华明电力装备股份有限公司
                      2018年度董事会工作报告


    2018 年,公司董事会依照《公司法》《证券法》《深圳证券交易所股票上市
规则》《深圳证券交易所中小板上市公司规范运作指引》及《公司章程》等有关
法律法规及公司相关制度的规定，严格依法履行董事会职责，主要做了如下几方
面的工作：
    一、2018 年公司经营情况
    2018 年，公司实现营业收入 115947.47 万元，实现归属于上市公司股东的
净利润 16401.94 万元。其中，电力设备业务为公司的基石业务，业务规模保持
稳定，实现营业收入 65331.56 万元，净利润超过 2 亿元；数控设备业务规模和
净利润同比出现一定下降；电力工程业务受二季度光伏新政影响，公司加大了缩
减力度，使得电力工程业务营业收入较去年同期减少约 65%，减少净利润约 1.1
亿。此外，公司于 2018 年 5 月发行了 7 亿元的公司债券，导致财务费用有所增
加，减少净利润约 2147 万。
    1、电力设备业务：
    2018 年，公司电力设备业务收入 6.53 亿，同比减少 1.85%，实现净利润超
过 2 亿元。作为国家行业标准的起草者，公司的分接开关业务是公司的基石业务，
具有较深的护城河，外来公司进入困难，全产业链的制造能力使公司能始终提供
高质量的产品，并维持了多年的较高利润率，且持续性较强。
    2018 年，公司成功并购了贵州长征电气有限公司，截止 2018 年 12 月 31 日
资产交割完成 80%，进一步提高了公司的市场份额，此外公司成立了检修服务公
司，为公司带来了新的业绩增长点。海外市场方面，经过近年来的布局，2018
年公司分接开关业务在海外取得一定进步，收入同比增长近 4%。
    2、数控设备业务
    2018 年，公司数控设备业务延续优化了产品结构，改善了售后服务，进一
步提高了市场竞争力。全年实现收入 1.77 亿元，同比减少 29.7%，实现净利润
约 1175 万元。
    3、电力工程业务

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    2018 年，电力工程业务受二季度光伏新政影响，公司加大了缩减光伏电力
工程业务的力度。公司电力工程业务 2018 年实现收入 3.02 亿元，同比减少
64.8%。
    二、2018 年度董事会运行情况
    2018年，公司共计召开董事会会议12次，董事会的召集、提案、出席、议事、
表决、决议及会议记录均严格按照《公司法》、《公司章程》及《董事会议事规
则》的要求规范运作。具体审议情况如下：
会议时
           会议届次                         议案
  间
                     《2017年年度报告全文及摘要》《2017年度总经理工作报
                     告》《2017年度董事会工作报告》《2017年度财务决算报
                     告》《2017年度内部控制自我评价报告》《关于2017年度
2018年    第四届董事 利润分配预案》《2017年公司募集资金年度存放与使用情
4月23     会第十八次 况的专项报告》《未来三年股东回报规划（2018年-2020
日        会议       年）》《关于全资子公司购买房产暨关联交易的议案》《关
                     于变更会计政策的议案》《关于公司全资孙公司拟变更为
                     全资子公司的议案》《关于开展外汇套期保值业务的议案》
                     《关于提请召开2017年年度股东大会的议案》
2018年    第四届董事
4月27     会第十九次 《公司2018年第一季度报告》
日        会议
2018年    第四届董事
5月25     会第二十次 《关于使用闲置募集资金暂时补充流动资金的议案》
日        会议
2018年    第四届董事
                     《关于使用部分闲置募集资金进行国债逆回购投资的议
6月28     会第二十一
                     案》《关于提请召开2018年第二次临时股东大会的议案》
日        次会议
          第四届董事
2018年               《关于全资子公司拟收购贵州长征电气有限公司100%股
          会第二十二
7月2日               权的议案》
          次会议
2018年    第四届董事 《关于开展跨境双向人民币资金池结算业务的议案》《关
8月11     会第二十三 于修改<公司章程>的议案》《关于全资子公司收购贵州长
日        次会议     征电气有限公司100%股权的议案》
2018年    第四届董事
                     《公司2018年半年度报告》及其摘要、《关于2018年上半
8月27     会第二十四
                     年度募集资金存放与使用情况的专项报告》
日        次会议
2018年    第四届董事
9月21     会第二十五 《关于出售全资子公司股权的议案》
日        次会议
2018年    第四届董事 《关于收购江苏隆基云能电力科技有限公司100%股权的


                                    2
10月12 会第二十六 议案》
日     次会议
                  《公司2018年第三季度报告全文及正文》《关于增补董事
2018年 第四届董事
                  及董事会薪酬与考核委员会委员的议案》《关于朱国光先
10月25 会第二十七
                  生薪酬标准的议案》《关于公司会计政策变更的议案》《关
日     次会议
                  于提请召开2018年第三次临时股东大会的议案》
                  《关于变更部分募投项目的议案》《关于续聘会计师事务
2018年 第四届董事 所的议案》《关于为下属全资及控股公司提供综合授信担
11月9 会第二十八 保的议案》《关于对全资子公司增资的议案》《关于全资
日     次会议     子公司对其下属公司增资的议案》《关于提请召开2018
                  年第四次临时股东大会的议案》
2018年 第四届董事
                  《关于为全资子公司提供股权质押及保证担保的议案》
10月25 会第二十九
                  《关于提请召开 2019 年第一次临时股东大会的议案》
日     次会议
    三、报告期内股东大会会议情况
    报告期内，共召开了股东大会5次，具体情况如下：
会议时间    会议届次                        议案
            2018年第   （1）关于修订《公司章程》的议案；
2018年1月
            一次临时   （2）关于修订《股东大会议事规则》的议案；
3日
            股东大会   （3）关于《累积投票制度实施细则》的议案。
                       （1）2017年度董事会工作报告；
                       （2）2017年度监事会工作报告；
2018年5月   2017年度   （3）2017年度财务决算报告；
15日        股东大会   （4）关于2017年度利润分配预案；
                       （5）2017年年度报告全文及摘要；
                       （6）未来三年股东回报规划（2018年-2020年）。
            2018年第
2018年7月              《关于使用部分闲置募集资金进行国债逆回购投资的
            二次临时
16日                   议案》
            股东大会
                       （1）关于修改《公司章程》的议案；
            2018年第
2018年11               （2）关于朱国光先生薪酬标准的议案；
            三次临时
月12日                 （3）关于增补董事的议案；
            股东大会
                       （3.01）选举非独立董事朱国光。
                       （1）关于变更部分募投项目的议案；
            2018年第
2018年11               （2）关于聘任会计师事务所的议案；
            四次临时
月26日                 （3）关于为下属全资及控股公司提供综合授信担保的
            股东大会
                       议案。
    四、公司未来经营策略
    2019年，公司将继续立足主业，以电力设备业务为基石，不断增强公司在电
力领域的核心竞争力，确保公司在剧烈的市场竞争环境保持较强的核心竞争力。
同时，公司将积极抓住数控行业的新变化、新趋势，主动应对，提质增效。

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    1、电力设备业务
    （1）挖掘协同效益，更好服务客户。华明制造和长征电气同为国内生产变
压器分接开关领域的主要厂商，公司收购长征电气可以使双方产生协同效应。未
来公司将会在研发、采购、生产、销售和融资等环节对华明制造和长征电气进行
资源整合、互相学习、良性竞争，确保为客户持续提供更优质的产品和服务，进
一步提升公司的全球竞争力。
    （2）开拓服务市场，做深做强主业。2018年，公司投资设立上海华明电力
设备检修服务有限公司，检修公司主要提供电力设备的检测、监测、改造和技术
服务等业务。在中国电力行业的高速发展，设备的基础保有量极其巨大的市场环
境下，公司将充分发挥自身优势，不断开拓分接开关服务市场。
    （3）拓展海外市场，加大辐射范围。公司目前在海外市场占有率仍然较低，
海外市场是公司未来发展的重点，公司积极寻求海外合作伙伴，并与伯克希尔哈
撒韦能源公司签署了《谅解备忘录》，公司将积极推进双方合作的开展，提升公
司在国际市场的份额。
    （4）顺应行业趋势，探索开发泛在电力物联网相关产品。公司将积极跟随
国家泛在电力物联网领域的发展步伐，以自身产品为出发点，开展技术研究与创
新，探索5G、AI、物联网等技术在公司产品上的应用，为客户提供优质的产品和
服务。
    2、数控设备业务
    当前我国制造业已经开始向高端智能化方向发展，智能化制造已纳入国家战
略，原有制造业新旧动能转换将会是未来几年的工作重点。《国务院关于加快培
育和发展战略性新兴产业的决定》将高端装备制造作为未来很长一段时期内提升
中国制造业核心竞争力、促进产业结构优化升级的重要抓手，并作为未来国民经
济发展的支柱产业进行扶持和发展。同时随着“中国制造2025”“互联网+”等
纲领性政策的不断深化，整体来看，未来我国高端智能装备行业形势将整体向好。
从公司产品涉及行业来看，公司将在高铁、核电、新能源汽车、环保等国家重点
发展的行业加大投入，以新旧动能转换为契机，贯彻高端智能制造理念，不断创
新升级产品，不断加大服务深度和广度，一如既往地为客户提供优良的产品和服
务。


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    3、电力工程业务
    电力工程业务由于受2018年光伏新政影响的影响，整个光伏市场需求急速下
降，国内光伏企业受到较大影响，补贴政策是最大的不确定因素。公司将采取“以
我为主、稳健经营”的策略，主动有效控制风险，寻求优质项目开展合作。
    2019年，公司将严格按照《公司法》、《证券法》、《深圳证券交易所中小
企业板股票上市规则》等法律法规的要求，结合自身实际情况，不断完善公司治
理结构，规范公司运作，切实保障全体股东与公司利益最大化。


                                        华明电力装备股份有限公司董事会
                                                 2019年4月27日




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