185,236.00 127,799,104.33
合计 5,809,137,902.80 5,809,137,902.80 138,387,225.01
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2018 年年度报告
3. 对联营、合营企业投资
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
本期增减变动
投资 期初 期末 减值准备期末余
追加投 减少投 权益法下确认的投资 其他综合收益 其他权益 宣告发放现金股利或 计提减值 其
单位 余额 余额 额
资 资 损益 调整 变动 利润 准备 他
一、合营企业
小计
二、联营企业
上海美联生物技术有限公司 555,872.47 555,872.47 555,872.47
上海张江新希望企业有限公司 61,646,259.28 1,083,411.73 62,729,671.01
上海张江微电子港有限公司 1,238,418,341.95 49,297,299.82 254,430,000.00 1,033,285,641.77
上海大道置业有限公司 14,400,145.63 -6,252,401.99 8,147,743.64
上海张江艾西益外币兑换有限
22,729,251.05 3,803,854.63 1,750,000.00 24,783,105.68
公司
上海股权托管交易中心股份有
73,839,980.14 1,015,491.51 74,855,471.65
限公司
上海张江联合置地有限公司 2,061,578.06 6,107.78 2,067,685.84
上海机械电脑有限公司 3,114,816.26 -67,529.67 3,047,286.59 2,117,116.75
上海数讯信息技术有限公司 111,469,980.02 20,400,161.30 1,448,000.00 130,422,141.32
上海科创中心股权投资基金管
6,218,931.78 159,935.57 6,378,867.35
理有限公司
小计 1,534,455,156.64 69,446,330.68 257,628,000.00 1,346,273,487.32 2,672,989.22
合计 1,534,455,156.64 69,446,330.68 257,628,000.00 1,346,273,487.32 2,672,989.22
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2018 年年度报告
(四)营业收入和营业成本
1. 营业收入和营业成本情况
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
本期发生额 上期发生额
项目
收入 成本 收入 成本
主营业务 306,318,480.88 136,339,824.88 372,747,546.87 150,201,903.89
其他业务 52,007,126.57 51,739,885.19 52,900,417.35 52,900,417.35
合计 358,325,607.45 188,079,710.07 425,647,964.22 203,102,321.24
其他说明：
单位：元 币种：人民币
本期发生额 上期发生额
项目
收入 成本 收入 成本
1、主营业务小计 306,318,480.88 136,339,824.88 372,747,546.87 150,201,903.89
其中：房产租赁 306,318,480.88 136,339,824.88 300,753,474.47 141,534,413.89
房产销售 71,994,072.40 8,667,490.00
2、其他业务小计 52,007,126.57 51,739,885.19 52,900,417.35 52,900,417.35
其中：转售电力 51,739,885.19 51,739,885.19 52,900,417.35 52,900,417.35
其他 267,241.38
合计 358,325,607.45 188,079,710.07 425,647,964.22 203,102,321.24
(五)投资收益
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 本期发生额 上期发生额
成本法核算的长期股权投资收益
权益法核算的长期股权投资收益 69,446,330.68 291,953,278.21
处置长期股权投资产生的投资收益 49,635,735.21 1,179.71
以公允价值计量且其变动计入当期损益的
金融资产在持有期间的投资收益
持有至到期投资在持有期间的投资收益
处置持有至到期投资取得的投资收益
可供出售金融资产在持有期间的投资收益 22,177,738.46 16,747,330.02
处置可供出售金融资产取得的投资收益 110,989,336.17 128,636,425.04
处置以公允价值计量且其变动计入当期损
122,269.25
益的金融资产取得的投资收益
丧失控制权后，剩余股权按公允价值重新
计量产生的利得
委托贷款取得的投资收益 9,016,548.67 15,581,580.42
理财投资收益 9,274,050.13 5,106,096.16
其他 15,143,690.83
合计 285,805,699.40 458,025,889.56
(六)其他
□适用 √不适用
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2018 年年度报告
十七、补充资料
(一)按照证监会《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号——非经常性损益》的要求，
报告期非经常性损益情况
1. 当期非经常性损益明细表
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 金额 说明
非流动资产处置损益 293,089.64
越权审批或无正式批准文件的税收返还、减免
计入当期损益的政府补助（与企业业务密切相关，按照国家统一标准
1,928,070.18
定额或定量享受的政府补助除外）
计入当期损益的对非金融企业收取的资金占用费
企业取得子公司、联营企业及合营企业的投资成本小于取得投资时应
享有被投资单位可辨认净资产公允价值产生的收益
非货币性资产交换损益
委托他人投资或管理资产的损益
因不可抗力因素，如遭受自然灾害而计提的各项资产减值准备
债务重组损益
企业重组费用，如安置职工的支出、整合费用等
交易价格显失公允的交易产生的超过公允价值部分的损益
同一控制下企业合并产生的子公司期初至合并日的当期净损益
与公司正常经营业务无关的或有事项产生的损益
除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外，持有交易性金融
资产、交易性金融负债产生的公允价值变动损益，以及处置交易性金 33,540,930.89
融资产、交易性金融负债和可供出售金融资产取得的投资收益
单独进行减值测试的应收款项减值准备转回
对外委托贷款取得的损益 7,334,066.95
采用公允价值模式进行后续计量的投资性房地产公允价值变动产生
的损益
根据税收、会计等法律、法规的要求对当期损益进行一次性调整对当
期损益的影响
受托经营取得的托管费收入
除上述各项之外的其他营业外收入和支出 -14,083,767.92
其他符合非经常性损益定义的损益项目 1,885,714.29
所得税影响额 -9,918,537.96
少数股东权益影响额 5,001,167.24
合计 25,980,733.31
对公司根据《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号——非经常性损益》定义界定的非
经常性损益项目，以及把《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号——非经常性损益》
中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目，应说明原因。
□适用 √不适用
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2018 年年度报告
(二)净资产收益率及每股收益
加权平均净资产收益率=P0/(E0＋NP÷2＋Ei×Mi÷M0– Ej×Mj÷M0±Ek×Mk÷M0)
其中：P0 分别对应于归属于公司普通股股东的净利润、扣除非经常性损益后归属于公司普通
股股东的净利润；NP 为归属于公司普通股股东的净利润；E0 为归属于公司普通股股东的期初净资
产；Ei 为报告期发行新股或债转股等新增的、归属于公司普通股股东的净资产；Ej 为报告期回购
或现金分红等减少的、归属于公司普通股股东的净资产；M0 为报告期月份数；Mi 为新增净资产次
月起至报告期期末的累计月数；Mj 为减少净资产次月起至报告期期末的累计月数；Ek 为因其他交
易或事项引起的、归属于公司普通股股东的净资产增减变动；Mk 为发生其他净资产增减变动次月
起至报告期期末的累计月数。
√适用 □不适用
加权平均净资产 每股收益
报告期利润
收益率（%） 基本每股收益 稀释每股收益
归属于公司普通股股东的净
6.33 0.35 0.35
利润
扣除非经常性损益后归属于
6.02 0.33 0.33
公司普通股股东的净利润
(三)境内外会计准则下会计数据差异
□适用 √不适用
(四)其他
□适用 √不适用
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2018 年年度报告
第十二节 备查文件目录
载有法定代表人、主管会计工作负责人及会计机构负责人签名并签章的
备查文件目录
财务报告文本
备查文件目录 载有会计师事务所盖章、注册会计师签名并盖章的审计报告原件
报告期内中国证监会指定报刊上公开披露过的所有文本正本及正文公
备查文件目录
告的原件
董事长：刘樱
董事会批准报送日期：2019 年 4 月 18 日
修订信息
□适用 √不适用
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