§1 重要提示 1.1本公司董事会及其董事保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性 陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性负个别及连带责任。 1.2 公司全体董事出席董事会会议。 1.3公司第三季度财务报告未经审计。 1.4公司董事长汪汉臣先生、总经理贾栓孝先生、总会计师（财务负责人）郑 海山先生、财务部主任李钢先生声明：保证本季度报告中财务报告的真实、完整。 §2 公司基本情况简介 2.1 公司基本信息 股票简称 宝钛股份 股票代码 600456 董事会秘书 证券事务代表 姓 名 郑海山 任 鑫 联系地址 陕西省宝鸡市钛城路1号 陕西省宝鸡市钛城路1号 电 话 0917-3382026 0917-3382116 传 真 0917-3382132 0917-3382132 电子信箱 zhenghaishan@baoti.com renxin@baoti.com 2.2 财务资料 2.2.1 主要会计数据及财务指标 本报告期末比 本报告期末 上年度期末 上年度期末增 减(％) 总资产(元) 1,244,040,898.33 1,090,326,062.30 14.1 股东权益(不含少数股东权 728,127,533.60 661,810,437.33 10.02 益)(元) 每股净资产(元) 3.6392 3.3077 10.02 调整后的每股净资产(元) 3.6392 3.2653 11.45 本报告期比上 报告期 年初至报告期期末 年同期增减 (％) 经营活动产生的现金流量净 额(元) / 124,075,916.70 / 每股收益(元) 0.25 0.531 108.33 增加3.16个 净资产收益率(%) 6.87 14.6 百分点 扣除非经常性损益后的净资 6.96 14.69 增加3.23个 产收益率(%) 百分点 非经常性损益项目 金 额(元) 营业外收入 148,884.16 营业外支出 924,087.96 所得税影响 116,280.57 合 计 -658,923.23 2.2.2 利润表 宝鸡钛业股份有限公司 利 润 表 单位:人民币元 2005-7-9 序 项 目 号 合并 母公司 1 一、主营业务收入 322,735,150.76 2 减：主营业务成本 254,250,232.15 3 主营业务税金及附加 1,065,880.49 4 二、主营业务利润(亏损以“-”号填列) 67,419,038.12 5 加：其他业务利润(亏损以“-”号填列) 3,125,339.45 6 减: 营业费用 2,983,688.35 7 管理费用 5,030,375.76 8 财务费用 3,626,831.59 10 三、营业利润(亏损以“-”号填列) 58,903,481.87 11 加：投资收益(损失以“-”号填列) 0 12 补贴收入 0 13 营业外收入 0 14 减：营业外支出 64,967.10 15 四、利润总额(亏损总额以“-”号填列) 58,838,514.77 16 减：所得税 8,825,777.22 17 减：少数股东损益 18 加：未确认投资损失(合并报表填列) 20 五、净利润(亏损以“-”号填列) 50,012,737.55 2004-7-9 序 号 合并 母公司 1 166,288,653.79 2 124,519,409.62 3 1,249,073.85 4 40,520,170.32 5 1,014,512.84 6 1,631,807.46 7 8,786,873.56 8 2,347,351.72 10 28,768,650.42 11 0 12 0 13 0 14 150,000.00 15 28,618,650.42 16 4,292,797.56 17 18 20 24,325,852.86 2005-1-9 序 项 目 号 合并 母公司 1 一、主营业务收入 901,747,805.74 2 减：主营业务成本 667,448,083.02 3 主营业务税金及附加 4,955,043.33 4 二、主营业务利润(亏损以“-”号填列) 229,344,679.39 5 加：其他业务利润(亏损以“-”号填列) 14,811,132.37 6 减: 营业费用 7,446,977.40 7 管理费用 87,105,763.67 8 财务费用 9,602,398.97 10 三、营业利润(亏损以“-”号填列) 140,000,671.72 11 加：投资收益(损失以“-”号填列) 12 补贴收入 13 营业外收入 148,884.16 14 减：营业外支出 924,087.96 15 四、利润总额(亏损总额以“-”号填列) 139,225,467.92 16 减：所得税 32,892,371.65 17 减：少数股东损益 18 加：未确认投资损失(合并报表填列) 20 五、净利润(亏损以“-”号填列) 106,333,096.27 2004-1-9 序 号 合并 母公司 1 492,407,476.95 2 373,687,310.64 3 2,252,800.67 4 116,467,365.64 5 1,701,703.57 6 4,967,969.16 7 29,166,918.64 8 5,529,662.10 10 78,504,519.31 11 -4,841,218.00 12 13 21,527.75 14 150,203.24 15 73,534,625.82 16 11,030,193.87 17 18 20 62,504,431.95 2.3 报告期末股东总数及前十名流通股股东持股表 报告期末股东总数(户) 15577 前十名流通股股东持股情况 期末持有流通股的数量 股东名称 (股) 种类 中国建设银行－上投摩根中国优势证券投资基金 4573277 A 中国工商银行－广发稳健增长证券投资基金 2111125 A 上海浦东发展银行－广发小盘成长股票型证券投资基金 2101157 A 交通银行－安顺证券投资基金 2016207 A 东方证券股份有限公司 1684859 A 中国工商银行－广发聚富开放式证券投资基金 1625918 A 东方证券－农行－东方红1号集合资产管理计划 1588900 A 全国社保基金一零七组合 1156373 A 兴华证券投资基金 906095 A 国际金融－汇丰－BILL & MELINDA GATES FOUNDATION 656835 A §3 管理层讨论与分析 3.1 公司报告期内经营活动总体状况的简要分析 报告期内，公司继续致力于钛及钛合金等稀有金属材料、各种金属复合材料的 生产、加工、销售工作，在认真总结2005年上半年工作的基础上，紧紧围绕董事 会确定的2005年年度经营目标，抓住市场需求旺盛的有利时机，强化品牌经营， 加强企业内部管理，进一步挖潜增效，克服了原材料上涨且供应紧张的困难，保证 了生产经营的持续稳步发展。本报告期内公司钛材销售数量总计为956.13吨，比 去年同期增长6.55 %；实现了主营业务收入32,273.52万元，比去年同期增长 94.08%；实现净利润5001.27万元，比去年同期增长105.59%。 主营业务收入增长的原因系产品销量增加和原材料涨价引起产成品价格相应调 整所致；净利润增长的主要原因系主营业务利润增加所致；主营业务利润增长的主 要原因为主营业务收入增加所致。 3.1.1 占主营收入或主营业务利润总额10%以上的主营行业或产品情况 √适用□不适用 单位:人民币元 分行业或分产品 主营业务收入 主营业务成本 毛利率(%) 钛产品 317,338,579.92 248,636,574.88 21.65 其他产品 5,396,570.84 5,613,657.27 -4.02 其中:关联交易 78,830,578.76 61,981,470.96 21.37 注：1、报告期内，公司的关联交易均按照公司与关联方签订的有关关联交易协 议进行，交易价格遵循了市场定价原则。 2、关联交易事项实现净利润11,684,196.10元。 3、报告期内，公司关联交易总额为123,633,111.64元，其中购货金额为 30,748,108.68元，占购货总额的16.94％；销货78,830,578.76元，占销货总额 的24.42％；接受和提供劳务等其他交易事项14,054,424.20元。上述日常经营性 关联交易的关联方、交易内容、定价依据等相关事项详见2005年3月17日及上海 交易所网站公司2005年003号公告。 4、由于原材料采购价格随市场行情上升波动，故公司实际发生的关联交易 购货及销货均比年初预计有所增加。 3.1.2 公司经营的季节性或周期性特征 □适用√不适用 3.1.3 报告期利润构成情况（主营业务利润、其他业务利润、期间费用、投资收 益、补贴收入与营业外收支净额在利润总额中所占比例与前一报告期相比的重大变 动及原因的说明） √适用□不适用 2005年7-9月 2005年1-6月 项目 金 额 占利润总额(%) 金 额 主营业务利润 67,419,038.12 114.58 161,925,641.27 其他业务利润 3,125,339.45 5.31 11,685,792.95 期间费用 11,640,895.70 19.78 92,514,244.34 投资收益 0 0 0 补贴收入 0 0 0 营业外收支净额 -64,967.10 -0.11 -710,236.70 利润总额 58,838,514.77 100 80,386,953.15 项目 2005年1-6月 占利润总额(%) 主营业务利润 201.43 其他业务利润 14.54 期间费用 115.09 投资收益 0 补贴收入 0 营业外收支净额 -0.88 利润总额 100 注: 1、由于市场原因，本报告期内原材料价格较高，使得产品的单位成本增 加，因此本期主营业务利润占利润总额的比例由前一期的201.43％降为114.58％。 2、前一报告期，公司在对其他应收款项下委托健桥证券股份有限公司国债 投资款的可收回性进行分析的基础上计提坏帐准备，因此本报告期管理费用占利润 总额的比例由前一期的102.1％降为8.55％，由此致使期间费用由前一期的115.09 ％降为19.78％。 3.1.4 主营业务及其结构与前一报告期相比发生重大变化的情况及原因说明 □适用√不适用 3.1.5 主营业务盈利能力（毛利率）与前一报告期相比发生重大变化的情况及其原 因说明 □适用√不适用 3.2 重大事项及其影响和解决方案的分析说明 √适用□不适用 1、报告期内，公司投入募集资金191.33万元用于“高性能优质钛合金棒及 锻轧件产业化示范工程”项目建设，该项目已累计投入10049.4万元；钛及钛合 金冷炉床熔炼炉技术改造项目的设备主基础土建、厂房建设土建及钢结构主体已 完成；钛熔铸系统技术改造项目已转固并投入使用，项目总投资4028.19万元。 截止本报告期末公司已累计投入使用募集资金25,886.82万元。 2、报告期内，公司第二届董事会、监事会任期届满,公司进行了换届选举工 作，汪汉臣先生当选为公司董事长，具体内容详见2005年9月16日《上海证券 报》、《中国证券报》、《证券时报》及上海交易所网站公告。 3、公司于2005年9月29日在《上海证券报》、《中国证券报》、《证券 时报》发布公司2005年1－9月净利润比去年同期增长50%以上的预增公告,实际 净利润比去年同期增长70.12%。 3.3 会计政策、会计估计、合并范围变化以及重大会计差错的情况及原因说明 □适用√不适用 3.4 经审计且被出具“非标意见”情况下董事会和监事会出具的相关说明 □适用√不适用 3.5 预测年初至下一报告期期末的累计净利润可能为亏损或者与上年同期相比发生 大幅度变动的警示及原因说明 □适用√不适用 3.6 公司对已披露的年度经营计划或预算的滚动调整情况 □适用√不适用 3.7 公司原非流通股东在股权分置改革过程中做出的特殊承诺及其履行情况（G股 公司） □适用√不适用 宝鸡钛业股份有限公司 董事长： 2005年10月10日 §4 附录 宝鸡钛业股份有限公司 资产负债表 2005年1-9月 单位:人民币元 合并 母公司 项 目 期末数 期初数 期初数 流动资产： 货币资金 175,784,903.62 短期投资 应收票据 32,731,937.90 应收股利 应收利息 应收账款 75,472,626.62 其他应收款 100,511,770.04 坏帐准备 16,882,155.18 预付账款 82,970,554.06 应收补贴款 存货 291,459,948.97 待摊费用 一年内到期的长期债权投资 其他流动资产 流动资产合计 742,049,586.03 长期投资： 长期股权投资 长期债权投资 长期投资合计 固定资产： 固定资产原价 548,488,225.12 减：累计折旧 392,267,704.31 固定资产净值 156,220,520.81 减：固定资产减值准备 1,309,473.94 固定资产净额 154,911,046.87 工程物资 169,356,147.05 在建工程 24,009,282.35 固定资产清理 固定资产合计 348,276,476.27 无形资产及其他资产： 无形资产 长期待摊费用 其他长期资产 无形资产及其他资产合计 递延税项： 递延税款借项 资产总计 1,090,326,062.30 腹? 目 期末数 流动资产： 货币资金 208,722,724.05 短期投资 应收票据 64,390,160.20 应收股利 应收利息 应收账款 106,614,704.12 其他应收款 64,594,255.67 坏帐准备 74,646,622.88 预付账款 224,264,473.09 应收补贴款 存货 277,172,561.22 待摊费用 一年内到期的长期债权投资 其他流动资产 流动资产合计 871,112,255.47 长期投资： 长期股权投资 长期债权投资 长期投资合计 固定资产： 固定资产原价 599,581,642.27 减：累计折旧 398,057,471.60 固定资产净值 201,524,170.67 减：固定资产减值准备 1,309,473.94 固定资产净额 200,214,696.73 工程物资 145,840,893.05 在建工程 26,873,053.08 固定资产清理 固定资产合计 372,928,642.86 无形资产及其他资产： 无形资产 长期待摊费用 其他长期资产 无形资产及其他资产合计 递延税项： 递延税款借项 资产总计 1,244,040,898.33 宝鸡钛业股份有限公司 资产负债表（续） 负债和股东权益 期末数 期初数 期初数 流动负债： 短期借款 260,000,000.00 应付票据 20,678,191.30 应付账款 41,557,623.71 预收账款 79,037,321.66 应付工资 应付福利费 2,649,770.88 应付股利 应交税金 14,045,178.00 其他应交款 140,232.61 其他应付款 10,407,306.81 预提费用 预计负债 一年内到期的长期负债 其他流动负债 流动负债合计 428,515,624.97 长期负债： 长期借款 应付债券 长期应付款 专项应付款 其他长期负债 长期负债合计 递延税项： 递延税款贷项 负债合计 428,515,624.97 少数股东权益 所有者权益(或股东权益)： 实收资本(或股本) 200,080,000.00 减：已归还投资 实收资本(或股本)净额 200,080,000.00 资本公积 327,073,189.21 盈余公积 38,754,357.06 其中：法定公益金 12,918,119.02 未分配利润 55,886,891.06 拟分配现金股利 40,016,000.00 外币报表折算差额 减：未确认投资损失 所有者权益(或股东权益)合计 661,810,437.33 负债和所有者权益(或股东权益)总计 1,090,326,062.30 负债和股东权益 期末数 流动负债： 短期借款 220,000,000.00 应付票据 112,871,844.82 应付账款 34,342,492.33 预收账款 102,839,389.79 应付工资 应付福利费 3,906,279.02 应付股利 应交税金 29,430,915.34 其他应交款 351,267.01 其他应付款 10,326,176.42 预提费用 1,845,000.00 预计负债 一年内到期的长期负债 其他流动负债 流动负债合计 515,913,364.73 长期负债： 长期借款 应付债券 长期应付款 专项应付款 其他长期负债 长期负债合计 递延税项： 递延税款贷项 负债合计 515,913,364.73 少数股东权益 所有者权益(或股东权益)： 实收资本(或股本) 200,080,000.00 减：已归还投资 实收资本(或股本)净额 200,080,000.00 资本公积 327,073,189.21 盈余公积 38,754,357.06 其中：法定公益金 12,918,119.02 未分配利润 162,219,987.33 拟分配现金股利 外币报表折算差额 减：未确认投资损失 所有者权益(或股东权益)合计 728,127,533.60 负债和所有者权益(或股东权益)总计 1,244,040,898.33 公司负责人: 汪汉臣 财务负责人: 郑海山 编制人: 孔德凰 宝鸡钛业股份有限公司 利 润 表 单位:人民币元 2005-7-9 项 目 合并 母公司 1 一、主营业务收入 322,735,150.76 2 减：主营业务成本 254,250,232.15 3 主营业务税金及附加 1,065,880.49 4 二、主营业务利润(亏损以“-”号填列) 67,419,038.12 5 加：其他业务利润(亏损以“-”号填 3,125,339.45 6 减: 营业费用 2,983,688.35 7 管理费用 5,030,375.76 8 财务费用 3,626,831.59 10 三、营业利润(亏损以“-”号填列) 58,903,481.87 11 加：投资收益(损失以“-”号填列) 0 12 补贴收入 0 13 营业外收入 0 14 减：营业外支出 64,967.10 15 四、利润总额(亏损总额以“-”号填列) 58,838,514.77 16 减：所得税 8,825,777.22 17 减：少数股东损益 18 加：未确认投资损失(合并报表填列) 20 五、净利润(亏损以“-”号填列) 50,012,737.55 2004-7-9 项 目 合并 母公司 1 166,288,653.79 2 124,519,409.62 3 1,249,073.85 4 40,520,170.32 5 1,014,512.84 6 1,631,807.46 7 8,786,873.56 8 2,347,351.72 10 28,768,650.42 11 0 12 0 13 0 14 150,000.00 15 28,618,650.42 16 4,292,797.56 17 18 20 24,325,852.86 单位:人民币元 2005-1-9 项 目 合并 母公司 1 一、主营业务收入 901,747,805.74 2 减：主营业务成本 667,448,083.02 3 主营业务税金及附加 4,955,043.33 4 二、主营业务利润(亏损以“-”号填列) 229,344,679.39 5 加：其他业务利润(亏损以“-”号填列) 14,811,132.37 6 减: 营业费用 7,446,977.40 7 管理费用 87,105,763.67 8 财务费用 9,602,398.97 10 三、营业利润(亏损以“-”号填列) 140,000,671.72 11 加：投资收益(损失以“-”号填列) 12 补贴收入 13 营业外收入 148,884.16 14 减：营业外支出 924,087.96 15 四、利润总额(亏损总额以“-”号填列) 139,225,467.92 16 减：所得税 32,892,371.65 17 减：少数股东损益 18 加：未确认投资损失(合并报表填列) 20 五、净利润(亏损以“-”号填列) 106,333,096.27 2004-1-9 项 目 合并 母公司 1 492,407,476.95 2 373,687,310.64 3 2,252,800.67 4 116,467,365.64 5 1,701,703.57 6 4,967,969.16 7 29,166,918.64 8 5,529,662.10 10 78,504,519.31 11 -4,841,218.00 12 13 21,527.75 14 150,203.24 15 73,534,625.82 16 11,030,193.87 17 18 20 62,504,431.95 公司负责人: 汪汉臣 财务负责人: 郑海山 编制人: 孔德凰 宝鸡钛业股份有限公司 现金流量表 2005年1-9月 单位:人民币元 项 目 合并数 一、经营活动产生的现金流量： 销售商品、提供劳务收到的现金 收到的税费返还 收到的其他与经营活动有关的现金 现金流入小计 购买商品、接受劳务支付的现金 支付给职工以及为职工支付的现金 支付的各项税费 支付的其他与经营活动有关的现金 现金流出小计 经营活动产生的现金流量净额 二、投资活动产生的现金流量： 收回投资所收到的现金 其中：出售子公司收到的现金 取得投资收益所收到的现金 处置固定资产、无形资产和其他长期资产而收回的现金 收到的其他与投资活动有关的现金 现金流入小计 购建固定资产、无形资产和其他长期资产所支付的现金 投资所支付的现金 支付的其他与投资活动有关的现金 现金流出小计 投资活动产生的现金流量净额 三、筹资活动产生的现金流量： 吸收投资所收到的现金 其中：子公司吸收少数股东权益性投资收到的现金 借款所收到的现金 收到的其他与筹资活动有关的现金 现金流入小计 偿还债务所支付的现金 分配股利、利润或偿付利息所支付的现金 其中：支付少数股东的股利 支付的其他与筹资活动有关的现金 其中：子公司依法减资支付给少数股东的现金 现金流出小计 项 目 母公司数 一、经营活动产生的现金流量： 销售商品、提供劳务收到的现金 939,279,723.63 收到的税费返还 收到的其他与经营活动有关的现金 1,754,542.73 现金流入小计 941,034,266.36 购买商品、接受劳务支付的现金 682,502,465.78 支付给职工以及为职工支付的现金 40,448,350.33 支付的各项税费 77,604,401.38 支付的其他与经营活动有关的现金 16,403,132.17 现金流出小计 816,958,349.66 经营活动产生的现金流量净额 124,075,916.70 二、投资活动产生的现金流量： 收回投资所收到的现金 37,000,000.00 其中：出售子公司收到的现金 取得投资收益所收到的现金 处置固定资产、无形资产和其他长期资产而收回的现金 352,000.00 收到的其他与投资活动有关的现金 现金流入小计 37,352,000.00 购建固定资产、无形资产和其他长期资产所支付的现金 41,835,262.56 投资所支付的现金 支付的其他与投资活动有关的现金 1,897.13 现金流出小计 41,837,159.69 投资活动产生的现金流量净额 -4,485,159.69 三、筹资活动产生的现金流量： 吸收投资所收到的现金 其中：子公司吸收少数股东权益性投资收到的现金 借款所收到的现金 180,000,000.00 收到的其他与筹资活动有关的现金 现金流入小计 180,000,000.00 偿还债务所支付的现金 220,000,000.00 分配股利、利润或偿付利息所支付的现金 46,652,936.58 其中：支付少数股东的股利 支付的其他与筹资活动有关的现金 其中：子公司依法减资支付给少数股东的现金 现金流出小计 266,652,936.58 宝鸡钛业股份有限公司 现金流量表（续） 筹资活动产生的现金流量净额 -86,652,936.58 四、汇率变动对现金的影响 五、现金及现金等价物净增加额 32,937,820.43 补充材料 1、将净利润调节为经营活动现金流量： 净利润 106,333,096.27 加：少数股东损益(亏损以“-”号填列) 减：未确认的投资损失 加：计提的资产减值准备 60,393,981.02 固定资产折旧 13,377,497.95 无形资产摊销 长期待摊费用摊销 待摊费用减少(减：增加) 预提费用增加(减：减少) 1,845,000.00 处理固定资产、无形资产和其他长期资产的损失(减: 收益) -103,050.64 固定资产报废损失 财务费用 9,602,398.97 投资损失(减：收益) 递延税款贷项(减：借项) 存货的减少(减：增加) 14,287,387.75 经营性应收项目的减少(减：增加) -205,176,704.46 经营性应付项目的增加(减：减少) 123,516,309.84 其他 经营活动产生的现金流量净额 124,075,916.70 2．不涉及现金收支的投资和筹资活动： 债务转为资本 一年内到期的可转换公司债券 融资租入固定资产 3、现金及现金等价物净增加情况： 现金的期末余额 208,722,724.05 减：现金的期初余额 175,784,903.62 加：现金等价物的期末余额 减：现金等价物的期初余额 现金及现金等价物净增加额 32,937,820.43 公司负责人: 汪汉臣 财务负责人: 郑海山 编制人: 孔德凰
