2023 年半年度报告
公司代码：600597 公司简称：光明乳业
光明乳业股份有限公司
2023 年半年度报告
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重要提示
一、 本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证半年度报告内容的真实性、准确性、
完整性，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。
二、 未出席董事情况
未出席董事职务 未出席董事姓名 未出席董事的原因说明 被委托人姓名
独立董事 毛惠刚 因公 高丽
三、 本半年度报告未经审计。
四、 公司负责人黄黎明、主管会计工作负责人刘瑞兵及会计机构负责人（会计主管人员）章韬声
明：保证半年度报告中财务报告的真实、准确、完整。
五、 董事会决议通过的本报告期利润分配预案或公积金转增股本预案
无
六、 前瞻性陈述的风险声明
√适用 □不适用
本年度报告中有涉及公司经营和发展战略等未来计划的前瞻性陈述，该计划不构成公司对投
资者的实质承诺，请投资者注意投资风险。
七、 是否存在被控股股东及其他关联方非经营性占用资金情况
否
八、 是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况？
否
九、 是否存在半数以上董事无法保证公司所披露半年度报告的真实性、准确性和完整性
否
十、 重大风险提示
公司已在本报告中详细描述存在的行业风险、牛只疾病和防疫的风险、财务风险、食品安全
风险、生产安全风险、环保风险。详见第三节管理层讨论与分析中可能面对的风险。
十一、 其他
□适用 √不适用
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目录
第一节 释义..................................................................................................................................... 4
第二节 公司简介和主要财务指标................................................................................................. 4
第三节 管理层讨论与分析............................................................................................................. 6
第四节 公司治理........................................................................................................................... 14
第五节 环境与社会责任............................................................................................................... 16
第六节 重要事项........................................................................................................................... 21
第七节 股份变动及股东情况....................................................................................................... 32
第八节 优先股相关情况............................................................................................................... 36
第九节 债券相关情况................................................................................................................... 36
第十节 财务报告........................................................................................................................... 37
载有公司法定代表人、主管会计工作负责人、会计机构负责人签名并盖
章的财务报表。
备查文件目录
报告期内在中国证监会指定网站上公开披露过的所有公司文件的正本及
公告的原稿。
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第一节 释义
在本报告书中，除非文义另有所指，下列词语具有如下含义：
常用词语释义
公司、本公司、光明乳业 指 光明乳业股份有限公司
光明食品集团 指 光明食品（集团）有限公司
中国证监会 指 中国证券监督管理委员会
光明牧业 指 光明牧业有限公司
新莱特 指 新西兰新莱特乳业有限公司
光明财务公司 指 光明食品集团财务有限公司
光明银宝乳业 指 江苏光明银宝乳业有限公司
小西牛公司 指 青海小西牛生物乳业股份有限公司
非公开发行或非公开发行股票 指 光明乳业股份有限公司非公开发行 A 股股票
第二节 公司简介和主要财务指标
一、 公司信息
公司的中文名称 光明乳业股份有限公司
公司的中文简称 光明乳业
公司的外文名称 BRIGHT DAIRY & FOOD CO.,LTD
公司的外文名称缩写 BRIGHT DAIRY
公司的法定代表人 黄黎明
二、 联系人和联系方式
董事会秘书 证券事务代表
姓名 沈小燕 陈仲杰
联系地址 上海市吴中路 578 号 上海市吴中路 578 号
电话 021－54584520 转 5277 021－54584520 转 5623
传真 021－64013337 021－64013337
电子信箱 600597@brightdairy.com chenzhongjie@brightdairy.com
三、 基本情况变更简介
公司注册地址 上海市吴中路578号
公司注册地址的历史变更情况 不适用
公司办公地址 上海市吴中路578号
公司办公地址的邮政编码 201103
公司网址 www.brightdairy.com
电子信箱 600597@brightdairy.com
四、 信息披露及备置地点变更情况简介
公司选定的信息披露报纸名称 《中国证券报》《上海证券报》《证券时报》
登载半年度报告的网站地址 www.sse.com.cn
公司半年度报告备置地点 光明乳业股份有限公司董事会秘书办公室
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五、 公司股票简况
股票种类 股票上市交易所 股票简称 股票代码 变更前股票简称
A股 上海证券交易所 光明乳业 600597 不适用
六、 其他有关资料
□适用 √不适用
七、 公司主要会计数据和财务指标
(一) 主要会计数据
单位：元 币种：人民币
本报告期比上
本报告期
主要会计数据 上年同期 年同期增减
（1－6月）
(%)
营业收入 14,139,101,498 14,410,537,793 -1.88
归属于上市公司股东的净利润 337,968,126 281,465,291 20.07
归属于上市公司股东的扣除非经常性
316,608,075 241,630,801 31.03
损益的净利润
经营活动产生的现金流量净额 615,560,478 372,344,564 65.32
本报告期末比
本报告期末 上年度末 上年度末增减
(%)
归属于上市公司股东的净资产 8,207,268,018 7,999,530,542 2.60
总资产 23,672,689,319 24,452,336,700 -3.19
(二) 主要财务指标
本报告期 本报告期比上年
主要财务指标 上年同期
（1－6月） 同期增减(%)
基本每股收益（元／股） 0.25 0.20 25.00
稀释每股收益（元／股） 0.25 0.20 25.00
扣除非经常性损益后的基本每股收益
0.23 0.18 27.78
（元／股）
加权平均净资产收益率（%） 4.19 3.58 增加0.61个百分点
扣除非经常性损益后的加权平均净资
3.93 3.07 增加0.86个百分点
产收益率（%）
公司主要会计数据和财务指标的说明
□适用 √不适用
八、 境内外会计准则下会计数据差异
□适用 √不适用
九、 非经常性损益项目和金额
√适用 □不适用
单位:元 币种:人民币
非经常性损益项目 金额 附注（如适用）
非流动资产处置损益 -28,064,614
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计入当期损益的政府补助，但与公
司正常经营业务密切相关，符合国
34,711,318 附注七（37）
家政策规定、按照一定标准定额或
定量持续享受的政府补助除外
除同公司正常经营业务相关的有效
套期保值业务外，持有交易性金融
资产、衍生金融资产、交易性金融
负债、衍生金融负债产生的公允价
-305,255
值变动损益，以及处置交易性金融
资产、衍生金融资产、交易性金融
负债、衍生金融负债和其他债权投
资取得的投资收益
除上述各项之外的其他营业外收入
45,064,799
和支出
减：所得税影响额 14,005,635
少数股东权益影响额（税后） 16,040,562
合计 21,360,051
对公司根据《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号——非经常性损益》定义界定的非
经常性损益项目，以及把《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号——非经常性损益》
中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目，应说明原因。
□适用 √不适用
十、 其他
□适用 √不适用
第三节 管理层讨论与分析
一、报告期内公司所属行业及主营业务情况说明
(一）主要业务及经营模式
公司主要从事各类乳制品的开发、生产和销售，奶牛的饲养、培育，物流配送等业务。公司
主要生产销售新鲜牛奶、新鲜酸奶、常温白奶、常温酸奶、乳酸菌饮品、冷饮、婴幼儿及中老年
奶粉、奶酪、黄油等产品。
公司主要经营模式为：
1、牧场管理。公司下属子公司光明牧业拥有悠久的奶牛饲养历史，是国内最大的牧业综合性
服务公司之一。牧场管理采用“千分牧场”评价标准体系，对所有牧场兽医保健、繁殖育种、饲
料饲养、生奶质量、防暑降温、安全生产等六大版块进行评分，确保生乳品质安全、可靠、优质。
环保千分制考核机制，有效提升牧场废弃物的处理能力及利用率，切实推进“美丽牧场”建设。
2、生产模式。公司工厂遍布全国主要省市。在管理上,实施“千分工厂”审核标准,对乳品生
产厂的质量系统、工厂环境、产品控制、工艺控制、员工管理五个版块进行考核评价管理。精确
掌握全国各地工厂的质量和生产管理水平，时时把握产品的安全性。
3、物流配送。坚持“区域物流领袖、食品物流专家”的经营目标，秉承“新鲜、迅捷、准确、
亲切”的服务理念,致力于为社会和广大客户提供高品质、多温带的现代食品物流服务。采用 WMS、
DPS、TMS、车载系统 GPS 及北斗卫星监控系统等现代化信息系统,对物流运作和管理提供有效支持。
4、销售模式。公司主要采用直销和经销相结合的销售模式，销售渠道遍布全国主要省市。
5、采购模式。公司按采购物料的类型，使用公开招标、邀请招标、竞争性谈判、询价、单一
来源及紧急采购相结合的方式进行采购，从而提高资金使用效率。
6、海外业务。公司下属子公司新莱特主要从事工业奶粉、婴儿奶粉、奶酪、液态奶生产和销
售。产品于新西兰及世界各地销售。
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（二）公司所属行业的发展阶段、周期性特点及公司所处的行业地位
1、发展阶段
消费者已充分认识到乳制品对提高身体免疫力的重要性，乳制品的消费理念正发生着潜移默
化的转变。乳制品已经成为人们一日三餐不可缺少的食物，为提高国民营养水平，增进身体健康
做出贡献。随着乳制品消费的日益普及，产品更加丰富，我国乳品行业已经从高速成长期进入到
稳定成长期，消费需求更趋于追求个性化、多元化。
2、行业周期性特点
乳制品属于大众日常消费品，行业周期性特征不明显。
3、行业地位
光明乳业是“农业产业化国家重点龙头企业”，拥有乳业生物科技国家重点实验室，研发实
力行业领先。公司规模在乳制品行业中名列前茅，是乳制品行业集奶牛养殖、乳制品研发及生产
加工、冷链物流配送、终端销售等一、二、三产业链于一体的大型乳品企业，是中国乳业高端品
牌的引领者。
4、行业发展情况
2023 年上半年，我国 GDP 增速达到 5.5%，对乳制品行业的发展起到积极的提振作用。同时，
我国人均乳品消费量 42 公斤，仅仅是亚洲平均水平的 1/2，世界平均水平的 1/3。按照国民健康
膳食指南推荐的 110 公斤的摄入标准，未来乳品消费增长空间还非常大（数据来源农业农村部）。
根据国家统计局数据，2023 年 1-6 月乳制品产量 1512.1 万吨，同比增长 4.6%。
2023 年上半年，乳制品行业也面临挑战：牧业端饲料价格高位运行，养殖成本较高，同时原
料奶市场供大于求，原奶价格回落；根据中国海关数据，2023 年 1-6 月我国共计进口各类乳制品
155.36 万吨，同比减少 12.9%，进口额同比下降 4.7%,进口乳制品折合生鲜乳为 958 万吨，同比
减少 8.7%（行业数据皆为可比口径）。
二、报告期内核心竞争力分析
√适用 □不适用
1、拥有供应稳定、质量优良的原料奶基地
公司下属子公司光明牧业拥有悠久的奶牛饲养历史，是国内最大的牧业综合性服务公司之一。
经过多年的发展，生鲜乳的理化、微生物等关键质量指标远高于国家标准，并持续向好；生鲜乳
体细胞数不断下降，优于欧美标准。旗下有 4 家牧场被评定为全国农垦标杆牧场；12 家牧场通过
GAP(农业良好规范）认证；7 家牧场通过 ISO9001 质量管理体系认证；2 家牧场通过 SQF（食品质
量安全认证）；2 家牧场通过 GGAP(全球良好农业规范）认证体系认证。
2、拥有乳业生物科技国家重点实验室
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公司相关研发部门现有教授级高工 14 人，高级工程师 20 人，中级工程师 42 人，博士后 4
人，博士 23 人，硕士 67 人。
3、拥有多项发明专利技术
2023 年上半年，公司相关研发部门申请国家专利 16 项，其中发明专利 13 项，实用新型专利
3 项。授权国家发明专利 17 项，实用新型专利 2 项。
4、拥有先进的乳品加工工艺、技术和设备
中国首创巴氏杀菌热处理酸奶，突破性实现酸奶产品常温储运，在增加产品多样性同时，解
决不同地域不同场景冷链痛点，让消费者实现酸奶自由。陶瓷膜过滤除菌技术，双膜过滤低温巴
氏杀菌工艺，降低能耗，减少碳排放，对环境更友好，保留更多鲜奶原生活性营养成分。蒸汽注
入式瞬时杀菌工艺技术（INF），节能减排，保留产品更多活性营养成分的同时，提升产品品质，
延长货架期。乳糖酶解技术生产的零乳糖产品，细分不同消费人群的特殊需求，进一步提升产品
功能个性化属性。
5、拥有国家驰名商标"光明"、"莫斯利安"等一系列较高知名度的品牌
6、拥有丰富的市场和渠道经验
公司成立于 1996 年，有着数十年乳制品研发、生产、销售经验。公司产品及渠道遍布上海、
华东、华中、华南、华北、西南、西北等地区。近年来，公司顺应消费需求，积极进行产品结构
调整；结合大事件营销，推动品牌升级；狠抓渠道建设，夯实原有渠道同时积极开拓新兴渠道。
7、拥有先进的全程冷链保鲜系统
公司先后引入先进的 WMS 仓库管理系统、TMS 运输管理系统、DPS 电子标签拣货系统、GPS 全
球定位系统及北斗卫星监控系统，对产品贮存、运输、交接等过程中的实时情况进行有效监控，
确保全过程冷链管控的有效性。
8、海外基地
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公司在新西兰拥有优质、稳定、可靠的生产基地，其产品远销世界各地。
三、经营情况的讨论与分析
2023 年上半年，我国经济运行逐步企稳向好，消费市场呈现逐步恢复态势，乳制品消费温和
复苏。面对复苏进程中的风险挑战，公司始终肩负高质量发展的使命，以光明匠心、光明创新、
光明品质、光明品牌积极探索可持续高质量发展新局面，以卓越品质推动产业高质量发展。2023
年上半年，公司营业总收入 141.39 亿元，同比下降 1.88%；归属于上市公司股东的净利润 3.38
亿元，同比上升 20.07%；净资产收益率 4.19%，同比增加 0.61 个百分点。
2023 年上半年，公司主要工作如下：
1、推进供应链优化，产销融合取得成效
公司成立供应链优化项目小组，聚焦供应链降本增效、优化提升工作。上半年，工厂仓网系
统优化、物流数字化等项目稳步推进，有效赋能提高全产业链运行效率。针对华南大区经营特点，
公司积极调整管理机制、组织架构和考核方式，开展“华南产销融合”项目，构建销售、生产、
物流等多方融合新格局。上半年，华南地区新鲜产品经营趋势向好，华南工厂经营情况大幅改善。
2、渠道网络日渐下沉，销售结构持续优化
上半年，公司持续发力重点市场，精耕细作重点渠道，进一步下沉夯实终端网点。公司加强
新零售业务铺货广度，持续改善购买链路，提高消费者的黏性和活跃度。各销售单位不断深化客
户管理系统的应用场景，提升工作效率，赋能终端。同时，公司逐步建立、健全渠道管理办法和
规章制度，逐步形成统一、系统的渠道行为管理体系，助力经销商做大做强，经销商渠道销售占
比不断提升。
3、立足创新引领，护航品质消费
上半年，公司加强产研主体双向引导，提高科技成果转化成效，开发上市全新产品 30 个，包
括畅优 0 腹担风味发酵乳系列、优倍有机鲜牛奶等新产品。光明奶粉三个系列完成新国标注册并
成功上市，满足消费者多元需求。冰淇淋推出光明优倍鲜奶冰淇淋大红袍茶风味、光明×大白兔
脆筒冰淇淋等多款新品，收获不错成绩。上半年，公司通过研究院与各部门联动，开展 40 余项技
术支持项目，多措并举提质增效。
4、放大传播声量，焕新品牌活力
公司独家冠名央视一套《典籍里的中国》第二季栏目；携手中国探月工程，打造探月创新实
践空间精彩亮相；致优品牌定位中国最高端鲜奶，携手中国上海国际艺术节，渗透精品市场；深
化体育营销，重点传播 2023 世界女排联赛；通过“光明&俺来也”全国高校合作品牌活动，结合
渠道销售，触达高校人群；筹办东方明珠主题活动、太阳宫快闪等活动，吸引更多年轻人群。
5、牧业夯实发展根基，稳中求进拓发展
上半年，公司完成宁夏中卫、安徽阜南、安徽淮北、哈川二期、金山项目建设，其中宁夏中
卫、安徽阜南项目完成验收。光明牧业牛只健康水平、生鲜乳质量、奶牛单产等多项指标达到历
史最佳水平。同时，饲料销售聚焦高毛利产品，积极开发新客户，提升托管牧场服务水平，不断
夯实产业发展根基。依托自身产业优势和科技成果，光明牧业获批“农业农村部南方奶牛遗传改
良企业重点实验室”。
6、加速数字化转型升级，赋能高质量发展
上半年，公司财务数字化项目加速推进，多家工厂及营销中心完成系统上线，实现从计划报
单、生产排产、物流运输、销售回单的数字化、一体化管理；打通了客户、供应商的上下游全产
业链业务。在上海市经济和信息化委员会公布的《上海市 10 家标杆性智能工厂名单》中，光明乳
业乳制品全产业链智能工厂荣列在位。此项殊荣是对光明乳业坚持数字化转型取得成果的肯定。
7、海外业务保持稳定，持续优化产品组合
上半年，在全球大宗商品价格高企的背景下，新莱特积极应对原材料价格上涨和外部供应链
不稳定等挑战，扩大产量与销量，着力降低存货水平，优化和调整产品组合，持续提升生产和运
营质量，经营业绩保持稳定。上半年，新莱特实现营业收入 37.66 亿元，同比上升 0.44% ；净利
润 0.85 亿元，同比下降 33.86%。同时，新莱特持续加强与跨国客户的长期合作关系，坚持落实
以高级营养品为核心的战略要求，开拓鲜奶和 UHT 奶油品类，丰富自身产品组合，植物基营养品
项目建设也在积极推进中。
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报告期内公司经营情况的重大变化，以及报告期内发生的对公司经营情况有重大影响和预计未来
会有重大影响的事项
□适用 √不适用
四、报告期内主要经营情况
(一) 主营业务分析
1 财务报表相关科目变动分析表
单位：元 币种：人民币
科目 本期数 上年同期数 变动比例（%）
营业收入 14,139,101,498 14,410,537,793 -1.88
营业成本 11,293,914,486 11,656,851,877 -3.11
销售费用 1,719,887,780 1,755,702,636 -2.04
管理费用 476,213,792 392,101,277 21.45
财务费用 108,992,578 72,592,595 50.14
研发费用 39,275,645 32,513,624 20.8
经营活动产生的现金流量净额 615,560,478 372,344,564 65.32
投资活动产生的现金流量净额 -308,653,109 -658,879,438 不适用
筹资活动产生的现金流量净额 -532,308,447 -367,804,515 不适用
注：变动的主要原因
1、财务费用增加,主要原因是本报告期借款利息支出增加。
2、经营活动产生的现金流量净额增加,主要原因是本期购买商品、接受劳务支付的现金减少。
3、投资活动产生的现金流量净额增加,主要原因是本期购建固定资产的支出减少。
4、筹资活动产生的现金流量净额减少,主要原因是本期支付了上年度的红利。
2 报告期内财务状况分析
（1） 损益部分
单位：元 币种：人民币
金额 增减比率
项目 增减额
本期数 上年同期数 （%）
财务费用 108,992,578 72,592,595 36,399,983 50.14
投资收益 2,295,726 -5,268,348 7,564,074 不适用
公允价值变动收益 -305,255 -112,368 -192,887 不适用
信用减值损失 -6,459,378 14,385,085 -20,844,463 -144.90
资产减值损失 24,983,025 -6,111,987 31,095,012 不适用
资产处置收益 490,153 2,820,318 -2,330,165 -82.62
营业外收入 65,550,817 29,769,274 35,781,543 120.20
营业外支出 49,040,785 29,908,923 19,131,862 63.97
归属母公司所有者的其他
-19,939,381 -200,268,110 180,328,729 不适用
综合收益的税后净额
现金流量套期储备 -5,950,405 -90,225,609 84,275,204 不适用
外币财务报表折算差额 -13,988,976 -110,042,501 96,053,525 不适用
归属于少数股东的其他综
-21,180,656 -219,619,268 198,438,612 不适用
合收益的税后净额
归属于母公司所有者的综
318,028,745 81,197,181 236,831,564 291.67
合收益总额
归属于少数股东的综合收
59,794,589 -126,470,671 186,265,260 不适用
益总额
注：变动的主要原因
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1、财务费用增加，主要原因是本报告期借款利息支出增加。
2、投资收益增加，主要原因是本报告期联营企业亏损减少。
3、公允价值变动收益减少，主要原因是本报告期持有股票市值减少。
4、信用减值损失增加，主要原因是去年同期转回了其他应收款坏账准备。
5、资产减值损失减少，主要原因是本报告期转回了计提的减值准备。
6、资产处置收益减少，主要原因是本报告期固定资产处置减少。
7、营业外收入增加，主要原因是本报告期集中清理了无法支付的应付款项及收到诉讼赔偿款。
8、营业外支出增加，主要原因是生物资产淘汰损失增加。
9、归属母公司所有者的其他综合收益的税后净额增加，主要原因是外币财务报表折算差额增加。
10、现金流量套期储备增加，主要原因是本报告期新莱特汇率变动导致现金流量套期损益的有效
部分增加。
11、外币财务报表折算差额增加，主要原因是本期汇率变动导致外币财务报表折算差异增加。
12、归属于少数股东的其他综合收益的税后净额增加，主要原因是本报告期新莱特的现金流量套
期储备增加和外币财务报表折算差额增加。
13、归属于母公司所有者的综合收益总额增加，主要原因是归属母公司所有者的其他综合收益的
税后净额增加。
14、归属于少数股东的综合收益总额增加，主要原因是本报告期新莱特的现金流量套期储备增加
和外币财务报表折算差额增加。
（2） 现金流量部分
单位：元 币种：人民币
金额 增减比
项目 增减额
本期数 上年同期数 率（%）
经营活动产生的现金流量净额 615,560,478 372,344,564 243,215,914 65.32
购建固定资产、无形资产和其他
393,259,231 732,387,351 -339,128,120 -46.30
长期资产支付的现金
投资活动产生的现金流量净额 -308,653,109 -658,879,438 350,226,329 不适用
分配股利、利润或偿付利息支付
235,184,617 53,165,813 182,018,804 342.36
的现金
支付其他与筹资活动有关的现金 96,157,607 56,021,200 40,136,407 71.65
筹资活动产生的现金流量净额 -532,308,447 -367,804,515 -164,503,932 不适用
汇率变动对现金及现金等价物的
-2,839,710 -5,073,725 2,234,015 不适用
影响
注：变动的主要原因
1、经营活动产生的现金流量净额增加，主要原因是本期购买商品、接受劳务支付的现金减少。
2、购建固定资产、无形资产和其他长期资产支付的现金减少，主要原因是本报告期构建固定资产
的支出减少。
3、投资活动产生的现金流量净额增加，主要原因是本期购建固定资产的支出减少。
4、分配股利、利润或偿付利息支付的现金增加，主要原因是本报告期支付了上年度的红利。
5、支付其他与筹资活动有关的现金增加，主要原因是本报告期租赁负债增加。
6、筹资活动产生的现金流量净额减少，主要原因是本期支付了上年度的红利。
7、汇率变动对现金及现金等价物的影响减少，主要原因是本报告期汇率变动对新莱特现金流量影
响减少。
3 本期公司业务类型、利润构成或利润来源发生重大变动的详细说明
□适用 √不适用
(二) 非主营业务导致利润重大变化的说明
□适用 √不适用
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(三) 资产、负债情况分析
√适用 □不适用
1. 资产及负债状况
单位：元
本期期末 上年期末 本期期末金
数占总资 数占总资 额较上年期
项目名称 本期期末数 上年期末数
产的比例 产的比例 末变动比例
（%） （%） （%）
衍生金融资产 2,391,534 0.01 6,264,062 0.03 -61.82
其他权益工具投资 3,819,054 0.02 2,235,782 0.01 70.82
其他非流动金融资产 49,854,936 0.21 71,224,903 0.29 -30.00
其他非流动资产 53,148,818 0.22 81,098,387 0.33 -34.46
其他流动负债 79,223,384 0.33 120,168,123 0.49 -34.07
注：变动的主要原因
1、衍生金融资产减少，主要原因是本报告期新莱特的乳制品商品期货到期。
2、其他权益工具投资增加，主要原因是本报告期新莱特投资了生物排放工具在新西兰农用普及的
项目。
3、其他非流动金融资产减少，主要原因是本报告期新莱特的远期外汇合同到期。
4、其他非流动资产减少，主要原因是本报告期预付的设备款减少及新莱特的碳排放权减少。
5、其他流动负债减少，主要原因是本报告期待转销项税额减少。
2. 境外资产情况
√适用 □不适用
(1) 资产规模
其中：境外资产 772,116（单位：万元 币种：人民币），占总资产的比例为 32.14%。
(2) 境外资产占比较高的相关说明
√适用 □不适用
单位:万元 币种:人民币
本报告期 本报告期
境外资产名称 形成原因 运营模式
营业收入 净利润
主要从事工业奶粉、
2010 年，公司投资
新莱特 婴儿奶粉、奶酪、液 376,578 8,476
入股新莱特
态奶生产和销售
3. 截至报告期末主要资产受限情况
√适用 □不适用
子公司用于取得银行借款所抵押的房屋建筑物、土地使用权、机器设备以及生产性生物
资产。详见附注七（64）。
4. 其他说明
□适用 √不适用
(四) 投资状况分析
1. 对外股权投资总体分析
√适用 □不适用
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2023 年半年度报告
2023 年上半年，公司实现投资收益 2,295,726 元，公允价值变动收益-305,255 元，计入其他
综合收益的现金流量套期储备-5,950,405 元。公司对联营企业投资情况详见附注（七）10。
(1).重大的股权投资
□适用 √不适用
(2).重大的非股权投资
□适用 √不适用
(3).以公允价值计量的金融资产
√适用 □不适用
详见附注（七）2、附注（七）3、附注（七）12、附注（七）23。
(五) 重大资产和股权出售
□适用 √不适用
(六) 主要控股参股公司分析
√适用 □不适用
单位：万元 币种：人民币
主要产
业务性 注册资 资产规 营业收 营业利
子公司全称 品或服 净资产 净利润
质 本 模 入 润
务
黑龙江省光明
生产、加 乳品加
松鹤乳品有限 21,810 117,389 101,749 46,520 7,924 7,968
工、销售 工、销售
责任公司
武汉光明乳品 生产、加 乳品加
19,516 106,811 37,166 51,221 8,607 7,306
有限公司 工、销售 工、销售
光明乳业（德 生产、加 乳品加
5,061 37,206 14,892 50,403 6,878 6,268
州）有限公司 工、销售 工、销售
光明牧业有限 生产，畜 外购、自
218,519 607,563 354,927 199,043 227 -2,876
公司 牧业 产鲜奶
新西兰
新西兰新莱特 生产、加 乳品加
万元 772,116 350,175 376,578 7,566 8,476
乳业有限公司 工、销售 工、销售
15,918
青海小西牛生
生产、加 乳 品 加
物乳业股份有 3,257 62,720 46,603 33,483 5,150 4,413
工、销售 工、销售
限公司
注：
1、黑龙江省光明松鹤乳品有限责任公司净利润比上年同期上升，主要原因是营业收入及毛利率上
升。
2、武汉光明乳品有限公司净利润比上年同期上升，主要原因是营业收入及毛利率上升。
3、光明乳业（德州）有限公司净利润比上年同期上升，主要原因是毛利率上升。
4、新西兰新莱特乳业有限公司净利润比上年同期下降，主要原因是毛利率下降及利息支出增加。
(七) 公司控制的结构化主体情况
□适用 √不适用
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2023 年半年度报告
五、其他披露事项
(一) 可能面对的风险
√适用 □不适用
1、行业风险
未来，乳制品行业仍将面临竞争激烈、成本高位运行等经营风险。本公司将充分利用现有的
资源和优势，不断拓展市场，扩大经营规模；同时，进一步加强成本管理、费用管控，增强企业
的竞争能力。
2、牛只疾病和防疫的风险
牛只疫病在世界范围内常有发生，牛只疾病将会对乳制品行业和牧业带来风险。本公司历来
十分重视牛只疾病的防疫工作，建立了以牛只饲料和牛只健康为中心的防病体系和危机处理系统，
并将进一步加强相关技术研究，提高防范牛只疾病和防疫风险的能力。
3、财务风险
本公司属于快速消费品行业，对资产的流动性要求较高。但由于影响资产流动性的因素众多，
不排除在公司今后的生产经营中出现资产流动性风险的可能。为了降低资产流动性可能带来的风
险，公司将加快应收账款的回收速度和存货管理，并根据公司实际情况和市场行情，加强销售、
减少库存、减少资金占用，提高资产的流动性。
4、食品安全风险
乳制品的质量安全与消费者身体健康息息相关，食品安全是质量的底板，公司遵循“追求质
量零缺陷”的质量理念，落实品质光明战略，将食品安全置于公司的战略高度，建立了覆盖全产
业链的食品安全三级管理体系，强化源头管理、过程管理、应急管理和危机处置。全面对标、吸
收、融合世界先进管理标准体系，持续完善以风险评估为基础的食品安全预防管理机制，在产品
实现各个环节中识别出关键控制点，遵照合法合规、保障食品安全底线的原则，制定落实了相应
的管控措施，定期开展管控措施有效性验证，确保食品安全。
5、生产安全风险
发展决不能以牺牲员工的生命和健康为代价，这必须作为一条不可逾越的红线。公司面对单
位多、人员多、危险源多和安全管理不平衡问题，按照“管生产经营必须管安全”的要求，坚持
“生命至上，安全发展”的理念，以安全标准化建设为抓手，推广千分制考核体系，全面推进安
全文化建设；通过加大安全投入，对标先进，找差距补短板，提升安全管理基础；通过履行企业
安全生产主体责任，落实全员安全生产责任制，做到安全投入到位、安全培训到位、基础管理到
位、隐患排查治理到位、应急救援到位，确保安全。
6、环保风险
近年来，环境保护作为一项企业应尽义务，对工厂、牧场的要求越来越高。环保出现任何问
题，都可能对公司造成重大影响。公司根据国家、地方相关部门先后出台文件为标准，通过做好
源头减排工作、加快环保设备设施的改造、加强人员思想教育、加强业务培训、加强对标学习、
加强与当地政府部门的沟通交流等措施，不断完善工厂排污、养殖场粪污处理和资源化利用等措
施。在资源利用节约化、生产过程清洁化、产业链接循环化、废弃物处理资源化发展上做出垂范，
确保环保安全。
(二) 其他披露事项
□适用 √不适用
第四节 公司治理
一、股东大会情况简介
决议刊登的指定 决议刊登的披露
会议届次 召开日期 会议决议
网站的查询索引 日期
所有提案皆审议通
2022 年度股东
2023 年 4 月 12 日 www.sse.com.cn 2023 年 4 月 13 日 过，详见 2023 年 4
大会
月 13 日《中国证券
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2023 年半年度报告
报》《上海证券报》
《证券时报》及上
海证券交易所网站
上的《2022 年度股
东大会决议公告》。
表决权恢复的优先股股东请求召开临时股东大会
□适用 √不适用
股东大会情况说明
□适用 √不适用
二、公司董事、监事、高级管理人员变动情况
√适用 □不适用
姓名 担任的职务 变动情形
朱毅 副总经理 聘任
贲敏 总经理 聘任
贲敏 副总经理 离任
公司董事、监事、高级管理人员变动的情况说明
√适用 □不适用
2023 年 4 月 10 日,公司第七届董事会第九次会议聘任朱毅女士为公司副总经理。
2023 年 5 月 11 日,公司第七届董事会第十一次会议聘任贲敏女士为公司总经理，不再担任公
司副总经理。
三、利润分配或资本公积金转增预案
半年度拟定的利润分配预案、公积金转增股本预案
是否分配或转增 否
每 10 股送红股数（股） 不适用
每 10 股派息数(元)（含税） 不适用
每 10 股转增数（股） 不适用
利润分配或资本公积金转增预案的相关情况说明
不适用
四、公司股权激励计划、员工持股计划或其他员工激励措施的情况及其影响
(一) 相关股权激励事项已在临时公告披露且后续实施无进展或变化的
□适用 √不适用
(二) 临时公告未披露或有后续进展的激励情况
股权激励情况
□适用 √不适用
其他说明
□适用 √不适用
员工持股计划情况
□适用 √不适用
其他激励措施
□适用 √不适用
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2023 年半年度报告
第五节 环境与社会责任
一、环境信息情况
(一) 属于环境保护部门公布的重点排污单位的公司及其主要子公司的环保情况说明
√适用 □不适用
1. 排污信息
√适用 □不适用
2023 年上半年企业单位环境信息表（重点排污单位）
执行标
主要 排放浓度（单 准值（单 排放量
超标 核定的排放总量 排放口数量和
单位名称 污染 排放方式 位：水 mg/L、 位：水 (单位：
3 情况 (单位：吨） 分布情况
物 气 mg/m ） mg/L、气 吨）
3
mg/m ）
COD 连续排放 39.22 500 无 30.430 406.91
光明乳业 废水排放口 1
NH3-N 连续排放 12.53 45 无 9.425 26.267
股份有限 个，废气排放
公司华东 口 7 个，位于
SO2 间歇排放 3 10 无 0.001 2.166
中心工厂 厂区内。
NOX 间歇排放 31 50 无 0.068 10.645
COD 连续排放 31 450 无 5.63 153.125
废水排放口 1
光明乳业 NH3-N 连续排放 6.43 35 无 1.11 48.6
个，废气排放
（德州）有
口 5 个，位于
限公司 SO2 连续排放 2 50 无 0.022 未要求
厂区内。
NOX 连续排放 23.3 100 无 0.513 未要求
COD 连续排放 30.76 500 无 6.730 75.03
废水排放口 1
武汉光明 NH3-N 连续排放 12.91 45 无 2.824 7.22
个，废气排放
乳品有限
口 5 个，位于
公司 SO2 连续排放 未检出 50 无 / 未要求
厂区内。
NOX 连续排放 47.5 150 无 0.542 未要求
COD 连续排放 27-180 500 无 2.054
废水排放口 1
北京光明 NH3-N 连续排放 8-35 45 无 1.823
简化管理，未要求 个，废气排放
健能乳业
总量。 口 2 个，位于
有限公司 SO2 连续排放 3 10 无 0.093
厂区内。
NOX 连续排放 24-26 30 无 0.453
COD 连续排放 31 500 无 2.871
废水排放口 1
成都光明
简化管理，未要求 个，废气排放
乳业有限 NH3-N 连续排放 16.6 70 无 1.537
总量。 口 2 个，位于
公司
厂区内。
SO2 连续排放 未检出 10 无 /
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2023 年半年度报告
执行标
主要 排放浓度（单 准值（单 排放量
超标 核定的排放总量 排放口数量和
单位名称 污染 排放方式 位：水 mg/L、 位：水 (单位：
3 情况 (单位：吨） 分布情况
物 气 mg/m ） mg/L、气 吨）
3
mg/m ）
NOX 连续排放 26.5 30 无 1.365
COD 连续排放 70.01 500 无 7.93
废水排放口 1
南京光明 NH3-N 连续排放 2.85 45 无 0.330
简化管理，未要求 个，废气排放
乳品有限
总量。 口 6 个，位于
公司 SO2 连续排放 10 50 无 0.146
厂区内。
NOX 连续排放 30 50 无 0.661
废水排放口 1
COD 连续排放 40 500 无 6.30 62.05
个，废气排放
口 1 个，位于
上海乳品 NH3-N 连续排放 14 45 无 3.23 24.820
厂区内。
四厂有限
公司 SO2
外购蒸汽，无排放。
NOX
COD 连续排放 39.91 500 无 11.190
废水排放口 1
天津光明 NH3-N 连续排放 8.17 45 无 1.9
简化管理，未要求 个,废气排放
梦得乳品
总量。 口 6 个,位于厂
有限公司 SO2 连续排放 0 20 无 0.000
区内。
NOX 连续排放 22 50 无 0.983
COD 连续排放 17.05 150 无 3.42
废水排放口 1
郑州光明 NH3-N 连续排放 3.51 25 无 0.600
简化管理，未要求 个，废气排放
乳业有限
总量。 口 2 个，位于
公司 SO2 连续排放 未检出 10 无 /
厂区内。
NOX 连续排放 9.61 30 无 0.267
COD 连续排放 35 500 无 7.59 废水排放口 1
简化管理，未要求
个，位于厂区
总量
江苏光明 NH3-N 连续排放 1 45 无 0.217 内。
银宝乳业
有限公司 SO2
外购蒸汽，无排放。
NOX
COD 连续排放 63.1 500 无 11.719 29.2
青海小西 废水排放口 1
牛生物乳 个，废气排放
NH3-N 连续排放 3.55 45 无 0.0247 5.47
业股份有 口 2 个，位于
限公司 简化管理，未要求 厂区内
SO2 连续排放 未检出 100 无 0.217
总量
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2023 年半年度报告
执行标
主要 排放浓度（单 准值（单 排放量
超标 核定的排放总量 排放口数量和
单位名称 污染 排放方式 位：水 mg/L、 位：水 (单位：
3 情况 (单位：吨） 分布情况
物 气 mg/m ） mg/L、气 吨）
3
mg/m ）
NOX 连续排放 73 400 无 1.058
光明牧业有限公司下辖牧场被政府相关环保部门列入重点排污单位。位于上海金山的光明牧
业有限公司（金山种奶牛场）、位于山东德州的德州光明生态示范奶牛养殖有限公司主要污染物为
COD、NH3-N、TP、TN、SS、硫化物，场内无排放口，通过城市纳管达标排放，无超标排放；其余
牧场场内无排放口，粪污经干湿分离后，固体部分用作牛床垫料的原料，液体部分经厌氧处理后
还田，进行资源化利用。
2. 防治污染设施的建设和运行情况
√适用 □不适用
上述工厂、牧场防治污染设施都严格遵循环保三同时原则，即与主体工程同时设计，同时施
工，同时投入使用，且运行正常。同时，上述工厂、牧场都针对其实际经营情况，并根据当地环
保部门的要求，制定了相应的自我监测方案和监测计划，对主要污染物的排放进行自主监控。
3. 建设项目环境影响评价及其他环境保护行政许可情况
√适用 □不适用
公司在建工厂、牧场等项目都已获政府环保部门认可的环评报告。
4. 突发环境事件应急预案
√适用 □不适用
公司建立了环保风险应急机制，制定了《突发环境污染事件应急预案》，每年更新、备案，
与环保部门保持一致；根据事件分级分类标准分级启动和实施，注重污染预防和应急处置设施的
日常管理，确保事件发生时能够迅速、有序、高效地进行应急处置。
5. 环境自行监测方案
√适用 □不适用
上述工厂、牧场都针对其实际经营情况，并根据当地环保部门的要求，制定了相应的自我监
测方案和监测计划，对主要污染物的排放进行自主监控。
6. 报告期内因环境问题受到行政处罚的情况
□适用 √不适用
7. 其他应当公开的环境信息
□适用 √不适用
(二) 重点排污单位之外的公司环保情况说明
√适用 □不适用
1. 因环境问题受到行政处罚的情况
□适用 √不适用
2. 参照重点排污单位披露其他环境信息
√适用 □不适用
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2023 年半年度报告
2023 年上半年企业单位环境信息表（非重点排污单位）
排放浓度 执行标准值
主要 排放量 核定的排
（单位：水 （单位：水 超标 排放口数量
单位名称 污染 排放方式 (单位： 放总量(单
mg/L、气 mg/L、气 情况 和分布情况
物 3 3 吨） 位：吨）
mg/m ） mg/m ）
COD 连续排放 48.81 300 无 9.861 未要求
黑龙江省 废水排放口 1
NH3-N 连续排放 8.8 25 无 1.787 未要求
光明松鹤 个，废气排放
乳品有限 口 5 个，位于
SO2 连续排放 237.46 300 无 0.246 44.2
责任公司 厂区内。
NOX 连续排放 267.39 300 无 0.276 73.8
COD 连续排放 77.17 500 无 7.452 19.166
废水排放口
上海永安 NH3-N 连续排放 24.67 45 无 2.382 5.729
和废气排放
乳品有限
口各 1 个，位
公司 SO2 连续排放 0.00 10 无 0.00 0.138
于厂区内。
NOX 连续排放 24 50 无 0.321 0.752
COD 连续排放 29 500 无 0.898
废水排放口 1
湖南光明 NH3-N 连续排放 2.16 45 无 0.129 简化管理，
个，废气排放
乳品有限 未要求总
口 6 个，位于
公司 SO2 连续排放 11 50 无 0.057 量。
厂区内。
NOX 连续排放 19 30 无 0.098
COD 连续排放 331.67 500 无 45.77 简化管理，
未要求总
量。 废水及废气
广州光明 NH3-N 连续排放 12.77 45 无 1.76
排放口各 1
乳品有限
个，位于厂区
公司 SO2
内。
外购蒸汽，无排放。
NOX
COD 间断排放 14 300 无 1.083
废水排放口 1
光明乳业 NH3-N 间断排放 0.043 25 无 0.019 简化管理，
个，废气排放
（泾阳）有 未要求总
口 2 个，位于
限公司 SO2 连续排放 3 20 无 0.008 量。
厂区内。
NOX 连续排放 34 80 无 0.155
COD 连续排放 44 500 无 6.183 17.009
上海益民 NH3-N 连续排放 1.21 45 无 0.170 4.944 废水排放口 1
食品一厂 个，位于厂区
有限公司 SO2 内。
外购蒸汽，无排放。
NOX
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2023 年半年度报告
3. 未披露其他环境信息的原因
□适用 √不适用
(三) 报告期内披露环境信息内容的后续进展或变化情况的说明
□适用 √不适用
(四) 有利于保护生态、防治污染、履行环境责任的相关信息
□适用 √不适用
(五) 在报告期内为减少其碳排放所采取的措施及效果
√适用 □不适用
在报告期内，节能技改投入 219 万元，环保技改投入 308.3 万元。
1） 报告期内实现光伏发电 375.3 万千瓦小时，相当于减少能耗 461 吨标准煤，减排二氧化
碳 2140 吨。
2） 在建光伏发电装机容量 17.95MW。
3） 通过节能改造，减少能耗 329 吨标煤,减排二氧化碳 743 吨。
4） 工厂持续推进节水改造，节约用水 10.3 万吨。
二、巩固拓展脱贫攻坚成果、乡村振兴等工作具体情况
√适用 □不适用
多年来，公司全资子公司光明牧业积极贯彻“创新、协调、绿色、开放、共享”理念，加快
自身转型升级的同时，紧密结合主营业务优势，大力响应奶牛集约化养殖号召，深入黑龙江、新
疆、河北、安徽和宁夏等国内主要奶牛发展地区，利用企业优势资源帮助当地奶农提升技术、提
高效率、减少成本，提高他们的抗风险能力和市场竞争能力，并不断探索新型奶农培训模式，加
快当地农业产业化发展，促进农业产业结构调整。
2023 年上半年，种植优质青贮玉米、大麦、苜蓿、燕麦 13.57 万亩，饲料收购签订量约 12.01
万吨，有效带动了农业转型升级，增加了农户的收入。
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2023 年半年度报告
第六节 重要事项
一、承诺事项履行情况
(一) 公司实际控制人、股东、关联方、收购人以及公司等承诺相关方在报告期内或持续到报告期内的承诺事项
√适用 □不适用
如未能及时履行 如未能及时
承诺 承诺 承诺时间及 是否有履行期 是否及时严
承诺背景 承诺方 应说明未完成履 履行应说明
类型 内容 期限 限 格履行
行的具体原因 下一步计划
公司非公开
光明食品集
其他 注1 发行事项实 是 是 不适用 不适用
团
施期间
公司全体董 公司非公开
其他 事、全体高级 注2 发行事项实 是 是 不适用 不适用
管理人员 施期间
公司非公开
光明食品集
其他 注3 发行事项实 是 是 不适用 不适用
团
施期间
公司非公开
与再融资相关的承诺
其他 光明乳业 注4 发行事项实 是 是 不适用 不适用
施期间
本次发行项
下认购的股
光明食品集 票于本次发
股份限售 注5 是 是 不适用 不适用
团 行结束之日
起的十八个
月
解 决同业 竞 光明食品集 2021 年 6 月后
注6 否 是 不适用 不适用
争 团 长期有效
与股权激励相关的承诺 股份限售 沈小燕 注7 自 2014 年 9 否 是 不适用 不适用
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2023 年半年度报告
月 26 日起长
期有效
注 1：1）依照相关法律、法规及公司章程的有关规定行使股东权利，不越权干预公司经营管理活动，不侵占公司利益。2）自本承诺出具后，若中国证
监会作出关于填补回报措施及其承诺的其他新的监管规定的，且上述承诺不能满足中国证监会该等规定时，本公司承诺届时将按照中国证监会的最新规
定出具补充承诺。3）作为填补回报措施相关责任主体之一，本公司将切实履行公司制定的有关填补回报的相关措施以及对此作出的任何有关填补回报措
施的承诺，若违反该等承诺并给公司或者投资者造成损失的，本公司愿意依法承担对上市公司或者投资者的补偿责任。
注 2：1）本人承诺不无偿或以不公平条件向其他单位或者个人输送利益，也不采用其他方式损害公司利益。2）本人承诺对职务消费行为进行约束。3）
本人承诺不动用公司资产从事与履行职责无关的投资、消费活动。4）本人承诺由董事会或薪酬委员会制定的薪酬制度与公司填补回报措施的执行情况相
挂钩。5）如公司未来实施股权激励方案，本人承诺股权激励方案的行权条件与公司填补回报措施的执行情况相挂钩。6）自本承诺出具日至公司本次非
公开发行实施完毕前，如中国证券监督管理委员会、上海证券交易所等证券监管机构就填补回报措施及其承诺作出另行规定或提出其他要求，且上述承
诺不能满足该等规定的，本人承诺届时将按照最新规定出具补充承诺。7）本人承诺切实履行上市公司制定的有关填补回报措施以及对此作出的任何有关
填补回报措施的承诺，若违反该等承诺并给上市公司或者投资者造成损失的，本人愿意依法承担对上市公司或者投资者的补偿责任。
注 3：1）本公司保证用于认购光明乳业本次非公开发行股票的资金全部来源于自有资金或自筹资金,不存在分级收益等结构化安排,亦未采用杠杆或其他
结构化的方式进行融资,资金来源合法合规。不存在任何争议及潜在纠纷,也不存在因资金来源问题可能导致本公司认购的上市公司股票存在任何权属争
议的情形。2）本公司保证用于认购光明乳业本次非公开发行股票的资金不存在通过代持、信托持股、委托持股等方式出资的情况,亦不存在其他任何导
致代持、信托持股、委托持股的协议安排。3）本公司不存在接受光明乳业或其利益相关方提供的财务资助、补偿、承诺收益的情形。
注 4：1）本公司不存在向发行对象作出保底保收益或变相保底保收益承诺的情形。2）不存在直接或通过利益相关方向参与认购的投资者提供财务资助
或补偿的情形。
注 5：1）在本次发行项下认购的股票于本次发行结束之日起的十八（18）个月内不得转让。按照相关法律法规和中国证监会、上海证券交易所的相关规
定，按照发行人要求就本次非公开发行股票中认购的股份出具相关锁定承诺，并办理相关股份锁定事宜。2）如果中国证监会、上海证券交易所等监管机
构对于上述限售期安排有不同意见，同意按照中国证监会及/或上海证券交易所等监管机构对上述限售期安排进行修订并予执行。3）基于本次非公开发
行所取得的股份因公司分配股票股利、资本公积转增股本等情形所衍生取得的股份亦应遵守上述股份锁定安排。
注 6：1）截至本承诺出具日，本公司及本公司控制的企业在主营业务方面不存在经营与光明乳业及其子公司主营业务构成竞争的业务的情况。2）在本
公司直接或间接持有上市公司控股股权期间，本公司及本公司控制的企业在主营业务方面不会从事对上市公司及其子公司主营业务构成或可能构成竞争
的业务活动，且不会侵害上市公司及其子公司的合法权益。3）如本公司及其控制的企业在将来与上市公司及其子公司在主营业务方面发生同业竞争或与
上市公司发生实质利益冲突，本公司将放弃或将促使其控制的企业放弃可能发生同业竞争的业务机会，或采取其他适当措施以消除可能发生的同业竞争。
4）本公司承诺以上关于本公司及本公司控制的企业的信息及声明是真实、准确和完整的，不存在虚假记载、误导性陈述和重大遗漏。本承诺不可撤销。
如若违反本承诺，本公司将承担一切法律责任。
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2023 年半年度报告
注 7：1）限制性股票解锁后，继续按照法律法规，监管机构的规章和规定，以及激励计划与授予协议的规定或约定，合法处置已解锁的限制性股票。2）
在本人担任公司董事、高级管理人员（总经理、副总经理、董事会秘书、财务总监）期间，以及辞任上述职务之日起 6 个月内不出售本人持有的本公司
股票（包括以获售限制性股票以外的方式取得的本公司股票）。
二、报告期内控股股东及其他关联方非经营性占用资金情况
□适用 √不适用
三、违规担保情况
□适用 √不适用
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2023 年半年度报告
四、半年报审计情况
□适用 √不适用
五、上年年度报告非标准审计意见涉及事项的变化及处理情况
□适用 √不适用
六、破产重整相关事项
□适用 √不适用
七、重大诉讼、仲裁事项
□本报告期公司有重大诉讼、仲裁事项 √本报告期公司无重大诉讼、仲裁事项
八、上市公司及其董事、监事、高级管理人员、控股股东、实际控制人涉嫌违法违规、受到处罚
及整改情况
□适用 √不适用
九、报告期内公司及其控股股东、实际控制人诚信状况的说明
□适用 √不适用
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2023 年半年度报告
十、重大关联交易
(一) 与日常经营相关的关联交易
1、 重大关联交易情况表
单位：元 币种：人民币
占同类交易
关联交 关联交易内 关联交易定价原
关联交易方 关联交易金额 金额的比例
易类型 容 则
(%)
光明食品集团及 商品购 根据董事会决议
糖采购 70,380,320 89.71
其下属公司 买 按协议价执行
光明食品集团及 商品购 包装材料采 根据董事会决议
49,737,431 4.99
其下属公司 买 购 按协议价执行
光明食品集团及 商品购 畜牧产品采 根据董事会决议
35,363,229 2.7
其下属公司 买 购 按协议价执行
光明食品集团及 商品购 其他产品采 根据董事会决议
161,540,738 1.08
其下属公司 买 购 按协议价执行
光明食品集团及 商品销 根据董事会决议
乳制品销售 49,915,880 0.39
其下属公司 售 按协议价执行
光明食品集团及 商品销 畜牧产品销 根据董事会决议
131,002,394 72.43
其下属公司 售 售 按协议价执行
房屋建筑物/
光明食品集团及 根据董事会决议
租赁 土地/设备租 31,183,036 14.31
其下属公司 按协议价执行
用
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2023 年半年度报告
2、 已在临时公告披露，但有后续实施的进展或变化的事项
□适用 √不适用
3、 临时公告未披露的事项
□适用 √不适用
(二) 资产收购或股权收购、出售发生的关联交易
1、 已在临时公告披露且后续实施无进展或变化的事项
□适用 √不适用
2、 已在临时公告披露，但有后续实施的进展或变化的事项
□适用 √不适用
3、 临时公告未披露的事项
□适用 √不适用
4、 涉及业绩约定的，应当披露报告期内的业绩实现情况
□适用 √不适用
(三) 共同对外投资的重大关联交易
1、 已在临时公告披露且后续实施无进展或变化的事项
□适用 √不适用
2、 已在临时公告披露，但有后续实施的进展或变化的事项
□适用 √不适用
3、 临时公告未披露的事项
□适用 √不适用
(四) 关联债权债务往来
1、 已在临时公告披露且后续实施无进展或变化的事项
□适用 √不适用
2、 已在临时公告披露，但有后续实施的进展或变化的事项
□适用 √不适用
3、 临时公告未披露的事项
□适用 √不适用
(五) 公司与存在关联关系的财务公司、公司控股财务公司与关联方之间的金融业务
√适用 □不适用
1. 存款业务
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
每 本期发生额
日
关 存款
关联 最
联 利率 期初余额 本期合计存入金 本期合计取出金 期末余额
关系 高
方 范围 额 额
存
款
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2023 年半年度报告
限
额
光
明
食
0.35%
品
（活
集
同一 不 期）至
团
控制 适 3.4% 1,827,962,030 24,180,405,807 24,292,424,229 1,715,943,608
财
人 用 （三
务
年定
有
期）
限
公
司
合
/ / / 1,827,962,030 24,180,405,807 24,292,424,229 1,715,943,608
计
2. 贷款业务
√适用 □不适用
单位：亿元 币种：人民币
本期发生额
贷款利 期末余
关联方 关联关系 贷款额度 期初余额 本期合计 本期合计
率范围 额
贷款金额 还款金额
五年期
LPR减60
光明食品集
个基点
团财务有限 同一控制人 1.5 1.5 0 0.1 1.4
(最新利
公司
率
3.85%）
合计 / / / 1.5 0 0.1 1.4
3. 授信业务或其他金融业务
√适用 □不适用
单位：亿元 币种：人民币
关联方 关联关系 业务类型 总额 实际发生额
光明食品集团
同一控制人 授信业务 20 1.5
财务有限公司
4. 其他说明
√适用 □不适用
2023 年 6 月 30 日，本公司银行存款余额中有 1,715,943,608 元人民币存放于光明财务公司。
2023 年上半年，本公司存放于光明财务公司款项利息收入为 12,415,500 元人民币。
2022 年，光明财务公司向光明银宝乳业发放并购贷款 1.5 亿元人民币，由本公司及江苏银宝
控股集团有限公司按照持股比例提供担保。2023 年 6 月 30 日，光明银宝乳业向光明财务公司的
借款余额为 1.4 亿元人民币。2023 年上半年，光明银宝乳业向光明财务公司的借款共发生利息费
用 2,781,625 元人民币。
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2023 年半年度报告
(六) 其他重大关联交易
□适用 √不适用
(七) 其他
□适用 √不适用
十一、重大合同及其履行情况
1 托管、承包、租赁事项
□适用 √不适用
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2023 年半年度报告
2 报告期内履行的及尚未履行完毕的重大担保情况
√适用 □不适用
单位： 元币种： 人民币
公司对外担保情况（不包括对子公司的担保）
担保方 担保是
担保发生 是否为
与上市 被担保 担保 担保 主债务 担保物 否已经 担保是 担保逾 反担保 关联
担保方 担保金额 日期(协议 担保类型 关联方
公司的 方 起始日 到期日 情况 （如有） 履行完 否逾期 期金额 情况 关系
签署日) 担保
关系 毕
光明乳 江苏银
业股份 公司本 宝光明 连带责任 联营公
75,950,000 2021.8.11 2021.8.11 2029.8.11 1.55亿 无 否 否 - 有 是
有限公 部 牧业有 保证 司
司 限公司
光明乳 江苏银
业股份 公司本 宝光明 连带责任 联营公
32,585,000 2022.8.25 2022.8.25 2028.8.24 0.665亿 无 否 否 - 有 是
有限公 部 牧业有 担保 司
司 限公司
报告期内担保发生额合计（不包括对子公司的担保） 4,900,000
报告期末担保余额合计（A）（不包括对子公司的担保） 108,535,000
公司对子公司的担保情况
报告期内对子公司担保发生额合计 -
报告期末对子公司担保余额合计（B） 107,100,000
公司担保总额情况（包括对子公司的担保）
担保总额（A+B） 215,635,000
担保总额占公司净资产的比例(%) 2.63
其中：
为股东、实际控制人及其关联方提供担保的金额（C） -
直接或间接为资产负债率超过70%的被担保对象提供的债务担保金额
-
（D）
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2023 年半年度报告
担保总额超过净资产50%部分的金额（E） -
上述三项担保金额合计（C+D+E） -
未到期担保可能承担连带清偿责任说明 无
担保情况说明 无
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2023 年半年度报告
3 其他重大合同
□适用 √不适用
十二、其他重大事项的说明
√适用 □不适用
2023 年 4 月 12 日，公司召开 2022 年度股东大会，会议审议通过《关于修改公司章程的提案》
《关于修改股东大会议事规则的提案》《关于修改董事会议事规则的提案》《关于修改独立董事
工作制度的提案》等提案（详见 2023 年 4 月 13 日，刊登于《中国证券报》《上海证券报》《证
券时报》及上海证券交易所网站上的相关公告）。
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2023 年半年度报告
第七节 股份变动及股东情况
一、股本变动情况
(一) 股份变动情况表
1、 股份变动情况表
单位：股
本次变动前 本次变动增减（+，-） 本次变动后
比例 发行 送 比例
数量 公积金转股 其他 小计 数量
(%) 新股 股 (%)
一、有限售条件股份 79,929,030 5.80 -79,743,530 -79,743,530 185,500 0.01
1、国家持股
2、国有法人持股 79,743,530 5.79 -79,743,530 -79,743,530
3、其他内资持股 185,500 0.01 185,500 0.01
其中：境内非国有法人持股
境内自然人持股 185,500 0.01 185,500 0.01
4、外资持股
其中：境外法人持股
境外自然人持股
二、无限售条件流通股份 1,298,711,833 94.20 79,743,530 79,743,530 1,378,455,363 99.99
1、人民币普通股 1,298,711,833 94.20 79,743,530 79,743,530 1,378,455,363 99.99
2、境内上市的外资股
3、境外上市的外资股
4、其他
三、股份总数 1,378,640,863 100.00 1,378,640,863 100.00
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2023 年半年度报告
2、 股份变动情况说明
√适用 □不适用
报告期，解除限售股东 1 名，即公司控股股东光明食品（集团）有限公司，解除限售股份
79,743,530 股，限售股上市流通日期为 2023 年 6 月 20 日。本次非公开发行限售股上市流通后，
公司非公开发行限售股全部解除限售。
3、 报告期后到半年报披露日期间发生股份变动对每股收益、每股净资产等财务指标的影响（如
有）
□适用 √不适用
4、 公司认为必要或证券监管机构要求披露的其他内容
□适用 √不适用
(二) 限售股份变动情况
√适用 □不适用
单位： 股
期初限售股 报告期解除 报告期增加 报告期末限 解除限售
股东名称 限售原因
数 限售股数 限售股数 售股数 日期
光明食品 非公开发行
2023 年 6
（集团）有 79,743,530 79,743,530 - - 股票锁定 18
月 20 日
限公司 个月
A 股限制性
待回购注
王荫榆 167,100 - - 167,100 股 票 激 励 计
销
划（首期）
A 股限制性
待回购注
刘明刚 18,400 - - 18,400 股 票 激 励 计
销
划（二期）
合计 79,929,030 79,743,530 - 185,500 / /
二、股东情况
(一) 股东总数：
截至报告期末普通股股东总数(户) 80,998
截至报告期末表决权恢复的优先股股东总数（户） 不适用
(二) 截至报告期末前十名股东、前十名流通股东（或无限售条件股东）持股情况表
单位：股
前十名股东持股情况
持有有限 质押、标记或冻结
股东名称 报告期内增
期末持股数量 比例(%) 售条件股 情况 股东性质
（全称） 减
份数量 股份状态 数量
光明食品（集
- 711,860,596 51.63 - 无 - 国有法人
团）有限公司
香港中央结
3,455,077 19,015,174 1.38 - 未知 未知
算有限公司
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2023 年半年度报告
全国社保基
金四一三组 2,520,000 17,520,000 1.27 - 未知 未知
合
济宁惠圣产
业投资合伙
- 11,182,108 0.81 - 未知 未知
企业（有限合
伙）
海南农垦基
金管理有限
公司－海南
农垦农业二
- 9,584,664 0.70 - 未知 未知
期私募股权
投资基金合
伙企业（有限
合伙）
中国农业银
行股份有限
公司－工银
6,750,000 9,510,000 0.69 - 未知 未知
瑞信创新动
力股票型证
券投资基金
中国工商银
行股份有限
公司－中证
上海国企交 -235,500 5,552,821 0.40 - 未知 未知
易型开放式
指数证券投
资基金
国联安基金
－中国太平
洋人寿保险
股份有限公
司－分红险
－国联安基
596,400 5,233,108 0.38 - 未知 未知
金中国太平
洋人寿股票
相对收益型
（保额分红）
单一资产管
理计划
中国工商银
行股份有限
公司－银华
鑫盛灵活配 -719,300 5,128,850 0.37 - 未知 未知
置混合型证
券投资基金
（LOF）
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2023 年半年度报告
中国工商银
行－国联安
德盛小盘精 249,500 5,060,000 0.37 - 未知 未知
选证券投资
基金
前十名无限售条件股东持股情况
持有无限售条件 股份种类及数量
股东名称
流通股的数量 种类 数量
光明食品（集团）有限公司 711,860,596 人民币普通股 711,860,596
香港中央结算有限公司 19,015,174 人民币普通股 19,015,174
全国社保基金四一三组合 17,520,000 人民币普通股 17,520,000
济宁惠圣产业投资合伙企业（有限合伙） 11,182,108 人民币普通股 11,182,108
海南农垦基金管理有限公司－海南农垦
农业二期私募股权投资基金合伙企业（有 9,584,664 人民币普通股 9,584,664
限合伙）
中国农业银行股份有限公司－工银瑞信
9,510,000 人民币普通股 9,510,000
创新动力股票型证券投资基金
中国工商银行股份有限公司－中证上海
5,552,821 人民币普通股 5,552,821
国企交易型开放式指数证券投资基金
国联安基金－中国太平洋人寿保险股份
有限公司－分红险－国联安基金中国太
5,233,108 人民币普通股 5,233,108
平洋人寿股票相对收益型（保额分红）单
一资产管理计划
中国工商银行股份有限公司－银华鑫盛
5,128,850 人民币普通股 5,128,850
灵活配置混合型证券投资基金（LOF）
中国工商银行－国联安德盛小盘精选证
5,060,000 人民币普通股 5,060,000
券投资基金
前十名股东中回购专户情况说明 不适用
上述股东委托表决权、受托表决权、放弃
不适用
表决权的说明
上述股东关联关系或一致行动的说明 不适用
表决权恢复的优先股股东及持股数量的
不适用
说明
上海益民食品一厂（集团）有限公司为光明食品（集团）有限公司一致行动人。上海益民食
品一厂（集团）有限公司截止 2023 年 6 月 30 日持有公司股份数为 1,350,724 股，两者合计持有
公司股份 713,211,320 股，占本公司总股本的 51.73%。
前十名有限售条件股东持股数量及限售条件
√适用 □不适用
单位：股
有限售条件股份可上市交易情
有限售条件股东 持有的有限售条件 况
序号 限售条件
名称 股份数量 可上市交易 新增可上市交
时间 易股份数量
A 股限制性股票
1 王荫榆 167,100
激励计划（首期）
A 股限制性股票
2 刘明刚 18,400
激励计划（二期）
上述股东关联关系或
不适用
一致行动的说明
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2023 年半年度报告
(三) 战略投资者或一般法人因配售新股成为前十名股东
□适用 √不适用
三、董事、监事和高级管理人员情况
(一) 现任及报告期内离任董事、监事和高级管理人员持股变动情况
□适用 √不适用
其它情况说明
□适用 √不适用
(二) 董事、监事、高级管理人员报告期内被授予的股权激励情况
□适用 √不适用
(三) 其他说明
□适用 √不适用
四、控股股东或实际控制人变更情况
□适用 √不适用
第八节 优先股相关情况
□适用 √不适用
第九节 债券相关情况
一、企业债券、公司债券和非金融企业债务融资工具
□适用 √不适用
二、可转换公司债券情况
□适用 √不适用
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2023 年半年度报告
第十节 财务报告
一、 审计报告
□适用 √不适用
二、财务报表
合并资产负债表
2023 年 6 月 30 日
编制单位： 光明乳业股份有限公司
单位：元 币种：人民币
项目 附注 2023 年 6 月 30 日 2022 年 12 月 31 日
流动资产：
货币资金 （七）1 2,420,489,131 2,648,729,919
交易性金融资产 （七）2 878,538 1,183,793
衍生金融资产 （七）3 2,391,534 6,264,062
应收账款 （七）4 2,029,901,097 2,268,473,106
预付款项 （七）5 494,590,279 488,145,268
其他应收款 （七）6 52,029,274 62,921,742
存货 （七）7 3,770,736,742 4,196,700,084
持有待售资产 （七）8 18,148,150 18,148,150
其他流动资产 （七）9 187,979,737 217,906,255
流动资产合计 8,977,144,482 9,908,472,379
非流动资产：
长期股权投资 （七）10 82,879,033 80,583,307
其他权益工具投资 （七）11 3,819,054 2,235,782
其他非流动金融资产 （七）12 49,854,936 71,224,903
固定资产 （七）13 8,745,318,890 8,598,421,348
在建工程 （七）14 960,141,280 1,028,043,784
生产性生物资产 （七）15 1,946,130,297 1,863,712,671
使用权资产 （七）16 1,085,033,758 1,027,044,693
无形资产 （七）17 784,880,532 786,110,067
商誉 （七）18 809,711,211 822,579,099
长期待摊费用 （七）19 30,690,057 24,068,086
递延所得税资产 （七）20 143,936,971 158,742,194
其他非流动资产 （七）21 53,148,818 81,098,387
非流动资产合计 14,695,544,837 14,543,864,321
资产总计 23,672,689,319 24,452,336,700
流动负债：
短期借款 （七）22 999,596,539 1,202,759,784
衍生金融负债 （七）23 106,425,601 82,669,915
应付票据 （七）24
应付账款 （七）25 2,956,398,974 3,904,111,000
合同负债 （七）26 818,417,973 1,068,375,399
应付职工薪酬 （七）27 424,139,486 541,610,206
应交税费 （七）28 142,380,632 147,300,711
其他应付款 （七）29 3,082,715,596 2,634,088,560
其中：应付利息
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2023 年半年度报告
应付股利 22,007,981 22,007,981
一年内到期的非流动负债 （七）30 1,082,928,418 1,033,433,246
其他流动负债 （七）31 79,223,384 120,168,123
流动负债合计 9,692,226,603 10,734,516,944
非流动负债：
长期借款 （七）32 179,248,736 201,789,375
应付债券 （七）33 787,383,060 788,706,630
租赁负债 （七）34 888,478,540 802,998,226
长期应付款 （七）35 19,710,863 19,680,863
预计负债 （七）36 10,976,290 10,715,141
递延收益 （七）36 500,376,550 502,267,618
递延所得税负债 （七）20 278,411,604 333,293,592
其他非流动负债 （七）38 511,431,177 510,115,880
非流动负债合计 3,176,016,820 3,169,567,325
负债合计 12,868,243,423 13,904,084,269
所有者权益（或股东权益）：
实收资本（或股本） （七）39 1,378,640,863 1,378,640,863
资本公积 （七）40 2,922,599,097 2,922,599,097
减：库存股 （七）41 193,200 193,200
其他综合收益 （七）42 -243,438,515 -223,499,134
盈余公积 （七）43 689,320,432 689,320,432
未分配利润 （七）44 3,460,339,341 3,232,662,484
归属于母公司所有者权益
8,207,268,018 7,999,530,542
（或股东权益）合计
少数股东权益 2,597,177,878 2,548,721,889
所有者权益（或股东权
10,804,445,896 10,548,252,431
益）合计
负债和所有者权益（或
23,672,689,319 24,452,336,700
股东权益）总计
公司负责人：黄黎明 主管会计工作负责人：刘瑞兵 会计机构负责人：章韬
母公司资产负债表
2023 年 6 月 30 日
编制单位：光明乳业股份有限公司
单位：元 币种：人民币
项目 附注 2023 年 6 月 30 日 2022 年 12 月 31 日
流动资产：
货币资金 378,371,311 482,265,437
交易性金融资产
衍生金融资产
应收账款 （十七）1 3,548,462,656 3,086,339,695
预付款项 210,309,527 102,669,444
其他应收款 （十七）2 2,496,976,978 2,618,952,045
存货 543,970,449 347,719,528
持有待售资产 18,148,150 18,148,150
其他流动资产 24,019,527 6,568,492
流动资产合计 7,220,258,598 6,662,662,791
38 / 154
2023 年半年度报告
非流动资产：
长期股权投资 （十七）3 6,853,058,408 6,851,143,850
其他权益工具投资
其他非流动金融资产 25,875,487 25,875,490
固定资产 567,516,027 610,172,611
在建工程 90,988,076 78,720,767
生产性生物资产
使用权资产 26,096,545 37,898,616
无形资产 103,947,625 105,853,266
商誉
长期待摊费用
递延所得税资产 118,312,480 106,964,929
其他非流动资产 250,000 1,744,000
非流动资产合计 7,786,044,648 7,818,373,529
资产总计 15,006,303,246 14,481,036,320
流动负债：
短期借款
衍生金融负债 12,901,266 12,901,266
应付票据
应付账款 2,855,027,413 2,737,908,342
合同负债 294,775,356 447,718,510
应付职工薪酬 191,013,869 236,865,686
应交税费 12,233,947 23,669,052
其他应付款 3,569,970,021 2,875,027,651
其中：应付利息
应付股利
一年内到期的非流动负债 2,812,367 7,688,661
其他流动负债 24,706,768 46,826,894
流动负债合计 6,963,441,007 6,388,606,062
非流动负债：
长期借款 6,000,000 6,000,000
应付债券
租赁负债 22,064,826 29,989,310
长期应付款 193,200 193,200
预计负债
递延收益 462,886,639 461,731,662
递延所得税负债
其他非流动负债
非流动负债合计 491,144,665 497,914,172
负债合计 7,454,585,672 6,886,520,234
所有者权益（或股东权益）：
实收资本（或股本） 1,378,640,863 1,378,640,863
资本公积 3,342,881,641 3,342,881,641
减：库存股 193,200 193,200
其他综合收益
盈余公积 689,320,432 689,320,432
未分配利润 2,141,067,838 2,183,866,350
所有者权益（或股东权 7,551,717,574 7,594,516,086
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2023 年半年度报告
益）合计
负债和所有者权益（或
15,006,303,246 14,481,036,320
股东权益）总计
公司负责人：黄黎明 主管会计工作负责人：刘瑞兵 会计机构负责人：章韬
合并利润表
2023 年 1—6 月
单位：元 币种：人民币
项目 附注 2023 年半年度 2022 年半年度
一、营业总收入 （七）45 14,139,101,498 14,410,537,793
其中：营业收入 14,139,101,498 14,410,537,793
二、营业总成本 13,684,091,935 13,959,355,090
其中：营业成本 （七）45 11,293,914,486 11,656,851,877
税金及附加 （七）46 45,807,654 49,593,081
销售费用 （七）47 1,719,887,780 1,755,702,636
管理费用 （七）48 476,213,792 392,101,277
研发费用 （七）49 39,275,645 32,513,624
财务费用 （七）50 108,992,578 72,592,595
加：其他收益 （七）51 22,981,178 27,917,132
投资收益（损失以“－”号填 （七）52
2,295,726 -5,268,348
列）
其中：对联营企业和合营企业
2,295,726 -5,268,348
的投资收益
公允价值变动收益（损失以 （七）52
-305,255 -112,368
“－”号填列）
信用减值损失（损失以“-” （七）54
-6,459,378 14,385,085
号填列）
资产减值损失（损失以“-” （七）55
24,983,025 -6,111,987
号填列）
资产处置收益（损失以“－” （七）56
490,153 2,820,318
号填列）
三、营业利润（亏损以“－”号填列） 498,995,012 484,812,535
加：营业外收入 （七）57 65,550,817 29,769,274
减：营业外支出 （七）58 49,040,785 29,908,923
四、利润总额（亏损总额以“－”号
515,505,044 484,672,886
填列）
减：所得税费用 （七）59 96,561,673 110,058,998
五、净利润（净亏损以“－”号填列） 418,943,371 374,613,888
（一）按经营持续性分类
1.持续经营净利润（净亏损以
418,943,371 374,613,888
“－”号填列）
2.终止经营净利润（净亏损以
“－”号填列）
（二）按所有权归属分类
1.归属于母公司股东的净利润
337,968,126 281,465,291
（净亏损以“-”号填列）
2.少数股东损益（净亏损以“-” 80,975,245 93,148,597
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2023 年半年度报告
号填列）
六、其他综合收益的税后净额 （七）60 -41,120,037 -419,887,378
（一）归属母公司所有者的其他综
-19,939,381 -200,268,110
合收益的税后净额
1.不能重分类进损益的其他综
合收益
（1）重新计量设定受益计划变动额
（2）权益法下不能转损益的其他综
合收益
（3）其他权益工具投资公允价值变
动
（4）企业自身信用风险公允价值变
动
2.将重分类进损益的其他综合
-19,939,381 -200,268,110
收益
（1）权益法下可转损益的其他综合
收益
（2）其他债权投资公允价值变动
（3）金融资产重分类计入其他综合
收益的金额
（4）其他债权投资信用减值准备
（5）现金流量套期储备 -5,950,405 -90,225,609
（6）外币财务报表折算差额 -13,988,976 -110,042,501
（7）其他
（二）归属于少数股东的其他综合
-21,180,656 -219,619,268
收益的税后净额
七、综合收益总额 377,823,334 -45,273,490
（一）归属于母公司所有者的综合
318,028,745 81,197,181
收益总额
（二）归属于少数股东的综合收益
59,794,589 -126,470,671
总额
八、每股收益：
（一）基本每股收益(元/股) 0.25 0.20
（二）稀释每股收益(元/股) 0.25 0.20
公司负责人：黄黎明 主管会计工作负责人：刘瑞兵 会计机构负责人：章韬
母公司利润表
2023 年 1—6 月
单位：元 币种：人民币
项目 附注 2023 年半年度 2022 年半年度
一、营业收入 （十七）4 5,741,911,810 6,053,188,660
减：营业成本 （十七）4 5,204,632,462 5,169,579,719
税金及附加 12,928,718 16,777,248
销售费用 455,382,714 604,493,138
管理费用 170,932,614 146,500,337
研发费用 27,233,932 25,918,130
财务费用 -1,226,465 -10,847,490
加：其他收益 2,301,117 1,911,414
投资收益（损失以“－”号填 （十七）5 161,311,565 103,014,758
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2023 年半年度报告
列）
其中：对联营企业和合营企业
1,914,558 2,275,267
的投资收益
公允价值变动收益（损失以
“－”号填列）
信用减值损失（损失以“-”
-1,776,511 -474,655
号填列）
资产减值损失（损失以“-”
21,940,165
号填列）
资产处置收益（损失以“－”
559,712
号填列）
二、营业利润（亏损以“－”号填列） 56,363,883 205,219,095
加：营业外收入 862,678 1,458,670
减：营业外支出 1,081,355 3,304,180
三、利润总额（亏损总额以“－”号
56,145,206 203,373,585
填列）
减：所得税费用 -11,347,551 4,371,828
四、净利润（净亏损以“－”号填列） 67,492,757 199,001,757
（一）持续经营净利润（净亏损以
67,492,757 199,001,757
“－”号填列）
（二）终止经营净利润（净亏损以
“－”号填列）
五、其他综合收益的税后净额
（一）不能重分类进损益的其他综
合收益
1.重新计量设定受益计划变动
额
2.权益法下不能转损益的其他
综合收益
3.其他权益工具投资公允价值
变动
4.企业自身信用风险公允价值
变动
（二）将重分类进损益的其他综合
收益
1.权益法下可转损益的其他综
合收益
2.其他债权投资公允价值变动
3.金融资产重分类计入其他综
合收益的金额
4.其他债权投资信用减值准备
5.现金流量套期储备
6.外币财务报表折算差额
7.其他
六、综合收益总额 67,492,757 199,001,757
公司负责人：黄黎明 主管会计工作负责人：刘瑞兵 会计机构负责人：章韬
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2023 年半年度报告
合并现金流量表
2023 年 1—6 月
单位：元 币种：人民币
项目 附注 2023年半年度 2022年半年度
一、经营活动产生的现金流量：
销售商品、提供劳务收到的现
15,850,296,711 16,331,246,451
金
收到的税费返还 242,481,543 207,905,901
收到其他与经营活动有关的
（七）61（1） 113,660,135 96,431,003
现金
经营活动现金流入小计 16,206,438,389 16,635,583,355
购买商品、接受劳务支付的现
11,808,206,044 12,506,557,209
金
支付给职工及为职工支付的
1,795,605,037 1,738,629,961
现金
支付的各项税费 391,060,128 452,886,029
支付其他与经营活动有关的
（七）61（2） 1,596,006,702 1,565,165,592
现金
经营活动现金流出小计 15,590,877,911 16,263,238,791
经营活动产生的现金流
615,560,478 372,344,564
量净额
二、投资活动产生的现金流量：
收回投资收到的现金 30,310,000
取得投资收益收到的现金
处置固定资产、无形资产和其
54,296,122 73,507,913
他长期资产收回的现金净额
处置子公司及其他营业单位
收到的现金净额
收到其他与投资活动有关的
现金
投资活动现金流入小计 84,606,122 73,507,913
购建固定资产、无形资产和其
393,259,231 732,387,351
他长期资产支付的现金
投资支付的现金
取得子公司及其他营业单位
支付的现金净额
支付其他与投资活动有关的
现金
投资活动现金流出小计 393,259,231 732,387,351
投资活动产生的现金流
-308,653,109 -658,879,438
量净额
三、筹资活动产生的现金流量：
吸收投资收到的现金
其中：子公司吸收少数股东投
资收到的现金
取得借款收到的现金 567,855,268 574,176,853
收到其他与筹资活动有关的
现金
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2023 年半年度报告
筹资活动现金流入小计 567,855,268 574,176,853
偿还债务支付的现金 768,821,491 832,794,355
分配股利、利润或偿付利息支
235,184,617 53,165,813
付的现金
其中：子公司支付给少数股东
11,238,600 8,116,000
的股利、利润
支付其他与筹资活动有关的 （七）61（6）
96,157,607 56,021,200
现金
筹资活动现金流出小计 1,100,163,715 941,981,368
筹资活动产生的现金流
-532,308,447 -367,804,515
量净额
四、汇率变动对现金及现金等价
-2,839,710 -5,073,725
物的影响
五、现金及现金等价物净增加额 -228,240,788 -659,413,114
加：期初现金及现金等价物余
2,648,729,919 3,206,113,341
额
六、期末现金及现金等价物余额 2,420,489,131 2,546,700,227
公司负责人：黄黎明 主管会计工作负责人：刘瑞兵 会计机构负责人：章韬
母公司现金流量表
2023 年 1—6 月
单位：元 币种：人民币
项目 附注 2023年半年度 2022年半年度
一、经营活动产生的现金流量：
销售商品、提供劳务收到的现
6,479,146,998 6,463,710,980
金
收到的税费返还
收到其他与经营活动有关的
625,388,327 1,138,735,524
现金
经营活动现金流入小计 7,104,535,325 7,602,446,504
购买商品、接受劳务支付的现
5,941,855,412 6,213,244,532
金
支付给职工及为职工支付的
434,458,001 429,243,485
现金
支付的各项税费 86,417,083 182,966,692
支付其他与经营活动有关的
682,547,514 1,072,887,829
现金
经营活动现金流出小计 7,145,278,010 7,898,342,538
经营活动产生的现金流量净
-40,742,685 -295,896,034
额
二、投资活动产生的现金流量：
取得投资收益收到的现金 78,798,373
处置固定资产、无形资产和其
1,958,127 25,662
他长期资产收回的现金净额
处置子公司及其他营业单位
收到的现金净额
收到其他与投资活动有关的
现金
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2023 年半年度报告
投资活动现金流入小计 80,756,500 25,662
购建固定资产、无形资产和其
24,400,641 31,510,063
他长期资产支付的现金
投资支付的现金 1,354,573,500
取得子公司及其他营业单位
3,571,767
支付的现金净额
支付其他与投资活动有关的
现金
投资活动现金流出小计 24,400,641 1,389,655,330
投资活动产生的现金流
56,355,859 -1,389,629,668
量净额
三、筹资活动产生的现金流量：
吸收投资收到的现金
取得借款收到的现金
收到其他与筹资活动有关的
现金
筹资活动现金流入小计
偿还债务支付的现金
分配股利、利润或偿付利息支
110,291,269
付的现金
支付其他与筹资活动有关的
9,216,031 8,216,030
现金
筹资活动现金流出小计 119,507,300 8,216,030
筹资活动产生的现金流
-119,507,300 -8,216,030
量净额
四、汇率变动对现金及现金等价
物的影响
五、现金及现金等价物净增加额 -103,894,126 -1,693,741,732
加：期初现金及现金等价物余
482,265,437 2,195,870,229
额
六、期末现金及现金等价物余额 378,371,311 502,128,497
公司负责人：黄黎明 主管会计工作负责人：刘瑞兵 会计机构负责人：章韬
45 / 154
2023 年半年度报告
合并所有者权益变动表
2023 年 1—6 月
单位：元 币种：人民币
2023 年半年度
归属于母公司所有者权益
项目
少数股东权益 所有者权益合计
实收资本 (或 减：库存
资本公积 其他综合收益 盈余公积 未分配利润 小计
股本) 股
一、上年期末余额 1,378,640,863 2,922,599,097 193,200 -223,499,134 689,320,432 3,232,662,484 7,999,530,542 2,548,721,889 10,548,252,431
加：会计政策变更
前期差错更正
同一控制下企业合并
其他
二、本年期初余额 1,378,640,863 2,922,599,097 193,200 -223,499,134 689,320,432 3,232,662,484 7,999,530,542 2,548,721,889 10,548,252,431
三、本期增减变动金额（减少以
-19,939,381 227,676,857 207,737,476 48,455,989 256,193,465
“－”号填列）
（一）综合收益总额 -19,939,381 337,968,126 318,028,745 59,794,589 377,823,334
（二）所有者投入和减少资本
1．所有者投入的普通股
2．其他权益工具持有者投入资
本
3．股份支付计入所有者权益的
金额
4．其他
（三）利润分配 -110,291,269 -110,291,269 -11,338,600 -121,629,869
1．提取盈余公积
2．提取一般风险准备
3．对所有者（或股东）的分配 -110,291,269 -110,291,269 -11,338,600 -121,629,869
4．其他
（四）所有者权益内部结转
1．资本公积转增资本（或股本）
2．盈余公积转增资本（或股本）
3．盈余公积弥补亏损
4．设定受益计划变动额结转留
存收益
5．其他综合收益结转留存收益
6．其他
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2023 年半年度报告
（五）专项储备
1．本期提取
2．本期使用
（六）其他
四、本期期末余额 1,378,640,863 2,922,599,097 193,200 -243,438,515 689,320,432 3,460,339,341 8,207,268,018 2,597,177,878 10,804,445,896
2022 年半年度
归属于母公司所有者权益
项目
少数股东权益 所有者权益合计
实收资本(或股
资本公积 减：库存股 其他综合收益 盈余公积 未分配利润 小计
本)
一、上年期末余额 1,378,640,863 2,919,324,832 193,200 -218,990,433 677,183,645 3,104,693,631 7,860,659,338 2,491,242,852 10,351,902,190
加：会计政策变更
前期差错更正
同一控制下企业合并
其他
二、本年期初余额 1,378,640,863 2,919,324,832 193,200 -218,990,433 677,183,645 3,104,693,631 7,860,659,338 2,491,242,852 10,351,902,190
三、本期增减变动金额（减少
3,049,586 -200,268,110 281,465,291 84,246,767 -143,600,318 -59,353,551
以“－”号填列）
（一）综合收益总额 -200,268,110 281,465,291 81,197,181 -126,470,671 -45,273,490
（二）所有者投入和减少资本 3,049,586 3,049,586 -5,891,047 -2,841,461
1．所有者投入的普通股
2．其他权益工具持有者投入资
本
3．股份支付计入所有者权益的
284,893 284,893 445,413 730,306
金额
4．其他 2,764,693 2,764,693 -6,336,460 -3,571,767
（三）利润分配 -11,238,600 -11,238,600
1．提取盈余公积
2．提取一般风险准备
3．对所有者（或股东）的分配 -11,238,600 -11,238,600
4．其他
（四）所有者权益内部结转
1．资本公积转增资本（或股本）
2．盈余公积转增资本（或股本）
3．盈余公积弥补亏损
4．设定受益计划变动额结转留
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2023 年半年度报告
存收益
5．其他综合收益结转留存收益
6．其他
（五）专项储备
1．本期提取
2．本期使用
（六）其他
四、本期期末余额 1,378,640,863 2,922,374,418 193,200 -419,258,543 677,183,645 3,386,158,922 7,944,906,105 2,347,642,534 10,292,548,639
公司负责人：黄黎明 主管会计工作负责人：刘瑞兵 会计机构负责人：章韬
母公司所有者权益变动表
2023 年 1—6 月
单位：元 币种：人民币
2023 年半年度
项目 实收资本 (或股
资本公积 减：库存股 其他综合收益 盈余公积 未分配利润 所有者权益合计
本)
一、上年期末余额 1,378,640,863 3,342,881,641 193,200 689,320,432 2,183,866,350 7,594,516,086
加：会计政策变更
前期差错更正
其他
二、本年期初余额 1,378,640,863 3,342,881,641 193,200 689,320,432 2,183,866,350 7,594,516,086
三、本期增减变动金额（减少以
-42,798,512 -42,798,512
“－”号填列）
（一）综合收益总额 67,492,757 67,492,757
（二）所有者投入和减少资本
1．所有者投入的普通股
2．其他权益工具持有者投入资本
3．股份支付计入所有者权益的金额
4．其他
（三）利润分配 -110,291,269 -110,291,269
1．提取盈余公积
2．对所有者（或股东）的分配 -110,291,269 -110,291,269
3．其他
（四）所有者权益内部结转
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2023 年半年度报告
1．资本公积转增资本（或股本）
2．盈余公积转增资本（或股本）
3．盈余公积弥补亏损
4．设定受益计划变动额结转留存收
益
5．其他综合收益结转留存收益
6．其他
（五）专项储备
1．本期提取
2．本期使用
（六）其他
四、本期期末余额 1,378,640,863 3,342,881,641 193,200 689,320,432 2,141,067,838 7,551,717,574
2022 年半年度
项目 实收资本 (或股
资本公积 减：库存股 其他综合收益 盈余公积 未分配利润 所有者权益合计
本)
一、上年期末余额 1,378,640,863 3,342,881,641 193,200 677,183,645 2,271,131,439 7,669,644,388
加：会计政策变更
前期差错更正
其他
二、本年期初余额 1,378,640,863 3,342,881,641 193,200 677,183,645 2,271,131,439 7,669,644,388
三、本期增减变动金额（减少以
199,001,757 199,001,757
“－”号填列）
（一）综合收益总额 199,001,757 199,001,757
（二）所有者投入和减少资本
1．所有者投入的普通股
2．其他权益工具持有者投入资本
3．股份支付计入所有者权益的金额
4．其他
（三）利润分配
1．提取盈余公积
2．对所有者（或股东）的分配
3．其他
（四）所有者权益内部结转
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2023 年半年度报告
1．资本公积转增资本（或股本）
2．盈余公积转增资本（或股本）
3．盈余公积弥补亏损
4．设定受益计划变动额结转留存收
益
5．其他综合收益结转留存收益
6．其他
（五）专项储备
1．本期提取
2．本期使用
（六）其他
四、本期期末余额 1,378,640,863 3,342,881,641 193,200 677,183,645 2,470,133,196 7,868,646,145
公司负责人：黄黎明 主管会计工作负责人：刘瑞兵 会计机构负责人：章韬
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2023 年半年度报告
三、 公司基本情况
1. 公司概况
√适用 □不适用
光明乳业股份有限公司(以下简称“本公司”)是于 1996 年 10 月发起设立的股份有限公司，注册
地为中华人民共和国上海市，总部地址为中华人民共和国上海市。光明食品集团为本公司的母公
司，本公司的最终控制方为上海市国有资产监督管理委员会。本公司于 2002 年 8 月 28 日在上海
证券交易所挂牌上市交易。于 2023 年 6 月 30 日，本公司的总股本为 1,378,640,863 元，每股面
值 1 元。
本公司及子公司(以下合称“本集团”)主要经营生产、开发及销售乳制品业务和畜牧业业务。
本财务报表由本公司董事会于 2023 年 8 月 25 日批准报出。
2. 合并财务报表范围
√适用 □不适用
本年度合并财务报表范围详细情况参见附注(九)“在其他主体中的权益”。
四、财务报表的编制基础
1. 编制基础
本公司财务报表以持续经营为编制基础。
2. 持续经营
□适用 √不适用
五、重要会计政策及会计估计
具体会计政策和会计估计提示：
√适用 □不适用
本集团根据生产经营特点确定具体会计政策和会计估计，主要体现在应收款项的预期信用损失的
计量(附注五(9))、存货的计价方法(附注五(10))、固定资产折旧、无形资产和使用权资产摊销(附
注五(13)、(18)、(17))、生产性生物资产的摊销(附注五(16))、开发支出资本化的判断标准(附
注五(18))、长期资产减值(附注五(19))、收入的确认和计量(附注五(26))。
本集团在确定重要的会计政策时所运用的关键判断、重要会计估计及其关键假设详见附注五(32)
1. 遵循企业会计准则的声明
本公司所编制的财务报表符合企业会计准则的要求，真实、完整地反映了公司的财务状况、经营
成果、股东权益变动和现金流量等有关信息。
2. 会计期间
本公司会计年度自公历 1 月 1 日起至 12 月 31 日止。
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2023 年半年度报告
3. 营业周期
√适用 □不适用
营业周期是指企业从购买用于加工的资产起至实现现金或现金等价物的期间。本公司的营业周期
小于 12 个月，以 12 个月作为资产和负债的流动性划分标准。
4. 记账本位币
本公司的记账本位币为人民币。本公司下属子公司根据其经营所处的主要经济环境确定其记账本
位币。公司之境外子公司的记账本位币包括美元、新西兰元及以色列谢克尔。本财务报表以人民
币列示。
5. 同一控制下和非同一控制下企业合并的会计处理方法
√适用 □不适用
5.1 同一控制下的企业合并
本集团支付的合并对价及取得的净资产均按账面价值计量，如被合并方是最终控制方以前年度从
第三方收购来的，则以被合并方的资产、负债(包括最终控制方收购被合并方而形成的商誉)在最
终控制方合并财务报表中的账面价值为基础。本集团取得的净资产账面价值与支付的合并对价账
面价值的差额，调整资本公积(股本溢价)；资本公积(股本溢价)不足以冲减的，调整留存收益。
为进行企业合并发生的直接相关费用于发生时计入当期损益。为企业合并而发行权益性证券或债
务性证券的交易费用，计入权益性证券或债务性证券的初始确认金额。
5.2 非同一控制下的企业合并
本集团发生的合并成本及在合并中取得的可辨认净资产按购买日的公允价值计量。合并成本包括
业绩承诺的或有对价，合并成本大于合并中取得的被购买方于购买日可辨认净资产公允价值份额
的差额，确认为商誉；合并成本小于合并中取得的被购买方可辨认净资产公允价值份额的差额，
计入当期损益。为进行企业合并发生的直接相关费用于发生时计入当期损益。为企业合并而发行
权益性证券或债务性证券的交易费用，计入权益性证券或债务性证券的初始确认金额。
6. 合并财务报表的编制方法
√适用 □不适用
编制合并财务报表时，合并范围包括本公司及全部子公司。
从取得子公司的实际控制权之日起，本集团开始将其纳入合并范围；从丧失实际控制权之日起停
止纳入合并范围。对于同一控制下企业合并取得的子公司，自其与本公司同受最终控制方控制之
日起纳入本公司合并范围，并将其在合并日前实现的净利润在合并利润表中单列项目反映。
在编制合并财务报表时，子公司与本公司采用的会计政策或会计期间不一致的，按照本公司的会
计政策和会计期间对子公司财务报表进行必要的调整。对于非同一控制下企业合并取得的子公司，
以购买日可辨认净资产公允价值为基础对其财务报表进行调整。
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2023 年半年度报告
集团内所有重大往来余额、交易及未实现利润在合并财务报表编制时予以抵销。子公司的股东权
益、当期净损益及综合收益中不归属于本公司所拥有的部分分别作为少数股东权益、少数股东损
益及归属于少数股东的综合收益总额在合并财务报表中股东权益、净利润及综合收益总额项下单
独列示。子公司少数股东分担的当期亏损超过了少数股东在该子公司期初所有者权益中所享有的
份额的，其余额冲减少数股东权益。本公司向子公司出售资产所发生的未实现内部交易损益，全
额抵销归属于母公司股东的净利润；子公司向本公司出售资产所发生的未实现内部交易损益，按
本公司对该子公司的分配比例在归属于母公司股东的净利润和少数股东损益之间分配抵销。子公
司之间出售资产所发生的未实现内部交易损益，按照母公司对出售方子公司的分配比例在归属于
母公司股东的净利润和少数股东损益之间分配抵销。
如果以本集团为会计主体与以本公司或子公司为会计主体对同一交易的认定不同时，从本集团的
角度对该交易予以调整。
7. 现金及现金等价物的确定标准
现金等价物是指企业持有的期限短（一般指从购买日起三个月内到期）、流动性强、易于转换为
已知金额现金、价值变动风险很小的投资。
8. 外币业务和外币报表折算
√适用 □不适用
8.1 外币交易
外币交易按交易发生日的即期汇率将外币金额折算为记账本位币入账。
于资产负债表日，外币货币性项目采用资产负债表日的即期汇率折算为记账本位币。为购建符合
借款费用资本化条件的资产而借入的外币专门借款产生的汇兑差额在资本化期间内予以资本化；
其他汇兑差额直接计入当期损益。以历史成本计量的外币非货币性项目，于资产负债表日采用交
易发生日的即期汇率折算。汇率变动对现金的影响额，在现金流量表中单独列示。
8.2 外币财务报表的折算
境外经营的资产负债表中的资产和负债项目，采用资产负债表日的即期汇率折算，股东权益中除
未分配利润项目外，其他项目采用发生时的即期汇率折算。境外经营的利润表中的收入与费用项
目，采用交易发生日的即期汇率折算。上述折算产生的外币报表折算差额，计入其他综合收益。
境外经营的现金流量项目，采用现金流量发生日的即期汇率折算。汇率变动对现金的影响额，在
现金流量表中单独列示。
9. 金融工具
√适用 □不适用
金融工具，是指形成一方的金融资产并形成其他方的金融负债或权益工具的合同。当本集团成为
金融工具合同的一方时，确认相关的金融资产或金融负债。
9.1 金融资产
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2023 年半年度报告
9.1.1 分类和计量
本集团根据管理金融资产的业务模式和金融资产的合同现金流量特征，将金融资产划分为：(1)
以摊余成本计量的金融资产；(2)以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产；(3)以
公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产。
金融资产在初始确认时以公允价值计量。对于以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产，
相关交易费用直接计入当期损益；对于其他类别的金融资产，相关交易费用计入初始确认金额。
因销售产品或提供劳务而产生的、未包含或不考虑重大融资成分的应收账款或应收票据，本集团
按照预期有权收取的对价金额作为初始确认金额。
债务工具
本集团持有的债务工具是指从发行方角度分析符合金融负债定义的工具，分别采用以下三种方式
进行计量：
（1）以摊余成本计量：
本集团管理此类金融资产的业务模式为以收取合同现金流量为目标，且此类金融资产的合同现金
流量特征与基本借贷安排相一致，即在特定日期产生的现金流量，仅为对本金和以未偿付本金金
额为基础的利息的支付。本集团对于此类金融资产按照实际利率法确认利息收入。此类金融资产
主要包括货币资金、应收账款和其他应收款等。本集团将自资产负债表日起一年内(含一年)到期
的债权投资和长期应收款，列示为一年内到期的非流动资产；取得时期限在一年内(含一年)的债
权投资列示为其他流动资产。
（2）以公允价值计量且其变动计入其他综合收益：
本集团管理此类金融资产的业务模式为既以收取合同现金流量为目标又以出售为目标，且此类金
融资产的合同现金流量特征与基本借贷安排相一致。此类金融资产按照公允价值计量且其变动计
入其他综合收益，但减值损失或利得、汇兑损益和按照实际利率法计算的利息收入计入当期损益。
此类金融资产主要包括应收款项融资、其他债权投资等。本集团自资产负债表日起一年内(含一年)
到期的其他债权投资，列示为一年内到期的非流动资产；取得时期限在一年内(含一年)的其他债
权投资列示为其他流动资产。
（3）以公允价值计量且其变动计入当期损益：
本集团将持有的未划分为以摊余成本计量和以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的债务工
具，以公允价值计量且其变动计入当期损益。在初始确认时，本集团为了消除或显著减少会计错
配，将部分金融资产指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产。自资产负债表日
起超过一年到期且预期持有超过一年的，列示为其他非流动金融资产，其余列示为交易性金融资
产。
权益工具
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2023 年半年度报告
本集团将对其没有控制、共同控制和重大影响的权益工具投资按照公允价值计量且其变动计入当
期损益，列示为交易性金融资产；自资产负债表日起预期持有超过一年的，列示为其他非流动金
融资产。
此外，本集团将部分非交易性权益工具投资于初始确认时指定为以公允价值计量且其变动计入其
他综合收益的金融资产，列示为其他权益工具投资。该类金融资产的相关股利收入计入当期损益。
9.1.2 减值
本集团对于以摊余成本计量的金融资产、以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的债务工具
投资和财务担保合同等，以预期信用损失为基础确认损失准备。
本集团考虑在资产负债表日无须付出不必要的额外成本和努力即可获得的有关过去事项、当前状
况以及对未来经济状况的预测等合理且有依据的信息，以发生违约的风险为权重，计算合同应收
的现金流量与预期能收到的现金流量之间差额的现值的概率加权金额，确认预期信用损失。
对于因销售商品、提供劳务等日常经营活动形成的应收账款，无论是否存在重大融资成分，本集
团均按照整个存续期的预期信用损失计量损失准备。
除上述应收票据、应收账款、应收款项融资、合同资产和应收租赁款外，于每个资产负债表日，
本集团对处于不同阶段的金融工具的预期信用损失分别进行计量。金融工具自初始确认后信用风
险未显著增加的，处于第一阶段，本集团按照未来 12 个月内的预期信用损失计量损失准备；金
融工具自初始确认后信用风险已显著增加但尚未发生信用减值的，处于第二阶段，本集团按照该
工具整个存续期的预期信用损失计量损失准备；金融工具自初始确认后已经发生信用减值的，处
于第三阶段，本集团按照该工具整个存续期的预期信用损失计量损失准备。
对于在资产负债表日具有较低信用风险的金融工具，本集团假设其信用风险自初始确认后并未显
著增加，认定为处于第一阶段的金融工具，按照未来 12 个月内的预期信用损失计量损失准备。
本集团对于处于第一阶段和第二阶段的金融工具，按照其未扣除减值准备的账面余额和实际利率
计算利息收入。对于处于第三阶段的金融工具，按照其账面余额减已计提减值准备后的摊余成本
和实际利率计算利息收入。
对于存在客观证据表明存在减值，以及其他适用于单项评估的应收账款，单独进行减值测试，确
认预期信用损失，计提单项减值准备。对于不存在减值 客观证据的应收账款或当单项金融资产无
法以合理成本评估预期信用损失的信息时，本集团依据信用风险特征将应收款项划分为若干组合，
在组合基础上计算预期信用损失，确定组合的依据和计提方法如下：
组合一 境内客户
组合二 境外客户
组合三 押金和保证金
组合四 其他
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2023 年半年度报告
对于划分为组合的应收账款，本集团参考历史信用损失经验，结合当前状况以及对未来经济状况
的预测，通过违约风险敞口和整个存续期预期信用损失率，计算预期信用损失。除此以外的应收
款项融资和划分为组合的其他应收款，本集团参考历史信用损失经验，结合当前状况以及对未来
经济状况的预测，通过违约风险敞口和未来 12 个月内或整个存续期预期信用损失率，计算预期信
用损失。
本集团将计提或转回的损失准备计入当期损益。对于持有的以公允价值计量且其变动计入其他综
合收益的债务工具，本集团在将减值损失或利得计入当期损益的同时调整其他综合收益。
9.1.3 终止确认
金融资产满足下列条件之一的，予以终止确认：(1)收取该金融资产现金流量的合同权利终止；(2)
该金融资产已转移，且本集团将金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬转移给转入方；(3)该金
融资产已转移，虽然本集团既没有转移也没有保留金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬，但
是放弃了对该金融资产控制。
其他权益工具投资终止确认时，其账面价值与收到的对价以及原直接计入其他综合收益的公允价
值变动累计额之和的差额，计入留存收益；其余金融资产终止确认时，其账面价值与收到的对价
以及原直接计入其他综合收益的公允价值变动累计额之和的差额，计入当期损益。
9.2 金融负债
金融负债于初始确认时分类为以摊余成本计量的金融负债和以公允价值计量且其变动计入当期损
益的金融负债。
本集团的金融负债主要为以摊余成本计量的金融负债，包括应付账款、其他应付款、借款及应付
债券等。该类金融负债按其公允价值扣除交易费用后的金额进行初始计量，并采用实际利率法进
行后续计量。期限在一年以下(含一年)的，列示为流动负债；期限在一年以上但自资产负债表日
起一年内(含一年)到期的，列示为一年内到期的非流动负债；其余列示为非流动负债。
当金融负债的现时义务全部或部分已经解除时，本集团终止确认该金融负债或义务已解除的部分。
终止确认部分的账面价值与支付的对价之间的差额，计入当期损益。
9.3 金融工具的公允价值确定
存在活跃市场的金融工具，以活跃市场中的报价确定其公允价值。不存在活跃市场的金融工具，
采用评估方法确定其公允价值。在估值时，本集团采用在当前情况下适用并且有足够可利用数据
和其他信息支持的评估方法，选择与市场参与者在相关资产或负债的交易中所考虑的资产或负债
特征相一致的输入值，并尽可能优先使用相关可观察输入值。在相关可观察输入值无法取得或取
得不切实可行的情况下，使用不可观察输入值。
10. 存货
√适用 □不适用
10.1 分类
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2023 年半年度报告
存货包括原材料、消耗性生物资产和库存商品等，按成本与可变现净值孰低计量。
10.2 发出存货的计价方法
存货发出时的成本按加权平均法核算，库存商品成本包括原材料、直接人工以及在正常生产能力
下按系统的方法分配的制造费用。
10.3 存货可变现净值的确定依据及存货跌价准备的计提方法
存货跌价准备按存货成本高于其可变现净值的差额计提。可变现净值按日常活动中，以存货的估
计售价减去至完工时估计将要发生的成本、估计的销售费用以及相关税费后的金额确定。
10.4 本集团的存货盘存制度采用永续盘存制
10.5 低值易耗品和包装物的摊销方法
周转材料包括低值易耗品和包装物等，低值易耗品和包装物采用一次转销法进行摊销。
11. 持有待售资产
√适用 □不适用
同时满足下列条件的非流动资产或处置组划分为持有待售：(一)根据类似交易中出售此类资产或
处置组的惯例，在当前状况下即可立即出售；(二)本集团已与其他方签订具有法律约束力的出售
协议且已取得相关批准，预计出售将在一年内完成。
符合持有待售条件的非流动资产(不包括金融资产、以公允价值计量的投资性房地产以及递延所得
税资产)，以账面价值与公允价值减去出售费用后的净额孰低计量，公允价值减去出售费用后的净
额低于原账面价值的金额，确认为资产减值损失。
被划分为持有待售的非流动资产和处置组中的资产和负债，分类为流动资产和流动负债，并在资
产负债表中单独列示。
终止经营为满足下列条件之一的、能够单独区分的组成部分，且该组成部分已被处置或划归为持
有待售类别：(一)该组成部分代表一项独立的主要业务或一个单独的主要经营地区；(二)该组成
部分是拟对一项独立的主要业务或一个单独的主要经营地区进行处置的一项相关联计划的一部分；
(三)该组成部分是专为转售而取得的子公司。
因本集团无法控制的下列原因之一，导致非关联方之间的交易未能在一年内完成，且有充分证据
表明本集团仍然承诺出售非流动资产或处置组的，本集团继续将非流动资产或处置组划分为持有
待售类别：
(一)买方或其他方意外设定导致出售延期的条件，本集团针对这些条件已经及时采取行动，且预
计能够自设定导致出售延期的条件起一年内顺利化解延期因素；
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(二)因发生罕见情况，导致持有待售的非流动资产或处置组未能在一年内完成出售，本集团在最
初一年内已经针对这些新情况采取必要措施且重新满足了持有待售类别的划分条件。
利润表中列示的终止经营净利润包括其经营损益和处置损益。
12. 长期股权投资
√适用 □不适用
长期股权投资包括：本公司对子公司的长期股权投资；本集团对联营企业的长期股权投资。
子公司为本公司能够对其实施控制的被投资单位。联营企业为本集团能够对其财务和经营决策具
有重大影响的被投资单位。
对子公司的投资，在公司财务报表中按照成本法确定的金额列示，在编制合并财务报表时按权益
法调整后进行合并；对联营企业投资采用权益法核算。
12.1 投资成本确定
同一控制下企业合并形成的长期股权投资，在合并日按照被合并方所有者权益在最终控制方合并
财务报表中的账面价值的份额作为投资成本；非同一控制下企业合并形成的长期股权投资，按照
合并成本作为长期股权投资的投资成本。
对于以企业合并以外的其他方式取得的长期股权投资，以支付现金取得的长期股权投资，按照实
际支付的购买价款作为初始投资成本；以发行权益性证券取得的长期股权投资，按发行权益性证
券的公允价值确认为初始投资成本。
12.2 后续计量及损益确认方法
采用成本法核算的长期股权投资，按照初始投资成本计量，被投资单位宣告分派的现金股利或利
润，确认为投资收益计入当期损益。
采用权益法核算的长期股权投资，初始投资成本大于投资时应享有被投资单位可辨认净资产公允
价值份额的，以初始投资成本作为长期股权投资成本；初始投资成本小于投资时应享有被投资单
位可辨认净资产公允价值份额的，其差额计入当期损益，并相应调增长期股权投资成本。
采用权益法核算的长期股权投资，本集团按应享有或应分担的被投资单位的净损益份额确认当期
投资损益。确认被投资单位发生的净亏损，以长期股权投资的账面价值以及其他实质上构成对被
投资单位净投资的长期权益减记至零为限，但本集团负有承担额外损失义务且符合预计负债确认
条件的，继续确认预计将承担的损失金额。被投资单位除净损益、其他综合收益和利润分配以外
所有者权益的其他变动，调整长期股权投资的账面价值并计入资本公积。被投资单位分派的利润
或现金股利于宣告分派时按照本集团应分得的部分，相应减少长期股权投资的账面价值。本集团
与被投资单位之间未实现的内部交易损益按照持股比例计算归属于本集团的部分，予以抵销，在
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此基础上确认投资损益。本集团与被投资单位发生的内部交易损失，其中属于资产减值损失的部
分，相应的未实现损失不予抵销。
12.3 确定对被投资单位具有控制、重大影响的依据
控制是指拥有对被投资单位的权力，通过参与被投资单位的相关活动而享有可变回报，并且有能
力运用对被投资单位的权力影响其回报金额。
重大影响是指对被投资单位的财务和经营政策有参与决策的权力，但并不能够控制或者与其他方
一起共同控制这些政策的制定。
12.4 长期股权投资减值
对子公司、联营企业的长期股权投资，当其可收回金额低于其账面价值时，账面价值减记至可收
回金额(附注五(19))。
13. 固定资产
(1).确认条件
√适用 □不适用
固定资产包括房屋及建筑物、机器设备、运输工具、电子设备和器具及家具等。
固定资产仅在与其有关的经济利益很可能流入本集团、且其成本能够可靠计量时予以确认。购置
或新建的固定资产按取得时的成本进行初始计量。公司制改建时国有股股东投入的固定资产，按
国有资产管理部门确认的评估值作为入账价值。
固定资产的购建与政府补助相关的，按该固定资产购买价值扣减政府补助后的金额作为入账价值。
与固定资产有关的后续支出，在与其有关的经济利益很可能流入本集团且其成本能够可靠计量时，
计入固定资产成本；对于被替换的部分，终止确认其账面价值；所有其他后续支出于发生时计入
当期损益。
(2).折旧方法
固定资产折旧采用年限平均法并按其入账价值减去预计净残值后在预计使用寿命内计提。对计提
了减值准备的固定资产，则在未来期间按扣除减值准备后的账面价值及依据尚可使用年限确定折
旧额。
固定资产的预计使用寿命、净残值率及年折旧率列示如下：
√适用 □不适用
类别 折旧方法 折旧年限（年） 残值率 年折旧率
房屋及建筑物 年限平均法 10-50 3%至 10% 1.8%至 9.7%
机器设备 年限平均法 3-33 3%至 10% 2.7%至 32.3%
运输工具 年限平均法 5-10 3%至 10% 9.0%至 19.4%
电子设备、器具及家具 年限平均法 2-20 3%至 10% 4.5%至 48.5%
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对固定资产的预计使用寿命、预计净残值和折旧方法于每年年度终了进行复核并作适当调整。
当固定资产的可收回金额低于其账面价值时，账面价值减记至可收回金额(附注五(19))。
(3).融资租入固定资产的认定依据、计价和折旧方法
□适用 √不适用
(4).固定资产的处置
当固定资产被处置、或者预期通过使用或处置不能产生经济利益时，终止确认该固定资产。固定
资产出售、转让、报废或损毁的处置收入扣除其账面价值和相关税费后的金额计入当期损益。
14. 在建工程
√适用 □不适用
在建工程按实际发生的成本计量。实际成本包括建筑成本、安装成本、符合资本化条件的借款费
用以及其他为使在建工程达到预定可使用状态所发生的必要支出。在建工程在达到预定可使用状
态时，转入固定资产并自次月起开始计提折旧。当在建工程的可收回金额低于其账面价值时，账
面价值减记至可收回金额(附注五(19))。
15. 借款费用
√适用 □不适用
本集团发生的可直接归属于需要经过相当长时间的购建活动才能达到预定可使用状态之资产的购
建的借款费用，在资产支出及借款费用已经发生、为使资产达到预定可使用状态所必要的购建活
动已经开始时，开始资本化并计入该资产的成本。当购建的资产达到预定可使用状态时停止资本
化，其后发生的借款费用计入当期损益。如果资产的购建活动发生非正常中断，并且中断时间连
续超过 3 个月，暂停借款费用的资本化，直至资产的购建活动重新开始。
对于为购建符合资本化条件的资产而借入的专门借款，以专门借款当期实际发生的利息费用减去
尚未动用的借款资金存入银行取得的利息收入或进行暂时性投资取得的投资收益后的金额确定专
门借款借款费用的资本化金额。
对于为购建符合资本化条件的资产而占用的一般借款，按照累计资产支出超过专门借款部分的资
本支出加权平均数乘以所占用一般借款的加权平均实际利率计算确定一般借款借款费用的资本化
金额。实际利率为将借款在预期存续期间或适用的更短期间内的未来现金流量折现为该借款初始
确认金额所使用的利率。
16. 生物资产
√适用 □不适用
16.1 消耗性生物资产
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消耗性生物资产是指为出售而持有的、或在将来收获为农产品的生物资产，包括肉牛等。消耗性
生物资产按照成本进行初始计量。外购生物资产的成本包括购买价款、保险费以及可直接归属于
购买该资产的其他支出。
自行繁殖或养殖的消耗性生物资产的成本，为该资产在出售前发生的可直接归属于该资产的必要
支出，包括饲料费、人工费和应分摊的间接费用。
消耗性生物资产在出售时，采用个别计价法按账面价值结转成本。
资产负债表日，消耗性生物资产按照成本与可变现净值孰低计量，并采用与确认存货跌价准备一
致的方法计算确认消耗性生物资产的跌价准备。如果减值的影响因素已经消失的，减记的金额将
予以恢复，并在原已计提的跌价准备金额内转回，转回金额计入当期损益。
16.2 生产性生物资产
生产性生物资产是指为产出农产品、提供劳务或出租等目的而持有的生物资产，包括产畜和幼畜
等。生产性生物资产按照成本进行初始计量。自行繁殖的生产性生物资产的成本，为该资产在达
到预定生产经营目的前发生的饲料费、人工费和应分摊的间接费等可直接归属于该资产的必要支
出。
生产性生物资产在达到预定生产经营目的后采用年限平均法在使用寿命内计提折旧。产畜的类别、
使用寿命、预计净残值率和年折旧率列示如下：
类别 预计使用寿命 预计净残值 年折旧率
母牛 40-60 月 15%至 25% 15%至 25.5%
种公牛 60-72 月 4%至 5% 15.8%至 19.2%
上述生产性生物资产的使用寿命和预计净残值系根据历史经验确定。
本集团至少于年度终了对生产性生物资产的使用寿命、预计净残值和折旧方法进行复核，如发生
改变则作为会计估计变更处理。
生产性生物资产出售、盘亏、死亡或毁损的处置收入扣除其账面价值和相关税费后的差额计入当
期损益。
16.3 公益性生物资产
本集团公益性生物资产为以防护、环境保护为主要目的的防风固沙林等。自行营造的公益性生物
资产的成本，应当按照郁闭前发生的造林费、抚育费、森林保护费、营林设施费、良种试验费、
调查设计费和应分摊的间接费用等必要支出确定。
16.4 减值
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企业至少应当于每年年度终了对消耗性生物资产和生产性生物资产进行检查，有确凿证据表明由
于遭受自然灾害、病虫害、动物疫病侵袭或市场需求变化等原因，使消耗性生物资产的可变现净
值或生产性生物资产的可收回金额低于其账面价值的，应当按照可变现净值或可收回金额低于账
面价值的差额，计提生物资产跌价准备或减值准备，并确认为当期损失(附注五(19))。
消耗性生物资产减值的影响因素已经消失的，减记金额应当予以恢复，并在原已计提的跌价准备
金额内转回，计入当期损益。生产性生物资产减值准备一经计提，不得转回。
公益性生物资产不计提减值准备。
17. 使用权资产
√适用 □不适用
详见 29.租赁
18. 无形资产
(1). 计价方法、使用寿命、减值测试
√适用 □不适用
无形资产包括土地使用权、专利权、非专利技术和收购产生的商标权等，以成本计量。
（1）土地使用权
土地使用权按使用年限 30-50 年平均摊销。外购土地及建筑物的价款难以在土地使用权与建筑物
之间合理分配的，全部作为固定资产。
（2）专利权
专利权按预计可使用年限 10 年平均摊销。
（3）非专利技术
非专利权按预计可使用年限 2-10 年平均摊销。
（4）商标权
使用寿命有限的商标权按法律规定的有效年 10-3 年平均摊销。使用寿命不确定的商标权不摊销。
（5）软件
软件按预计可使用年限 10 年平均摊销。
（6）定期复核使用寿命和摊销方法
对使用寿命有限的无形资产的预计使用寿命及摊销方法于每年年度终了进行复核并作适当调整。
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使用寿命不确定的无形资产不应摊销。企业应当在每个会计期间对使用寿命不确定的无形资产的
使用寿命进行复核。如果有证据表明无形资产的使用寿命是有限的，应当估计其使用寿命。
（7）无形资产减值
当无形资产的可收回金额低于其账面价值时，账面价值减记至可收回金额(附注五(19))。
(2). 内部研究开发支出会计政策
√适用 □不适用
内部研究开发项目支出根据其性质以及研发活动最终形成无形资产是否具有较大不确定性，被分
为研究阶段支出和开发阶段支出。
为研究生产工艺而进行的有计划的调查、评价和选择阶段的支出为研究阶段的支出，于发生时计
入当期损益；大规模生产之前，针对生产工艺最终应用的相关设计、测试阶段的支出为开发阶段
的支出，同时满足下列条件的，予以资本化：
生产工艺的开发已经技术团队进行充分论证；
管理层已批准生产工艺开发的预算；
前期市场调研的研究分析说明生产工艺所生产的产品具有市场推广能力；
有足够的技术和资金支持，以进行生产工艺的开发活动及后续的大规模生产；以及生产工艺
开发的支出能够可靠地归集。
不满足上述条件的开发阶段的支出，于发生时计入当期损益。以前期间已计入损益的开发支出不
在以后期间重新确认为资产。已资本化的开发阶段的支出在资产负债表上列示为开发支出，自该
项目达到预定用途之日起转为无形资产。
19. 长期资产减值
√适用 □不适用
固定资产、在建工程、使用权资产、生产性生物资产、使用寿命有限的无形资产及对子公司、联
营企业的长期股权投资等,于资产负债表日存在减值迹象的，进行减值测试；尚未达到可使用状态
的无形资产，无论是否存在减值迹象，至少每年进行减值测试。减值测试结果表明资产的可收回
金额低于其账面价值的，按其差额计提减值准备并计入资产减值损失。可收回金额为资产的公允
价值减去处置费用后的净额与资产预计未来现金流量的现值两者之间的较高者。资产减值准备按
单项资产为基础计算并确认，如果难以对单项资产的可收回金额进行估计的，以该资产所属的资
产组确定资产组的可收回金额。资产组是能够独立产生现金流入的最小资产组合。
在财务报表中单独列示的商誉，无论是否存在减值迹象，至少每年进行减值测试。减值测试时，
商誉的账面价值分摊至预期从企业合并的协同效应中受益的资产组或资产组组合。测试结果表明
包含分摊商誉的资产组或资产组组合的可收回金额低于其账面价值的，确认相应的减值损失。减
值损失金额先抵减分摊至该资产组或资产组组合的商誉的账面价值，再根据资产组或资产组组合
中除商誉以外的其他各项资产的账面价值所占比重，按比例抵减其他各项资产的账面价值。
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上述资产减值损失一经确认，以后期间不予转回价值得以恢复的部分。
20. 长期待摊费用
√适用 □不适用
长期待摊费用包括使用权资产改良及其他已经发生但应由本期和以后各期负担的、分摊期限在一
年以上的各项费用，按预计受益期间分期平均摊销，并以实际支出减去累计摊销后的净额列示。
21. 合同负债
合同负债的确认方法
√适用 □不适用
详见 26 收入
22. 职工薪酬
职工薪酬是本集团为获得职工提供的服务或解除劳动关系而给予的各种形式的报酬或补偿，包括
短期薪酬、离职后福利、辞退福利和其他长期职工福利等。
(1)、短期薪酬的会计处理方法
√适用 □不适用
短期薪酬包括工资、奖金、津贴和补贴、职工福利费、医疗保险费、工伤保险费、生育保险费、
住房公积金、工会和教育经费、短期带薪缺勤等。本集团在职工提供服务的会计期间，将实际发
生的短期薪酬确认为负债，并计入当期损益或相关资产成本。其中，非货币性福利按照公允价值
计量。
(2)、离职后福利的会计处理方法
√适用 □不适用
本集团将离职后福利计划分类为设定提存计划和设定受益计划。设定提存计划是本集团向独立的
基金缴存固定费用后，不再承担进一步支付义务的离职后福利计划；设定受益计划是除设定提存
计划以外的离职后福利计划。于报告期内，本集团的离职后福利主要是为员工缴纳的基本养老保
险和失业保险，均属于设定提存计划。
基本养老保险
本集团职工参加了由当地劳动和社会保障部门组织实施的社会基本养老保险。本集团以当地规定
的社会基本养老保险缴纳基数和比例，按月向当地社会基本养老保险经办机构缴纳养老保险费。
职工退休后，当地劳动及社会保障部门有责任向已退休员工支付社会基本养老金。本集团在职工
提供服务的会计期间，将根据上述社保规定计算应缴纳的金额确认为负债，并计入当期损益或相
关资产成本。
(3)、辞退福利的会计处理方法
√适用 □不适用
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本集团在职工劳动合同到期之前解除与职工的劳动关系、或者为鼓励职工自愿接受裁减而提出给
予补偿，在本集团不能单方面撤回解除劳动关系计划或裁减建议时和确认与涉及支付辞退福利的
重组相关的成本费用时两者孰早日，确认因解除与职工的劳动关系给予补偿而产生的负债，同时
计入当期损益。
(4)、其他长期职工福利的会计处理方法
□适用 √不适用
23. 租赁负债
√适用 □不适用
详见 29.租赁
24. 预计负债
√适用 □不适用
本集团的预计负债为租赁厂房装修复原义务。
预计负债按照履行相关现时义务所需支出的最佳估计数进行初始计量，并综合考虑与或有事项有
关的风险、不确定性和货币时间价值等因素。货币时间价值影响重大的，通过对相关未来现金流
出进行折现后确定最佳估计数；因随着时间推移所进行的折现还原而导致的预计负债账面价值的
增加金额，确认为利息费用。
于资产负债表日，对预计负债的账面价值进行复核并作适当调整，以反映当前的最佳估计数。
预期在资产负债表日起一年内需支付的预计负债，列报为流动负债。
25. 股份支付
√适用 □不适用
股份支付分为以权益结算的股份支付和以现金结算的股份支付。本集团实施的股票期权计划及限
制性股票计划作为以权益结算的股份支付进行核算。
以权益结算的股份支付换取职工提供服务的，以授予职工权益工具的公允价值计量。授予后立即
可行权的，在授予日按照公允价值计入当期损益，相应增加资本公积；完成等待期内的服务或达
到规定业绩条件才可行权的，在等待期内每个资产负债表日，本集团根据最新取得的可行权职工
人数变动、是否达到规定业绩条件等后续信息对可行权权益工具数量作出最佳估计，并以此为基
础，按照授予日的公允价值，将当期取得的服务计入当期损益。
对于最终未能达到可行权条件的股份支付，本集团不确认成本或费用，除非该可行权条件是市场
条件或非可行权条件，此时无论是否满足市场条件或非可行权条件，只要满足所有可行权条件中
的非市场条件，即视为可行权。
本集团修改股份支付计划条款时，如果修改增加了所授予权益工具的公允价值，本集团根据修改
前后的权益工具在修改日公允价值之间的差额相应确认取得服务的增加。如果本集团按照有利于
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职工的方式修改可行权条件，本集团按照修改后的可行权条件核算；如果本集团以不利于职工的
方式修改可行权条件，核算时不予以考虑，除非本集团取消了部分或全部已授予的权益工具。如
果本集团取消了所授予的权益工具，则于取消日作为加速行权处理，将原本应在剩余等待期内确
认的金额立即计入当期损益，同时确认资本公积。
如果本集团需要按事先约定的回购价格回购未解锁而失效或作废的限制性股票，本集团按照限制
性股票的数量以及相应的回购价格确认负债及库存股。
26. 收入
(1).收入确认和计量所采用的会计政策
√适用 □不适用
本集团在客户取得相关商品或服务的控制权时，按预期有权收取的对价金额确认收入。
26.1 向经销商、商超等销售
本集团生产产品并销售予各地经销商、商超等客户。本集团将产品按照合同规定运至约定交货地
点，在经销商、商超等客户验收且双方签署货物交接单后确认收入。本集团对经销商等客户采用
预收的模式，对商超等客户采用赊销的模式，与行业惯例一致，不存在重大融资成分。
本集团向经销商、商超等客户提供基于销售数量的销售返利，本集团根据历史经验，按照期望值
法确定返利金额，按照合同对价扣除预计返利金额后的净额确认收入。
26.2 随心订零售
本集团生产的产品以随心订线上平台零售(以下简称“随心订”)的方式直接销售给顾客，并于该
产品运至约定交货地点时确认收入。
本集团实施奖励积分计划，随心订顾客因购买产品而获得的奖励积分，可在未来 24 个月内购买产
品时抵减购买价款。本集团根据销售产品和奖励积分各自单独售价的相对比例，将销售取得的货
款在产品销售收入与奖励积分之间进行分配，与奖励积分相关的部分先确认为合同负债，待顾客
兑换奖励积分或奖励积分失效时，结转计入收入。
26.3 提供物流劳务
本集团对外提供物流劳务，根据已完成劳务的进度在一段时间内确认收入，其中，已完成劳务的
进度按照已发生的成本占预计总成本的比例确定。于资产负债表日，本集团对已完成劳务的进度
进行重新估计，以使其能够反映履约情况的变化。
本集团按照已完成劳务的进度确认收入时，对于本集团已经取得无条件收款权的部分，确认为应
收账款。
合同成本包括合同履约成本和合同取得成本。本集团为提供物流劳务而发生的成本，确认为合同
履约成本，并在确认收入时，按照已完成劳务的进度结转计入主营业务成本。
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27. 政府补助
√适用 □不适用
政府补助为本集团从政府无偿取得的货币性资产或非货币性资产，包括税费返还、财政补贴等。
政府补助在本集团能够满足其所附的条件并且能够收到时，予以确认。政府补助为货币性资产的，
按照收到或应收的金额计量。政府补助为非货币性资产的，按照公允价值计量；公允价值不能可
靠取得的，按照名义金额计量。
与资产相关的政府补助，是指本集团取得的、用于购建或以其他方式形成长期资产的政府补助。
与收益相关的政府补助，是指除与资产相关的政府补助之外的政府补助。
本集团将与资产相关的政府补助冲减相关资产的账面价值。
对于其他与收益相关的政府补助，若用于补偿以后期间的相关成本费用或损失的，确认为递延收
益，并在确认相关成本费用或损失的期间，冲减相关成本；若用于补偿已发生的相关成本费用或
损失的，直接冲减相关成本。
本集团对同类政府补助采用相同的列报方式。
与日常活动相关的政府补助纳入营业利润，与日常活动无关的政府补助计入营业外收支。
28. 递延所得税资产/递延所得税负债
√适用 □不适用
递延所得税资产和递延所得税负债根据资产和负债的计税基础与其账面价值的差额(暂时性差异)
计算确认。对于按照税法规定能够于以后年度抵减应纳税所得额的可抵扣亏损，确认相应的递延
所得税资产。对于商誉的初始确认产生的暂时性差异，不确认相应的递延所得税负债。对于既不
影响会计利润也不影响应纳税所得额(或可抵扣亏损)的非企业合并的交易中产生的资产或负债的
初始确认形成的暂时性差异，不确认相应的递延所得税资产和递延所得税负债。于资产负债表日，
递延所得税资产和递延所得税负债，按照预期收回该资产或清偿该负债期间的适用税率计量。
递延所得税资产的确认以很可能取得用来抵扣可抵扣暂时性差异、可抵扣亏损和税款抵减的应纳
税所得额为限。
对与子公司、联营企业投资相关的应纳税暂时性差异，确认递延所得税负债，除非本集团能够控
制该暂时性差异转回的时间且该暂时性差异在可预见的未来很可能不会转回。对与子公司、联营
企业投资相关的可抵扣暂时性差异，当该暂时性差异在可预见的未来很可能转回且未来很可能获
得用来抵扣可抵扣暂时性差异的应纳税所得额时，确认递延所得税资产。
同时满足下列条件的递延所得税资产和递延所得税负债以抵销后的净额列示：
递延所得税资产和递延所得税负债与同一税收征管部门对本集团内同一纳税主体征收的所得
税相关；
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本集团内该纳税主体拥有以净额结算当期所得税资产及当期所得税负债的法定权利。
29. 租赁
(1).经营租赁的会计处理方法
□适用 √不适用
(2).融资租赁的会计处理方法
□适用 √不适用
(3).新租赁准则下租赁的确定方法及会计处理方法
√适用 □不适用
租赁，是指在一定期间内，出租人将资产的使用权让与承租人以获取对价的合同。
本集团作为承租人
本集团于租赁期开始日确认使用权资产，并按尚未支付的租赁付款额的现值确认租赁负债。租赁
付款额包括固定付款额，以及在合理确定将行使购买选择权或终止租赁选择权的情况下需支付的
款项等。按销售额的一定比例确定的可变租金不纳入租赁付款额，在实际发生时计入当期损益。
本集团将自资产负债表日起一年内(含一年)支付的租赁负债，列示为一年内到期的非流动负债。
本集团的使用权资产包括租入的房屋及建筑物、机器设备及运输工具等。使用权资产按照成本进
行初始计量，该成本包括租赁负债的初始计量金额、租赁期开始日或之前已支付的租赁付款额、
初始直接费用等，并扣除已收到的租赁激励。本集团能够合理确定租赁期届满时取得租赁资产所
有权的，在租赁资产剩余使用寿命内计提折旧；若无法合理确定租赁期届满时是否能够取得租赁
资产所有权，则在租赁期与租赁资产剩余使用寿命两者孰短的期间内计提折旧。当可收回金额低
于使用权资产的账面价值时，本集团将其账面价值减记至可收回金额。
对于租赁期不超过 12 个月的短期租赁和单项资产全新时价值较低的低价值资产租赁，本集团选择
不确认使用权资产和租赁负债，将相关租金支出在租赁期内各个期间按照直线法计入当期损益或
相关资产成本。
租赁发生变更且同时符合下列条件时，本集团将其作为一项单独租赁进行会计处理：(1)该租赁变
更通过增加一项或多项租赁资产的使用权而扩大了租赁范围；(2)增加的对价与租赁范围扩大部分
的单独价格按该合同情况调整后的金额相当。
当租赁变更未作为一项单独租赁进行会计处理时，除新冠肺炎疫情直接引发的合同变更采用简化
方法外，本集团在租赁变更生效日重新确定租赁期，并采用修订后的折现率对变更后的租赁付款
额进行折现，重新计量租赁负债。租赁变更导致租赁范围缩小或租赁期缩短的，本集团相应调减
使用权资产的账面价值，并将部分终止或完全终止租赁的相关利得或损失计入当期损益。其他租
赁变更导致租赁负债重新计量的，本集团相应调整使用权资产的账面价值。
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30. 其他重要的会计政策和会计估计
√适用 □不适用
30.1 衍生金融工具和套期工具
本集团持有或发行的衍生金融工具主要用于管理风险敞口。衍生金融工具初始以衍生交易合同签
订当日的公允价值进行确认，并以其公允价值进行后续计量。当公允价值为正数时，作为资产反
映；当公允价值为负数时，作为负债反映。
衍生金融工具公允价值变动的确认方式取决于该项衍生金融工具是否被指定为套期工具并符合套
期工具的要求，以及此种情况下被套期项目的性质。未指定为套期工具及不符合套期工具要求的
衍生金融工具，包括以特定利率和汇率风险提供套期保值为目的、但不符合套期会计要求的衍生
金融工具，其公允价值的变动计入利润表的“公允价值变动收益”。
本集团于套期开始时为套期工具与被套期项目之间的关系、风险管理目标和进行各类套期交易时
的策略准备了正式书面文件。本集团还于套期开始及以后期间书面评估了套期业务中使用的衍生
金融工具在抵销被套期项目的公允价值变动或现金流量变动方面是否高度有效。这些标准在该套
期被确认为适用套期会计前予以满足。
30.1.1 现金流量套期
现金流量套期为对现金流量变动风险进行的套期。该类现金流量变动源于与已确认资产或负债(如
可变利率债务的全部或部分未来利息偿付额)、很可能发生的预期交易有关的某类特定风险，最终
对利润表产生影响。
对于被指定为套期工具并符合现金流量套期要求的套期工具，其公允价值变动中属于有效套期的
部分，计入其他综合收益。属于无效套期的部分计入当期利润表。
原已计入其他综合收益中的累计利得或损失，当在被套期项目影响利润表的相同期间转出并计入
当期利润表。
当套期工具已到期、被出售，或不再被指定为套期，或者套期关系不再符合套期会计的要求时，
原已计入其他综合收益中的套期工具的累计利得或损失暂不转出，直至预期交易实际发生时才被
重分类至当期利润表。如果预期交易预计不会发生，则原已计入其他综合收益中的累计利得或损
失应转出，计入当期利润表。
31. 重要会计政策和会计估计的变更
(1).重要会计政策变更
□适用 √不适用
(2).重要会计估计变更
□适用 √不适用
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32. 其他
√适用 □不适用
32.1 重要会计估计和判断
本集团根据历史经验和其他因素，包括对未来事项的合理预期，对所采用的重要会计估计和关键
判断进行持续的评价。
32.1.1 采用会计政策的关键判断
(1)金融资产的分类
本集团在确定金融资产的分类时涉及的重大判断包括业务模式及合同现金流量特征的分析等。
本集团在金融资产组合的层次上确定管理金融资产的业务模式，考虑的因素包括评价和向关键管
理人员报告金融资产业绩的方式、影响金融资产业绩的风险及其管理方式、以及相关业务管理人
员获得报酬的方式等。
本集团在评估金融资产的合同现金流量是否与基本借贷安排相一致时，存在以下主要判断：本金
是否可能因提前还款等原因导致在存续期内的时间分布或者金额发生变动；利息是否仅包括货币
时间价值、信用风险、其他基本借贷风险以及成本和利润的对价。例如，提前偿付的金额是否仅
反映了尚未支付的本金及以未偿付本金为基础的利息，以及因提前终止合同而支付的合理补偿。
(2)信用风险显著增加和已发生信用减值的判断
本集团判断信用风险显著增加的主要标准为逾期天数超过 30 日，或者以下一个或多个指标发生显
著变化：债务人所处的经营环境、内外部信用评级、实际或预期经营成果的显著变化、担保物价
值或担保方信用评级的显著下降从而将影响违约概率等。
本集团判断已发生信用减值的主要标准为逾期天数超过 90 日(即，已发生违约)，或者符合以下一
个或多个条件：债务人发生重大财务困难，进行其他债务重组或很可能破产等。
(3)收入确认的时点
本集团向经销商、商超等客户销售产品时，按照合同规定将产品交付客户指定的承运人，或运至
约定交货地点，由客户确认接收。此后，经销商、商超等客户拥有销售产品并且有自主定价的权
利，并且承担该产品价格波动或毁损的风险。本集团认为，经销商、商超等客户在确认接收后取
得了产品的控制权。因此，本集团在双方确认接收的时点确认产品的销售收入。
本集团通过随心订线上平台直接向顾客销售产品时，按照合同规定将产品运至约定交货地点。此
后，随心订零售客户承担该产品价格波动或毁损的风险。本集团认为，随心订零售客户在产品运
至约定交货地点后取得了产品的控制权。因此，本集团在产品运至约定交货地点的时点确认产品
的销售收入。
对于随心订的奖励积分计划，在顾客兑换奖励积分或奖励积分失效时，结转计入收入。
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32.1.2 重要会计估计及其关键假设
下列重要会计估计及关键假设存在会导致下一会计年度资产和负债的账面价值出现重大调整的重
要风险：
(1)预期信用损失的计量
本集团通过违约风险敞口和预期信用损失率计算预期信用损失，并基于违约概率和违约损失率确
定预期信用损失率。在确定预期信用损失率时，本集团使用内部历史信用损失经验等数据，并结
合当前状况和前瞻性信息对历史数据进行调整。
(2)商誉减值准备的会计估计
本集团每年对商誉进行减值测试。包含商誉的资产组或资产组组合的可收回金额为资产组或资产
组组合的公允价值减去处置费用后的净额与其预计未来现金流量的现值两者之间的较高者，其计
算需要采用会计估计(附七(18))。
如果管理层对资产组或资产组组合未来现金流量计算中采用的增长率进行修订，修订后的增长率
低于目前采用的增长率，本集团需对商誉增加计提减值准备。
如果管理层对资产组或资产组组合未来现金流量计算中采用的毛利率进行修订，修订后的毛利率
低于目前采用的毛利率，本集团需对商誉增加计提减值准备。
如果管理层对应用于现金流量折现的税前折现率进行重新修订，修订后的税前折现率高于目前采
用的折现率，本集团需对商誉增加计提减值准备。
如果实际增长率和毛利率高于或实际税前折现率低于管理层的估计，本集团不能转回原已计提的
商誉减值损失。
(3)固定资产的使用寿命和预计净残值
本集团至少于每年年度终了对固定资产的使用寿命和预计净残值进行复核。对使用寿命和预计净
残值的估计是根据对类似性质和功能的固定资产的实际可使用年限和残值的历史经验为基础，并
可能因技术革新的原因发生重大改变。当固定资产预计使用寿命和预计净残值与先前估计不同时，
本集团将作会计估计变更进行调整。
(4)生物资产的使用寿命和预计净残值
本集团至少于每年年度终了对生物资产的使用寿命和预计净残值进行复核。对使用寿命和预计净
残值的估计是根据对类似性质和功能的生物资产的实际可使用年限和残值的历史经验为基础，并
可能因技术革新的原因发生重大改变。当生物资产预计使用寿命和预计净残值与先前估计不同时，
本集团将作会计估计变更进行调整。
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(5)新西兰生奶采购价的预测
本公司之子公司 Synlait Milk Limited(以下简称“新莱特”)的主要经营地点位于新西兰。新西
兰的奶季自第一年的 6 月 1 日开始，至第二年的 5 月 31 日结束。对于在一个奶季中实际支付生奶
款低于第二年 5 月 31 日的最终生奶价格的差价，新莱特将就差价补偿奶农。
于财务报表日，管理层以历史生奶采购价格为基础，根据外部市场信息调节后对生奶采购价格进
行预测。
历史生奶采购价格，基于奶季开始至财务报表日止期间支付的全部生奶采购价款，除以采购的生
奶中乳固体(脂肪、蛋白质和乳糖)的含量计算得出每公斤乳固体单价。
外部市场信息包括乳制品价格、牛奶成分、销售和生产曲线和汇率等。
(6)所得税和递延所得税
本集团在多个地区缴纳企业所得税。在正常的经营活动中，部分交易和事项的最终税务处理存在
不确定性。在计提各个地区的所得税费用时，本集团需要作出重大判断。如果这些税务事项的最
终认定结果与最初入账的金额存在差异，该差异将对作出上述最终认定期间的所得税费用和递延
所得税的金额产生影响。
对于能够结转以后年度的可抵扣亏损，本集团以未来期间很可能获得用来抵扣可抵扣亏损的应纳
税所得额为限，确认相应的递延所得税资产。未来期间取得的应纳税所得额包括本集团通过正常
的生产经营活动能够实现的应纳税所得额，以及以前期间产生的应纳税暂时性差异在未来期间转
回时将增加的应纳税所得额。本集团在确定未来期间应纳税所得额取得的时间和金额时，需要运
用估计和判断。如果实际情况与估计存在差异，可能导致对递延所得税资产的账面价值进行调整。
32.2 分部信息
本集团以内部组织结构、管理要求、内部报告制度为依据确定经营分部，以经营分部为基础确定
报告分部并披露分部信息。
经营分部是指本集团内同时满足下列条件的组成部分：(1)该组成部分能够在日常活动中产生收入、
发生费用；(2)本集团管理层能够定期评价该组成部分的经营成果，以决定向其配置资源、评价其
业绩；(3)本集团能够取得该组成部分的财务状况、经营成果和现金流量等有关会计信息。两个或
多个经营分部具有相似的经济特征，并且满足一定条件的，则可合并为一个经营分部。
32.3 股利分配
现金股利于股东大会批准的当期，确认为负债。
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六、税项
1. 主要税种及税率
主要税种及税率情况
√适用 □不适用
税种 计税依据 税率
企业所得税 应纳税所得额 28%,26.5%,25%,16.5%,15%
应纳税增值额(应纳税额按应纳税销
增值税 售额乘以适用税率扣除当期允许抵 13%,9%,6%
扣的进项税后的余额计算)
城市维护建设税 缴纳的增值税税额 7%,5%
教育费附加 缴纳的增值税税额 3%
地方教育费附加 缴纳的增值税税额 2%
河道管理费 缴纳的增值税税额 1%,0.5%
房产税 房产的计税余值 1.2%
土地使用税 实际占用的土地面积 每平方米 0.6-30 元
应纳税凭证记载的金额、应纳税凭证 1‰,0.5‰,0.3‰,0.05‰,5
印花税
的件数 元每件
新西兰境内提供商品和服务的收入
新西兰商品服务税 15%
减可抵扣采购成本后的余额
注 1 企业所得税:根据相关税收优惠规定，从事农产品以及农产品初加工经营所得属于免征所得税
范围，因此本公司及下属分支机构及其他中国大陆除香港以外地区子公司 2023 年度及 2022 年度
从事农产品以及农产品初加工经营所得免缴企业所得税，其他业务所得按 25%计缴企业所得税。
光明乳业国际投资有限公司注册于香港，所得税税率为 16.5%(2022 年度：16.5%)。
光明乳业控股有限公司注册于开曼群岛，根据当地法律，无需缴纳所得税。
新莱特及其子公司注册于新西兰，适用所得税税率为 28%(2022 年度：28%)。
以色列光明乳业有限公司注册于以色列，适用所得税税率 26.5%(2022 年度：26.5%)。
青海小西牛生物乳业股份有限公司注册于青海，根据财政部、税务总局、国家发展改革委员会公
告 2020 年第 23 号《关于延续西部大开发企业所得税政策的公告》，自 2020 年 1 月 1 日至 2030
年 12 月 31 日，对设在西部地区鼓励类企业减按 15%征收企业所得税。
注 2 增值税：初加工乳制品税率为 9%；服务收入税率为 6%；利息收入及租赁收入税率为 6%；农
业生产者销售的自产农产品，及牲畜的配种和疾病防治免征增值税；其他产品或服务税率为 13%。
本集团以购进农产品为原料生产货物的，农产品增值税进项税额按照投入产出法核定扣除。当期
允许抵扣农产品增值税进项税额依据农产品单耗数量、当期销售货物数量、农产品平均购买单价
(含税)和农产品增值税进项税额扣除率计算。
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2023 年半年度报告
农产品增值税进项税额扣除率为销售货物的适用税率。
存在不同企业所得税税率纳税主体的，披露情况说明
□适用 √不适用
2. 税收优惠
√适用 □不适用
根据相关税收优惠规定，从事农产品以及农产品初加工经营所得属于免征所得税范围，因此本公
司及下属分支机构及其他中国大陆除香港以外地区子公司 2023 年度及 2022 年度从事农产品以
及农产品初加工经营所得免缴企业所得税，其他业务所得按 25%计缴企业所得税。
青海小西牛生物乳业股份有限公司注册于青海，根据财政部、税务总局、国家发展改革委员会公
告 2020 年第 23 号《关于延续西部大开发企业所得税政策的公告》，自 2020 年 1 月 1 日至 2030
年 12 月 31 日，对设在西部地区鼓励类企业减按 15%征收企业所得税。
3. 其他
□适用 √不适用
七、合并财务报表项目注释
1、 货币资金
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 期末余额 期初余额
库存现金 616,800 479,095
人民币 616,800 479,095
银行存款 2,419,872,331 2,648,250,824
人民币 2,361,888,551 2,502,608,855
美元 44,935,732 48,390,116
港币 1,207,597 19,666
澳元 4,219,965 4,629,856
谢克尔 2,396,254 3,717,053
新西兰元 5,224,232 88,885,278
欧元
其他货币资金
合计 2,420,489,131 2,648,729,919
其中：存放在境外的款项总额 58,792,355 139,162,293
存放财务公司存款 1,715,943,608 1,827,962,030
其他说明：
于 2023 年 6 月 30 日，银行存款中包括存放于银行的短期定期存款人民币 60,000,000 元(2022
年 12 月 31 日：人民币 60,000,000 元)。
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2023 年半年度报告
于 2023 年 6 月 30 日，银行存款中有人民币 1,715,943,608 元(2022 年 12 月 31 日：人民币
1,827,962,030 元)存放于光明食品集团财务有限公司，其中保本保息随时可支取的定期存款
95,000,000 元(2022 年 12 月 31 日：人民币 80,000,000 元)。
2、 交易性金融资产
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 期末余额 期初余额
以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产 878,538 1,183,793
其中：
交易性权益工具投资 878,538 1,183,793
合计 878,538 1,183,793
其他说明：
□适用 √不适用
3、 衍生金融资产
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 期末余额 期初余额
乳制品商品期货 4,936,284
利率互换合同 2,391,534 1,327,778
合计 2,391,534 6,264,062
其他说明：
上述各项衍生工具的名义金额、套期会计的信息，详见附注七(66)。
4、 应收账款
(1). 按账龄披露
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
账龄 期末账面余额
1 年以内
其中：1 年以内分项
1 年以内 2,115,600,104
1 年以内小计 2,115,600,104
1至2年 27,111,081
2至3年 10,104,064
3 年以上 44,694,498
合计 2,197,509,747
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2023 年半年度报告
(2). 按坏账计提方法分类披露
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
期末余额 期初余额
账面余额 坏账准备 账面余额 坏账准备
类别 账面 账面
比例 计提比 计提比
金额 金额 价值 金额 比例(%) 金额 价值
(%) 例(%) 例(%)
按单项计提坏账准备 40,745,263 2 36,943,575 91 3,801,688 54,787,361 2 46,341,266 85 8,446,095
其中：
境内客户 40,745,263 2 36,943,575 91 3,801,688 54,787,361 2 46,341,266 85 8,446,095
按组合计提坏账准备 2,156,764,484 98 130,665,075 6 2,026,099,409 2,377,232,457 98 117,205,446 5 2,260,027,011
其中：
按信用风险特征组合 1,593,864,659 66 101,801,604 6 1,492,063,055
计提坏账准备的应收 1,654,583,798 75 118,252,344 7 1,536,331,454
账款-境内客户组合
按信用风险特征组合 783,367,798 32 15,403,842 2 767,963,956
计提坏账准备的应收 502,180,686 23 12,412,731 2 489,767,955
账款-境外客户组合
合计 2,197,509,747 / 167,608,650 / 2,029,901,097 2,432,019,818 / 163,546,712 / 2,268,473,106
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2023 年半年度报告
按单项计提坏账准备：
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
期末余额
名称
账面余额 坏账准备 计提比例（%） 计提理由
境内客户 40,745,263 36,943,575 91 债务人财务状况恶化
合计 40,745,263 36,943,575 91 /
按单项计提坏账准备的说明：
□适用 √不适用
按组合计提坏账准备：
√适用 □不适用
组合计提项目：按信用风险特征组合计提坏账准备的应收账款-境内客户组合
单位：元 币种：人民币
期末余额
名称
应收账款 坏账准备 计提比例（%）
未逾期至逾期 180 天
1,522,142,858 72,505,365 5
以内
逾期 180 天至 1 年 70,768,236 5,661,459 8
逾期 1 至 2 年 20,412,904 2,857,807 14
逾期 2 至 3 年 7,607,711 3,575,624 47
逾期 3 年以上 33,652,089 33,652,089 100
合计 1,654,583,798 118,252,344
按组合计提坏账的确认标准及说明：
√适用 □不适用
本集团对于应收账款，无论是否存在重大融资成分，均按照整个存续期的预期信用损失计量损失
准备。
组合计提项目：按信用风险特征组合计提坏账准备的应收账款-境外客户组合
单位：元 币种：人民币
期末余额
名称
应收账款 坏账准备 计提比例（%）
逾期 180 天以内 502,180,686 12,412,731 2
合计 502,180,686 12,412,731
按组合计提坏账的确认标准及说明：
√适用 □不适用
本集团对于应收账款，无论是否存在重大融资成分，均按照整个存续期的预期信用损失计量损失
准备。
如按预期信用损失一般模型计提坏账准备，请参照其他应收款披露：
√适用 □不适用
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2023 年半年度报告
于 2023 年 6 月 30 日和 2023 年 1 月 1 日，境内客户销售业务的应收账款的信用风险与预期信用损
失情况如下:
单位：元 币种：人民币
年末余额
账龄
预期平均损失率 账面余额 损失准备 账面价值
未逾期至逾期 180 天以内 1-4% 1,522,142,858 72,505,365 1,449,637,493
逾期 180 天至 1 年 5-17% 70,768,236 5,661,459 65,106,777
逾期 1 至 2 年 18-24% 20,412,904 2,857,807 17,555,097
逾期 2 至 3 年 25-85% 7,607,711 3,575,624 4,032,087
逾期 3 年以上 100% 33,652,089 33,652,089
合计 1,654,583,798 118,252,344 1,536,331,454
单位：元 币种：人民币
年初余额
账龄
预期平均损失率 账面余额 损失准备 账面价值
未逾期至逾期 180 天以内 1-4% 1,465,812,564 41,147,955 1,424,664,609
逾期 180 天至 1 年 5-17% 61,359,034 9,822,705 51,536,329
逾期 1 至 2 年 18-24% 16,500,263 3,852,804 12,647,459
逾期 2 至 3 年 25-85% 10,840,023 7,625,365 3,214,658
逾期 3 年以上 100% 39,352,775 39,352,775
合计 1,593,864,659 101,801,604 1,492,063,055
于 2023 年 6 月 30 日和 2023 年 1 月 1 日，境外客户销售业务的应收账款的信用风险与预期信用损
失情况如下：
单位：元 币种：人民币
年末余额
账龄
预期平均损失率 账面余额 损失准备 账面价值
逾期 180 天以内 2% 502,180,686 12,412,731 489,767,955
单位：元 币种：人民币
年初余额
账龄
预期平均损失率 账面余额 损失准备 账面价值
逾期 180 天以内 2% 783,367,798 15,403,842 767,963,956
(3). 坏账准备的情况
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
本期变动金额
类别 期初余额 期末余额
计提 收回或转回 转销或核销 其他变动
应收账款 163,546,712 17,268,714 -13,111,108 -95,668 167,608,650
合计 163,546,712 17,268,714 -13,111,108 -95,668 167,608,650
注：其他变动为汇率差异。
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其中本期坏账准备收回或转回金额重要的：
□适用 √不适用
(4). 本期实际核销的应收账款情况
□适用 √不适用
(5). 按欠款方归集的期末余额前五名的应收账款情况
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
占应收账款期末余额
单位名称 期末余额 坏账准备期末余额
合计数的比例(%)
客户 A 114,370,358 5 166,021
客户 B 100,218,799 5 835,600
客户 C 74,505,394 3 1,874,274
客户 D 72,471,004 3 305,375
客户 E 68,360,513 3 683,604
余额前五名的应收账款总额 429,926,068 19 3,864,874
(6). 因金融资产转移而终止确认的应收账款
□适用 √不适用
(7). 转移应收账款且继续涉入形成的资产、负债金额
□适用 √不适用
其他说明：
□适用 √不适用
5、 预付款项
(1). 预付款项按账龄列示
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
期末余额 期初余额
账龄
金额 比例(%) 金额 比例(%)
1 年以内 475,615,902 96.16 469,192,360 96.12
1至2年 11,347,721 2.29 11,281,818 2.31
2至3年 1,804,531 0.36 1,726,321 0.35
3 年以上 5,822,125 1.18 5,944,769 1.22
合计 494,590,279 100 488,145,268 100
账龄超过 1 年且金额重要的预付款项未及时结算原因的说明：
于 2023 年 6 月 30 日，账龄超过一年的预付款项为 18,974,377 元(2022 年 12 月 31 日：18,952,908
元)，主要为预付各类服务款项及货款，因为服务尚未执行完毕，货物尚未签收入库，款项尚未结
清。
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2023 年半年度报告
(2). 按预付对象归集的期末余额前五名的预付款情况
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
占应收账款期末余额合计数的
单位名称 期末余额
比例(%)
余额前五名的预付款项总额 298,266,907 60.31
6、 其他应收款
项目列示
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 期末余额 期初余额
其他应收款 52,029,274 62,921,742
合计 52,029,274 62,921,742
其他说明：
□适用 √不适用
其他应收款
(1). 按账龄披露
√适用□不适用
单位：元 币种：人民币
账龄 期末账面余额
1 年以内
其中：1 年以内分项
1 年以内 53,152,752
1 年以内小计 53,152,752
1至2年 2,358,229
2至3年 2,064,600
3 年以上 51,360,020
合计 108,935,601
(2). 按款项性质分类情况
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
款项性质 期末账面余额 期初账面余额
应收股权处置款 30,310,000
代垫款及企业借款 31,688,328 25,136,630
应收押金保证金 30,954,324 19,741,935
应收关联方款项(附注十二(6)) 14,643,519 9,670,326
其他 31,649,430 32,699,876
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2023 年半年度报告
合计 108,935,601 117,558,767
(3). 坏账准备计提情况
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
第一阶段 第二阶段 第三阶段
整个存续期预期 整个存续期预期
坏账准备 未来12个月预 合计
信用损失(未发 信用损失(已发
期信用损失
生信用减值) 生信用减值)
2023年1月1日余额 394,385 1,622,600 52,620,040 54,637,025
2023年1月1日余额在本期
--转入第二阶段
--转入第三阶段 -1,917,936 1,917,936
--转回第二阶段
--转回第一阶段
本期计提 155,008 1,227,185 1,205,964 2,588,157
本期转回 -244,974 -6,482 -34,929 -286,385
本期转销
本期核销 -32,470 -32,470
其他变动
2023年6月30日余额 304,419 925,367 55,676,541 56,906,327
对本期发生损失准备变动的其他应收款账面余额显著变动的情况说明：
□适用 √不适用
本期坏账准备计提金额以及评估金融工具的信用风险是否显著增加的采用依据：
□适用 √不适用
(4). 坏账准备的情况
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
本期变动金额
类别 期初余额 期末余额
计提 收回或转回 转销或核销 其他变动
其他应收款 54,637,025 2,588,157 -286,385 -32,470 56,906,327
合计 54,637,025 2,588,157 -286,385 -32,470 56,906,327
其中本期坏账准备转回或收回金额重要的：
□适用 √不适用
(5). 本期实际核销的其他应收款情况
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 核销金额
实际核销的其他应收款 32,470
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2023 年半年度报告
其中重要的其他应收款核销情况：
□适用 √不适用
其他应收款核销说明：
□适用 √不适用
(6). 按欠款方归集的期末余额前五名的其他应收款情况
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
占其他应
收款期末
单位名 坏账准备
款项的性质 期末余额 账龄 余额合计
称 期末余额
数的比例
(%)
客户 A 代垫款及企业借款 16,353,146 3 年以上 15 16,353,146
客户 B 应收关联方款项 10,210,953 1 年至 3 年 9 2,106,241
客户 C 代垫款及企业借款 8,783,484 3 年以上 8 8,783,484
客户 D 其他 4,807,459 3 年以上 4 4,807,459
客户 E 代垫款及企业借款 2,600,000 3 年以上 2 2,600,000
合计 / 42,755,042 / 38 34,650,330
(7). 涉及政府补助的应收款项
□适用 √不适用
(8). 因金融资产转移而终止确认的其他应收款
□适用 √不适用
(9). 转移其他应收款且继续涉入形成的资产、负债的金额
□适用 √不适用
7、 存货
(1). 存货分类
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
期末余额 期初余额
存货跌价准 存货跌价准
项目 备/合同履约 备/合同履约
账面余额 账面价值 账面余额 账面价值
成本减值准 成本减值准
备 备
原材料 1,747,925,026 137,435,498 1,610,489,528 1,866,241,782 161,522,632 1,704,719,150
消耗性生物
69,970,938 69,970,938 63,463,871 63,463,871
资产
库存商品 2,136,638,969 46,362,693 2,090,276,276 2,481,027,869 52,510,806 2,428,517,063
合计 3,954,534,933 183,798,191 3,770,736,742 4,410,733,522 214,033,438 4,196,700,084
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2023 年半年度报告
(2). 存货跌价准备及合同履约成本减值准备
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
本期增加金额 本期减少金额
项目 期初余额 期末余额
计提 其他 转回或转销 其他
原材料 161,522,632 8,853,803 60,926 33,001,863 137,435,498
库存商品 52,510,806 5,886,039 42,800 12,076,952 46,362,693
合计 214,033,438 14,739,842 103,726 45,078,815 183,798,191
(3). 存货期末余额含有借款费用资本化金额的说明
□适用 √不适用
(4). 合同履约成本本期摊销金额的说明
□适用 √不适用
其他说明：
□适用 √不适用
8、 持有待售资产
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
期末账面价 预计处置 预计处置时
项目 期末余额 减值准备 公允价值
值 费用 间
待处置固定资
18,148,150 18,148,150
产及无形资产
合计 18,148,150 18,148,150 /
9、 其他流动资产
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 期末余额 期初余额
待抵扣进项税额 136,667,931 162,840,611
碳排放权 35,031,388 37,480,037
预缴所得税 10,146,908 15,064,446
其他 6,133,510 2,521,161
合计 187,979,737 217,906,255
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2023 年半年度报告
10、 长期股权投资
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
本期增减变动
追 减值准
期初 权益法下 宣告发放现 期末
被投资单位 加 减少 其他综合 其他权益 计提减值 其 备期末
余额 确认的投 金股利或利 余额
投 投资 收益调整 变动 准备 他 余额
资损益 润
资
一、合营企业
小计
二、联营企业
江苏银宝光明牧业有限公司 50,110,143 871,274 50,981,417
金华市海华乳业有限公司 21,500,631 1,987,191 23,487,822
浙江金申奶牛发展有限公司 5,245,771 -647,827 4,597,944
上海申杭纸业包装有限公司 3,037,702 157,721 3,195,423
上海源盛运输合作公司 689,060 -72,633 616,427
小计 80,583,307 2,295,726 82,879,033
合计 80,583,307 2,295,726 82,879,033
其他说明
注：本集团在联营企业中的权益相关信息见附注九（3）。
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2023 年半年度报告
11、 其他权益工具投资
(1).其他权益工具投资情况
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 期末余额 期初余额
—上海新乳奶牛有限公司(1) 1,150,000 1,150,000
—上海牛奶五四奶牛场有限公司(1) 600,000 600,000
—Primary Collaboration New Zealand Limited(1) 484,033 485,782
—生物排放工具在新西兰农用普及的项目(2) 1,585,021
合计 3,819,054 2,235,782
注 1：本集团对上海牛奶五四奶牛场有限公司、上海新乳奶牛有限公司和 Primary Collaboration
New Zealand Limited 的表决权比例分别为 10%、10%和 25%，但是本集团没有以任何方式参与或
影响其财务和经营决策，因此本集团对上述公司不具有重大影响，出于战略投资的考虑将其作为
其他权益工具投资核算。
注 2：本集团的非全资子公司新西兰新莱特在本报告期投资了生物排放工具在所有新西兰农民间
的普及项目。
(2).非交易性权益工具投资的情况
□适用 √不适用
其他说明：
□适用 √不适用
12、 其他非流动金融资产
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 期末余额 期初余额
小西牛业绩承诺补偿收款权 25,875,490 25,875,490
远期外汇合同 22,726,070 43,588,096
利率互换合同 1,253,376 1,761,317
合计 49,854,936 71,224,903
其他说明：
上述远期外汇合同的名义金额、套期会计的信息，详见附注七(66)
13、 固定资产
(1). 固定资产情况
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
电子设备、器
项目 房屋及建筑物 机器设备 运输工具 合计
具及家具
一、账面原值：
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2023 年半年度报告
1.期初余额 4,943,651,061 9,488,303,690 298,859,091 381,709,379 15,112,523,221
2.本期增加金额 307,926,909 223,346,092 5,259,408 23,156,939 559,689,348
（1）购置 97,709,925 149,003,700 5,259,408 19,512,310 271,485,343
（2）在建工程转入 210,216,984 74,342,392 3,644,629 288,204,005
3.本期减少金额 19,202,115 13,569,242 2,060,222 14,179,515 49,011,094
（1）处置或报废 15,253,295 5,270,101 2,060,222 13,696,046 36,279,664
（2）汇率差异 3,948,820 8,299,141 483,469 12,731,430
4.期末余额 5,232,375,855 9,698,080,540 302,058,277 390,686,803 15,623,201,475
二、累计折旧
1.期初余额 1,160,464,516 4,608,003,934 231,433,789 276,895,935 6,276,798,174
2.本期增加金额 78,458,985 268,093,790 7,740,093 35,151,498 389,444,366
（1）计提 78,458,985 268,093,790 7,740,093 35,151,498 389,444,366
3.本期减少金额 1,609,665 9,627,076 1,919,357 12,221,914 25,378,012
（1）处置或报废 698,059 5,258,184 1,919,357 11,896,445 19,772,045
（2）汇率差异 911,606 4,368,892 325,469 5,605,967
4.期末余额 1,237,313,836 4,866,470,648 237,254,525 299,825,519 6,640,864,528
三、减值准备
1.期初余额 51,357,824 178,330,327 2,772,407 4,843,141 237,303,699
2.本期增加金额
（1）计提
3.本期减少金额 281,417 3,510 715 285,642
（1）处置或报废 86,939 3,510 715 91,164
（2）汇率差异 194,478 194,478
4.期末余额 51,357,824 178,048,910 2,768,897 4,842,426 237,018,057
四、账面价值
1.期末账面价值 3,943,704,195 4,653,560,982 62,034,855 86,018,858 8,745,318,890
2.期初账面价值 3,731,828,721 4,701,969,429 64,652,895 99,970,303 8,598,421,348
注：于 2023 年 6 月 30 日，账面价值约为 1,168,670,870 元(原价 1,388,533,355 元)(2022 年 12 月 31
日：账面价值约为 1,188,591,485 元(原价 1,393,550,666 元))的房屋及建筑物作为 733,383,335 元的
长期借款(2022 年 12 月 31 日：736,033,335 元)(附注七(32))的抵押物。账面价值约为 102,329,085
元(原价为 115,865,173 元))的房屋及建筑物作为 20,017,500 元的短期借款(2022 年 12 月 31 日：
40,038,889 元)(附注七(22))的抵押物。2023 年 1-6 月，固定资产计提的折旧金额为 389,444,366 元
（2022 年度 773,698,940 元)，其中计入营业成本、销售费用、管理费用及研发费用的折旧费用分别
为 335,954,311 元、21,507,993 元、29,506,827 元、2,475,235 元（2022 年度：663,995,089 元、
67,679,643 元、35,260,860 元及 6,763,348 元）。由在建工程转入固定资产的原价为 288,204,005
元(2022 年度：1,000,258,922 元)。
(2). 暂时闲置的固定资产情况
√适用 □不适用
于 2023 年 6 月 30 日，账面价值为 10,514,797 元(原价 121,696,228 元)的固定资产暂时闲置(2022
年 12 月 31 日，账面价值为 10,514,797 元(原价 121,696,228 元)的固定资产暂时闲置)。具体分
析如下：
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2023 年半年度报告
单位：元 币种：人民币
项目 账面原值 累计折旧 减值准备 账面价值
房屋及建筑物 24,000 7,560 16,440
机器设备 121,653,390 56,547,326 54,591,267 10,514,797
电子设备、器具及家具 42,838 40,409 2,429
(3). 通过融资租赁租入的固定资产情况
□适用 √不适用
(4). 通过经营租赁租出的固定资产
□适用 √不适用
(5). 未办妥产权证书的固定资产情况
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 账面价值 未办妥产权证书的原因
房屋及建筑物 120,781,340 办理中
房屋及建筑物 8,570,503 土地划拨
14、 在建工程
(1). 在建工程情况
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
期末余额 期初余额
项目
账面余额 减值准备 账面价值 账面余额 减值准备 账面价值
波基诺工厂改造项
460,655,155 460,655,155 381,489,020 381,489,020
目
淮北濉溪奶牛养殖
2,120,000 2,120,000 176,488,816 176,488,816
示范场项目
武汉工厂扩大及维
持饮料生产规模项 72,741,413 72,741,413 80,838,593 80,838,593
目
新西兰新莱特奶粉
混合罐装及新西兰 64,938,594 64,938,594 64,628,971 64,628,971
SAP TUMU 项目
天津梦得 PET 项
34,571,682 34,571,682 34,571,682 34,571,682
目
哈川二期土建工程
235,044 235,044 31,582,561 31,582,561
项目
信息化建设
SAP-S4HANA 实施 35,852,777 35,852,777 27,004,398 27,004,398
项目
新西兰 Project
20,298,882 20,298,882 20,298,882 20,298,882
Galaxy 项目
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2023 年半年度报告
膜过滤设备采购及
全自动塑瓶灌装拧 31,429,855 31,429,855 20,032,864 20,032,864
盖机项目
冷库氨制冷系统改
18,578,124 18,578,124
造项目
金山种奶牛场改扩
15,333,534 15,333,534 15,363,455 15,363,455
建等项目
新西兰生乳冷却与
13,223,565 13,223,565
加热生产线项目
新零售迭代项目 11,456,420 11,456,420
郑州 1 号常温库
11,136,707 11,136,707
及配套设施项目
宁夏中卫奶牛养殖
13,754,097 13,754,097 3,754,097 3,754,097
场项目
滁州牧场建设项目 17,696,799 17,696,799
其他项目 191,102,422 588,974 190,513,448 118,184,603 588,974 117,595,629
合计 960,730,254 588,974 960,141,280 1,028,632,758 588,974 1,028,043,784
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2023 年半年度报告
(2). 重要在建工程项目本期变动情况
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
利
息
工程 其中：
资 本期
累计 工 本期
本 利息
期初 本期增加金 本期转入固 本期其他 期末 投入 程 利息 资金
项目名称 预算数 汇率差异 化 资本
余额 额 定资产金额 减少金额 余额 占预 进 资本 来源
累 化率
算比 度 化金
计 (%)
例(%) 额
金
额
武汉工厂扩大维
持饮料生产规项 501,460,000 80,838,593 9,092,365 15,905,545 1,284,000 72,741,413 99 99% 自筹
目
淮北濉溪奶牛养
400,831,100 176,488,816 22,227,513 196,596,329 2,120,000 77 77% 自筹
殖示范场项目
宁夏中卫奶牛养
275,056,406 3,754,097 12,774,121 2,774,121 13,754,097 92 92% 自筹
殖场建设项目
自筹
波基诺工厂改造
394,123,050 381,489,020 98,910,079 16,627,924 -3,116,020 460,655,155 99 99% 及借
项目
款
新西兰新莱特奶
粉混合罐装及新
275,433,120 62,750,193 2,627,667 -439,266 64,938,594 91 91% 自筹
西兰 SAP TUMU 项
目
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2023 年半年度报告
金山种奶牛场改
80,827,600 15,363,455 28,074,585 28,104,506 15,333,534 92 92% 自筹
扩建等项目
哈川二期土建工
46,243,963 31,582,561 7,103,280 1,483,000 36,967,797 235,044 90 90% 自筹
程项目
膜过滤设备采购
及全自动塑瓶灌 24,710,000 20,032,864 11,396,991 31,429,855 99 99% 自筹
装拧盖机项目
信息化建设
SAP-4HANA 实施项 48,000,000 27,004,398 8,848,379 35,852,777 74 74% 自筹
目
天津梦得 PET 项目 115,000,000 34,571,682 34,571,682 41 41% 自筹
滁州牧场建设项
297,740,000 18,426,468 729,669 17,696,799 6 6% 自筹
目
合计 2,459,425,239 833,875,679 219,481,448 261,491,425 38,981,466 -3,555,286 749,328,950 / / / /
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2023 年半年度报告
(3). 本期计提在建工程减值准备情况
□适用 √不适用
其他说明
□适用 √不适用
15、 生产性生物资产
(1). 采用成本计量模式的生产性生物资产
√适用□不适用
单位：元 币种：人民币
项目 畜牧养殖业 合计
产畜 幼畜
一、账面原值
1.期初余额 1,198,100,710 1,033,917,361 2,232,018,071
2.本期增加金额 534,296,314 335,546,931 869,843,245
(1)外购 1,121,904 1,121,904
(2)自行培育 334,425,027 334,425,027
(3)幼畜转入 534,296,314 534,296,314
3.本期减少金额 174,952,954 565,240,584 740,193,538
(1)处置 174,952,954 30,944,270 205,897,224
(2)幼畜转出 534,296,314 534,296,314
4.期末余额 1,557,444,070 804,223,708 2,361,667,778
二、累计折旧
1.期初余额 368,305,400 368,305,400
2.本期增加金额 124,195,988 124,195,988
(1)计提 124,195,988 124,195,988
3.本期减少金额 76,963,907 76,963,907
(1) 处置 76,963,907 76,963,907
4.期末余额 415,537,481 415,537,481
三、减值准备
1.期初余额
2.本期增加金额
3.本期减少金额
4.期末余额
四、账面价值
1.期末账面价值 1,141,906,589 804,223,708 1,946,130,297
2.期初账面价值 829,795,310 1,033,917,361 1,863,712,671
注：
截至 2023 年 6 月 30 日，本集团共拥有产畜 56,627 头(2022 年 12 月 31 日：47,035 头)、
幼畜 50,890 头(2022 年 12 月 31 日：55,299 头)。
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(2). 采用公允价值计量模式的生产性生物资产
□适用 √不适用
其他说明
□适用 √不适用
16、 使用权资产
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 房屋及建筑物 机器设备 土地使用权 合计
一、账面原值
1.期初余额 703,829,887 162,642,121 673,586,088 1,540,058,096
2.本期增加金额 53,132,924 160,910,699 28,852,764 242,896,387
(1)新增租赁合同 53,099,177 160,381,992 28,852,764 242,333,933
(2)汇率差异 33,747 528,707 562,454
3.本期减少金额 9,654,086 25,374,817 3,144,390 38,173,293
(1)租赁变更 787,740 25,374,817 26,162,557
(2)到期 8,866,346 3,144,390 12,010,736
4.期末余额 747,308,725 298,178,003 699,294,462 1,744,781,190
二、累计折旧
1.期初余额 338,607,962 49,955,584 124,449,857 513,013,403
2.本期增加金额 105,994,193 21,396,207 49,279,986 176,670,386
(1)计提 105,991,498 21,353,981 49,279,986 176,625,465
(2)汇率差异 2,695 42,226 44,921
3.本期减少金额 9,198,761 17,593,206 3,144,390 29,936,357
(1)租赁变更 332,415 17,593,206 17,925,621
(2)到期 8,866,346 3,144,390 12,010,736
4.期末余额 435,403,394 53,758,585 170,585,453 659,747,432
三、减值准备
1.期初余额
2.本期增加金额
(1)计提
3.本期减少金额
(1)处置
4.期末余额
四、账面价值
1.期末账面价值 311,905,331 244,419,418 528,709,009 1,085,033,758
2.期初账面价值 365,221,925 112,686,537 549,136,231 1,027,044,693
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2023 年半年度报告
17、 无形资产
(1). 无形资产情况
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 土地使用权 专利权 非专利技术 软件 商标权 合计
一、账面原值
1.期初余额 466,441,806 28,176,006 38,816,686 278,097,622 227,535,945 1,039,068,065
2.本期增加
2,403,371 7,792,795 65,362,084 10,389,089 85,947,339
金额
(1)购置 6,084,013 52,831,013 58,915,026
(2)汇率差异 2,403,371 1,708,782 12,531,071 10,389,089 27,032,313
3.本期减少
106,950 106,950
金额
(1)处置 106,950 106,950
4.期末余额 466,441,806 30,579,377 46,502,531 343,459,706 237,925,034 1,124,908,454
二、累计摊销
1.期初余额 142,424,496 2,660,781 27,021,505 10,588,175 70,263,041 252,957,998
2.本期增加
5,541,536 2,703,480 8,633,730 62,529,713 7,768,415 87,176,874
金额
（1）计提 5,541,536 497,602 6,748,509 48,704,759 873,490 62,365,896
(2)汇兑损益 2,205,878 1,885,221 13,824,954 6,894,925 24,810,978
3. 本 期 减 少
106,950 106,950
金额
(1)处置 106,950 106,950
4.期末余额 147,966,032 5,364,261 35,548,285 73,117,888 78,031,456 340,027,922
三、减值准备
1.期初余额
2.本期增加
金额
3.本期减少
金额
4.期末余额
四、账面价值
1.期末账面
318,475,774 25,215,116 10,954,246 270,341,818 159,893,578 784,880,532
价值
2.期初账面
324,017,310 25,515,225 11,795,181 267,509,447 157,272,904 786,110,067
价值
2023 年 1-6 月无形资产的摊销金额为 62,365,896 元(2022 年度：33,211,996 元)。
于 2023 年 6 月 30 日，账面价值为 11,246,770 元(原价为 14,766,000 元)(2022 年 12 月 31 日：
账面价值为 25,957,548 元(原价为 26,600,000 元))的土地使用权，作为 20,017,500 元短期借款
(2022 年 12 月 31 日：40,038,889 元) (附注七(22))的抵押物。
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2023 年半年度报告
(2). 未办妥产权证书的土地使用权情况
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 账面价值 未办妥产权证书的原因
土地使用权 5,040,000 土地划拨
土地使用权 5,160,000 办理中
18、 商誉
(1). 商誉账面原值
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
本期增加 本期减少
被投资单位名称或形成商誉的事
期初余额 企业合并形 处 期末余额
项 汇兑损益
成的 置
青海小西牛生物乳业股份有限公
298,793,415 298,793,415
司
新西兰新莱特非同一控制收购
267,173,572 -494,581 266,678,991
Talbot及Dairyworks
新莱特 187,374,617 -11,847,288 175,527,329
天津光明梦得乳品有限公司 31,835,227 31,835,227
新西兰新莱特非同一控制收购
The New Zealand Dairy Company 16,296,843 -526,019 15,770,824
Limited
黑龙江省光明松鹤乳品有限责任
9,976,687 9,976,687
公司
上海乳品四厂有限公司 5,240,225 5,240,225
湖南光明乳品有限公司 4,309,196 4,309,196
北京健康光明乳业有限公司 1,615,626 1,615,626
呼伦贝尔光明乳品有限公司 1,448,668 1,448,668
上海永安乳品有限公司 1,376,333 1,376,333
郑州光明乳业有限公司 1,045,324 1,045,324
武汉光明乳品有限公司 202,984 202,984
合计 826,688,717 -12,867,888 813,820,829
(2). 商誉减值准备
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
被投资单位名称或形成商誉 本期增加 本期减少
期初余额 期末余额
的事项 计提 处置
北京健康光明乳业有限公司 1,615,626 1,615,626
呼伦贝尔光明乳品有限公司 1,448,668 1,448,668
郑州光明乳业有限公司 1,045,324 1,045,324
合计 4,109,618 4,109,618
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2023 年半年度报告
(3). 商誉所在资产组或资产组组合的相关信息
√适用 □不适用
本集团的所有商誉已于购买日分摊至相关的资产组或资产组组合，2023 年度商誉分摊未发生变化，
分摊情况根据经营分部(附注十六（6）)汇总如下：
期末余额 期初余额
液态奶 355,843,685 355,843,685
其他乳制品—
新西兰 457,977,144 470,845,032
合计 813,820,829 826,688,717
(4). 说明商誉减值测试过程、关键参数（例如预计未来现金流量现值时的预测期增长率、稳定
期增长率、利润率、折现率、预测期等，如适用）及商誉减值损失的确认方法
□适用 √不适用
(5). 商誉减值测试的影响
□适用 √不适用
其他说明：
□适用 √不适用
19、 长期待摊费用
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
其他减
项目 期初余额 本期增加金额 本期摊销金额 期末余额
少金额
门店及食品厂装修 14,576,686 11,790,438 5,613,597 20,753,527
光明牧业牧场整修 9,491,400 3,190,549 2,745,419 9,936,530
合计 24,068,086 14,980,987 8,359,016 30,690,057
20、 递延所得税资产/ 递延所得税负债
(1). 未经抵销的递延所得税资产
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
期末余额 期初余额
项目 可抵扣暂时性 递延所得税 可抵扣暂时性 递延所得税
差异 资产 差异 资产
预提费用 291,658,117 73,327,439 356,091,428 89,526,987
租赁负债 107,157,819 26,850,794 98,709,180 24,733,798
资产减值准备 215,324,194 54,601,442 223,541,541 56,685,179
衍生工具公允价值变动 33,600,968 9,408,271
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2023 年半年度报告
内部交易未实现利润 5,733,295 1,433,324 12,541,562 3,135,391
合计 619,873,426 156,212,999 724,484,679 183,489,626
(2). 未经抵销的递延所得税负债
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
期末余额 期初余额
项目 应纳税暂时性 递延所得税 应纳税暂时性 递延所得税
差异 负债 差异 负债
固定资产折旧 864,887,318 242,168,449 1,021,148,839 285,921,675
非同一控制下企业合并
114,494,186 21,203,440 256,209,226 47,447,972
公允价值调整
使用权资产 109,262,973 27,315,743 98,685,509 24,671,377
衍生工具公允价值变动
合计 1,088,644,477 290,687,632 1,376,043,574 358,041,024
(3). 以抵销后净额列示的递延所得税资产或负债
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
递延所得税资 抵销后递延所 递延所得税资产 抵销后递延所
项目 产和负债期末 得税资产或负 和负债期初互抵 得税资产或负
互抵金额 债期末余额 金额 债期初余额
递延所得税资产 12,276,028 143,936,971 24,747,432 158,742,194
递延所得税负债 12,276,028 278,411,604 24,747,432 333,293,592
(4). 未确认递延所得税资产明细
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 期末余额 期初余额
可抵扣暂时性差异 1,351,940,068 1,406,667,033
可抵扣亏损 1,449,119,528 1,470,920,089
合计 2,801,059,596 2,877,587,122
(5). 未确认递延所得税资产的可抵扣亏损将于以下年度到期
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
年份 期末金额 期初金额 备注
2023 235,275,626
2024 178,813,394 174,920,439
2025 337,620,068 344,971,577
2026 272,801,750 306,695,437
2027 264,756,993 409,057,010
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2023 年半年度报告
2028 395,127,323
合计 1,449,119,528 1,470,920,089 /
其他说明：
√适用 □不适用
对于境外子公司累计未分配利润可能产生的纳税影响，由于本集团能够自主决定其股利分配政策
且在可预见的未来没有股利分配的计划，亦没有处置该等子公司的意图，故本集团未就该应纳税
暂时性差异确认递延所得税负债。
21、 其他非流动资产
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
期末余额 期初余额
项目
账面余额 账面余额
预付设备款 29,055,076 45,378,497
碳排放权 17,939,742 29,565,890
公益性生物资产 6,154,000 6,154,000
合计 53,148,818 81,098,387
22、 短期借款
(1). 短期借款分类
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 期末余额 期初余额
抵押借款 20,017,500 40,038,889
信用借款 979,579,039 1,162,720,895
合计 999,596,539 1,202,759,784
短期借款分类的说明：
于 2023 年 6 月 30 日，抵押借款系由账面价值 102,329,085 元(原价为 115,865,173 元)的房屋及
建筑物和机器设备(附注七(13))以及账面价值为 11,246,770 元(原价为 14,766,000 元)的土地使
用权(附注七(17))作为抵押物(2022 年 12 月 31 日：抵押借款系由账面价值 103,837,062 元(原价
为 127,893,284 元)的房屋及建筑物和机器设备(附注七(13))以及账面价值为 25,957,548 元(原价
为 26,600,000 元)的土地使用权(附注七(17))作为抵押物)。
于 2023 年 6 月 30 日，短期借款中人民币 20,017,500 元(2022 年 12 月 31 日：75,075,835 元)为
固定利率借款，人民币 979,579,039 元(2022 年 12 月 31 日：1,127,683,949 元)为基于一个月新
西兰元银行汇票基准利率(以下简称“BKBM”)加成一定参数的浮动利率借款。
于 2023 年 6 月 30 日，短期借款的利率区间为 3.50%至 7.39%(2022 年 12 月 31 日：1.26%至 3.80%)。
(2). 已逾期未偿还的短期借款情况
□适用 √不适用
其他说明：
□适用 √不适用
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2023 年半年度报告
23、 衍生金融负债
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 期末余额 期初余额
远期外汇合同 106,425,601 82,669,915
合计 106,425,601 82,669,915
其他说明：
上述各项衍生工具的名义金额、套期会计的信息，详见附注七(66)。
24、 应付票据
□适用 √不适用
于 2023 年 6 月 30 日，无账龄超过一年的应付账款。
25、 应付账款
(1). 应付账款列示
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 期末余额 期初余额
应付货款 2,956,398,974 3,904,111,000
合计 2,956,398,974 3,904,111,000
(2). 账龄超过 1 年的重要应付账款
□适用 √不适用
于 2023 年 6 月 30 日，无账龄超过一年的应付账款。
26、 合同负债
(1).合同负债情况
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 期末余额 期初余额
预收货款 815,898,647 1,062,146,227
未使用的奖励积分 2,519,326 6,229,172
合计 818,417,973 1,068,375,399
(2).报告期内账面价值发生重大变动的金额和原因
□适用 √不适用
其他说明：
□适用 √不适用
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2023 年半年度报告
27、 应付职工薪酬
(1).应付职工薪酬列示
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 期初余额 本期增加 本期减少 期末余额
一、短期薪酬 482,911,562 1,248,301,669 1,364,831,039 366,382,192
二、离职后福利-设定提存
58,698,644 102,354,432 103,295,782 57,757,294
计划
合计 541,610,206 1,350,656,101 1,468,126,821 424,139,486
(2).短期薪酬列示
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 期初余额 本期增加 本期减少 期末余额
一、工资、奖金、津贴和
370,723,903 1,108,391,046 1,231,311,513 247,803,436
补贴
二、职工福利费 946,223 946,223
三、社会保险费 37,274,005 72,446,031 71,220,603 38,499,433
其中：医疗保险费 26,649,502 66,025,808 65,096,771 27,578,539
工伤保险费 2,526,042 3,106,872 3,137,393 2,495,521
生育保险费 8,098,461 3,313,351 2,986,439 8,425,373
四、住房公积金 17,317,355 49,221,929 49,033,432 17,505,852
五、工会经费和职工教育
57,596,299 17,296,440 12,319,268 62,573,471
经费
合计 482,911,562 1,248,301,669 1,364,831,039 366,382,192
(3).设定提存计划列示
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 期初余额 本期增加 本期减少 期末余额
1、基本养老保险 52,554,496 99,190,687 100,297,618 51,447,565
2、失业保险费 6,144,148 3,163,745 2,998,164 6,309,729
合计 58,698,644 102,354,432 103,295,782 57,757,294
其他说明：
□适用 √不适用
28、 应交税费
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 期末余额 期初余额
企业所得税 91,980,398 89,137,479
99 / 154
2023 年半年度报告
增值税 27,100,615 23,611,852
教育费附加 8,241,367 9,368,863
城市维护建设税 7,631,003 8,622,288
其他 7,427,249 16,560,229
合计 142,380,632 147,300,711
29、 其他应付款
项目列示
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 期末余额 期初余额
应付股利 22,007,981 22,007,981
其他应付款 3,060,707,615 2,612,080,579
合计 3,082,715,596 2,634,088,560
应付股利
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 期末余额 期初余额
应付股利-上海牛奶（集团）有限公司（注） 21,374,960 21,374,960
应付股利-天津梦得集团有限公司 600,000 600,000
应付股利-张伟民（注） 33,021 33,021
合计 22,007,981 22,007,981
其他说明，包括重要的超过 1 年未支付的应付股利，应披露未支付原因：
因本公司之子公司上海牛奶棚食品有限公司股东尚未领取股利，故上海牛奶棚食品有限公司应付
股东上海牛奶（集团）有限公司股利计人民币 21,374,960 元及应付原股东张伟民股利计人民币
33,021 元超过 1 年尚未支付。
其他应付款
(1). 按款项性质列示其他应付款
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 期末余额 期初余额
应付广告及营销市场费用 1,506,425,328 1,139,397,661
应付运费 387,501,611 492,560,315
应付押金、保证金 300,448,159 285,564,600
应付租赁费 19,175,014 43,147,994
应付修理费 26,519,455 28,327,958
其他 820,638,048 623,082,051
合计 3,060,707,615 2,612,080,579
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2023 年半年度报告
(2). 账龄超过 1 年的重要其他应付款
□适用 √不适用
于 2023 年 6 月 30 日，无账龄超过一年的其他应付款。
其他说明：
□适用 √不适用
30、 1 年内到期的非流动负债
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 期末余额 期初余额
1 年内到期的长期借款 770,883,335 766,033,335
1 年内到期的租赁负债 300,838,681 256,193,509
1 年内到期的固定股利 11,206,402 11,206,402
合计 1,082,928,418 1,033,433,246
31、 其他流动负债
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 期末余额 期初余额
待转销项税额 79,223,384 120,168,123
合计 79,223,384 120,168,123
32、 长期借款
(1). 长期借款分类
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 期末余额 期初余额
抵押借款 733,383,335 736,033,335
保证借款 210,198,736 225,239,375
信用借款 6,550,000 6,550,000
减：抵押借款 -733,383,335 -736,033,335
减：保证借款 -37,500,000 -30,000,000
合计 179,248,736 201,789,375
长期借款分类的说明：
于 2023 年 6 月 30 日，银行抵押借款 733,383,335 元(2022 年 12 月 31 日：736,033,335 元)系由
本集团账面价值约为 1,168,670,870 元(原价 1,388,533,355 元)的固定资产作抵押(附注七(13))，
利息每月支付一次。
于 2023 年 6 月 30 日，银行保证借款 210,198,736 元(2022 年 12 月 31 日：225,000,000 元)由本
公司及江苏银宝控股集团有限公司按照持股比例提供担保(附注七(6))，利息每季度支付一次，本
金 15,000,000 元应于 2023 年下半年偿还，本金 45,000,000 元应于 2024 年偿还，本金 60,000,000
元应于 2025 年偿还，本金 90,000,000 元应于 2026 年偿还。
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2023 年半年度报告
其他说明，包括利率区间：
√适用 □不适用
于 2023 年 6 月 30 日，长期借款中人民币 179,248,736 元为固定利率借款。
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2023 年半年度报告
33、 应付债券
(1). 应付债券
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 期末余额 期初余额
SML010 无抵押次级企业债券 787,383,060 788,706,630
合计 787,383,060 788,706,630
(2). 应付债券的增减变动（不包括划分为金融负债的优先股、永续债等其他金融工具）
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
债券 债券期 发行 期初 本期 按面值计 溢折价 本期 汇兑损益 期末
面值 发行日期
名称 限 金额 余额 发行 提利息 摊销 偿还 余额
SML010
无抵押次 1 新西兰 2019 年 12 月
5 年 827,442,000 788,706,630 -1,323,570 787,383,060
级企业债 元 18 日
券
合计 / / / 827,442,000 788,706,630 -1,323,570 787,383,060
注：于 2019 年 12 月 18 日，本公司之子公司新莱特发行代码为 SML010 的无抵押次级企业债券，发行规模为新西兰元 1.8 亿元，发行期限为 5 年，发行
利率为固定年利率 3.83%，发行所得资金用于归还部分新莱特原有的银行债务、构建资产和日常经营。
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2023 年半年度报告
34、 租赁负债
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 期末余额 期初余额
租赁负债 1,189,317,221 1,059,191,735
减：一年内到期的非流动负债(附
-300,838,681 -256,193,509
注七(30))
合计 888,478,540 802,998,226
35、 长期应付款
项目列示
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 期末余额 期初余额
长期应付款 19,710,863 19,680,863
合计 19,710,863 19,680,863
长期应付款
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 期末余额 期初余额
应付固定股利 29,884,065 29,884,065
股权激励款(注) 193,200 193,200
其他 840,000 810,000
减:一年内到期的固定股利(附注
-11,206,402 -11,206,402
七(30))
合计 19,710,863 19,680,863
其他说明：
注 1：系根据《光明乳业股份有限公司 A 股限制性股票激励计划(二期)(草案修订稿)》收到的限
制性股票激励对象缴纳的限制性股票认购款。如果限制性股票达到解锁条件，上述股权激励款将
自动转化为解锁对价，如未达到解锁条件，则将返还给激励对象。根据 2017 年 7 月 24 日召开的
2017 年第一次临时股东大会决议，本公司决定回购并注销未满足解锁条件的员工股权激励限售股。
截至 2023 年 6 月 30 日，原激励对象刘明刚持有的 18,400 股(人民币 193,200 元)限制性股票因其
个人原因无法办理回购注销手续，本公司将于条件允许时向刘明刚进行回购。
36、 预计负债
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 期初余额 期末余额 形成原因
租赁厂房装修复原义务 10,715,141 10,976,290 新莱特处置厂房的资产弃置义务
合计 10,715,141 10,976,290 /
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2023 年半年度报告
37、 递延收益
递延收益情况
√适用 □不适用
单位：元 币种人民币
项目 期初余额 本期增加 本期减少 期末余额 形成原因
形成资产/收益
政府补助 502,267,618 37,412,914 39,303,982 500,376,550
的政府补助
合计 502,267,618 37,412,914 39,303,982 500,376,550 /
涉及政府补助的项目：
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
与资产
本期新增补 冲减固定 冲减成本费 本期计入其 相关/与
负债项目 期初余额 期末余额
助金额 资产 用 他收益金额 收益相
关
光明乳业 购
与资产
置新办公楼 411,090,053 411,090,053
相关
补助(注)
光明乳业研
究院 上海乳
与资产
业生物工程 3,990,000 3,990,000
相关
技术研究中
心项目
粮改饲政府 与收益
2,355,603 3,084,790 2,148,096 3,292,297
补助 相关
企业扶持资 与收益
18,843,854 18,843,854
金 相关
税收补助返 与收益
1,923,676 1,923,676
还 相关
生态型复合
发酵剂研创
与资产
及发酵乳产 1,301,900 1,301,900
相关
业化项目资
金
上海制造品 与资产
10,000,000 10,000,000
牌 相关
金山都市现
与资产
代农业发展 17,538,700 17,538,700
相关
项目补贴
粪污资源化 与资产
901,753 49,446 852,307
利用项目补 相关
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2023 年半年度报告
贴
与收益
稳岗补贴 1,433,170 1,433,170
相关
种畜禽生产
与收益
性能测定项 613,675 613,675
相关
目
现代乳业关 与资产
6,500,000 6,500,000
键技术项目 相关
亚热带季风
气候区奶牛
与收益
核心群构建 3,080,000 1,162,380 1,917,620
相关
与选育项目
资金
高产奶牛核
与资产
心群组建项 2,368,000 2,336,920 31,080
相关
目资金
与资产
相关/与
其他 49,277,834 5,377,524 1,948,800 8,173,738 670,227 43,862,593
收益相
关
合计 502,267,618 37,412,914 4,285,720 12,147,335 22,870,927 500,376,550
注 1：2019 年，本公司与上海市闵行区虹桥镇动拆迁办公室(以下简称“动拆迁办公室”)签订了
关于非居住房屋协商搬迁补偿协议，约定本公司自吴中路 578 号搬离后的补偿总价为 822,180,105
元。于 2020 年 6 月 16 日本公司与动拆迁办公室签订了补充协议，约定以补偿总价中除补偿停产
停业损失 67,212,382 元、奖励费 74,743,646 元外，其余款项应当全部用于本公司购置新办公楼，
截止 2023 年 6 月 30 日，本公司已收到补助人民币 411,090,053 元。
本集团当年计入损益或冲减相关成本的政府补助的明细如下：
单位：元 币种：人民币
本年计入损益或冲 本年计入损益或冲减
政府 种类
减成本的金额 相关成本的列报项目
企业扶持基金 与收益相关 18,843,854 其他收益
税收返还补助 与收益相关 1,923,676 其他收益
稳岗补贴 与收益相关 1,433,170 其他收益
亚热带季风气候区奶牛核心群构建
与收益相关 1,162,380 营业成本
与选育项目
畜牧养殖补贴 与收益相关 210,097 其他收益
防疫补贴 与收益相关 100,000 其他收益
金山牧场 种畜禽生产性能测定项目 与收益相关 613,675 营业成本
其他计入其他收益的政府补助 与收益相关 360,130 其他收益
与资产/收
其他冲减营业成本的政府补助 10,064,336 营业成本
益相关
合计 34,711,318
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2023 年半年度报告
38、 其他非流动负债
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 期末余额 期初余额
少数股东卖出期权 510,115,880 510,115,880
远期外汇合同 1,315,297
合计 511,431,177 510,115,880
其他说明：
2021 年 10 月 21 日，本公司与湖州福昕商务合伙企业(有限合伙)、湖州辰丰商务合伙企业(有限
合伙)、青海宁达创业投资有限责任公司、上海杉蓝投资管理中心(有限合伙)、谢先兴、杨虹仙、
王惠娟和冯涛签订了《关于青海小西牛生物乳业股份有限公司的股份转让协议》(以下简称“转让
协议”)，以人民币 611,869,873 元的对价购买上述股东持有的小西牛 60%的股权。根据协议约定，
在业绩承诺期满后，本公司可以拥有购买选择权，即有权按照协议约定转让价格向湖州启瑞商务
合伙企业(有限合伙)(以下简称“湖州启瑞”)购买剩余 40%小西牛股份，湖州启瑞不得拒绝出售
(“买入期权”)，同时，湖州启瑞拥有出售选择权，即有权按照协议约定转让价格向本公司出售
剩余 40%小西牛股份，本公司不得拒绝购买(“卖出期权”)。2021 年 12 月 9 日，本集团完成对小
西牛 60%股权的收购，于收购日本集团将卖出期权按照协议约定未来不同盈利区间利润的实现可
能性对应的转让价格折现后金额计入其他非流动负债及资本公积。2022 年 1-12 月因该期权公允
价值变动导致其他非流动负债金额增加 11,196,736 元。
39、 股本
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
本次变动增减（+、一）
期初余额 发行 公积金 期末余额
送股 其他 小计
新股 转股
股份总数 1,378,640,863 1,378,640,863
40、 资本公积
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 期初余额 本期增加 本期减少 期末余额
资本溢价（股本溢价） 3,428,686,359 3,428,686,359
其他资本公积
少数股东卖出期权 -498,919,144 -498,919,144
以权益结算的股份支付本公司 114,121 114,121
购买少数股东股权 2,764,693 2,764,693
以权益结算的股份支付-新莱特 4,097,574 4,097,574
原制度资本公积转入 23,017,818 23,017,818
同一控制下企业合并 -37,162,324 -37,162,324
合计 2,922,599,097 2,922,599,097
107 / 154
2023 年半年度报告
41、 库存股
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 期初余额 本期增加 本期减少 期末余额
第二期股权激励 193,200 193,200
合计 193,200 193,200
108 / 154
2023 年半年度报告
42、 其他综合收益
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
本期发生金额
减：前期计入
期初 减：前期计入 期末
项目 本期所得税前 其他综合收益 减：所得税费 税后归属于母 税后归属于少
余额 其他综合收益 余额
发生额 当期转入留存 用 公司 数股东
当期转入损益
收益
一、不能重分
类进损益的其
他综合收益
其中：重新计
量设定受益计
划变动额
二、将重分类
进损益的其他 -223,499,134 -1,518,673 -18,420,708 -19,939,381 -21,180,656 -243,438,515
综合收益
其中：权益法
下可转损益的
其他综合收益
现金流量套期
-27,367,030 12,470,303 -18,420,708 -5,950,405 -9,303,133 -33,317,435
储备
外币财务报表
-196,132,104 -13,988,976 -13,988,976 -11,877,523 -210,121,080
折算差额
其他综合收益
-223,499,134 -1,518,673 -18,420,708 -19,939,381 -21,180,656 -243,438,515
合计
109 / 154
2023 年半年度报告
43、 盈余公积
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 期初余额 本期增加 本期减少 期末余额
法定盈余公积 689,320,432 689,320,432
合计 689,320,432 689,320,432
44、 未分配利润
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 本期 上年度
调整前上期末未分配利润 3,232,662,484 3,104,693,631
调整期初未分配利润合计数（调增+，调减－）
调整后期初未分配利润 3,232,662,484 3,104,693,631
加：本期归属于母公司所有者的净利润 337,968,126 360,688,178
减：提取法定盈余公积 12,136,787
应付普通股股利 110,291,269 220,582,538
期末未分配利润 3,460,339,341 3,232,662,484
45、 营业收入和营业成本
(1).营业收入和营业成本情况
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
本期发生额 上期发生额
项目
收入 成本 收入 成本
主营业务 14,056,660,767 11,233,490,270 14,265,156,969 11,522,317,673
其他业务 82,440,731 60,424,216 145,380,824 134,534,204
合计 14,139,101,498 11,293,914,486 14,410,537,793 11,656,851,877
(2).合同产生的收入的情况
□适用 √不适用
(3).履约义务的说明
□适用 √不适用
(4).分摊至剩余履约义务的说明
□适用 √不适用
46、 税金及附加
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 本期发生额 上期发生额
城市维护建设税 11,773,242 14,474,008
印花税 11,305,926 10,901,837
教育费附加 9,769,470 12,784,108
房产税 10,295,190 8,942,085
土地使用税 2,180,593 2,220,550
110 / 154
2023 年半年度报告
其他 483,233 270,493
合计 45,807,654 49,593,081
其他说明：
注：主要税金及附加的计缴标准参见附注六（1）。
47、 销售费用
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 本期发生额 上期发生额
职工薪酬费用 587,520,086 570,070,305
广告费 423,473,971 436,749,964
营销类费用 432,414,406 512,938,123
仓储费 62,775,445 53,247,063
折旧费和摊销费用 22,644,014 34,927,353
租赁费 21,517,649 21,049,000
使用权资产折旧费 46,990,200 26,638,463
其他 122,552,009 100,082,365
合计 1,719,887,780 1,755,702,636
48、 管理费用
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 本期发生额 上期发生额
职工薪酬费用 286,855,558 239,417,091
咨询费 25,347,578 23,380,472
折旧费和摊销费用 34,610,049 22,260,842
警卫消防费 8,349,454 11,140,000
租赁费 3,503,231 2,703,195
使用权资产折旧费 1,589,203 1,150,482
股权激励成本摊销 730,307
其他 115,958,719 91,318,888
合计 476,213,792 392,101,277
49、 研发费用
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 本期发生额 上期发生额
职工薪酬费用 22,296,645 20,697,970
研发材料 5,378,763 2,890,282
折旧费和摊销费用 2,570,123 2,321,226
使用权资产折旧费 2,327,085 2,183,716
其他 6,703,029 4,420,430
合计 39,275,645 32,513,624
50、 财务费用
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
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2023 年半年度报告
项目 本期发生额 上期发生额
借款利息支出 76,712,498 38,296,274
加：租赁负债利息支出 22,111,718 37,480,689
减：利息收入 -16,437,817 -22,871,209
汇兑损益 2,810,716 6,691,682
其他 23,795,463 12,995,159
合计 108,992,578 72,592,595
51、 其他收益
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 本期发生额 上期发生额
企业扶持基金 18,843,854 19,426,177
税收返还补助 1,923,676 2,745,210
稳岗补贴 1,433,170 2,242,798
防疫补贴 100,000 125,000
畜牧养殖补贴 210,097 167,954
市长质量奖 300,000
其他 170,381 3,209,993
合计 22,981,178 27,917,132
52、 投资收益
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 本期发生额 上期发生额
权益法核算的长期股权投资收益 2,295,726 -5,268,348
合计 2,295,726 -5,268,348
53、 公允价值变动收益
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
产生公允价值变动收益的来源 本期发生额 上期发生额
交易性权益工具投资 -305,255 -112,368
合计 -305,255 -112,368
54、 信用减值损失
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 本期发生额 上期发生额
应收账款坏账损失 -4,157,606 -4,280,853
其他应收款坏账损失 -2,301,772 18,665,938
合计 -6,459,378 14,385,085
55、 资产减值损失
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 本期发生额 上期发生额
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2023 年半年度报告
一、坏账损失
二、存货跌价损失及合同履约成本
24,983,025 -6,111,987
减值损失
三、长期股权投资减值损失
五、固定资产减值损失
六、工程物资减值损失
七、在建工程减值损失
八、生产性生物资产减值损失
九、油气资产减值损失
十、无形资产减值损失
十一、商誉减值损失
十二、其他
合计 24,983,025 -6,111,987
56、 资产处置收益
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 本期发生额 上期发生额
固定资产处置利得 490,153 2,820,318
合计 490,153 2,820,318
其他说明：
□适用 √不适用
57、 营业外收入
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
计入当期非经常
项目 本期发生额 上期发生额
性损益的金额
非流动资产处置利得合计 17,356,674 11,585,972 17,356,674
其中：固定资产处置利得 6,280,454 1,232,016 6,280,454
生物资产淘汰利得 11,076,220 10,353,956 11,076,220
赔款收入 8,937,208 581,544 8,937,208
无法支付的应付款 17,698,947 17,698,947
其他 21,557,988 17,601,758 21,557,988
合计 65,550,817 29,769,274 65,550,817
58、 营业外支出
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
计入当期非经
项目 本期发生额 上期发生额 常性损益的金
额
非流动资产处置损失合计 45,911,441 23,332,136 45,911,441
其中：固定资产处置损失 884,698 388,243 884,698
生物资产淘汰损失 45,026,743 22,943,893 45,026,743
对外捐赠 1,267,643 6,291,084 1,267,643
其他 1,861,701 285,703 1,861,701
合计 49,040,785 29,908,923 49,040,785
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2023 年半年度报告
59、 所得税费用
(1) 所得税费用表
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 本期发生额 上期发生额
当期所得税费用 108,140,749 110,193,971
递延所得税费用 -11,579,076 -134,973
合计 96,561,673 110,058,998
(2) 会计利润与所得税费用调整过程
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 本期发生额
利润总额 515,505,044
按法定/适用税率计算的所得税费用 128,876,261
子公司适用不同税率的影响 3,505,180
非应税收入的影响 -2,279,544
不可抵扣的成本、费用和损失的影响 3,066,352
使用前期未确认递延所得税资产的可抵扣亏损的影响 53,830,599
本期未确认递延所得税资产的可抵扣暂时性差异或可
-86,372,755
抵扣亏损的影响
调整以前期间所得税的影响 -11,742,620
以前年度所得税汇算清缴差异 7,678,200
所得税费用 96,561,673
其他说明：
□适用 √不适用
60、 其他综合收益
√适用 □不适用
详见附注(七)42。
61、 现金流量表项目
(1). 收到的其他与经营活动有关的现金
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 本期发生额 上期发生额
与收益/资产相关的政府补助 37,412,914 65,630,952
利息收入 16,437,817 22,871,209
其他 59,809,404 7,928,842
合计 113,660,135 96,431,003
(2). 支付的其他与经营活动有关的现金
√适用 □不适用
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2023 年半年度报告
单位：元 币种：人民币
项目 本期发生额 上期发生额
支付的各项管理费用、营业费用 1,456,252,520 1,438,316,517
银行手续费 23,795,463 12,995,159
其他 115,958,719 113,853,916
合计 1,596,006,702 1,565,165,592
(3). 收到的其他与投资活动有关的现金
□适用 √不适用
(4). 支付的其他与投资活动有关的现金
□适用 √不适用
(5). 收到的其他与筹资活动有关的现金
□适用 √不适用
(6). 支付的其他与筹资活动有关的现金
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 本期发生额 上期发生额
支付租金 96,157,607 56,021,200
合计 96,157,607 56,021,200
62、 现金流量表补充资料
(1) 现金流量表补充资料
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
补充资料 本期金额 上期金额
1．将净利润调节为经营活动现金流量：
净利润 418,943,371 374,613,888
加：资产减值准备 -24,983,025 6,111,987
信用减值损失 6,459,378 -14,385,085
固定资产折旧 389,444,366 404,958,153
生产性生物资产折旧 124,195,988 88,641,469
无形资产摊销 62,365,896 6,772,380
长期待摊费用摊销 8,359,016 4,918,259
使用权资产摊销 176,625,465 149,477,066
股权激励费用摊销 730,307
处置固定资产、无形资产和其他长期 -490,153 -2,820,318
资产的损失（收益以“－”号填列）
固定资产报废损失（收益以“－”号 28,554,767 -8,925,846
填列）
公允价值变动损失（收益以“－”号
305,255 112,368
填列）
财务费用（收益以“－”号填列） 98,824,216 75,778,569
投资损失（收益以“－”号填列） -2,295,726 5,268,348
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2023 年半年度报告
递延所得税资产减少（增加以“－” 14,805,223 -30,113,491
号填列）
递延所得税负债增加（减少以“－” -54,881,988 -50,579,187
号填列）
存货的减少（增加以“－”号填列） 450,842,641 -6,599,036
经营性应收项目的减少（增加以 146,579,290 -442,999,793
“－”号填列）
经营性应付项目的增加（减少以 -1,228,093,502 -188,615,474
“－”号填列）
尚未结算的套期工具的增加
经营活动产生的现金流量净额 615,560,478 372,344,564
2．不涉及现金收支的重大投资和筹资活动：
以权益结算的股份支付
3．现金及现金等价物净变动情况：
现金的期末余额 2,420,489,131 2,546,700,227
减：现金的期初余额 2,648,729,919 3,206,113,341
加：现金等价物的期末余额
减：现金等价物的期初余额
现金及现金等价物净增加额 -228,240,788 -659,413,114
(2) 本期支付的取得子公司的现金净额
□适用 √不适用
(3) 本期收到的处置子公司的现金净额
□适用 √不适用
(4) 现金和现金等价物的构成
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 期末余额 期初余额
一、现金 2,420,489,131 2,648,729,919
其中：库存现金 616,800 479,095
可随时用于支付的银行存款 2,419,872,331 2,648,250,824
可随时用于支付的其他货币资
金
二、现金等价物
其中：三个月内到期的债券投资
三、期末现金及现金等价物余额 2,420,489,131 2,648,729,919
其中：母公司或集团内子公司使用
受限制的现金和现金等价物
其他说明：
□适用 √不适用
63、 所有者权益变动表项目注释
说明对上年期末余额进行调整的“其他”项目名称及调整金额等事项：
□适用 √不适用
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2023 年半年度报告
64、 所有权或使用权受到限制的资产
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 期末账面价值 受限原因
固定资产 1,270,999,955 银行借款抵押
无形资产 11,246,770 银行借款抵押
合计 1,282,246,725 /
注：于 2023 年 6 月 30 日，账面价值约为 1,168,670,870 元(原价 1,388,533,355 元)(2022 年 12
月 31 日：账面价值约为 1,188,591,485 元(原价 1,393,550,666 元))的房屋及建筑物作为
733,383,335 元的长期借款(2022 年 12 月 31 日：736,033,335 元)(附注七(32))的抵押物。
账面价值约为 102,329,085 元(原价为 115,865,173 元))的房屋及建筑物作为 20,017,500 元的短
期借款(2022 年 12 月 31 日：40,038,889 元)(附注七(22))的抵押物。
于 2023 年 6 月 30 日，账面价值为 11,246,770 元(原价为 14,766,000 元)(2022 年 12 月 31 日：
账面价值为 25,957,548 元(原价为 26,600,000 元))的土地使用权，作为 20,017,500 元短期借款
(2022 年 12 月 31 日：40,038,889 元) (附注七(22))的抵押物。
65、 外币货币性项目
(1). 外币货币性项目
√适用 □不适用
单位：元
期末折算人民币
项目 期末外币余额 折算汇率
余额
货币资金 - -
其中：美元 6,218,790 7.23 44,935,732
港币 1,309,786 0.92 1,207,597
谢克尔元 1,225,768 1.95 2,396,254
新西兰元 1,187,244 4.40 5,224,232
澳元 879,306 4.80 4,219,965
应收账款 - -
其中：美元 28,767,653 7.23 207,869,309
新西兰元 66,884,389 4.40 294,311,377
短息借款 - -
其中： 新西兰元 222,616,421 4.40 979,579,039
预付账款 - -
其中： 新西兰元 16,118,005 4.40 70,919,220
应付账款 - -
其中：美元 148,032 7.23 1,070,269
澳元 312,547 4.80 312,547
新西兰元 171,707,922 4.40 755,514,859
一年内到期的非流动负债 - -
其中：新西兰元 166,666,667 4.40 733,383,335
其他应付款 - -
其中：新西兰元 40,890,893 4.40 179,932,197
应付债券 - -
其中：新西兰元 178,938,495 4.40 787,383,060
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2023 年半年度报告
(2). 境外经营实体说明，包括对于重要的境外经营实体，应披露其境外主要经营地、记账本位
币及选择依据，记账本位币发生变化的还应披露原因
√适用 □不适用
本公司之子公司新西兰新莱特及其下属子公司主要经营地位于新西兰，其经营所处的主要经济环
境中的货币为新西兰元，因此以新西兰元作为记账本位币。
本公司之子公司光明乳业控股有限公司及光明乳业国际投资有限公司经营所处的主要经济环境中
的货币为美元，因此以美元作为记账本位币。
Bright Dairy Israel Limited.经营所处的主要经济环境中的货币为谢克尔，因此以谢克尔作为
记账本位币。
66、 套期
√适用 □不适用
按照套期类别披露套期项目及相关套期工具、被套期风险的相关的定性和定量信息：
现金流量套期
（1）利率互换合同
新莱特签订一系列利率互换合同，对其承担的浮动利率债务的利率风险引起的现金流量变动风敞
口进行套期，即将部分浮动利率借款转换成固定利率。新莱特将购入的利率互换合同指定为套期
工具，该等利率互换合同与相应的银行借款的条款相同，新莱特采用主要条款比较法评价套期有
效性。新莱特管理层认为利率互换合同是高度有效的套期工具，其主要条款如下：
名义金额合计 到期日范围 掉期条款
新西兰元 30,000,000 元 2022 年 12 月 31 日至 2025 年 将借款按 BKBM 的浮动利率掉换
10 月 31 日 为固定利率 3.5075%至 4.8675%
2）远期外汇合同
新莱特将购入的外汇远期合约指定为高度有效的套期工具，以管理与预期美元和澳元销售及美元
采购有关的外汇风险敞口引起的现金流量变动风险。
新莱特采用主要条款比较法评价套期有效性对于所签订的外币远期合约的条款与预期交易的条款
吻合的外币远期合约，认为其高度有效。
对于美元销售相关的套期工具，其主要内容如下：
名义金额合计 到期日范围 新西兰元兑美元汇率范围
以 新 西 兰 元 卖 出 美 元 2023 年 7 月 3 日至 2025 年 1 月 31
0.5525 至 0.7080
721,848,879.91 元 日
对于澳元销售相关的套期工具，其主要内容如下：
名义金额合计 到期日范围 新西兰元兑澳元汇率范围
以 新 西 兰 元 卖 出 澳 元 2023 年 7 月 3 日至 2024 年 6
0.883 至 0.9417
9,377,509.52 元 月4日
对于美元采购相关的套期工具，其主要内容如下：
名义金额合计 到期日范围 新西兰元兑美元汇率范围
以 新 西 兰 元 买 入 美 元 2023 年 7 月 7 日至 2024 年 2 0.5693 至 0.6801
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2023 年半年度报告
38,579,627.52 元 月 23 日
对于澳元采购相关的套期工具，其主要内容如下：
名义金额合计 到期日范围 新西兰元兑澳元汇率范围
以 新 西 兰 元 买 入 澳 元
2023 年 7 月 3 日 0.8924 至 0.9058
638,440.64 元
新莱特签订一系列购入/售出外币的外汇远期合同，对以固定价格买入原材料/卖出商品的极可能
发生的预期交易的外汇风险引起的现金流量变动风险敞口进行套期(附注十(1))。
（3）乳制品商品期货
新莱特将卖出和买入的乳制品商品期货合约指定为高度有效的套期工具，以管理销售全脂奶粉和
脱脂奶粉时市场价格下跌的风险引起的现金流量变动风险，以及采购生奶时价格上涨的风险引起
的现金流量变动风险。新莱特对于所签订的乳制品商品期货合约的条款与预期交易的条款吻合，
认为其高度有效。
67、 政府补助
(1).政府补助基本情况
详见附注七（37）、（51）
□适用 √不适用
(2).政府补助退回情况
□适用 √不适用
68、 其他
□适用 √不适用
八、合并范围的变更
1、 非同一控制下企业合并
□适用 √不适用
2、 同一控制下企业合并
□适用 √不适用
3、 反向购买
□适用 √不适用
4、 处置子公司
是否存在单次处置对子公司投资即丧失控制权的情形
□适用√不适用
其他说明：
□适用 √不适用
5、 其他原因的合并范围变动
说明其他原因导致的合并范围变动（如，新设子公司、清算子公司等）及其相关情况：
□适用 √不适用
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2023 年半年度报告
6、 其他
□适用 √不适用
九、在其他主体中的权益
1、 在子公司中的权益
(1). 企业集团的构成
√适用 □不适用
主要经 持股比例(%) 取得
子公司名称 注册地 业务性质
营地 直接 间接 方式
内蒙古
呼伦贝尔光明乳品有限公司(“呼伦 乳品加工、
中国 鄂温克 51 49 投资设立
贝尔光明”) 销售
旗
上海光明随心订电子商务有限公司 网站开发、
中国 上海 70 30 投资设立
(“随心订电子”) 经营和服务
南京光明乳品有限公司(“南京光 乳品加工、
中国 南京 95 0 投资设立
明”) 销售
北京光明健能乳业有限公司("北京健 乳品加工、
中国 北京 90 10 投资设立
能”) 销售
广州光明乳品有限公司(“广州光 乳品加工、
中国 广州 90 10 投资设立
明”) 销售
光明乳业(泾阳)有限公司(“泾阳光 乳品加工、
中国 泾阳 90 10 投资设立
明”) 销售
上海光明奶酪黄油有限公司(“上海
中国 上海 商品销售 85 15 投资设立
奶酪黄油”)
上海光明乳品经营有限公司(“上海
中国 上海 商品销售 75 25 投资设立
乳品经营”)
上海光明领鲜物流有限公司(“领鲜
中国 上海 物流、运输 100 投资设立
物流”)
外购、自产
光明牧业有限公司(“光明牧业”) 中国 上海 100 投资设立
鲜奶
中卫光明生态智慧牧场有限公司
中国 中卫 奶牛养殖 100 投资设立
(“中卫牧场”)
阜阳光明生态智慧牧场有限公司
中国 阜阳 奶牛养殖 100 投资设立
(“阜阳牧场”)
滑县光明生态示范奶牛养殖有限公司
中国 滑县 奶牛养殖 100 投资设立
(“滑县牧场”)
齐齐哈
富裕光明生态示范奶牛养殖有限公司 中国 奶牛养殖 100 投资设立
尔
德州光明生态示范奶牛养殖有限公司 中国 德州 奶牛养殖 100 投资设立
武汉光明生态示范奶牛场有限公司 中国 武汉 奶牛养殖 100 投资设立
生产加工销
滑县光明牧业饲料有限公司 中国 滑县 100 投资设立
售反刍饲料
生产加工销
上海光明荷斯坦饲料有限公司 中国 上海 100 投资设立
售反刍饲料
江苏申牛牧业有限公司 中国 盐城 奶牛养殖 100 投资设立
生产加工销
上海鼎健饲料有限公司 中国 上海 100 投资设立
售反刍饲料
天津光明牧业有限公司 中国 天津 奶牛养殖 100 投资设立
山东申牛牧业有限公司 中国 济南 奶牛养殖 100 投资设立
上海光明荷斯坦农牧科技有限公司 中国 上海 农牧科技领 100 投资设立
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2023 年半年度报告
域内技术开
发
齐齐哈
富裕县光明哈川奶牛饲养专业合作社 中国 奶牛养殖 100 投资设立
尔
河南申瑞牛业有限公司 中国 滑县 肉牛养殖 55 投资设立
生产销售公
上海奶牛育种中心有限公司 中国 上海 51 投资设立
牛、胚胎
陕西秦申金牛育种有限公司 中国 西安 种公牛饲养 51 投资设立
浙江光明牧业有限公司 中国 金华 奶牛养殖 51 投资设立
内蒙古天和荷斯坦牧业有限公司 呼和浩
中国 奶牛养殖 45 投资设立
(“内蒙古天和”) 特
鄂托克
内蒙古蒙元和牛肉业有限公司 中国 肉牛养殖 45 投资设立
旗
上海光明乳业销售有限公司(“上海 食品批发、
中国 上海 90 投资设立
光明销售”) 实业投资
北京光明健康乳业销售有限公司
中国 北京 乳品批发 20 80 投资设立
(“北京健康销售”)
杭州光明乳业销售有限公司(“杭州
中国 杭州 乳品批发 20 80 投资设立
销售”)
合肥光明乳业销售有限公司(“合肥
中国 合肥 乳品批发 20 80 投资设立
销售”)
光明乳业国际投资有限公司(“光明
中国 香港 投资 100 投资设立
投资”)
西安光明乳业销售有限公司(“西安
中国 西安 乳品批发 20 80 投资设立
销售”)
南京光明乳业销售有限公司(“南京
中国 南京 乳品批发 20 80 投资设立
销售”)
广州光明乳业销售有限公司(“广州
中国 广州 乳品批发 20 80 投资设立
销售”)
成都光明乳业有限公司(“成都光 乳品加工、
中国 成都 90 10 投资设立
明”) 销售
济南光明乳业销售有限公司(“济南
中国 济南 乳品批发 20 80 投资设立
销售”)
沈阳光明乳业销售有限公司(“沈阳
中国 沈阳 乳品批发 20 80 投资设立
销售”)
黑龙江光明佳原乳品有限公司 乳品加工、
中国 佳木斯 100 投资设立
(“黑龙江佳原”) 销售
黑龙江光明优幼营养品有限公司 齐齐哈 乳品加工、
中国 100 投资设立
(“黑龙江优幼”) 尔 销售
非同一控
新疆阿勒泰光明乳业有限公司 乳品加工、
中国 阿勒泰 100 制下的企
(“新疆阿勒泰”) 销售
业合并
非同一控
黑龙江省光明松鹤乳品有限责任公 齐齐哈 乳品加工、
中国 90 10 制下的企
司(“黑龙江光明”) 尔 销售
业合并
非同一控
天津光明梦得乳品有限公司(“天津 乳品加工、
中国 天津 60 制下的企
光明”) 销售
业合并
非同一控
北京光明健康乳业有限公司(“北京 乳品加工、
中国 北京 80 制下的企
健康”) 销售
业合并
武汉光明乳品有限公司(“武汉光 中国 武汉 乳品加工、 84 非同一控
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2023 年半年度报告
明”) 销售 制下的企
业合并
非同一控
湖南光明乳品有限公司(“湖南光 乳品加工、
中国 长沙 60 40 制下的企
明”) 销售
业合并
非同一控
郑州光明乳业有限公司(“郑州光 乳品加工、
中国 郑州 60 40 制下的企
明”) 销售
业合并
非同一控
光明乳业(德州)有限公司(“德州 乳品加工、
中国 德州 51 制下的企
光明”) 销售
业合并
非同一控
上海永安乳品有限公司(“永安乳 乳品加工、
中国 上海 50 50 制下的企
品”) 销售
业合并
非同一控
上海乳品四厂有限公司(“乳品四 乳品加工、
中国 上海 82 制下的企
厂”) 销售
业合并
非同一控
再生橡胶零
上海市星火农场汽车修理站 中国 上海 100 制下的企
件制造
业合并
开曼 开曼群
光明乳业控股有限公司 投资 100 投资设立
群岛 岛
非同一控
乳品加工、
新莱特 新西兰 新西兰 39 制下的企
销售
业合并
Bright Dairy IsrealLimited
中国 以色列 投资 100 投资设立
(“以色列光明”)
非同一控
Synlait Milk Finance Limited 新西兰 新西兰 金融服务 39 制下的企
业合并
非同一控
The New Zealand Dairy Company 乳品加工、
新西兰 新西兰 39 制下的企
Limited 销售
业合并
中卫光明生态农业发展有限公司
中国 宁夏 奶牛养殖 100 投资设立
(以下简称"中卫生态")
非同一控
Eighty Nine Richard Pearse Drive 乳品加工、
新西兰 新西兰 39 制下的企
Limited(i) 销售
业合并
非同一控
新来特商务咨询(上海)有限公司 中国 上海 商务咨询 39 制下的企
业合并
非同一控
乳品加工、
Dairyworks Limited 新西兰 新西兰 39 制下的企
销售
业合并
非同一控
Synlait Milk (Holdings) No.1 乳品加工、
新西兰 新西兰 39 制下的企
Limited 销售
业合并
非同一控
Synlait Milk (Dunsandel Farms) 乳品加工、
新西兰 新西兰 39 制下的企
Limited 销售
业合并
上海光明乳业国际贸易有限公司
中国 上海 进出口贸易 100 投资设立
(“上海国际贸易”)
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武汉光明乳业销售有限公司(“武
中国 武汉 乳品批发 20 80 投资设立
汉销售”)
体育赛事策
上海光明合力文化体育发展有限公
中国 上海 划/体育经 100 投资设立
司(“合力体育”)
纪
同一控制
上海奶牛研究所有限公司(以下简
中国 上海 技术研究 100 下的企业
称“奶牛研究所”)
合并
同一控制
上海牛奶棚食品有限公司(以下简 乳品加工、
中国 上海 66 下的企业
称“牛奶棚”) 销售
合并
同一控制
上海益民食品一厂有限公司(以下
中国 上海 食品销售 100 下的企业
简称“益民一厂”)
合并
同一控制
上海光明食品销售有限公司 中国 上海 食品销售 100 下的企业
合并
同一控制
杭州光明天鹰食品销售有限公司
中国 杭州 批发、零售 63 下的企业
(以下简称“杭州天鹰”)
合并
江苏光明银宝乳业有限公司(以下 盐城市 乳品加工、
中国 51 投资设立
简称“射阳工厂”) 射阳县 销售
同一控制
其他谷物种
上海鼎瀛 中国 上海 100 下的企业
植
合并
同一控制
大丰鼎盛 中国 盐城 谷物种植 100 下的企业
合并
江苏光明乳业销售有限公司(以下 乳品加工、
中国 盐城 100 投资设立
简称“江苏光明”) 销售
中卫吴忠光明生态农业发展有限公
中国 宁夏 奶牛养殖 100 投资设立
司(以下简称"中卫吴忠生态")
淮北光明生态智慧牧场有限公司
中国 安徽 奶牛养殖 100 投资设立
(以下简称"淮北生态")
滁州光明 中国 安徽 奶牛养殖 100 投资设立
非同一控
乳品加工、
小西牛 中国 青海 60 制下的企
销售
业合并
非同一控
灵武市小西牛牧业有限公司(以下简
中国 宁夏 奶牛养殖 60 制下的企
称“灵武小西牛”)
业合并
非同一控
吴忠市小西牛养殖有限公司(以下
中国 宁夏 奶牛养殖 60 制下的企
简称“吴忠小西牛”)
业合并
非同一控
乳品加工、
青海小西牛乳制品销售有限公司 中国 青海 60 制下的企
销售
业合并
(2). 重要的非全资子公司
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
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少数股东持 本期归属于少 本期向少数股东 期末少数股东
子公司名称
股比例（%） 数股东的损益 宣告分派的股利 权益余额
上海乳品四厂有限公司 18 650,000 7,521,818
武汉光明乳品有限公司 16 1,561,298 3,122,600 9,848,376
光明乳业（德州）有限公司 49 1,563,000 3,196,000 17,614,848
天津光明梦得乳品有限公司 40 2,495,000 4,920,000 35,918,557
新西兰新莱特乳业有限公司 61 51,697,489 2,133,536,243
江苏光明银宝乳业有限公司 49 7,982,209 127,859,337
青海小西牛生物乳业股份有 40
16,500,225 235,536,041
限公司
子公司少数股东的持股比例不同于表决权比例的说明：
□适用 √不适用
其他说明：
□适用 √不适用
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(3). 重要非全资子公司的主要财务信息
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
期末余额 期初余额
子公司名称
流动资产 非流动资产 资产合计 流动负债 非流动负债 负债合计 流动资产 非流动资产 资产合计 流动负债 非流动负债 负债合计
乳品四厂 204,323,723 95,104,682 299,428,405 147,014,184 147,014,184 141,205,148 99,679,837 240,884,985 125,722,030 125,722,030
武汉光明 470,269,757 597,840,055 1,068,109,812 668,447,348 28,001,405 696,448,753 356,200,439 592,670,578 948,871,017 554,211,084 25,838,599 580,049,683
德州光明 237,049,803 135,014,058 372,063,861 223,148,745 223,148,745 274,479,969 139,973,083 414,453,052 248,998,763 248,998,763
天津光明 455,331,626 308,378,767 763,710,393 596,858,657 716,243 597,574,900 367,632,364 316,333,553 683,965,917 542,532,681 715,321 543,248,002
新莱特 2,291,994,714 5,429,162,460 7,721,157,174 2,935,628,842 1,283,781,102 4,219,409,944 2,967,427,445 5,354,077,760 8,321,505,205 3,657,298,388 1,212,495,382 4,869,793,770
射阳工厂 119,985,871 418,669,745 538,655,616 105,019,456 172,698,736 277,718,192 146,996,689 419,847,828 566,844,517 126,957,942 195,239,375 322,197,317
小西牛集团 192,178,554 435,024,222 627,202,776 159,228,708 1,942,332 161,171,040 206,929,647 427,886,287 634,815,934 212,300,855 617,354 212,918,209
本期发生额 上期发生额
子公司名称 综合收益总 经营活动现金 经营活动现金
营业收入 净利润 营业收入 净利润 综合收益总额
额 流量 流量
乳品四厂 326,999,437 37,251,265 37,251,265 -10,833,739 246,349,520 6,398,927 6,398,927 6,829,435
武汉光明 512,208,167 73,057,369 73,057,369 61,337,240 441,525,219 36,844,810 36,844,810 143,517,121
德州光明 504,033,051 62,675,201 62,675,201 80,515,535 509,503,144 40,418,799 40,418,799 13,766,923
天津光明 393,551,613 27,676,581 27,676,581 20,645,057 419,881,326 17,301,639 17,301,639 22,850,345
新莱特 3,765,776,020 84,763,877 50,035,795 256,769,849 3,749,464,684 128,157,538 -231,933,080 345,487,697
射阳工厂 205,173,187 16,290,223 16,290,223 20,728,436 163,068,772 -3,851,502 -3,851,502 10,129,668
小西牛集团 334,825,110 44,134,010 44,134,010 88,760,440 366,725,609 44,965,900 44,965,900 42,990,619
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2023 年半年度报告
(4). 使用企业集团资产和清偿企业集团债务的重大限制：
□适用 √不适用
(5). 向纳入合并财务报表范围的结构化主体提供的财务支持或其他支持：
□适用 √不适用
其他说明：
□适用 √不适用
2、 在子公司的所有者权益份额发生变化且仍控制子公司的交易
□适用 √不适用
3、 在合营企业或联营企业中的权益
√适用 □不适用
(1). 重要的合营企业或联营企业
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
持股比例
(%)
合营企业或联营企业名称 主要经营地 注册地 业务性质
间
直接
接
上海源盛运输合作公司(“源
上海市 上海市 货物运输 34 0
盛运输”)
金华市海华乳业有限公司
金华市 金华市 食品生产 20 0
(“金华海华”)
浙江金申奶牛发展有限公司
金华市 金华市 饲料生产 28 0
(“浙江金申”)
四川新希望营养制品有限公司
成都市 成都市 乳制品的研发 25 0
(“四川新希望”)
上海申杭纸业包装有限公司 纸制品、木竹制
上海市 上海市 45 0
(“上海申杭纸业”) 品的制造、加工
江苏银宝光明牧业有限公司 盐城市射阳县 盐城市射阳县 动物饲养 49 0
(2). 重要合营企业的主要财务信息
□适用 √不适用
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(3). 重要联营企业的主要财务信息
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
期末余额/ 本期发生额 期初余额/ 上期发生额
天津今 江苏银宝光明 江苏银宝光明
源盛运输 金华海华 浙江金申 四川新希望 上海申杭纸业 源盛运输 金华海华 浙江金申 天津今日 四川新希望 上海申杭纸业
日 牧业有限公司 牧业有限公司
流动资产 283,586 217,334,021 30,252,806 904,928 14,910,404 60,656,508 375,465 210,080,764 42,598,070 1,013,723 31,142,089 115,970,632
其中：现金和现金等价
180,476 28,518,175 4,084,730 8,160 7,004,798 15,093,149 372,465 5,160,832 1,709,703 57,365 6,081,984 45,429,020
物
非流动资产 55,090,650 29,763,407 262,115 9,378 376,118,929 57,555,099 35,285,071 362,888 9,378 381,214,556
资产合计 283,586 272,424,671 60,016,213 1,167,043 14,919,782 436,775,437 375,465 267,635,863 77,883,141 1,376,611 31,151,467 497,185,188
流动负债 -156,508 -147,519,452 -47,403,478 -38,835,233 -7,693,208 -106,282,627 -34,753 -152,116,597 -57,103,181 -38,884,638 -24,275,389 -168,480,482
非流动负债 -920,000 -226,449,101 -1,470,000 -1,048,000 -226,439,108
负债合计 -156,508 -148,439,452 -47,403,478 -38,835,233 -7,693,208 -332,731,728 -34,753 -153,586,597 -58,151,181 -38,884,638 -24,275,389 -394,919,590
少数股东权益 44,477 24,797,044 6,054,113 -10,264,581 3,613,287 50,981,417 119,249 22,809,853 9,471,341 -10,220,937 3,438,039 50,110,143
归属于母公司股东权益 82,601 99,188,175 6,558,622 -27,403,609 3,613,287 53,062,292 221,463 91,239,413 10,260,619 -27,287,090 3,438,039 52,155,455
按持股比例计算的净资
43,207 24,797,044 3,531,566 -9,417,048 3,251,958 50,981,417 115,842 22,809,853 5,524,949 -9,377,007 3,094,235 50,110,143
产份额
调整事项
--内部交易未实现利润 573,220 -1,309,222 -336,143 -56,535 573,218 -1,309,222 -279,178 -56,533
--其他 -9,417,048 9,377,007
对联营企业权益投资的
616,427 23,487,822 3,195,423 3,195,423 50,981,417 689,060 21,500,631 5,245,771 3,037,702 50,110,143
账面价值
存在公开报价的联营企
业权益投资的公允价值
营业收入 91,845 204,421,554 61,493,984 296,102 99,889,664 202,184,384 90,147,971 28,817,585 26,725,111 70,702,103
财务(费用)/收入 -248 6,005,005 817,385 -49,817 4,232,428 -1,761 8,164,568 -92 53,711 -23,293 3,750,303
所得税费用 18,447 5,508
净利润 -213,634 9,935,953 -4,369,225 -109,525 350,496 1,778,111 -319,846 11,920,072 70,513 -3,599,063 -2,045,201 430,830 -13,838,858
综合收益总额 -213,634 9,935,953 -4,369,225 -109,525 350,496 1,778,111 -319,846 11,920,072 70,513 -3,599,063 -2,045,201 430,830 -13,838,858
本年度收到的来自联营
企业的股利
其他说明
本集团以联营企业合并财务报表中归属于母公司的金额为基础，按持股比例计算资产份额。联营企业合并财务报表中的金额考虑了取得投资时联营企业可辨认净资产和负债的公
允价值以及统一会计政策的影响。本集团与联营企业之间交易所涉及的资产均不构成业务。其他调整事项包括减值准备及未确认的超额亏损等。
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2023 年半年度报告
(4). 不重要的合营企业和联营企业的汇总财务信息
□适用 √不适用
(5). 合营企业或联营企业向本公司转移资金的能力存在重大限制的说明
□适用 √不适用
(6). 合营企业或联营企业发生的超额亏损
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
合营企业或联营企 累积未确认前期累计 本期未确认的损失 本期末累积未确认的
业名称 的损失 （或本期分享的净利润） 损失
四川新希望 9,377,007 40,040 9,417,047
(7). 与合营企业投资相关的未确认承诺
□适用 √不适用
(8). 与合营企业或联营企业投资相关的或有负债
□适用 √不适用
4、 重要的共同经营
□适用 √不适用
5、 在未纳入合并财务报表范围的结构化主体中的权益
未纳入合并财务报表范围的结构化主体的相关说明：
□适用 √不适用
6、 其他
□适用 √不适用
十、 与金融工具相关的风险
√适用 □不适用
本集团的经营活动会面临各种金融风险，主要包括市场风险(主要为外汇风险、利率风险和其他价
格风险)、信用风险和流动性风险。上述金融风险以及本集团为降低这些风险所采取的风险管理政
策如下所述：
董事会负责规划并建立本集团的风险管理架构，制定本集团的风险管理政策和相关指引并监督风
险管理措施的执行情况。本集团己制定风险管理政策以识别和分析本集团所面临的风险，这些风
险管理政策对特定风险进行了明确规定，涵盖了市场风险、信用风险和流动性风险管理等诸多方
面。本集团定期评估市场环境及本集团经营活动的变化以决定是否对风险管理政策及系统进行更
新。本集团的风险管理由风险管理委员会按照董事会批准的政策开展。风险管理委员会通过与本
集团其他业务部门的紧密合作来识别、评价和规避相关风险。本集团内部审计部门就风险管理控
制及程序进行定期的审核，并将审核结果上报本集团的审计委员会。
1、市场风险
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2023 年半年度报告
1.1 外汇风险
本集团的主要经营位于中国与新西兰，除新莱特子公司以美元进行销售外，本集团的其他主要业
务以人民币结算。本集团已确认的外币资产和负债及未来的外币交易(外币资产和负债及外币交易
的计价货币主要为美元)存在外汇风险。本集团持续监控集团外币交易和外币资产及负债的规模，
以最大程度降低面临的外汇风险；为此，本集团通过签署远期外汇合约或货币互换合约的方式来
达到规避外汇风险的目的(附注七(3))。
于 2023 年 06 月 30 日，本集团内记账本位币为人民币和新西兰元的公司持有的外币金融资产、外
币金融负债和外币租赁负债折算成人民币的金额列示如下：
2023 年 06 月 30 日
外币项目
外币金融资产—
货币资金 52,970,058
应收款项 489,767,955
合计 542,738,013
外币金融负债—
短期借款 979,579,039
应付款项 758,085,352
合计 1,737,664,391
于 2022 年 12 月 31 日，本集团内记账本位币为人民币和新西兰元的公司持有的外币金融资产和外
币金融负债折算成人民币的金额列示如下：
2022 年 12 月 31 日
外币项目
外币金融资产—
货币资金 50,732,010
应收款项 366,705,482
合计 417,437,492
外币金融负债—
短期借款 336,225,837
应付款项 70,107,209
合计 406,333,046
十一、 公允价值的披露
1、 以公允价值计量的资产和负债的期末公允价值
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
期末公允价值
项目 第一层次公允 第二层次公允 第三层次公允价
合计
价值计量 价值计量 值计量
一、持续的公允价值计量
（一）交易性金融资产 878,538 26,370,980 25,875,490 53,125,008
1.以公允价值计量且变动计入当 878,538 26,370,980 25,875,490 53,125,008
期损益的金融资产
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2023 年半年度报告
（1）债务工具投资
（2）权益工具投资 878,538 878,538
（3）衍生金融资产 2,391,534 2,391,534
（4）其他非流动金融资产 23,979,446 25,875,490 49,854,936
2. 指定以公允价值计量且其变动
计入当期损益的金融资产
（1）债务工具投资
（2）权益工具投资
（二）其他债权投资
（三）其他权益工具投资
（四）投资性房地产
1.出租用的土地使用权
2.出租的建筑物
3.持有并准备增值后转让的土地
使用权
（五）生物资产
1.消耗性生物资产
2.生产性生物资产
持续以公允价值计量的资产总额 878,538 26,370,980 25,875,490 53,125,008
（六）交易性金融负债 107,740,898 510,115,880 617,856,778
1.以公允价值计量且变动计入当 107,740,898 510,115,880 617,856,778
期损益的金融负债
其中：发行的交易性债券
衍生金融负债 106,425,601 106,425,601
其他非流动负债 1,315,297 510,115,880 511,431,177
2.指定为以公允价值计量且变动
计入当期损益的金融负债
持续以公允价值计量的负债总额 107,740,898 510,115,880 617,856,778
二、非持续的公允价值计量
（一）持有待售资产
非持续以公允价值计量的资产总
额
非持续以公允价值计量的负债总
额
2、 持续和非持续第一层次公允价值计量项目市价的确定依据
√适用 □不适用
本集团持有的以公允价值计量的权益工具，按照持有股票 2023 年 6 月 30 日的收盘价确认。
3、 持续和非持续第二层次公允价值计量项目，采用的估值技术和重要参数的定性及定量信息
√适用 □不适用
2023 年 06 月 30 输入值
项目 估值技术
日的公允价值 名称 范围/加权平均值
衍生金融资产—
利率互换合同 2,391,534 收益法 远期利率 3.54%至 4.86%
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2023 年半年度报告
其他非流动金融资产—
远期外汇合同 22,726,070 收益法 远期利率 0.55 至 0.74
利率互换合同 1,253,376 收益法 远期利率 3.51%至 4.8%
衍生金融负债—
远期外汇合同 -106,425,601 收益法 远期利率 0.55 至 0.74
合计 -80,054,621
2022 年 12 月 31 日 可观察输入值
评估方法
公允价值 名称 范围/加权平均值
衍生金融资产—
利率互换合同 1,327,778 收益法 远期利率 3.54%至 4.86%
3,050 至 5,575 新西
乳制品商品期货 4,936,284 收益法 商品价格
兰元/吨
其他非流动金融资产—
远期外汇合约 43,588,096 收益法 远期汇率 0.55 至 0.74
利率互换合同 1,761,317 收益法 远期利率 3.51%至 4.8%
衍生金融负债—
远期外汇合约 -82,669,915 收益法 远期汇率 0.55 至 0.74
合计 -31,056,440
4、 持续和非持续第三层次公允价值计量项目，采用的估值技术和重要参数的定性及定量信息
□适用 √不适用
5、 持续的第三层次公允价值计量项目，期初与期末账面价值间的调节信息及不可观察参数敏感
性分析
□适用 √不适用
6、 持续的公允价值计量项目，本期内发生各层级之间转换的，转换的原因及确定转换时点的政
策
□适用 √不适用
7、 本期内发生的估值技术变更及变更原因
□适用 √不适用
8、 不以公允价值计量的金融资产和金融负债的公允价值情况
√适用 □不适用
本集团以摊余成本计量的金融资产和金融负债主要包括：应收账款、其他应收款、短期借款、应
付款项、租赁负债、长期借款、应付债券和长期应付款等。
本集团管理层认为，财务报表中不以公允价值计量的金融资产及金融负债，其账面价值接近这些
资产及负债的公允价值。
9、 其他
□适用 √不适用
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2023 年半年度报告
十二、 关联方及关联交易
1、 本企业的母公司情况
√适用 □不适用
单位：万元 币种：人民币
母公司对本企
母公司对本企业
母公司名称 注册地 业务性质 注册资本 业的持股比例
的表决权比例(%)
(%)
光明食品集团 上海 实业投资 496,586 51.63 51.63
本企业最终控制方是上海市国有资产监督管理委员会。
2、 本企业的子公司情况
本企业子公司的情况详见附注
√适用 □不适用
子公司的基本情况及相关信息见附注九。
3、 本企业合营和联营企业情况
本企业重要的合营或联营企业详见附注
√适用 □不适用
联营企业的基本情况及相关信息见附注九。
本期与本公司发生关联方交易，或前期与本公司发生关联方交易形成余额的其他合营或联营企业
情况如下
√适用 □不适用
合营或联营企业名称 与本企业关系
上海源盛运输合作公司(“源盛运输”) 本集团之联营企业
金华市海华乳业有限公司(“金华海华”) 本集团之联营企业
浙江金申奶牛发展有限公司(“浙江金申”) 本集团之联营企业
四川新希望营养制品有限公司(“四川新希望”) 本集团之联营企业
上海申杭纸业包装有限公司(“上海申杭纸业”) 本集团之联营企业
江苏银宝光明牧业有限公司 本集团之联营企业
其他说明
□适用 √不适用
4、 其他关联方情况
√适用 □不适用
其他关联方名称 其他关联方与本企业关系
大成良友食品(上海)有限公司 与本公司同受母公司控制
大丰鼎旺饲料有限公司 与本公司同受母公司控制
大丰市上海农场生活服务有限公司 与本公司同受母公司控制
单县金凯饲料有限公司 与本公司同受母公司控制
东方先导(广西)糖酒有限公司 与本公司同受母公司控制
东方先导(湖北)糖酒有限公司 与本公司同受母公司控制
东方先导(吉林)糖酒有限公司 与本公司同受母公司控制
东方先导(上海)糖酒有限公司 与本公司同受母公司控制
东方先导(四川)糖酒有限公司 与本公司同受母公司控制
东方先导(湛江)糖酒有限公司 与本公司同受母公司控制
东方先导糖酒有限公司 与本公司同受母公司控制
翡丽百瑞(上海)食品有限公司 与本公司同受母公司控制
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2023 年半年度报告
甘肃东方糖酒有限公司 与本公司同受母公司控制
光明米业(集团)有限公司 与本公司同受母公司控制
光明食品国际贸易(上海)有限公司 与本公司同受母公司控制
光明食品国际有限公司 与本公司同受母公司控制
光明食品集团上海川东农场有限公司 与本公司同受母公司控制
光明食品集团上海海丰大丰禽业有限公司 与本公司同受母公司控制
光明食品集团上海农场有限公司 与本公司同受母公司控制
光明食品集团上海五四有限公司 与本公司同受母公司控制
光明渔业有限公司 与本公司同受母公司控制
光明渔业有限公司大丰分公司 与本公司同受母公司控制
光明种业有限公司 与本公司同受母公司控制
河北光明方信包装材料有限公司 与本公司同受母公司控制
黑龙江齐梅生物科技股份有限公司 与本公司同受母公司控制
黄山茶林场守净生态农业科技有限公司 与本公司同受母公司控制
金华市下杨牧业有限公司 联营公司之子公司
农工商超市(集团)有限公司 与本公司同受母公司控制
启东鼎丰饲料有限公司 与本公司同受母公司控制
山东省东方糖业有限公司 与本公司同受母公司控制
上海爱森肉食品有限公司 与本公司同受母公司控制
上海爱森食品销售有限公司 与本公司同受母公司控制
上海滨江欣景大酒店有限公司 与本公司同受母公司控制
上海博露农业有限公司 与本公司同受母公司控制
上海菜管家电子商务有限公司 与本公司同受母公司控制
上海茶叶有限公司 与本公司同受母公司控制
上海川田锦农业科技发展有限公司 与本公司同受母公司控制
上海大瀛食品有限公司 与本公司同受母公司控制
上海第一食品连锁发展有限公司 与本公司同受母公司控制
上海鼎牛饲料有限公司 与本公司同受母公司控制
上海鼎旺企业发展有限公司 与本公司同受母公司控制
上海东辰粮油有限公司 与本公司同受母公司控制
上海东大滩食品有限公司 与本公司同受母公司控制
上海东艺会展服务有限公司 与本公司同受母公司控制
上海方信包装材料有限公司 与本公司同受母公司控制
上海福新面粉有限公司 与本公司同受母公司控制
上海富尔网络销售有限公司 与本公司同受母公司控制
上海冠生园蜂制品有限公司 与本公司同受母公司控制
上海冠生园国际贸易有限公司 与本公司同受母公司控制
上海冠生园食品供销有限公司 与本公司同受母公司控制
上海冠生园食品有限公司 与本公司同受母公司控制
上海冠生园天厨调味品有限公司 与本公司同受母公司控制
上海冠生园益民食品有限公司 与本公司同受母公司控制
上海光明地产服务集团有限公司 与本公司同受母公司控制
上海光明前进农场有限公司 与本公司同受母公司控制
上海光明森源生物科技有限公司 与本公司同受母公司控制
上海光明商业有限公司 与本公司同受母公司控制
上海光明长江现代农业有限公司 与本公司同受母公司控制
上海海博车辆修理有限公司 与本公司同受母公司控制
上海海博汽车租赁有限公司 与本公司同受母公司控制
上海海博众艺广告有限公司 与本公司同受母公司控制
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2023 年半年度报告
上海海丰大丰种业有限公司 与本公司同受母公司控制
上海海丰现代农业有限公司大丰分公司 与本公司同受母公司控制
上海好德便利有限公司 与本公司同受母公司控制
上海汇旭置业有限公司 与本公司同受母公司控制
上海江杨农产品市场经营管理有限公司 与本公司同受母公司控制
上海捷强烟草糖酒(集团)有限公司(昆山)配销中心 与本公司同受母公司控制
上海金犇牧业科技发展有限公司 与本公司同受母公司控制
上海金枫酒业股份有限公司 与本公司同受母公司控制
上海金禾再生资源有限责任公司 与本公司同受母公司控制
上海金牛牧业有限公司 与本公司同受母公司控制
上海聚能食品原料销售有限公司 与本公司同受母公司控制
上海开创远洋渔业有限公司 与本公司同受母公司控制
上海可的便利店有限公司 与本公司同受母公司控制
上海乐惠米业有限公司 与本公司同受母公司控制
上海乐惠食品有限公司 与本公司同受母公司控制
上海联豪食品销售管理有限公司 与本公司同受母公司控制
上海联豪食品有限公司 与本公司同受母公司控制
上海练江商贸有限公司 与本公司同受母公司控制
上海良友(集团)有限公司 与本公司同受母公司控制
上海良友海狮油脂实业有限公司 与本公司同受母公司控制
上海良友金伴便利连锁有限公司 与本公司同受母公司控制
上海良友军粮供应站有限公司 与本公司同受母公司控制
上海梅林食品有限公司 与本公司同受母公司控制
上海梅林正广和便利连锁有限公司 与本公司同受母公司控制
上海梅林正广和股份有限公司销售分公司 与本公司同受母公司控制
上海明悦全胜企业发展有限公司 与本公司同受母公司控制
上海牧仙神牛食品发展有限公司 与本公司同受母公司控制
上海牛奶(集团)有限公司 与本公司同受母公司控制
上海牛奶集团(大丰)海丰奶牛场有限公司 与本公司同受母公司控制
上海牛奶集团(大丰)申丰奶牛场有限公司 与本公司同受母公司控制
上海牛奶集团(启东)启隆奶牛场有限公司 与本公司同受母公司控制
上海牛奶集团黄山练江有限公司 与本公司同受母公司控制
上海牛奶集团黄山练江有限公司歙县食品销售分公司 与本公司同受母公司控制
上海牛奶集团金博奶牛科技发展有限公司 与本公司同受母公司控制
上海牛奶集团瀛博奶牛养殖有限公司 与本公司同受母公司控制
上海牛奶练江鲜奶有限公司 与本公司同受母公司控制
上海牛奶五四奶牛场有限公司 与本公司同受母公司控制
上海农工商集团供销总公司 与本公司同受母公司控制
上海农工商集团国际贸易有限公司 与本公司同受母公司控制
上海农工商建设发展有限公司 与本公司同受母公司控制
上海农工商旺都物业管理有限公司 与本公司同受母公司控制
上海农工商旺都物业管理有限公司郑州分公司 与本公司同受母公司控制
上海农工商新农机有限公司 与本公司同受母公司控制
上海前进水利建设有限公司 与本公司同受母公司控制
上海钦舟贸易有限公司 与本公司同受母公司控制
上海轻工控股(集团)公司 与本公司同受母公司控制
上海轻工物业管理有限公司 与本公司同受母公司控制
上海乳品机械厂有限公司 与本公司同受母公司控制
上海乳品七厂有限公司 与本公司同受母公司控制
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2023 年半年度报告
上海乳品七厂有限公司牛奶棚食品销售分公司 与本公司同受母公司控制
上海三添食品有限公司 与本公司同受母公司控制
上海市第一食品股份有限公司 与本公司同受母公司控制
上海市海丰农场有限公司 与本公司同受母公司控制
上海市农工商投资公司 与本公司同受母公司控制
上海市农工商现代农业园区开发有限公司 与本公司同受母公司控制
上海市瑞华实业有限公司 与本公司同受母公司控制
上海市食品工业研究所 与本公司同受母公司控制
上海市食品进出口有限公司 与本公司同受母公司控制
上海市糖业烟酒(集团)有限公司 与本公司同受母公司控制
上海水产集团龙门食品有限公司 与本公司同受母公司控制
上海水产集团有限公司 与本公司同受母公司控制
上海苏食肉品销售有限公司 与本公司同受母公司控制
上海天圣种业发展有限公司 与本公司同受母公司控制
上海伍缘现代杂货有限公司 与本公司同受母公司控制
上海西郊福斯特国际贸易有限公司 与本公司同受母公司控制
上海西郊国际农产品发展有限公司 与本公司同受母公司控制
上海西郊国际农产品交易有限公司 与本公司同受母公司控制
上海小木屋会务服务有限公司 与本公司同受母公司控制
上海新乳奶牛有限公司 与本公司同受母公司控制
上海星辉蔬菜有限公司 与本公司同受母公司控制
上海益民食品一厂(集团)有限公司 与本公司同受母公司控制
上海益民食品一厂(集团)有限公司销售分公司 与本公司同受母公司控制
上海源本食品质量检验有限公司 与本公司同受母公司控制
上海跃进现代农业有限公司 与本公司同受母公司控制
上海正广和汽水有限公司 与本公司同受母公司控制
上海正广和网上购物有限公司 与本公司同受母公司控制
上海正广和饮用水有限公司 与本公司同受母公司控制
上海中鑫物业管理有限公司 与本公司同受母公司控制
上海中油农工商石油销售有限公司 与本公司同受母公司控制
上海种业(集团)有限公司 与本公司同受母公司控制
四川全兴酒销售有限公司 与本公司同受母公司控制
天津市东方糖酒有限公司 与本公司同受母公司控制
万安(远东)有限公司 与本公司同受母公司控制
盐城市沿海水利工程有限公司 与本公司同受母公司控制
中垦种业股份有限公司大丰分公司 与本公司同受母公司控制
光明食品集团财务有限公司 与本公司同受母公司控制
对本公司之子公司施加重大影响的投资
江苏银宝控股集团有限公司
方
5、 关联交易情况
(1). 购销商品、提供和接受劳务的关联交易
采购商品/接受劳务情况表
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
关联方 关联交易内容 本期发生额 上期发生额
光明食品集团及其下属公司 糖采购 70,380,320 59,768,876
光明食品集团及其下属公司 包装物采购 49,737,431 94,948,232
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2023 年半年度报告
光明食品集团及其下属公司 畜牧产品采购 35,363,229 29,844,825
光明食品集团及其下属公司 物业费 6,833,626 7,547,739
光明食品集团及其下属公司 商超渠道费 1,834,378 2,514,402
光明食品集团及其下属公司 其他原材料采购 161,540,738 94,086,768
光明食品集团及其下属公司 品牌授权费、检测费 5,864,129 6,838,639
本集团之联营公司 乳制品采购 184,206,668 176,598,250
本集团之联营公司 生奶采购 63,781,395 64,902,785
本集团之联营公司 畜牧产品采购 21,582,052 45,751,322
本集团之联营公司 包装物采购 15,857,688 32,710,971
合计 616,981,654 615,512,809
出售商品/提供劳务情况表
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
关联方 关联交易内容 本期发生额 上期发生额
光明食品集团及其下属公司 乳制品销售 49,915,880 115,035,389
光明食品集团及其下属公司 畜牧产品销售 131,002,394 11,312,873
光明食品集团及其下属公司 提供劳务、服务收入 5,487,107 5,545,006
本集团之联营公司 畜牧产品原材料销售 72,262,880 126,044,204
本集团之联营公司 畜牧产品销售 2,128,351 2,250,194
本集团之联营公司 包装物销售 20,033,390 21,425,146
合计 280,830,002 281,612,812
购销商品、提供和接受劳务的关联交易说明
□适用 √不适用
(2). 关联受托管理/承包及委托管理/出包情况
本公司受托管理/承包情况表：
□适用 √不适用
关联托管/承包情况说明
□适用 √不适用
本公司委托管理/出包情况表：
□适用 √不适用
关联管理/出包情况说明
□适用 √不适用
(3). 关联租赁情况
本公司作为出租方：
□适用 √不适用
本公司作为承租方：
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
增加的使用权资产
出租方名称 租赁资产种类
本期发生额 上期发生额
光明食品集团及其下属公司 房屋建筑物/土地/设备租用 3,865,971 198,350
关联租赁情况说明
□适用 √不适用
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2023 年半年度报告
(4). 关联担保情况
本公司作为担保方
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
担保是否已经履行完
被担保方 担保金额 担保起始日 担保到期日
毕
本集团之联营企业 75,950,000 2021/08/11 2029/08/11 否
本集团之联营企业 32,585,000 2022/08/25 2028/08/24 否
本公司作为被担保方
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
担保是否已经履
担保方 担保金额 担保起始日 担保到期日
行完毕
对本公司之子公司施
102,900,000 2022/08/25 2028/08/24 否
加重大影响的投资方
关联担保情况说明
□适用 √不适用
(5). 关联方资金拆借
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
关联方 拆借金额 起始日 到期日 说明
拆入
光明食品集团及其下属公司 140,000,000 2021/08/12 2026/08/11
(6). 关联方资产转让、债务重组情况
□适用 √不适用
(7). 关键管理人员报酬
□适用 √不适用
(8). 其他关联交易
□适用 √不适用
6、 关联方应收应付款项
(1). 应收项目
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
期末余额 期初余额
项目名称 关联方
账面余额 坏账准备 账面余额 坏账准备
光明食品集团及其
应收账款 109,048,632 27,918,031 107,239,370 27,454,834
下属公司
本集团之联营企业 73,754,018 11,422,176 140,989,198 21,834,790
合计 182,802,650 39,340,207 248,228,568 49,289,624
其他应收款 本集团之联营企业 503,892 9,111,138 1,859,365
光明食品集团及其 14,139,627 2,885,559 559,188
137 / 154
2023 年半年度报告
下属公司
合计 14,643,519 2,885,559 9,670,326 1,859,365
光明食品集团及其
预付账款 983,355 998,658
下属公司
本集团之联营企业
合计 983,355 998,658
(2). 应付项目
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目名称 关联方 期末账面余额 期初账面余额
应付账款 光明食品集团及其下属公司 170,257,625 128,188,777
本集团之联营企业 83,021,219 115,436,627
合计 253,278,844 243,625,404
合同负债 光明食品集团及其下属公司 2,193,038
其他应付款 光明食品集团及其下属公司 10,846,471 10,826,720
本集团之联营企业
合计 10,846,471 10,826,720
租赁负债 光明食品集团及其下属公司 67,368,500 74,539,974
本集团之联营公司
合计 67,368,500 74,539,974
一年内到期的非流动负债 光明食品集团及其下属公司 43,967,064 48,647,421
本集团之联营公司
合计 43,967,064 48,647,421
长期借款 光明食品集团及其下属公司 140,000,000 150,000,000
7、 关联方承诺
□适用 √不适用
8、 其他
√适用 □不适用
存放于关联方之货币资金
2023 年 6 月 30 日，本公司银行存款余额中有 1,715,943,608 元人民币存放于光明财务公司。2023
年上半年，本公司存放于光明财务公司款项利息收入为 12,415,500 元人民币。
十三、 股份支付
1、 股份支付总体情况
√适用 □不适用
根据 2017 年 06 月 07 日新莱特召开的股东大大会决议通过的《长期激励计划》(“激励计划方案”)，
新莱特向中高层管理人员(“激励对象”)实施股票期权激励计划，共授予激励对象 986,702 份股
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票期权。该股票期权的行权价格为新西兰元，激励对象自授予日(2017 年 06 月 07 日(以下简称
“2017 股权激励计划”)、2017 年 11 月 03 日(以下简称“2018 股权激励计划”)、2018 年 12 月
17 日(以下简称“2019 股权激励计划”)、2019 年 10 月 02 日(以下简称“2020 股权激励计划”)
和 2020 年 11 月 24 日(以下简称“2021 股权激励计划”))起服务满 3 年可行权。股票期权的有效
期为自授予日起三年。
2、 以权益结算的股份支付情况
□适用 √不适用
3、 以现金结算的股份支付情况
□适用 √不适用
4、 股份支付的修改、终止情况
□适用 √不适用
5、 其他
□适用 √不适用
十四、 承诺及或有事项
1、 重要承诺事项
√适用 □不适用
资产负债表日存在的对外重要承诺、性质、金额
1.1 资本性支出承诺事项
1.1.1 已签约而尚不必在资产负债表上列示的资本性支出承诺
2023 年 06 月 30 日 2022 年 12 月 31 日
购建长期资产承诺 577,877,791 509,357,939
2、 或有事项
(1). 资产负债表日存在的重要或有事项
□适用 √不适用
(2). 公司没有需要披露的重要或有事项，也应予以说明：
□适用 √不适用
3、 其他
□适用 √不适用
十五、 资产负债表日后事项
1、 重要的非调整事项
□适用 √不适用
2、 利润分配情况
□适用 √不适用
3、 销售退回
□适用 √不适用
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2023 年半年度报告
4、 其他资产负债表日后事项说明
□适用 √不适用
十六、 其他重要事项
1、 前期会计差错更正
(1). 追溯重述法
□适用 √不适用
(2). 未来适用法
□适用 √不适用
2、 债务重组
□适用 √不适用
3、 资产置换
(1). 非货币性资产交换
□适用 √不适用
(2). 其他资产置换
□适用 √不适用
4、 年金计划
□适用 √不适用
5、 终止经营
□适用 √不适用
6、 分部信息
(1). 报告分部的确定依据与会计政策
√适用 □不适用
本集团的报告分部是提供不同产品或服务、或在不同地区经营的业务单元。由于各种业务或地区
需要不同的技术和市场战略，因此，本集团分别独立管理各个报告分部的生产经营活动，分别评
价其经营成果，以决定向其配置资源并评价其业绩。
现本集团有 3 个报告分部，分别为：
-液态奶分部，负责在中国地区生产并销售液态奶产品
-其他乳制品分部，负责在中国和新西兰地区生产并销售其他乳制品产品
-牧业分部，负责在中国地区生产并销售牧业产品
分部间转移价格参照向第三方销售所采用的价格确定。资产根据分部的经营以及资产的所在位置
进行分配，负债根据分部的经营进行分配，间接归属于各分部的费用按照收入比例在分部之间进
行分配。
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2023 年半年度报告
(2). 报告分部的财务信息
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 液态奶 其他乳制品 牧业 其他 分部间抵销 合计
本年
营业收入
对外交易收入 8,074,842,786 4,189,438,351 1,063,115,017 811,705,344 14,139,101,498
分部间交易收入 182,316,107 23,571,753 1,096,212,627 610,377,919 -1,912,478,406
分部营业收入合计 8,257,158,893 4,213,010,104 2,159,327,644 1,422,083,263 -1,912,478,406 14,139,101,498
营业成本 6,168,206,920 4,520,510,962 1,918,754,463 612,394,958 -1,925,952,817 11,293,914,486
营业税金及附加 27,270,443 2,630,773 2,498,961 13,407,477 45,807,654
销售费用 1,504,703,117 267,602,677 10,482,300 -70,377,625 7,477,311 1,719,887,780
管理费用 159,836,326 185,133,251 42,406,673 89,452,300 -614,758 476,213,792
研发费用 1,966,237 5,494,555 4,583,740 27,231,113 39,275,645
财务费用 1,399,615 91,918,416 12,474,645 3,199,902 108,992,578
其他收益 15,558,966 3,032,819 399,559 3,989,834 22,981,178
投资收益 157,723 223,448 161,311,565 -159,397,010 2,295,726
公允价值变动损益 -284,018 -21,237 -305,255
信用减值损失 -174,189 -5,839,012 1,330,333 -1,776,510 -6,459,378
资产减值损失 33,288,009 -8,345,535 40,551 24,983,025
资产处置收益 559,712 -46,068 -23,491 490,153
营业利润(亏损) 370,912,389 122,814,199 1,200,359 156,853,217 -152,785,152 498,995,012
营业外收入 23,049,154 30,186,403 10,106,098 2,209,162 65,550,817
营业外支出 8,217,782 358,958 40,433,073 30,972 49,040,785
利润/(亏损)总额 385,743,761 152,641,644 -29,126,616 159,031,407 -152,785,152 515,505,044
所得税费用 67,972,587 39,111,782 698,713 -11,221,409 96,561,673
分部利润/(亏损) 317,771,174 113,529,862 -29,825,329 170,252,816 -152,785,152 418,943,371
分部资产总额 7,807,464,991 8,810,197,159 5,931,174,108 11,211,696,908 -10,087,843,847 23,672,689,319
分部负债总额 6,424,153,787 5,291,504,766 2,382,064,695 3,066,487,507 -4,295,967,332 12,868,243,423
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2023 年半年度报告
补充信息：
折旧和摊销费用 192,712,312 126,182,278 199,201,195 49,679,422 567,775,207
折旧和摊销以外的非现金费用
当年确认的减值损失
资本性支出 100,169,667 150,162,622 254,623,999 1,919,582 506,875,870
其中：在建工程支出 97,982,462 99,743,867 197,726,329
购置固定资产和生物资产支出 100,169,667 15,755,571 154,880,133 1,919,582 272,724,953
购置无形资产支出 36,424,588 36,424,588
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2023 年半年度报告
(3). 公司无报告分部的，或者不能披露各报告分部的资产总额和负债总额的，应说明原因
□适用 √不适用
(4). 其他说明
□适用 √不适用
7、 其他对投资者决策有影响的重要交易和事项
□适用 √不适用
8、 其他
□适用 √不适用
十七、 母公司财务报表主要项目注释
1、 应收账款
(1). 按账龄披露
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
账龄 期末账面余额
1 年以内
其中：1 年以内分项
1 年以内 4,490,827,954
1 年以内小计 4,490,827,954
1至2年 5,559,776
2至3年 2,722,554
3 年以上 13,917,035
合计 4,513,027,319
143 / 154
2023 年半年度报告
(2). 按坏账计提方法分类披露
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
期末余额 期初余额
账面余额 坏账准备 账面余额 坏账准备
类别 账面 账面
比例 计提比 比例 计提比
金额 金额 价值 金额 金额 价值
(%) 例(%) (%) 例(%)
按单项计提坏账准备 3,906,659,296 87 941,821,745 24 2,964,837,551 3,482,712,099 86 918,729,901 26 2,563,982,198
其中：
境内客户 3,906,659,296 87 941,821,745 24 2,964,837,551 3,482,712,099 86 918,729,901 26 2,563,982,198
按组合计提坏账准备 606,368,023 13 22,742,918 4 583,625,105 566,442,582 14 44,085,085 8 522,357,497
其中：
按信用风险特征组合
计提坏账准备的应收 606,368,023 13 22,742,918 4 583,625,105 566,442,582 14 44,085,085 8 522,357,497
账款-境内客户组合
合计 4,513,027,319 / 964,564,663 / 3,548,462,656 4,049,154,681 / 962,814,986 / 3,086,339,695
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2023 年半年度报告
按单项计提坏账准备：
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
期末余额
名称
账面余额 坏账准备 计提比例（%） 计提理由
债务人财务状况
境内客户 3,906,659,296 941,821,745 24
恶化
合计 3,906,659,296 941,821,745 24 /
按单项计提坏账准备的说明：
□适用 √不适用
按组合计提坏账准备：
√适用 □不适用
组合计提项目：按信用风险特征组合计提坏账准备的应收账款-境内客户组合
单位：元 币种：人民币
期末余额
名称
应收账款 坏账准备 计提比例（%）
未逾期至逾期 180 天以内 576,449,140 5,637,062 1
逾期 180 天至 1 年 12,142,845 1,399,233 12
逾期 1 至 2 年 2,821,957 1,301,079 46
逾期 2 至 3 年 2,650,230 2,101,693 79
逾期 3 年以上 12,303,851 12,303,851 100
合计 606,368,023 22,742,918
按组合计提坏账的确认标准及说明：
√适用 □不适用
本公司对于应收账款，无论是否存在重大融资成分，均按照整个存续期的预期信用损失计量损失
准备。
如按预期信用损失一般模型计提坏账准备，请参照其他应收款披露：
√适用 □不适用
于 2023 年 6 月 30 日和 2023 年 1 月 1 日，该类业务应收账款的信用风险与预期信用损失情况如下:
单位：元 币种：人民币
期末余额
账龄
预期平均损失率 账面余额 损失准备 账面价值
未逾期至逾期 180 天以内 1% 576,449,140 5,637,062 570,812,078
逾期 180 天至 1 年 12% 12,142,845 1,399,233 10,743,612
逾期 1 至 2 年 46% 2,821,957 1,301,079 1,520,878
逾期 2 至 3 年 79% 2,650,230 2,101,693 548,537
逾期 3 年以上 100% 12,303,851 12,303,851
合计 606,368,023 22,742,918 583,625,105
期初余额
账龄
预期平均损失率 账面余额 损失准备 账面价值
未逾期至逾期 180 天以内 5% 543,025,277 29,489,064 513,536,213
逾期 180 天至 1 年 17% 8,035,180 1,375,018 6,660,162
逾期 1 至 2 年 62% 2,077,881 1,283,554 794,327
逾期 2 至 3 年 57% 3,201,729 1,834,934 1,366,795
逾期 3 年以上 100% 10,102,515 10,102,515
合计 566,442,582 44,085,085 522,357,497
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2023 年半年度报告
(3). 坏账准备的情况
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
本期变动金额
类别 期初余额 转销或核 期末余额
计提 收回或转回 其他变动
销
应收账款 962,814,986 3,587,337 -1,837,660 964,564,663
合计 962,814,986 3,587,337 -1,837,660 964,564,663
其中本期坏账准备收回或转回金额重要的：
□适用 √不适用
(4). 本期实际核销的应收账款情况
□适用 √不适用
(5). 按欠款方归集的期末余额前五名的应收账款情况
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
占应收账款期末余
单位名称 期末余额 坏账准备期末余额
额合计数的比例(%)
余额前五名的应收账款总额 290,925,389 6 59,213,102
(6). 因金融资产转移而终止确认的应收账款
□适用 √不适用
(7). 转移应收账款且继续涉入形成的资产、负债金额
□适用 √不适用
其他说明：
□适用 √不适用
2、 其他应收款
项目列示
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 期末余额 期初余额
其他应收款 2,496,976,978 2,618,952,045
合计 2,496,976,978 2,618,952,045
其他说明：
□适用 √不适用
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2023 年半年度报告
应收股利
(1).应收股利
□适用 √不适用
(2).重要的账龄超过 1 年的应收股利
□适用 √不适用
(3).坏账准备计提情况
□适用 √不适用
其他说明：
□适用 √不适用
其他应收款
(1).按账龄披露
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
账龄 期末账面余额
1 年以内
其中：1 年以内分项
1 年以内 2,008,781,647
1 年以内小计 2,008,781,647
1至2年 161,357,748
2至3年 69,699,297
3 年以上 1,376,527,469
合计 3,616,366,161
(2).按款项性质分类
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
款项性质 期末账面余额 期初账面余额
应收关联方借款 3,594,922,542 3,797,890,167
应收关联方设备款 4,000,000 4,000,000
其他 17,443,619 17,022,863
合计 3,616,366,161 3,818,913,030
(3).坏账准备计提情况
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
第一阶段 第二阶段 第三阶段
整个存续期预 整个存续期预 合计
坏账准备 未来12个月预
期信用损失(未 期信用损失(已
期信用损失
发生信用减值) 发生信用减值)
2023年1月1日余额 56,369 26,800 1,199,877,816 1,199,960,985
2023年1月1日余额在本期
--转入第二阶段
--转入第三阶段 -15,000 15,000
147 / 154
2023 年半年度报告
--转回第二阶段
--转回第一阶段
本期计提 26,834 26,834
本期转回
本期转销
本期核销
其他变动
2023年6月30日余额 83,203 11,800 1,199,892,816 1,199,987,819
对本期发生损失准备变动的其他应收款账面余额显著变动的情况说明：
□适用 √不适用
本期坏账准备计提金额以及评估金融工具的信用风险是否显著增加的采用依据：
□适用 √不适用
(4).坏账准备的情况
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
本期变动金额
类别 期初余额 收回或转 转销或核 期末余额
计提 其他变动
回 销
其他应收款 1,199,960,985 26,834 1,199,987,819
合计 1,199,960,985 26,834 1,199,987,819
其中本期坏账准备转回或收回金额重要的：
□适用 √不适用
(5).本期实际核销的其他应收款情况
□适用 √不适用
其他应收款核销说明：
□适用 √不适用
(6).按欠款方归集的期末余额前五名的其他应收款情况
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
占其他应收款期末余 坏账准备
单位名称 款项的性质 期末余额 账龄
额合计数的比例(%) 期末余额
1 年以内至 3
集团内子公司 往来款 1,700,715,963 47 272,114,554
年以上
合计 / 1,700,715,963 / 47 272,114,554
(7).涉及政府补助的应收款项
□适用 √不适用
(8).因金融资产转移而终止确认的其他应收款
□适用 √不适用
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2023 年半年度报告
(9).转移其他应收款且继续涉入形成的资产、负债金额
□适用 √不适用
其他说明：
□适用 √不适用
3、 长期股权投资
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
期末余额 期初余额
项目
账面余额 减值准备 账面价值 账面余额 减值准备 账面价值
对子公
7,072,751,594 243,797,435 6,828,954,159 7,072,751,594 243,797,435 6,828,954,159
司投资
对联
营、合
24,104,249 24,104,249 22,189,691 22,189,691
营企业
投资
合计 7,096,855,843 243,797,435 6,853,058,408 7,094,941,285 243,797,435 6,851,143,850
149 / 154
2023 年半年度报告
(1) 对子公司投资
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
本年宣告分
本期计提 减值准备期
被投资单位 期初余额 本期增加 本期减少 期末余额 派的现金股
减值准备 末余额
利
光明牧业有限公司 2,818,797,184 2,818,797,184
光明乳业国际投资有限公司 2,414,597,279 2,414,597,279
武汉光明乳品有限公司 247,303,144 247,303,144 67,095,042
黑龙江省光明松鹤乳品有限责任公司 200,702,318 200,702,318
江苏光明银宝乳业有限公司 153,000,000 153,000,000
北京光明健能乳业有限公司 107,590,000 107,590,000 107,590,000
郑州光明乳业有限公司 75,000,000 75,000,000 15,000,000
天津光明梦得乳品有限公司 69,000,000 69,000,000
上海益民食品一厂有限公司 51,693,634 51,693,634
成都光明乳业有限公司 37,800,000 37,800,000 37,800,000
上海乳品四厂有限公司 36,436,500 36,436,500
光明乳业（德州）有限公司 24,140,000 24,140,000 78,798,372
北京光明健康乳业有限公司 23,021,202 23,021,202 19,449,435
上海光明随心订电子商务有限公司 21,000,000 21,000,000 21,000,000
上海光明合力文化体育发展有限公司 20,000,000 20,000,000
上海牛奶棚食品有限公司 18,705,088 18,705,088
上海光明乳业销售有限公司 18,000,000 18,000,000 18,000,000
光明乳业（泾阳）有限公司 18,000,000 18,000,000
广州光明乳品有限公司 18,000,000 18,000,000
上海光明奶酪黄油有限公司 17,005,000 17,005,000 16,000,000
湖南光明乳品有限公司 15,000,000 15,000,000
上海光明乳品经营有限公司 15,000,000 15,000,000
南京光明乳品有限公司 14,250,000 14,250,000 13,503,593
150 / 154
2023 年半年度报告
上海永安乳品有限公司 11,203,385 11,203,385
江苏光明乳业销售有限公司 10,000,000 10,000,000
呼伦贝尔光明乳品有限公司 5,916,000 5,916,000 5,916,000
上海光明乳业国际贸易有限公司 5,037,700 5,037,700
上海光明领鲜物流有限公司 2,040,000 2,040,000 2,040,000
上海奶牛研究所有限公司 908,708 908,708
广州光明乳业销售有限公司 202,000 202,000 202,000
南京光明乳业销售有限公司 100,000 100,000 100,000
杭州光明乳业销售有限公司 100,000 100,000 100,000
合肥光明乳业销售有限公司 100,000 100,000 100,000
武汉光明乳业销售有限公司 100,000 100,000 100,000
西安光明乳业销售有限公司 100,000 100,000 100,000
北京光明健康乳业销售有限公司 100,000 100,000 100,000
济南光明乳业销售有限公司 100,000 100,000 100,000
沈阳光明乳业销售有限公司 100,000 100,000 100,000
小西牛 602,602,452 602,602,452
合计 7,072,751,594 7,072,751,594 243,797,435 159,397,007
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2023 年半年度报告
(2) 对联营、合营企业投资
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
本期增减变动
投资 期初 权益法下 宣告发放 期末 减值准备
追加 减少 其他综合 其他权益 计提减值
单位 余额 确认的投 现金股利 其他 余额 期末余额
投资 投资 收益调整 变动 准备
资损益 或利润
一、合营企业
小计
二、联营企业
金华市海华乳
21,500,631 1,987,191 23,487,822
业有限公司
上海源盛运输
689,060 -72,633 616,427
合作公司
小计 22,189,691 1,914,558 24,104,249
合计 22,189,691 1,914,558 24,104,249
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2023 年半年度报告
4、 营业收入和营业成本
(1). 营业收入和营业成本情况
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
本期发生额 上期发生额
项目
收入 成本 收入 成本
主营业务 5,466,898,249 4,903,081,752 5,536,719,962 4,757,710,702
其他业务 275,013,561 301,550,710 516,468,698 411,869,017
合计 5,741,911,810 5,204,632,462 6,053,188,660 5,169,579,719
(2). 合同产生的收入情况
□适用 √不适用
(3). 履约义务的说明
□适用 √不适用
(4). 分摊至剩余履约义务的说明
□适用 √不适用
5、 投资收益
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 本期发生额 上期发生额
股利收入 159,397,007 100,739,491
权益法核算的长期股权投资收益 1,914,558 2,275,267
合计 161,311,565 103,014,758
6、 其他
□适用 √不适用
十八、 补充资料
1、 当期非经常性损益明细表
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 金额 说明
非流动资产处置损益 -28,064,614
计入当期损益的政府补助，但与公司正常
经营业务密切相关，符合国家政策规定、
34,711,318
按照一定标准定额或定量持续享受的政府
补助除外
除同公司正常经营业务相关的有效套期保
值业务外，持有交易性金融资产、衍生金
融资产、交易性金融负债、衍生金融负债
产生的公允价值变动损益，以及处置交易 -305,255
性金融资产、衍生金融资产、交易性金融
负债、衍生金融负债和其他债权投资取得
的投资收益
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2023 年半年度报告
除上述各项之外的其他营业外收入和支出 45,064,799
减：所得税影响额 14,005,635
少数股东权益影响额（税后） 16,040,562
合计 21,360,051
对公司根据《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号——非经常性损益》定义界定的非
经常性损益项目，以及把《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号——非经常性损益》
中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目，应说明原因。
□适用 √不适用
2、 净资产收益率及每股收益
√适用 □不适用
加权平均净资产 每股收益
报告期利润
收益率（%） 基本每股收益 稀释每股收益
归属于公司普通股股东的净
4.19 0.25 0.25
利润
扣除非经常性损益后归属于
3.93 0.23 0.23
公司普通股股东的净利润
3、 境内外会计准则下会计数据差异
□适用 √不适用
4、 其他
□适用 √不适用
董事长：黄黎明
董事会批准报送日期：2023 年 8 月 25 日
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