中核华原钛白股份有限公司 2009 年半年度报告
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中核华原钛白股份有限公司
CNNC HUA YUAN TITANIUM DIOXIDE CO., LTD
2009 年半年度报告
股票简称：ST钛白
股票代码：002145
披露日期：2009年8月中核华原钛白股份有限公司 2009 年半年度报告
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第一节 重要提示及目录
重要提示
一、本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证本报告
所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的
真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。
二、公司全体董事亲自出席了本次审议半年度报告的董事会。
三、没有董事、监事、高级管理人员对半年度报告内容的真实性、准
确性、完整性无法保证或存在异议。
四、公司半年度财务报告未经会计师事务所审计。
五、公司董事长方丁先生、总经理殷海源先生、主管会计工作负责人
雒刚先生及会计机构负责人（会计主管人员）王军昌先生声明：保证半年
度报告中财务报告的真实、完整。中核华原钛白股份有限公司 2009 年半年度报告
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目 录
第一节 重要提示及目录................................................................................. 2
第二节 公司基本情况..................................................................................... 4
第三节 股本变动和主要股东持股情况......................................................... 8
第四节 董事、监事、高级管理人员情况................................................... 10
第五节 董事会报告..................................................................................... 11
第六节 重要事项........................................................................................... 18
第七节 财务报告（未经审计） ................................................................... 24
第八节 备查文件........................................................................................... 92中核华原钛白股份有限公司 2009 年半年度报告
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第二节 公司基本情况
一、公司基本情况简介
（一）公司法定中文名称：中核华原钛白股份有限公司
公司法定英文名称：CNNC HUA YUAN TITANIUM DIOXIDE CO., LTD
公司法定英文名称缩写：CNNC TD
（二）公司法定代表人：方 丁
（三）公司董事会秘书：付玉琴
联系地址：兰州市508信箱甲33号（或：甘肃嘉峪关市迎宾西路856号）
联系电话：（0937）6765325/6303686
传 真：（0937）6764543/6303368
电子信箱：404fyq@vip.sina.com
（四）公司注册地址：甘肃省兰州市西津西路916号
公司办公地址：甘肃省甘肃矿区/嘉峪关市
公司通讯地址：兰州市508信箱甲33号（或：甘肃嘉峪关市迎宾西路
856号）
邮政编码：732850（735100）
公司国际互联网网址：HTTP//WWW.TIOXHUA.COM
电子信箱：TIOXHUA@PUBLIC.LZ.GS.CN
（五）公司选定的信息披露报刊：《中国证券报》、《证券时报》
登载半年度报告的国际互联网网址：http://www.cninfo.com.cn中核华原钛白股份有限公司 2009 年半年度报告
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半年度报告备置地点：公司证券部
（六）股票上市交易所：深圳证券交易所
股票简称：ST钛白
股票代码：002145
（七）其他有关资料：
首次注册登记日期：2001年2月23日
首次注册登记地点：甘肃省兰州市西津西路916号
企业法人营业执照注册号：6200001051510
税务登记号码： 620103719063838
组织机构代码：71906383-8
二、主要财务数据和指标
（一）主要会计数据和财务指标
单位：元
本报告期末 上年度期末
本报告期末比上年度期末增
减（％）
总资产 771,391,804.54 919,522,492.64 -16.11%
归属于上市公司股东的所有者权益 345,314,173.48 419,215,074.34 -17.63%
股本 190,000,000.00 190,000,000.00 0.00%
归属于上市公司股东的每股净资产（元/股） 1.82 2.21 -17.65%
报告期（1－6 月） 上年同期
本报告期比上年同期增减
（％）
营业总收入 44,315,480.49 139,340,762.85 -68.20%
营业利润 -72,444,286.02 -77,767,499.24 6.85%
利润总额 -74,410,993.86 -77,802,783.57 4.36%
归属于上市公司股东的净利润 -73,900,900.86 -77,439,817.23 4.57%
归属于上市公司股东的扣除非经常性损益后的
净利润
-70,827,764.03 -77,439,817.23 8.54%
基本每股收益（元/股） -0.39 -0.41 4.88%中核华原钛白股份有限公司 2009 年半年度报告
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稀释每股收益（元/股） -0.39 -0.41 4.88%
净资产收益率（%） -21.40% -12.70% -8.70%
经营活动产生的现金流量净额 4,062,385.60 -8,749,519.62 146.43%
每股经营活动产生的现金流量净额（元/股） 0.02 -0.05 140.00%
（二）非经常性损益项目
单位：元
非经常性损益项目 金 额
非流动资产处置损益 -3,232,551.01
计入当期损益的政府补助（与公司业务密切相关，按照国
家统一标准定额或定量享受除外）
-85,499.79
其他营业外收支净额 239,776.67
企业所得税影响数 0.00
少数股东所占份额 5,137.30
合 计 -3,073,136.83
（三）净资产收益率和每股收益
单位：元
净资产收益率（%） 每股收益（元/股）
全面摊薄 加权平均 基本每股收益 稀释每股收益
报告期利润
本期数 上年同期 本期
数
上年同期本期数上年同期 本期数 上年同期
归属于公司
普通股东的
净利润
-73,900,900.86 -77,439,817.23 -19.33 -11.94 -0.39 -0.41 -0.39 -0.41
扣除非经常
性损益后归
属于公司普
通股股东的
的净利润
-70,832,901.33 -77,415,000.61 -18.53 -11.94 -0.37 -0.41 -0.37 -0.41
（四）资产减值准备明细表
单位：元
本期减少数
项目 年初账面余额本期计提额
转回 转销
期末账面余额
一、坏账准备 27,057,709.77 4,780,230.27 0.00 0.00 31,837,940.04
二、存货跌价准备 41,514,754.92 22,119,453.50 0.00 19,395,301.42中核华原钛白股份有限公司 2009 年半年度报告
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三、可供出售金融资产减值准备 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00
四、持有至到期投资减值准备 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00
五、长期股权投资减值准备 500,000.00 0.00 0.00 0.00 500,000.00
六、投资性房地产减值准备 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00
七、固定资产减值准备 317,316.23 0.00 0.00 0.00 317,316.23
八、工程物资减值准备 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00
九、在建工程减值准备 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00
十、生产性生物资产减值准备 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00
其中：成熟生产性生物资产减值准
备
0.00 0.00 0.00 0.00 0.00
十一、油气资产减值准备 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00
十二、无形资产减值准备 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00
十三、商誉减值准备 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00
十四、其他 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00
合计 69,389,780.92 4,780,230.27 22,119,453.50 52,050,557.69中核华原钛白股份有限公司 2009 年半年度报告
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第三节 股本变动和主要股东持股情况
一、公司股本变动情况
报告期内，公司股本未发生变化。
二、公司前10名股东持股情况
单位：股
股东总数 23,378
前10 名股东持股情况
序号 股东名称 股东性质 持股比例持股总数
持有有限售条
件股份数量
质押或冻结的
股份数量
1 中国信达资产管理公司 国家股 40.25% 76,479,232 76,479,232 0
2 中核四○四有限公司 国有法人股7.19% 13,663,000 13,663,000 0
3 北京嘉利九龙商城有限公司 非国有法人股5.79% 10,998,000 0 0
4 朱金妹 其他 0.61% 1,163,081 0 0
5 王秋生 其他 0.58% 1,103,600 0 0
6 胡红兵 其他 0.53% 998,102 0 0
7 胡建东 其他 0.47% 889,900 0 0
8 北京九华山烤鸭有限责任公司 其他 0.44% 830,000 0 0
9 章素芬 其他 0.41% 773,811 0 0
10 杨春华 其他 0.37% 693,800 0 0
前10 名无限售条件股东持股情况
序号 股东名称 持有无限售条件股份数量 股份种类
1 北京嘉利九龙商城有限公司 10,998,000 人民币普通股
2 朱金妹 1,163,081 人民币普通股
3 王秋生 1,103,600 人民币普通股
4 胡红兵 998,102 人民币普通股
5 胡建东 889,900 人民币普通股
6 北京九华山烤鸭有限责任公司 830,000 人民币普通股
7 章素芬 773,811 人民币普通股
8 杨春华 693,800 人民币普通股中核华原钛白股份有限公司 2009 年半年度报告
9
9 王德权 646,324 人民币普通股
10 李洪滨 636,917 人民币普通股
上述股东关联关系或一致行
动的说明
未知上述股东之间存在关联关系或一致行动。
三、公司股东情况
报告期内，公司控股股东及实际控制人未发生变化。中核华原钛白股份有限公司 2009 年半年度报告
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第四节 董事、监事、高级管理人员情况
一、董事、监事和高级管理人员持股情况
本公司董事、监事和高级管理人员均未持有本公司股票。
二、报告期内，公司董事、监事和高级管理人员新聘和解聘情况
公司董事会于2009 年6 月16 日收到公司董事程文水先生的辞职报
告，因其个人原因，请求辞去公司董事职务。
公司监事会于2009 年6 月17 日收到公司监事李志茂先生的辞职报
告，因其个人原因，请求辞去公司监事职务。中核华原钛白股份有限公司 2009 年半年度报告
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第五节 董事会报告
一、经营情况讨论与分析
（一）公司总体经营情况概述
报告期内，受2008 年巨额亏损及生产线连续停车的影响，公司股票
被实行其他特别处理。截止6 月末，由于市场回暖迹象不明显，成本与售
价倒挂现象依然存在，加之公司流动资金十分紧张，生产线一直未能恢复
生产，公司仅靠年初库存产品的销售来维持公司生产线的安全及员工的基
本生活保障。
（二）报告期内公司经营成果情况
单位：元
项 目 2009 年1—6 月 2008 年1—6 月 本期比上年同期增减%
主营业务收入 44,315,480.49 139,340,762.85 -68.20
主营业务利润 -72,444,286.02 -77,767,499.24 -6.85
营业费用 2,398,409.19 8,423,048.55 -71.53
管理费用 61,826,642.89 9,208,029.29 571.44
财务费用 6,927,431.71 11,709,865.46 -40.84
净利润 -74,410,993.86 -77,283,813.17 -3.72
经营活动产生的现金流量净额 4,062,385.60 -8,749,519.62 146.43
原因分析：
1、主营业务收入同比下降68.20%，主要原因是报告期内钛白粉生产
线停车，导致可供销售的产品减少，产品销售量下降62%，产品销售价
格下降（同比下降18.69%），导致本期销售收入同比下降了9114.44 万元；
2、营业费用同比减少71.53%，原因停产造成销量降低，运输费用减
少，产品销售运费减少367 万元；中核华原钛白股份有限公司 2009 年半年度报告
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3、管理费用同比增加571.44%，原因是停产损失4537 万元，全部计
入管理费用，导致管理费用增加5262 万元；
4、财务费用同比减少40.84%，原因是销售量减少、应收票据减少、
贴现量减少，加之贷款总额减少，导致财务费用减少478 万元；
5、净利润同比减少3.72%，主要原因是主营业务收入大幅度下降，
停产损失全部计入管理费用；
6、经营活动产生的现金流量净额同比增加146.43%，主要是由于前
半年度公司停产，原材料采购大幅减少；产品售价降低，单位钛白粉产品
销项、进项税差变小，本期上缴增值税、城建税等税费减少；
（三）报告期内财务状况变动情况
单位：元
项 目 2009 年6 月30 日 2008 年12 月31 日本期比期初增减%
流动资产 192,799,780.48 307,432,333.66 -37.29
固定资产 517,158,433.32 550,085,667.19 -5.99
流动负债 414,400,842.69 488,199,354.29 -15.12
总资产 771,391,804.54 919,522,492.64 -16.11
归属于母公司的股东权益 345,314,173.48 419,215,074.34 -17.63
原因分析：
1、流动资产同比减少37.29%，主要原因是流动资金资金紧张，应收
票据减少所致；
2、固定资产同比减少5.99%，原因是计提折旧及清理了部分固定资
产所致。
3、流动负债同比减少15.12%，主要原因是归还到期银行贷款所致；
4、归属于母公司的股东权益减少，主要原因是上年母公司经营亏损。中核华原钛白股份有限公司 2009 年半年度报告
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（四）报告期内现金流量分析
单位：元
项 目 本报告期 上年同期
本期比上年同
期增减%
一、经营活动产生的现金流量
现金流入小计 111,249,361.18 157,130,462.95 -29.20
现金流出小计 107,186,975.57 165,879,982.57 -35.38
经营活动产生的现金流量净额 4,062,385.60 -8,749,519.62 -146.43
二、投资活动产生的现金流量
现金流入小计 0.00 0.00 -
现金流出小计 232,395.00 6,256,807.55 -96.29
投资活动产生的现金流量净额 232,395.00 6,256,807.55 -96.29
三、筹资活动产生的现金流量
现金流入小计 148,872,702.90 139,635,037.71 6.62
现金流出小计 192,514,551.60 125,257,724.98 53.69
筹资活动产生的现金流量净额 -43,641,848.70 14,377,312.73 -403.55
四、现金及现金等价物净增加额 -39,811,858.09 -629,014.44 6229.24
五、期末现金及现金等价物余额 24,400,584.32 87,123,430.26 -71.99
原因分析：
1、经营活动现金流入减少，主要原因是今年虽然公司加强了应收账
款管理，由于本期销售收入同比有较大下降， 导致销售商品收到的现金、
减少；
2、由于上半年公司停产，原材料采购大幅减少；产品售价降低，单
位钛白粉产品销项、进项税差变小，本期上缴增值税、城建税等税费减少，
导致本期经营活动现金流出同比减少了35.38%；
3、今年技改项目比上年减少，使本期固定资产投资现金流出同比有
较大下降；
4、本期借款同比减少了3697 万元，导致筹资活动现金流量净额同比中核华原钛白股份有限公司 2009 年半年度报告
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下降了403.55%。
二、报告期内主要经营情况
（一）公司主营业范围
本公司的主营业务是钛白粉产品的生产、销售及服务，主要产品为金
红石型钛白粉、锐钛型钛白粉系列产品。
（二）主营业务行业、产品及地区构成情况
1、主营业务分行业、产品情况
单位：元
分行业 营业收入 营业成本 毛利率(%)
营业收入比
上年同期增
减（%）
营业成本比
上年同期增
减（%）
毛利率比上
年同期增减
（%）
钛白粉 41,191,591.57 38,748,581.29 5.93 -68.20 -76.95 32.20
由于报告期内公司长期处于停产状态，产品库存数量有限，仅保持在
基本满足大客户需求的水平；同时由于产品价格较低，产品成本与售价倒
挂现象依然存在，致使销量和销售收入大幅下降。
2、主营业务分地区情况
单位：万元
地区 营业收入 营业收入比上年同期增减%
西北 843.27 6.71
东北 266.40 -55.42
华北 901.18 -54.18
中南 113.76 -96.43
西南 492.5 -22.36
华东 1797.25 -72.4
出口 0.00 -100
合计 4414.36 -67.74中核华原钛白股份有限公司 2009 年半年度报告
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（三）报告期内，公司产品及业务没有发生重大变化。
（四）报告期内，公司无其他对利润产生影响的经营业务活动。
（五）报告期内，参股公司的投资收益对公司净利润的影响未达到
10%以上。
三、公司投资情况
（一）募集资金使用情况
1、报告期内募集资金运用情况
单位：（人民币）万元
募集资金总额 33,480.00 本年投入募集资金总额 0
变更用途的募集资金总额 0
变更用途的募集资金总额比例 0
已累计使用募集资金总额 28,199.76
承诺投资
项目
是否
已变
更项
目
募集资金
承诺投资
总额
调整后投
资总额
截至期末
承诺投入
金额（1）
本年度投
入金额
截至2009
年6 月30
日累计投
入金额（2）
截至期末
累计投入
金额与承
诺投入金
额的差额
（3）=（2）
-（1）
截至期
末投入
进度
（%）
（4）=
（2）/
（1）
项目
达到
预定
可使
用状
态日
期
本年度实
现的效益
是否
达到
预计
收益
项目
可行
性是
否发
生重
大变
化
钛白粉生
产线技术
改造
否 19,905.00 19,905.00 19,905.00 0.00 19,905.00 0.00 100
2004.
10.10
-4241.14 否否
废酸浓缩
净化装置
否 4,200.00 4,200.00 4,200.00 0.00 2,705.44 -1,494.56 64.42
2008.1
2.31
0.00 否否
新建化纤
钛白粉生
产线
否 4,750.00 4,750.00 4,750.00 0.00 0.00 -4,750.00 0.00
2009.0
7.31
0.00 否否
合计 28,855.00 28,855.00 28,855.00 0.00 22,610.44 -6,244.56 ---- --- -4241.14 ---- ----
未达到计划进度
或预计收益的情
况和原因
（分具体项目）
1、 废酸浓缩净化装置：该项目属硫酸法钛白粉生产过程中产的废副物稀废硫酸的综合利用项目，也是环
保综合治理项目，该项目于2005 年10 月开工建设，2007 年底第一套装置的投入运行。在运行过程中，由
于强制循环系统中管道材质的防腐、密封、浓缩过程中容易结垢堵塞设备等问题，系统故障率较高，国内
其他厂家也存在同样的问题。对此，公司进行了大量的调研工作，提出了改进措施，目前正在实施过程中，中核华原钛白股份有限公司 2009 年半年度报告
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计划2009 年完成试验工作。其余两套装置将随着生产线的达产达标陆续投入建设。
2、 新建化纤钛白粉生产线：一方面，进入2007 年以来，钛白粉生产所需原材料大幅涨价，成本大幅增加，
而产品的涨价幅度远小于原材料涨价幅度，导致产品的盈利空间很小，且这种局面在2008 年继续加剧。
另一方面，由于国际国内新增化纤钛白生产量的加大，国内化纤钛白粉市场竞争加剧，市场风险加大。
项目可行性发生
重大变化的情况
说明
无
募集资金投资项
目实施地点变更
情况
无
募集资金投资项
目实施方式调整
情况
无
募集资金投资项
目先期投入及置
换情况
本公司募集资金项目钛白粉生产线技术改造项目及废酸浓缩净化装置项目在募集资金到位前已通过银
行贷款进行了先期投入，其中钛白粉生产线技术改造项目已于2004 年10 月建成投产，废酸浓缩净化装置
项目也于2005 年10 月投入建设， 按照招股说明书的要求，募集资金到位后， 公司用来归还已投入项目
的银行贷款21905 万元。
用闲置募集资金
暂时补充流动资
金情况
公司第三届董事会第二次会议审议通过了《关于使用部分闲置募集资金暂时补充公司流动资金的议
案》，同意暂借3000 万元募集资金暂时补充流动资金，期限6 个月。该款项已于2008 年4 月28 日归还。
2008 年9 月22 日，公司第三届董事会第十次（临时）会议审议通过了《关于继续使用部分闲置募集
资金暂时补充公司流动资金的议案》，同意继续使用不超过3000 万元募集资金暂时补充流动资金，期限6
个月，具体期限从2008 年9 月22 起至2009 年3 月21 日止。2009 年3 月20 已将上述款项归还。
2009 年3 月23 日，公司第三届董事会第十三次（临时）会议审议通过了《关于继续使用部分闲置募
集资金暂时补充公司流动资金的议案》，同意继续使用不超过3000 万元募集资金暂时补充流动资金，期限
6 个月，具体期限从2009 年3 月24 起至2009 年9 月23 日止。
2009 年5 月20 日，公司第三届董事会第十六次（临时）会议审议通过了《关于继续使用部分闲置募
集资金暂时补充公司流动资金的议案》，同意继续使用不超过1130 万元募集资金暂时补充流动资金，以用
于归还甘肃矿区工商银行的银行承兑汇票款项，期限不超过6 个月。2009 年6 月5 日，公司2009 年第一
次临时股东大会审议通过了上述事项，本次借用募集资金的具体期限从2009 年6 月6 日起至2009 年12
月5 日止。
项目实施出现募
集资金结余的金
额及原因
无
尚未使用的募集
资金用途及去向
尚未使用的募集资金在募集资金专户中存储。
募集资金使用及
披露中存在的问
题或其他情况
无
2、募集资金项目变更情况中核华原钛白股份有限公司 2009 年半年度报告
17
报告期内公司未发生变更募集资金项目情况
（二）募集资金专户存储制度的执行情况
报告期内，公司严格按照《募集资金管理办法》的规定和要求,对募
集资金的存放和使用进行有效的监督和管理, 实行专户存储、专款专用，
以确保用于募集资金投资项目的建设。
截止2009 年6 月30 日，公司募集资金余额为2209.11 万元。
四、对2009 年前三季度经营业绩的预计
对2009 年1-9 月份经营业绩业绩亏损
的预计
预计三季度亏损9900 万元—10400 万元。
2008 年1-9 月份的经营业绩 净利润：-16,498.17 万元
业绩变动的原因说明
1、1-6 月份，本公司钛白粉生产线持续停车，生产线折旧、维护动力
费用、员工薪酬费用、银行利息等费用的发生产生了大量的停工损失，
使上半年产生大量的亏损。
2、公司的一条生产线于2009 年7 月23 日恢复生产，另一条生产线仍
处于停产状态。由于生产周期的原因，8 月上旬可拿出产品，之后逐步
趋于稳定。此生产线的开车若能连续稳定，且市场不发生大的变化，则
可以减少亏损，尚不能盈利。中核华原钛白股份有限公司 2009 年半年度报告
18
第六节 重要事项
一、报告期内实施的利润分配及资本公积转增股本方案的执行情况
2009 年5 月16 日召开的2008 年年度股东大会审议通过了《2008 年
度利润分配方案》，2008 年度不分配现金股利，不派送红股，也不进行资
本公积转增股本。
二、2009 年中期利润分配及资本公积转增股本预案
公司2009 年中期不进行利润分配，也不进行资本公积金转增股本。
三、重大诉讼仲裁事项
报告期内，公司无重大诉讼、仲裁事项，也无以前期间发生但延续到
报告期的重大诉讼、仲裁事项。
四、收购及出售资产、吸收合并事项
报告期内，公司未发生及以前期间发生但延续到报告期的重大资产收
购、出售及资产重组事项。
五、持有非上市金融企业和拟上市公司股权的情况
报告期内，没有持有非上市金融企业和拟上市公司股权的情况。
六、证券投资情况
报告期内，无证券投资情况。
七、报告期内关联交易事项中核华原钛白股份有限公司 2009 年半年度报告
19
（一）与日常经营相关的关联交易
报告期内，本公司向关联方采购动力及劳务明细资料如下:
单位：万元
关联方名称
与上市公
司的关联
关系
交易类型 交易金额
占同类交
易金额的
比例%
中核四○四有限公司 母公司 采购蒸汽、水 529 100%
甘肃矿区公铁运输有
限公司
母公司参
股的法人
提供运输服务 64 100%
合计 593 100%
上述关联交易是基于正常生产经营的需要所发生的，是必要的、有利
的，其关联交易协议的签订遵循了一般商业原则，确定的价格是公允的。
（二）资产出售、收购发生的关联交易
报告期内没有发生资产出售、收购方面的关联交易。
（三）非经营性关联债权债务往来
报告期内，公司无非经营性关联债权债务往来。
八、报告期内重大合同及其履行情况
（一）报告期内，公司未发生及以前期间发生但延续到报告期的重大
托管、承包、租赁其他公司资产或其他公司托管、承包、租赁公司资产的
事项。
（二）报告期内公司担保事项
报告期内公司无任何担保事项。
（三）委托现金资产管理
报告期内，公司未发生委托他人进行现金资产管理的事项，也无以前中核华原钛白股份有限公司 2009 年半年度报告
20
委托现金资产管理事项。
（四）控股股东及其关联方占用资金情况
公司与关联方发生的资金往来均为正常经营性资金往来，不存在将资
金直接或间接地提供给关联方使用的各种情形。
九、公司独立董事对关联方资金往来和对外担保发表的独立意见
根据中国证券监督管理委员会证监发〔2003〕56 号《关于规范上市
公司与关联方资金往来及上市公司对外担保若干问题的通知》、证监发
〔2005〕120 号《关于规范上市公司对外担保行为的通知》及《公司章程》
等有关规定，我们作为中核华原钛白股份有限公司（以下简称“公司”、
“本公司”）的独立董事，本着对公司、全体股东及投资者负责的态度，
对公司2009 年上半年度与关联方资金往来及对外担保情况进行了认真负
责的核查，现发表专项说明及独立意见如下：
（一）报告期内，公司控股股东不存在占用公司资金的情况，也不存
在以前年度发生并累计至2009 年6 月30 日的违规关联方占用资金情况，
公司与关联方的资金往来遵守证监发字[2003]56 号、证监发[2005]120 号
文件的规定，与关联方发生的资金往来均为正常经营性资金往来，未发现
其他将资金直接或间接地提供给关联方使用的各种情形。
（二）公司不存在为控股股东及其关联方提供担保的情况，也不存在
直接或间接为资产负债率超过70%的被担保对象提供担保的情况。截止
2009 年6 月30 日，公司未发生过任何担保事项。
十、公司持股5%以上股东自愿追加延长股份限售期、设定或提高最中核华原钛白股份有限公司 2009 年半年度报告
21
低减持价格等股份限售承诺的情况
暂无上述情况。
十一、其他重大事项
报告期内，公司无其他对公司产生重大影响的重要事项。
十二、承诺事项及履行情况
公司或持股5%以上股东在报告期内或持续到报告期内的承诺事项如下：
序号 承诺事项 是否履行承诺
1 中国信达资产管理公司关于避免同业竞争的承诺 是
2 中国信达资产管理公司关于所持股份锁定36个月的承诺 是
3 中核四○四有限公司关于避免同业竞争的承诺 是
4 中核四○四有限公司关于所持股份锁定36个月的承诺 是
十三、报告期内，公司及其董事、监事、高管人员等受处罚及整改
情况
报告期内，我公司董事程文水因违规买卖公司股票，违反了《证券法》
第七十七条和《证券法》第二百零三条的规定，有“操纵证券市场”的违
法行为。根据其违法行为的事实、性质、情节与社会危害程度，中国证监
会按照《证券法》第二百零三条之规定，决定对其处以300 万元的罚款，
并下达了《中国证监会行政处罚决定书》（〔2009〕13 号）。同时下达了《中
国证监会市场禁入决定书》（〔2009〕9 号），认定程文水为市场禁入者，
自中国证监会宣布决定之日起，10 年内不得从事证券业务或担任上市公
司董事、监事、高级管理人员职务。程文水已于2009 年6 月16 日辞去本
公司董事职务。中核华原钛白股份有限公司 2009 年半年度报告
22
十四、公司董事履行职责情况
报告期内，公司董事按照有关法律、法规及《公司章程》的规定，勤
勉、诚信地履行职责。报告期内董事会召开及出席情况如下：
姓名 职务
应出席次
数
亲自出席
次数
委托出席
次数
缺席次数
是否连续两次未亲自
出席会议
方 丁 董事长 4 4 0 0 否
余 伟 副董事长 4 4 0 0 否
杨 景 董事 4 3 1 0 否
陈仕强 董事 4 4 0 0 否
程文水 董事 4 3 1 0 否
殷海源 董事 4 4 0 0 否
王 稳 独立董事 4 4 0 0 否
刘 凝 独立董事 4 4 0 0 否
蔡林清 独立董事 4 4 0 0 否
刘 钊 独立董事 4 4 0 0 否
十五、报告期内的公司公告索引
公告
编号
公告日期 公 告 内 容 披 露 媒 体
2009-01 2009-01-14 关于增加募集资金存款专户及签订三方监管协议的公告 巨潮资讯网
2009-02 2009-01-16 2008 年业绩预告修正公告 巨潮资讯网、证券时报、中国证券报
2009-03 2009-02-24 关于钛白粉生产线继续停车的公告 巨潮资讯网、证券时报、中国证券报
2009-04 2009-02-26 2008 年度业绩快报 巨潮资讯网、证券时报、中国证券报
2009-05 2009-03-03 关于证券事务代表辞职的公告 巨潮资讯网、证券时报、中国证券报
2009-06 2009-03-24 关于到期归还暂时用于补充流动资金的募集资金公告 巨潮资讯网、证券时报、中国证券报
2009-07 2009-03-24 第三届董事会第十三次（临时）会议决议公告 巨潮资讯网、证券时报、中国证券报
2009-08 2009-03-24 第三届监事会第八次（临时）会议决议公告 巨潮资讯网、证券时报、中国证券报
2009-09 2009-03-24 关于继续使用部分闲置募集资金暂时补充流动资金的公告巨潮资讯网、证券时报、中国证券报
2009-10 2009-04-15 关于第三大股东进行短线交易股份的公告 巨潮资讯网、证券时报、中国证券报
2009-11 2009-04-21 第三届董事会第十四次会议决议公告 巨潮资讯网、证券时报、中国证券报
2009-12 2009-04-21 第三届监事会第九次会议决议公告 巨潮资讯网、证券时报、中国证券报中核华原钛白股份有限公司 2009 年半年度报告
23
2009-13 2009-04-21 预计2009 年日常关联交易事项的公告 巨潮资讯网、上海证券报、证券时报
2009-14 2009-04-21 关于募集资金2008 年使用情况的专项报告 巨潮资讯网、上海证券报、证券时报
2009-15 2009-04-21 2008 年年度报告摘要 巨潮资讯网、证券时报、中国证券报、
2009-16 2009-04-21 关于召开2008 年年度股东大会通知的公告 巨潮资讯网、证券时报、中国证券报
2009-17 2009-04-21 股票交易实行其他特别处理的提示性公告 巨潮资讯网、上海证券报、证券时报
2009-18 2009-04-24 2009 年一季度报告 巨潮资讯网、上海证券报、证券时报
2009-19 2009-04-27 股票交易异常波动公告 巨潮资讯网、上海证券报、证券时报
2009-20 2009-04-28 关于举行2008 年度业绩网上说明会的通知 巨潮资讯网、上海证券报、证券时报
2009-21 2009-05-19 2008年年度股东大会决议公告 巨潮资讯网、上海证券报、证券时报
2009-22 2009-05-21 第三届董事会第十六次（临时）会议决议公告 巨潮资讯网、证券时报、中国证券报
2009-23 2009-05-21 第三届监事会第十一次（临时）会议决议公告 巨潮资讯网、上海证券报、证券时报
2009-24 2009-05-21 关于召开2009 年度第一次临时股东大会的通知 巨潮资讯网、中国证券报、证券时报
2009-25 2009-05-21 关于继续使用部分闲置募集资金暂时补充流动资金的公告巨潮资讯网、中国证券报、证券时报
2009-26 2009-06-06 2009 年度第一次临时股东大会决议公告 巨潮资讯网、中国证券报、证券时报
2009-27 2009-06-17 关于公司董事辞职的公告 巨潮资讯网、中国证券报、证券时报
2009-28 2009-06-18 关于公司监事辞职的公告 巨潮资讯网、中国证券报、证券时报
2009-29 2009-07-14 2009 年上半年业绩快报 巨潮资讯网、中国证券报、证券时报中核华原钛白股份有限公司 2009 年半年度报告
24
第七节 财务报告（未经审计）
一、财务报表
合并资产负债表
编制单位：中核华原钛白股份有限公司 单位：人民币元
资产 附注 2009 年6 月30 日2008 年12 月31 日
流动资产：
货币资金 七、1 24,400,584.32 64,212,442.41
结算备付金
拆出资金
交易性金融资产
应收票据 七、2 13,833,751.00 47,509,007.28
应收账款 七、3 47,713,070.09 48,905,180.80
预付款项 七、4 5,313,391.79 4,030,346.12
应收保费
应收分保账款
应收分保合同准备金
应收利息
应收股利
其他应收款 七、5 8,548,933.84 7,283,216.28
买入返售金融资产
存货 七、6 92,990,049.44 135,492,140.77
一年内到期的非流动资产
其他流动资产 - -
流动资产合计 192,799,780.48 307,432,333.66
非流动资产：
发放贷款及垫款
可供出售金融资产
持有至到期投资中核华原钛白股份有限公司 2009 年半年度报告
25
长期应收款
长期股权投资 七、7 - -
投资性房地产
固定资产 七、8 517,158,433.32 550,085,667.19
在建工程 七、9 25,553,571.30 25,522,122.47
工程物资 3,314,214.33 3,295,393.03
固定资产清理
生产性生物资产
油气资产
无形资产 七、10 27,164,704.23 27,785,875.41
开发支出
商誉 七、11 5,239,596.52 5,239,596.52
长期待摊费用 -
递延所得税资产 七、12 161,504.36 161,504.36
其他非流动资产 -
非流动资产合计 578,592,024.06 612,090,158.98
资产总计 771,391,804.54 919,522,492.64
公司法定代表人：方丁 主管会计工作负责人： 雒刚 会计机构负责人：王军昌中核华原钛白股份有限公司 2009 年半年度报告
26
合并资产负债表（续）
编制单位：中核华原钛白股份有限公司 单位：人民币元
负债和股东权益 附注 2009 年6 月30 日 2008 年12 月31 日
流动负债：
短期借款 七、13 143,651,554.74 175,530,000.00
向中央银行借款
吸收存款及同业存放
拆入资金
交易性金融负债
应付票据 七、14 - 44,500,000.00
应付账款 七、15 117,571,398.99 120,605,765.61
预收款项 七、16 1,190,003.53 1,538,282.33
卖出回购金融资产款
应付手续费及佣金
应付职工薪酬 七、17 5,468,613.92 5,033,243.07
应交税费 七、18 2,038,571.28 1,615,235.69
应付利息 838,208.43 484,841.50
应付股利 七、19 784,160.00 784,160.00
其他应付款 七、20 59,663,748.64 49,913,242.93
应付分保账款
保险合同准备金
代理买卖证券款
代理承销证券款
一年内到期的非流动负债 七、21 83,194,583.16 88,194,583.16
其他流动负债 - -
流动负债合计 414,400,842.69 488,199,354.29
非流动负债：
长期借款 - -中核华原钛白股份有限公司 2009 年半年度报告
27
应付债券
长期应付款
专项应付款 七、22 504,325.44 425,508.08
预计负债
递延所得税负债
其他非流动负债 七、23 2,919,917.05 2,919,917.05
非流动负债合计 3,424,242.49 3,345,425.13
负债合计 417,825,085.18 491,544,779.42
股东权益：
股本 七、24 190,000,000.00 190,000,000.00
资本公积 七、25 324,795,832.37 324,795,832.37
减：库存股
盈余公积 七、26 37,188,878.58 37,188,878.58
一般风险准备
未分配利润 七、27 -206,670,537.47 -132,769,636.61
外币报表折算差额
归属于母公司股东权益合计 345,314,173.48 419,215,074.34
少数股东权益 七、28 8,252,545.88 8,762,638.88
股东权益合计 353,566,719.36 427,977,713.22
负债和股东权益总计 771,391,804.54 919,522,492.64
公司法定代表人：方丁 主管会计工作负责人：雒刚 会计机构负责人：王军昌中核华原钛白股份有限公司 2009 年半年度报告
28
合并利润表
编制单位：中核华原钛白股份有限公司 单位：人民币元
项目 附注 2009 年1-6 月 2008 年1-6 月
一、营业总收入 七、29 44,315,480.49 139,340,762.85
其中：营业收入 44,315,480.49 139,340,762.85
利息收入
已赚保费
手续费及佣金收入
二、营业总成本 116,759,766.51 217,108,262.09
其中：营业成本 七、29 40,562,899.87 175,945,618.17
利息支出
手续费及佣金支出
退保金
赔付支出净额
提取保险合同准备金净额
保单红利支出
分保费用
营业税金及附加 七、30 264,152.58 206,178.77
销售费用 七、31 2,398,409.19 8,423,048.55
管理费用 七、31 61,826,642.89 9,208,029.29
财务费用 七、32 6,927,431.71 11,709,865.46
资产减值损失 七、33 4,780,230.27 11,615,521.85
加：公允价值变动收益(损失以"-"填列)
投资收益(损失以"-"填列)
其中：对联营企业和合营企业的投资收益
汇兑收益（损失以“-”填列）
三、营业利润(亏损以"-"填列) -72,444,286.02 -77,767,499.24
加：营业外收入 七、34 1,029,632.30 17,314.67中核华原钛白股份有限公司 2009 年半年度报告
29
减：营业外支出 七、35 2,996,340.14 52,599.00
其中：非流动资产处置损失
四、利润总额(亏损总额以"-"填列) -74,410,993.86 -77,802,783.57
减：所得税费用 七、36 - -518,970.40
五、净利润(净亏损以"-"填列) -74,410,993.86 -77,283,813.17
归属于母公司股东的净利润 -73,900,900.86 -77,439,817.23
少数股东损益 -510,093.00 156,004.06
六、每股收益
（一）基本每股收益 -0.39 -0.41
（二）稀释每股收益 -0.39 -0.41
公司法定代表人：方丁 主管会计工作负责人：雒刚 会计机构负责人：王军昌中核华原钛白股份有限公司 2009 年半年度报告
30
合并现金流量表
编制单位：中核华原钛白股份有限公司 单位：人民币元
项目 附注 2009 年1-6 月 2008 年1-6 月
一、经营活动产生的现金流量：
销售商品、提供劳务收到的现金 77,842,090.34 157,113,148.28
客户存款和同业存放款项净增加额
向中央银行借款净增加额
向其他金融机构拆入资金净增加额
收到原保险合同保费取得的现金
收到再保险业务现金净额
保户储金及投资款净增加额
处置交易性金融资产净增加额
收取利息、手续费及佣金的现金
拆入资金净增加额
回购业务资金净增加额
收到的税费返还 1,643,519.09
收到其他与经营活动有关的现金 七、37 31,763,751.75 17,314.67
经营活动现金流入小计 111,249,361.18 157,130,462.95
购买商品、接受劳务支付的现金 51,085,481.46 127,816,385.38
客户贷款及垫款净增加额
存放中央银行和同业款项净增加额
支付原保险合同赔付款项的现金
支付利息、手续费及佣金的现金
支付保单红利的现金
支付给职工以及为职工支付的现金 15,795,734.74 23,351,227.89
支付的各项税费 2,644,243.18 4,110,352.26
支付其他与经营活动有关的现金 七、37 37,661,516.20 10,602,017.04
经营活动现金流出小计 107,186,975.58 165,879,982.57中核华原钛白股份有限公司 2009 年半年度报告
31
经营活动产生的现金流量净额 4,062,385.60 -8,749,519.62
二、投资活动产生的现金流量：
收回投资收到的现金
取得投资收益收到的现金
处置固定资产、无形资产和其他长期资产收
回的现金净额
处置子公司及其他营业单位收到的现金净额
收到其他与投资活动有关的现金
投资活动现金流入小计
购建固定资产、无形资产和其他长期资产
支付的现金
232,395.00 6,256,807.55
投资支付的现金
质押贷款净增加额
取得子公司及其他营业单位支付的现金净额
支付其他与投资活动有关的现金
投资活动现金流出小计 232,395.00 6,256,807.55
投资活动产生的现金流量净额 -232,395.00 -6,256,807.55
三、筹资活动产生的现金流量：
吸收投资收到的现金
其中:子公司吸收少数股东投资收到的现金
取得借款收到的现金 148,611,387.44 139,450,000.00
发行债券收到的现金
收到其他与筹资活动有关的现金 七、37 261,315.46 185,037.71
筹资活动现金流入小计 148,872,702.90 139,635,037.71
偿还债务支付的现金 185,489,832.70 113,170,000.00
分配股利、利润或偿付利息支付的现金 6,863,484.84 10,057,052.63
其中:子公司支付少数股东的股利、利润
支付其他与筹资活动有关的现金 七、37 161,234.05 2,030,672.35
筹资活动现金流出小计 192,514,551.59 125,257,724.98
筹资活动产生的现金流量净额 -43,641,848.69 14,377,312.73
四、汇率变动对现金及现金等价物的影响中核华原钛白股份有限公司 2009 年半年度报告
32
五、现金及现金等价物净增加额 -39,811,858.09 -629,014.44
加：期初现金及现金等价物余额 64,212,442.41 87,752,444.70
六、期末现金及现金等价物余额 24,400,584.32 87,123,430.26
公司法定代表人：方丁 主管会计工作负责人：雒刚 会计机构负责人：王军昌中核华原钛白股份有限公司 2009 年半年度报告
33
合并股东权益变动表
2009 年6 月30 日
编制单位：中核华原钛白股份有限公司 单位：人民币元
项目 归属于母公司股东权益
股本 资本公积 减：库存股盈余公积
一般
风险
准备
未分配利润 其他
少数股东权
益
股东权益合计
一、上年年末余额 190,000,000.00 324,795,832.37 37,188,878.58 -132,769,636.61 8,762,638.88 427,977,713.22
加：会计政策变更
前期差错更正
二、本年年初余额 190,000,000.00 324,795,832.37 37,188,878.58 -132,769,636.61 8,762,638.88 427,977,713.22
三、本年增减变动金额（减少以"-"号填列） -73,900,900.86 -510,093.00 -74,410,993.86
（一）净利润 -73,900,900.86 -510,093.00 -74,410,993.86
（二）直接计入股东权益的利得和损失
1.可供出售金融资产公允价值变动净额
2.权益法下被投资单位其他股东权益变动
的影响
3.与计入股东权益项目相关的所得税影响
4.其他
上述（一）和（二）小计 -73,900,900.86 -510,093.00 -74,410,993.86中核华原钛白股份有限公司 2009 年半年度报告
34
（三）股东投入和减少资本
1.股东投入资本
2.股份支付计入股东权益的金额
3.其他
（四）利润分配
1.提取盈余公积
2.提取一般风险准备
3.对股东的分配
4.其他
（五）股东权益内部结转
1.资本公积转增股本
2.盈余公积转增股本
3.盈余公积弥补亏损
4.其他
四、本年年末余额 190,000,000.00 324,795,832.37 37,188,878.58 -206,670,537.47 8,252,545.88 353,566,719.36
公司法定代表人：方丁 主管会计工作负责人：雒刚 会计机构负责人：王军昌中核华原钛白股份有限公司 2009 年半年度报告
35
合并股东权益变动表
2008 年12 月31 日
编制单位：中核华原钛白股份有限公司 单位：人民币元
项目 归属于母公司股东权益
股本 资本公积 减：库存股盈余公积
一般
风险
准备
未分配利润 其他
少数股东权
益
股东权益合计
一、上年年末余额 190,000,000.00 324,795,832.37 37,188,878.58 135,168,445.59 8,259,193.21 695,412,349.75
加：会计政策变更
前期差错更正
二、本年年初余额 190,000,000.00 324,795,832.37 37,188,878.58 135,168,445.59 8,259,193.21 695,412,349.75
三、本年增减变动金额（减少以"-"号填列） -267,938,082.20 503,445.67 -267,434,636.53
（一）净利润 -267,938,082.20 503,445.67 -267,434,636.53
（二）直接计入股东权益的利得和损失
1.可供出售金融资产公允价值变动净额
2.权益法下被投资单位其他股东权益变动
的影响
3.与计入股东权益项目相关的所得税影响
4.其他
上述（一）和（二）小计 -267,938,082.20 503,445.67 -267,434,636.53
（三）股东投入和减少资本中核华原钛白股份有限公司 2009 年半年度报告
36
1.股东投入资本
2.股份支付计入股东权益的金额
3.其他
（四）利润分配
1.提取盈余公积
2.提取一般风险准备
3.对股东的分配
4.其他
（五）股东权益内部结转
1.资本公积转增股本
2.盈余公积转增股本
3.盈余公积弥补亏损
4.其他
四、本年年末余额 190,000,000.00 324,795,832.37 37,188,878.58 -132,769,636.61 8,762,638.88 427,977,713.22
公司法定代表人：方丁 主管会计工作负责人：雒刚 会计机构负责人：王军昌中核华原钛白股份有限公司 2009 年半年度报告
37
母公司资产负债表
编制单位：中核华原钛白股份有限公司 单位：人民币元
资产 附注 2009 年6 月30 日2008 年12 月31 日
流动资产：
货币资金 24,377,725.68 62,910,736.78
交易性金融资产
应收票据 13,683,751.00 47,409,007.28
应收账款 八、1 45,753,371.65 46,275,374.92
预付款项 4,847,378.95 3,635,683.28
应收利息
应收股利
其他应收款 八、2 8,100,317.07 7,061,269.64
存货 87,097,381.28 130,154,156.83
一年内到期的非流动资产
其他流动资产
流动资产合计 183,859,925.63 297,446,228.73
非流动资产：
可供出售金融资产
持有至到期投资
长期应收款
长期股权投资 八、3 14,920,000.00 14,920,000.00
投资性房地产
固定资产 501,673,272.78 533,750,761.98
在建工程 24,858,177.36 24,858,177.36
工程物资 3,314,214.33 3,295,393.03
固定资产清理
生产性生物资产
油气资产
无形资产 25,103,004.05 25,426,913.81中核华原钛白股份有限公司 2009 年半年度报告
38
开发支出
商誉
长期待摊费用
递延所得税资产
其他非流动资产
非流动资产合计 569,868,668.52 602,251,246.18
资产总计 753,728,594.15 899,697,474.91
公司法定代表人：方丁 主管会计工作负责人：雒刚 会计机构负责人：王军昌中核华原钛白股份有限公司 2009 年半年度报告
39
母公司资产负债表（续）
编制单位：中核华原钛白股份有限公司 单位：人民币元
负债和股东权益 附注 2009 年6 月30 日2008 年12 月31 日
流动负债：
短期借款 143,651,554.74 175,530,000.00
交易性金融负债
应付票据 44,500,000.00
应付账款 117,807,895.62 119,157,033.88
预收款项 732,361.95 1,538,080.89
应付职工薪酬 5,219,448.31 4,810,320.63
应交税费 1,513,432.39 1,103,982.63
应付利息 838,208.43 484,841.50
应付股利 784,160.00 784,160.00
其他应付款 57,950,422.19 48,556,561.47
一年内到期的非流动负债 80,094,583.16 85,094,583.16
其他流动负债
流动负债小计 408,592,066.79 481,559,564.16
非流动负债：
长期借款
应付债券
长期应付款
专项应付款 504,325.44 425,508.08
预计负债
递延所得税负债
其他非流动负债 2,919,917.05 2,919,917.05
非流动负债小计 3,424,242.49 3,345,425.13
负债合计 412,016,309.28 484,904,989.29
股东权益：
股本 190,000,000.00 190,000,000.00中核华原钛白股份有限公司 2009 年半年度报告
40
资本公积 324,795,132.37 324,795,132.37
减：库存股
盈余公积 37,188,878.58 37,188,878.58
未分配利润 -210,271,726.08 -137,191,525.33
股东权益合计 341,712,284.87 414,792,485.62
负债和股东权益总计 753,728,594.15 899,697,474.91
公司法定代表人：方丁 主管会计工作负责人：雒刚 会计机构负责人：王军昌中核华原钛白股份有限公司 2009 年半年度报告
41
母公司利润表
编制单位：中核华原钛白股份有限公司 单位：人民币元
项目 附注2009 年1-6 月2008 年1-6 月
一、营业收入 八、4 41,363,587.30 132,508,010.53
减：营业成本 八、4 38,945,661.09 172,311,793.35
营业税金及附加 205,356.53 136,330.96
销售费用 2,385,889.19 7,650,464.44
管理费用 59,356,793.80 7,796,949.20
财务费用 6,816,552.14 11,588,639.60
资产减值损失 4,780,230.27 11,615,521.85
加：公允价值变动收益(损失以"-"填列)
投资收益(损失以"-"填列)
其中：对联营企业和合营企业的投资收益
二、营业利润(亏损以"-"填列) -71,126,895.72 -78,591,688.87
加：营业外收入 1,026,705.50 17,314.67
减：营业外支出 2,980,010.53 30,599.00
其中：非流动资产处置损失
三、利润总额(亏损总额以"-"填列) -73,080,200.75 -78,604,973.20
减：所得税费用 -528,384.70
四、净利润(净亏损以"-"填列) -73,080,200.75 -78,076,588.50
五、每股收益
（一）基本每股收益
（二）稀释每股收益
公司法定代表人：方丁 主管会计工作负责人：雒刚 会计机构负责人：王军昌中核华原钛白股份有限公司 2009 年半年度报告
42
母公司现金流量表
编制单位：中核华原钛白股份有限公司 单位：人民币元
项目 附注2009 年1-6 月 2008 年1-6 月
一、经营活动产生的现金流量：
销售商品、提供劳务收到的现金 73,974,513.85 146,048,574.03
收到的税费返还 1,643,519.09
收到其他与经营活动有关的现金 31,755,751.75 17,314.67
经营活动现金流入小计 107,373,784.69 146,065,888.70
购买商品、接受劳务支付的现金 48,846,960.41 121,499,494.41
支付给职工以及为职工支付的现金 14,501,272.20 21,568,706.57
支付的各项税费 2,128,752.76 2,844,124.79
支付其他与经营活动有关的现金 36,838,243.62 9,651,014.39
经营活动现金流出小计 102,315,228.99 155,563,340.16
经营活动产生的现金流量净额 5,058,555.70 -9,497,451.46
二、投资活动产生的现金流量：
收回投资收到的现金
取得投资收益收到的现金
处置固定资产、无形资产和其他长期资产
收回的现金净额
处置子公司及其他营业单位收到的现金
净额
收到其他与投资活动有关的现金
投资活动现金流入小计
购建固定资产、无形资产和其他长期资
产支付的现金
50,000.00 5,762,350.55
投资支付的现金
取得子公司及其他营业单位支付的现金
净额
支付其他与投资活动有关的现金
投资活动现金流出小计 50,000.00 5,762,350.55
投资活动产生的现金流量净额 -50,000.00 -5,762,350.55
三、筹资活动产生的现金流量：中核华原钛白股份有限公司 2009 年半年度报告
43
吸收投资收到的现金
取得借款收到的现金 148,611,387.44 139,450,000.00
收到其他与筹资活动有关的现金 261,315.46 185,037.71
筹资活动现金流入小计 148,872,702.90 139,635,037.71
偿还债务支付的现金 185,489,832.70 113,170,000.00
分配股利、利润或偿付利息支付的现金 6,763,202.95 9,948,131.03
支付其他与筹资活动有关的现金 161,234.05 2,030,672.35
筹资活动现金流出小计 192,414,269.70 125,148,803.38
筹资活动产生的现金流量净额 -43,541,566.80 14,486,234.33
四、汇率变动对现金及现金等价物的影响
五、现金及现金等价物净增加额 -38,533,011.10 -773,567.68
加：期初现金及现金等价物余额 62,910,736.78 87,485,924.27
六、期末现金及现金等价物余额 24,377,725.68 86,712,356.59
公司法定代表人：方丁 主管会计工作负责人：雒刚 会计机构负责人：王军昌中核华原钛白股份有限公司 2009 年半年度报告
44
母公司股东权益变动表
2009 年6 月30 日
编制单位：中核华原钛白股份有限公司 单位：人民币元
项目 股本 资本公积 减：库存股 盈余公积 未分配利润 股东权益合计
一、上年年末余额 190,000,000.00 324,795,132.37 37,188,878.58 -137,191,525.33 414,792,485.62
加：会计政策变更
前期差错更正
二、本年年初余额 190,000,000.00 324,795,132.37 37,188,878.58 -137,191,525.33 414,792,485.62
三、本年增减变动金额（减少以"-"号填列） -73,080,200.75 -73,080,200.75
（一）净利润 -73,080,200.75 -73,080,200.75
（二）直接计入股东权益的利得和损失
1.可供出售金融资产公允价值变动净额
2.权益法下被投资单位其他股东权益变动的影响
3.与计入股东权益项目相关的所得税影响
4.其他
上述（一）和（二）小计 -73,080,200.75 -73,080,200.75
（三）股东投入和减少资本
1.股东投入资本
2.股份支付计入股东权益的金额中核华原钛白股份有限公司 2009 年半年度报告
45
3.其他
（四）利润分配
1.提取盈余公积
2.对股东的分配
3.其他
（五）股东权益内部结转
1.资本公积转增股本
2.盈余公积转增股本
3.盈余公积弥补亏损
4.其他
四、本年年末余额 190,000,000.00 324,795,132.37 37,188,878.58 -210,271,726.08 341,712,284.87
公司法定代表人：方丁 主管会计工作负责人：雒刚 会计机构负责人：王军昌中核华原钛白股份有限公司 2009 年半年度报告
46
母公司股东权益变动表
2008 年12 月31 日
编制单位：中核华原钛白股份有限公司 单位：人民币元
项目 股本 资本公积 减：库存股 盈余公积 未分配利润 股东权益合计
一、上年年末余额 190,000,000.00 324,795,132.37 37,188,878.58 132,419,131.41 684,403,142.36
加：会计政策变更
前期差错更正
二、本年年初余额 190,000,000.00 324,795,132.37 37,188,878.58 132,419,131.41 684,403,142.36
三、本年增减变动金额（减少以"-"号填列） -269,610,656.74 -269,610,656.74
（一）净利润 -269,610,656.74 -269,610,656.74
（二）直接计入股东权益的利得和损失
1.可供出售金融资产公允价值变动净额
2.权益法下被投资单位其他股东权益变动
的影响
3.与计入股东权益项目相关的所得税影响
4.其他
上述（一）和（二）小计 -269,610,656.74 -269,610,656.74
（三）股东投入和减少资本
1.股东投入资本中核华原钛白股份有限公司 2009 年半年度报告
47
2.股份支付计入股东权益的金额
3.其他
（四）利润分配
1.提取盈余公积
2.对股东的分配
3.其他
（五）股东权益内部结转
1.资本公积转增股本
2.盈余公积转增股本
3.盈余公积弥补亏损
4.其他
四、本年年末余额 190,000,000.00 324,795,132.37 37,188,878.58 -137,191,525.33 414,792,485.62
公司法定代表人：方丁 主管会计工作负责人：雒刚 会计机构负责人：王军昌中核华原钛白股份有限公司 2009 年半年度报告
48
二、财务报表附注
一、 公司的基本情况
中核华原钛白股份有限公司（下称“本公司”）是根据国家经贸委国经贸产业[2000]541 号
文件《关于同意中国石化集团公司等62 户企业实施债转股的批复》、国家经贸委国经贸企改
（2001）88 号《关于同意设立中核华原钛白股份有限公司的批复》，于2001 年2 月由中核四
〇四有限公司（原甘肃华原企业总公司）所属钛白分厂债转股改制设立。
2007 年4 月，经中国证券监督管理委员会证监发行字（2007）180 号文件批准，同意本
公司向社会公开发行人民币普通股6,000 万股，每股面值人民币1.00 元，发行价格5.58 元人
民币。2007 年7 月，本公司正式向公众公开发行人民币普通股6,000 万股，发行完毕后，本
公司总股本变更为19,000 万股。本公司股票于2007 年8 月3 日在深圳证券交易所挂牌交易。
截至2009 年6 月30 日，本公司股本19,000 万元，股权结构如下：
股东名称 持股数量 持股比例
中国信达资产管理公司 76,479,000.00 40.25%
北京嘉利九龙商城有限公司 10,998,000.00 5.79%
中核四〇四有限公司 13,663,000.00 7.19%
大唐八零三发电厂 325,000.00 0.17%
甘肃矿区粮油购销公司 325,000.00 0.17%
其他社会公众股 88,210,000.00 46.43%
合计 100.00%
本公司主要从事钛白粉、硫酸亚铁的生产、批发零售、研究；经营本企业自产产品及技
术的出口业务；经营本企业生产所需的原辅材料、仪器仪表、机械设备、零配件及技术的进
口业务（国家限定的除外）；经营进料加工和“三来一补”业务。
本公司注册地点：甘肃省兰州市七里河区西津西路916 号。
二、 财务报表的编制基础
本财务报表以本公司持续经营为基础编制。中核华原钛白股份有限公司 2009 年半年度报告
49
三、 遵循企业会计准则的声明
本公司编制的财务报表符合企业会计准则的要求，真实完整地反映了本公司的财务状况、
经营成果和现金流量等有关信息。
四、 重要会计政策、会计估计和合并财务报表的编制方法
1． 会计期间
本公司的会计期间为公历1 月1 日至12 月31 日。
2． 记账本位币
本公司以人民币为记账本位币。
3． 记账基础和计价原则
本公司会计核算以权责发生制为记账基础，除交易性金融资产、可供出售金融资产以公
允价值计量外，均以历史成本为计价原则。
4． 现金及现金等价物
本公司现金流量表之现金指库存现金以及可以随时用于支付的存款。现金流量表之现金
等价物指持有期限短（一般是指从购买日起三个月内到期）、流动性强、易于转换为已知金额
现金、价值变动风险很小的投资。
5． 应收款项坏账准备核算方法
本公司将单项金额超过100 万元的应收款项视为重大应收款项，当存在客观证据表明本
公司将无法按应收款项的原有条款收回所有款项时，根据其未来现金流量现值低于其账面价
值的差额，单独进行减值测试，计提坏账准备。
对于单项金额非重大的应收款项，本公司将其与经单独测试后未减值的重大应收款项一
起按信用风险特征划分为若干组合，根据以前年度与之相同或相类似的、具有类似信用风险
特征的应收账款组合的实际损失率为基础，结合现时情况确定本年度各项组合计提坏账准备
的比例，据此计算本年度应计提的坏账准备。本公司将应收账款中账龄三年以上的质保金及
有确凿证据表明无法收回或收回可能性不大的款项，划分为特定资产组合，全额计提坏账准
备。中核华原钛白股份有限公司 2009 年半年度报告
50
应收账款按账龄划分组合的坏账准备计提比例如下：
账 龄 计提比例
一年以内 5%
一至二年 10%
二至三年 15%
三年以上 100%
其他应收款按账龄划分组合的坏账准备计提比例如下：
账 龄 计提比例
一年以内 5%
一至二年 10%
二至三年 15%
三年以上 100%
6． 存货
（1） 存货的分类：存货分为原材料、自制半成品、在产品、库存商品等。
（2） 存货取得和发出的计价方法：存货实行永续盘存制，购入和入库按实际成本计价，
领用和销售原材料以及销售产成品采用加权平均法核算。
（3） 期末存货计价原则及存货跌价准备确认标准和计提方法：期末存货按成本与可变
现净值孰低原则计价；期末，在对存货进行全面盘点的基础上，对于存货因遭受毁损、全部
或部分陈旧过时或销售价格低于成本等原因，预计其成本不可收回的部分，提取存货跌价准
备。产成品及大宗原材料的存货跌价准备按单个存货项目的成本高于其可变现净值的差额提
取；其他数量繁多、单价较低的原辅材料按类别提取存货跌价准备。
（4） 存货可变现净值确定方法：库存商品、在产品和用于出售的材料等直接用于出售
的商品存货，其可变现净值按该存货的估计售价减去估计的销售费用和相关税费后的金额确
定；用于生产而持有的材料存货，其可变现净值按所生产的产成品的估计售价减去至完工时
估计将要发生的成本、估计的销售费用和相关税费后的金额确定。为执行销售合同或者劳务
合同而持有的存货，其可变现净值以合同价格为基础计算；企业持有存货的数量多于销售合
同订购数量的，超出部分的存货可变现净值以一般销售价格为基础计算。
7． 长期股权投资中核华原钛白股份有限公司 2009 年半年度报告
51
（1） 长期股权投资的初始计量
通过非同一控制下的企业合并取得的长期股权投资，以在合并（购买）日为取得对被合
并（购买）方的控制权而付出的资产、发生或承担的负债以及发行的权益性证券的公允价值
作为合并成本。在合并（购买）日按照合并成本作为长期股权投资的初始投资成本。
除上述通过企业合并取得的长期股权投资外，以支付现金取得的长期股权投资，按照实
际支付的购买价款作为初始投资成本，初始投资成本包括与取得长期股权投资直接相关的费
用、税金及其他必要支出；以发行权益性证券取得的长期股权投资，按照发行权益性证券的
公允价值作为初始投资成本；投资者投入的长期股权投资，按照投资合同或协议约定的价值
作为初始投资成本；以债务重组、非货币性资产交换等方式取得的长期股权投资，按相关会
计准则的规定确定初始投资成本。
（2） 长期股权投资的后续计量
本公司对子公司投资采用成本法核算，编制合并财务报表时按权益法进行调整；对不具
有控制、共同控制或重大影响并且在活跃市场中没有报价、公允价值不能可靠计量的长期股
权投资，采用成本法核算。
8． 固定资产
（1） 固定资产的确认标准：固定资产是指同时具有以下特征，即为生产商品、提供劳
务、出租或经营管理而持有的，使用年限超过一年，单位价值超过2,000 元的有形资产。
（2） 固定资产的分类：房屋及建筑物、机器设备、运输设备、办公设备及其他等。
（3） 固定资产的计价：固定资产按取得时的实际成本进行初始计量，其中，外购的固
定资产的成本包括买价、进口关税等相关税费，以及为使固定资产达到预定可使用状态前所
发生的可直接归属于该资产的其他支出；自行建造固定资产的成本，由建造该项资产达到预
定可使用状态前所发生的必要支出构成；投资者投入的固定资产，按投资合同或协议约定的
价值作为入账价值，但合同或协议约定价值不公允的按公允价值入账。
（4） 固定资产折旧方法：除已提足折旧仍继续使用的固定资产，本公司对所有固定资
产计提折旧。计提折旧时采用平均年限法，以单项折旧率按月计算，并根据用途分别计入相
关资产的成本或当期费用。本公司固定资产的预计净残值率为5%，分类折旧年限、折旧率如
下：中核华原钛白股份有限公司 2009 年半年度报告
52
类别 折旧年限（年） 年折旧率（%）
房屋建筑物 15-35 2.71-6.33
机器设备 14 6.79
运输设备 8 11.88
办公设备及其他 8 11.88
（5） 固定资产后续支出的处理：固定资产的后续支出主要包括修理支出、更新改良支
出及装修支出等内容，在相关的经济利益很可能流入且其成本能够可靠的计量时，计入固定
资产成本，对于被替换的部分，终止确认其账面价值；所有其他后续支出于发生时计入当期
损益。
（6） 本公司于每年年度终了，对固定资产的预计使用寿命、预计净残值和折旧方法进
行复核，如发生改变，则作为会计估计变更处理。
（7） 当固定资产被处置、或者预期通过使用或处置不能产生经济利益时，终止确认该
固定资产。固定资产出售、转让、报废或毁损的处置收入扣除其账面价值和相关税费后的金
额计入当期损益。
9． 在建工程
（1） 在建工程的计价：按实际发生的成本计量。自营工程按直接材料、直接工资、直接
施工费等计量；出包工程按应支付的工程价款等计量；设备安装工程按所安装设备的价值、
安装费用、工程试运转等所发生的支出等确定工程成本。在建工程成本还包括应当资本化的
借款费用和汇兑损益。
（2） 在建工程结转固定资产的标准和时点：本公司建造的固定资产在达到预定可使用状
态之日起，根据工程预算、造价或工程实际成本等，按估计的价值结转固定资产，次月起开
始计提折旧。待办理了竣工决算手续后再对固定资产原值差异作调整。中核华原钛白股份有限公司 2009 年半年度报告
53
10． 借款费用
（1） 借款费用资本化的确认原则：本公司将发生的、可直接归属于符合资本化条件的资
产的购建或者生产的借款费用予以资本化，计入相关资产成本；其他借款费用，在发生时根
据其发生额确认为费用，计入当期损益。符合资本化条件的资产，是指需要经过相当长时间
（通常指1 年以上）的购建或者生产活动才能达到预定可使用或者可销售状态的固定资产、
投资性房地产和存货等资产。
（2） 借款费用资本化的期间：当资产支出已经发生、借款费用已经发生且为使资产达到
预定可使用或者可销售状态所必要的购建或者生产活动已经开始时，本公司将与符合资本化
条件的资产相关的借款费用开始资本化。若符合资本化条件的资产在购建或者生产过程中发
生非正常中断、且中断时间连续超过3 个月，则暂停借款费用的资本化；当购建或者生产符
合资本化条件的资产达到预定可使用或者可销售状态时，借款费用停止资本化。
（3） 借款费用资本化金额的计算方法：为购建或者生产符合资本化条件的资产而借入专
门借款时，本公司以专门借款当期实际发生的利息费用扣除将尚未动用的借款资金存入银行
取得的利息收入或进行暂时性投资取得的投资收益后的差额作为专门借款利息的资本化金
额。为购建或者生产符合资本化条件的资产占用一般借款时，本公司根据累计资产支出超过
专门借款部分的资产支出加权平均数乘以所占用一般借款的加权平均利率，计算确定一般借
款应予资本化的利息金额。
11． 无形资产
（1） 无形资产的计价方法：本公司的主要无形资产是土地使用权。购入的无形资产，按
实际支付的价款和相关的其他支出作为实际成本。投资者投入的无形资产，按投资合同或协
议约定的价值确定实际成本，但合同或协议约定价值不公允的，按公允价值确定实际成本。
（2） 无形资产摊销方法和期限：本公司的土地使用权从出让起始日起，按其出让年限平
均摊销；摊销金额按其受益对象计入相关资产成本和当期损益。
（3） 本公司于每年年度终了，对使用寿命有限的无形资产的预计使用寿命及摊销方法进
行复核，如有改变则进行调整。并于每个会计期间，对使用寿命不确定的无形资产的预计使
用寿命进行复核，对于有证据表明无形资产的使用寿命是有限的，则估计其使用寿命并在预
计使用寿命内摊销。
12． 非金融资产减值中核华原钛白股份有限公司 2009 年半年度报告
54
本公司于每一资产负债表日对子公司、合营企业和联营企业的长期股权投资、固定资产、
在建工程、使用寿命确定的无形资产等项目进行检查，当存在下列迹象时，表明资产可能发
生了减值，本公司将进行减值测试，对商誉和受益年限不确定的无形资产，无论是否存在减
值迹象，每年末均进行减值测试。难以对单项资产的可收回金额进行测试的，以该资产所属
的资产组或资产组组合为基础测试。
减值测试后，若该资产的账面价值超过其可收回金额，其差额确认为减值损失，上述资
产的减值损失一经确认，在以后会计期间不予转回。资产的可收回金额是指资产的公允价值
减去处置费用后的净额与资产预计未来现金流量的现值两者之间的较高者。
出现减值的迹象如下：
（1） 资产的市价当期大幅度下跌，其跌幅明显高于因时间的推移或者正常使用而预计的
下跌。
（2） 企业经营所处的经济、技术或者法律等环境以及资产所处的市场在当期或者将在近
期发生重大变化，从而对企业产生不利影响。
（3） 市场利率或者其他市场投资报酬率在当期已经提高，从而影响企业计算资产预计未
来现金流量现值的折现率，导致资产可收回金额大幅度降低。
（4） 有证据表明资产已经陈旧过时或者其实体已经损坏。
（5） 资产已经或者将被闲置、终止使用或者计划提前处置。
（6） 企业内部报告的证据表明资产的经济绩效已经低于或者将低于预期，如资产所创造
的净现金流量或者实现的营业利润（或者亏损）远远低于（或者高于）预计金额等。
（7） 其他表明资产可能已经发生减值的迹象。
13． 商誉
商誉为股权投资成本或非同一控制下企业合并成本超过应享有的或企业合并中取得的被
投资单位或被购买方可辨认净资产于取得日或购买日的公允价值份额的差额。
与子公司有关的商誉在合并财务报表上单独列示，与联营企业和合营企业有关的商誉，
包含在长期股权投资的账面价值中。中核华原钛白股份有限公司 2009 年半年度报告
55
在财务报表中单独列示的商誉至少每年进行减值测试。减值测试时，商誉的账面价值根
据企业合并的协同效应分摊至受益的资产组或资产组组合。
14． 职工薪酬
（1） 职工薪酬
主要包括工资、奖金、津贴和补贴、职工福利费、社会保险费及住房公积金、工会经费
和职工教育经费等其他与获得职工提供的服务相关的支出。
本公司在职工提供服务的会计期间，将应付的职工薪酬确认为负债，并根据职工提供服
务的受益对象计入相关资产成本和费用。因解除与职工的劳动关系而给予的补偿，计入当期
损益。
15． 预计负债
（1） 预计负债的确认原则：当与对外担保、未决诉讼或仲裁、产品质量保证、裁员计划、
亏损合同、重组义务、固定资产弃置义务等或有事项相关的业务同时符合以下条件时，本公
司将其确认为负债：
1． 该义务是本公司承担的现时义务；
2． 该义务的履行很可能导致经济利益流出企业；
3． 该义务的金额能够可靠地计量。
（2） 预计负债计量方法：预计负债按照履行相关现时义务所需支出的最佳估计数进行初
始计量，并综合考虑与或有事项有关的风险、不确定性和货币时间价值等因素。货币时间价
值影响重大的，通过对相关未来现金流出进行折现后确定最佳估计数。于资产负债表日对预
计负债的账面价值进行复核，如有改变则对账面价值进行调整以反映当前最佳估计数。中核华原钛白股份有限公司 2009 年半年度报告
56
16． 收入确认方法
本公司的营业收入主要包括销售商品收入、提供劳务收入和让渡资产使用权收入。与交
易相关的经济利益能够流入本公司，相关的收入能够可靠计量且满足下列各项经营活动的特
定收入确认标准时，确认相关的收入。
（1） 销售商品收入
在已将商品所有权上的主要风险和报酬转移给购货方，本公司不再对该商品实施与所有
权有关的继续管理权和实际控制权，与交易相关的经济利益能够流入企业，相关的收入和成
本能够可靠地计量时，确认商品销售收入的实现。
（2） 提供劳务收入
在同一年度内开始并完成的劳务，在完成劳务时确认收入；劳务的开始和完成分属不同
的会计年度，在提供劳务交易的结果能够可靠估计的情况下，于资产负债表日按完工百分比
法确认相关的劳务收入。
（3） 让渡资产使用权收入
以与交易相关的经济利益能够流入本公司，收入的金额能够可靠地计量时，确认让渡资
产使用权收入的实现。
17． 政府补助
政府补助在本公司能够满足其所附的条件以及能够收到时，予以确认。政府补助为货币
性资产的，按照实际收到的金额计量；对于按照固定的定额标准拨付的补助，按照应收的金
额计量。政府补助为非货币性资产的，按照公允价值计量；公允价值不能可靠取得的，按照
名义金额（1 元）计量。
与资产相关的政府补助确认为递延收益，并在相关资产使用寿命内平均分配，计入当期
损益。与收益相关的政府补助，用于补偿本公司以后期间的相关费用或损失的，确认为递延
收益，并在确认相关费用的期间，计入当期损益；用于补偿本公司已发生的相关费用或损失
的，直接计入当期损益。中核华原钛白股份有限公司 2009 年半年度报告
57
18． 递延所得税资产和递延所得税负债
递延所得税资产和递延所得税负债根据资产和负债的计税基础与其账面价值的差额(暂
时性差异)计算确认。对于按照税法规定能够于以后年度抵减应纳税所得额的可抵扣亏损和税
款抵减，视同暂时性差异确认相应的递延所得税资产。于资产负债表日，递延所得税资产和
递延所得税负债，按照预期收回该资产或清偿该负债期间的适用税率计量。
本公司以很可能取得用来抵扣可抵扣暂时性差异的应纳税所得额为限，确认由可抵扣暂
时性差异产生的递延所得税资产。对已确认的递延所得税资产，当预计到未来期间很可能无
法获得足够的应纳税所得额用以抵扣递延所得税资产时，应当减记递延所得税资产的账面价
值。在很可能获得足够的应纳税所得额时，减记的金额予以转回。
19． 所得税的会计核算
本公司所得税的会计核算采用资产负债表债务法。所得税费用包括当期所得税和递延所
得税。将与直接计入股东权益的交易和事项相关的当期所得税和递延所得税计入股东权益，
以及企业合并产生的递延所得税调整商誉的账面价值外，其余的当期所得税和递延所得税费
用或收益计入当期损益。
当期所得税费用是指企业按照税务规定计算确定的针对当期发生的交易和事项，应纳给
税务部门的金额，即应交所得税；递延所得税是指按照资产负债表债务法应予确认的递延所
得税资产和递延所得税负债在期末应有的金额相对于原已确认金额之间的差额。
20． 企业合并
企业合并是指将两个或两个以上单独的企业合并形成一个报告主体的交易或事项。本公
司在合并日或购买日确认因企业合并取得的资产、负债，合并日或购买日为实际取得被合并
方或被购买方控制权的日期。
（1） 同一控制下的企业合并：合并方在企业合并中取得的资产和负债，按照合并日在被
合并方的账面价值计量，合并方取得的净资产账面价值与支付的合并对价账面价值的差额，
调整资本公积；资本公积不足冲减的，调整留存收益。
（2） 非同一控制下企业合并：合并成本为购买方在购买日为取得对被购买方的控制权而
付出的资产、发生或承担的负债以及发行的权益性证券的公允价值。合并成本大于合并中取
得的被购买方可辨认净资产公允价值份额的差额，确认为商誉；合并成本小于合并中取得的
被购买方可辨认净资产公允价值份额的，经复核确认后，计入当期损益。中核华原钛白股份有限公司 2009 年半年度报告
58
21． 分部报告
业务分部是指本公司内可区分的、能够提供单项或一组相关产品或劳务的组成部分，该
组成部分承担了不同于其他组成部分的风险和报酬。地区分部是指本公司内可区分的、能够
在一个特定的经济环境内提供产品或劳务的组成部分。该组成部分承担了不同于在其他经济
环境内提供产品或劳务的组成部分的风险和报酬。
本公司以业务分部为主要报告形式，以地区分部为次要报告形式。分部间转移价格参照
市场价格确定，共同费用除无法合理分配的部分外按照收入比例在不同的分部之间分配。
22． 终止经营
终止经营指本公司已被处置或被划归为持有待售的、在经营和编制财务报表时能够单独
区分的组成部分，该组成部分按照本公司计划将整体或部分进行处置。同时满足下列条件的
本公司组成部分被划归为持有待售：本公司已经就处置该组成部分作出决议、本公司已经与
受让方签订了不可撤销的转让协议以及该项转让将在一年内完成。
23． 合并财务报表的编制方法
（1） 合并范围的确定原则：本公司将拥有实际控制权的子公司及特殊目的主体纳入合
并财务报表范围。
（2） 合并财务报表所采用的会计方法：本公司合并财务报表是按照《企业会计准则第
33 号－合并财务报表》及相关规定的要求编制，合并时合并范围内的所有重大内部交易和往
来业已抵销。子公司的股东权益中不属于母公司所拥有的部分，作为少数股东权益在合并财
务报表中股东权益项下单独列示。
子公司与本公司采用的会计政策或会计期间不一致的，在编制合并财务报表时，按照本
公司的会计政策或会计期间对子公司财务报表进行必要的调整。
对于非同一控制下企业合并取得的子公司，在编制合并财务报表时，以购买日可辨认净
资产公允价值为基础对其个别财务报表进行调整。中核华原钛白股份有限公司 2009 年半年度报告
59
五、 税项
本公司适用的主要税种及税率如下：
1． 企业所得税
根据甘肃省国家税务局甘国税函发（2001）210 号《关于中核华原钛白股份有限公司享
受税收优惠政策的批复》，本公司自2001 年3 月至2010 年期间所得税率为15%。
根据《云南省财政厅、云南省国家税务局、云南省地方税务局转发财政部、国家税务总
局、海关总署关于贯彻西部大开发税收优惠政策问题的通知》（云财税[2002]19 号）、《云南省
地方税务局关于贯彻西部大开发税收优惠政策问题的通知》（云地税二字[2002]65 号）及云南
省楚雄彝族自治洲地方税务局批准，纳入本公司合并会计报表范围的子公司－云南玉飞达钛
业有限公司2009 年度企业所得税税率为15%。
2． 增值税
本公司销售收入适用增值税，其中：钛白粉税率为17%，钛矿税率自2009 年1 月1 日由
13%提高到17%。
本公司购买原材料、固定资产、工程物资等支付的增值税进项税额可以抵扣销项税。
本公司的增值税应纳税额为当期销项税抵减当期进项税后的余额。
3． 城建税及教育费附加
本公司城建税、教育费附加均以应纳增值税、营业税额为计税依据，适用税率分别为5%
和3%。
根据国家税务总局财税[2006]166 号《财政部国家税务总局关于三线企业增值税先征后退
政策的通知》，本公司自2006 年1 月1 日至2008 年12 月31 日享受增值税先征收，后返还
60%的优惠政策。中核华原钛白股份有限公司 2009 年半年度报告
60
六、 企业合并及合并财务报表
（一） 重要子公司
公司名称 注册地 业务性质 注册资本 经营范围
云南玉飞达钛业有限公司 云南 生产销售 1,500 万元 钛矿开采、加工等
（续）
公司名称
期末投资
金额
持股比
例（%）
表决权比
例（%）
是否合
并报表
备注
云南玉飞达钛业有限公司 1,492 万元61.67 61.67 是
云南玉飞达钛业有限公司（以下简称“玉飞达公司”）由本公司、云南千盛实业有限公
司（以下简称“千盛公司”）和自然人甘永清共同出资1,000 万元于2003 年6 月5 日注册成
立的有限责任公司，其中本公司出资400 万元，占40%，千盛公司出资350 万元，占35%，
甘永清出资250 万元，占25%。
2004 年2 月玉飞达公司增加股东并同时增加注册资本500 万元，其中本公司增加出资120
万元，千盛公司增加出资150 万元，甘永清增加出资155 万元，新增股东——甘肃矿区泰达
投资公司出资75 万元，本次增资完成后，本公司持有玉飞达公司34.67%的股权，千盛公司
持有玉飞达公司33.33%的股权，甘永清持有玉飞达公司27%的股权，甘肃矿区泰达投资公司
持有玉飞达公司5%的股权。
2004 年9 月25 日，本公司与甘永清签订股权转让协议，以972 万元的价格收购甘永清
所持有的玉飞达公司的全部股权，经此股权转让后，截至2006 年12 月31 日，玉飞达公司注
册资本为1,500 万元，其中本公司占61.67%，千盛公司占33.33%，甘肃矿区泰达投资公司占
5%。
玉飞达公司注册地址为：云南省武定县城明惠路中段；经营范围：钛白粉及副产品的生
产、销售、钛矿产品的开采、加工、销售。
本公司于2004 年10 月1 日起将其纳入合并会计报表范围。
本期企业合并
1． 本公司通过同一控制下的企业合并取得的子公司的情况如下：中核华原钛白股份有限公司 2009 年半年度报告
61
本公司无通过同一控制下的企业合并取得的子公司。
2． 本公司通过非统一控制下企业合并取得的子公司的情况如下：
公司名称
注册
地
注册资本投资金额
持股
比例
经营范围
云南玉飞达钛业有限公司 云南 1,500 万元1,492 万元61.67% 钛矿开采加工等
七、 合并财务报表主要项目注释
1． 货币资金
项 目 2009年6 月30 日 2008 年12 月31 日
库存现金
18,939.11
10,555.86
银行存款
22,174,864.53
29,647,582.32
其他货币资金
2,206,780.68
34,554,304.23
合 计
24,400,584.32
64,212,442.41
期末其他货币资金中包含保证金存款2,203,740.11 元，为本公司酒泉中行质押贷款保证。
2． 应收票据
（1） 应收票据种类
票据种类 2009年6 月30 日 2008年12 月31 日
银行承兑汇票
13,833,751.00
47,509,007.28
合 计
13,833,751.00
47,509,007.28
（2） 用于质押的应收票据中核华原钛白股份有限公司 2009 年半年度报告
62
票据种类 2009年6月30日 2008年12月31日
银行承兑汇票 7,797,882.00 37,113,678.84
合 计 7,797,882.00 37,113,678.84
3． 应收账款
（1） 应收账款风险分类
2009 年6 月30 日 2008年12 月31 日
项 目
金额 比例坏账准备 金额 比例 坏账准备
单项金额重大的应收账款 33,184,052.49 52.31% 7,393,735.55 26,311,924.45 43.96% 2,853,844.11
单项金额不重大但按信
用风险特征组合后该组
合的风险较大的应收账
款
7,538,041.53 11.88% 5,128,082.20 11,531,652.21 19.27% 7,123,409.43
其他单项金额不重大的
应收账款
22,717,055.62 35.81% 3,204,261.80 22,007,453.42 36.77% 968,595.74
合 计 63,439,149.64 100%15,726,079.55 59,851,030.08 100% 10,945,849.28
应收账款风险分类政策参见附注四、5。
（2） 应收账款账龄
2009 年6 月30 日 2008年12 月31 日
项 目
金额 比例 坏账准备 金额 比例 坏账准备
一年以内 34,295,546.92 54.06% 2,002,763.01
39,927,725.5
9
66.71% 2,103,738.47
一至二年 13,415,307.15 21.15% 832,670.13 7,004,176.10 11.7% 1,228,881.86
二至三年 3,338,410.78 5.26% 500,761.62 6,316,734.63 10.55% 1,010,835.19
三年以上 12,389,884.79 19.53% 12,389,884.79 6,602,393.76 11.03% 6,602,393.76
合 计 63,439,149.64 100% 15,726,079.55
59,851,030.0
8
100% 10,945,849.28
（3） 坏账准备的计提方法及比例参见附注四、5。中核华原钛白股份有限公司 2009 年半年度报告
63
（4） 期末应收账款中无持有本公司5%（含5%）以上表决权股份的股东单位欠款。
（5） 期末余额前五位的应收账款金额合计12,650,063.33 元，占应收账款总额的27%。
4． 预付款项
2009 年6 月30 日 2008年12 月31 日
项 目
金额 比例% 金额 比例%
1 年以内 4,123,590.20 78% 3,126,549.84 77.58%
1－2 年 1,013,550.37 19% 903,796.28 22.42%
2－3 年 176,251.22 3% 0 0
合 计 5,313,391.79 100% 4,030,346.12 100%
（1） 期末预付款项中不含持本公司5%（含5%）以上表决权股份的股东单位款项。
5． 其他应收款
（1） 其他应收款风险分类
2009 年6 月30 日 2008年12 月31 日
项 目
金额 比例 坏账准备 金额 比例 坏账准备
单项金额重大的应收账款 16,557,147.83 67.14% 12,877,090.70 16,557,147.83 70.77% 12,877,090.70
单项金额不重大但按
信用风险特征组合后
该组合的风险较大的
应收账款
5,364,291.14 21.75% 2,787,276.19 5,241,725.67 22.41% 2,808,150.78
其他单项金额不重大
的应收账款
2,739,355.36 11.11% 447,493.60 1,596,203.27 6.82% 426,619.01
合 计 24,660,794.33 100% 16,111,860.49 23,395,076.77 100% 16,111,860.49
（2） 其他应收款账龄
2009 年6 月30 日 2008年12 月31 日
项 目
金额 比例 坏账准备 金额 比例 坏账准备
一年以内 5,377,387.31 21.81% 568,990.45 4,443,631.83 18.99% 568,990.44
一至二年 3,293,377.16 13.35% 1,412,207.42 3,297,807.10 14.10% 1,412,207.42中核华原钛白股份有限公司 2009 年半年度报告
64
二至三年 9,319,321.68 37.79% 8,989,361.81 10,512,337.03 44.93% 8,989,361.81
三年以上 6,670,708.18 27.05% 5,141,300.81 5,141,300.81 21.98% 5,141,300.82
合 计 24,660,794.33 100% 16,111,860.49 23,395,076.77 100% 16,111,860.49
（3） 坏账准备的计提方法及比例参见附注四、5。
（4） 期末其他应收款中不含持本公司5%（含5%）以上表决权股份的股东单位欠款。
（5） 期末余额中应收关联方款项合计149.12 万元，占其他应收款总额的6.05%。
6． 存货及跌价准备
（1） 存货的类别
项 目 2009年6 月30 日2008 年12 月31 日
原材料 88,925,224.54 93,692,238.42
在产品 852,997.81 562,110.92
库存商品 21,665,769.91 81,811,185.75
自制半成品 941,360.60 941,360.60
合 计 112,385,350.86 177,006,895.69
期末存货余额减少较大，主要原因是：1）年初至报告期末一直停产，没有购进原材料；
2）报告期销售库存产成品，使库存产成品减少。
（2） 存货的跌价准备
本期减少额
项 目
2008 年
12 月31 日
本期计提
额 转回 其他转出
2009 年
6 月30 日
原材料 7,250,567.28 7,250,567.28
在产品 260,319.50 260,319.50
库存商品 33,557,447.63 22, 119,453.50 11,437,994.13
自制半成品 446,420.51 446,420.51
合 计 41,514,754.92 19,395,301.42
存货跌价准备的计提方法参见本附注四、7。中核华原钛白股份有限公司 2009 年半年度报告
65
7． 长期股权投资
（1） 长期股权投资
项 目 2009年6 月30 日 2008年12 月31 日
按成本法核算长期股权投资 500,000.00 500,000.00
长期股权投资合计 500,000.00 500,000.00
减：长期股权投资减值准备 500,000.00 500,000.00
长期股权投资净值 0.00 0.00
（2） 按成本法核算
被投资单位名称 持股比例 初始金额期初余额本期增加本期减少 期末余额
甘肃大唐八零
三热电有限责
任公司
5% 500,000.00 500,000.00 0.00 0.00 500,000.00
合 计 500,000.00 500,000.00 0.00 0.00 500,000.00
8． 固定资产
（1） 固定资产明细表
房屋建筑物 机器设备 运输设备 办公设备 合计
原值
2008年12月31日 274,774,875.95 795,513,962.21 17,937,517.21 4,257,195.28 1,092,483,550.65
本期增加 157,770.00 157,770.00
其中在建工程转入
本期减少 20,496,697.70 85,804.00 20,582,501.70
2009年6月30日 274,774,875.95 775,017,264.51 17,851,713.21 4,414,965.28 1,072,058,818.95
累计折旧
2008年12月31日 114,099,458.34 417,273,591.52 9,071,421.03 1,636,096.34 542,080,567.23
本期增加 5,680,664.85 23,015,763.74 1,017,108.82 134,625.25 29,848,162.66
本期减少 17,264,146.69 81,513.80 17,345,660.49
2009年6月30日 119,780,123.19 423,025,208.57 10,007,016.05 1,770,721.59 554,583,069.40中核华原钛白股份有限公司 2009 年半年度报告
66
减值准备
2008年12月31日 0.00 317316.23 0.00 0.00 317316.23
本期增加 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00
本期转回 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00
本期其他减少 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00
2009年6月30日 0.00 317316.23 0.00 0.00 317316.23
净值
2008年12月31日 160,675,417.61 377,923,054.46 8,866,096.18 2,621,098.94 550,085,667.19
2009年6月30日 134,498,055.07 372,115,954.28 7,844,697.15 2,699,726.83 517,158,433.32
（2） 本公司固定资产中有部分房屋建筑物和机器设备用于银行借款和开出银行承兑汇
票的抵押，其中抵押的房屋建筑物原值23,961.4 万元，净值14,879.56 万元；机器设备原值
68,024.1 万元，净值25,646.21 万元。
9． 在建工程
（1） 在建工程明细表
工程名称
工程
预算
2008年
12月31日
本期
增加
本期
转固
2009年
6月30日
资金
来源
科研技改项目 1,959,000 3,313,749.94 31,448.83 3,345,198.77
其他
来源
废酸浓缩项目 42,000,000 21,544,427.42 21,544,427.42
募股
资金
其他 663,945.11 663,945.11
其他
来源
合 计 43,900,000 25,522,122.47 25,553,571.30
其中：借款费用资本化金额 1,798,313.89 0.00 0.00 1,798,313.89
（2） 本公司在建工程不存在减值的情况，故未计提减值准备。
10． 无形资产中核华原钛白股份有限公司 2009 年半年度报告
67
（1） 无形资产
项 目 土地使用权 开采权 合计
原价
2008 年12 月31 日 30,652,971.56 2,957,467.00 33,610,438.56
本期增加
本期减少
2009 年6 月30 日 30,652,971.56 2,957,467.00 33,610,438.56
累计摊销
2008 年12 月31 日 5,092,391.50 732,171.65 5,824,563.15
本期摊销 325,424.46 295,746.72 621,171.18
本期减少
2009 年6 月30 日 5,417,815.96 1,027,918.37 6,445,734.33
账面价值
2008 年12 月31 日 25560580.06 2225295.35 27785875.41
2009 年6 月30 日 25,235,155.60 1,929,548.63 27,164,704.23
1） 本公司成立时，中核四〇四有限公司投入的土地使用权为30,501,500.00 元，自2001
年3 月1 日起按47 年摊销。该土地使用权由北京中地华夏咨询评估中心有限责任公司采用成
本逼近法和基准地价系数修正法进行评估；
2） 开采权为本公司下属子公司玉飞达公司取得的钛矿开采权，其成本为玉飞达公司取
得矿产开采证的相关费用，包括办证费、土地补偿费等，按开采权期限5 年平均摊销；
（2） 本公司土地使用权已用于银行借款抵押。
11． 商誉
2009 年6 月30 日 2008年12 月31 日
项 目
账面金额 减值准备 账面金额 减值准备
商誉 5,239,596.52 0.00 5,239,596.52 0.00
商誉为本公司收购云南玉飞达公司股权形成。由于玉飞达公司经营正常，上述商誉不存中核华原钛白股份有限公司 2009 年半年度报告
68
在减值的情况。
12． 递延所得税资产
（1） 已确认递延所得税资产
项 目 2009年6 月30 日 2008年12 月31 日
可抵扣暂时性差异之所得税资产 161,504.36 161,504.36
（2） 期末已确认递延所得税资产的暂时性差异项目
可抵扣暂时性差异项目 2009年6 月30 日 2008年12 月31 日
坏账准备 167,421.46 167,421.46
存货跌价准备 909,274.27 909,274.27
合计 1,076,695.73 1,076,695.73
税率 15% 15%
确认递延所得税资产 161,504.36 161,504.36
13． 短期借款
借款类别 2009年6 月30 日 2008年12 月31 日
信用借款 8,501,554.74 52,500,000.00
抵押借款 125,000,000.00 82,000,000.00
质押借款 10,150,000.00 41,030,000.00
合 计 143,651,554.74 175,530,000.00
短期借款期末余额减少，其主要原因报告期内一直停产，流动资金占用减少，同时报告
期内归还银行短期借款3,188 万元。
本公司以部分房屋建筑物、土地使用权、机器设备和银行承兑汇票作为抵押，取得上述
抵押借款，详见本注释七、2、和七、8。
14． 应付票据
票据种类 2009年6 月30 日 2008年12 月31 日中核华原钛白股份有限公司 2009 年半年度报告
69
银行承兑汇票 0.00 44,500,000.00
期末应付票据余额减少，其主要原因报告期初银行承兑汇票在报告期内全部解付。
15． 应付账款
应付账款2009 年6 月30 日余额为117,571,398.99 元（2008 年12 月31 日余额为
120,605,765.61 元）。
应付账款期末余额中有应支付持有本公司7.19%表决权股份的股东单位中核四〇四有限
公司的款项53,828,411.27 元。
16． 预收款项
预收款项2009 年6 月30 日余额为1,190,003.53 元（2008 年12 月31 日余额为1,538,282.33
元）。
预收账款期末余额中无持有本公司5%以上表决权股份的股东单位的款项。
17． 应付职工薪酬
项 目
2008年
12月31日
本期增加额 本期减少额
2009年
6月30日
工资(含奖金、津贴和补贴) 1,860,274.61 10,965,822.80 11,252,147.20 1,573,950.21
职工福利费 0.00 1,545,303.79 1,545,303.79 0.00
社会保险费 99,367.87 4,456,303.94 4,608,901.40 -53,229.59
其中：1.医疗保险费 10,145.03 718,138.37 821,667.93 -93,390.53
2.基本养老保险费 77,935.21 3,220,951.90 3,265,659.50 33,227.61
3.失业保险费 8,050.78 301,549.68 301,581.13 8,019.33
4.工伤保险费 2,149.12 111,554.29 113,703.41 0.00
5.生育保险费 1,087.73 77,802.70 78,890.43 0.00
住房公积金 0.00 1,399,286.66 687,855.69 711,430.97
工会经费和职工教育经费 3,064,399.31 371,613.81 208,752.07 3,227,261.05
其他 9,201.28 0.00 0.00 9,201.28
合 计 5,033,243.07 18,738,331.00 18,302,960.15 5,468,613.92中核华原钛白股份有限公司 2009 年半年度报告
70
18． 应交税费
税 种 适用税率 2009 年6 月30 日 2008 年12 月31 日
增值税 17% 679,113.30 99,541.96
营业税 5% 219,350.00 219,350.00
城市维护建设税 5% 49,096.67 62,497.67
企业所得税 15% 392,999.14 392,999.14
教育费附加 3% 27,694.64 44,374.33
土地增值税 628,096.91 605,496.80
其他 42,220.62 190,975.79
合 计 2,038,571.28 1,615,235.69
19． 应付股利
股东名称 2009年6 月30 日 2008年12 月31 日
中国东方资产管理公司 784,160.00 784,160.00
合 计 784,160.00 784,160.00
20． 其他应付款
（1） 其他应付款明细表
项 目 2009年6 月30 日 2008年12 月31 日
合 计 59,663,748.64 49,913,242.93
其中：1 年以上 57,614,145.89 33,174,069.32
（2） 期末大额其他应付款
项 目 欠款金额 账龄 性质或内容
中核四〇四有限公司 37,436,614.01 0-3 年 往来款
武定县国企改革办公室 1,000,000.00 3 年以上 收购矿山欠款中核华原钛白股份有限公司 2009 年半年度报告
71
合 计 38,436,614.01
其他应付款期末余额中有应支付给持有本公司7.19%股权的股东中核四〇四有限公司的
往来款37,436,614.01 元。中核华原钛白股份有限公司 2009 年半年度报告
72
21． 一年内到期的非流动负债
（1） 一年内到期的非流动负债：
币 种 2009年6 月30 日 2008年12 月31 日
一年内到期的长期借款 83,100,000.00 88,100,000.00
一年内到期的政府补助 94,583.16 94,583.16
合 计 83,194,583.16 88,194,583.16
（2） 按贷款单位列示：
贷款单位 2009年6 月30 日 2008年12 月31 日
工行甘肃矿区分行 80,000,000.00 85,000,000.00
农行云南省武定县支行 3,100,000.00 3,100,000.00
合 计 83,100,000.00 88,100,000.00
22． 专项应付款
项 目
2008年
12月31日
本期增加 本期减少
2009年
6月30日
生活基地搬迁补贴 425,508.08 78,817.36 504,325.44
合 计 425,508.08 78,817.36 504,325.44
（1） 根据各股东签定的生活基地搬迁职工购房补贴委托协议，同意将2003 年度分配给
各股东单位的利润3,386 万元全部用于本公司职工生活基地搬迁购房补贴，专款专用。截至
2008 年12 月31 日，本公司已支付相关补贴3,343 万元，其中2005 年度支付30 万元，2006
年度支付1,921 万元，2007 年支付1,159 万元，2008 年支付233 万元，2009 年退回2008 年
支付款7.88 万元。
23. 其他非流动负债
（1） 其他非流动负债明细中核华原钛白股份有限公司 2009 年半年度报告
73
项 目 2009年6 月30 日2008 年12 月31 日
递延收益 2,919,917.05 2,919,917.05
合 计 2,919,917.05 2,919,917.05
（2） 递延收益明细
项 目 2009年6 月30 日2008 年12 月31 日
与资产相关的政府补助 2,919,917.05 2,919,917.05
合 计 2,919,917.05 2,919,917.05
如本附注七、24 所述，与资产相关的政府补助为甘肃矿区财政局拨付的污染源治理补助
资金专项拨款，用于废水中和项目。本公司按照资产的使用年限对政府补助进行分摊，计入
营业外收入-政府补助，并于期末将下一年度应分摊的政府补助转入一年内到期的非流动负
债。
24. 股本
每股面值人民币1 元
股东名称/类别 2009年6月30日 2008年12月31日
有限售条件股份
国有法人持股 90,142,000.00 90,142,000.00
其他内资持股
有限售条件股份合计 90,142,000.00 90,142,000.00
无限售条件股份
人民币普通股 99,858,000.00 99,858,000.00
无限售条件股份合计 99,858,000.00 99,858,000.00
股份总额 190,000,000.00 190,000,000.00中核华原钛白股份有限公司 2009 年半年度报告
74
25. 资本公积
项 目
2008年
12月31日
本期增加 本期结转
2009年
6月30日
股本溢价 324,438,313.38 0.00 0.00 324,438,313.38
其他资本公积 357,518.99 0.00 0.00 357,518.99
合 计 324,795,832.37 0.00 0.00 324,795,832.37
26. 盈余公积
项 目
2008年
12月31日
本期增加 本期结转
2009年
6月30日
法定盈余公积 21,515,548.77 0.00 0.00 21,515,548.77
任意盈余公积 15,673,329.81 0.00 0.00 15,673,329.81
合 计 37,188,878.58 0.00 0.00 37,188,878.58
27. 未分配利润
项 目 2009年6 月30 日2008 年12 月31 日
上年年末金额 -132,769,636.61 135,168,445.59
加：年初未分配利润调整数 0.00 0.00
本年年初金额 -132,769,636.61 135,168,445.59
加：本期净利润
-73,900,900.86
-267,938,082.20
减：分配普通股股利 0.00 0.00
提取盈余公积 0.00 0.00
本期期末金额
-206,670,537.47
-132,769,636.61
其中：拟分配现金股利 0.00 0.00
28.少数股东权益
子公司名称 少数股权比例2009 年6 月30 日 2008 年12 月31 日中核华原钛白股份有限公司 2009 年半年度报告
75
云南玉飞达钛业有限公司 38.33% 8,252,545.88 8,762,638.88
合 计 8,252,545.88 8,762,638.88
29.营业收入、营业成本
（1） 营业收入
项 目 2009年1-6 月 2008年1-6 月
主营业务收入 44,143,484.76 136,852,308.15
其他业务收入 171,995.73 2,488,454.70
合 计 44,315,480.49 139,340,762.85
本期营业收入下降较大，主要原因是报告期内处于全线停产状态，产品销售量比上年同
期大幅度减少；
（2） 营业成本
项 目 2009年1-6 月 2008年1-6 月
主营业务成本 40,365,820.07 174,572,039.10
其他业务成本 197,079.80 1,373,579.07
合 计 40,562,899.87 175,945,618.17
30.营业税金及附加
项 目 计缴基数 计缴比例2009 年1-6 月 2008年1-6 月
城市维护建设税 流转税 7% 135,406.96 102,230.07
教育费附加 流转税 3% 82,655.99 72,403.13
资源税 8 元/吨 46,089.63 31,545.57
合 计 264,152.58 206,178.77
本期营业税金及附加增加，其主要原因是应缴增值税比上年同期增加，相应营业税金及
附加同比下降增加；上缴资源税比上年同期增加。中核华原钛白股份有限公司 2009 年半年度报告
76
31.销售费用及管理费用
项 目 2009年1-6 月 2008 年1-6 月
销售费用 2,398,409.19 8,423,048.55
管理费用 61,826,642.89 9,208,029.29
销售费用下降，主要原因是本期销售量比上年同期大幅度减少，产品销售运费减少；管
理费用比上年同期大幅度增加，形成原因是报告期内公司处于停产状态，与生产相关房屋、
建筑物和机器设备折旧费用以及生产及生产管理人员工资和附属费用计入管理费用。
32.财务费用
项 目 2009年1-6 月 2008年1-6 月
利息支出 7,210,170.01 10,551,478.12
减：利息收入 313,048.20 186,825.70
加：汇兑损失 -44.15
加：其他支出 30,354.05 1,345,213.04
合 计 6,927,431.71 11,709,865.46
财务费用减少的主要原因是本期票据贴现利息及银行中介服务比上年同期减少。
33.资产减值损失
项 目 2009年1-6 月 2008年1-6 月
坏账损失 4,780,230.27 2,998,871.45
存货跌价损失 8,616,650.40
长期股权投资减值准备
合 计 4,780,230.27 11,615,521.85
本期资产减值损失下降较大，详见本附注七、3.（2）、七、5.（2）和七、6.（2）。
34.营业外收入
项 目 2009年1-6 月 2008年1-6 月中核华原钛白股份有限公司 2009 年半年度报告
77
增值税返还 1,111,566.29 0.00
其他 -81,933.99 17,314.67
合 计 1,029,632.30 17,314.67
（1） 本公司根据附注“五、2”所述相关增值税税收优惠政策，在收到增值税退税款项时
记入营业外收入。本期本公司收到2008 年增值税返还款1,111,566.29 元。
35.营业外支出
项 目 2009年1-6 月 2008年1-6 月
非流动资产处置损失 3,232,551.01 3,050.00
公益性捐赠支出 16,300.00 22,000.00
其他 -252,510.87 27,549.00
合 计 2,996,340.14 52,599.00
36.所得税费用
项 目 2009年1-6 月 2008年1-6 月
当期所得税费用 9,414.30
递延所得税费用 -528,384.70
合 计 0.00 -518,970.40
37.现金流量表
（1） 列示于现金流量表的现金和现金等价物包括：
项 目 2009年1-6月 2008年1-6月
现金
其中：库存现金 18,939.11 26,913.00
可随时用于支付的银行存款 22,174,864.53 87,093,490.39
可随时用于支付的其他货币资金 2,206,780.68 3,026.87
期末现金和现金等价物余额 24,400,584.32 87,123,430.26
其中：母公司或集团内子公司使用受限制中核华原钛白股份有限公司 2009 年半年度报告
78
的现金和现金等价物
（2） 收到/支付的其他与经营/投资/筹资活动有关的现金
1） 收到的其他与经营活动有关的现金
项 目 2009年1-6月 2008年1-6月
保险赔款 18,864.00
拨款 1,448,352.48
环保专项资金 5,000.00
利息收入 50,505.80
社保返还款 150,000.00
其他 30,091,029.47 17,314.67
合 计 31,763,751.75 17,314.67
2） 支付的其他与经营活动有关的现金
项 目 2009年1-6月 2008年1-6月
运输费 981,191.61 297,419.01
差旅费 78,031.10 710,967.10
销售支出费用 468,200.00 4,779,602.55
业务招待费 214,558.60 662,853.10
备用金及借款 105,153.86 955,167.29
修理费 65,835.00
代扣款 380,042.26
用于职工款项 996,542.05 97,256.64
保险费 576,321.79 293,919.53
办公费 167,511.90 477,561.02
服务、检定费 85,600.00
水电费 94,692.65
独立董事津贴 119,680.00
离退工资 1,969,912.21
宣传费 107,405.00
公告费 120,000.00中核华原钛白股份有限公司 2009 年半年度报告
79
诉讼费 7,372.50
劳务派遣工资 378,071.70
探亲费 15,185.50
其他 30,730,208.47 2,327,270.80
合 计 37,661,516.20 10,602,017.04中核华原钛白股份有限公司 2009 年半年度报告
80
3） 合并现金流量表补充资料
项 目 2009年1-6 月 2008年1-6 月
1.将净利润调节为经营活动现金流量：
净利润 -74,410,993.86 -77,283,813.17
加：资产减值准备 4,780,230.27 11,615,521.85
固定资产折旧 30,912,530.40 26,763,935.61
无形资产摊销 621,171.18 582,239.55
处置固定资产、无形资产和其他长期
资产的损失（收益以“-”填列）
3,232,551.01 3,050.00
固定资产报废损失（收益以“-”填列）
财务费用（收益以“-”填列） 6,915,675.60 11,709,865.46
投资损失（收益以“-”填列）
递延所得税资产的减少（增加以“-”填列） -528,384.70
递延所得税负债的增加（减少以“-”填列）
存货的减少（增加以“-”填列） 42,521,977.35 -9,246,238.72
经营性应收项目的减少（增加以“-”填列） 32,302,853.56 4,281,800.61
经营性应付项目的增加（减少以“-”填列） -42,813,609.90 23,352,503.89
经营活动产生的现金流量净额 4,062,385.61 -8,749,519.62
2.现金及现金等价物净变动情况：
现金的期末余额 24,400,584.32 87,123,430.26
减：现金的期初余额 64,212,442.41 87,752,444.70
现金及现金等价物净增加额 -39,811,858.09 -629,014.44
八、 母公司财务报表主要项目注释
1． 应收账款
（1） 应收账款风险分类
2009 年6 月30 日 2008年12 月31 日
项 目
金额 比例坏账准备 金额 比例 坏账准备
单项金额重大的应收账款 33,184,052.49 54% 7,393,735.55 29,707,463.01 52% 2,853,844.11
单项金额不重大但按7,538,041.53 12% 5,128,082.20 11,473,182.19 20% 7,117,462.43中核华原钛白股份有限公司 2009 年半年度报告
81
信用风险特征组合后
该组合的风险较大的
应收账款
其他单项金额不重大
的应收账款
20,615,763.71 34% 3,062,668.33 15,898,985.53 28% 832,949.27
合 计 61,337,857.73 100% 15,584,486.08 57,079,630.73 100% 10,804,255.81
（2） 应收账款账龄
2009 年6 月30 日 2008年12 月31 日
项 目
金额 比例坏账准备 金额 比例 坏账准备
一年以内 37,342,330.89 61% 1,867,116.54 37,214,796.26 65% 1,968,092.00
一至二年 8,267,231.27 13% 826,723.13 6,947,706.08 12% 1,223,234.86
二至三年 3,338,410.78 6% 500,761.62 6,314,734.63 11% 1,010,535.19
三年以上 12,389,884.79 20% 12,389,884.79 6,602,393.76 12% 6,602,393.76
合 计 61,337,857.73 100% 15,584,486.08 57,079,630.73 100% 10,804,255.81
（3） 坏账准备的计提方法及比例参见本附注四、5。
（4） 期末应收账款中不含持本公司5%（含5%）以上表决权股份的股东单位欠款。
（5） 期末余额前五位的应收账款金额合计10,899,316.24 元，占应收账款总额的26%。中核华原钛白股份有限公司 2009 年半年度报告
82
2． 其他应收款
（1） 其他应收款风险分类
2009 年6 月30 日 2008年12 月31 日
项 目
金额
比
例
坏账准备 金额
比
例
坏账准备
单项金额重大的其他应收款
16,557,147.8
3
68% 12,877,090.70
16,557,147.8
3
71%
12,877,090.7
0
单项金额不重大但按信
用风险特征组合后该组
合的风险较大的应收账
款
5,361,131.1
4
22% 2,784,116.19
5,029,819.8
5
22% 2,784,116.20
其他单项金额不重大的
应收账款
2,268,070.57 9% 424,825.58 1,560,334.43 7% 424,825.57
合 计 24,186,349.54
100
%
16,086,032.47 23,147,302.11
100
%
16,086,032.47
（2） 其他应收款账龄
2009 年6 月30 日 2008年12 月31 日
项 目
金额 比例 坏账准备 金额 比例 坏账准备
一年以内 5,115,499.13 21% 567,197.01 4,407,762.99 19% 567,197.00
一至二年 3,083,980.55 13% 1,391,332.84 3,089,061.28 13% 1,391,332.84
二至三年 9,319,321.68 39% 8,989,361.81 10,512,337.03 45% 8,989,361.81
三年以上 6,667,548.18 27% 5,138,140.81 5,138,140.81 22% 5,138,140.82
合 计 24,186,349.54 100% 16,086,032.47 23,147,302.11 100% 16,086,032.47
（3） 坏账准备的计提方法及比例参见本附注四、5。
（4） 金额较大的其他应收款明细如下：
单位名称 金额 账龄 性质
北京天锐驰能源科技有限公司 1,491,239.97 2---3年 往来款中核华原钛白股份有限公司 2009 年半年度报告
83
（5） 期末其他应收款中不含持本公司5%（含5%）以上表决权股份的股东单位欠款。
（6） 期末余额中其他应收关联方款项合计1,491,239.97 元，占其他应收款总额的6.17%。
3． 长期股权投资
（1） 长期股权投资
项 目 2009年6 月30 日 2008 年12 月31 日
按成本法核算长期股权投资 15,420,000.00 15,420,000.00
按权益法核算长期股权投资 0.00 0.00
长期股权投资合计 15,420,000.00 15,420,000.00
减：长期股权投资减值准备 500,000.00 500,000.00
长期股权投资净值 14,920,000.00 14,920,000.00
（2） 按成本法
被投资单位名称
持股
比例
初始金额 年初余额本年增加本年减少年末余额
分得的现
金红利
甘肃大唐803 热电
有限责任公司
5% 500,000.00 500,000.00 0.00 0.00 500,000.00 0.00
云南玉飞达钛业有
限公司
61.67
%
14,920,000.0
0
14,920,000.0
0
0.00 0.00
14,920,000.0
0
0.00
合 计
15,420,000.0
0
15,420,000.0
0
0.00 0.00
15,420,000.0
0
0.00
4． 营业收入、营业成本
（1） 营业收入
项 目 2009年1-6 月 2008年1-6 月
主营业务收入 41,191,591.57 130,019,555.83
其他业务收入 171,995.73 2,488,454.70
合 计 41,363,587.30 132,508,010.53中核华原钛白股份有限公司 2009 年半年度报告
84
（2） 营业成本
项 目 2009年1-6 月 2008年1-6 月
主营业务成本 38,748,581.29 170,938,214.28
其他业务成本 197,079.80 1,373,579.07
合 计 38,945,661.09 172,311,793.35
（3） 主营业务收入成本—按产品分类
项 目 2009年1-6 月 2008年1-6 月
主营业务收入
其中：金红石型钛白粉 41,191,591.57 130,019,555.83
合 计 41,191,591.57 130,019,555.83
主营业务成本
其中：金红石型钛白粉 38,748,581.29 170,938,214.28
合 计 38,748,581.29 170,938,214.28
主营业务毛利
其中：金红石型钛白粉 2,443,010.28 -40,918,658.45
合 计 2,443,010.28 -40,918,658.45
九、 关联方关系及其交易
（一） 关联方关系
1． 第一大股东
（1） 第一大股东基本情况
第一大股东 企业类型 注册地法人代表 业务性质
中国信达资产管理公司 国有企业 北京 田国立 不良资产处置
（2） 第一大股东注册资本及其变化中核华原钛白股份有限公司 2009 年半年度报告
85
第一大股东 期初余额本期增加本期减少期末余额
中国信达资产管理公司 100亿元0.00 0.00 100 亿元
（3） 第一大股东所持股份及其变化
持股金额 持股比例（%） 表决权比例（%）
第一大股东
期末 期初 期末 期初 期末 期初
中国信达资产
管理公司
76,479,000.00 76,479,000.00 40.25 40.25 40.25 40.25
2． 主发起人
（1） 主发起人基本情况
主发起人 企业类型
注册
地
法人代表业务性质
最终控
制方
中核四〇四有限公司 国有企业甘肃 王俊峰
军用核产品、核
燃料、油料的储
存、经营，乏燃
料和放射性废
物的处理与处
置等
中国核工
业集团公
司
（2） 主发起人注册资本及其变化
主发起人 期初余额本期增加本期减少期末余额
中核四〇四有限公司 64,129.60 万元0.00 0.00 64,129.60 万元
（3） 主发起人所持股份及其变化
持股金额 持股比例（%） 表决权比例（%）
主发起人
期末 期初 期末 期初 期末 期初
中核四〇四有
限公司
13,663,000.00 13,663,000.00 7.19 7.19 7.19 7.19中核华原钛白股份有限公司 2009 年半年度报告
86
3． 主发起人最终控制方
主发起人最终控制方 企业类型 注册地法人代表 业务性质
中国核工业集团公司 国有企业 北京 康日新 核产品的生产
4． 子公司
子公司
子公司
类型
企业
类型
注册地
法人代
表
业务性质 注册资本
持股
比例
（%）
表决权
比例
（%）
云南玉飞达钛
业有限公司
控股
子公司
有限责任
公司
云南殷海源
钛白粉生
产、销售 15,000,000.00 61.67 61.67
5． 合营企业及联营企业
无
6． 其他关联方
关联关系类型 关联方名称 主要交易内容
1）参股股东
北京嘉利九龙商城有限公司 资产转让
2）参股股东控股子公司
北京天锐驰能源科技有限公司 —
3）其他关联方
甘肃矿区公铁运输有限公司 运输劳务
（二） 关联方交易
1． 购买商品、接受劳务等关联交易(万元)
关联方 关联交关联交2009年1-6月 2008年1-6月中核华原钛白股份有限公司 2009 年半年度报告
87
易类型易定价
原则 金额
比例
（%）
金额
比例
（%）
中核四○四有限公司 采购商品*1 529.00 100.00 1653.71 100.00
甘肃矿区公铁运输有限公司 运输劳务*2 64.44 100.00 176.78 100.00
*1 本公司从中核四〇四有限公司采购工业用水、工业用热，根据双方的约定，工业用水
的价格按1.08 元/立方米计算，工业用热的价格按25.7 元/吉焦计算。
*2 中核四〇四有限公司向本公司提供运输及班车服务，根据双方的约定，中核四〇四有
限公司将向本公司提供劳务服务的交易定价原则为物价管理部门规定的价格或甘肃矿区的市
场价格。
（三） 关联方往来余额
1． 关联方其他应收款
关联方 2009 年6 月30 日 2008 年12 月31 日
参股股东控股子公司：
北京天锐驰能源科技有限公司 1,491,239.97 1,491,239.97
减：坏账准备 1,491,239.97 1,491,239.97
合 计 0.00 0.00
2． 关联方应付账款
关联方 2009 年6 月30 日 2008 年12 月31 日
实质控制人：
中核四○四有限公司 53,828,411.27 48,538,453.39
其他关联方：
甘肃矿区公铁运输有限公司 1,294,436.70 1,032,203.80
合 计 55,122,847.97 49,570,657.19中核华原钛白股份有限公司 2009 年半年度报告
88
3． 关联方其他应付款
关联方 2009 年6 月30 日 2008 年12 月31 日
实质控制人：
中核四○四有限公司 37,436,614.01 37,485,754.01
合 计 37,436,614.01 37,485,754.01
十、 资产负债表日后事项
1． 目前国内经济逐渐复苏，钛白行业有渐次暖迹象。根据目前硫酸、钛矿等主要原
材料价格和钛白粉售价进行测算，开车复产可减少亏损，降低资金消耗，有利于稳定职工队
伍，保持市场份额和公司今后的发展。因此，公司研究决定于2009 年7 月中下旬开车复产，
并制定了详细的复产计划。根据复产方案，7 月23 日公司200#生产线全面恢复生产，复产
产能达到实际产能的53.85%。根据本次复产的产能和产品市场售价计算，短期内成本与售价
倒挂的现象仍然存在，一条生产线开车复产只能减少亏损，尚不能达到盈利，短期内公司将
继续亏损。由于公司流动资金紧张，从生产线投料到产出产品需要15 天左右的时间，产品
销售回款周期一般为45—60 天，如果产品销售及回款出现变化，将会导致资金链的再次断
裂，生产线有可能再次停产。这些情况表明本公司持续经营能力仍然存在重大不确定性。
2． 截至本财务报表报出日，除上述事项外，本公司不存在需要披露的资产负债表日
后事项。
十一、 非经营性损益表
项 目 2009年1-6 月 2008 年1-6 月
非流动资产处置损益 -3,232,551.01 14,264.67
计入当期损益的政府补助 -85,499.79
其他 239,776.67 -3,569.00
捐赠支出 0.00 -45,980.00
小 计 -3,078,274.13 -35,284.33
所得税影响 0.00 -3,300.00
非经常性净损益合计 -3,078,274.13 -31,984.33
其中：归属于母公司股东 -3,067,999.53 -24,816.62中核华原钛白股份有限公司 2009 年半年度报告
89
十二、 净资产收益率及每股收益
按照中国证监会《公开发行证券的公司信息披露编报规则第九号―净资产收益率和每股
收益的计算及披露》的要求，本公司全面摊薄和加权平均计算的净资产收益率及每股收益如
下：
（1） 2009 年1-6 月
净资产收益率 每股收益
报告期利润
全面摊薄 加权平均 基本每股收益 稀释每股收益
归属于母公司股东的净利润 -12.70% -11.94% -0.41 -0.41
归属于母公司股东、扣除非经
常性损益后的净利润
-12.70% -11.94% -0.41 -0.41
（2） 2008 年1-6 月
净资产收益率 每股收益
报告期利润
全面摊薄 加权平均 基本每股收益 稀释每股收益
归属于母公司股东的净利润 -12.70% -11.94% -0.41 -0.41
归属于母公司股东、扣除非经
常性损益后的净利润
-12.70% -11.94% -0.41 -0.41
（3） 净资产收益率的计算过程
项 目 序 号 2009 年1-6 月 2008 年1-6 月
归属于母公司股东的净利润 1 -73,900,900.86 -77,439,817.23
归属于母公司的非经常性损益 2 3,067,999.53 -24,816.62
归属于母公司股东、扣除非经常
性损益后的净利润
3=1-2 -70,832,901.33 -77,415,000.61
归属于母公司股东的期末净资产 4 345,314,173.48 609,713,339.31
全面摊薄净资产收益率（Ⅰ） 5=1÷4 -21.40% -12.70%
全面摊薄净资产收益率（Ⅱ） 6=3÷4 -20.51% -12.70%
归属于母公司股东的期初净资产 7 419,215,074.34 687,153,156.54
发行新股或债转股等新增的、归
属于母公司股东的净资产
8中核华原钛白股份有限公司 2009 年半年度报告
90
归属于母公司股东的、新增净资
产下一月份起至报告期期末的
月份数
9
回购或现金分红等减少的、归属
于母公司股东的净资产
10
归属于母公司股东的、减少净资
产下一月份起至报告期期末的
月份数
11
报告期月份数 12 6 6
归属于母公司股东的净资产加
权平均数
13=7+1÷②+8×9
÷12-10×11÷12
382,264,623.91 648,433,247.93
加权平均净资产收益率（Ⅰ） 14=1÷13 -19.33% -11.94%
加权平均净资产收益率（Ⅱ） 15=3÷13 -18.53% -11.94%
(4)每股收益的计算过程
项 目 序号 2009年1-6 月 2008 年1-6 月
归属于母公司股东的净利润 1 -73,900,900.86 -77,439,817.23
归属于母公司的非经常性损益 2 -3,067,999.53 -24,816.62
归属于母公司股东、扣除非经常
性损益后的净利润
3=1-2 -70,832,901.33 -77,415,000.61
期初股份总数 4 190,000,000.00 190,000,000.00
公积金转增股本或股票股利分配
等增加股份数（I）
5 -
发行新股或债转股等增加股份数
（II）
6
增加股份（II）下一月份起至报
告期期末的月份数
7
报告期因回购或缩股等减少股份数 8 -
减少股份下一月份起至报告期期
末的月份数
9 -
报告期月份数 10 6 6
发行在外的普通股加权平均数
11=4+5+6×7÷10
-8×9÷10
190,000,000.00 190,000,000.00
基本每股收益（I） 12=1÷11 -0.39 0.41
基本每股收益（II） 13=3÷11 -0.37 -0.41
已确认为费用的稀释性潜在普通14 -中核华原钛白股份有限公司 2009 年半年度报告
91
股利息
转换费用 15 -
所得税率 16 15 15
认股权证、期权行权增加股份数 17 -
稀释每股收益（I）
18=[1+(14-15)×(1-
16)]÷(11+17)
-0.39 -0.41
稀释每股收益（II）
19=[3+(14-15)×(1-
16)]÷(11+17)
-0.37 -0.41
十三、 财务报告批准
本财务报告于2009 年8 月5 日由本公司董事会批准报出。
董事长： 方丁
中核华原钛白股份有限公司
二〇〇九年八月五日中核华原钛白股份有限公司 2009 年半年度报告
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第八节 备查文件
1、载有法定代表人签名的半年度报告文本；
2、载有法定代表人、主管会计工作的负责人、会计机构负责人签名
并盖章的会计报表；
3、报告期内在中国证监会指定报刊上披露过的所有文件的正本及公
告的原稿。
4、以上文件的备置地点：公司金融证券部
