金融事业部 搜狐证券 |独家推出
宋伟

浙商证券

研究方向:

联系方式:

工作经历:

20日
短线
100%
(--)
60日
中线
0%
(--)
买入研报查询: 按股票 按研究员 按机构 高级查询 意见反馈
首页 上页 下页 末页 1/1 转到  

最新买入评级

研究员 推荐股票 所属行业 起评日* 起评价* 目标价 目标空间
(相对现价)
20日短线评测 60日中线评测 推荐
理由
发布机构
最高价* 最高涨幅 结果 最高价* 最高涨幅 结果
隆利科技 电子元器件行业 2024-05-07 12.56 -- -- 17.95 42.91%
17.95 42.91% -- 详细
事件:公司发布2023年报和2024年一季报,2023年公司实现营业收入10.3亿元,同比下滑18%;归母净利润0.46亿元,同比增长114%;扣非后净利润0.05亿元,同比增长101%;其中,23Q4公司实现营收3.1亿元,同比增长30%;扣非后归母净利润0.22亿元,同比增长108%;24Q1公司实现营收3.0亿元,同比增长90%;归母净利润0.20亿元,同比增长253%;扣非后归母净利润0.17亿元,同比增长170%;同比显著改善。 2023年以来季度业绩环比明显改善。23Q1-24Q1季度营收分别为1.6亿、2.4亿、3.1亿、3.1亿、3.0亿,同比增速分别为-51%、-37%、+2%、+30%、+90%;季度毛利率分别为6.4%、11.1%、13.8%、17.2%、17.9%;扣非净利润率分别为-15.7%、0.0%、2.3%、7.1%、5.8%。公司盈利能力逐季明显改善。 战略调整初见成效。经历2019-2022年下行周期后,公司调整长期发展战略,从市场份额领先转变为盈利能力为基础的高质量发展战略。公司优化产品结构,布局新业务,逐渐由智能手机扩大到车载、智能穿戴、电竞显示器、平板、NB等领域。同时公司推动降本增效,最终实现了盈利能力显著改善。 公司的MiniLED产品成功应用于车载显示、显示器以及VR等领域。在车载方面,公司同知名Tier1厂和知名模组厂达成合作,Mini-LED车载显示产品已经应用于仪表屏、中控屏、副驾屏等,例如公司与德赛西威合作的Mini-LED车载产品成功量产交付了比亚迪仰望U8等系列车型;在VR方面,公司的Mini-LED产品已经向Varjo、Meta等终端品牌供货;在电竞显示器方面,公司的Mini-LED电竞显示器成为网易的《永劫无间》官方游戏赛事指定用机;在平板显示方面,公司成功实现11.45寸、10.95寸、11.5寸等多款产品向终端客户H客户成功交付。 股权激励与回购。公司2024年3月推出了股票期权激励计划,期权数量700万股,占总股本3.1%。业绩考核条件为以2023年为基数,2024年/2025年营业收入增长率不低于20%、50%。截止2024年4月16日,公司已经累计回购285万股,占目前总股本的1.25%,成交金额3656万元,用于实施员工持股计划或股权激励。 盈利预测及估值预计公司2024-2026年归母净利润分别为1.0、1.4、2.1亿元,同比增长112%、46%、48%,2024-2026年复合增速47%,对应PE分别为29、20、13倍,维持“买入”评级。 风险提示:MiniLED技术在车载领域发展不及预期;显示终端销售不及预期。
首页 上页 下页 末页 1/1 转到  
*说明:

1、“起评日”指研报发布后的第一个交易日;“起评价”指研报发布当日的开盘价;“最高价”指从起评日开始,评测期内的最高价。
2、以“起评价”为基准,20日内最高价涨幅超过10%,为短线评测成功;60日内最高价涨幅超过20%,为中线评测成功。详细规则>>
3、 1短线成功数排名 1中线成功数排名 1短线成功率排名 1中线成功率排名